디바이스 분기보고서 (2024.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리

금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리 1) 위험관리 체계

당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 이사회는 당사의 위험관리 정책을 개발하고 감독하고 있으며, 중장기 경영계획 및 단기 경영전략에 대해 정기적으로 보고받고 승인하고 있습니다.

당사의 위험관리 정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 당사 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관리 기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제 환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.

2) 신용위험

신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권에서 발생하고 있습니다.

연결실체의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객 및 거래상대방별 특성의 영향을 받습니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결실체는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거경험 및 기타 요소들을 고려하여 고객 및 거래상대방의 재무신용도를 평가하고 있습니다. 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

연결실체는 매출채권에 대해 발생할 것으로 예상되는 손실에 대해 충당금을 설정하고 있습니다. 이 충당금은 개별적으로 유의적인 항목에 대한 구체적인 손상차손과 유사한 특성을 가진 금융자산 집합에서 발생하였으나 아직 식별되지 않은 손상차손으로 구성됩니다. 금융자산 집합의 충당금은 유사한 금융자산의 회수에 대한 과거 자료에 근거하여 결정되고 있습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 다만, 신용위험의 정의에 따라 현금시재액과 지분증권의 경우에는 신용위험에 대한 노출정도에 포함시키지 않았습니다. 보고기간 종료일 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

현금성자산	13,174,889	5,141,550

매출채권및기타채권	7,613,547	14,859,353

장단기금융상품	53,029,621	97,500,796

합 계	73,818,057	117,501,699

3) 유동성위험유동성위험이란 회사가 금융부채와 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 회사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 회사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

회사는 중장기 경영계획 및 단기 경영전략을 통해 현금흐름을 모니터링하고 있으며, 일반적인 예상 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 현금및현금성자산을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되어 있지 않습니다. 또한, 회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석 및 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기와 금액은 다음과 같습니다. ① 당분기

(단위:천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름(*2)

합계	1년 미만	1년 이상 5년 미만

매입채무및기타채무	6,066,068	6,066,068	5,951,644	114,424

기타금융부채	-	-	-	-

기타금융부채_파생상품	-	-	-	-

신주인수권부사채(*1)	3,226,016	3,226,016	3,226,016	-

전환사채(*1)	3,629,268	3,629,268	3,629,268	-

장기차입금	15,800,000	17,854,021	229,654	17,624,367

합 계	28,721,353	30,775,373	13,036,582	17,738,791

(*1) 사채의 계약상 만기는 2026년으로 1년을 초과하나, 사채에 내재된 조기상환청구권의청구기간이 1년 이내 도래함에 따라 유동부채로 분류하였습니다. (*2) 계약상 현금흐름에 현금이자가 포함되어 있습니다.

② 전기말

(단위:천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름

합계	1년 미만	1년 이상 5년 미만

매입채무및기타채무	4,506,230	4,506,229	4,386,945	119,284

기타금융부채	8,532	18,369	18,369	-

기타금융부채_파생상품	2,337	2,337	-	2,337

신주인수권부사채(*1)	10,408,652	10,408,652	10,408,652	-

전환사채(*1)	10,408,652	10,408,652	10,408,652	-

장기차입금	10,000,000	10,802,580	133,000	10,669,580

합 계	35,334,403	36,146,819	25,355,618	10,791,201

(*1) 사채의 계약상 만기는 2026년으로 1년을 초과하나, 사채에 내재된 조기상환청구권의청구기간이 1년 이내 도래함에 따라 유동부채로 분류하였습니다. (2) 시장위험

시장위험이란 환율, 이자율 및 지분증권의 가격 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용 가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. 1) 환 위험회사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매 및 구매에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다.① 환위험에 대한 노출

보고기간 종료일 현재 연결실체의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(ⅰ) 당분기

(원화단위:천원)

구 분	외화	환율	원화환산액

I. 외화자산

현금및현금성자산	USD	653,784	1,319.60	862,733

JPY	44,928,130	9.25	415,365

매출채권	USD	8,617,664	1,319.60	11,371,869

합 계	USD	9,271,448	1,319.60	12,234,602

JPY	44,928,130	9.25	415,365

II. 외화부채

매입채무및기타채무	USD	577,490	1,319.60	762,056

합 계	USD	577,490	1,319.60	762,056

(ⅱ) 전기말

(원화단위:천원)

구 분	외화	환율	원화환산액

I. 외화자산

현금및현금성자산	USD	11,782	1,289.40	15,191

JPY	44,928,130	9.13	410,041

매출채권	USD	10,469,199	1,289.40	13,498,985

합 계	USD	10,480,981	1,289.40	13,514,176

JPY	44,928,130	9.13	410,041

II. 외화부채

매입채무및기타채무	USD	608,625	1,289.40	784,761

합 계	USD	608,625	1,289.40	784,761

② 민감도분석 보고기간 종료일 현재 연결실체의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화 통화에 대한 원화의 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

USD	573,627	(573,627)	636,471	(636,471)

JPY	20,768	(20,768)	20,502	(20,502)

합계	594,395	(594,395)	656,973	(656,973)

상기 분석은 연결실체가 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것이며, 이자율 등 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다.

2) 이자율위험연결실체는 변동이자부 금융상품을 보유하고 있기 때문에 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당분기와 전분기의 다른 모든 변수가 일정하다고 가정하면 변동이자율 금융상품이 이자율변동에 의해 당분기와 전분기 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

0.5%P 상승시	0.5%P 하락시	0.5%P 상승시	0.5%P 하락시

이자비용	(59,250)	59,250	(8,213)	8,213

이자수익	248,267	(248,267)	374,587	(374,587)

나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래현황연결회사는 전환사채, 신주인수권부사채의 최초 발행시점에 내재파생상품의 분리요건을 만족하는 발행자의 조기상환청구권은 파생금융자산, 사채권자의 조기상환청구권과 전환권, 신주인수권은 각 전환권대가, 신주인수권대가의 계정과목으로 계상하여 매 보고기간말에 공정가치로 평가하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 파생상품자산은 전환사채 및 신주인수권부사채에 포함된 제3자지정 콜옵션으로 만기가 2024년 4월 15일 도래하였으며, 가치평가기법에 따라 0원으로 평가하였습니다.당분기말과 전기말 현재 파생금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

제2회 전환사채 내재파생상품	684,492	2,108,609

제3회 신주인수권부사채 내재파생상품	608,437	2,108,609

투자전환사채 내재파생상품	-	2,337

합 계	1,292,929	4,219,555