KC코트렐 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 16 기 2025.12.31 현재
제 15 기 2024.12.31 현재
제 14 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 16 기	제 15 기	제 14 기

자산

비유동자산	93,523,138,043	73,068,261,906	51,455,604,065

유형자산	24,435,114,000	16,466,023,353	2,170,615,799

영업권 이외의 무형자산	1,232,556,837

관계기업에 대한 투자자산

종속기업에 대한 투자자산	0	1,191,922,531	1,692,922,531

장기매출채권	42,362,748,269	40,199,137,071	27,244,681,938

기타 비유동채권	1,226,415,633

기타비유동금융자산	26,723,042,982	15,198,785,107	17,844,259,514

기타비유동자산	2,232,792	12,393,844	44,151,813

유동자산	99,390,813,630	152,827,051,209	312,708,801,214

유동재고자산	14,032,023,888	16,044,520,207	17,835,106,786

유동매출채권	16,150,295,016	19,882,807,499	99,772,387,136

유동계약자산	32,180,454,256	53,313,072,823	97,817,093,986

기타유동자산	13,435,693,700	15,814,059,081	39,484,574,773

유동성장기채권	0	643,820,723	839,888,339

기타유동금융자산	14,881,378,968	32,659,875,337	24,143,503,366

유동 파생상품 금융자산	75,000

현금및현금성자산	8,710,967,802	13,968,895,539	5,732,202,625

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단	0	500,000,000	27,083,969,203

자산총계	192,913,951,673	225,895,313,115	364,164,405,279

자본

자본금	54,892,654,500	32,107,164,500	25,467,715,000

자본잉여금	485,459,798	485,459,798	483,785,434

주식발행초과금	116,711,538,066	105,885,189,604	93,008,297,360

자본조정	0	56,699,999,832	0

기타포괄손익누계액	7,180,945,855	0

이익잉여금(결손금)	(128,462,382,514)	(141,062,310,169)	(100,443,186,738)

자본총계	50,808,215,705	54,115,503,565	18,516,611,056

부채

비유동부채	83,918,578,643	52,913,741,111	73,790,651,661

비유동 리스부채	29,939,809	31,421,421	164,441,192

기타 비유동 부채	1,944,278,650	1,693,631,706	998,831,825

기타비유동충당부채	5,622,354,609	5,802,960,798	7,787,118,833

기타비유동금융부채	7,240,880,719	6,822,506,313	0

비유동 사채의 비유동성 부분	6,986,494,015

장기차입금	57,737,740,183	16,483,189,094	31,899,600,000

비유동매입채무	11,343,384,673	22,080,031,779	22,046,467,802

비유동 파생상품 금융부채	3,907,697,994

유동부채	58,187,157,325	118,866,068,439	271,857,142,562

유동매입채무	12,107,463,430	29,084,648,724	69,317,809,953

유동 리스부채	101,858,907	106,760,225	759,835,942

기타 유동부채	1,434,837,130	2,820,051,717	38,886,899,522

기타유동충당부채	2,270,084,088	6,237,190,822	10,221,195,737

기타유동금융부채	22,744,517,552	45,580,690,799	0

유동성전환사채	0	24,403,859	11,584,448,270

유동 금융기관 차입금 및 비유동 금융기관 차입금(사채 제외)의 유동성 대체 부분	31,090,739,480

유동계약부채	19,528,396,218	16,996,603,546	47,837,362,174

유동 파생상품 금융부채	0	13,218,913,882	6,058,851,484

유동 차입금	0	4,796,804,865	56,100,000,000

부채총계	142,105,735,968	171,779,809,550	345,647,794,223

자본과부채총계	192,913,951,673	225,895,313,115	364,164,405,279

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 16 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 15 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 16 기	제 15 기	제 14 기

수익(매출액)	180,532,908,393	291,306,245,985	401,126,067,151

매출원가	175,792,913,402	318,840,770,045	373,994,236,751

매출총이익	4,739,994,991	(27,534,524,060)	27,131,830,400

판매비와관리비	12,905,055,636	41,530,289,949	22,791,378,382

영업이익(손실)	(8,165,060,645)	(69,064,814,009)	4,340,452,018

기타수익	3,319,318,048	2,505,347,545	5,610,221,504

기타비용	1,847,001,463	10,704,178,972	860,984,623

금융수익	35,909,004,217	105,343,864,654	25,887,033,854

금융비용	40,896,629,275	69,083,415,111	44,234,896,280

법인세비용차감전순이익(손실)	(11,680,369,118)	(41,003,195,893)	(9,258,173,527)

법인세비용(수익)	(983,208,357)	(78,209,907)	692,073,455

당기순이익(손실)	(10,697,160,761)	(40,924,985,986)	(9,950,246,982)

기타포괄손익	7,684,746,271	305,862,555	(974,214,719)

당기손익으로 재분류 되지않는 세후기타포괄손익	7,684,746,271	305,862,555	(974,214,719)

확정급여부채의 재측성요소	503,800,416	305,862,555	(974,214,719)

토지재평가잉여금	7,180,945,855	0	0

당기손익으로 재분류되는 세후기타포괄손익	0	0	0

총포괄손익	(3,012,414,490)	(40,619,123,431)	(10,924,461,701)

주당이익

계속영업기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(134.0)	(2,609.0)	(242.0)

계속영업희석주당이익(손실) (단위 : 원)	(134.0)	(2,609.0)	(242.0)

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 16 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 15 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	주식발행초과금	자본조정	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

2023.01.01 (기초자본)	17,300,228,000	889,639,438	71,471,237,978	0	0	(89,518,725,037)	142,380,379

당기순이익(손실)	0	0	0	0	0	(9,950,246,982)	(9,950,246,982)

기타포괄손익	0	0	0	0	0	(974,214,719)	(974,214,719)

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)	0	0	0	0	0	(974,214,719)	(974,214,719)

토지재평가잉여금	0	0	0	0	0	0	0

유상증자	7,300,000,000	0	16,730,438,050	0	0	0	24,030,438,050

전환사채의전환	867,487,000	0	4,806,621,332	0	0	0	5,674,108,332

전환사채의상환	0	(405,854,004)	0	0	0	0	(405,854,004)

무상감자	0	0	0	0	0	0	0

출자전환	0	0	0	0	0	0	0

자본에 직접 인식된 거래 합계	8,167,487,000	(405,854,004)	21,537,059,382	0	0	0	29,298,692,378

2023.12.31 (기말자본)	25,467,715,000	483,785,434	93,008,297,360	0	0	(100,443,186,738)	18,516,611,056

2024.01.01 (기초자본)	25,467,715,000	483,785,434	93,008,297,360	0	0	(100,443,186,738)	18,516,611,056

당기순이익(손실)	0	0	0	0	0	(40,924,985,986)	(40,924,985,986)

기타포괄손익	0	0	0	0	0	305,862,555	305,862,555

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)	0	0	0	0	0	305,862,555	305,862,555

토지재평가잉여금	0	0	0	0	0	0	0

유상증자	6,366,928,500	0	11,163,799,910	0	0	0	17,530,728,410

전환사채의전환	272,521,000	0	1,713,092,334	0	0	0	1,985,613,334

전환사채의상환	0	1,674,364	0	0	0	0	1,674,364

무상감자	0	0	0	0	0	0	0

출자전환	0	0	0	56,699,999,832	0	0	56,699,999,832

자본에 직접 인식된 거래 합계	6,639,449,500	1,674,364	12,876,892,244	56,699,999,832	0	0	76,218,015,940

2024.12.31 (기말자본)	32,107,164,500	485,459,798	105,885,189,604	56,699,999,832	0	(141,062,310,169)	54,115,503,565

2025.01.01 (기초자본)	32,107,164,500	485,459,798	105,885,189,604	56,699,999,832	0	(141,062,310,169)	54,115,503,565

당기순이익(손실)	0	0	0	0	0	(10,697,160,761)	(10,697,160,761)

기타포괄손익	0	0	0	0	7,180,945,855	503,800,416	7,684,746,271

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)	0	0	0	0	0	503,800,416	503,800,416

토지재평가잉여금	0	0	0	0	7,180,945,855	0	7,180,945,855

유상증자	0	0	0	0	0	0	0

전환사채의전환	0	0	0	0	0	0	0

전환사채의상환	0	0	0	0	0	0	0

무상감자	(22,793,288,000)	0	0	0	0	22,793,288,000	0

출자전환	45,578,778,000	0	10,826,348,462	(56,699,999,832)	0	0	(294,873,370)

자본에 직접 인식된 거래 합계	22,785,490,000	0	10,826,348,462	(56,699,999,832)	0	22,793,288,000	(294,873,370)

2025.12.31 (기말자본)	54,892,654,500	485,459,798	116,711,538,066	0	7,180,945,855	(128,462,382,514)	50,808,215,705

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 16 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 15 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 16 기	제 15 기	제 14 기

영업활동현금흐름	(25,497,982,139)	(9,525,462,605)	(90,988,902,005)

당기순이익(손실)	(10,697,160,761)	(40,924,985,986)	(9,950,246,982)

당기순이익조정을 위한 가감	2,170,441,215	(12,193,882,906)	(11,341,605,711)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	(16,241,364,704)	47,002,327,939	(66,346,437,561)

이자수취	2,418,547,104	1,297,323,941	507,680,134

이자지급(영업)	(3,259,334,013)	(4,507,575,295)	(5,082,469,321)

배당금수취(영업)	105,800,000	2,000,000	1,241,750,000

법인세환급(납부)	5,089,020	(200,670,298)	(17,572,564)

투자활동현금흐름	(2,052,708,088)	(4,306,744,786)	(3,999,638,095)

단기금융상품의 취득	0	(38,970,963,235)	(10,527,455,310)

단기금융상품의 처분	1,655,996,756	33,215,472,874	1,267,300,000

장기금융상품의 처분	0	321,080,234	167,410

장기금융상품의 취득	(58,363,440)	(1,513,968,523)	(321,087,624)

단기대여금및수취채권의 처분	1,007,787,735	868,166,254	712,083,889

단기대여금및수취채권의 취득	(1,170,348,774)	(4,073,126,714)	(1,074,006,218)

장기대여금및수취채권의 처분	2,071,588,267	1,437,076,936	706,431,918

장기대여금및수취채권의 취득	(8,202,105,642)	0	(849,162,708)

당기손익인식금융자산의 처분	0	500,000	0

당기손익인식금융자산의 취득	0	(38,795,000)	0

관계기업에 대한 투자자산의 처분	0	0	6,019,000,000

유형자산의 처분	11,800,000	171,109,061	10,909,090

유형자산의 취득	0	(2,660,000)	(71,743,920)

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단의 처분	1,900,000,000	3,585,865,000	0

무형자산의 처분	0	545,454,545	0

임차보증금의 감소	1,526,192,884	172,374,902	182,538,426

임차보증금의 증가	(795,255,874)	(24,331,120)	(54,613,048)

재무활동현금흐름	22,480,684,400	21,267,840,581	94,297,462,719

단기차입금의 증가	12,479,339,214	135,158,614,788	237,158,812,400

단기차입금의 상환	(17,276,144,079)	(161,747,674,923)	(206,008,812,400)

장기차입금의 증가	43,902,105,642	85,900,000,000	64,000,000,000

장기차입금의 상환	(15,700,035,000)	(49,967,939,480)	(9,200,460,520)

유상증자	0	17,576,226,536	0

사채의 증가	0	0	7,000,000,000

사채발행비 지급	0	0	(13,505,985)

사채의 상환	0	0	(10,000,000,000)

주식의 발행	0	0	24,034,174,370

전환사채의 감소	0	(4,875,000,000)	(11,267,313,035)

신주발행비 지급	(294,873,370)	(45,498,126)	(16,945,914)

금융리스부채의 지급	(669,708,007)	(730,888,214)	(1,300,982,197)

임대보증금의 감소	0	0	(87,504,000)

임대보증금의 증가	40,000,000	0	0

환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	(5,070,005,827)	7,435,633,190	(691,077,381)

기초현금및현금성자산	13,968,895,539	5,732,202,625	7,127,607,348

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(187,921,910)	801,059,724	(704,327,342)

기말현금및현금성자산	8,710,967,802	13,968,895,539	5,732,202,625