포메탈 분기보고서 (2016.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 업계현황1) 산업의 특성

단조산업은 거의 모든 기계공업 즉 자동차산업, 산업기계, 방위산업, 조선공업, 농기계, 철도차량, 발전설비, 석유화학플랜트, 의료장비, 풍력발전설비 등의 산업 전 분야에 걸쳐서 주요 핵심부품을 공급하는 기반산업입니다. 따라서 단조산업은 각 전방산업의 경기변화에 민감한 동시에 단조산업의 기술수준이 이들 여러 주요 전방산업의 경쟁력에 큰 영향을 미치고 있습니다. 단조제품은 그 자체의 강성,내마모성, 내충격성 등 우수한 기계적 성질로 각종 기계 및 설비시설의 수명과 신뢰성을 결정짓는 부품으로 내구성과 신뢰성이 최우선 조건인 기계제품에서 그를 대체 할 대안이 없는 부품입니다. 특히 기술의 발달로 계속 고성능화 되고 있는 고부가가치 자동차나 극한의 조건에서 제 성능을 발휘해야하는 군수산업장비에서는 단조품의 비중과 영향이 계속 늘고 있는 추세입니다. 또한 최근 부각되고있는 풍력발전설비에서도 한번 설치하면 유지보수 없이 장기간 가동해야하는 특성 때문에 국내는 물론 미국, 일본, 유럽의 선진국에서도 품질을 신뢰할 수 있고 가격 경쟁력이 있는 우리나라의 단조산업에 호감을 가지고 접근하고 있으며 이에 부응하여 국내의 각 단조사업은 대형제품을 위주로하여 전체매출이 늘어나리라 예측됩니다.

2) 산업의 성장성

단조산업은 기계의 메커니즘을 구성하는 부품 중 가장 높은 강도를 필요로 하고 가장우수한 내구성이 필요한 부품을 생산,납품하는 산업으로 단조 제품을 필요로 하는시장은 자동차, 산업기계, 농기계, 방위산업, 풍력, 조선, 발전설비 등을 비롯한 기계구조를 가진 모든 개별 전방산업과 구조물에 해당합니다.

각각의 개별산업군마다 유망사업,사양산업 단계로 평가되고 있으나 현대사회가 끊임없이 자동화 기계화 되고 있으므로 전체 기계산업은 계속 성장하고 있으며,이러한 기계산업에 고강도,고내구성 정밀 부품을 공급하는 단조산업 또한 지속적인 성장을 이루고 있습니다.

3) 경기 변동과의 관계

단조산업은 자동차, 산업기계, 농기계, 방위산업, 풍력, 조선, 발전설비 등 기계구조를 가진 모든 전방산업에 부품을 공급하는 산업입니다. 그러한 관계로 이러한 전방산업의 경기변동에 큰 영향을 받으며 전반적인 국제, 국내경기 그리고 정부의 국방시책과 사회간접자본에 대한 투자정책 및 환율변동에 영향을 받습니다.

4) 경쟁상황

단조산업은 최종 제품이 아닌 기계제품에 조립되는 부품산업입니다. 각종 기계 메이커인 고객들이 필요로 하는 사양을 만족시키는 기계부품을 개발하는 기술력, 품질수준유지, 원가경쟁력이 주요 경쟁 요소입니다. 특히 우리 회사의 경쟁력의 강점은 복잡한 형상의 부품을 개발해 내는 기술력과 그러한 단조품을 소량의 주문품도 적정 원가에 생산해 내는 생산기술력 입니다.

5) 시장의 안정성

모든 기계 장치나 구조물에 단조품이 들어감으로 단조품에 대한 수요는 매우 안정 되어 있습니다. 기계나 구조물의 부품에는 목적에 맞는 형상으로 성형되는 가공성, 외부에서 가해지는 힘에 견디면서 형상을 유지하는 강성, 그리고 오랜 시간동안 같은 형상과 강성을 유지하는 내구성이 필요합니다. 이러한 모든 조건에 부합되면서 경제성까지 만족시킬 수 있는 있는 최적의 원자재가 금속이며 금속을 대체할 만한 재료는존재하지 않습니다.

특히 단조는 금속을 원하는 형상으로 성형하면서 강성, 내구성을 부여하는 단련공정도 겸하는 금속성형공정으로 단조공정을 능가하거나 대체 할 수 있는 방법은 없으며 따라서 단조품을 대체 할 수 있는 대체시장은 없다 할 수 있으므로 단조품에 대한 시장이 급격히 감소 한다는가 하는 일이 일어날 확률은 거의 없다 할 것입니다.

나. 회사의 현황 1) 영업개황 우리 회사의 매출은 전 세계적 경기침체와 국내의 경기 침체가 계속되고 있는 가운데 전년도 동기대 비 11.3%가 감소된 107억원 입니다 . 이와 같이 매출이 증가하지 못하고 감소한 것은 수 출을 계속하고 있는 자동차 분야의 수주량은 꾸준히 증가하였으나, 신재생에너지, 방위산업, 산업기계, 농기계 산 업은 계속 되고 있는 경기 침체로 인하여 수주량이 감소된 것이 주요 원인이며, 이러한 추세는 당분간 계속될 우려가 있습니다. 그래서 우리 회사는 더욱 더 매출 증대를 위하여 중동 아시아 등 새로운 수출처 개척과 고부가가치의 새로운 제품 개발 등에 혼신의 노력을 하고 있습니다 2) 시 장 의 특 성

거의 모든 기계산업이 단조산업의 전방산업이며 그 중 자동차, 신재생에너지 및 자동화, 방위산업, 산업기계, 농기계 등 5개 분야가 우리 회사의 주력 고객입니다. 그 중 자동차 산업과 신재생에너지 및 자동화는 수출의존도가 큰 산업이므로 환율 및 국제경기의 영향을 직접적으로 고려되는 분야입니다. 방위산업은 환율이나 경기에 영향을 받지 않는 특성이 있습니다.

3) 시장 점유율 추이 단조산업은 거의 모든 기계공업 즉 자동차산업, 산업기계, 방위산업, 조선공업, 농기계, 철도차량, 발전설비, 석유화학플랜트, 의료장비, 풍력발전설비 등의 산업 전 분야에 걸쳐서 부품을 공급하는 산업으로 국내에 있는 수백개의 군소 단조 회사에 대한 집계 데이타마저 존재하지 않는 것이 현실입니다. 그리고 사용처인 기계 메이커에도 단조품의 사용량과 금액에 대한 집계 데이터가 없고 국내 단조품 시장 규모에 대한 데이타도 없는 관계로 시장점유율을 산출 하기는 곤란한 실정입니다 . 4) 신규사업 등의 내용 및 전망 우리 회사는 2014년 6월10일 산업통상자원부로부터 2014년 우수기술연구센터(ATC)로 지정을 받고 정부의 지원을 받아4년 동안, 항공기 부품 중 이착륙시 가장 많은 하중을 받는 난성형재(비철, 스틸)착륙장치의 주요 부품의 개발 과제를 수행하는 새로운 신규사업 진출을 추진하고 있습니다. 이 개발 과제를 성공적으로 마치면, 다른 산업에 비해 기술 수준이 낮았던 항공기 부품 단조 기술을 국내에서도 보유할 수 있게 되며, 기존의 수입품을 대체하게 되어 우리 회사 매출에 기여할 것으로 기대하고 있습니다. 5) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점 우리 회사의 강점은 단조공법을 사용하면서도 복잡하고 난해한 형상의 기계부품을 생산해 내는 기술력에 있습니다. 반면에 단순한 형상의 기계부품의 대량생산에 있어서는 원가경쟁력이 약한 단점이 있습니다.

6)조직도2. 주요 제품 등에 관한 사항

가. 주요 제품 등의 현황(단위 : 백만원)

분야	주요제품	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

금액	비율	금액	비율	금액	비율

자동차	스핀들, 너클, 요크, Arm, 커넥팅로드, 캠샤프트 등	3,635	34.0%	13,633	30.3%	15,622	30.4%

신재생에너지 및 자동화	샤프트, 홀드 플랜지,감속기어, 로봇부품	1,945	18.2%	7,224	16.1%	6,457	12.6%

방위산업	각종 ARM류, 휠, 방활구	1,389	13.0%	6,519	14.5%	7,058	13.7%

산업기계	베어링, 밸브류, 보넷,철도부품, 고압밸브류	2,958	27.7%	15,357	34.2%	19,330	37.6%

농기계	크랑크샤프트, 캠샤프트,커넥팅로드	769	7.2%	2,207	4.9%	2,937	5.7%

합계	10,696	100%	44,940	100%	51,404	100%

나. 주요 제품 등의 가격변동추이(단위 :원/kg, USD/kg)

사업연도 품 목	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

금속단조제품	자동차부품	내 수	2,354원/kg	2,511원/kg	2,454원/kg

수 출	3,070원/kgUSD 2.66 /kg	3,054원/kgUSD 2.61 /kg	3,127원/kgUSD 2.84/kg

신재생에너지 및자동화 부품	내 수	-	-	-

수 출	3,041원/kgUSD 2.64 /kg	2,850원/kgUSD 2.43 /kg	2,957원/kgUSD 2.69/kg

방위산업부품	내 수	5,514원/kg	5,374원/kg	5,775원/kg

수 출	4,204원/kgUSD 3.64/kg	4,155원/kgUSD 3.55/kg	4,097원/kgUSD 3.73/kg

산업기계부품	내 수	1,945원/kg	2,038원/kg	2,163원/kg

수 출	-	2,382원/kgUSD 2.03/kg	2,417원/kgUSD 2.20/kg

농기계부품	내 수	2,730원/kg	3,022원/kg	2,890원/kg

수 출	3,336원/kgUSD 2.89 /kg	3,111원/kgUSD 2.65 /kg	2,904원/kgUSD 2.64/kg

(1) 산출기준

- 품목별 연간 매출총액을 품목별 연간 출하중량으로 나눈 유형별 단가(\/kg)이며, 미화는 단위/kg당 연도별 외화환율 기준입니다. - 단조후 추가 가공 공정이 있는 품목이나 원자재를 사급 받는 품목의 경우 임가공 여부 및 후가공 유무, 제품의 크기에 따라 중량당 단가는 현저한 차이가 있습니다

(2) 가격변동원인

- 원재료의 가격과 환율 등의 변동을 판매가에 탄력적으로 적용하고 있으며,

- 주문생산방식에 따른 다양한 원재료 및 복합장비를 사용하고 있습니다.

- 제품의 유형과 공정 난이도 등에 따른 판매가 결정체계를 채택하고 있습니다.

3. 매입에 관한 사항- 우리 회사는 탄소강, 합금강의 강재와 비철 금속 중 알루미늄으로 된 환봉을 원재료로 사용하고 있으며 이들 환봉은 국내에서만도 여러 회사가 생산하고 있어 독과점의 우려는 없는 품목입니다. 우리 회사는 오랜 기간 동안 거래를 해 온 2-3개의 회사로 부터 안정된 원자재 공급을 받고 있습니다.

가. 연도별 원재료 매입금액(단위: 백만원)

매입유형	품 목	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

원재료	탄소강	1,706(36.8%)	8,463(42.2%)	10,444(43.7%)

합금강	2,831(61.0%)	11,113(55.5%)	12,974
(54.3%)

알루미늄	104(2.2%)	456(2.3%)	469(2.0%)

합 계	4,641(100%)	20,032(100%)	23,887(100%)

주) 매입현황은 연도별, 월별 결산명세서 금액을 기준으로 합니다.

나. 원재료 가격변동추이(단위 : 원/kg)

매입유형	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

탄소강	665	734	828

합금강	961	1,049	1,195

알루미늄	4,553	4,616	4,508

주) 산출기준 : 기간별 구입금액 / 기간별 구입중량

다. 주요 매입처에 관한 사항(단위 : 천원)

구분	품목	주요거래처	결재조건	특수관계여부

원재료	탄소강, 합금강, 비철금속	세아베스틸, 진양공업,코메탈 외	익월 25일 현금및 전자어음	없음

부자재	금형재,소모자재	한립철강, 현대종합외	익월25일 전자어음	없음

외주	열처리, 절삭가공도금, 도장 등	대양산업, 우신열처리, 진일사 등	익월25일전자어음 및 현금	없음

4. 생산 및 생산설비에 관한 사항가. 생산능력

1) 연도별 장비 생산 능력(단위 : TON, 시간)

장비종류	규격	시간당생산능력	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

가동일수	가동시간	생산능력	가동시간	생산능력	가동시간	생산능력

HAMMER	1TON	0.40	73	11	321	11	1,320	11	1,302

30KJ (구1.5TON)	0.45	73	11	361	11	1,485	11	1,465

40KJ (구2.0TON)	0.60	73	11	482	11	1,980	11	1,954

70KJ 유압	1.10	73	11	883	11	3,630	19	5,518

4TON	1.10	73	11	883	11	3,630	11	4,224

6TON(A)	1.30	73	11	1,044	11	4,290	11	4,233

6TON(B) (신규장비)	1.50	73	11	1,205	11	4,950	11	4,884

10TON (신규장비)	2.00	73	11	1,606	11	6,600	11	6,512

FORGING PRESS	1300TON	0.45	73	11	361	11	1,485	11	1,465

2500TON	0.80	73	11	642	11	2,640	11	2,605

SCREWPRESS	1300TON	0.45	73	11	361	11	1,485	11	1,465

유압 PRESS	1250TON (신규장비)	1.50	73	11	1,205	11	4,950	11	4,884

700TON	1.20	73	11	964	11	3,960	11	3,907

400TON (신규장비 )	0.8	73	11	642	11	2,640	11	2,605

500TON	0.50	73	11	402	11	1,650	11	1,628

RING ROLL	1800RING ROLL	1.80	73	11	1,445	11	5,940	11	5,861

합 계	12,807	52,635	54,512

2) 생산능력 산출근거

( 1) 단 조설비의 [1일 생산능력 x 가동일수] 입니다.

(2) 단조제품의 특성상 장비에서의 생산량도 각 제품의 회수율에 따라 생산중량이 불규칙하므로 투입되는 원자재 중량을 기준으로 하였습니다.

(3) 300TON 유압 PRESS와 2000TON 유압 프레스는 복합 단조용으로 다른 장비와 연동되어 가동 되므로 생산량은 "0"으로 하였 습 니다.

3) 생산실적 및 가동률 (1)생산실적

(단위 :TON, 백만원)

제 품 품목명	구 분	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

중량	금액	중량	금액	중량	금액

단조품	생산실적	6,766	12,899	23,475	46,390	24,991	49,714

합 계	6,766	12,899	23,475	46,390	24,991	49,714

(2) 당해 사업연도의 가동율[단위:LH(Line·Hour)]

구분	실가동시간	가능가동시간	평균가동율

2016년 1분기	6,358	12,808	50%

나. 생산설비에 관한 사항

1) 생산설비의 현황 2016년 3월 31일 현재 우리 회사의 생산설비의 현황은 아래와 같으며, K-IFRS 기준으로 작성하였습니다.

(단위 : 천원)

자산항목	기초장부가액	당기증감	당기상각	정부보조금	기말장부가액

증가	감소

토지	4,442,454	-	-	-	-	4,442,454

건물	16,506,194	-	-	88,204	-	16,417,990

기계장치	13,705,430	66,000	7	226,536	1,789	13,546,676

기타	841,370	57,000	1	66,787	-	831,582

건설중인자산	14,200	296,955	123,000	-	-	188,155

미착기계(수입)	953,805	-	-	-	-	953,805

합계	36,463,453	419,955	123,008	3851,527	1,789	36,380,662

기타유형자산은 차량운반구, 공구와기구, 비품 포함내역입니다.

2) 진행중인 투자

(2016.03.31 기준) (단위 : 백만원)

구 분	설비능력	총소요자금	기지출액	지 출 예 정	착 공예정일	준 공년월일	진척율

2016	2017	2018

기계장치 및 구축물	프레스/해머 가공설비,전력장치등	2,000	66	1,934	8,700	2,100	-

계	-	2,000	66	1,934	8,700	2,100	-

주1) 2016년 3월 31일 현재 진행중이거나 계획 중인 투자에 관한 사항을 명기하였습니다.

5. 매출에 관한 사항가. 매출실적[단위 : 백만원 (천USD)]

매출유형	품 목	2016년 1분기	2015년 제31기	2014년 제30기

매출액	매출액	매출액

금속단조제품	제 품	자동차부문	내수	2,915	11,922	14,081

수출	719(USD 623.32)	1,711(USD 1,459.90)	1,541(USD 1,401.93)

소계	3,634	13,633	15,622

USD 623.32	USD 1,459.90	USD 1,401.93

신재생에너지 및자동화부문	내수	-	10	-

수출	1,945(USD 1,686.17)	7,214(USD 6,155.29)	6,457(USD 5,874.27)

소계	1,945(USD 1,686.17)	7,224(USD 6,155.29)	6,457(USD 5,874.27)

방산부문	내수	1,364	6,386	7,016

수출	25(USD 21.67)	133(USD 113.48)	42(USD 38.21)

소계	1,389(USD 21.67)	6,519(USD 113.48)	7,058 (USD 38.21)

산업기계부문	내수	2,958	15,322	19,290

수출	-	35(USD 29.86)	41 (USD 37.30)

소계	2,958	15,357(USD 29.86)	19,331 (USD 37.30)

농기계부문	내수	469	1,665	2,461

수출	301(USD 260.94)	542(USD 462.46)	475 (USD 432.13)

소계	770(USD 260.94)	2,207(USD 462.46)	2,936 (USD 432.13)

합 계	내수	7,706	35,305	42,848

수출	2,990(USD 2,592.11)	9,635(USD 8,220.99)	8,556(USD7,783.84)

합계	10,696	44,940	51,404

나. 수출 현황[단위 : 백만원 (천USD)]

매출유형	품 목	수출국	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

수출액	수출액	수출액

금속단조제품	자동차부문	기타(인도네시아등)	719(USD 623)	1,711(USD 1,460)	1,541(USD 1,402)

신재생에너지 및 자동화부문	일본	1,945(USD 1,686)	7,214(USD 6,155)	6,457(USD 5,874)

방위산업	영국	25(USD 22)	133(USD 113)	42(USD 38)

농기계	파키스탄	301(USD 261)	542(USD 462)	475(USD 432)

산업기계부문	일본	-	35(USD 30)	41 (USD 37)

계	2,990(USD 2,592)	9,635(USD 8,220)	8,556(USD 7,783)

주) 우리 회사는 매출 수금과 동시에 당시의 환율에 의거 원화로 환산하여 산입하므로 별도의 환율은 기재하지 않습니다.

다. 판매경로 등1) 판매조직

구 분	담 당

영업팀	국내 및 해외영업

형단조 및 자유단조 수주

신개발품 수주

기계가공 수주

2) 판매경로

( 2016년 03월 31일 기준) (단위 : 백만원)

매출유형	품 목	구분	판매경로	매출액(%)

금속단조제품	자동차부문신재생에너지 및자동화부문농기계부문	수출	영업팀주문서접수 ⇒ 생산팀제품생산 ⇒ 열처리 ⇒ 자체또는 외주가공 ⇒ 검사 및 포장 ⇒ 수출면허 ⇒ 선적 ⇒ 월마감 30일이내 대금송금(T/T)	7,706(72%)

영업팀주문서접수 ⇒ 생산팀제품생산 ⇒ 열처리 ⇒ 납품 ⇒ 가공 ⇒ 검사 및 포장 ⇒ 수출면허 ⇒ 선적 ⇒ 월마감 30일이내 대금송금(T/T)

영업팀주문서접수 ⇒ 생산팀제품생산 ⇒ 열처리 ⇒ 검사및 포장 ⇒ 수출면허 ⇒ 선적 ⇒ 월마감 30일이내 대금송금(T/T)

자동차부문방위산업부문산업기계부문농기계부문	내수	영업팀 및 자유단조팀 주문서접수 ⇒ 생산팀제품생산 ⇒ 열처리 ⇒ 자체 또는 외주가공의뢰 ⇒ 검사 및 포장 ⇒ 거래처납품(A/R송장발행) ⇒ 대금회수	2,990(28%)

합계	10,696 (100%)

3) 판매방법 및 조건

(1) 수출(로봇 및 풍력부품外)은 주문서에 의한 직간접 판매와 물품 선적일 기준으로월 마감은 30일 이내 현금(￥)송금을 기준으로 하고 있습니다.

(2) 내수(자동차부품外)는 주문생산에 의한 직접 판매로서 현금 및 외상매출을 하고 있습니다.

4) 판매전략(1) 주문량만 적기에 생산하고,

(2) 고부가가치의 제품을 생산하며,

(3) 다변화 된 사업군에 대한 매출처의 다변화로 매출처에의 종속화를 지양하고 안정성있는 판매망을 구성하고 있습니다. 6. 시장위험과 관리

우리 회사의 수출거래 조건은 납품 후 다음 달 해당 외화 결재로 환율변화에 의한 납품 가격위험이 거의 없는 편입니다. 그리고 수출단가도 지난 6개월의 평균 환율을 참조하여 6개월마다 단가를 조정하는 방식으로 되어 있어 환율에 대해 안정된 구조를 가지고 있습니다. 수입 원자재의 경우 무역회사를 통하여 공급받고 다음달 원화결제를 하고 있으므로 매입에서도 외환 리스크가 거의 없다고 할 수 있습니다.

7. 파생상품

우리 회사가 현재 거래하고 있는 파생상품은 없습니다.

8. 연구개발활동가. 연구개발조직:

우리 회사의 연구개발 담당조직은 기술연구소로서 소장1명, 부서원 5명으로 전문 인력 총 6명으로 구성되어 있습니다.

나. 연구개발비용(단위 : 천원)

구 분	2016년1분기	2015년제31기	2014년제30기

비용처리	제조원가	266,040	1,361,849	1,203,293

판관비	72,212	294,319	261,459

연구개발비/매출액 = 비율(%)	3.2%	3.7%	2.8%

주) 우리 회사는 연구개발비용을 판매비와관리비로 처리하고 있으며, 자산처리는 하고 있지 않습니다.

다. 연구개발 실적

- 알루미늄합금 AL7075 단조 기술 개발

- 항공기용 부품 개발- 일본수출용 스핀들 개발

9. 기타 투자의사결정에 필요한 사항 가. 지적소유권

No	내용	권리자	출원일	유효일자

1	요크제조공정	(주)포메탈	2008.01.15	2028.01.15

1) 적용 : 자동차 부품생산

2) 내용 : 경량화를 위해 중공축을 사용하는 대형 요크생산공정

3) 현재는 절삭가공으로 중공형상를 제작하고 있으나 원자재가격이 상승과 함께 생산원가 절감효과가 점점 커질 것으로 예상.

4) 투입인원: 5명5) 소요비용: 38,800,000원

6) 개발기간: 3개월나. 기타 중요한 사항

기타 중요한 사항으로써 투자자 등 이용자의 의사결정에 필요하다고 생각되는 것으로써 기재되지 아니한 사항은 없습니다.

(단위 : 백만원)

품목	수주일자	납기일자	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

CENTER GEAR外)	2015.09.04	2016.05.10	23,262	955	18,693	818	4,569	137

REAR-BRG外	2016.03.30	2016.04.25	15,351	665	14,151	606	1,200	59

CONN-ROD外	2016.03.31	2016.04.05	37,800	474	35,978	447	1,822	27

SPINDLE外	2016.02.04	2016.04.01	19,922	522	19,422	507	500	15

SPINDLE外	2016.03.28	2016.04.01	30,358	571	29,632	567	726	4

TUBE SPLINE外	2016.03.03	2016.04.01	31,670	242	31,070	238	600	4

하우징外	2016.02.23	2016.04.14	13,767	508	10,729	501	3,038	7

RV GEAR外	2016.01.20	2016.04.13	41,991	1,578	24,337	979	17,654	599

CRANK SHAFT外	2016.02.02	2016.04.05	71,196	484	50,920	367	20,276	117

MK KNUCKLE外	2016.03.22	2016.04.07	19,111	318	18,895	312	216	6

암外	2016.01.06	2016.08.10	5,185	273	3,985	193	1,200	80

BOTTLE END外	2016.02.12	2016.04.29	2,348	166	2,087	144	261	22

암外	2015.11.26	2016.09.19	234,904	5,603	203,585	4708	31,319	895

합 계	608,421	12,866	525,040	10,894	83,381	1,972