아주스틸 사업보고서 (2024.12)
7. 기타 참고사항

가. 지적재산권 보유현황 당사는 글로벌 시장환경에 맞춰 경쟁력을 강화하고, 아주스틸만의 독보적인 기술력을 선점하기 위하여 현재 특허권 26개, 디자인권 8개, 상표권 1개를 보유하고 있으며, 특허권 4개 출원중에 있습니다.

구분	특허권	디자인권	상표권	기타	합계

등록	26	8	1	-	35

출원	4	-	-	-	4

합계	30	8	1	-	39

나. 회사 환경 규제 관리 당사는 대기환경보전법, 폐기물관리법, 물환경보전법, 화학물질관리법 등의 환경 관련 규제를 적용받고 있으며, 세계적으로 환경에 대한 관심과 우려가 높아짐에 따라 각종 규제들이 강화되고 있습니다. 이에 따라 관련 내부시설을 주기적으로 정비하고, 관리절차서 및 관리계획을 수립하여 운영하고 있으며, 지구 온난화 위기극복을 위해 신재생에너지(태양광) 사업을 지속추진하여 온실가스 감축을 위해 적극 노력하고 있습니다.(1) 대기관리대기오염물질 배출저감을 위하여 청정연료인 LNG를 사용하고 있으며, 대기오염방지시설(RTO) 추가 증설을 통해 배출허용기준 만족은 물론 지역 사회에 보다 깨끗한 공기를 제공하기 위해 노력하고 있습니다. 또한 전문측정기관을 통하여 주기적인 측정을 실시함으로써 배출 및 방지시설의 운전조건을 최적으로 유지하고 배출농도를 상시 감시하고 있습니다.(2) 수질관리수질관리를 위하여 폐수 배출공정을 세분화하여 고농도 폐수와 저농도 폐수가 분리 배출될 수 있도록 설계·운영하고 있습니다. 제품 냉각후 발생된 폐수는 전량 재사용하여 폐수배출량 최소화에 적극 노력하고 있으며, 고농도 폐수는 전량 재사용하여 폐수 배출량 최소화에 적극 노력하고 있으며, 고농도 폐수는 폐수위탁처리업체에 위탁하여 처리되고 있습니다. 또한, 전문측정기관을 통한 주기적인 측정을 통하여 환경사고 예방에 만전을 기하고있습니다.

/폐수 측정결과>

(기준일 : 2024년 12월 31일) (단위 : ppm, mg/㎥, ㎎/L)

구분	대기오염물질	수질오염물질

항목	질소산화물	황산화물	먼지	질소	인	총유기탄소	부유물질

배출허용기준	40~150	10~200	30	60	8	75	80

측정결과(평균)	11.70	0.00	1.94	12.86	0.31	69.4	29.00

(3) 폐기물관리폐기물은 사업장폐기물과 지정폐기물로 분류하고 있습니다. 발생된 폐기물은 최대한 재활용을 실시하고 있으며, 부득이하게 폐기물이 배출되는 경우 폐기물 전문업체에 위탁하여 폐기물을 처리하고 정기적으로 방문하여 폐기물 적법처리에 만전을 기하고 있습니다. 또한 폐기물이 아닌 자원으로서 재순환이 이루어질 수 있도록 지속적인 전문업체 발굴과 자원재활용에 앞장서 나가겠습니다.(4) 화학물질관리사업장에 사용되는 모든 유해화학물질은 적법하게 영업허가 취득 및 정부기관의 년 1회 정기적인 검사를 통해 안정적으로 사용되고 있으며, 작업자 누구나 사용물질의 위험성을 알 수 있도록 사용공정에 대한 MSDS(Material Safety Data Sheet)를 게시하고 있습니다. 또한, 유해화학물질 지침서를 배포하였으며 년 1회 비상방재훈련을 실시하여 화학물질 안전사고에 만전을 기하고 있습니다.(5) 탄소중립 실현당사는 '23년부터 온실가스 에너지 목표관리 업체에 해당되어, 온실가스 배출량과 에너지 사용량을 감소하기 위하여 사업장 내 2기의 태양광 발전소를 운영하고 있으며, '23년까지 제3, 4 발전소를 가동하여 연간 약 6,000t CO2의 온실가스 배출저감 계획을 수립하고 있습니다. 또한 신규로 설치되는 시설에 대해서는 고정연소(Scope1) 방식에서 전기나 재생에너지(Scope2)를 이용한 방식으로 전환을 추진하여 2023년 탄소중립선도플랜트 기업으로 선정되는 등 탄소중립 실현을 위해 최선을 다하고 있습니다. 아울러 제품생산과정 중에서 발생되는 온실가스와 에너지의 사용을 최소화하기 위해 발생원에 대한 인벤토리 작성, 목표수립, 감축방안 마련 및 검증을 통하여 지속적인 저감노력을 하고 있으며, '23년 10월1일부터 EU CBAM(탄소국경조정제도)이 시행됨에 따라 당사는 분기별 보고서 제출 등 규제 대응을 목적으로 자체 TF 구성은 물론 온실가스 배출량 집계를 위한 시스템 구축에도 많은 노력과 투자를 아끼지 않고 있습니다.

다. 사업의 내용 (1) 산업의 특성○ 철강산업철강산업은 다양한 산업에 필수적인 기초 철강소재를 생산, 공급하는 국가기간산업으로 철광석, 철스크랩 등을 원료로 판재류(열연·냉연강판, 후판 등), 봉·형강류, 강관 등 철강제품을 생산하여 자동차, 조선, 건설, 전기전자 등 수요산업에 공급하는 산업입니다.철강산업은 초기에 막대한 설비투자가 요구되며, 초기 투자 이후에도 설비 개보수 등을 위한 경상적 투자 및 철강재 수요 증가에 대응하기 위한 주기적인 생산 능력 확대 투자를 필요로하는 자본집약적 장치산업 입니다.철강산업은 전방산업(자동차, 조선, 건설, 전기전자 등)과 후방산업(원료·에너지·건설·물류산업 등) 사이에서 중간다리 역할을 수행함으로써 전·후방 연관효과가 큰 특성을 지니고 있습니다. 뿐만 아니라, 철강재수요는 경기민감도가 높은 전방산업의 특성에 따라 결정되며, 철강산업 역시 경기변동에 민감한 영향을 받습니다.○ 컬러강판 산업컬러강판 산업은 철강산업을 기초로 하여, 철강의 특성을 변화시키지 않고, 표면을 물리적, 화학적, 전기화학적으로 처리해 소재와 제품의 내구성, 미관 및 기능성을 개선 또는 향상시키는 고부가가치 제조 기반산업입니다.컬러강판은 표면처리 강판의 일종으로서 원판의 양면 또는 한쪽 표면에 도료를 균일하게 피복처리하여 내식성 등의 품질특성을 강화하고 외관을 꾸민 강판으로, 일반 장식용 액세서리에서부터 자동차와 반도체, 전자 분야 뿐 아니라 미래 주도산업으로 주목되는 항공 우주 산업에 이르기까지 주요 핵심 소재로 광범위하게 적용할 수 있습니다.(2) 산업의 성장성컬러강판은 외장판넬, 지붕재 등 건재용 소재로 사용되는 '범용재'와 TV외장, 냉장고 Door 등의 가전용 소재로 사용되는 '고급재'로 양분되어 있습니다. 범용재는 기술평준화 및 중국산 저가재 유입으로 인해 경쟁이 치열하며 시장 규모가 정체되어 있지만, 당사가 속해있는 고급재 시장의 경우 고부가가치를 창출할 수 있을 뿐 아니라 시장규모 측면에서도 성장할 가능성이 높다고 판단하고 있습니다.컬러강판 시장은 철강에 다양한 특성 부여(부식성, 고강도, 접합성 등), 건설 및 인프라 개발의 증가, 다양한 산업(가전, 자동차 등)에서의 응용이 증가 됨에 따라 지속적인 성장 및 다양한 기회가 있을 것으로 예상됩니다.(3) 경기변동의 특성컬러강판산업은 경기민감도가 높은 전방산업(가전)의 특성에 따라 국내외 경기 변동, 소비자 물가/심리, 글로벌 경기와 밀접한 연관을 가지고 있어 경기변화에 민감한 특징을 지니고 있습니다.2020년에는 COVID-19와 같은 특수한 상황에서 집안에 머무르는 시간이 증가됨에 따라 생활가전의 수요가 폭발적으로 증가하였습니다. 하지만 2022년 코로나 특수효과가 사라지고, 이에 더해 러-우전쟁 장기화, 양적완화에 따른 인플레이션 및 고물가, 고금리가 지속됨에 따라 소비심리가 냉각되면서 경기민감도가 높은 내구재인 가전제품 시장이 크게 위축되고 있습니다.

(4) 경쟁요소

컬러강판산업은 대부분의 거래가 B2B형태이며, 우월한 기술력, 원가 경쟁력, 높은 생산능력, 주요 납품실적 등이 주요 경쟁요소입니다.당사는 이러한 경쟁 환경 속에서 높은 기술력을 바탕으로 ESP(Early Supplier Proposal) 영업활동을 진행하고 있습니다. ESP영업방식을 통해 고객사 Needs에 부합하는 소재 또는 제품을 선행 개발 및 제안함으로써, 시장을 선도하고 경쟁 우위를 확보할 수 있습니다.ESP 영업활동은 고객사와의 긴밀한 협업을 바탕으로 고객의 요구에 부합하는 맞춤형 솔루션을 제공하는 것에 중점을 두고있습니다. 이를 위해 제품 개발 단계부터 양산까지 최소 6개월 이상의 개발 기간과 수백 번의 테스트를 통해 품질을 유지하고 있으며, 제품 승인을 위해서는 기존 제품과 동일한 수준의 색차, 품질 관리, 그리고 가격 경쟁력을 유지해야 하므로 양산품의 이원화가 어렵습니다. 라. 회사의 현황

(1) 공시대상 사업부문의 구분당사는 철강단일사업부로 구성되어 있으며, 사업부문별 재무제표는 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'을 참조 하시기 바랍니다. (2) 영업개황 ① 미국, 멕시코 관세 이슈로 멕시코에 생산기지가 있는 삼성, LG의 생산거점 변경 검토중인 상황으로 불확실성이 높은 상황이나 원소재 공급사 입장에서는 공급 사이트만 변경됨으로 전체 물량은 유지 전망 입니다. TV의 경우 기존 플라스틱 사출 백커버를 원가절감 차원에서 삭제하고 내장구조물을 PCM적용하여 개발한 모델이 본격 양산을 시작하여 자사 CGCL의 가동률에 도움이 되고 있습니다.

② 건물 내/외장재 용 DM(Desing Metal) 건설사 납품 Ref. 확대로 시장 차별화 제품공급 및 Atex brand value 고도화를 추진 중이며, 도금과 칼라의 One Stop In Line 공정인 CGCL 라인에서의 생산안정 및 양산화, 대량생산으로 건재 칼라 시장에서의 제품 경쟁력 강화와 시장 점유율 확대를 진행하고 있습니다.또한 건축 자재의 판매 확대 및 시장 점유율 확대를 통한 매출 포트폴리오의 다각화에 박차를 가하고 있습니다.

③ 자동차 사업분야의 경우 전기차 캐즘이 지속됨에 따라 북미지역 알루미늄 소재 공급에 어려움이 있습니다. 북미지역 진출 국내 기업들도 가동율이 하락하며 이차전지 분야는 전반적인 침체기를 겪고 있습니다. 향후에는 가동율은 점차적으로 회복될 것으로 전망하여 북미지역 국내기업들과 전략적 협약을 통해 불확실성을 대비하고 소재공급 안정화에 힘쓰고 있습니다. 당사에서 생산하는 '자동차 헤드램프 MPCB 원판'의 90% 이상은 현대모비스로 납품되고 있고, 고객 니즈에 맞게 고성능화된 헤드램프 기판에 사용되고 있습니다. 더불어 국내 최대 램프사인 SL의 진입을 가시화 하고 있으며, 이에 따라 자동차 헤드램프 매출 및 점유율확대가 기대되고 있습니다. 국내 자동차의 주요 시장인 미국은 미중 무역 갈등으로 시장의 소비 심리가 위축되면서 국내 자동차 생산에 부정적인 영향이 예상됩니다. 이에 따라 국내 자동차 시장 뿐만 아니라 베트남, 태국, 인도 등 해외 시장의 확대를 가속화하고 있습니다.

(3) 회사의 경쟁력① 당사는 기술력기반의 ESP(Early Supplier Proposal) 영업활동을 진행하고 있습니다. ESP영업 방식은 고객사의 Needs를 파악하고, 그에 부합하는 소재를 선행개발 하여 고객사에 선제안하는 영업방식 입니다. 이러한 영업방식은 고객사의 니즈와 트렌드에 맞춰 신속하게 대응이 가능하며, 개발완료된 제품에 대해서는 이원화가 어려워 신제품에 대한 물량확보가 가능합니다.② 당사는 신제품 개발 및 품질유지를 위한 설비투자를 지속적으로 진행하고 있으며, 현재 소재 개발에서 부터 제품양산까지 필요한 기술 및 제조설비 IN-HOUSE SYSTEM을 구축하여, 경쟁사 대비 3배 이상 빠른 개발대응 체계를 구축하였습니다. 이를 통해 고객사 원가절감 및 당사의 생산비용절감 등의 강점을 기반으로 컬러강판 시장의 주요 공급사로 자리잡고 있습니다.(4) 시장의 특성컬러강판의 주요 수요업체는 가전사, 건설사, 자동차사 등으로 다양한 산업에서 핵심소재로 사용되고 있으며, 경기민감도가 높은 전방산업(영상가전, 생활가전)의 특성에 따라 국내외 경기 변동, 소비자 물가/심리, 글로벌 경기 등에 영향을 받는 특성이 있습니다. 해당 특성에 따라 당사의 매출은 많은 영향을 받고 있습니다.

(5) 시장점유율

품명	2024년 (제26기)	2023년 (제25기)	2022년 (제24기)	비고

컬러강판	4.80%	4.43%	5.30%	※출처 : 철강협회 - 컬러강판 내수+수출판매 기준

(6) 향후 전망 당사는 대내, 외부환경의 변화, 규제강화 등에 따른 산업패러다임 변화와 불확실성 등에 대비하기 위한 전략을 수립하고 있습니다.① 환경변화에 따른 맞춤형 경영전략 및 포트폴리오 재정비 당사는 다변화하는 시장환경에 대응하고, 안정적인 사업포트폴리오를 운영하기 위해 집중형 포트폴리오(영상/생활가전 중심)모형에서 다각형(가전, 건재, 자동차 등) 포트폴리오 모형으로 재정비 계획을 가지고 있습니다. /생활가전>가전시장의 경우 제품군별 정밀 손익분석을 진행하고 있으며, 이 결과를 바탕으로 선택과집중을 하여 영업이익을 확보할 수 있도록 진행 중 입니다.또한 CGCL 생산량 확보를 위하여 가전사에 꾸준히 새로운 솔루션 제공을 하고 있습니다 . 당사는 건재시장 고급화(디자인을 가미한 인테리어/익스테리어) 추세에 맞춰, 당사의 고유기술력인 프린팅 기술력(Roll to Roll 디지털 프린팅·잉크젯 프린팅 기술력)을 활용하여 고급건재 시장진출 및 사업포트폴리오 확대를 위해 지속적인 영업활동을 진행하고 있습니다. (2025년 연결기준 목표 매출비중 : 30%) ※ 목표시장 - 건축내 외장재 : 프린팅 기술력을 활용하여 개발한 Atex제품(TDP 활용) 적용 - 방화문/엘리베이터 : '품질인정서' 기반의 대형건설사/엘리베이터사 영업활동 진행 또한 도금과 칼라가 결합된 하이브리드 CGCL 라인의 생산 안정과 양산화에 따라 건재 칼라 시장에서의 가격경쟁력을 확보 함으로써 고유의 디지털프린팅 기술을 적용한 고급건재 시장의 확대와 일반 건재칼라 시장에 대한 점유 확대, 2-Way 전략으로 영업활동을 진행하고 있습니다.건재 도금은 배전반에 적용되는 도금 제품을 공급하고 있습니다. 배전반은 전력 분배 및 제어를 담당하는 핵심 장치로 인공지능(AI) 기술의 확대와 데이터센터 확충 가속화됨에 따라 안정적인 전력 공급을 위한 배전반의 수요도 증가할 것으로 예상 됩니다. 글로벌 전력망 인프라 확장 본격화에 맞춰 중동, 일본, 유럽등 해외 시장 확대를 위한 영업활동을 적극적 추진하고 있습니다. ① 현재 당사 자동차 매출의 대부분은 미주법인의 주요고객사인 현대트랜스리드 관련매출(몰딩 제품, 압출 제품 등)이며 고정적인 수요로 안정적인 매출을 유지하고 있습니다.추가 개발하여 공급중인 미주 자동차 배터리용 모듈케이스 제품도 지난해 어려웠던 전기차 캐즘을 극복하고자 점차적인 성장세로 돌아설 것으로 예상하고 있습니다. ② 성장동력 확충 및 시너지 극대화를 위한 Value Chain 확대를 위한 신사업 추진당사는 지속적인 외부환경 변화에 따른 글로벌가치사슬 변화에 따라 주요고객사 맞춤형 시설투자로 성장동력 확충을 확충하고, 이를 기반으로 Value Chain 확대를 위한 신사업을 추진중에 있습니다.1차/2차 투자> 당사는 원소재 자체조달을 통한 원가절감을 실현하고, 혁신적인 신소재 개발 및 Value Chain 확대를 위해 2000억 규모의 아주만의 독창적인 시설투자를 진행하였습니다. 이를 통해 다양한 제품을 생산할 수 있는 CAPA를 확보하였으며, 안정적인 신소재 개발(가전, 건재, 자동차 관련 소재), 사업포트폴리오 안정화를 위한 체재를 구축하는 등 성장동력 및 시너지 극대화를 위한 기반을 마련하였습니다. , 폴란드 공장 가동 현황 및 계획>당사는 유동적으로 변화하는 외부환경 및 정책변화에 맞춰 주요고객사와의 협업을 기반으로 해외 시설투자를 지속적으로 진행중에 있습니다. 특히 지난 '21년부터 '24년 까지, 멕시코 알루미늄 압출공장(3공장) 및 오븐 제조공장(4공장)을 투자하여 현재 가동중에 있으며, '23년부터 '24년까지 폴란드 칼라강판 생산공장을 투자하여 '25년 3월 현재 일부 가동 및 상용제품 생산 테스트를 진행 중에 있습니다.그러나, 급변하는 글로벌 경기 환경 변화 및 트럼프 2기 행정부 출범에 따른 정책변화 리스크 및 각국의 관세전쟁 리스크 등, 예측하기 어려운 글로벌 환경에 놓여 있는 상황으로, 당사는 이러한 환경들을 예의 주시하여 기 투자된 설비들의 안정적인 가동 및 안정적인 고객사 공급을 통해 아주스틸의 글로벌 공급망 입지를 확대해 나갈 것 입니다. ③ 중장기적 리스크 관리 및 ESG경영으로 ‘지속가능성 내재화당사는 공정생략을 통해 환경오염 저감 및 원가절감형 제품인 'eco Black(LCD TV 적용)', 'Pet Glass(냉장고 DOOR 등 적용)' 등을 개발하고, CGL(원소재 생산 라인)과 CCL(컬러강판 생산 라인)을 결합한 CGCL(원소재와 및러강판 생산)을 국내최초로 개발 및 도입 중에 있으며, 온실가스 배출량과 에너지 사용량을 감소하기 위하여 사업장 내 태양광 발전소 운영, 온실가스 배출저감 계획 수립하고 있습니다. 또한, 2023년 탄소중립선도플랜트 기업으로 선정되는 등 탄소중립 실현을 위해 최선을 다하고 있습니다.