서연이화 분기보고서 (2025.09)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 12 기 3분기말 2025.09.30 현재
제 11 기말 2024.12.31 현재
(단위 : 원)

제 12 기 3분기말	제 11 기말

자산

유동자산	567,964,930,291	758,054,850,860

현금및현금성자산	6,414,658,433	16,626,129,921

기타금융자산	0	1,344,072,624

매출채권	393,459,460,550	606,008,989,588

미수금	13,569,125,675	8,957,759,688

당기법인세자산	5,545,319,798	4,453,547,928

기타수취채권	610,393,210	810,188,589

재고자산	39,959,203,959	47,558,424,646

기타자산	108,406,768,666	72,295,737,876

비유동자산	1,254,605,813,093	1,089,327,640,910

장기매출채권	159,053,589,155	14,881,253,143

장기금융상품	594,000,000	504,000,000

투자금융자산	846,704,304	648,704,304

기타장기수취채권	3,237,399,930	3,221,784,890

유형자산	178,653,774,453	168,328,620,606

무형자산	11,458,076,442	8,972,336,170

사용권자산	1,235,483,853	1,968,326,507

종속기업및관계기업투자	881,779,193,078	887,788,753,223

이연법인세자산	17,747,591,878	3,013,862,067

자산총계	1,822,570,743,384	1,847,382,491,770

부채

유동부채	649,658,774,060	684,436,598,210

매입채무	327,558,381,727	306,894,810,964

미지급금	54,125,571,879	60,548,719,419

단기차입금	171,815,400,000	239,957,520,000

유동성장기부채	4,000,000,000	5,000,000,000

기타유동금융부채	1,379,668,461	985,250,383

리스부채	1,038,572,433	1,853,461,353

충당부채	6,664,762,180	5,622,535,288

기타부채	61,831,256,691	43,964,556,354

당기법인세부채	21,245,160,689	19,609,744,449

비유동부채	60,173,433,618	68,618,082,233

장기차입금	32,500,000,000	48,500,000,000

기타비유동금융부채	1,942,936,032	1,963,068,056

리스부채	253,060,243	247,498,908

순확정급여부채	14,308,497,093	7,294,158,968

비유동충당부채	710,000,000	710,000,000

기타장기부채	10,458,940,250	9,903,356,301

부채총계	709,832,207,678	753,054,680,443

자본

자본금	13,514,218,500	13,514,218,500

자본잉여금	462,539,137,834	462,539,137,834

기타자본항목	(152,062,701)	(152,062,701)

기타포괄손익누계액	145,041,827,808	150,914,492,767

이익잉여금	491,795,414,265	467,512,024,927

자본총계	1,112,738,535,706	1,094,327,811,327

자본과부채총계	1,822,570,743,384	1,847,382,491,770

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 12 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 11 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 12 기 3분기	제 11 기 3분기

3개월	누적	3개월	누적

매출액	455,844,185,002	1,433,483,761,488	434,304,381,242	1,300,747,384,257

매출원가	366,431,268,491	1,183,348,360,200	363,775,565,210	1,092,190,700,434

매출총이익	89,412,916,511	250,135,401,288	70,528,816,032	208,556,683,823

판매비와관리비	61,446,813,940	151,064,115,438	39,841,044,160	117,007,308,266

판매비	7,174,899,872	21,285,473,815	7,311,645,971	19,826,456,331

관리비	54,271,914,068	129,778,641,623	32,529,398,189	97,180,851,935

영업이익	27,966,102,571	99,071,285,850	30,687,771,872	91,549,375,557

지분법이익	15,261,608,039	46,540,030,972	21,243,557,991	61,318,913,221

지분법손실	23,420,904,538	72,535,389,654	5,397,740,678	32,883,602,693

기타수익	1,080,582,649	4,603,174,336	2,567,257,624	7,458,401,397

기타비용	299,829,153	448,095,358	494,338,476	616,350,270

금융수익	5,777,762,335	12,392,384,879	(9,869,630,063)	20,282,923,707

금융원가	(9,448,711,742)	41,347,236,677	14,473,501,382	23,961,185,294

법인세비용차감전순이익	35,814,033,645	48,276,154,348	24,263,376,888	123,148,475,625

법인세비용(수익)	7,902,717,738	17,351,356,834	4,531,478,420	22,609,160,103

당기순이익	27,911,315,907	30,924,797,514	19,731,898,468	100,539,315,522

기타포괄손익	27,833,795,515	(5,758,385,385)	(21,889,040,930)	19,792,634,951

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목	40,981,359	114,279,574	(14,996,155)	(53,213,946)

순확정급여부채의 재측정요소	53,291,754	148,608,028	(19,500,852)	(69,198,890)

당기손익으로 재분류되지는 않을 기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세	(12,310,395)	(34,328,454)	4,504,697	15,984,944

후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목	27,792,814,156	(5,872,664,959)	(21,874,044,775)	19,845,848,897

지분법자본변동	28,270,265,670	(5,070,947,520)	(21,916,768,118)	19,888,531,478

재분류될 수 있는 항목과 관련한 법인세	(477,451,514)	(801,717,439)	42,723,343	(42,682,581)

총포괄손익	55,745,111,422	25,166,412,129	(2,157,142,462)	120,331,950,473

주당순이익

기본주당손익 (단위 : 원)	1,033.0	1,144.0	730.0	3,721.0

희석주당손익 (단위 : 원)	1,033.0	1,144.0	730.0	3,721.0

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 12 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 11 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

2024.01.01 (기초자본)	13,514,218,500	462,539,137,834	(152,062,701)	68,831,844,127	328,344,553,857	873,077,691,617

연차배당	0	0	0	0	(5,404,550,200)	(5,404,550,200)

당기순이익	0	0	0	0	100,539,315,522	100,539,315,522

순확정급여부채의 재측정요소	0	0	0	0	(53,213,946)	(53,213,946)

당기손익으로 재분류되는 지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 세후기타포괄손익에 대한 지분	0	0	0	19,845,848,897	0	19,845,848,897

2024.09.30 (기말자본)	13,514,218,500	462,539,137,834	(152,062,701)	88,677,693,024	423,426,105,233	988,005,091,890

2025.01.01 (기초자본)	13,514,218,500	462,539,137,834	(152,062,701)	150,914,492,767	467,512,024,927	1,094,327,811,327

연차배당	0	0	0	0	(6,755,687,750)	(6,755,687,750)

당기순이익	0	0	0	0	30,924,797,514	30,924,797,514

순확정급여부채의 재측정요소	0	0	0	0	114,279,574	114,279,574

당기손익으로 재분류되는 지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 세후기타포괄손익에 대한 지분	0	0	0	(5,872,664,959)	0	(5,872,664,959)

2025.09.30 (기말자본)	13,514,218,500	462,539,137,834	(152,062,701)	145,041,827,808	491,795,414,265	1,112,738,535,706

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 12 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 11 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 12 기 3분기	제 11 기 3분기

영업활동현금흐름	124,996,263,786	23,636,439,639

영업에서 창출된 현금흐름	165,118,570,236	61,755,109,445

당기순이익(손실)	30,924,797,514	100,539,315,522

당기순이익조정을 위한 가감	110,848,903,695	40,733,640,032

순운전자본의 변동	23,344,869,027	(79,517,846,109)

이자의 수취	906,886,965	2,372,066,075

이자지급	(8,651,705,247)	(10,500,491,583)

법인세부담액	(32,377,488,168)	(29,990,244,298)

투자활동현금흐름	(43,226,329,847)	(76,075,757,549)

투자활동으로부터의 현금유입	440,241,739	17,639,020,875

단기금융상품의 감소	0	16,762,200,000

유형자산의 처분	128,866,666	563,937,051

단기대여금의 감소	200,000,000	0

임차보증금의 감소	0	304,012,613

정부보조금의 수령	111,375,073	8,871,211

투자활동으로부터의 현금유출	(43,666,571,586)	(93,714,778,424)

유형자산의 취득	(30,728,054,082)	(31,685,143,507)

무형자산의 취득	(3,109,227,504)	(855,363,977)

단기대여금의 증가	0	(400,000,000)

장기금융상품의 증가	(90,000,000)	(92,000,000)

금융상품의 취득, 투자활동	(198,000,000)	(99,000,000)

임차보증금의 증가	(15,500,000)	(7,030,940)

종속기업투자의 취득	(9,525,790,000)	(60,576,240,000)

재무활동현금흐름	(91,982,813,000)	66,440,273,634

재무활동으로 인한 현금유입액	168,126,999,999	286,129,000,000

단기차입금의 증가	168,126,999,999	273,129,000,000

장기차입금의 증가	0	13,000,000,000

재무활동으로 인한 현금유출액	(260,109,812,999)	(219,688,726,366)

단기차입금의 상환	(234,721,285,522)	(191,805,854,424)

유동성장기부채의 상환	(4,000,000,000)	(12,336,720,000)

리스부채의 감소	(1,632,839,727)	(1,631,561,742)

배당금의 지급	(6,755,687,750)	(5,404,550,200)

장기차입금의 상환	(13,000,000,000)	(8,510,040,000)

외화표시 현금및현금성자산의 환율변동 효과	1,407,573	(22,537,776)

현금및현금성자산의순증가(감소)	(10,211,471,488)	13,978,417,948

기초현금및현금성자산	16,626,129,921	6,573,415,651

기말현금및현금성자산	6,414,658,433	20,551,833,599