육일씨엔에쓰 분기보고서 (2021.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 가. 주요 사업에 관한 사항당사는 Glass를 기반으로 CNC가공, 성형, 연마, 인쇄 및 Laminating, AR 및 AF 코팅, 검사 공정과 축적된 Know-how로 휴대폰의 전면 및 후면, 카메라 보호를 위한 Cover Glass(이하 'CG'라 한다.)를 생산, 판매하고 있으며 그 중에서도 기술적 난이도가 높은 3D CG를 주력사업으로 하고 있습니다. 기타 사업으로 Cover Glass Assembly 검사 및 PVD (Physical Vapor De-positioning) 등의 임가공 사업을 영위하고 있습니다.

(1) 강화유리 사업

휴대폰용 Cover Lens의 경우, 초기에는 광학적 특성이 비교적 우수한 플라스틱 계열의 소재인 PMMA 소재가 적용이 되었으나, 동 소재의 대표적인 단점인 내충격성 개선을 위하여 점차 PMMA/PC 합지 소재로 변경되었습니다.

그러나 PMMA/PC 합지 소재는 1mm 이상의 두꺼운 사양으로 인해 휴대폰 Set-Maker간의 두께 경쟁에서 불리하고 장시간 사용시 발생되는 백화 현상 및 플라스틱 특유의 좋지 않은 터치감 등의 이슈가 발생하였으며, 아이폰으로 대표되는 스마트폰의 출시로 인해 빠른 속도로 강화유리로 대체되었습니다. 강화유리는 PMMA/PC 합지 소재 대비 3배 이상의 가격이었으나, 스마트폰의 대중화와 함께 대부분의 스마트폰에서는 플라스틱계열의 소재가 아닌 강화유리를 CG의 소재로 채택하고 있습니다. 이러한 이유로 강화유리를 채택한 대부분의 휴대폰 Set-Maker를 비롯한 관련 업계에서는 전면 유리 소재의 명칭을 Cover Lens에서 Cover Glass(CG)로 변경하여 사용하고 있습니다.

■ 강화유리 Cover Glass(CG) 휴대폰의 CG의 경우 얇은 원판유리의 파손 가능성, 미세 스크래치, 오염, 인쇄 품질에 대한 감성적인 불량 등의 특징으로 인하여 In-Line 방식의 자동화 제조공정을 현재까지 도입하지 못하고 있습니다. 특히 대규모의 장비 및 인력 투자가 필요한 절단, 곡면/홀가공, 면취 등의 공정에서는 완전 자동화 정도가 낮아 노동집약적인 산업성을 가지고 있으며, 공정기술 Know-how 및 작업자의 숙련도에 따라 불량률 및 수율의 기복이 심한 특성을 가지고 있습니다.

당사의 제품은 형상에 따라 2D, 2.5D, 3D로 구분되며, 용도에 따라 Main CG, Back CG, Camera CG, Smart watch CG와 Automotive CG구분될 수 있습니다.

(2) 기타(임가공) 사업① Cover Glass Assembly 검사 Apple향 휴대폰의 CG를 LCM 공정에 투입하기 전에 CG 외관검사 및 불량품 제작을 하는 임가공 사업입니다.

② PVD(Physical Vapor De-positioning) Apple향 Smart Phone 의 Receiver 및 Ear Phone 은 Metal Mesh 표면 상에 오염/부식 방지 및 다양한 외관 Color를 구현하기 위해 진공증착 방식으로 특수코팅을 하는 임가공 사업입니다. 나. 주요제품에 관한 설명

당사의 주요 제품은 Glass를 기반으로 화학 강화 공정을 거친 CG입니다. 적용되는 스마트폰의 종류에 따라 다음과 같이 세분화 될 수 있습니다.

(1) 3D CG(Cover Glass)

최근 Flexible Display 기술의 발전으로 그 흐름이 평면(2D)에서 곡면(3D)으로 빠르게변화되고 있는 추세입니다. 스마트폰의 신기술 적용 및 차별화된 디자인에 대한 Needs는 Set-Maker로 하여금 지속적인 신규 수요 창출을 위한 기술혁신을 이루어지게 하고 있습니다.

이에 따라 당사는 3D CG 제품에 대한 디자인, 성형, 연마 및 인쇄 기술 부분에서 차별화 포인트를 만들어 가기 위해 지속적인 기술개발 및 설비투자를 추진하여, LG전자의 G 시리즈, V 시리즈 모델에 3D CG를 제조하여 공급하는 성과를 이루었습니다.이를 기반으로 다양한 형상을 가진 3D CG의 구현을 위하여 2 Side 및 4 Side Bending 등 다양한 형태의 3D CG를 지속적으로 기술개발 및 설비투자를 추진하고 있습니다.

이러한 3D CG제품의 제조 및 공급으로 당사의 매출 구조는 2D에서 3D로 빠르게 전환 되었고, Watch Phone 및 Wearable IT 제품에도 확대 적용을 추진하였습니다. 당사는 주요 고객사인 LG전자 및 중화권과 글로벌 Set-Maker 그리고 Wearable 및 Flexible시장에 영업역량을 집중하여 다양한 고객사를 확보하고 있습니다.

(2) 3D Back CG(Cover Glass) 최근 프리미엄 스마트폰에 무선 충전방식이 본격화 되고 있습니다. 무선 충전효율을 위해서는 스마트폰의 후면의 소재가 기존 메탈 Back cover에서 강화유리로 변경되고 있습니다. 더불어 고객의 신기술에 대한 Needs와 차별화된 디자인에 대한 Needs 때문에 3D Back Cover Glass로 적용 된 스마트폰의 출시가 크게 늘어났습니다.

(3) Camera CG(Cover Glass)

휴대폰의 핵심부품이라고 할 수 있는 카메라의 경우, 성능 유지와 카메라 자체의 보호를 위해 카메라 모듈 상부에 Cover Glass를 사용합니다.

휴대폰 Camera의 경우, 색 구현성 및 Cover Glass 오염방지를 위하여 Camera CG 전면에는 지문방지를 위한 AF(Anti-Fingerprint) Coating 공정, 후면에는 AR(Anti-Reflection) Coating 공정을 진행합니다. Camera CG 제품은 대부분 전체적인 구조는 동일하나, 최근 디자인 차별화를 위해 인쇄공정에서 Pattern 적용이 적용되면서 평균 판매단가 상승이 동반되어 당사의 외형 및 이익에 기여하고 있습니다.

다. 신 규사업 (1) 전장부품용 CG (Cover Glass)

시장의 성숙으로 스마트폰 및 Tablet 컴퓨터 시장의 성장은 둔화되고 있으며, 이러한성장의 한계에 따른 신규 수요처로 자동차용 Display 시장이 차세대 수요처로 급부상하고 있습니다. 자동차가 스마트화 되면서 차량에 장착되는 전장부품들의 적용이 확대되고 있어 기본형 Navigation Display 이외에 주행계기판, Center Information Display, Side Mirror Display, Room Mirror Display, Rear Seat Entertainment 등에 적용 되어 향후 그 수요는 크게 늘어날 것으로 전망하고 있습니다.

라. 시장현황 (1) 시장의 특성■ 목표 시장 당사는 현재 휴대폰용 3D CG 시장을 주요 시장으로 하고 있으며, 또한 전장부품용 CG 및 Wearable CG 시장으로 확대를 적극 추진하고 있습니다.

■ 산업의 개요 Corning과 Asahi는 대표적인 원장 Glass 제조기업입니다. Corning의 Gorilla Glass는 대부분의 휴대폰용 CG 용으로 사용되고 있으나, Asahi의 Dragon trail 제품은 일본 휴대폰 메이커들을 중심으로 미미하게 사용되고 있습니다. 소다라임을 소재로 하는 유리는 일부 휴대폰용으로 사용은 되지만 Glass 강도가 낮아 일부 저가 모델에만 사용되고 있습니다.

휴대폰은 단기간에 많은 수량의 제품을 시장에 공급해야 하는 특성이 있습니다. 이런측면에서 Global Set-Maker들은 풍부한 생산능력를 보유한 제조업체를 선호하게 되었으며, 강화유리 가공의 경우, 노동집약적인 산업구조에 적합한 중국의 Glass 가공업체(BIEL, LENS, CNI, LOT 등)를 중심으로 해당 산업이 발전하게 되었습니다.CG 제조는 노동 및 자본 집약적인 산업의 특성으로 공정기술 Know-how 및 작업자의 숙련도가 생산성과 수율에 큰 영향을 끼칩니다. Global Glass 가공업체인 중국업체들은 값싼 인건비를 바탕으로, 시계유리 가공에서부터 시작된 Glass 가공의 축적된 기술을 활용하여 휴대폰용 CG 제품을 대량 생산하게 되었으며, 이후 중국 심천지역에 밀집하여 있던 Glass 가공업체들은 중국 근로자들의 급격한 임금상승으로 인하여 베트남 등 동남아 지역으로 이전을 하고 있는 추세입니다.

스마트폰의 보급이 급격히 확대된 2010~2012년에는 휴대폰용 CG 수요의 증가를 공급이 따라가지 못하는 상황이 발생하였으나, 지속적인 설비 투자로 생산능력이 증대되었고 2014년부터 발생한 휴대폰 성장의 둔화 현상으로 인하여 중국의 Glass 가공업체 내부의 유휴 Capa가 발생하면서 공급자 중심 시장에서 수요자 중심 시장으로변하게 되었습니다. 한편, 2015년 부터 Global Set-Maker들이 3D CG를 주요 모델에 적용하면서 고부가가치중심의 3D CG 시장이 급격히 성장하고 있으며, 자본력과 고급기술력을 갖춘 업체들이 3D CG 시장에서 공급업체로서 급부상을 하고 있습니다. 현재 3D CG 시장은급격한 성장에 따라 고급기술력을 갖춘 공급자 우위의 시장을 형성하고 있습니다.

(2) 시장 규모 및 전망■ 강화유리 CG시장

강화유리 CG 시장은 스마트폰 출하량과 비례하므로, 스마트폰 출하량 분석을 통하여 CG시장규모를 분석하였습니다. 시장조사기관인 IDC(International Data Corporation)에 따르면 2007년 애플의 아이폰 출시후 스마트폰 산업이 고속 성장했으나 중국, 미국 등의 스마트폰 보급률 확대, 가격 상승, 교체주기 장기화 등으로 스마트폰 출하량은 2017~2020년 역성장을 기록하였습니다. 또한 2020년도에는 COVID-19 팬데믹 영향이 더해져 12.5억대로 전년대비 9% 크게 감소되었습니다. 그러나 2021년부터 글로벌 스마트폰 출하량은 본격적인 5G 단말기 도입과 전년도 기저효과로 2021년 13.4억대로 전년대비 6.7% 크게 성장될 것으로 예상되며, 2023년도까지14.8억대로 연평균 6%의 성장을 전망하고 있습니다. 5G 스마트폰 출하량 비중은 2020년 8.9%에서 2023년 28.1%로 확대 예상하고 있습니다. 또한 스마트폰 뿐만아니라 자동차 및 가전제품에도 강화유리 CG의 적용됨에 따라 지속적이고 급속하게 시장 확대가 전망되고 있습니다.

emb0000ff843208.jpeg 글로벌스마트폰출하량

출처 : IDC (International Data Corporation)

마. 경 쟁 현황 (1) 경쟁상황 및 업체현황

LG전자 휴대폰의 경우, 기존의 필름센서 타입의 TSP 방식에서 원가절감을 위해 저렴한 터치내장형 디스플레이인 In-Cell 방식을 채택하게 되었습니다. In-Cell 방식은 디스플레이 패널 내부에 터치층을 넣는 공정의 특성상 디스플레이 패널 제조업체만이해당 공정을 진행할 수 있는 관계로, TSP 업체들은 그 역할이 점차 감소하게 되었습니다. 이에 따라 당사는 2013년까지는 TSP 업체중심으로 CG를 납품하였으나, 2014년부터는 대부분의 CG를 LGD로 납품하고 있습니다.

국내 L사의 경우는 중국 연태지역 진출과 함께 중국의 Glass 가공업체인 Biel 및 Lens로부터 CG를 공급받고 있으며 국내 S사의 경우, 휴대폰용 CG를 대부분 베트남 현지법인에서의 직접 생산하거나 중국 Biel 및 Lens로부터 공급받고 있는 것으로 파악하고 있습니다. 이 중 Biel 및 Lens는 당사와 직/간접적으로 CG에서 경쟁 관계에 있습니다.

(2) 비교우위 사항 중국의 급격한 임금인상은 Biel 및 Lens 등과 같은 Global 강화유리 가공업체의 가격경쟁력을 약화시키고 있습니다. 또한 LG전자 MC사업부는 중국 연태 공장에서 제품생산을 생산하고 있으며 현재 생산기지를 베트남에도 이전 중인 것으로 파악 하고 있습니다. LGD 또한 한국 생산기지를 베트남 생산기지로 이전을 진행 중인 것으로 파악하고 있습니다. 당사는 주요고객사의 생산기지와 인접성이 좋은 베트남 하이정에 생산공장을 확보하고 있으며, 중국 대비 절반 이하 수준의 경쟁력 있는 인건비와 양질의 노동력을 기반으로 원가경쟁력을 확보하고 있습니다. 또한 다양한 고객의 Needs를 충족할 수 있는전공정 일괄 생산라인을 구축하였고 안정적인 수율의 Capa 등을 확보함으로서 동종업체들보다 비교우위를 확보하고 있습니다.

2. 주요 제품, 서비스 등 당사는 모바일 전면 및 후면, 카메라 보호를 위한 CG 생산·판매하고 있으며, 기타사업으로 Cover Glass Assembly 검사 및 PVD (Physical Vapor De-positioning) 등의 임가공 사업을 영위하고 있습니다. 각 제품별 매출액 및 비율은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 백만원)

품 목	생산개시일	주요상표	2021년 1분기매출액(비율)	2020년매출액(비율)	2019년 매출액(비율)

모바일폰 용	2007년 2월	육일씨엔에쓰	8,725(75.8%)	64,809(84.8%)	44,765 (72.7%)

자동차 용	2014년 9월	육일씨엔에쓰	1,138(9.9%)	4,550(6.0%)	4,438 (7.2%)

기타매출	2015년 11월	육일씨엔에쓰	597(5.2%)	2,175(2.8%)	7,911 (12.8%)

임가공매출	2010년 9월	육일씨엔에쓰	1,052(9.1%)	4,915(6.4%)	4,468 (7.3%)

합계	11,512(100.0%)	76,450(100.0%)	61,582 (100.0%)

※ 상기 자료는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성된 연결재무제표 기준의 자료입니다.
※ 기타 매출은 대부분 샘플매출로 구성되어있습니다.

3. 주요 원재료 등의 현황 가. 매 입 의 현 황

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 천원)

매입유형	품목	구분	2021년(제15기 1분기)	2020년(제14기)	2019년 (제13기)

원재료	Glass	국내	-	5,796,079	590,655

수입	1,280,202	28,948,322	22,298,629

Ass'y	국내	1,018,235	516,712	924,945

수입	572,625	12,938,482	5,036,053

필름 등	국내	1,036,443	1,459,576	1,838,306

수입	188,738	6,815,395	1,481,934

원재료 합계	국내	2,054,678	7,772,368	500,235

수입	2,041,565	48,702,199	25,207,754

외주가공비	국내	370,117	2,144,102	972,649

외주용역비	국내	463,244	2,095,485	2,398,449

총합계	국내	4,942,717	19,784,322	6,725,004

수입	4,083,131	97,404,398	28,816,616

나. 원재료 가격변동추이

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 원)

품목	2021년 (제15기 1분기)	2020년 (제14기)	2019년 (제13기)

Glass	14,590	7,338	10,661

Ass'y	200	231	440

필름 등	4,671	3,084	2,310

4. 생산 및 생산설비에 관한 사항 [ 생 산 설 비 현 황]

(단위:천원)

구 분	토 지	건 물	기계장치	차량운반구	공구와기구	비 품	사용권자산	건설중인자산	합 계

취득원가:

기초금액	4,198,162	15,193,787	40,293,679	111,382	206,067	6,953	5,515,748	46,075	65,571,853

취득금액	-	-	53,045	-	-	-	390,833	-	443,878

처분금액	-	-	-	-	-	-	(274,077)	-	(274,077)

기타증감(*)	-	554,182	1,559,118	4,730	-	66	218,580	(46,075)	2,290,601

기말금액	4,198,162	15,747,969	41,905,842	116,112	206,067	7,019	5,851,084	-	68,032,255

감가상각누계액:

기초금액	-	(3,426,031)	(17,339,963)	(34,956)	(121,547)	(4,949)	(708,128)	-	(21,635,574)

감가상각비	-	(180,647)	(1,023,404)	(2,855)	(5,509)	(350)	(110,434)	-	(1,323,199)

처분금액	-	-	-	-	-	-	125,635	-	125,635

기타증감(*)	-	(105,950)	(610,840)	(1,532)	-	(54)	(24,731)	-	(743,107)

기말금액	-	(3,712,628)	(18,974,207)	(39,343)	(127,056)	(5,353)	(717,658)	-	(23,576,245)

장부금액:

기초금액	4,198,162	11,767,756	22,953,716	76,426	84,520	2,004	4,807,620	46,075	43,936,279

기말금액	4,198,162	12,035,341	22,931,635	76,769	79,011	1,666	5,133,426	-	44,456,010

(*) 기타증감은 건설중인자산에서 본계정으로 대체된 금액, 사용권자산 최초인식(무형자산에서 대체 부분 포함) 및 환율변동 효과 등이 포함되어 있습니다. 5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 백만원)

구분	매출유형	품목	2021년 (제15기 1분기)	2020년 (제14기)	2019년 (제13기)

지배기업	제품	모바일폰 용	내수	1,924	10,399	16,839

수출	690	9,957	9,032

소계	2,614	20,356	25,871

기타 (SPL외)	내수	571	2,153	2,065

수출	26	23	5,846

소계	597	2,176	7,911

합계	내수	2,495	12,552	18,904

수출	716	9,980	14,878

소계	3,211	22,532	33,782

임가공매출	내수	1,063	4,915	-

수출	-	-	4,468

소계	1,063	4,915	4,468

합계	내수	3,558	17,467	18,904

수출	716	9,980	19,346

합계	4,274	27,447	38,250

종속기업	제품	모바일폰 용	수출	7,602	52,212	23,733

자동차용	수출	1,138	4,550	4,438

합계	8,740	56,762	28,171

연결조정	-1,502	-7,759	- 4,839

총합계	내수	2,495	17,467	17,527

수출	9,017	58,983	44,055

합계	11,512	76,450	61,582

※ 상기 자료는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성된 연결재무제표 기준의 자료입니다.

나. 판매경로 (1) 판매조직 당사의 판매는 영업담당 조직에서 하고 있으며, 해외영업과 국내영업으로 구성되어 있습니다. 기존 LG향 중심의 사업 구조에서 리스크를 회피하고 LG 이외의 추가 고객을 확보하기 위해 거래처 다각화를 추진하고 있습니다. 휴대폰용 강화유리제품 분야에서는 전면 및 배면 강화유리의 디자인 차별화 기술 개발을 통해 다양한 고객에게영업 및 마케팅 활동을 강화하고 있으며, 휴대폰용 강화유리 이외에 Wearable Devices 및 전장부품용 CG의 영업 및 마케팅활동도 강화하고 있습니다.

당사는 국내외 신규고객 발굴을 위해 제품군별 시장환경을 분석하고, 고객사의 사업현황과 제품개발 계획을 분석하여 신규고객을 발굴해 나가고 있습니다. 이를 통해 당사의 TRM(Technical Road Map)과 PRM(Product Road Map)을 수립하여, 미래 성장 동력을 확보해 나가고 있습니다. (2) 판매경로

매출
유형	품 목	구분	판 매 경 로

제품	2D/3D Main CG	수출	당사→고객사→최종소비자

내수	당사→고객사→Set-Maker→최종소비자

2D/3D Back CG	수출	당사→Set-Maker→최종소비자

내수	당사→Set-Maker→ 최종소비자

Camera CG 등	수출	당사→고객사→최종소비자

내수	당사→고객사→Set-Maker→ 최종소비자

(3) 판매전략당사는 베트남 생산기지를 통해 3D 중심의 고부가가치 제품을 경쟁력 있는 가격과 우수한 품질로 공급함으로써 Global Market Share를 확대하고자 하며, 중화권시장에서의 영업역량 확대를 통해 M/S를 확대하고자 합니다. 또한 지속적인 선도 기술개발을 통해 단순 공급업체가 아니라 전략적인 파트너가 되고자 합니다.

6. 수주현황 보고서 작성 기준일 현재 당사 재무제표에 중요한 영향을 미치는 장기공급계약 수주거래는 없습니다.

7. 시장위험과 관리

가. 금융위험관리목적연결실체의 재무부문은 영업을 관리하고, 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 연결실체의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 이자율위험 및 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험을 포함하고 있습니다. 나. 시장위험연결실체의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다.시장위험에 대한 노출정도는 민감도 분석에 의하여 보완되는 위험기준가치(Value-at-risk: VaR)에 의하여 측정됩니다. 시장위험에 대한 연결실체의 위험노출정도 또는 위험을 관리하고 측정하는 방식은 전기와 비교하여 변경이 없습니다.

(1) 외화위험관리

연결실체는 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다. 환율변동으로 인한 위험의 노출정도는 승인된 정책에서 정하는 한도 내에서 관리하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	자 산	부 채

당분기말	전기말	당분기말	전기말

USD	36,939,167	5,173,653	61,298,259	23,472,820

RMB	11,063	22,556	-	-

ㄱ. 외화민감도 분석연결실체는 주로 USD의 환율변동 위험에 노출되어 있습니다.아래 표는 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율이 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향을 나타내고 있습니다. 10%는 주요 경영진에게 내부적으로 외환위험 보고시 적용하는 민감도 비율로 환율의 합리적으로 발생가능한 변동에 대한 경영진의 평가를 나타냅니다. 민감도분석은 결제되지 않은 외화표시 화폐성항목만 포함하며, 보고기간말에 환율이 10% 변동할 경우를 가정하여 외화환산을 조정합니다. 민감도분석은 외부대출뿐만 아니라 대출이 대여자나차입자의 통화가 아닌 통화로 표시되어 있는 경우에는 연결실체의 해외사업장에 대한 대출도 포함하고 있습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	(2,435,909)	2,435,909	(1,829,917)	1,829,917

RMB	1,106	(1,106)	2,256	(2,256)

(2) 이자율위험관리

연결실체는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하거나, 이자율스왑계약과 선도이자율계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위하여 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다.

당분기말 현재 각 자산 및 부채에 대한 이자율이 1% 변동시 이자율 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	1%상승시	1%하락시

변동금리조건 차입금	(287,370)	287,370

다. 신용위험

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 다만, 신용위험의 정의에 따라 현금시재액과 지분증권의 경우에는 신용위험에 대한 노출정도에 포함시키지 않았습니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	3,104,754	4,978,132

단기금융상품	970,355	440,000

장기금융상품	2,384,260	2,231,836

매출채권	5,764,268	10,596,083

기타금융자산	505,817	494,732

합 계	12,729,454	18,740,783

라. 유동성위험

당분기말 및 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기와 금액은 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다.

① 당분기말

(단위:천원)

구 분	계약상 현금흐름	1년 미만	1년 이상 5년 미만	5년 이상

매입채무	2,964,442	2,964,442	-	-

단기차입금	2,100,000	2,100,000	-	-

장기차입금	2,675,000	1,758,333	916,667	-

사채	2,100,000	2,100,000	-

리스부채	1,378,006	917,244	460,762	-

기타금융부채	2,999,442	2,964,442	35,000	-

합 계	14,216,890	12,804,461	1,412,429	-

② 전기말

(단위:천원)

구 분	계약상 현금흐름	1년 미만	1년 이상 5년 미만	5년 이상

매입채무	13,269,360	13,269,360	-	-

단기차입금	35,972,788	35,972,788	-	-

장기차입금	3,085,725	1,785,725	1,300,000	-

사채	3,045,123	3,045,123	-	-

리스부채	1,537,587	850,601	189,022	497,964

기타금융부채	1,745,291	1,710,291	35,000	-

합 계	58,655,874	56,633,888	1,524,022	497,964

연결실체는 위의 현금흐름이 만기보다 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래현황

당사는 2018년 10월 5일 이사회 결의를 통하여, 상환전환우선주를 발행하였습니다. 상환전환우선주와 관련된 세부 내역은 다음과 같습니다.

구 분	내 역

신주식의 종류	기명식 상환전환우선주

신주식의 수	2,360,160주

신주식의 액면총액	1,180,080,000원

신주식의 발행가액	1주당 4,237원

신주식의 납입총액	9,999,997,920원

주금 납입일	2018년 10월 15일

신주권 교부예정일	2018년 10월 29일

신주식의 인수인	케이디비중소중견메자닌 사모투자합자회사

자금조달의 목적	거래선 및 사업영역 확대를 위한 설비투자와 운영자금 조달

상환에 관한 사항	발행회사는 계약 및 관련 법령이 허용하는 한도 내에서 우선주의 주주에대하여 우선주의 전부 또는 일부의 상환을 청구할 권리를 가짐. 단, 우선주의 상환은 발행회사에 배당 가능한이익이 있을 때에만 가능.

상환기간	2021년 10월 16일 ~ 2028년 10월 16일

전환에 관한 사항	전환가격은 발행가액과 동일하며, 전환비율은 1:1

전환청구기간	2019년 10월 16일 ~ 2028년 10월 16일

전환으로 발행할 주식	기명식 보통주식 2,360,160주

배당	최초 발행가 기준 1.0% 우선배당 (참가적, 누적적 우선주식)

기타 약정사항	1. 대주주가 경영권 이전이나 최대주주 변동을 초래하는 지분 양도 시 투자자는 동반매도참여권(Tag-along Right)행사 가능

2. 투자자의 매도선택권 행사로 인한 우선주 상환요청에 대해 최대주주가 3개월 내 미상환 시 투자자는 대주주 지분 동반매각요청권(Drag-along Right) 행사 가능

3. 대주주는 발행 1년 후부터 본건 우선주 최초 인수분의 50% 한도로 투자자 보유 본건 우선주를 대주주 또는 대주주가 지정 제3자에게 매도할 것을 청구할 수 있는 매수선택권(Call Option) 행사 가능

9. 경 영상의 주요 계약 등 당사는 보고서 작성 기준일 현재 당사의 재무 상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 주요계약은 없습니다.

10. 연구개발활동 가. 연구개발조직 당사의 연구개발을 담당하고 있는 연구소는 강화유리 전문 연구소로써 2D, 2.5D, 3D곡면 유리 제조 및 후처리 가공 분야에서 오랜 경험과 연구 개발 활동을 통해 축적된 다양한 원천 고유 기술을 확보하고 있으며, 디스플레이 산업과 시대의 변화에 따라 새롭게 요구되는 첨단 가공 기술 및 제조 원천기술을 확보하고 있으며 신제품을 지속적으로 개발하여 고객에게 공급하고 있습니다. 나. 연구개발인력 증감

(단위 : 명)

직위	2020년(제14기)	증가	감소	2021년(제15기 1분기)

이사(연구소장)	-	-	-	-

책임	6	-	2	4

선임	5	-	3	2

사원	1	-	-	1

계	12	-	5	7

다. 연구개발비용(단위 : 원)

구 분	2021년 (제15기 1분기)	2020년 (제14기)	2019년(제13기)

비용
처리	제조원가	-	-	-

판관비	103,640,151	708,627,849	364,356,333

합 계
(매출액 대비 비율)	103,640,151 (2.4%)	708,627,849 (2.6%)	364,356,333 (0.9%)

※ 상기 자료는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성된 별도재무제표 기준의 자료입니다.

11. 그 밖에 투자 의사결정에 필요한 사항[지적재산권에 관한 사항]

구분	번호	국가명	내용	권리자	출원일	등록일	출원번호	등록번호

특허	1	대한민국	입체유리제품의 성형장치	(주)육일씨엔에쓰	2011.10.25	2012.07.02	10-2011-0109308	10-1163568

2	대한민국	유리 성형 머신에서 유리판을 인출하는 인출장치	(주)육일씨엔에쓰	2011.12.16	2012.07.23	10-2011-0136298	10-1169208

3	대한민국	소형 카메라 렌즈용 정렬 장치	(주)육일씨엔에쓰	2012.04.04	2012.09.26	10-2012-0034946	10-1187661

4	대한민국	곡률 형상 유리판의 인쇄 장치 및 방법	(주)육일씨엔에쓰	2014.01.13	2014.07.18	10-2014-0004169	10-1423043

5	대한민국	스마트폰의 터치 윈도우 글래스 인쇄방법 및 인쇄장치	(주)육일씨엔에스	2014.02.10	2014.10.01	10-2014-0015006	10-1449363

6	대한민국	곡률 형상 유리판 제조 장치 및 방법	(주)육일씨엔에쓰	2014.02.13	2014.10.01	10-2014-0016690	10-1449364

7	대한민국	스마트폰의 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에쓰	2014.02.18	2014.10.01	10-2014-0018439	10-1449365

8	대한민국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 가공방법	(주)육일씨엔에쓰	2015.08.17	2016.01.05	10-2015-0115509	10-1584492

9	대한민국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.10.05	2015.12.10	10-2015-0139577	10-1578331

10	대한민국	휴대용 단말기의 커브드 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.10.06	2016.05.11	10-2015-0140290	10-1622080

11	대한민국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 가공방법	(주)육일씨엔에쓰	2015.11.23	2018.03.20	10-2015-0163891	10-1842326

12	미국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.12.04	2017.04.25	14/959,459	9630869

13	미국	전자제품의 디스플레이용 전면 글래스 제조장치	(주)육일씨엔에스	2015.12.04	2017.08.22	14/959,349	9738557

14	미국	전자제품의 디스플레이용 전면유리 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.12.04	2017.08.29	14/959,429	9745219

15	미국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 가공방법	(주)육일씨엔에스	2015.12.04	2018.01.09	14/959,527	9862639

16	중국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 가공방법	(주)육일씨엔에스	2015.11.30	2019.06.28	2015108605952	ZL2015108605952

17	중국	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.11.30	2019.08.30	2015108606194	ZL2015108606194

18	중국	전자제품의 디스플레이용 전면 글래스 제조장치	(주)육일씨엔에스	2015.11.30	2019.08.30	201510860625X	ZL201510860625X

19	베트남	휴대용 단말기의 터치 윈도우 글래스 성형장치	(주)육일씨엔에스	2015.12.18	2020.11.19	1-2015-04864	26800

디자인	1	대한민국	카메라 렌즈 트레이	(주)육일씨엔에쓰	2012.04.04	2013.11.05	30-2012-0015858	30-0715944

2	대한민국	정보통신기기 커버 장식용 스팽글	(주)육일씨엔에쓰	2012.11.29	2013.05.13	30-2012-0057278	30-0693852

3	대한민국	정보통신기기 커버 장식용 스팽글	(주)육일씨엔에쓰	2012.11.29	2013.05.13	30-2012-0057345	30-0693853

4	대한민국	정보통신기기 커버 장식용 스팽글	(주)육일씨엔에쓰	2012.11.29	2013.05.16	30-2012-0057373	30-0693853-01

5	대한민국	정보통신기기 커버 장식용 스팽글	(주)육일씨엔에쓰	2012.11.29	2013.05.16	30-2012-0057379	30-0693852-01

상표	1	대한민국	-	(주)육일씨엔에쓰	2013.05.09	2014.04.30	41-2013-0018278	41-0287258

2	대한민국	-	(주)육일씨엔에쓰	2013.05.09	2014.03.03	40-2013-0030266	40-1025467

3	대한민국	-	(주)육일씨엔에쓰	2014.02.10	2015.01.16	40-2014-0009038	40-1082137

4	대한민국	-	(주)육일씨엔에쓰	2014.02.10	2016.04.18	40-2014-0009044	40-1173140

5	대한민국	-	(주)육일씨엔에쓰	2014.07.24	2015.06.19	40-2014-0050039	40-1112965