KB금융 사업보고서 (2025.12)
5. 재무건전성 등 기타 참고사항

가. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

[지배회사에 관한 사항]

[KB금융지주]

(1) 자본적정성 관련 지표

1) BIS기준 자기자본비율 (단위: 십억원, %, %p)

구분	2025년	2024년	2023년

자기자본(a=b+e)	57,824	56,849	53,744

기본자본(b=c+d)	54,292	52,477	49,391

보통주자본(c)	49,353	46,794	43,664

기타기본자본(d)	4,939	5,683	5,727

보완자본(e)	3,532	4,372	4,353

위험가중자산(f)	356,996	345,981	321,319

총자본비율(a/f)	16.20	16.43	16.73

기본자본비율(b/f)	15.21	15.17	15.37

보통주자본비율(c/f)	13.82	13.53	13.59

주) Basel III 기준(2) 재무건전성 관련 지표

1) 유동성비율(단위 : 백만원, %)

구분	2025년말	2024년말	2023년말

원화유동성자산(A)	1,535,482	592,591	656,555

원화유동성부채(B)	500,481	383,862	255,693

원화유동성비율(A/B)	306.80	154.38	256.77

주1) K-IFRS 별도재무제표기준주2) 잔존만기 1개월 이내 유동성자산 및 부채기준(금융지주회사감독규정시행세칙개정)

2) 수익성비율 (단위: %)

구분	2025년	2024년	2023년

총자산순이익률(ROA)	0.75	0.68	0.64

자기자본순이익률(ROE)	9.93	8.87	8.32

(3) 자산건전성 관련 지표1) 고정이하여신비율

(단위: 십억원, %)

구분	2025년말	2024년말	2023년말

총여신	509,026	495,651	460,500

고정이하여신	5,045	5,302	4,664

고정이하여신비율	0.99	1.07	1.01

[주요 종속회사에 관한 사항]

[KB국민은행]

(1) 자본적정성 관련 지표1) BIS기준 자기자본비율

(단위 : 억원, %)

구분	2025년	2024년	2023년

총 자기자본(A)	416,045	405,739	390,399

기본자본(A1)	369,602	350,590	334,787

보통주자본(Aa1)	358,946	339,934	321,957

기타기본자본(Aa2)	10,656	10,656	12,829

보완자본(A2)	46,443	55,149	55,612

위험가중자산(B)	2,407,398	2,344,359	2,159,622

신용위험가중자산	2,084,739	2,056,560	1,942,102

시장위험가중자산	61,478	58,890	70,676

운영위험가중자산	261,181	228,909	146,844

총자본비율(A/B)	17.28	17.31	18.08

기본자본비율(A1/B)	15.35	14.95	15.50

보통주자본비율(Aa1/B)	14.91	14.50	14.91

주1) BIS 바젤 III 기준(2) 유동성비율

(단위 : %)

구분	2025년	2024년	2023년

유동성커버리지비율(LCR)	105.09	102.50	102.90

외화유동성커버리지비율(외화 LCR)	157.03	154.83	135.26

업무용고정자산비율	7.80	8.60	8.83

주) 유동성커버리지비율은 은행업감독업무시행세칙 기준으로 작성되며 제25기 4분기, 제24기 4분기, 제23기 4분기 영업일별 평균값을 기준으로 작성 됨

(3) 건전성1) 자산건전성 현황(단위 : 백만원, %)

구분	2025년	2024년	2023년

총여신	합계	416,403,535	404,680,677	375,443,202

기업	232,791,863	227,655,432	208,583,577

가계	183,611,672	177,025,245	166,859,625

고정이하여신 고정이하여신비율	합계	1,167,225	1,285,902	1,155,100

0.28	0.32	0.31

기업	795,915	993,592	871,604

0.34	0.44	0.42

가계	371,310	292,310	283,496

0.20	0.17	0.17

무수익여신 무수익여신비율	합계	998,626	923,075	749,861

0.24	0.23	0.20

기업	651,153	655,422	493,415

0.28	0.29	0.24

가계	347,473	267,653	256,446

0.19	0.15	0.15

대손충당금적립률(A/B)	206.01	202.47	225.60

무수익여신산정대상기준제충당금 총계(A)	2,404,585	2,603,624	2,605,868

고정이하여신(B)	1,167,225	1,285,902	1,155,100

연체율	총대출채권기준	0.28	0.29	0.22

기업대출기준	0.28	0.30	0.19

가계대출기준	0.27	0.27	0.26

주1) K-IFRS 재무제표 기준주2) 연체율은 1개월 이상 원리금 연체율 기준임

2) 대손충당금 및 대손준비금 현황(단위 : 백만원)

구분	2025년	2024년	2023년

대손충당금	2,392,757	2,580,036	2,517,384

대손준비금	2,620,059	2,373,255	2,401,691

특별대손충당금	-	-	-

지급보증충당금	57,814	70,298	194,951

미사용약정충당금	119,148	145,852	200,706

기타충당금	609,964	319,683	495,534

채권평가충당금	48	62	144

주1) K-IFRS 재무제표 기준주2) 대손충당금 : 기타자산에 대한 대손충당금 포함

주3) 지급보증충당금 : 금융보증계약 충당금 포함

(4) 그 밖에 공시서류의 다른 부분에 기재되지 아니한 사항중 투자자의 투자판단에중요한 사항 1) 희망퇴직에 관한 사항 - 인력구조 개선을 통한 생산성제고를 위해 노사합의를 거쳐 희망퇴직을 실시하였습니다.

퇴직일	퇴직인원

2019.1.28	615명

2020.1.20	462명

2021.1.30	800명

2022.1.21	674명

2023.1.18	713명

2024.1.19	674명

2025.1.18	647명

2026.1.20	550명

2) 지분인수에 관한 사항

1. 인도네시아 부코핀은행(PT Bank Bukopin Tbk.)과 2020년 7월 30일 주주배정 유상증자(1차)로 발행하는 보통주 2,967,600,372주에 대하여 IDR 534,168,066,960(43,909백만원)에 취득하였으며, 2020년 9 월 2일 3자배정 유상증자(2차)로 발행하는 보통주 16,360,578,947주에 대하여 IDR 3,108,509,999,930 (252,721백만원)에 신주를 인수하였습니다. 2021년 11월26일 주주배정 유상증자(3차)로 발행하는 보통주 23,593,682,494주에 대하여 IDR 4,718,736,498,800 (393,543 백만원)에 신주를 추가 인수했습니다.

2023년 5월31일 3자배정 유상증자(4차)로 발행하는 보통주 80,170,875,138주에 대하여

IDR 8,017,087,513,800 (709,047 백만원)에 신주를 추가 인수했습니다.

ㅇ 당행 지분율 : 66.88%

ㅇ 인수금액 : 1,522,591백만원 (실 인수금액 : IDR 17,839,412,079,490)

* 인수금액은 인수일별 1회차 기준환율로 환산한 금액임

* 본 원화인수금액은 취득관련 자문비용 10,296백만원이 포함된 금액임 주) PT Bank KB Bukopin Tbk.는 2025년 8월 11일 현지 금융당국의 승인을 거쳐 PT Bank KB Indonesia Tbk.로 회사명을 변경함

(5) 기타 참고할 사항

1) 상위 20대 차주에 대한 신용공여 현황

(단위: 십억원)

차주명	신용공여

에이치디현대중공업 주식회사	1,870

엔에이치아문디자산운용(주)	1,657

삼성전자(주)	1,604

주식회사 케이비국민카드	1,416

삼성중공업(주)	1,337

삼성SDI(주)	1,139

에스케이온 주식회사	1,051

건설공제조합	1,042

(주)이마트	1,007

한화솔루션(주)	997

(주)하림산업	942

엘에스엠앤엠(주)	917

Strada Holdco L.P.	912

삼성카드(주)	865

(주)엘지에너지솔루션	855

(주)포스코인터내셔널	843

신한카드주식회사	841

SK이노베이션(주)	817

에스케이하이닉스주식회사	810

(주)한화	783

합계	21,704

2) 상위 10대 주채무계열 그룹에 대한 신용공여 현황

(단위: 십억원)

주채무계열명	신용공여

에스케이	5,861

현대자동차	3,638

삼성	6,723

롯데	3,391

엘지	2,200

한화	4,656

포스코	1,647

지에스	1,229

한진	503

신세계	1,509

합 계	31,356

3) 산업별 총여신 현황(단위: 십억원, %)

산업명	총여신	비중

제조업	63,373	27.2

건설업	4,463	1.9

부동산업	61,035	26.2

도소매업	32,060	13.8

숙박,음식점업	11,841	5.1

금융업	10,632	4.6

기타	49,387	21.2

합계	232,792	100.0

4) 상위 20대 NPL 보유 차주 현황

(단위: 십억원)

차주구분	소속 업종	총여신	대손충당금

A	건설업	37	36

B	부동산업	35	10

C	도매 및 소매업	17	14

D	부동산업	15	3

E	제조업	10	6

F	건설업	10	10

G	정보통신업	9	9

H	부동산업	9	0

I	부동산업	8	1

J	제조업	8	2

K	건설업	7	3

L	제조업	7	7

M	도매 및 소매업	7	3

N	정보통신업	7	1

O	숙박 및 음식점업	7	2

P	도매 및 소매업	7	4

Q	수도, 하수 및 폐기물 처리, 원료 재생업	7	3

R	제조업	6	6

S	건설업	6	0

T	건설업	6	6

합계	223	126

[KB증권]

(1) 자본적정성 및 재무건전성1) 순자본비율

(단위 : 백만원 )

구 분	2025년	2024년	2023년

영업용순자본(A)	5,140,181	5,396,646	5,057,840

총위험액(B)	3,184,286	3,175,958	2,934,276

필요유지자기자본(C)	135,625	134,225	134,225

순자본비율[(A-B)/C]	1,442.13%	1,654.45%	1,582.09%

잉여자본(A-B)	1,955,895	2,220,688	2,123,564

2) 자산부채비율(단위 : 백만원 )

구 분	2025년	2024년	2023년

실질자산(A)	73,798,872	60,075,198	54,053,047

실질부채(B)	67,193,789	53,637,368	51,671,276

자산부채비율(A/B)	109.83%	112.00%	104.61%

(2) 증권전문인력 보유현황(단위 : 명)

구분	통계

펀드투자권유자문인력(주1)	1,558

증권투자권유자문인력	1,628

파생상품투자권유자문인력	1,476

투자상담관리인력	85

투자자산운용사(주1)	1,427

금융투자분석사	59

전문인력 합계(주2)	6,233

전문인력 합계(주3)	2,125

주1) 2024년 12월 31일부터 펀드투자권유자문인력과 투자자산운용사의 업무 범위를 구분하지 않고 합산하여 기재주2) 전문인력(금융투자협회 등록 인원 기준)의 총 인원 합계주3) 두 종류 이상의 자격을 소지한 인원은 하나의 자격만 보유한 것으로 간주하여 집계

(3) 주요 종속법인의 현황

1) KB Securities Hong Kong Ltd.

- 개요

구 분	내 용

회사명	- KB Securities Hong Kong Ltd. (KB증권 홍콩현지법인)

설립일	- 1997년 1월 22일

주요사업의 내용	- 증권업(주식중개, IB, 채권 운용 등)

연혁	- '89.12 홍콩 사무소 개소- '97.06 현지법인 전환(최초 납입자본금 USD 1,000만)- '16.12 KB금융그룹 편입에 따른 법인명 변경(KB Securities Hong Kong Limited)- '17.06 홍콩법인 유상증자(USD 5,000만)- '17.11 홍콩법인 유상증자(USD 3,000만, 총 납입자본금 USD 9,000만)- '21.10 홍콩법인 유상증자(USD 8,500만, 총 납입자본금 USD 17,500만)

- 재무상태 요약 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 자산총계 329,258 322,078 277,977 부채총계 27,059 27,573 25,915 자본총계 302,199 294,505 252,062 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 영업수익 32,834 34,976 19,808 순이익 15,138 5,011 8,547 총포괄이익 7,694 42,443 12,164 2) KB Securities Vietnam Joint Stock Company - 개요 구 분 내 용 회사명 - KB Securities Vietnam Joint Stock Company (KB증권 베트남현지법인) 설립일 - 2008년 6월 11일 주요사업의 내용 - 증권업(증권 중개, 발행인수, 자문 업무 등) 연혁 - '08.06 법인 설립- '10.11 유상증자(VND 265,000,000,000)- '17.11 KB증권 자회사 편입- '18.01 사명변경 (Maritime Securities Incorporation -> KB Securities Vietnam Joint Stock Company)- '18.12 유상증자(VND 805,164,300,000)- '19.02 유상증자(VND 566,597,100,000)- '21.11 유상증자(VND 1,325,989,800,000) - 재무상태 요약 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 자산총계 692,931 498,370 645,272 부채총계 444,411 247,712 426,808 자본총계 248,520 250,658 218,464 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 영업수익 61,872 62,761 72,722 순이익 11,350 12,931 7,385 총포괄이익 -2,228 32,195 5,183 3) PT KB Valbury Sekuritas - 개요 구 분 내 용 회사명 - PT KB Valbury Sekuritas (KB증권 인도네시아현지법인) 설립일 - 2000년 2월 22일 주요사업의 내용 - 증권업(증권 중개, 발행인수, 자문 업무 등) 연혁 - '00.02 법인 설립(사명: PT Caturpilar Investama)- '04.04 사명변경(PT Caturpilar Investama -> PT Valbury Asia Securities)- '12.09 자회사 PT Valbury Capital Management 설립(지분 79% 보유)- '17.02 사명변경(PT Valbury Asia Securities -> PT Valbury Sekuritas Indonesia)- '22.02 KB증권 자회사 편입 (사명변경: PT Valbury Sekuritas Indonesia → PT KB Valbury Sekuritas)- '24.01 자회사 PT Valbury Capital Management 매각 - 재무상태 요약 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 자산총계 242,696 132,900 121,609 부채총계 150,190 43,130 41,258 자본총계 92,506 89,770 80,351 (단위:백만원) 구분 2025년 말 2024년 말 2023년 말 영업수익 34,158 24,673 20,194 순이익 7,517 4,592 3,460 총포괄이익 2,736 11,181 3,460 [KB손해보험] (1) 보험계약부채 및 자산 현황 (단위 : 억원) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 일반계정 보험계약부채 261,553 263,950 242,775 보험계약자산 2,712 2,762 2,296 재보험계약자산 14,748 14,318 15,555 재보험계약부채 256 220 38 투자계약부채 96,121 57,575 45,101 특별계정 계약자적립금 644 564 613 주1) 손해보험경영통일공시 기준으로 작성됨주2) 특별계정은 실적배당형퇴직연금의 특별계정임주3) 기업회계기준서 제1117호 및 제1109호 기준임 (2) 지급여력비율 (단위 : 백만원, %) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 지급여력(A) 12,190,838 11,318,549 11,668,880 지급여력기준(B) 6,368,633 6,071,606 5,403,656 지급여력비율(A/B) 192.42 186.42 215.94 주1) 2025년말 기준 수치는 잠정치로, 2026년 3월 이내에 확정치로 KB손해보험 사업보고서에 정정공시할 예정임주2) 2023년부터 K-ICS 방식으로 지급여력비율 산출 (3) 주요경영효율지표 (단위 : %) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 ROA 1.83 2.19 2.04 ROE 13.50 14.09 12.20 주1) 2023년 및 2024년은 K-IFRS 1117호 및 K-IFRS 1109호 재무제표 기준, 주2) ROA : 당기순이익/((전회계연도말총자산+기말총자산)/2)×(4/경과분기수) 총자산은 B/S상의 총자산에서 영업권 및 특별계정자산을 차감한 잔액임 주3) ROE : 당기순이익/((전회계연도말자기자본+기말자기자본)/2)×(4/경과분기수) 주4) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서 작성기준 및 손해보험 경영통일공시기준으로 작성주5) 2023년의 경우 소급 재작성하였음 [KB국민카드] (1) 주요경영지표 현황 (단위 : %) 구 분 2025년 2024년 2023년 산출방법 자본의 적정성 조정자기자본비율 20.00 18.17 16.59 (조정자기자본계/조정총자산계) X100 자산의 건전성 고정이하채권비율 0.93 1.07 1.06 (고정이하채권계/총채권등) X100 연체채권비율 1.31 1.85 1.86 (연체채권액/총채권액) X100 수익성 총자산이익률 2.10 1.43 0.54 (가감후 당기순이익/가감후 총자산평잔) X100 자기자본이익률 10.69 7.69 3.12 (가감후 당기순이익/자기자본계) X100 유동성 원화유동성자산비율 379.09 360.40 377.03 (원화유동성자산/원화유동성부채) X100 주) 금융감독원 업무보고서 기준 (2) 대손충당금 설정내역 (단위 : 백만원, %) 구분 계정과목 채권금액 대손충당금 설정비율 2025년 대출채권 신용카드자산 23,181,344 838,234 2.88 팩토링채권 80,603 일반대출 1,371,472 할부금융자산 4,386,165 리스채권 92,801 예치금 546,292 41 0.01 기타자산 557,373 15,522 2.78 합 계 30,216,050 853,797 2.83 2024년 대출채권 신용카드자산 23,510,452 1,041,172 3.57 팩토링채권 61,714 일반대출 1,757,350 할부금융자산 3,657,646 리스채권 202,846 예치금 784,210 98 0.01 기타자산 570,174 22,558 3.96 합 계 30,544,392 1,063,828 3.48 2023년 대출채권 신용카드자산 22,381,950 1,062,886 3.84 팩토링채권 71 일반대출 1,631,000 할부금융자산 3,351,822 리스채권 329,551 예치금 439,519 51 0.01 기타자산 378,019 14,133 3.74 합 계 28,511,932 1,077,070 3.78 주1) 연결재무제표 기준주2) 대출채권은 이연대출부대손익 및 현재가치할증(인)차금을 반영한 값임 (3) 연체율 현황 (단위 : 백만원, %) 구 분 2025년 2024년 2023년 연체금액 연체비율 연체금액 연체비율 연체금액 연체비율 신용카드자산 일시불 개 인 14,526 0.35 18,247 0.47 13,379 0.41 법 인 10,178 0.75 11,197 0.90 14,036 1.11 소 계 24,704 0.45 29,444 0.57 27,415 0.60 할 부 개 인 61,231 0.96 78,941 1.31 50,716 0.90 법 인 1,353 2.80 1,422 2.95 1,055 2.32 소 계 62,584 0.97 80,363 1.32 51,771 0.91 단기카드대출(현금서비스) 26,456 3.14 44,065 3.85 36,167 3.04 장기카드대출(카드론) 98,145 1.55 127,323 1.86 96,850 1.45 기 타 결제성 일부결제금액이월약정(리볼빙) 25,464 0.66 36,867 0.90 28,122 0.69 대출성 일부결제금액이월약정(리볼빙) 196 0.61 615 1.16 721 1.03 기 타 743 0.44 908 0.49 1,952 1.24 소 계 26,403 0.65 38,390 0.89 30,795 0.72 신용카드자산 합계 238,292 1.03 319,585 1.36 242,998 1.08 할부금융자산 15,871 0.45 18,923 0.66 14,731 0.54 팩토링 - - 5 0.01 13 17.57 일반대출 17,413 2.09 22,726 2.35 14,312 1.71 리스채권 9 0.01 19 0.01 14 - 합계 271,585 0.98 361,258 1.31 272,068 1.03 주1) 금융감독원 업무보고서 기준주2) 기준일 현재 1개월 이상 연체현황으로 미수금 및 가지급금은 제외함 [KB라이프생명] (1) 보험계약부채 및 자산 현황 (단위 : 억원) 구분 2025년 2024년 2023년 일반계정 보험계약부채 221,787 214,889 182,904 보험계약자산 - - - 재보험계약자산 87 25 59 재보험계약부채 124 119 98 투자계약부채 10,355 5,738 7,128 특별계정 계약자적립금 63,482 57,809 58,111 주1) 보험업감독규정에 따른 업무보고서 기준으로 작성주2) K-IFRS 별도 재무제표 기준으로 K-IFRS 제 1117호 기준 (2) 지급여력비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 지급여력금액(A) 5,871,444 5,898,953 6,758,937 지급여력기준금액(B) 2,158,114 2,241,740 2,049,538 지급여력비율(A/B) 272.06 263.14 329.78 주) 2025년말 기준 수치는 최종 산출치가 아니며, 2026년 3월 말 이내에 KB라이프생명 사업보고서에확정치로 정정공시할 예정임 (3) 재무건전성 관련 지표 (단위 : %) 구분 2025년 2024년 2023년 ROA 0.71 0.82 0.83 ROE 5.65 5.48 4.77 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 2024년 보험금융손익 체계적배분 관련 등 회계정책의 변경으로 2023년 재무제표 소급재작성됨주3) 2023년 수치는 2023년 공시된 재무제표를 기준으로 산출함 (4) 가중부실자산 (단위 : 억원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 가중부실자산(A) 328 135 82 자산건전성 분류대상 자산(B) 290,372 268,330 253,073 비율(A/B) 0.11 0.05 0.03 주) 보험업감독규정에 따른 업무보고서 기준으로 작성 [KB자산운용] (1) 자본적정성 관련 지표1) 최소영업자본비율 구분 (단위 : %) 2025년 2024년 2023년 최소영업자본비율 624.71 520.64 509.46 주) K-IFRS 별도재무제표 기준(금감원보고기준) (2) 재무건전성 관련 지표 1) 유동성비율 구분 (단위 : %) 2025년 2024년 2023년 유동성비율 512.32 562.55 762.86 주) K-IFRS 별도 재무제표 기준(금감원 보고기준(3개월)) 2) 수익성비율 등 구분 (단위 : %) 2025년 2024년 2023년 ROA 26.51 18.58 18.46 ROE 34.04 23.87 22.63 주) K-IFRS 별도재무제표 기준 (3) 자산건전성 관련 지표 1) 대손충당금비율 구분 (단위 : %) 2025년 2024년 2023년 대손충당금비율 4.27 0.70 0.72 주) K-IFRS 별도재무제표 기준 [KB캐피탈] (1) 조정자기자본 비율 (단위 : 백만원) 구 분 2025년 2024년 2023년 조정자기자본(A) 2,797,616 2,547,030 2,350,255 조정총자산(B) 17,898,929 17,575,802 16,411,790 자기자본비율(A/B) 15.63% 14.49% 14.32% 주) 당사는 여신전문금융업법을 영위하는 회사로 금융감독원 감독규정 내 조정자기자본비율을 기재함 (2) 무수익여신 등 증감 현황 (단위 : 억원) 2025년 2024년 2023년 증 감(전년말대비) 무수익 여신잔액 비율 무수익 여신잔액 비율 무수익 여신잔액 비율 무수익 여신잔액 비율 4,063 2.53% 4,044 2.49% 4,199 2.74% 19 0.04%p 주1) 무수익여신잔액 및 비율은 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준에 따른 고정이하채권잔액 및 비율임주2) K-IFRS 연결재무제표 기준 (3) 대손충당금 (단위 : 억원) 구 분 2025년 2024년 2023년 대손충당금 일 반 3,987 3,983 3,622 특 별 - - - 소 계 3,987 3,983 3,622 기중대손상각액 2,438 1,731 1,748 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 여신전문금융업감독규정 개정에 따라 운용리스자산은 대손충당금 설정대상에서 제외됨 (4) 기타 중요한 사항 1) 총여신 및 건전성 분류 현황 (단위 : 백만원) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 여신현황 총 여 신(A) 16,184,716 16,240,127 15,330,589 할부금융 3,365,973 3,452,963 3,251,331 리 스 4,203,471 3,802,608 3,835,384 대 출 8,459,291 8,835,248 8,091,618 기 타 155,981 149,309 152,255 건전성분류 정 상 15,102,584 15,213,661 14,346,678 충당금적립액 153,595 154,482 130,772 적 립 율 1.02% 1.02% 0.91% 요 주 의 675,823 622,049 564,055 충당금적립액 70,913 62,113 61,796 적 립 율 10.49% 9.99% 10.96% 고 정 144,505 137,437 210,443 충당금적립액 36,573 26,377 46,796 적 립 율 25.31% 19.19% 22.24% 회수의문 189,318 191,755 153,264 충당금적립액 95,697 100,064 82,730 적 립 율 50.55% 52.18% 53.98% 추정손실 72,487 75,225 56,150 충당금적립액 41,963 55,230 40,078 적 립 율 57.89% 73.42% 71.38% 합 계 16,184,716 16,240,127 15,330,589 충당금적립액 398,742 398,265 362,171 적 립 율 2.46% 2.45% 2.36% 연체현황 연체금액(B) 332,654 314,653 366,637 1개월 미만 4,195 5,601 29,852 1개월 이상 328,459 309,052 336,785 연 체 율(B/A) 2.06% 1.94% 2.39% 1개월 미만 0.03% 0.03% 0.19% 1개월 이상 2.03% 1.90% 2.20% 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서 작성기준을 준용하여 작성주3) 리스자산 : 해지리스 및 렌탈자산 포함주4) 운용리스자산 미상각액 기준 반영주5) 부대수익비용 제외 2) 할부금융자산 현황 (단위 : 백만원) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 여신현황 할부금융자산(A) 3,365,973 3,452,963 3,251,331 내구재 3,365,973 3,452,963 3,251,331 주 택 - - - 기계류 - - - 기 타 - - - 건전성분류 정 상 3,192,821 3,321,822 3,149,271 충당금적립액 31,539 30,901 21,484 적 립 율 0.99% 0.93% 0.68% 요 주 의 114,979 76,795 72,808 충당금적립액 7,701 8,450 4,440 적 립 율 6.70% 11.00% 6.10% 고 정 26,785 22,905 11,687 충당금적립액 8,540 8,850 4,282 적 립 율 31.88% 38.64% 36.64% 회수의문 23,790 24,216 14,535 충당금적립액 16,021 18,265 9,973 적 립 율 67.34% 75.42% 68.62% 추정손실 7,598 7,224 3,030 충당금적립액 5,086 5,847 2,358 적 립 율 66.94% 80.94% 77.82% 합 계 3,365,973 3,452,963 3,251,331 충당금적립액 68,886 72,314 42,537 적 립 율 2.05% 2.09% 1.31% 연체현황 연체금액(B) 38,527 50,627 31,377 1개월 미만 449 665 1,465 1개월 이상 38,078 49,961 29,912 연 체 율(B/A) 1.14% 1.47% 0.97% 1개월 미만 0.01% 0.02% 0.05% 1개월 이상 1.13% 1.45% 0.92% 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서작성기준을 준용하여 작성함주3) 부대수익비용 제외 3) 리스자산현황 (단위 : 백만원) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 리스자산(A) 4,203,471 3,802,608 3,835,384 건전성분류 정 상 4,033,310 3,651,332 3,722,496 충당금적립액 306 263 283 적 립 율 0.01% 0.01% 0.01% 요 주 의 99,851 82,939 56,783 충당금적립액 111 73 103 적 립 율 0.11% 0.09% 0.18% 고 정 21,466 23,173 20,838 충당금적립액 4,047 3,437 3,076 적 립 율 18.85% 14.83% 14.76% 회수의문 31,463 31,011 24,783 충당금적립액 13,435 11,440 10,324 적 립 율 42.70% 36.89% 41.66% 추정손실 17,381 14,152 10,485 충당금적립액 6,170 5,122 3,640 적 립 율 35.49% 36.20% 34.72% 합 계 4,203,471 3,802,608 3,835,384 충당금적립액 24,068 20,335 17,426 적 립 율 0.57% 0.53% 0.45% 연체현황 연체금액(B) 40,948 43,673 44,290 1개월 미만 1,603 2,555 2,248 1개월 이상 39,345 41,118 42,042 연 체 율(B/A) 0.97% 1.15% 1.15% 1개월 미만 0.04% 0.07% 0.06% 1개월 이상 0.94% 1.08% 1.10% 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서작성기준을 준용하여 작성함주3) 운용리스자산 미상각액 기준 반영주4) 부대수익비용 제외 4) 대출자산 현황 (단위 : 백만원) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 대출자산(A) 8,459,291 8,835,248 8,091,618 건전성분류 정 상 7,753,402 8,110,370 7,332,728 충당금적립액 120,386 121,832 107,350 적 립 율 1.55% 1.50% 1.46% 요 주 의 453,969 455,916 434,171 충당금적립액 60,780 52,848 56,721 적 립 율 13.39% 11.59% 13.06% 고 정 95,438 91,153 177,718 충당금적립액 23,812 14,030 39,397 적 립 율 24.95% 15.39% 22.17% 회수의문 122,769 128,625 107,317 충당금적립액 60,635 64,754 57,832 적 립 율 49.39% 50.34% 53.89% 추정손실 33,713 49,185 39,684 충당금적립액 23,216 39,674 31,485 적 립 율 68.86% 80.66% 79.34% 합 계 8,459,291 8,835,248 8,091,618 충당금적립액 288,829 293,138 292,786 적 립 율 3.41% 3.32% 3.62% 연체현황 연체금액(B) 245,845 212,088 283,994 1개월 미만 1,708 1,554 25,555 1개월 이상 244,137 210,534 258,439 연 체 율(B/A) 2.91% 2.40% 3.51% 1개월 미만 0.02% 0.02% 0.32% 1개월 이상 2.89% 2.38% 3.19% 주1) K-IFRS 연결재무제표 기준주2) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서작성기준을 준용하여 작성함주3) 부대수익비용 제외 [KB부동산신탁] (1) 자본적정성 관련 지표 1) 영업용순자본비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 영업용순자본 109,783 258,143 142,294 총위험 18,509 18,521 27,504 영업용순자본비율 593.14 1,393.76 517.35 주1) K-IFRS 기준주2) 총위험액 = 시장위험액 + 신용위험액 + 운영위험액주3) 영업용순자본비율 = 영업용순자본 / 총위험 ×100 금융투자업자는 영업용순자본비율을 일정비율(150%) 유지 하도록 법에 명시 (2) 재무건전성 관련 지표 1) 원화유동성비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 유동성자산 245,099 199,951 196,271 유동성부채 77,163 79,356 59,820 유동성비율 317.64 252.00 328.10 주1) K-IFRS 재무제표 기준주2) 원화유동성비율 = 3개월이내 원화유동성자산 / 3개월이내 원화유동성부채 ×100 2) 부채비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 총부채 730,006 627,898 573,348 자기자본 394,011 485,568 286,060 부채비율 185.28 129.31 49.89 주1) K-IFRS 기준주2) 금융투자업자의 자기자본에 대한 총부채의 비율을 백분율로 표시한 수치 (3) 자산건전성 관련 지표 1) 고정이하자산비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년말 2024년말 2023년말 고정이하자산 862,186 781,018 323,537 건전성분류대상자산 1,259,152 1,224,794 739,939 고정이하자산비율 68.47 63.77 43.72 주1) K-IFRS 기준주2) 고정이하자산 = 고정자산 + 회수의문자산 + 추정손실자산주3) 고정이하자산비율 = 고정이하자산 / 건전성분류대상자산 ×100 [KB저축은행] (1) 자본적정성 관련 지표 1) BIS기준자기자본비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 자기자본(A) 221,116 227,998 212,358 위험가중자산(B) 1,464,637 1,698,247 1,970,927 자기자본비율(A/B) 15.10 13.43 10.77 주) 상호저축은행업 감독업무 시행세칙 기준 (2) 재무건전성 관련 지표 1) 유동성비율 (단위: 백만원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 유동성자산(A) 437,420 676,973 609,153 유동성부채(B) 365,813 443,188 460,485 유동성비율(A/B) 119.57 152.75 132.29 주) K-GAAP 기준2) 수익성비율 등 (단위: %) 구분 2025년 2024년 2023년 총자산순이익률(ROA) -0.20 -0.43 -3.01 자기자본이익률(ROE) -2.65 -5.92 -34.46 총자산경비율 2.03 1.83 1.56 수지비율 103.24 106.77 140.23 주) K-IFRS 기준 (3) 자산건전성 관련 지표 1) 대손충당금비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 총여신(가지급금 포함) 1,973,459 2,159,791 2,406,572 대손충당금 142,451 147,841 180,122 대손충당금비율 7.22 6.85 7.48 주) K-GAAP 기준 2) 고정이하여신비율 (단위 : 백만원, %) 구분 2025년 2024년 2023년 고정이하 여신잔액(A) 171,987 212,110 243,284 총 여신잔액(B) 1,973,459 2,159,791 2,406,572 고정이하여신비율(A/B) 8.72 9.82 10.11 주) 고정이하 여신잔액은 상호저축은행업 감독규정 제38조 1항에 의거하여 산출함 [KB인베스트먼트] - 해당사항 없음 [KB데이타시스템] - 해당사항 없음 나. 사업부문별로 회사가 속해 있는 산업 전반의 현황 (1) 전반적인 금융산업 상황 2025년 세계 경제는 2000~2024년 세계 경제 성장률 평균치(3.5%)와 비교해 소폭 낮은 3.3% 성장했으며, 이는 미 관세 위협 등으로 통상환경의 불확실성이 높았던 것을 고려하면 예상보다 양호한 결과로 볼 수 있습니다. 2026년 세계 경제는 AI 인프라 투자지출 상향 조정 전망(5,000억 달러 → 6,300억 달러), 비IT 부문(전력, 냉각 설비 등)의 수요 증가, 주요국의 확장적 재정정책 등을 고려하면 3.2~3.3% 정도 성장할 전망이며, 과거(2000~2024년, 평균치 3.5%)보다 성장세가 둔화되는 국면이 이어지겠습니다. 그럼에도 세계경제는 여전히 많은 불확실성에 직면하고 있습니다. 첫째, 금년 2월 28일 미국과 이스라엘은 이란 공습(작전명 : 장대한 분노)를 개시했으며, 초기 공습으로 이란의 지휘부와 군사자산에 상당한 타격을 준 것으로 평가됩니다. 반면에 이란은 중동 지역의 미군 기지와 주변국들에게 반격을 가하는 등 중동 지역으로 전쟁이 확산될 것이라는 우려도 존재합니다. 또한, 전쟁 기간 중 호르무즈 해협이 봉쇄되면서 글로벌 원유 및 LNG 물동량의 제약으로 에너지 가격이 상승할 전망이며, 이에 따른 공급망 차질이 불가피 할 수 있습니다. 이밖에, 러-우 전쟁에 대한 평화협상도 교착상태를 보이는 등 오늘날 지정학적 긴장은 더 이상 변수가 아닌 상수로 자리잡은 모습입니다. 이처럼 지정학적 갈등이 2026년 세계 경제의 성장 경로에 하방 요인으로 작용할 수 있다는 점에서 주의가 필요합니다. 둘째, 2026년에도 관세 협상에 따른 글로벌 통상환경의 불확실성이 지속될 것으로 보입니다. 금년 2월 20일 미국의 연방대법원은 국제비상경제권법(IEEPA)을 근거로 한 상호관세 부과 조치를 위헌으로 판결했습니다. 이에 미국 정부는 무역법 제122조를 활용해 단기적으로 ‘글로벌 관세(2월 24일 발효)’ 10%를 부과한 가운데, 무역법 제301조와 무역확장법 제232조 등을 통해 기존의 관세 구조를 대체할 계획입니다. 그렇지만, 일방적인 미국 우선주의로 인해 금년 2월 유럽의회는 대미 무역합의 승인을 보류하기로 결정(2월 23일)하는 등 미국과 교역국의 무역 갈등이 불가피할 전망입니다. 셋째, AI 기업들의 대규모 자본지출이 실물 인프라 투자로 이어지고 있지만, 향후 AI 기업의 구조적인 취약성(선행투자 부담, GPU 가격에 연동된 담보가치, 데이터 전력 부족 등)으로 인해AI 성장 내러티브가 언제든지 변화될 수 있습니다. AI 산업에 대한 재평가는 급격한 투자 위축과 AI 기업의 연쇄 파산을 야기할 수 있어 유의해야 합니다. 2025년 4분기 미국 경제 성장률은 시장 예상(3.0%)보다 하회한 1.4%(연율, 속보치)를 기록했는데, 이는 연방정부 셧다운(2025년 10월 1일~11월 12일)여파로 정부지출이 급감하였기 때문입니다. 그렇지만, 2025년 연간 성장률은 2.2%(4분기 속보치 적용시)로 잠재성장률을 상회하는 견조한 흐름을 보인 것으로 추정됩니다. 2026년 미국 경제는 고용 부문의 하방 위험이 당초 우려보다 크지 않은 것으로 평가(1월 FOMC 정책결정문)되며, OBBBA 세제 혜택과 AI 투자 확대를 비롯해 가계 부문의 안정적인 소득,자산 여건 등에 힘입어 2.4% 내외의 성장이 예상됩니다. 다만, 예상과 다르게 고용이 급격히 악화되거나, 급격한 AI 부문의 투자 위축, 글로벌 무역갈등 심화 등이 성장경로에 하방 요인으로 잔존합니다. 한편, 금년 1월 말 차기 연준 의장으로 케빈 워시가 지명됐으며, 워시 지명자는 양적긴축에 따른 기대인플레이션 하락과 AI에 기반한 생산성 향상을 근거로 금리인하를 선호하는 것으로 알려져 있습니다. 이에 향후 연준의 통화정책 방향성은 파월 의장 체제에 비해 금리인하에 우호적일 가능성이 높아 보입니다. 2025년 유로존 경제는 실질임금 상승과 관광산업 호조 등에 힘입어 예상보다 강한 회복세를 보임에 따라 연간 1.5%(2025년 4분기 잠정치 적용시)정도 성장할 것으로 보입니다. 2026년에도 견조한 노동시장(2025년 4분기 실업률 6.2%, 역대 최저 수준), EU 역내 국가들의 국방비 지출 및 인프라 투자가 성장세를 뒷받침할 것으로 예상됩니다. 다만, 2026년 들어 그린란드 지역을 놓고 유럽과 미국이 대립하는 등 지정학적 위험은 공급망 재편 움직임과 글로벌 교역 둔화를 야기해 유로존의 수출 경기를 위축시키는 방향으로 작용할 수 있습니다. 이밖에, 유로화가 강세를 보일 경우 수출 경쟁력이 약화될 수 있으며, 프랑스 등 일부 회원국의 재정건전화 압력도 일부 성장을 제약할 수 있습니다. 2025년 중국 경제는 수출국 다변화 노력과 미-중 무역갈등 완화 등으로 전년 대비 5.0% 성장하며 중국 정부의 목표 수준(5% 내외)에 부합했습니다. ▲유효수요 부진, ▲부동산 경기 위축, ▲지방정부 부채 문제 등의 구조적인 문제가 중국 경제의 성장을 제약할 것으로 예상되지만, 중국 정부가 예고한 적극적인 정책 지원에 힘입어 2026년 중국 경제는 4.5%(IMF 추정치)정도 성장할 것으로 예상됩니다. 중국 정부는 중장기 국가발전 전략으로 제15차 5개년(2026~2030년) 계획에서 7가지 핵심 목표(①고품질 발전, ②과학기술 자립,자강 수준 향상, ③개혁의 전면적 심화, ④사회문명 수준 제고, ⑤국민 생활의 질 개선, ⑥녹색 전환, ⑦국가 안보체계 현대화)를 제시하고 있습니다. 이러한 정책 방향성은 금년 3월 중국 양회(3월 4일)에서 적극적인 내수 부양책(소비재 구매 보조, 서비스 부문 지원)과 R 투자 확대(2025년 3,982억 위안 → 4,000억 위안 상회 전망)등으로 구체화될 전망입니다. 다만, 미국과 무역 분쟁(2026년 10월 말까지 유예)이 완전히 해소되지 않아 대외 여건의 불확실성은 여전히 유효한 상황입니다. 2025년 한국경제는 국내 정세불안과 미 관세정책 등의 대내외 불확실성에 직면했으나, 신정부 출범 이후 소비심리 개선, 추경 집행(1차 13.8조 원, 2차 30.5조 원), 역대 최대 수출액 경신(1~12월 합계, 7,097억 달러)등에 힘입어 연간 1.0% 성장했습니다. 2026년 한국경제는 2.0% 내외 정도 성장할 것으로 예상되며, 2025년 말 이후로 다수의 해외 IB와 국내외주요기관들은 성장률 전망치를 0.1~0.4%p 상향 조정하는 모습입니다. 이는 내수 경기가 개선(민간소비 회복세, 건설경기 부진 완화 등)되고 IT 부문의 수출 호조세를 보일 것으로 예상하는 시각에서 기인한 결과입니다. 최근에는 한국은행도 양호한 세계경제 흐름과 정부의 소비,투자지원책(2026.6월까지 자동차 개별소비세 인하 연장, 공공기관 투자 증대) 등을 근거로 전망치를 0.2%p(기존 1.8% → 2.0%, 2026년 2월 경제전망)로 상향했습니다. 반면, 골드만삭스와 OECD 등 일부 기관들은 대외 불확실성(관세 등)과고령화 및 가계부채에 따른 내수 회복세 제약 등을 근거로 국내경제 성장률 전망치를 0.1~0.4%p 하향 조정해 시각차를 보였습니다. 민간소비는 기업 실적 개선과 증시 호조 등으로 가계부문의 소득이 증가하고, 승용차 등 내구재 중심으로 소비회복 모멘텀이 이어지면서 전반적으로 양호한 흐름을 보일 것으로 예상됩니다. 건설투자의 경우 AI 인프라(반도체 공장,데이터 센터)투자와 SOC 예산 확대(2025년 26.0조 원 → 2026년 27.7조 원)등으로 부진이 완화되겠습니다. 다만, 주거 부문은높은 공사비로 착공이 지연되고 있으며, 누적된 지방 미분양 물량도 착공 위축을 심화시킬것으로 예상됩니다. 이에 전체적으로 건설투자는 더딘 회복세를 보일 가능성이 높아 보입니다. 수출의 경우 2026년에도 AI 인프라 투자 확대(2026년 미 빅테크 자본지출 전망치, 6,300억달러)에 힘입어 IT 부문(반도체, 무선통신기기 등)의 호조세가 예상되지만, 비IT부문(석유화학, 철강, 이차전지 등)이 중국의 과잉공급, 미 관세정책 불확실성 등으로 부진할 경우 업종별로 차별화된 흐름이 나타날 수 있습니다. 다만, 전력과 냉각 설비 등 일부 품목은 비IT 제품임에도 AI 투자 호조의 반사 이익을 얻을 것으로 기대됩니다. 다만, 2026년에는 불분명한 미 관세정책, AI 과잉투자 논란, 미-중 갈등 재점화(2026년 10월 말 무역합의 만료)등이 국내 성장경로에 변수로 잔존하는 가운데, 수출 경기 개선 전망이 IT 부문에 편중되어 향후 반도체 경기가 예상과 다르게 전개될 경우 전망치 하향 조정이 불가피할 수 있어 주의가 필요합니다. 2025년 소비자물가는 연간 2.1%(한은 전망치)상승해 물가 목표 수준(2%)에 부합했습니다. 현재 K자형 회복(IT vs. 비IT)등으로 인해 수요측 압력이 아직 제한적이지만, 최근 반도체 업황 호조로 전자기기 가격이 인상되고 보험료(비급여 진료 증가에 따른 손해조사비 증가 등)와 대학 등록금(전체 대학 190개교 중 115개교 인상 결정, 60.5%)등이 인상 움직임을 보이고 있습니다. 이에 2026년 소비자물가는 연간 2.2% 상승하며 전년보다 소폭 상승할 것으로 예상됩니다. 다만, 미국과 이란의 전쟁이 장기화될 경우, 에너지 가격 상승과 글로벌 공급망 교란 등으로 인해 소비자물가 상승률이 예상보다 높은 수준을 기록할 가능성도 배제할 수 없습니다. 2026년 2월 금통위는 기준금리(2.50%)를 6회 연속 동결(만장일치)했습니다. 이번 금리동결 결정은 금융안정 위험(고환율, 수도권 주택가격 상승 등)이 지속되고, 성장이 양호한 회복세(2025년 1.0% → 2026년 2.0%, 한은 추정치)를 보일 것이라는 전망 등에서 기인합니다. 또한, 2월 회의에서는 포워드 가이던스가 기존 3개월 전망에서 6개월 전망으로 개편됐으며, 다수의 위원들은 6개월 후에도 금리동결(2.50%)가능성을 제시했습니다. 다만, 이는 확정적 통화정책 경로가 아니라는 점에서 향후 경기와 인플레이션 상황에 따라 언제든지 조정될 가능성이 있습니다. 현재 미국과 이란의 전쟁으로 인해 장기간 에너지 가격이 높은 수준을 유지할 경우, 인플레이션 경로가 상향 조정되면서 금통위가 금리인상에 나설 가능성도 존재합니다. 한편, 성장의 질적 측면에서 보면 IT 중심 회복과 비IT 부진이 병존하는 구조가 지속되고 있어 제한적인 금리인하 가능성도 열어놓을 필요가 있습니다. 2025년에는 구조적 요인(한-미 성장률, 금리 격차 역전)이 원화 약세의 구조적인 요인으로 작용했으며, 국내 정세불안, 미 관세정책 불확실성, 내국인의 해외투자 선호 등으로 원/달러 환율이 연평균1,422원으로 역대 최고 수준을 기록했습니다. 무엇보다 2025년 경상수지가 약 1,230억 달러 흑자로 역대 최대치를 기록했음에도 내국인의 해외투자 규모(2025년 약 1,143억 달러, 전년 대비 +171%)가 경상수지 흑자를 거의 대부분 상쇄하면서 원화 강세 메커니즘이 잘 작동하지 못했던 것으로 평가됩니다. 그렇지만, 2026년에는1월 중 미 재무부의 Rate Check 요청(1.23일, 2026.1월 FOMC 의사록)이 단기적으로 원/달러 환율 레벨을 약 30~50원 정도 낮추었습니다. 2월에는 수출업체의 네고 물량(달러 매도)이 반도체 업황 호조 등으로 크게 확대되면서 원/달러 환율은 1,420~30원 수준으로 하락 후 소폭 반등해 2월 말 1,440원으로 마감했습니다. 이후 미국의 이란 공습(2월 28일)으로 인해 원/달러 환율은 1,400원 중후반대로 단기 급등했으며, 전쟁이 종료되기 전까지 원화의 약세 흐름이 예상됩니다. 다만, 미국과 이란의 전쟁이 종료되고, WGBI(세계국채지수)편입(2026년 4월~2026년 11월), 당국의 외환시장 안정화 대책(기획재정부 2025.12.24일 발표), 국민연금의 해외주식 비중 조정 영향(38.9% → 37.2%, -1.7%p)등이 서서히 효과를 보이면서 원/달러 환율의 완만한 둔화 흐름에 기여할 것으로 보입니다. 이밖에, 원화 약세에 대한 미국의 인식(‘원화 약세가 한국의 강한 펀더멘털과 부합하지 않음’, 1.30일 미 재무부 환율보고서)에서 드러나듯이 미국은 한국의 원화 약세를 예의주시하고 있다는 점에서 국내 외환당국도 적극적인 대응을 이어갈 것으로 보입니다. 한편, 내국인의 해외증권투자 선호와 국내 증시 급등에 따른 외국인의 차익실현 등이 상승요인으로 잔존한다는 점에서 2026년 원/달러 환율은 1,400원 수준에서 하방 경직성이강화될 가능성도 열어놓을 필요가 있습니다. 2025년 4분기 국내 은행권의 가계 및 기업 대출금은 2,452조 원으로 전년 동기 대비 4.2% 증가했으며, 2024년 3분기(전년 동기 대비 +6.3%)이후로 증가폭이 축소되는 흐름입니다. 이러한 현상은 기업대출이 먼저 둔화세를 보인 것에서 기인하며 가계대출도 서서히 둔화되고 있습니다. 부문별로 살펴보면 먼저 기업대출은 2025년 4분기 1,442조 원으로 전년 동기 대비 4.0% 증가했지만, 최근 2개년의 증가폭(2023년 중 6.9%, 2024년 중 5.5%)과 비교하면 둔화되었습니다. 국내 산업에서 약 81%(한국은행 연간 기업경영성과분석 결과, 조사대상 업체수 기준)를 차지하는 비제조업(건설, 서비스업 등)의 체감경기가 부진하다는 점에서 당분간 둔화세가 이어질 가능성이 높아 보입니다. 한편, 정부의 생산적 금융 지원계획(1.21일, 금융위 보도자료)에 따라, 향후 5년간 민간금융이 614조 원을 지원할 계획으로 기업대출이 공급 측면에서 늘어나겠으나, 산업별 업황에 따라 실제 수요와의 괴리가 나타날 가능성도 유의해야 합니다. 다음으로 가계대출은 2025년 4분기 1,010조 원으로 증가율이 2025년 상반기 6.1%에서 2025년 4분기 4.5%로 축소되었으며, GDP 대비 가계부채 비율도 하향 안정화(2021년 98.7% → 2025년 89.0% 정부 추정치)흐름을 보일 전망입니다. 한편, 2025년 상반기에는 가계대출이 추세적으로 증가했으며, 이는 ▲토지거래허가제 일시 완화(2023.11.16일, 삼성, 청담, 대치, 잠실동 비아파트 규제 완화)따른 주택거래량 증가, ▲금리인하 기대감(2024.10월부터 금리인하 사이클 돌입)등이 복합적으로 작용했다는 평가(금감원 2025.6.27일 보도자료)가 존재합니다. 이에 당국은 2025년 6·27 대책과 10·15 대책으로 가계대출 규제를 강화했으며, 그 결과 가계대출 증가폭이 축소되는 흐름을 보이고 있습니다. 현재 신정부의기조(부동산에 집중된 자원배분 교정)와 수도권 주택가격 상승세 등을 고려했을 때 부동산에 대한 고강도 규제가 당분간 지속될 것으로 예상됩니다. * 참고로 6.27대책은 ①주담대 한도 6억 원으로 제한, ②주택구입시 전입의무 부과, ③생애 최초 주택구입 목적 주담대 규제 강화 등을 골자로 하며, 10.15대책은 ①조정대상지역,투기과열지구 지정(서울시 전지역 및 경기도 12개 지역), ②규제지역에 대한 주담대 한도 차등 적용(15억 이하 6억 원, 15~25억 이하 4억 원, 25억 초과 2억원 적용) 등에 대한 방안을 담고 있습니다. 2025년 4분기 은행권의 기업대출(원화대출금)연체율은 0.59%(2024년 4분기 대비 +0.09%p), 가계대출 연체율은 0.38%(2024년 4분기와 동일)로 금리인하 개시(2024.10월)직전보다 소폭 높은 편입니다. 기준금리가 총 1.00%p 인하되었음에도 불구하고 국내 정세불안과 소비심리 악화로 인해 내수 부진이 지속되어 연체율은 소폭 증가한 것으로 보입니다. 다만, 2025년 원화대출 연체율은 매분기 0.01%p씩 감소하는 등 금리인하의 효과가 일부 반영되고 있는 것으로 보입니다. 2026년 기업 및 가계대출 연체율은 ▲한국경제의 성장전망 개선과 ▲과거 고점(3.50%)보다 낮아진 기준금리 등으로 하락할 가능성이 있지만, ▲예상과 다르게 내수 회복이 제한되거나, ▲K자형(대기업과 중소기업, IT와 비IT 부문 등)회복세가 나타나면 연체율이 증가할 수 있어 주의가 필요합니다. 2025년 3분기 국내 은행 및 은행지주사의 보통주자본비율(CET1)은 13.6%로 지난 2022년 말 12.6%에서 꾸준히 개선됐으며, 통상적으로 13%를 상회하면 위기 시 손실 대응 능력과 적극적인 주주환원 정책 시행할 수 있는 여력이 충분한 것으로 평가됩니다. 현재 국내 민간 금융사들은 부동산 매각 등으로 보통주자본비율(CET1)을 적극적으로 관리하려는 모습입니다. 또한, 2026년에는 원/달러 환율이 완만한 하락세를 보일 전망으로 보통주자본비율(CET1)이 추가적으로 개선될 여지가 존재합니다. 이는 ‘생산적 금융’을 수행하기 위한 충분한 자본 여력을 안정적으로 확보하는데 도움을 줄 수 있을 것으로 기대됩니다. (2) 은행업 1) 산업의 특성, 성장성, 경기변동의 특성, 계절성 특성 - 특성 은행은 예금의 수취, 유가증권, 기타 채무증서의 발행 등을 통해 불특정 다수인으로부터 자금을 조달하여 자금수요자에게 자금을 공급하는 금융중개기능 등을 수행한다는 측면에서 일반기업과 달리 수익성뿐만 아니라 공공성도 강조되는 특성이 있습니다. 은행의 업무는 크게 고유업무, 부수업무 및 겸영업무로 나눌 수 있습니다. 고유업무는 자금의 중개라는 금융기관의 본질적인 기능에 따른 업무로서 수신업무, 여신업무, 환업무 등이 있으며, 부수업무는 고유업무를 영위함에 있어서 당연히 부수되어 필요하다고 법률로 인정되는 업무로 사회 및 경제 상황에 맞게 변화 발전하고 있는 은행의 업무를 말합니다. 또한 겸영업무는 타 금융업의 고유업무이나 은행이 겸영가능한 업무로서 투신상품, 방카슈랑스 등 금융상품판매대행 업무, 신탁 및 연금 업무 등이 있습니다. - 경기변동의 특성 은행업은 경기 상승시 자산과 수익 성장을 동시에 이룰 수 있는 반면, 경기 하강시에는 자산성장이 둔화되며 수익이 감소하는 등 경기변동의 영향을 받습니다. - 성장성 은행권 경쟁 촉진 등 규제환경 변화와 인터넷 전문은행 확대 및 신규인가, 핀테크기업의 금융업 진출 확대에 따른 경쟁심화로 은행산업은 고객이탈, 성장전략 다변화 등 어려움을 겪을 것으로 예상됩니다. 이를 타개하기 위해 은행들은 비금융 사업 확대 추진, 비대면 고객관리 강화, 해외진출 등 새로운 성장모델 발굴에 집중할 것으로 보입니다. 이동통신업의 경우, 정부의 가계 통신비 절감 관련 정책과 사물인터넷(IoT) 시장의 확대 및 '자급제 단말기와 MVNO(알뜰폰) 조합'의 인기로 MVNO시장은 지속적으로 성장하는 추세입니다. MVNO시장은 MNO자회사, 알뜰폰사업자 등 다양한 성격의 업체가 경쟁하고 있으며, 해외에서는 IT기업, 전자상거래기업, 은행 등의 사업자들이 통신시장에 진출함으로써 통신과 기존 서비스 간 연계를 통해 고객에게 다양한 서비스를 제공하고 있습니다. 당행은 국내 금융사 최초로 MVNO시장에 진출하였으며 2024년 4월 은행의 정식 부수업무로지정받아 사업의 연속성을 확보하였습니다. 금융과 통신이 융합된 차별화된 서비스를 통해 색다른 가치를 제공하고자 합니다. - 계절성 은행업 및 이동통신업은 계절적인 변화에는 큰 영향을 받지 않습니다. 2) 국내외 시장여건 - 시장의 안정성 글로벌 경제는 미국의 보호무역주의로 인해 불확실성이 증가하고 누적된 통화긴축 영향에따른 경기 침체 국면이 지속되고 있으며, 지정학적 리스크 및 인플레이션 압박으로 저성장국면이 지속될 것으로 예상하고 있습니다. 국내의 경우도 대외 불확실성에 따른 환율 변동성 확대 및 수출 부진, 인플레이션 리스크 및 내수 위축 등으로 인한 금융시장 위축이 실물경제로 전이, 주식·부동산을 비롯한 국내 자산시장의 저성장 흐름이 지속될 것으로 전망하고 있습니다. MVNO사업은 비대면 수요 증가, 자급제 단말기 시장의 확대, 가성비를 중시하는 젊은 세대의 유입, MVNO시장 진입을 장려하는 정부 정책 등으로 지속적인 성장이 예상됩니다. - 경쟁상황 금융산업 다변화로 인한 경쟁범위 확대 등 은행산업의 구조개편과 점진적인 금리 하락 국면 진입 예상에 따른 이자 수익 창출기회 감소로 인해 금융산업의 경쟁이 치열해지고 있으며, 금융소비자 보호 강화 및 사회적 공공성요구 증대, 인터넷전문 은행 확대 등 환경 변화에 따른 새로운 경쟁 국면이 대두되고 있습니다. MVNO시장은 타 금융사와 기존 통신사업자와의 제휴, 핀테크 기업의 MVNO시장 진출 등으로 시장 내 새로운 경쟁사들이 등장하고 있으며, 최근 MNO(이동통신3사)도 가격인하를통해 MVNO와의 가격차를 축소했고 정부의 단통법이 폐지됨에 따라 통신사 간 보조금 경쟁 등으로 가격 경쟁이 심화될 것으로 예측됩니다. 또한 금융위의 부수업무 지정 공고 이후 타 금융사도 MVNO시장에 진출하는 등 경쟁은 더욱 치열해질 것으로 예상됩니다. - 국내외시장여건(종속회사 및 해외지점) 상호 내용 Kookmin Bank China Ltd. (국민은행(중국) 유한공사) - 2025년도 중국 GDP성장률은 전년 동기대비5.0% 성장하였으며, 서비스업 및 첨단 제조 분야가 성장을 견인하였습니다. - 소비자물가지수는 전년 수준을 유지하였으나 생산자물가지수는 2.6% 하락하였고, 도시 실업률은 예상치보다 낮은 5.2%를 기록하였습니다. - 수출입 총액은 CNY 45.5조로 3.8% 증가하였으며, 특히 로봇 등 첨단기술 상품 수출이 13.2% 급증하였습니다. - 2025년 12월말 제조업PMI는 50.1%로 반등하였으며, 첨단 제조업 부분은 52.5%를 기록하며 확장세를 지속하였습니다. - 인민은행을 비롯한 주요 중국 정부 기관은 실물경제 지원을 위해 지속적인 경기 부양책을 시행하며 및 구조적 정책 강화에 주력하고 있습니다. KB BANK MYANMAR LTD (KB미얀마은행) KB Microfinance Myanmar Co., LTD. (KB마이크로파이낸스미얀마 법인) - 국제사회의 제재와 현 정부의 무역 규제 등 대내외 악재가 지속되면서 전반적인 비즈니스 환경과 생산 지표가 악화된 상태입니다. - 전력난, 외환 부족, 인프라 손상으로 인해 고물가 국면이 장기화되며 실물 경제 기반이 크게 약화되었습니다. - 정치 불안과 공급망 차질로 인해 농업, 제조업, 서비스업 전반의 기업 활동 및 가계 소비가 위축될 전망입니다, - 2025년 12월 총선 이후 단기적 변화는 제한적이나, 신정부 출범에 따른 외교 정상화 가능성을 예의주시하고 있습니다. - 향후 점진적인 경제 개방이 이루어질 경우, 금융 규제 완화 등에 따른 금융업 성장 모멘텀 회복을 기대하고 있습니다. 국민은행 홍콩지점 - 중국 본토 및 아세안 시장과의 교역 활성화 및 금융 서비스 확대로 인해 실질 GDP의 견조한 성장세가 지속되고 있습니다. - 미중 무역 분쟁에도 불구하고 중국의 경기 부양책과 AI 산업 투자 확대로 주식 시장 회복세가 뚜렷하게 나타나고 있습니다. - 2025년 중 홍콩 IPO 시장이 지속 확장되었으며, 글로벌금융센터지수(GFCI) 3위 상승 등 국제적 위상을 회복하였습니다. - 홍콩 내 상업용 부동산 공실률 리스크가 상존하고 있으나, 핀테크 산업 육성을 통한 허브 경쟁력 강화는 지속될 전망입니다. - 글로벌 자본과 아시아 시장을 연결하는 가교 역할을 공고히 하며, 중 장기적인 성장축을 확보해 나가고 있습니다. 국민은행 런던지점 - 2025년 3분기 GDP 성장률은 0.1%로 둔화되었으며, 대규모 증세 예정과 고용부진으로 가계, 기업 심리가 위축되고 있습니다. - 2025년 11월 CPI는 3.2%로 유럽 주요국 대비 높은 수준이나, 2025년 9월 정점 통과 후 안정적인 단계에 진입하고 있습니다. - 국채 금리는 재정 우려로 변동성을 보이다 2025년 4분기에 안정되었고, 주가는 방산 및 금융주 중심으로 강세를 시현하고 있습니다. - 2026년까지는 경제 부진이 예상되나, 2027년부터 가계 소비 회복에 힘입어 1.4%의 잠재성장률을 상회할 전망입니다. - 유로존 내 독일의 침체 등 불균형 성장은 지속될 전망이나, 제조업 경기 저점 통과로 국가 간 격차는 축소될 예정입니다. 국민은행 뉴욕지점 - 2025년 GDP는 1.9%의 완만한 성장을 유지하였으며, 견조한 소비가 성장의 주요 버팀목 역할을 수행하였습니다. - 미국 실업률은 4.3% 수준으로 소폭 상승하였으며, 관세 영향에 따른 인플레이션 압력이 지속되고 있습니다. - 연준은 2025년 12월 금리를 25bp 인하하였으며, 2026년 상반기까지 3.00% - 3.25% 범위 내 하향 안정 기조가 예상됩니다. - 관세 및 이민 규제 등 정책 충격 완화 시 AI 및 자동차 산업을 중심으로 기업들의 투자 심리 개선이 전망됩니다. - 다만 노동시장 둔화로 인해 소비 회복 속도는 제한적일 것으로 보이며, 2분기 이후 인플레이션 완화를 기대하고 있습니다. 국민은행 동경지점 - 2025년 일본 경제는 임금 인상과 자산 가격 상승에 힘입어 내수 중심의 완만한 개선세와 소비 회복을 시현하였습니다. - 물가 상승 영향으로 실질 임금 감소세가 지속 중이나, 기업의 지속적인 임금 인상 기조는 긍정적인 요인으로 작용하고 있습니다. - 연초 관세 우려로 금융 변동성이 확대되었으나, 통화 정책 기대 변화에 따라 주가와 환율은 상승세로 전환되었습니다. - 2026년에도 설비 투자 확대 등 내수 주도의 회복이 지속될 전망이며, 임금 상승 수준도 현 수준을 유지할 예정입니다. - 일본은행은 완화적 금융 환경을 유지하는 가운데, 금융 완화 정도를 매우 신중히 조정해 나가는 정책기조를 이어갈 것으로 예상됩니다. 국민은행 오클랜드지점 - 2026년 뉴질랜드 경제는 금리 인하 및 인프라 투자 확대 효과로 3% 수준의 성장률을 기록하며 회복 국면에 진입할 전망입니다 - 물가상승률은 주택 공급 확대 등에 힘입어 2026년 중반 이후 2% 초반대로 하향 안정되며 목표 범위 내 안착할 예정입니다. - 중장기 경쟁력 확보를 위해 AI 및 디지털 기술 투자를 확대할 계획이나, 숙련된 인력 부족 및 사이버 보안 문제는 국가적인 중장기 과제입니다. - 식료품 및 에너지 비용 등 구조적 물가 상승 압력과 낮은 생산성 문제는 여전한 개선 과제이며, 조세 및 주택 정책의 불확실성은 주요 하방 리스크로 작용하고 있습니다. - 체감 경기 회복은 고용 지표와의 시차로 인해 완만하겠으나, 완화적 통화 정책이 경제 활성화를 뒷받침할 전망입니다. 국민은행 베트남지점 (호치민지점/하노이지점) - 베트남의 2025년 4분기 GDP는 전년동기대비 8.49% 증가로 최근 10년 내 최고치를 기록하며 동남아 내 압도적인 성장세를 기록하였습니다. - 가공, 제조업과 서비스업이 경제 성장을 견인하는 핵심 동력으로 자리 잡으며 산업 구조의 다변화를 이루었습니다. - 미국의 관세 압박 등 대외적인 통상 환경 변화 속에서도 수출 중심의 견조한 무역 경쟁력을 유지하며 무역수지 흑자 기조를 지속하였습니다. - 1인당 노동생산성 향상 및 숙련 노동자 비중 확대를 통해 산업 전반의 질적 성장이 가시화되고 있습니다. - 정부의 금융 완화 정책과 관광 산업의 회복세를 바탕으로 2026년에도 높은 성장 잠재력을 지속할 것으로 전망됩니다. 국민은행 재인도지점 (구루그람/첸나이/푸네 지점) - 주요 글로벌 신용평가기관은 인도의 성장을 6.5% 수준으로 낙관하며, 국가신용등급 및 거시경제 안정성을 긍정적으로 평가하였습니다. - 인플레이션이 1%대 안정적인 흐름을 보이는 가운데, 인도 중앙은행은 기준금리를 5.25%까지 인하하며 통화 정책의 완화 기조를 지속하고 있습니다. - 단기 유동성 및 금융 여건은 대체로 안정적이나, 글로벌 경기 둔화에 따른 외국인 자금 유입의 변동성은 상존하고 있습니다. - 지정학적 긴장에 따른 원자재 가격 변동과 수입 물가 상승이 재정 부담 확대의 주요 리스크 요인으로 지적되고 있습니다. - 인도 정부는 견조한 내수 시장과 정부의 인프라 투자 확대를 바탕으로 거시경제 전반의 안정성 관리 강화에 주력할 예정입니다 국민은행 싱가포르지점 - 2025년 싱가포르 GDP는 약 5%의 성장으로 정부 전망을 상회하였으며, 반도체 수출 회복과 서비스업 성장이 이를 견인하였습니다. - 싱가포르 핵심 인플레이션이 1% 안팎으로 안정됨에 따라 통화 정책 스탠스를 기존 긴축에서 점진적 완화로 조정하였습니다. - 디지털 금융 및 AI와 블록체인 등 핀테크 투자를 지속하며 아세안 자본을 연결하는 허브 역할을 더욱 강화하고 있습니다. - 낮은 실업률을 유지하고 있으나, 글로벌 수요 둔화로 인해 일부 교역 민감 업종의 비용 부담은 상존하고 있습니다. - 녹색 전환 및 디지털 인프라 투자를 통해 대외 충격에 대한 회복력을 높이고, 중장기 성장 동력을 확보할 전망입니다. KB PRASAC BANK PLC. - 캄보디아 경제는 '24년 이후 성장이 둔화되고 있으며, '25년 촉발한 태국 국경 분쟁은 수출, 관광, 가계, 투자 등 경제 전반에 걸쳐 부담으로 작용하고 있습니다. 이에 세계은행은 '26년 캄보디아 경제성장률을 4.5%로 전망하고 있습니다. - 이와 같은 경제 현황으로 '25년 캄보디아 금융권의 건전성과 수익성은 하락세를 이어 갔으며, 태국과의 국경분쟁 등 대외 요인으로 인하여 정부차원 여신 구조조정 제도를 연장하는 등 '26년에도 금융권 불확실성이 지속될 전망입니다. PT Bank KB Indonesia Tbk. - 인도네시아의 경제는 견고한 성장세를 보이며 '26년 이후에도 경제성장 5%를 상회할 전망으로 가공산업이 성장에 가장 큰 기여를 보이며, 화약, 제약 등 국내 수요 증가에 따른 성장세 상승과 함께 전기차 공급망 등 제조업 관련업의 투자와 고용, 생산으로 성장을 유지할 전망입니다. - 프라보워 정부 출범 이후 소비, 복지, 인프라 투자가 성장의 핵심 동력으로 작용하며 인도네시아 경제는 안정적 성장세를 유지할 전망이나, '26년에는 루피아 약세와 국방비 등 재정 부담이 글로벌 투자자 신뢰에 부정적 요인으로 작용할 수 있는 등 잠재 리스크로 작용할 전망입니다. KB펀드파트너스 - 주식형 시장의 자금이 ETF 시장으로의 쏠림 현상 가속화에 따라 ETF 시장 규모가 커질 것으로 예상됩니다.- 중대형운용사들의 사무관리 고정화와 전문사모운용사 유치 경쟁 심화가 예상되어 업계간 경쟁이 심화되고 있습니다.- 금리 인하 예상으로 채권형 펀드 증가가 예상되며, 공모펀드 주식시장 성장 가시화에 따른 자금유입, 공모펀드 상장에 대한 성장이 가능할 것으로 보입니다. 3) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점 KB국민은행은 국내 최대 고객기반을 보유하고 있으며 정교화된 고객분석 시스템 활용, 소비자보호를 위한 체계적인 리스크관리 역량 등 고객중심 경영에 큰 강점을 가지고 있습니다. 이러한 영업력에 기반하여 은행기준 자산규모, 총수신, 원화대출, 투자신탁 및 방카슈랑스 판매 등에 있어서 은행권 시장점유율 수위권을 지속적으로 유지하고 있으며 또한 KB금융지주의 KB증권, KB손해보험, KB국민카드, KB라이프생명 등 계열사간 협업을 통해 고객니즈에 기반한 토탈 솔루션 제공 등 지속적인 시너지 창출 효과를 기대하고 있습니다. 4) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단 저출산과 고령화로 인한 인구구조의 변화, AI 등 신기술의 출현에 따른 거시·구조적 금융환경 변화 속에서 KB국민은행은 지속가능한 성장기반의 마련을 위해 5가지 전략방향을 수립하고, 중점적으로 추진하고 있습니다. 첫째, 고객기반 Core Biz 주도권 확대입니다.기업금융 중심의 고객기반을 강화해 나가며, 전통금융기관으로서 고객에게 제공할 수 있는 핵심 가치에 집중하는 동시에, WM, CIB, CM Biz 질적·양적 성장 추진을 통해 차별적 경쟁력을 강화해 가고 있습니다.둘째, New Biz Global 경쟁력 강화입니다.미래 성장동력 발굴을 위해 임베디드 금융과 비금융영역에서의 가시적인 성과 창출 및 금융시너지 강화를 지속해 나가고 있습니다. 또한 글로벌 사업의 안정적인 성장과 내실 강화를 위해 글로벌 관리체계 고도화 및 영업체계의 강화를 추진하고 있습니다.셋째, 혁신적 고객접점 강화입니다.비대면 채널에서는 Seamless한 고객경험을 제공할 수 있도록 비대면 중심의 고객기반을 확대해나가는 한편, 기업/WM비즈니스 중심의 종합상담역량 확보를 통한 차별화된 대면상담 경험 제공을 위해 고객중심의 대면채널 운영체계 정립을 추진하고 있습니다.넷째, 지속가능한 고객신뢰 확보입니다.금융환경의 변화에도 흔들림 없이 견고하고 견실한 가치를 창출할 수 있는 경영 원칙을 적용함으로써 KB국민은행의 지속가능 역량을 제고하고 있습니다. 견고한 소비자보호체계와시스템 기반의 내부통제를 강화해 나가며, 환경변화와 기술발전에 따라 새롭게 대두되는 리스크 유형에도 선제적으로 대응함으로써 탄탄한 고객 신뢰기반을 마련해 나가고 있습니다. 또한 기업의 사회적 책임과 역할 확대에 맞추어 실천에 방점을 둔 ESG 경영을 적극적으로 추진하고 있습니다.다섯째, 차별적 역량 및 실행원천 구축입니다. 은행업-AI 데이터 간 연계 극대화와 민첩하고 유연한 인프라 구축 및 핵심 테크 역량 내재화를 통해 차별적인 경쟁력을 확보하기 위한 시스템과 역량을 고도화하고 있습니다. 이러한 5가지 전략방향을 실행하여 KB국민은행은 '고객First, 디지털 First, 미래금융을 선도하는 리딩 금융 파트너'로 거듭나기 위해 다방면으로 노력하고 있습니다. 5) 시장점유율 본 시장점유율은 전국을 영업대상으로 하는 주요 은행의 원화예수금, 원화대출금을 기준으로 작성된 것으로써 작성기준에 따라 수치가 변경될 수 있으므로 공식자료는 금융감독원 은행경영통계자료를 참고하시기 바랍니다. ▶ 원화예수금 (단위: 억원, %) 구 분 2025년 3분기말 2024년말 2023년말 금 액 점유비 금 액 점유비 금 액 점유비 국민은행 3,777,349 20.9 3,677,628 21.1 3,422,755 20.8 신한은행 3,363,341 18.6 3,269,614 18.8 2,927,882 17.7 우리은행 3,042,903 16.8 3,009,653 17.3 2,919,652 17.7 하나은행 3,188,499 17.6 3,048,412 17.5 2,938,235 17.8 농협은행 3,393,362 18.7 3,072,853 17.7 3,011,330 18.3 기업은행 1,336,933 7.4 1,327,607 7.6 1,262,948 7.7 합계 18,102,387 100.0 17,405,767 100.0 16,482,802 100.0 주1) 4대 시중은행 및 기업은행, 농협은행간 점유율임 주2) 금융통계정보시스템 말잔 기준 ▶ 원화대출금 (단위: 억원, %) 구분 2025년 3분기말 2024년말 2023년말 금 액 점유비 금 액 점유비 금 액 점유비 국민은행 3,754,476 19.3 3,635,838 19.4 3,414,337 19.3 신한은행 3,314,797 17.1 3,202,233 17.1 2,903,363 16.4 우리은행 3,005,274 15.5 2,999,689 16.0 2,821,749 16.0 하나은행 3,171,510 16.3 3,018,444 16.1 2,898,573 16.4 농협은행 3,040,644 15.7 2,913,068 15.5 2,777,110 15.7 기업은행 3,126,134 16.1 2,987,391 15.9 2,846,944 16.1 합계 19,412,834 100.0 18,756,663 100 17,662,077 100.0 주1) 4대 시중은행 및 기업은행, 농협은행간 점유율임 주2) 금융통계정보시스템 말잔 기준 (3) 신용카드업 1) 산업의 특성 신용카드업은 일정 자격 기준을 갖춘 회원에게 신용카드를 발급하고 회원들이 신용카드를이용해 사전에 계약된 가맹점에서 재화나 용역을 구입하거나 단기카드대출(현금서비스), 장기카드대출(카드론) 등의 금융서비스를 이용함으로써 수익이 창출되는 구조입니다.신용카드업은 전형적인 내수 기반 사업으로써 국내 소비지출 증감 변화에 따른 영향이 큰 산업입니다. 이외에도 IT 기술의 발달 및 정부 정책, 규제에 민감하게 영향 받는 특성을 지니고 있습니다. 또한 신용카드 산업은 시장 진입요건과 자격이 엄격한 허가제 산업이기에,한정된 시장에서 높은 수준의 경쟁강도를 유지하고 있습니다. 2) 국내외 시장여건 국내 신용카드 시장은 포화 상태로 접어들며 양적 성장이 둔화되고 있어, 안정적인 수익 확보와 지급결제 기술 혁신, 해외 시장 개척 등을 통한 신수익원 창출이 최우선 과제라 할 수 있습니다. 규제 측면에서는 영세·중소가맹점 범위 확대 및 카드 수수료 부담 완화 기조가 지속되면서 전통적인 카드사의 수익원이 위축되고 있어, 상품 경쟁력 향상을 통한 새로운 수요층 확보와 대체 수익원 발굴을 통해 안정적인 성장과 수익 확보를 도모해야 할 시점입니다. 한편, 혁신금융서비스 등 신사업 진출에 대한 정부의 규제 완화 기조로 인해 카드사는 사업 확장의 기회가 열리는 동시에 지급결제 시장 내 경쟁이 더욱 심화되는 환경에 놓여 있습니다. 기존 지급결제 사업자인 카드사와 PG사 외에도 정보통신기술(ICT), 유통, 통신 등이종 업종이 지급결제 시장에 진출하면서 사업자 간 협력·경쟁 구도가 심화되고 있으며, 이는 마케팅 양상과 시장 구조에 큰 변화를 가져오고 있습니다. 3) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 신용카드 원가 구조 및 수익성을 고려한 상품 기획 역량과 고객 특성에 기반한 정교한 영업 역량은 기본적인 경쟁 요소입니다. 특히 PLCC 등 제휴 기반 상품 확대를 통한 회원 모집 채널 다변화와 공동 마케팅 체계 구축은 안정적인 이용 실적 확보와 수익 구조 다변화 측면에서 중요한 역할을 하고 있습니다. 또한 데이터 기반 마케팅 및 고객 관리 역량 역시 경쟁력을 좌우하는 핵심 요인으로 자리 잡고 있습니다. 당사는 인공지능 마케팅 시스템(AIMs)을 활용하여 고객 데이터 분석, 타겟선정, 오퍼 설계, 집행 및 성과 분석에 이르는 마케팅 전 과정을 체계화하였으며, 고객 생애 가치(LTV) 및 반응 예측 기반의 정교한 타겟팅을 통해 마케팅 효율성을 제고하고 있습니다. 한편 지급결제 시장은 플랫폼 중심 경쟁으로 전환되고 있으며, 결제를 기반으로 자산 관리등 금융 서비스를 연계하는 통합 플랫폼 역량이 중요한 차별화 요소로 작용하고 있습니다.당사는 KB Pay를 중심으로 결제·카드·자산 관리 서비스를 통합 제공하는 전략을 추진하고 있으며, 디지털 채널 경쟁력 강화와 데이터 활용 고도화를 통해 고객 접점을 확대하고 있습니다. 4) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요 수단 KB국민카드는 KB금융그룹 내 신용카드 부문 사업 역량 강화 및 비은행 부문 경쟁력 제고를 목표로 2011년 3월 (주)국민은행으로부터 분사하여 설립되었습니다. 설립 이후 은행 네트워크와 그룹 계열사 간 협업 기반을 활용해 차별화된 영업 기반을 구축해 왔으며, 안정적인 자금 조달 구조와 리스크 관리 역량을 바탕으로 수익성과 건전성을 균형 있게 관리하고 있습니다. 또한 데이터 기반 사업 모델 발굴과 신사업 확대를 통해 지속 가능한 사업 구조를 구축해 나가고 있습니다. 한편, KB국민카드는 고객 정보 보호 및 금융 소비자 보호를 핵심 가치로 삼고 있습니다. 금융보안원으로부터 정보보호 관리체계(ISMS) 인증을 획득하였으며, 인터넷 망 분리, 접근 권한 통제, 사용자 인증 강화 등 보안 체계를 상시 점검·개선하고 있습니다. 소비자 보호 측면에서는 금융소비자보호법에 기반하여 상품 개발, 판매, 사후 관리 전 과정에 소비자 보호 절차를 내재화하고 있으며, 설명 의무 이행 관리, 불완전 판매 예방 통제, 민원 관리 등과 관련해 상시적인 프로세스 점검을 수행하고 있습니다. 지속 가능한 성장 기반 구축을 위해 영업·마케팅 전략 고도화와 고객 세그먼트 정교화를 추진하고 있으며, 데이터 분석 및 AI 기반 마케팅 고도화를 통해 영업 효율성과 고객 경험을 동시에 개선하고 있습니다. 또한 손익·성과 관리 체계를 정교화하고 비용 구조 효율화를 병행함으로써 전 사업 분야에서 내실을 강화하고 있습니다. 5) 시장 현황 - 연도별 경제활동인구 및 카드 수 구분 경제활동인구(만 명) 신용카드 수(만 매) 체크카드 수(만 매) 경제활동인구 1인당신용카드 소지 수 (매) 2021 2,831 11,769 10,609 4.2 2022 2,892 12,417 10,509 4.4 2023 2,920 12,980 10,446 4.4 2024 2,940 13,341 10,563 4.5 2025.3Q 2,970 13,583 10,546 4.6 주) 출처: 여신금융협회, 여신금융 제84호 - 신용카드 이용규모 (단위 : 조원) 구분 2025년 3Q 2024년 2023년 2022년 2021년 일시불 635.1 818.4 779.9 728.2 634.3 할부 125.7 163.9 162.1 155.8 144.7 단기카드대출(현금서비스) 41.6 57.8 57.5 57.4 55.1 장기카드대출(카드론) 33.8 47.1 44.5 46.4 52.1 합계 836.2 1,087.2 1,044.0 987.8 886.2 주) 출처: 여신금융협회, 여신금융 제84호 - 신용카드사별 카드 이용 실적 (단위 : 억원) 구분 KB국민카드 신한카드 삼성카드 현대카드 롯데카드 2025년 3분기 1,079,395 1,378,978 1,270,698 1,375,598 781,771 2024년 1,414,471 1,789,793 1,571,280 1,729,391 1,040,178 2023년 1,379,774 1,728,367 1,569,893 1,546,566 950,986 주1) 출처: 금융감독원 금융통계정보시스템주2) 일시불, 할부, 단기카드대출(현금서비스)의 신용카드 이용실적 누계임 (4) 금융투자업 □ 증권업 가. 산업의 현황 (1) 산업의 특성 KB증권이 영위하는 금융투자업은 유가증권의 발행, 매매와 관련한 제반 업무 수행, 다양한 금융상품 개발 등을 통하여 기업투자자금의 장기 조달 원천 제공 및 국민경제측면에서 자금의 효율적 배분과 투자수단 제공 기능을 수행하는 고부가가치 금융산업입니다. 또한 금융투자업은 경기에 비해 선행하고, 일정주기를 가지고 움직이는 특징이 있으며, 국가의 경제상황 및 국제금융동향 뿐만 아니라 정치, 사회, 문화 등 경제외적 요인에도 민감하게 반응하는 변동성이 높은 산업입니다. (2) 산업의 성장성 (단위: pt, 조원) 구 분 2025년말 2024년말 2023년말 2022년말 2021년말 주가지수 KOSPI 4,214.2 2,399.5 2,655.3 2,236.4 2,977.7 KOSDAQ 925.5 678.2 866.6 679.3 1,034.0 시가총액 금 액 3,983.8 2,303.4 2,558.2 2,082.7 2,649.7 증가율 72.95% -9.96% 22.83% -21.40% 11.99% 거래대금 금 액 4,827.4 4,669.0 4,808.7 3,913.6 6,766.8 증가율 3.39% -2.91% 22.87% -42.16% 18.55% 주1) 상기 자료는 KRX 통계자료를 기준으로 작성하였습니다.주2) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ을 합한 수치입니다. (3) 경기변동의 특성 및 계절성일반적으로 주식시장은 경기변동에 6개월 정도 선행하며, 주가의 계절효과가 존재하나 명확히 실증된 바는 없습니다. 나. 국내외 시장여건 (1) 시장여건 2025년에는 국내 금융시장에 많은 변화가 일어났고 수출시장도 사상최대 흑자를 달성하였으나 내수 경제는 침체를 겪었습니다. 또한 트럼프2기 행정부의 출범과 함께 시작된 '관세의 무기화'는 글로벌 자본 시장에 새로운 변동성 체제를 예고하였고 이러한 무역갈등의 고조와 지정학적 위험속에서도 미국 S 한국 KOSPI 지수는 사상최고치를 경신하거나 기록적인 상승률을 보이며 일부 부진을 상쇄하며 견조한 회복 탄력성을 보였습니다. (2) 주요 종속회사의 시장여건 회사의 명칭 내용 KB SecuritiesHong Kong Ltd.(KB증권 홍콩현지법인) - 홍콩은 선진적 법률제도, 우수한 사회 인프라, 영어의 공용언어화 등 국제금융센터로서의 탁월한 입지조건으로 인해 세계각국의 금융기관이 진출하여 있으며, 특히 급속하게 성장하고 있는 중국과 주변 동남아 지역을 포함한 아시아지역 진출의 지정학적인 교두보로서 향후 양호한 성장세를 나타낼 것으로 전망됩니다.- 홍콩현지법인을 해외 진출의 거점으로 전략적 육성 및 아시아 지역 허브로 구축하고 자체 수익모델 확보를 위한 기초 영업자본 확충을 위하여 2017년에 USD 80,000,000 및 2021년에 USD 85,000,000의 증자를 진행하였습니다.- 홍콩현지법인은 현지의 장점을 활용하여 국내를 포함한 아시아권 투자자들에게 경쟁력 있는 해외 투자상품을 제공하며, Global IB Deal에 대한 발굴, 투자 및 해외채권운용 등의 활동을 진행 중입니다. KB Securities VietnamJoint Stock Company(KB증권 베트남현지법인) - 베트남은 견조한 GDP 성장세, 안정적인 물가 및 FDI의 지속적인 유입 등 양호한 경제구조를 기반으로 꾸준한 성장을 지속하는 신흥 시장입니다.- 베트남현지법인은 Brokerage, Proprietary trading, Underwriting 및 Investment banking advisory 등의 업무를 수행하는 종합증권사로서, 현지 고객을 위한 다양한 투자 상품을 발굴하는 한편, IT 인프라에 대한 꾸준한 투자를 통해서 베트남 투자자들에게 새로운 디지털 서비스 경험을 제공하고 있습니다.- 베트남현지법인은 베트남 금융시장의 리더로 거듭나고자 2021년 약 690억원 규모의 증자를 진행하였으며, 이를 바탕으로 동남아시아 이머징마켓 허브로의 성장을 위한 사업 다각화를 추진 중입니다. PT KB ValburySekuritas(KB증권 인도네시아현지법인) - 인도네시아는 ASEAN 중심국이자 세계 4위 인구대국으로 높은 성장 잠재력을 보유하고 있으며, ASEAN지역 최대의 내수 시장과 젊은 인구를 기반으로 꾸준한 경제성장률을 기록 중이며 금융시장의 경우 점진적인 성장세를 보이고 있습니다.- 인도네시아 현지법인은 다수의 지점망을 바탕으로 리테일 브로커리지에 강점을 지닌 회사로, 최근 IB Biz 역량을 강화하고 본사의 우수한 IT 서비스 및 자본력을 활용하여 기 진출한 KB금융지주 계열사와의 시너지 추진을 통해 인도네시아와 동남아시아 금융시장을 선도하는 증권회사로 도약할 계획입니다. 주) 실질적인 영업활동을 수행하지 않는 주요 종속회사에 대해서는 작성하지 않았습니다. (3) 시장점유율 추이 [주식 수탁수수료 시장점유율 현황] (단위: 백만원, %) 구 분 25.01.01~'25.09.30 24.01.01~'24.12.31 23.01.01~'23.12.31 '22.01.01~'22.12.31 금액 점유율 금액 점유율 금액 점유율 금액 점유율 당사 336,634 9.84% 379,800 9.79% 426,550 10.69% 330,326 9.86% 삼성증권 275,559 8.06% 332,479 8.57% 344,862 8.64% 269,224 8.03% NH투자증권 315,300 9.22% 357,959 9.23% 373,060 9.35% 304,002 9.07% 미래에셋증권 348,436 10.19% 397,069 10.23% 395,940 9.93% 321,645 9.60% 한국투자증권 221,768 6.48% 236,783 6.10% 232,061 5.82% 194,905 5.82% 주) 상기 자료는 금융통계정보시스템(FISIS)의 통계자료를 기초로 작성하였고, 지분증권 위탁매매수수료를 기준으로 작성 (4) 관련법령 및 감독규정 금융투자업 전반 상법, 민법, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률, 금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률,금융투자업규정, 증권의 발행 및 공시등에 관한 규정 과세 소득세법, 법인세법, 농특세법, 조세특례제한법, 증권거래세법 국제화 외국환거래법, 외국인투자촉진법 기타 주식회사등의 외부감사에 관한 법률, 독점규제 및 공정거래에 관한 법률,근로자퇴직급여 보장법 다. 시장경쟁요소 (1) 경쟁요인 - 초대형 IB 간 경쟁 격화 - 디지털 기반 서비스 고도화 - 차별화된 금융상품 개발 및 서비스 제공여부, 예측정보의 적시성, 신속한 업무 처리 등 고객만족도 측면에서의 경쟁요소가 존재 - 금융소비자 보호를 위한 정확한 정보 제공 및 책임경영 (2) 회사의 경쟁상의 강점과 단점 - 초대형 투자은행으로 기업금융 전반의 토탈 IB서비스 제공 - AI기술을 활용한 고객 맞춤형 자산 관리와 편의성 강화 - 그룹 공동 생성형 AI플랫폼 구축 - 우수 PB 육성 및 지점 네트워크를 통한 WM자산 증대 및 관리 강화 - 증권-은행간 협업을 통한 지속적인 시너지 효과 강화 - 리스크관리를 통한 안정적이고 지속적인 수익 추구 (3) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요 수단 - 생성형 AI기술 비즈니스를 활용한 챗봇 서비스, 로보투자일임서비스의 등과 같이 다양한 서비스의 제공을 통해 고객맞춤형 자산 관리와 편의성을 지속적으로 강화 할 것입니다..- 금융권 최초의 그룹 공동 생성형 AI플랫폼 구축으로 은행, 증권, 손해보험, 카드 에이전 트등과 협업하여 그룹 전체의 생산성과 디지털 역략을 향상시킬 수 있는 핵심수단으로 삼을 것 입니다.- 고객 needs에 부합하는 다양한 WM상품을 개발하고, 우수 PB 육성 및 지점 네트워크를활용하여 WM자산을 증대하고 이에 대한 관리를 강화 할 것입니다.- 금융시장의 변동성 확대 등에 대비한 리스크ㆍ컴플라이언스 대응능력 강화로 불확실한 시장환경에서도 회사가 안정적으로 유지될 수 있도록 대응 할 것 입니다. □ 자산운용업 자산운용업은 다수의 고객으로부터 위탁받은 자금으로 공동기금을 조성하고 이를 유가증권, 부동산 등 여러 유형의 자산에 투자하여 발생한 수익을 고객에게 분배하는 투자대행을주 사업으로 하고 있습니다. 최근 10여년간 자산운용시장은 퇴직연금 시장 확대, 보험사 및 공공기관, 금융기관 운용자산 위탁 확대 등 운용수요 증가에 따라 그 규모가 지속적으로 확대되었습니다. 또한 운용자산의 구성도 전통적인 자산인 주식, 채권 등 유가증권 뿐 아니라 부동산, 인프라 등의 대체자산의 증가와 동시에 해외자산 투자 역시 증가하면서 질적인 성장도 지속하고 있습니다. 다만, 공모펀드의 경우 고객의 직접투자 선호 증가, 시장 정보에 대한 접근성 향상 등으로 성장이 다소 주춤하고 있으나, 개인의 주요투자 수단으로떠오른 ETF, 사모펀드 및 일임자금 중심의 시장 확대는 지속될 것으로 전망되며, 자산배분형 펀드 수요 증가와 해외 투자 관심 증가로 대체투자 및 해외투자 비중 역시 점진적인 증가가 예상됩니다. 2025년말 국내 자산운용 업계 전체 관리자산 1,934.8조원으로 전년말대비 279.7조원 증가하며 성장률 16.9% 기록하였습니다. 국내 주식시장의 반등 및 글로벌 증시 강세, ETF 시장급성장 등에 따른 투자유입 증가로 주식형(+92.8조), 채권형(+66.3조) 유형 중심으로 성장하였습니다. 특히 ETF 시장은 전년대비 +123.6조로 업계 전체 관리자산 확대에 견인하여 자산운용 업계 핵심 성장 동력으로 자리매김하였습니다. KB자산운용은 이러한 시장의 성장 환경 속에서 고객에 대한 정확한 분석, 고객 니즈에 맞는 적시 상품 제공, 고객 수익률의 세심한 관리, 경영관리 체계 효율화 등을 통해 2026년에도 안정적인 성장세를 이어가도록 하겠습니다. □ 부동산신탁업 2025년4/4분기는 부동산 시장의 전반적 위축이 지속되고 있는 가운데 건설투자 회복 지연으로 신규 개발사업의 침체가 지속되고 있습니다.또한,책임준공 우발부채 현실화 등 건전성 악화로 인한 대손비용이 증가하며 부동산신탁업계 전반의 실적부진이 이어지고 있습니다. 신탁부문은 개발사업 위축 장기화와 책임준공 리스크에 따른 대손부담이 확대되면서 업계전반 수익성 및 재무건전성 악화가 지속되고 있습니다.비우호적 시장 환경 하에서 비토지신탁과 LH신축매입약정 등 정부정책 관련 사업 등 우량 사업 위주의 수주경쟁이 심화되고있습니다. 리츠부문은 금리인하 기대에 따른 부동산간접투자시장 투자심리 완화에 힘입어 점진적인 회복세를 보이고 있습니다.특히, SI투자자 중심의 대형 오피스 거래가 활발한 가운데 부동산투자회사법 개정으로 프로젝트리츠가 본격 도입되고 정부 주택공급대책 관련 임대주택리츠 수요가 증가하는 등 향후 수주 기회 확대가 예상됩니다. 정비사업부문은 도심지 주택공급 확대 정책 및 규제완화로 신탁방식 사업수요는 지속적으로 증가할 전망입니다. 그러나 공사비 및 분담금 증가로 인해 신규 사업장의 경우 규모보다는 사업성 중심으로 재편될 것으로 예상되는 만큼, 핵심지역 내 우량 사업장 수주를 위한 업계의 경쟁이 치열해질 것으로 예상됩니다. □ 벤처캐피탈 및 PE업 2025년 신규 벤처펀드 결성금액은 14.3조원으로 전년 대비 34.1% 증가하였으며, 벤처투자 금액은 14% 증가한 13.6조원을 달성하였습니다. 인공지능(AI), 바이오 등 주요 혁신 분야에 대한 투자가 활발히 이루어졌으며, 특히 민간 출자 확대가 신규 벤처펀드 결성을 견인하며 시장 회복세가 이어졌습니다. 벤처캐피탈 산업은 벤처투자시장 활성화를 위한 정부의 지속적인 정책 지원과 민간 분야의 시장 참여 확대로 지속적인 성장이 전망됩니다. 이에 KB인베스트먼트는 민간 벤처모펀드 결성 및 CVC 등의 전략적 투자를 통해 관련 생태계 활성화에 기여할 계획입니다. (5) 보험업□ 손해보험업 가. 사업부문별로 회사가 속해 있는 산업 전반의 현황 (1) 사업의 현황 장기보험은 금리 하락 등 경제지표의 불확실성과 보험업권 전반의 건전성 강화 압박 속에서, 건강 관련 고객 Needs도 계속 증가하여 인보험을 중심으로 성장세가 지속될 것으로 보입니다. 자동차보험은 손해율 악화에 따른 업계 기본보험료 인상, 등록대수 증가 등 시장 성장 기조 속에서도, 치료비 제도개선과 기후리스크에 따른 보험 손익 변동성 확대로, 업계 전반에 걸친 비우호적 손익 환경이 예상됩니다. 또한 일반보험은 국내 경기둔화 및 석유화학 업종 등 사업재편 영향으로 저성장 기조의 고착화와 업권내 요율경쟁 지속으로 인해 단순 외형 성장보다는 리스크 관리 역량과 수익성이 핵심 요소가 될 것으로 전망합니다. 이에 따라 KB라이프생명은 시장을 선도할 수 있는 선제적인 상품 제공 및 고객 서비스운영을 통해 시장 지위를 개선하고 나아가 CSM 확대를 가속화하여 지속적이고 안정적인 성장이 가능한 구조를 내재화하고자 합니다. (2) 시장 여건 및 경쟁 환경 2025년은 글로벌 관세정책의 급격한 변화로 인한 불확실성 확대로 금융시장 전반에 높은 변동성을 보였습니다. 보험산업 측면에서는 IFRS17 新회계제도 안정화 과정에서 보험부채 할인율 현실화와 함께 질적 자본관리 규제가 강화되는 등 비우호적인 경영환경에 직면하였습니다. 이에 KB라이프생명은 성장추세를 멈추지 않으면서 변동성 높은 외부환경에 흔들리지 않도록 금리, 제도 변경, 계리적 가정 변화 등 대내외 환경 변화를 예측한 시나리오 수립과 중장기 재무 영향 분석 기반의 경영관리체계를 구축하였으며, 보험회사의 핵심 펀더멘털인 보험 매출의 내실 있는 성장과 수익성 관련 핵심 경영효율 지표를 개선하는데 주력하였습니다. 또한, 다차원적인 경쟁환경에서 채널이 안정적으로 상품을 공급할 수 있도록 채널별 특성을 고려한 성장 전략을 추진하고, 디지털 신기술을 활용하여 고객과의 모든 접점에서 디지털 서비스 혁신을 지속적으로 강화하는 경영 전략을 수립하고 실행하였습니다. 2026년은 저성장 고착화, 감독당국의 자본 규제 강화, 금융의 사회적 역할 변화 등 비우호적 시장환경이 지속될 것으로 예상됩니다. 이에 KB라이프생명은 다년간 축적해온 가치경영이라는 일관된 기조로 변하지 않는 가치에 집중하여 고객중심의 신상품 개발을 통한 차별화된 경쟁력 확보와 손해율, 유지율 등 경영효율지표 경쟁 우위 확대로 이익 창출력을 제고하여 대외 환경변화에 흔들리지 않는 견고한 재무 안정성을 확보해 나갈 것입니다. 또한, 위기 대응 능력을 확대하기 위해 확보된 자본과 손익을 기반으로 Digital 중심의 본업 경쟁력을 지속 강화하고, 신규 사업 재투자를 통한 철저한 미래 경쟁력 준비로 비우호적 시장상황을 대응해 나가도록 하겠습니다. 이에 2026년 경영전략 방향을 “고객 최우선 경영”과 “안정적 자본 관리”기반 견고한 성장으로 “고객에게 최상의 가치를 제공하고, 더 나은 미래를 설계하는 손해보험사”로 설정하였습니다. 나. 신규사업 (1) 헬스케어 사업 KB손해보험은 고객 데이터를 기반으로 고객별 건강 상태 분석 및 맞춤형 건강 관리 서비스 등을 제공하는 헬스케어 사업 허가를 추진하여 2021년 하반기 금융당국으로부터 설립인가를 받아 2021년 11월 헬스케어 자회사를 설립하였으며, 2022년 2월부터 건강관리서비스 플랫폼인 '오케어' 서비스를 운영 중에 있습니다. □ 생명보험업 국내 생명보험업은 저출산·고령화 심화, 장기 저성장 기조, 금융시장 변동성 확대 등 구조적 환경 변화 속에서 성장성과 수익성 측면의 도전에 직면해 있습니다. 신규 보험 수요는 둔화되는 반면, 고령화 진전에 따라 연금·건강·요양 등 보장성 및 은퇴 관련 상품에 대한 수요는 점진적으로 확대되고 있으며, 고객 니즈 또한 단순 보장을 넘어 종합적인 생애주기 금융·비금융 서비스로 확대되고 있습니다. IFRS17 및 K-ICS 도입 이후 생명보험사의 경영 전략은 수익 규모 중심에서 CSM 기반의 질적 성장과 자본 효율성 중심으로 전환되고 있습니다. 동시에 금리 변동성 확대와 금융시장 불확실성 증가는 자본 변동성 관리와 안정적인 투자수익 확보의 중요성을 더욱 증대시키고 있습니다. 아울러 금융소비자 보호 강화 기조에 따라 내부통제 고도화, 불완전판매 예방, 고객 이해도 제고 등 책임경영에 대한 요구가 지속적으로 강화되고 있습니다. 이에 따라 생명보험업은 단순한 금융상품 제공을 넘어, 사회적 안전망으로서의 역할과 지속가능한 가치 창출을 동시에 수행해야 하는 산업으로 인식되고 있습니다. (6) 여신전문금융업 (신용카드 제외) 1) 여신전문금융업의 특성 여신전문금융업은 시설대여업, 신용카드업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 총 4개업종이통합된 금융업종으로 수신기능이 없는 대신 직·간접적 형태로 자금을 조달하여 여신행위를 주업무로 영위하고 있습니다. 카드업종을 제외한 기타 업종에 대한 진출입이 종래의 인가제에서 등록제로 전환되어 대주주 및 자본금 요건만 구비하면 진출입이 자유로운 업종입니다. 다른 권역에 비해 실물거래와 직접적으로 연결된 금융을 취급함에 따라 실물 경제와의 연관성이 높기 때문에 실물 부문과 금융을 연결하는 가교 역할을 하고 있습니다. 2) 전체금융산업의 전반적인 상황 글로벌 금융위기 이후 세계 각국은 금융회사의 건전성, 자본적정성, 유동성 규제와 함께 금융소비자 보호를 강화해 왔습니다. 이러한 규제 강화로 금융회사의 안전성, 건전성은 크게 개선되었지만 수익성 및 성장성은 다소 둔화되었습니다. 국내 경제는 글로벌 금융위기 이후 양극화가 심화되면서 금융 시장은 우량 신용대출, 소호대출 등 한정된 일부 시장에서의 경쟁이 더욱 치열해지고 있습니다. 이러한 가운데 인공지능, 스마트 팩토리 등 4차 산업혁명과 관련된 빠른 기술 변화로 시대의 패러다임이 변화함에 따라 금융회사는 기업과 가계가 직면하는 여러 위험들을 금융 측면에서 어떻게 지원할 수 있을지를 파악하는 것이 필요할 것입니다. 여신전문금융업은 글로벌 금융위기로 인한 경기침체 영향으로 위축되었으나, 이후 지속적으로 성장세를 보이고 있습니다. 최근 국내 시장은 성숙단계에 접어든 것으로 판단됨에 따라 시장규모가 큰 폭으로 증가될 가능성은 낮을 것으로 전망됩니다. 국내의 여신전문금융업은 자동차금융 부분에 대한 집중도가 매우 높습니다. 따라서 영업환경을 좌우하는 가장 주된 변수는 자동차 내수시장의 성장률 입니다. 또한 기존 자동차금융 시장은 캐피탈 업권이 주요 경쟁하는 시장이었으나, 최근 시장 참여자의 확대에 따라 경쟁이 심화되고 있습니다. 3) 부문별 특성 및 산업의 성장성 - 리스금융부문 리스란 시설임대를 전문으로 하는 사업주체가 일정한 설비를 구입하여 그 이용자에게 일정기간 대여하고 그 사용료(리스료)를 받는 것을 목적으로 하는 물적금융행위를말합니다.여전법상으로는 특정 물건을 새로이 취득하거나 대여받아 거래 상대방에게 일정기간 이상사용하게 하고, 그 기간에 걸쳐 일정대가를 정기적으로 분할하여 지급받으며, 그 기간 종료후의 물건의 처분에 대하여는 당사자간의 약정으로 정하는 방식의 금융을 정의하고 있습니다. 우리나라는 1970년대 초 도입된 이래, 1980~90년대 기업의 설비투자를 지원하면서 경제성장의 밑거름을 제공해 왔으며, 선박, 항공기, 건설장비 등 일부 전문성을 필요로 하는 영역에서 자금을 원활하게 공급하는 역할을 하고 있습니다. 외환위기를 전후하여 기업의 설비투자 감소와 저금리 기조 유지, 리스회계기준 강화등의 이유로 기업의 리스 수요가 감소하면서 리스의 품목이 자동차 등의 내구재로 전환되는 모습을 보였으나, 최근에는 대형 크레인과 같은 건설기계 장비, 대형병원의 고가 의료장비 등을 리스를 통하여 공급하는 사례가 증가하고 있습니다. 이와 같이 동산 설비 및 장비의 공급을 원활하게 하여 산업발전에 기여해 온 리스금융은 앞으로 지속적인 수요 창출과 수익원 개발을 위해 부동산리스를 비롯한 새로운 업무를 발굴해 나갈 것으로 예상됩니다. - 신기술사업금융부문신기술사업금융업은 위험이 높아 투자가 잘 이루어지지 않는 분야를 전문적인 안목으로 발굴하여 지분참여를 중심으로 장기자금을 지원하고, 경영 및 기술지도로 부가가치를 높여 고수익을 추구하는 금융활동으로, 업종특성상 증시 상황에 따른 이익변동폭이 비교적 큰 편입니다. 국내 금융시장의 경우 IPO를 제외한 투자자산 회수 방안이 제한적이나, 성장가능 업종에 대한 벤처투자영업을 꾸준히 집행할 예정이며, 이와 병행하여 은행과 연계한 유망 중소 벤처기업 발굴 지원, 투자조합 설립을 활성화하고, 이와 병행한 M 등 기업구조조정업무를 활성화하여 신기술사업금융업무를 꾸준히 시행할 것으로 예상됩니다.- 할부금융부문할부금융은 소비자가 일시불로 구입하기 어려운 고가의 내구소비재(자동차, 가전제품 등)나 주택을 구입하고자 할 때, 할부금융회사가 신용에 특별한 이상이 없는 소비자를 대상으로 그 구입자금을 할부금융기관 및 판매자와의 계약에 의하여 판매를 조건으로 필요한 자금을 대여해주고, 소비자는 할부금융회사에 일정한 수수료를 내고 원금과 이자를 분할상환하는 금융제도입니다.할부금융시장은 리스와 달리 소비재 중심으로 발달하였는데, 도입 초기에는 주택 관련 할부금융이 중심을 이루어졌으나, 할부금융회사의 조달비용 증가와 은행의 주택대출 확대 등으로 경쟁력을 상실하게 됨에 따라 자동차 할부금융으로의 편중현상이 심화되었습니다.할부금융은 고객에게 여신 제공시 그 사용목적이 분명하고, 통상 대상물건에 대해 담보를 설정하기 때문에 신용대출 대비 자산건전성이 양호하나, 신용을 조건으로 하는 점이 동일하고, 생산판매자 금융의 성격을 가지고 있어, 자금조달력과 채권회수가 중시되는 사업입니다.- 여신전문금융회사 현황 (2025.12.31 기준) 구 분 회사명 할부금융회사 (25) KG캐피탈㈜, ㈜마스턴캐피탈, ㈜에이치비캐피탈, ㈜에코캐피탈, ㈜제이엠캐피탈, ㈜케이카캐피탈, 디비캐피탈㈜, 롯데캐피탈㈜, 메르세데스벤츠파이낸셜서비스코리아, 메리츠캐피탈㈜, 무궁화캐피탈㈜,볼보파이낸셜서비스코리아, 알씨아이파이내셜서비스코리아, 에이캐피탈㈜, 엔에이치농협캐피탈, 우리금융캐피탈㈜, 웰컴캐피탈㈜, 제이비우리캐피탈㈜, 코스모캐피탈㈜, 쿠팡파이낸셜㈜, 트라톤파이낸셜서비스코리아㈜,하나캐피탈㈜, 하이델베르그프린트파이낸스코리아㈜, 한국자산캐피탈㈜, 현대캐피탈㈜ 리스금융회사 (27) ㈜노스이스트에비에이션캐피탈, ㈜아이엠캐피탈, ㈜애큐온캐피탈, ㈜파이오니어인베스트먼트, 데라게란덴㈜, 도이치파이낸셜㈜, 롯데오토리스㈜, 리딩에이스캐피탈㈜, 메이슨캐피탈㈜, 무림캐피탈㈜, 비엔케이캐피탈㈜, 비엠더블유파이낸셜서비스코리아㈜, 산은캐피탈㈜, 신한캐피탈㈜, 씨앤에이치캐피탈㈜, 엔비에이치캐피탈㈜, 엠캐피탈㈜, 오릭스캐피탈코리아㈜, 오케이캐피탈㈜, 케이비캐피탈㈜, 토요타파이낸셜서비스코리아㈜, 포르쉐파이낸셜서비스코리아㈜, 폭스바겐파이낸셜서비스코리아㈜, 한국캐피탈㈜, 한국투자캐피탈㈜, 한컴밸류인베스트먼트㈜, 현대커머셜㈜ 신용카드회사 (8) KB국민카드, 롯데카드, 비씨카드, 삼성카드, 신한카드, 우리카드, 하나카드, 현대카드 신기술금융사 (134) ㈜더블캐피탈, ㈜세아기술투자, (주)스페이스타임인베스트먼트, ㈜에스제이지파트너스, ㈜농심캐피탈, ㈜뉴메인캐피탈, ㈜더네이쳐홀딩스인베스트먼트, ㈜두산인베스트먼트, ㈜디비기술투자, ㈜디에이밸류인베스트먼트, ㈜로프티록인베스트먼트, ㈜리인베스트먼트, ㈜리젠트파트너스, ㈜모비릭스파트너스, ㈜바로벤처스, ㈜벡터기술투자, ㈜브레이브뉴인베스트먼트, ㈜브릿지인베스트먼트, ㈜빌랑스인베스트먼트,㈜삼천리인베스트먼트, ㈜솔론인베스트, ㈜수앤파이낸셜인베스트먼트, ㈜시리우스인베스트먼트, ㈜아이비케이벤처투자, ㈜아이비케이캐피탈, ㈜아펙스인베스트먼트, ㈜액시스인베스트먼트, ㈜얼머스인베스트먼트, ㈜에스더블유인베스트먼트, ㈜에스비아이캐피탈, ㈜에스비파트너스, ㈜에스제이엠인베스트먼트, ㈜에이티넘벤처스, ㈜에이피투자금융, ㈜에프앤에프파트너스, ㈜엔베스터, ㈜엔코어벤처스, ㈜엘에프인베스트먼트, ㈜엘엑스벤처스, ㈜옐로우독, ㈜와이지인베스트먼트, ㈜위드윈인베스트먼트, ㈜유비쿼스인베스트먼트, ㈜유일기술투자, ㈜이스트게이트인베스트먼트, ㈜이앤인베스트먼트, ㈜제니타스인베스트먼트, ㈜제이스이노베이션파트너스, ㈜제이에스지인베스트먼트, ㈜제이와이피파트너스, ㈜지에스벤처스, ㈜케이씨투자파트너스, ㈜케이알벤처스, ㈜케이클라비스인베스트먼트, ㈜케이티인베스트먼트, ㈜코너스톤투자파트너스, ㈜큐더스벤처스, ㈜킹고투자파트너스,㈜타임폴리오캐피탈, ㈜토니인베스트먼트, ㈜티쓰리벤처스, ㈜팍스톤인베스트먼트, ㈜펄어비스캐피탈, ㈜플루토스투자, ㈜피오인베스트먼트, ㈜하나벤처스, 나우아이비캐피탈㈜, 나이스투자파트너스㈜, 대아인베스트먼트㈜, 대전투자금융㈜, 둥국인베스트먼트㈜, 동원기술투자, ㈜동유기술투자㈜, 디에스투자파트너스(주), 레이크우드파트너스㈜, 롯데벤처스㈜, 미래에셋캐피탈㈜, 미래에쿼티파트너스㈜, 부국캐피탈(주), 브이에스인베스트먼트㈜, 삼성벤처투자㈜, 서울신기술투자㈜, 솔리크인베스트먼트㈜, 수성에셋인베스트먼트㈜, 시너지아이비투자㈜, 아르케인베스트먼트㈜, 아주아이비투자㈜, 에볼루션인베스트먼트㈜, 에스앤에스인베스트먼트㈜, 에스티캐피탈㈜, 에이스투자금융㈜, 에이에프더블유파트너스㈜, 엑스플로인베스트먼트㈜, 엔에이치벤처투자㈜, 엠더블유앤컴퍼니, 우리기술투자㈜, 유아이엘인베스트먼트㈜, 인바이츠벤처스㈜,인탑스인베스트먼트㈜, 제이더블유앤컴퍼니㈜, 제이비인베스트먼트㈜, 제이원캐피탈인베스트㈜, 주식회사 쏠리드엑스, 주식회사 엔엑스브이피, 주식회사 엘케이투자파트너스, 주식회사 제이케이벤처스, 주식회사 퍼시픽캐피탈, 주식회사 푸른인베스트먼트, 주식회사원티드랩파트너스, 청담인베스트먼트㈜, 카스피안캐피탈㈜, 케이기술투자㈜, 케이디인베스트먼트㈜, 케이와이캐피탈㈜, 코나아이파트너스㈜, 코리아오메가투자금융㈜, 큐캐피탈파트너스㈜, 키움캐피탈㈜, 티그리스인베스트먼트㈜, 티더블유지에프파트너스㈜, 티케이지벤처스㈜, 펜타스톤인베스트먼트㈜, 포스코기술투자㈜, 프렌드투자파트너스㈜, 프롤로그벤처스㈜, 피에스인베스트먼트㈜, 피움인베스트먼트㈜, 하나에스앤비인베스트먼트㈜, 하랑기술투자㈜, 한빛인베스트먼트㈜, 한일브이씨㈜, 현대투자파트너스㈜, 호라이즌아이엠㈜, 효성벤처스㈜ 주) 출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템 4) 관련법령 또는 정부의 규제 등 감독규정〉 - 여신전문금융업법, 동법 시행령, 동법 시행규칙 - 여신전문금융업감독규정, 동 시행세칙 등 〈주요내용〉 - 자기자본 대비 총자산 한도 : 자기자본의 9배 이내 - 업무용 부동산 투자한도 : 자기자본의 100% 이내 - 자기계열사에 대한 여신한도 : 자기자본의 50% 이내 - 자기계열사 발행주식 보유한도 : 자기자본의 150% 이내 - 조정자기자본비율 : 7% 이상 - 원화유동성비율 : 100% 이상 (7) 저축은행업 저축은행은 서민과 소규모 기업의 금융 편의를 도모하고 지역사회의 발전에 기여하며, 중산층 및 서민의 저축을 증대하기 위해서 1972년 8월 제정된 상호저축은행법에 의하여 설립된 제2금융기관으로서 예금과 대출을 주 업무로 하고 있습니다. 2002년 3월 저축은행으로의 명칭변경으로 대외 신인도가 크게 제고되었으며, 대표적인 서민금융기관으로 자리매김해왔습니다. 지난 몇년간 저축은행의 구조조정 바람과 함께 향후 각 저축은행의 자본규모, 건전성 등에의하여 영업관련 법규 및 규제의 차별화가 더욱 가시화 될 것으로 보입니다. 또한 저축은행업계의 M 및 건전성 개선 등 자발적 노력을 기울이고 있으며, 정부와 금융당국의 저축은행에 대한 영업조건 완화 등 제도적인 지원을 통하여 향후 영업환경이 전반적으로 개선될 것으로 전망됩니다. 저축은행업계의 경영여건 변화에 대응하고 극복하기 위하여 건전성 확보, 새로운 비즈니스 모델 개발 등을 통해 서민금융기관으로서의 새로운 발전을 모색하고 있습니다. (8) IT서비스업 1) 산업의 특성, 성장성, 경기변동의 특성, 계절성 - IT서비스 산업의 특성 IT서비스 산업은 현재 디지털화와 비대면화 추진 과정에서 핵심적인 역할을 담당하는 산업군입니다. 기업, 정부, 단체 등 주요 경제 주체들은 정보화 컨설팅과 정보시스템 고도화를 통해 경영관리 능력을 향상시키고 있으며, 기존 대면 채널에서 비대면 채널로 서비스 범위를 확대해 산업 생산성을 제고하고 있습니다. 이러한 이유로 IT서비스 산업은 실행력을 제공하는 중요한 역할을 수행합니다. 또한, IT서비스 산업은 타 산업군에 비해 지식 집약적인 특성을 가지고 있으며, 빠르게 발전하는 만큼 학술적·기술적 지식과 정보에 대한 시장의 요구가 매우 큽니다. IT서비스 산업은 다음과 같은 3가지 주요 영역으로 구분됩니다. 첫째, IT컨설팅(Consulting) 입니다. IT컨설팅은 기업의 인적·물적 자원과 모든 조건에 관한 자료를 수집·분석하고, 최신 기술 활용과 현재 상황을 고려해 시스템을 구축하고 조언하는 활동을 말합니다. 구축된 정보시스템을 통해 경영상의 개선 효과와 시스템 효율성을 사후 모니터링하며, 시스템 운용과 유지 보수에 관한 조언도 제공합니다. IT프로젝트 전반을 관리하고 구축된 시스템의 적합성과 안정성을 감독하며, 프로그래머와 고객의 요구 사항을 조율해 기업이 업무 효율성과 생산성을 높일 수 있는 정보시스템을 갖추고 운영하도록 지원하는 활동을 모두 포함합니다. 둘째, 시스템 통합(System Integration) 입니다. 시스템 통합은 기업의 경영목표 달성을 위해 필요한 신규 IT시스템을 구축하는 종합 서비스를 의미합니다. 하드웨어(H/W), 소프트웨어(S/W), 개발 인력, 네트워크 인프라 등 모든IT 자원을 기업의 전산화 목적과 특성에 맞게 통합해 최적의 해결책을 제시하고 IT시스템을 개발하는 업무를 포함합니다. 시스템 설계, 구축, 테스트, 안정적 운영 등을 포함하는 대표적인 IT서비스 업무 영역입니다. 셋째, IT아웃소싱(IT Outsourcing) 입니다. IT아웃소싱은 시스템 통합(System Integration)으로 구축된 IT시스템을 효과적이고 안정적으로 운영하고 유지 보수하기 위해 업무의 전체 또는 일부를 IT서비스 기업에 위탁해 관리하는 활동입니다. 업무 및 IT기술의 복잡도가 높아지고 최종 고객의 요구가 다양해지는 환경에서, 대고객 서비스 향상을 도모하고 IT시스템의 안정성을 확보하며 IT 운영 비용 절감을 위해 범용적으로 적용되는 IT업무 분야입니다. - IT서비스 산업의 성장성 국내 IT서비스 시장은 AX/DX 전환 확대 등에 따라, 타 산업군 대비 높은 성장률을 보일 것으로 예상됩니다. 이는 클라우드, 사물인터넷(IoT), 빅데이터, 모바일 분야 등의 확장과 생성형 AI 기술의 확산으로 인한 AX/DX사업 확대가 주요 원동력으로, ICT 융합 시장이 활성화되면서 IT서비스가 제조, 금융, 공공부문 등 여러 산업에 광범위하게 적용되고 있어 시장 성장의 중심축이 될 것으로 전망됩니다. -경기변동 및 계절적 특성 IT서비스는 경기변동에 민감한 경향이 있으며, 경기 변화의 영향을 직접적으로 받는 금융부문의 경우에는 경기변동에 민감한 편입니다. 경기가 둔화될 경우 신규 IT 개발 발주를 축소하면서 IT서비스 수요가 감소하는 양상이 나타납니다. 또한 IT서비스는 계절적 요인에서도 영향을 받는 편으로, 하반기, 특히 4/4분기에 신규 IT사업 발주 및 집행이 집중되며 높은 매출을 기록하는 경향이 있습니다. 2) 국내외 시장여건(시장의 안정성, 경쟁상황, 시장점유율 추이) - 시장의 안정성 글로벌 및 국내 ICT산업은 모바일 중심의 디지털 전환이 지속적으로 이루어지고 있으며, AI, 클라우드 등 신기술 관련 분야에서 성장 가능성이 큽니다. 이에 따라 IT서비스 부분은 이러한 신기술 활용사업을 중심으로 지속적인 성장세를 유지할 것으로 보입니다. - 경쟁상황 금융 산업은 빅테크 기업과 스타트업의 진입으로 인해 기존의 제한된 경쟁 구도에서 무제한 경쟁 구도로 변화하고 있습니다. 이에 따라 금융 IT산업은 금융업에 참여하는 전통적인IT기업뿐만 아니라 클라우드, AI, 데이터 분석 분야의 다양한 기업들이 경쟁하면서 매우 복잡해질 전망입니다. 이 경쟁 구도는 금융IT업권이 고급 인력과 혁신 기술을 중심으로 다각적인 경쟁 전략을 펼치게 하고 있습니다. - 시장점유율 그룹 규모가 크고 계열사 수가 많은 대형 3개 IT 서비스 기업이 시장의 70% 이상을 점유하고 있는 상황에서, 모바일과 신기술을 중심으로 IT 투자가 확대될 것으로 보이며, 스타트업의 활발한 활동으로 IT산업 또한 규모와 성장 속도 면에서 더욱 확장될 전망입니다. 이와 같은 환경 속에서 IT 서비스 기업들은 시장 선점 및 점유율 확장을 목표로 하며 경쟁이 더욱 치열해질 것 입니다. 3) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점 IT산업의 특성상 기술 변화 속도가 빠르고 고객의 요구가 다양해짐에 따라, 고객의 요구에부응할 수 있는 다양한 업무 지식과 이를 갖춘 전문 인력 확보가 IT 서비스 기업의 중요한 경쟁력이 되고 있습니다. 특히 고객이 요구한 기한 내에 결함 없는 고품질의 IT 서비스를 제공하는 능력이 우수 기업을 판가름하는 기준이 되고 있으며, 모바일 중심의 변화된 환경에서는 빠른 개발과 피드백을 통한 신속한 개선 방식도 요구됩니다. 또한, 고객 정보에 대한 보안 관리와 위기 상황에 대처하는 리스크 관리 체계의 유무도 주요 평가 척도로 작용합니다. KB데이타시스템은 금융 IT에 특화되어 수많은 프로젝트를 성공적으로 수행하며 높은 고객신뢰와 풍부한 업무 노하우를 축적해 왔습니다. 특히, 금융 업무에 대한 깊이 있는 이해를 바탕으로 변화하는 금융 환경에서 고객이 요구하는 바에 맞춰 완벽한 결과를 제공해 왔습니다. 아울러 체계적인 인적 역량 관리와 최신 기술 습득에 능동적으로 대응해 신규 IT 기술을 신속히 내재화하고, 사전적 리스크 관리를 통해 무결성을 갖춘 고품질 IT 서비스를 제공하고 있습니다. 디지털 시대에 맞추어 비대면 사업을 중심으로 디지털 IT 서비스 제공을 확대해 나가고 있으며, 신기술 개발 및 역량 확보에도 최선을 다하고 있습니다. 4) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단 - 우수 인적자원 확보와 효율적인 인적자원 관리 IT서비스 산업은 지식집약적인 산업 분야이므로 우수 인재 확보가 핵심이며, 축적된 기술 노하우가 기업 역량의 중요한 가치 척도로 작용하므로 효율적인 인적자원 관리 역시 필수적입니다. 당사는 금융 IT에 특화하여 IT 및 금융 분야의 노하우를 체계적으로 관리할 수 있도록 인재 양성 프로그램을 운영하고 있으며, KB 디지털 역량진단 프로그램을 통해 그룹 내 디지털 인력의 현재 수준을 진단하고, 미래 인적 자원의 역량 향상을 도모하고 있습니다. - 그룹IT서비스 지원 강화 통합적 IT 서비스 제공을 지속적으로 확대하고 있습니다. 또한 그룹 디지털 전환을 위한 통합 클라우드 MSP 수행과 그룹 공동 AI 플랫폼 구축 사업을 통해 그룹 디지털 사업을 선도하고 있으며, KB국민은행 플랫폼 조직뿐만 아니라 KB증권, KB국민카드 등의 비은행 계열사 대상으로도 IT운영 서비스를 확대하고 있습니다. 이와 함께 그룹 차원에서 공동으로 관리해야 하는 컴플라이언스 및 보안 등 그룹 공동 사업에 대한 참여를 지속하는 등 다양한 사업 참여를 통해 그룹 IT 시너지를 극대화하고 있습니다 - 신성장동력 발굴 산업 간 경계가 점차 모호해지며 IT를 통한 성장 모멘텀을 찾는 노력이 강화되고 있습니다. 이에 따라 정부 규제 완화와 고객 수요의 다변화로 IT 융합 분야가 확대될 것으로 예상됩니다. 핀테크 혁신과 금융 규제 완화로 인한 IT 서비스 수요 증가와, 모바일 보안 및 리스크 관리의 중요성이 커지며 새로운 시장 기회가 확대되고 있습니다. 이에따라 당사는 클라우드, AI 등 신기술 부분에서의 역량 강화를 위해 지속적으로 투자하고 있으며, KB금융그룹이 보유한 우수한 지적 자산을 활용하여 사업화에 나서고 있습니다. 또한 그룹 아키텍처 협의회 참여를 통해 그룹 디지털 전략에 부합하는 방향으로 디지털 역량 강화를 추진하고 있으며, 그룹 조직과의 긴밀한 연계를 통해 그룹의 디지털화 지원을강화하고 있습니다. 다. 공시대상기간중 새로이 추진하였거나, 이사회 결의 등을 통하여 새로이 추진하기로 한 중요한 신규사업이 있는 경우에는 사업의 내용과 전망 [그룹기준] [KB금융지주] - 해당사항 없음 [주요 종속회사에 관한 사항] [KB증권] KB증권은 사모 중심의 펀드시장 변화와 투자자 자산 확대에 따른 다양한 상품 수요 증가에 대응하기 위해 일반사모집합투자업 등록을 하였습니다. 증권사로서 다양한 금융상품을다뤄온 경험을 기반으로, 일반사모집합투자업을 통해 보다 다변화된 운용전략 상품을 제공함으로서 투자자의 다양한 니즈에 부합하는 솔루션을 제시할 계획입니다. 본 사업을 통해 KB증권의 수익 기반이 한층 강화될 수 있도록 안정적으로 추진하겠습니다. [KB국민카드] KB국민카드의 종속회사인 KB신용정보는 2024년 6월 KB국민카드의 전자문서에 대해 '시점인증 서비스'를 개시하였습니다. 향후 KB금융그룹 및 공공/금융기관을 대상으로 사업을확장해 나갈 계획입니다. [KB라이프생명] KB라이프생명은 2022년 8월 9일 이사회 결의에 따라 2023년 1월 1일부로 KB라이프생명(구. 푸르덴셜생명)이 KB생명보험을 흡수합병하였으며, 자세한 사항은 KB생명보험이 2022년 8월 9일에 공시한 주요사항보고서(회사합병결정)을 참조하시기 바랍니다. KB라이프생명은 고령화에 따른 요양서비스 수요 증가 및 요양시장 민간 진출 확대 전망에따라, 요양사업을 기반을 한 시니어 라이프 케어 서비스 영역으로 사업을 확대하고자 KB손해보험의 자회사인 KB골든라이프케어의 인수를 추진하였으며, 2023년 9월 금융당국으로부터 신고 수리를 받아 10월 4일 자회사로 편입하였습니다. 라. 기타 참고할 사항 당사는 2025년 4월 25일자로 뉴욕증권거래소에 연차보고서(Annual Report Form 20-F 2023)를 제출하였습니다. 이에 대한 주요 공시내용은 2025년 4월 28일자 금융감독원 전자공시시스템(dart.fss.or.kr)「해외증권거래소 등에 신고한 사업보고서등의 국내신고」에 공시되어 있으니 참고 하시기 바랍니다. III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 가. 요약연결재무상태표 (단위: 백만원) 과목 제18기말 제17기말 제16기말 현금 및 예치금 34,776,877 29,869,111 29,836,311 당기손익-공정가치측정 금융자산 89,862,530 79,450,093 77,038,267 파생금융자산 8,178,056 11,730,767 6,157,628 상각후원가측정 대출채권 491,978,044 472,071,840 444,805,287 투자금융자산 134,986,677 131,009,464 122,199,529 관계기업 및 공동기업 투자 1,137,184 947,390 722,222 보험계약자산 271,152 276,191 229,640 재보험계약자산 1,515,854 1,497,147 1,642,432 유형자산 5,133,801 5,390,015 4,945,699 투자부동산 3,224,180 3,759,176 4,109,784 무형자산 1,609,427 1,966,684 1,950,858 순확정급여자산 353,366 258,500 374,090 당기법인세자산 388,589 339,855 244,317 이연법인세자산 193,034 278,824 274,225 매각예정자산 174,919 136,838 208,230 매각예정처분자산집단 94,215 - - 기타자산 24,045,128 18,863,637 20,986,897 자산총계 797,923,033 757,845,532 715,725,416 당기손익-공정가치측정 금융부채 11,320,590 10,720,231 10,920,435 파생금융부채 8,234,289 11,783,494 6,210,639 예수부채 462,397,026 435,687,897 406,512,434 차입부채 70,728,396 68,077,012 69,583,561 사채 80,049,270 76,171,257 69,176,668 보험계약부채 56,790,030 55,863,701 50,617,990 재보험계약부채 59,648 56,266 36,030 충당부채 1,264,390 927,632 1,444,418 순확정급여부채 100,088 100,187 81,869 당기법인세부채 610,484 530,720 145,335 이연법인세부채 1,819,080 1,682,292 2,094,912 매각예정처분부채집단 68,290 - - 기타부채 43,651,463 36,429,662 40,264,935 부채총계 737,093,044 698,030,351 657,089,226 지배기업 주주지분 59,048,211 57,888,952 56,692,684 자본금 2,090,558 2,090,558 2,090,558 신종자본증권 4,359,388 5,082,578 5,032,803 자본잉여금 16,633,518 16,646,734 16,647,916 기타포괄손익누계액 (467,456) 496,922 2,152,644 이익잉여금 38,333,741 34,808,220 31,934,600 자기주식 (1,901,538) (1,236,060) (1,165,837) 비지배지분 1,781,778 1,926,229 1,943,506 자본총계 60,829,989 59,815,181 58,636,190 부채와 자본총계 797,923,033 757,845,532 715,725,416 연결에 포함된 회사 수 376 347 371 주1) 제16기는 전기 K-IFRS 제1117호(보험계약)에 대한 금융감독원의 회계처리 질의회신 등을 반영하여 소급재작성 되었음 주2) 제18기 재무제표는 주주총회 승인전 재무제표이며, 향후 정기 주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이발생할 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정임 나. 요약연결포괄손익계산서 (단위: 백만원) 과목 제18기 제17기 제16기 순이자이익 13,073,093 12,826,714 12,180,860 순수수료이익 4,098,287 3,849,627 3,673,524 보험서비스결과 1,303,373 1,649,761 1,446,852 당기손익-공정가치측정 금융상품 순손익 3,380,205 1,012,081 2,163,065 기타보험금융손익 (1,026,721) (437,001) (572,476) 기타영업손익 (2,883,075) (1,873,011) (2,712,989) 일반관리비 (7,064,573) (6,938,624) (6,647,406) 신용손실충당금 반영전 영업이익 10,880,589 10,089,547 9,531,430 신용손실충당금전입액 (2,362,878) (2,044,286) (3,146,409) 영업이익 8,517,711 8,045,261 6,385,021 영업외손익 (334,565) (1,060,014) (264,870) 법인세비용차감전순이익 8,183,146 6,985,247 6,120,151 법인세비용 (2,342,431) (1,956,641) (1,593,817) 당기순이익 5,840,715 5,028,606 4,526,334 법인세비용차감후 기타포괄손익 (960,417) (1,622,712) 1,171,144 당기총포괄이익 4,880,298 3,405,894 5,697,478 당기순이익의 귀속 5,840,715 5,028,606 4,526,334 지배기업주주지분순이익 5,833,162 5,078,221 4,594,835 비지배지분순이익 7,553 (49,615) (68,501) 당기총포괄이익 귀속 4,880,298 3,405,894 5,697,478 지배기업주주지분총포괄이익 4,878,528 3,419,852 5,772,352 비지배지분총포괄이익 1,770 (13,958) (74,874) 주당이익 기본주당이익 15,410원 12,880원 11,483원 희석주당이익 15,261원 12,726원 11,218원 주1) 제 16기는 전기 K-IFRS 제1117호(보험계약)에 대한 금융감독원의 회계처리 질의회신 등을 반영하여 소급재작성 되었음 주2) 제18기 재무제표는 주주총회 승인전 재무제표이며, 향후 정기 주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이발생할 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정임 다. 요약별도재무상태표 (단위: 백만원) 과목 제18기말 제17기말 제16기말 현금 및 예치금 974,585 398,391 256,337 당기손익-공정가치측정 금융자산 1,251,607 1,243,471 1,376,423 상각후원가측정 대출채권 349,112 359,054 608,286 종속기업투자 26,867,817 26,867,817 26,717,817 유형자산 2,896 2,800 3,080 무형자산 13,207 14,497 15,954 순확정급여자산 3,058 2,902 3,694 이연법인세자산 9,354 5,257 4,492 기타자산 1,381,504 912,634 542,815 자산총계 30,853,140 29,806,823 29,528,898 차입부채 - 965,000 100,000 사채 4,520,297 2,962,032 3,871,820 당기법인세부채 544,056 502,705 104,299 기타부채 853,551 388,528 410,704 부채총계 5,917,904 4,818,265 4,486,823 자본금 2,090,558 2,090,558 2,090,558 신종자본증권 4,359,256 5,082,359 5,032,518 자본잉여금 14,751,591 14,754,475 14,754,747 기타포괄손익누계액 (8,601) (8,316) (6,809) 이익잉여금 5,643,970 4,305,542 4,336,898 자기주식 (1,901,538) (1,236,060) (1,165,837) 자본총계 24,935,236 24,988,558 25,042,075 부채와 자본총계 30,853,140 29,806,823 29,528,898 종속ㆍ관계ㆍ공동기업 투자주식의 평가방법 원가법 원가법 원가법 주1) 제18기 재무제표는 주주총회 승인전 재무제표이며, 향후 정기 주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생할 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정임 라. 요약별도손익계산서 (단위: 백만원) 과 목 제18기 제17기 제16기 순이자이익 (86,201) (62,371) (64,853) 순수수료이익 (6,934) (7,247) (10,387) 당기손익-공정가치측정 금융상품 순손익 76,649 91,892 108,399 기타영업손익 3,778,449 2,243,253 2,192,385 일반관리비 (102,905) (95,655) (92,603) 신용손실충당금 반영전 영업이익 3,659,058 2,169,872 2,132,941 신용손실충당금전(환)입액 56 773 (546) 영업이익(손실) 3,659,114 2,170,645 2,132,395 영업외손익 (795) 10 4,606 법인세비용차감전순이익(손실) 3,658,319 2,170,655 2,137,001 법인세수익(비용) (686) (58) (15,757) 당기순이익(손실) 3,657,633 2,170,597 2,121,244 법인세비용차감후 기타포괄손익 (285) (1,507) (962) 당기총포괄이익(손실) 3,657,348 2,169,090 2,120,282 주당이익 기본주당이익 9,456원 5,203원 5,042원 희석주당이익 9,364원 5,142원 4,929원 주1) 제18기 재무제표는 주주총회 승인전 재무제표이며, 향후 정기 주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생할 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정임 2. 연결재무제표 2-1. 연결 재무상태표 연결 재무상태표 제 18 기 2025.12.31 현재 제 17 기 2024.12.31 현재 제 16 기 2023.12.31 현재 (단위 : 백만원) 제 18 기 제 17 기 제 16 기 자산 현금 및 예치금 34,776,877 29,869,111 29,836,311 당기손익-공정가치 측정 금융자산 89,862,530 79,450,093 77,038,267 파생상품자산 8,178,056 11,730,767 6,157,628 상각후원가 측정 대출채권 491,978,044 472,071,840 444,805,287 투자금융자산 134,986,677 131,009,464 122,199,529 관계기업 및 공동기업 투자 1,137,184 947,390 722,222 보험계약자산 271,152 276,191 229,640 재보험계약자산 1,515,854 1,497,147 1,642,432 유형자산 5,133,801 5,390,015 4,945,699 투자부동산 3,224,180 3,759,176 4,109,784 무형자산 1,609,427 1,966,684 1,950,858 순확정급여자산 353,366 258,500 374,090 당기법인세자산 388,589 339,855 244,317 이연법인세자산 193,034 278,824 274,225 매각예정자산 174,919 136,838 208,230 매각예정처분자산집단 94,215 0 0 기타자산 24,045,128 18,863,637 20,986,897 자산총계 797,923,033 757,845,532 715,725,416 자본과 부채 부채 당기손익-공정가치 측정 금융부채 11,320,590 10,720,231 10,920,435 파생상품부채 8,234,289 11,783,494 6,210,639 예수부채 462,397,026 435,687,897 406,512,434 차입부채 70,728,396 68,077,012 69,583,561 사채 80,049,270 76,171,257 69,176,668 보험계약부채 56,790,030 55,863,701 50,617,990 재보험계약부채 59,648 56,266 36,030 충당부채 1,264,390 927,632 1,444,418 순확정급여부채 100,088 100,187 81,869 당기법인세부채 610,484 530,720 145,335 이연법인세부채 1,819,080 1,682,292 2,094,912 매각예정처분부채집단 68,290 0 0 기타부채 43,651,463 36,429,662 40,264,935 부채총계 737,093,044 698,030,351 657,089,226 자본 지배기업주주지분 59,048,211 57,888,952 56,692,684 자본금 2,090,558 2,090,558 2,090,558 신종자본증권 4,359,388 5,082,578 5,032,803 자본잉여금 16,633,518 16,646,734 16,647,916 기타포괄손익누계액 (467,456) 496,922 2,152,644 이익잉여금 38,333,741 34,808,220 31,934,600 자기주식 (1,901,538) (1,236,060) (1,165,837) 비지배지분 1,781,778 1,926,229 1,943,506 자본총계 60,829,989 59,815,181 58,636,190 부채와자본총계 797,923,033 757,845,532 715,725,416 2-2. 연결 포괄손익계산서 연결 포괄손익계산서 제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지 제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지 제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지 (단위 : 백만원) 제 18 기 제 17 기 제 16 기 순이자손익 13,073,093 12,826,714 12,180,860 이자수익 29,156,100 30,491,385 29,142,024 기타포괄손익-공정가치 측정 및 상각후원가 측정 금융상품 이자수익 27,682,743 29,001,556 27,705,759 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 이자수익 1,436,152 1,458,512 1,415,366 보험금융이자수익 37,205 31,317 20,899 이자비용 (16,083,007) (17,664,671) (16,961,164) 이자비용 (14,578,519) (16,186,914) (15,426,706) 보험금융이자비용 (1,504,488) (1,477,757) (1,534,458) 순수수료손익 4,098,287 3,849,627 3,673,524 수수료수익 5,773,521 5,481,843 5,368,074 수수료비용 (1,675,234) (1,632,216) (1,694,550) 보험서비스결과 1,303,373 1,649,761 1,446,852 보험수익 12,376,546 11,456,191 11,005,471 보험수익 11,651,881 11,017,155 10,322,356 재보험수익 724,665 439,036 683,115 보험비용 (11,073,173) (9,806,430) (9,558,619) 보험서비스비용 (10,213,199) (8,884,168) (8,720,568) 재보험비용 (859,974) (922,262) (838,051) 당기손익-공정가치 측정 금융상품순손익 3,380,205 1,012,081 2,163,065 기타보험금융손익 (1,026,721) (437,001) (572,476) 기타영업손익 (2,883,075) (1,873,011) (2,712,989) 일반관리비 (7,064,573) (6,938,624) (6,647,406) 신용손실충당금 반영전 영업이익 10,880,589 10,089,547 9,531,430 신용손실충당금 (전)환입액 (2,362,878) (2,044,286) (3,146,409) 영업이익 8,517,711 8,045,261 6,385,021 영업외손익 (334,565) (1,060,014) (264,870) 관계기업 및 공동기업 투자손익 26,852 (16,884) 33,110 기타영업외손익 (361,417) (1,043,130) (297,980) 법인세비용차감전순이익 8,183,146 6,985,247 6,120,151 법인세비용 (2,342,431) (1,956,641) (1,593,817) 당기순이익 5,840,715 5,028,606 4,526,334 법인세비용차감후 기타포괄손익 (960,417) (1,622,712) 1,171,144 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 포괄손익 순확정급여부채의 재측정요소 28,017 (85,375) (72,170) 관계기업 및 공동기업 기타포괄손익에 대한 지분 0 0 (2) 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 관련 손익 124,513 (254,864) 69,605 당기손익-공정가치 지정 금융부채 신용위험변동 손익 (3,222) (5,514) (52,863) 후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 포괄손익 외환차이 (28,814) 582,872 317 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품 관련 손익 (1,992,733) 1,468,299 3,304,471 관계기업 및 공동기업 기타포괄손익에 대한 지분 2,018 165 26 현금흐름위험회피수단의 손익 (289,508) 34,741 53,923 해외사업장순투자위험회피수단의 손익 39,631 (186,708) (14,659) 보험계약자산(부채)순금융손익 1,159,681 (3,176,328) (2,117,504) 당기총포괄이익 4,880,298 3,405,894 5,697,478 당기순이익의 귀속 지배기업주주지분순이익 5,833,162 5,078,221 4,594,835 비지배지분순이익 7,553 (49,615) (68,501) 당기총포괄이익의 귀속 지배기업주주지분총포괄손익 4,878,528 3,419,852 5,772,352 비지배지분총포괄손익 1,770 (13,958) (74,874) 주당이익 기본주당이익 (단위 : 원) 15,410 12,880 11,483 희석주당이익 (단위 : 원) 15,261 12,726 11,218 2-3. 연결 자본변동표 연결 자본변동표 제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지 제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지 제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지 (단위 : 백만원) 자본 지배기업주주지분 비지배지분 자본 합계 자본금 신종자본증권 자본잉여금 기타포괄손익누계액 이익잉여금 자기주식 지배기업주주지분 합계 2023.01.01 (기초) 2,090,558 4,434,251 16,940,731 1,002,881 28,890,922 (836,188) 52,523,155 1,280,102 53,803,257 자본의 변동 총포괄이익 당기순이익 0 0 0 0 4,594,835 0 4,594,835 (68,501) 4,526,334 기타포괄손익 순확정급여부채의 재측정요소 0 0 0 (72,525) 0 0 (72,525) 355 (72,170) 외환차이 0 0 0 7,306 0 0 7,306 (6,989) 317 기타포괄손익-공정가치 측정 금융상품 관련 손익 및 이익잉여금 대체 0 0 0 3,346,061 27,755 0 3,373,816 260 3,374,076 관계기업 및 공동기업 기타포괄손익에 대한 지분 0 0 0 24 0 0 24 0 24 현금흐름위험회피수단의 손익 0 0 0 53,923 0 0 53,923 0 53,923 해외사업장순투자위험회피수단의 손익 0 0 0 (14,659) 0 0 (14,659) 0 (14,659) 보험계약자산(부채)순금융손익 0 0 0 (2,117,504) 0 0 (2,117,504) 0 (2,117,504) 당기손익-공정가치 지정 금융부채 신용위험변동 손익 0 0 0 (52,863) 0 0 (52,863) 0 (52,863) 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 연차배당 0 0 0 0 (564,970) 0 (564,970) 0 (564,970) 분기배당 0 0 0 0 (586,931) 0 (586,931) 0 (586,931) 신종자본증권 발행 0 598,552 0 0 0 0 598,552 429,078 1,027,630 신종자본증권 배당 0 0 0 0 (184,915) 0 (184,915) (57,179) (242,094) 신종자본증권 상환 0 0 0 0 0 0 0 0 0 자기주식 거래에 따른 증가(감소) 자기주식 취득 0 0 0 0 0 (571,745) (571,745) 0 (571,745) 자기주식 처분 0 0 0 0 0 0 0 0 0 자기주식 소각 0 0 0 0 (242,096) 242,096 0 0 0 종속기업에 대한 소유지분 변동 0 0 (292,815) 0 0 0 (292,815) 366,380 73,565 기타 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2023.12.31 (기말) 2,090,558 5,032,803 16,647,916 2,152,644 31,934,600 (1,165,837) 56,692,684 1,943,506 58,636,190 2024.01.01 (기초) 2,090,558 5,032,803 16,647,916 2,152,644 31,934,600 (1,165,837) 56,692,684 1,943,506 58,636,190 자본의 변동 총포괄이익 당기순이익 0 0 0 0 5,078,221 0 5,078,221 (49,615) 5,028,606 기타포괄손익 순확정급여부채의 재측정요소 0 0 0 (85,946) 0 0 (85,946) 571 (85,375) 외환차이 0 0 0 547,337 0 0 547,337 35,535 582,872 기타포괄손익-공정가치 측정 금융상품 관련 손익 및 이익잉여금 대체 0 0 0 1,216,509 (2,647) 0 1,213,862 (427) 1,213,435 관계기업 및 공동기업 기타포괄손익에 대한 지분 0 0 0 165 0 0 165 0 165 현금흐름위험회피수단의 손익 0 0 0 34,763 0 0 34,763 (22) 34,741 해외사업장순투자위험회피수단의 손익 0 0 0 (186,708) 0 0 (186,708) 0 (186,708) 보험계약자산(부채)순금융손익 0 0 0 (3,176,328) 0 0 (3,176,328) 0 (3,176,328) 당기손익-공정가치 지정 금융부채 신용위험변동 손익 0 0 0 (5,514) 0 0 (5,514) 0 (5,514) 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 연차배당 0 0 0 0 (587,006) 0 (587,006) 0 (587,006) 분기배당 0 0 0 0 (899,971) 0 (899,971) 0 (899,971) 신종자본증권 발행 0 399,059 0 0 0 0 399,059 756,317 1,155,376 신종자본증권 배당 0 0 0 0 (199,800) 0 (199,800) (77,162) (276,962) 신종자본증권 상환 0 (349,284) 0 0 0 0 (349,284) (659,866) (1,009,150) 자기주식 거래에 따른 증가(감소) 자기주식 취득 0 0 0 0 0 (820,000) (820,000) 0 (820,000) 자기주식 처분 0 0 3,975 0 0 234,600 238,575 0 238,575 자기주식 소각 0 0 0 0 (515,177) 515,177 0 0 0 종속기업에 대한 소유지분 변동 0 0 0 0 0 0 0 12,198 12,198 기타 0 0 (5,157) 0 0 0 (5,157) (34,806) (39,963) 2024.12.31 (기말) 2,090,558 5,082,578 16,646,734 496,922 34,808,220 (1,236,060) 57,888,952 1,926,229 59,815,181 2025.01.01 (기초) 2,090,558 5,082,578 16,646,734 496,922 34,808,220 (1,236,060) 57,888,952 1,926,229 59,815,181 자본의 변동 총포괄이익 당기순이익 0 0 0 0 5,833,162 0 5,833,162 7,553 5,840,715 기타포괄손익 순확정급여부채의 재측정요소 0 0 0 28,615 0 0 28,615 (598) 28,017 외환차이 0 0 0 (47,362) 0 0 (47,362) 18,548 (28,814) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융상품 관련 손익 및 이익잉여금 대체 0 0 0 (1,877,909) 9,744 0 (1,868,165) (55) (1,868,220) 관계기업 및 공동기업 기타포괄손익에 대한 지분 0 0 0 2,018 0 0 2,018 0 2,018 현금흐름위험회피수단의 손익 0 0 0 (265,830) 0 0 (265,830) (23,678) (289,508) 해외사업장순투자위험회피수단의 손익 0 0 0 39,631 0 0 39,631 0 39,631 보험계약자산(부채)순금융손익 0 0 0 1,159,681 0 0 1,159,681 0 1,159,681 당기손익-공정가치 지정 금융부채 신용위험변동 손익 0 0 0 (3,222) 0 0 (3,222) 0 (3,222) 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 연차배당 0 0 0 0 (298,285) 0 (298,285) 0 (298,285) 분기배당 0 0 0 0 (1,004,006) 0 (1,004,006) 0 (1,004,006) 신종자본증권 발행 0 404,028 0 0 0 0 404,028 0 404,028 신종자본증권 배당 0 0 0 0 (202,392) 0 (202,392) (102,549) (304,941) 신종자본증권 상환 0 (1,127,218) 0 0 0 0 (1,127,218) 0 (1,127,218) 자기주식 거래에 따른 증가(감소) 자기주식 취득 0 0 0 0 0 (1,480,000) (1,480,000) 0 (1,480,000) 자기주식 처분 0 0 0 0 0 0 0 0 0 자기주식 소각 0 0 0 0 (814,522) 814,522 0 0 0 종속기업에 대한 소유지분 변동 0 0 (10,401) 0 0 0 (10,401) (22,070) (32,471) 기타 0 0 (2,815) 0 1,820 0 (995) (21,602) (22,597) 2025.12.31 (기말) 2,090,558 4,359,388 16,633,518 (467,456) 38,333,741 (1,901,538) 59,048,211 1,781,778 60,829,989 2-4. 연결 현금흐름표 연결 현금흐름표 제 18 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지 제 17 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지 제 16 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지 (단위 : 백만원) 제 18 기 제 17 기 제 16 기 영업활동현금흐름 영업활동으로부터의 현금흐름 4,226,378 4,020,186 4,108,816 당기순이익 5,840,715 5,028,606 4,526,334 손익조정사항 (6,580,695) (4,100,372) (2,222,356) 당기손익-공정가치 측정 금융상품순손익 (2,246,763) 29,212 (1,793,351) 위험회피목적 파생금융상품 순손익 61,260 168,387 53,073 신용손실충당금전입액 2,362,878 2,044,286 3,146,409 투자금융자산순손익 (100,042) 103,986 255,989 관계기업 및 공동기업 투자손익 (26,852) 16,884 (33,110) 감가상각비 및 상각비 914,686 916,295 865,927 유무형자산기타순손익 (152,580) 145,164 131,270 주식보상비용 153,882 140,453 69,703 확정급여형퇴직급여 192,787 177,481 155,720 순이자손익 250,558 6,122 274,681 외화환산손익 730,732 620,754 200,486 보험계약관련손익 (10,823,339) (10,922,966) (7,695,017) 재보험계약관련손익 1,241,676 1,659,880 1,318,610 기타손익 860,422 793,690 827,254 자산ㆍ부채의 증감 4,966,358 3,091,952 1,804,838 당기손익-공정가치 측정 금융자산 (7,550,760) (700,633) (6,247,689) 파생금융상품 2,162 (207,969) (152,753) 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 (548,985) (646,377) (252,695) 상각후원가 측정 대출채권 (23,368,272) (27,515,988) (15,308,932) 당기법인세자산 (48,734) (95,539) (39,627) 이연법인세자산 83,410 5,201 (84,148) 기타자산 (9,035,662) 1,393,446 (3,775,944) 당기손익-공정가치측정 금융부채 (58,243) (183,609) (1,467,780) 예수부채 23,150,126 23,821,056 12,195,807 당기법인세부채 79,765 385,385 (853,347) 이연법인세부채 354,843 367,748 245,859 기타부채 5,483,916 (4,948,829) 9,967,626 보험계약자산 5,039 (46,550) (146,335) 재보험계약자산 (1,258,024) (1,498,923) (1,470,578) 보험계약부채 13,387,533 11,807,838 9,009,220 재보험계약부채 (2,261) 49,018 37,217 투자계약부채 4,290,505 1,106,677 148,937 투자활동현금흐름 투자활동으로부터의 현금흐름 (5,537,899) (3,825,055) (3,519,492) 위험회피목적 파생금융상품의 순현금흐름 (125,312) (44,552) (48,122) 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 처분 24,532,395 15,648,112 12,389,938 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 취득 (25,180,947) (16,365,119) (11,312,232) 투자금융자산의 처분 52,496,175 45,225,323 43,472,217 투자금융자산의 취득 (57,231,392) (47,328,121) (47,125,014) 관계기업및공동기업투자의 처분 257,829 98,497 99,834 관계기업및공동기업투자의 취득 (419,661) (339,469) (114,904) 유형자산의 처분 91,927 18,616 8,177 유형자산의 취득 (333,440) (337,178) (350,138) 투자부동산의 처분 675,864 264,948 3,669 투자부동산의 취득 (183,503) (88,756) (1,018,598) 무형자산의 처분 11,702 21,073 5,359 무형자산의 취득 (221,529) (289,731) (330,427) 종속기업 변동에 따른 순현금흐름 (264,868) 88,528 1,297,001 기타 356,861 (397,226) (496,252) 재무활동현금흐름 재무활동으로부터의 현금흐름 5,797,923 (1,983,837) (1,239,069) 위험회피목적 파생금융상품의 순현금흐름 (276,837) (216,883) (73,335) 차입부채의 순증감 3,844,056 (4,358,474) (2,223,069) 사채의 발행 93,229,857 86,031,647 83,777,490 사채의 상환 (89,470,531) (80,848,086) (83,683,272) 신탁계정미지급금의 증가 2,905,896 89,900 2,333,656 배당금의 지급 (1,302,291) (1,486,978) (1,151,900) 신종자본증권의 발행 404,028 399,059 598,552 신종자본증권의 상환 (1,130,000) (350,000) 0 신종자본증권 배당금의 지급 (202,392) (199,800) (184,915) 자기주식의 취득 (1,480,000) (820,000) (571,745) 리스부채의 원금상환 (366,953) (311,363) (235,052) 비지배지분의 증감 (103,724) 115,292 721,101 기타 (253,186) (28,151) (546,580) 현금및현금성자산에 대한 환율변동효과 외화표시 현금 및 현금성자산에 대한 환율변동효과 (74,705) 570,985 (58,465) 현금 및 현금성자산의 순증감 4,411,697 (1,217,721) (708,210) 기초 현금 및 현금성자산 24,608,867 25,826,588 26,534,798 기말 현금 및 현금성자산 29,020,564 24,608,867 25,826,588 3. 연결재무제표 주석 1. 지배기업의 개요 및 보고주체 (연결) 주식회사 KB금융지주(이하 "지배기업")는 금융지주회사법에 따라 2008년 9월 29일 설립되었습니다. 지배기업과 지배기업의 종속기업(이하 통칭하여 '연결실체')의 수익은 주로 개인고객들과 기업고객들에게 광범위한 은행업무 및 이와 관련된 금융서비스를 제공하는 것으로 구성되어 있습니다. 지배기업은 주식의 소유를 통해 금융업을 영위하는 종속기업 또는 금융업과 밀접한 관련이 있는 종속기업을 지배하는 것을 주된 사업목적으로 하고 있습니다. 지배기업의 본점은 서울 영등포구 국제금융로 8길 26에 소재하고 있습니다. 연결실체는 2011년 ㈜국민은행의 카드사업부 분할을 통해 종속기업 ㈜KB국민카드를 신설하였으며, KB투자증권㈜는 KB선물㈜를 흡수합병하였습니다. 또한, 2012년 1월 ㈜KB저축은행을 설립하였으며, 2013년 9월 예한솔저축은행㈜를 인수하였고, 2014년 1월 ㈜KB저축은행이 예한솔저축은행㈜를 흡수합병하였습니다. 그리고, 2014년 3월 우리파이낸셜㈜를 인수하여 KB캐피탈㈜로 상호를 변경하였습니다. 한편, 2015년 6월 LIG손해보험㈜를 관계기업으로 편입하였으며, ㈜KB손해보험으로 상호를 변경하였고, 2017년 5월 주식공개매수를 통해 ㈜KB손해보험을 종속기업으로 편입하였습니다. 또한, 2016년 6월 현대증권㈜를 관계기업으로 편입하였으며, 2016년 10월 주식교환을 통해 종속기업으로 편입하였고, 현대증권㈜는 2016년 12월 KB투자증권㈜를 흡수합병하였으며, 2017년 1월 KB증권㈜로 상호를 변경하였습니다. 그리고, 2020년 8월 푸르덴셜생명보험㈜를 종속기업으로 편입하였고, 2022년 12월 ㈜KB라이프생명보험으로 상호를 변경 후 2023년 1월 기존 KB생명보험㈜와 합병하였습니다. 2023년 6월 30일 지배기업은 KB신용정보㈜ 지분 100%를 ㈜KB국민카드에 매각하였습니다.지배기업의 자본금은 당기말 현재 2,090,558백만원입니다. 지배기업의 발행주식은 2008년 10월 10일 한국거래소에 상장되었고 미국주식예탁증서(ADS:American Depositary Shares)는 2008년 9월 29일 뉴욕증권거래소(New York Stock Exchange)에 상장되었으며, 정관상 발행할 총주식수는 1,000백만주입니다. 2. 연결재무제표 작성기준 (연결) (1) 회계기준의 적용연결실체의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서 및 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석2. (4)에서 설명하고 있습니다.1) 연결실체는 2025년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다. - 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과'와 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' 개정 - 교환가능성 결여 한 통화가 다른 통화로 교환 가능하지 않은 경우 기업이 현물환율을 추정하고, 상황의 성격 및 재무적 영향, 사용된 현물환율, 추정 프로세스, 기업이 노출된 위험에 대한 정보를 공시해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은없습니다.- 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'(개정) - 무·저해지 보험상품 해지율 관련 공시보험계약을 측정하기 위해 사용한 투입변수의 추정기법이 보험 관련 법규 등에서 요구하는 원칙적인 추정기법과 다른 경우 재무제표 이용자들에게 목적적합하고 중요하다고 판단되면 그 차이내역과 재무제표에 미치는 영향을 공시하도록 '한' 문단에 추가하였습니다. 동 개정사항은 2025년 12월 31일부터 시행하여, 시행일 이후 최초로 종료하는 회계연도부터 적용합니다. 동 개정사항은 2029년 12월 31일이 속하는 회계연도까지 효력이 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.2) 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 연결실체가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다. - 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품:공시' 개정 실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서 제 1109호 '금융상품'과 제 1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. - 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결 제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용 - 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함. - 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시 - FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시 - 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용됩니다. 연결실체는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.·기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택’: K-IFRS 최초 채 택시 위험회피회계 적용·기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시’: 제거 손익, 실무적용지침·기업회계기준서 제1109호 '금융상품’: 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의·기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표’: 사실상의 대리인 결정·기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표’: 원가법 - 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시' 제정 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시'는 제1001호 '재무제표 표시'를 대체합니다. 제1118호가 도입한 새로운 표시 요구사항은 특히 영업손익의 정의와 관련하여 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 향상시킬 것입니다. 또한, '경영진이 정의한 성과측정치'의 공시 요구사항은 투명성을 강화할 것입니다. 기준서는 2027년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 기준서의 소급작성 요구에 따라, 2026년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 비교정보는 기업회계기준서 제1118호에 따라 재작성됩니다.연결실체는 제1118호를 아직 채택하지 않았으며, 기준서 적용이 연결실체에 미치는 영향을 평가 중입니다. 연결실체는 전환 계획을 수립하고 2027년 3월 31일 종료되는 기간의 제1118호에 따른 첫 중간재무제표 및 2027년 12월 31일 종료되는 회계연도의 연차재무제표 보고를 예정대로 준비하고 있습니다. (2) 측정 기준 연결실체의 연결재무제표는 주석에서 별도로 기술하는 경우를 제외하고는 역사적 원가에 의하여 작성되었습니다. (3) 기능통화와 표시통화연결실체는 연결실체 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화(기능통화)를 이용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화와 표시통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시하고 있습니다. (4) 중요한 회계추정 연결실체는 연결재무제표를 작성함에 있어 회계정책의 적용이나 자산, 부채 및 수익,비용의 보고금액에 영향을 미치는 판단, 추정치, 가정을 사용하고 있습니다. 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 실제 결과는 이러한 추정치와 다를 수 있습니다.추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다. 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성은 다음과같습니다.1) 법인세 연결실체의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. 2) 금융상품의 공정가치 관측 가능한 시장가격이 없는 금융상품의 공정가치 결정을 위해서는 가치평가 기법들이 요구됩니다. 빈번한 거래가 이루어지지 않고 가격의 투명성이 낮은 금융상품의 경우, 공정가치의 객관성은 낮아지고 유동성, 집중도, 시장요소의 불확실성, 가격결정의 가정 및 기타 위험에 대한 광범위한 판단이 요구됩니다.연결실체는 주석3 중요한 회계정책 (3) 금융상품의 인식 및 측정기준에서 기술하고 있는 바와 같이 금융상품의 공정가치를 결정하기 위해 평가모형을 이용하는 경우 일반적인 가치평가모형부터 발전된 자체 평가모형까지 다양한 방법을 사용하며 이때 다양한 투입변수와 가정이 적용됩니다. 3) 신용손실에 대한 충당금 연결실체는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권에 대해서 손상을 평가하여 대손충당금을 설정하고, 지급보증 및 미사용약정한도에 대해서는 충당부채를 설정합니다. 이러한 신용손실에 대한 충당금의 정확성은 개별평가 대손충당금 추정을 위한 차주별 기대현금흐름의 추정과 집합평가 대손충당금및 지급보증/미사용약정충당부채 추정을 위해 사용된 모형의 가정과 변수들에 의해 결정됩니다. 4) 영업권의 손상차손 영업권의 손상여부를 검토하기 위한 현금창출단위의 회수가능금액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정됩니다. 5) 보험계약 측정에 대한 판단 및 추정 불확실성① 미래현금흐름을 측정하기 위해 사용한 방법 및 투입변수 추정 과정미래현금흐름 추정치는 과도한 비용이나 노력 없이 이용 가능한 합리적이고 타당한 모든 정보를 이용하여 발생가능한 모든 결과의 기대값을 확률가중평균으로 측정하 며, 시장변수 및 비시장변수를 고려한 계약의 경계 내의 현금흐름에 대한 현행추청치입니다. 이러한 미래현금흐름의 확률가중평균은 일반적으로 시나리오 범위의 확률가중평균을 나타내는 결정론적 시나리오를 사용하여 계산되나, 현금흐름이 복잡한 기초요인에 의해 발생하고 경제적 상황의 변동에 비선형적인 특성에 반응하는 경우에는 확률론적 시나리오를 사용하여 계산하고 있습니다. 보험계약집합의 경계 내 현금흐름은 직접적으로 귀속가능한 현금흐름 및 보험계약집합 보다 상위의 수준에서 측정한 후 배분된 현금흐름을 포함합니다. 이러한 현금흐름은 활동기반원가 등 체계적이고 합리적인 배분 기준을 적용하며, 유사한 특성의 현금흐름 배분에는 유사한 방법이 일관되게 적용됩니다. 연결실체의 미래현금흐름 추정에 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다.- 손해율손해율은 보험회사가 보험계약자에게 위험보장서비스를 제공하기 위해 받는 위험보험료 대비 보험사고가 발생하여 보험계약자에게 지급하는 사고보험금의 비율을 의미합니다. 손해율 가정은 장래 보험회사가 수취할 위험보험료와 지급할 사고보험금을 추정한 것으로 객관적이고 신뢰성 있는 기초자료를 이용하여 최대한 적용목적에 적합하도록 최선의 방법을 적용하여 산출합니다. 이때, 객관적이고 신뢰성 있는 기초자료란 연결실체가 경험한 통계 또는 보험산업통계, 국가통계 등을 활용하여 가장 최근까지의 측정한 결과를 이용하는 것을 의미하며, 보험계약자의 성별, 계약유형, 판매채널별 위험도 특성 등을 합리적으로 구분한 최선의 방법을 의미합니다. - 사업비율사업비는 보험계약의 판매와 관리 상 소요되는 비용으로 보험회사가 지출하는 비용을 말합니다. 사업비 가정은 보험회사가 보험료를 산출 시 계속기업의 가정을 고려하여 지속적으로 발생되는 비용을 위주로 고려하며, 보험 계약 이행에 직접적으로 기인 한 고정 및 변동 간접비가 포함됩니다. 또한 판매유형별 보험상품별 원가 관리가 가능하도록 배분한 계약체결비용(보험료 유/무관), 계약유지비용, 손해조사비, 투자관리비를 산출대상으로 고려합니다.- 해지율해지율 가정이란 현재 보험회사의 보험계약을 유지하는 고객 중 장래 해약 또는 효력상실 발생 계약의 추정치로, 미래 계속보험료의 납입수준 및 해약환급금 발생 규모를예측할 목적으로 산출하는 가정입니다. 추정에 사용되는 통계는 연결실체가 경험한 통계를 주로 이용하며 해지율 수준에 유의한 영향을 미칠 수 있는 상품유형, 판매채널, 납입 방법 등 특성에 따라 측정합니다. ② 재량현금흐름의 추정 방법연결실체가 발행한 일부 계약은 연결실체에게 보험계약자에게 지급할 현금흐름에 대한 재량이 부여되어 있습니다. 재량 현금흐름의 변동은 미래서비스와 관련된 것으로 간주하고 보험계약마진을 조정하고 있습니다. 연결실체는 재량 현금흐름의 변동을 식별하기 위해 계약의 개시시점에 확약 현금흐름을 식별하고 있으나, 확약으로 간주되는 부분과 재량으로 간주되는 부분을 특정할 수 없다면 이행현금흐름의 추정치에 내재된 이익을 확약된 것으로 간주하고, 이를 금융위험과 관련된 현행 가정을 반영하기 위해 갱신하고 있습니다.③ 비금융위험에 대한 위험조정의 추정 방법비금융위험에 대한 위험조정은 비금융위험에서 생기는 현금흐름의 금액과 시기에 대한 불확실성을 부담하는 것에 대하여 연결실체가 요구하는 보상을 반영하도록 미래현금흐름의 현재가치의 추정치를 조정하는 것입니다. 비금융위험에 대한 위험조정은보험계약과 관련된 모든 비금융위험에서 발생하는 현금흐름의 불확실성을 반영하며,다른 모든 추정치와 별도로 추정합니다. 연결실체는 비금융위험에 대한 위험조정을 산출하기 위해 신뢰수준기법 및 자본비용법을 사용하고 있으며 비금융위험에 대한 위험조정 변동분은 보험서비스 결과와 보험금융손익을 구분하여 표시하고 있습니다.연결실체는 회사 단위의 통합수준에서 분산효과 고려하여 산출 후 개별계약 단위로 배부합니다.④ 할인율의 추정방법할인율은 화폐의 시간가치, 보험계약의 현금흐름 특성 및 유동성 특성에서 발생하는 요소처럼 관련 요소만을 포함하여야 하며, 관측가능한 투입변수를 최대한 사용하고 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 내부 및 외부의 비시장변수에 대해 모든 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 반영해야 합니다. 연결실체는 할인율을 상향식 접근법을 사용하여 추정하고 있습니다. 상향식 접근법은 현금흐름의 특성과 보험 계약의 유동성을 반영하여 조정된 위험이 없는 수익률 곡선을 사용하여 할인됩니다. 보험 계약의 유동성 특성을 반영하기 위해 무위험 수익률 곡선은 비 유동성 프리미엄에 의해 조정됩니다.⑤ 투자요소의 추정방법투자요소는 보험사건의 발생여부에 관계없이 모든 상황에서 보험계약에 따라 연결실체가 보험계약자에게 상환해야 하는 금액입니다. 연결실체는 만기환급금, 해약환급금, 연금지급액 등의 유출현금흐름과 보험약관대출 관련 현금흐름을 투자요소로 구분하고 있습니다.⑥ 보장단위의 추정방법서비스별 급부수량은 보험서비스는 기대보장기간과 최대보장금액(가입금액)을 통해 산정하고, 투자수익(관련)서비스는 보험료적립금(보험약관대출 차감)을 통해 산정합니다. 집합 내 보험계약이 복수의 서비스를 제공하는 경우, 각 서비스별 총 보험료에 기초하여 가중치를 적용합니다. 각 기간별 서비스 수량과 기대보장기간은 이행현금흐름 산출 시 적용된 예상유지자에 기초하며 현재가치 효과를 반영하여 산정합니다. 3. 중요한 회계정책 (연결) 다음은 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.(1) 연결 기준 1) 종속기업 종속기업은 연결실체에 의해 지배를 받고 있는 회사이며, 연결실체는 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우 기업을 지배합니다. 연결실체의 또 다른 기업에 대한 지배여부를 평가하는 데 있어 행사 또는 전환이 가능한 잠재적 의결권의 존재와 영향도 고려하고 있습니다. 종속기업은 연결실체가 지배하게 되는 시점부터 연결에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결에서 제외됩니다. 연결실체를 구성하는 기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 연결재무제표에서 채택한 회계정책과 다른 회계정책을 사용한 경우에는 그 재무제표를 적절히 수정하여 연결재무제표를 작성하고 있습니다. 연결당기순손익과 연결기타포괄손익의 각 구성요소는 지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속되며, 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도 연결총포괄손익은 지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속시키고 있습니다. 지배력의 상실을 발생시키지 않는 비지배지분과의 거래는 자본거래, 즉 소유주로서의 자격을 행사하는 소유주와의 거래로 회계처리하고 있습니다. 지불한 대가의 공정가치와 종속기업의 순자산의 장부금액 중 취득한 지분 해당액과의 차이는 자본에 계상됩니다. 비지배지분에 대한 처분에서 발생하는 손익 또한 자본에 반영됩니다. 연결실체가 종속기업에 대해 지배력을 상실하는 경우 해당 기업에 대해 계속 보유하게 되는 지분은 동시점에 공정가치로 재측정되며, 관련 차액은 당기손익으로 인식됩니다. 이러한 공정가치는 기업회계기준서 제1109호에 따른 금융자산을 최초 인식하는 시점의 공정가치로 보거나, 적절한 경우 관계기업이나 공동기업에 대한 투자를 최초 인식하는 시점의 원가로 봅니다. 또한, 해당 기업에 대하여 이전에 계상하고 있던 기타포괄손익의 금액은 연결실체가 관련 자산과 부채를 직접 처분하였을 경우와 동일하게 회계처리하고 있습니다. 따라서, 과거에 인식되었던 기타포괄손익 항목은 당기손익으로 재분류됩니다. 연결실체의 사업결합은 취득법으로 회계처리됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산, 부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결실체는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 취득관련 원가는 발생시 당기비용으로 인식됩니다. 단계적으로 이루어지는 사업결합에서, 연결실체는 이전에 보유하고 있던 피취득자에대한 지분을 취득일의 공정가치로 재측정하고 그 결과 차손익이 있다면 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득일 이전에 피취득자에 대한 지분의 가치변동을 기타포괄손익으로 인식한 금액은 이전에 보유한 지분을 직접 처분하는 경우와 동일하게 당기손익 또는 이익잉여금으로 재분류하고 있습니다.동일지배 하에 있는 회사간 사업결합은 장부금액법으로 회계처리 됩니다. 사업결합으로 이전받은 자산과 부채는 연결실체의 연결재무제표에 포함된 장부금액으로 측정됩니다. 또한 합병회사가 이전받은 자산과 부채의 연결장부금액 및 관련 연결기타포괄손익누계액의 합계액과 이전대가의 차이는 합병회사의 자본잉여금으로 반영하고 있습니다.2) 관계기업 및 공동기업 관계기업은 연결실체가 재무정책 및 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 유의적인 영향력을 가지고 있는 회사이며, 일반적으로 연결실체가 피투자기업 의결권의 20%이상을 소유하고 있다면 유의적인 영향력이 있는 것으로 판단하고 있습니다. 공동기업은 계약상의 약정에 의하여 경제활동에 대한 지배력을 공유하고 있는 피투자기업으로, 경제활동에 대한 전략적 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 지배력을 공유하고 있는 당사자(참여자) 전체의 동의가 필요합니다. 관계기업과 공동기업 투자지분은 최초에 취득원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 자본변동분 중 연결실체의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자로부터 수령한 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다. 연결실체와 관계기업간의 내부거래에서 발생한 미실현손익은 연결실체의 지분만큼 제거하고 있습니다. 다만, 연결실체의 내부거래에서 발생한 미실현손실은 연결재무제표에서 인식해야 하는 자산손상의 징후일 경우 당기손실로 인식하고 있습니다.관계기업 또는 공동기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 다른 회계정책을 사용한 경우에는 동일한 회계정책이 적용되었는지 검토하여 필요한 경우 관계기업 또는 공동기업의 재무제표를 조정합니다. 관계기업 및 공동기업의 손실 중 연결실체의 지분이 관계기업에 대한 투자지분(순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분 포함)과 같거나 초과하는 경우에는 지분법 적용을 중지합니다. 단, 연결실체의 지분이 영(0)으로 감소된 이후 추가 손실분에 대하여 연결실체에 법적의무 또는 의제의무가 있거나, 피투자자를 대신하여 지급하여야 하는 경우, 그 금액까지만 손실과 부채로 인식합니다. 연결실체는 매 보고기간마다 관계기업투자에 대한 객관적인 손상징후가 있는 지를 판단하여야 합니다. 만약 객관적인 손상징후가 있다면 연결실체는 관계기업투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 인식합니다. 동 손상차손 금액은 연결포괄손익계산서상 영업외손익으로 표시됩니다. 3) 구조화기업 구조화기업은 기업을 누가 지배하는지를 결정할 때, 의결권이나 그와 유사한 권리는 주된 요소가 되지 않도록 설계된 기업을 의미합니다. 연결실체가 지분을 보유하고 있는 구조화기업에 대해 힘을 보유하고 있는지를 평가할 때, 구조화기업의 목적과 형태, 구조화기업의 관련 활동을 지시하는 실질적인 능력, 구조화기업과의 관계의 성격, 구조화기업의 이익변동성에 대한 노출의 크기와 같은 요소를 고려합니다. 4) 펀드관리 연결실체는 투자자를 대신하여 신탁자산 또는 집합투자기구 등을 관리, 운영하고 있습니다. 이러한 신탁자산 등의 재무제표는 연결실체가 신탁자산 등을 지배하는 경우를 제외하고는 연결재무제표에 포함되지 않습니다. 5) 내부거래 제거 연결실체내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 다만, 연결실체의 내부거래에서 발생한 미실현손실은 연결재무제표에서 인식해야 하는 자산손상의 징후일 경우 당기손실로 인식하고 있습니다. (2) 외화1) 외화 거래 연결실체의 연결재무제표 작성에 있어서 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간말에 화폐성 외화항목은 보고기간말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 마감환율이란 보고기간말의 현물환율을 말합니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고있습니다. 해외사업장순투자 환산차이와 순투자의 위험회피수단으로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외하고 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.2) 해외사업장 해외사업장의 기능통화가 연결실체의 표시통화와 다른 경우에는 재무성과와 재무상태를 다음의 방법으로 표시통화로 환산하고 있습니다. 해외사업장의 기능통화가 초인플레이션 경제의 통화가 아닌 경우 재무상태표(비교표시하는 재무상태표 포함)의 자산과 부채는 해당 보고기간말의 마감환율로 환산하고, 포괄손익계산서(비교표시하는 포괄손익계산서 포함)의 수익과 비용은 해당 기간의 평균환율로 환산하고, 환산에서 생기는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 해외사업장의 취득으로 발생하는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치 조정액은 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 해외사업장의 기능통화로 표시하고, 해외사업장의 다른 자산ㆍ부채와 함께 보고기간말의 마감환율을 적용하여 표시통화로 환산하고 있습니다.해외사업장을 처분하는 경우에는 기타포괄손익과 별도의 자본항목으로 인식한 해외사업장 관련 외환차이의 누계액을 해외사업장의 처분손익을 인식하는 시점에 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 해외사업장을 포함한 종속기업을 일부 처분시 기타포괄손익에 인식된 외환차이의 누계액 중 비례적 지분을 그 해외사업장의 비지배지분으로 재귀속시키며, 이 외의 경우에는 해외사업장을 일부 처분한 때에 기타포괄손익에 인식된 외환차이의 누계액 중 비례적 지분만을 당기손익으로 재분류합니다.3) 해외사업장에 대한 순투자의 환산해외사업장으로부터 수취하거나 해외사업장에 지급할 화폐성항목 중에서 예측할 수 있는 미래에 결제할 계획이 없고 결제될 가능성이 낮은 항목은 그 해외사업장에 대한순투자의 일부로 보아 연결재무제표에서 외환차이를 기타포괄손익으로 인식하고 관련 순투자의 처분 시점에 당기손익으로 재분류합니다. (3) 금융상품의 인식 및 측정기준1) 최초 인식 금융상품(금융자산과 금융부채)은 연결실체가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에 연결재무상태표에 인식하고 있습니다. 또한, 정형화된 매입이나 매도거래(즉, 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 당해 금융상품을 인도하는 계약조건에 따라 금융자산을 매입하거나 매도하는 경우)의 경우에는 매매일에 인식하고 있습니다.연결실체는 재무보고 목적으로 금융상품의 최초 인식시점에 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름의 특성에 따라 금융자산은 당기손익-공정가치 측정 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 상각후원가 측정 금융자산으로 분류하고, 금융부채는 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 금융자산과 금융부채는 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산(당기손익-공정가치 측정 금융부채)이 아닌 경우 금융자산(금융부채)의 취득(발행)과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시점에 공정가치에 가산(차감)하고 있습니다. 공정가치란 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격으로 정의되며, 최초 인식시 금융상품의 공정가치는 일반적으로 거래가격(제공하거나 수취한 대가의 공정가치)으로 평가됩니다.2) 후속측정 금융상품은 최초 인식시점의 분류기준에 따라 다음 중 하나의 측정기준에 따라 평가됩니다.① 상각후원가 상각후원가는 금융자산이나 금융부채의 최초인식시점의 측정금액에서 상환된 원금을 차감하고, 최초인식금액과 만기금액의 차액에 유효이자율법을 적용하여 계산된 상각누계액을 가감하며, 대손충당금을 인식한 경우에는 그 금액을 차감하여 산출됩니다.② 공정가치 연결실체는 공정가치의 최선의 추정치로 활성시장에서 공시되는 가격을 이용하며, 이는 금융상품의 상장시장가격이나 활성시장에서 거래된 금융상품에 대한 매매중개기관의 공시가격(dealer price quotations)에 기초합니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기구를 통해 공시가격이 용이하고 정기적으로 이용가능하며, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 그 금융상품은 활성시장에서 가격이 공시되고 있는 것으로 판단합니다.금융상품에 대한 활성시장이 없는 경우, 그 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하거나 독립적인 외부전문평가기관의 평가결과를 이용합니다. 평가기법은 합리적인 판단력과 거래의사가 있는 독립된 당사자 사이의 최근 거래를 사용하는 방법, 실질적으로 동일한 다른 금융상품의 현행공정가치를 이용할 수 있다면 이를 참조하는 방법, 현금흐름할인방법과 옵션가격결정모형 등을 포함합니다. 시장에서 관측 가능한 투입 변수에 기초한 옵션, 이자율스왑, 통화스왑 등과 같은 보편적인 장외파생상품의 공정가치 결정에는 시장참여자가 일반적으로 사용하는 평가기법을 이용한 자체 평가모형을 사용합니다. 그러나 모델에 투입되는 일부 혹은 모든변수들이 시장에서 관측 불가능하여 어떠한 가정에 기초한 평가기법에 의해 공정가치를 측정해야 하는 일부 복잡한 금융상품의 경우 일반적인 가치평가모형으로부터 발전된 자체 평가모형을 사용하거나 독립적인 외부평가기관의 평가결과를 사용하고 있습니다. 또한, 연결재무상태표에 인식된 공정가치측정치에 대해 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하여 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류합니다. ― 수준 1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격 ― 수준 2 : 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수(단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함) ― 수준 3 : 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수) 공정가치측정치 전체를 공정가치 서열체계의 어느 수준으로 구분하는지는 공정가치측정치 전체에 유의적인 투입변수 중 가장 낮은 수준의 투입변수에 기초하여 결정됩니다. 이러한 목적상 투입변수의 유의성은 공정가치측정치 전체에 대해 평가합니다. 공정가치측정에서 관측가능한 투입변수를 이용하지만 그러한 관측가능한 투입변수가 관측가능하지 않은 투입변수에 기초한 유의적인 조정이 필요한 경우, 그러한 측정치는 수준 3의 측정치로 간주하고 있습니다. 또한, 공정가치 평가기법들이 시장참여자들이 가격을 결정하는데 고려하는 모든 요소를 적절하게 반영하지 못하는 경우 공정가치 평가모형에서 산출된 가치는 몇 가지 요소를 반영하여 조정됩니다. 공정가치 조정에는 거래상대방의 신용위험, 유동성위험 및 기타 요인 등이 포함됩니다. 연결실체가 선택한 평가기법은 시장정보를 최대한 사용하고, 기업의 특유한 정보를 최소한으로 사용하도록 설계되었습니다. 이러한 평가기법은 시장참여자가 가격을 결정하는데 고려하는 모든 요소를 포함하며, 금융상품의 가격을 결정하기 위하여 일반적으로 적용되는 경제학적 방법론에 부합합니다. 또한, 주기적으로 평가기법을 조정하며 동일한 금융상품의 관측가능한 현행 시장거래가격을 사용하거나 관측가능한 시장자료에 기초하여 그 타당성을 검토합니다.3) 제거 제거란 이미 인식된 금융자산이나 금융부채를 연결재무상태표에서 삭제하는 것으로 금융자산 및 금융부채의 제거기준은 다음과 같습니다.① 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하거나 또는 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 아니하고 이전하지도 아니하는 경우, 당해 금융자산을 통제하고 있지 아니하면 금융자산을 제거하고 있습니다. 즉, 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 이전되지 않았을 때는 연결실체는 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 금융자산을 인식하고 있습니다.연결실체가 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하였으나 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있는 경우에는 당해 금융자산을 계속 인식하고,수취한 매각금액은 부채로 인식하고 있습니다. 연결실체는 현실적으로 원리금의 회수가 불가능하다고 판단되는 금융자산의 장부금액과 대손충당금의 부분 또는 전체를 제각합니다. 일반적으로 차주가 원리금 상환에 충당할 수 있는 충분한 재원 또는 소득이 없다고 판단될 때 제각을 실행하며, 이러한 제각 여부의 판단은 연결실체의 내부 규정에 따라 결정하고 있습니다. 제각과는 별개로 연결실체는 금융자산의 제각 이후에도 자체 회수 정책에 따라 지속적으로 회수권을 행사할 수 있습니다. 기존에 제각한 금융자산이 회수된 경우 회수금액은 당기손익으로 인식합니다. ② 금융부채의 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료됨으로 인하여 소멸한 경우에 연결재무상태표에서 제거합니다. 4) 상계 금융자산과 금융부채는 연결실체가 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계할수 있는 권리를 보유하고 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를결제할 의도가 있는 경우에만 상계하여 연결재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 연결실체와 거래상대방모두의 정상적인 사업과정의 경우, 채무를 이행하지 못하는 경우, 지급불능, 파산의 경우에 법적으로 집행 가능한 것을 의미합니다. (4) 현금 및 예치금연결실체는 보유현금, 외국통화, 유동성이 매우 높고 확정된 금액의 현금으로 전환이용이하고 가치변동의 위험이 경미한 단기 투자자산 및 금융기관에 대한 예치금 등을 현금 및 예치금으로 분류하고 있습니다. 현금 및 예치금은 연결재무상태표에 상각후원가로 인식합니다.(5) 비파생금융자산 1) 당기손익-공정가치 측정 금융자산 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 분류되지 않는 항목은 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나, 그에 따른 평가손익 등을 인식함으로써 발생할 수 있는 인식과 측정상의 불일치를 제거하거나 상당히 감소시킬 수 있는 경우에는 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산은 공정가치로 측정하며 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 금융자산으로부터 수취한 배당금과 유효이자율법에 따른 이자수익도 당기손익으로 인식합니다. 2) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산연결실체는 채무증권 중 사업모형이 현금흐름 수취 및 매도 사업모형으로 분류되고 계약상 현금흐름이 원금과 이자만으로 구성되어 있는지에 대한 검토를 만족하는 금융자산이나 단기간내 매도할 목적이 아니고 전략적으로 보유하고 있는 지분증권 중 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 지정한 상품은 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류하고 있습니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산은 최초인식 후에 공정가치로 측정합니다. 공정가치의 변동으로 인하여 발생하는 손익은 유효이자율법에 따른 이자수익, 배당수익 및 손익으로 직접 인식되는 화폐성자산에 대한 외환차이를 제외하고는 자본의 기타포괄손익항목으로 인식하고 있습니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산을 처분하는 경우 기타포괄손익으로 인식한 누적손익은 해당 기간의 당기손익으로 인식합니다. 다만, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 지정한 지분증권에서 발생한 누적평가손익은 처분시 해당기간의 당기손익으로 인식되지 않으며, 이익잉여금으로 재분류됩니다. 외화로 표시된 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산의 공정가치는 해당 외화로 측정되며 보고기간말 현재 환율로 환산합니다. 공정가치 변동분 중 상각후원가의 변동으로 인한 환산차이에서 발생한 부분은 당기손익으로 인식하며 기타 변동은 자본으로 인식하고 있습니다. 3) 상각후원가 측정 금융자산 사업모형이 현금흐름 수취로 분류되고 계약상 현금흐름 특성 평가를 만족하는 금융자산은 상각후원가 측정 금융자산으로 분류합니다. 최초인식 후에는 유효이자율법을사용한 상각후원가로 측정하며, 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 인식합니다. (6) 금융자산(채무상품)의 기대신용손실 당기손익-공정가치 측정 금융자산을 제외한 상각후원가 측정 금융자산 및 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품은 매 보고기간말에 기대신용손실을 평가하여 손실충당금으로 인식하고 있습니다. 기대신용손실은 일정 범위의 발생 가능한 결과를 확률가중한 값으로, 화폐의 시간가치를 반영하고, 보고기간말에 과거사건, 현재 상황과 미래 경제적 상황에 대한 예측에 대한 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 정보를 반영해 측정합니다. 기업회계기준서에 따라 기대신용손실의 측정 방식은 아래의 3가지로 분류합니다. ― 일반모형: 아래 2가지 모형에 해당하지 않는 금융자산 및 난외 미사용약정 ― 간편모형: 해당 금융자산이 매출채권, 계약자산, 리스채권인 경우 ― 신용손상모형: 일반 금융자산으로서 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산 일반모형 손실충당금 측정방식은 최초 인식 후 신용위험의 유의적 증가 여부에 따라 차별화됩니다. 즉, 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 자산은 12개월 기대신용손실로 손실충당금을 측정하며, 신용위험이 유의적으로 증가한 자산은 전체기간 기대신용손실로 손실충당금을 측정합니다. 전체기간은 금융상품의 계약만기까지의 기간으로서 기대존속기간을 의미합니다. 연결실체는 신용위험의 유의적 증가 여부를 아래 정보를 활용해 판단하며, 아래 항목중 하나 이상 해당사항이 있는 경우 신용위험이 유의적으로 증가했다고 간주합니다. 연체 30일 초과 기준은 모든 종속기업에서 공통적으로 적용하며, 그 외 기준은 종속기업 별 적용가능성을 고려해 일부만을 선별적으로 적용하거나 종속기업 특유의 지표를 추가 적용하고 있습니다. 계약상 현금흐름이 재협상되거나 변경된 금융자산의 경우에도 아래 기준을 동일하게 적용해 신용위험의 유의적 증가 여부를 판단합니다.- 연체 30일 초과- 결산일 현재 신용등급이 최초 인식시점 대비 일정 폭 이상 하락- 조기경보시스템 상 사후관리등급이 특정 등급 이하인 경우- 채권재조정 (손상으로 분류된 채권재조정은 제외)- 한국신용정보원 신용정보 등재- 기타 신용위험의 유의적 증가가 식별되는 경우 등간편모형은 항상 전체기간 기대신용손실로 손실충당금을 측정하며, 신용손상모형은 보고기간말에 최초 인식 이후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 인식합니다. 연결실체는 신BIS협약에 따른 자기자본비율산정 시 적용하는 부도정의에 부합하는 경우 신용이 손상되었다고 간주합니다.연결실체는 일반적으로 아래 항목 중 하나 이상 해당사항이 있는 경우 신용이 손상되었다고 간주합니다.- 연체 90일 이상- 법적절차 착수- 은행연합회 신용관리대상 정보등록- 기업 신용등급 C, D업체- 대환대출- 채권재조정 등1) 미래전망정보의 반영연결실체는 신용위험의 유의적 증가 여부 판단 및 기대신용손실 측정 시 미래전망정보를 반영하고 있습니다. 연결실체는 측정요소(Risk Component)가 경기변동과 일정한 상관관계가 있는 것으로 가정하고, 주요 거시경제변수와 기대신용손실 측정요소 간 관계를 추정하기 위하여 통계적 방법론을 활용하고 있습니다. 과거 연결실체가 경험한 15년 이상의 시계열 데이터와 주요 거시경제 변수간 상관관계를 도출 및 그 결과를 측정요소에 반영하여 기대신용손실을 산출하고 있으며, 연결실체가 식별한 주요 거시경제변수와 신용위험간의 상관관계는 다음과 같습니다. 주요 거시경제변수 신용위험 간 상관관계 기준금리 (+) 회사채(AA-,3년) 금리 (+) 회사채(BBB-,3년) 금리 (+) 종합주가지수 (-) 주택매매가격지수 (전국) 상승률 (-) 주택매매가격지수 (수도권) 상승률 (-) 서부텍사스유가격 (+) 민간소비 성장률 (-) 설비투자 증감률 (-) 건설투자 증감률 (-) 실업률 증감률 (+) 가계대출 증감률 (-) CD유통수익률 (+) 기대신용손실 측정에 사용하는 미래전망정보는 연결실체가 경영계획 수립시 활용한 거시경제 전망치를 기초로 하되, 신뢰할만한 외부기관 전망치 등을 고려하고 있으며,거시경제 상황을 바라보는 내ㆍ외부의 시각에 따라 파생되는 다양한 경기예측 시나리오별 발생 가능성을 종합적으로 검토하여 KB경영연구소에서 산출하고 있습니다. 연결실체는 GDP성장률에 따른 예측 시나리오의 방향성 및 거시경제 변수와 시계열 데이터와의 유의적인 관계 등을 고려하여 미래경기 전망시 사용할 거시경제 변수를 결정하고 있으며, 직전년도에 사용한 거시경제 변수와 비교하여 일부 변경사항이 있습니다.연결실체는 당기말 대내외의 불확실한 금융환경과 경기둔화 가능성 등을 고려하여, 낙관ㆍ기본ㆍ경기악화 및 위기상황 등 복수의 거시경제 시나리오를 가중평균하여 기대신용손실을 측정하였습니다. 2) 상각후원가 측정 금융자산의 기대신용손실 측정 상각후원가 측정 금융자산의 기대신용손실은 당해 자산의 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 현금흐름의 현재가치의 차이로 측정합니다. 이를 위하여 개별적으로 유의적인 금융자산에 대해 예상회수현금흐름을 산출하고 있습니다. 연결실체는 신용위험이 유의적으로 증가하거나 신용이 손상된 금융자산 중 양적,질적 기준(채권재조정 또는 완전자본잠식 등)을 종합적으로 고려하여 개별적으로 유의적인 금융자산을 선정합니다(개별평가 대손충당금). 개별적으로 유의적이지 않은 금융자산의 경우 그 금융자산은 유사한 신용위험의 특성을 가진 금융자산의 집합에 포함하여 집합적으로 기대신용손실을 측정합니다(집합평가 대손충당금). ① 개별평가 대손충당금 개별평가 대손충당금은 평가대상 채권으로부터 회수될 것으로 기대되는 현금흐름의 현재가치에 대한 경영진의 최선의 추정에 근거합니다. 이러한 현금흐름을 추정할 때,연결실체는 관련 상대방의 영업현금흐름 등의 재무적인 상황과 관련 담보물의 순실현가능가치 등 모든 이용가능한 정보를 이용하여 판단합니다.② 집합평가 대손충당금집합평가 대손충당금은 과거 경험손실률 데이터를 활용해 측정하되, 미래전망정보를추가로 반영합니다. 대손충당금 측정 시 담보, 상품 및 차주의 유형, 신용등급, 포트폴리오 크기, 회수기간 등 다양한 요인을 고려해 자산집합 별로 추정한 부도율(PD: Probability of Default)과 회수유형별 부도시 손실률(LGD: Loss Given Default)을 적용합니다. 또한, 기대신용손실의 측정을 모형화하고 과거의 경험 및 미래전망정보 상황에 기초한 입력변수를 결정하기 위해서 일정한 가정이 적용됩니다. 동 모형의 방법론과 가정은 대손충당금 추정치와 실제 손실과의 차이를 감소시키기 위하여 정기적으로 검토됩니다. 전체기간 기대신용손실은 결산일 현재 장부금액에서 원금 상환 예정액을 차감해 산출한 금액에 구간 별 부도율, 장부금액의 변동을 반영해 조정한 부도시 손실률을 적용해 측정합니다.3) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산의 기대신용손실 측정 기대신용손실의 산출방법은 상각후원가 측정 금융자산과 동일하나, 대손충당금은 기타포괄손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산은 처분 및 상환의 경우에 대손충당금액을 기타포괄손익에서 당기손익으로 재분류합니다. (7) 파생금융상품 연결실체는 단기매매목적 또는 이자율위험 및 환율위험 등을 관리하기 위하여 통화선도, 이자율스왑, 통화스왑 등 다수의 파생금융상품계약을 체결하고 있습니다. 연결실체의 파생금융상품업무는 리스크를 회피하고자 하는 기업고객의 요구에 부응하고,동 계약에서 발생하는 연결실체의 리스크를 회피하는데 초점을 두고 있습니다. 이러한 파생금융상품은 보유 목적 및 후속 측정 기준과 상관없이 연결재무제표상 파생금융상품으로 표시하였습니다.연결실체는 회피대상위험으로 인한 자산 또는 부채, 확정계약의 공정가치변동위험(공정가치위험회피) 및 현금흐름변동위험(현금흐름위험회피)을 회피하기 위하여 일부파생금융상품을 위험회피수단으로 지정하고 있으며, 해외사업장 순투자의 환율변동위험(순투자의 위험회피)을 회피하기 위하여 일부 파생금융상품 및 비파생금융상품을 위험회피수단으로 지정하고 있습니다. 연결실체는 위험회피관계의 개시시점에 위험회피관계, 위험관리목적과 위험회피전략을 공식적으로 지정하고 문서화를 수행하고 있습니다. 이 문서는 위험회피수단, 위험회피대상항목, 회피대상위험의 성격, 위험 회피관계의 개시시점 및 그 후속기간에 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 또는 현금흐름의 변동을 위험회피수단이 상쇄하는 효과를 평가하는 방법 등을 포함하고 있습니다. 연결실체는 파생금융상품을 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하며, 후속적으로매 보고기간말의 공정가치로 측정하고 있습니다. 파생금융상품의 공정가치 변동으로인한 평가손익은 각각 다음과 같이 인식하고 있습니다.1) 매매목적 파생금융상품위험회피수단으로 지정되어 위험회피에 효과적인 파생금융상품을 제외한 모든 파생금융상품은 공정가치로 측정하며, 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익의 일부로 인식됩니다.2) 공정가치위험회피목적 파생금융상품 위험회피수단으로 지정되고, 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생금융상품의 공정가치 변동은 당기손익(기타영업손익)으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 변동도 당기손익(기타영업손익)으로 인식하고 있습니다. 단, 위험회피 항목이 지분상품이며, 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 표시하기로 선택한 경우에는 위험회피수단의 손익 및 회피대상위험으로 인한 위험회피 대상항목의 손익을 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 공정가치위험회피회계는 연결실체의 위험관리목적을 더 이상 충족하지 않거나 위험회피수단이 소멸, 매각, 청산 또는 행사되거나 공정가치 위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.3) 현금흐름위험회피목적 파생금융상품 위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생금융상품의 공정가치 변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 위험회피 개시 이후 위험회피대상항목의 공정가치(현재가치) 변동 누계액(위험회피대상 미래예상현금흐름의 변동 누계액의 현재가치)을 한도로 현금흐름위험회피기타포괄손익으로 인식하며, 비효과적인 부분은 기타영업손익으로 인식합니다. 이전에 기타포괄손익에 인식된 관련 손익은 위험회피대상 예상현금흐름이 당기손익에 영향을 미치는 회계기간에 재분류조정으로 자본에서 당기손익(기타영업손익)으로 재분류됩니다. 현금흐름위험회피회계는 연결실체의 위험관리전략이나 목적이 변경되거나 위험회피수단이 소멸, 매각, 청산, 행사되거나, 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 현금흐름위험회피회계의 중단시점에서 자본으로 인식한 파생상품의 누적평가손익은 향후 예상거래가 발생하는 회계기간에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다. 다만, 예상거래가 더 이상 발생하지 않을 것이라 예상되는 경우에는 자본으로 인식한 파생상품의 누적평가손익은 즉시 당기손익으로 인식합니다. 4) 순투자의 위험회피수단으로 지정된 파생금융상품 및 비파생금융상품 위험회피수단으로 지정되고 해외사업장순투자의 위험회피회계 적용요건을 충족한 파생금융상품 및 비파생금융상품의 손익 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 있으며, 위험회피에 비효과적인 부분은 기타영업손익으로 인식하고있습니다. 위험회피에 효과적이어서 기타포괄손익으로 인식한 부분은 향후 그 해외사업장을 처분하거나 그 해외사업장의 일부를 처분하는 시점에 재분류조정으로 기타포괄손익에서 당기손익으로 재분류합니다. 5) 내재파생금융상품 내재파생금융상품은 주계약의 경제적 특성 및 위험도와 밀접한 관련성이 없고 내재파생금융상품과 동일한 조건의 별도의 상품이 파생금융상품의 정의를 충족하는 경우복합금융상품의 주계약이 금융자산에 해당하지 아니하고, 당기손익-공정가치로 측정하는 항목으로 지정되지 않았다면 내재파생금융상품을 주계약과 분리하여 별도로 회계처리하고 있습니다. 주계약과 분리된 내재파생금융상품의 공정가치 변동은 당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익의 일부로 인식됩니다. 6) 거래일 손익 (Day 1 gain and loss) 연결실체가 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 장외파생금융상품의 공정가치를 평가하는 경우, 최초인식시점의 공정가치와 거래가격과의 차이(Day 1 gain and loss)는 당기손익으로 인식하지 않고 이연하여 인식하며, 동 차이는 금융상품의 거래기간 동안 정액법으로 상각하고 평가기법의 요소가 시장에서 관측가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액은 즉시 당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익혹은 기타영업손익의 일부로 인식됩니다. (8) 유형자산 1) 인식과 측정 유형자산은 원가로 측정하여 인식하고 있으며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 사용할 수 있도록 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가와 관련 자산을 제거ㆍ해체ㆍ복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 수선비 중 자산의 내용연수를 연장시키거나 가치를 실질적으로 증가시키는 지출은 당해 자산의 원가에 가산하며, 단지 원상을 회복시키거나 능률유지를 위한 지출은 당기 비용으로 처리하고 있습니다. 또한, 유형자산을 구성하는 일부 요소의 원가의 내용연수가 자산 전체의 내용연수와 다른 경우에는, 별개의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 2) 감가상각 유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 행태를 가장 잘 반영하는 방법으로 상각하고 있습니다. 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.유형자산의 추정 내용연수 및 감가상각방법은 다음과 같습니다. 구분 상각방법 내용연수 업무용건물 정액법 20 ~ 40 년 임차점포시설물 정률법/정액법 4 ~ 15 년 업무용동산 정률법/정액법 3 ~ 15 년 매 회계연도말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토결과 추정치가 종전 추정치와 다르다면 그 차이는 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. (9) 투자부동산 1) 인식과 측정임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있으며, 최초 인식과 후속측정은 유형자산과 동일하게 원가모형을 적용하고 있습니다. 2) 감가상각 투자부동산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 투자부동산은 자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 방법으로 상각하고 있습니다. 투자부동산의 추정 내용연수 및 감가상각방법은 다음과 같습니다. 구분 상각방법 내용연수 건물 정액법 20 ~ 40 년 매 회계연도말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토결과 추정치가 종전 추정치와 다르다면 그 차이는 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.(10) 무형자산무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 영업권 및 회원권을 제외한 무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 경제적 내용연수 동안 정액법 또는 정률법으로 상각하고 있습니다. 구분 상각방법 내용연수 산업재산권 정액법 3 ~ 19 년 소프트웨어 정액법 3 ~ 5 년 기타 정액법/정률법 1 ~ 13 년 내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 회계연도 말에 재검토하고내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 회계기간에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. 1) 영업권① 인식 및 측정연결실체는 2010년 1월 1일 이전의 사업결합과 관련된 영업권은 연결실체의 과거 회계기준에 따라 인식된 금액으로 표시하였습니다.2010년 1월 1일 이후의 사업결합으로 인한 영업권은 사업결합원가 중 피취득자의 식별가능한 취득자산과 인수부채의 공정가치에 대한 순액을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 피취득자의 식별가능한 취득자산과 인수부채의 공정가치순액이 사업결합원가를 초과하는 경우, 그 차액은 즉시 당기손익으로 인식합니다. 연결실체는 비지배지분을 공정가치 또는 피취득자산의 식별가능한 순자산 중 비지배지분의 비례적 지분으로 측정할 지를 개별 사업결합 거래 취득일에 결정합니다. 사업결합과 관련하여 발생한 부대비용은 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고는 용역을 제공받은 기간에 비용으로 인식합니다.② 비지배지분의 추가취득 비지배지분의 추가취득은 주주간의 거래로 회계처리하고, 그 결과 관련 영업권 등은 인식하지 않고 있습니다. ③ 후속측정영업권은 상각하지 않으며 원가에서 누적된 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 관계기업투자와 관련하여, 영업권의 장부금액은 투자주식의 장부금액에 포함되어 있으며, 관련 손상차손금액은 관계기업투자를 구성하고 있는 개별 자산(영업권 포함)에 배부되지 않습니다.2) 후속지출 후속지출은 관련되는 특정자산의 미래 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화하며내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출은 발생 즉시 비용화하고있습니다. (11) 비금융자산의 손상이연법인세자산, 종업원급여에서 발생한 자산 및 매각예정으로 분류되는 비유동자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 수행하고 있습니다.회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 추정하고 있습니다. 현금창출단위란 다른 자산이나자산집단에서의 현금유입과는 거의 독립적인 현금유입을 창출하는 식별가능한 최소자산집단을 의미합니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인하여 추정합니다.자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 이러한 장부금액의 감소는 손상차손으로 즉시 당기손익으로 인식하고있습니다. 사업결합으로 취득한 영업권은 손상검사 목적상 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분하고 있습니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 우선 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각후 잔액을 초과할 수 없습니다.(12) 매각예정비유동자산 비유동자산 또는 처분자산집단의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래를 통하여 주로 회수될 것으로 예상된다면 이를 매각예정자산으로 분류하고 있습니다. 이러한 조건은 당해 자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태로 즉시 매각가능하여야 하며 매각될 가능성이 매우 높을 때에만 충족된 것으로 간주하고 있습니다. 자산(또는 처분자산집단)을 매각예정으로 최초 분류하기 직전에 해당 자산(또는 처분자산집단 내의모든 자산과 부채)의 장부금액은 적용가능한 기업회계기준서에 따라 측정한 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 비유동자산이 매각예정으로 분류되거나 매각예정으로 분류된 처분자산집단의 일부인 경우에는 그 자산은 상각하지 아니하고 있습니다. 자산의 순공정가치가 하락하면 손상차손을 즉시 당기손익으로 인식하고, 순공정가치가 증가하는 경우 과거에 인식하였던 손상차손누계액을 한도로 환입하고 있습니다. (13) 금융부채계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익-공정가치 측정 금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 연결재무상태표에 인식하고 있습니다. 1) 당기손익-공정가치 측정 금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익-공정가치 지정 금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 최초인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 최초인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 유가증권대차거래에 대하여 한국예탁결제원 등으로부터의 유가증권 차입시 비망가액으로 관리하다가 동 차입유가증권의 매도시 당기손익-공정가치 측정 금융부채로 처리한 후, 보고기간말에 공정가치 변동분을 당기손익으로, 매입상환시 장부금액과 매수금액의 차이를 당기손익으로 인식하고 있습니다. 또한, 연결실체는 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 해당 금융부채의 신용위험 변동으로 인한 부분은 당기손익이 아닌 기타포괄손익으로 표시하고, 동 기타포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환하지 않습니다. 다만, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 인식하면 회계불일치가 발생하거나 확대될 경우에는 해당 공정가치 변동을 당기손익으로 인식합니다.2) 기타금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하며, 기타금융부채에는 예수부채, 차입부채, 사채 등을 포함하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 사용하여 인식하고 있습니다. 금융상품을 환매조건부로 매도한 경우 금융상품은 연결재무상태표에서 제거하지 아니하고, 매도금액을 차입부채로 인식하고 있습니다. 금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 연결재무상태표에서 제거하고 있습니다. (14) 보험계약 연결실체의 종속기업인 ㈜KB손해보험 및 ㈜KB라이프생명보험은 보험계약을 발행합니다. 연결실체는 이러한 계약들을 기업회계기준서 제1117호를 적용하여 회계처리 합니다.1) 보험계약 정의와 분류 보험계약은 계약당사자 일방(보험자)이 특정한 미래의 불확실한 사건(보험사건)으로 계약상대방(보험계약자)에게 불리한 영향이 발생한 경우에 보험계약자에게 보상하기로 약정함으로써 보험계약자로부터 유의적 보험위험을 인수하는 계약입니다. 이러한 평가는 계약 발행일에 각 계약별로 이루어집니다. 연결실체는 상업적 실질이 있는 어떠한 하나의 시나리오에서라도 보험사건으로 인하여 연결실체가 보험계약자에게 유의적인 부가급부금을 지급(비록 그 보험사건의 발생가능성이 매우 낮거나 불확실한 현금흐름의 기대현재가치가 그 보험계약의 잔여현금흐름의 기대현재가치에서 차지하는 비중이 매우 낮더라도)하게 되는지를 평가함으로써 보험계약이 유의적 보험위험을 포함하고 있는지를 결정합니다. 연결실체는 보험위험에 따른 손실보상에 더하여 보험계약자가 연결실체와 함께 투자수익에 참가하는 것을 허용하는 보험계약을 발행하고 있습니다. 참가특성이 있는 계약이 다음의 세가지 요건을 충족한다면 직접참가특성이 있는 보험계약의 정의를 충족합니다. 연결실체는 계약의 개시시점에 기업의 기대에 따라 아래 요건들이 충족되는지 평가합니다.― 계약 조건에 보험계약자가 명확하게 식별된 기초항목 집단의 일정 몫에 참여한다는 것이 명시되어 있다. ― 연결실체는 보험계약자에게 기초항목에서 발생하는 공정가치 이익 중 상당한 몫에 해당하는 금액을 지급할 것으로 예상한다. ― 보험계약자에게 지급될 현금흐름의 변동분 중 상당한 비율이 기초항목의 공정가치 변동에 따라 변동될 것으로 예상한다. 또한 연결실체는 재량적 참가특성이 있는 투자계약을 발행하고 있습니다. 이러한 계약들은 보험계약과 동일한 자산의 집단에 연계되어 있으며, 보험계약의 경제적 특성과 유사한 특성을 가지고 있습니다. 2) 통합 수준연결실체는 유사한 위험에 노출되어 있고 함께 관리되는 보험계약을 통합하여 포트폴리오를 식별합니다. 각각의 포트폴리오는 기업회계기준서 제1117호의 인식과 측정 요구사항을 적용하여 보험계약집합으로 세분화됩니다. 연결실체는 최초 인식시점에 보험계약들이 발행되는 시점에 기초하여 그 계약들을 구분합니다. 하나의 코호트는 12개월 이내에 발행된 모든 계약들을 포함합니다. 각각의 코호트는 손실 부담 가능성에 따라 세개의 보험계약집합으로 다시 세분화됩니다. ― 최초 인식시점에 손실을 부담하는 계약― 최초 인식시점에 후속적으로 손실을 부담하게 될 유의적 가능성이 없는 계약 ― 그밖의 잔여계약 보험계약의 손실 부담 가능성은 보험계약집합을 최소단위로 하여 최초인식시점에 기대치(확률가중치로 결정된 이행현금흐름 기대치)에 근거하여 결정합니다. 최초 인식시점에 설정된 집합의 구성은 후속적으로 재평가하지 않습니다. 3) 인식연결실체는 다음 중 가장 이른 날에 발행한 보험계약집합을 인식합니다.― 보험계약집합의 보장기간 개시일― 그 집합 내의 보험계약자가 첫번째 보험료를 납부해야 하는 날(계약상 납입기일이 없는 경우에는 첫번째 보험료를 수령한 때를 그 날로 간주) ― 손실부담계약집합이 손실을 부담하게 되는 날만약, 원수보험계약을 최초로 인식하는 시점이 출재보험계약 집합의 보장기간이 개시되는 시점보다 늦다면, 비례적 보장을 제공하는 출재보험계약 집합의 인식을 원수보험계약이 최초로 인식될 때까지 연기합니다.재량적 참가특성이 있는 투자계약들은 연결실체가 계약의 당사자가 되는 날에 최초로 인식됩니다.4) 계약의 경계보험계약집합의 측정은 집합 내 각 계약들의 경계 내에 있는 모든 미래현금흐름을 포함합니다. 연결실체는 보험계약자에게 보험료 납부를 강제할 수 있거나 보험계약자에게 보험계약서비스를 제공해야 할 실질적인 의무가 보고기간 동안 존재하는 실질적인 권리와 의무로부터 발생한다면 그 현금흐름은 계약의 경계 내에 있다고 결정합니다.보험계약서비스를 제공할 실질적인 의무는 다음의 경우에 종료됩니다.- 연결실체에 특정 보험계약자의 위험을 재평가할 실제 능력이 있어, 해당 위험을 모두 반영한 가격이나 급부의 수준을 정할 수 있는 경우- 연결실체가 보험계약 포트폴리오의 위험을 재평가할 실제 능력이 있어, 포트폴리오의 위험을 모두 반영한 가격이나 급부의 수준을 정할 수 있고, 위험을 재평가하는 시점까지 보험료의 가격을 산정할 때 재평가일 이후의 기간과 관련된 위험은 고려하지 않는 경우 연결실체는 최초 인식시점과 연결실체의 실질적인 권리와 의무에 있어 상황 변화의 영향을 포함하기 위해 매 후속보고일에 계약의 경계를 평가합니다.5) 측정: 보험료배분접근법을 적용하지 않는 보험계약① 최초 측정연결실체는 최초 인식시점에 보험계약집합을 이행현금흐름과 보험계약마진의 합으로 측정합니다. 이행현금흐름은 미래현금흐름의 추정치, 미래현금흐름과 관련된 금융위험과 화폐의 시간가치를 반영하기 위한 조정, 그리고 비금융위험에 대한 위험조정으로 구성합니다.미래현금흐름 추정치는 과도한 비용이나 노력 없이 이용 가능한 합리적이고 타당한 모든 정보를 이용하여 발생가능한 모든 결과의 기대값을 확률가중평균으로 측정하며, 시장변수 및 비시장변수를 고려한 계약의 경계 내의 현금흐름에 대한 현행추청치 입니다. 연결실체는 매 보고기간말마다 과거의 증거와 추세에 관한 정보를 포함하여 이용가능한 모든 새로운 정보를 사용하여 그 추정치를 업데이트 합니다.비금융위험에 대한 위험조정은 비금융위험에서 생기는 현금흐름의 금액과 시기에 대한 불확실성을 감수하는 것에 대하여 보험자가 요구하는 보상을 반영하도록 미래 현금흐름의 현재가치 추정치를 조정하는 부채로서, 비금융위험에 대한 위험조정의 대상이 되는 위험은 보험위험과 그 밖의 비금융위험(해약위험, 비용위험 등) 입니다. 연결실체는 신뢰수준기법 및 자본비용법을 통해 비금융위험에 대한 위험조정을 산출합니다. 연결실체는 비금융위험에 대한 위험조정을 회사 단위의 통합수준에서 분산효과 고려하여 산출한 후 개별 보험계약집합 단위로 배부합니다. 보험계약마진은 미래에 보험계약서비스를 제공함에 따라 인식하게 될 미실현이익으로, 보험계약집합의 최초 인식시점에 이행현금흐름이 순유입인 경우, 해당 보험계약집합에서 최초 인식시점에 수익이나 비용이 나오지 않도록 보험계약마진을 측정합니다. 반대로 보험계약집합의 최초 인식시점의 이행현금흐름이 순유출인 경우, 해당 보험계약집합을 손실부담계약집합으로 분류하고 순유출 예상금액을 당기손익으로 인식하고 이를 손실요소로 후속 측정합니다.② 일반모형의 후속 측정보고기간말 현재 보험계약집합의 장부금액은 잔여보장부채와 발생사고부채에 대한 현행 추정치의 합계입니다. 잔여보장부채는 보고기간말 현재 보험계약집합에 배분된미래서비스와 관련된 이행현금흐름과 보험계약마진으로 구성됩니다. 발생사고부채는 아직 지급되지 않은 보험금과 보험비용에 대한 이행현금흐름으로 구성되며, 이행현금흐름 내에는 기보고손해액과 미보고발생손해액 및 감독규정에 따른 배당준비금을 포함하고 있습니다.연결실체는 매 보고기간 말마다 할인율 및 기타 금융변수 뿐만 아니라 비금융 위험을 고려하여 미래현금흐름의 금액, 시기 및 불확실성에 대한 현행 추정치를 반영하기 위해 발생사고부채 및 잔여보장부채 모두에 대한 이행현금흐름을 업데이트합니다.경험조정은 다음의 차이입니다.― 기초시점에서의 예상현금흐름 추정치와 당기에 수령한 보험료(그리고 보험취득 현금흐름 및 보험료 세금과 같이 지급된 관련 현금흐름)에 대한 실제 현금흐름― 기초시점에서의 예상현금흐름 추정치와 당기 중 실제로 발생한 보험서비스비용(보험취득비용은 제외)현재 또는 과거 서비스와 관련된 경험조정은 당기손익으로 인식됩니다. 발생한 사고(발생하였으나 보고되지 않은 경우 포함)와 기타 발생한 보험서비스비용의 경우 경험조정은 항상 현재 또는 과거 서비스와 관련됩니다. 이들은 보험서비스비용의 일부로 당기손익에 포함됩니다. 미래 서비스와 관련된 이행현금흐름의 변동은 보험계약마진을 조정하여 잔여보장부채에 포함됩니다.보고기간말에 직접참가특성이 없는 보험계약집합의 보험계약마진 장부금액은 기초시점의 장부금액에서 다음을 조정한 금액입니다.― 그 집합에 추가된 신계약의 효과― 최초 인식시점에 결정된 할인율로 측정된 보험계약마진의 장부금액에 대해 부리된 이자― 미래서비스와 관련된 이행현금흐름의 변동(단, 다음은 제외)(i) 그 보험계약집합이 손실을 부담하게 되거나 더욱더 손실을 부담하게 되는 손실을 발생시키시면서 보험계약마진의 장부금액을 초과하게 하는 이행현금흐름의 증가(ii) 손실부담계약집합에 대해 종전에 인식하였던 손실을 환입시키는 이행현금흐름의 감소― 보험계약마진에 대한 환율변동효과― 보고기간 말에 당기와 잔여보장기간 동안 보험계약마진의 배분에 의해서 결정된, 해당기간에 보험계약서비스를 이전함에 따라 보험수익으로 인식된 금액미래보장과 관련된 이행현금흐름이 추가적으로 증가하는 경우 그 현금흐름이 발생할 때 그 보험계약집합의 손실요소를 증가시키면서 당기손익으로 인식됩니다. 후속적으로 미래보장과 관련된 이행현금흐름의 감소는 손실요소가 당기손익을 통해 전부 환입 될 때까지는 보험계약마진을 조정하지 않습니다.③ 변동수수료모형의 후속 측정연결실체는 상당한 투자관련 서비스를 제공하는 직접참가특성이 있는 보험계약을 발행하고 있습니다. 연결실체는 다음사항을 제외하고, 일반모형 적용 보험계약 측정에 적용하는 회계정책을 변동수수료모형 적용 보험계약 측정에 동일하게 적용합니다.보고기간 말 현재 직접참가특성이 있는 계약의 보험계약마진의 장부금액은 보고기간 초의 장부금액에서 다음을 조정한 금액입니다.― 집합에 추가된 신계약의 효과― 다음을 제외한 기초항목의 공정가치 중 기업의 몫에 해당하는 금액의 변동(i) 위험경감수단의 영향을 상계하기 위해 당기손익으로 표시하는 것을 선택한 보험계약마진의 금액(ii) 관련 계약집합을 손실부담이 되게 하는 손실을 발생시키거나 손실부담 계약집합을 더욱 더 손실부담이 되게 하는, 보험계약마진 장부금액을 초과하는 기초항목의 공정가치 중 기업의 몫에 해당하는 금액의 감소(iii) 손실부담 계약집합에 대해 종전에 인식했던 손실의 환입을 초래하는 기초항목의 공정가치 중 기업의 몫에 해당하는 금액의 증가― 다음을 제외한 미래서비스와 관련된 이행현금흐름의 변동(i) 위험경감수단의 영향을 상계하기 위해 당기손익으로 표시하는 것을 선택한 보험계약마진의 금액(ii) 보험계약마진의 장부금액을 초과하는 이행현금흐름의 증가. 그로 인해 계약집합은 손실을 부담하게 되거나 더욱더 손실을 부담(iii) 손실부담 계약집합에 대해 종전에 인식했던 손실의 환입을 초래하는 이행현금흐름의 감소― 보험계약마진에서 발생하는 모든 외환차이의 영향― 당기 중 보험계약서비스의 이전에 따라 보험수익으로 인식된 금액. 이러한 금액은 보고기간 말 현재 잔여 보험계약마진(배분 전 기타 모든 조정이 이루어진 후)을 당기와 잔여보장기간동안 그 기간에 제공된 보장단위금액을 기초로 배분하여 결정됩니다.모든 보험계약마진의 조정사항들은 기초항목에서 발생하는 공정가치 이익에 영향을 주는 금융변수에 대한 의존도가 전부 고려된 현행의 화폐의 시간가치 측정치를 고려하여 측정됩니다. 변동수수료 모형을 적용할 때, 보험계약마진을 조정하는 이행현금흐름의 변동은 기초항목의 공정가치 중 기업의 몫에 해당하는 금액의 변동과 기초항목 수익에 연동되지 않는 이행현금흐름의 변동입니다. 기초항목 수익에 연동되지 않는 이행현금흐름의 변동은 다음과 같습니다.― 기초항목으로부터 발생하지 않는 화폐의 시간가치 및 금융위험 효과의 변화, 예를 들어 금융보증의 영향― 미래서비스와 관련하여 해당기간에 수령한 보험료로부터 발생한 경험조정― 잔여보장부채의 예상되는 미래현금흐름의 추정치 변동― 투자요소의 지급시기 차이― 미래서비스와 관련된 비금융위험에 대한 위험조정의 변동 ④ 재보험계약연결실체는 다음사항을 제외하고, 보험계약집합 측정에 적용하는 회계정책을 재보험계약집합 측정에 동일하게 적용합니다.연결실체는 재보험계약 발행자의 불이행 관련 모든 위험의 효과(담보로 인한 효과와 분쟁으로 인한 손실을 포함)를 재보험계약집합 측정 시 포함합니다. 재보험자의 불이행위험 효과를 매 보고기간 말 재측정하며 불이행위험의 변동효과를 당기손익으로 인식합니다. 당사는 재보험자에게 이전하는 위험을 반영하도록 비금융위험에 대한 위험조정을 산정합니다. 재보험계약은 재보험의 특성을 고려하여 최초 인식시점의 이행현금흐름이 순유출이더라도, 해당 계약을 손실부담집합으로 분류하거나 순유출 예상금액을 당기손익으로 인식하지 않습니다.다만, 재보험 보장을 구입하는 순원가가 출재보험계약집합을 구입하기 전에 발생한 사건과 관련이 있다면, 그러한 원가는 비용으로 즉시 인식합니다.⑤ 보험수익연결실체는 보험계약집합에서 발생하는 서비스를 제공하고, 서비스에 대한 교환으로 받을 것으로 기대하는 대가를 보험수익으로 인식합니다. 보험계약집합의 총 보험수익은 계약에 대한 대가로 받는 보험료에 금융효과를 조정하고 모든 투자요소를 제외한 금액입니다. 보고기간 동안 보험수익으로 인식하는 보험계약마진금액은, 보험계약집합 별 상각 전 기말 잔여보험계약마진을 보고기간 동안 제공된 보장단위와 미래에 제공될 것으로 기대되는 보장단위 각각에 동일하게 배분한 후, 보고기간 동안 제공된 보장단위에 배분된 금액으로 인식합니다. 보험계약집합 내의 보장단위 수는 집합 내의 계약에서 제공되는 보험계약서비스의 수량이며, 각 계약에 따라 제공되는 급부의 수량 및 기대되는 보장기간을 고려하여 결정됩니다.보험취득현금흐름은 시간의 경과에 따른 체계적인 방법으로 각 보고기간에 배분하여, 보험수익과 보험비용으로 동일한 금액을 인식합니다.손실요소는 체계적인 방법으로 배분하며, 손실요소에 배분된 총금액은 계약집합의 보장기간말까지 영(0)이 됩니다. 손실요소 배분액 중 당기분은 보험수익과 보험비용으로 동일한 금액을 인식에서 제외합니다.⑥ 보험금융손익보험금융손익은 화폐의 시간가치와 금융위험효과에서 발생한 보험계약집합과 재보험계약집합의 장부금액 변동으로 구성됩니다. 연결실체는 보험금융손익의 당기손익과 기타포괄손익으로의 체계적 배분 여부를 포트폴리오별로 선택하여 결정합니다. 체계적 배분은 예상되는 총보험금융손익을 계약 집합의 듀레이션에 걸쳐 체계적으로 배분하여 당기분은 당기손익으로 잔여분은 기타포괄손익으로 인식합니다.연결실체는 금융위험과 관련된 가정 변동이 보험계약자에게 지급되는 금액에 상당한 영향을 미치는 보험계약집합의 경우에는 계약집합의 잔여 만기 동안 남아있는 수정된 기대금융수익(비용)을 단일률로 배분하는 할인율을 사용합니다. 이외의 보험계약집합은 최초인식시점의 할인율을 적용하여 보험금융손익을 산정합니다.보험계약마진에서 발생하는 보험금융손익은 최초인식시점의 할인율을 적용하여 체계적으로 배분합니다.연결실체가 보험계약을 제3자에게 이전하거나 보험계약조건이 변경되어 제거하는 경우, 해당 보험계약의 기타포괄손익누계액은 당기손익으로 재분류 조정됩니다.⑦ 재보험수익 및 재보험비용연결실체는 출재보험계약에서 재보험자로부터 회수한 금액과 지급한 보험료의 배분액을 구분하여 인식합니다. 재보험서비스 수취에 따른 잔여보장출재보험자산의 변동액은 재보험비용으로, 재보험자로부터 회수한 금액은 재보험수익으로 인식합니다. 6) 측정: 보험료배분접근법① 원수보험연결실체는 일반보험, 자동차보험에 대해 계약집합의 개시 시점에 계약집합 내 각 계약의 보장기간(계약의 경계 내에 있는 보험계약서비스를 포함)이 1년 이하이거나 보험료배분접근법을 사용하더라도 일반모형 요구사항을 적용해 측정한 것과 중요한 차이 없이 집합에 대한 잔여보장부채를 측정할 것으로 합리적으로 기대하는 경우, 보험료배분접근법을 적용하여 보험계약집합의 측정을 간소화하여 적용하고 있습니다.최초 인식시점 잔여보장부채 장부금액은 최초 인식시점의 보험료 수취액에서 취득일에 보험계약집합에 배분된 보험취득 현금흐름을 차감하고 보험계약집합과 관련된 현금흐름에 대해 종전에 인식한 자산 또는 부채를 최초 인식시점에 제거하여 생기는 금액을 가감하여 측정합니다. 후속적으로 잔여보장부채의 장부금액은 수취한 보험료 및 보험취득 현금흐름의 상각액은 가산하고 추가로 지급한 보험취득 현금흐름 및 제공한 서비스에 대하여 보험수익으로 인식한 금액은 차감하여 산정합니다. 다만, 최초 인식시점에 집합 내 각 계약의 보장기간이 1년을 초과하지 아니하여 보험취득 현금흐름을 발생 시점에 비용으로 인식한 경우는 잔여보장부채 산정 시 보험취득 현금흐름을 고려하지 않습니다.보장기간 중 어느 때라도 사실과 상황이 보험계약집합이 손실부담계약이라는 것을 나타낸다면, 잔여보장부채의 장부금액과 관련된 이행현금흐름의 현행 추정치와의 차이를 산정하여 잔여보장부채에 가산하고 당기손익에 손실을 인식합니다.연결실체는 보유하고 있는 보험료배분접근법 적용대상의 잔여보장부채가 유의적인 금융요소를 가지고 있지 않다고 판단하여 화폐의 시간가치와 금융위험의 효과를 반영하기 위해 잔여보장부채의 장부금액을 조정하지 않습니다.② 출재보험연결실체는 보험료배분접근법을 적용하는 일반출재보험, 자동차출재보험 및 장기비비례출재계약에 대해 다음사항을 제외하고, 보험계약집합 측정에 적용하는 회계정책을 재보험계약집합 측정에 동일하게 적용합니다.연결실체는 재보험계약 발행자의 불이행 관련 모든 위험의 효과(담보로 인한 효과와 분쟁으로 인한 손실을 포함)를 재보험계약집합 측정 시 포함합니다. 재보험자의 불이행위험 효과를 매 보고기간 말 재측정하며 불이행위험의 변동효과를 당기손익으로 인식합니다. 재보험계약은 재보험의 특성을 고려하여 최초 인식시점의 이행현금흐름이 순유출이더라도, 해당 계약을 손실부담집합으로 분류하거나 순유출 예상금액을 당기손익으로 인식하지 않습니다. 다만, 재보험 보장을 구입하는 순원가가 출재보험계약집합을 구입하기 전에 발생한 사건과 관련이 있다면, 그러한 원가는 비용으로 즉시 인식합니다. 7) 계약제거와 변경연결실체는 보험계약에 명시된 의무가 만료, 이행 또는 취소 등으로 소멸된 경우 제거합니다. 또한 계약의 새로운 조건이 처음부터 있었더라면 계약의 회계처리가 유의적으로 달라졌을 정도로 기존 계약의 조건이 변경된 경우, 기존 계약을 제거하고 새로운 계약으로 인식합니다. 계약조건이 변경되었지만 유의적이지 않은 경우, 이행현금흐름의 추정치 변동으로 처리합니다. (15) 충당부채 과거사건의 결과로 현재의 법적의무 또는 의제의무가 존재하고, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며, 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다.충당부채에 대한 최선의 추정치를 구할 때는 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하고 있으며, 화폐의 시간가치가 중요한 경우에는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 특히, 확정지급보증 및 미확정지급보증에 대하여 지급보증충당부채를, 가계 및 기업에 대한 한도대출약정 중 미사용한도에 대하여 미사용약정충당부채를 인식하고 있으며, 이를 위하여 신용환산율(CCF: Credit Conversion Factor), 부도율, 부도시 손실률 등을 적용한 평가모형을 이용하고 있습니다. 매 보고기간말마다 충당부채의 적정성을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 않은 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. 손실부담계약은 계약상의 의무이행에서 발생하는 회피 불가능한 원가가 당해 계약에의하여 받을 것으로 기대되는 경제적 효익을 초과하는 경우에 발생합니다. 회피 불가능한 원가는 계약을 해지하기 위한 최소순원가로서 계약을 이행하기 위하여 소요되는 원가와 계약을 이행하지 못하였을 때 지급하여야 할 보상금 또는 위약금 중 작은 금액으로 측정합니다. 손실부담계약이 발생하는 경우 관련된 현재의무는 충당부채로인식하고 측정합니다. (16) 금융보증계약 금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정 금액을 지급하여야 하는 계약입니다. 금융보증계약은 최초 인식 시 공정가치로 측정하여 기타부채에 포함되며, 공정가치는 당해 금융보증 계약의 기간 동안 상각하고 있습니다. 최초 인식 이후에는 다음 중 큰 금액으로 측정하고 있습니다. ― 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 산정한 손실충당금 ― 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액 (17) 연결실체가 발행한 지분상품 지분상품은 연결실체의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약 또는 약정을 의미합니다.1) 보통주보통주는 자본으로 분류되고 있습니다. 보통주의 발행 시 또는 주식매입선택권의 행사 시 발생하는 추가적인 비용은 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다. 2) 신종자본증권(Hybrid Securities)상품의 계약조건의 실질에 따라 금융상품을 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다. 연결실체는 금융상품과 관련된 현금 등 금융자산을 인도하기로 하는 등의 계약상 의무를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 신종자본증권의 경우 지분상품으로 분류하여 자본의 일부로 표시하고 있습니다. 한편, 연결실체의 종속기업이 발행한 신종자본증권은 이 구분 기준에 따라 비지배지분으로 분류되며 지급되는 분배금은 연결포괄손익계산서상 비지배지분에 귀속되는 당기손익으로 처리하고 있습니다. 3) 자기주식연결실체가 자기지분상품을 취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감합니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 연결실체 내의 다른 기업이 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다. 4) 복합금융상품복합금융상품은 계약상 내용의 실질에 따라 금융부채와 자본항목으로 각각 분류됩니다. 복합금융상품의 부채요소는 최초 인식 시에는 전환권이 없는 유사한 부채의 공정가치로 인식하고, 전환으로 인한 소멸 또는 만기까지 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정하고 있습니다. 자본요소는 최초 인식시의 전체 복합금융상품의 공정가치에서 부채요소의 공정가치를 차감하여 법인세효과를 반영한 금액으로 인식하고, 이후 재측정하지 않습니다.(18) 수익인식기준연결실체는 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 고객과의 모든 계약에 아래의 5단계 수익인식 모형을 적용하여 수익을 인식하고 있습니다. ― 1단계: 고객과의 계약을 식별 ― 2단계: 수행의무를 식별 ― 3단계: 거래가격을 산정 ― 4단계: 거래가격을 계약 내 수행의무에 배분 ― 5단계: 수행의무를 이행할 때(또는 기간에 걸쳐 이행하는 대로) 수익을 인식 1) 이자수익과 이자비용 당기손익-공정가치 측정 채무증권(수익증권, 출자금, 기타채무상품 제외) 및 대출채권, 상각후원가 측정 금융상품, 기타포괄손익-공정가치 측정 채무증권 및 대출채권이자수익과 이자비용은 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 유효이자율법을 적용하여 연결포괄손익계산서에 인식합니다. 유효이자율법은 금융자산이나 금융부채의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자수익이나 이자비용을 배분하는방법입니다. 유효이자율은 금융상품의 기대존속기간이나 적절하다면 더 짧은 기간에 예상되는 미래 현금 유출과 유입의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확히 일치시키는 이자율입니다. 유효이자율을 계산할 때 당해 금융상품의 모든 계약조건을 고려하여 미래현금흐름을 추정하고, 미래 신용위험에 따른 손실은 고려하지 않습니다. 또한, 계약 당사자 사이에서 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소에 한함), 거래원가 및 기타의 할증액과 할인액 등을 반영합니다. 금융상품에 대한 현금흐름 또는 기대존속기간을 신뢰성 있게 추정할 수 없는 예외적인 경우에는 전체 계약기간 동안 계약상 현금흐름을 사용하여 유효이자율을 산출합니다. 금융자산이나 유사한 금융자산의 집합이 손상차손으로 감액되면, 그 후의 이자수익은 손상차손을 측정할 목적으로 미래현금흐름을 할인하는 데 사용한 이자율을 사용하여 인식합니다. 또한, 당기손익-공정가치 측정 채무상품에서 발생하는 이자수익도 연결포괄손익계산서상 이자수익으로 분류하여 인식하고 있습니다. 2) 수수료 수익 연결실체는 금융용역수수료를 그 수수료의 부과목적과 관련 금융상품의 회계처리 기준에 따라 다음과 같이 구분하여 처리합니다.① 금융상품의 유효수익을 구성하는 수수료 금융상품의 유효이자율의 일부를 구성하는 수수료의 경우 일반적으로 유효이자율에 대한 조정항목으로 처리합니다. 이러한 수수료에는 차입자의 재무상태, 보증, 담보와기타 보장약정과 관련된 평가 및 사무처리, 관련 서류의 준비 및 작성 등의 활동에 대한 보상, 금융부채 발행시 수취한 개설수수료 등이 포함됩니다. 그러나, 금융상품이 당기손익-공정가치 측정 금융상품에 해당하는 경우 수수료는 상품의 최초 인식시점에 수익으로 인식합니다. ② 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무와 관련한 수수료 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무와 관련한 수수료는 재화나 용역에 대한 통제를 기간에 걸쳐 이전하므로 기간에 걸쳐 수익을 인식합니다. 자산관리수수료, 업무수탁수수료 등 일정기간 동안 용역의 제공대가로 부과되는 수수료는 그 용역을 제공하는 기간에 걸쳐 수익으로 인식합니다.③ 한 시점에 이행하는 수행의무와 관련한 수수료한 시점에 이행하는 수행의무와 관련한 수수료는 고객이 약속된 자산을 통제하고 기업이 수행의무를 이행하는 시점에 수익으로 인식합니다. 주식 또는 기타증권 매매, 사업양수도의 주선과 같이 제3자를 위한 거래의 협상 또는협상참여의 대가로 수취하는 수수료 및 판매수수료는 해당 거래의 완료시점에 수익으로 인식합니다. 신디케이트론을 주선하지만 해당 신디케이트에는 참여하지 않거나 또는 다른 참여자와 동일한 유효수익을 가지며 신디케이트에 참여하는 경우, 신디케이트론 주선수수료는 신디케이트론 방식의 용역이 완료되는 시점에 수익으로 인식합니다.3) 당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익은 다음의 금융상품과 관련된 이익과 손실(공정가치의 변동, 배당, 외화환산손익 포함)을 포함합니다. ― 당기손익-공정가치 측정 금융상품과 관련된 이익과 손실(유효이자율법으로인식한 이자수익 제외) ― 매매목적 파생금융상품과 관련된 이익과 손실(위험관리목적으로 보유하고 있으나, 위험회피회계 요건을 충족하지 못하는 파생금융상품 포함) 4) 배당금배당수익은 주주로서 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식합니다. 배당수익은 지분증권의 분류에 따라 당기손익-공정가치 측정 금융상품 순손익 또는 기타영업손익항목으로 인식됩니다. (19) 종업원급여1) 퇴직급여: ① 확정기여제도 연결실체는 확정기여제도를 실시함에 따라 당해 회계기간 중에 연결실체가 납부하여야 할 부담금을 퇴직급여의 과목으로 당기비용으로 인식하고 있습니다. ② 확정급여제도확정기여제도 이외의 모든 퇴직급여제도는 확정급여제도로 분류하고 있습니다. 확정급여제도와 관련하여 보고기간말 현재 순확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식(PUC: Projected Unit Credit Method)으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치는 확정급여채무가 지급될 통화 및 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유입액을 할인하여 산정하고 있습니다. 보험수리적 가정의 변동과 경험적 조정에서 발생하는 손익은 발생한 기간에 전액 기타포괄손익에 반영하고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 이는 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래 기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 가산한 금액을 한도로 인식하고 있습니다. 퇴직급여를 새로 도입하거나 변경함에 따라 발생하는 종업원의 과거 근무용역에 대한 확정급여채무의 현재가치의 변동액인 과거근무원가는 즉시 당기비용으로 인식하고 있습니다. 2) 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 회계기간의 종료일부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고 있습니다.과거 근무용역의 결과 연결실체가 지급해야 할 법적의무 또는 의제의무가 있고, 그 채무금액을 신뢰성있게 추정할 수 있다면 이익분배금 및 상여금으로 지급이 예상되는 금액을 부채로 인식하고 있습니다. 3) 주식기준보상연결실체는 임원 및 종업원들에게 Stock Grant, Mileage Stock 및 장기주식보상을 부여하는 주식기준보상약정을 체결하고 있습니다. Stock Grant가 행사될 경우 연결실체는 신주 또는 자기주식을 교부하는 방법과 주가에 기초하여 산정된 금액을 현금으로 지급하는 방법 중 하나를 선택할 수 있습니다. Mileage Stock 및 장기주식보상이 행사될 경우 ㈜KB금융지주의 주가에 해당하는 금액을 현금으로 지급하고 있습니다.선택형 주식기준보상약정에 대해서 연결실체는 내부규정과 과거 현금으로 결제된 관행에 따라 현금을 지급해야 하는 현재의무가 있는 것으로 판단하여 현금결제형 주식기준보상약정으로 회계처리하고 있습니다. 이에 따라 제공받는 용역의 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하고 가득기간 동안 주식기준보상비용과 미지급비용으로 인식하고 있습니다. Mileage Stock 및 장기주식보상은 현금결제형 주식기준보상약정으로 회계처리하고 있으며, 가득시점에 당기비용과 미지급비용으로 인식하고 있습니다.또한 부채가 결제될 때까지 매 보고기간말과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하고 공정가치의 변동액은 당기손익인 주식기준보상비용으로 인식하고 있습니다.4) 해고급여해고급여는 종업원이 통상적인 퇴직시점 이전에 연결실체에 의해 해고되거나 종업원이 일정한 대가를 받고 자발적인 명예퇴직을 수락할 때 지급됩니다. 연결실체는 (1) 연결실체가 해고급여의 제안을 더 이상 철회할 수 없을 때와 (2) 연결실체가 기업회계기준서 제1037호의 적용범위에 포함되고 해고급여의 지급을 수반하는 구조조정에대한 원가를 인식할 때 중 이른 날에 해고급여에 대한 부채와 비용을 인식합니다. 자발적 명예퇴직의 경우에는 제안을 수락할 것으로 예상되는 종업원의 수를 감안하여 해고급여를 측정합니다. 보고기간 후 12개월이 지나 결제되는 급여는 현재가치로 할인합니다.(20) 법인세비용법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.1) 당기법인세 당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 회계상의 이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금 또는 익금불산입항목을 제외하므로 과세소득과 회계상 손익은 차이가 발생합니다. 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 확정되었거나 실질적으로 확정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. 당기법인세자산과 부채는 연결실체가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기법인세자산과 부채를 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 2) 이연법인세 이연법인세는 재무제표상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는 세무기준액과의 차이를 바탕으로 인식되며, 자산부채법에 의하여 인식하고 있습니다. 이연법인세부채는 모든 가산할 일시적차이에 대하여 인식하며, 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식합니다. 그러나, 영업권을 최초로 인식하는 거래에서 발생하는 이연법인세부채와 자산ㆍ부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합 거래가 아니고, 거래 당시의 회계이익 또는 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래의 경우에 발생하는 이연법인세자산 및 부채는 인식하지 않고 있습니다. 종속기업, 관계기업투자 및 공동기업 투자지분과 관련된 일시적차이에 대한 이연법인세부채는 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 인식하고 있습니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(세법)에근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할때에는 보고기간말 현재 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하였습니다. 이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있거나, 과세대상기업은 다르지만 당기법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 유의적인 금액의 이연법인세부채가 결제되거나, 이연법인세자산이 회수될 미래의 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에 상계합니다. 3) 세무상 불확실성세무상 불확실성은 연결실체가 취한 세무정책이 거래의 복잡성이나 세법해석상의 차이 등으로 인해 연결실체가 제기한 경정청구 및 세무당국의 추징세액에 대한 환급소송, 세무조사 등으로부터 발생합니다. 연결실체는 이에 대하여 기업회계기준서 제1012호 및 기업회계기준해석서 제2123호에 따라 회계처리하고 있습니다. 즉, 연결실체가 세무당국의 추징 등에 의하여 납부하였으나 향후 환급가능성이 높은 경우에는 법인세자산으로 인식하고, 세무조사 등의 결과로 납부할 것으로 예상되는 금액은 법인세부채로 인식합니다. 다만, 가산세 및 환급가산금에 대해서는 경제적실질을 이자 또는 벌과금으로 간주하여 기업회계기준서 제1037호에 따라 회계처리하고 있습니다.4) 글로벌 최저한세연결실체는 필라2 법률에 따른 글로벌 최저한세의 적용대상이며 관련된 이연법인세의 인식 및 공시에 대해서는 예외규정을 적용하였습니다. (21) 주당이익연결실체는 보통주 종류별로 기본주당이익과 희석주당이익을 지배기업의 보통주에 귀속되는 당기순이익에 대하여 계산하고 연결포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 지배주주의 보통주에 귀속되는 당기순이익을 회계기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다. 희석주당이익은 교환사채와 종업원에게 부여한 주식기준보상 등 모든 희석효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 지배기업의 보통주에 귀속되는 당기순이익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다. (22) 리스연결실체가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 각 리스된 자산은 연결재무상태표에서 그 특성에 기초하여 표시하였습니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다. - 받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료 - 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액 - 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 - 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 시장이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다. - 리스부채의 최초 측정금액 - 받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료 - 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가 - 복구원가의 추정치 다만, 단기리스(리스개시일에, 리스기간이 12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산 $5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 판매후리스와 관련하여, 연결실체(판매자-리스이용자)는 자산 이전을 자산의 판매로회계처리할지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용합니다.(23) 영업부문 연결실체는 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 최고영업의사결정자를 포함한 경영진이 주기적으로 검토하는 내부보고 자료에 기초하여 부문을 구분하고 있습니다.부문정보는 부문에 직접 귀속되는 항목과 합리적으로 배분할 수 있는 항목을 포함합니다. 4. 금융위험의 관리 (연결) 위험관리 개요 (1) 위험관리정책 개요연결실체가 노출될 수 있는 위험의 종류에는 신용리스크(Credit Risk), 시장리스크(Market Risk), 유동성리스크(Liquidity Risk) 및 운영리스크(Operational Risk) 등이 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 상기 위험에 대한 정보와 그룹의 목표, 정책, 위험 평가 및 관리절차 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 본 연결재무제표 전반에 걸쳐 공시되어 있습니다. 연결실체의 리스크 관리 체제는 리스크 투명성 증대, 계열사간 리스크 전이 방지 및 급변하는 금융환경에 대한 선제적 대응을 통하여 연결실체의 중장기 전략 및 경영의사결정을 효율적으로 지원하는데 역량을 집중하고 있습니다. 신용리스크, 시장리스크, 운영리스크, 금리리스크, 보험리스크, 유동성리스크, 신용편중리스크, 전략리스크, 평판리스크 및 외환결제리스크를 중요한 리스크로 인식하고 있으며, 통계적 기법을 이용하여 내부자본(Internal Capital) 또는 Value at Risk("VaR") 형태로 계량화하여 측정 및 관리하고 있습니다.(2) 리스크 관리 조직1) 리스크관리위원회리스크관리위원회는 이사회에서 결정한 전략방향에 부합하는 리스크 관리 전략을 수립하고, 부담 가능한 리스크 수준(Risk Appetite)을 결정하며 연결실체가 당면한 리스크 수준과 리스크 관리활동 현황을 검토하고 리스크 관리 시스템 및 방법론, 주요 개선사항에 대한 적용을 승인하며, 연결실체의 각종 거래에서 발생하는 제반 리스크를 적시에 인식ㆍ측정ㆍ감시ㆍ통제할 수 있도록 리스크 관리 전략 및 절차를 수립, 승인하는 최고의사결정기관으로서의 역할을 하고 있습니다.2) 리스크관리협의회리스크관리협의회는 리스크관리위원회로부터 위임받은 사항 및 경영관리위원회 검토 요청 사항 등에 대해 협의하고, 리스크관리위원회의 리스크관리 전략 및 절차를 각 계열사별로 실행함에 있어 세부적인 사항을 협의하며, 연결실체의 리스크관리 현황을 모니터링하고 필요한 조치를 수립 및 시행하는 역할을 수행합니다.3) 리스크관리부리스크관리부는 연결실체의 리스크관리 세부 전략, 절차 및 업무 프로세스를 수행하며 그룹위험가중자산 산출, 내부자본한도 모니터링 및 관리를 담당합니다. 신용위험 관리 신용위험 개요 신용위험은 거래상대방의 채무불이행, 계약불이행 및 신용도의 저하로 인하여 보유하고 있는 자산 포트폴리오로부터 손실을 입을 위험입니다. 연결실체는 위험관리보고 목적으로 개별차주의 채무불이행위험, 국가 그리고 특정 부문의 위험과 같은 신용위험노출의 모든 요소를 통합하여 고려하고 있습니다.연결실체는 채무불이행을 신BIS협약에 따른 자기자본비율산정(이하, Basel Ⅲ)시 적용하는 부도와 동일하게 정의하고 있습니다. 관리 연결실체는 난내 및 난외거래를 포함한 신용위험관리 대상자산에 대해 예상손실(Expected Loss) 및 경제적자본(Economic Capital)을 측정하여 관리지표로 사용하고 있으며 신용위험 경제적자본 한도를 배분하여 관리하고 있습니다.또한, 차주별 및 산업별 과도한 익스포져의 집중을 방지하기 위해 연결실체 차원의 Total Exposure 한도를 도입하여 적용ㆍ관리함으로써 신용편중리스크(ConcentrationRisk)를 통제하고 있습니다.종속기업인 ㈜국민은행은 모든 여신고객(개인 및 기업)에 대하여 신용평가시스템을 통해 적정한 신용등급을 부여하여 관리하고 있습니다. 개인의 경우 신상정보, 소득 및 직장정보, 자산정보, 은행거래정보를 활용하여 신용등급을 산출합니다. 기업은 재무정보와 비재무정보를 분석ㆍ활용하여 현재 및 미래의 기업가치와 채무상환능력을 측정하고, 계약내용에 따라 채무를 이행할 수 있는 능력을 어느 정도 보유하고 있는지를 종합적으로 판단하여 신용등급을 부여합니다.신용등급은 여신승인, 한도관리, 금리결정, 대손충당금 적립 등 여신업무 전반에 걸쳐 활용하고 있습니다. 기업의 경우 1년에 최소 1회의 정기신용평가를 수행하고 있으며, 심사부서 및 감리부서가 신용등급 적정성을 정기적으로 점검하여 신용리스크를 관리하고 있습니다.종속기업인 ㈜KB국민카드의 신용평점시스템은 Application Scoring System ("ASS")와 Behaviour Scoring System ("BSS")로 나누어져 있습니다. 카드발급 자격기준을 충족한 신청 건에 대하여 회사 내부정보, CB사 등 외부정보, 신청서상의 신상정보를활용하여 ASS 신용등급을 산출한 후 기준 등급 이상일 경우에만 카드발급이 가능합니다. 매주 재계산되는 BSS는 카드회원의 연체확률을 예측해주고 있으며, 이를 활용하여 회원을 모니터링하고 포트폴리오 위험을 모니터링하는데 활용하고 있습니다.신용위험관리 체계 확립을 위해 연결실체는 별도의 리스크관리전담 조직을 구성하여신용위험을 관리하고 있으며, 특히 종속기업 ㈜국민은행은 영업그룹과 독립적으로 여신관리심사그룹에서 여신정책총괄, 여신제도, 신용평가 및 여신심사, 사후관리 및 기업구조조정 등을 총괄하고 있으며, 리스크관리그룹에서는 전행 신용리스크관리정책 수립, 신용리스크 내부자본 측정 및 한도관리, 신용공여한도 설정, 신용감리, 신용평가모델 검증 등의 업무를 담당하고 있습니다. 신용위험의 최대노출정도 공시 당기 (단위 : 백만원) 난내 및 난외계정 난내 및 난외계정 합계 난내계정 난외계정 상각후원가측정예치금 당기손익-공정가치 측정 금융자산 파생금융상품 상각후원가측정대출채권 투자금융자산 기타금융자산 지급보증계약 금융보증계약 약정 당기손익-공정가치측정예치금 당기손익-공정가치측정유가증권 당기손익-공정가치측정대출채권 기타포괄손익-공정가치 측정 유가증권 상각후원가측정유가증권 기타포괄손익-공정가치측정대출채권 신용위험에 대한 최대 노출정도 32,567,708 476,717 80,553,348 1,231,012 8,178,056 491,978,044 93,312,419 35,067,192 1,995,083 19,069,696 15,503,443 7,209,320 213,477,156 1,000,619,194 전기 (단위 : 백만원) 난내 및 난외계정 난내 및 난외계정 합계 난내계정 난외계정 상각후원가측정예치금 당기손익-공정가치 측정 금융자산 파생금융상품 상각후원가측정대출채권 투자금융자산 기타금융자산 지급보증계약 금융보증계약 약정 당기손익-공정가치측정예치금 당기손익-공정가치측정유가증권 당기손익-공정가치측정대출채권 기타포괄손익-공정가치 측정 유가증권 상각후원가측정유가증권 기타포괄손익-공정가치측정대출채권 신용위험에 대한 최대 노출정도 27,790,121 218,357 73,768,636 1,187,763 11,730,767 472,071,840 88,735,996 37,113,552 1,446,628 14,404,227 16,250,243 6,674,740 212,695,995 964,088,865 신용위험 최대노출정도-주기 상각후원가 측정 예치금, 상각후원가 측정 대출채권, 상각후원가 측정 유가증권, 기타금융자산: 대손충당금을 차감한 금액임. (4) 대출채권의 신용위험연결실체는 신용위험을 수반하고 있는 대출채권에 대하여 신용위험을 관리하기 위한목적으로 대손충당금을 설정 및 관리합니다.연결실체는 당기손익-공정가치 측정 금융자산을 제외한 상각후원가 측정 금융자산 및 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산에 대하여 기대신용손실을 평가하여 손실충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 일정 범위의 발생 가능한 결과를 확률가중한 값으로, 화폐의 시간가치를 반영하고, 보고기간 말에 과거사건, 현재 상황과 미래 경제적 상황에 대한 예측에 대한 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 정보를 반영하여 측정합니다. 연결실체는 상각후원가 측정 금융자산으로 분류된 대출채권에 대한 기대신용손실을 측정하여 대손충당금의 과목으로 당해 자산의 장부금액에서 차감하는 형식으로 연결재무제표에 표시하고, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류된 대출채권의 기대신용손실은 기타포괄손익으로 연결재무제표에 표시합니다. 대출채권의 신용건전성 당기 (단위 : 백만원) 장부금액 총장부금액 기대신용손실 측정의 유형 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 445,890,120 46,967,201 4,526,919 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,995,083 0 0 전기 (단위 : 백만원) 장부금액 총장부금액 기대신용손실 측정의 유형 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 431,753,998 40,940,591 5,010,631 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,446,628 0 0 대출채권의 신용건전성-주기 상각후원가 측정 대출채권: 대손충당금 차감 전 금액임 대출채권의 신용건전성, 금융상품 종류별 당기 (단위 : 백만원) 금융상품 기업여신 가계여신 신용카드채권 장부금액 총장부금액 기대신용손실 측정의 유형 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 231,696,276 30,818,994 2,849,133 195,530,989 12,002,991 1,350,771 18,662,855 4,145,216 327,015 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,995,083 0 0 전기 (단위 : 백만원) 금융상품 기업여신 가계여신 신용카드채권 장부금액 총장부금액 기대신용손실 측정의 유형 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 224,225,714 26,053,066 3,124,918 187,857,486 11,669,330 1,296,232 19,670,798 3,218,195 589,481 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,446,628 0 0 대출채권의 신용건전성 세부내역, 기업여신 당기 (단위 : 백만원) 금융상품 기업여신 장부금액 총장부금액 내부 신용등급 전체 내부 신용등급 전체 합계 Grade 1 Grade 2 Grade 3 Grade 4 Grade 5 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 150,735,198 10,805,239 16,285 161,556,722 76,244,644 12,311,562 17,076 88,573,282 3,875,195 5,515,745 24,507 9,415,447 832,704 1,454,812 46,665 2,334,181 8,535 731,636 2,744,600 3,484,771 265,364,403 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,973,472 0 0 1,973,472 21,611 0 0 21,611 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1,995,083 전기 (단위 : 백만원) 금융상품 기업여신 장부금액 총장부금액 내부 신용등급 전체 내부 신용등급 전체 합계 Grade 1 Grade 2 Grade 3 Grade 4 Grade 5 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 손상 미인식 손상 인식 상각후원가측정대출채권 145,582,892 7,629,290 2,896 153,215,078 74,005,609 11,446,162 12,845 85,464,616 3,757,237 5,195,235 14,777 8,967,249 861,581 1,091,261 28,368 1,981,210 18,395 691,118 3,066,032 3,775,545 253,403,698 기타포괄손익-공정가치 측정 대출채권 1,402,334 0 0 1,402,334 44,294 0 0 44,294 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1,446,628 대출채권의 신용건전성 세부내역, 가계여신 당기 (단위 : 백만원) 금융상품 가계여신 장부금액 총장부금액 내부 신용등급 전체 내부 신용등급 전체 합계 Grade 1 Grade 2 Grade 3 Grade 4 Grade 5 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 기대신용손실 측정의 유형 기대신용손실 측정의 유형 합계 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상 금융상품의 신용손상