대양전기공업 분기보고서 (2018.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 지배회사는 산업용 조명등기구, 전자시스템, 배전반 등을 제조, 판매하는 기업으로써 1977년 5월 개인기업으로 영업을 개시하였습니다. 1988년 7월 1일 법인으로 전환하였으며, 설립시 주로 조선 분야 제품을 위주로 사업을 시작했으나, 현재는 조선, 방위산업, 철도차량, 자동차산업 등으로 사업을 다변화 하고 있습니다.

종속회사인 한국특수전지(주)는 방위산업 분야의 매출이 100%로써 각종 축전지의 제조 및 판매를 주요사업으로 영위하고 있습니다. 가. 업계의 현황[조선/해양 기자재 산업](1) 산업의 특성 조선 산업은 컨테이너선, 벌크선, 가스운반선, 오일운반선, 특수선, 여객선 등의 선박을 건조하는 산업으로, 전후방 파급효과가 큰 종합산업이며, 조선 산업의 전방산업으로는 해운업, 수산업, 관광산업 등이 있습니다. 조선 산업은 높은 기술 수준을 필요로 하며 대형건조 설비를 필수적으로 갖추어야 하기 때문에 막대한 초기 투자가 필요한 산업입니다. 또한, 건조공정이 매우 다양하고 공정 자동화에도 한계가 있어 우수한 인적자원이 많이 요구되어 고용 창출 효과가 매우 높습니다.

조선 산업은 원유가격, 곡물의 작황, 세계 경제 성장률 및 교역량, 산유국의 정치상황 등 세계의 정치, 경제 상황 , 환율 및 선박금융시장의 변화에 민감하게 반응하는 경향이 있습니다. 반면 해양 관련한 부문은 해양플랜트 관련 건조가 활발해 지게 되면, 원유 또는 가스의 운반 필요성의 의하여 LNG 탱커, 원유운반선 등의 수요가 증가하는 요인이 됩니다.

(2) 산업의 성장성

조선기자재 산업은 전방산업인 조선산업과 밀접한 연관관계를 맺고 있으므로 향후 조선산업에 대한 전망을 통하여 조선기자재 산업의 성장성을 가늠해 볼 수 있습니다. 조선 산업은 세계 경기의 부침에 크게 영향을 받습니다. 세계 경제가 침체 국면에 빠지면, 해운 물동량이 감소되고 이는 즉시 선박수요의 감소를 초래하여 조선 산업에 매우 불리한 여건을 조성합니다. 국내 조선 산업은 2003년~2008년 기록적인 호황이계속되었으나 이후 세계경기 침체와 맞물려 신규수주가 급감하는 등 조선시황이 악화되었습니다. (3) 경기 변동 및 계절성

당사의 주력매출 분야인 조선기자재분야는 조선산업 및 조선산업의 전방산업인 해운업 등의 경기와 매우 밀접한 관계가 있습니다. 해운업은 세계 물동량의 증감 추이에 연동되기 때문에 세계 경제의 부침에 크게 영향을 받으나, 계절적인 요인은 거의 없습니다.(4) 경쟁상황 당사는 높은 기술력과 시장 선도기업으로써의 선점효과, 40년의 오랜 업력을 통해 구축된 고객과의 신뢰, 다양한 종류의 제품군 등 경쟁업체 대비 경쟁우위요소를 바탕으로 2015년 기준 선박용 조명등기구 분야에서 시장점유율 79%로 1위를 차지하고 있습니다. 당사와 동일한 사업을 영위하는 K사는 1992년에 설립되어 전선격벽장치를 개발하여 생산, 판매하고 있으며, 주로 중소형 조선소를 타겟으로 영업을 진행하고 있는 반면, 당사는 대형 조선소에 제품을 공급하고 있으며, 높은 기술력을 바탕으로 향후에도 높은 시장점유율을 나타낼 것으로 예상됩니다. [최근 3개년 조명등기구 시장점유율 현황]

제품품목명	2015년	2014년	2013년

회사명	시장점유율	회사명	시장점유율	회사명	시장점유율

조명등기구(선박용)	당사	79%	당사	67%	당사	71%

K사	21%	K사	33%	K사	29%

출처 : 금융감독원 전자공시시스템주1) K사의 경우 2015년 감사보고서 기준으로 비교하였으며, 재무제표가 공시되지 않는 군소 업체는 시장점유율 산정 시 제외하였습니다. 주2) K사의 경우 복수의 사업분야가 있지만 구분이 용이하지 않아, 총액으로 시장 점유율을 산정하였고, 당사는 조명부문 매출만 반영한 점유율입니다. (5) 경쟁력 조선기자재 분야의 비교우위 및 경쟁수단은 선급인증의 보유와 거래처 선점효과입니다. 선박에 들어가는 대부분의 부품은 선급인증을 필요로 하며, 선급인증을 취득하기 위해서는 서류심사, 제품심사, 기업방문 실사 등을 거쳐야 하므로 많은 비용과 시간이 필요합니다. 따라서, 선급인증을 많이 보유하고 있는 기업이 비교우위를 갖게 됩니다. 또한, 조선업체들이 조선기자재 업체를 선정함에 있어서 가장 중요한 기준으로 삼는 것은 품질 및 납기입니다. 따라서 대부분의 조선업체들은 품질 및 납기 준수 능력이 검증된 기존의 거래처를 선호하는 경향을 갖습니다. 당사는 ISO 9001(품질인증), AS9100(우주항공분야 품질인증), ISO14001(환경시스템인증), OHSAS18001 (안전보건시스템인증) 등 11개의 시스템 인증과 여러 나라의 국제 선급인증 등을 획득하였으며, 이는 고객들에게 제품 및 내부 시스템에 대한 신뢰를 줄 수 있는 객관적인 자료로써 활용되고 있습니다. 또한 40년간 지속적으로 국내 4개 상장조선소를 비롯한 모든 조선소에 제품을 공급하고 있는 점은 거래처 선점을 통한 경쟁우위를 확보하고 있다는 것을 나타내고 있습니다.[방위 산업]※ 종속회사인 한국특수전지(주)는 100% 방산업체로써 방산 분야는 지배회사와 종속회사가 공통적으로 영위하는 사업입니다. (1) 산업의 특성

방위산업은 민수산업과는 달리 고도의 기술수준을 필요로 하고, 생산물량에 비해 많은 연구개발비용과 큰 설비투자가 소요되며, 생산종료 후에도 유사시를 대비하여 생산라인을 유지해야 하는 산업입니다.

국내의 방산제품은 수입의존도가 높아 자주국방 및 국방예산 절감 등을 위한 방산제품의 국산화가 절실히 요구되고 있습니다. 또한, 국산화 과정에서 정밀기계, 전자, 소프트웨어 등 첨단제품과 기술들이 민수로 이전되면서 산업전반에 걸쳐 국내 민간 기업들의 기술력 향상을 가져올 수 있었습니다. 기술력향상 및 수입대체를 통한 국부유출 감소측면에서 방위산업은 국가경제에서 중요한 역할을 담당하고 있으며 최근 국내 기업의 기술향상으로 국산화 제품의 분야가 점점 확대되고 있습니다.

(2) 산업의 성장성

2017년 국방비는 전년 대비 4.0% 증가한 40조 3천억원이며, 그 중 방위력 개선비는 4.8% 증가한 12조 2천억으로 편성되었습니다. 정부의 방산장비 국산화 의지에 따라 방위력 개선비 예산은 지속적으로 증가하고 있으며, 연구개발에 대한 적극적인 투자로 품질이 크게 향상되고 있습니다.

(3) 경기 변동 및 계절성

방위산업은 일반경기변동과의 상관관계가 적으며, 국가의 장단기 국방정책 및 국가 간 이해관계 등에 많은 영향을 받는 산업입니다. 방위산업은 전력화가 완료되는 시점까지 국방예산에 의해 수요가 확정되어 있기 때문에 경기의 부침과 관계없이 안정적인 사업의 영위가 가능합니다.

(4) 경쟁상황 당사 및 당사의 종속회사가 방산분야에 공급하는 제품은 함내외 통신시스템을 비롯한 전자시스템, 배전반류, 잠수함용 연축전지 등입니다. 전자시스템(통신시스템)의 경우 수입품 대체를 위한 국산화 개발품으로 경쟁구도를 형성하지 않습니다. 배전반의 경우 일부 경쟁이 되어집니다. 잠수함용 연축전지 역시 다른 국내 공급사가 없기 때문에 경쟁관계에 있지 않는 제품입니다. (5) 경쟁력

방위산업을 영위함에 있어 가장 중요한 것은 방위산업체로 지정되는 것입니다. 방위산업체로 지정되기 위해서는 뛰어난 품질과 기술을 갖추어야 하며 보안과 관련된 별도의 시스템을 갖추어 기술 유출 등의 사고를 미연에 방지할 수 있어야 합니다.

기존의 공급실적 역시 방위산업에서의 비교우위에 있어서 중요한 요소입니다. 방위산업은 신규업체의 선정에 보수적이기 때문에 이미 방위산업체로 지정되어 제품을 공급하고 있는 업체가 신규 수주에 유리합니다. 또한, 방위산업의 수주는 연구개발이포함되는 프로젝트가 많기 때문에 방산제품의 연구 및 개발과 관련한 핵심인력의 보유가 중요한 요소로 작용합니다. 당사는 1990년 11월에 방위산업체로 지정되었으며, 현재까지 방위산업체의 지위를 유지하고 있습니다. [육상용 조명 및 철도차량용 전기제품 등](1) 산업의 특성

육상용 조명 및 철도차량용 전기 제품 등은 중소규모의 업체가 많아 경쟁이 심한 분야입니다. 육상용 조명의 경우 주로 방폭등을 위주로 공급을 하며, 이는 사회간접자본투자가 확대될 경우 성장을 할 수 있는 분야입니다. 철도 차량용 전기제품(배전반)은 국내 철도산업 확대 뿐만 아니라 우리나라 기업의 해외 수주확대가 될 경우 국내 기업을 통한 매출 확대가 가능한 분야입니다. (2) 산업의 성장성

육상용 조명산업은 국내외 건설경기나 사회간접자본투자가 확대될 경우 성장 가능성이 높으며, 철도차량용 배전반류는 국내 기업의 철도 관련 해외 수주가 확대될 경우 성장 가능성이 높은 특성이 있습니다. (3) 경기 변동 및 계절성

철도차량의 수요는 정부나 지방자치단체의 사회간접자본 투자계획에 의하여 결정됩니다. 그리고 매출의 계절성은 거의 없습니다.

(4) 경쟁상황 육상조명 및 철도차량은 중소 규모의 기업들이 많아 치열한 경쟁구도를 가지고 있습니다. (5) 경쟁력

당사는 육상에 비해 환경이 열악한 선박에 조명 및 배전반을 납품하고 있기 때문에 기술적으로는 일반 육상시장 진출이 어렵지 않지만 중소규모의 업체들과 경쟁을 하기 때문에 단가 경쟁력에 있어 열위를 나타내고 있습니다.

나. 회사의 현황

당사는 1988년 7월 1일 설립 이후 현대중공업, 현대미포조선, 대우조선해양, 삼성중공업 등 국내 모든 상장 조선소에 당사의 제품을 공급하면서 선박용 조명등기구의 선두업체로 성장해 왔습니다. 초기 선박용 조명등기구, 전자시스템, 배전반 등을 공급해 왔으나, 최근 자동차 산업시장으로 분야를 확대해 나가고 있습니다. ※ 종속회사와 관련된 현황 종속회사인 한국특수전지(주)는 1997년 3월 20일 설립되어 잠수함용 연축전지를 주요제품으로 100% 방위산업과 관련이 있습니다.

1) 시장의 특성(1) 주요 목표시장

당사의 주요 목표시장은 조선/해양 기자재, 방위산업, 자동차 시장으로 1990년대 국내 조선업의 눈부신 성장과 함께 성장하였습니다. 특히, 조선기자재와 관련된 조명등기구는 당사가 확고히 1위를 지키고 있는 분야이며, 전기전자분야에서도 지속적인 연구개발 활동으로 함내외 통신장비를 현재 해군에 납품하는 등 괄목할만한 성장을 보이고 있습니다.

(2) 수요자의 구성 및 특성 조선기자재 산업의 경우 당사의 주요 목표시장에 따른 수요자는 국내외 조선소이며, 고정 거래선으로부터 공급을 받는 특성이 있습니다. 당사는 40년간의 공급실적을 바탕으로 오랜 신뢰관계가 형성되어 있어 타사 대비 경쟁우위를 확보하고 있습니다. 방위산업의 경우 국방 관련 정부기관으로 방산물자지정 및 방산업체지정 등을 받아야 합니다. 당사는 1990년도부터 방위산업체로 지정되어 방산물자의 범위를 점점 확대하고 있습니다. 육상시장의 주요 고객은 국내의 철도차량, 자동차 업체, 건설사 등이 주요 고객이며, 목표시장은 상대적으로 높은 기술력을 필요로 하는 발전, 플랜트, 자동차 분야 등입니다.

(3) 내수 및 수출의 구성 지배회사는 조선기자재와 방위산업 분야를 주력산업으로 하고 있으며, 대부분의 매출이 내수시장에서 발생하였습니다. 하지만 조선시장은 원수요자가 해외 선주로서 Local 수출 비중이 높은 특징이 있어 하기 표의 수출을 로컬 수출 및 직수출로 구분하여 기재하였습니다. 종속회사는 매출이 내수에서만 발생하고 있습니다. 지배회사의 매출은 2018년 분기말 현재 내수 40.02%, 수출(LOCAL) 53.51%, 수출(직수출) 6.47%로 구성되어 있습니다. 41년간 지속적으로 국내 주요 조선소와의 거래관 계를 유지하고 있으며, 주요선박의 국적이 외국이기 때문에 선박을 건조하는 시점에 제품이 공급될 경우 내수 매출(LOCAL포함)로 인식되며, 선박이 해외로 인도된 이후에는 해외 선주에게 직접 수주를 받아 매출하게 되는 직수출 형태가 됩니다 .

[지배회사 내수 및 수출 구성비율] (단위:백만원)

구분	2018년 1분기	2017년	2016년

매출액	비율(%)	매출액	비율(%)	매출액	비율(%)

내수	7,208	40.02	62,135	51.73	92,544	60.59

수출(Local)	9,638	53.51	49,548	41.25	51,571	33.77

수출(직수출)	1,167	6.47	8,436	7.02	8,620	5.64

합계	18,013	100.00	120,119	100.00	152,735	100.00

(4) 수요의 변동요인

지배회사는 1990년부터 방위산업체로 등록되어 현재까지 방산제품을 공급하고 있으며, 지속적으로 제품 공급액이 늘어나고 있는 추세입니다. 주요 영업지역은 울산, 창원, 부산, 거제 등의 조선소 밀집 지역이며, 각 조선소의 특수선 사업부가 주요 영업 대상입니다. 방위산업은 경기변동의 영향을 받지 않기 때문에 중.장기적으로 안정적인 수요가 예상됩니다.

육상시장 중 철도차량 사업은 현대로템에 대한 전기제품의 공급실적이 대부분을 차지하고 있습니다. 철도차량 분야는 사회기반시설로 단기적인 경기변동에 크게 영향을 받지 않기 때문에 안정적인 매출 확보가 예상됩니다.

2) 회사 성장과정

구 분	시장 여건	생산 및 판매 활동 개요	영업상주요전략

국 내	국 외

설립시(1977년~1986년)	당사가 제작하는 품목을 전량 수입에 의존 국내업체 부재로 인한 국산화 시도의 시기임.수입대체 초기로 시장 진입부터 안정화 되어가던 시기임.	다국적기업들의 안정화된 시장 확보로 신규업체의 진입이 거의 불가함. 수요가 꾸준히 확대되던 시기임.	당사는 스위치보드, 조명기구 등을 주로 생산하면서 가격 경쟁력을 통한 수입 대체로 시장에 진입 및 점유율을 확대함.	수입대체, 원가절감, 신속한 납기로 수입품 대비 경쟁우위를 확보함.

성장기(1987년~2010년)	국내 조선산업의 꾸준한 성장으로 세계 1위로 성장할 때까지 조선기자재 산업 역시 같이 성장함.	세계 조선산업의 변화가 유럽, 일본 등에서 한국으로 주도권이 이전되는 현상이 발생함.	꾸준한 실적 증대, 고객확보, 품질 수준 향상으로 세계 1위인 국내 조선산업과 더불어 영업실적도 많이 향상됨.	원가, 품질, 납기 경쟁력을 확보함. 각종 인증획득을 통한 영업력 강화 및 업체 등록을 확대함.

제2의 성장(2011년~현재)	해운사들의 경기불황으로 국내 조선업이 타격을 받는 양상. 2010년부터 수주가 완만하게 증가하다 다시 상황이 좋지 않음.중저가 선박은 중국에서 수주하고 한국은 부가가치 높은 선박의 수주가 예상됨.	중국의 약진으로 한국 조선업과의 경쟁이 심화됨. 중국의 중저가 선박에 대한 시장이 확대됨.	자재 국산화율 확대를 통한 안정적인 공급체계를 구축하고 생산라인의 최적화 배치, 자동화 확대 등을 통한 경쟁력 강화됨. 기존 고객들을 통한 영업을 지속함. 신규 시장 확대를 위한 제품개발을 확대함.	조선 부분의 비중을 유지하고 플랜트, 대체에너지, 자동차 등의 신규시장을 확대함. 국산화 확대를 통해 원가를 절감하고 신속한 납품체계를 확보함.

※ 종속회사의 성장과정 종속회사인 한국특수전지(주)는 1997년 설립되어 잠수함용 연축전지를 개발하면서 방위산업체로 지정되었으며, 이후 어뢰용 전지 등을 추가로 개발하거나 일부 공급하면서 외형을 확대하고 있습니다. 3) 회사의 영업 및 생산

당사는 1977년 대양전기제작소로 설립되어 전량 수입에 의존하던 조선기자재의 국산화를 목표로 사업을 시작하였으며, 설립 당해에 산업자원부에서 선정하는 선박용 전기장비 제조업체로 지정되었습니다.

1990년대에는 조명기기에서 전기전자 분야로 사업을 확대하여 함정용 주배전반,함정 통신시스템 등 군함 통신 등의 특화 시장에서도 독보적인 지위를 확보하였습니다. 당사는 해군과의 계약을 통해 방위산업 관련 조명등기구, 전기/전자 제품 등의 제품군을 공급하고 있으며, 주요 제품은 함내외 통신체계(ICS ; Integrated Communication System)입니다. 2000년대 들어 당사는 IT를 기반으로 신성장동력을 만들고자 노력하고 있습니다. 조명 분야에서는 신규 제품으로 LED조명등기구를 기반으로 선박은 물론이고 철도차량 등의 육상시장으로 거래처를 확대하고 있습니다.

[ 당사의 조선/해양기자재 산업 수주 및 매출액 추이 ]

(단위 : 백만원)

구분	2018년 1분기	2017년	2016년

수주액	16,754	68,059	62,496

매출액	14,433	70,695	90,355

방위산업은 주로 해군, 해경 함정에 ICS(Integrated Communication System : 함내외 통합 통신체계)를 비롯한 전자시스템, 배전반, 조명등기구 등 방산 제품에 대한 공급이 이루어지고 있습니다.

[ 당사의 방위산업 수주 및 매출액 추이 ]

(단위 : 백만원)

구분	2018년 1분기	2017년	2016년

수주액	6,695	56,392	42,910

매출액	1,420	40,061	47,052

종속회사인 한국특수전지(주)는 잠수함용 연축전지가 주요 제품으로 1997년 이후 해군에 지속적으로 공급되고 있습니다. [ 종속회사의 방위산업 매출액 추이 ] (단위 : 백만원)

구분	2018년 1분기	2017년	2016년

매출액	6,093	22,945	22,212

방위산업과 관련하여 당사는 2005년 9월 차세대 한국형 함내외 통신 체계 개발을 시작하여 2009년 12월 개발을 성공하였고, 2010년 8월에는 당사의 함내외 통신체계가 국방규격으로 등록되었습니다. 철도차량 및 육상용 조명의 주요품목은 배전반 및 배전반 액세사리류, 터널용 방폭등으로써, 지속적으로 수요가 발생하고 있고, 철도건설이나 터널 건설 등과 더불어 계속 확대되어 가고 있는 산업분야입니다. [ 당사의 철도차량 및 육상용 산업 수주 및 매출액 추이 ]

(단위 : 백만원)

구분	2018년 1분기	2017년	2016년

수주액	3,640	16,179	19,422

매출액	2,160	9,363	15,328

4) 신규사업 등의 내용 및 전망 - 해당사항 없음.

2. 주요 제품, 서비스 등가. 주요 제품 현황

(단위:백만원, %)

제품군	품목	2018년 1분기	2017년	2016년	제품설명

매출액	비율	매출액	비율	매출액	비율

조명등기구	LED등	4,594	25.5	15,066	12.5	14,930	9.8	LED 등기구

방폭등	1,908	10.6	9,281	7.7	16,161	10.6	방폭 등기구

기 타	8,508	47.2	49,937	41.6	64,047	41.9	기타

전자시스템	631	3.5	17,473	14.5	21,522	14.1	선박용 항해통신장비, 냉동컨테이너모니터링시스템 외

전기기구	선박용	151	0.8	17,805	14.8	18,912	12.4	선박용 배전반 외

철도차량용	1,344	7.5	6,429	5.4	12,540	8.2	철도차량용 배전반 외

기 타	877	4.9	4,128	3.5	4,623	3.0	기 타

합 계	18,013	100.0	120,119	100.0	152,735	100.0	-

※ 종속회사의 주요 제품 현황 (단위:백만원, %)

제품군	품목	2018년1분기매출액(비율)	2017년매출액(비율)	2016년매출액(비율)	제품설명

잠수함용 전지	잠수함용 연축전지 및 부품류	6,093(100%)	22,945(100%)	22,212(100%)	잠수함축전지 등

나. 주요 제품 가격 변동 추이 (단위:원,USD)

제품군	주요제품	수출구분	2018년 1분기	2017년	2016년

단가	외화 단가(USD)	단가	외화 단가(USD)	단가	외화 단가(USD)

조명등기구	LED등	내수	243,098	-	211,535	-	243,123	-

수출	236,302	$227.94	204,673	$191.03	235,523	$194.89

방폭등	내수	260,528	-	247,871	-	247,963	-

수출	256,807	$240.79	256,540	$239.44	255,108	$211.09

기타	내수	9,847	-	15,973	-	25,872	-

수출	26,505	$24.85	34,009	$31.74	36,500	$30.20

전자시스템	내수	2,150,080	-	1,945,529	-	5,385,179	-

수출	18,260,964	$17,122.33	8,340,863	$7,785.01	5,819,020	$4,815.08

전기기구	선박용	내수	278,493	-	29,499,192	-	11,191,068	-

수출	7,468,294	$7,002.62	2,717,293	$2,536.21	5,281,217	$4,370.06

철도차량용	내수	416,984	-	3,84,123	-	777,507	-

수출	100,472	$94.21	883	$0.82	-	-

기 타	내수	1,547,184	-	1,228,595	-	1,647,443	-

수출	3,813,937	$3,576.12	3,283,724	$3,064.89	2,318,090	$1,918.15

주1) 모든 단가는 총 평균으로 산출하였습니다.주2) 미 달러화 표기는 서울외국환중개에서 고시하는 분기말 기준환율을 적용하였습니다.주3) 다품종소량생산으로 품목이 다양하여, 연도별 가격 변동폭이 큽니다.주4) 수출 단가에는 간접 수출 내역도 포함되어 있습니다.

3. 주요 원재료

가. 주요 원재료 매입 현황 (단위:천원,천USD)

매입유형	품목	구분	연도별 매입금액

2018년 1분기	2017년	2016년

원재료	등체	국내	1,183,581	5,684,556	11,252,612

수입	49,581($46.49)	833,817($778.25)	871,549($721.18)

소계	1,233,162	6,518,373	12,124,161

안정기	국내	975,803	3,618,474	3,455,869

수입	341,496($320.20)	2,166,859($2,022.46)	4,543,613($3,759.71)

소계	1,317,299	5,785,333	7,999,482

글로브	국내	507,316	2,604,742	3,787,052

수입	20,365($19.10)	210,835($196.78)	364,574($329.39)

소계	527,681	2,815,577	4,151,626

램프	국내	593,316	2,267,126	3,045,956

수입	163,334($153.15)	1,577,277($1,472.16)	1,404,768($1,162.41)

소계	756,650	3,844,403	4,450,724

릴레이	국내	157,930	478,935	1,194,167

수입	32,954($30.90)	176,994($165.20)	161,395($133.55)

소계	190,884	655,929	1,355,562

차단기	국내	79,210	357,702	584,255

수입	3,997,247($3,748)	12,365,205($11,541.17)	12,794,915($10,587.43)

소계	4,076,457	12,722,907	13,379,169

스위치/소켓	국내	170,322	1,188,805	2,838,953

수입	96,688($90.66)	823,003($768.16)	842,482($697.13)

소계	267,009	2,011,808	3,681,435

기타	국내	6,637,021	22,934,357	30,923,363

수입	2,151,468($2,017.32)	6,604,724($6,164.57)	6,541,039($5,412.53)

소계	8,788,490	29,539,081	37,464,401

원재료계	국내	10,304,500	39,134,697	57,082,226

수입	6,853,133($6,425.82)	24,758,714($23,108.75)	27,524,335($22,775.62)

소계	17,157,633	63,893,411	84,606,561

미착품계	수입	512,817($480.8)	520,520($485.8)	5,064,174($4,190.5)

저장품계	국내	38,329	30,810	31,420

매입 합계	국내	10,342,829	39,165,507	57,113,646

수입	7,365,950($6,906.62)	25,279,234($23,594.55)	32,588,509($26,966.12)

소계	17,708,779	64,444,741	89,702,155

주) 미 달러화 표기는 서울외국환중개에서 고시하는 분기말 기준환율을 적용하였습니다.※ 종속회사인 한국특수전지(주)는 100% 방위산업 제품인 잠수함용 축전지를 국내 독점 공급하는 기업으로 군사기밀과 연관될 수 있는 원자재의 종류 등 에 대해서 별도 기재하지 않았습니다.

나. 주요 원재료 가격변동추이 당사 제품의 가장 큰 특징은 다품종 소량 체제로 제품이 다양한 만큼 원재료 역시 다양한 특성을 가지고 있습니다. 따라서 원재료를 단순평균할 경우 매년 다양한 규격 및 원재료가 사용되기 때문에 원재료 가격 변동이 크게 발생할 수 있습니다.

[원재료의 총평균 단가] (단위 : 원,USD/개)

제품군	자재명	구분	2018년 1분기	2017년	2016년

조명등기구	등체	국내	756.15	1,017.71	1,296.65

수입	192,174.31($180.19)	373,134.55($348.27)	429,810.55($355.66)

안정기	국내	5,372.57	3,668.82	1,724.69

수입	8,130.08($7.62)	8,640.85($8.07)	12,505.78($10.35)

글로브	국내	5,106.58	5,337.87	5,515.35

수입	72,732.16($68.20)	63,190.96($58.98)	65,926.67($54.55)

램프	국내	2,999.11	2,970.30	2,274.34

수입	2,615.76($2.45)	4,943.99($4.61)	4,303.25($3.56)

전자시스템	무선송수신장치	국내	358,017.98	274,204.63	432,274.67

수입	9,828,368.36($9,215.54)	292,794.14($273.28)	2,817,908.38($2,231.74)

커넥터	국내	10,228.96	8,236.25	19,122.75

수입	-(-)	1,806.22($1.69)	83,524.45($76.19)

PCB	국내	24,169.87	25,960.59	31,315.64

수입	18,067.22($16.94)	17,985.32($16.79)	68,170.01($56.41)

배전반	릴레이	국내	38,398.16	50,401.13	70,676.29

수입	59,871.46($56.14)	68,846.72($64.26)	74,123.1($61.33)

커넥터	국내	1,515.43	1,891.33	2,389.49

수입	--	--	--

차단기	국내	27,600.45	22,850.28	18,369.29

수입	10,832,648.35($10,157.19)	24,300,225.49($22,680.82)	12,656,178.09($10,472.63)

리셉터클	몸체	국내	1,990.46	2,611.31	2,286.86

수입	320,427.91($300.45)	72,263.41($67.45)	35,040.55($29.00)

차단기	국내	21,000.00	21,589.68	17,351.47

수입	--	--	--

스위치/소켓	국내	3,314.78	3,043.2	1,747.92

수입	92,279.98($86.53)	121,190.21($113.11)	112,042.12($92.71)

주) 미 달러화 표기는 서울외국환중개에서 고시하는 분기말 기준환율을 적용하였습니다. ※ 종속회사인 한국특수전지(주)는 100% 방위산업 제품인 잠수함용 축전지를 국내 독점 공급하는 기업으로 군사기밀과 연관될 수 있는 원자재의 종류 등 에 대해서 별도 기재하지 않았습니다.다. 주요 매입처에 관한 사항 (단위 : 천원)

품목	구입처	2018년 1분기	2017년	2016년	결제조건

등체	국내	이화정공(주)	187,043	1,682,823	3,030,264	정기지불

등체	국내	(주)광일금속	195,364	1,130,439	1,055,056	정기지불

글로브	국내	엔피씨(주)	277,487	1,542,290	1,978,157	정기지불

기타	국내	부산콘트롤	277,865	1,414,716	1,899,623	정기지불

등체,글로브	국내	신립산업사	261,614	1,153,713	1,386,398	정기지불

기타	국내	(주)한일볼트	104,505	570,315	825,123	정기지불

등체	국내	홍덕철강(주)	176,677	528,939	624,152	정기지불

PCB	국내	(주)세종전자	457,275	1,835,884	1,719,619	정기지불

글로브	국내	(주)부산아크릴	135,424	721,419	795,168	정기지불

기타	국내	통운기공사	139,732	660,039	991,540	정기지불

주1) 정기지불은 전액 현금결제이며, 세금계산서 발행일로부터 30일 이내에 결제하고 있습니다.

※ 종속회사의 주요 매입처에 관한 사항 (단위 : 천원)

업체명	품목	2018년 1분기	2017년	2016년	결제조건

신영금속 외	잠수함용 연축전지 부품류	3,495,705	11,987,014	9,178,733	정기지불

4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 생산실적

(단위 : 시간, 백만원)

제품 품목명	구 분	2018년1분기(제31기)	2017년(제30기)	2016년(제29기)

시간	금액	시간	금액	시간	금액

조명등기구	생산능력	70,272	22,365	286,944	99,233	286,944	99,436

생산실적	48,539	15,432	209,088	71,448	275,466	95,459

가 동 율	69%	72%	96%

기말재고	-	979	-	867	-	983

전기전자시스템	생산능력	19,764	7,311	81,984	52,957	87,840	68,719

생산실적	14,592	5,410	55,804	36,011	71,501	55,663

가 동 율	74%	68%	81%

기말재고	-	5,551	-	2,058	-	2,140

2) 산출방법

사업부문별 총 작업가능시간 = 당분기말 인원 * 1인당 작업가능시간

※ 생산능력 산출기준 (단위: 명, 시간)

사업부문	구분	2018년1분기(제31기)	2017년(제30기)	2016년(제29기)

조명등기구	당분기말인원	96	98	98

1인당 당기 작업가능시간	732	2,928	2,928

총 작업가능시간	70,272	286,944	286,944

전기전자시스템	당분기말인원	27	28	30

1인당 당기 작업가능시간	732	2,928	2,928

총 작업가능시간	19,764	81,984	87,840

나. 생산설비에 관한 사항

(1) 생산설비 현황 (단위 : 백만원)

계정명	소재지	K-IFRS

기초가액(2018.01.01)	당기증감	당기상각	기말잔액(2018.03.31)	비고

증가	감소

토지	부산시 사하구 신평동	9,407	-	-	-	9,407	-

부산시 사하구 구평동	2,163	-	-	-	2,163	-

부산시 강서구 송정동	7,673	-	-	-	7,673	-

서울시 강남구 삼성동	3,025	-	-	-	3,025	-

인천시 연수구 송도동	3,555	-	-	-	3,555	-

경남 창원시 성주동	9,801	-	-	-	9,801	-

부산시 강서구 미음지구	9,690	-	-	-	9,690	-

소계	45,314	-	-	-	45,314	-

건물	부산시 사하구 신평동	3,450	-	-	38	3,412	-

부산시 사하구 구평동	928	-	-	14	914	-

부산시 강서구 송정동	1,761	-	-	14	1,747	-

서울시 강남구 삼성동	825	-	-	7	818	-

인천시 연수구 송도동	4,186	-	-	29	4,157	-

서울시 용산구 외	1,294	1,480	-	17	2,757	-

경남 창원시 성주동	350	-	-	3	347	-

부산시 강서구 송정동	2,690	-	-	19	2,671	-

소계	15,484	1,480	-	141	16,823	-

구축물	부산시 사하구 신평동 외	67	-	-	2	65	-

기계 장치	부산시 사하구 신평동 외	3,160	-	-	189	2,971	-

차량운반구	부산시 사하구 신평동 외	51	-	-	5	46	-

공구 기구	부산시 사하구 신평동 외	741	29	-	38	732	-

집기 비품	부산시 사하구 신평동 외	522	290	-	64	751	-

건설중인 자산	부산시 사하구 신평동 외	4,828	1,793	1,413	-	5,208	-

총계	70,167	3,592	1,413	436	71,910	-

* 종속회사인 한국특수전지(주)는 100% 방위산업 제품인 잠수함용 축전지를 국내 독점 공급하는 기업으로서 방위산업과 관련한 생산설비에 대해서는 별도 기재하지 않았습니다. (2) 최근 3년간 변동사항

(가) 취득설비자산 (단위 : 천원)

설비자산	취득가액	취득일	취득사유

건물	431,268	2015.01.26	직원 숙소 외

차량운반구	30,849	2015.02.17 외	업무용차량

기타	1,400,365	2015.02.10 외	생산량 증가 외

건물	148,374	2016.03.23	한국특수전지 연분기룸 신축

건물	3,268,066	2016.04.20	송도 3공장 증축

기타(공구 외)	994,662	2016.01.21 외	생산량 증가 외

건물	1,004,378	2017.03.03	제2공장 증축

건물	622,597	2017.01.06	기타

기타	6,550,872	2017.01.23 외	생산량 증가 외

건물	1,479,691	2018.01.10	기타

기타	2,111,971	2018.01.25 외	기계 장비 구입 외

(나) 매각설비자산 (단위: 천원)

설비자산명	처분가액	처분일	처분사유

차량운반구	17,897	2015.01.21 외	노후차량

기타	51,554	2015.10.02 외	설비노후

기타	428,037	2016.06.30 외	설비노후 외

건물	74,545	2017.01.25	오피스텔 매각

차량운반구	19,455	2017.02.03 외	기타

기타	38,000	2017.04.14 외	설비노후

차량운반구	1,818	2018.02.09	노후차량

(3) 설비의 신설.매입계획(단위 : 백만원)

구 분	설비능력	총소요자 금	기지출액	지 출 예 정	착 공예정일	준 공년월일	진척율	비 고

2018년

토 지	-	-	-	-	-	-	-	-

건 물	-	-	-	-	-	-	-	-

기계장치	-	6,500	-	6,500	2018년	2018년	-	-

구 축 물	-	-	-	-	-	-	-	-

기 타	-	2,500	-	2,500	2018년	2018년	-	-

계	-	9,000	-	9,000	-	-	-	-

당사의 투자계획은 신평공장의 투자, 녹산공장의 투자, 인천 송도공장의 투자 등으로 나누어집니다.

본사가 있는 신평공장은 설립한지 가장 오래된 공장으로 노후장비가 많아 설비수리 및 교체 수요가 많습니다.

녹산공장의 투자는 2012년 9월에 신축, 2016년 12월 폐지된 사업부의 공장부지를 활용하여 SI사업부 공장을 효율적으로 재배치했습니다.

인천송도공장은 지속적으로 요구되고 있는 고객들의 소형화, 정밀화 요구에 부합하기 위하여 송도에 MEMS 전문 연구 및 생산이 가능한 설비를 2010년 5월 완공하였으며, 2016년 3월에 미래 성장동력 확보를 위해 공장을 확장했습니다. MEMS(Micro Electro Mechanical System) 기반 센서 모듈의 개발 및 생산을 통한 신규 수익원 창출을 목표로 설비, 장비, 인원 투자를 진행하고 있습니다.

5. 매출에 관한 사항

가. 매출실적 (단위 : 천개, 백만원,백만불)

매출유형	품목	2018년 1분기	2017년	2016년

수량	판매액	외화	수량	판매액	외화	수량	판매액	외화

제품	조명등기구	내수	226	4,610	-	705	18,455	-	1,036	37,480	-

수출	257	10,400	$9.75	1,228	55,829	$52.11	1,133	57,658	$47.71

소계	483	15,010	$9.75	1,933	74,284	$52.11	2,168	95,138	$47.71

전자시스템	내수	0.3	576	-	8.8	17,097	-	4	21,114	-

수출	0.1	55	$0.05	0.1	376	$0.35	0.1	408	$0.34

소계	0.4	631	$0.05	8.9	17,473	$0.35	4.1	21,522	$0.34

전기기구	내수	92	1,366	-	17	24,041	-	18	31,341	-

수출	0.1	129	$0.12	83	193	$0.18	0.1	111	$0.09

소계	92.1	1,495	$0.12	100	24,234	$0.18	18	31,452	$0.09

기 타	내수	122.1	656	-	374.2	2,542	-	331	2,609	-

수출	0.1	221	$0.21	0.5	1,586	$1.48	1	2,014	$1.67

소계	122.2	877	$0.21	374.7	4,128	$1.48	333	4,623	$1.67

합 계	내수	440.4	7,208	-	1,105.0	62,135	-	1,389	92,544	-

수출	257.3	10,805	$10.13	1,311.6	57,984	$54.12	1,134	60,191	$49.81

소계	697.7	18,013	$10.13	2,416.6	120,119	$54.12	2,523	152,735	$49.81

주) 미 달러화 표기는 서울외국환중개에서 고시하는 분기말 기준환율을 적용하였습니다.

※ 종속회사의 매출실적 (단위:백만원)

제품군	품목	2018년1분기(비율)	2017년(비율)	2016년(비율)	제품설명

잠수함용 연축전지 및 부품류	잠수함용 연축전지 및 부품류	6,093(100%)	22,945(100%)	22,212(100%)	잠수함 축전지 등

주1) 종속회사의 주요 제품은 방산관련 사항이라 상세 기술이 불가하여 총액으로 기재하였습니다.

나. 주요 매출처 등 현황 (단위 : 백만원, 천달러)

매출유형	품목	매출처	2018년1분기	2017년	2016년

제품매출	조명등기구	국내	현대중공업	3,411	11,666	15,025

대우조선해양	3,580	18,309	18,585

현대삼호중공업	1,224	5,114	9,845

STX조선해양	122	1,242	3,217

삼성중공업	674	5,763	7,903

기타	4,987	23,936	32,227

수출	UZUSHIO	238($223.16)	1,035($966)	1,424($1,178)

MITSUBISHI	43($40.32)	79($73)	129($107)

SKHM	138($129.4)	2,768($2,583)	1,386 ($1,147)

기타	593($556.02)	4,372($4,080)	5,397 ($4,466)

소계	15,010	74,284	95,138

전기기구	국내	현대로템	1,341	6,352	12,490

현대중공업	-	7,215	16,096

대우조선해양	2	447	132

한진중공업	-	9,757	2,118

기타	52	450	579

수출	LATO	-	-	30($25)

기타	100($93.76)	13($12)	7($6)

소계	1,495	24,234	31,452

전자시스템	국내	현대중공업	435	8,433	6,531

한진중공업	-	5,118	2,179

대우조선해양	2	1,650	10,634

STX조선해양	-	-	147

현대로템	-	530	528

기타	139	1,573	1,278

수출	HDW	-(-)	50($47)	48($40)

기타	55($51.57)	119($111)	177($146)

소계	631	17,473	21,522

기 타	국내	STX조선해양	-	1	336

현대중공업	-	105	1,009

현대미포조선	28	389	618

대우조선해양	-	-	20

기타	849	3,633	2,618

수출	기타	-	-	22($18)

소계	877	4,128	4,623

합 계	국내	16,846	111,683	144,115

수출	1,167($1,094.23)	8,436($7,872)	8,620($7,133)

합계	18,013	120,119	152,735

주1) 수출은 직수출액입니다.주2) 미 달러화 표기는 서울외국환중개에서 고시하는 분기말 기준환율을 적용하였습니다.

※ 종속회사의 주요 매출처 등의 현황 (단위 : 백만원)

매출유형	품목	매출처	2018년1분기	2017년	2016년

제품매출	잠수함용축전지	방위사업청 외(내수 100%)	6,093	22,945	22,212

다. 판매경로 및 판매방법1) 판매조직

당사는 별도의 대리점이나 영업소를 두고 있지 않고 자체적으로 마케팅 활동을 전개하고 있습니다. 당사는 영업 1팀, 2팀, 3팀, 4팀 그리고 특수영업팀으로 나누어 영업 활동을 전개하고 있으며 영업 효과를 극대화하기 위하여 고객사별 담당자를 지정하여 운영하고 있습니다.

2) 판매경로

주1) 당사의 판매 형태는 입찰공고 및 견적요청으로 이루어집니다.

주2) 두 가지 형태의 판매경로가 공급 계약 체결 후부터는 동일한 절차에 따라 진행이 됩니다.

[판매경로별 매출액]

(기준일 : 2018년 3월 31일) (단위: 백만원)

매출유형	품 목	구분	판 매 경 로	판매경로별 매출액(비중)

제 품	조명등기구전자시스템배전반 등	내수	당사 -> 국내시공사 -> 최종수요자국내 시공사는 대부분 조선소, 철도차량제작사 등이며, 최종수요자는 조선의 경우 해외선주, 방산관련은 방위사업청, 철도차량의 경우 코레일 등입니다.	6,140(34.08%)

당사 -> 국내Agent(대양전장) -> 최종수요자 등 대양전장은 중소조선소를 대상으로 하는 당사의 대리점으로 최종수요자는 중소(수리)조선소 및 시중판매입니다.	1,068(5.93%)

수출	Local 수출 : 당사 -> 국내 시공사 -> 최종수요자LOCAL 수출은 주로 조선관련 매출에서 대부분 발생되며, 시공사는 대부분 조선소, 최종수요자는 해외선주입니다.	9,638(53.51%)

직수출 : 당사 -> 해외Agent -> 해외시공사 -> 최종수요자직수출은 주로 조선관련 매출에서 대부분 발생되며, 시공사는 대부분 해외조선소, 최종수요자는 해외선주입니다.	1,167(6.48%)

※ 종속회사의 판매경로별 매출액 (단위 : 백만원)

매출유형	품목	구분	판매경로	판매경로별 매출액

제품매출	잠수함용 축전지	내수	당사 -> 방위사업청당사 -> 대형조선소 -> 방위사업청	6,093

3) 판매전략

당사는 산업 분야별로 다른 판매전략을 취하고 있습니다.

[조선/해양기자재 분야] 가) 다양한 인증 획득

조선기자재 산업은 제품의 품질을 객관적으로 증명할 수 있는 선박용 인증이 매우 중요한 산업분야입니다. 당사는 현재 국내 조선소에서 요구하는 모든 종류의 선박관련 인증을 획득하였으며 추가적인 선박산업의 규제사항 및 인증제도에 맞추어 수시로 인증을 갱신함으로써 고객에게 품질에 대한 신뢰를 심어주고 있습니다.

나) 지속적인 원가절감 당사는 매년 20% 원가 절감이라는 목표를 세우고 설계, 연구소, 구매팀을 주축으로 제품의 원가경쟁력을 강화하기 위한 노력하며 매년 말 원가절감 실적 발표를 통해 꾸준하게 원가절감에 대한 관리를 하고 있습니다.다) 2-BIN 제도 시행

납기의 경우 표준품에 대하여 2-BIN 제도를 시행하여 당사가 필요한 시기에 협력업체로부터 적기에 자재를 공급받음으로써 내부의 재고금액을 낮춤과 동시에 고객이 원하는 시기에 언제든지 납기가 가능하도록 운영하고 있습니다. 라) 다양한 제품군

당사는 조명등기구, 전자시스템, 선박용 배전반 등의 다양한 제품군의 공급이 가능하기 때문에 고객의 구매 효율성을 높일 수 있습니다. 이는 제품의 구성이 다양하지 못한 경쟁사들에 대해 당사가 비교우위를 갖는 부분입니다.

[방위산업 분야] ※ 종속회사 포함하여 기재하였습니다.

방위산업분야에서 전자시스템, 배전반, 조명등기구, 잠수함 축전지 등을 군에 공급하고 있습니다.

자체 연구소 내에 전문연구인력을 주축으로 군에서 요구하는 사양을 충족시키는 방산제품을 개발하고 있습니다. 고도의 기술수준이 필요한 방위산업의 특성상 전문연구인력은 개발단계뿐만 아니라 시험평가, 운영지원에 이르기까지 광범위한 지원을 하고 있습니다.

연구개발을 통해 개발된 제품은 먼저 방산제품으로 등록하는 절차를 거쳐 공급가능품목 자격을 획득합니다. 개발된 제품의 방산업체로 등록하고 공급자자격을 획득함으로써 방위산업 관련 프로젝트에 대한 수주가능성을 높이고 있습니다. 수주 이후에는 개발된 제품에 대한 기술적 보완과 개선을 통해 진입장벽을 구축해, 안정적이고 지속적인 수주를 확보하고 있습니다.

당사는 국방품질경영시스템 인증을 획득하여 체계적 시스템을 갖춤으로써 방위산업체에 요구되는 품질 수준을 확보하려고 합니다.

[철도차량 및 육상 부문] 철도차량용 주요 제품은 배전반, Jumper류(객차간 전력을 연결하는 장치류), 철도차량용 LED, 객차내 환풍시설인 Cooling Fan 등이 있습니다. 당사의 고객인 현대로템은 국내 철도 차량 뿐만 아니라, 해외수주에도 적극적으로 참여하고 있으며 , 당사는 해외 프로젝트의 시작단계부터 기술적인 지원을 하고 있습니다.

육상용 조명시장은 국내업체의 경쟁심화 및 중국제품과의 경쟁 등으로 시장진입이 어렵지만 당사가 보유하고 있는 디자인 인력을 적극 활용하여, 해외육상용 플랜트시장을 목표로 영업을 진행하고 있습니다.

(단위 : 개, 백만원)

품목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

조명등기구	2014~	~2021	1,488,841	112,038	1,093,197	70,763	395,644	41,275

전자시스템	2012~	~2021	8,779	92,913	4,503	20,355	4,276	72,558

전기기구	2012~	~2020	5,565	60,682	520	8,665	5,045	52,017

기 타	2016~	~2018	506	1,051	502	1,024	4	27

합 계	1,503,691	266,684	1,098,722	100,807	404,969	165,877

- 수주총액, 기납품액, 수주잔고는 2018년 3월 31일 수주잔고를 기준으로 작성하였습니다.

7. 시장위험과 위험관리

가. 주요 시장위험 연결기업의 주요 산업분야는 조선, 해양, 방위산업 등으로 조선시장의 경우 세계 물동량 추이와 밀접한 관계가 있습니다. 해양시장의 경우 해양에서의 가스나 석유를 시추하는 시추선 등에 적용되는 조명등기구가 주된 제품이며, 이는 유가의 변동과 밀접한 관련이 있습니다. 방위산업의 경우 해군관련 사업의 증감과 밀접한 관계가 있으며, 외부로부터의 안보위협도 시장에 영향을 주는 주요 요인입니다.

(1) 금리위험이자율위험은 미래 시장이자율 변동으로 인하여 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생할 수 있습니다.

(2) 가격위험연결기업은 원자재 가격 상승시 이를 판매단가에 바로 반영하기 어려워, 원가 상승 요인으로 작용할 위험이 있으며, 경기 침체 시 업체간 경쟁에 의해 공급단가가 낮아질 위험이 있습니다.

(3) 환위험

연결기업은 영업활동으로 인하여 다양한 통화로부터 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결기업이 노출되어 있는 주요 통화는 미국달러화(USD), 일본엔화(JPY), 유로화(EURO), 영국파운드화(GBP), 싱가폴달러화(SGD), 중국 위안화(CNY) 등 입니다.

나. 위험관리대책

(1) 금리위험대책연결기업의 변동금리부 예금은 금액적으로 중요하지 아니한 바, 관련 수익 및 현금흐름은 시장이자율의 변동으로부터 중요하게 영향을 받지는 않습니다.

연결기업 중 지배기업은 무차입경영으로 여신금리의 중요성이 없으며, 종속기업의 차입금은 전액 고정금리부 조건인 바 차입금의 이자율이 변동하지 않으므로 이자비용이 당기순이익에 미치는 영향은 없습니다.

(2) 가격위험 연결기업은 대기업에 제품을 공급하는 형태이며, 표준품의 경우 단가가 결정되어 있어 원자재 가격 상승 시 즉시 판매단가에 반영할 수 있는 구조는 아니나, 기존제품에 대한 개선품 개발, 신제품 개발, 수입대체 등의 노력으로 단가 인하에 대비하고 있습니다.

(3) 외환위험연결기업의 외환위험 관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

분기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 따른 원화의 환율 10% 변동 시 환율변동이 순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. [연결기준]

(단위: 천원)

구분	제 31 (당) 분기	제 30 (당) 기

10%상승	10%감소	10%상승	10%감소

USD	452,266	(452,266)	559,466	(559,466)

JPY	79,067	(79,067)	59,456	(59,456)

EUR	136,666	(136,666)	260,124	(260,124)

GBP	12	(12)	(755)	755

SGD	1,084	(1,084)	2,572	(2,572)

CNY	379	(379)	365	(365)

합 계	669,474	(669,474)	881,228	(881,228)

8. 파생상품거래 현황 당사는 분기보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

9. 경영상의 주요 계약 등 당사는 공시서류 작성기준일 현재 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약이 없습니다.

10. 연구개발활동

※ 종속회사는 100% 방위산업에 잠수함 축전지를 공급하는 회사로써 연구개발 비용을 제외한 연구개발 조직 및 내용은 군사기밀과 관련이 있을 수 있어 기재 생략합니다. 가. 연구개발 개요

당사의 연구개발 인력 은 83명 이며 2017년 연구개발비는 매출액 대비 6.1% 로 연 구개발에 대해 과감한 투자가 이루어 지고 있습니다. 당사는 이를 통해 미래성장을 위한 기술기반을 지속적으로 축적하고 있습니다. 국내 최초로 6000M급 심해 무인잠수정의 개발, 함내외 통합통신체계의 국방규격 획득 등은 연구개발을 통한 대표적 성과물이자 새로운 미래 성장 동력원이기도 합니다. 이하 팀별 주요 수행 업무는 다음과 같습니다.

[연구소 조직별 주요업무]

부 서 명	분야	수 행 업 무

1연구소1팀	전기전자	항해 통신장비 개발, 방위사업 관련 통신장비 개발

1연구소2팀	수중, 해양 관련 (방위산업 포함) 장비 개발

2연구소1팀	조명	LED / 방폭등 등 조명등기구의 신규 제품 개발

2연구소2팀	조명분야에 디자인을 반영하여 Synergy 창출

나. 연구개발인력 현황 (단위 : 명)

직위	기초(2018.01.01)	증가	감소	기말(2018.03.31)	비고

임원	2	-	-	2	-

수석연구원	9	-	-	9	-

책임연구원	20	-	-	20	-

선임연구원	36	-	-	36	-

연구원	16	-	-	16	-

계	83	-	-	83	-

다. 연구개발비용 (단위 : 천원)

구 분	2018년 1분기(제31기)	2017년(제30기)	2016년(제29기)

자산처리	원재료비	9,790	32,662	38,181

인건비	49,544	205,085	524,833

감가상각비	-	-	-

위탁용역비	-	-	-

기타 경비	-	910	39,512

소 계	59,334	238,657	602,526

비용처리	제조원가	1,722,115	7,075,394	6,800,670

판관비	-	-	-

합 계(매출액 대비 비율)	1,781,449(9.9%)	7,314,051(6.1%)	7,403,196(4.8%)

※ 종속회사의 연구개발비용 (단위 : 천원)

구 분	2018년1분기	2017년	2016년

자산처리	원재료비	-	-	5,948

인건비	-	-	4,901

감가상각비	-	-	79,851

위탁용역비	-	-	182,793

기타 경비	-	-	40,176

소 계	-	-	313,669

비용처리	제조원가	-	-	-

판관비	34,748	168,379	16,068

합 계(매출액 대비 비율)	34,748(0.6%)	168,379(0.7%)	329,737(1.5%)

라. 연구개발 실적

연구과제	연구기관	상품화내용	기대효과	비고(출시년월)	팀명

상선용 LED직하형면조명 개발 (Normal Dimming Type)	당사 연구소	■ LEB212NF/LEB412NF(Recessed Dampa LED ceiling light)	■ 수요가 많은 20W/40W급 형광등 조명기구를 LED대체 조명기기로 개발하여 선박 조명시장에 대응■ 선박용 LED조명시장을 선점하여 시장 확장■ 스위치 동작으로 디밍 및 ON/OFF 제어가능	2012.06 ~2013.03	2연구소1팀

200W/300W/500W 할로겐 대체30W/50W LED Flood Light개발	당사 연구소	■ PF30L-550UWCF■ PF50L-550UWCF	■ LED 광원 적용에 따른 방열 기술 및 광특성 기술 보유 ■ 고객 요구에 만족함으로써 매출 증가 기대■ CE 인증 취득으로 인한 수출 경쟁력 증대	2012.08 ~2014.01	2연구소1팀

상선용 LEDExit Light 개발	당사 연구소	■ LEXIT105NF-0550SB-E/LEXIT105NF-0550S■ LEXIT105NF-0550SB-ER2■ LEXIT105NF-0550SB-EL2	■ LED 조명용 밧데리 충전용 회로의 안정화를 통한 기술력 축적■ 안정된 충전회로를 바탕으로 한 응용제품 도출■ 제품의 다변화로 고객의 요구사항을 충족시킴으로써 매출증가 기대	2012.05 ~2012.09	2연구소1팀

상선용 LED Exit Light 개발	당사 연구소	■ LEXIT110NS-0550S-E/LEXIT105NS-0550SB-E■ LEXIT105NS-0550SB-ER■ LEXIT105NS-0550SB-EL■ LEXIT105NS-0550SB-E■ LEXIT105NS-0550SB-ER■ LEXIT105NS-0550SB-EL	■ LED 조명용 밧데리 충전용 회로의 안정화를 통한 기술력 축적■ 안정된 충전회로를 바탕으로 한 응용제품 도출■ 제품의 다변화로 고객의 요구사항을 충족시킴으로써 매출증가 기대	2014.01 ~2014.09	2연구소1팀

MINIPURGESYSTEM 개발	당사 연구소	■ MPS■ IU-001■ FL-240P206HI■ FL-240P206HI-NP	■ Ex p 로 동작하는 시스템 및 등기구 개발■ Ex p 관련 방폭 기술 보유■ COMMISSIONING 기술 보유	2013.01 ~2015.07	2연구소1팀

BATTERY BACKUP LED WSTYPE조명 개발	당사 연구소	■ LEB125WS-0550UWNM2WBuC50■ LEB225WS-0550UWNM2WBuC50■ LEB405WS-0550UWNM2BuC■ LEB805WS-0550UWNM2BuC	■ 고객 요구에 만족함으로써 매출 증가 기대■ 배터리 백업 기능 추가	2013.03~2013.08	2연구소1팀

LED Down Light개발	당사 연구소	■ LECO118NF-0550-B0A■ LECO118NF-0550d-B0A■ LECO118WF-0550G-B0A■ LECO118NF-0550GdR-B0A■ LECO118NF-0550G/LECO115NF-0550d■ LECO108NF-0550dR/LECO108NF-0550R	■ B0 인증 취득으로 인하 수출 경쟁력 증대■ CE 인증 취득으로 인하 수출 경쟁력 증대■ 다운라이트 디밍 기능 추가	2013.10 ~2014.07	2연구소1팀

해군용 대잠경광등	당사 연구소	■ LED 대잠경광등	■ LED driver 개발 및 점멸 회로 개선	2014.07 ~2014.07	2연구소1팀

250W/400W/400Wx2 소듐 대체125W/250W/400WLED Flood Light 개발	당사 연구소	■ PF125L-550AWCF■ PF250L-550AWCF■ PF400L-550AWCF	■ LED 광원 적용에 따른 방열 기술 및 광특성 기술 보유 ■ 고객 요구에 만족함으로써 매출 증가 기대■ CE 인증 진행 중으로 취득 시 수출 경쟁력 증대	2014.07 ~2015.03	2연구소1팀

- 연구개발 실적이 많아 최근 5개년 실적만 표기하였습니다.

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

분기보고서 작성기준일 현재 당사가 출원 또는 등록한 지적재산권의 현황은 아래와 같습니다.가. 지적재산권 등

구분	특허	실용신안	상표등록	디자인등록	합계

국내	38	6	10	8	62

해외	1	-	3	-	4

합계	39	6	13	8	66

세부내역

NO.	구 분	특허권자	특허번호	품 명	등록일	출원일

1	특허	대양전기공업㈜	제10-0340132호	항해등	2002.05.28	1999.09.18

2	특허	대양전기공업㈜	ZL 200710192867.1	박막형 온도센서를 이용한 온도측정소자 및 그의 제조방법	2010.09.29	2007.11.28

3	특허	대양전기공업㈜	제10-0959005호	금속 압력다이어프램이 구비된 압력측정 센서 및 상기압력측정센서의 제조방법	2010.05.12	2008.01.23

4	특허	대양전기공업㈜	제10-1056951호	기상정보장치	2011.08.09	2009.06.10

5	특허	부산대학교산학협력단대양전기공업㈜	제10-1083710호	적응 필터의 수렴을 이용한 음향 반향 제거 장치 및 방법	2011.11.09	2010.03.31

6	특허	대양전기공업㈜	제10-1126529호	선박용 유지보수방법 및 유지보수 관리 시스템	2012.03.07	2010.03.31

7	특허	대양전기공업㈜	제10-1143947호	브이에스에이티를 이용한 선박장비의 원격지원서비스 시스템	2012.05.02	2010.03.31

8	특허	대양전기공업㈜	제10-1149795호	엘이디 등기구 구조체(A LED LAMP STRUCTURE)	2012.05.18	2010.08.25

9	특허	현대중공업(주)대양전기공업㈜	제10-1150170호	선박용 조명등기구의 진동방지 홀더	2012.05.21	2010.12.22

10	특허	대양전기공업㈜	제10-1184289호	선박장비 신호출력 시뮬레이션장치 및 시뮬레이션 실행방법	2012.09.23	2010.03.31

11	특허	대양전기공업㈜	제10-1193501호	이에스피용 자동차 압력센서 제조방법 및 그 방법에 의해 제조된 압력센서	2012.10.16	2010.05.26

12	특허	대양전기공업㈜	제10-1195759호	측면배광용 엘이디 원통형 방폭등	2012.10.24	2010.12.10

13	특허	대양전기공업㈜	제10-1199978호	충전 배터리의 모니터링 시스템	2012.11.05	2011.02.09

14	특허	대양전기공업㈜	제10-1195762호	수중운동체의 위치 추정 방법 및 수중운동체의 위치 추정 장치	2012.10.24	2011.02.23

15	특허	대양전기공업㈜	제10-1221357호	선박엔진용 시뮬레이션 장치	2013.01.07	2011.02.11

16	특허	대양전기공업㈜	제10-1200837호	자동차용 압력센서 구조체 및 그 압력센서의 패키징 방법	2012.11.07	2010.06.25

17	특허	대양전기공업㈜	제10-1221372호	금속 다이아프램을 갖는 압력센서 모듈 패키징	2013.01.07	2010.12.16

18	특허	대양전기공업㈜	제10-1232613호	금속 다이아프램을 구비한 후막형 압력 측정센서 및 상기 압력 측정센서의 제조방법	2013.02.06	2011.04.22

19	특허	대양전기공업㈜	제10-1288338호	반도체 압력소자와 금속 다이아프램 구조를 이용한 압력센서 제조방법	2013.07.16	2010.02.10

20	특허	대양전기공업㈜	제10-1314646호	모델 예측 제어기를 이용한 수중 운동체의 제어 방법 및 모델 예측 제어기가 설치된 수중 운동체	2013.09.27	2012.02.24

21	특허	대양전기공업㈜	제10-1341800호	반자율형 무인 잠수정용 틸트 카메라 장비	2013.12.10	2012.02.31

22	특허	대양전기공업㈜	제10-1310071호	멀티미디어 기반의 선박 사고이력 관리시스템 및 방법	2013.09.12	2012.03.14

23	특허	대양전기공업㈜	제10-1358401호	선박내의 위험감시 통합모니터링 시스템 및 방법	2014.01.27	2012.03.14

24	특허	대양전기공업㈜	제10-1357678호	항해등용 전원공급장치	2014.01.24	2012.04.25

25	특허	대양전기공업㈜	제10-1351839호	스위치 기능을 가진 플러그 삽입부가 구비된 리셉터클	2014.01.09	2012.11.30

26	특허	대양전기공업㈜	제10-1352619호	전기적 신호전달용 접점 스프링이 구비된 센서모듈	2014.01.10	2013.07.31

27	특허	대양전기공업㈜	제10-1373037호	전기적 신호전달용 탄성 연결체가 구비된 센서모듈	2014.03.05	2013.08.01

28	특허	대양전기공업㈜	제10-1442470호	전기적 신호전달용 탄성 연결체가 구비된 센서모듈	2014.09.14	2013.11.05

29	특허	대양전기공업㈜	제10-1452217호	서치라이트용 엘이디 탐조등	2014.10.13	2013.05.22

30	특허	대양전기공업㈜	제10-1487150호	금속 다이아프램형 압력센서의 제조방법	2015.01.20	2013.04.09

31	특허	대양전기공업㈜	제10-1508147호	전기적 신호전달용 접점 스프핑이 구비된 센서모듈	2015.03.27	2013.11.05

32	특허	대양전기공업㈜	제10-1526901호	센서 출력신호 외부 전달을 위한 스프링형 출력 단자와 조립 구조를갖는 센서모듈	2015.06.02	2014.02.04

33	특허	대양전기공업㈜	제10-1535451호	센서조립체	2015.07.03	2013.10.02

34	특허	대양전기공업㈜	제10-1545204호	형광등기구 자동용접장치 및 자동용접 방법	2015.08.11	2015.04.15

35	특허	대양전기공업㈜	제10-1546840호	전기적 신호전달용 이탈방지형 접점 스프링이 구비된 센서모듈	2015.08.18	2014.10.24

36	특허	대양전기공업㈜	제10-1546833호	전기적 신호전달용 연장관부형 접점 스프링이 구비된 센서모듈	2015.08.18	2014.10.24

37	특허	대양전기공업㈜	제10-1551280호	압력 센서 모듈 및 압력 센서 모듈 패키징 방법	2015.09.02	2014.02.25

38	특허	대양전기공업㈜	제10-1597130호	비대칭 스프링 연결체가 구비된압력센서	2016.02.18	2014.06.27

39	특허	대양전기공업㈜	제10-1606151호	센서 조립체	2016.03.18	2014.09.19

40	실용신안	대양전기공업㈜	제20-0428013호	표시버튼부의 교환이 가능한 분리형 키패드	2006.09.27	2006.07.06

41	실용신안	대양전기공업㈜	제20-0431613호	형광등용 램프홀더 (Lampholder for a fluorescent light)	2006.11.15	2006.07.12

42	실용신안	대양전기공업㈜	제20-0459287호	방수형 엘이디 경축등 조립체	2012.03.09	2010.07.23

43	실용신안	한국생산기술연구원대양전기공업㈜	제20-0466198호	고출력 엘이디 조명등용 방사형 방열유닛	2013.03.28	2011.12.08

44	실용신안	대양전기공업㈜	제20-0462277호	철도차량용 점퍼케이블 구조체	2012.08.29	2010.11.09

45	실용신안	대양전기공업㈜	제20-0464266호	탈부착되는 전면덮개판이 구비된 철도차량용 배터리함	2012.12.14	2010.11.09

46	상표	대양전기공업㈜	제40-0412405호	FOCON-32제09류 (폐쇄회로 외 7종), 제11류 (백열전구, 형광등)	1998.07.25	1997.01.07

47	상표	대양전기공업㈜	제40-0495313호	대양전기공업주식회사 : 선박용 라이트등 24건	2001.06.12	2000.03.06

48	상표	대양전기공업㈜	제40-0660746호	ADiCS: 비디오폰등 175건	2006.05.03	2005.06.22

49	상표	대양전기공업㈜	제40-0735517호	ADRES: 비디오폰등 213건	2008.01.25	2006.12.01

50	상표	대양전기공업㈜	제40-0740873호	VORMA: 비디오폰등 228건	2008.03.17	2006.12.01

51	상표	대양전기공업㈜	제40-0768120호	THESEN / 더센가속도계등 246건	2008.11.07	2007.11.29

52	상표	대양전기공업㈜	제40-0851027호	Daeyang LED / 대양 LED: 가스등 등 72건	2011.01.24	2009.06.25

53	상표	대양전기공업㈜	제40-0961884호	Sea Rover: 무인잠수정 외 19건	2013.04.02	2012.04.03

54	상표	대양전기공업㈜	제40-1018978호	Sea Lancer : 무인잠수정 외 19건	2014.01.20	2012.09.14

55	상표	대양전기공업㈜	제40-0973417호	SDN (Shipboard Data Network): 항법용 센서 외 52건	2013.06.07	2011.09.26

56	상표	대양전기공업㈜	제013005632호	Sea Rover (유럽)	2014.10.08	2014.06.17

57	상표	대양전기공업㈜	4,930,079	Sea Lancer (미국)	2016.04.05	2014.06.14

58	상표	대양전기공업㈜	제013005913호	Sea Lancer (유럽)	2016.10.25	2014.06.17

59	디자인	대양전기공업㈜	제30-0281697호	방수형 조명등 (FL220WS)	2001.08.06	2000.08.19

60	디자인	대양전기공업㈜	제30-0418653호	선박용 조명등 (PL124WS)	2006.06.27	2005.06.20

61	디자인	대양전기공업㈜	제30-0610120호	LED 경축등용 전원공급기	2011.08.18	2010.06.04

62	디자인	대양전기공업㈜	제30-0618689호	LED 경축등	2011.10.24	2010.06.04

63	디자인	한국생산기술 연구원대양전기공업㈜	제30-0691892호	엘이디(LED) 조명등용 방열기	2013.04.30	2011.12.08

64	디자인	한국생산기술 연구원대양전기공업㈜	제30-0691900호	엘이디(LED) 조명등용 방열기	2013.04.30	2011.12.08

65	디자인	대양전기공업㈜	제30-0811655호	스트레인 게이지	2015.08.19	2014.12.31

66	디자인	대양전기공업㈜	제30-0811656호	스트레인 게이지	2015.08.19	2014.12.31

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