미원홀딩스 반기보고서 (2016.06)
3. 연결재무제표 주석

1. 연결대상의 개요(1) 지배기업의 개요미원스페셜티케미칼주식회사(이하 "지배기업")는 2009년 2월 1일을 분할기일로 미원상사(주)로부터 인적분할을 통해 설립되어, 경화수지의 제조 및 판매를 주요사업으로영위하고 있으며, 전주 및 충주에 제조시설을 가지고 있고, 안양과 안산에 각각 사무소와 연구소를 두고 있습니다. 지배기업은 2009년 3월 2일 주식을 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 상장하였으며, 당반기말 현재 최대 주주는 김정돈이며, 김정돈을 대표로 하는 지배주주집단이 보유한 주식수는 403,890(56.94%) 입니다.(2) 연결실체의 현황당반기말과 전기말 현재 지배기업 및 연결대상 종속기업(이하 "연결실체")의 현황은 다음과 같습니다.

회사명	소재지	결산월	업종	당반기말	전기말

소유지분율	비지배지분비율	소유지분율	비지배지분비율

미원스페셜티케미칼주식회사	한국	12월	제조	지배기업	지배기업

Miwon North America Inc.	미국	12월	판매	100.00%	-	100.00%	-

Miwon Europe GmbH	독일	12월	판매	100.00%	-	100.00%	-

Miwon Spain S.L.U.	스페인	12월	제조	100.00%	-	100.00%	-

Miwon Austria F GmbH	오스트리아	12월	연구개발	75.00%	25.00%	75.00%	25.00%

Miwon (Shenzhen) Chemical Co., LTd.	중국	12월	판매	100.00%	-	100.00%	-

특정금전신탁	한국	12월	신탁	-	-	100.00%	-

(3) 당반기와 전기(손익은 전반기) 중 비지배지분과 관련된 주요 종속기업정보(내부거래 제거 전)는 다음과 같습니다.① 당반기

(단위: 천원)

구 분	Miwon North America Inc.	Miwon Europe GmbH	Miwon SpainS.L.U.	Miwon AustriaF GmbH	Miwon (Shenzhen) Chemical Co., Ltd	특정금전신탁	총 계

유동자산	20,607,241	18,569,860	2,557,118	773,996	1,541,487	6,110,766	50,160,468

비유동자산	298,747	1,016,078	7,857,398	40,449	2,137	-	9,214,809

유동부채	16,739,812	13,250,592	1,529,617	169,396	1,084,227	-	32,773,644

비유동부채	-	-	7,138,205	-	-	-	7,138,205

순자산	4,166,176	6,335,346	1,746,694	645,049	459,397	6,110,766	19,463,428

비지배지분의 장부금액	-	-	-	51,058	-	-	51,058

매출	24,493,799	25,438,657	3,636,066	404,556	1,360,038	76,684	55,409,800

당기순이익	197,396	613,179	223,851	96,776	46,973	76,684	1,254,859

기타포괄손익	-	-	-	-	-	-	-

총포괄손익	197,396	613,179	223,851	96,776	46,973	-	1,178,175

비지배지분에 배분된 당기순손익	-	-	-	24,194	-	-	24,194

영업활동현금흐름	330,570	(339,859)	514,200	68,766	112,704	-	686,381

투자활동현금흐름	23,011	(10,819)	(97,789)	-	-	-	(85,597)

비지배지분 배당 지급 전재무활동 현금흐름	-	-	-	-	349,590	(1,101,808)	(752,218)

현금및현금성자산의 순증감	353,581	(350,678)	416,411	68,766	462,294	-	950,374

② 전기(손익은 전반기)

(단위: 천원)

구 분	Miwon North America Inc.	Miwon Europe GmbH	Miwon SpainS.L.U.	Miwon AustriaF GmbH	Miwon (Shenzhen) Chemical Co., Ltd	총 계

유동자산	20,488,158	12,596,562	1,521,838	624,924	354,793	35,586,275

비유동자산	366,310	999,605	8,014,689	50,201	2,197	9,433,002

유동부채	16,854,519	7,917,842	1,015,250	129,671	277,467	26,194,749

비유동부채	-	-	7,055,720	-	-	7,055,720

순자산	3,999,949	5,678,325	1,465,557	545,454	79,523	11,768,808

비지배지분의 장부금액	-	-	-	26,159	-	26,159

매출	21,691,276	16,789,661	1,085,198	269,702	-	39,835,837

당기순이익	778,930	1,040,746	(37,945)	3,539	-	1,785,270

기타포괄손익	-	-	-	-	-	-

총포괄손익	778,930	1,040,746	(37,945)	3,539	-	1,785,270

비지배지분에 배분된 당기순손익	-	-	-	885	-	885

영업활동현금흐름	770,985	1,051,390	399,280	(8,136)	-	2,213,519

투자활동현금흐름	(127,636)	(761,570)	(1,871,198)	57,856	-	(2,702,548)

비지배지분 배당 지급 전재무활동 현금흐름	-	-	1,580,133	-	-	1,580,133

현금및현금성자산의 순증감	643,349	289,820	108,215	49,720	-	1,091,104

2. 재무제표 작성기준(1) 회계기준의 적용

연결실체의 반기연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간연결재무제표입니다 . 동 연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차연결재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석에는 직전 연차보고기간말 이후 발생한 연결실체의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.

(2) 추정과 판단① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.

반기연결재무제표에서 사용된 연결실체의 회계정책 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2015년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차연결재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.② 공정가치 측정연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.

평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치 측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.

연결실체는 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.

구분	투입변수의 유의성

수준 1	측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격

수준 2	수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수

수준 3	자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

3. 유의적인 회계정책 (1) 연결실체는 다음에서 설명하고 있는 사항을 제외하고 2015년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다. 다음에서 설명하고 있는 회계정책의 변경사항은 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차재무제표에도 반영될 것입니다.- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 개정- 기업회계기준서 제1038호 '무형자산' 개정- 기업회계기준서 제1011호 '건설계약' 개정- 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' 개정- 한국채택국제회계기준 연차개선 2012-2014연결실체는 상기 회계정책 변경에 따른 반기재무제표에 미치는 영향은 유의적이지 않다고 판단하고 있습니다. (2) 제정 또는 공표되었으나 2016년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 당사가 조기적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.- 기업회계기준서 제1009호 '금융상품'- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

4. 영업부문

(1) 연결실체는 경화수지의 제조 및 판매를 주요사업으로 하는 1개의 영업부문으로 운영되고 있습니다.

(2) 당반기와 전반기 중 지역별 매출의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

국내	18,453,161	36,667,430	17,744,258	38,436,031

해외	55,129,395	110,073,819	47,773,097	94,196,624

합 계	73,582,556	146,741,249	65,517,355	132,632,655

(3) 주요 고객에 대한 의존도당반기와 전반기 중 단일 외부고객으로부터의 수익이 연결실체 총 수익의 10% 이상인 주요 고객은 존재하지 않습니다.

5. 현금및현금성자산

당반기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

현금시재액	2,504	1,934

당좌예금	87,073	15,572

보통예금	11,935	6,320

외화예금	9,731,797	17,049,054

정기예금	21,000,000	1,000,000

해외예금	4,928,126	3,936,703

기타예금	442	4,995,890

합 계	35,761,877	27,005,473

상기 현금및현금성자산은 만기가 짧고 현행시장이자율을 반영하는 변동이자율조건으로서 장부금액과 공정가치와의 차이가 중요하지 아니합니다.

6. 당기손익인식금융자산당반기말과 전기말 현재 당기손익인식금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

단기금융상품	6,110,766	2,140,000

파생상품자산(*1)	122,426	-

합 계	6,233,192	2,140,000

(*1) 연결실체는 환율변동에 따른 위험을 헷지하기 위해 환변동보험 계약을 체결하고 있습니다.(주석18 참조)

7. 사용이 제한된 금융상픔당반기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말	사용제한내용

장기금융상품	2,000	2,000	당좌개설보증금

8. 매출채권및기타수취채권(1) 당반기말과 전기말 현재 대손충당금 차감전 총액 기준에 의한 매출채권및기타수취채권과 관련한 대손충당금 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

유동	비유동	합계	유동	비유동	합계

매출채권및기타수취채권	51,690,176	2,819,581	54,509,757	45,740,338	2,760,584	48,500,922

대손충당금	(315,693)	-	(315,693)	(291,386)	-	(291,386)

현재가치할인차금	-	(16,575)	(16,575)	-	(89,128)	(89,128)

순장부금액	51,374,483	2,803,006	54,177,489	45,448,952	2,671,456	48,120,408

(2) 당반기말과 전기말 현재 연체되었으나 개별적으로 손상되지 아니한 매출채권및기타수취채권의 약정회수기일 기준 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

30일 이내	1,598,583	1,688,758

30 ~ 60일	379,832	1,247,008

60일 이상	283,771	312,710

합 계	2,262,186	3,248,476

중요한 신용위험의 집중은 없으며 다수의 거래처에 분산되어 있습니다.

(3) 당반기말과 전기말 현재 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정한 대여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

유동	871,047	779,233

비유동	1,469,419	1,425,304

현재가치할인차금	(16,575)	(89,128)

합 계	2,323,891	2,115,409

유효이자율	0.76~4.40%	1.03~4.40%

상기 대여금을 제외한 매출채권및기타수취채권은 단기수취채권으로 장부금액과 공정가치의 차이가 중요하지 않습니다.(4) 당사는 현금을 수령하고 은행에 매출채권(수출환어음)을 양도했습니다. 다만, 당사가 계속해서 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있기 때문에, 해당 매출채권을 재무상태표에서 제거하지 않았습니다. 양도시에 수령한 금액은 보증은행 차입금으로 인식하였습니다. 당기말과 전기말 현재 양도되었으나 제거되지 않은 매출채권의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당반기말	전기말

은행에 양도된 매출채권의 장부금액	978,956	663,223

9. 재고자산당반기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

취득원가	장부금액	취득원가	장부금액

제품	40,287,867	40,287,867	45,382,430	45,382,430

원재료	12,139,066	12,139,066	12,707,861	12,707,861

저장품	355,926	355,926	384,648	384,648

미착품	6,292,128	6,292,128	9,984,679	9,984,679

합 계	59,074,987	59,074,987	68,459,618	68,459,618

10. 유형자산당반기와 전기 중 유형자산의 변동은 다음과 같습니다.(1) 당반기

(단위: 천원)

구 분	기초 장부금액	취득	처분	감가상각비	기타증감	환율효과	기말 장부금액

토지	30,075,983	-	-	-	-	20,662	30,096,645

건물	10,219,708	36,967	-	(392,085)	61,781	24,221	9,950,592

구축물	4,005,237	2,300	-	(369,154)	-	-	3,638,383

기계장치(*)	30,582,333	54,198	(1)	(4,254,300)	121,436	40,917	26,544,583

차량운반구	381,745	116,378	(1)	(87,328)	-	322	411,116

공기구비품	1,952,461	81,245	(110,152)	(324,173)	-	27,257	1,626,638

건설중인자산	468,324	4,742,888	-	-	(183,217)	1,992	5,029,987

합 계	77,685,791	5,033,976	(110,154)	(5,427,040)	-	115,371	77,297,944

(*) 당반기 정부보조금 상각으로 인하여 감가상각비가 42,112천원 감소하였습니다.

(2) 전기

(단위: 천원)

구 분	기초 장부금액	취득	처분	감가상각비	기타증감	환율효과	기말 장부금액

토지	17,999,735	231,773	-	-	11,921,752	(77,277)	30,075,983

건물	7,014,560	33,452	-	(746,304)	4,012,941	(94,941)	10,219,708

구축물	3,704,956	54,185	-	(646,004)	892,100	-	4,005,237

기계장치(*)	27,286,224	1,439,123	-	(8,092,801)	10,044,024	(94,237)	30,582,333

차량운반구	271,384	111,067	(4,563)	(168,674)	171,985	546	381,745

공기구비품	1,134,830	1,049,055	(53,362)	(520,035)	344,553	(2,580)	1,952,461

건설중인자산	10,964,451	16,887,854	-	-	(27,387,355)	3,374	468,324

합 계	68,376,140	19,806,509	(57,925)	(10,173,818)	-	(265,115)	77,685,791

(*) 전기 정부보조금 상각으로 인하여 감가상각비가 65,231천원 감소하였습니다.

11. 정부보조금 당반기말과 전기말 현재 연결실체의 정부보조금 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

① 자산

계정과목	기계장치

취득가액(*)	1,443,846	2,073,446

상각누계액	(670,286)	(1,457,642)

② 관련 정부보조금

자산취득에 사용된 정부보조금 총액(*)	522,500	532,343

기초미상계누계액	372,762	287,993

당기신규수령액	-	150,000

기중상계액	(42,112)	(65,231)

기말미상계누계액	330,650	372,762

(*) 정부보조금을 통해 취득한 일부 기계장치와 해당 정부보조금의 상각이 완료됨에 따라 기계장치의 취득가액(629,600천원)과 관련 정부보조금(9,843천원)을 제외하였습니다.

12. 보험가입자산

당반기말 현재 연결실체가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

보험종류	자 산	장부금액	부보액	보험회사명

재산종합보험	재고자산 및 유형자산	70,696,762	160,188,877	삼성화재해상보험㈜

상기 보험 이외에 사용자배상책임보험 및 개인상해보험이 메리츠화재해상보험(주)에가입되어 있으며, (주)KB손해보험에 차량운반구에 대한 책임보험 및 종합보험에 가입되어 있습니다.

13. 무형자산

(1) 당반기와 전기 중 무형자산의 변동은 다음과 같습니다. ① 당반기

(단위: 천원)

구 분	기초 장부금액	취득	상각비	환율효과	기말 장부금액

산업재산권	3,541	1,600,000	(40,397)	-	1,563,144

기타무형자산(*1)	625,792	479,458	(2,227)	111	1,103,134

영업권	1,184,107	-	-	13,843	1,197,950

합 계	1,813,440	2,079,458	(42,624)	13,854	3,864,228

(*1) 기타무형자산은 회원가입권으로 비한정내용연수의 무형자산입니다.

② 전기

(단위: 천원)

구 분	기초 장부금액	손상차손(*2)	상각비	환율효과	기말 장부금액

산업재산권	4,335	-	(794)	-	3,541

기타무형자산(*1)	673,801	(43,468)	(4,163)	(378)	625,792

영업권	1,235,881	-	-	(51,774)	1,184,107

합 계	1,914,017	(43,468)	(4,957)	(52,152)	1,813,440

(*1) 기타무형자산은 회원가입권으로 비한정내용연수의 무형자산입니다.
(*2) 회원가입권의 시가가 하락하여 손상차손을 인식하였습니다.

(2) 영업권의 손상당반기말 현재 연결실체는 Miwon Europe GmbH의 회수가능액을 평가한 바, 회수가능액이 장부금액을 초과하여 손상을 인식하지 않았습니다.회수가능가액 평가시 미래현금흐름은 과거 경험에 근거하여 예측하였으며, 독일의 GDP성장률을 사용하였습니다. 또한, 할인율은 Miwon Europe GmbH의 가중평균차입이자율을 사용하였습니다.

(3) 경상연구개발비당반기와 전반기 중 비용으로 인식한 경상연구개발비는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

판매비와관리비(기술개발비)	794,094	1,580,281	749,530	1,473,556

14. 금융상품의 범주별 분류와 순금융원가(1) 당반기말과 전기말 현재 범주별 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.① 당반기말

(단위: 천원)

구 분	당기손익인식금융자산	대여금및수취채권	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계