텔콘RF제약 분기보고서 (2025.09)
2. 연결재무제표

## 2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표
제 27 기 3분기말 2025.09.30 현재
제 26 기말 2024.12.31 현재
(단위 : 원)

제 27 기 3분기말	제 26 기말

자산

유동자산	52,746,808,681	26,010,954,718

현금및현금성자산 (주4,5,6,35,56)	34,383,629,184	3,305,803,541

기타유동금융자산 (주8,35,36)	6,820,723,607	8,199,133,621

매출채권 및 기타유동채권 (주7,34,35,36)	5,527,193,213	9,059,583,139

기타유동자산 (주9)	486,829,114	228,880,727

당기법인세자산	32,692,340	261,550,350

유동재고자산 (주10,12)	5,495,741,223	4,956,003,340

비유동자산	103,807,049,111	127,577,125,027

비유동매출채권 및 기타채권 (주7,34,35,36)	740,538,823	892,436,125

기타비유동금융자산 (주8,34,35,36)	22,432,858,021	37,336,291,397

관계기업투자 (주11,34)	50,329,386,429	57,549,977,621

유형자산 (주12)	9,699,185,253	10,640,535,835

투자부동산 (주15,37)	1,849,658,724	1,880,837,406

사용권자산 (주13,21)	1,895,248,451	539,103,522

무형자산 (주6,14)	16,860,173,410	18,737,943,121

자산총계	156,553,857,792	153,588,079,745

부채

유동부채	52,860,039,774	69,720,074,939

매입채무 및 기타유동채무 (주4,16,34,35,36)	5,401,902,456	5,033,373,432

단기차입금 (주4,19,35,36)	2,000,000,000	18,600,000,000

기타금융부채 (주17,35,36)	14,647,526,197	9,305,897,760

유동성리스부채 (주13,35,36)	528,456,164	437,949,502

유동성전환사채 (주4,19,33,35,36)	29,646,856,827	33,106,704,049

유동성교환사채 (주4,19,35,36)	337,569,870	2,956,247,269

기타 유동부채 (주18)	241,404,480	213,625,740

유동성복구충당부채 (주21)	56,323,780	66,277,187

비유동부채	1,679,982,542	733,102,950

비유동매입채무 및 기타채무 (주4,16,34,35)	146,592,757	143,286,028

리스부채 (주13,35,36)	1,527,057,713	589,712,190

복구충당부채 (주21)	6,332,072	104,732

부채총계	54,540,022,316	70,453,177,889

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	101,694,527,094	82,829,551,341

자본금 (주1,22)	68,523,533,000	12,025,023,000

자본잉여금 (주22)	229,417,507,104	245,985,328,122

자본조정 (주23)	(56,043,912)	(56,043,912)

기타포괄손익누계액 (주24)	5,578,291,914	5,337,157,132

이익잉여금(결손금) (주25)	(201,768,761,012)	(180,461,913,001)

비지배지분	319,308,382	305,350,515

자본총계	102,013,835,476	83,134,901,856

자본과부채총계	156,553,857,792	153,588,079,745

## 2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서
제 27 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 26 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 27 기 3분기	제 26 기 3분기

3개월	누적	3개월	누적

수익(매출액) (주26,38)	9,824,827,869	29,839,322,239	7,162,512,745	24,026,393,217

매출원가 (주26,27)	7,442,265,983	24,125,553,878	6,309,469,806	19,721,938,319

매출총이익	2,382,561,886	5,713,768,361	853,042,939	4,304,454,898

판매비와관리비 (주14,27,28)	2,391,217,661	7,621,510,904	2,089,869,734	7,509,164,981

영업이익(손실) (주38)	(8,655,775)	(1,907,742,543)	(1,236,826,795)	(3,204,710,083)

기타이익 (주29)	424,133,526	7,031,301,457	43,904,181	222,474,870

기타손실 (주29)	537,950	5,423,268	277,260,296	278,466,036

금융수익 (주30,35)	188,672,062	2,739,441,103	2,247,088,871	6,494,107,155

금융원가 (주30,35)	3,456,459,106	21,320,735,212	(5,467,585,991)	8,610,367,104

지분법이익 (주11)	(29,057,438)	(2,598,813)

지분법손실 (주11)	1,966,217,474	7,817,385,788	3,215,400,878	8,921,171,184

법인세비용차감전순이익(손실)	(4,848,122,155)	(21,280,544,251)	3,026,492,261	(14,298,132,382)

법인세비용(수익) (주31)

당기순이익(손실)	(4,848,122,155)	(21,280,544,251)	3,026,492,261	(14,298,132,382)

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	(4,884,248,573)	(21,306,848,011)	3,019,059,648	(14,121,697,768)

비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	36,126,418	26,303,760	7,432,613	(176,434,614)

기타포괄손익	965,087,591	241,134,782	80,087,518	2,378,782,360

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	965,087,591	241,134,782	80,087,518	2,378,782,360

해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	32,099,808	(133,853,355)	(33,738,696)	3,716,100

지분법자본변동	932,987,783	374,988,137	113,826,214	2,375,066,260

총포괄손익	(3,883,034,564)	(21,039,409,469)	3,106,579,779	(11,919,350,022)

포괄손익의 귀속

포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	(3,919,160,982)	(21,065,713,229)	3,099,147,166	(11,742,915,408)

포괄손익, 비지배지분	36,126,418	26,303,760	7,432,613	(176,434,614)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주32)	(138)	(1,072)	251	(1,200)

희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주32)	(138)	(1,072)	251	(1,200)

## 2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표
제 27 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 26 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	비지배지분	자본 합계

자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2024.01.01 (기초자본)	11,599,492,100	243,907,237,124	3,094,384,853	(154,142,042,939)	104,459,071,138	485,462,803	104,944,533,941

당기순이익(손실)	(14,121,697,768)	(14,121,697,768)	(176,434,614)	(14,298,132,382)

해외사업환산손익	3,716,100	3,716,100	3,716,100

지분법자본변동	2,375,066,260	2,375,066,260	2,375,066,260

유상증자

무상증자

종속기업의 처분

전환사채의 전환	425,531,400	2,574,464,970	2,999,996,370	2,999,996,370

전환사채의 상환	(496,373,972)	(496,373,972)	(496,373,972)

2024.09.30 (기말자본)	12,025,023,500	245,985,328,122	5,473,167,213	(168,263,740,707)	95,219,778,128	309,028,189	95,528,806,317

2025.01.01 (기초자본)	12,025,023,000	245,985,328,122	(56,043,912)	5,337,157,132	(180,461,913,001)	82,829,551,341	305,350,515	83,134,901,856

당기순이익(손실)	(21,306,848,011)	(21,306,848,011)	26,303,760	(21,280,544,251)

해외사업환산손익	(133,853,355)	(133,853,355)	(133,853,355)

지분법자본변동	374,988,137	374,988,137	374,988,137

유상증자	10,822,520,000	29,474,989,065	40,297,509,065	40,297,509,065

무상증자	45,675,990,000	(45,675,990,000)

종속기업의 처분	(12,345,893)	(12,345,893)

전환사채의 전환

전환사채의 상환	(366,820,083)	(366,820,083)	(366,820,083)

2025.09.30 (기말자본)	68,523,533,000	229,417,507,104	(56,043,912)	5,578,291,914	(201,768,761,012)	101,694,527,094	319,308,382	102,013,835,476

## 2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표
제 27 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 26 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 27 기 3분기	제 26 기 3분기

영업활동현금흐름	299,807,114	1,674,030,602

당기순이익(손실)	(21,280,544,251)	(14,298,132,382)

비현금항목의 조정 (주33)	23,207,935,142	15,187,455,090

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 (주33)	(21,463,338)	1,251,883,444

이자수취	55,703,477	233,965,925

이자지급(영업)	(1,890,666,446)	(513,357,875)

법인세납부(환급)	228,842,530	(187,783,600)

투자활동현금흐름	7,729,576,919	(29,973,445,267)

단기금융상품의 감소	731,000,000	2,000,000,000

단기대여금의 감소	7,000,000,000

보증금의 감소	38,910,300	93,029,014

종속기업투자주식의 처분	505,558,920

당기손익-공정가치측정 금융자산의 처분	6,754,044,000	3,290,335,244

유형자산의 처분	18,050,000

정부보조금의 수령	13,226,921	16,892,046

연결대상범위의 변동	(30,980,910)

장기대여금의 대여	(50,000,000)	(100,000,000)

당기손익-공정가치측정 금융자산의 취득	(22,542,050,488)

관계기업투자주식의 취득	(15,551,962,200)

보증금의 증가	(13,269,300)	(37,661,570)

유형자산의 취득	(205,686,091)	(4,141,869,147)

무형자산의 취득	(1,316,120)

정부보조금의 사용	(13,226,921)	(16,892,046)

재무활동현금흐름	23,046,063,056	26,228,862,643

단기차입금의 차입	2,800,000,000	20,000,000,000

전환사채의 발행	11,880,000,000	24,780,000,000

유상증자	40,297,509,065

장기미지급금의 증가	3,306,729	4,223,012

단기차입금의 상환	(19,400,000,000)	(18,000,000,000)

전환사채의 상환	(12,000,000,000)

리스부채의 상환	(534,752,738)	(555,360,369)

현금및현금성자산의순증가(감소)	31,077,825,643	(2,071,030,654)

기초현금및현금성자산 (주5)	3,305,803,541	8,519,043,460

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	2,378,554	(478,632)

기말현금및현금성자산 (주5)	34,383,629,184	6,448,012,806