흥국에프엔비 사업보고서 (2019.12)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사는 카페산업에 다양한 상ㆍ제품을 공급하는 카페 토탈 솔루션 ODM 기업으로 관련된 식ㆍ음료 분야의 연구ㆍ개발 및 제조를 통해 과일농축액, 스무디와 같은 음료베이스와 주스 등의 과일ㆍ채소음료류 제조ㆍ판매를 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 현재 당사의 매출의 구성은 과일농축액, 스무디, 착즙주스, 장비ㆍ과일토핑 등 기타, 커피 등의 제품매출과 스노우빙 빙삭기 등 장비, 스노우빙 토핑 아이템 등의 상품매출로 구성되어 있습니다. 매출은 주로 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 도매상(벤더), 온라인 등에서 판매하여 발생하고 있습니다. 특히, 과일농축액은 시장의 선도자로서 독보적인 시장지위 및 브랜드 인지도를 확보하고 있습니다.

또한, 당사는 비열처리 식ㆍ음료분야의 선두주자로서 글로벌 식ㆍ음료 전문기업으로거듭나기 위해 신규 사업을 계획 및 추진하고 있으며, 지속적인 연구ㆍ개발을 통해 신규사업으로 가정과 카페에서 간편하게 샌드위치류를 만들수 있는 스프레스, 필링, 소스류(드레싱류 등)를 제조ㆍ판매하는 푸드사업과 기존 영위하고 있는 빙수, 아이스크림, 젤라또 등의 디저트사업을 더욱 확장하기 위해 간편하고 혁신적인 빙수용 얼음과 각종 빙수용 토핑, 빙수기계 등을 제조ㆍ판매하여 급성장하고 있는 디저트시장에 본격적으로 진출 할 계획이며 현재 신규사업과 관련한 매출은 초기 수준이나 미래 성장동력으로 당사의 지속적인 성장을 견인할 것으로 예상하고 있습니다. 2008년 당사는 제2의 도약을 위해 판매법인인 "주식회사 흥국에프엔비"를 설립하였으며, 과일ㆍ채소음료류 제조 및 수출입 업체로서 국내ㆍ외 커피 프렌차이즈 업체, 중간도매상(벤더), 개인카페, 대형마트, 편의점, 수출 등으로 거래선을 다변화해오고 있습니다. 2011년 말에는 당사 공장을 신축하여 직접 생산을 시작하였으며, 업계에서는 선도적으로 음료제품을 가열하지 않고 초고압으로 살균하는 초고압공정(HPP)을 도입, 업계 유일의 동결농축 공정을 음료제조에 접목 시도를 통해 비열처리 커피ㆍ비커피 제품을 생산하고 있습니다. 이러한 제품들을 생산하기 위해 각종 식ㆍ음료 관련 국가 인증과 국제 인증을 통해 각 공정마다 엄격한 품질관리와 미세한 오차까지도 방지가 가능하도록 체계적인 관리를 위해 노력하고 있습니다.

당사는 '비열처리 프리미엄 식ㆍ음료분야의 리더 2020년, 2020억!!’이라는 비전과 '세상을 더 신선하게’라는 슬로건으로 프리미엄 식ㆍ음료 제품을 만들어 갈수록 까다로워지는 소비자의 입맛을 충족시키기 위해 끊임없는 제품 개발을 하고 있습니다. 이를 통해 거래처들과의 긴밀한 협력관계를 기반으로 차별화된 제품생산으로 '자연 그대로의 맛으로 소비자를 미소짓게 하기 위해' 지속적인 연구ㆍ개발을 실시하고 있습니다.또한 고객 니즈에 부합하기 위해 획일화된 제품 공급에서 벗어나 소비자의 다양한 입맛을 고려한 여러 종류의 우수한 품질의 마실거리와 먹을거리를 제공하기 위해 최선을 다한 결과 지금과 같은 성장을 이루어 왔습니다. 또한, 미래의 목표시장인 외식시장과 커피시장 등 다양한 음료를 취급하는 카페산업의 성장과 커피시장의 성장 추이와 함께 할 것 입니다.앞으로도 당사는 '프리미엄 비열처리 Cafe Total Solution Provider'로 차별화된 제품 기획ㆍ개발 역량으로 시장 선점을 통한 진입장벽을 구축해 견조한 성장을 이어 나갈 계획입니다.

가. 산업의 특성

(1) 경기변동과의 관계 식음료 제조산업은 타 산업에 비해 경기변동에 의한 영향이 비교적 적은 산업으로 경기변동이 적은 만큼 꾸준한 매출이 가능하며, 수익성 측면에서도 큰 변화가 없는 산업입니다. 다만, 주요 원재료인 과일 등의 수입 의존도가 높은 만큼 환율, 국제 원자재가격의 변화에 반응하는 특성이 있으며 계절적 요인에 의해서도 영향을 받습니다.

하지만 식음료산업은 산업의 특성상 경기의 변동보다는 소비자의 기호에 영향을 많이 받는 특성을 가지고 있으며, 브랜드 인지도에 따른 차별화 정도가 상대적으로 높기 때문에 각 업체별 독자적인 유통구조를 형성하고 있습니다. 따라서 환율, 원자재가격 변동보다 소비자들의 기호 변화(맛 등 )와 트렌드 등이 보다 중요한 요소입니다.

당사는 상기 사항에 대해서 오랜 기간 신뢰형성을 바탕으로 장기공급계약을 맺고 있는 대만 치아메이社를 비롯한 다수의 안정적인 원재료 공급처를 확보하고 있으며, 제품 생산에 최적화된 등급의 원재료 소싱을 통해 조달 및 가격변동에 유연하게 대응하고 있습니다. 또한, 외식ㆍ커피 프랜차이즈, 도매상(벤더) 등 다양한 유통채널과 전략적 제휴 등을 통해 소비자 기호 변화에 선제적으로 대응해 나가고 있으며, 다양한 자체 제품의 기획ㆍ개발을 통해 새로운 시장을 선도해 나가고 있습니다.

(2) 계절적 요인

식ㆍ음료 제조산업은 계절적으로 수급상의 차이가 발생하고 있으며, 특히 당사가 취급하고 있는 스무디 제품 부문의 매출은 계절적 수요 편차가 큰 편이며 다수 음료제조 업체들은 여름철이 최성수기를 보이고 있습니다. 따라서 여름철 기온이 1℃가 높고 낮음에 따라 음료업체 매출에 미치는 영향은 작지 않습니다. 그러나 당사는 계절적인 요인에 의한 영업의 불안정성을 최소화하기 위해 다양한 소비자의 니즈에 맞는 다양한 종류의 제품을 공급하면서 계절적 요인을 최소화하고 있으며 2014년과 2015년은 2010년~2013년까지의 여름 평균기온에 비해 낮은 여름 평균기온을 보이고 있습니다. 2016년은 여름철 전국평균 폭염일수와 열대야 일수는 각각 22.4일과 10.8일을 기록하는 등, 지구온난화로 전 세계 평균기온이 상승하고 있는 추세입니다. 한편, 최근에는 생활 Pattern의 변화, 다양한 제품개발 기술의 향상 등으로 성수기와 비수기의 계절적인 차이가 지속적으로 축소되고 있는 경향도 있습니다.

(3) 제품의 라이프사이클

최근 식음료 제조산업은 기존의 일부 롱텀 히트제품(코카콜라, 칠성사이다 등)을 제외하고 제품의 라이프사이클이 점차 짧아지는 트렌드를 보이고 있습니다. 그로 인해 특화된 제품개발, 계절별 제품개발, 다양한 소비자 니즈에 맞는 레시피 증가 등으로 인하여 신제품 개발 요구에 대한 요구가 높아지고 있습니다.

이러한 이유 때문에 식음료 제조업체들은 소비 트렌드에 부합하는 제품의 기획 및 개발(R) 능력과 다양한 종류의 제품을 유연하고 효율적으로 생산할 수 있는 능력이 중요하다고 볼 수 있으며, 이를 뒷받침하기 위한 일정 수준 이상의 생산시설과 자금력은 필수적이라 볼 수 있습니다. 또한, 생산한 제품을 안정적으로 공급할 수 있는 유통채널을 확보하는 것도 중요한 요소입니다.

당사의 경우 유통채널별 거래처들과 전략적 제휴를 통해 Fresh R Center를 중심으로 ODM(제조자 개발 생산) 형태로 제품 연구ㆍ개발(R)에 끊임없는 노력을 하고 있으며, 주요 외식 프랜차이즈 및 커피 프랜차이즈의 다수 제품에 있어 독점 공급하고 있습니다. 또한, 최신 설비도입 등으로 시장 변화에 선제적으로 대응할 뿐만 아니라 변화를 선도하면서 지속적인 성장을 도모하고 있습니다.

나. 사업구조

당사는 B2B 중심의 사업으로 외식산업에 속해 있는 비알콜음료점업중 커피 프렌차이즈가 포함된 카페시장을 중심으로 외식프렌차이즈(제과점, 피자, 치킨전문점 등) 를 고객층으로 구성하고 있으며, 대형 할인마트ㆍ편의점 등의 리테일 시장, 온라인(전자상거래), 호텔, 백화점을 통한 PBㆍ자사브랜드 제품을 판매하는 구조로 구성되어 있습니다. 또한, 원재료는 자회사인 모닝듀F 대만, 미국, 칠레 등으로부터수급을 전담하고 있으며 중국의 자회사에게 수출을 통해 중국진출을 시작하고 있습니다.2017년 1분기에는 카페뉴를 설립하여 온라인 쇼핑 플랫폼을 기반으로 한 사업 영역을 확대해 나가고 있습니다.

(1) 수요자의 구성 및 특징

당사에서 제조하는 과일ㆍ채소음료류의 수요자는 크게 3가지로 분류할 수 있습니다

프랜차이즈(외식ㆍ커피)를 통한 소비자 전달, 도매상(벤더)을 통한 개인 카페 → 소비자 전달, 할인점ㆍ대형슈퍼ㆍ편의점ㆍ백화점ㆍ호텔 등을 통한 소비자 전달 등으로 이루어져 있습니다.

당사는 다양한 형태의 유통채널과 전략적 관계를 맺고 있으며, 특히 프랜차이즈(외식ㆍ커피) 및 도매상(벤더)을 통한 개인 카페ㆍ레스토랑등에 대한 수요자들과 보다 유기적인 파트너쉽을 구축하고 있어 안정적인 수요처를 확보하고 있습니다. 당사가 프랜차이즈 및 도매상(벤더)를 통한 개인 카페ㆍ레스토랑등에 대한 파트너쉽을 구축할수 있었던 이유는 빠르게 변화하는 시장 트렌드에 부합하는 제품의 기획ㆍ개발 능력과, 체계적이고 안전하게 생산할 수 있는 자체 공장을 보유하고 있기 때문입니다. 또한, 다품종 소량 생산에 대한 생산 노하우 및 프리미엄 제품을 생산할 수 있는 최신 생산시설을 보유하면서 각 유통채널과의 관계가 더욱 견고해지고 있습니다.당사에서 공급하는 과일ㆍ채소음료류는 외식ㆍ커피 프랜차이즈를 비롯하여 다수 개인 개인 카페ㆍ레스토랑등에서 다양한 음료의 주원료로 널리 사용되고 있으며, 최종 제품으로는 에이드ㆍ주스ㆍ스무디 등의 비커피 제품으로 최종 소비자에게 판매되고 있습니다.

최근 건강 지향적 소비 트렌드 변화에 따라 과일ㆍ채소음료를 특화한 개인 카페ㆍ레스토랑등의 수가 가파른 증가추세를 보임에 따라 당사 제품의 수요가 증가하고 있습니다.

(2) 음료시장의 유통구조

기존 주력 거래처인 커피ㆍ외식 프랜차이즈, 벤더(중간도매상)에 대한 신규 아이템의지속적인 발굴과 신규 제안 등을 통하여 거래처 품목을 다양화 하고 거래처 개설을 위한 활동을 지속하여 거래처와의 유대관계를 제고하고자 노력하고 있습니다.

또한, 내부의 영업 역량을 강화하고 제품에 대한 교육을 강화하여 당사의 제품으로 다양한 레시피를 통해 다양한 음료를 만들어 제조하여 최종 소비자들에서 판매 할수 있도록 기술 영업능력을 제고하여 영업력 강화를 도모할 예정입니다.

그리고 기존 거래처 유대강화 뿐만 아니라 현재 프랜차이즈와 벤더(중간도매상)에 집중되어 있던 판매경로를 다변화하기 위한 노력을 하고 있습니다.

신규 판매경로는 할인점 및 편의점 등의 리테일 유통시장, 온라인 유통사업에 진출하여 점진적인 소비자 시장으로의 진입 전략을 실행하고 있습니다.

당사의 거래처 확대 노력에 힘입어 2015년에는 세븐일레븐에 PB 제품을 출시 하였고, 이마트 PL 피코크 브랜드로 프리미엄 PB제품을 동년에 출시 하였습니다. 향후 판매 매장뿐만 아니라 판매 품목 확대를 지속적으로 추진하고 있습니다.

(3) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사의 Fresh R Center는 시장 트렌드를 선도하는 다양한 아이디어 제품을 기획ㆍ개발하면서 시장 트렌드를 선도하고 있습니다.

활발한 연구의 성과로 음료제품인 과일티, 쉐이크, 스무디, 클렌즈주스, 콜드브루(더치커피) 등의 음료와 디저트제품인 빙수제품과 어울리는 요거트, 아이스크림, 매직잼같은 신규 아이템을 올해에 이어 내년에도 지속적으로 출시 할 계획입니다.

당사의 신규 사업부문 중 스프, 스프레드, 드레싱 등 소스류의 푸드제품을 신규 런칭하고 급식시장 및 당사의 기존 거래처인 외식ㆍ커피 프랜차이즈와 벤더(중간도매상)를 통해 개인 카페ㆍ레스토랑 등에 거래를 시작 할 계획입니다.

당사는 과일ㆍ채소음료류 제조 노하우를 바탕으로 과일ㆍ채소를 원료로 한 식품사업을 신규 사업으로 추진 중에 있습니다

(가) 푸드사업□ 주요 제품현황 및 특징

구분	제품군	Brand	제품명

푸 드	스프레드	Mom’s
(맘스푸드) Brunch	바질, 흑임자 등

소스(드레싱)

라즈베리, 블루베리, 자몽, 유자 등

필링	에그, 홀그레인치킨 등

베이스	프리타타베이스, 후레쉬토마토베이스 등

잼	Magic Jam
(매직쨈)	복숭아, 오디, 딸기, 블루베리, 사과 등

※ 제품의 특징

당사에서 자체 생산한 Food 제품의 특징은 All natural 식품으로 어떤 첨가물과 인공적인 향을 넣지 않았습니다.(무첨가물, 무보존제, 무인공향)

또한, 제조과정에서 일어나는 후가공을 열을 가해 살균 처리하는 것이 아닌 초고압처리공정(HPP)을 통해 미생물을 제거하기 때문에 원료의 맛과 향은 물론이고 원물 그대로의 형태가 살아 있어 식감이 뛰어날 뿐만 아니라 신선함이 살아있다는 특징이 있습니다.

스프레드는 국내외 출시되지 않았던 Flavor로 바질과 흑임자를 축으로 개발되었습니다. 점점 건강하고 바른 먹거리를 찾고자 하는 고객의 니즈를 반영한 건강한 원료를 사용한 스페셜한 제품입니다.

드레싱은 과일의 원과 함유량을 기존 드레싱보다 많이 하여 야채와 과일의 영양조건을 맞췄으며, 야채만 먹었을 때 느낄 수 있는 쌉싸름한 맛을 해소한 제품입니다

소스는 일반적으로 다양한 첨가물을 넣어 만든 제품이 아닌 네츄럴 타입으로 토마토 원료를 그대로 담아 더 진한 토마토의 맛을 느낄 수 있는 제품입니다.잼은 다양한 식품(케익, 아이스크림, 빙수, 빵 등)에 적용이 가능한 제품으로 여러 토핑용으로 사용하는 특징이 있으며 원과의 함유량이 높아 과일의 맛을 더욱 진하게 느낄 수 있습니다.

□ 사업전략

당사는 외식 및 커피 프랜차 이즈, 도매상(벤더)을 기반으로 성장했기 때문에 기존 거래처를 통한 유통채널 기반이 형성이 되어있습니다.

이에 당사는 기존 고객들의 수요와 니즈, 특성 등을 파악해 본 결과, 손쉽게 만들 수 있는 샌드위치와 웰에이징 식품으로 각광받고 있는 샐러드의 수요가 있어 스프레드와 드레싱을 중심으로 주요 제품군을 선정하여 개발하였습니다.

향후, 당사는 비열처리공정을 통해 안전하고 신선한 먹거리를 개발해 나갈 예정이며,시장의 트렌드와 고객의 니즈를 지속적으로 파악하여 시장성 높은 제품 개발을 통해 성장해 나갈 예정입니다.

(나) 디저트 사업□ 사업전략

디저트 시장이 점진적인 성장 추세를 보이고 있으며 특히, 빙수시장은 가파른 성장세를 보이고 있습니다. 당사는 빙수를 만들어 판매하는 외식ㆍ커피 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑 등을 대상으로 기존의 빙삭기와 비교하여 사용자 편의성이 뛰어나고보다 위생적이면서 가격측면에서 월등하게 우월한 장비를 공급하고 있으며, 당사 빙삭기가 설치된 매장에 빙수용 아이스블럭과 각종 과일 토핑등을 지속적으로 공급하고 있습니다.디저트사업 전략중 하나로 당사는 이탈리아 유명업체와의 기술제휴를 통해 아이스크림의 하나인 젤라또 시장에 진입하였습니다. 젤라또(gelato)는 우유, 달걀, 설탕과 천연 향미 재료를 넣어 만든 신선하고 지방 함량이 낮은 이탈리아의 아이스크림입니다.

당사는 설빙, 파리바게트 등 기존 빙수시장에서 각종 과일 토핑류를 공급하면서 얻은노하우를 바탕으로 당사와 긴밀한 네트워크를 구축한 다수의 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑 등의 시장에 진출하였습니다.

당사는 새로운 개념의 빙삭기 공급으로 생과일(원과)에 대한 가공 노하우를 접목한 지속적인 제품의 기획ㆍ개발로 시장의 니즈를 충족해 나갈 것이며, 이는 안정적인 유통채널을 바탕으로 날로 성장해가고 있는 빙수류 같은 디저트시장에서 큰 성과를 이룰 것을 기대하고 있습니다. 당사는 빙수뿐 아니라 외식ㆍ커피 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑 등을 공략하기 위해 메뉴 다변화를 위해 디저트를 적극 도입하고 있는 기존 거래처와 신규 거래처 개척을 위해 프리미엄급 젤라또(gelato)를 시장의 요구 맞는 맞춤형으로 출시하여 디저트시장에서 성과를 이루어 나가길 기대하고 있습니다.

(다) 커피 사업□ 사업전략

기존 거래처인 커피ㆍ외식 프랜차이즈, 제조업체의 ODM 및 OEM 생산에 대한 신규아이템의 지속적인 발굴과 신규 제안 등을 통하여 거래처 품목을 다양화 하고 거래처개설을 위한 활동을 지속적으로 실시하고 있습니다. 이에 스페셜티 커피소비량 증가에 따라 비커피 생산 및 제품 개발 노하우를 바탕으로B2B기반의 커피사업을 시작하여 적극적으로 확대 할 계획입니다.

당사는 기존 유통채널에 비커피 제품을 공급하면서 얻은 노하우를 바탕으로 당사와 긴밀한 네트워크를 구축한 다수의 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑, 커피제조 기반 생산업체 등을 대상으로 커피 관련 제품 납품을 시작하고 있습니다. 기존 생과일(원과)에 대한 소싱 및 가공 노하우를 접목한 커피원두 소싱 및 가공을 통해 지속적인 제품의 기획ㆍ개발로 시장의 니즈를 충족해 나갈 것이며, 당사의 안정적인 유통채널을 바탕으로 날로 성장해가고 있는 커피시장에서 의미있는 성과를 이룰 것으로 기대하고 있습니다.

(4) 수요 변동요인□ 소비자 트렌드 변화

당사에서 생산하는 과ㆍ채음료류의 수요는 최종 소비자의 트렌드 변화에 따라 변동되는 특성을 보이고 있습니다.

최근 당사의 주요 매출 시장 중 하나인 커피 프랜차이즈 및 외식 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑등에서 과ㆍ채음료류의 수요가 가파른 증가 추세를 보이고 있습니다. 이는 커피의 소비가 늘어나면서 하루에 여러 잔의 커피를 마시기에는 부담스러운 점과 건강 지향적인 인식전환, 음주를 삼가는 생활 방식 등 다양한 요인들이 복합적으로 작용한 결과이며, 차별화된 맛과 독창성 등을 경쟁력으로 한 특화된 개인 카페ㆍ레스토랑등의 매장수가 급증하면서 관련 제품의 수요가 늘어난 것으로 분석됩니다. 이러한 소비 트렌드는 카페ㆍ레스토랑등의 시장 뿐 아니라 할인점, 대형마트, 편의점등을 통한 과ㆍ채음료류의 수요 역시 건강 친화적인 소비자의 증가 트렌드에 맞춰 비타민 등의 영양소가 많고 저칼로리의 음료들이 일반 음료들을 대체해 나가고 있는 추세입니다.

특히 건강을 염려하며 음료를 소비하는 최근 소비 트렌드는 착즙주스(과ㆍ채주스)의 판매량 증가에 영향을 줄 것으로 보이며, 실제 착즙주스 시장은 매년 가파른 증가 추세를 보임에 따라 향후 과ㆍ채음료류 시장 내에서의 판도가 당사가 취급하는 착즙주스로 위주로 변화할 것으로 예상됩니다.

최근 식음료 제조산업은 기존의 일부 롱텀 히트제품(코카콜라, 칠성사이다 등)을 제외하고 제품의 라이프사이클이 점차 짧아지는 트렌드를 보이고 있습니다. 그로 인해 특화된 제품개발, 계절별 제품개발, 다양한 소비자 니즈에 맞는 레시피 증가 등으로 인하여 신제품 개발 요구에 대한 요구가 높아지고 있습니다.

이러한 이유 때문에 식음료 제조업체들은 소비 트렌드에 부합하는 제품의 기획 및 개발(R) 능력과 다양한 종류의 제품을 유연하고 효율적으로 생산할 수 있는 능력이 중요하다고 볼 수 있으며, 이를 뒷받침하기 위한 일정 수준 이상의 생산시설과 자금력은 필수적이라 볼 수 있습니다. 또한, 생산한 제품을 안정적으로 공급할 수 있는 유통채널을 확보하는 것도 중요한 요소입니다.

당사의 경우 유통채널별 거래처들과 전략적 제휴를 통해 당사 Fresh R Center를 중심으로 ODM(제조자 개발 생산) 형태로 제품 연구 및 개발(R)에 끊임없는 노력을 하고 있으며, 주요 외식 프랜차이즈 및 커피 프랜차이즈의 다수 제품에 있어 독점 공급하고 있습니다. 또한, 최신 설비도입 등으로 시장 변화에 선제적으로 대응할 뿐만 아니라 변화를 선도하면서 지속적인 성장을 도모하고 있습니다.

□ 프리미엄 냉장주스 시장의 성장

상온으로 유통되는 저가형 주스 대신 냉장 유통되는 프리미엄 주스의 수요가 증가하면서 100% 자연 원료를 함유한 프리미엄 주스 시장이 가파른 성장 추세를 보이고 있습니다.

경기불황 여파로 전반적인 음료소비 지출이 줄고 있는 반면에, 건강에 대한 소비자들의 관심이 증가하면서 프리미엄 냉장 주스의 인기는 더욱 높아지고 있습니다.

냉장주스는 멸균과정을 거치는 일반 상온주스 대비 간단한 살균만 거쳐 영양소 파괴가 적고, 과일을 바로 갈아 마시는 듯한 느낌을 주는 것이 특징입니다.

다만, 보존제 등의 첨가물을 사용하지 않기 때문에 유통기한이 짧은 단점이 있어 대량생산이 용이하지 않은 특징이 있습니다. 이러한 이유 때문에 대기업 진출에 제약이있으며, 당사와 같이 다품종 소량 생산을 전문적으로 하면서 제품의 지속적인 기획ㆍ개발이 가능한 기업이 사업을 영위하기에 적합한 시장이라고 볼 수 있습니다. 이러한 장점을 살려 프리미엄 PB제품을 PET 타입에 담아 출시 하였고 앞으로는 자체 브랜드인 NB제품의 출시도 점차 확대해 나갈 예정입니다.

자체브랜드인 NB제품으로 당사는 헐리우드 스타들이 건강과 몸매 관리를 위해 애용하면서 유명세를 타기 시작한 클렌즈주스를 보다 맛있고 간편하게 즐길 수 있도록 만든 제품입니다. 다양한 과일과 채소를 그대로 착즙해 만드는 클렌즈주스는 인스턴트 식품, 불균형한 식습관, 피로, 스트레스 등에 의해 산성화 된 몸을 중화 시켜 주며, 체내 독소를 배출시키는 디톡스 효과가 뛰어난 것으로 알려 져 있습니다. 물 한 방울 섞지 않고 100% 과일과 채소만을 담은 신선한 냉장주스를 출시 하여 시장을 확대해 나갈 예정입니다.주스는 아니지만 고로쇠물은 다른 첨가물 없이 100% 국내산 고로쇠 수액만을 담은 순수 고로쇠물입니다. 고로쇠 수액은 일반 생수와 비교해 칼슘은 약 40배, 마그네슘은 약 30배 가량 함유하고 있으며, 이 밖에 포도당, 비타민C와 각종 미네랄이 풍부하게 들어 있습니다. 특히 뼈에 이로운 물이라는 뜻의 '골리수’에서 유래된 것처럼 뼈 건강에 도움이 되며, 위와 간 건강, 피로회복과 숙취해소 등에도 효능이 있는 물 제품을 출시하여 시장을 진출을 확대 할 계획중에 있습니다.

이러한 제품들은 외형 측면에서 소비자들은 과ㆍ채음료류 구매 시 PET 타입의 제품을 가장 선호하고 있습니다.

이는 투명하여 내부를 볼 수 있고, 사용을 하는데 있어서 편의성과 활용도가 높으며, 재질에 대한 우려가 높지 않은 것으로 조사되었습니다. 용량 측면에서 과ㆍ채음료는 600ml 이하 저용량 상품을 지속적으로 선호하고 있어 당사도 이러한 제품을 지속적으로 프리미엄 PB와 앞으로는 자체 브랜드인 NB제품을 확대해 나갈 예정입니다.

(5) 음료 제품의 소비 트렌드 최근 웰빙 등 건강에 대한 소비자의 관심이 증가하면서 3S : Slim(칼로리를 낮춘 슬림한 음료), Sugar-free(설탕 함유량을 낮춘 저당 음료), Super food(영양소가 풍부한슈퍼 푸드를 주재료로 사용한 음료)를 중심으로 한 신제품 출시가 잇따르고 있습니다. 제품 속성의 차별화를 위해 최근 음료업계는 단순히 마시는 것에 그치지 않고 개성을 추구하는 젊은 소비자층을 대상으로 한 풍부한 맛과 원료의 식감을 살린 음료제품출시가 확대되고 있습니다.또한 경기불황이 장기화됨에 따라 실속과 합리성을 추구하는 소비자 트렌드가 형성되고 음료구매에도 건강과 구매가치를 따져보는 소비자가 증가하면서 하나의 제품에다양한 가치를 담아낸 제품 출시가 잇따르고 있습니다.뿐만 아니라 디자인을 강조한 스타일리시 음료 제품 확대되고 있습니다. 젊은 세대가선호하는 감성과 디자인을 담은 패션음료를 통해 단순히 마시는 것만 아닌 패션 아이템으로 포지셔닝해 디자인을 강조한 차별화 노력이 가속화되고 있습니다.최근 경기불황의 여파로 인하여 음료를 비롯한 전반적인 소비지출은 줄었음에도 불구하고, 건강에 대한 소비자들의 관심은 증가하면서 프리미엄 음료와 푸드류의 인기가 높아질 것으로 예상됩니다.

특히 최근 들어 제품의 원료가 좋다면 가격이 비싸도 구입을 주저하지 않는 특징을 가진 소비자들이 늘어나면서 건강지향적 프리미엄 제품을 선호하는 현상은 계속될 것으로 예상됨에 따라 좋은 원료의 장점을 최대 한 살릴수 있는 초고압처리공정 등을이용한 식음료 시장의 규모가 확대되고 있어 이에 대응하는 제품들을 연구ㆍ개발하여 지속적으로 시장을 확대 해 나갈 계획입니다.

2. 주요 제품등에 관한 사항 가. 주요 제품등에 관한 사항

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 백만원)

품 목	주요상표 (ODM, OEM 제품 포함)	2019년(제12기) 매출액(비율)	2018년(제11기) 매출액(비율)	2017년(제10기) 매출액(비율)

과일농축액 (에이드베이스 등)	맘스리얼베이스 등	25,364
(47.2%)	21,000
(44.1%)	18,589 (41.4%)

스무디	NEO 스무디 등	5,004
(9.3%)	5,054
(10.6%)	6,819 (15.8%)

과일ㆍ채소주스 (착즙주스 등)	수가 스퀴즈, 주이스트, 클렌즈미 등	8,065
(15.0%)	6,823
(14.3%)	5,722 (12.7%)

커피	수가 콜드브루, 원두, 커피 베이스 등	4,742
(8.8%)	4,695
(9.9%)	4,443 (9.9)

기타	스노우빙, 흥국파우더,일레디젤라또 등	10,592
(19.7%)	10,079
(21.1%)	9,326 (20.7%)

합계	53,767
(100.0%)	47,651
(100.0%)	44,899 (100.0%)

나. 주요제품등의 가격변동추이

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 원)

구 분	2019년(제12기)	2018년(제11기)	2017년(제10기)

과일농축액 (자몽농축액 1.5L)	26,895	27,078	27,079

맘스에이드 (레몬베이스 1.5L)	26,882	26,725	26,970

맘스에이드 (청포도베이스 1L)	17,552	18,379	18,138

(1) 산출기준주요제품의 판매단가는 전체 각 제품의 매출금액을 매출수량으로 나누어 평균매출단가를 산정하였습니다. (2) 주요 가격변동원인제품 생산에 최적화된 등급의 원재료 소싱을 통해 조달 및 가격변동에 유연하게 대응하고 있습니다. 또한, 외식ㆍ커피 프랜차이즈, 도매상(벤더) 등 다양한 유통채널과 전략적 제휴 등을 통해 소비자 기호 변화에 선제적으로 대응해 나가고 있으며, 다양한 제품의 기획ㆍ개발을 통해 새로운 시장을 선도해 나가고 있습니다.주요 거래업체별로 개별 협상을 통해 5% 내외 정도에서 가격협상을 진행하는 경우가 있습니다. 3. 주요 원재료등에 관한 사항 가. 주요 원재료 등에 관한 사항

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : %, 백만원)

매입유형	품 목	비 율	매입액	용 도

원재료	자몽농축베이스(Giavico,47°Bx,베트남산)	25.7	4,344	과일농축액 제조 원재료

아몬드페이스트(대신농산,미국산)	3.8	638	음료베이스 첨가물

자몽당절임(세일식품,국산)	3.5	588	과일농축액 제조 원재료

기타	67.0	11,316	-

원재료 합계	100.0	16,886	-

부재료	(공통)블라스트1.2L용기(PE단층,신성)	10.7	381	과일농축액을 담는 용기

(공통)Ø38/900mL원형PET용기(수주산업)	3.6	129	과일농축액을 담는 용기

(스타벅스)Ø35/190mL스타벅스공용PET용기(수주산업)	3.6	128	착즙음료를 담는 소형용기

기타	82.1	2,923	-

부재료 합계	100.0	3,561	-

총 합 계	합 계	20.447	-

당사가 해외에서 수입하는 주요 원재료인 오렌지, 레몬, 청포도 등의 원과와 퓨레 등은 자회사인 ㈜모닝듀에프엔비를 통해 직접 수입 및 대행하고 있습니다. 당사 자회사에서 주로 원재료를 수입하고 있지만 독점 계약으로 진행되지 않는 원재료 일 경우 가격 비교를 통해 품질 좋고 가격 경쟁력이 있는 원재료를 당사 구매부서에서도 직접 국내 구매하고 있습니다. 기타 국내에서 수급이 가능한 냉동딸기, 홍시, 사과, 배 등의 원재료와 플라스틱 용기 등의 부재료는 당사 구매부서에서 직접 구매하고 있습니다.

나. 원재료 가격변동 추이

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 원/KG)

품 목	2019년(제12기)	2018년(제11기)	2017년(제10기)

청포도(칠레산)	3,048	3,048	3,333

에디오피아생두(YK)	4,800	4,800	4,800

자몽농축베이스(베트남산)(*1)	5,890	4,718	4,170

(*1) 환율 상승으로 인한 수입원가와 관세 상승 (1) 산출기준매입단가는 전체 각 원재료의 매입금액을 매입수량으로 나누어 평균매입단가를 산정하였습니다. (2) 주요 가격변동 원인당사의 ODM(제조자 개발 생산) 기반 다품종 소량생산 공정상 상기 표의 연도별 가격 변동 추이는 의미가 없습니다. 원재료는 착즙용 혹은 과일음료를 생산하기 위한 전용 원과로써 농산물 특성상 작황 및 수급에 의해 현지 가격의 등락이 있을수 있으나 주요 거래업체별로 개별 협상을 통해 5~20% 정도의 가격인하를 진행하는 경우가있습니다. 제품 원재료의 가격은 각 제품 포지셔닝과 판매가를 고려하여 가격을 책정하고 있으며 원료, 재료비 상승으로 가격이 상시 변동 할 수 있습니다. 참고로 기존보다 고급화된 프리미엄급 제품이 늘어나면 향후 가격이 변동될 수 있습니다. 4. 생산 및 생산설비에 관한 사항 당사는 충북 음성군에 위치한 생산공장을 통해 과일ㆍ채소 음료류 등의 제품을 자체 생산하고 있습니다. 또한, 2010년에 설립된 부설연구소가 확대 개편된 Fresh R 빠르게 변화하는 트렌드 선도 및 소비자 니즈에 부합하는 제품의 기획ㆍ개발,공정혁신 등을 위해 끊임없이 노력하고 있습니다.

당사는 첨가물을 최대한 배제한 자연에 가까운 신선한 맛과 향, 영양을 함유한 제품을 생산하기 위해 초고압 처리 공정(HPP)를 사용하고 있습니다.(무첨가물, 무보존제)

또한, 동결농축공정을 통해 살균과정을 비롯한 가공공정까지 모두 비열처리하여 바른 마실거리와 먹거리를 생산하기 위해 노력하고 있습니다.

충청북도 음성 공장 전경	주요 현황

공장 사진.jpg 공장 사진	ㆍ대지면적 : 9,803.91㎥
ㆍ건축연면적 : 13,176.68㎥ㆍ설비현황
- HPP장비(초고압처리기), 터널프리져(급속냉동기),
동결농축기 설비 등 핵심설비를 비롯하여, 원재료 가공부터 완제품 생산까지 가능한 일괄 생산체제 확보

가. 생산능력 및 생산실적

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 천개 / %)

라인명	구 분	2019년
(제12기)	2018년
(제11기)	2017년
(제10기)

수량	수량	수량

음료베이스
(과일농축액, 블라스트 등)	연간생산능력	1,699	1,699	1,699

생산실적	2,011	1,628	1,451

가 동 율	118.4%	95.8%	85.4%

파우치
(스무디, 커피베이스 등)	연간생산능력	6,296	6,296	6,296

생산실적	5,011	4,459	5,532

가 동 율	79.6%	70.8%	87.9%

PET
(과일ㆍ채소주스, 과일농축액 등)	연간생산능력	8,230	8,230	8,230

생산실적	6,473	4,716	5,753

가 동 율	78.7%	57.3%	69.9%

컵
(과일ㆍ채소주스 등)	연간생산능력	1,416	1,416	1,416

생산실적	0	0	7

가 동 율	0.0%	0.0%	0.05%

우유빙수
(젤라또 등)	연간생산능력	1,960	1,960	1,960

생산실적	1,792	1,685	920

가 동 율	91.4%	86.0%	46.9%

푸드 (소스, 드레싱 등)	연간생산능력	8,700	8,700	252

생산실적	2,845	3,852	11

가 동 율	32.7%	44.3%	4.4%

기타 (커피 관련 제품 등)	연간생산능력	1,890	1,890	1,620

생산실적	116	78	2,005

가 동 율	6.1%	4.1%	80.7%

합계	연간생산능력	30,191	30,191	21,573

생산실적	18,248	16,418	15,679

가 동 율	60.4%	54.4%	72.7%

주1) 공장설비를 1년 365일 근무시간 기준(8시간) 풀 가동 했을 때의 생산능력 대비 생산실적입니다. 당사의 제품은 1공정 1제품이 아니고 1공정 다제품 생산에 이용되기 때문에 제품당 생산능력과 실적을 산정하기 어려운 점이 있습니다.주2) 2분기, 3분기의 가동율이 높기 때문에 3분기까지의 가동율은 연평균 가동율보다높게 나타납니다. 분기별 평균 매출액 추이 : 2/4분기>3/4분기>4/4분기>1/4분기

주3) 라인별 생산제품 : 음료베이스(과일농축액, 에이드베이스 등), 파우치(스무디, 커피베이스, 주스 등), PET(주스, 과일농축액 등), 컵(주스 : 네오주스, 쥬이스트주스 등), 우유빙수(빙수제품, 젤라또 등), 푸드(액체를 기본으로 한 각종 소스류 제품), 기타(커피 원두, 빙수관련 원재료, 퓨레 등)주4) 2019년 생산실적은 1월~12월 누계 기준입니다.

나. 생산설비[자산항목 : 토지]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	9,803.1	2,375,328	-	-	-	2,375,328	-

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 덕정리 1310-1,1316-2	355.20	85,900	-	-	-	85,900	-

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 용성리 476-1 외 10필지	8,396	1,653,412	-	-	-	1,653,412	-

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 용성리 481,482,481-11	3,795	556,832	-	-	-	556,832	-

합 계	4,671,472	0	0	0	4,671,472	-

[자산항목 : 건물]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	음성공장	13,611,826	202,685	-	357,508	13,457,003	-

생산부문	자가보유(등기)	충청북도 음성군 삼성면 덕정리 1310-1,1310-2	기숙사	511,101	-	-	11,909	499,192	-

합 계	14,122,927	202,685	0	369,417	13,956,195	-

[자산항목 : 구축물]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	컨테이너외	42,546	-	-	2,531	40,015	-

합 계	42,546	0	0	2,531	40,015	-

[자산항목 : 기계장치]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소(*)

생산부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	트윈샤프믹서외	9,225,056	2,242,228	406,368	2,485,645	8,575,271	-

합 계	9,225,056	2,242,228	406,368	2,485,645	8,575,271	-

(*) 당기 유형자산 손상차손 302,764천원이 포함되어 있습니다.[자산항목 : 차량운반구]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유	서울특별시 서초구 마방로 60 동원에프앤비빌딩 23층, 24층	모닝외	3,813	-	-	3,809	4	-

공통부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	포터외	25,637	-	4	11,476	14,157	-

합 계	29,450	0	4	15,285	14,161	-

[자산항목 : 공구와기구]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	금형 외	506,254	66,155	-	118,656	453,753	-

합 계	506,254	66,155	-	118,656	453,753	-

[자산항목 : 비품]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	노트북외	441,381	141,338	-	239,950	342,769	-

합 계	441,381	141,338	-	239,950	342,769	-

[자산항목 : 시설장치]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

생산부문	자가보유	충청북도 음성군 삼성면 용성리 958-1 가동,나동,다동,라동	리프트외	2,998,623	279,900	-	577,388	2,701,135	-

합 계	2,998,623	279,900	-	577,388	2,701,135	-

[자산항목 : 시험연구용설비]

(단위 :㎡, 천원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감	당기상각	기말장부가액	비고

증가	감소

공통부문	자가보유	서울특별시 서초구 마방로 60 동원에프앤비빌딩 23층, 24층	온도계외	56,323	1,650	-	46,246	11,727	-

합 계	56,323	1,650	-	46,246	11,727	-

5. 매출에 관한 사항 ※ 제11기(전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 제1115호 신회계기준을 적용하였으며, 제10기(전전기)는 소급적용하지 않았습니다. 가. 매출실적

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 백만원)

매출유형	품목	2019년(제12기)	2018년(제11기)	2017년
(제10기)

제품	과일농축액,스무디,과일·채소주스 등	내 수	44,539	37,999	36,969

수 출	570	902	788

소 계	45,109	38,901	37,757

상품	스노우빙 빙삭기,토핑등	내 수	4,513	4,203	3,364

수 출	67	7	3

소 계	4,580	4,210	3,367

기타	기타	내 수	4,078	4,540	3,775

수 출	0	0	0

소 계	4,078	4,540	3,775

합 계	내 수	53,130	46,741	44,108

수 출	637	910	791

합 계	53,767	47,651	44,899

※ 기타매출액은 OEM 용역매출을 포함하고 있습니다. ※ 제10기(전전기) 종전 기준서인 K-IFRS 1018호 및 1039호에 따라 작성되었습니다.

나. 판매경로 및 판매방법

(1) 판매조직당사는 대표이사 산하에 2실 3본부 1센터 13팀의 조직으로 운영되고 있습니다.판매조직은, 영업본부 산하의 영업팀에서 주관하고 있으며, 지방영업을 위해 대전과 대구에 사무소를 운영하고 있습니다. 해외영업은 중국법인인 상해상하무역유한공사를 통해 영업이 이루어지고 있습니다.

(2) 판매방법

판매방법	거래조건

수출	당사 → 상해상하무역유한공사

국내	당사 → 직접판매(국내 외식·커피 프렌차이즈 본사 등) 간접판매(도매상), 기타(호텔, 온라인쇼핑몰, 개인매장 등)

당사는 과일ㆍ채소 등의 원재료를 가공하여 과일농축액, 스무디, 주스 등을 제조ㆍ판매하는 기업으로 기획, 개발, 완제품 생산, 유통을 통해 제품을 소비자에게 전달하고 있습니다.

당사의 주요 목표시장은 외식 및 커피 프랜차이즈, 개인 카페ㆍ레스토랑, 대형 할인마트, 편의점, 온라인(전자상거래), 호텔, 백화점을 통한 PBㆍ자사브랜드 제품 시장입니다.

(가) 주요 목표시장당사의 경우 오랜 기간 동안 대형 외식 및 커피 프랜차이즈 사업자와의 관계를 통해 프랜차이즈 시장에서의 안정적인 위치를 확보하고 있습니다.

당사는 이러한 시장에서의 탄탄한 기반과 축적된 노하우를 바탕으로 프리미엄 PB 제품을 통해 대형마트 및 편의점 시장에 본격적으로 진입하면서 안전성과 성장성을 확보함과 동시에 당사의 제품 수요를 늘리고 있습니다.

음료산업의 유통구조는 다른 소비재나 식품산업과 달리 다양한 유통경로와 소비구조를 이루고 있습니다.

일반적으로 음료를 구매하는 장소와 소비하는 장소의 기준으로 두 가지 형태로 구분하면, '레스토랑 같은 음식점이나 카페 등과 같이 구매와 동시에 소비가 이루어지는 형태’와 '대형마트나 슈퍼마켓과 같은 소매점에서 구매하여 소비하는 형태’로 분류됩니다.

전자의 경우 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 도매상(벤더)을 통한 개인 카페ㆍ레스토랑, 바, 키오스크(kiosks), 주유소, 스포츠 및 레저장소, 호텔 등으로 구성되며, 후자의 경우 대형마트, 백화점, 편의점, 슈퍼마켓 등을 포함합니다.

당사의 매출은 주로 전자에 속하는 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 도매상(벤더)을 통한 개인 카페ㆍ레스토랑 등에서 발생하는 B2B 형태의 매출이 높은 비중을 차지하고 있습니다.

이를 기반으로 고품질 프리미엄 PB제품, 자체 브랜드인 NB제품 등으로 대형마트, 편의점, 백화점, 호텔, 전자상거래(E-Commerce) 등 점차 유통채널을 확대해 나가고있습니다.

일반적으로 구매와 동시에 소비가 이루어지는 형태인 전자의 경우 좀 더 다양하고 복잡한 유통구조를 갖는 특징이 있습니다.

이러한 복잡하고 다양한 유통구조는 당사와 같은 음료제조업체를 비롯하여 도ㆍ소매상 등과 같은 많은 조직이 참여하고 있으며, 이들은 상호의존 관계에 있기 때문에 유통구조의 구성원들과 유기적인 파트너쉽 구축이 매우 중요한 경쟁력입니다.

최근 소득수준의 향상에 따라 소비자들의 수요 패턴이 다양화되고, 식생활 수준이 높아지면서 건강지향 음료 등의 수요가 급격히 증가하는 모습을 보이고 있어 고품질의 제품에 대한 수요가 점차 증가할 것으로 예상하며, 이는 당사의 프리미엄 제품 수요에 있어 기회 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다.

또한, 커피 프랜차이즈, 외식 프랜차이즈, 도매상(벤더)을 통한 개인 카페ㆍ레스토랑에서의 비커피 음료의 매출이 가파른 증가 추세를 보임에 따라 당사에서 제공하고 있는 비커피 음료류인 과일농축액, 스무디 등의 제품 공급 확대가 지속적으로 기대되고있습니다.

할인점이나 대형마트, 편의점에서도 간편하게 즐길 수 있는 과일ㆍ채소 음료 영역이 빠르게 확대되고 있으며, 당사가 고객사에 공급하고 있는 프리미엄 PB제품 또한 향후 수요 증가가 기대되고 있는 시장입니다.

향후, 당사는 제품 유통의 다각화를 위해서 리테일 시장 외 특수경로의 시장으로의 확대를 준비 중에 있습니다. 친환경 유기농 매장과 고속도로 휴게소, 홍익회 등 다양한 경로를 통한 마케팅 계획을 가지고 있습니다.

(나) 내수 및 수출의 구성

과일농축액을 비롯한 과일ㆍ채소음료류의 경우 대부분이 내수용으로 판매되고 일부 제품은 자회사(중국 현지법인)를 통해 중국으로 수출되고 있습니다.내수와 수출의 구성비는 5.매출에 관한 사항의 가. 매출실적을 참조하시기 바랍니다.

(4) 판매전략

판매전략

제품경쟁력 강화	- 특화된 제품 개발
- 신기술(초고압공정 등) 접목한 커피제품 전문화
- 해외 기술 제휴를 통한 차별화된 디저트 제품 강화

지방 벤더(도매상)
활성화	- 지역별 거점 벤더(도매상) 강화
- 탄력적인 프로모션 진행
- 지역 상/제품 시연설명회 확대

전자상거래 활성화	- 스마트 Consumer 확산에 따른 제품 개발 역량 집중
- 모바일 쇼핑, 온라인 몰 강화

프리미엄 PB
제품 라인 강화	- 대형마트, 편의점, SSM에 프리미엄 PB제품 강화
- 품질 향상 및 신속한 고객 대응으로 거래관계 유지
- 이마트, 세븐일레븐을 시작으로 고객 다변화

NB 제품 확대	- 프리미엄 PB 제품 기반 착즙주스를 시작으로 NB 제품 확대 - 대형마트를 시작으로 모바일 쇼핑, 온라인 몰로 확대

(가) 아이템 다각화

당사는 기존의 제품을 바탕으로 아이템을 다각화하여 고객의 수요에 대응하고 있습니다.

작년에 이어 올해도 큰 시장을 형성 할 것으로 예상되는 디저트시장인 하나인 빙수시장에서 신개념 눈꽃빙수 제조기인 [스노우빙]을 비롯한 우유빙수 및 토핑류를 패키지화하여 판매하고 있습니다.

또한 스프레드, 드레싱등의 소스류의 푸드제품을 신규 런칭하고 급식시장 및 당사의 기존 거래처인 외식ㆍ커피 프랜차이즈와 개인 카페ㆍ레스토랑 등을 최대한 활용하여푸드시장에 진입할 계획입니다.

아울러 음료 제품 중 따듯하게 마실 수 있는 허니톡 외, 쉐이크, 스무디, 클렌즈주스, 어린이 캐릭터 음료, 콜드브루(더치커피)와 디저트 시장에 본격적인 진출을 위한 빙수 제품과 어울리는 요거트, 매직잼, 아이스크림의 하나인 젤라또와 같은 신규 아이템을 출시했으며, 일부제품은 출시할 계획입니다.

(나) 신규 유통시장 진입

현재 벤더(중간도매상)와 국내 유명 대형 프랜차이즈에 집중되어 있던 판매경로를 다변화하여 할인점 및 편의점 등의 유통시장에 진출하여 점진적인 소비자 시장으로의 진입하려는 전략을 실행하고 있습니다.

(다) 영업력 강화

기존 거래처에 대해 신규아이템의 지속적인 발굴 및 제안을 통하여 품목을 다양화 하고 신규 거래처 개설을 위한 다양한 활동을 지속하고 있습니다. 또한 내부직원들에 대해 제품에 대한 교육을 강화하여 기술 영업능력을 제고하는 등 영업력 강화를 꾸준히 수행하고 있습니다.

6. 시장위험과 위험관리

Ⅲ. 재무에 관한 사항의 연결재무제표상의 주석 30. 위험관리를 참고하시기 바랍니다.

7. 파생상품 및 풋백옵션등 거래현황 보고서 작성기준일 현재 파생상품 및 풋백옵션 등 거래가 없습니다.

8. 경영상의 주요계약 등 보고서 작성기준일 현재 경영상의 주요 계약은 다음과 같습니다.

계약상대방	계약일	계약기간	계약의 목적 및 내용	계약상의 주요내용

이마트	2016.03	2019.03 ∼ 2020.03	PL상품 공급계약	과일ㆍ채소
주스 등
공급계약

코리아세븐	2016.03	2019.10 ∼ 2020.09	NB제품공급계약	과일ㆍ채소
주스 등
공급 계약

9. 연구개발 활동 당사는 2010년 9월 기업부설연구소 인증을 받았으며, 연구소 설립 이후 보고서 제출일 현재까지 음료분야에서 꾸준한 연구 실적을 나타내고 있습니다. 또한 2014년 기업부설연구소를 Fresh R Center로 확대 개편 하였으며, 당사는 프리미엄 식음료 제품 개발을 위해 제품 R 연구인력은 물론이고, 트렌드에 민감한 디저트 시장의 연구개발을 위한 메뉴 R 인력을 충원할 계획 중이며, 향후 프리미엄 식음료 분야에서 다수의 연구개발 결과를 낼 것으로 기대하고 있습니다.

가. 연구개발 담당조직

조 직	담 당 자	인 원(명)	주요업무

Fresh R	신동건	1	연구개발 총괄

R	박종윤	10	음료 제품개발

메뉴 R	박소영	3	디저트 메뉴개발

※ 품질관리 등의 연구개발 지원부서 15명

나. 연구개발비용

(기준일 : 2019년 12월 31일)	(단위 : 백만원)

구 분	2019년도(제12기)	2018년도(제11기)	2017년도(제10기)

매 출 액	53,767	47,651	44,899

비용처리	판관비	783	737	748

소계	783	737	748

합 계 (매출액 대비 비율)	783(1.46%)	737 (1.55%)	748 (1.67%)

다. 연구개발실적

일반적인 음료제품은 가열 살균을 통하여 미생물을 제어하여 안전성을 확보하기 때문에 관능에서 신선함을 줄 수 없습니다. 주로 합성착향료를 사용하여 향미를 끌어올리는데 당사의 제품 R 연구개발은 HPP(초고압처리공정)를 활용한 비열처리로 제품의 성상과 관능은 최대한 유지하고, 미생물을 효과적으로 제어하여 안전성을 확보하는 제품을 지속적으로 개발할 계획입니다.

비열처리로 인한 짧은 유통기한을 조금 더 늘리고 안전ㆍ안정성도 확보할 수 있는 제품 개발에 노력할 것입니다. 일반적으로 열에 취약한 원료를 이용한 제품생산을 할 때 저온살균방식을 활용하는데, 이 또한 제품의 성상이나 관능에 영향을 주기 때문에 많은 제조사들이 살균시간을 최소화하여 진행하고 있습니다. 그러한 제품들은 미생물이 효과적으로 제어되지 않아 유통기한이 짧은 것이 특징입니다. 대표적인 사례가 육가공이나 HMR(간편 가정식), 패스트푸드점의 콘샐러드 등입니다. 메뉴 R 연구개발은 HPP(초고압처리공정)를 활용한 비열처리로 제품의 성상이나 관능은 최대한으로 유지하고 미생물은 효과적으로 제어하여 유통기한을 연장시켜 기존 제조사들의 제품과 차별화된 제품을 개발하고 있습니다.

연구과제	연구기간	연구결과 및 기대효과

기타 : 스노우빙 빙수
- 밀크/초코 테이스트
- 밀크, 밀크딸기, 밀크망고블럭 등	2014
∼
2015	빙수의 원료에 따라 빙수를 갈았을 때 눈꽃타입과 대패타입으로 차별화하여 개발. 거래처의 Needs에 신속히 대응할 수 있는 국내 유일의 제품으로 2015년 여름 최고의 히트 제품

과일ㆍ채소 주스
: 과립함유주스(세븐일레븐 프리미엄 PB)
- 톡톡오렌지
- 톡톡자몽	2014
∼
2015	과일의 신선함과 톡톡 터지는 과립의 식감을 느낄 수 있는 과립함유 제품으로, 가열처리를 하지 않은 신선한 과립함유 100% 과일주스.

샌드위치 스프레드
- 바질스프레드
- 흑임자스프레드	2014
∼
2015	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인고객을 겨냥한 샌드위치용 스프레드 개발. 기존의 스프레드 대비 유통기한 연장 및 비열처리로 인한 Fresh함이 강조된 차별화 된 제품으로 카페시장의 니즈(needs)에 충족할 것으로 기대되는 프리미엄 제품

토마토파스타소스
- 후레쉬토마토소스
- 마늘
- 불고기토마토소스	2014
∼
2015	시중에서 판매중인 단맛이 강하고 첨가물이 많이 함유된 타사제품에 비해 첨가물 제로, 토마토 본연의 맛에 충실한 제품 개발 높아지는 소비자의 입맛 수준을 반영한 프리미엄 제품

샐러드소스
- 유자샐러드소스
- 라즈베리샐러드소스
- 자몽샐러드소스
- 블루베리샐러드소스	2014
∼
2015	과일 본연의 맛을 그대로 살린 샐러드소스로 개발. 열에 취약한 과일의 맛이나 식감을 비열처리공법으로 인해 과일을 통째로 갈아 넣은 듯한 차별화된 샐러드소스로 타사 제품과는 확연히 구분되는 프리미엄 제품

베이스 - 프리타타베이스 - 토마토베이스	2014
∼
2015	프랜차이즈 및 개인 카페/레스토랑, 일반개인고객을 겨냥한 달걀의 부드러운 식감을 느낄수 있는 이탈리아식 오믈렛을 만드는 베이스, 토마토의 풍미로 해산물 고기등과 잘 어울리는 베이스 기존의 제품 대비 유통기한 연장 및 비열처리로 인한 Fresh함이 강조된 차별화 된 제품으로 B2B시장의 니즈(needs)에 충족할 것으로 기대되는 프리미엄 제품

과일ㆍ채소 주스
: 피코크주스(이마트 프리미엄 PB)
- 프레스드오렌지
- 프레스드자몽
- 블렌디드스트로베리	2015	가열하지 않고, 설탕이 첨가되지 않은 100% 제품으로 대형마트 납품용으로 개발된 프리미엄 제품.

당류가공품 : 트루스무디 - 트루스무디딸기 - 트루스무디블루베리 - 트루스무디망고 - 트루스무디 키위 - 트루스무디 바나나	2016	과일함량이 높은 스무디 제조용 시럽 스무디제조시 트루스무디 제품과 얼음만으로 과일의 신선함과 풍부한 과즙감을 가진 스무디 제조가 가능한 제품.

과일ㆍ채소 주스 : 클렌즈미 주스 - 클렌즈미 오렌지드림 - 클렌즈미 퍼플스파크 - 클렌즈미 그린라이트	2016	과일과 채소 본연의 맛과 영양, 신선함까지 살려 지친 현대인에게 활력을 전해주는 콜드프레스 프리미엄 주스

커피
: 프랜차이즈 전용 콜드브루 커피	2016	열수가 아닌 냉수로 추출하여 가열살균 하지 않아 부드러운 커피의 풍미와 맛을 느낄 수 있는 제품

아이스밀크
: 일레디젤라또
- 비앙코밀크
- 로얄바나나
- 노블그린티
- 네로블랙쎄사미
- 누오보치즈케익
샤베트
: 일레디젤라또
- 쿠즈코초코
- 아체르보요거트
과ㆍ채가공품류
: 일레디소르베
- 패션망고
- 와일드스트로베리
- 뚜또자몽	2016	이태리 원료와 1A등급의 원유를 사용하여 만든 젤라또와 샤베트
초고압 살균처리한 과일베이스의 상큼한 소르베

과일농축액(에이드 베이스)
- 그린애플 - 체리 - 석류	2016	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객을 겨냥한 에이드 음료를 손쉽게 만들 수 있는 에이드베이스 개발. 과즙 원료가 풍부하게 들어간 차별화 된 제품으로 카페시장의 니즈(needs) 충족.

스프류
- 양송이크림스프
- 단호박크림스프	2016	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객에게 간편하고 편리하게 사용될수 있도록 개발됨
기존 시장에서 판매되고 있는 제품 대비 뛰어난 맛과 효율적인 저장성이 특징

스프레드
- 레몬치즈스프레드
- 바나나스프레드
- 바나나커스타드	2016	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객들이 쉽게 사용할수 있는 다목적 스프레드 개발
기존 크림스프레드 대비 유통기한 연장과 손쉽게 사용할수 있어 고객의 니즈에 충족 할 것으로 기대

샌드위치필링
- 에그필링
- 홀그레인치킨필링
- 커리핫치킨필링	2016	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객들이 쉽게 사용 할 수 있는 샌드위치 필링 개발
유통기한 등 의 문제로 인해 시중에 판매되는 제품군들이 거의 없어 새로운 시장 개척이 될 것으로 보임

액상차 - 콜드브루 홍차 - 콜드브루 녹차 - 히비스커스트로피칼베이스 -홍차베이스	2017	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객을 겨냥한 에이드 음료를 손쉽게 만들 수 있는 티 베이스 개발. 과즙 원료 및 부드러운 풍미를 느낄 수 있도록 차별화 된 제품으로 카페시장의 니즈(needs) 충족.

당류가공품 : 썸 - 자몽 에이드베이스 - 청포도 에이드베이스 - 레몬 에이드베이스 - 블루베리 - 망고	2017	과일의 맛이 풍부한 에이드베이스 제조를 위한 베이스 제품으로 개발. 과일의 풍부한 맛과 신선함을 즐길 수 있는 제품.

아이스밀크
: 일레디젤라또
- 네로블랙쎄사미
- 노블그린티
- 누오보치즈케익 - 비앙코밀크 - 로얄바나나
샤베트
: 일레디젤라또
- 쿠즈코초코
- 아체르보요거트
과ㆍ채가공품류
: 일레디소르베
- 패션망고
- 레몬소르베
- 뚜또자몽 - 파인애플소르베	2017	이태리 원료와 1A등급의 원유를 사용하여 만든 젤라또와 샤베트
초고압 살균처리한 과일베이스의 상큼한 소르베

과일ㆍ채소 주스
- 수박
- 구아바- 클렌저오렌지- 클렌저	2017	과일과 채소 본연의 맛과 영양, 신선함까지 살려 지친 현대인에게 활력을 전해주는 콜드프레스 프리미엄 주스

기타가공품
: 분말
- 코코넛바나나
- 스윗펌킨
- 그린라이트
- 애플비트
- 아로니아요거트
- 블랙카카오
- 밀스라이트말차라떼
- 밀스라이트카페라떼
- 밀스라이트로얄밀크티
- 밀스라이트스윗그레인	2018	가루 제형의 간편식으로 물만 넣어 흔들어 마실 수 있도록 편의성을 갖춘 제품

과ㆍ채가공품
- 더블석류
- 하프파인	2018	과일 그대로의 맛을 진하게 느낄 수 있는 100%
동결농축 제품

즉석조리식품
- 모닝죽누룽지
- 모닝죽바나나우유- 모닝죽통단팥- 모닝죽우유- 동지꿀단팥죽- 고베式카레죽	2018	간편하면서 부담없이 즐길 수 있는 치어팩 형태의 제품

액상차
- 로얄밀크티베이스
- 콜드브루블랙티베이스	2018	프랜차이즈 및 개인 카페, 일반개인 고객을 겨냥한 에이드 음료를 손쉽게 만들 수 있는 티 베이스 개발.
과즙 원료 및 부드러운 풍미를 느낄 수 있도록 차별화 된 제품으로 카페시장의 니즈(needs) 충족

과일·채소주스- 햇사과주스NO.2- 이너프100% 리얼착즙석류	2018. 10~2019. 04	시즌에 수확한 햇사과만을 담아 HPP를 통해 가열하지 않은 신선한 과일주스의 맛을 그대로 살린 제품100% NFC 석류착즙액을 이용한 상온 파우치 제품 출시로 제품군 확대

음료베이스- 그린티크림 - 팝핑보바베이스블루레몬- 팝핑보바베이스라임- 팝핑보바베이스자몽	2018. 10~2019. 03	음료제조시 원료로 사용되는 크림베이스파핑보바 제조를 위한 과일 Flavor별 베이스

커피- 핀과테말라피아몬테- 핀콜롬비아아그로타타마- 핀코스타리카산칼로스	2018. 11~2019. 03	캡슐에 담긴 커피, 간편하게 커피를 즐길 수 있는 시대흐름을 반영한 새로운 카테고리로 소비자들의 니즈를 충족시키는 제품

과·채가공품- 자두살구스무디- 옐로우크러쉬- 깔라만시크러쉬	2018. 10~2019. 04	풍부한 과일의 과육과 주스를 사용, 당도와 산미가 알맞은 레시피로 얼음과 갈아 간편하게 만들 수 있는 스무디 제품

당류가공품- 스노우빙쑥퓨레- 맘스흑당베이스	2019. 01~2019. 04	요즘 트랜드에 부응하는 쑥, 흑당 제품을 발빠르게 출시한 제품

음료베이스 - 맘스리얼베이스자두살구 - 맘스리얼베이스천도복숭아	2019. 04~2019. 07	새로운 Flavor 개발로 음료베이스 확장

과·채가공품 - 유자착즙베이스	2019. 04~2019. 09	유자향이 풍부하고 아이스와 핫 모두에 어울리는 상큼한유자음료 제조용 베이스

샤베트 - 스노우빙천도복숭아	2018. 04~2018. 07	빙수제품 베리에이션 작년에 연구 개발된 아이템으로 19년도 출시우유빙수대비 상큼하고 과즙감을 느낄 수 있는 신선한 빙수 제품

액상차 - 오늘의일상흑당밀크티 - 맘스리얼베이스밀크티라이트	2019. 05~2019. 08	오리지널 밀크티 베리에이션 개발로 올해 트랜드에 맞게 흑당을 가미한 제품과 기존 출시제품 대비 당을 25% 낮춘 라이트 버전 출시로 다양한 메뉴 구현, 선택의 폭을 넓힘

커피 - 투썸에이리스트캡슐커피다크블렌드 - 투썸에이리스트캡슐커피마일드블렌드 - 투썸에이리스트캡슐커피에티오피아 예가체프	2019. 07~2019. 10	유명 프렌차이즈 캡슐커피 개발, 신제품 출시를 통한 캡슐시장 확장

과·채가공품 - 레몬크러쉬	2019. 07~2019. 10	레몬맛이 풍부한 스무디메뉴로 제공되는 원포션 제품