삼성바이오로직스 사업보고서 (2025.12)
8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항(1) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도에 관한 사항 당사는 Biogen Therapeutics Inc.가 보유한 삼성바이오에피스㈜의 지분 10,341,852주를 추가 취득하고자 2022년 1월 28일 주식매매계약을 체결하였으며, 2022년 4월 20일 10,341,852주 취득을 완료하여 지분 100%를 확보하고 지배력을 획득하였습니다. 본 지분 양수 관련 상세 내용은 2022년 1월 28일 최초 공시된 주요사항보고서(타법인주식 및 출자증권 양수결정)를 참고하시기 바랍니다.

구분	일자

주주간 계약 체결	2022년 1월 28일

외부평가기관 평가	2021년 12월 21일 ~ 2022년 1월 28일

주요사항보고서 제출일	2022년 1월 28일

주권양수도 및 대금지급일	2022년 4월 20일

당사는 2025년 5월 22일 전문화된 사업영역에 역량을 집중하여 지속적인 성장 잠재력을 증대하고자 삼성바이오에피스㈜를 인적분할하여 분할회사를 설립하기로 결정하였으며, 2025년 10월 17일 주주총회 안건이 승인됨에 따라 2025년 11월 1일을 기일로 삼성에피스홀딩스㈜를 신설회사로 하는 인적분할을 진행하였습니다.

구분	내용

분할방법	인적분할

분할존속법인	삼성바이오로직스 주식회사

분할신설법인	삼성에피스홀딩스 주식회사

분할기일	2025년 11월 1일

(2) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항 □ 감사보고서상 강조사항과 핵심감사사항

사업연도	강조사항 등	핵심감사사항

제15기(당기)	- 증권선물위원회의 조치에 대한 행정소송- 삼성에피스홀딩스㈜ 인적분할	- CMO 배치매출 수익인식 기간귀속의 적정성

제14기(전기)	- 증권선물위원회의 조치에 대한 행정소송	- CMO 배치매출 수익인식 기간귀속의 적정성- 영업권 및 개발비 손상평가의 적정성

제13기(전전기)	- 증권선물위원회의 조치에 대한 행정소송	- CMO 배치매출 수익인식 기간귀속의 적정성- 영업권 및 개발비 손상평가의 적정성

□ 증권선물위원회의 조치에 대한 행정소송

증권선물위원회(이하 "증선위")는 2012년부터 2018년 반기까지 보고기간의 연결회사 연결재무제표에 대하여 삼성바이오에피스㈜ 투자주식 회계처리 오류 등과 관련하여 조치를 의결하였습니다. 당사는 회계처리의 정당성을 입증하기 위하여 증선위 및 금융위원회 처분에 대한 취소 청구소장을 2018년 10월 8일(1차 조치) 및 2018년 11월 27일(2차 조치) 제출하였으며, 현재 1차 조치에 대한 취소 소송은 확정되었으며, 2차 조치에 대한 취소 소송은 진행 중에 있습니다.위 증선위 조치에 대하여 현재 진행 중인 행정소송본안의 결과를 예측하기 어려우나 지배회사가 행정소송에서 패소할 경우, 2012년부터 2022년까지의 연결재무제표가 재작성될 수 있습니다. 만일, 증선위 조치 사항에 따라 연결재무제표를 재작성 하는 경우 지배회사의 당기말 연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.행정소송에 관한 자세한 내용은 Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석'. '5. 재무제표 주석' '34번. 삼성바이오에피스㈜ 투자주식 회계처리 관련 증권선물위원회의 조치 및 행정소송과 검찰기소 등'을 참고하시기 바랍니다.

나. 대손충당금 설정현황(1) 연결실체의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원, %)

구 분	계정과목	채권금액	대손충당금	대손충당금설정률

2025년도(제15기)	매출채권	691,122	36,394	5.3%

미수금	10,123	339	3.4%

미수수익	11,955	0	0.0%

계약자산-미청구	23,264	1,877	8.1%

합 계	736,464	38,610	5.2%

2024년도(제14기)	매출채권	1,106,435	36,462	3.3%

미수금	111,203	692	0.6%

미수수익	8,832	-	0.0%

계약자산-미청구	62,961	2,600	4.1%

합 계	1,289,431	39,754	3.1%

2023년도(제13기)	매출채권	534,763	44,996	8.4%

미수금	178,809	387	0.2%

미수수익	21,215	-	0.0%

계약자산-미청구	28,335	3,543	12.5%

합 계	763,122	48,926	6.4%

※ 한국채택국제회계기준에 따라 연결기준으로 작성되었습니다.

(2) 연결실체의 대손충당금 변동현황(단위 : 백만원)

구 분	2025년도
(제15기)	2024년도
(제14기)	2023년도
(제13기)

기초	39,754	48,926	27,264

대손상각비	(812)	(6,048)	21,662

제각	-	(3,124)	-

인적분할	(332)	-	-

기말	38,610	39,754	48,926

※ 한국채택국제회계기준에 따라 연결기준으로 작성되었습니다.※ 2025년 11월 1일을 기일로 삼성바이오에피스㈜를 포함한 자회사 등을 인적분할하였습니다.

(3) 매출채권 관련 대손충당금 설정방침 - 대손충당금 설정방침

공시서류 작성기준일 현재 매출채권과 기타채권 잔액에 대하여 장래의 대손예상액을 고려하는 기대신용손실모형을 적용하여 대손충당금 설정- 대손설정률 및 대손예상액의 산정근거1.대손설정률 : 전체 매출채권에 대해 전체기간 기대신용손실을 사용2.대손예상액 : 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움(파산, 강제집행, 사망 및 실종 등) 등으로 회수가 불투명한 매출채권의 경우 회수가능성 및 담보설정 여부 등을 고려하여 합리적인 대손추산액 설정

(4) 경과기간별 매출채권 및 미수금 잔액 현황

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 백만원)

구분	6월 이하	6월 초과
1년 이하	1년 초과
3년 이하	3년 초과	계

금액	584,011	52,647	22,386	5,468	664,512

구성비율	87.9%	7.9%	3.4%	0.8%	100.0%

※ 한국채택국제회계기준에 따라 연결기준으로 작성되었습니다.※ 매출채권 및 미수금 잔액은 대손충당금 차감 후 금액입니다.

다. 재고자산 현황 (1) 연결실체의 사업부문별 재고자산 보유현황

(단위: 천원)

사 업 부 문	구 분	2025년
(제15기)	2024년
(제14기)	2023년(제13기)

CDMO	제 품	724,790,778	236,750,779	614,804,134

재공품	507,859,978	491,961,182	409,278,828

원재료	735,156,936	638,152,710	628,441,771

저장품	159,354,063	224,829,380	256,817,203

미착품	1,002,407	1,266,666	2,855,012

소 계	2,128,164,162	1,592,960,717	1,912,196,948

바이오의약품 개발및 상업화	제 품	458,477,513	113,431,519

재공품	584,675,877	393,375,195

원재료	165,997,376	207,850,581

미착품	16,164,291	14,514,223

소 계	1,225,315,057	729,171,518

합계	2,128,164,162	2,818,275,774	2,641,368,466

총 자산 대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷기말자산총계x100]	19.2%	16.3%	16.5%

재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고+기말재고)÷2}]	0.8	0.8	0.8

※ 상기 재고현황은 재고미실현 소거 후 금액입니다.(연결기준)※ 2025년 11월 1일을 기일로 삼성바이오에피스㈜를 포함한 자회사 등을 인적분할하였습니다.

(2) 재고자산의 실사내용 ① 실사일자 ㆍ 실사는 매년 12월말 ~ 익년 1월초 기준 외부감사인 입회하 연 1회 실시하며, 내부통제기준에 따라 자체적으로 매월 실사를 시행함 ㆍ 실사일과 재무상태표일 사이의 입출고 발생분은 입/출고지시서 등으로 확인함② 실사방법 ㆍ 매월 실시하는 자체 재고실사의 경우 전수조사로 수행함

ㆍ 외부감사인은 당사의 재고실사에 입회ㆍ확인하고 일부 항목에 대해 표본을 추출하여 그 실재성 및 완전성을 확인함③ 장기체화재고 등의 현황 ㆍ 재고자산의 순실현가능가치가 취득원가 이하로 하락한 경우에는 평가손실충당금을 인식하여 재고자산의 재무상태표가액을 결정하고 있으며, 당기말 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 천원)

구분	취득원가	보유금액	평가손실충당금	기말잔액

제 품	730,367,526	730,367,526	5,576,748	724,790,778

재공품	513,638,360	513,638,360	5,778,382	507,859,978

원재료	765,337,196	765,337,196	30,180,260	735,156,936

저장품	198,929,650	198,929,650	39,575,587	159,354,063

미착품	1,002,407	1,002,407	0	1,002,407

합 계	2,209,275,139	2,209,275,139	81,110,977	2,128,164,162

※ 한국채택국제회계기준에 따라 연결기준으로 작성되었습니다.

라. 공정가치평가 내역 공정가치평가 내역에 관한 자세한 내용은 Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석' '5번. 금융자산'을 참고하시기 바랍니다.