휴먼테크놀로지 분기보고서 (2019.09)
II. 사업의 내용

1. 주요 사업에 관한 사항

당사는 4차 산업혁명 융합 기술 전문 기업입니다. 2002년 설립 이래, 급변하는 IT 환경 속에서 기술혁신을 통해 끊임없이 새로운 시장을 개척하며 성장해왔습니다. 2009년 세계 최초 WiMAX 모바일 라우터 개발을 시작으로, 2012년 세계에서 가장 작은 WiMAX 모바일 라우터 개발, 2014년 국내 최초 웨어러블 키즈폰 개발 등 혁신적인 제품을 잇달아 출시하며 무선 통신산업의 모바일 라우터 및 웨어러블 디바이스 시장을 선도해왔습니다.

최근에는 AI 관련 사업에 집중하고 있습니다. 2017년 국내 최대 포털사를 통해 AI 스피커를 출시하고 공급처를 다변화하면서 스피커 시장을 리드하고 있습니다. 신사업으로는 AI를 활용한 어린이 영어 스피킹 스피커 및 플랫폼 개발을 진행하고 있습니다.

가. 4차 산업혁명 디바이스 (1) 사업개요 최근 4차 산업혁명 기술이 일상이 되면서, 기기 간 융합과 다양한 디바이스 및 시장이 생겨나고 있습니다. 당사는 AI 스피커를 중심으로 AR, VR 등 신기술을 융합한 형태의 새로운 디바이스를 제작하며 성장 기회를 모색하고 있습니다.

당사 대표 제품인 'AI 스피커'는 AI(인공지능) 기능을 탑재한 스피커로 음악 감상 기능 외 ▲음성인식 ▲음성검색 ▲음성번역 ▲음성 비서 등 다양한 기능을 제공합니다. 최근에는 AI 스피커가 홈 IoT 허브로 부상하면서 ▲쇼핑 ▲셋톱박스 ▲가전 제어 ▲통화 등 기능을 확대하고 있습니다.

최초 AI 스피커는 2014년 글로벌 유통사 아마존(Amazon)이 출시한 '에코(Echo)'입니다. 이후 구글 '구글 홈(Google Home)', 애플 '홈팟(HomePod)' 등 글로벌 IT 기업이 연달아 AI 스피커를 출시하면서 시장이 급격하게 성장하고 있습니다. 국내에서는 2016년 SKT가 최초로 AI 스피커 '누구'를 출시했으며, 2017년부터는 주요 IT 대기업에서 AI 스피커를 출시하면서 시장이 커지고 있습니다.

당사는 풍부한 ICT 디바이스 개발 및 제조 경험과 뛰어난 제품 디자인 능력을 바탕으로 2017년 국내 최대 포털사인 네이버를 통해 AI 스피커를 출시하면서 본격적으로 시장에 뛰어들었습니다. 제품으로는 ▲클로바 프렌즈+ ▲프렌즈 미니언즈 ▲프렌즈 미니 ▲도라에몽 에디션 ▲클로바 ON+ ▲U+ AI 어벤져스 ▲기가지니 LTE 2를 출시하며, AI 스피커 라인업을 확장하고 있습니다.

IoT는 사물인터넷(Internet of Things) 약자로 모바일 장비, 웨어러블 디바이스, 가전제품 등 각종 사물에 센서와 통신 기능을 부가해 정보를 생성, 상호수집, 공유, 활용하는 기술을 통칭합니다. 당사의 대표적인 IoT 단말은 통신 네트워크에 연결되는 모뎀 및 공유기 기능을 수행하는 'CPE'와 IoT 단말에 탑재돼 기계와 기계 간 사물 정보를 제공하는 'M2M 모듈'이 있습니다. 당사는 2018년 4월, 산업통상자원부 주관 50억 원 규모의 '영상유도 암수술용 스마트 AR 글래스 시스템 및 상용화 기술 개발' 국책과제를 수주했습니다. 이는 의사가 수술 시 증강현실을 통해 암병변을 시각적으로 확인하고 최소 절제 수술을 할 수 있도록 착용하는 AR 글래스 제품을 개발하는 과제로, 한국광기술원 및 고려대 산학협력단(보건과학대학, 고대구로병원)과 컨소시엄을 구성해 2021년까지 개발할 예정입니다.

(2) 산업의 성장성 AI 디바이스 시장은 기반 기술인 인공지능 산업 발달과 밀접하게 연관돼 있습니다. 스마트폰, 태블릿 등 다양한 스마트 디바이스가 보급되고 통신 속도가 빨라지면서 세계적으로 매일 수십억 개의 데이터가 끊임없이 쌓이고 있습니다. 빅데이터를 가치 있는 비즈니스 재료로 만들어 주는 핵심 도구로 꼽히는 것이 AI 입니다. 인공지능 산업은 기업에 다양한 수익 창출 기회를 제공합니다. 특히 AI 스피커는 음성인식 인터페이스를 활용하기 위한 최적의 플랫폼으로 주목 받고 있습니다.

기업은 AI 스피커, AI 웨어러블 등 인공지능이 탑재된 새로운 기기를 판매해 얻는 일차적 수익과 보급된 기기를 바탕으로 거래나 서비스를 제공한 수수료로 이차적 이익을 얻을 수도 있습니다. 이로 인해 국내외 인공지능 서비스 기업들은 기반기술(API)을 외부에 무료로 공개하고 있으며, 이를 바탕으로 다양한 인공지능 디바이스와 서비스, 앱이 연동되면서 관련 산업 규모도 폭발적으로 성장할 것으로 예상됩니다.

국내외 AI 스피커 전망은 ▲카날리스(Canalys)는 2022년, AI 스피커 전 세계 이용자 수 3억 명 이상, 2020년 판매 대수는 2억 2천 500만대(35억 달러) 예상 ▲흥국증권 리서치센터는 2020년 국내 보유 가구 수 비중 71% 수준까지 확대로 예측합니다.

전체 AI 스피커 시장 외 지역적 성장세의 경우, 시장조사업체 IHS마킷(Markit)에 따르면 AI 스피커 초창기에는 북미 지역이 시장을 견인했으나, 앞으로는 아시아가 고성장을 이끌 것으로 예측했습니다. 2017년 전체 시장에서 북미지역이 차지하는 비중은 70%에 달했으나 2023년에는 23% 수준까지 내려가는 것으로 조사됐습니다. 반면 아시아 판매 비중은 급격히 높아지고 있습니다. 스트래티지 애널리틱(SA) 2019년 2분기 출하량의 50% 이상을 아시아 태평양 지역이 차지했습니다. 이러한 성장세 요인은 스마트홈 시대 도래로 AI 스피커가 허브 역할을 하는 핵심 기기로 인식되기 때문으로 보고 있습니다.

(3) 일반적 경기변동 또는 계절적 요인 계절적 요인은 아직 보이지 않습니다. (4) 시장의 안정성AI 스피커 시장은 과포화 상태인 스마트폰 시장과 달리 세계 시장은 성장기 이며 국내는 초기 시장입니다. 스트래티지 애널리틱스(SA)에 따르면 2019년 AI 스피커 세계판매량은 1억 4천 770만대로 예측하며, 이는 전년 대비 10% 늘어난 수치입니다. 2019년 2분기 전 세계 AI 스피커 출하량은 3천 300만대로 작년 같은 기간보다 96% 늘어났습니다. AI 스피커 시장 성장에는 주요 중국 업체인 바이두, 알리바바, 샤오미 등제품이 중국 시장에 풀리면서 전 세계 AI 스피커 판매량 증가가 이뤄진 것으로 보고 있습니다.

국내 AI 스피커 시장은 미국에 비해 초기 단계로 포털사와 통신사, IT 업체가 경쟁을 벌이면서 시장을 키워나가고 있습니다.

(5) 경쟁상황국내 AI 스피커 시장은 인공지능 솔루션을 보유하고 있는 사업자와 이 사업자에게 스피커를 공급하고 있는 디바이스 개발 및 제조로 영역을 구분할 수 있습니다. 스피커 디바이스 회사는 IT 기반 기술 및 통신 기술을 보유한 전문기업을 중심으로 경쟁 중이며, 일부는 중국 회사를 통해 제품을 생산하기도 합니다. 통신사업자는 IPTV 이용자를 중심으로 시장을 확대하고 있으며, 포털사들은 자사 캐릭터를 활용하고 있습니다.

국내 출시된 AI 스피커는 크게 ▲SKT '누구' 시리즈 ▲KT '기가지니' 시리즈 ▲네이버 '클로바' 시리즈 ▲카카오 '카카오미니' 시리즈 등이 경쟁 중입니다. AI 스피커에 화면을 탑재해 정보를 보여주는 2세대 AI 스피커 경쟁으로 돌입하고 있습니다. IPTV 연동부터 터치스크린을 장착한 모델까지 디스플레이형 AI 스피커를 연이어 출시하고 있습니다. 당사도 7인치 화면을 탑재한 '라인 클로바 데스크'를 일본에서 출시했습니다.

당사는 국내 네이버 및 LGU+에 AI 스피커를 공급하고 있습니다. 최근에는 공급처 다변화에 성공했으며 3분기에는 KT에 '기가지니 LTE 2', 퀄슨에 디스플레이가 장착된 영어교육 AI 스피커를 공급하고 있습니다. (6) 시장 점유율

과학기술정보통신부에 따르면, 2018년 3월 기준 국내 AI 스피커 판매량 412만대로 조사됐습니다. 이는 전년 대비 106% 증가한 수치입니다. 국내 AI 스피커 시장은 통신사 및 포털사, 가전사들이 진출하면서 시장이 확대되고 경쟁이 가속화되고 있습니다. 각 업체는 한국어 중심 음성비서로 국내 시장을 선점하고 각 제품 차별화에 주력하고 있습니다.

DMC 미디어의 '2019 스마트 스피커 시장 현황 분석'에 따르면, ▲KT 39% ▲SKT 26% ▲네이버 16% ▲카카오 12% ▲기타 7%로 국내 AI 스피커 시장은 통신사와 포털사 중심으로 형성돼 있습니다. 이는 IPTV와 연동으로 기존 가입자들이 쉽게 접근할 수 있었던 것으로 보고 있습니다.

스트래티지 애널리틱스에 따르면 2019년 2분기 기준, 세계 AI 스피커 시장에서 각 업체의 점유율은 ▲아마존 21.9% ▲구글 18.5% ▲바이두 15.3% ▲알리바바 14.1% ▲샤오미 11.1% ▲애플 4.7% ▲기타 14.4%로 조사됐습니다.

(7) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점 AI 디바이스 개발 및 제조 영역에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 당사가 보유한 경쟁력은 다음과 같이 정리할 수 있습니다.

구분	상세 내용

개발 영역	■ 스피커 드라이버 유닛, Passive Radiator 및 인클로저 자체 설계 기술

■ 음성, 음향 관련 DSP(Digital Signal Processing) 전문팀 구축 - 자체 DSP 알고리즘 개발, 포팅 및 튜닝 가능 - 오디오 앰프 단의 음질 튜닝을 통한 최적 음질 구현 가능 - Mic. Array 관련 AEC 튜닝 등 음성 관련 최적화

■ 국내 최고의 음향 기술 설비 및 전문가 활용 - 무향실, 스피커 유닛 측정 장비, 오디오 측정 장비 등 전문 장비 및 설비보유로 최적의 음질 구현

■ 서버와 기기, 기기와 기기 간 무선 통신 기술

■ 제품 소형화를 위한 회로 및 단말 집적 설계 기술

제조 영역	■ 다양한 ICT 디바이스 기획, 제조에 따른 구매 기획 능력

■ 사업자의 가변적인 공급 요청에 탄력적으로 공급 가능한 소싱 능력 - 유연한 생산 대응, 생산 설비 및 인력 운영 고정비 증가에 효율적 대응하기 위해 자체 공장을 운영하지 않고 EMS 전문 협력사에서 생산 진행

■ 공정 기술을 기반으로 한 제조 품질 - 제조 부문의 핵심역량인 품질관리, 생산기술, 생산관리 기능은 당사 전문인력 조직을 구성해 EMS 전문협력사에 파견 및 상주로 밀착 관리

■ 제품 품질 관리를 위한 검사 및 신뢰성에 필요한 핵심 장비 보유

기타	■ End User 대상 ICT 디바이스 개발 경험을 바탕으로 한 뛰어난 디자인 능력

나. 에듀테크 플랫폼 (1) 사업개요 당사는 에듀테크 플랫폼 사업을 진행하고 있습니다. 에듀테크(EduTech)는 교육(Education)과 기술(Technology)을 합성한 단어로 기존 교육에 신기술을 접목한 개념입니다. 어린이에 특화된 음성 인식 및 분석 기반으로 ▲AI 챗봇 알고리즘 개발 ▲어린이 어학 학습 전용 AI 스피커 ▲로봇, 드론, 빅데이터 등 신기술을 소개하는 스팀(STEAM) 교육 콘텐츠 개발을 진행하고 있습니다. 최근에는 AI 스피커와 인공지능 기술을 활용한 어린이 영어 스피킹 학습 플랫폼 스피킹 버디(Speaking Buddy)를 개발하고 있습니다.

(2) 산업 성장성 에듀테크는 전통적인 교육 현장 및 대학, 재교육 시장까지 확산하고 있습니다. 기존 이러닝 기업부터 기술을 보유한 스타트업까지 플랫폼을 기반으로 에듀테크에 진출해시장은 빠르게 성장하고 있습니다.

국내에는 4차 산업혁명 시대를 앞두고 창의적인 인재 양성에 대한 필요성으로 에듀테크가 교육 현장에 스며들고 있습니다. 학원 및 학교 등 공급자 중심의 오프라인 대면 교육을 대체해, VR, AR, AI 등 최신 기술을 활용한 체험형 자기 주도 학습이 하는새로운 교육 방식이 떠오르고 있습니다. 특히 인공지능 기술의 발달로 학생과 교사 간 상호 작용이 가능해짐에 따라 이를 기반으로 한 에듀테크 플랫폼이 속속 등장하면서 에듀테크 산업 발전에도 더욱 속도가 붙는 추세입니다. 이외에도 교육계는 학령인구(6-21세) 감소에도 자기계발을 위해 공부하는 성인이 늘면서 에듀테크 시장은 성장할 것으로 보고 있습니다.

이에 국내 에듀테크 시장 규모는 교육업계 추산에 따르면 2017년 4조원에서 2020년 10조원 이상(이러닝 시장 포함)으로 커질 것으로 예상합니다.

미국 시장조사 업체 글로벌인더스트리 애널리스츠(GIA)에 따르면 세계 에듀테크 시장 규모는 2017년 2천 200억 달러(약 257조원)에서 2020년에는 4천 300억 달러(약 502조원)까지 성장할 것으로 예상합니다.

(3) 일반적 경기변동 또는 계절적 요인에듀테크 플랫폼 시장은 계절적 요인은 아직 보이지 않습니다. (4) 시장의 안정성국내에서 2015년 교육 과정 개정안에는 학생에게 필요한 핵심 역량으로 창의력, 의사소통, 협업 등이 추가됐으며 이를 효과적으로 구현할 수 있는 교육 방법으로 에듀테크가 떠오르고 있습니다. 교과서 암기만으로 불가능한 것을 AR, VR 기기를 활용해 체험하고, AI를 활용해 개인별 맞춤 교육이 가능해지도록 에듀테크 플랫폼 서비스를 제공합니다. 에듀테크는 기술을 교육에 융합 시켜 새로운 학습 경험을 만들고 사용자의 몰입도를 높여 효율적인 학습을 가능하게 합니다. 이에 전통적인 이러닝 시장은 점진적으로 축소되고 있지만 에듀테크 시장은 점진적으로 확대될 것으로 전문가는 예상하고 있습니다.

(5) 경쟁상황 국내 교육 시장 또한 에듀테크가 신성장 동력으로 주목받으면서 기존 교육업체는 물론 스타트업, IT 대기업 등 다양한 기업이 앞다투어 에듀테크 서비스에 주목하고 관련 콘텐츠를 내놓고 있습니다. 특히 올해부터 초등학생을 대상으로 한 소프트웨어 교육이 의무화됨에 따라 교육용 로봇 및 애플리케이션 개발, 개인 맞춤형 서비스 출시 등 다양한 형태의 에듀테크 플랫폼이 등장하고 있습니다. 당사는 AI 스피커 개발 노하우와 주니어 대상 키즈워치를 공급한 실적을 바탕으로 AI 챗봇 기술을 활용한 어린이 영어 스피킹 플랫폼 '스피킹 버디'를 개발 중입니다. 스피킹 버디는 대화형 영어교육으로, 영어 학습 데이터를 수집해 학습 패턴 분석으로 맞춤형 교육 서비스를 제공할 계획입니다. 이외에도 국내 최대 통신사 및 교육 스타트업과 협업을 통해 개인 맞춤형 영어 교육 등 콘텐츠 경쟁력도 높여나가고 있습니다. 세계 에듀테크 시장에서 미국은 51%로 절반을 차지하고 있으며, 한국의 경우 5%를 차지하고 있습니다. 4차 산업혁명 시대를 맞이해 다양한 ICT 기술이 교육 시장과 접목해 새로운 생태계가 구축될 것으로 보고 있습니다.

(6) 시장 점유율 에듀테크 플랫폼 시장은 형성 초기 단계로 시장 규모 및 업체별 점유율을 객관화한 자료는 없습니다. (7) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점 당사는 4~12세 아동을 대상으로 IT 디바이스인 웨어러블 키즈폰 '준'을 개발하고 성공시킨 노하우를 가지고 있습니다. 국내에서 아동을 대상으로 IT 기기가 대중적으로 큰 성공을 거둔 것은 드문 사례로 당사는 ▲안정성 높은 기기 개발 능력 ▲아동과 보호자를 모두 만족시킬 수 있는 제품 디자인 능력 ▲타깃 유저의 사용 패턴 데이터 등 독보적인 경쟁력을 보유하고 있습니다. 또 웨어러블 디바이스 및 AI 스피커 등 당사 제품을 활용해, 기존 교육업체들이 접근하기 어려운 4차산업혁명 교육 콘텐츠 및 영어 스피킹 전용 AI 스피커 '스피킹 버디'를 개발하고 있습니다. 기존의 보고 듣는 한방향 영어 교육이 아닌 디스플레이가 탑재된 AI 스피커로 AI 기술을 활용해 콘텐츠를 학습함으로써 학습효과를 상승시키는 대화형 영어 학습을 진행합니다.

다. 통신 디바이스 (1) 웨어러블 디바이스 웨어러블 디바이스는 몸에 착용하는 형태로 작고 가벼우면서, 컴퓨터 기능이 포함된 IT 기기를 의미합니다. 대표적인 제품으로는 스마트 워치, 스마트 밴드 등이 있으며 스마트 워치는 셀룰러 기능(3G, LTE망을 이용해 독립적으로 사용)이 탑재된 제품과 스마트폰에 연동돼야만 사용할 수 있는 제품으로 구분됩니다. 당사 제품은 셀룰러 기능이 탑재된 아이들 전용 스마트 워치로 국내에서는 '키즈폰'이라고 통칭하며 크게 ▲통화 및 문자 수신 ▲위치 확인 ▲SOS 긴급통화 기능을 수행합니다. 키즈폰은 아이들의 안전과 관련된 사고가 사회문제로 대두되고 인터넷 및 유해 애플리케이션 노출에 대한 걱정으로 스마트폰을 사주기 꺼리는 부모들 사이에서 크게 주목받고 있습니다. 당사는 2014년 7월 국내 최초 어린이 전용 웨어러블폰 JOON을 국내 SKT를 통해 출시했으며 ▲2015년 4월 'JOON2' ▲2016년 9월 'JOON3' ▲2017년 4월 '준 스페셜 에디션'(디즈니와 마블 캐릭터 디자인)을 출시했습니다.

국내 키즈폰은 만 12세 이하의 어린이가 가입할 수 있으며 행정안전부의 나이별 통계 현황에 따르면 만 4세에서 12세까지 인구는 약 418만 명, 이 중 핵심타깃인 7세에서 9세 아동은 약 140만 명입니다. 당사는 국내 최대 통신사를 통해 국내 최초 웨어러블 키즈폰을 출시한 기업으로써, 시장점유율 1위라는 강점을 가지고 있습니다. 이외에도 당사는 2016년 노르웨이, 2017년 호주에 키즈폰을 런칭했으며, 현재는 시장을 확대해 꾸준히 공급하고 있습니다. 특히 미국 내 3대 통신사인 '티모바일(T-Mobile)'에 제품 공급을 시작했습니다.

(2) 모바일 라우터

모바일 라우터는 인터넷을 무선으로 자유롭게 사용할 수 있도록 해주는 기기로 국내에서는 초창기 제품 외형에서 비롯된 '에그(Egg)'라는 이름으로 알려져 있습니다. 당사는 세계 최초 WiMAX 모바일 라우터를 개발한 기업으로 미국, 말레이시아, 일본, 호주 등 전 세계 약 30여 개국 통신 사업자에게 제품을 공급하고 있습니다. ▲2009년 세계 최초로 WiMAX 모바일 라우터 개발 ▲2011년 세계에서 가장 작은 WiMAX 모바일 라우터 개발 ▲2013년 세계에서 가장 얇은 WiMAX 모바일 라우터 개발 ▲2014년 국내 최고 사양 모바일 라우터 출시 ▲2016년 LTE 전용 모바일 라우터 출시 ▲2019년 7월 최초로 AI 번역 앱 파파고를 탑재한 융합디바이스 '에그 톡' 출시 등 변화하는 통신 환경에 대응하면서 시장을 선도하고 있습니다. 이에 현재 인포마크는 통신 3사에 제품을 공급하는 유일한 회사입니다. 인포마크는 5G 시대에 새로운 기회로, 산업용 모듈 및 라우터 등을 선보일 예정입니다.

(3) 기타

2017년 9월에 설립된 ALT(에이엘티)는 당사의 관계사입니다. ALT는 폭스콘 한국 파트너로서 다양한 단말기기를 국내 통신사에 출시하고 있습니다. 샤프 '아쿠오스', 노키아 '바나나폰' 등을 런칭했으며 최근에는 안드로이드 셋톱을 국내 메인 IPTV 사업자에게 공급하고 있습니다. 넷플릭스, 유튜브 등 OTT 서비스가 확대되면서 안드로이드 셋톱박스 수요는 확대될 것으로 예상되며, 이에 ALT 성장을 기대하고 있습니다.

2. 주요 원재료에 관한 사항

원재료 주요 품목의 상세 내역은 다음과 같습니다.

구분	설 명

통신 chip	단말 메인칩, Mobile WiMAX, LTE 통신 기능, 단말 소프트웨어 탑재

3G module	단말 메인칩을 포함한 모듈, 3G WCDMA 통신 기능

기구물	단말 케이스, 단말 외관을 구성하는 기구물 전체

Battery	단말에 전원을 공급하는 부품

PCB	단말에 사용되는 부품을 실장하는 회로가 내장된 기판

3. 생산 및 설비

가. 생산능력 및 생산실적당사는 시장환경 변화에 따른 물량 증감 시 유연한 생산 대응과 생산 설비 및 인력 운영에 의한 고정비 증가에 효율적으로 대응하기 위해 자체 공장을 운영하지 않고 EMS 전문 협력사에서 생산을 진행하고 있습니다.

또, 제조 부문의 핵심역량인 품질관리, 생산기술, 생산관리 기능은 당사의 전문인력으로 조직을 구성해 EMS 전문협력사에 파견 및 상주 관리를 통한 밀착 관리로 품질(Quality), 원가(Cost), 납기(Delivery)에 대한 경쟁력 확보 및 개선 활동을 상시로 수행하고 있습니다.

나. 생산설비에 관한 사항당사는 외주 생산을 진행해 생산설비를 보유하고 있지 않습니다. 그러나 제품 품질에영향을 미칠 수 있는 검사 장비, 신뢰성 장비 등 핵심 장비는 당사가 보유하고 운영하며, 일반적인 생산설비는 외주 협력사 설비를 이용해 제품을 생산하고 있습니다. 다. 제품별 생산공정도웨어러블 단말과 무선 데이터 통신(모바일 라우터) 단말의 생산공정은 전체적인 흐름으로는 크게 다르지 않으며 공통으로 적용하는 주요 공정은 다음과 같습니다.

4. 매출에 관한 사항가. 매출실적 (단위: 백만 원)

매출유형 및 품목	2019년 3분기	2018년	2017년	2016년

제품매출	AI 스피커	10,423	79,776	15,560	_

키즈폰	1,464	9,039	15,263	25,186

모바일 라우터	3,328	12,142	19,217	36,308

소 계	15,215	100,957	50,041	61,494

상품매출	1,106	8,443	4,498	2,036

용역매출	263	946	1,833	116

기타매출	449	2,503	97	19

합 계	17,033	112,849	56,470	63,666

나. 판매조직 판매조직은 영업본부 아래 국내 영업팀과 해외 영업팀으로 구성돼 있습니다. 거래처에 밀착 판매 및 효율적 판매 지원을 위해 미국, 일본, 말레이시아 등 주요 전략적 거점 국가에 Sales Offices를 운영하고 있습니다.

다. 판매경로 키즈폰과 모바일 라우터와 같이 통신 요금이 발생하는 제품은 그 특성상 통신사에 판매되는 것이 일반적입니다. 국내의 경우 키즈폰과 모바일 라우터 모두 통신사에 직접 공급하고 있으며 말레이시아, 호주 등도 통신사에 직접 판매하고 있습니다. 하지만 미국 및 일본은 유통사를 통해 공급하기도 합니다. AI 스피커는 네이버, LGU+, KT 등 다양한 사업자에게 공급하고 있습니다.

라. 판매전략 주요 제품별 판매전략 및 향후 계획은 다음과 같습니다.

구 분	제 품	판 매 전 략

AI 스피커	AI 스피커	- 국내 최대 포털사인 네이버를 통해 공급
- 네이버, 라인, 라인프렌즈, LGU+에 제품 공급 및 해외 수출 진행- 네이버 자회사인 라인프렌즈와 조인트벤처인 마크티를 통해 다양한 신규 제품 라인업 계획
- KT, 퀄슨에 제품 공급으로 공급처 다변화 추진

웨어러블
디바이스	키즈폰	- First Mover로서 시장 리드 - SKT와 성공적인 레퍼런스 활용, 해외 수출 추진 - 프리미엄 제품으로 시장을 리드하면서 보급형 제품 라인업으로, 국가별 시장환경에 맞춘 수출 전략 구사

모바일 라우터	LTE 라우터	- 국내 및 선진국을 중심으로 시장을 선도하는 제품으로 공략

WiMAX 라우터	- WiMAX 라우터 대표회사 브랜드 인지도 - 신흥국 중심으로 매출처 다변화

AI 영어 학습 플랫폼	코딩 로봇,
교육 프로그램	- 코딩 놀이 학습 공간 '로보랑 코딩 놀이터'운영
- 온, 오프라인 쇼핑몰 및 교육청, 학교, 학원 등 대상으로 로봇과 교재 패키지 영업 진행

기타	IoT 단말	- 기존 거래 관계에 있던 통신사 IoT 사업부 통해 지자체, VAN 사업자 등에 공급

5. 시장위험과 위험관리 당사는 소규모기업에 해당해 시장위험과 위험관리 내용 기재를 생략합니다.

6. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 당사는 보고서 제출일 현재 파생상품 및 풋백옵션 등에 대한 거래 내용이 존재하지 않습니다. 7. 경영상의 주요계약 등 당사는 보고서 제출일 현재 회사 재무상태에 큰 영향을 미치는 비경상적인 중요 계약이 존재하지 않습니다. 8. 연구개발활동

가. 연구개발 조직

당사 기술연구소는 하드웨어, 소프트웨어, 디바이스 설계팀으로 구성돼있습니다. 연구소에서는 모바일 라우터, 키즈폰, CPE, IoT 디바이스 개발을 담당하고 있으며, 에듀테크사업본부 에서는 신사업인 어린이 영어 스피킹 플랫폼 개발을 위한 AI 사업팀 및 연구 개발팀을 별도로 운영하고 있습니다. 2017년 말 당사와 라인프렌즈 간 조인트 벤처 회사인 ‘마크티’를 설립했습니다. 마크티에서는 AI 관련 제품 개발을 진행하고 있으며, 당사에서 개발, 생산되는 모든 제품은 품질경영본부를 통해 개발 품질 및 양산 품질을 관리합니다.

당사 핵심 경쟁력 중 하나인 디자인은 대표이사가 직접 외부 전문 디자인 하우스 및 학계 교수로 구성된 디자인 위원회(Committee)를 운영해 전문성을 확보하고 있습니다.

나. 제품별 연구개발 활동(1) 웨어러블 디바이스

키즈폰은 JOON1부터 JOON3에 이르기까지 지속해서 향상된 기능 및 디자인을 갖춘 후속 모델을 개발하면서 시장 선점을 이어가고 있습니다. 이에 누적된 소비자 경험을 바탕으로 시장 니즈를 반영한 기술 선도적 제품을 지속 개발할 예정입니다. 아울러 해외 통신사와 키즈폰 수출을 논의하고 있는 바 각 통신사 및 국가별 특성을 반영해 해외향으로 커스터마이징 한 제품들을 개발 및 테스트하고 있습니다.

(2) 모바일 라우터 LTE, WiMAX 하이브리드 제품, LTE Only 제품 등 국가별, 통신사 환경에 맞는 제품 라인업을 강화하고 있습니다. 모바일 라우터 기본 기능뿐 아니라 다양한 부가기능을 가진 IT 컨버전스 제품도 개발하고 있습니다. 아울러 중동 및 개발도상국 등 WiMAX 제품이 있어야 하는 통신사를 위한 제품 최적화 및 지원도 계속 진행하고 있습니다.

(단위 : 천원)

과 목	2019년 3분기	2018년	2017년	비고

연구개발비용 계	4,727,916	3,416,098	6,306,098	-

연구개발비, 매출액 비율
[연구개발비용계÷당기매출액×100]	12.3%	3.03%	11.18%	-

다. 연구개발 실적당사의 핵심 보유 기술과 제품 적용 효과는 다음과 같습니다.

핵심
보유기술	기술경쟁력	제품 적용 효과

WiMAX WiFi Duplex 설계	WiMAX와 WiFi사용 주파수가 가까워 주파수 간섭으로 인해 동일 안테나 구현이 불가능하지만, 당사는 WiMAX와 WiFi Duplex 사용으로 간섭을 차단하고 안테나 공용으로 사용 가능케 함	안테나 공용 사용으로 제품사이즈 감소 및 안테나 원가 절감

WiMAX WiFi 간섭제거 RF 필터	WiMAX와 WiFi 동시 사용 시 주파수 간섭으로 통신 성능이 저하돼 어려움이 있으나 당사는 통신 성능 저하 없는 필터 개발	통신 성능 저하 없이 WiMAX와 WiFi, LTE와 WiFi 동시 사용 가능

저전력 설계기술	Hibernation 기능, Soft AP로 저전력 HW 구현해 단말기의 소비전력을 현저하게 줄임	저전력 설계로 Battery 용량을 줄여도 사용시간은타사 대비 비슷하거나 길게 가져오는 효과

단말 집적화	기존 WiMAX Mobile Router 단말 기준 약 59.3cc 수준에서 47.3cc 라우터, 20cc 키즈폰개발 성공	세계 최소형 제품, 초박형 제품 개발 가능

키즈폰
솔루션	단말 Message 방식 App. 운영에서는 단말 설정 등 기능 제한과 단말 로컬에서 데이터 저장으로 데이터가 지워질 때 복구가 불가능했는데, 당사는 서버를 이용한 메시지 푸시 방식 App.을 개발해 다양한 기능 설정과 안정적인 데이터 저장 가능	단말과 App. 연동방식 사용으로 위치추적, 전용 메신저 등 기능을 탑재한 제품 개발 가능

AI 스피커 솔루션	국내 최고의 음향 기술 설비 및 전문가 활용한 음성,음향 관련 DSP(Digital Signal Processing) 전문팀을 구축해 스피커 드라이버 유닛, Passive Radiator 및 인클로저 자체 설계 가능	자체 스피커 설계 및 개발 가능

9. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 보고서 제출일 현재 당사 사업과 관련해 중요한 지적재산권 보유 현황은 다음과 같습니다.

가. 지적재산권 현황

No.	구분	특허명	출원일	등록일	비고

1	특허	고압축 영상 인코딩 장치 및 방법과, 이를 이용하는 동적커패시턴스 보상 신호 처리 장치 및 방법	2008-03-11	2010-10-27	등록

2	특허	서브스페이스 기반의 비대칭 워터마킹 시스템	2010-02-09	2011-07-15	등록

3	디자인	휴대기기용 모바일 라우터	2011-09-21	2012-10-23	등록

4	디자인	모바일 라우터	2011-09-21	2012-11-30	등록

5	디자인	휴대기기용 충전 모바일 라우터	2011-10-26	2012-10-23	등록

6	디자인	모바일 라우터	2012-05-03	2013-04-01	등록

7	디자인	모바일 라우터	2012-10-23	2013-12-16	등록

8	디자인	모바일 라우터	2013-07-08	2014-06-30	등록

9	디자인	블루투스 스피커	2014-02-11	2014-11-11	등록

10	디자인	어린이용 휴대단말기	2014-06-05	2015-06-03	등록

11	디자인	손목용 휴대단말기 케이스	2014-06-05	2014-10-21	등록

12	디자인	목걸이용 휴대단말기 케이스	2014-06-05	2014-10-21	등록

13	디자인	배터리 충전기	2014-06-05	2015-03-19	등록

14	디자인	휴대단말기 케이스 고정밴드	2014-06-19	2015-03-19	등록

15	상표	JOON	2014-07-09	2015-05-07	등록

16	디자인	손목케이스용 고정밴드	2014-08-22	2015-11-09	등록

17	상표	INFOMARK	2014-12-17	2015-11-09	등록

18	디자인	어린이용 휴대단말기	2015-04-01	2016-03-03	등록

19	디자인	배터리 충전기	2015-04-01	2016-04-06	등록

20	디자인	휴대단말기용 손목밴드	2015-05-22	2016-05-04	등록

21	디자인	휴대단말기용 밴드	2015-05-22	2016-04-06	등록

22	특허	글로벌 4G 무선통신을 지원하는 차량용 사물인터넷 장치, 이의 동작방법및 상기 차량용 사물인터넷 장치를 포함하는 시스템의 동작방법	2016-05-31	-	출원

23	상표	로보랑 ROBORANG	2016-07-19	2017-04-24	등록

24	상표	로보랑 ROBORANG	2016-07-19	2017-04-24	등록

25	상표	로보랑 ROBORANG	2016-07-19	2017-04-24	등록

26	상표	로보랑 ROBORANG	2016-07-19	2017-04-24	등록

27	상표	로보랑 ROBORANG	2016-07-19	2017-04-24	등록

28	디자인	스마트워치	2016-08-29	2017-04-26	등록

29	디자인	웨어러블 디바이스용 충전기	2016-08-29	2017-04-14	등록

30	특허	모션 기반 스마트 토이 제어를 위한 웨어러블 장치 및 그 제어 방법	2016-09-08	2018-10-04	등록

31	디자인	교육용 로봇	2016-09-20	2017-09-01	등록

32	디자인	스마트 기기의 케이스	2016-09-20	2017-06-07	등록

33	특허	측부 장착형 패시브 라디에이터를 포함하는 무지향성 스피커	2018-02-02	-	등록

34	특허	밴드형 패시브 라디에이터를 포함하는 무지향성 스피커	2018-02-02	-	등록

35	특허	풀커버형 패시브 라디에이터를 포함하는 무지향성 스피커	2018-02-02	-	등록

36	특허	도난/수배/체납 차량 검색 기능을 갖는 블랙박스 및 이를 이용한도난/수배/체납차량 추적 시스템 및 방법	2018-10-11	-	출원

37	상표	SPEAKINGBUDDY	2018-12-20	-	출원

38	상표	SPEAKINGBUDDY	2018-12-20	-	출원

39	상표	SPEAKINGBUDDY	2018-12-20	-	출원

40	상표	SPEAKINGBUDDY	2018-12-20	-	출원

나. 외부기관의 기술평가 내역

부문	인증일	평가기관

우수기술연구센터 지정	20140610	산업통상자원부

유망중소기업 인증	20131008	경기도

INNO-BIZ 인증	20130530	중소기업청