에스디시스템 분기보고서 (2017.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 당사는 고속도로요금징수시스템 분야에서 우수한 S/W, H/W, 시스템 통합(SI), 설치 갖추고 이를 기반으로 하여 지능형교통시스템 및 스마트파킹시스템 등 독자적인 사업을 수행할 수 있는 역량을 갖춘 요금징수 및 교통관리분야에 특화된 회사입니다.

요금징수시스템 사업 (TCS : 有人, ETCS : 無人,일명 하이패스)

가. 업계의 현황

요금징수시스템은 고속도로 등 유료도로의 톨게이트부스에서 요금을 징수하는 유인요금징수시스템인 TCS와, 무인 Non-Stop으로 요금을 징수하는 ETCS(일명 하이패스)가 있습니다.

삼성SDS와 LS산전 등의 대규모 납품회사와 대 보정보통신 등이 요금징수시스템 장비를 한국도로공사 등 도로사업자에 납품하고 있었으나 삼성SDS의 교통시스템 사업은 에스트래픽(주)으로 이관되 었으며 LS산전의 경우 본 사업과 관련된 사업을 진우산전에서 인수하였 습 니다. 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 요금징수시스템부문은 사업의 특성상 단기적인 경기변동보다는 정부의 정책과 방향이 중요하다고 할 수 있습니다. 당사는 요금징수시스템에 필요한 모든 장비를 독자생산과 함께 설치 및 유지보수(시스템업그레이드 포함) 서비스 를 에스트래픽(주) 을 통하여 한국도로공사 및 유료도로사업자에게 제공하고 있습니다.

① 국내시장현황

국토해양부는 "제2차 도로정비기본계획"에 의거 전국간선도로망계획( 남북 7개축, 동서 9개축 ) 이후 수도권 교통혼잡 해소를 위해 수립한 수도권 고속도로망계획(7×4+3R)을 통합 및 도시 교통 혼잡구간 개선 사업 및 부산 대구 등 외곽순환도로망 완성, 지하도로의 건설 운영 활성화등의 계획을 가지고 있습니다.

2020년까지 전체 간선도로망 7,266km의 약 84%인 6,076km(고속도로 5,953km) 구축 완료할 예정이며 이에 수반되어 요금징수시스템도 필수적으로 구축될 것입니다.

(자료출처:국토해양부) ② 해외시장현황

본 사업은 국가인프라망에 속하기 때문에 국 토해양부 등 정부기관 등을 중심으로 해외시장을 개척하고 있습니다.

(2) 시장점유율

요금징수사업과 관련하여 당사가 납품하는 각 업체의 최근 3개년 시장점유율 및 주요경쟁사와의 비교분석 모습을 표로 정리하면 다음과 같습니다.

제 품 품목명	2017년 1분기	2016년(제16기)	2015년(제15기)

회사명	시장점유율	회사명	시장점유율	회사명	시장점유율

요금징수시스템	에스트래픽	64.5%	에스트래픽	63.9%	에스트래픽	63.5%

진우산전	22.4%	진우산전	22.3%	진우산전	23.5%

대보정보통신	13.1%	대보정보통신	13.8%	대보정보통신	13.0%

자료) 당사 내부 집계자료 2017년 4월주1)년도별 한국도로공사, 민자도로의 요금소 “차로 설치 기준”으로 작성했습니다

(3) 시장의 특성

- B2B, B2G 특성의 폐쇄적인 시장

사업의 초기에서부터 관여하지 않은 신생 업체가 새로이 시장에 진입하기가 현실적으로 매우 어려운 폐쇄적인 시장이라고 할 수 있습니다.

- 주기적으로 장비 교체가 이루어지는 시장

도로의 특성상 사용 환경이 매우 가혹(기후변화, 과적차량으로 인한 도로 손상 및 매립기기 손상 등)하며 차량 통행이 있는 한에는 항상 사용이 되기 때문에 정기적인 관리 및 주기적으로 장비의 일부 또는 전체 교체가 이루어지고 있습니다.

- 제품 판매가격의 高價性(고가성)

요금징수시스템은 국가의 인프라시스템인 관계로 많은 연구개발비가 투입되고 도로운영자를 위한 “다품종 소량생산의 주문형 맞춤상품”이므로 제품 판매단가가 매우 높은 高價性(고가성)시장입니다.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사는 기존사업을 기반으로 컨버전스가 가능한 교통 분야에 연구개발 및 회사의 역량을 집중하여 아래와 같은 신규사업을 추진하고 있습니다.

① 2Ch 면탈 영상촬영장치

② 차량검지장치③ 5.9GHz RSE(통신장치)

OBU (0n Board Unit = 하이패스단말기) 사업

가. 업계의 현황

OBU는 ETCS사용 시 차량과 요금소(Tollgate)간의 각종 정보(통행내역, 카드금액 등)를 주고받는 차량에 부착된 무선통신장비로서 OBU가 사 용되는 ETCS에서 우리나라는 IR, RF방식을 모두 사용하고 있습니다.

나. 회사의 현황(1) 영업개황

본 제품은 특별한 경기특수에 반응하는 시장성 상품이 아니므로 하이패스에 대한 일반의 인식 및 제반 인프라 구축이 완비될 때까지 꾸준히 상승세를 유지하다가 일정시점에 이르러서는 경직 또는 완만한 하강세를 그리게 되고 일정수요의 포화점에 이르러서는 신규 수요보다는 제품의 업그레이드 등에 치중하게 되는 시장곡선을 형성할 것입니다. 또한 본 제품은 한국도로공사의 요금정책에 매우 민감하게 반응합니다.

(2) 시장점유율[표] 당사의 국내 OBU 판매량

(단위 : 대)

구분	2017년 1분기	2016년	2015년	비고

판매량	49,506	350,139	464,436	-

(자료:당사 내부 집계자료 2017년 4월 )

(3) 시장의 특성

- 비개방적인 진입시장구조와 인프라 성격의 B2C제품 한국도로공사 주도로 진행되며, OBU개발에 많은 비용, 인력, 시간이 투입됩니다.

- 개인 사용자 측면의 차별화

개인운전자를 대상으로 하는 제품인 만큼 디자인, 성능, 부가기능, 가격 등 여러가 지 면에서 차별화 할 수 있는 요소가 많이 있는 시장입니다.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망 IR 모듈 일체형(On-Board 형태) 방식을 적용하여 기존제품크기를 소형화 및 슬림화하고 부품 및 디자인의 개선을 통해 제품경쟁력과 가격경쟁력을 동시에 갖춘 제품을 출시하고 있습니다. 한편 한국도로공 사에서 2017년까지 행복단말기 100만대 추가보급( " 2만원대 국민보급형 하이패스 행복단말기") 을 목표로 하고 있습니다. 당사도 이에따른 MOU를 체결(2015.07.15)하였으며 행복단말기(모닝스테이션)를 판매하 고 있습니다.

ITS (Intelligent Transportation System, 지능형교통시스템) 사업

가. 업계의 현황

정부 및 지방자치단체의 ITS 사업투자는 국토의 전 도로에서 점진적 및 단계적으로 진행중이며, 2020년까지 온실가스 34% 감축 목표 아래 국가교통물류발전 기본계획을 수립하면서 대중교통 인프라 확충과 서비스 개선을 통해 대중교통 이용을 활성화하여 온실가스 감축을 실현하고자 하는 의지를 표명하고 있어 시장규모는 더욱 커지고 있는 상황입니다.[ 한국 도로 교통시스템의 ITS 확대 계획 ]

구분	~2011년	2012년~2020년	비 고

ITS 인프라 구축율	14%	30%	-

[출처 : 보도자료, "스마트 교통체계(ITS)"로 교통선진화 앞당긴다. 국토해양부(現, 국토교통부, 2012.06.27]아울러 정부는 '자동차·도로교통 분야 ITS 계획 2020'에 근거를 둔 박근혜정부 국정과제에 '스마트하고 안전한 도로 구현 및 안전인프라 확충'을 위한 'C-ITS 도입' 계획을 발표하였고, C-ITS 인프라 구축을 위해 2014년부터 2020년까지 약3조2천억원 예산이 소요될 것으로 예상하였기 때문에 기존 ITS 시장과 더불어 시장규모는 계속적으로 성장 할 것으로 전망됩니다.* C-ITS(Cooperative-ITS, 차세대 지능형교통체계) : 차량이 도로 인프라 또는 다른 차량과 서로 통신하면서 전방의 교통사고 및 장애물과 주변 차량정보를 공유하여 위험상황을 피할 수 있도록 사전에 경고하는 미래형 교통체계

CCTV통합관제센터는 전국 시군구에 설치된 방범, 교통·주차단속, 쓰레기 무단투기 단속, 재난·재해 감시, 시설관리와 학교주변과 학교 내에 설치된 어린이보호 등 다양한 목적으로 설치되어 있는 CCTV 관제기능을 하나로 통합·연계하여 각종 범죄예방과 치안유지, 생활안전 업무 등에 필요한 모든 상황조치를 합동으로 대응하기 위해 안전행정부는 2011년 1월부터 전국 34개 시·군·구를 시작으로 2015년까지 국비와 지방비 2,800억원을 투자하여 전국 시·군·구에 CCTV 통합관제센터를 구축하 겠 다 고 발표하는 등 영상통합사업 부문에 있어 시장은 계속적으로 형성되고 있는 상황입니다. [출처:보도자료, '시·군·구에 CCTV 통합관제센터 구축', 행정안전부, 2011.1.19][출처:보도자료, '내년도 생활안전/방재R 예산 올해 대비 39% 대폭 증액', 행정안전부, 2012.10.04] 나. 회사의 현황

(1) 영업개황① 국내시장

당사는 각 지자체 및 군(국방사업)의 ITS인프라 확장공사 등 여러 사업을 수주. 담당하면서 관련 노하우를 축적하기 시작하여 ITS사업의 핵심장비라 할 수 있는 표준신호제어기를 경찰청 및 각 지자체에 공급해 왔으며 또한 2008년부터는 각 지자체 및 군(국방사업)에 서 시행하는 ITS센터, 교통정보센터, CCTV통합관제센터, 군(국방사업) 정보통신장비 교체, U-City사 업 등의 설치 및 유지보수, 용역관리와 관련되는 여러 프로젝트에 적극적으로 제안 및 응찰하고 입찰에 성공하면서 당사는 ITS 전문 기업으로 발돋움하며 정부 또는 각 지자체 및 군에 신뢰를 쌓아가고 있습니다.

② 해외시장

본 사업은 국가인프라망에 속하기 때문에 국 토해양부, 한국도로공사 등 정부기관을 중심으로 해외시장을 개척하고 있습니다.

(2) 시장점유율

ITS시장은 시장규모가 크기도 하지만 ITS인프라사업, 시스템구축사업, 서비스사업 등 많은 산업들이 연관되어 매우 복잡한 구조를 가지고 있습니다.

ITS는 그 수요처가 정부지자체, 한국도로공사, 민자도로사업 자, 군(국방사업) 이며, 사업의 공정성을 확보하기 위하여 경쟁 입찰을 통해 사업자를 선정하고 있습니다.

(3) 시장의 특성

기술 특화 및 사후관리가 엄격히 요구되는 시장>

ITS(지능형교통시스템)는 제품의 생산, 설치, 운영관리, 장비테스트 등 구입부터 운영/폐기까지의 모든 과정이 하나의 프로세스(process)로 연결되어 있어 오랜 기간 동안 해당분야에서의 기술력, 자본, 인력, 노하우 등을 갖춘 자본.기술.경험(노하우)이 특화된 업체만이 수행할 수 있는 기술 집약의 특화 산업이라고 할 수 있습니다.

사업관련 교통분야 핵심 시장>

ITS(지능형교통시스템)은 인프라 제품의 특성상 대규모의 공사와 이를 유지보수하기 위한 용역사업이 수반 되고 , 기술의 발전에 따라 기 구축된 설비에 대한 업그레이드 등(새로이 구축되는 설비와의 호환기능과 함께)이 필수적이며 이러한 시장의 규모는 점차 확대되어 가는 모습입니다.

또한 ITS사업은 차세대 글로벌 녹색성장 사업과 관련하여 교통분야의 핵심부분으로서 시장의 영역은 규모나 발전 속도 면에서 지금까지보다 크게 확대될 것입니다. ITS 구축사업은 소프트웨어산업진흥법 제24조의2에 따라 국가기관 등이 발주하는 정보시스템 구축사업에 대기업인 소프트웨어사업자가 아래와 같이 참여할 수 있는 사업의 제한을 두고 있습니다. [ 대상업체별 사업금액의 하한 ]

대상업체	사업금액의 하한 주1)

매출액 8천억원 이상인 대기업	80억원

매출액 8천억원 미만인 대기업	40억원

[관련규정 : 지식경제부고시 제2011-299호]주1) 2012년 5월 2일 국회 본회에서 소프트웨어산업진흥법 개정안이 의결됨에 따라 2013년 1월부터 상호출자제한기업집단 소속 SI기업의 공공 정보화사업 참여가 전면 제한되게 되었습니다.당사는 위와 같은 기준에서 정보통신공사업과 소프트웨어사업자의 자격을 동시에 지니고 있으며, 중소기업으로 지정되어 있어 모든 종류의 사업에 참여 가능합니다.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망 ITS시장은 사업성격상 시스템부문에 해당되며, 이 부문에서는 프로젝트의 영역, 크기와 성격에 따라 경쟁자가 달라질 수 있습니다. ITS는 그 수요처가 정부지자체, 한국도로공사, 민자도로사업자, 군(국방사업) 이며, 사업의 공정성을 확보하기 위하여 경쟁 입찰을 통해 사업자를 선정하고 있습니다. 지방자치단체의 경우 근래에 들어 국민의 안전과 범죄예방에 절대적으로 필요한 사업으로 그 필요성이 확대되면서 CCTV관련 입찰이 현저히 증가하였고 현재 수십여 곳의 지자체에서 관련사업 입찰이 예정되어 있으 며 이 러한 추세는 당분간 계속되리라고 업계는 전망하고 있습니다.

블랙박스 사업

가. 업계의 현황 차량용블랙박스(차량의 주행자료 자동 기억장치) 사업은 자동차 운전 시 주행간의 영상기록은 물론 범죄예방 및 교통법규 준수 등의 부수적 효과까지 여러 부분(개인적, 사회적, 국가적)에서 기여하는 바가 큰 사업입니다.

영상에 대한 기록을 필수로 요하는 장비이므로 촬영에 필요한 사진 및 동영상에 관한 기술이 필수적일 뿐만 아니라 정보를 저장하기 위한 저장기술과 기타 고객의 요구에 부합하게 하는 기능 및 미려한 디자인 등이 요구되는 사업 이기도 합니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 당사는 현재 " MorningStation" 이라는 자체브랜드를 가지고 연구개발 및 영업력을 확대하여 사업을 진행하고 있습니다.

① 국내시장 최근 교통사고 예방을 위해 정부 및 지자체를 중심으로 차량용 블랙박스의 보급이 확대되어가는 추세입니다. 주요 지자체에서는 사업용 차량에 대한 보조금 지급을 통해 블랙박스 설치를 유도하고 있으며, 최근에는 모든 차량에 차량용 블랙박스를 의무 장착하도록 하는 것을 주된 내용으로 하는 '교통안전법개정안'이 국회에서 발의되었습니다. 차량용 블랙박스에 기록된 데이터를 토대로 고의 또는 부주의 사고 등에 대한 식별이 가능해짐에 따라 교통사고 발생률이 현저히 경감하였습니다. 뿐만 아니라 보험사기 예방 및 보험사의 사업비 절감, 경찰의 행정적 부담 축소에도 상당한 기여를 함에 따라 향후 블랙박스 보급은 더욱 확대될 것으로 전망됩니다 .

② 해외시장

해외시장의 경우 당사는 해외 각지의 시장진입을 위해 활발한 영업활동을 전개하고 있습니다. (2) 판 매현황[표] 당사의 국내 블랙박스 판매량

(단위 : 대)

구분	2017년 1분기	2016년	2015년

판매량	13,370	169,743	105,249

(자료:당사 내부 집계자료 2017 년 4월 )

(3) 시장의 특성 아직까지는 단말기의 차량부착 의무화에 대한 법제화가 이루어지지 않고 있기 때문에 소비자의 개인적인 기호(가격, 디자인, 사양 등)와 제조사 또는 제품의 디자인 등에 따라 판매 물량은 매우 유동적입니다. (4) 사업의 내용 및 전망

현재 차량용블랙박스를 제조 및 판매하는 업체는 대부분이 중소기업에 해당됩니다. 차량용블랙박스에 대한 관심과 필요성이 늘어나면서 시장이 점점 커지는 추세를 보이고 있으며 여러 업체가 경쟁을 하고 있는 상황입니다.

당사는 이미 하이패스단말기("Anytoll" -> "Smarttoll -> MorningStation")로 소비자들에게 많은 신뢰를 받고 있고 그를 통하여 축적된 기술과 경험을 바탕으로 출시한 차량용블랙박스 역시 온라인 쇼핑몰 등에서 호평을 받고 있습니다.

(5) 신규사업 등의 내용 및 전망 현재 시장의 Needs에 부합하는 다양한 모델 및 디자인으로 고객에게 다가가기 위하여 개발에 진력하고 있으며 온라인은 물론 오프라인을 통한 판매 등 당사의 마케팅 능력과 볼륨을 다양화, 극대화하여 판매확대에 총력을 기울일 것입니다. ① 2Ch Network BlackBox ② 차량단말장치(TSR)

2. 주요 제품, 서비스 등당사는 (고속)도로에서 요금을 징수하는 요금징수시스템(TCS,ETCS), 하이패스단말기(OBU), 블랙박스, 지능형교통시스템(ITS)등의 사업을 하고 있습니다. 각 제품별 매출액 및 총 매출액에서 차지하는 비율은 다음과 같습니다.

(2017년 3월 31일 현재) (단위 : 원, %)

사업부문	매출액	비율

요금징수시스템	4,617,456,182	37.43%

하이패스단말기	1,359,916,657	11.02%

블랙박스	422,479,989	3.42%

도로교통관리시스템	3,662,995,161	29.69%

스마트파킹시스템	373,471,119	3.03%

GPS단말기	790,254,534	6.41%

기타	1,108,835,033	8.99%

합계	12,335,408,675	100.00%

3. 주요 원재료에 관한 사항가. 주요 원재료의 현황

(2017년 3월 31일 현재) (단위 : 천원)

매입유형	품목	2017년(1분기)	2016년(제16기)	2015년(제15기)	2014년(제14기)

원재료	TCS	1,850,020	5,241,393	4,781,739	4,929,477

OBU	817,650	6,198,029	5,986,978	5,881,379

블랙박스	602,142	10,349,581	15,070,509	13,418,514

기타	1,304,451	1,219,119	1,650,819	2,298,277

합계	4,529,263	23,008,122	27,490,044	26,527,647

나. 가격변동추이(단위 : 원, USD)

제품군	품목	구분	2017년 1분기	2016년	2015년

TCS	IC	TR-ARRAY	국내	0	1,440	1,750

CASE	CASE(SA1800)	국내	423,125	441,824	378,756

SMPS	SMPS(AC100~220V,170W)	국내	313,000	313,000	313,000

기타	RF MODULE	국내	0	0	160,000

OBU	IC	MCU	수입	2,001	2,115	2,299

기타	SPEAKER	수입	422	429	449

기타	IC	EEPROM	국내	2,630	2,640	2,640

SMPS	SMPS(AC100~240V,12V)	국내	52,000	53,175	55,440

4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 가 동률 당사의 제품은 양산체제가 아닌 주문방식에 의한 생산방식으로, 수주물량, 납기, 생산인력의 수에 따라 결정됩니다. 따라서, 생산능력 및 가동율을 적정하게 산정 하기 어렵습니다. 나. 생산실적

(단위 : 원)

매출유형	2017년 (1분기)	2016년 (제16기)	2015년 (제15기)	비고

금액	금액	금액

요금징수시스템	1,428,443,695	3,120,684,835	2,370,519,65	-

하이패스단말기	2,186,272,830	7,692,532,079	8,448,846,21	-

블랙박스	1,013,374,791	10,048,323,743	7,039,778,95	-

기타	1,559,856,544	3,448,788,624	8,301,352,87	-

합계	6,187,947,860	24,310,329,281	26,160,497,697	-

다. 생산설비의 현황 등(단위 : 천원)

공장별	자산별	소재지	기초가액	당기증감	당기상각	2016년1분기	비고

증가	감소

(주)SD시스템	토지	본사	1,252,943	-	-	1,252,943	-

건물	본사	1,247,121	-	(12,330)	1,296,440	-

기계장치	본사	440,344	-	(30,235)	319,529	-

차량운반구	본사	44,101	-	(4,042)	69,968	-

비품	본사	150,499	21,060	-	(18,894)	163,029	-

시설장치	본사	950,852	970,300	-	(91,725)	550,343	-

계	4,085,860	991,360	-	(157,226)	3,652,252	-

라. 설비의 신설·매입 계획 등 - 해당 사항이 없습니다. 5. 매출에 관한 사항

가. 매출실적(단위 : 천원)

매출유형	사업부문	제17기 1분기	제16기	제15기	주요거래처

제품	요금징수시스템	623,693	2,336,519	2,370,520	에스트래픽

OBU	1,334,649	6,450,360	8,448,846	신영테크,해성

블랙박스	422,216	6,271,817	7,039,779	HDB정보통신

기타(ITS 등)	1,870,956	5,842,333	8,301,353	에스트래픽

공사	공사수익	6,320,686	32,403,819	33,746,239	도로공사,지자체

용역	용역수익	1,763,209	10,256,717	7,995,052	도로공사,지자체

합계	12,335,409	63,561,565	67,901,789	-

나. 판매방법 및 조건 (1) 판매방법 및 조직

당사는 고객으로부터 계약에 의해 주문생산 후 납품하고 있습니다. (2) 사업부문 별 판매경로

① 요금징수시스템

매출유형	구 분	판매경로	비중(%)

제품	국내	에스트래픽	7.58%

한국도로공사 등	5.92%

공사	국내	에스트래픽, 한국도로공사 등	83.27%

용역	국내	에스트래픽, 한국도로공사 등	3.22%

합계	-	100.00%

② OBU

매출유형	품 목	구 분	판매경로	비중(%)

제품	OBU	국내	당사 지정유통업체	100.00%

합계	-	100.00%

③ ITS 등

매출유형	품 목	구 분	판매경로	비중(%)

제품	기타	국내	관공서입찰, 에스트래픽	31.52%

공사	기타	국내	관공서입찰, 에스트래픽	41.71%

용역	기타	국내	관공서입찰, 에스트래픽	26.77%

합계	-	100.00%

④블랙박스

매출유형	품 목	구 분	판매경로	비중(%)

제품	블랙박스	국내	지정유통업체	100.00%

합계	-	100.00%

다. 판매전략 (1) 고속도로 등 요금징수시스템① 제품 및 가격경쟁력 제고② 공동수주입찰 강화

③ 시스템 유지보수 수요에 대한 적절한 대처

(2) OBU

① 디자인을 위주로 한 제품의 기획력 강화

② A/S 강화

③ 제품영역 및 기능의 다양화를 통한 시장 수요에 탄력적 대응

(3) ITS

① 지방자치단체 등의 관공서 입찰에 필요한 각종 인증확보

② 대규모 U-City 프로젝트 참여

③ 영업능력강화를 통해 중소기업자간 경쟁제품 및 40억원 미만 프로젝트 참여 활성화로 수주확대 기대 (4) 블랙박스 ① 제품 및 가격경쟁력 제고② 기존 유통(판매)망을 통한 제품공급 및 영업망 확장을 통한 판 매 확대

(5) 기타

① Field Engineering 인력강화를 통한 공사 및 유지관리매출 강화② IBS 및 지능형주차관제시스템의 라인업 강화

6. 수주상황(단위 :천원 )

품목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

구리-포천고속도로 교통시스템 사업(요금수납부문)	'11.06	-'17.07	-	9,966,296	-	5,457,118	-	4,509,178

15년 육군 교전전술훈련시스템 구축사업	'15.12	- '17 .12	-	6,506,000	-	5,524,508	-	981,492

영천-상주간도로 요금징수설비(설치포함)	'14.10	-'17.06	-	2,649,800	-	1,507,468	-	1,142,332

부산해운대 뷰티크팰리스호텔 신축 전기통신공사	'16.08	-'17.09	-	2,544,149	-	245,302	-	2,298,847

영상감시설비 및 기지외곽 감시설비 구매설치	'16.12	-'17.12	1,560,000	462,969	1,097,031

기타	6,855,789	2,844,544	4,011,246

합 계	-	30,082,034	-	16,041,909	-	14,040,126

주1) 당사의 경우 공사, 용역의 사업분야는 일반 제조업의 매출인식과 달리 진행매출로 매출인식을 하고 있습니다. 진행매출은 수 주이후 공사 진행율에 따라 매출액을 인식하는 것이며, 수주상황은 본 보고서 기준 일인 2 017년 3월 31일 자 를 기준으로 수주잔고가 남아 있는 프로젝트를 기준으로 작성하였습니다. 또한 2017년 3 월 31 일 기준으로 작성되었기 때문에 이후 수주분과 기존 계약분의 증액 또는 계약기간 변 경 이 된 경우는 반영되지 않았습니다. 주2) 수주잔고는 수주액에서 기납품액을 차감한 금액으로 작성하였습니다.주3) 품목 중 기타는 수주금액이 10억원 이하인 사업에 대하여 모두 합산하여 작성하였습니다.*진행률적용 수주상황- 해당사항이 없습니다.

7. 시장위험과 위험관리

당사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어있습니다. 당사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 자금팀에 의해 이루어지고 있습니다. 당사 자금팀은 당사의 현업부서들과 긴밀히 협력하여 재무위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 이사회는 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책뿐 아니라, 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책을 제공합니다.

(1) 시장위험당사의 이자율위험은 차입금에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로 인한 당기 인식 이자비용은 6,459천원(전기 5,461천원) 으로 이자율 변동에 따른 손익의 유의적인 변동효과는 없습니다.

1) 가격위험당사는 보고기간종료일 현재 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 기타 가격변동위험에 노출되어 있지 않습니다. 중요한 투자는 개별적으로 관리되며 중요한 취득 및 매각결정에는 이사회의 승인이 필요합니다.2) 외환위험당사의 외환위험은 외화예금에서 비롯되며, 당분기에는 외화환산에 따른 변동은 없습니다.

(2) 신용위험당사는 금융상품의 당사자 중 일방이 의무를 이행하지 않아 상대방에게 재무손실을 입힐 신용위험에 노출되어 있습니다. 당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다.

당사는 신규거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있습니다. 또한 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 정기적으로 회수지연 현황 및 회수대책을 보고하고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

※ 자세한 사항은 재무제표에 대한 주석 "4. 재무위험관리" 를 참고해 주시기 바랍니다.

8. 파생상품거래 현황보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 9. 경영상의 주요 계약보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 10. 연구개발활동가. 연구개발활동의 개요 (TCS,ETCS(Hi-pass)) 사업 부문>

요금징수와 관련된 원천기술 확보를 위한 끊임없는 기술개발 및 차세대 ETCS(Multi Lane ETCS) 실현을 위해 고속 환경에서의 자동요금정산 및 원격통합관리 등 핵심적인 기술 개발에 진력하고 있으며, 이를 통해 요금징수시스템시장에서의 경쟁력 및 영향력을 더욱 강화해 나가고 있습니다.

(OBU) 사업 부문>

자동차 부품의 전장화 추세와 더불어 컨버전스형 제품을 개발 검토 중에 있으며, 이를 통해 OBU 시장 점유율 확대 및 다양한 소비자 요구에 부응함으로써 보다 공격적으로 OBU 시장을 개척하고자 합니다.

(ITS) 사업 부문>

지금까지 ITS 사업을 수행하면서 축적된 기술력과 노하우를 요금징수시스템, 주차관제시스템, U-방범시스템 등에 접목하여 더욱 발전되고 진화된 모습으로 ITS 사업 영역을 확장함으로써 교통관련 녹색성장사업에 일익을 담당하고자 합니다. 부문> 고급형 복합단말기 HD(2채널) 과 해외수출을 위한 제품을 개발중에 있습니다.

나. 연구개발 담당조직 당사는 연구개발의 투자를 위해 보고서 제출일 현재 25명의 연구개발인력을 보유하고 있으며, 기존 제품의 성능향상을 위해 연구하며, 신제품의 개발을 위해 연구활동을 하고 있습니다.

연구소장

하드웨어 1팀	하드웨어 2팀	소프트웨어 1팀	소프트웨어 2팀	기구팀

다. 연구개발 비용 회사의 최근 3년간 연구개발 비용은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, %)

과 목	2017년(제17기 1분기)	2016년(제16기)	2015년(제15기)	비 고

원 재 료 비	66,180,408	164,079,540	114,683,490	-

인 건 비	431,523,564	1,367,431,568	1,046,766,632	-

감 가 상 각 비	4,338,892	17,077,140	19,607,707	-

위 탁 용 역 비	570,429,100	3,480,595,466	167,010,000	-

기 타	132,727,666	265,868,173	1,383,217,906	-

연구개발비용 계	1,205,199,630	5,295,051,887	2,731,285,735	-

회계처리	판매비와 관리비	1,205,199,630	5,295,051,887	2,731,285,735	-

제조경비	-	-	-

개발비(무형자산)	-	-	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	9.77%	8.33%	4.02%	-

라. 연구개발 실적 회사의 최근 3년간 연구개발 실적은 다음과 같습니다.

구분	TCS, ITS	단말기	주차시스템	기타

개발 실적	·하이패스 RF 안테나 유니트·RF 하이패스 안테나 컨트롤 유니트·TCS 무인수납 시스템·차량IT융합 플랫폼 ·IR/RF 통합안테나 ·슬림형하이패스시스템	·2차전지형 하이패스 단말기·보급형 하이패스 단말기·SIM카드형 하이패스 단말기 ·적외선 통신 충전형 하이패스 단말기·친환경 운전 정보를 제공 하는 하이패스 단말기· 행복단말기·차량용 블랙박스 단말기	·주차유도시스템·차번인식시스템·주차위치확인시스템 ·단독형 요금계산기·일체형 차량번호인식기· 할인권 발행기 및 인증기· 주차구역 유도 램프	·LED 평판 조명·LED SPOT LIGHT
·LED 헤드 램프, 후미 램프, 형광등· LED 가로등기구·LED 터널등기구·LED 보안등기구

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 회사의 상표, 고객관리 정책 당사는 영위하는 사업과 관련하여 사업보고서 제출일 기준으 로 특허47건 , 상표11건, 디자인5건을 보유하고 있으며 , 이 중 주요 특허권의 상세내용은 다음을 참고하시기 바랍니 다.

나. 특허권 보유 현황

구분	등록일	발명, 고안 명칭

특허	2004-08-18	카메라를 이용한 주차위치 확인시스템

2004-08-18	주차카드를 이용한 주차위치 확인시스템

2004-10-27	홈오토메이션의 알에프 수신장치

2005-07-07	신발을 자동으로 수납하는 신발장 및 그 방법

2005-12-06	차종판별용 답판장치

2005-12-06	적외선 통신신호 중계시스템

2006-01-04	축수 계수 답판 장치

2007-06-15	공급전압변동에도 안정적인 에이디씨 입력값의 측정이 가능한 에이디씨 측정회로장치

2006-06-28	차륜의 윤거와 윤폭의 정확한 측정을 위한 차종판별장치의 디딤판 스위치

2006-06-28	직류전력선통신을 위한 입/출력회로 장치 및 그방법

2006-09-26	절전형 알에프 아이디 테그

2007-06-15	차종분류가 가능한 무인 주차관리시스템

2008-02-27	전자요금징수용 차량탑재 단말기를 이용하여 교통정보를 수집하는지능형 전광판표시장치를 이용한 교통정보 제공시스템 및 그방법

2008-04-17	셔틀차량의 도착시간 알림시스템

2008-04-25	출입자의 무게 감지를 이용한 자동문 개폐시스템 및 그방법

2008-05-09	무선태그를 이용한 주차관리시스템 및 그 방법

2008-05-20	무선태그를 이용한 조명제어시스템 및 그 방법

2010-10-28	시각유도발광수단이 구비된 통행료 자동징수시스템용 온보드유닛

2011-04-05	통행료정산단말기에 내장된 스마트카드 칩의 자동충전시스템 및 그방법

2011-06-01	웨이크업 신호 검출장치

2011-07-06	교통사고정보 표시기능을 갖는 교통정보 시스템

2011-07-29	하이패스카드 탈거 알림 기능을 갖는 하이패스 단말기

2012-04-17	무정차 다차로에서의 차량위치 감지장치 및 차량위치 감지방법

2012-04-18	무정차 다차로에서의 차종 분류장치 및 차종 분류방법

2013-03-14	도로상의 사고 감지 및 경보 시스템

2013-04-17	차폭 측정시스템

2013-05-21	가중치를 이용한 차종분류 시스템

2013-05-31	차량용 무인정산 시스템

2013-06-26	모바일폰의 근접통신을 이용한 주차요금 정산시스템

2013-08-23	실시간 영상전송을 이용한 아바타 용역서비스 제공시스템 및 제공방법

2013-09-05	객체인식 기반의 주차관리 시스템

2014-03-21	에어튜브식 터널진입차단장치

2014-04-01	차량의 위치정보를 기반으로 하는 교통정보 제공시스템

2014-04-01	조명유도 주차시스템

2014-04-24	기계식 주차장 관리시스템

2014-05-22	듀얼카메라가 구비된차량용 사고기록장치

2014-07-03	답판센서 설치용 회로기판의 보호케이스

2014-08-12	음성암호화 기능이 구비된 차량용 사고기록장치 및 이를 포함하는 사고기록데이터의 음성암호화 관리 시스템

2014-08-28	기기의 정방향 설치유도 장치

2014-11-12	사고기록장치용 촬영제한장치

2014-11-20	사고기록장치의 촬영제한 기능이 구비된 제어시스템 및 촬영제한 기능이 구비된 사고기록장치

2014-11-20	광촉매를 이용한 공기정화 장치

2014-11-27	다차로상의 답판을 이용한 차종분류시스템

2015-02-13	독립적 각도조절 구조의 지향성 복합안테나

2015-04-17	교량 안전사고 관리시스템

2015-05-22	사고기록장치용 촬영제한 장치

2016-11-07	의류탈취장치

다. 법률/규정 등에 의한 규제사항보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 라. 환경관련 규제사항

보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.