툴젠 사업보고서 (2025.12)
2. 연결재무제표

## 2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표
제 27 기 2025.12.31 현재
제 26 기 2024.12.31 현재
제 25 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 27 기	제 26 기	제 25 기

자산

Ⅰ.유동자산	31,227,836,746	50,406,121,181	66,235,320,346

(1)현금및현금성자산	9,477,692,840	16,242,416,858	34,512,822,385

(2)매출채권 및 기타채권	311,336,401	527,162,841	821,414,562

(3)유동재고자산	59,194,230	37,611,573

(4)기타금융자산	20,725,158,483	32,764,595,597	30,164,850,713

(5)기타자산	486,955,245	445,477,795	411,795,753

(6)당기법인세자산	226,693,777	367,273,860	286,825,360

Ⅱ.비유동자산	30,427,078,485	25,072,385,226	27,215,433,663

(1)유형자산	17,086,455,920	16,331,130,172	17,235,127,080

(2)무형자산	1,809,508,358	2,003,868,105	2,137,389,306

(3)투자부동산	6,993,756,292	2,525,061,011	2,569,492,615

(4)기타금융자산	3,648,574,334	3,151,590,782	3,827,761,894

(5)기타비유동자산	888,783,581	849,777,431	888,522,610

(6)순확정급여자산	210,957,725	557,140,158

자산총계	61,654,915,231	75,478,506,407	93,450,754,009

부채

Ⅰ.유동부채	4,188,906,742	15,640,247,720	1,771,120,480

(1)매입채무 및 기타채무	1,919,419,836	1,143,619,908	1,211,197,725

(2)기타부채	611,391,246	599,530,806	538,170,674

(3)유동 리스부채	50,158,031	39,724,651	21,752,081

(4)내재파생상품부채	1,607,937,629	13,857,372,355

Ⅱ.비유동부채	1,614,516,552	1,402,411,394	61,585,072,895

(1)기타채무	1,037,928,816	1,135,298,676	1,032,093,501

(2)비유동 리스부채	88,004,693	116,703,116	83,757,483

(3)비유동충당부채	397,531,314	150,409,602	143,588,580

(4)내재파생상품부채	60,325,633,331

(5)퇴직연금충당부채	91,051,729

부채총계	5,803,423,294	17,042,659,114	63,356,193,375

자본

Ⅰ.지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

(1)자본금	4,484,142,500	4,274,558,000	3,959,637,000

(2)기타불입자본	193,889,504,400	163,444,884,633	141,527,969,375

(3)기타자본구성요소	23,571,880,812	20,133,723,829	20,405,069,873

(4)이익잉여금(결손금)	(166,094,035,775)	(129,417,319,169)	(135,798,115,614)

자본총계	55,851,491,937	58,435,847,293	30,094,560,634

자본과부채총계	61,654,915,231	75,478,506,407	93,450,754,009

## 2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서
제 27 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 26 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 25 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 27 기	제 26 기	제 25 기

Ⅰ.매출액	1,306,445,108	890,961,033	1,103,409,421

Ⅱ.매출원가	166,590,069	217,932,388	168,445,146

Ⅲ.매출총이익	1,139,855,039	673,028,645	934,964,275

Ⅳ.판매비와관리비	24,434,150,168	22,471,488,155	18,022,511,973

Ⅴ.영업이익(손실)	(23,294,295,129)	(21,798,459,510)	(17,087,547,698)

Ⅵ.금융수익	1,335,120,589	30,471,666,437	2,073,042,911

Ⅶ.금융비용	16,853,573,605	2,581,580,814	27,353,619,579

Ⅷ.지분법이익	(21,429,175)

Ⅸ.관계회사 주식처분이익	30,978,757

Ⅹ.기타영업외수익	2,246,398,092	278,035,176	175,658,109

XI.기타영업외비용	197,930,167	137,819,151	157,256,355

XⅡ.법인세비용차감전순이익(손실)	(36,764,280,220)	6,231,842,138	(42,340,173,030)

XⅢ.법인세비용(수익)

XIV.당기순이익(손실)	(36,764,280,220)	6,231,842,138	(42,340,173,030)

XV.기타포괄손익	4,071,302,032	184,437,235	(173,521,230)

(1)당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)	4,075,008,453	148,954,307	(163,815,527)

1.확정급여부채의 재측정요소	87,563,614	148,954,307	(163,815,527)

2.자산재평가차익	3,987,444,839

(2)당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	(3,706,421)	35,482,928	(9,705,703)

1.지분법 자본변동	(30,082,533)

2.해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	(3,706,421)	35,482,928	20,376,830

XVI.총포괄손익	(32,692,978,188)	6,416,279,373	(42,513,694,260)

XVII.주당이익

(1)기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(4,246)	776	(5,351)

(2)희석주당이익(손실) (단위 : 원)	(4,246)	776	(5,351)

## 2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표
제 27 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 26 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 25 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	자본 합계

자본금	기타불입자본	기타자본구성요소	이익잉여금(결손금)	지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2023.01.01 (Ⅰ.기초자본)	3,942,547,000	140,010,411,555	19,810,256,608	(93,294,127,057)	70,469,088,106	70,469,088,106

Ⅱ.당기순이익(손실)	(42,340,173,030)	(42,340,173,030)	(42,340,173,030)

Ⅲ.확정급여제도의재측정요소	(163,815,527)	(163,815,527)	(163,815,527)

Ⅳ.지분법 자본변동	(30,082,533)	(30,082,533)	(30,082,533)

Ⅴ.해외사업장환산차이	20,376,830	20,376,830	20,376,830

Ⅵ.주식매수선택권행사	17,090,000	1,517,557,820	(528,046,820)	1,006,601,000	1,006,601,000

Ⅶ.전환사채전환

Ⅷ.주식보상비용	1,132,565,788	1,132,565,788	1,132,565,788

Ⅸ.자산재평가차익

2023.12.31 (Ⅹ.기말자본)	3,959,637,000	141,527,969,375	20,405,069,873	(135,798,115,614)	30,094,560,634	30,094,560,634

2024.01.01 (Ⅰ.기초자본)	3,959,637,000	141,527,969,375	20,405,069,873	(135,798,115,614)	30,094,560,634	30,094,560,634

Ⅱ.당기순이익(손실)	6,231,842,138	6,231,842,138	6,231,842,138

Ⅲ.확정급여제도의재측정요소	148,954,307	148,954,307	148,954,307

Ⅳ.지분법 자본변동

Ⅴ.해외사업장환산차이	35,482,928	35,482,928	35,482,928

Ⅵ.주식매수선택권행사	14,327,000	1,267,911,022	(435,987,722)	846,250,300	846,250,300

Ⅶ.전환사채전환	300,594,000	20,649,004,236	20,949,598,236	20,949,598,236

Ⅷ.주식보상비용	129,158,750	129,158,750	129,158,750

Ⅸ.자산재평가차익

2024.12.31 (Ⅹ.기말자본)	4,274,558,000	163,444,884,633	20,133,723,829	(129,417,319,169)	58,435,847,293	58,435,847,293

2025.01.01 (Ⅰ.기초자본)	4,274,558,000	163,444,884,633	20,133,723,829	(129,417,319,169)	58,435,847,293	58,435,847,293

Ⅱ.당기순이익(손실)	(36,764,280,220)	(36,764,280,220)	(36,764,280,220)

Ⅲ.확정급여제도의재측정요소	87,563,614	87,563,614	87,563,614

Ⅳ.지분법 자본변동

Ⅴ.해외사업장환산차이	(3,706,421)	(3,706,421)	(3,706,421)

Ⅵ.주식매수선택권행사	17,657,500	1,567,950,685	(545,581,435)	1,040,026,750	1,040,026,750

Ⅶ.전환사채전환	191,927,000	28,876,669,082	29,068,596,082	29,068,596,082

Ⅷ.주식보상비용

Ⅸ.자산재평가차익	3,987,444,839	3,987,444,839	3,987,444,839

2025.12.31 (Ⅹ.기말자본)	4,484,142,500	193,889,504,400	23,571,880,812	(166,094,035,775)	55,851,491,937	55,851,491,937

## 2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표
제 27 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 26 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 25 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 27 기	제 26 기	제 25 기

Ⅰ.영업활동현금흐름	(20,217,744,733)	(16,456,995,760)	(14,907,423,236)

(1)영업으로 창출된 현금흐름	(21,550,813,854)	(18,258,740,661)	(14,538,519,036)

1.당기순이익(손실)	(36,764,280,220)	6,231,842,138	(42,340,173,030)

2.비현금조정	16,433,397,037	(24,980,726,849)	30,834,824,948

3.운전자본조정	(1,219,930,671)	490,144,050	(3,033,170,954)

(2)이자수취	1,202,717,647	1,514,919,541	(537,132,770)

(3)법인세환급(납부)	130,351,474	286,825,360	168,228,570

Ⅱ.투자활동현금흐름	12,470,043,097	(2,593,189,943)	(716,214,798)

(1)단기금융상품의 감소	38,046,132,504	37,589,051,579	46,887,855,273

(2)단기금융상품의 증가	(24,893,670,688)	(40,166,263,090)	(40,493,072,078)

(3)단기대여금의 감소	159,950,000

(4)장기대여금의 증가	(40,000,000)	(127,000,000)

(5)장기대여금의 감소	173,483,661	712,653,293	48,216,620

(6)유형자산의 취득	(451,250,117)	(435,356,773)	(6,541,406,192)

(7)유형자산의 처분	30,083,252	(23,486,372)	11,722,787

(8)무형자산의 취득	(76,060,000)	(143,050,000)

(9)무형자산의 취득관련 선급금	(147,091,375)	(134,862,660)	(192,697,208)

(10)보증금의 감소	209,655,860	31,134,080	108,686,000

(11)보증금의 증가	(497,300,000)	(50,000,000)	(35,420,000)

(12)기타포괄금융자산의 취득	(400,000,000)

Ⅲ.재무활동현금흐름	988,590,274	810,893,402	33,964,301,144

(1)주식매수선택권 행사	1,040,026,750	846,250,300	1,006,601,000

(2)전환사채발행	33,000,000,000

(3)리스부채의 상환	(51,436,476)	(35,356,898)	(42,299,856)

Ⅳ.현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(5,612,656)	(31,113,226)	7,306,329

Ⅴ.현금및현금성자산의순증가(감소)	(6,764,724,018)	(18,270,405,527)	18,347,969,439

Ⅵ.기초현금및현금성자산	16,242,416,858	34,512,822,385	16,164,852,946

Ⅶ.기말현금및현금성자산	9,477,692,840	16,242,416,858	34,512,822,385