풀무원식품 사업보고서 (2017.12)
5. 재무제표 주석

1. 일반사항 풀무원식품 주식회사(이하 "회사")는 바른 식생활을 위한 식품제조ㆍ판매사업을 주된목적으로 2008년 4월 11일자 이사회 결의 및 2008년 5월 29일자 임시주주총회 결의에 의거 2008년 7월 1일에 ㈜풀무원으로부터 인적분할방식으로 분할설립되어 충북 음성군 대소면 삼양로에 본점사무소를 두고 있으며, 2008년 7월 29일에 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 재상장되었습니다.한편, 회사는 2009년 3월 27일 주식교환으로 ㈜풀무원의 완전자회사로 편입됨에 따라 2009년 4월 13일 상장폐지되었습니다.

수차례의 유상증자 등을 통하여 당기말 현재 회사의 자본금은 보통주 41,504백만원및 우선주 3,571백만원이며, 당기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	소유주식수(주)	지분율(%)

보통주	우선주	보통주	우선주

㈜풀무원	8,300,705	-	92.08	-

IBK-SKS 중소중견 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사	-	714,285	-	7.92

합 계	8,300,705	714,285	92.08	7.92

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성 기준

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경(1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

회사는 2017년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다 (주석 34 참고) .

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다.

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제·개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에중요한 영향은 없습니다.

- 기준서 제1040호 '투자부동산' 개정

부동산의 투자부동산으로 또는 투자부동산에서의 대체는 용도 변경의 증거가 존재하는 경우에만 가능하며, 동 기준서 문단 57은 이러한 상황의 예시임을 명확히 하였습니다. 또한, 건설중인 부동산도 계정대체 규정 적용 대상에 포함됨을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로예상하고 있습니다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1116호 '리스' 제정

2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 이 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 기업회계기준해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브', 기업회계기준해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체할 예정입니다.

회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다.

리스이용자 및 리스제공자는 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에서 계약의 각 리스요소를 리스가 아닌 요소(이하 '비리스요소'라고 함)와 분리하여 리스로 회계처리해야 합니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만, 단기리스(리스개시일에 리스기간이 12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산 $5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 또한, 리스이용자는 실무적 간편법으로 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택하여 적용할 수 있습니다.

① 리스이용자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법

리스이용자는 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 표시되는 각 과거 보고기간에 소급 적용하는 방법(완전 소급법)과, 최초 적용일에 최초 적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하는 방법(누적효과 일괄조정 경과조치) 중 하나의 방법으로 적용할 수 있습니다. 회사는 아직 그 적용방법을 선택하지 않았습니다.

기준서 제1116호 '리스'의 재무적 영향

회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에미치는 영향을 평가하였습니다. 회사는 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나,회사가 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

② 리스제공자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법 및 재무적 영향

회사는 리스제공자로서 현재의 리스 회계처리가 기업회계기준서 제1116호를 적용하더라도 유의적으로 달라지지 않아 재무제표에 미치는 영향도 유의적이지 않을 것으로 예상합니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류 및 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.회사는 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠것으로 예상되는 재무적 영향은 다음과 같습니다. 회사는 향후 추가적인 정보에 기초하여 보다 구체적인 재무영향을 분석할 예정이고, 2017년 12월 31일 기준 예비 영향평가 결과는 향후 회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

구 분	계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성	그 외의 경우

사업모형	계약상 현금흐름 수취 목적	상각후원가 측정1)	당기손익-
공정가치 측정2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적	기타포괄손익-공정가치 측정1)

매도 목적, 기타	당기손익-공정가치 측정

1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금및수취채권 104,288백만원, 매도가능금융자산 5,039백만원을 보유하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가로 측정할 수 있습니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금및수취채권 104,288백만원을 상각후원가로 측정하고 있습니다.

예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 금융자산에 적용할 경우, 대부분 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하므로 상각후원가로 측정되는 항목으로 분류되어 재무제표에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 판단합니다.기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취 및 매도를 목적으 로 하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 회사는 201 7년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품 5,029백 만원을 보유하고 있습니다.예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품에 적용할 경우, 대부분이 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 금융자산으로 분류될 것으로 예상합니다.기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 회사의 2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은 10백만원이고, 2017 회계연도 중 매도가능지분상품 관련 미실현평가손익 중 당기손익으로 재순환된 금액은 없습니다. 예비영향평가 결과에 따르면 연결회사는 매도가능지분상품 중 대부분을 차지하는 장기 투자 목적의 지분상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 계획을 갖고 있어, 기업회계기준서 제1109호를 적용하더라도 해당 금융자산이 재무제표에 중대한 영향을 미치지는 않을 것으로 판단합니다.기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성되지 않거나 매매가 주된 목적인 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하지 않은 지분상품은 당기손익-공정가치로 측정합니다. 회 사는 2017년 12월 31일 현재 당기손익인식금융자산으로 분류된 채무상품과 지분상품을 보유하고 있지 않습니다.

② 금융부채의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호에 따르면 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 해당 금융부채의 신용위험 변동으로 인한 부분은 당기손익이 아닌 기타포괄손익으로 표시하고, 동 기타포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환하지 않습니다. 다만, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동을기타포괄손익으로 인식하면 회계불일치가 발생하거나 확대될 경우에는 해당 공정가치 변동을 당기손익으로 인식합니다.

현행 기업회계기준서 제1039호에서 모두 당기손익으로 인식했던 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 일부가 기타포괄손익으로 표시되므로 금융부채의 평가 관련 당기손익이 감소할 수 있습니다.

③ 손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구 분1)	손실충당금

Stage 1	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우2)	12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우	전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3	신용이 손상된 경우

1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음.2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음.

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 상각후원가로 측정하는 대여금및수취채권 104,288백만원을 보유하고 있고, 이들 자산에 대하여 손실충당금 12백만원을 설정하고 있습니다.

- 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 비교 표시되는 과거 보고기간에 대해서도 소급 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

회사는 2018년 1분기까지 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을 구체적으로 분석하여 그 결과를 2018년 1분기 재무제표 주석에 공시할 예정입니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 기업회계기준서 제1115호 적용 시 2018년 재무제표에 미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 그 결과는 다음과 같습니다. 2017년 12월 31일 기준 예비 영향평가 결과는 향후 회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.

1) 고객에게 지급하는 대가회사는 식품 및 건강기능사업 부문의 제품 및 상품의 판매 관련하여 일부 고객에게 배송위탁수수료 등의 명목으로 대가를 지급하고 있습니다. 기업회계기준서 제1115호에 따르면 고객에게 지급하는 대가는 고객에게서 받은 구별되는 재화나 용역의 대가로 지급하는 것이 아니라면 거래가격에서 차감하여야 하므로 고객에게 지급하는 배송위탁수수료 등은 수익에서 차감하여 회계처리할 예정입니다. 2017년에 회사가 고객에게 배송위탁수수료 등의 명목으로 지급한 대가는 35,905백만원입니다. 회사는 고객에게 지급하는 대가 규정에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석하고 있습니다. 2.3 종속기업, 관계기업 및 조인트벤처 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 조인트벤처 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업, 조인트벤처 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.4 외화환산(1) 기능통화와 표시통화

회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시하고 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.5 금융자산 (1) 분류 및 측정 회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다.

금융자산은 최초 인식시점에공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상

회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상됐다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다.

대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 회사는 금융자산을 더 이상 회수하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다.

회사의 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거 에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환 의 연체 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가로부터 유의적으로 하락하거나 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당됩니다.

2.6 재고자산 재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 대부분 가중평균법에 따라 결정됩니다.

2.7 매각예정비유동자산비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액이 매각거래를 통하여 주로 회수되고, 매각될 가능성이 매우 높은 경우에 매각예정으로 분류되며, 그러한 자산은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정됩니다.

2.8 유형자산 유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정경제적내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

건물	40년

부대설비	20 ~ 40년

구축물	20 ~ 34년

기계장치	8년

차량운반구	5년

공기구비품	1 ~ 5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.9 무형자산 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액으로 표시됩니다 . 회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

소프트웨어	5년

기타의 무형자산	5년

2.10 투자부동산 임 대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 다음의 투자부동산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

건물	40년

구축물	20년

2.11 비금융자산의 손상 영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 금융부채 (1) 분류 및 측정

당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 대상이 아닌 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금 융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무및기타채무" 및 "차입금" 등으로 표시됩니다.

(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.13 금융보증계약 회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으 로 측정하여 "기타금융부채" 로 인식됩니다.

(1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액

(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계 액을 차감한 금액

2.14 충당부채 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.15 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산·부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

회사는 연결납세를 채택하고 있으며, 체계적이고 합리적인 방법에 의거하여 각 연결회사별 연결납세에 따른 법인세와 연결회사간 납부하여야 할 금액을 산정하고 있습니다.

2.16 종업원급여 회사의 퇴직연금제도는 확정기여제도 와 확정급여제도 로 구분됩니다. 확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다. 2.17 복합금융상품회사는 계약조건의 실질에 따라 자본증권을 금융부채 또는 지분상품으로 분류합니다. 회사가 계약상 의무를 결제하기 위한 현금 등 금융자산의 인도를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 복합금융상품의 경우 지분상품으로 분류하여 자본의 일부로 표시하고 있습니다.

2.18 수익인식 수익은 회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대해 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

(1) 재화의 판매 회사는 제품 및 상품에 대하여 재화의 소유에 따른 중요한 위험과 보상이 이전된 시점에 수익으로 인식하고 있습니다.

(2) 용역의 제공 회사는 특수관계자의 회계, 자금, 인사 업무를 대행하는 용역을 제공하고 있으며, 용역이 제공되는 회계기간에 수익으로 계상하고 있습니다.

(3) 이자수익 이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식하고 있습니다. 채권 손상이 발생하는 경우 회사는 채권금액의 장부금액을 회수가능액(미래 예상현금흐름을금융자산의 최초 유효이자율로 할인한 금액)까지 감액하며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식하고 있습니다. 손상 채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식하고 있습니다. (4) 배당수익 종속기업투자로부터 발생하는 배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고 있으며, 포괄손익계산서상 '기타영업외이익'에 포함하고 있습니다.

(5) 당해 회계기간에 인식한 주요 수익항목별 금액

(단위 : 천원)

구분	당기	전기

매출액	재화의 판매	848,110,513	807,856,268

수수료 수익	586,399	657,634

임대수익	556,862	550,945

용역의 제공	214,436	2,862,165

이자수익	739,032	1,295,409

배당수익	12,044,643	19,066,080

합계	862,251,885	832,288,501

(6) 주요 고객에 대한 정보회사의 당기 재화의 판매로 인한 수익금액 848,111백만원(전기 : 807,856백만원)에는 회사 기업전체 수익의 10% 이상을 차지하는 주요 고객에 대한 매출액 93,252백만원(전기 : 95,464백만원)이 포함되어 있습니다.

2.19 리스 리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다.리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소 리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간 개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다.리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료 수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설 직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 리스료 수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.2.20 영업부문회사는 보고기간 종료일 현재 기업회계기준서 제1108호 '영업부문'에 따른 영업부문이 하나의 영업부문만 존재하므로 관련된 공시사항을 생략하였습니다. 2.21 재무제표 승인 회사의 재무제표 는 2018년 3월 12일 자로 이사 회에서 승 인됐으며, 정기주주총회에서수정승인 될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 회사는 미래에 대해 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 회계연도에자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 3.1 투자지분 손상검사 투자지분의 손상 여부를 검토하기 위한 현금창출단위의 회수가능금액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정됩니다. 3.2 법인세 회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과 산정에 불확실성이 존재합니다.

3.3 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다. 4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리는 회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 영업부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

4.1.1 시장위험(1) 외환위험 외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 회사의 영업거래 상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산 ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.

- 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액

(단위 : 외화 각 1단위, 천원)

통화	자 산	부 채

외화	원화	외화	원화

USD	9,109,101	9,759,490	-	-

당기말 현재 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 당기말 세전손익은 975,949 천원 증가(감소)합니다.

(2) 이자율 위험 이자율 위험은 차입금 및 사채에서 비롯됩니다. 변동 이자율로 발행된 장단기차입금으로 인하여 회사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 회사는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 회사는 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 회사 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

당기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승(하락)할 경우 당기 법인세비용 차감전순손익은 232,788천 원 감소(증가)합니다. 4.1.2 신용위험 신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인신용등급기관으로부터의 신용등급이 최소 A이상인 경우에 한하여 거래를 하고있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 회사는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

- 신용위험에 대한 최대노출정도(단위:천원)

구분	당기말	전기말

금융보증계약(주1)	16,497,000	27,185,000

(주1) 금융보증계약과 관련된 회사의 최대노출정도는 보증이 청구되면 회사가 지급하여야 할 최대금액입니다.

신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약 및 대출약정을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.4.1.3 유동성 위험 유동성 위험 관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 회사의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은할인하지 않은 금액입니다.

(당기) (단위:천원)

구 분	1년 미만	1년에서 5년이하	합계

차입금	59,988,780	61,391,006	121,379,786

매입채무및기타채무	101,439,432	-	101,439,432

이자비용	2,388,232	1,729,092	4,117,324

금융보증계약	16,497,000	-	16,497,000

합 계	180,313,444	63,120,098	243,433,542

(전기) (단위:천원)

구 분	1년 미만	1년에서 5년이하	합계

차입금	35,000,000	93,768,097	128,768,097

매입채무및기타채무	98,770,598	-	98,770,598

이자비용	3,181,481	2,755,065	5,936,546

금융보증계약	27,185,000	-	27,185,000

합 계	164,137,079	96,523,162	260,660,241

4.2 자본 위험 관리회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 주주에게 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다.

산업내의 타사와 마찬가지로 회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순차입금을 가산한 금액입니다.

보고기간말 현재 회사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

차입금총계	121,379,786	128,768,097

차감: 현금및현금성자산	(5,864,981)	(19,576,205)

순차입금(A)	115,514,805	109,191,892

자본총계(B)	404,244,755	455,878,256

총자본(C=A+B)	519,759,560	565,070,148

자본조달비율(A/C)	22.22%	19.32%

5. 공정가치 5.1 금융상품 종류별 공정가치

(단위:천원)

구분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	5,864,981	5,864,981	19,576,205	19,576,205

매출채권및기타채권	4,731,243	4,731,243	4,247,724	4,247,724

장기금융자산	2,000	2,000	14,695,000	14,695,000

매도가능금융자산(*)	5,028,900	5,028,900	-	-

금융자산 합계	15,627,124	15,627,124	38,518,929	38,518,929

금융부채

단기차입금	59,988,780	59,988,780	35,000,000	35,000,000

장기차입금	61,391,006	61,934,786	93,768,097	94,361,523

금융부채 합계	121,379,786	121,923,566	128,768,097	129,361,523

(*) 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없는 지분상품 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 경우에는 원가로 측정하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다. 매출채권및기타채권, 매입채무및기타채무 중 단기성으로 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치인 금액은 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

5.2 원가로 측정되는 금융상품금융상품 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

매도가능금융자산

시장성없는지분증권	10,000	10,000

5.3 공정가치 서열체계공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)(수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말

수준1	수준2	수준3	합 계

매도가능금융자산	-	5,028,900	-	5,028,900

구 분	전기말

수준1	수준2	수준3	합 계

매도가능금융자산	-	-	-	-

- 가치평가기법 및 투입변수(단위: 천원)

구분	당기말

공정가치	수준	가치평가기법	투입 변수

매도가능금융자산

5,028,900	2	현재가치기법	신용위험이 반영된 할인율

6. 범주별 금융상품

6.1. 범주별 금융상품 장부금액(1) 당기

(단위:천원)

구 분	대여금및수취채권	매도가능금융자산	상각후원가로측정하는금융부채

현금및현금성자산	5,864,981	-	-

매출채권및기타채권(주1)	98,420,778	-	-

매도가능금융자산	-	5,038,900	-

장기금융자산	2,000	-	-

차입금	-	-	121,379,786

매입채무및기타채무	-	-	101,439,432

합 계	104,287,759	5,038,900	222,819,218

(주1) 장기매출채권및기타채권이 포함되어 있습니다.

(2) 전기(단위:천원)

구 분	대여금및수취채권	매도가능금융자산	상각후원가로측정하는금융부채

현금및현금성자산	19,576,205	-	-

매출채권및기타채권(주1)	84,522,690	-	-

매도가능금융자산	-	10,000	-

장기금융자산	14,695,000	-	-

차입금	-	-	128,768,097

매입채무및기타채무	-	-	98,770,598

합 계	118,793,895	10,000	227,538,695

(주1) 장기매출채권및기타채권이 포함되어 있습니다.

6.2 금융상품 범주별 순손익 구분(1) 당기

(단위:천원)

구 분	대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계

이자수익	628,208	110,824	-	739,032

외화환산손익	(391,020)	-	-	(391,020)

외환차손익	(818,228)	-	-	(818,228)

이자비용	-	-	(4,195,114)	(4,195,114)

(2) 전기(단위:천원)

구 분	대여금 및 수취채권	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계

이자수익	1,295,409	-	1,295,409

외화환산손익	586,184	-	586,184

외환차손익	(514,671)	-	(514,671)

이자비용	-	(4,704,882)	(4,704,882)

7. 현금및현금성자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

보통예금 등	5,864,981	19,576,205

8. 사용이 제한된 금융자산(단위:천원)

구 분	내역	당기말	전기말

장기금융상품	당좌개설보증금	2,000	5,000

9. 매출채권및기타채권 9.1 매출채권및기타채권 장부금액

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동

매출채권	86,280,170	74,573,300

차감: 대손충당금	-	-

매출채권(순액)	86,280,170	74,573,300

미수금	3,894,119	4,301,829

차감: 대손충당금	(12,072)	(17,072)

미수금(순액)	3,882,047	4,284,757

미수수익	14,318	103,909

대여금	3,513,000	1,313,000

소 계	93,689,535	80,274,966

비유동

보증금	4,731,243	4,247,724

합 계	98,420,778	84,522,690

9.2 매출채권 연령분석(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

정상채권	79,034,589	67,672,448

30일 이하	1,283,635	1,039,660

30일 초과 60일 이하	758,042	1,014,991

60일 초과 90일 이하	881,316	909,016

90일 초과	4,322,588	3,937,185

대손충당금	-	-

합 계	86,280,170	74,573,300

회사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통해 회수가능가액을 산정하고 산정된 회수가능가액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하고 있습니다.

또한, 손상사건이 개별적으로 파악되지 않은 채권에 대해서는, 연체 30일 이하까지의 채권은 정상채권으로 간주하여 별도의 대손 설정정책을 유지하고 있으며, 연체기간 30일 이후의 채권에 대해서는 채권 연체기간에 따라 그룹 내 통일된 대손율을 적용하여 손상차손을 인식하고 있습니다.손상된 매출채권에 대한 충당금 설정액은 포괄손익계산서 상 '판매관리비'에 포함되어 있으며, 충당금 환입은 포괄손익계산서상 '판매관리비'에 부(-)의 금액으로 포함되어 있습니다. 대손충당금의 상계는 일반적으로 추가적인 현금회수 가능성이 없는 매출채권의 상각과 관련하여 발생하고 있습니다.9.3 매출채권의 신용 건전성

거래 상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융자산의 신용 건전성을 측정했습니다.

(단위 : 천원)

매 출 채 권	당기말	전기말

Group 1	180,028	159,079

Group 2	78,854,561	67,513,369

Group 3	-	-

소 계	79,034,589	67,672,448

Group 1 새로운 고객(6개월 미만)
Group 2 과거 부도경험이 없는 기존 고객(6개월 이상) 또는 특수관계자에 대한 매출채권
Group 3 과거 부도경험이 있는 기존 고객(6개월 이상)

9.4 매출채권 담보내역(단위 : 천원)

계정과목	담보항목	담보금액

매출채권	가맹보증금_현금담보	2,548,748

가맹보증금_보증보험	6,340,400

수입보증금	2,500

합계	8,891,648

당기말 현재 특수관계자에 대한 매출채권은 12,328,674천원(전기말: 12,379,761천원) 입니다. 9.5 대손충당금의 변동내역

(단위 : 천원)

구 분	매출채권 대손충당금	미수금 대손충당금

기초	-	17,072

대손충당금 환입	-	(5,000)

기말	-	12,072

10. 매 도가능금융자산 10.1 매도가능금융자산의 상세 내역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

시장성 있는 금융자산	채무증권	5,028,900	-

시장성 없는 금융자산	출자금	10,000	10,000

합 계	5,038,900	10,000

10.2 매도가능금융자산의 변동 내역(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

기초	10,000	10,000

취득	5,021,500	-

자본으로 계상한 평가손익	7,400	-

기말	5,038,900	10,000

11. 재고자산(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

원재료	32,265,455	35,618,778

상 품	3,788,353	2,685,638

제 품	439,890	472,138

저장품	82,050	92,475

합 계	36,575,748	38,869,029

당기와 전기 중 매출원가로 비용인식한 재고자산의 원가는 546,827백만원 및 528,725백만원 이며, 동 금액에는 재고자산의 폐기, 감모로 인한 손실액이 모두 포함되어 있습니다.

12. 기타유동자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

선급금	1,575,912	3,061,874

선급비용	288,319	260,240

기타유동자산	5,663,541	7,007,441

합 계	7,527,772	10,329,555

13. 종속기업투자 13.1 종속기업투자의 구성내역

(단위:천원)

회사명	결산월	당기말	전기말

주식수(주)	지분율(%)	취득원가	장부가액	장부가액

㈜피피이씨춘천	12월	510,020	100	16,052,141	16,052,141	16,052,141

㈜피피이씨의령	12월	200,000	100	7,122,912	7,122,912	7,122,912

㈜피피이씨음성나물	12월	890,000	100	16,741,737	16,741,737	16,741,737

㈜피피이씨음성생면	12월	1,490,000	100	23,037,580	23,037,580	23,037,580

㈜풀무원기분	12월	547,140	66	2,735,700	2,735,700	2,735,700

㈜푸드머스	12월	4,676,176	100	201,536,512	201,536,512	201,536,512

엑소후레쉬물류㈜	12월	590,381	100	43,844,391	43,844,391	43,844,391

영농조합법인 피티에이	12월	3,358,000	99.94	16,790,000	11,314,436	11,314,436

상해포미다식품유한공사	12월	-	100	10,856,092	4,398,422	5,488,177

북경포미다녹색식품유한공사	12월	-	100	44,632,192	30,230,083	31,636,061

Pulmuone U.S.A., Inc.	12월	1,772,500	100	197,023,500	63,711,872	108,616,075

아사히코㈜	12월	2,484	49.68	28,809,539	26,489,660	28,809,539

신선나또㈜	12월	213,158	81	6,854,418	6,854,418	-

풀무원아이엔㈜	12월	20,000	100	100,000	100,000	-

합 계	616,136,714	454,169,864	496,935,261

13.2 종속기업투자 변동내역(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	496,935,261	452,689,048

취득	36,947,199	65,617,301

대체	376,719	-

손상차손(주1)	(80,089,315)	(21,371,088)

기말	454,169,864	496,935,261

(주1) Pulmuone U.S.A., Inc. 에 대한 손상차손 63,947백만원(전기: 20,042백만원)및 북경포미다녹색식품유한공사에 대한 손상차손 10,476백만원(전기: 1,329백만원) 등이 포함되어 있습니다.

14. 관계기업투자 및 공동기업투자 14.1 관계기업투자

(단위:천원)

회사명	결산월	당기말	전기말

지분율(%)	취득원가	순자산지분가액	장부가액	장부가액

북경델리카식품유한공사	12월	50.00%	1,509,480	944,539	1,509,480	1,509,480

14.2 공동기업투자(단위:천원)

회사명	결산월	당기말	전기말

지분율(%)	취득원가	순자산지분가액	장부가액	장부가액

신선나또㈜(주1)	12월	-	-	-	-	376,719

(주1) 당기 중 지분을 추가 취득하여 종속기업으로 편입되었습니다.

15. 유형자산 15.1 유형자산 장부금액

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	86,275,057	82,972,001

감가상각누계액과 손상차손누계액	(48,807,041)	(44,642,572)

장부가액	37,468,016	38,329,429

토 지	4,416,814	4,416,814

건 물	11,966,322	12,345,223

부대설비	8,057,145	8,427,748

구축물	1,619,314	1,721,307

기계장치	4,913,740	5,676,428

차량운반구	2	5

공기구비품	5,466,705	4,721,823

건설중인자산	1,027,974	1,020,081

합 계	37,468,016	38,329,429

15.2 취득원가의 변동내역(단위:천원)

취득원가	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	차량운반구	공기구비품	건설중인자산	합계

전기초	5,347,532	16,257,450	13,680,431	2,939,761	28,205,966	58,382	19,611,749	767,858	86,869,129

취득	-	-	205,173	63,849	1,337,974	-	1,427,458	830,423	3,864,877

처분	-	(3,079)	(127,685)	-	(6,953,596)	-	(651,470)	-	(7,735,830)

대체(주1)	-	-	72,000	-	480,025	-	-	(578,200)	(26,175)

전기말	5,347,532	16,254,371	13,829,919	3,003,610	23,070,369	58,382	20,387,737	1,020,081	82,972,001

당기초	5,347,532	16,254,371	13,829,919	3,003,610	23,070,369	58,382	20,387,737	1,020,081	82,972,001

취득	-	-	376,233	45,867	598,287	-	2,913,044	841,401	4,774,832

처분	-	-	-	(14,985)	(502)	(37,151)	(814,670)	-	(867,308)

대체(주2)	-	29,040	-	-	200,000	-	-	(833,508)	(604,468)

당기말	5,347,532	16,283,411	14,206,152	3,034,492	23,868,154	21,231	22,486,111	1,027,974	86,275,057

(주1) 전기 건설중인자산 대체액 중 26,175천원은 무형자산으로 대체되었습니다.
(주2) 당기 건설중인자산 대체액 중 604,468천원은 무형자산으로 대체되었습니다.

15.3 감가상각누계액 등의 변동내역(단위:천원)

감가상각누계액 등	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	차량운반구	공기구비품	합계

전기초	(930,718)	(3,502,163)	(4,785,867)	(1,136,080)	(22,393,422)	(58,377)	(14,250,877)	(47,057,504)

처분	-	610	64,000	-	6,799,352	-	617,708	7,481,670

감가상각비	-	(407,595)	(680,304)	(146,223)	(1,799,871)	-	(2,032,745)	(5,066,738)

전기말	(930,718)	(3,909,148)	(5,402,171)	(1,282,303)	(17,393,941)	(58,377)	(15,665,914)	(44,642,572)

당기초	(930,718)	(3,909,148)	(5,402,171)	(1,282,303)	(17,393,941)	(58,377)	(15,665,914)	(44,642,572)

감가상각비	-	(407,941)	(689,836)	(147,857)	(1,560,975)	-	(1,996,134)	(4,802,743)

국고보조금 증가	-	-	(57,000)	-	-	-	-	(57,000)

처분	-	-	-	14,982	502	37,148	642,642	695,274

당기말	(930,718)	(4,317,089)	(6,149,007)	(1,415,178)	(18,954,414)	(21,229)	(17,019,406)	(48,807,041)

15.4 운용리스 이용내역

회사는 회사 사무실 등을 운용리스로 이용하고 있으며, 이에 따라 당기 비용으로인식된 리스료는 4,179,627천원(전기: 3,942,654천원)입니다. 운용리스계약의 미래 리스료의 합계는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

1년 이하	4,057,095	3,768,327

1년 초과 ~ 5년 이하	798,771	2,491,352

합계	4,855,866	6,259,679

16. 투자부동산 16.1 투자부동산 장부금액

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	7,978,029	7,978,029

감가상각누계액과 손상차손누계액	(786,254)	(632,378)

장부가액	7,191,775	7,345,651

토 지	1,878,470	1,878,470

건 물	5,288,554	5,439,653

부대설비	24,751	27,528

합 계	7,191,775	7,345,651

16.2 취득원가의 변동내역(단위:천원)

취득원가	토지	건물	부대설비	합계

전기초	1,878,470	6,043,787	55,772	7,978,029

취득	-	-	-	-

전기말	1,878,470	6,043,787	55,772	7,978,029

당기초	1,878,470	6,043,787	55,772	7,978,029

취득	-	-	-	-

당기말	1,878,470	6,043,787	55,772	7,978,029

16.3 감가상각누계액 등의 변동내역(단위:천원)

감가상각누계액	건물	부대설비	합계

전기초	(453,035)	(25,467)	(478,502)

감가상각비	(151,099)	(2,777)	(153,876)

전기말	(604,134)	(28,244)	(632,378)

당기초	(604,134)	(28,244)	(632,378)

감가상각비	(151,099)	(2,777)	(153,876)

당기말	(755,233)	(31,021)	(786,254)

16.4 투자부동산의 공정가치(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

토지	1,878,470	1,821,694	1,878,470	1,613,499

건물및부대설비	5,313,305	5,618,157	5,467,181	5,731,356

합 계	7,191,775	7,439,851	7,345,651	7,344,855

투자부동산의 공정가치는 해당 지역의 부동산 평가와 관련하여 적절한 자격과 경험을 가지고 있는 외부의 독립적인 평가인이 수행한 평가에 근거하여 결정되었습니다.

16.5 투자부동산과 관련하여 인식한 임 대손익

(단위:천원)

구 분	당기	전기

임대수익	556,862	550,945

임대비용(감가상각비 등)	(153,876)	(153,876)

임대손익	402,986	397,069

17. 무형자산 17.1 무형자산의 장부금액

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	7,441,779	5,062,302

상각누계액과 손상차손누계액	(2,995,375)	(2,489,465)

장부가액	4,446,404	2,572,837

수도시설이용권	838,620	838,620

소프트웨어	3,000,431	1,381,416

기부체납자산	290,968	36,416

회원권	316,385	316,385

합 계	4,446,404	2,572,837

17.2 취득원가의 변동 내역(단위:천원)

취득원가	수도시설이용권	소프트웨어	기타의무형자산	합계

전기초	838,620	3,309,222	431,739	4,579,581

취득	-	456,546	-	456,546

대체(주1)	-	26,175	-	26,175

전기말	838,620	3,791,943	431,739	5,062,302

당기초	838,620	3,791,943	431,739	5,062,302

취득	-	1,938,834	309,681	2,248,515

처분	-	(473,506)	-	(473,506)

대체(주2)	-	604,468	-	604,468

당기말	838,620	5,861,739	741,420	7,441,779

(주1)(주2) 전기 건설중인자산 대체액 중 26,175천원은 무형자산으로 대체되었습니다.당기 건설중인자산 대체액 중 604,468천원은 무형자산으로 대체되었습니다.

17.3 상각누계액 등의 변동내역(단위:천원)

상각누계액과 손상차손누계액	소프트웨어	기타의무형자산	합계

전기초	(1,788,179)	(59,938)	(1,848,117)

무형자산상각비	(622,348)	(19,000)	(641,348)

전기말	(2,410,527)	(78,938)	(2,489,465)

당기초	(2,410,527)	(78,938)	(2,489,465)

처분	193,576	-	193,576

무형자산상각비	(644,357)	(55,129)	(699,486)

당기말	(2,861,308)	(134,067)	(2,995,375)

당기와 전기 중 비용으로 인 식한 연구 및 개발 지출의 총액은 각각 208백만원과 245백만원입 니 다 . 18. 매입채무및기타채무

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동

매입채무	78,764,912	75,902,753

미지급금	19,795,891	20,231,205

미지급비용	327,381	330,940

예수보증금	2,551,248	2,305,700

합 계	101,439,432	98,770,598

19. 차입금(단위:천원)

구 분	차입처	최장 만기일	당기말연이자율(%)	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기차입금	원화대출	국민은행	-	-	-	-	10,000,000	-

원화대출	국민은행	2018-04-01	3.28	5,000,000	-	-	-

장기차입금	원화대출	농협은행	2019-04-14	1.80	-	4,000,000	-	4,000,000

원화대출	하나은행	2020-03-15	3.31	-	10,000,000	-	-

원화대출	우리은행	2020-05-26	3.71	5,000,000	7,500,000	10,000,000	-

사채	변동금리 원화사채	63회 사모사채	-	-	-	-	15,000,000	-

확정금리 원화사채	64회 공모사채	2018-03-18	2.84	49,988,780	-	-	49,934,145

확정금리 원화사채	66회 공모사채	2019-10-27	3.25	-	39,891,006	-	39,833,952

합 계	59,988,780	61,391,006	35,000,000	93,768,097

20. 기타유동부채(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

선수금	493,487	657,179

예수금	1,626,086	935,920

기타미지급비용	10,703,983	8,704,179

합 계	12,823,556	10,297,278

21. 법인세21.1 법인세비용의 구성내역

(단위:천원)

구 성 내 역	당기	전기

법인세부담액(법인세추납액ㆍ환급액 포함)	5,812,142	7,889,028

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	504,442	(390,537)

자본에 직접 반영된 법인세비용	76,706	70,417

연결납세 적용에 따른 변동액	(201,476)	(2,637,847)

법인세비용	6,191,814	4,931,061

21.2 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계

(단위:천원)

내 역	당기	전기

법인세비용차감전계속영업손익	(37,759,236)	19,561,442

적용세율에 따른 세부담액	(8,307,032)	4,281,517

조정사항 :

비과세수익	(2,403,606)	(1,561,754)

비공제비용	38,929	28,318

자본에 가감하는 법인세비용	76,706	70,417

세액공제	(343,826)	(170,896)

연결납세조정효과	(201,476)	(2,637,847)

기타	17,332,119	4,921,306

법인세비용	6,191,814	4,931,061

유효세율(법인세비용/세전이익)	해당사항 없음	25.21%

21.3 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제 시기

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산	7,866,234	7,412,289

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산	820,931	660,548

이연법인세자산 합계	8,687,165	8,072,837

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채	7,513,123	6,374,643

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채	3,150	22,860

이연법인세부채 합계	7,516,273	6,397,503

이연법인세자산(부채) 순액	1,170,892	1,675,334

21.4 일시적차이의 증감내역 및 이연법인세자산(부채)의 상세내역(1) 당기

(단위 : 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	기 말

(차감할 일시적차이 및 세무상결손금)

퇴직급여충당부채	31,777,708	6,402,521	4,118,755	34,061,474

급여및상여(연월차수당)	1,912,836	1,891,283	1,912,836	1,891,283

종속기업투자주식손상차손	82,097,217	80,089,315	-	162,186,532

기타	3,004,168	1,807,707	1,277,516	3,534,359

소 계	118,791,929	90,190,826	7,309,107	201,673,648

이연법인세자산 인식제외 금액	(82,097,217)	(80,089,315)	-	(162,186,532)

이연법인세자산 인식대상 금액	36,694,712	39,487,116

차감할 일시적차이로 인한 이연법인세자산	8,072,837	8,687,165

(단위 : 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	기 말

(가산할 일시적차이)

퇴직보험예치금	(18,662,256)	(8,430,720)	(2,322,787)	(24,770,189)

주식압축기장충당금	(7,325,508)	-	-	(7,325,508)

감가상각누계액	(1,242,824)	(55,390)	(813,471)	(484,743)

기타	(1,848,969)	(28,145)	(292,676)	(1,584,438)

소 계	(29,079,557)	(8,514,255)	(3,428,934)	(34,164,878)

이연법인세부채 인식대상 금액	(29,079,557)	(34,164,878)

가산할 일시적차이로 인한 이연법인세부채	(6,397,503)	(7,516,273)

(2) 전기(단위 : 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	기 말

(차감할 일시적차이 및 세무상결손금)

퇴직급여충당부채	27,809,124	6,403,919	2,435,335	31,777,708

급여및상여(연월차수당)	1,803,143	1,912,836	1,803,143	1,912,836

종속기업투자주식손상차손	60,726,129	21,371,088	-	82,097,217

기타	2,907,236	1,070,903	973,971	3,004,168

소 계	93,245,632	30,758,746	5,212,449	118,791,929

이연법인세자산 인식제외 금액	(60,726,129)	(21,371,088)	-	(82,097,217)

이연법인세자산 인식대상 금액	32,519,503	36,694,712

차감할 일시적차이로 인한 이연법인세자산	7,154,291	8,072,837

(단위 : 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	기 말

(가산할 일시적차이)

퇴직보험예치금	(14,915,634)	(6,181,957)	(2,435,335)	(18,662,256)

주식압축기장충당금	(7,325,508)	-	-	(7,325,508)

감가상각누계액	(2,290,510)	(43,109)	(1,090,795)	(1,242,824)

기타	(2,147,862)	(91,585)	(390,478)	(1,848,969)

소 계	(26,679,514)	(6,316,651)	(3,916,608)	(29,079,557)

이연법인세부채 인식대상 금액	(26,679,514)	(29,079,557)

가산할 일시적차이로 인한 이연법인세부채	(5,869,493)	(6,397,503)

21.5 미인식된 차감할 일시적차이 상세내역

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

종속기업투자주식손상차손 등	162,186,532	82,097,217

21.6 자본 및 기타포괄손익으로 인식된 법인세의 상세내역

(단위 : 천원)

항 목	당 기	전 기

기타포괄손익으로 인식된 금액

―보험수리적손익	78,334	70,417

- 매도가능금융자산평가이익	(1,628)	-

합 계	76,706	70,417

22. 순 확정급여부채22.1 순확정급여부채 산정내역

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

확정급여부채의 현재가치	34,065,253	32,048,886

사외적립자산의 공정가치	(24,773,968)	(18,666,035)

재무상태표상 순확정급여부채	9,291,285	13,382,851

22.2 확정급여부채의 변동내역(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	32,048,886	29,442,062

당기근무원가	5,345,948	5,264,966

이자비용	822,253	758,837

과거근무원가	-	329,939

재측정요소:

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	1,142,244	-

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	201,895	(171,340)

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	(1,106,040)	221,517

제도에서의 지급액:

- 급여의 지급	(3,166,502)	(3,972,112)

- 타사전입자전입액	184,435	175,017

- 타사전출자전출액	(1,407,866)

기말	34,065,253	32,048,886

22.3 사외적립자산의 변동내역(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	18,666,035	14,919,412

이자수익	471,999	378,698

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익	(117,965)	(269,899)

기여금:

- 사용자	7,990,000	6,073,159

제도에서의 지급:

- 급여의 지급	(2,051,314)	(2,435,335)

- 정산	(184,787)	-

기말	24,773,968	18,666,035

22.4 사외적립자산의 구성내역(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

채무상품	24,770,189	18,662,256

기타	3,779	3,779

합 계	24,773,968	18,666,035

2017년 12월 31일 현재 회사의 사외적립자산의 공정가치는 회사와 관계가 없는 독립된 평가인인 ㈜교보생명이 동 일자에 수행한 평가에 근거하여 결정되었습니다. 당기와 전기 중 사외적립자산에서 발생한 실제 수익 은 각 각 354,034천원과 108,799천 원 입 니다.

22.5 주요 보험수리적 가정(단위:%)

구분	당기	전기

할인율	2.80	2.70

가중평균 임금상승률	5.84	5.19

22.6 주요 가정의 변동에 따른 당기 확정급여채무의 민감도 분석

(단위:천원)

구 분	증 가	감 소

할인율의 1% 변동	(2,289,450)	2,602,681

기대임금상승률의 1% 변동	2,326,531	(2,096,703)

민감도 분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다.

22.7 당기말 현재 할인되지 않은 연금 급여지급액의 만기 분석내역

(단위:천원)

구 분	1년미만	1년~2년 미만	2~5년 미만	5년이상	합계

급여지급액	3,731,152	4,081,657	16,617,996	25,361,945	49,792,750

22.8 확정기여제도당기중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 117백만원입니다.

23. 충당부채

23.1 충당부채의 변동내역(1) 당기

(단위 : 천원)

구 분	상여충당부채	기타충당부채	장기상여충당부채	합 계

기초	-	215,997	7,237	223,234

충당금 전입	5,441,878	1,419	1,433,673	6,876,970

사용액	(6,115,621)	-	-	(6,115,621)

충당금 환입	-	-	(241,680)	(241,680)

기타	673,743	-	-	673,743

기말	-	217,416	1,199,230	1,416,646

(2) 전기(단위 : 천원)

구 분	상여충당부채	기타충당부채	장기상여충당부채	합 계

기초	-	481,997	15,279	497,276

충당금 전입	5,928,322	-	367,082	6,295,404

사용액	(2,517,599)	-	(375,124)	(2,892,723)

충당금 환입	(3,410,723)	(266,000)	-	(3,676,723)

기말	-	215,997	7,237	223,234

24. 자본금 24.1 자본금의 구성내역

(단위 : 주, 천원)

구 분	수권주식수	당기말 발행주식수	액면가액	당기말	전기말

보통주	12,000,000	8,300,705	5,000원	41,503,525	41,503,525

상환전환우선주(주1)	714,285	5,000원	3,571,425	3,571,425

합 계	12,000,000	9,014,990	45,074,950	45,074,950

(주1) 의결권있는 우선주로서 참가적, 누적적 상환전환우선주입니다. 회사의 청산시, 잔여재산을 분배받음에 있어 우선권이 있습니다.

24.2 상환전환우선주의 주요 발행 조건

구분	내용

발행주식수	714,285주

발행금액	1주당 70,000원

최저배당율	주당발행가액의 연 2%

배당의 성격	참가적ㆍ누적적

전환청구기간(주1)	우선주의 주주는 회사의 보통주식 상장을 위한 예비심사청구일부터 30일이 경과한날로부터 우선주의 발행일부터 5년이 되는 시점의 1개월 전까지 우선주를 보통주로 전환할 수 있는 권리가 있음다만, 다음의 경우에는 우선주의 50%에 대한 전환청구권 행사가 제한됨(i) 발행 후 3년이 경과하기 이전에 보통주식의 상장을 위한 예비심사 청구가 이루어진 경우: 예비심사 청구일로부터 1년
(ii) 발행 후 3년이 경과하기 까지 보통주식의 상장을 위한 예비심사 청구가 이루어지지 않는 경우: 우선주 발행 후 3년이 경과하는 날부터 1년

전환비율	우선주 1주당 보통주 1주로 하되 유상증자, 감자 및 분할 등의 경우 조정될 수 있음

상환에 관한 사항(주2)	(i) 우선주의 주주는 우선주 발행 후 3년이 되는 날의 30일 전부터(다만, 발행일로부터 3년이 되는 날 이전에 보통주 상장을 위한 예비심사 청구가 이루어진 경우에는 예비심사청구일) 발행일로부터 5년이 되는 날까지 우선주의 전부 또는 일부에 대하여 상환을 요청할 수 있으며, 회사가 상기 요청을 수용한 경우에 상환이 가능함(ii) 회사는 우선주 발행 후 3년이 되는 날의 30일 전부터(다만, 발행일로부터 3년이 되는 날 이전에 보통주 상장을 위한 예비심사 청구가 이루어진 경우에는 예비심사청구일) 발행일로부터 5년이 되는 날까지 우선주의 50%에 대하여 상환할 권리를 갖고 있음

상환가액	발행금액을 기준으로 경과일수에 대하여 이자(연복리: 6%)와 배당금을 가감한 금액(상환금액은 회사의 보통주 상장시 공모가 등에 따라 변동 가능)

(주1) 우선주 발행일로부터 5년이 되는 날까지 전환을 청구하지 않은 경우, 발행일로부터 5년이 되는 날에 보통주로 자동 전환됩니다.
(주2) 상기 건과 관련하여 지배회사인 ㈜풀무원으로부터 계약상 의무 이행 보증을 제공받고 있습니다.

25. 기타불입자본 25.1 기타불입자본의 상 세내역

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

주식발행초과금	305,886,141	305,886,141

기타자본잉여금	4,399,778	4,399,778

자기주식처분손실	(7,823)	(7,823)

신종자본증권	9,919,900	9,919,900

합 계	320,197,996	320,197,996

25.2 기타불입자본의 변동내역(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초금액	320,197,996	183,065,387

감자차손 보전	-	137,177,941

기타	-	(45,332)

기말금액	320,197,996	320,197,996

25.3 신종자본증권의 상세내역 및 주요 발행조건(1) 신종자본증권의 상세내역

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	당기말 이자율(%)	당기말	전기말

제65회 무기명식 무보증 후순위 사모사채	2015.12.15	2045.12.15	6%	10,000,000	10,000,000

차감: 발행비용	(80,100)	(80,100)

합 계	9,919,900	9,919,900

(2) 신종자본증권의 주요 발행조건

제65회 후순위 사모사채	내용

액면금액	100억원

만기	2045년 12월 15일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	6%(발행일로부터 3년 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

26. 이익잉여금 26.1 이익잉여금의 구성내역

(단위:천원)

구 분	당기	전기

이익준비금(주1)	7,837,910	7,156,861

미처분이익잉여금	31,128,126	83,448,449

합 계	38,966,036	90,605,310

(주1) 회사는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우 그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.

26.2 이익잉여금처분계산서

이익잉여금처분계산서 =====================
제 10 기 2017년 1월 1일부터 제 9 기 2016년 1월 1일부터
2017년 12월 31일까지 2016년 12월 31일까지
처분예정일 2018년 3 월 27일 처분확정일 2017년 3 월 28일

풀무원식품 주식회사 (단위:원)

과목	제10(당)기	제9(전)기

I.미처분이익잉여금	31,128,126,507	83,448,448,911

1.전기이월미처분이익잉여금	75,956,907,161	69,640,010,139

2.당기순이익(손실)	(43,951,050,388)	14,630,380,704

3.확정급여제도 재측정요소	(277,730,266)	(249,659,323)

4.신종자본증권 수익분배금	(600,000,000)	(572,282,609)

II. 임의적립금 등의 이입액	100,000,000,000	-

1. 기타불입자본의 이입	100,000,000,000	-

III.이익잉여금처분액	13,883,084,600	7,491,541,750

1.이익준비금	1,262,098,600	681,049,250

2.배당금	12,620,986,000	6,810,492,500

현금배당 (주당배당금(율) : 당기 우선주 1,400원 (28.0%) 보통주 1,400원(28.0%) 전기 우선주 1,400원 (28.0%) 보통주 700원(14.0%)	12,620,986,000	6,810,492,500

IV.차기이월미처분이익잉여금	117,245,041,907	75,956,907,161

27. 비용의 성격별 분류(단위:천원)

구 분	당기	전기

제품과 재공품의 변동	(1,417,790)	(1,079,943)

원재료와 저장품의 사용액	19,287,882	17,648,312

상품의 판매	528,956,723	512,156,192

종업원급여	62,062,298	60,603,905

유ㆍ무형자산의 감가상각, 상각	5,656,105	5,861,961

물류비	68,575,873	65,375,824

광고비 및 판매촉진비	23,123,567	24,009,727

운용리스료 및 임차료	4,179,627	3,942,654

경상연구개발비	208,333	244,913

기타	107,984,052	100,020,060

합 계	818,616,670	788,783,605

28. 판매관리비(단위:천원)

구 분	당기	전기

급여 등	42,668,411	41,735,138

퇴직급여	4,937,200	5,141,089

복리후생비	8,785,746	8,032,638

여비교통비	2,419,051	3,198,575

지급임차료	4,018,776	3,768,881

감가상각비	2,002,542	1,989,098

광고선전비	23,123,287	24,010,027

교육훈련비	1,727,644	1,837,996

지급수수료	88,334,068	81,172,364

기타	3,394,339	3,732,690

합 계	181,411,064	174,618,496

29. 금융손익(단위:천원)

구 분	당기	전기

금융수익:

이자수익	739,032	1,295,409

외환차익	119	-

금융수익 합계	739,151	1,295,409

금융비용:

이자비용	(4,195,114)	(4,704,882)

외환차손	-	(4,121)

금융비용 합계	(4,195,114)	(4,709,003)

순금융비용	(3,455,963)	(3,413,594)

30. 기타영업외수익 및 비용(단위:천원)

구 분	당기	전기

기타영업외수익:

수입수수료	214,436	2,862,165

수입임대료	-	7,200

외환차익 및 외화환산이익	342,292	657,331

잡이익	4,298,953	2,280,647

배당금수입	12,044,643	19,066,080

합 계	16,900,324	24,873,423

기타영업외비용:

기부금	(11,207)	(15,000)

외환차손 및 외화환산손실	(1,551,658)	(581,696)

유형자산처분손실	(884)	(108,767)

무형자산처분손실	(3,152)	-

종속기업투자손상차손	(80,089,315)	(21,371,088)

잡손실	(184,486)	(103,079)

합 계	(81,840,702)	(22,179,630)

31. 주당이익31.1 기본주당순이익(단위:천원,주)

구 분	당기	전기

당기순손익	(43,951,050)	14,630,381

차감:우선주배당금	999,999	999,999

보통주지분순손익	(44,951,049)	13,630,382

가중평균유통보통주식수	8,300,705	8,300,705

기본주당순손익	(5,415)원	1,642원

31.2 가중평균유통보통주식수의 계산내역

(단위:주)

구 분	당기	전기

기초발행주식수	8,300,705	8,300,705

합 계	8,300,705	8,300,705

31.3 희석주당순이익(단위:천원,주)

구 분	당기	전기

희석주당순손익 계산에 사용된 순이익	(43,951,050)	14,630,381

가중평균희석유통보통주식수	9,014,990	9,014,990

희석주당순이익	(주1)	1,623원

(주1) 당기는 당기순손실로 희석주당순손익은 기본주당순손익과 동일합니다.

31.4 가중평균희석유통보통주식수의 계산내역

(단위:주)

구 분	당기	전기

기본주당순손익 산출에 사용된 가중평균보통주식수	8,300,705	8,300,705

무상으로 발행된 것으로 간주된 주식수:

- 전환권	714,285	714,285

희석주당순손익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수	9,014,990	9,014,990

32. 특수관계자거래32.1 지배ㆍ종속회사 등 현황

구 분	지배ㆍ종속회사 등의 명칭

최상위 지배자	남승우

지배기업	㈜풀무원

종속기업	㈜피피이씨춘천, ㈜피피이씨의령, ㈜피피이씨음성나물, ㈜피피이씨음성생면, 엑소후레쉬물류㈜, 영농조합법인 피티에이, Pulmuone U.S. A., Inc., Pulmuone Foods U.S.A., Inc., Nasoya Foods USA, LLC, 상해포미다식품유한공사, 북경포미다녹색식품유한공사, ㈜아사히코, 아사히물류㈜, ㈜경아,㈜풀무원기분, ㈜푸드머스, ㈜푸드머스에이치앤에스연구소, 풀무원아이엔㈜, 신선나또㈜, 한국바이오기술투자㈜

관계기업	북경델리카식품유한공사

기 타	㈜이씨엠디, 풀무원샘물㈜, 풀무원건강생활㈜, 피씨아이㈜, ㈜올가홀푸드, ㈜로하스아카데미, 포미다러훠(중국)유한공사(구, 포미다(중국)유한공사), 풀무원더스킨㈜, ㈜그린익스프레스파크, 풀무원다논㈜, ㈜씨디스어소시에이츠, 씨에이에프㈜ 등

32.2 특수관계자와의 매출ㆍ매입 등 거래

(단위:천원)

당기	매출 등	매입 등

매출	기타수익	배당금수익	원재료매입 등	기타매입

지배기업

㈜풀무원	63,913	682,684	-	-	43,447,227

종속기업

㈜피피이씨춘천	4,349	-	2,004,379	26,396,194	-

㈜피피이씨의령	274	-	-	20,661,089	-

㈜피피이씨음성나물	-	-	3,026,000	32,301,993	-

㈜피피이씨음성생면	2,986	1,136	-	97,924,920	3,600

영농조합법인피티에이	30,000	-	-	1,768,802	-

엑소후레쉬물류㈜	7,795	2,555	-	570,022	49,938,853

북경포미다녹색식품유한공사	1,113,293	-	-	-	-

Pulmuone Foods U.S.A. Inc.	11,299,388	-	-	-	-

㈜풀무원기분	252,000	144,862	-	7,897,931	-

신선나또㈜	-	-	-	10,186,655	-

㈜푸드머스	14,260,820	375,587	7,014,264	615,945	180

그밖의 특수관계자

㈜이씨엠디	3,087	84,244	-	295,818	122

풀무원건강생활㈜	668,708	105,784	-	15,761,314	181,586

㈜올가홀푸드	1,768,662	7,272	-	7,575	123,569

풀무원샘물㈜	39,631	12,203	-	425,228	-

풀무원다논㈜(*1)	-	5,880,265	-	52,475,155	-

㈜씨디스어소시에이츠	-	-	-	-	531,107

씨에이에프㈜	5,833	-	-	-	-

㈜밸류인	-	-	-	23,749	22,000

㈜로하스아카데미	-	1,316	-	98,265	870,308

풀무원더스킨㈜	1,171	-	-	5,392	-

합 계	29,521,910	7,297,908	12,044,643	267,416,047	95,118,552

(*1) 상기 거래 이외에 풀무원다논㈜과의 사업 양도거래가 있습니다(주석35참조).

(단위:천원)

전기	매출 등	매입 등

매출	기타수익	배당금수익	원재료매입 등	기타매입

지배기업

㈜풀무원	57,078	530,616	-	32,094,776

종속기업

㈜피피이씨춘천	7,967	-	2,040,080	28,012,976	-

㈜피피이씨의령	9,711	-	2,000,000	20,609,232	-

㈜피피이씨음성나물	-	-	3,026,000	30,167,507	-

㈜피피이씨음성생면	-	-	-	96,496,763	44,379

영농조합법인피티에이	42,529	110,852	-	2,370,205	-

엑소후레쉬물류㈜	-	33,201	-	519,258	48,173,631

북경포미다녹색식품유한공사	1,724,772	-	-	-	-

Pulmuone Foods U.S.A. Inc.	10,925,408	-	-	-	-

㈜풀무원기분	254,563	86,814	-	5,135,071	938

㈜푸드머스(*1)	12,092,148	875,336	12,000,000	3,069,586	-

그밖의 특수관계자

㈜이씨엠디	4,409	228,570	-	363,680	-

풀무원건강생활㈜	846,270	1,201,174	-	16,136,021	331,506

㈜올가홀푸드	2,094,424	246,513	-	219,850	141,358

풀무원샘물㈜	36,567	101,723	-	252,714	-

풀무원다논㈜	-	5,162,608	-	46,630,040	-

㈜씨디스어소시에이츠	-	-	-	-	738,656

씨에이에프㈜	6,900	-	-	-	-

㈜밸류인	-	-	-	73,080	-

㈜로하스아카데미	-	12,957	-	-	885,040

신선나또㈜	-	-	-	10,078,253	-

풀무원더스킨㈜	763	-	-	4,622	-

합 계	28,103,509	8,590,364	19,066,080	260,138,858	82,410,284

(*1) 상기 거래 이외에 ㈜푸드머스와의 사업 양도거래가 있습니다(주석35참조).

32.3 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무(단위:천원)

당기말	채권	채무

매출채권	기타채권	매입채무	기타채무

지배기업

㈜풀무원	5,968	773,948	-	3,748,009

종속기업

㈜피피이씨춘천	2,054	18,323	2,614,633	558,913

㈜피피이씨의령	-	8,124	3,505,822	154,345

㈜피피이씨음성나물	-	405,924	4,775,585	-

㈜피피이씨음성생면	617	889,715	16,002,026	1,297

영농조합법인피티에이	2,750	4,738	222,869	-

엑소후레쉬물류㈜	-	946,779	-	9,213,005

북경포미다녹색식품유한공사	704,004	13,335	-	-

Pulmuone Foods U.S.A. Inc.	8,798,682	25,482	-	-

㈜풀무원기분	23,100	3,542,858	1,721,378	-

아사히코㈜	-	19,627	-	-

신선나또㈜	-	532,316	1,701,475	-

㈜푸드머스	2,468,106	3,473,022	166,577	344,463

그밖의 특수관계자

㈜이씨엠디	377	23,567	-	32,667

풀무원건강생활㈜	62,110	515,172	2,724,460	16,834

㈜올가홀푸드	259,483	687	-	2,965

㈜로하스아카데미	-	124	-	87,001

풀무원샘물㈜	1,423	-	22,267	-

풀무원다논㈜	-	1,128,410	7,985,325	-

㈜씨디스어소시에이츠	-	-	-	56,222

풀무원더스킨㈜	-	-	-	429

합 계	12,328,674	12,322,151	41,442,417	14,216,150

(단위:천원)

전기말	채권	채무

매출채권	기타채권	매입채무	기타채무

지배기업

㈜풀무원	2,298	854,022	-	3,331,519

종속기업

㈜피피이씨춘천	-	1,177,701	2,567,390	-

㈜피피이씨의령	-	49,285	2,767,062	-

㈜피피이씨음성나물	-	364,198	4,139,178	-

㈜피피이씨음성생면	-	1,114,617	20,293,325	4,127

영농조합법인피티에이	2,750	-	368,511	-

엑소후레쉬물류㈜	-	714,482	-	9,027,722

북경포미다녹색식품유한공사	1,592,407	-	-	-

Pulmuone Foods U.S.A. Inc.	8,014,149	8,754	-	-

㈜풀무원기분	23,100	1,892,229	-	-

아사히코㈜	-	6,836	-	-

㈜푸드머스	2,375,235	3,737,575	423,837	573,529

그밖의 특수관계자

㈜이씨엠디	-	49,185	-	33,296

풀무원건강생활㈜	81,072	640,456	2,716,613	22,528

㈜올가홀푸드	287,327	23,982	39,400	4,890

㈜밸류인	-	-	-	6,699

㈜로하스아카데미	-	2,077	-	89,255

풀무원샘물㈜	1,423	31,661	28,024	-

풀무원다논㈜	-	490,415	7,231,618	-

㈜씨디스어소시에이츠	-	-	-	116,261

신선나또㈜	-	437,691	1,589,895	-

풀무원더스킨㈜	-	-	-	476

합 계	12,379,761	11,595,166	42,164,853	13,210,302

32.4 주요 경영진에 대한 보상(단위:천원)

구 분	당기	전기

단기급여	1,826,811	1,852,614

퇴직급여	320,198	544,919

장기급여	139,645	7,237

합 계	2,286,654	2,404,770

32.5 특수관계자에게 제공한 지급보증 내역 및 제공받고 있는 보증내역은 각각 주석 33에 공시하였습니다.

32.6 특수관계자와의 지분거래 내역(단위:천원)

구분	제공받은 기업	당기	전기

출자	상해포미다녹색식품유한공사	2,256,600	2,402,201

북경포미다녹색식품유한공사	9,070,200	5,181,900

Pulmuone U.S.A., Inc.	19,042,700	51,033,200

신선나또㈜	6,477,699	-

풀무원아이엔㈜	100,000	-

영농조합법인피티에이(주1)	-	7,000,000

합 계	36,947,199	65,617,301

(주1) 전기 중 영농조합법인피티에이 대여금 7,000백만원은 종속기업투자주식으로 출자 전환되었습니다.

32.7 특수관계자에 대한 대여거래내역

(단위:천원)

당기	계정과목	기초	증가	감소	기말

종속기업

㈜풀무원기분	단기대여금	1,313,000	2,200,000	-	3,513,000

합 계	1,313,000	2,200,000	-	3,513,000

(단위:천원)

전기	계정과목	기초	증가	감소	기말

종속기업

영농조합법인피티에이	단기대여금	7,000,000	-	(7,000,000)	-

㈜풀무원기분	단기대여금	1,313,000	-	-	1,313,000

합 계	8,313,000	-	(7,000,000)	1,313,000

33. 우 발채무 및 약정사항 33.1 제공한 지급보증의 내역 회사는 특수관계자가 아닌 제3자에게 6,500백만원을 한도로 차입금에 대한 지급보증을 제공하고 있으며, 8,600백만원에 대한 자금보충약정을 제공하고 있습니다. 또 한 , 회사는 종 속기업인 신선나또(주)의 이행보증보험에 대하여 1,397백만원의 연대보증을 제공하고 있습니다.33.2 제공받은 지급보증의 내역회사는 서울보증보험으로부터 이행지급보증과 관련하여 54백만원의 보증을 제공받고 있습니다. 33.3 종속기업인 신선나또㈜의 잔여지분과 관련하여 회사와 아사히마츠식품 주식회사 간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

회사의 매수청구권	아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또㈜의 지분을회사가 행사가격으로 매입할 수 있는 권리

아사히마츠식품 주식회사의 매도청구권	아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또㈜의 지분을회사에게 행사가격으로 매도할수 있는 권리

행사가능시기	2020년 7월 6일 이후

33.4 주요 약정사항(단위 : 천원)

구분	금융기관	통화구분	한도액

일반대	국민은행 등	KRW	31,500,000

한도대	하나은행	KRW	20,000,000

외담대	신한은행	KRW	10,000,000

구매카드 등	국민은행 등	KRW	40,000,000

합계	KRW	101,500,000

34. 현금흐름정보 34.1 중요한 비현금 거래

(단위 : 천원)

내용	당기	전기

미지급금 자산 취득금액과 대체	1,423,898	494,193

사채 유동성 대체	49,988,780	15,000,000

장기차입금 유동성 대체	7,500,000	10,000,000

지분율 변동에 따른 투자주식 종류 변경	376,719	-

이익잉여금의 감자차손보전	-	137,177,941

건설중인자산의 본 계정 대체	833,508	578,200

대여금 출자전환	-	7,000,000

34.2 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용

(단위:천원)

구분	재무활동으로 인한 부채	합계

단기차입금	장기차입금	사채

전기말	35,000,000	4,000,000	89,768,097	128,768,097

현금흐름	(32,500,000)	25,000,000	-	(7,500,000)

대체	57,488,780	(7,500,000)	(49,988,780)	-

상각	-	-	111,689	111,689

당기말	59,988,780	21,500,000	39,891,006	121,379,786

35. 사업양도 당기 중 회사는 동일지배하의 종속기업인 풀무원다논㈜에게 FDP(Fresh Dairy Product)사업부를 양도하였으며, 동 거래로 회사는 당기에 기타영업외수익 3,045백만원을 인식하였습니다. 또한 회사는 전기 중 종속기업인 ㈜푸드머스에게 외식사업부를 양도하였으 며, 동 거래로 전기에 기타영업외수익 1,600백만원을 인식하였습니다.