필옵틱스 사업보고서 (2025.12)
2. 연결재무제표

## 2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표
제 18 기 2025.12.31 현재
제 17 기 2024.12.31 현재
제 16 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 18 기	제 17 기	제 16 기

자산

유동자산	200,853,310,776	213,803,676,077	296,218,125,991

현금및현금성자산	113,873,986,608	84,951,204,807	147,658,542,931

매출채권 및 기타채권	22,707,532,632	23,783,802,949	13,361,361,985

계약자산	652,339,400	33,462,745,598	1,746,857,597

재고자산	57,566,288,612	66,009,146,584	119,332,909,730

기타유동금융자산	3,435,227,770	3,753,144,014	1,560,955,382

기타유동자산	2,617,935,754	1,843,632,125	12,557,498,366

비유동자산	182,629,801,307	168,944,392,710	154,693,243,950

장기매출채권 및 기타채권	415,276,030	603,054,230	748,272,030

관계기업에 대한 투자자산	14,002,645	28,928,782

투자부동산	2,000,887,440	1,097,184,989	1,120,016,849

유형자산	143,027,288,120	135,903,132,794	129,475,456,015

사용권자산	573,638,029	1,004,219,249	1,243,879,193

무형자산	6,902,380,651	7,355,285,309	7,588,030,662

당기손익-공정가치금융자산	11,010,057,066	8,012,695,662	1,012,839,200

기타비유동금융자산	3,489,032,905	3,155,275,038	4,541,178,770

기타비유동자산	42,480,597	48,736,157	35,640,000

이연법인세자산	15,168,760,469	11,750,806,637	8,899,002,449

자산총계	383,483,112,083	382,748,068,787	450,911,369,941

부채

유동부채	169,350,316,822	175,978,998,163	207,355,199,548

단기매입채무	4,723,112,729	4,051,174,416	61,971,893,619

단기차입금	69,000,000,000	54,000,000,000	50,100,000,000

유동성장기차입금	715,400,000	5,354,940,000	5,075,000,000

유동성전환사채	452,141,206

당기법인세부채	27,420,939	9,063,903,240	684,634,871

기타충당부채	7,680,339,994	7,262,401,986	4,913,166,003

기타유동금융부채	43,707,448,261	48,239,141,446	10,604,456,487

기타 유동부채	895,049,547	5,371,909,945	3,768,514,120

계약부채	42,093,311,041	41,779,063,687	68,967,823,757

유동성리스부채	508,234,311	856,463,443	817,569,485

비유동부채	22,477,350,364	7,284,880,298	66,699,734,122

장기차입금	20,097,350,000	6,000,000,000	10,673,200,000

장기매입채무	1,227,000,000	697,900,000	167,552,911

기타비유동금융부채	55,050,000,000

기타비유동부채	1,067,175,687	390,719,368	338,282,900

비유동 리스부채	85,824,677	196,260,930	470,698,311

부채총계	191,827,667,186	183,263,878,461	274,054,933,670

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	116,314,453,758	115,609,095,059	108,226,373,699

자본금	12,090,314,500	11,814,031,000	11,728,122,000

자본잉여금	144,983,126,652	127,427,363,378	107,701,013,575

기타자본구성요소	(4,455,130,301)	(4,286,346,189)	(10,616,175,431)

기타포괄손익누계액	30,014,193	(25,753,470)	(352,500,276)

이익잉여금(결손금)	(36,333,871,286)	(19,320,199,660)	(234,086,169)

비지배지분	75,340,991,139	83,875,095,267	68,630,062,572

자본총계	191,655,444,897	199,484,190,326	176,856,436,271

자본과부채총계	383,483,112,083	382,748,068,787	450,911,369,941

## 2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서
제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 18 기	제 17 기	제 16 기

매출액	103,440,867,014	410,893,768,511	300,001,066,109

매출원가	95,463,393,109	341,347,950,334	256,357,728,762

매출총이익	7,977,473,905	69,545,818,177	43,643,337,347

판매비와관리비	42,869,534,440	55,749,783,130	33,378,040,463

영업이익(손실)	(34,892,060,535)	13,796,035,047	10,265,296,884

기타영업외수익	518,857,875	781,827,188	1,294,921,576

기타영업외비용	1,473,159,315	336,931,269	3,248,912,448

금융수익	6,970,333,197	19,743,148,710	5,901,230,054

금융원가	4,552,771,975	3,726,643,052	59,735,289,963

지분법이익(손실)	(14,002,646)	(14,926,138)	(14,911,067)

법인세비용차감전순이익(손실)	(33,442,803,399)	30,242,510,486	(45,537,664,964)

법인세수익(비용)	7,013,252,731	(1,401,217,667)	2,178,207,916

당기순이익(손실)	(26,429,550,668)	28,841,292,819	(43,359,457,048)

기타포괄손익	167,541,665	479,361,327	(472,235,324)

당기손익으로 재분류되는 세후기타포괄손익	167,541,665	479,361,327	(472,235,324)

해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)	167,541,665	479,361,327	(472,235,324)

총포괄손익	(26,262,009,003)	29,320,654,146	(43,831,692,372)

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업 소유주지분	(17,013,671,626)	21,476,684,847	(43,219,253,377)

비지배지분	(9,415,879,042)	7,364,607,972	(140,203,671)

총 포괄손익의 귀속

지배기업 소유주지분	(16,957,903,963)	25,592,818,143	(43,682,199,491)

비지배지분	(9,304,105,040)	3,727,836,003	(149,492,881)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(736)	942	(1,935)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	(736)	932	(1,935)

## 2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표
제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	비지배지분	자본 합계

자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2023.01.01 (기초자본)	10,994,553,500	72,943,509,279	(4,424,667,799)	110,445,838	(3,360,142,078)	76,263,698,740	5,321,856,357	81,585,555,097

당기순이익(손실)	(43,219,253,377)	(43,219,253,377)	(140,203,671)	(43,359,457,048)

전환사채 행사	728,568,500	12,448,515,674	13,177,084,174	13,177,084,174

해외사업장환산차이	(462,946,114)	(462,946,114)	(9,289,210)	(472,235,324)

주식매수선택권 소멸	56,639,001	(56,639,001)

주식기준보상거래에 따른 인식 및 행사	5,000,000	80,484,300	70,947,549	156,431,849	1,394,007,526	1,550,439,375

주식매수선택권 부여

배당금 지급(현금)	(3,654,690,714)	(3,654,690,714)	(3,654,690,714)

배당금 지급(현물)

자기주식 거래로 인한 증감	(6,205,816,180)	(6,205,816,180)	(6,205,816,180)

주식발행초과금의 이익잉여금 전입	(50,000,000,000)	50,000,000,000

사업결합	825,486,530	825,486,530

종속기업지분변동으로 인한 증감	72,171,865,321	72,171,865,321	61,238,205,040	133,410,070,361

유상증자

종속기업투자주식 처분

2023.12.31 (기말자본)	11,728,122,000	107,701,013,575	(10,616,175,431)	(352,500,276)	(234,086,169)	108,226,373,699	68,630,062,572	176,856,436,271

2024.01.01 (기초자본)	11,728,122,000	107,701,013,575	(10,616,175,431)	(352,500,276)	(234,086,169)	108,226,373,699	68,630,062,572	176,856,436,271

당기순이익(손실)	21,476,684,847	21,476,684,847	7,364,607,972	28,841,292,819

전환사채 행사	24,857,000	429,039,436	453,896,436	453,896,436

해외사업장환산차이	326,746,806	326,746,806	152,614,521	479,361,327

주식매수선택권 소멸	68,257,500	68,257,500	68,257,500

주식기준보상거래에 따른 인식 및 행사	61,052,000	1,849,354,079	55,755,562	1,966,161,641	477,750,107	2,443,911,748

주식매수선택권 부여

배당금 지급(현금)	(3,220,547,584)	(3,220,547,584)	(3,220,547,584)

배당금 지급(현물)	(31,136,434,574)	(31,136,434,574)	(31,136,434,574)

자기주식 거래로 인한 증감	6,205,816,180	(6,205,816,180)

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

사업결합

종속기업지분변동으로 인한 증감

유상증자

종속기업투자주식 처분	17,447,956,288	17,447,956,288	7,250,060,095	24,698,016,383

2024.12.31 (기말자본)	11,814,031,000	127,427,363,378	(4,286,346,189)	(25,753,470)	(19,320,199,660)	115,609,095,059	83,875,095,267	199,484,190,326

2025.01.01 (기초자본)	11,814,031,000	127,427,363,378	(4,286,346,189)	(25,753,470)	(19,320,199,660)	115,609,095,059	83,875,095,267	199,484,190,326

당기순이익(손실)	(17,013,671,626)	(17,013,671,626)	(9,415,879,042)	(26,429,550,668)

전환사채 행사

해외사업장환산차이	55,767,663	55,767,663	111,774,002	167,541,665

주식매수선택권 소멸

주식기준보상거래에 따른 인식 및 행사	19,776,000	378,919,904	430,044,500	828,740,404	999,733,160	1,828,473,564

주식매수선택권 부여

배당금 지급(현금)	(828,560,860)	(828,560,860)

배당금 지급(현물)

자기주식 거래로 인한 증감

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

사업결합

종속기업지분변동으로 인한 증감	(598,828,612)	(598,828,612)	598,828,612

유상증자	256,507,500	17,176,843,370	17,433,350,870	17,433,350,870

종속기업투자주식 처분

2025.12.31 (기말자본)	12,090,314,500	144,983,126,652	(4,455,130,301)	30,014,193	(36,333,871,286)	116,314,453,758	75,340,991,139	191,655,444,897

## 2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표
제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 18 기	제 17 기	제 16 기

영업활동현금흐름	9,523,880,996	(39,394,562,544)	111,093,907,453

영업에서 창출된 현금	19,214,446,531	(36,388,250,254)	117,934,624,964

이자수익의 수취	2,154,391,485	1,150,091,318	2,065,762,530

이자비용의 지급	223,910,255	(2,970,773,845)	(3,492,888,988)

법인세 납부	(12,068,867,275)	(1,185,629,763)	(5,413,591,053)

투자활동현금흐름	(20,687,565,306)	(20,538,453,747)	(35,177,679,327)

단기금융상품의 처분	3,057,460,000	(6,999,963,698)	50,047,455,220

장기금융상품의 처분	15,435,396	208,710,827

국고보조금의 수령	233,120,000

대여금의 회수	384,640,880	1,258,552,220	1,633,772,450

보증금의 회수	321,856,089	251,528,778	1,219,442,065

선물계약, 선도계약, 옵션계약, 스왑계약에 따른 현금유입	245,600,000	218,100,000

유형자산의 처분	37,688,583	181,857,250	196,270,511

당기손익-공정가치금융자산의 처분	172,221,938,418

단기금융상품의 취득	(3,057,460,000)

장기금융상품의 취득	(1,050,000)	(102,600,000)	(127,886,000)

당기손익-공정가치금융자산의 증가	(174,200,710,824)	(51,651,455,220)

대여금의 증가	(5,126,100,694)	(2,353,000,000)	(1,614,722,000)

보증금의 증가	(318,902,168)	(1,041,338,732)	(1,148,866,313)

사업결합으로인한 현금유출	(1,816,067,907)

유형자산의 취득	(13,547,785,414)	(11,500,649,037)	(28,797,983,153)

무형자산의 취득	(720,175,572)	(465,960,528)	(3,544,449,807)

재무활동현금흐름	40,692,651,852	(3,871,341,208)	53,811,151,217

단기차입금의 증가	42,100,000,000	11,000,000,000	12,500,000,000

단기차입금의 상환	(7,100,000,000)	(7,100,000,000)	(28,500,000,000)

유상증자	17,442,510,000	63,099,129,800

주식매수선택권 행사	1,054,451,616	1,406,997,232	78,300,000

임대보증금의 증가	71,000,000	2,400,000

기타보증금의 증가	55,550,000	3,100,000

보증금의 증가	(41,250,000)

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 처분	31,078,125,000

유동성장기차입금의 상환	(5,542,190,000)	(4,394,920,000)	(5,000,000,000)

장기차입금의 상환	(5,000,000,000)

전환사채의 상환	(3,106,704,240)

배당금지급	(828,560,860)	(3,220,547,584)	(3,654,690,714)

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 취득	(5,238,159,408)

리스부채의 상환	(1,447,858,904)	(1,636,970,856)	(1,241,433,041)

자기주식 취득으로 인한 현금유출	(6,205,816,180)

환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	29,528,967,542	(63,804,357,499)	129,727,379,343

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(606,185,742)	1,097,019,373	(645,346,960)

현금및현금성자산의순증가(감소)	28,922,781,800	(62,707,338,126)	129,082,032,383

기초현금및현금성자산	84,951,204,807	147,658,542,931	18,576,510,546

기말현금및현금성자산	113,873,986,608	84,951,204,805	147,658,542,929