하이젠알앤엠 분기보고서 (2024.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리 당사의 재무위험관리는 주로 시장위험(환위험, 현금흐름이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 당사의 전반적인 위험관리 정책은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.

(1) 외환 위험

당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, USD, JPY, RMB, GBP, EUR)

통화	당분기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

외화 금액	원화 금액	외화 금액	원화 금액	외화 금액	원화 금액	외화 금액	원화 금액

USD	1,346,357	1,776,653	165,467	218,350	2,087,789	2,691,996	61,906	79,822

JPY	190,026,491	1,756,814	0	0	86,484,216	789,307	-	-

RMB	14,692,424	2,773,048	10,612,696	2,003,040	4,618,941	835,289	16,430,479	2,971,288

GBP	62,031	91,437	0	0	1,978	3,247	-	-

EUR	1,978	3,492	0	0	81,148	115,765	-	-

합 계	6,401,444	2,221,391	4,435,604	3,051,110

당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 환율 10% 상하 변동시 환율변동효과가 당기와 전기의 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

세전손익	418,005	-418,005	138,449	(138,449)

(2) 이자율 위험

이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 이자율위험에 노출된 차입금 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

단기차입금	2,000,000	2,000,000

유동성장기차입금	16,500,000	6,500,000

장기차입금	5,000,000	25,500,000

합 계	23,500,000	34,000,000

당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1% 변동시 이자비용에 미치는영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

이자비용	232,500	-232,500	340,000	(340,000)

(3) 신용위험신용위험은 당사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용위험을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험한도는 이사회가 정한 한도에 따라 내부 또는 외부적으로 결정된 신용등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용한도의 사용여부는 정기적으로 검토되고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	11,537,111	16,415,622

단기기타금융자산	23,000,000	8,000,000

매출채권및기타채권	10,355,959	9,257,784

장기기타금융자산	348,794	333,794

합 계	45,241,864	34,007,200

(4) 유동성 위험유동성위험이란 당사가 금융부채와 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생할 위험이나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

당사는 부채 상환을 포함하여, 30일에 대한 예상 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 요구불예금 및 채권을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.

당분기말과 전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 계약상 현금흐름은 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로, 당사가 지급하여야 할 이자지급액을 포함하고 있고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다.

[당분기말]

(단위: 천원)

계정과목	장부금액	계약상 현금흐름

1년	1년-5년	5년 이상	합계

매입채무및기타채무	11,259,808	11,259,808	0	0	11,259,808

단기차입금	8,000,000	8,356,800	0	0	8,356,800

유동리스부채	179,754	208,363	0	0	208,363

유동성장기차입금	16,250,000	17,006,925	0	0	17,006,925

장기차입금	5,000,000	0	5,232,900	0	5,232,900

비유동리스부채	125,433	0	396,737	0	396,737

기타금융부채	51,300	0	0	51,300	51,300

합계	40,866,295	36,831,896	5,629,637	51,300	42,512,832

[전기말]

(단위: 천원)

계정과목	장부금액	계약상 현금흐름

1년	1년-5년	5년 이상	합계

매입채무및기타채무	11,251,973	11,251,973	-	-	11,251,973

단기차입금	8,000,000	8,080,663	-	-	8,080,663

유동리스부채	276,287	314,726	-	-	314,726

유동성장기차입금	6,500,000	6,681,862	-	-	6,681,862

장기차입금	25,500,000	-	26,423,237	-	26,423,237

비유동리스부채	230,986	-	253,438	-	253,438

기타금융부채	51,300	-	-	51,300	51,300

합 계	51,810,546	26,329,224	26,676,675	51,300	53,057,199

(5) 자본위험관리당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다.

당분기말과 전기말 현재 당사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

총차입금	29,250,000	40,000,000

차감: 현금및현금성자산	(11,537,111)	(16,415,622)

순부채(가)	17,712,889	23,584,378

자본총계(나)	67,884,915	44,113,697

총자본(다)=(가)+(나)	85,597,804	67,698,075

자본조달비율(가)÷(다)	20.69%	34.80%

나. 파생상품 등에 관한 사항

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.