와이제이링크 분기보고서 (2025.09)
5. 위험관리 및 파생거래

당사의 재무위험관리는 주로 시장위험, 신용위험, 유동성위험에 대해 전사 각 사업주체가 안정적이고 지속적으로 경영성과를 창출할 수 있도록 지원하고, 동시에 재무구조 개선 및 자금운영의 효율성 제고를 통해 금융비용을 절감함으로써 사업의 원가경쟁력 제고에 기여하는데 그 목적이 있습니다.재무위험 관리활동은 주로 당사의 G-재무본부가 주관하고 있으며 각 사업주체와 긴밀한 협조 하에 전사 통합적인 관점에서 재무위험 관리정책 수립 및 재무위험 식별, 평가 등을 실행하고 있습니다.

가. 시장위험

1) 외환 위험당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있기 때문에 외환위험, 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출되어 있으며, 당분기말 적용된 환율은 1,412.79원(전기말: 1,470.0원)입니다. 당사는 외화로 표시된 채권과 채무에 대하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리하고 있으며, 외환위험관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화 함으로써 안정적인 사업 운영의 기반을 제공하는데 있습니다.

① 당분기말 (단위: 천원)

구 분	USD	EUR	GBP	CNY	합 계

외화 금융자산	33,134,252	18,309	-	-	33,152,561

외화 금융부채	3,848,741	10,804	-	19,485	3,879,030

차감 계	29,285,511	7,505	-	(19,485)	29,273,531

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	USD	EUR	CNY	JPY	합 계

외화 금융자산	26,762,459	11,857	-	239	26,774,555

외화 금융부채	1,527,326	1,700	19,926	-	1,548,952

차감 계	25,235,133	10,157	(19,926)	239	25,225,603

당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 기능통화 이외의 주요 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채에 대해 원화의 환율이 10% 변동하는 경우를 가정할 때 법인세비용 차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 증가	10% 감소	10% 증가	10% 감소

법인세차감전순이익의 증가(감소)	2,927,353	(2,927,353)	2,522,560	(2,522,560)

나. 금융위험관리

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 금융자산별 신용위험에 대한 최대 노출 정도는 각 금융자산의 장부금액입니다.

당분기말과 전기말 현재의 매출채권(장기 포함)에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다.

① 당분기말 (단위: 천원)

구 분	가중평균손실률	총 장부금액	손실충당금	순 장부금액

3개월 이내	0.80%	8,118,883	(64,574)	8,054,309

3개월 초과 6개월 이내	1.68%	3,949,415	(66,362)	3,883,053

6개월 초과 12개월 이내	17.68%	969,252	(171,359)	797,893

1년 초과	69.03%	625,958	(432,117)	193,841

합 계	13,663,508	(734,412)	12,929,096

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	가중평균손실률	총 장부금액	손실충당금	순 장부금액

3개월 이내	0.52%	9,791,655	(51,243)	9,740,412

3개월 초과 6개월 이내	1.11%	6,055,855	(67,163)	5,988,692

6개월 초과 12개월 이내	6.88%	1,969,299	(135,572)	1,833,727

1년 초과	54.43%	694,413	(377,969)	316,444

합 계	18,511,222	(631,947)	17,879,275

당분기와 전분기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	매출채권	기타채권

당분기	전분기	당분기	전분기

기초	631,947	130,588	-	3,079

대손상각비(환입)	111,413	59,717	-	-

제각	(8,948)	(15,351)	-	-

기말	734,412	174,954	-	3,079

2) 유동성 위험

경영진은 예상현금흐름에 기초하여 추정되는 현금 및 현금성자산과 차입금 한도 약정을 모니터링하고 있습니다. 회사의 유동성 위험 관련 정책은 주요 통화별 필요 현금흐름을 추정하여 이를 충족하기 위한 유동성 자산의 현황을 고려하고, 유동성 비율을 내부 및 외부 감독 기관 등의 요구사항을 충족하고 자금조달계획을 실행하기 위해관리합니다.

회사는 현금 등 금융자산을 인도하여 결제하는 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 유동성위험에 노출되어 있습니다. 당사의 경영진은 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 당사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 비파생금융부채의 계약에 따른 잔존만기분석은 다음과 같습니다.

① 당분기말 (단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	잔존만기

1년 이내	1년 ~ 5년	5년 이후

매입채무및기타채무	5,228,896	5,228,896	4,993,147	235,749	-

차입금	19,838,140	20,775,330	10,189,545	10,585,785	-

리스부채(유동성 포함)	159,309	159,309	141,649	17,660	-

금융보증계약(*)	18,010	2,443,680	2,443,680	-	-

합 계	25,244,355	28,607,215	17,768,021	10,839,194	-

(*) 금융보증계약은 즉시 지급을 요구받을 수 있으므로 계약금액 총액이 1년 이내 구분에 포함되어 있습니다.

② 전기말 (단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	잔존만기

1년 이내	1년 ~ 5년	5년 이후

매입채무및기타채무	2,724,093	2,724,093	2,471,443	252,650	-

차입금	17,806,560	19,096,551	6,675,803	12,420,748	-

리스부채(유동성 포함)	265,546	265,546	141,649	123,897	-

금융보증계약(*)	12,134	2,646,000	2,646,000	-	-

합 계	20,808,333	24,732,190	11,934,895	12,797,295	-

(*) 금융보증계약은 즉시 지급을 요구받을 수 있으므로 계약금액 총액이 1년 이내 구분에 포함되어 있습니다.

다. 자본위험관리

당사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 당사의 경영진은 자본구조를 주기적으로 검토하고 있으며, 장ㆍ단기 자금차입 등을 통하여 최적의 자본구조를 유지하고 있습니다.

당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 자본에 순부채를 가산한 금액입니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

총차입금	19,838,140	17,806,560

차감: 현금및현금성자산	6,818,796	17,329,621

순부채	13,019,344	476,939

자본총계	65,540,578	70,260,341

총자본	78,559,922	70,737,280

자본조달비율	16.57%	0.67%

라. 파생상품거래 현황당사는 분기보고서 제출기준일 현재 해당사항이 없습니다.