풀무원식품 사업보고서 (2019.12)
II. 사업의 내용

가. 영업부문 현황 당사는 한국채택국제회계기준 적용대상 기업으로 연결 대상법인에는 식품,물류,기타,해외부문 의 총 22 개 의 법 인 이 포함됩니다. 식품 부문에는 풀무원식품(주) 및 풀무원식품(주)의 생식품 생산 공장인 (주)피피이씨춘천, (주)피피이씨의령, (주)피피이씨음성나물, (주)피피이씨음성생면, 피피이씨글로벌김치(주) , (주)풀무원기분 , 신선나또(주), (주)풀무원녹즙, 식자재 납품 법 인인 (주)푸드머스, (주)푸드머스에이치앤에 스연구소, 그리고 근로자 파견업의 풀무원아이엔(주)로 구성되어 있으며 , 물류부문에는 엑소후레쉬물류(주 ), 기타부문에는 영농조합법인피티에이와 한 국 바 이 오 기 술 투자(주) 로 구성되어 있으며, 풀무원식품(주)의 휴게소사업에 대한 관련 정보는 '기타부문'에 포함하여 공시하고 있습니다. 해외부문에는 상해포미다식품유한공사, 북경포미다녹색식품유한공사, Pu lmuone U.S.A., Inc., Pulmuon Foo ds U.S.A., Inc., Nasoya Foods USA, LLC , (주)아사히코 , 풀무원베트남유한책임회사 (Pulmuone Vietnam Co., Ltd. ) 로 구성되어 있습니다.

구분	영업부문	해당법인	주요생산 및 판매제품 유형

국내	식품/식자재(12개법인)	풀무원식품(주), (주)피피이씨춘천, (주)피피이씨의령, (주) 피피이씨음성나물, (주)피피이씨음성생면, 피피이씨글로벌김치(주) , (주)풀무원기 분, (주)푸드머스, (주)푸드머스에이치앤에스연구소, 신선나또(주), 풀무원아이엔(주) , (주)풀무원녹즙	두부, 면, 나물, 농/수/축산물 등

물류(1개법인)	엑소후레쉬물류(주)	신선식품 물류대행 등

기타(2개법인)	영농조합법인피티에이, 한 국 바 이 오 기 술 투자(주)	샐러드, 임대업 등

해외	해외(7개법인)	상해포미 다식품유한공사, 북경포미다녹색식품유한공사, Pulmuone U.S.A., Inc., Pulmuone Foods U.S.A., Inc., Nasoya Foods USA, LLC , (주)아 사히코 , 풀무원베트남유한책임회사 (Pulmuone Vietnam Co., Ltd. )	면류, 떡류, 두부류 등

주1) 아사히식품공업 (주) 는 2016년 2월 5일자로 사명을 (주) 아사히코로 변경하였습니다. 주2) Nasoya Foods USA, LLC는 2016년 5월 10일(양수일자)자로 Pulmuone U.S.A., Inc. 의 자회사가 되었습 니다 . 주3) 신선나또㈜는 2017년 7월 1일 부로 풀 무원식품(주)의 연결대상 자회사로 편입되었습니다. 주4) 한국바이오기술투자 ㈜는 2017년 12월 1일 부로 Pulmuone U.S.A., Inc.의 자회사가 되었습니다.주5) 풀 무원아이엔 ㈜ 은 2017년 12월 26일 부로 신설되었으며, 풀무원식품 ㈜의 자회사입니다. 주6) 피피이씨글로벌김치(주)는 18년 4월 17일 부로, 풀무원식품(주)에서 물적분할되었습니다. 주7) 북경델리카식품유한공사는 18년 4월 24일 10%지분을 추가취득하여 종속기업으로 편입되었습니다 주8) (주)경아는 2018년 6월 28일 부로 매각되었습니다. 주9) 아사히물류(주) 2018년 8월 23일 부로 청산되었습니다. 주10) (주)풀무원녹즙은 2019년 5월 1일부로 주식교환에 의해 풀무원식품(주)의 종속기업으로 편입되었습니다. 주11) 북경 델리카식품유한 공 사 는 2019년 9월 10일 부로 매각되었습니다. 주12) 풀무원베트남유한책임회사는 2019년 12월 5일부로 부로 신설되었으며, 풀무원식품 ㈜의 자회사입니다. 나. 영업부문별 요약 재무현황 (단위: 백만원)

구분	식품	물류	기타	해외	단순합	내부거래	합계

매출액	1,682,486	130,949	61,960	366,261	2,241,656	-424,481	1,817,175

영업이익	50,269	3,652	799	-33,025	21,695	1,532	23,227

자산	1,129,028	117,436	33,365	318,622	1,598,451	-619,338	979,113

주) 위 현황은 내부거래를 포함한 자료이며 맨 우측에 내부거래 금액을 별도 표기하였습니다. 주 ) 제12기는 K-IFRS 제1115호, K-IFRS 제1116호가 적용되었습니다. 다 . 사 업의 개요 풀무원식품(주)와 그 종속기업 의 201 9년 매출액은 1,817,175 백만원 , 영업이익 은 23, 227 백만원 을 기 록 하였습니다.

■ 풀무원식품㈜, ㈜피피이씨음성생면 (1) 산업의 특성 [두부]두부는 1인 가구, 맞벌이 가구의 증가로 인해 가정에서 취식하는 횟수가 줄어들면서 국/찌개, 부침 등 전통적인 요리 소재 형태의 소비는 줄어들고 있습니다. 하지만 비만, 고혈압, 당뇨 등 대사증후군 예방과 육류를 대체하는 건강식에 대한 관심이 증가하면서 두부만이 아닌 식물성단백질을 이용한 일품 요리, 반찬, 간식 형태의 제품관심도가 높아지고 있고 있으며, 식물성단백질을 기반으로 하는 식단에 대한 확대가 이루어지고 있습니다. 또한 빠르고 간편한 조리를 위해 두부를 중심으로 하는 식물성단백질 제품군과 소스를 결합한 편의성 제품이 늘어나고 있으며, 두부에 다양한 맛을 가미한 충진두부 제품들이 출시되고 있습니다. 이와 더불어 두부를 기존 조리법이 아닌 다양한 조리법으로 응용하는 소비자(Modisumer)들이 꾸준히 증가하고 있습니다. 기존 국/찌개, 부침 중심의 요리 소재에서 탈피하여, 간편한 반찬과 요리, 건강한 간식까지 콩의 건강함을 담은 다양한 종류의 제품을 통해 향후 두부 시장 확대에 기여할 것입니다. [나물]콩나물 시장은 성숙기 시장으로, 경쟁 심화에 따라 국산콩나물의 증량 행사를 통해 지속적인 가격 경쟁을 하고 있습니다. 반면 수입콩나물은 소비자의 Value for Money 제품에 대한 니즈가 증가하며 신장하고 있습니다. 또한 나물 취식 형태를 조사해본 결과, 콩나물은 한정된 조리 형태 및 반찬류 또는 부재료로 인식되면서 시장이 정체하는 모습을 보이고 있습니다. 다만 숙주나물은 볶음, 전골 등 다양한 형태의 요리로 즐겨 먹으며 숙주나물 자체를 메인요리로 인식하고, 외식문화가 증가하면서 젊은층에게 인기를 끌어 매출이 확대되고 있습니다. [계란]계란은 단백질이 풍부하고 비타민과 무기질 등 우리 몸에 필요한 필수 아미노산을 골고루 갖추고 있어 완전 식품이라고 불리우는 생활 필수 식재료 입니다. 이러한 계란은 좋은 품질에 대한 소비자 요구가 지속되고 있어 정부 시책에 따라 산란일자, 사육 환경 번호 표기, 이력제 등 축산 관련 법령이 지속 개정되고 있는 산업이며, 외부 환경에 영향을 많이 받아 사업에 대한 노하우와 SCM(Supply Chain Management, 공급망 관리), QC(Quality Control, 품질관리) 관리 역량이 전반적으로 필요한 사업 입니다. [면]냉장 생면류 시장은 트렌디한 외식경험이 많은 고객들이 증가함에 따라, 제품의 기대수준 향상 및 다양한 니즈가 생겨나고 있으며, 이를 충족시키기 위해 제품의 맛과 품질, 조리편의성을 높인 다양한 메뉴들이 확대되고 있습니다. 생면 시장의 성장과 트렌드를 주도하는 풀무원은, 혁신적 기술의 지속적 개발과 적용을 통해 전문점 수준의 맛 구현, 소비편의성을 확대하는 유통기한의 연장, 조리편의성 개선 등 소비자의 니즈에 부합하는 제품을 개발하고자 노력하고 있습니다.생면식감은, 2017년 기존 마스터브랜드 '자연은맛있다'를 '생면식감'으로 변경하고 패키지 디자인 등 리뉴얼을 진행하였습니다. 또한 기존 육개장칼국수, 가쓰오메밀냉소바에 이어 돈코츠라멘 2종(오리지널/매운맛), 쇼유라멘, 탱탱쫄면(2018년), 꼬불꼬불물냉면, 마라탕면/마라볶음면 (2019년) 등을 출시하여 생면의 식감이 살아있는 다양한 면요리 제품을 확대하고 있습니다. 또한 생면식감은 2017년 10월 '다양한 생면 식감 구현이 가능하며 공극이 많아 스프 배임성이 우수한 건면의 제조방법'으로 특허를 등록하고, 생면의 식감을 구현하는 기술력을 지속적으로 향상시켜오고 있습니다. 이를 통해 기존 라면 시장에서 단순 비유탕 라면이 아니라 바람으로 말려 생면의 식감이 살아있는, 건강한 면요리를 확대하고자 노력하고 있습니다. (2) 영업개황 [두부]풀무원식품은 소재두부 시장에서 원료 차별화(국산콩두부, 유기농두부), 가격 경쟁력(소가두부), 제품 다양화(연순두부)를 바탕으로, 견고한 시장점유율 No.1 지위를 유지하고 있습니다. 최근에는 1~2인 가구 증가에 따른 소포장 다회용 두부를 통해 조리편의성을 높인 신제품을 출시하였고 빠르고 간편한 요리를 선호하는 소비자 트렌드에 따라, 두부 HMR(Home Meal Replacement) 제품과 두부 간식 등의 신제품을 출시하여 두부를 중심으로 하는 소재시장을 식물성단백질 시장으로 변화시키는데 앞장서고 있습니다. 두부 HMR 제품의 지속적인 개발을 통해 소비자들에게 식물성단백질을 보다 맛있고 간편하게 제공할 수 있도록 하고 있으며, 글로벌화를 통해 한국에 익숙하지 않았던 다양한 두부(식물성단백질)제품을 소개하고, 익숙한 조리형태로 취식할 수 있도록 연구개발을 통하여 향후 성장이 예상되는 가공두부 시장을 선점해 나가고자 합니다. [나물]풀무원식품은 2단계 잔류농약 안전성 검사를 통해 선별한 원료콩으로 재배한 콩나물을 한번 더 검사하는 3중 농약검사 시스템으로 고객의 신뢰를 구축하고 있으며 산소순환 시스템, 5℃ 신선예냉을 적용하여 차별화된 품질을 구현하고 있습니다. 2016년에는 광학이물선별기 도입으로 콩나물 자엽부(썩은머리) 불량을 한번 더 선별하여 콩나물 품질을 개선하였습니다. 또한 원료에 대한 계약재배, 산지관리, 구매 시 전량에 대한 검사를 실시하여 안전과 원산지의 투명성 확보 뿐만 아니라 콩나물의 우수한 품질을 구현하기 위한 전용 품종을 개발하고 있습니다. 2016년 토종콩 새오리알콩 신규 품종을 개발하였으며, 해당 품종으로 재배한 고소한 '옛콩나물'을 2017년 출시하여 품종 및 관능 차별화로 국산콩나물 내 신규 시장을 구축하였습니다. 또한 숙주나물 시장은 최근 볶음요리 트렌드에 맞춰 볶음요리와 샤브샤브 요리에 적합한 성상을 개발해서 볶음전용 아삭숙주를 18년 3월 출시하여 볶음용 시장을 구축 하였으며 19년 하반기에는 익숙하지 않은 볶음요리를 도와주는 '요리 KIT' RM제품을 출시하여 국내 볶음요리 시장을 확대할 계획입니다. [계란]풀무원 계란은 차별화된 품질력을 바탕으로 지속적인 IMC(Integrated Marketing Communication, 통합적 마케팅 커뮤니케이션)활동과 품질 관리를 통하여 브랜드 계란 No.1 입지를 강화하고 있으며 닭의 복지까지 생각한 동물복지 계란을 확대 중에 있습니다. 차별화된 품질의 원천은 SCM(Supply Chain Management, 공급망관리) 역량과 까다로운 품질 관리(Quality Control) 및 산지 관리 프로세스입니다. 제품의 안전성을 확보하기 위하여 각 생산농가에 대한 무항생제 인증, HACCP(Hazard Analysis and Critical Control Point, 위해요소 중점관리기준) 인증, 산란일자로부터 설정된 유통기한 관리는 물론이고 계란의 생산, 유통, 판매에 최초로 도입된 Cold Chain System(냉장 유통 시스템)으로 더욱 안전하고 신선한 계란 생산에 주력을 다하고 있습니다. 식용란에 대한 안전성 관리 및 차별화된 품질력 운영 외에도 계란 사업의 새로운 성장 동력인 가공 계란 시장을 지속 선도해 나아갈 계획입니다. [면]풀무원식품은 냉장 생면류 시장에서 냉면, 우동, 칼국수, 중화면(짜장), 파스타, 쌀국수, 생라면 등 Assembly 제품(면, 소스 결합)과 소재면 제품들을 판매하고 있으며, 다양한 유통 대응을 위하여 실온의 조건에서도 보관이 가능한 냉면/우동 생면 제품군도 일부 함께 판매하고 있습니다. 또한 바른먹거리 원칙에 입각한 제품의 운영을 기본으로 전문점에 준하는 품질을 유지하고자 노력하고 있습니다.생면식감은 라면 시장에 진입한 후, 차별화된 면발과 Market New한 제품을 내세워 비유탕면 시장을 지속적으로 확대하고 있으며, 생면식감의 시장 내 점유율을 확대하고자 노력하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 [두부/나물]그동안 두부와 나물은 전통적인 요리 소재로서 활용되어 왔습니다. 다만, 건강에 대한 관심, 특히 식물성단백질(육류 대체)에 대한 관심이 증가하면서 두부와 나물을 활용한 건강 레시피가 온라인(블로그, SNS 등)을 통해 확산되고 있으며, 이와 관련하여 두부를 중심으로 식물성단백질 제품군이 지속적으로 확대 및 출시되고 있습니다. 또한 향후 1~2인 가구의 증가와 가사노동 축소에 따라, 신선한 두부/나물과 부재료를 한번에 제공하는 간편식 및 다회용 소용량 제품군의 판매 증가와 더불어 간편하게 취식이 가능한 충진두부(연두부)의 다양화를 통해 시장이 성장할 것으로 예상됩니다. [계란]계란 산업은 출산 인구의 감소로 생산 물량은 감소되나 품질 개선 요구로 인한 생산 현장의 제조 원가는 높아질 것으로 전망됩니다. 계란 산업에서의 식용란 성장성을 볼 때, 계란은 남녀노소 누구나 즐겨먹는 완전식품이며 건강하게 섭취할 수 있는 단백질원이자 생활 필수 식재료로 시장 규모는 유지할 것으로 전망되지만 가공 계란 시장의 성장 추이에 따라 전체 시장 규모는 성장할 것이라 예상됩니다. [면]국내 냉장면 시장은 성숙기 시장이며, 계절지수에 의한 매출의 변동폭이 크고, 신규 고객의 유입보다는 기존 고객 중심의 소비가 지속되는 시장입니다. 이로 인해 기존에 이용하던 브랜드에 대한 충성도가 높은 시장으로 볼 수 있습니다. 인접국가인 일본 및 기타 선진 시장의 추세를 보았을 때 가정 내 간편식 조리빈도가 증가 추세인 점을 감안하면, 국내 냉장면 시장도 유사한 흐름을 보일 것으로 예상합니다.전체 라면 시장은 기존 규모를 유지하고 있으며, 특히 튀기지 않은 비유탕 라면 시장은 생면식감 육개장칼국수의 출시 및 활성화에 따라 그 규모와 비중이 확대되었습니다. 현재 다양한 비유탕면 제품으로 비유탕면 시장을 선도하고 있는 생면식감은 비유탕에 최적화된 다양한 면요리를 통해 지속적으로 성장하고자 노력하고 있습니다. (4) 경 기 변 동 의 특 성 [두 부/나물] 두부/나물은 반찬류에 필수적인 식재료로 경기변동에 민감하지 않은 대표적인 소재식품입니다. 최근 경기 불황 및 저성장으로 인해 국내산 원료를 사용한 제품 대신 수입산 원료 제품이나 유통PB(Private Brand) 제품으로 전환되는 수요가 일부 증가하고 있습니다. 1인 가구의 증가와 고령화 추세에 대응하기 위하여 소용량, 다회용 제품 및 Fresh KIT(두부요리) 제품에 대한 개발을 통해 성장하고자 합니다. [계란]계란산업은 축산 원물에 해당되는 1차 소재 산업이며 생활 필수 식재료로 경기 변동에 따른 매출 및 판매 수량은 크게 좌우되지 않는 특징이 있습니다. 다만 HPAI(Highly Pathogenic Avian Influenza, 고병원성 조류인플루엔자)와 외부 환경 등의 변수로 인하여 시장의 공급과 수요가 장ㆍ단기적으로 변동이 발생할 수 있어 항상 시장과 외부 환경의 변화적 요인을 예의주시하고 대응해야 합니다. 소비 관점으로 평소에는 방학과 휴가 시즌에는 소비가 소폭 감소하는 경향을 보이지만 연간 일정한 소비율을 보여주는 안정적인 산업입니다. 그러나 사업 운영 관점으로는 외부 환경에 민감하여 사업 예측이 어렵기 때문에 사업 운영 노하우와 품질 관리 및 꾸준한 공급 역량이 반드시 필요한 산업입니다. [면] 냉장면 시장은 성숙기 시장으로서, 냉면/우동/파스타/짜장 등 소비자들에게 이미 익숙한 카테고리는 매출 규모 유지 추세이며, Market New 제품의 지속적인 출시 및 기존 제품의 품질 개선, 리뉴얼 경쟁이 치열합니다. 특히 쌀국수 등 기존에 가정에서 직접 조리가 어려웠던 카테고리 중심으로 새로이 성장하고 있으며, 생라면(라멘) 및 볶음면 등의 제품을 통해 기존 우동 카테고리의 Re-vital을 이끌어내고 있습니다. 또한, 메밀 100% 냉면 등 기존 익숙한 제품들의 프리미엄 차별화를 병행 중입니다. 라면 시장은 2017년까지 강세를 보이던 굵은 면발의 프리미엄 라면 시장이 점차 축소되며, 기존의 스테디셀러 제품들로 회귀하고 있는 모습을 보이고 있습니다. 그럼에도 불구하고 프리미엄 라면 트렌드로서 다양하고 특색있는 신제품이 출시되고 있습니다. (5) 계절성 [두부/나물] 두부/나물은 특별한 계절 지수 없이 연중 일정한 판매량을 보이고 있으며 주로 설, 추석 등 제수용 수요로 인해 명절 전 약 2주간 매출이 급증합니다. 최근 폭염이나 기상이변 등으로 인한 농산물 가격이 급등하는 시기에 일시적으로 야채 대체재로서 판매량이 증가하는 경향을 나타내고 있습니다. 야채 가격 변동은 두부/나물 사업에 영향력이 높으며, 야채/청과의 가격이 상승할 경우 비교적 안정적인 가격구조를 가지고 있는 두부/나물의 소비가 일시적으로 증가하는 경향이 있습니다. 두부가공류 중 콩국물, 콩비지 등은 하/동절기에 판매가 증가하며, 연두부도 다이어트 및 식습관 변화를 시도하는 하절기에 일부 증가하는 경향이 나타납니다. [계란]B2B 시장에서 계란은 방학과 휴가시즌에는 소비량이 감소하는 비수기에 속하고 B2C 시장에서는 명절에 소비량이 일시적으로 증가하는 성수기에 속합니다. 또한, 채소 가격의 폭등 및 기타 외부적인 요인에 의하여 일시적으로 수요가 증가하는 경향을 보이기도 하지만 증감의 추세는 소폭이거나 단기적입니다. 이러한 계란 시장은 연간 일정한 소비율을 보여주고 있어 계절성은 높지 않습니다. 즉, 계란은 사용 용도에 따라 소비에 대한 변동이 소폭 있지만 계절에 따른 뚜렷한 변동은 없습니다. [면] 냉장면 시장의 2/3를 차지하는 냉면과 우동은 각각의 계절성이 명확한 품목군이며, 시장은 크게 하절기-동절기-간절기 시장으로 나뉩니다. 이 중 하절기 제품들은 동절기나 간절기 품목에 비해 해당년도의 기후 특성에 따라서 시장 판매액의 등락이 작지 않은 시장입니다. 라면 시장은 하절기에는 시원한 여름비빔면류와 여행으로 인해 수요가 확대되고, 동절기에는 여름면 시장 규모가 축소되는 만큼 국물 타입 제품 중심으로 수요가 확대됩니다. 비유탕면 내 여름 면요리 카테고리 확대를 위해 기존 가쓰오메밀냉소바에 이어 2018년 탱탱쫄면, 2019년 꼬불꼬불물냉면을 출시하였습니다. 가쓰오메밀냉소바는 2017년 여름 소바라면 시장 내 판매액 점유율 1위(닐슨 2017.03~09 기준)를 차지하였으며, 2018년 출시한 탱탱쫄면 역시 라면 매대에서 볼 수 없었던 새로운 카테고리의 제품이며 원래 튀기지 않은 쫄면의 식감을 그대로 구현하며 소비자에게 좋은 반응을 얻고 있습니다. 또한 2019년 3월 조리편의성과 우수한 면의 식감과 관능을 살린 차별화된 여름 신제품 꼬불꼬불물냉면을 출시하여 성장하는 여름면 시장에 대응하고 있습니다. (6) 국 내 외 시 장 여 건 [두부/나물]할인점 PL(Private Label) 제품 및 수입 콩 원료를 사용한 제품 중심으로 가격 경쟁력을 갖춘 두부/나물 제품의 시장점유율이 확대되고 있습니다. 동네 슈퍼인 일반소매점이 CVS 형태의 편의점으로 변경되고, 신규 점포의 증대로 CVS 채널이 지속적으로 성장하고 있지만, 채널 내 제품의 맛과 프로모션 경쟁이 치열한 상황입니다. [계란]국내 계란 시장은 식품에 대한 안전성과 품질, 신선도 등에 대한 소비자들의 눈높이 수준이 높아지면서 체계적인 품질, 위생 관리를 하는 브랜드 계란의 수요가 증가하고 있습니다. 특히 풀무원 브랜드란의 경우 생산에서 유통 과정까지의 철저한 관리로 품질 경쟁력에서 강점을 보이고 있습니다. 최근 축산법도 자사의 관리 기준에 맞추어 법령이 개정 혹은 공표되고 있으며 해외 계란 시장은 안전성에 대한 부분은 기본이고 닭의 복지까지 고려하는 동물복지 인증 계란의 수요와 필요도가 지속적으로 증가하고 있는 상황입니다. 풀무원은 동물복지 인증 계란에 대한 공급을 더욱 더 확대하여 소비자에게 더욱더 좋은 품질의 계란을 공급할 계획입니다. [면]냉장면 시장은 성숙기 시장으로서, 냉면/우동/파스타/짜장 등 소비자들에게 이미 익숙한 카테고리는 시장 규모 유지 추세이며, Market New 제품의 지속적인 출시 및 기존 제품의 품질 개선, 리뉴얼 경쟁이 치열합니다. 특히 쌀국수 등 가정에서 직접 조리가 어려웠던 카테고리 중심으로 새로이 성장하고 있으며, 생라면(라멘) 및 볶음면 등의 제품을 통해 기존 우동 카테고리의 Re-vital을 이끌어내고 있습니다. 또한, 메밀 100% 냉면 등 기존 익숙한 제품들의 프리미엄 차별화를 병행 중입니다.라면 시장은 2017년까지 강세를 보이던 굵은 면발의 프리미엄 라면 시장이 점차 축소되며, 기존의 스테디셀러 제품들로 회귀하고 있는 모습을 보이고 있습니다. 그럼에도 불구하고 프리미엄 라면 트렌드로서 다양하고 특색있는 신제품이 출시되고 있습니다. (7) 경쟁상황 [두부/나물]두부 제품군이 동반성장위원회의 중소기업 적합업종 지정 이후 중소기업과 지속적인 상생협약 및 기술지원을 통해 노력을 지속적으로 진행하고 있으며, 풀무원식품은 중소기업이 하지 못하는 새로운 영역의 신제품을 통해 시장점유율 1위를 유지하고 있습니다. 또한 Private Label(주문자 상표 부착상품) 제품군의 시장점유율이 증가하고 있으나, 기술적 차별화와 품질 개선을 통해 Private Label(주문자 상표 부착상품) 제품과의 격차 유지가 지속적으로 이루어지고 있습니다. 또한 1~2인 가구 및 해외여행 등으로 인한 다양한 식품정보 확대에 따라, 다양한 소재두부의 확대가 자연스럽게 이루어지고 있으며, 장기적으로 기존의 찌개/부침용 소재두부시장은 소폭 감소 및 정체가 예상되나, 미국식 단단한 스테이크용 두부, 중국식 포두부, 일본식 디저트 두부 등으로 저변이 확대될 것입니다. 풀무원식품은 식물성 단백질의 중심이 되는 두부를 활용한 콩가공 제품 출시를 통해 전체 두부 시장 확대를 주도하고 있습니다. 콩나물 시장에서 풀무원식품은 시장점유율을 꾸준히 늘려나가며 국내콩나물 No.1으로서 시장을 선도해나가고 있으며, 지속적인 산지 관리 및 교육을 통해 가장 좋은 원료를 확보하여 품질 차별화를 지속할 계획입니다. [계란]계란은 브랜드란, Private Label(주문자 상표 부착 상품)란, 일반란이 경쟁하고 있는 구도입니다. 브랜드란과 Private Label(주문자 상표 부착상품)란은 안정적인 품질과 공급으로 시장을 확대해 나아가고 있으며 일반란은 다소 감소하는 추세입니다. 가공 계란 시장은 대형 농장을 보유한 대규모 생산자가 설비를 구축하여 생산과 판매를 주도하는 시장이고 주로 반숙란, 훈제란, 구운란으로 품목군이 구성되어 있습니다. [면]풀무원식품은 생면 시장을 지속적으로 주도하고 있습니다. 이는 오랜 시간 축적된 풀무원 브랜드에 대한 소비자 신뢰 및 지속적인 신제품 개발에 따른 성과입니다. 최근에는 유통 PL(Private Label) 제품의 진열 면적이 지속적으로 확대되고 있는 추세이나, 풀무원은 다양한 카테고리의 제품 확대 운영을 통해 소비자 선택의 폭을 넓히고 있으며, 기술 우위를 바탕으로 기존 제품들의 품질 차별화도 병행하고 있습니다. 또한 근래에는 편의점 시장에서의 경쟁을 위해서 다양한 냉장 용기면을 상품화하여 운영하고 있습니다.라면 시장은 경쟁이 더욱 심화되고 있으며, 이를 극복하기 위한 경쟁사의 신제품 런칭, TV 광고 및 시식집중, 가격할인 및 증정 강도가 더욱 심화되고 있습니다. 풀무원식품은 차별화된 '면', '생면식감'과 소비자에게 좋은 반응을 얻고 있는 여름 제품 '탱탱쫄면'과 '꼬불꼬불물냉면', 소비자 트랜드에 부합하는 '마라탕면/마라볶음면'을 내세운 다양한 마케팅 활동을 통하여 경쟁 대응하고 있습니다. (8) 시장의 안정성 [ 두부/나물]두부/나물 시장은 1~2인 가구 증가 및 가정 내 취식 감소 등의 영향이 있습니다. 그러나 가공두부 및 숙주 시장의 성장 가능성이 있으며, 최근 먹방 등의 트렌드로 인해 가정식 요리나 반찬의 취식 형태가 다양화되고 있어 건강한 집밥을 선호하는 고객들을 통하여 시장이 회복될 것으로 예상됩니다. 최근 야채 가격 급증 시 대체 식품으로 판매가 증가하고 있으며, 향후 하절기 고온 현상은 지속될 가능성이 있기 때문에 곡물 가공 및 재배 식품의 시장은 소폭 성장이 예상됩니다. 나물의 경우, 품질 저하 및 생산량 감소로 인해 풀무원식품은 최대한 양질의 콩을 확보하여 제품을 공급하고 있으며, 콩 품질 저하로 인한 콩나물 품질 개선을 위해 광학이물선별기를 도입하여 운영하고 있습니다. [계란]국내 계란 시장은 외부 환경에 민감하여 원란의 수요와 공급에 영향을 받는 시장이며 계란 가격의 급등과 급락이 수시로 발생하기 때문에 원란의 안정적인 수급이 무엇보다 중요합니다. 이러한 관점에서 볼 때 불안정한 계란 시장에서 확고한 SCM(Supply Chain Management, 공급망관리) 구축과 차별화된 품질 관리(Quality Control)는 풀무원식품의 차별화된 핵심 역량입니다. [면]생면류 시장은 안정된 시장이며, 냉면, 우동 등 계절성 상품 외에 상시 운영이 가능한 상품의 확대를 통해 조금 더 안정적인 시장을 운영하고자 하는 목표를 가지고 있습니다. 이에 짜장, 파스타 등의 상품 외 트렌드에 부합한 편의형 칼국수, 쌀국수, 볶음면류, 생라면(라멘) 등의 새로운 카테고리를 지속적으로 확대 운영하고자 합니다.라면 시장은 신제품 런칭, TV광고 및 가격할인 등으로 인해 경쟁 심화가 지속되고 있는 추세입니다. 생면식감은 라면에서 나아가 향후 차별화된 비유탕 면요리로서, 점차 상온 면 HMR 영역으로 확대하고자 합니다. (9) 회사 경쟁상의 강점과 단점 [두부/나물]원료의 대부분을 차지하는 콩에 대한 안전성 관리와 신선도 유지가 풀무원식품의 핵심 경쟁력입니다. 풀무원식품은 안전한 국내산 콩을 고르기 위한 원료콩 검수 및 잔류농약 검사, 산지 재배환경 검증은 물론 소비자가 직접 제품의 원료와 생산 관련 정보를 조회할 수 있는 식품이력추적제를 통해 제품 안정성에 대한 소비자의 신뢰를 구축하고 있습니다. 5℃로 유통(Cold Chain System)되는 두부/나물은 생산에서부터 매장까지 신선함을 유지하며 경쟁사 대비 차별화된 품질을 제공하고 있습니다. [계란]계란 시장에서의 경쟁력은 안정적인 원란 공급 및 계란의 신선도입니다. 풀무원 계란은 산란일자를 가장 먼저 표기하고 까다로운 품질 관리를 통한 품질 경쟁력을 갖추고 있습니다. 이러한 풀무원의 신선한 계란에 대한 소비자의 수요는 지속적으로 증가하고 있습니다. 풀무원은 협력기업과의 파트너쉽과 축적된 신뢰를 통하여 고품질의 계란을 원활히 공급 받을 수 있도록 공급망을 구축하였고, 신선하고 안전한 풀무원 계란에 대한 일관된 소비자 커뮤니케이션을 지속적으로 진행하고 있습니다. 또한, 풀무원 LOHAS(Lifestyles of Health And Sustainability) 관점으로 동물복지시장과 계란시장의 신성장 동력 확보를 위한 계란 가공 시장을 꾸준히 확대하고 선도해 나아가고 있습니다. [면]시장에서 풀무원식품의 가장 큰 경쟁력은 우수한 품질과 관능입니다. 또한, 시장을 주도하고 운영하기 위하여 지속적으로 개발, 관리, 개선을 통해 새로운 제품, 더 나은 제품, 더 우수한 품질을 제공하고자 노력하고 있습니다. 바른먹거리 원칙 하에 우수한 품질의 제품을 제공함으로서 풀무원식품의 경쟁력 확보 및 소비자 신뢰도를 지켜나가고자 합니다.생면식감은 면을 기름에 튀기지 않아 생면의 쫄깃한 식감과 맛을 구현하며, 일반 유탕 라면 대비 칼로리와 포화지방이 낮다는 차별화된 가치를 소비자에게 전달하고 있습니다. 특허 기술을 바탕으로 생면식감은 앞으로 다양한 비유탕 면요리를 시장에 선보이며, 국물 맛 중심의 국내 면 시장을 면 중심의 시장으로 전환하는 선도 브랜드로 자리잡고자 합니다. 주1) 풀무원식품㈜는 ㈜피피이씨음성생면 지분을 100% 보유하고 있으 며, 한국에서의 식품사업은 풀무원식품㈜ 이 영위하고 있습 니다. ■ 엑소후레쉬물류㈜ (1) 산업의 특성 신선물류는 냉장/냉동식품의 물류 프로세스 모든 과정에서 신선도를 유지한 상태로 고객에게 배송하는 물류서비스입니다. 신선도 유지를 위해서는 냉장설비를 갖춘 수/배송차량과 냉장/냉동물류센터를 보유한 전국적인 Cold Chain 네트워크가 구성되어야 합니다. 이러한 인프라를 갖추기 위한 초기 투자비용이 하나의 진입장벽으로 작용합니다. 또한 신선상품은 상온상품 대비 일출고량이 적고, 신선도를 고려해 신속한 배송이 요구되기 때문에 배송효율이 낮습니다. 물류의 원가구조상 현장 운영 인건비 및 유가 변동에 많은 영향을 받는 산업입니다. (2) 영업개황 엑소후레쉬물류는 최상의 Cold Chain System을 제공하여 업계에서 월등한 경쟁 우위를 갖추고 있으며, 최신 물류기술이 집약된 국내 최대 규모의 저온자동화 시설을 통해 계열사 및 3PL(Third Party Logistics) 화주의 물류비 절감과 물류 서비스 품질 향상을 도모하고 있습니다. 이러한 경쟁우위 유지 및 물류 서비스 개선을 통해 매년 매출이 신장하고 있으며, 고품질의 서비스를 바탕으로 적극적인 영업활동을 통해 관계사 외 3PL 매출을 확대하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 제3자 물류 시장은 지속적으로 성장해왔으며, 국내 기업의 제3자 물류 활용율이 일본이나 북미, 유럽 대비 아직 낮은 수준에 머물러 있어 앞으로도 지속적인 성장세를 이어갈 것으로 예상됩니다. 또한 신선물류 시장의 대부분을 식품산업이 차지하고 있고 국내 식품산업의 총생산이 성장세를 보이고 있으며, 소비자의 식품 품질 향상 및 안전성 의식 제고에 따른 니즈의 변화로 상온물류 대비 신선물류 시장이 더 빠르게 성장할 것으로 전망됩니다. (4) 경 기 변 동 의 특 성 및 계절성 신선물류 시장 성장세에 신규업체 진입 등의 영향으로 물량 유치를 위한 저단가 경쟁이 더욱 심화되고 있습니다. 물류의 원가구조상 현장 운영 인건비 및 유가 변동에 많은 영향을 받게 되는데, 매년 최저시급 인상에 따른 인건비 증가 및 최근 유가 상승 추세로 손익에 부담을 주고 있습니다. 유가 인상요인을 방어하기 위해 에코드라이빙 캠페인, 계약 주유 등을 통해 원가를 개선하고 있습니다. (5) 국내외 시장여건 해외 유수 대기업들은 자사의 핵심사업에 집중하는 한편 물류부분의 경우 전문 제3자 물류기업들에게 아웃소싱 비율을 높이고 있습니다. 이에 비해 국내 산업시장은 정반대로 대기업들 대부분이 물류자회사를 통해 운영되고 있습니다. 아울러, 4차 산업혁명의 도입으로 인한 '스마트 팩토리'는 물류업계에도 적용이 가속화되고 있습니다. 소형화물을 배송하는데 무인항공기 드론이 투입되는가 하면, 제조/유통산업 현장에서는 IoT기술과 로봇을 통해 소량다품종 생산체계에 유연성을 더하면서 실시간 데이터를 수집 및 분석하고 스스로 작업 할 수 있는 물류센터가 요구되어지고 있습니다. (6) 경쟁상황 및 시장의 안정성 제3자 물류 시장의 지속적인 성장세로 신선물류시장은 확대되고 있으며, 이에 따라 저단가 전략의 신규업체들이 진입하고 있어 유치 경쟁이 심화되고 있습니다. 또한 대형할인점의 자가물류센터 구축 및 자가배송 확대 경향이 지속됨에 따라 직접 배송물량의 감소 및 저매출 소규모 매장의 증가로 차량 배송 효율성이 낮아지고 있습니다. 향후 경쟁에서 우위를 점하기 위해 지속적인 물류서비스 품질 개선 및 자동화 설비 도입 등을 통한 원가 경쟁력 확보가 중요할 것으로 예상됩니다. (7) 회 사 경쟁상의 강점과 단점 엑소후레쉬물류는 국내 최대 규모의 저온 자동화 물류센터인 음성허브센터 및 전국의 물류거점 네트워크를 보유하고 있습니다. 또한 물류센터 내 냉장식품의 물류유통 기준 온도를 선진국 수준인 2℃로 설정하고, 차량 시동 off 상태에서도 냉장온도를 유지하는 축냉설비, 겨울철 냉해방지를 위한 온풍기 설치 운영 등을 통해 최상의 Cold Chain System을 구축하여 업계에서 월등한 경쟁 우위를 확보하고 있습니다. 또한 수송차량 대형화 및 모든 차량에 차량 운행기록계를 장착하여 차량별 속도, 과속, 급정거 현황을 모니터링하는 에코드라이빙 캠페인을 진행하는 등 그린물류를 추진하고 있으며, 차량안전운행시스템을 운영하여 운송원 휴식시간을 보장 및 관리하고 있습니다. 타 업체와의 가격경쟁에서 우위를 확보하기 위해 최근 출고적재 자동화 설비 도입 프로젝트 추진 등 지속적인 혁신과 자동화 물류체계 구축을 통해 원가 절감을 추진하고 있습니다. ■ ㈜풀무원녹즙 (1) 산업의 특성 [건강신선음료 배달(Fresh Delivery) 사업]신선한 원재료로 생산한 유통기한이 짧은 냉장 음료 제품을 매일 아침 고객에게 배달해야 하기에, 전국에 걸친 배송망과 취급 가맹점 등의 인프라를 구축해야 하는 사업입니다. 따라서 산지 원재료 수급관리와 냉장 물류 시스템, 고객 배송을 담당하는 가맹점 관리에 만전을 기해야 합니다.[PDM(Pulmuone Designed Meal) 사업]PDM사업은 고객 맞춤형 식사를 제공하는 식생활 관리 서비스 사업으로, 이유식 전문 브랜드 '베이비밀'과 건강관리 식단 '잇슬림'이 있습니다. 건강신선음료의 FDD(Fresh Daily Delivery) 사업 연계를 통한 시너지 창출뿐 아니라 PDM 사업부의 전문성을 바탕으로 독자 사업으로 확장해 나갈 계획입니다. 영유아 타겟의 베이비밀은 배달 이유식 사업으로 출범시켜 성장하였으나, 중소 배달 이유식업체 진입에 따른 경쟁 심화와 출산율 저하로 인한 시장규모 감소 추세를 피할 수 없게 되었습니다. 그럼에도, 편이성에 대한 니즈와 출생아당 구매력 상승은 지속되고 있는 만큼 키즈밀 카테고리로 확장하고 영유아용 신선 즉석섭취식품으로서 경쟁력을 강화하여 매출 성장을 견인하고자 합니다. 잇슬림은 성인을 대상으로 초기 체중 조절 다이어트를 위한 칼로리 조절식으로 출시하였으나, 최근 건강유지를 목적으로 하는 영양균형 컨셉의 건강 식단으로 확장하고 있습니다. 건강에 대한 관심과 1인 가구의 지속적 증가는 솔로이코노미 확산 트렌드와 함께 맞춤형 건강 식단인 잇슬림의 지속적인 성장 가능성을 제시해 주고 있습니다. (2) 영업개황 [건강신선음료 배달(Fresh Delivery) 사업]건강신선음료 배달사업은 녹즙류, 유산균, 음료대용식, 건강즙 등 주요 품목을 고객의 집이나 사무실에 일일배달하는 사업입니다. 해당 사업은 1995년 5월 사업시작 이후 지속적인 성장을 이어오고 있습니다. 녹즙 제품은 명일엽이나 케일 등 단일 원재료를 기반으로 한 순수녹즙과 원재료를 발효시켜 체내흡수를 높인 발효녹즙이 있으며, 도라지, 흑마늘, 헛개나무 등 한방소재를 이용한 건강즙이 있습니다. 건강즙은 일일배달 형태와 세트포장을 통한 온라인 및 특판 매출로 구분하여 영업활동이 이루어지고 있습니다. LOHAS Meal은 핸디밀, 스무디랩 등 기존 품목과 차별화된 카테고리를 육성하고 있습니다. 지난 2010년에는 식물성 유산균 제품을 통해 유산균 시장에 진출하였고, 2013년에는 글로벌 유제품 기업인 다논(Danone)과 제휴하여 발효유 제품을 출시하였으며, 프로바이오틱 사업 전개를 통한 품목 다변화로 지속적인 성장을 도모하고 있습니다. [PDM(Pulmuone Designed Meal) 사업]PDM사업은 2010년 1월 냉장 배송 이유식 사업을 기반으로 출범하였으며, 2013년 초, 성인의 건강한 체중조절을 위한 저 열량 식단 배달 사업으로 그 영역을 확장하였습니다. 영유아식 풀무원 베이비밀은 프리미엄 냉장 배달 이유식 시장을 개척하여 2011년에는 지방광역시까지 배송 지역을 확대하였습니다. 한편, 지속되는 저출산으로 인한 시장 축소와 배달 이유식 시장의 과다한 경쟁을 돌파하기 위해 1세 이상 아기용 유아식과 간식을 포함하는 키즈 시장으로 고객층을 확대하고 영유아 타겟의 전문 제품 개발 및 소싱 판매도 함께 시도하고 있습니다. 잇슬림은 2013년 3월 사업 인수와 함께 전국배송을 개시하였고, 2016년 하반기 건강도시락을 출시하여 기존 체중관리 목적의 타겟에서 범용적인 건강관리 식단으로 확장하며 성장 동력을 확보하였습니다. 계절 주기로 다양한 신 메뉴를 도입하여 식단의 변화를 이끌고, 기능성을 소구할 수 있는 체중조절용 조제식품(쉐이크) 등 제품 종류도 다각화하고 있습니다. 더불어 최근에는 맞춤형 식사를 제공하는 국내 유일 식생활관리서비스 사업 도약을 목표로 판매 채널을 확장하고 다양한 서비스 업체와의 제휴 등을 통해 사업의 차별화를 꾀하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 [건강신선음료 배달(Fresh Delivery) 사업]국내 음료시장의 경우, 최근 몇 년간 저성장이 이어지고 있으며 커피류 및 일부 기능성 음료만이 성장하고 있습니다. 풀무원녹즙은 이러한 저성장을 탈피하기 위해 기존 녹즙군을 순수녹즙, 발효녹즙 등 카테고리의 세분화를 진행하여 제품별 차별화 및 기능성 강화를 통해 고객의 저변을 확대해가고 있으며, 식사 대용식 시장이 성장함에 따라 과채스무디 제품을 런칭하여 규모 확대를 추진하고 있습니다. [PDM(Pulmuone Designed Meal) 사업]베이비밀은 출산율 의존성을 배제할 수 없어, 전체 타겟 고객 수의 성장성을 관망하기 어렵습니다. 이에 이유식 중심의 제품에서 유산균, 분유 상품을 새롭게 런칭하고 간식 등을 추가하여 고객을 유아(키즈)로 확대하고 영유아 전문몰로서 새로운 입지 기반을 다지고 있습니다. 잇슬림의 경우, 다어어트 목적의 젊은 여성 고객 중심 사업의 성장성은 한계가 있어 타겟 고객을 확장하여 사업의 성장성을 기대하고 있습니다. 바쁜 직장인, 편이성을 중시하는 20~30대뿐 아니라 건강을 중시하는 40~50대 중장년층 및 질병의 예방과 관리가 필요한 노인층까지 고객의 생애주기와 상황, 니즈에 대응하는 맞춤형 식사를 제공하는 식생활관리서비스 사업으로 성장하고자 합니다. (4) 경 기 변 동 의 특 성 및 계절성 [건강신선음료 배달(Fresh Delivery) 사업]건강신선음 료는 건강한 삶을 영위하기 위한 소비자들의 부가적인 부분입니다. 따라서 경기 변동에 민감한 특성이 있으며, MS(Morning Staff)를 통한 일일 배달 중심 사업을 펼치기 때문에 영업일수가 감소하는 동절기 및 휴가철 등에는 매출이 감소될 수 있는 특성을 지니고 있습니다. [PDM(Pulmuone Designed Meal) 사업]베이비밀과 잇슬림 모두 배달 가맹점을 통해 매일매일 고객의 집으로 냉장 배송되는 프리미엄 서비스 제품입니다. 배송비를 별도 부과하지 않지만, 평균 2주 이상의 식단제로 운영되고 있기 때문에 고객의 1회 구매가격이 허들로 작용하고, 경기 변동의 영향을 받기 쉬운 사업입니다. 그럼에도 베이비밀은 영유아를 위한 투자 심리와 소비 패턴의 영향으로 연간 큰 차이는 없고, 잇슬림은 여름 휴가철을 앞둔 여성 고객의 니즈에 따라 다이어트 제품의 매출이 증가되는 경향이 있습니다. 반면, 동절기 판매량이 부진하기 때문에 일반 건강식 카테고리 제품을 포함하여 경기와 계절 변동성이 적은 건강관리 타겟 제품을 확충해 갈 계획입니다. (5) 국내외 시장 여건 대부분의 선진국 성장세가 둔화되면서 수요를 위축시키는 역할을 하고 있습니다. 이러한 영향으로 국내 경기 또한 시장 수요 부족에 따른 불황국면에서 자유롭지 못한 상황입니다. 풀무원녹즙은 경기변동에 따른 소비자들의 소비와 관련성이 높은 건강기능식품, 스킨케어 등 부가적인 부분이 주 사업구조를 이루고 있기에 영향을 받을 것으로 보입니다. 따라서 매출 활성화를 위한 다양한 영업 및 마케팅 전략을 가맹점과 연계하여 소비를 유도하고, 소비자들의 니즈를 반영하여 트렌드를 이끌어 갈 수 있는 신제품 출시를 통해 이러한 위기 상황을 극복하고자 노력하고 있습니다. (6) 경쟁상황 및 시장의 안정성 [건강신선음료 배달(Fresh Delivery) 사업]신선음료 배달사업은 일일배송 형태로, 단일 대기업 및 다수의 중소 녹즙업체가 경쟁하고 있습니다. 풀무원녹즙은 안정적인 기존 사업을 기반으로 사업의 강점인 Fresh Delivery 및 고객의 편의, 기능성을 강화하면서 간편함, 건강을 추구하는 소비자의 니즈를 대응하고, 신규 카테고리인 LOHAS Meal을 런칭하여 차별화된 아침식사 시장을 주도해 나가고자 합니다. [PDM(Pulmuone Designed Meal) 사업]이유식 Meal 카테고리 시장의 성장은 정체되어 있는 반면 프리미엄 시장의 전체 규모는 지속적으로 성장하고 있습니다. 이 중 건강기능식품(유산균, 비타민 등)과 영유아 전용 식품군(냉동밥, 반찬, 음료, 간식) 및 관련 부가 상품(유아 식기, 의류 등) 시장의 성장은 두드러지는 추세에 있어, 베이비밀도 식단 중심의 제품 운영에서 영유아 카테고리 전문화를 통한 성장 전환을 시도하고 있습니다. 잇슬림의 경우, 냉동식품 위주의 다이어트 도시락 시장 내 영양균형을 고려하여 설계된 신선한(냉장) 프리미엄 도시락으로서 선도적 역할을 담당하고 있습니다. 잇슬림 사업은 단지 체중조절을 위한 다이어트식이 아닌 건강관리에 도움이 되는 식사를 제공하는 서비스 사업으로 확대 추진하고자 합니다. 유전자 분석, 장내미생물 분석을 접목한 상품을 새롭게 출시하고, 암, 당뇨병, 고혈압 등의 만성질환 관리를 위한 메디푸드까지 확대하여 건강관리 플랫폼 사업으로 안착시킬 계획입니다. (7) 회사 경쟁상의 강점과 단점 풀무원녹즙은 녹즙사업을 시작한 1995년 이후 줄곧 대한민국 녹즙시장을 선도하는 리딩 브랜드로 자리를 공고히 하고 있습니다. 소비자들이 믿고 찾을 수 있는 바른먹거리를 제공하고 고객의 삶에 건강한 생활 습관으로 자리할 수 있도록 최선의 노력을 기울이고 있습니다. 자사에서 생산하는 다양한 제품은 원재료별 생산 산지 점검 및 관리부터 공정위생관리, 섭씨 5℃ 이하의 온도 관리, 신선유통 관리에 이르기까지 풀무원의 원칙을 지켜나가고 있습니다. 상품 또한 수시로 업체를 방문하여 품질검사를 비롯한 철저한 위탁생산관리를 통해 소비자 만족을 최우선으로 관리하고 있습니다. 풀무원녹즙은 HACCP(Hazard Analysis and Critical Control Point, 위해요소 중점관리기준), FSSC(Food Safety System Certification) 22000 인증을 취득한 고품질의 생산라인을 갖추고 있고, 소비자들에게 어필할 수 있는 강력한 브랜드 파워를 가지고 있습니다. 이러한 품질과 브랜드 파워에 기반한 고품질의 제품은 전국에 분포한 가맹점 등 유통망을 통해 언제든 소비자들이 믿고 찾을 수 있는 힘이 되고 있습니다. 또한 글로벌 유제품 1위 기업 다논과의 사업협력 및 과학적인 영양설계에 기반한 고객맞춤 식단 사업인 잇슬림, 베이비밀을 통해 사업을 확대해가고 있습니다. 주1) 풀무원건강생활㈜는 2019년 3월 5일 부로 ㈜풀무원녹즙(존속법인)과 풀무원건강생활㈜(신규법인)으로 분할되었습니다.주2) ㈜ 풀무원녹즙은 주요 종속회사에 해당하지는 않으나, 풀무원 의 '바른먹거리(식생활)' 사업을 통해 경제적/사회적 공유가치를 창출해오고 있으므로 본 보고서에 관련 내용을 별도로 기재하였습니다. ■ ㈜푸드머스 ( 1) 산업의 특성 식자재유통은 어린이집/유치원 급식에 사용되는 식재료부터 초/중/고교, 오피스/산업체, 공공기관, 의료/복지시설 등의 급식용 식재료에 이르기까지 사회구성원 생애 전반에 걸쳐 식자재를 공급하는 산업입니다. 사회 발전이 고도화되고 조직화 정도가 심화되면서 집단을 대상으로 하는 급식 시장도 지속적으로 성장할 것으로 예상되며, 외식시장 또한 급성장할 것으로 예상됩니다. 전반적인 소득수준의 향상에 따라 양질의 고급화 식재에 대한 소비자의 수요가 점차적으로 증가하는 한편 사회적인 식품 안전이슈가 대두되면서 각 기업들의 안전관리 및 위험 예방 활동이 강화되고 있습니다. 또한 출산율 감소로 인한 초/중/고교 인구 감소로, 학교시장이 점차적으로 줄어드는 추세이나, 고령화로 인한 실버 시장 확대가 예상됩니다. 국내 식자재 시장은 선진 시장에 비해 대규모 자본에 의한 규모화 수준이 낮은 단계에 해당됩니다. 외식 시장의 식자재 유통은 최근 최저임금 인상 등 인건비 상승으로 인해 전처리 식자재에 대한 Needs가 확대되고 있습니다. 따라서 향후 산업의 양적/질적 측면의 지속적인 성장이 예상됩니다. (2) 영업개황 푸드머스는 크게 B(Business)채널과 SL(School Lunch)채널, Kids(영유아시설)채널, H(Health)채널, 외식(HORECA)채널로 구분하고 있습니다. B 산업체, 경찰시설, 관공서, 오피스, 대학교 및 학원시설 등을 대상으로 가성비 높은 상품의 개발/소싱과 고객서비스로 차별화된 경쟁력을 확보하고 있습니다. 그리고 SL채널은 전국 초/중/고등학교를 대상으로 고품질의 '풀스키친(구.바른선)'브랜드 매출을 확대해 나가고 있으며,Kids 채널은 영유아 맞춤형 전용 브랜드인 '풀스키즈(구.우리아이)' 브랜드를 유치원과 어린이집에 공급하는 사업으로 매년 두 자릿수 성장을 지속하고 있습니다. H 복지/요양/의료시설을 대상으로 전용 브랜드인 '풀스케어(구.Softmade)'를 런칭하여 상품 차별화를 경쟁력으로 복지/의료 시장 내 선도적인 입지를 구축하고 있습니다. 외식채널은 프랜차이즈,레스토랑, 휴게소, 일반식당 등을 대상으로 다양한 고객 니즈에 부합하는 맞춤형 상품 및 효율화 식재를 제공하는 사업으로 외식 전용브랜드인 '풀스쿡(구.참채움)'을 바탕으로 외식 시장 진입 확대를 지속 추진하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 식자재 유통업은 대형업체를 중심으로 재편되어 기업간 경쟁 또한 심화되고 있습니다. 출산율 저하에 따라 영유아 현원 수 및 초/중/고교 재학생 수는 지속적으로 감소하고 있지만, 점차적으로 완만하게 유지되는 추세이며 영유아 인구 수 감소에도 불구하고 보육정책에 따라 보육시설은 매년 증가하고 있어 돌봄교실과 같은 영유아 급/간식시장은 성장하고 있습니다. 또한 국내 인구 고령화에 따라 병원, 요양원, 복지시설의 급식시장 또한 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다. 뿐만 아니라 중국, 동남아 등 해외 시장에 대한 국내 기업의 진출 시도가 활발히 이루어지고 있으며, 이들 국가의 건강하고 안전한 한국 식재에 대한 수요는 향후 증가할 것으로 예상되어 국내 기업의 전망을 밝게 하고 있습니다. ( 4) 경기변동의 특성 및 계 절 성 일반적으로 급식 식자재 시장은 경기변동에 크게 영향을 받지 않는 것으로 나타납니다. 보육/교육 관련 시설/기관 및 공공기관의 급식은 경기에 영향을 받지 않으며, 오피스/산업체 급식 또한 특정 인원을 대상으로 지속적으로 제공되므로 중/단기적으로 영향의 폭이 적다고 볼 수 있습니다. 계절에 따른 영향 또한 크지 않은 것으로 나타나며, 학교의 방학, 여름 휴가시즌 등에는 급식의 규모가 다소 축소되는 경향이 있습니다. 그러나 최근에는 방학기간 중 무료급식 운영 등의 사회 복지 정책이 실시되어 해당 기간의 감소 폭은 줄고 있으며, 학교는 홍보활동 제한, 지역별 연계 정책 확대, 식중독 이슈로 인한 입찰 제한 등으로 매출 확대에 어려움이 발생하고 있습니다. (5) 국 내 외 시 장 여 건 국내 식자재 유통시장은 개인사업자나 중소업체 중심으로 이루어져 왔으나 최근 대기업 중심의 기업형 식자재 유통으로 재편되고 있습니다. 현재 기업형 식자재 유통업체는 인프라를 기반으로 M 통해 규모를 키우는 업체와 기존의 외식과 급식업을 중심으로 식자재 유통업의 시너지를 키우는 두 가지 모습으로 나타나고 있습니다. 대기업의 경우, 전용 브랜드 런칭 및 해외시장 개척을 통해 매출을 확대해 나가고 있습니다. 지속적인 내수경기의 침체 및 급식시장 성장세 둔화와 업체 간 신규 사업장 수주 경쟁의 심화로 기업간 경쟁은 점점 더 치열해지고 있습니다. 또한 각 지자체에서 지역 내 산업 육성 및 보호를 위하여 시행되고 있는 지역제한 제도는 전국권 사업을 영위하는 대기업 식자재 유통사들에게는 위기 요소로 작용하고 있습니다. 이러한 정책 하에 Local 기업의 공격적인 시장 침투가 점차 증가하고 있는 추세입니다. 이처럼 시장여건은 긍정적이지 않지만 해당 산업 내에서 차별화를 통한 경쟁력을 확보하는 것이 무엇보다 중요합니다. ( 6) 경쟁상황 및 시장의 안정성 푸드머스의 주요 경쟁사들은 국내 급식시장의 포화와 업체 간의 치열한 수주 경쟁 등으로 인해 외식시장 및 해외 진출을 가속화하고 있습니다. 단체급식을 기반으로 외식 프랜차이즈 및 호텔, 개인식당의 식자재 공급비중을 확대하고 있으며, 해외단체급식 사업장 수주확대를 통해 해외 비중을 점차 확대해 나가고 있습니다. 또한 기존 단체급식시장에서의 매출 확대를 위해 경쟁사의 Kids와 Silver시장 진입이 확대되고 있으며, 푸드머스는 Kids와 Silver채널의 경쟁사 참입을 방어하기 위해 '풀스키즈' 및 '풀스케어' 브랜드 상품 구색을 확대하고, 채널 맞춤형 교육 및 서비스를 제공하면서 진입장벽을 강화하고 있습니다. 외식채널의 경쟁상황은 더욱 치열해지고 있지만 수익을 창출할 수 있는 여건이 쉽지 않은 상황 속에서 푸드머스는 전처리 과정을 줄인 Prep 식재 등 차별화된 외식전용 식자재 제품 개발 등을 통해 외식채널에서의 매출 성장을 확대하고 있습니다. (7) 회사 경쟁상의 강점과 단점 학교 급식시장과 영유아 급식시장의 시장우위를 지속적으로 선점하기 위해 브랜드 상품 개발 확대를 통한 경쟁력 확보에 주력하고 있으며, 이와 더불어 각 지자체 급식지원센터 및 보육정보센터와의 파트너십을 더욱 견고히 하고 있습니다. 아울러 기업, 산업체, 경찰시설, 관공서, 레저시설 등의 급식시장 사업역량 확대를 위해 고객군별 맞춤형 상품 전략과 교육 지원 등의 부가서비스 제공으로 시장 내 경쟁력을 지속적으로 강화해가고 있습니다. 식물성 단백질에 대한 관심 증가를 바탕으로 두부 RM 카테고리를 육성하고, Kids 전용의 영양 균형 상품, 시니어 전용 고령친화 상품을 육성하며 브랜드의 경쟁력을 강화하고 있습니다. ■ Pulmuone U.S.A., Inc./ Pulmuone Foods USA, Inc. /Nasoya Foods USA, LLC (1) 산업의 특성 광범위한 지역에 소비자가 분산되어 있는 미국의 특성상 대부분의 식품 제조사들은 소수의 대기업을 제외하고는 특정 지역에 기반을 두고 해당 지역을 중점적으로 공략하는 것이 특징입니다. 또한 다양한 민족적 배경을 둔 인구통계학적 특성상, 세계 각국의 다양한 식문화가 공존하여 식음료 제품의 카테고리가 매우 세분화되어 있습니다. 카테고리별 각기 다른 선두업체가 존재하며, 다양한 식문화를 혼합하여 새로운 식음료 카테고리를 창출하려는 시도가 점차 증가하는 추세입니다. 또한, 2010년 이후 안전식품(유기농 원재료, 글루텐 미첨가, 유전자 조작 원료 미사용 등)에 대한 소비자들의 관심이 증가함에 따라, 이러한 제품들의 출시가 늘어나고 있습니다. 이에 더해 최근 2-3년새 미국 전역에 걸쳐 Plant Based Protein식품에 대한 관심 및 소비가 증가함에 따라, 대부분의 식품 카테고리에서 Plant Based Protein이 함유된 제품에 대한 출시가 활발해지고 있습니다. 또한 최근 Millennial 세대의 Life Style을 기반으로 가정에서 간단하게 직접 요리를 할 수 있도록 레시피 및 소분된 원재료를 포함한 Meal Kit 제품군의 시장이 확대되고 있습니다. 해당 제품군은 Subscription 을 통하여 가정에 직접 배달하는 Direct to Consumer 모델인 Online Meal Kit 모델로 시장이 형성되었으나, 유통 매장에서 직접 판매하는 In-store Meal Kit 모델도 활발해 지고 있습니다. (2) 영업개황 Pulmuone USA는 1991년에 한국 교민시장에 진출한 이래, 꾸준히 사업영역을 확장하고 있습니다. 2004년에 미국 유기농 식품회사인 Wildwood Natural Foods를 인수하여 기존 Asian Market에서만 판매하던 두부 제품을 미국 주류시장(Mainstream Market)에 진출시켰습니다. 2009년에는 발아콩 두부 출시로 Natural Market에서 두부 카테고리의 선두주자로 도약하였습니다. 또한 2009년 냉장 파스타, 소스, Ready Meal 제품 제조업을 영위하는 Monterey Gourmet Foods를 인수합병하여 제품군 다양화를 통해 미국 주류시장(Mainstream Market) 확대에 집중하고 있습니다. 두부 제품은 Natural Market 및 Asian Market채널 1위를 기반으로 2016년 주류시장(Mainstream Market) Retail 채널 1위 두부 브랜드인 나소야를 비타소이로 부터 인수한 후 성장세를 지속하고 있으며, 이로써 세계 4대 두부시장(한국, 일본, 중국, 미국) 중 하나인 미국에서 두부사업 부문 1위 업체로 입지를 다져나가고 있습니다. Asian Food는 Asian Market의 마켓리더십을 기반으로 Mainstream Market에 Asian Noodle Kit, 김치, 냉장만두 등의 다양한 제품군을 전개해 나가고 있으며 냉장파스타 및 소스는 이탈리안, 멕시칸풍의 다양한 Meal Kit 제품군을 중심으로 도약의 기반을 마련하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 [포장 두부 산업]두부는 시장 규모 및 성장성이 비교적 제한적인 한국 교민 및 아시아인 대상 시장에 비해 미국인 대상 시장은 성장 가능성이 높습니다. 글루텐프리 식품 '콩'이 2015년 3대 트렌드로 선정되어 이를 주재료로 한 식품에 대한 소비자의 관심이 높아지고 있으며, 이를 반영한 샐러드용, 육류 대용, 디저트 형식의 두부제품 등을 통하여 주류 시장(Mainstream Market)이 형성되어 있습니다. 2017년 부터 전세계적으로 화두가 된 Plant Based Protein(식물성 단백질) Mega Trend 의 영향으로, 두부에 대한 관심과 소비가 증가하면서 전체 두부 시장의 규모도 큰 성장세를 나타내고 있습니다. [Asian Food 산업]전반적인 Asian Food의 인기에 힘입어 Authentic 하고 편의성을 갖춘 Asian Food는 지속적으로 성장할 것으로 예상하고 있습니다. 특히 여러 Asian Food 중 K-food는 K-pop의 폭발적인 인기에 힘입어 새롭고 트렌디하고 건강한 식품으로 소비자들의 큰 관심을 받고 있습니다.당사는 생면, 라면, 볶음밥, 만두, 김, 반찬, 간식 등의 다양한 Asian Food를 Asian Market 및 Mainstream Market에서 활발하게 판매하고 있습니다. 좀더 차별화된 제품으로 마켓 리더십을 구축하기 위해 미국 자사공장에서 소스 생산라인을 구축했으며 이 생산라인을 통해 미국인 소비자들이 가정에서 10분 이내에 간편하게 조리가 가능한 Asian Noodle Kit 제품군을 집중 출시하여 시장을 확산시킬 계획입니다.[즉석 조리 식품 산업]건강하고 신선한 음식에 대한 소비자의 선호도가 지속적으로 증가함과 동시에 편의성을 갖춘 즉석 조리식품 시장은 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다. Pulmuone USA는 지속적으로 한국 본사의 볶음밥, 생면, 라면, 만두, 김, 반찬, 간식 등 다양한 신제품을 수입 및 출시하고 있으며 이를 토대로 교민 마켓에서의 시장 점유율 증대 뿐만 아니라 냉장 파스타 및 소스류 사업과 마찬가지로 나소야의 여러 Retail 망을 통하여 주류 시장(Mainstream Market)까지 사업을 확장을 하며 매출 증대에 총력을 기울이고 있습니다. 또한 Asian 식품에 관한 소비자의 관심이 증가되면서 한국 본사의 완제품을 수입하는 모델에서 확장하여 현지 생산기지에서 본사에서 수입한 반제품과 현지에서 제조한 반제품을 조립하여 조금 더 미국 소비자에게 적합한 Asian meal kit 제품 출시에도 집중하고 있습니다.[냉장 파스타 및 소스류 산업]단순히 편리함만을 추구하는 냉동제품보다는 편리함과 동시에 건강을 생각하는 트렌드로 소비자 욕구가 변화함에 따라, 냉동되지 않은 유기농 원재료를 적용한 프리미엄 냉장 제품군의 성장세가 두드러지고 있습니다. 이에 Pulmuone USA는 당사의 바른먹거리 원칙에 맞는 제품을 개발하고자 노력하고 있으며, 소비자 욕구 충족과 동시에 제품군의 성장을 기대하고 있습니다. 냉장 파스타 시장은 제품의 패턴이 고정되어 있으며 꾸준히 성장하고 있는 시장입니다. 또한 나소야의 약 20,000여개의 Retail 망을 이용하여 판로를 넓혀 나갈 계획입니다. (4) 경기변동의 특성 및 계절성 Pulmuone USA의 주력 제품인 파스타, 소스, 두부류 제품들은 시장군이 이미 확고히 형성되어 있어 미국 주류시장(Mainstream Market) 식문화의 경기변동과 계절에 크게 민감하지 않은 주재료에 해당합니다. 또한 한국 본사에서 수입하는 생면류의 경우 겨울철 제품인 우동류와 여름철 제품인 냉면류가 뚜렷하게 나누어져 매출에 기여하고 있습니다. (5) 국내외 시장여건 Pulmuone USA의 주력제품(파스타, 두부 등)은 대부분 유통기한이 짧은 냉장 제품이므로 취급에 주의하여야 합니다. 이러한 제품 특성상 캐나다 일부 지역을 제외하고 유사 수입제품의 유입에 따른 경쟁 위협은 없습니다. 이로 인하여 2018년부터 두부제품은 꾸준한 매출 성장을 보여주고 있습니다. 그러나 파스타, 소스, Ready Meal 제품군의 경우 미국 내 다수의 경쟁업체들이 시장을 점유하고 있으며, 특히 파스타의 경우 이탈리아 현지 업체들의 강력한 시장대응으로 경쟁과열이 지속되고 있습니다. Pulmuone USA는 '신선함' 뿐만 아니라 '건강함'을 동시에 강조하는 차별화된 제품으로 시장을 공략하고 있습니다. 미국 내 독신생활 및 편리함을 추구하는 소비자가 점차 증가함에 따라 대용량 제품보다는 1인이 간편하게 즐길 수 있는 소용량 제품들이 시장에서 증가하는 추세입니다. Pulmuone USA 또한 특정 품목의 제품들은 규격 조정 및 '신선, 편리함'을 강조하는 차별화된 제품들을 지속적으로 출시할 계획입니다. ( 6) 경쟁상황 및 시장의 안정성 교민 시장을 중심으로 한 저가 두부제품 위주의 신규 진입업체가 2013년 이후 뚜렷한 증가세를 보이고 있습니다. 주로 자사 브랜드(Wildwood, Monterey Gourmet Foods, Pulmuone 등) 보다는 Private Label(주문자 상표 부착상품) 브랜드로, 납품가는 다소 낮지만 출하물량을 안정적으로 확보하려는 경향이 뚜렷합니다. 또한 교민 마켓 중 일부는 자사 브랜드를 대체할 Private Label 브랜드 제품을 출시하기 시작하였습니다. 하지만 Pulmuone USA의 주력 브랜드인 풀무원 브랜드는 교민마켓 내 인지도 및 시장추세를 반영한 신제품 출시 등을 통해 지속적인 매출 성장을 보이고 있습니다. Wildwood 브랜드를 통하여 두부를 샐러드나 건강식으로 섭취하는 미국 주류시장(Mainstream Market)의 Natural Market 소비자를 위한 두부 제품류 역시 안정적인 시장 점유를 확보하고 있습니다. Pulmuone USA는 2015년 이후 핵심 주력 사업인 두부 제품에 대한 적극적인 투자를 하였고, 2016년 나소야를 인수하여 다양한 신제품 개발 및 교민마켓, 주류시장(Mainstream Market) 내 Natural Market 뿐만 아니라 Grocery Market 시장점유율을 확대할 계획입니다. 또한, 시장의 안정성을 기반으로하여 점진적인 매출 신장을 추구하는 전략으로 2018년부터 두부 매출은 눈에 띄게 성장하였고, 더불어 현재의 성장추세를 꾸준히 이어감으로서 연중 지속적인 성장을 이룩할 것으로 예상됩니다. 파스타와 소스의 경우, 강력한 품질력, 이태리 정통성, 빠른 제품 개발 혹은 Natural한 이미지를 갖고 접근한 유수 경쟁업체 및 다양한 유사 제품에 따른 가격 경쟁이 심화되고 있습니다. 가격 경쟁 심화로 인해 Pulmuone USA.는 차별화된 전략을 바탕으로 시장 공략 방안을 지속 강구중에 있습니다. (7) 회사 경쟁상의 강점과 단점 미국의 두부시장에서는 가격 경쟁력을 최대 무기로 하는 Private Label(주문자 상표 부착상품)의 시장진입이 점차 증가하는 추세임에 따라 브랜드 파워 지속 및 품질, 맛,성분 상의 차별화된 신제품 공급이 핵심입니다. 두부의 경우, 미주지역 내 Pulmuone USA 브랜드 이미지가 비교적 잘 구축되어 프리미엄 제품군의 출시가 용이한 것이 강점 입니다. 다만, 풀무원의 제품 철학상 염가의 원재료를 사용한 저가 제품군은 출시하지 않아 저가 두부의 시장 잠식에 대한 효과적인 대응이 관건인 상황입니다. 파스타, 소스, 즉석조리식품 시장에서는 Pulmuone USA가 지속적으로 차별화된 신제품들을 시장에 출시하고 있는 것이 강점입니다. 다만, 모방 제품의 출시가 용이하여 차별화 제품을 출시하더라도 장기간 경쟁우위를 지속하기가 어려운 상황임에 따라, 브랜드 인지도 강화를 통해 Loyalty 높은 고객군을 유지해야 하는 것이 중장기 핵심과제로 볼 수 있습니다. 본사 수입제품의 경우, 본사 브랜드 파워 및 바른먹거리 원칙으로 인해 교민마켓 시장에서의 소비자 Loyalty가 높은 편입니다. 다만, 미국 주류 시장(Mainstream Market)에서는 브랜드 파워가 현지 타 업체에 비해 낮지만 2016년 인수한 나소야의 브랜드 파워 및 유통망 이용함으로써, 제품의 확산을 통한 매출 확대를 이루어 나가고 있으며, 동서부 생산기지 이원화 및 SKU 합리화를 통해 수익성도 개선해 나가고 있습니다. 또한 매년 신제품 출시를 통해 소비자에게 다양한 제품 사용경험을 제공하고, 추가 매출을 확보하는 한편, 활발한 소셜미디어 활동을 통해 브랜드 이미지 제고에도 힘쓰고 있습니다. 주1) Pulmuone USA, Inc.는 Pulmuone Foods USA, Inc. 지분을 100%, Nasoya Foods USA, LLC의 지분을 57.6%, 한국바이오기술투자㈜의 지분을 100% 보유 하고 있으며 , 미국에서의 식품사업은 Pulmuone Foods USA, Inc.와 Nasoya Foods USA, LLC가 영위하고 있습 니다. ■ ㈜ 아 사히코 (1) 산업의 특성 일본의 두부 및 유부산업은 관서, 관동 등 지역마다 특성이 강하여 각 지역의 Private Label(주문자 상표 부착상품) 제품이 우세하며, 기획상품을 육성하는 특정기업이 시장 점유율의 많은 부분을 점유하는 특성을 보이고 있습니다. 또한 생산의 기계화와 슈퍼 등 대형 매장에서의 판매가 확대됨에 따라 중소 두부/유부업체의 수가 줄어들고 있음에도 불구하고 여전히 소규모 사업자가 압도적 다수를 차지하고 있습니다. (2) 영업개황 시장 성장 둔화 등으로 인해 시장 경쟁이 심화되고 있으나, 아사히코만의 차별화된 제조법을 통해 새로운 카테고리 상품인 '디저트 두부', 신선도 유지 포장기술을 적용하여 유통기한을 연장한 두부(60일) 및 유부(21일) 제품, 소비자 니즈를 반영한 신제품 출시 등을 통해 성장하고 있습니다. (3) 산업의 성장성 기업간 경쟁 은 지속되고 있을 뿐만 아니라 인구 감소, 소비자의 절약 지향, 초고령화 등의 시장환경 이 지속되고 있습니다. 다만 최근 소비자의 니즈가 반영된 다양한 두부/유부 제품 및 간편한 RM(Ready Meal) 제품을 통 해 시장이 소폭 성장하는 추세를 보이고 있습니다. (4) 경기변동의 특성 및 계절성 두부 /유부 산업 은 수입 원재료의 가격 변동에 따라 시장이 민감하게 변동되는 특성을 가지고 있습니다. 인구통계학적으로는 인구 감소에 따른 시장 축소의 우려가 있으나 반찬류 시장 규모가 소폭 확대되는 추세를 보이고 있습니다. 계절적으로 여름철에는 '히야얏코(생식으로 취식하는 두부 요리의 일종)', 겨울철에는 '나베(전골요리의 일종)' 등을 중심으로 두부의 수요가 증가하고 유부는 가을, 겨울 수요가 확대 되는 등 계절성이 달리 나타 나는 특성을 보이고 있습니다. (5) 국내외 시장여건, 경쟁상황 및 시장의 안정성 세계 콩 생산량 및 소비량은 상승하는 추세이나, 국산콩의 경우 최근 생산량이 안정되며 일정 한 수준의 단가를 유지하고 있습니다.국내시장은 제조원가를 확보한 제조사가 유통의 PL(Private Label)를 획득하면서 시장점유율을 넓혀가고 있으며, 동시에 NB(National Brand) 제품은 소용량/편의성 트렌드를 반영한 부가가치형 제품을 중심으로 신제품 출시가 증가하고 있습니다. 더불어 중장년층의 프리미엄 제품에 대한 니즈가 증가하는 모습을 보임에 따라, 시장이 가성비를 요구하는 시장과 프리미엄 시장으로 양분화되고 있습니다.아사히코는 2015년 신생 아사히 출범 1주년을 기념하고 기업 비전 및 신제품을 소개하는 '뉴아사히 발표회'를 성공적으로 개최하며 대외 이미지를 제고시킨데 이어, 2016년도에도 신제품 발표회를 자체적으로 진행하 였고, 일본 최대의 벤더인 악세스에 꾸준히 참여함으로서 기업 인지도를 제고시켜 나가고 있습니다.두부시장은 다양한 경쟁사가 시장을 점 유하고 있으며, 아사히코 또한 다양한 제품 출시를 통해 시장점유율을 높이고자 노력하고 있습니다. 유부시장에서 아사히코는 높은 시장점유율을 보이고 있으며 특히 테아게 부분은 M/S 1위 를 지속적으로 유지하고 있습니다. (6) 회사 경쟁상의 강점과 단점 아사히코는 내츄럴 크리미/아쿠아 제조법을 통한 차별화된 관능, 유통기한 연장 기술, 유부의 신규 생산설비 등의 기술력이 강점입니다. 또한 신규 두부/유부라인을 도입함으로써 생산성 제고를 통한 원가 경 쟁력 기 반을 확보하였으며, 독자적인 두부 제조 기술을 접목한 신제품 출시 및 마케팅도 진행하고 있습니다. 또한 5월부터 시작한 한국수입상품 판매가 호조를 보이고 있어 추가적인 매출 증가를 기대하고 있습니다.

2. 주요 제품, 서비스 등가. 주요 제품, 서비스 등의 내용

(단위: 백만원)

부문	구분	주요제품	2019년	비율

식품	두부/나물류	SOGA두부, 유기농두부, 국산콩 두부, 콩나물 등	267,393	14.71%

면류/Ready Meal	생라면, 생면, Ready Meal 등	178,412	9.82%

계란/수산/어육	자연란, 수산, 어육 등	129,380	7.12%

음료/발효유	생과일착즙음료, 발효유 등	101,283	5.57%

급식	위탁급식 용 식자재	456,234	25.11%

외식	외식산업 용 식자재	41,367	2.28%

녹즙	녹즙	54,567	3.00%

기타	장, 김치, 절임류 등	134,462	7.40%

물류	물류대행	신선식품 물류대행	35,029	1.93%

기타	기타	임대료 등	61,587	3.39%

해외	해외	판매도소매 등	357,460	19.67%

총 합계	1,817,175	100.00%

주1) 주요제품별 매출은 내부거래를 제거하여 작성하였습니다. 주2 ) 제12기는 K-IFRS 제1115호가 적용되었습니다. 나. 주요 제품, 서비스등의 가격 변동 추이

부문	품목	2019년	2018년	2017년

식품	풀무원 콩나물 340g	2,200원	2,200원	2,200원

국산콩 부침두부 380g	4,150원	3,950원	3,950원

목초를 먹고 자란 건강한 닭이 낳은 달걀 10구	4,550원	4,550원	5,150원

다. 시장 점유율점유율 추이>

구분	2019년	2018년	2017년

두부	48%	46%	46%

나물	44%	44%	47%

생면(냉장/상온생면)	29%	29%	27%

주1) 두부, 나물, 생면 출처 : 닐슨 RI Data 주2) 해당 제품 : 두부-풀무원두부, 유기농두부, SOGA두부, 연순두부, 가공두부 / 나물-풀무원콩나물, 유기농콩나물, SOGA콩나물 / 생면-우동, 냉면, 자장면, 스파게티, 칼국수, 쫄면, 쌀국수

3. 주요 원재료 [ 풀무원식품㈜ ]

가. 주요 원재료등의 현황

부문	매입유형	품목	주요매입처	매입처와 회사와의 특수한 관계여부

식품	원재료	백태	농협안성농산물도매센터 서문경농업협동조합농암지점 영농조합법인 신미네유통사업단 ㈜ 유진종묘	없음

콩나물콩	콩사랑영농조합법인 (주)유진종묘	없음

수입백태	(사)한국콩가공식품협회	없음

자연란	원애그 강화농장	없음

고급생면용밀가루	씨제이제일제당 ㈜	없음

나. 주요 원재료등의 가격변동 추이 (단위: 원)

부문	품목	단위	2019년	2018년	2017년

식품	수입백태	KG	1,083	1,160	1,128

백태	KG	4,594	4,464	4,232

콩나물콩	KG	6,432	6,026	5,810

자연란	EA	211	238	248

고급생면용밀가루	KG	644	718	730

주1) 상기 가격은 단위당 부대비용을 포함한 가격입니다.

[ ㈜풀무원녹즙 ] 가. 주요 원재료의 현황

사업부문	매입유형	품목	매입처	매입처와 회사와의특수한 관계여부

녹즙	포장재	녹즙용기	삼양패키지, ㈜바라	無

녹즙	포장재	쉬링크-라벨	경원화성	無

나. 주요원재료의 가격변동 추이 (단위 : 원)

품목	단위	2019년	2018년	2017년

녹즙 용기 120ml	EA	47	47	46

4. 생산 및 설비 가. 생산능력, 생산실적, 가동률 [ 풀무원식품㈜ ] (단위: ea)

구분	주요생산품목	2019년생산 Capacity	2019년총 생산량	가동율	비고(법인명 기재)

두부	SOGA 두부풀무원 두부유기농 두부류	132,394,800	116,056,213	87.7%	풀무원식품㈜㈜피피이씨의령㈜피피이씨춘천

나물	국산, 유기농콩나물제품류숙주제품류	60,480,000	43,786,653	72.4%	㈜피피이씨음성나물

생면	우동면, 육수짜장, 스파게티생라면외	497,808,000	292,783,920	58.8%	㈜피피이씨음성생면

* 생산Capacity : 순수하게 생산이 가능한 시간으로 산출된 Capacity임 * 생산량 : 2019년 1월~12월의 생산실적

[ ㈜풀무원녹즙 ]

(기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 시간)

구분	주요생산품목	2019년가동 가능 시간	2019년실제 가동 시간	가동율	비고

녹즙	명일엽/케일 녹즙 外	12,384	9,170	74.0%	-

나. 생산설비에 관한 사항 ( 단 위: 천원)

구분	자산형태	장부가액

생산설비(연결기준)	토지	42,456,515

건물	85,108,822

부대설비	45,634,764

구축물	21,250,045

기계장치	115,672,520

차량운반구	378,167

공기구비품	7,925,608

합계	318,426,441

5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (단위:백만원)

사업부문	매출유형	품 목	2019년

식품/식자재	상품매출/ 제품매출	두부류 외	수출	6,351

내수	1,356,748

합계	1,363,099

물류	용역매출	운송용역	수출	-

내수	35,029

합계	35,029

기타	상품매출/ 제품매출	임대료,휴게소 등	수출	-

내수	61,587

합계	61,587

해외	상품매출	면류 외	수출	-

내수	357,460

합계	357,460

합계	수출	6,351

내수	1,810,824

합계	1,817,175

주1) 매출유형별 매출금액은 내부거래를 제거하여 작성하였습니다. 주2 ) 제12기는 K-IFRS 제1115호가 적용되었습니다. 나. 판매경로 및 판매방법

[풀무원식품㈜] ① 판매조직

- 유통경로(직납유통영업 : 할인점, 백화점, 슈퍼마켓) - 농협(하 나로마트 등 농협 관련 매장관리/영업)- FC경로(개인 및 중소형 유통 소매점을 관리하는 가맹점 관리/영업)- 신경로( 온라인쇼핑, 수출 등 신경로 관리/영업, CVS 매장영업) ※ FC : Franchise(가맹점 영업 관리) ② 판매경로

채널	매출비중(%)

유통경로	47.1%

FC경로	28.1%

농협	8.4%

신경로	13.6%

기타 직매출	2.8%

합계	100.0%

③ 판매방법 및 조건

- 독립소매점 및 중소형 유통체인 : 가맹점을 통한 간접 판매- 대형 유통체인 : 자사 영업조직을 통한 직접 판매④ 판매전략- 제품 Portfolio 관리- 조직역량 강화 - Process Innovation - LOHAS 가치창출을 통한 차별성 강화- 신규 성장동력 확보- 채널별 손익개선

[ 엑소후레쉬물류㈜ ] ① 판매조직

- 3PL영업담당 : 신규 3PL 화주 영업② 판매경로

채널	매출비중(%)

관계사	80.5%

공배	1.2%

수송	0.9%

독립	16.9%

임대	0.5%

합계	100.0%

③ 판매방법 및 조건

- 용역매출 : 제품 수/배송 납품 대행 서비스 제공- 임대매출 : 재고를 보관하는 서비스 제공④ 판매전략- 물류 통합 서비스 제공- 최상의 전 국 콜드체인 네트워크 - 최신화 저온물류센터 인프라- PI(Process Innovation)을 통한 원가 절감- 에코드라빙 캠폐인 및 차량 대형화를 통한 그린물류- 3PL 화주별 맞춤 대응 전략

[㈜풀무원녹즙] ① 판매조직

- 가맹 점 (Office, Home) : 건강신선음료, 발효유 등- 온라인 : 영유아식, 다이어트식 사업

② 판매경로

채널	매출비중(%)

Office 가맹점	67.9%

Home 가맹점	16.6%

온라인	13.7%

기타	1.9%

합계	100.0%

③ 판매 방법 및 조건

- 가맹점 : 건강신선음료 및 발효유의 품목별 공급율에 의한 판매- 직영점 및 온라인 : 품목별 소비자가 판매- 특 판 : 거래처별 계약에 따른 판매 조건 상이 ④ 판매 전략- 제품 Po rtfolio 관리- 영업 파트장 및 지점장을 통한 조직 전략 실행 강화- 신규 채널 및 품목 진입을 통한 신성장 동력확보- 월별 마케팅 및 영업 전략 품목 Drive - PI(Process Innovation)을 통한 CR(Cost Reduction)활동 강화- LOHAS 정신에 입각 한 제품 개 발 및 관리

[㈜푸드머스] ① 판매조직

- 직접납품 : 수도권영업부, 지방영업부, 수도권 복지/의료 채널 영업부

- 간접납품 : 학교급식 영업부, 수산담당, KIDS영업부

② 판매경로

채널	매출비중(%)

직접납품	51.3%

간접납품	48.7%

합계	100.0%

③ 판매방법 및 조건

- 직납채널 : 개별영업에 의한 수주활동 및 제안입찰에 따른 수주

- 간납채널 : 가맹점을 기반으로 하는 신규거래수주 활동

④ 판매전략- 사업 다각화를 통한 새로운 성장 동력 창출- 바른먹거리 브랜드 제품과 종합식자재 및 서비스 공급 - 고객서비스 역량 강화

[ Pulmuone U.S.A., Inc./ Pulmuone Foods USA, Inc. /Nasoya Foods USA, LLC] ① 판매조직

- Club 담당 : 창고형 할인점 관련관리/영업- Ethnic 담당 : 한인/중국마켓 관련 관리/영업- Retail 담당 : 대형마트 관련 관리/영업- Food Service 담당 : B2B 식자재 관련 관리/영업

- Private Label 담당 : 판매자 상표 부착 판매 관련 관리/영업

② 판매경로

채널	매출비중(%)

Club	26.6%

Ethnic	18.0%

Food Service	3.8%

Private Label	22.0%

Retail	29.6%

합계	100.0%

③ 판매방법 및 조건

- Club 채널 : 영업조직을 이용한 직접 판매

- Ethnic/Food Service/Private Label 채널 : 영업조직 및 총판을 이용한 직접/간접 판매

- Retail 채널 : 영업조직 및 총판을 이용한 직접/간접 판매

④ 판매전략 - Nasoya와 Pulmuone 합병에 따른 브랜드와 채널 관리 전략- 총판 구조조정 및 관리 강화를 통한 지속적 성장- 신규 제품군 진출- 브랜드 인지도가 확보된 곳과의 전략적 제휴- Sales Crossover를 통한 Ethnic 제품의 미국 주류시장(Mainstream)으로 판매 확대

[ ㈜ 아사히코] ① 판매조직

- GMS, SM담당 : 대형마트 및 일반마트 관리/영업 - CVS 담당 : 편의점 관리/영업- 업무용 : 도시락업체 등 B2B 영업

② 판매경로

채널	매출비중(%)

GMS, SM	87.4%

CVS	4.0%

업무용	8.6%

합계	100.0%

주1) GMS는 General Merchandise Store, SM은 Supermarket의 약자입니다. ③ 판매방법 및 조건- 영업조직을 이용한 직접/간접 판매

④ 판매전략 - 혁신업체 선정 및 신규 개척을 통한 채널 다각화

- 조직 구조 변경 및 역량 강화

- 신규 제품 출시를 통한 성장동력 확보

- 원재료 단가 관리를 통한 손익개선

6. 수주상황 2019년 12월 31일 현재 주문생산에 의한 장기 공급계약 수주현황은 없습니다 . 7. 시장위험과 위험관리 연결실체는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리는 연결실체의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 관계부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.1) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

① 외환위험외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 연결실체의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산 ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.당기말 현재 지배기업과 종속기업의 외화 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(외화단위: USD, JPY, CNY, 원화단위: 천원)

통화	자산	부채

외화	원화	외화	원화

USD	50,400,467	58,353,661	83,268,563	96,408,342

JPY	2,884,776,836	30,678,736	4,131,750,676	43,939,929

CNY	45,479,177	7,537,719	18,758,146	3,108,975

당기말 현재 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 당기말 자본은 4,689백만원 감소(증가)합니다.

② 이자율위험이자율 위험은 변동이자율 조건으로 차입한 차입금과 변동이자율 조건으로 발행한 사채에서 비롯됩니다. 연결실체는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있으며, 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결실체 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

당기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 (하락)할 경우 당기 법인세비용차감전순손익은 1,276백만원 감소(증가)합니다. 2) 신용위험신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 우량한 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 12(당) 기말	제 11(전) 기말

금융보증계약(*)	50,068,000	19,500,000

(*) 주석 37에 기술하고 있는 금융보증계약과 관련된 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결실체가 지급하여야 할 최대금액입니다.신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.

① 매출채권

연결실체의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는요소로 고려하고 있습니다. 수익의 집중 정도에 대한 상세한 정보는 주석 30에 포함되어 있습니다.

위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있는 연결실체의 재무부문은 표준 지급기준을결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다.

한편, 당기말과 전기말 현재 거래상대방 중 개인에게 발생한 매출채권은 거래보증금 한도 내에서 발생합니다.

(ⅰ) 당기말 매출채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 12(당) 기	제 11(전) 기

국내	137,162,854	120,735,082

해외	55,343,256	44,364,073

합 계	192,506,110	165,099,155

(ⅱ) 당기말 현재 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 12(당) 기	제 11(전) 기

일반고객	170,340,498	145,031,246

특수관계자	22,165,612	20,067,909

합 계	192,506,110	165,099,155

(ⅲ) 당기말 현재 매출채권의 기대신용손실에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	가중평균 채무불이행률	총 장부금액	손실충당금

90일 이내	0.00%	162,271,012	-

91일 이상 180일 이내	0.01%	27,606,215	-

181일 이상 273일 이내	0.02%	143,429	-

273일 이상 365일 이내	0.05%	6,127	-

365일 이상 730일 이내	8.34%	1,414,028	-

730일 이상	100.00%	3,841,796	2,776,498

합 계	195,282,607	2,776,498

연결실체는 기대신용손실에 따라 평가한 금액 중 회수가능성이 유의적으로 불가능하다고 판단되는 2년 이상 연체채권에 대해서만 손실충당금을 설정하였습니다.

(iv) 당기와 전기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 12(당) 기	제 11(전) 기

매출채권	기타채권	매출채권	기타채권

기초금액	2,709,267	329,336	1,358,993	100,307

손상차손	84,719	832,288	1,745,130	241,101

손상차손환입	-	(352)	-	(12,072)

제각	30,206	-	-	-

기타(*)	(47,694)	(639,704)	(394,856)	-

기말금액	2,776,498	521,568	2,709,267	329,336

(*) 기타에는 해외사업환산이 포함되어 있습니다.

② 채무증권연결실체는 채무증권 취득 시 거래상대방의 사업성 및 지분구조의 안정성 등을 감안하여 투자위험성을 최소화하고 있습니다.

③ 현금성자산연결실체는 당기말 현재 현금성자산 96,042,728천원을 보유하고 있으며, 신용평가등급이 우량한 은행 및 금융기관에 보유하고 있습니다.현금성자산에 대한 손상은 12개월 기대손실로 하였으며 익스포저의 만기가 단기인 것을 반영하였습니다. 연결실체는 상대방의 외부신용등급에 기초하여 현금성자산의 위험이 낮다고 판단하였습니다. 연결실체는 현금성자산의 기대신용손실 평가는 채무증권에 사용된 기대신용손실과 유사한 접근법을 사용하였습니다.

3) 유동성위험신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 연결실체의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표시된 현금흐름은 할인하지 않은 금액입니다.

당기말과 전기말 현재 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	잔존계약만기

1년 미만	1년에서 5년 이하	5년 초과	합 계

당기말:

차입금	219,095,973	158,545,345	4,000,000	381,641,318

매입채무및기타채무	220,734,145	-	-	220,734,145

리스부채	10,288,662	12,473,091	4,582,275	27,344,028

기타금융부채	1,670,237	-	15,201,108	16,871,345

이자비용	9,142,827	5,349,519	61,680	14,554,026

금융보증계약	50,068,000	-	-	50,068,000

합 계	510,999,844	176,367,955	23,845,063	711,212,862

전기말:

차입금	151,506,410	155,831,624	-	307,338,034

매입채무및기타채무	195,811,474	4,000	-	195,815,474

기타비유동금융부채	-	2,380,589	10,729,375	13,109,964

이자비용	7,611,779	6,234,251	-	13,846,030

금융보증계약	19,500,000	-	-	19,500,000

금융리스부채	237,727	142,758	43,293	423,778

합 계	374,667,390	164,593,222	10,772,668	550,033,280

4) 자본위험

연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

연결실체는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순차입금을 가산한 금액입니다.

당기말과 전기말 현재 연결실체의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 12(당) 기말	제 11(전) 기말

차입금총계	381,641,318	307,338,034

차감: 현금및현금성자산과 단기금융자산	(100,808,462)	(105,168,591)

순차입금(A)	280,832,856	202,169,443

자본:

자본총계(B)	289,923,070	326,795,976

총자본(C=A+B)	570,755,926	528,965,419

자본조달비율(A/C)	49.20%	38.22%

8. 파생상품거래 현황 가. 파생상품거래 연결실체는 이자율위험과 외화위험을 관리하기 위하여 통화선도, 이자율스왑, 통화스왑 등 다수의 파생상품계약을 체결하고 있습니다. 당기말 현재 연결실체가 이자율 스왑계약에 따라 인식한 파생금융부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계약처 계약금액 약정이자율 계약만기일 (주)신한은행 7,500,000 변동금리 수령 CD(91일)+1.782% 2023.04.10 고정금리 지급 3.95% 연결실체는 동 계 약을 당기말 현재 의 공정가치로 평가하여 파생금융부채 109,885천원을 인식하였습니다. - 파생상품 관련 손익 현황 당기 및 전기 중 이자율 스왑 계약에서 발생한 평가손익은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기 전기 평가이익 평가손실 평가이익 평가손실 이자율 스왑 - (25) - (61) 연결실체는 파생상품의 정의에 충족하는 비지배주주인 풀무원 글로벌투자파트너쉽 사모투자전문회사와의 약정사항이 체결되어 있습니다. 연결실체는 동 계 약을 당기말 현재 의 공정가치로 평가하여 파생금융부채 15,201,108천원을 인식하였습니다. - 파생상품 관련 손익 현황 당기 및 전기 중 주주간 약정 계약에서 발생한 평가손익은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기 전기 평가이익 평가손실 평가이익 평가손실 파생평가손실 - (4,472) - (3,105) 9. 경영상의 주요계약 등 회 사는 2019년 12월 31일 현재 모회사인 (주)풀무원과 IT서비스, 인사서비스, 자금서비스 등의 관리업무 대행을 위한 '일반사무지원용역' 계약을 체결하고 있습니다. 10. 연구개발활동 가. 연구개발 담당조직 풀무원식품(주)의 제,상품에 대한 연구개발 활동은 (주)풀무원의 '풀무원기술원'에서 담당하고 있으며 이에 대한 기술료(Technical fee)를 (주)풀무원에 지급하고 있습니다. 당사의 자체적인 연구개발 담당 조직은 없습니다. 나. 연구개발 비용 당사는 2019년 1월 1일 부터 2019년 12월 31일까지 연구개발 활동 지원에 대해 연결기준 12,009 백 만원 의 기 술료(Technical fee)를 (주)풀무원에 지급하였습니다 . 다. 연구개발실적 (2019년) (주)풀무원의 당사에 대한 연구용역 실적입니다. 분야 구분 연구실적 제품 두부 매일아침 하트연두부 출시 새로운 형태의 유부 제품 일본식큰네모유부 출시 면류 다이어트용 면제품 라이트누들 출시 여름용 냉면 신제품 생면식감 꼬불꼬불 물냉면 출시 마라향을 최적화한 마랑탕면 출시 가정편의식 (Ready Meal) 간편하게 즐길 수 있는 모짜렐라 브리또 3종(에그토마토, 비프할라피뇨, 스위트치킨텐더) 출시 냉동핫도그 제품 2종(탱글뽀득핫도그, 체다모짜핫도그) 출시 떡볶이, 만두, 김말이를 한번에 즐길 수 있는 냉동 Assembly 제품 김만이네쫄볶이 출시 간편 냉동밥 황금밥알 출시 멥쌀, 귀리, 현미, 녹두, 찹쌀 사용으로 식감을 강조함과 동시에 곡물 영양 강화한 슈퍼곡물죽 출시 간식 강낭콩, 덩굴강낭콩, 병아리콩을 이용한 간식 제품 심콩 출시 아임리얼 떠먹는 과일디저트 4종(망고, 복숭아, 라즈베리, 파인애플) 출시 음료 노니 출시 만두 얇은피꽉찬속 만두 2종(김치, 고기만두) 출시 디저트 아임리얼 떠먹는 디저트 4종(복숭아, 파인애플, 망고, 라즈베리) 출시 김 어니언/갈릭 온더김 출시 김과 어포를 한번에 즐길 수 있는 김 간식 제품 블랙김어포 출시 기술 김치 씨앗유산균을 적용한 김치 제품 개발 가정편의식 (Ready Meal) IH 설비를 이용한 볶음밥 개발 포화증기조리기로 조리한 생선조림 제품 개발 11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 외부자금조달 요약표 (단위:백만원) 조달원천 기초잔액 신규조달등 상환등감소 기말잔액 은행 217,585 231,425 177,019 271,991 보험회사 - - - - 종합금융회사 - - - - 여신전문금융회사 - - - - 상호저축은행 - - - - 기타금융기관 - - - - 금융기관합계 217,585 231,425 177,019 271,991 회사채(공모) 90,000 60,000 40,000 110,000 회사채(사모) - - - - 신종자본증권(공모) - - - - 신종자본증권(사모) - - - - 유상증자(공모) - - - - 유상증자(사모) - - - - 자산유동화(공모) - - - - 자산유동화(사모) - - - - 기 타 - - - - 자본시장 합계 90,000 60,000 40,000 110,000 주주,임원,계열회사 차입 - - - - 기 타 - - - - 총 계 307,585 291,425 217,019 381,991 주1) 상기 기초 및 기말 잔액은 사채할인발행차금이 미반영 된 금액임 주2) 상환전환우선주 원금 35,500백만원 상환(19.03.27) 건은 포함하지 않았음. 나. 지적재산권 관련 '풀무원' 브랜드 전반의 상표권의 보유 및 브랜드 가치 상승을 위한 활동은 모 회사인 ㈜풀무원에서 담당하고 있으며 이에 대한 Brand fee를 ㈜풀무원에 지급하고 있습니다. 다. 환경관련 규제사항 식품사업에 대한 환경규제는 친환경적인 제품 생산을 위한 '제품 환경규제'와 제품을 생산하고 있는 사업장을 친환경적으로 관리하기 위한 '사업장관리 환경규제' 등 크게 2가지로 구분되며 이에 대한 내용은 다음과 같습니다. ① 제품 환경규제 준수식품은 소비자가 직접 섭취하는 제품으로 사용자 건강과 안전에 직간접적인 영향을 미칠 수 있기 때문에 제품 관련 환경규제를 강화하고 있습니다. 제품의 개발 단계부터 원료, 포장, 제조, 유통, 사용, 폐기 등 제품의 전과정(Life Cycle)에 걸쳐 환경 영향을 최소화하기 위해 탄소 배출량, 물 사용량 저감 활동을 하고 있습니다. 또한 두부, 콩나물, 자연은맛있다, 아임리얼 4개 제품에 대한 탄소발자국, 물발자국을 산출하고 한국전과정평가학회로부터 검증받았습니다. 이러한 활동은 식품 관련 국내외 환경법규 준수 및 기업과 제품의 친환경성 제고를 통해 차별화 요소로서 기여하고 있습니다. 더불어 제품의 환경성을 높이는 활동으로 환경부 환경성적표지 인증을 받았으며 탄소발자국은 두부 2개 제품, 녹즙 4개 제품, 저탄소제품은 두부 3개 제품, 물발자국은 두부 1개 제품에 대해서 유지하고 있습니다. 국내의 주요 관련 법률은 다음과 같습니다. 1. 자원의 절약과 재활용 촉진에 관한 법률2. 환경기술 및 환경산업 지원법 ② 사업장관리 환경규제 준수제품을 생산하고 운송과정에서 발생되는 환경에 미치는 악영향을 감소시키기 위하여 관련 법을 준수하고 있으며, 환경안전 법규 및 시스템 준수 여부에 대해 파악하기 위해 환경안전부서의 내부 감사를 실시하고 있습니다. 대기오염방지시설, 수질오염방지시설과 같은 환경오염방지시설을 설치 및 운영함으로써 주변 환경에 영향을 미치지 않도록 하며, 법적 기준의 1/2 이내 배출 관리를 기준으로 하고 있습니다. 이러한 사업장의 환경관리는 관련 부처, 지방자치단체의 관리감독을 받고 있으며, 제조 사업장에서는 환경경영시스템(ISO14001), 안전보건경영시스템(OHSAS 18001)을 유지하고, 내부 정기 감사를 통해 운영 강화하고 있습니다. 또한 환경관리활동에 대한 논의 및 내용 공유를 위해 임원, 관리자, 실무자별로 구성된 협의체를 정기적으로 운영하고 있습니다. 국내의 주요 관련 법률은 다음과 같습니다. 1. 일반환경관리 : 물환경보전법, 대기환경보전법, 폐기물관리법, 소음/진동 관리법, 잔류성유기오염물질 관리법, 화학물질관리법, 지하수법, 수도법, 하수도법, 환경오염시설통합관리법, 환경오염피해구제법 등 2. 기타사업장환경관리 : 저탄소 녹색성장 기본법, 에너지 이용 합리화법, 다중 이용시설 등의 실내 공기질 관리법 등 ③ 제재현황 환경 관련 법령 위반 사 항은 없습니다. ④ 녹색경영공시 도입기후변화 대응을 중대한 글로벌 이슈로 인식하고, 기후변화에 관련된 규제에 적극적으로 대응하여 온실가스 배출량을 감소시키고 있습니다. 온실가스/에너지 목표 관리제 및 온실가스 배출거래제 규제 적용 대상업체는 아니지만, 지속적인 온실가스 감축을 위해 제조사업장의 전체 에너지 사용량 중 신재생에너지 비율을 10.2%, 두부제조공장의 에너지 사용량 중 23.7%까지 높여왔으며 2022년 22% 달성을 목표로 사업장에 태양광 발전, 태양열 온수생산 시스템을 추가 도입하여 신재생에너지 사용량을 높이고 있습니다. 온실가스 감축량의 거래를 위해 풀무원식품㈜ 음성두부공장과 ㈜피피이씨의령의 목재펠릿 보일러를 에너지공단에 온실가스 감축사업으로 등록하고, 온실가스 배출권거래제 외부사업으로 전환을 완료하였습니다. ㈜피피이씨춘천은 환경부의 녹색기업으로 지정되어 [환경정보 공개제도 운영규정]에 따라 환경정보를 공시하고 있습니다. 풀무원녹즙 도안공장이 2019년 6월 7일부터 3년 동안 녹색기업으로 신규지정되었습니다. 녹즙공장 녹색기업지정은 생산활동이 환경에 미치는 영향을 최소화하기 포장재 최소화, 태양광발전설치, LED등교체, 공정개선 등 다양한 활동을 전개해 왔으며 명일엽녹즙, 케일녹즙의 탄소성적표지 인증 과 유해화학물질을 비유독물질로 변경하는 등 개선활동과 지역사회 환경정화활동 참여등을 통해 성과를 인정받아 녹색기업으로 지정되었습니다. III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 가. 요약연결재무정보 풀무원식품 주식회사와 그 종속기업 (단위:원) 사업연도 제12기 제11기 제10기 구분 2019년12월말 2018년12월말 2017년12월말 [유동자산] 409,406,465,664 399,162,311,923 321,770,173,507 현금및현금성자산 96,065,078,430 84,209,171,984 62,503,393,809 단기금융상품 4,743,383,215 20,959,419,107 4,306,119,605 매출채권 및 기타유동채권 200,519,713,397 171,464,624,061 176,509,746,335 유동성리스채권 228,553,334 - - 단기투자자산 11,042,605,702 25,818,474,230 - 당기법인세자산 552,304,823 27,308,322 32,142,875 재고자산 90,353,927,722 87,428,111,948 73,027,455,889 기타유동자산 5,900,899,041 9,255,202,271 5,391,314,994 [비유동자산] 569,706,053,941 501,376,572,378 476,983,876,570 장기금융상품 7,500,000 12,500,000 9,000,000 장기매출채권 및 기타비유동채권 9,262,526,513 11,097,185,063 6,708,448,575 리스채권 164,347,111 - - 장기투자자산 7,697,788,719 6,338,593,829 11,755,448,378 관계기업에 대한 투자자산 984,292,694 1,023,000,005 1,587,538,999 유형자산 504,362,332,981 437,438,506,049 410,715,452,739 투자부동산 3,280,728,940 3,398,626,687 6,089,861,803 무형자산 34,030,903,827 33,807,204,463 34,956,535,628 이연법인세자산 9,888,415,311 8,077,466,180 4,978,582,042 기타비유동자산 27,217,845 183,490,102 183,008,406 자산총계 979,112,519,605 900,538,884,301 798,754,050,077 [유동부채] 480,423,417,218 375,149,809,184 395,573,984,474 매입채무 및 기타유동채무 220,734,144,675 195,811,474,228 190,345,879,784 단기차입금 219,095,972,511 151,506,409,749 169,146,042,645 유동성리스부채 9,504,333,870 237,726,932 387,807,101 유동파생상품부채 109,885,432 77,734,396 - 당기법인세부채 11,305,156,589 7,502,716,141 9,196,335,409 기타유동부채 17,433,686,721 19,797,750,334 26,280,503,660 유동충당부채 2,240,237,420 215,997,404 217,415,875 [비유동부채] 208,766,032,739 198,593,099,231 119,057,465,357 장기매입채무 및 기타비유동채무 - 4,000,000 4,000,000 장기차입금 162,545,344,608 155,831,623,778 90,194,514,587 비유동리스부채 14,886,241,420 181,180,819 468,947,782 퇴직급여부채 12,418,635,211 27,186,579,249 23,079,429,986 비유동충당부채 3,141,111,432 1,802,007,321 2,054,828,983 이연법인세부채 573,592,505 477,744,121 671,996,525 기타비유동금융부채 15,201,107,563 13,109,963,943 2,583,747,494 부채총계 689,189,449,957 573,742,908,415 514,631,449,831 [지배기업 소유주에게 귀속되는 자본] 229,957,553,499 259,656,319,294 245,631,489,150 자본금 53,067,730,000 49,360,655,000 45,074,950,000 기타불입자본 (2,756,653,960) (10,616,955,130) 150,383,022,453 기타자본구성요소 900,947,669 (3,545,454,619) (8,634,581,086) 이익잉여금 178,745,529,790 224,458,074,043 58,808,097,783 [비지배지분] 59,965,516,149 67,139,656,592 38,491,111,096 자본총계 289,923,069,648 326,795,975,886 284,122,600,246 부채 및 자본 총계 979,112,519,605 900,538,884,301 798,754,050,077 구분 (2019.01.01~2019.12.31) (2018.01.01~2018.12.31) (2017.01.01~2017.12.31) 수익 1,817,174,695,083 1,648,353,308,306 1,588,253,345,033 영업이익 23,227,376,495 26,228,217,900 29,555,490,926 당기순이익(손실) (10,598,923,057) (4,209,895,718) 14,842,522,439 총포괄이익(손실) (1,586,595,221) (6,542,820,285) 5,809,575,777 당기순이익(손실)의 귀속 : - - - 지배기업의 소유주 (1,570,238,568) 4,615,980,353 23,085,058,552 비지배지분 (9,028,684,489) (8,825,876,071) (8,242,536,113) 총포괄이익(손실)의 귀속 : - - 지배기업의 소유주 6,324,974,897 3,121,303,208 14,100,176,804 비지배분 (7,911,570,118) (9,664,123,493) (8,290,601,027) 기본주당이익(손실) (163) 440 2,661 희석주당이익(손실) (163) 440 2,561 연결에 포함된 회사수 21 20 20 주1) 종속기업, 관계기업, 공동지배기업 중 검토받지 않은 재무제표에 대해 경영진의 분석적 검토를 토대로 하여 연결재무제표 작성을 수행하였습니다.주2) 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다.주3) 제11기, 제12기는 K-IFRS 제1115호가 적용되었습니다. 주4) 제12기는 K-IFRS 제1116호가 적용되었습니다.주5) 제11기 요약재무제표는 재작성 되었습니다. 관련내용은 재무제표 재작성 등 유의사항을 참고바랍니다. 나. 연결재무제표의 연결에 포함된 회사 사업연도 연결에 포함된 회사명 전기대비 연결에 추가된 회사명 전기대비 연결에서 제외된 회사명 2019년 (주)피피이씨춘천(주)피피이씨의령(주)피피이씨음성나물(주)피피이씨음성생면피피이씨글로벌김치(주)엑소후레쉬물류(주)영농조합법인피티에이(주)풀무원기분상해포미다식품유한공사북경포미다녹색식품유한공사 Pulmuone U.S.A., Inc.Pulmuone Foods U.S.A.,Inc.Nasoya Foods USA, LLC한국바이오기술투자(주)(주)아사히코(주)푸드머스(주)푸드머스에이치엔에스연구소신선나또(주)풀무원아이엔(주) 풀무원베트남유한책임회사 (Pulmuone Vietnam Co., Ltd. ) (주)풀무원녹즙 (주)풀무원녹즙 풀무원베트남유한책임회사 (Pulmuone Vietnam Co., Ltd. ) 북경델리카식품유한공사 주1) 아사히식품공업(주)은 2016년 2월 5일 사명을 (주)아사히코로 변경하였습니다.주2) Nasoya Foods USA, LLC는 2016년 5월 10일(양수일자)자로 Pulmuone U.S.A., Inc.의 자회사가 되었습니다. 주3) 신선나또(주)는 2017년 7월 1일 부로 ㈜풀무원의 종속기업으로 편입되었습니다. 주4) 한국바이오기술투자(주)는 2017년 12월 1일 부로 Pulmuone U.S.A., Inc.의 자회사가 되었습니다.주5) 풀무원아이엔(주)은 2017년 12월 26일 부로 신설되었으며, 풀무원식품㈜의 자회사입니다.주6) 피피이씨글로벌김치(주)는 2018년 4월 17일 부로 풀무원식품㈜로부터 물적분할되었습니다.주7) 북경델리카식품유한공사는 18년 4월 24일부로 풀무원식품(주)의 종속기업으로 편입되었습니다.주8) (주)경아는 2018년 6월 28일 부로 매각되었습니다.주9) 아사히물류(주)는 2018년 8월 23일 부로 청산되었습니다.주 10) (주)풀무원녹즙은 2019년 5월 1일부로 주식교환에 의해 풀무원식품(주)의 종속기업으로 편입되었습니다. 주 11) 북경 델리카식품유한 공 사 는 2019년 9월 10일 부로 매각되었습니다. 주12) 풀무원베트남유한책임회사는 2019년 12월 5일부로 부로 신설되었으며, 풀무원식품 ㈜의 자회사입니다. 다. 요약 개별재무정보 (K-IFRS 적용) 풀무원식품주식회사 (단위:원) 사업연도 제12기 제11기 제10기 구분 2019년말 2018년말 2017년말 [유동자산] 177,146,935,218 181,580,254,606 143,658,037,039 현금및현금성자산 28,548,359,348 21,955,421,448 5,864,981,280 단기금융상품 2,500,000,000 2,500,000,000 - 매출채권 및 기타유동채권 101,765,883,651 92,952,428,191 93,689,535,063 유동성리스채권 143,619,056 - - 단기투자자산 - 11,253,981,842 - 재고자산 42,415,622,009 43,341,592,210 36,575,748,266 기타유동자산 1,773,451,154 9,576,830,915 7,527,772,430 [비유동자산] 596,833,385,957 546,312,727,445 515,728,573,564 장기금융상품 - 2,000,000 2,000,000 장기매출채권 및 기타비유동채권 6,833,927,169 9,035,050,963 4,731,242,789 리스채권 3,189,587 - - 장기투자자산 10,000,000 - 5,038,900,000 종속기업에 대한 투자자산 531,737,660,614 485,321,294,436 454,169,863,550 관계기업에 대한 투자자산 - - 1,509,480,000 유형자산 45,469,552,875 38,035,545,399 37,468,015,912 투자부동산 6,884,024,427 7,037,899,937 7,191,775,447 무형자산 4,300,264,510 5,407,851,607 4,446,403,531 이연법인세자산 1,594,766,775 1,473,085,103 1,170,892,335 자산총계 773,980,321,175 727,892,982,051 659,386,610,603 [유동부채] 234,469,073,766 174,182,876,302 183,260,335,427 매입채무 및 기타유동채무 118,663,440,736 108,137,753,908 101,439,431,669 단기차입금 104,375,000,000 54,000,000,000 59,988,780,201 유동리스부채 2,436,501,254 - - 유동파생상품부채 109,885,432 77,734,396 - 당기법인세부채 5,261,336,703 6,945,324,718 8,791,152,061 유동충당부채 - 215,997,404 217,415,875 기타유동부채 3,622,909,641 4,806,065,876 12,823,555,621 [비유동부채] 147,992,955,452 137,916,120,015 71,881,520,538 장기매입채무 및 기타비유동채무 120,156,962 114,469,973 - 장기차입금 133,875,267,542 125,752,949,618 61,391,005,693 장기성파생금융부채 9,142,938,898 6,396,636,328 - 비유동리스부채 1,646,000,379 - - 퇴직급여부채 2,225,502,376 5,300,107,546 9,291,285,188 비유동충당부채 983,089,295 351,956,550 1,199,229,657 부채총계 382,462,029,218 312,098,996,317 255,141,855,965 [자본금] 53,067,730,000 49,360,655,000 45,074,950,000 [기타불입자본] 200,006,042,289 165,949,488,041 320,197,996,171 [기타자본구성요소] (-)85,710,638 (-)45,578,829 5,772,000 [이익잉여금] 138,530,230,306 200,529,421,522 38,966,036,467 자본총계 391,518,291,957 415,793,985,734 404,244,754,638 부채 및 자본 총계 773,980,321,175 727,892,982,051 659,386,610,603 종속,관계,공동기업 투자주식의 평가방법 원가법 원가법 원가법 구분 (2019.01.01~2019.12.31) (2018.01.01~2018.12.31) (2017.01.01~2017.12.31) 수익 908,132,935,415 844,721,986,262 813,811,310,576 영업이익 13,978,790,875 28,102,060,320 30,637,104,525 당기순이익(손실) (15,181,755,123) (3,215,314,367) (43,951,050,388) 총포괄이익(손실) (14,983,324,044) (5,196,475,738) (44,223,008,654) 기본주당이익(손실) (1,572) (442) (5,415) 희석주당이익(손실) (1,572) (442) (5,415) 주1) 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다.주2) 제11기, 제12기는 K-IFRS 제1115호가 적용되었습니다. 주3) 제12기는 K-IFRS 제1116호가 적용되었습니다.주4) 제11기 요약재무제표는 재작성 되었습니다. 관련내용은 재무제표 재작성 등 유의사항을 참고바랍니다. ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11011#*재무제표_*.* 19년4분기_식품_200326_v2.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 12 기 2019.12.31 현재 제 11 기 2018.12.31 현재 제 10 기 2017.12.31 현재 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 자산 유동자산 409,406,465,664 399,162,311,923 321,770,173,507 현금및현금성자산 96,065,078,430 84,209,171,984 62,503,393,809 단기금융상품 4,743,383,215 20,959,419,107 4,306,119,605 매출채권 및 기타유동채권 200,519,713,397 171,464,624,061 176,509,746,335 단기금융리스채권 228,553,334 단기투자자산 11,042,605,702 25,818,474,230 당기법인세자산 552,304,823 27,308,322 32,142,875 재고자산 90,353,927,722 87,428,111,948 73,027,455,889 기타유동자산 5,900,899,041 9,255,202,271 5,391,314,994 비유동자산 569,706,053,941 501,376,572,378 476,983,876,570 장기금융상품 7,500,000 12,500,000 9,000,000 장기매출채권 및 기타비유동채권 9,262,526,513 11,097,185,063 6,708,448,575 장기금융리스채권 164,347,111 장기투자자산 7,697,788,719 6,338,593,829 11,755,448,378 관계기업에 대한 투자자산 984,292,694 1,023,000,005 1,587,538,999 조인트벤처에 대한 투자자산 유형자산 504,362,332,981 437,438,506,049 410,715,452,739 투자부동산 3,280,728,940 3,398,626,687 6,089,861,803 무형자산 34,030,903,827 33,807,204,463 34,956,535,628 이연법인세자산 9,888,415,311 8,077,466,180 4,978,582,042 기타비유동자산 27,217,845 183,490,102 183,008,406 자산총계 979,112,519,605 900,538,884,301 798,754,050,077 부채 유동부채 480,423,417,218 375,149,809,184 395,573,984,474 매입채무 및 기타유동채무 220,734,144,675 195,811,474,228 190,345,879,784 단기차입금 219,095,972,511 151,506,409,749 169,146,042,645 유동성리스부채 9,504,333,870 237,726,932 387,807,101 유동파생상품부채 109,885,432 77,734,396 당기법인세부채 11,305,156,589 7,502,716,141 9,196,335,409 미지급배당금 유동충당부채 570,000,000 215,997,404 217,415,875 기타유동금융부채 1,670,237,420 기타유동부채 17,433,686,721 19,797,750,334 26,280,503,660 비유동부채 208,766,032,739 198,593,099,231 119,057,465,357 장기매입채무 및 기타비유동채무 4,000,000 4,000,000 장기차입금 162,545,344,608 155,831,623,778 90,194,514,587 비유동리스부채 14,886,241,420 181,180,819 468,947,782 퇴직급여부채 12,418,635,211 27,186,579,249 23,079,429,986 비유동충당부채 1,209,619,647 1,802,007,321 2,054,828,983 이연법인세부채 573,592,505 477,744,121 671,996,525 기타비유동부채 1,931,491,785 기타비유동금융부채 15,201,107,563 13,109,963,943 2,583,747,494 부채총계 689,189,449,957 573,742,908,415 514,631,449,831 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 229,957,553,499 259,656,319,294 245,631,489,150 자본금 53,067,730,000 49,360,655,000 45,074,950,000 자본잉여금 (2,756,653,960) (10,616,955,130) 150,383,022,453 기타포괄손익누계액 900,947,669 (3,545,454,619) (8,634,581,086) 이익잉여금(결손금) 178,745,529,790 224,458,074,043 58,808,097,783 비지배지분 59,965,516,149 67,139,656,592 38,491,111,096 자본총계 289,923,069,648 326,795,975,886 284,122,600,246 자본과부채총계 979,112,519,605 900,538,884,301 798,754,050,077 연결 포괄손익계산서 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 수익(매출액) 1,817,174,695,083 1,648,353,308,306 1,588,253,345,033 매출원가 1,320,035,719,772 1,207,215,633,928 1,167,945,394,539 매출총이익 497,138,975,311 441,137,674,378 420,307,950,494 물류비 159,033,453,781 142,803,811,219 129,266,178,787 판매비와관리비 312,820,873,740 269,401,547,359 260,221,369,774 연구개발비 1,972,551,683 958,967,724 876,795,320 매출채권손상차손(환입) 84,719,612 1,745,130,176 388,115,687 영업이익(손실) 23,227,376,495 26,228,217,900 29,555,490,926 금융수익 2,457,801,483 1,979,200,416 1,154,028,636 금융원가 17,832,863,910 13,308,310,296 8,144,790,293 관계기업및공동기업투자손익 (38,713,614) (31,680,825) 85,513,575 기타이익 8,172,844,816 6,975,730,520 10,943,433,019 기타손실 13,397,061,388 13,400,494,998 4,152,469,976 법인세비용차감전순이익(손실) 2,589,383,882 8,442,662,717 29,441,205,887 법인세비용 13,188,306,939 12,652,558,435 14,598,683,448 당기순이익(손실) (10,598,923,057) (4,209,895,718) 14,842,522,439 기타포괄손익 9,012,327,836 (2,332,924,567) (9,032,946,662) 당기손익으로 재분류되지 않는 항목(세전기타포괄손익) 3,562,613,692 (7,200,325,443) 2,888,537,674 기타포괄손익-공정가치 측정하는 지분상품의 공정가치 변동 66,216,464 226,383,237 확정급여제도의 재측정손익(세전기타포괄손익) 3,496,397,228 (7,426,708,680) 2,888,537,674 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 5,449,714,144 4,867,400,876 (11,921,484,336) 기타포괄손익-공정가치 측정하는 채무상품의 공정가치 변동 (15,054,000) 9,282,000 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품의 당기손익으로 재분류된 부분 매도가능금융자산평가손익(세전기타포괄손익) 127,078,630 해외사업장환산외환차이 5,489,845,953 4,884,173,991 (11,989,257,832) 지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분 34,577,714 (59,305,134) 파생상품평가손실 (25,077,809) (60,632,829) 총포괄손익 (1,586,595,221) (6,542,820,285) 5,809,575,777 당기순이익(손실)의 귀속 지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실) (1,570,238,568) 4,615,980,353 23,085,058,552 비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실) (9,028,684,489) (8,825,876,071) (8,242,536,113) 총 포괄손익의 귀속 총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 6,324,974,897 3,121,303,208 14,100,176,804 총 포괄손익, 비지배지분 (7,911,570,118) (9,664,123,493) (8,290,601,027) 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) (163) 440 2,661 희석주당이익(손실) (단위 : 원) (163) 440 2,561 연결 자본변동표 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 비지배지분 자본 합계 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 기타포괄손익누계액 이익잉여금 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계 2017.01.01 (기초자본) 45,074,950,000 150,033,102,135 2,238,467,858 41,245,364,535 238,591,884,528 44,894,322,426 283,486,206,954 수정에 따른 증가(감소) 회계정책변경에 따른 증가(감소) 당기순이익(손실) 23,085,058,552 23,085,058,552 (8,242,536,113) 14,842,522,439 환율변동 (10,928,344,348) (10,928,344,348) (1,060,913,484) (11,989,257,832) 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 파생상품평가손실 지분의 발행 배당금지급 (6,810,492,500) (6,810,492,500) (6,810,492,500) 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동 이익잉여금 처분으로 인한 증감 종속기업 주식 취득 및 처분 보험수리적손익 1,888,167,196 1,888,167,196 1,000,370,478 2,888,537,674 기타거래 349,920,318 55,295,404 (600,000,000) (194,784,278) 1,899,867,789 1,705,083,511 2017.12.31 (기말자본) 45,074,950,000 150,383,022,453 (8,634,581,086) 58,808,097,783 245,631,489,150 38,491,111,096 284,122,600,246 2018.01.01 (기초자본) 45,074,950,000 150,383,022,453 (8,634,581,086) 58,808,097,783 245,631,489,150 38,491,111,096 284,122,600,246 수정에 따른 증가(감소) (3,241,272,207) (3,241,272,207) (3,241,272,207) 회계정책변경에 따른 증가(감소) (95,576,157) 133,561,644 37,985,487 37,985,487 당기순이익(손실) 4,615,980,353 4,615,980,353 (8,825,876,071) (4,209,895,718) 환율변동 4,946,486,162 4,946,486,162 (62,312,171) 4,884,173,991 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 264,271,577 264,271,577 (28,606,340) 235,665,237 파생상품평가손실 (60,632,829) (60,632,829) (60,632,829) 지분의 발행 4,285,705,000 55,671,391,870 59,957,096,870 59,957,096,870 배당금지급 (12,620,986,000) (12,620,986,000) (12,620,986,000) 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동 (6,751,469,453) 451,030,383 (6,300,439,070) 38,312,668,989 32,012,229,919 이익잉여금 처분으로 인한 증감 종속기업 주식 취득 및 처분 보험수리적손익 (6,679,379,769) (6,679,379,769) (747,328,911) (7,426,708,680) 기타거래 (209,919,900,000) 34,577,714 182,991,041,856 (26,894,280,430) (26,894,280,430) 2018.12.31 (기말자본) 49,360,655,000 (10,616,955,130) (3,545,454,619) 224,458,074,043 259,656,319,294 67,139,656,592 326,795,975,886 2019.01.01 (기초자본) 49,360,655,000 (21,419,519,164) (3,545,454,619) 229,358,089,848 253,753,771,065 67,139,656,592 320,893,427,657 수정에 따른 증가(감소) 10,802,564,034 (4,900,015,805) 5,902,548,229 5,902,548,229 회계정책변경에 따른 증가(감소) (604,496,976) (604,496,976) (70,032,708) (674,529,684) 당기순이익(손실) (1,570,238,568) (1,570,238,568) (9,028,684,489) (10,598,923,057) 환율변동 4,382,994,356 4,382,994,356 1,106,851,597 5,489,845,953 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 88,485,741 88,485,741 (37,323,277) 51,162,464 파생상품평가손실 (25,077,809) (25,077,809) (25,077,809) 지분의 발행 배당금지급 (7,120,491,000) (7,120,491,000) (7,120,491,000) 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동 (26,196,253,078) (26,196,253,078) 1,103,621,097 (25,092,631,981) 이익잉여금 처분으로 인한 증감 종속기업 주식 취득 및 처분 (296,158,714) (296,158,714) 보험수리적손익 3,448,811,177 3,448,811,177 47,586,051 3,496,397,228 기타거래 3,707,075,000 34,056,554,248 (39,866,128,886) (2,102,499,638) (2,102,499,638) 2019.12.31 (기말자본) 53,067,730,000 (2,756,653,960) 900,947,669 178,745,529,790 229,957,553,499 59,965,516,149 289,923,069,648 연결 현금흐름표 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 영업활동현금흐름 53,165,370,796 25,570,306,285 33,252,554,625 당기순이익(손실) (10,598,923,057) (4,209,895,718) 14,842,522,439 당기순이익조정을 위한 가감 109,822,172,628 90,511,645,942 71,742,940,242 퇴직급여 13,203,413,155 11,127,859,421 11,432,800,311 법인세비용 13,188,306,939 12,652,558,435 14,598,683,448 감가상각비 57,015,578,556 42,286,858,483 40,264,550,558 무형자산상각비 3,281,860,744 2,657,494,954 2,189,185,240 대손상각비 917,007,603 1,986,230,929 388,115,687 이자비용 13,269,103,286 10,068,699,131 7,919,774,024 외화환산손실 296,710,671 38,122,283 391,019,531 단기투자자산처분손실 21,500,000 유형자산처분손실 4,338,502,123 837,661,619 952,777,226 유형자산손상차손 4,604,240,766 투자부동산처분손실 263,961,200 무형자산처분손실 1,000 1,000 4,863,092 무형자산손상차손 1,991,947,399 2,781,283,198 종속기업/관계기업/공동기업투자처분손실 323,462,651 205,787,561 111,240,346 파생금융부채평가손실 4,471,733,040 3,105,001,011 기타 현금의 유출 없는 비용등 12,175,844 651,351,228 303,981,819 이자수익 (1,599,332,121) (1,576,912,423) (875,945,670) 외화환산이익 (5,098,534) (347,608,979) 장기투자자산처분이익 (17,442,495) (215,467,244) 유형자산처분이익 (118,237,235) (412,098,946) (811,956,183) 무형자산처분이익 (6,390,000) 파생금융부채평가이익 (710,352,000) 종속기업/관계기업/공동기업투자처분이익 (20,937,112) (1,884,059,890) 공동기업투자 순손익에 대한 지분 (196,753,921) 기타 현금의 유입 없는 수익등 (52,277,998) (182,440,573) (3,045,335,376) 영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동 (24,817,572,072) (40,674,168,385) (38,161,617,405) 매출채권 및 기타유동채권의 감소(증가) (14,798,132,283) 909,690,294 (16,021,676,414) 기타유동자산의 감소(증가) (1,366,165,225) (4,482,191,517) (183,743,515) 장기매출채권 및 기타비유동채권의 감소(증가) 기타비유동자산의 감소(증가) 284,670 1,455,132 894,343 기타비유동금융자산의 감소(증가) 재고자산의 감소(증가) 4,416,563,370 (13,496,756,997) 329,253,173 매입채무 및 기타유동채무의 증가(감소) 9,996,194,337 1,076,830,427 (501,470,191) 기타부채의 증가(감소) 815,840,307 (8,051,291,180) (110,133,798) 기타비유동부채의 증가(감소) 119,210,787 122,674,321 (248,700,657) 기타충당부채의 증가(감소) 513,662,113 (826,758,557) 884,669,055 기타비유동금융부채의 증가(감소) 퇴직급여채무의 증가(감소) (8,990,024,732) (8,473,264,310) (9,417,620,089) 사외적립자산의공정가치의 감소(증가) (15,686,837,517) (7,858,674,531) (11,551,256,097) 기타 영업활동 관련 채권의 감소(증가) 161,832,101 404,118,533 (1,341,833,215) 이자수취(영업) 1,852,427,239 1,807,054,788 1,176,921,663 이자지급(영업) (10,871,270,133) (9,984,664,187) (7,001,965,489) 배당금수취(영업) 14,358,531 법인세납부(환급) (12,235,822,340) (11,879,666,155) (9,346,246,825) 투자활동현금흐름 (49,657,988,255) (103,050,113,162) (46,458,290,231) 단기금융상품의 처분 18,959,888,897 7,125,675,187 8,479,808,454 단기투자자산의 처분 76,279,281,204 6,219,433,736 장기금융상품의 처분 7,000,000 14,693,000,000 장기투자자산의 처분 2,968,885,742 단기대여금및수취채권의 처분 34,969,500 대여금의 감소 96,332 유형자산의 처분 2,082,099,528 3,988,997,383 1,799,105,492 투자부동산의 처분 219,137,600 무형자산의 처분 837,691,647 1,137,708 276,778,246 장기대여금및수취채권의 처분 정부보조금의 수취 309,498,500 122,504,500 1,326,800,000 단기금융상품의 취득 (1,848,300,279) (23,295,315,780) (7,177,697,595) 단기투자자산의 취득 (61,527,317,285) (25,808,601,481) 매도가능금융자산의 취득 (4,169,997,139) (5,025,842,639) 장기금융상품의 취득 (3,500,000) 단기대여금및수취채권의 취득 (500,000,000) (31,986,616) 종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 취득 (379,962,014) 대여금의 증가 유형자산의 취득 (80,986,591,260) (68,424,524,964) (59,183,181,292) 무형자산의 취득 (2,598,596,289) (2,524,450,558) (2,683,588,208) 국고보조금 수령 현금의기타유입(유출) 493,402,647 (258,657,863) 1,036,527,311 재무활동현금흐름 8,182,485,971 98,562,014,142 24,351,897,600 차입금 291,424,879,542 193,017,908,184 149,914,279,217 주식의 발행 59,957,096,870 차입금의 상환 (225,071,845,597) (149,106,128,286) (117,603,513,061) 비지배지분의 증가 34,999,935,376 리스부채의 지급 (11,183,928,088) (484,393,085) (539,421,236) 배당금지급 (7,120,491,000) (12,620,986,000) (6,810,492,500) 상환전환우선주의 상환 (39,866,128,886) (16,328,858,144) 현금의기타유입(유출) (10,872,560,773) (608,954,820) 환율변동효과 166,037,934 623,570,910 현금및현금성자산의순증가(감소) 11,855,906,446 21,705,778,175 11,146,161,994 기초현금및현금성자산 84,209,171,984 62,503,393,809 51,357,231,815 기말현금및현금성자산 96,065,078,430 84,209,171,984 62,503,393,809 3. 연결재무제표 주석 1. 연결대상회사의 개요(1) 지배기업의 개요 풀무원식품 주식회사(이하 "지배기업" 또는 "당사")는 바른 식생활을 위한 식품제조ㆍ판매사업을 주된 목적으로 2008년 4월 11일자 이사회 결의 및 2008년 5월 29일자 임시주주총회결의에 의거 200 8년 7월 1일에 (주)풀무원으로부터 인적분할방식으로 분할설립되어 충북 음성군 대소면 삼양로 에 본점 사무소를 두고 있으며, 2008년 7월 29일에 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 재상장되었습니다. 한편, 당사는 2009년 3월 27일 주식교환으로 (주)풀무원의 완전자회사로 편입됨에 따라 2009년 4월 13일 상장폐지되었습니다.수차례의 유상증자 등을 통하여 당기말 현재 당사의 자본금은 53,068백만원이며, 당기말 현재 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 소유주식수(주) 지분율(%) (주)풀무원 9,899,261 100 2019년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 당사와 당사의 종속기업(이하 통칭하여 "연결실체") 및 연결실체의 관계기업으로 구성되어 있습니다. (2) 연결대상 종속기업의 개요 당기말 과 전기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 종속기업명 주요영업활동 법인설립 및영업소재지 연결실체 내 기업이 소유한 지분율 및 의결권 비율(%) 결산일 비고 당기말 전기말 (주)피피이씨춘천 식품제조 대한민국 100 100 12월 31일 - (주)피피이씨의령 식품제조 대한민국 100 100 12월 31일 - (주)피피이씨음성생면 식품제조, 판매 및 유통 대한민국 100 100 12월 31일 - (주)피피이씨음성나물 식품제조 및 판매 대한민국 100 100 12월 31일 - 피피이씨글로벌김치(주) 식품제조 대한민국 50 50 12월 31일 - 신선나또(주) 식품제조 및 판매 대한민국 81 81 12월 31일 - (주)풀무원기분 식품제조 대한민국 66 66 12월 31일 - (주)푸드머스 식자재도매 대한민국 100 100 12월 31일 - (주)푸드머스에이치엔에스연구소 분석실험 및 시험검사 대한민국 100 100 12월 31일 (주)푸드머스 보유 (주)풀무원녹즙(*1) 식품제조 및 판매 대한민국 100 - 12월 31일 - 엑소후레쉬물류(주) 식품물류대행 및 부동산임대 대한민국 100 100 12월 31일 - 영농조합법인 피티에이 식품생산 대한민국 99.94 99.94 12월 31일 - 풀무원아이엔(주) 인력공급업 대한민국 100 100 12월 31일 - 상해포미다식품유한공사(*2) 판매 및 유통 중국 100 100 12월 31일 - 북경포미다녹색식품유한공사(*2) 식품제조 및 판매 중국 100 100 12월 31일 - 북경델리카식품유한공사(*3) 식품제조 및 판매 중국 - 60 12월 31일 - Pulmuone Vietnam Co., Ltd.(*4) 식품제조 및 판매 베트남 100 - 12월 31일 - Pulmuone U.S.A., Inc.(*2) 지주회사 미국 100 100 12월 31일 - Pulmuone Foods, U.S.A., Inc.(*2) 식품제조 및 판매 미국 100 100 12월 31일 Pulmuone U.S.A., Inc. 보유 Nasoya Foods U.S.A., LLC(*2) 식품제조 및 판매 미국 57.64 54.45 12월 31일 Pulmuone U.S.A., Inc. 보유 한국바이오기술투자(주) 기타 투자기관 대한민국 100 100 12월 31일 Pulmuone U.S.A., Inc. 보유 (주)아사히코 식품제조 및 판매 일본 56.51 56.51 12월 31일 - (*1) 2019년 5월 1일자로 포괄적 주식교환을 통해 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙(구, 풀무원건강생활(주))의 주식 892,504주(100%)를 연결실체가 발행한 741,415주(주당 50,518원)와 교환하여, (주)풀무원녹즙이 연결범위에 포함되었습니다.(*2) 당기 중 지배기업이 종속기업의 지분을 추가 취득한 내역은 다음과 같습니다. (외화단위: USD, 원화단위: 천원) 구 분 종속기업 제 12(당) 기 출자 상해포미다녹색식품유한공사 2,771,860 북경포미다녹색식품유한공사 5,313,720 Pulmuone U.S.A., Inc. 41,051,600 Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. USD 29,600,000 Nasoya Foods U.S.A., LLC USD 6,000,000 (*3) 2019년 9월 10일자로 연결실체가 보유한 북경델리카식품유한공사의 주식 전부를 ISEDELICA Corporation에 매각하여, 북경델리카식품유한공사가 연결범위에서 제거되었습니다. (*4) 2019년 12월 27일자로 설립자본금 USD 500,000을 Pulmuone Vietnam Co., Ltd.에 출자하여 연결범위에 포함되었습니다. (3) 종속기업의 요약재무정보당기와 전기의 연결대상 종속기업의 요약재무상태와 요약포괄손익은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 구 분 유동자산 비유동자산 유동부채 비유동부채 매출액 당기순손익 당기총포괄손익 (주)피피이씨춘천 5,468,983 22,391,747 11,234,912 2,285,496 29,545,781 685,021 828,876 (주)피피이씨의령 6,938,834 13,281,328 9,732,711 1,737,282 26,676,204 1,054,387 1,092,414 (주)피피이씨음성나물 10,232,443 16,631,064 6,304,511 606,573 29,233,688 1,007,915 1,022,433 (주)피피이씨음성생면 24,051,113 42,324,207 18,917,174 649,430 96,990,798 1,349,386 1,664,920 피피이씨글로벌김치(주) 3,843,390 25,618,519 1,629,450 397,866 8,262,162 529,464 498,287 신선나또(주) 2,721,265 11,652,851 2,274,849 1,590,272 11,503,894 543,262 603,599 (주)풀무원기분 2,377,560 2,234,500 2,476,084 722,311 7,068,136 153,053 184,189 (주)푸드머스(*1) 83,122,823 45,457,607 77,954,427 3,101,065 507,843,301 16,341,308 17,049,276 (주)풀무원녹즙 18,475,079 17,135,215 14,741,511 4,375,974 66,332,199 3,323,201 3,821,118 엑소후레쉬물류(주) 26,945,602 90,490,226 36,348,174 13,327,944 130,948,500 2,307,143 2,302,070 영농조합법인 피티에이 440,504 9,877,097 1,527,573 11,673 507,180 (454,036) (454,036) 풀무원아이엔(주) 11,543,221 2,400,898 8,844,543 2,224,326 51,801,547 3,392,219 4,775,747 상해포미다식품유한공사 1,982,532 742,893 2,111,755 517,306 6,528,866 (2,230,917) (2,244,326) 북경포미다녹색식품유한공사 11,599,297 20,065,432 3,397,755 - 29,307,124 (580,005) (193,023) 북경델리카식품유한공사 - - - - 86,527 (1,035,636) (979,060) Pulmuone Vietnam Co., Ltd. 580,600 - - - - - - Pulmuone U.S.A., Inc.(*2) 75,539,232 126,772,702 90,261,451 24,360,980 213,101,382 (25,597,793) (23,507,609) (주)아사히코 31,945,252 59,586,300 41,253,090 4,989,804 117,785,444 (11,373,611) (8,236,619) 합 계 317,807,730 506,662,586 329,009,970 60,898,302 1,333,522,733 (10,585,639) (1,771,744) (*1) (주)푸드머스와 그 종속기업의 연결재무정보입니다.(*2) Pulmuone U.S.A., Inc.와 그 종속기업의 연결재무정보입니다. ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 구 분 유동자산 비유동자산 유동부채 비유동부채 매출액 전기순손익 전기총포괄손익 (주)피피이씨춘천 5,304,957 23,060,568 13,804,809 1,049,271 29,692,472 275,443 141,621 (주)피피이씨의령 6,034,695 13,899,585 5,863,666 6,412,858 24,505,549 (634,506) (691,729) (주)피피이씨음성나물 9,327,250 17,827,164 2,098,038 5,120,657 30,361,409 1,320,018 1,214,631 (주)피피이씨음성생면 27,426,841 40,900,275 19,637,602 2,532,127 104,939,522 5,273,770 4,464,226 피피이씨글로벌김치(주) 21,745,054 9,306,837 3,884,918 230,668 - 8,077 (48,536) 신선나또(주) 2,557,934 11,961,319 3,730,777 883,073 11,117,189 (17,511) (62,959) (주)풀무원기분 3,786,608 2,492,208 4,168,116 876,838 8,617,725 361,857 295,590 (주)푸드머스(*1) 80,269,037 43,195,563 69,729,068 3,083,148 494,159,349 19,278,825 18,673,579 엑소후레쉬물류(주) 21,576,198 77,521,775 30,782,923 691,001 116,260,230 (778,449) (917,940) 영농조합법인 피티에이 462,731 9,895,150 1,077,745 47,744 1,333,486 (689,915) (648,515) 풀무원아이엔(주) 13,211,042 712,641 7,610,899 8,212,832 39,927,679 175,583 (2,000,049) 상해포미다식품유한공사 2,095,609 12,082 2,537,503 - 5,624,311 (1,961,084) (1,930,920) 북경포미다녹색식품유한공사 8,197,770 17,501,788 2,553,280 - 21,170,325 (2,662,367) (2,877,184) 북경델리카식품유한공사 317,988 1,430,076 28,607 - 468,946 (99,540) (252,022) Pulmuone U.S.A., Inc.(*2) 57,153,391 115,169,799 89,989,936 12,010,177 178,178,982 (37,692,557) (34,314,118) (주)아사히코 41,095,072 55,874,412 26,195,142 17,091,897 109,355,939 (7,376,999) (6,387,410) 합 계 300,562,177 440,761,242 283,693,029 58,242,291 1,175,713,113 (25,219,355) (25,341,735) (*1) (주)푸드머스와 그 종속기업의 연결재무정보입니다.(*2) Pulmuone U.S.A., Inc.와 그 종속기업의 연결재무정보입니다. (4) 주요 종속기업의 요약 현금흐름① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 구 분 영업활동현금흐름 투자활동현금흐름 재무활동현금흐름 (주)푸드머스 23,304,409 1,029,136 (21,593,440) 엑소후레쉬물류(주) 9,634,860 (6,707,946) (1,010,683) Pulmuone U.S.A., Inc. (12,798,567) (21,481,824) 43,154,376 (주)아사히코 (5,159,809) 6,019,822 829,493 ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 구 분 영업활동현금흐름 투자활동현금흐름 재무활동현금흐름 (주)푸드머스 19,381,199 (12,060,062) (12,017,772) 엑소후레쉬물류(주) 1,333,674 (3,407,564) (3,005,039) Pulmuone U.S.A., Inc. (17,748,038) (20,543,901) 36,227,936 (주)아사히코 (3,681,742) (18,715,533) 22,629,465 2. 재무제표 작성기준 연결실체는 주식회사등의외부감사에관한법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다.연결실체의 연결재무제표는 2020년 3월 11일자 이사회에서 승인되었으며, 2020년 3월 26일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다. 연결실체의 연결재무제표는 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 적용하여 작성하였습니다. 이로 인한 변동은 주석 3에서 설명하고 있습니다.(1) 측정기준연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익-공정가치 측정 금융자산- 공정가치로 측정되는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 (2) 기능통화와 표시통화 연결실체 내 개별기업의 재무제표는 각 개별기업의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 연결실체의 연결재무제표는 보고기업인 지배기업의 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다. (3) 추정과 판단 한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다. 추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다. ① 경영진의 판단연결재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다. ㆍ 주석 39 : 리스기간 - 연장선택권의 행사가능성이 상당히 확실한지 여부② 가정과 추정의 불확실성다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정 의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석 등에 포함되어 있습니다. ㆍ주석 5 : 매출채권및기타채권의 기대신용손실 측정ㆍ주석 12 : 재고자산의 순실현가능가치에 대한 측정 ㆍ주석 16 및 주석 18 : 손 상검사 - 현금창출단위의 회수가능액 측정 ㆍ 주석 24 : 이연법인세자산의 실 현가능성 ㆍ 주석 25 : 확정 급여채무의 측정 - 주요 보험수리적 가정 ㆍ주석 26 : 충당부채 - 자 원의 유출가능성과 금액에 대한 가정 ㆍ주석 37 : 우발부채 - 자 원의 유출가능성과 금액에 대한 가정 ㆍ주석 37 : 약정사항 - 약정에 따른 기타비유동부채의 측정 ③ 공정가치 측정 연결실체의 회계정책과 공시사항은 금융 및 비금융자산과 부채에 대한 공정가치 측정을 포함하고 있는 바, 연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.ㆍ수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격ㆍ수준 2 : 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수ㆍ수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수 자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다. 3. 회계정책의 변경 연결실체는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초 적용하였습니다. 2019년 1월 1일 이후 적용되는 다른 기준들은 연결실체의 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향이 없습니다. 연결실체는 기업회계기준서 제1116호 최초 적용 누적효과를 2019년 1월 1일의 이익잉여금에 반영하는 수정 소급법을 사용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 따라서 2018년의 비교정보는 재작성되지 않았습니다. 비교정보는 종전에 기업회계기준서 제1017호 및 관련 해석서에 따라 작성되고 표시되었습니다. 회계정책 변경과 관련된 구체적인 사항은 아래에 공시하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호의 공시 요구사항은 일반적으로 비교정보에 적용되지 않았습니다. (1) 리스의 정의종전에 연결실체는 계약 약정일에 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 계약이 리스인지 또는 리스가 포함되어 있는지를 판단하였습니다. 연결실체는 현재 기업회계기준서 제1116호에 따라 주석 4에 설명된 바와 같이 리스의 정의에 기초하여 계약이리스인지 또는 리스를 포함하는지 평가합니다. (2) 리스이용자연결실체는 리스이용자로서 건물 및 차량을 리스하였습니다. 리스이용자로서 연결실체는 종전에 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결실체로 이전하는지에 기초하여 리스를 운용리스나 금융리스로 분류하였습니다. 기업회계기준서 제1116호하에서 대부분의 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하며, 연결재무상태표에 표시됩니다.리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 연결실체는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다.다만, 연결실체는 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다. 1) 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스연결실체는 종전에 부동산리스를 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류하였습니다. 전환 시점에 이러한 리스에 대하여 리스부채는 연결실체의 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 나머지 리스료의 현재가치로 측정하였습니다. 사용권자산은 리스개시일부터 기업회계기준서 제1116호를 적용해 온 것처럼 측정한 장부금액(최초 적용일 현재 리스이용자의 증분차입이자율로 할인한 금액)으로 측정하였습니다. 연결실체는 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스에 기업회계기준서 제1116호를 적용할 때 다음과 같은 실무적 간편법을 적용하였습니다.- 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음- 소액 기초자산 리스(예: 사무용기기)에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음 - 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외함 - 리스기간을 산정할 때 사후판단을 사용함(3) 리스제공자 연결실체가 리스제공자로서 적용하는 회계정책은 기업회계기준서 제1017호의 정책과 다르지 않습니다. 다만, 연결실체가 중간리스제공자인 경우 전대리스는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 기초하여 분류됩니다. 연결실체는 일부 건물을 전대리스로 제공하였습니다. 기업회계기준서 제1017호에 따라 상위리스와 전대리스 계약을 모두 운용리스로 분류하였으나, 전환시점에 전대리스에 대하여 기업회계기준서 제1116호에 따라 금융리스로 재분류하였습니다.연결실체는 계약대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하기 위하여 기업회계기준서 제1115호를 적용합니다. (4) 재무제표에 미치는 영향 ① 경과규정의 영향 기업회계기준서 제1116호의 전환시점에 연결실체는 사용권자산과 리스부채를 추가로 인식하고, 그 차이는 이익잉여금에 반영하였습니다. 전환 효과는 아래에 요약되어있습니다. (단위: 천원) 구 분 2019년 1월 1일 선급리스료 771,954 복구충당부채 561,954 측정된 사용권자산 20,570,493 이연법인세자산 190,251 리스부채 (21,435,274) 이익잉여금 674,530 리스부채를 측정할 때, 연결실체는 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 1.97 ~ 3.53%입니다. (단위: 천원) 구 분 2019년 1월 1일 전기말(2018년 12월 31일) 연결재무제표에 공시된 운용리스 약정 10,361,157 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 금액 9,960,975 - 전기말(2018년 12월 31일)에 인식된 금융리스부채 418,908 - 소액 기초자산 리스에 대한 면제규정 적용 (97,285) - 전환시점에 남은 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대한 면제규정 적용 (64,857) - 행사할 것이 상당히 확실한 연장 및 종료 선택권 반영 11,217,533 2019년 1월 1일에 인식한 리스부채 21,435,274 (*) 당사는 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 최초 적용일에 리스의 정의에 기초하여 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 판단하였습니다. 그 결과, 사용통제권이없는 차량운반구는 리스에서 제외하였습니다. 4. 유의적인 회계정책연결실체가 한국채택국제회계기준에 따른 연결재무제표 작성에 적용한 유의적인 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 주석 3에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고는, 당기 및 비교표시된 전기의 연결재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다. (1) 연결 ① 사업결합사업결합은 동일지배 하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합을 제외하고 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 이전대가는 일반적으로 식별가능한 취득 순자산을 공정가치로 측정하는 것과 동일하게 공정가치로 측정하고 있습니다. 사업결합의 결과 영업권이 발생되면 매년 손상검사를 수행하고 있으며, 염가매수차익이 발생되면 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득관련원가는 기업회계기준서 제1032호와 기업회계기준서 제1109호에 따라 인식하는 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고, 원가가 발생하고 용역을 제공받은 기간에 비용으로 회계처리하고 있습니다.이전대가는 기존관계의 정산과 관련된 금액을 포함하지 않으며, 기존관계의 정산금액은 일반적으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.② 종속기업종속기업은 연결실체에 의해 지배되는 기업입니다. 연결실체는 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다. ③ 비지배지분비지배지분은 취득일에 피취득자의 식별가능한 순자산에 대해 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫으로 측정하고 있습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다. ④ 지배력의 상실지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한다면, 연결재무상태표에서 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채를 제거하고 종전의 지배지분에 귀속되는 지배력 상실 관련손익을 인식합니다. 종속기업에 대한 잔존 투자는 지배력을 상실한 때의 공정가치로 인식합니다.⑤ 지분법피투자기업에 대한 지분연결실체의 지분법피투자기업에 대한 지분은 관계기업의 지분으로 구성되어 있습니다. 관계기업은 연결실체가 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 관계기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익중 연결실체의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다. ⑥ 내부거래제거연결실체 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 한편, 연결실체는 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결실체의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실은 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.⑦ 동일지배하 사업결합동일지배하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합은 취득한 자산과 인수한 부채를 최상위지배기업의 연결재무제표상 장부금액으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액을 기타불입자본에 가감하고 있습니다. (2) 현금및현금성자산연결실체는 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금및현금성자산으로분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함됩니다.(3) 재고자산재고자산의 단위원가는 이동평균법으로 결정하고 있으며, 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 제품이나 재공품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다. 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다. (4) 비파생금융자산① 인식 및 최초 측정매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 연결실체가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다. ② 분류 및 후속측정최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치 지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다. 금융자산은 연결실체가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 사업모형의 변경으로 금융자산을 재분류하는 경우에 그 재분류를 재분류일부터 전진적으로 적용합니다. 금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다. 채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다. 단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 연결실체는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니 다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자 자산별로 이루어집니다.상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 연결실체는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다. 금융자산 - 사업모형연결실체는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식 - 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다. 단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 금융자산 - 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가 원 금 은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다. 계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 연결실체는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다. 이를 평가할 때 연결실체는 다음을 고려합니다.- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항- 중도상환특성과 만기연장특성- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결실체의 청구권을 제한하는 계약조건(예: 비소구특징)중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 추가 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다. 또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 추가 보상이 포함될 수있는), 금융자산의 최초 인식시점에 중도상환특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다. 금융자산 - 후속측정과 손익 위험회피수단으로 지정된 파생상품을 제외한 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 또는 배당금 수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.배당금은 명확하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다.다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.③ 제거연결실체는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결실체가 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다. 연결실체가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다. ④ 상계연결실체는 연결실체가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시합니다. (5) 금융자산의 손상 ① 금융자산과 계약자산연결실체는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.- 상각후원가로 측정하는 금융자산- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산 연결실체는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.- 보고기간말에 신용위험이 낮다고 결정된 채무증권- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행예금 매출채권과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다.금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 연결실체는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 연결실체의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다. 전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 연결실체가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다. ② 기대신용손실의 측정기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액 (즉, 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.③ 신용이 손상된 금융자산매 보고기간말에, 연결실체는 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다. 금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다.- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움- 채무불이행이나 90일 이상 연체와 같은 계약 위반- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐- 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸 ④ 재무상태표 상 신용손실충당금의 표시상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기손익에 포함하고 손실충당금을 제외한 공정가치 변동은 기타포괄손익에 인식합니다. ⑤ 제각금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 금융자산의 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 연결실체는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 연결실체의 만기가 된 금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다. (6) 유형자산 유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있으며, 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산은 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다. 유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다. 당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다. 과 목 추정 내용연수 건물 16~40년 부대설비 10~40년 구축물 10~34년 기계장치 2~11년 차량운반구 3~5년 공기구비품 1~15년 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 기타영업외수익 또는 기타영업외비용으로 인식합니다. 연결실체는 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.(7) 정부보조금정부보조금은 연결실체가 정부보조금에 부수되는 조건을 준수하고 그 보조금을 수취하는 것에 대해 합리적인 확신이 있을 경우에만 인식하고 있습니다.연결실체는 유형자산을 취득 또는 건설하는데 사용해야 한다는 기본조건이 부과된 정부보조금을 수령하고 있으며, 해당 자산의 장부금액을 계산할 때, 정부보조금을 차감하고 감가상각자산의 내용연수에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 정부보조금을 정부보조금으로 보전하려 하는 관련원가가 비용으로 인식되는 기간에 걸쳐 관련비용에서 차감하는 방법으로 인식하고 있습니다. (8) 무형자산 무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 구 분 내용연수 영업권 및 상표권 비한정 소프트웨어 4~5년 수도시설이용권 비한정 산업재산권 5년 기타의무형자산 5년 내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간 말에 재검토하고내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간 말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. ① 연구 및 개발 연구 또는 내부프로젝트의 연구단계에 대한 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. ② 후속지출 후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출들은 발생 즉시 비용화하고 있습니다. (9) 투자부동산임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 다음의 내용연수를 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다. 과 목 추정 내용연수 건물 24~40년 부대설비 10~20년 투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. (10) 비금융자산의 손상 고객과의 계약에서 생기는 수익에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다. 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분합니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다. (11) 리스 연결실체는 수정 소급법을 이용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 따라서 비교 표시되는 재무정보는 재작성되지 않았으며, 기업회계기준서 제1017호 및 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 작성되었습니다. 기업회계기준서 제 1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 회계정책은 별도로 공시하였습니 다. 2019년 1월 1일 부터 적용한 회계정책 연결실체는 계약의 약정시점에 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 판단합니 다. 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 한다면 그 계약은 리스이거나 리스를 포함합니다. 계약이 식별되는 자산의 사용 통제권을 이전하는지를 판단할 때, 연결실체는 기업회계기준서 제1116호의 리스의 정의를 이용합니다.이 회계정책은 2019년 1월 1일부터 체결되는 계약에 적용합니다. 1) 리스이용자리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 연결실체는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다. 다만, 연결실체는 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다.연결실체는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권자산을 감가상각합니다. 또한 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여 조정될 수 있습니다. 리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결실체의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 연결실체는 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다. 연결실체는 다양한 외부 재무 정보에서 얻은 이자율에서 리스의 조건과 리스 자산의 특성을 반영하기 위한 조정을 하고 증분차입이자율을 산정합니다.리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다.- 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함)- 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함- 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액 - 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료 선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다.리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이영(0)으로 줄어드는 경우에는 재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다.연결실체는 재무상태표에서 투자부동산의 정의를 충족하지 않는 사용권자산을 '유형자산'으로 표시하고 리스부채는 다른 부채와 별도로 표시하였습니다. 단기리스와 소액 기초자산 리스연결실체는 사무용기기를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 연결실체는 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로 인식합니다. 2) 리스제공자리스요소를 포함하는 계약의 약정일이나 변경유효일에 연결실체는 상대적 개별가격에 기초하여 각 리스요소에 계약대가를 배분합니다. 리스제공자로서 연결실체는 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다. 각 리스를 분류하기 위하여 연결실체는 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 연결실체는 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니 다.연결실체가 중간리스제공자인 경우에는 상위리스와 전대리스를 각각 회계처리합니다. 또한 전대리스의 분류는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 판단합니다. 상위리스가 인식 면제규정을 적용하는 단기리스에 해당하는 경우에는 전대리스를 운용리스로 분류합니다.약정에 리스요소와 비리스요소가 모두 포함된 경우에 연결실체는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약 대가를 배분합니다.연결실체는 리스순투자에 대하여 기업회계기준서 제1109호의 제거와 손상 규정을 적용합니다. 연결실체는 추가로 리스총투자를 계산하는데 사용한 무보증잔존가치에 대한 정기적인 재검토를 수행하고 있습니다.연결실체는 운용리스로 받는 리스료를 '기타수익'의 일부로써 리스기간에 걸쳐 정액 기준에 따라 수익으로 인식합니다.연결실체가 리스제공자로서 비교기간에 적용한 회계정책은 기업회계기준서 제1116호의 규정과 다르지 않습니다. 다만 연결실체는 당기 중 체결된 전대리스의 분류를 금융리스로 분류하였습니다. 2019년 1월 1일 전에 적용한 회계정책2019년 1월 1일 전에 체결된 계약에 대하여 연결실체는 다음 사항에 대한 평가에 기초하여 약정이 리스이거나 리스를 포함하는지 판단하였습니다.- 특정 자산을 사용해야만 약정을 이행할 수 있는지 여부 - 약정에 따라 자산의 사용권이 이전되는지 여부. 다음 중 하나의 조건을 충족하면 약정에서 자산의 사용권이 이전됨 ·구매자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득하거나 통제하면서, 자산을 운영할 권리나 능력을 가짐·구매자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득하거나 통제하면서, 자산에 대한 물리적 접근을 통제할 권리나 능력을 가짐 ·사실과 상황에 비추어 볼 때 다른 당사자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득할 가능성이 희박하고 산출물의 단위당 가격이 고정되거나 시장가격과 같지 않음1) 리스이용자비교기간에 연결실체가 리스이용자인 경우, 연결실체는 기초자산의 소유에 대한 위험과 보상의 대부분이 연결실체에게 이전되는 리스를 금융리스로 분류하였습니다. 금융리스의 경우에 리스자산은 공정가치나 최소리스료의 현재가치 중 낮은 금액으로최초 측정되었습니다. 최소리스료는 조정리스료를 제외하고 리스기간 동안 리스이용자가 지급해야 하는 금액입니다. 후속적으로 리스자산은 해당 자산에 적용 가능한 회계정책과 일관되게 회계처리 되었습니다.운용리스로 분류되는 경우에 연결실체의 재무상태표에 인식되는 리스자산은 없습니다. 운용리스에서 리스료는 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 비용이 인식됩니다. 리스 인센티브를 받는 경우에는 리스기간에 걸쳐 전체 리스비용에서 차감하여 인식합니 다.2) 리스제공자리스제공자로서 연결실체는 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다. 각 리스를 분류하기 위하여 연결실체는 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 연결실체는 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니 다. (12) 비파생금융부채 연결실체는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고, 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다. ① 당기손익인식금융부채 당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익인식금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. ② 기타금융부채 당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다. ③ 금융부채의 제거 금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 연결실체는 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다. 금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다. (13) 파생상품연결실체는 이자율 익스포저를 위험회피하기 위해 파생금융상품을 보유하고 있으 며, 파생상품의 정의를 충족하는 약정에 대해서 파생상품 회계처리를 하고 있습니다.내재파생상품은 주계약이 금융자산이 아니고 특정 요건을 충족하는 경우에 별도로 회계처리하고 주계약으로부터 분리합니다.파생상품은 최초 인식 시에 공정가치로 측정합니다. 최초 인식 이후에 공정가치로 측정하고 그 변동은 일반적으로 손익으로 인식합니다. 연결실체는 이자율의 변동으로부터 발생하는 발생가능성이 높은 미래 예상거래와 관련된 현금흐름의 변동성을 위험회피하기 위해 특정 파생상품을 위험회피수단으로 지정합니다.위험회피의 개시시점에, 연결실체는 위험회피를 수행하는 위험관리의 목적과 전략을문서화 합니다. 연결실체는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 현금흐름의 변동이 서로 상쇄되는 것이 기대되는지를 포함하여 위험회피대상항목과 위험회피수단사이의 경제적 관계를 문서화합니다. 현금흐름위험회피파생상품이 현금흐름위험회피수단으로 지정되면, 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 위험회피적립금으로 누적합니다. 기타포괄손익에 인식된 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 위험회피의 개시시점부터 현재가치를 기초로 결정된 위험회피대상항목의 공정가치 누적변동액을 한도로 합니다. 파생상품의 공정가치 변동의 비효과적인 부분은 즉시 당기손익으로 인식합니다. 위험회피대상 예상거래가 후속적으로 재고자산과 같은 비금융자산에 인식되는 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 비금융자산이 인식될 때 비금융자산의 최초 원가에 직접 포함합니다. 다른 위험회피대상 예상거래에 대해서는 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 동일한 기간 또는 위험회피대상 예상 미래현금흐름이 당기손익에 영향을 주는 기간에 당기손익으로 재분류합니다. 위험회피가 더 이상 위험회피회계의 요건을 충족하지 않거나, 위험회피수단이 매각, 소멸, 종료 또는 행사된 경우에는 위험회피회계를 전진적으로 중단합니다. 비금융항목이 인식되는 위험회피거래에 해당한다면, 현금흐름위험회피회계가 중단된 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 해당 금액이 비금융항목의 원가에 포함될때까지 자본항목에 남겨둡니다. 이러한 경우에 해당하지 않는 현금흐름위험회피의 경우에 해당 금액은 위험회피대상 미래예상현금흐름이 당기손익에 영향을 미치는 기간에 현금흐름위험회피적립금과 위험회피의 원가를 당기손익으로 재분류합니다.위험회피대상 미래현금흐름이 더 이상 발생할 것으로 예상되지 않는 경우에 현금흐름위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 당기손익으로 즉시 재분류합니다. (14) 납입자본보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다. 우선주는 상환하지 않아도 되거나 연결실체의 선택에 의해서만 상환되는 경우와 배당의 지급이 연결실체의 재량에 의해 결정된다면 자본으로 분류하고, 연결실체의 주주총회에서 배당을 승인하면 배당금을 인식하고 있습니다. 주주가 특정일이나 그 이후에 확정되거나 확정가능한 금액의 상환을 청구할 수 있거나 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다. 관련 배당은 발생시점에 이자비용으로 보아 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 연결실체가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다. (15) 금융보증계약 연결실체가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으 로 측정합니다. ① 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 기대신용손실로 결정된 금액② 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액 (16) 종업원급여 ① 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다. ② 기타장기종업원급여종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 지급되지 않을 기타장기종업원급여는 당기와 과거기간에 제공한 근무용역의 대가로 획득한 미래의 급여액을 현재가치로 할인하고 있습니다. 재측정에 따른 변동은 발생한 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다. ③ 퇴직급여: 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. ④ 퇴직급여: 확정급여제도 보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련 된 확정급여부채 는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다. 확정급여부채 는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다. 순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다. 연결실체는 순확정급여부채의 순이자를 순확정급여부채에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채의 변동을 고려하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다. 제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다. (17) 충당부채충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위해 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. (18) 외화① 외화 거래 연결실체를 구성하는 개별기업들의 재무제표 작성에 있어서 그 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고 있습니다. 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이 또는 현금흐름위험회피로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다. ② 해외사업장 해외사업장의 기능통화가 연결실체의 표시통화와 다른 경우 경영성과와 재무상태를 다음의 방법에 따라 표시통화로 환산하고 있습니다. 해외사업장의 기능통화가 초인플레이션 경제의 통화가 아닌 경우 재무상태표(비교표시하는 재무상태표 포함)의 자산과 부채는 해당 보고기간말의 마감환율로 환산하고, 포괄손익계산서(비교표시하는 포괄손익계산서 포함)의 수익과 비용은 해당 거래일의환율로 환산하고, 환산에서 생기는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식합니다. 해외사업장의 취득으로 생기는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치 조정액은 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 해외사업장의 기능통화로 표시하고, 해외사업장의 다른 자산ㆍ부채와 함께 마감환율을 적용하여 원화로 환산하고 있습니다. 해외사업장을 처분하는 경우 기타포괄손익과 별도의 자본항목으로 인식한 해외사업장 관련 외환차이누계액은 해외사업장의 처분손익을 인식하는 시점에 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 해외사업장을 포함한 종속기업을 일부 처분 시 기타포괄손익에 인식된 외환차이의 누계액 중 비례적 지분을 그 해외사업장의 비지배지분으로 재귀속시키며, 이 외의 경우에는 해외사업장을 일부 처분한 때 기타포괄손익에 인식된 외환차이누계액 중 비례적 지분만을 당기손익으로 재분류하고 있습니다. (19) 고객과의 계약에서 생기는 수익고객과의 계약에서 생기는 수익과 관련된 연결실체의 회계정책은 주석 30에 기술되어 있습니다. (20) 금융수익과 비용 금융수익은 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품을 포함한 투자로부터의 이자수익, 배당금수익, 당기손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 처분에서 발생하는 순손익 등을 포함하고 있습니다. 이자수익은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식하며, 배당금수익은 주주로서 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 수익을 인식하고 있습니다. 금융비용은 금융자산과 금융부채에서 발생하는 외환손익, 차입금에 대한 이자비용, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 처분손익, 금융부채로 분류된 파생계약에 대한 평가손익 등을 포함하고 있습니다. 차입금에 대한 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 기간의 경과에 따라 당기손익으로 인식하고 있습니다. (21) 법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다. ① 당기법인세 당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결실체의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 확정되었거나 실질적으로 확정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. 당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.- 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음- 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음 ② 이연법인세 이연법인세부채와 이연법인세자산을 측정할 때에는 보고기간말에 연결실체가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업 및 관계기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 가산할 일시적차이로인하여 발생하는 모든 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은경우에 인식하고 있습니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결실체가 인식된금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.(22) 주당이익 연결실체는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다. 희석주당이익은 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다. (23) 미적용 제ㆍ개정 기준서 제정ㆍ공표되었으나 2019년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 주요 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 연결실체는 연결재무제표 작성시 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였습니다. 다음의 미적용 제ㆍ개정 기준서는 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지않을 것으로 판단됩니다. - 재무보고를 위한 개념체계 개정- 사업의 정의(기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정)- 중요성의 정의(기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 및 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'의 개정) 5. 재무위험관리연결실체는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리는 연결실체의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 관계부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.1) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. ① 외환위험외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 연결실체의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산 ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.당기말 현재 지배기업과 종속기업의 외화 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (외화단위: USD, JPY, CNY, 원화단위: 천원) 통화 자산 부채 외화 원화 외화 원화 USD 50,400,467 58,353,661 83,268,563 96,408,342 JPY 2,884,776,836 30,678,736 4,131,750,676 43,939,929 CNY 45,479,177 7,537,719 18,758,146 3,108,975 당기말 현재 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 당기말 자본은 4,689백만원 감소(증가)합니다. ② 이자율위험이자율 위험은 변동이자율 조건으로 차입한 차입금과 변동이자율 조건으로 발행한 사채에서 비롯됩니다. 연결실체는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있으며, 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결실체 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다. 당기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 (하락)할 경우 당기 법인세비용차감전순손익은 1,276백만원 감소(증가)합니다. 2) 신용위험신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 우량한 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 금융보증계약(*) 50,068,000 19,500,000 (*) 주석 37에 기술하고 있는 금융보증계약과 관련된 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결실체가 지급하여야 할 최대금액입니다.신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다. ① 매출채권 연결실체의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는요소로 고려하고 있습니다. 수익의 집중 정도에 대한 상세한 정보는 주석 30에 포함되어 있습니다. 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있는 연결실체의 재무부문은 표준 지급기준을결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다. 한편, 당기말과 전기말 현재 거래상대방 중 개인에게 발생한 매출채권은 거래보증금 한도 내에서 발생합니다. (ⅰ) 당기말 매출채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 국내 137,162,854 120,735,082 해외 55,343,256 44,364,073 합 계 192,506,110 165,099,155 (ⅱ) 당기말 현재 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 일반고객 170,340,498 145,031,246 특수관계자 22,165,612 20,067,909 합 계 192,506,110 165,099,155 (ⅲ) 당기말 현재 매출채권의 기대신용손실에 대한 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 가중평균 채무불이행률 총 장부금액 손실충당금 90일 이내 0.00% 162,271,012 - 91일 이상 180일 이내 0.01% 27,606,215 - 181일 이상 273일 이내 0.02% 143,429 - 273일 이상 365일 이내 0.05% 6,127 - 365일 이상 730일 이내 8.34% 1,414,028 - 730일 이상 100.00% 3,841,796 2,776,498 합 계 195,282,607 2,776,498 연결실체는 기대신용손실에 따라 평가한 금액 중 회수가능성이 유의적으로 불가능하다고 판단되는 2년 이상 연체채권에 대해서만 손실충당금을 설정하였습니다. (iv) 당기와 전기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 매출채권 기타채권 매출채권 기타채권 기초금액 2,709,267 329,336 1,358,993 100,307 손상차손 84,719 832,288 1,745,130 241,101 손상차손환입 - (352) - (12,072) 제각 30,206 - - - 기타(*) (47,694) (639,704) (394,856) - 기말금액 2,776,498 521,568 2,709,267 329,336 (*) 기타에는 해외사업환산이 포함되어 있습니다. ② 채무증권연결실체는 채무증권 취득 시 거래상대방의 사업성 및 지분구조의 안정성 등을 감안하여 투자위험성을 최소화하고 있습니다. ③ 현금성자산연결실체는 당기말 현재 현금성자산 96,042,728천원을 보유하고 있으며, 신용평가등급이 우량한 은행 및 금융기관에 보유하고 있습니다.현금성자산에 대한 손상은 12개월 기대손실로 하였으며 익스포저의 만기가 단기인 것을 반영하였습니다. 연결실체는 상대방의 외부신용등급에 기초하여 현금성자산의 위험이 낮다고 판단하였습니다. 연결실체는 현금성자산의 기대신용손실 평가는 채무증권에 사용된 기대신용손실과 유사한 접근법을 사용하였습니다. 3) 유동성위험신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 연결실체의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표시된 현금흐름은 할인하지 않은 금액입니다. 당기말과 전기말 현재 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 잔존계약만기 1년 미만 1년에서 5년 이하 5년 초과 합 계 당기말: 차입금 219,095,973 158,545,345 4,000,000 381,641,318 매입채무및기타채무 220,734,145 - - 220,734,145 리스부채 10,288,662 12,473,091 4,582,275 27,344,028 기타금융부채 1,670,237 - 15,201,108 16,871,345 이자비용 9,142,827 5,349,519 61,680 14,554,026 금융보증계약 50,068,000 - - 50,068,000 합 계 510,999,844 176,367,955 23,845,063 711,212,862 전기말: 차입금 151,506,410 155,831,624 - 307,338,034 매입채무및기타채무 195,811,474 4,000 - 195,815,474 기타비유동금융부채 - 2,380,589 10,729,375 13,109,964 이자비용 7,611,779 6,234,251 - 13,846,030 금융보증계약 19,500,000 - - 19,500,000 금융리스부채 237,727 142,758 43,293 423,778 합 계 374,667,390 164,593,222 10,772,668 550,033,280 4) 자본위험 연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 연결실체는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순차입금을 가산한 금액입니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 차입금총계 381,641,318 307,338,034 차감: 현금및현금성자산과 단기금융자산 (100,808,462) (105,168,591) 순차입금(A) 280,832,856 202,169,443 자본: 자본총계(B) 289,923,070 326,795,976 총자본(C=A+B) 570,755,926 528,965,419 자본조달비율(A/C) 49.20% 38.22% 6. 공정가치당기 중 연결실체의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다. (1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산: 현금및현금성자산 96,065,078 96,065,078 84,209,172 84,209,172 단기금융자산 4,743,383 4,743,383 20,959,419 20,959,419 단기투자자산 11,042,606 11,042,606 25,818,474 25,818,474 장기매출채권및기타채권 9,262,527 9,262,527 11,097,185 11,097,185 장기금융자산 7,500 7,500 12,500 12,500 장기투자자산 7,697,789 7,697,789 6,338,594 6,338,594 금융자산 합계 128,818,883 128,818,883 148,435,344 148,435,344 금융부채: 장기매입채무및기타채무 - - 4,000 4,000 단기차입금 219,095,973 219,095,973 151,506,410 151,506,410 장기차입금 162,545,345 162,463,444 155,831,624 156,679,445 파생금융부채 109,885 109,885 77,734 77,734 기타유동금융부채 1,670,237 1,670,237 - - 기타비유동금융부채 15,201,108 15,201,108 13,109,964 13,109,964 금융부채 합계 398,622,548 398,540,647 320,529,732 321,377,553 유동으로 분류되는 매출채권및기타채권과 매입채무및기타채무는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치 공시에서 제외하였으며, 금융자산과 금융부채 중 리스자산 및 리스부채는 공정가치 공시가 요구되지 않아 제외하였습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기말 (단위:천원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산: 단기투자자산 - 11,042,606 - 11,042,606 장기투자자산 734,461 - 3,727,095 4,461,556 합 계 734,461 11,042,606 3,727,095 15,504,162 금융부채: 파생금융부채 - 109,885 - 109,885 기타유동금융부채 - - 1,670,237 1,670,237 기타비유동금융부채 - - 15,201,108 15,201,108 합 계 - 109,885 16,871,345 16,981,230 ② 제 11(전) 기말 (단위:천원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산: 단기투자자산 - 25,808,474 10,000 25,818,474 장기투자자산 776,910 - 2,765,451 3,542,361 합 계 776,910 25,808,474 2,775,451 29,360,835 금융부채: 파생금융부채 - 77,734 - 77,734 기타비유동금융부채 - - 13,109,964 13,109,964 합 계 - 77,734 13,109,964 13,187,698 (3) 당기말 현재 수준2와 수준3으로 분류되는 금융상품의 가치평가기법 및 투입 변수는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 공정가치 수준 가치평가기법 투입변수 수준3 투입변수 범위 (가중평균) 금융자산: 단기투자자산 11,042,606 2 순자산가치평가 신용위험이 반영된할인율 - 장기투자자산 3,727,095 3 이익접근법(현재가치기법) 사업위험이 반영된할인율 할인율: 11.76%영구성장률: 1%시장프리미엄: 9.86% 금융부채: 파생금융부채 109,885 2 (변동금리-고정금리) X 수량 91일물 CD금리 - 기타유동금융부채 1,670,237 3 이익접근법(현재가치기법) 사업위험이 반영된할인율 할인율: 9.17%영구성장률: 1%시장프리미엄: 9.91% 기타비유동금융부채 15,201,108 3 기초자산가격결정방법: 이익접근법(현재가치기법) 사업위험이 반영된할인율 할인율: 8.43% ~ 9.99%영구성장률: 1%시장프리미엄: 7.19% ~ 9.91% 파생금융부채가치평가: 위험중립확률에 따른 이항모형 기초자산가격무위험이자율만기 Pay-off기초자산변동성잔존만기 무위험이자율: 1.57%위험할인율:6.45%기준수익률: 8.00%선순위수익률: 1.56% ~ 3.84% 7. 범주별 금융상품(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기말 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산 기타금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 현금및현금성자산 96,065,078 - - - - - 단기금융자산 4,743,383 - - - - - 매출채권및기타채권 209,782,240 - - - - - 단기투자자산 - 11,042,606 - - - - 장기금융자산 7,500 - - - - - 장기투자자산 3,236,233 - 4,461,556 - - - 차입금 - - - 381,641,318 - - 매입채무및기타채무 - - - 220,734,145 - - 리스부채 - - - 24,390,575 - - 파생금융부채 - - - - - 109,885 기타유동금융부채 - - - - 1,670,237 - 기타비유동금융부채 - - - - 15,201,108 - 합계 313,834,434 11,042,606 4,461,556 626,766,038 16,871,345 109,885 ② 제 11(전) 기말 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산 기타금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 현금및현금성자산 84,209,172 - - - - - 단기금융자산 20,959,419 - - - - - 매출채권및기타채권 182,561,809 - - - - - 단기투자자산 - 20,767,674 5,050,800 - - - 장기금융자산 12,500 - - - - - 장기투자자산 3,096,233 - 3,242,361 - - - 차입금 - - - 307,338,034 - - 매입채무및기타채무 - - - 195,815,474 - - 금융리스부채 - - - 418,908 - - 파생금융부채 - - - - - 77,734 기타비유동금융부채 - - - - 13,109,964 - 합계 290,839,133 20,767,674 8,293,161 503,572,416 13,109,964 77,734 (2) 당기와 전기 중 현재 금융상품 범주별 순손익 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산 상각후원가로 측정하는금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 합계 이자수익 1,586,903 6,437 5,992 - - - 1,599,332 외화환산손익 (291,612) - - - - - (291,612) 외환차손익 1,066,331 - - - - - 1,066,331 배당수익 - - 14,359 - - - 14,359 투자자산처분손실 - (21,500) - - - - (21,500) 이자비용 - - - (13,269,103) - - (13,269,103) 파생금융부채평가손익 - - - - (3,761,381) - (3,761,381) 기타포괄손익 - - 51,162 - - (25,078) 26,084 ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산 상각후원가로 측정하는금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 합계 이자수익 865,105 510,057 201,750 - - - 1,576,912 외화환산손익 309,487 - - - - - 309,487 외환차손익 223,464 - - - - - 223,464 배당수익 1,763 - 11,252 - - - 13,015 투자자산처분이익 - 215,467 - - - - 215,467 이자비용 - - - (10,068,699) - - (10,068,699) 파생금융부채평가손실 - - - - (2,901,843) - (2,901,843) 기타포괄손익 - - 235,665 - - (60,633) 175,032 8. 영업부문 (1) 일반정보- 각 보고부문이 수익을 창출하는 제품과 용역의 유형에 대한 설명연결실체는 국내 3개의 부문(식품, 물류, 기타)과 해외부문으로 구분하며, 별도의 보고부문으로 구분하지 않은 '기타부문'에는 휴게소 사업 등이 포함되어 있습니다.- 영업부문의 당기손익, 영업부문의 자산과 부채의 측정경영진은 영업이익에 근거하여 영업부문의 성과를 평가하고 있습니다. 금융손익 및 손상차손과 같이 영업과 직접적으로 관련없는 손익을 제외하고 있습니다.- 경영진이 보고부문을 식별하기 위해 사용하는 요소연결실체의 보고부문은 서로 다른 제품과 용역을 제공하는 전략적 사업단위입니다. 각 사업은 서로 다른 기술과 마케팅 전략을 요구하기 때문에 별도로 운영되고 있습니다. (2) 당기와 전기 중 연결실체의 보고부문별 수익 및 성과와 당기말과 전기말 현재 부문자산 및 부문부채에 관한 정보는 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위 : 천원) 구 분 한국지역 해외지역 모든기타부문 합계 식품 물류 소계 식품 총부문수익 1,682,486,082 130,948,500 1,813,434,582 366,261,135 61,959,952 2,241,655,669 외부고객으로부터의 수익 1,363,098,956 35,029,172 1,398,128,128 357,459,715 61,586,852 1,817,174,695 부문간수익 319,387,126 95,919,328 415,306,454 8,801,421 373,099 424,480,974 금융수익 1,830,663 34,331 1,864,994 234,235 358,572 2,457,801 금융비용 11,498,626 1,093,227 12,591,853 5,223,528 17,483 17,832,864 감가상각비와 무형자산상각비(*1) 26,883,827 9,504,271 36,388,098 22,434,987 1,474,354 60,297,439 보고부문영업이익(손실) 50,269,146 3,651,876 53,921,022 (33,024,759) 799,343 21,695,606 기타 중요한 비현금성 항목: 당기말 보고부문 자산 1,129,028,004 117,435,829 1,246,463,833 318,621,570 33,365,237 1,598,450,640 보고부문 자산에 포함된 항목: 당기 비유동성자산의 증가액(*2) 40,207,171 6,732,129 46,939,300 31,662,886 1,673,905 80,276,091 당기말 보고부문 부채 550,044,815 49,676,118 599,720,933 166,509,149 6,140,217 772,370,299 (*1) 감가상각비에는 유형자산의 감가상각비와 투자부동산의 감가상각비가 포함되어 있습니다.(*2) 유ㆍ무형자산 및 투자부동산의 취득액(금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리의 취득액은 제외)입니다. ② 제 11(전) 기 (단위 : 천원) 구 분 한국지역 해외지역 모든기타부문 합계 식품 물류 소계 식품 총부문수익 1,539,446,476 116,260,230 1,655,706,706 314,233,922 50,494,474 2,020,435,102 외부고객으로부터의 수익 1,260,331,825 32,036,096 1,292,367,921 306,670,417 49,314,971 1,648,353,309 부문간수익 279,114,651 84,224,134 363,338,785 7,563,505 1,179,503 372,081,793 금융수익 1,417,495 84,043 1,501,538 452,296 25,367 1,979,201 금융비용 7,676,176 675,579 8,351,755 4,956,555 - 13,308,310 감가상각비와 무형자산상각비(*1) 20,158,198 6,627,801 26,785,999 17,290,792 867,562 44,944,353 보고부문영업이익(손실) 63,759,693 (694,097) 63,065,596 (36,987,237) 133,203 26,211,562 기타 중요한 비현금성 항목: 당기말 보고부문 자산 1,048,260,984 99,097,973 1,147,358,957 289,191,487 32,665,957 1,469,216,401 보고부문 자산에 포함된 항목: 당기 비유동성자산의 증가액(*2) 34,403,250 6,280,316 40,683,566 28,159,864 2,312,403 71,155,833 당기말 보고부문 부채 467,991,547 31,473,924 499,465,471 150,189,272 4,379,572 654,034,315 (*1) 감가상각비에는 유형자산의 감가상각비와 투자부동산의 감가상각비가 포함되어 있습니다.(*2) 유ㆍ무형자산 및 투자부동산의 취득액(금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리의 취득액은 제외)입니다. (3) 당기와 전기 중 보고부문들의 영업이익 측정치 합계에서 법인세비용차감전순이익으로의 조정내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 보고부문 영업이익의 합계 21,695,606 26,211,562 부문간 손익 1,531,771 16,656 기타영업외수익 8,172,845 6,975,731 기타영업외비용 (13,397,061) (13,400,495) 금융수익 2,457,801 1,979,200 금융비용 (17,832,864) (13,308,310) 관계기업의 손익에 대한 지분 (38,714) (31,681) 법인세비용차감전순이익 2,589,384 8,442,663 (4) 당기말과 전기말 현재 보고부문들의 자산 합계에서 연결실체 자산으로의 조정내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 보고부문 자산 합계 1,598,450,640 1,469,216,401 부문간 내부채권/채무 제거 (84,445,090) (82,754,504) 부문간 비현금성자산 제거 (534,893,030) (485,923,013) 기업전체 자산 979,112,520 900,538,884 (5) 당기말과 전기말 현재 보고부문들의 부채 합계에서 연결실체 부채로의 조정내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 보고부문 부채 합계 772,370,299 654,034,315 부문간 내부채권/채무 제거 (84,445,090) (82,754,504) 부문간 비현금성부채 제거 1,264,241 2,463,097 기업전체 부채 689,189,450 573,742,908 (6) 당기와 전기 중 연결실체의 주요 생산물 및 용역에 대한 외부고객으로부터의 수익내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 상품판매 1,103,595,218 1,039,991,667 제품판매 676,553,002 573,893,537 용역매출 35,324,595 31,578,539 기타수익 1,701,880 2,889,565 합 계 1,817,174,695 1,648,353,308 (7) 당기와 전기 중 지역별로 세분화된 연결실체의 외부고객으로부터의 수익 및 당기말과 전기말 현재 비유동자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 외부고객으로부터의 수익 비유동자산 제 12(당) 기 제 11(전) 기 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 한국 1,459,714,981 1,341,682,891 346,520,557 295,063,647 미국 212,553,173 177,613,913 116,041,060 106,299,748 중국 27,121,097 19,700,565 20,808,326 18,941,535 일본 117,785,444 109,355,939 58,304,023 54,339,408 합 계 1,817,174,695 1,648,353,308 541,673,966 474,644,338 비유동자산은 연결재무제표상 유형자산, 투자부동산, 무형자산의 합계액입니다. 9. 현금및현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 보유현금 22,350 139,127 보통예금 등 96,042,728 84,070,045 합 계 96,065,078 84,209,172 10. 사용이 제한된 금융자산당기말과 전기말 현재 사용이 제한되어 있는 금융자산은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 내역 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 단기금융자산 CD계정/LC보증금 4,474,619 392,940 장기금융자산 당좌개설보증금 등 7,500 12,500 합 계 4,482,119 405,440 11. 매출채권및기타채권(1) 당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 매출채권 195,282,608 167,808,422 차감: 대손충당금 (2,776,498) (2,709,267) 매출채권(순액) 192,506,110 165,099,155 미수금 5,294,913 6,616,076 차감: 대손충당금 (521,568) (329,336) 미수금(순액) 4,773,345 6,286,740 미수수익 41,007 45,186 단기대여금 1,040,236 33,543 보증금 2,159,015 - 소 계 200,519,713 171,464,624 비유동: 보증금 9,907,617 11,845,722 차감: 현재가치할인차금 (645,090) (748,537) 보증금(순액) 9,262,527 11,097,185 소 계 9,262,527 11,097,185 합 계 209,782,240 182,561,809 (2) 당기말과 전기말 현재 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정한 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 내 역 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유효이자율(%) 금액 유효이자율(%) 금액 보증금 2.22%~11.05% 12,066,632 2.44%~8.78% 11,845,722 현재가치할인차금 (645,090) (748,537) 장부금액 11,421,542 11,097,185 (3) 당기말과 전기말 현재 연결실체가 매출채권에 대해 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 담보항목 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 매출채권 가맹보증금_현금담보 4,746,551 4,318,512 가맹보증금_근저당 15,913,776 14,351,097 가맹보증금_보증보험 23,553,537 16,128,390 수입보증금 2,500 2,500 합 계 44,216,364 34,800,499 당기말과 전기말 현 재 특수관계자에 대한 매출채 권은 22,166백 만원 및 20,068백 만원 입니다. 12. 재고자산당기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 원재료 57,219,322 54,875,759 재공품 1,108,022 1,246,002 상품 8,708,056 9,241,923 제품 15,225,956 13,550,545 반제품 322,359 148,294 저장품 3,821,577 4,200,374 미착품 3,948,636 4,165,215 합 계 90,353,928 87,428,112 당기와 전기 중 매출원가로 인식한 재고자산의 원가는 1,233,941백만원 및 963,167백만원이며, 동 금액에는 재고자산의 폐기, 감모로 인한 손실액이 모두 포함되어 있습니다. 13. 기타자산당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 선급금 3,359,822 5,349,219 선급비용 2,062,711 3,164,583 기타유동자산 478,366 741,400 소 계 5,900,899 9,255,202 비유동: 선급비용 27,218 183,490 합 계 5,928,117 9,438,692 14. 투자자산(1) 당기말과 전기말 현재 투자자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 단기투자자산: 기타상품- 당기손익-공정가치측정 11,042,606 20,767,674 채무증권- 기타포괄손익-공정가치측정 - 5,040,800 지분증권- 기타포괄손익-공정가치측정 - 10,000 소 계 11,042,606 25,818,474 장기투자자산: 지분증권- 기타포괄손익-공정가치측정 4,461,556 3,542,361 채무증권- 상각후원가 측정 3,236,233 2,796,233 소 계 7,697,789 6,338,594 합 계 18,740,395 32,157,068 (2) 당기와 전기 중 투자자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초 32,157,068 11,755,448 취득 65,697,315 25,808,601 자본으로 계상한 평가손익(법인세차감전) 75,877 238,283 상각 26,895 - 처분 (79,252,224) (6,219,434) 해외사업환산손익 35,464 574,170 기말 18,740,395 32,157,068 재무상태표: 유동 11,042,606 25,818,474 비유동 7,697,789 6,338,594 15. 관계기업투자 (1) 당기말과 전기말 현재 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 회사명 주요영업활동 소재지 결산월 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 지분율(%) 취득원가 장부가액 지분율(%) 취득원가 장부가액 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사(*) 사모투자전문회사 대한민국 12월 1.00 1,023,000 984,293 1.00 1,023,000 1,023,000 (*) 지분율이 20%미만이나 투자심의위원회 의결 규정에 근거하여 유의적 영향력이있는 것으로 판단하였습니다. (2) 당기와 전기 중 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 관계기업명 기초 취득 손익에대한 지분 기타포괄손익에대한 지분 환산 기말 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사 1,023,000 - (38,714) - 5 984,293 ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 관계기업명 기초 취득 손익에대한 지분 기타포괄손익에대한 지분 대체 기말 북경델리카식품유한공사 944,539 - (31,681) 34,578 (947,436) - 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사 643,000 380,000 - - - 1,023,000 합 계 1,587,539 380,000 (31,681) 34,578 (947,436) 1,023,000 (3) 당기와 전기 관계기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 관계기업명 자산 부채 매출액(수익) 당기순손실 총포괄손익 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사 98,680,498 251,272 29,174 (1,012,568) (1,012,568) ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 관계기업명 자산 부채 매출액(수익) 당기순손실 총포괄손익 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사 99,692,521 250,683 15,915 (10,412) (10,412) (4) 당기말 현재 관계기업의 순자산에서 투자지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사(*) 순자산(A) 98,429,226 연결실체 지분율(B) 1% 순자산 지분금액(A X B) 984,292 기말 장부금액 984,292 (*) 연결실체는 전기까지 관계기업투자주식을 원가법으로 평가하였으나 당기부터 지분법회계를 전진적으로 적용하였습니다. 16. 유형자산 (1) 당기말과 전기말 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 취득원가 842,821,813 718,885,968 감가상각누계액과 손상차손누계액 (338,459,480) (281,447,462) 장부가액 504,362,333 437,438,506 유형자산: 토 지 71,667,358 64,116,302 건 물 159,545,717 146,492,521 부대설비 63,980,636 71,973,279 구축물 22,252,112 10,854,615 기계장치 123,126,964 102,812,804 차량운반구 392,510 124,540 공기구비품 21,115,188 16,464,098 사용권자산 24,305,628 - 건설중인자산 17,976,220 24,600,347 합 계 504,362,333 437,438,506 (2) 당기와 전기 중 유형자산 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 토지 건물 부대설비 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 기타의유형자산(*2) 건설중인자산 합 계 전기초 63,047,371 177,763,013 118,831,260 19,648,501 209,786,943 979,184 55,680,544 93,860 21,158,537 666,989,213 취득 4,566,947 5,892,783 7,897,616 47,500 22,569,064 13,518 9,480,229 - 17,735,617 68,203,274 처분 (3,217,681) (618,125) (606,254) (31,425) (12,130,808) (97,125) (13,041,973) (96,383) (34,100) (29,873,874) 기타 829,938 4,600,527 1,306,130 302,378 4,054,871 8,582 120,038 2,523 584,716 11,809,703 대체(*1) - 3,517,200 2,996,818 745,900 7,211,263 - 76,348 - (14,885,123) (337,594) 사업결합 등 - - 547,507 - 1,414,079 - 92,960 - 40,700 2,095,246 전기말 65,226,575 191,155,398 130,973,077 20,712,854 232,905,412 904,159 52,408,146 - 24,600,347 718,885,968 당기초 65,226,575 191,155,398 130,973,077 20,712,854 232,905,412 904,159 52,408,146 - 24,600,347 718,885,968 K-IFRS1116호도입영향 - - - - - - - 21,904,401 - 21,904,401 취득 1,871,512 12,288,494 6,749,388 240,926 17,788,407 423,462 12,697,671 11,243,264 25,649,239 88,952,363 처분 (27,953) (5,407,937) (1,683,288) (527,314) (18,032,985) (144,933) (4,078,461) (1,936,683) - (31,839,554) 사업결합 1,520,692 10,059,680 2,967,343 1,179,835 15,556,279 102,869 1,630,400 218,568 59,700 33,295,366 대체 39,600 3,375,890 (23,909,424) 26,555,444 23,303,894 - 491,641 - (32,977,981) (3,120,936) 기타 4,902,204 1,351,398 2,031,844 164,575 5,415,028 4,570 296,174 (66,505) 644,916 15,022,277 당기말 73,532,631 212,822,924 117,128,939 48,326,320 276,936,036 1,290,127 63,445,571 31,363,045 17,976,220 842,821,813 (*1) 당기와 전기 중 무형자산으로 대체된 건설중인자산은 각각 3,120,936천원 및 337,594천원입니다.(*2) 당기 기타유형자산 변동액은 사용권자산입니다. (3) 당기와 전기 중 유형자산 감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 토지 건물 부대설비 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 기타의유형자산(*1) 합 계 전기초 (1,110,274) (37,073,491) (50,273,058) (8,792,423) (117,216,182) (800,258) (40,936,870) (71,204) (256,273,760) 감가상각비 - (5,356,937) (6,929,518) (1,026,687) (21,077,379) (301,338) (7,476,057) (1,046) (42,168,962) 손상차손 - (1,499,866) (1,521,195) - (1,583,179) - - - (4,604,240) 자산의 처분 - 338,265 395,663 22,255 11,470,172 97,122 12,814,976 74,163 25,212,616 기타 - (1,070,848) (585,129) (61,384) (1,327,267) 224,855 (295,146) (1,913) (3,116,833) 사업결합 - - (86,560) - (358,774) - (50,950) - (496,284) 전기말 (1,110,274) (44,662,877) (58,999,797) (9,858,239) (130,092,609) (779,619) (35,944,047) - (281,447,462) 당기초 (1,110,274) (44,662,877) (58,999,797) (9,858,239) (130,092,609) (779,619) (35,944,047) - (281,447,462) 감가상각비 - (5,897,294) (5,980,433) (2,699,433) (23,438,729) (145,221) (8,547,623) (10,188,947) (56,897,680) 정부보조금취득 - - (748,993) - (97,252) - - - (846,245) 자산의 처분 - 3,953,082 1,164,232 432,932 14,801,725 121,635 3,126,900 1,921,886 25,522,392 사업결합 (755,000) (2,766,268) (1,331,552) (575,722) (9,795,323) (91,281) (918,616) (103,000) (16,336,762) 기타 - (3,903,850) 12,748,240 (13,373,746) (5,186,884) (3,131) (46,998) 1,312,645 (8,453,724) 당기말 (1,865,274) (53,277,207) (53,148,303) (26,074,208) (153,809,072) (897,617) (42,330,384) (7,057,416) (338,459,481) (*1) 당기 기타유형자산 변동액은 사용권자산입니다. (4) 현금창출단위의 손상검사연결실체는 당기말과 전기말 현재 Pulmuone Foods U.S.A., Inc.사업부문 현금창출단위에 대한 손상검사를 수행하였습니다. 연결실체는 해당 현금창출단위의 회수가능액을 현금창출단위에서 창출될 미래현금흐름을 할인한 사용가치에 기초하여 추정하였습니다. 손상검사 결과 당기말에는 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액을 초과하여 손상차손을 인식하지 않았으나, 전기말에는 현금창출단위의 장부금액이 회수가능액을 초과하여 4,604,241천원의 손상차손을 기타영업외비용으로 인식하였습니다.손상차손은 건물, 부대설비 및 기계장치에 비례적으로 배분하였으며, 전기말 각 자산에 배분한 손상차손은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 11(전) 기 건물 1,499,866 부대설비 1,521,196 기계장치 1,583,179 합 계 4,604,241 당기말과 전기말 현재 회수가능액의 추정에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내ㆍ외부의 역사적자료에 기초하고 있습니다. 사용가치 측정을 위한 미래현금흐름은 회사의 과거 영업성과와 미래 사업계획을 근거로 향후 5개년치를 추정하고, 이후의 현금흐름은 영구성장률을 적용하여 추정하였습니다. 사용가치 측정을 위한 할인율은 자산의 특유한 위험을 반영하여 조정한 가중평균자본비용으로 추정하였습니다.전기 중 사용가치의 추정에 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다. 구 분 제 11(전) 기 할인율 6.96% ~ 13.69% 영구성장율 1.0% ~ 2.0% (5) 담보제공자산 등당기말과 전기말 현재 연결실체의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다. ① 제 12(당) 기말 (단위: 천원) 담보제공자산 장부금액 담보설정금액 관련 계정과목 관련 금액 담보권자 토지,건물 등 114,855,981 77,796,580 차입금 50,079,262 (주)국민은행 등 ② 제 11(전) 기말 (단위: 천원) 담보제공자산 장부금액 담보설정금액 관련 계정과목 관련 금액 담보권자 토지,건물 등 121,018,529 80,416,130 차입금 49,400,557 (주)국민은행 등 17. 투자부동산 (1) 당기말과 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 취득원가 4,646,703 4,646,703 감가상각누계액과 손상차손누계액 (1,365,974) (1,248,076) 장부가액 3,280,729 3,398,627 투자부동산: 토 지 46,206 46,206 건 물 3,186,036 3,298,173 부대설비 48,487 54,248 합 계 3,280,729 3,398,627 (2) 당기와 전기 중 투자부동산 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 토지 건물 부대설비 합계 전기초 506,525 7,375,095 115,000 7,996,620 처분 (483,099) - - (483,099) 기타 22,780 - - 22,780 대체(*1) - (2,889,598) - (2,889,598) 전기말 46,206 4,485,497 115,000 4,646,703 당기초 46,206 4,485,497 115,000 4,646,703 처분 - - - - 당기말 46,206 4,485,497 115,000 4,646,703 (*1) 대체는 임대비율 변동에 따라 유형자산과 투자부동산간 대체된 금액이 포함되어 있습니다. (3) 당기와 전기 중 투자부동산 감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 건물 부대설비 합계 전기초 (1,851,767) (54,991) (1,906,758) 감가상각비 (112,137) (5,761) (117,898) 대체 776,580 - 776,580 전기말 (1,187,324) (60,752) (1,248,076) 당기초 (1,187,324) (60,752) (1,248,076) 감가상각비 (112,137) (5,761) (117,898) 당기말 (1,299,461) (66,513) (1,365,974) (4) 당기말과 전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 토지 46,206 500,755 46,206 472,416 건물및부대설비 3,234,523 3,716,260 3,352,421 3,817,402 합 계 3,280,729 4,217,015 3,398,627 4,289,818 (5) 당기와 전기 중 연결실체가 투자부동산과 관련하여 인식한 임대손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 임대수익 303,531 280,013 임대비용(감가상각비 등) (117,898) (117,898) 임대손익 185,633 162,115 18. 무형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 취득원가 58,443,390 51,226,695 감가상각누계액과 손상차손누계액 (24,412,486) (17,419,491) 장부가액 34,030,904 33,807,204 무형자산: 영업권 및 상표권 921,517 13,982,655 소프트웨어 11,889,967 5,553,937 산업재산권 2,746,998 458,420 수도시설이용권 8,233,804 2,746,998 기타의무형자산 10,238,618 11,065,194 합 계 34,030,904 33,807,204 기타무형자산은 토지 및 시설물이용권, 회원권 등으로 구성되어 있습니다. (2) 당기와 전기 중 무형자산 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 영업권 및 상표권 소프트웨어 수도시설이용권 산업재산권 기타의무형자산 합계 전기초 16,185,441 10,675,643 2,746,998 1,179,294 15,785,278 46,572,654 취득 - 2,903,971 - - 48,586 2,952,557 처분 - (23,356) - - - (23,356) 대체(*2) - 337,594 - - - 337,594 사업결합 등 - 313 - - - 313 기타(*1) 578,497 24,796 - 9,035 774,605 1,386,933 전기말 16,763,938 13,918,961 2,746,998 1,188,329 16,608,469 51,226,695 당기초 16,763,938 13,918,961 2,746,998 1,188,329 16,608,469 51,226,695 취득 - 557 - 2,335,089 46,899 2,382,545 처분 - - - (1,579,265) (106,470) (1,685,735) 대체(*2) (11,462,220) 11,462,220 - 3,120,937 - 3,120,937 사업결합 등 - - - 2,381,145 106,470 2,487,615 기타(*1) 491,784 42,193 - (355,399) 732,757 911,335 당기말 5,793,501 12,693,299 2,746,998 19,821,466 17,388,124 58,443,390 (*1) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다. (*2) 당기와 전기 건설중인자산 대체액 3,120,937천원과 377,594천원이 각각 무형자산으로 대체되었습니다. (3) 당기와 전기 중 무형자산 감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 영업권 소프트웨어 산업재산권 기타의무형자산 합계 전기초 - (6,938,704) (696,085) (3,981,329) (11,616,118) 상각 - (1,439,460) (45,108) (1,172,927) (2,657,495) 손상 (2,781,283) - - - (2,781,283) 처분 - 22,218 - - 22,218 기타(*1) - (9,078) 11,284 (389,019) (386,813) 전기말 (2,781,283) (8,365,024) (729,909) (5,543,275) (17,419,491) 당기초 (2,781,283) (8,365,024) (729,909) (5,543,275) (17,419,491) 상각 - (1,993,206) (47,829) (1,240,826) (3,281,861) 손상 (1,991,947) - - - (1,991,947) 처분 - 854,432 - - 854,432 사업결합 등 - (2,034,887) - - (2,034,887) 기타(*1) (98,755) (48,978) (25,594) (365,405) (538,732) 당기말 (4,871,985) (11,587,663) (803,332) (7,149,506) (24,412,486) (*1) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다. 당기와 전기 중 비용으로 인식한 연구 및 개발 지출의 총액은 각각 4,057백만원과 1,194백만원입니다. (4) 영업권 및 상표권의 손상검사 당기말과 전기말 현재 영업권 및 상표권의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 Nasoya Foods USA, LLC 사업부문 - - 신선나또(주) 사업부문 - 1,991,947 (주)아사히코 사업부문 921,517 921,517 영업권 소계 921,517 2,913,464 Nasoya Foods USA, LLC 상표권(*) 11,462,220 11,069,190 영업권 및 상표권 합계 12,383,737 13,982,654 (*) 영업권 및 식별가능무형자산의 변동은 환율변동효과입니다. 연결실체는 매년 영업권 및 상표권에 대한 손상검사를 수행하고 있습니다. 당기말 현재 영업권을 인식한 사업부문의 회수가능액은 사용가치 계산에 근거하여 결정되었습니다. 회수가능액의 추정에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내ㆍ외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다. 사용가치 측정을 위한 미래현금흐름은 회사의 과거 영업성과와 미래 사업계획을 근거로 향후 5개년치를 추정하고, 이후의 현금흐름은 영구성장률을 적용하여 추정하였습니다. 사용가치 측정을 위한 할인율은 자산의 특유한 위험을 반영하여 조정한 가중평균자본비용으로 추정하였습니다. 당기말 현재 사용가치의 추정에 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 계정과목 연평균영업이익률 연평균매출성장률 할인율 영구성장률 Nasoya Foods USA, LLC 영업권 및 상표권 5.12% 8.80% 9.88% 1.00% 신선나또(주) 영업권 3.74% 9.43% 9.17% 1.00% (주)아사히코 영업권 3.66% 3.66% 8.43% 1.00% 손상검사 결과 신선나또(주) 사업부문 현금창출단위의 장부금액이 회수가능액을 초과함에 따라 당기 중 연결실체는 1,991,947천원의 손상차손을 기타영업외비용으로 인식하였습니다. 손상차손은 모두 영업권에 배분하였습니다. 다른 사업부문 현금창출단위의 손상검사 결과 회수가능액이 장부금액을 초과하였습니다. 19. 매입채무및기타채무당기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 매입채무 156,566,697 138,955,003 미지급금 46,733,576 43,230,035 미지급비용 11,473,072 8,215,014 예수보증금 4,960,800 5,411,422 유동성임대보증금 1,000,000 - 소 계 220,734,145 195,811,474 비유동: 임대보증금 - 4,000 합 계 220,734,145 195,815,474 20. 차입금(1) 당기말과 전기말 현재 차입금의 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 차입처 최장 만기일 당기말연이자율(%) 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동 비유동 유동 비유동 단기차입금 원화대출 (주)국민은행 2020-10-11 3.42~3.80 14,701,000 - 6,378,662 - 원화대출 농협은행(주) 2020-09-15 2.00~3.66 24,675,000 - 14,217,200 - 원화대출 한국산업은행 2020-11-25 2.69~3.04 21,000,000 - 20,000,000 - 원화대출 KEB하나은행 2020-09-15 3.33~3.96 50,000,000 - 5,750,000 - 원화대출 (주)우리은행 2020-12-16 2.59~4.23 14,500,000 - 11,000,000 - 원화대출 중국광대 2020-03-20 3.03 20,000,000 - 외화대출 한국산업은행 등 2020-12-24 1.63~4.78 64,094,261 - 54,160,548 - 장기차입금 원화대출 (주)국민은행 2020-10-11 3.74 6,000,000 - - 6,000,000 원화대출 (주)신한은행 2023-04-10 3.95 1,875,000 5,625,000 - 7,500,000 원화대출 (주)우리은행 - - - - - 2,500,000 원화대출 농협은행(주) 2021-06-05 1.46~1.52 - 9,800,000 - 18,000,000 원화대출 KEB하나은행 2022-06-15 3.55 750,000 1,125,000 - 51,875,000 원화대출 한국산업은행 2026-10-10 2.57~2.64 - 19,000,000 - - 외화대출 (주)우리은행 등 2021-06-21 1.68~5.82 1,500,712 17,345,077 - 20,203,674 사채 확정금리 원화사채 66회 공모사채 2019-10-27 3.25 - - 40,000,000 - 확정금리 원화사채 67회 공모사채 2021-10-12 3.34 - 49,871,579 - 49,752,950 확정금리 원화사채 68회 공모사채 2022-10-15 2.58 - 59,778,689 - 49,752,950 합 계 219,095,973 162,545,345 151,506,410 155,831,624 (2) 주석 16에서 설명하고 있는 바와 같이 상기 차입금 중 일부에 대해서는 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다. 21. 기타부채 (1) 당기말과 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 선수금 1,881,576 644,332 선수수익 5,757 11,482 예수금 2,838,124 2,044,661 기타미지급비용 12,708,230 17,097,275 합 계 17,433,687 19,797,750 비유동: 장기종업원급여부채 1,931,492 1,660,922 합 계 19,365,179 21,458,672 (2) 당기와 전기 중 장기종업원급여부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초 1,660,922 1,754,776 설정 530,692 1,420,667 지급 (260,450) (251,546) 환입 - (474,634) 관계사전출 328 (788,341) 기말 1,931,492 1,660,922 22. 파생금융부채당기말과 전기말 현재 연결실체가 이자율 스왑계약에 따라 인식한 파생금융부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계약처 계약금액 약정이자율 계약만기일 (주)신한은행 7,500,000 변동금리 수령 CD(91일)+1.782% 2023.04.10 고정금리 지급 3.95% 연결실체는 변동금리로 실행한 차입금에 대해 이자율 변동으로 인한 현금흐름 변동위험을 회피하기 위하여 이자율스왑을 사용합니다. 연결실체는 기준금리, 기간, 재평가일 및 만기 등에 근거하여 위험회피수단과 위험회피대상항목 사이의 경제적 관계의 존재를 결정합니다. 연결실체는 위험회피관계에 지정된 파생상품이 위험회피대상항목의 현금흐름 변동을 상쇄하는데 효과가 있을 것으로 기대되는지 평가합니다. 당기말 현재 연결실체가 동 계약을 공정가치로 평가하여 파생금융부채로 인식한 금액은 109,885천원입니다. 23. 기타비유동금융부채당기말과 전기말 현재 연결실체는 Nasoya Foods U.S.A LLC., (주)아사히코 및 피피이씨글로벌김치(주)의 비지배주주인 풀무원 글로벌투자파트너쉽 사모투자전문회사와 체결하고 있는 약정에 따라 공동투자대상의 회수금액을 배분 받는 날에 투자수익을 정산하고 있습니다. 연결실체와 비지배주주가 체결한 약정은 파생상품의 정의를 충족함에 따라 동 약정의 공정가치를 측정하여 그 변동액을 파생상품손익으로 인식하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 연결실체가 투자수익 정산약정과 관련하여 인식한 각 공동투자대상에 인식하고 있는 기타비유동금융부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 공동투자대상 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 피피이씨글로벌김치(주) 1,312,085 853,801 Nasoya Foods U.S.A LLC. 6,058,169 4,332,738 (주)아사히코 7,830,854 5,542,836 합 계 15,201,108 10,729,375 당기와 전기 중 파생상품평가와 관련하여 연결실체가 기타영업외비용으로 인식한 금액은 각각 4,472백만원 및 3,105백만원입니다. 24. 법인세 (1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 당기 법인세부담액 10,825,477 13,139,033 과거기간 법인세 납부 4,980,731 - 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동액 (1,715,100) (2,378,932) 당기손익 이외로 인식된 법인세 (902,801) 1,722,431 연결납세 적용에 따른 변동액 - 170,026 법인세비용 13,188,307 12,652,558 (2) 당기와 전기 중 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 당기법인세와 이연법인세는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 당기법인세: ―순확정급여부채의 재측정요소 (959,364) 1,707,947 이연법인세: ―기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 공정가치 변동 4,246 (2,618) - 파생상품평가손실 7,073 17,102 - 리스도입영향 45,244 - 당기손익 이외로 인식된 법인세 (902,801) 1,722,431 (3) 당기와 전기 중 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 법인세비용차감전순손익 2,589,384 8,442,662 적용세율에 따른 세부담액(당기: 22%, 전기: 22%) 547,664 1,857,386 조정사항: - 비공제수익 (4,917,910) (5,668,546) - 비공제비용 1,183,828 517,986 - 세액공제 (778,457) (100,765) - 기타(이연법인세 미인식효과 등) 17,153,182 16,046,488 법인세비용 13,188,307 12,652,549 평균유효세율 509.3% 122.09% ( 4) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 관련 계정과목 이연법인세자산(부채) 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 일시적차이에 대한 이연법인세 종업원급여 3,518,470 (1,004,345) (959,364) 1,554,761 연월차수당 1,074,592 166,991 - 1,241,583 유형자산 (1,193,738) (73,312) - (1,267,050) 이월세액공제 90,809 1,599,459 - 1,690,268 기타 4,109,590 1,929,108 56,563 6,095,261 합계 7,599,723 2,617,901 (902,801) 9,314,823 ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 관련 계정과목 이연법인세자산(부채) 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 일시적차이에 대한 이연법인세 종업원급여 4,379,968 (2,569,445) 1,707,947 3,518,470 연월차수당 784,688 289,904 - 1,074,592 유형자산 (1,999,430) 805,692 - (1,193,738) 이월세액공제 117,588 (26,779) - 90,809 기타 1,937,977 2,157,129 14,484 4,109,590 합계 5,220,791 656,501 1,722,431 7,599,723 (5) 당기말과 전기말 현재 연결실체는 미래 회계기간에 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 것으로 판단하여 이연법인세자산을 인식하였습니다.(6) 당기말과 전기말 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다. (7) 연결실체의 이연법인세자산과 이연법인세부채에 대해서 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며 연결실체가 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리와 의도를 가지고 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 재무상태표에 표시하였습니다. (8) 당기말과 전기말 현재 연결실체가 이연법인세를 인식하지 않은 일시적차이는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 세무상결손금 10,426,698 9,916,984 종속기업투자(순액) 240,709,901 201,348,013 포괄적 주식교환(자산조정) (105,527,298) (105,527,298) 25. 순확정급여부채(1) 당기말과 전기말 현재 순확정급여부채 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 확정급여부채의 현재가치 93,648,744 82,931,110 사외적립자산의 공정가치 (81,230,109) (55,744,531) 재무상태표상 순확정급여부채 12,418,635 27,186,579 (2) 당기와 전기 중 확정급여채무 현재가치의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초 82,931,110 71,846,415 당기근무원가 12,580,182 10,544,601 이자비용 2,169,836 1,743,097 재측정요소: - 재무적가정의 변동 (2,282,017) 4,521,615 - 인구통계적가정의 변동 9,348 872 - 경험적조정 (942,771) 2,578,472 제도에서의 지급액: - 급여의 지급 (8,480,451) (8,208,983) 타사전입자전입액 2,504,567 1,880,876 타사전출자전출액 (3,341,140) (2,145,156) 사업결합 8,238,040 - 기타 262,040 169,301 기말 93,648,744 82,931,110 (3) 당기와 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초 55,744,531 48,766,985 이자수익 1,546,605 1,159,839 재측정요소: - 사외적립자산의 수익 1,305,958 (2,027,115) 기여금: - 사용자 22,537,599 20,591,567 제도에서의 지급: - 급여의 지급 (6,850,762) (12,928,266) 타사전입자전입액 1,512,589 - 타사전출자전출액 (1,839,590) - 사업결합 7,198,137 - 환산 75,042 181,521 기말 81,230,109 55,744,531 (4) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산은 다음의 자산으로 구성되어 있습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 채무상품 81,221,630 55,737,556 기타 8,479 6,975 합 계 81,230,109 55,744,531 2019년 12월 31일 현재 연결실체의 사외적립자산의 공정가치는 독립된 평가기관인 (주)교보생명이 동 일자에 수행한 평가에 근거하여 결정되었습니다. (5) 당기말과 전기말 현재 확정급여채무의 평가에 사용된 주요 보험수리적가정은 다음과 같습니다. 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 할인률 1.8%~2.4% 0.11%~2.5% 가중평균 기대임금상승률 3.2%~5.8% 4.50%~7.37% (6) 당기말 현재 유의적인 각각의 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동한다면 확정급여채무에 미치게 될 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 확정급여채무 1% 상승시 1% 하락시 할인률 (6,081,849) 6,918,695 가중평균 기대임금상승률 6,664,165 (5,979,891) 민감도분석은 제도에서 발생할 것으로 기대되는 모든 현금흐름의 분산을 고려하지는않았으나, 사용된 가정에 대한 민감도의 근사치를 제공하고 있습니다. (7) 당기말 현재 연결실체의 할인되지 않은 급여지급액의 만기분석은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 1년 미만 1년~2년 미만 2년~5년 미만 5년 이상 합 계 급여지급액 8,480,116 11,926,044 27,894,493 69,771,328 118,071,981 26. 충당부채(1) 당기말과 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 기타충당부채 570,000 215,997 비유동: 복구충당부채 1,209,620 141,086 합 계 1,779,620 357,083 (2) 당기와 전기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 구 분 상여충당부채 기타충당부채 복구충당부채 합 계 기초 - 215,997 141,086 357,083 충당금 전입액 10,347,119 570,000 964,736 11,881,855 미사용금액 환입 (3,714,807) - - (3,714,807) 연중 사용액 (6,632,312) - - (6,632,312) 기타(*) - (215,997) 103,798 (112,199) 기말 - 570,000 1,209,620 1,779,620 (*) 당기 중 연결실체는 온라인판매 사업부를 (주)풀무원에 양도함에 따라 온라인 사업에서 발생한 포인트적립부채을 포괄양도하였습니다.② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 구 분 상여충당부채 기타충당부채 복구충당부채 합 계 기초 - 217,416 300,053 517,469 충당금 전입액 7,414,148 - 20,788 7,434,936 미사용금액 환입 (4,419,253) - - (4,419,253) 연중 사용액 (3,199,900) (1,419) - (3,201,319) 연결범위변동 등 205,005 (179,755) 25,250 기말 - 215,997 141,086 357,083 27. 자본금 (1) 당기말과 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다. (단위:주, 천원) 구 분 수권주식수 발행주식수 액면가액 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 보통주 12,000,000 9,899,261 5,000원 53,067,730 45,789,230 상환전환우선주(*) - 5,000원 - 3,571,425 합 계 12,000,000 9,899,261 - 53,067,730 49,360,655 (*) 당기와 전기 중 연결실체는 상환전환우선주를 각각 507,142주 및 207,143주를 취득하여 이익소각하였으며, 소각한 우선주 액면총액은 보통주자본금에 포함하여 표시하였습니다. 이로 인해 자본금이 발행주식의 액면총액과 상이합니다. (2) 당기와 전기 중 자본금의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 제 12(당) 기 (단위: 주, 천원) 구 분 보통주 우선주 주수 자본금 주수 자본금 기초 9,157,846 45,789,230 507,142 3,571,425 증자(*1) 741,415 3,707,075 - - 소각(*2) - 3,571,425 (507,142) (3,571,425) 기말 9,899,261 53,067,730 - - (*1) 당기 중 연결실체는 신주 741,415주를 발행하여 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙(구, 풀무원건강생활(주))의 주식 892,504주(100%)와 포괄적 주식교환을 수행하였습니다.(*2) 연결실체는 상환전환우선주 507,142주를 취득하여 이익소각하였습니다. 소각된 우선주는 상환주로서 소각시에 자본금의 변동은 없습니다. ② 제 11(전) 기 (단위: 주, 천원) 구 분 보통주 우선주 주수 자본금 주수 자본금 기초 8,300,705 41,503,525 714,285 3,571,425 증자(*1) 857,141 4,285,705 - - 소각(*2) - - (207,143) - 기말 9,157,846 45,789,230 507,142 3,571,425 (*1) 2018년 5월 3일자 이사회에서 1주당 70,000원에 보통주 930,900주를 발행 결의 하였으나, IBK-SKS 중소중견 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사에 배정된 73,759주는 실권처리되고, (주)풀무원에 배정된 857,141주가 발행되었습니다.(*2) 연결실체는 상환전환우선주 207,143주를 취득하여 이익소각하였습니다. 소각된 우선주는 상환주로 소각시 자본금의 변동이 없습니다. 28. 기타불입자본(1) 당기말과 전기말 현재 기타불입자본의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 주식발행초과금 181,327,569 147,271,015 기타자본잉여금(기타자본조정) (184,076,400) (157,880,147) 자기주식처분손실 (7,823) (7,823) 합 계 (2,756,654) (10,616,955) (2) 당기와 전기 중 기타불입자본의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 기초금액 (10,616,955) 150,383,022 포괄적 주식교환으로 인한 자본증가(*1) 34,056,554 55,671,392 연결범위의 변동(*2) (26,196,253) - 준비금의 잉여금 이입(*3) - (200,000,000) 신종자본증권의 상환 - (9,919,900) 종속기업 유상증자 - (3,468,896) 기타 - (3,282,573) 기말금액 (2,756,654) (10,616,955) (*1) 주석 40에서 언급한 바와 같이 연결실체는 신주 741,415주를 발행하여 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙(구, 풀무원건강생활(주))의 주식 892,504주(100%)와 포괄적 주식교환을 수행하였습니다.(*2) 당기 중 연결실체는 종속기업인 Nasoya Foods U.S.A LLC가 실행한 유상증자에 참여하여 USD 6,000,000을 인수하였습니다. 동 거래의 결과로 연결실체의 지분율이 54.54%에서 57.64%로 변경되었습니다.(*3) 전기 중 지배기업은 주식발행초과금 200,000백만원을 이익잉여금으로 이입하였습니다.(3) 전기 중 연결실체는 신종자본증권 10,000백만원을 중도상환하였습니다. 29. 이익잉여금(1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 이익준비금 9,812,058 9,100,009 미처분이익잉여금 168,933,472 215,358,065 합 계 178,745,530 224,458,074 연결실체는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우 그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다. (2) 당기와 전기의 지배기업의 이익잉여금처분계산서는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 처분예정일 : 2020년 3월 26일 처분확정일 : 2019년 3월 26일 I. 미처분이익잉여금 128,718,172,646 200,751,527,493 1.전기이월미처분이익잉여금 192,918,987,393 117,245,041,907 2.전기재무제표 재작성 (9,322,114,531) - 3.K-IFRS1116호 도입영향 (69,379,095) - 4.당기순손실 (15,181,755,123) 2,445,254,272 5.확정급여제도 재측정요소 238,562,888 (1,929,810,542) 6.신종자본증권 수익분배금 - (600,000,000) 7.기타불입자본의 이입(*) - 100,000,000,000 8.상환전환우선주의 이익소각 (39,866,128,886) (16,328,858,144) 9.신종자본증권 상환비용 - (80,100,000) II. 이익잉여금처분액 7,709,544,467 7,832,540,100 1.이익준비금 700,867,679 712,049,100 2.배당금 7,008,676,788 7,120,491,000 현금배당 (주당배당금(율) : 당기 보통주 708원(14.2%) 전기 우선주 1,400원(28.0%) 보통주 700원(14.0%) 7,008,676,788 7,120,491,000 III.차기이월미처분이익잉여금 121,008,628,179 192,918,987,393 (*) 당기 중 지배기업은 2018년 12월 31일자 임시주주총회 결의에 따라 주식발행초과금 100,000백만원을 이익잉여금으로 이입하였습니다.전기 이익잉여금처분계산서는 2019년 3월 26일 정기주주총회에서 처분이 확정된 것으로 주석 43에 기재한 전기 재작성효과는 반영되지 않습니다. 30. 수익(1) 수익 원천연결실체의 주요 수익은 식품의 제조 및 판매이며, 그외 물류운송대행 및 투자부동산의 임대수익 등이 있습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 판매수익 1,780,148,220 1,613,885,204 임대수익 900,535 2,010,725 용역수익 35,935,940 32,289,877 가맹료수익 190,000 167,502 합 계 1,817,174,695 1,648,353,308 (2) 수익의 구분당기와 전기 중 고객과의 계약에서 생기는 수익을 수익인식 시기에 따라 구분한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 수익인식 시기: 한 시점에 이행 1,780,338,220 1,614,052,706 기간에 걸쳐 이행 36,836,475 34,300,602 합 계 1,817,174,695 1,648,353,308 (3) 계약 잔액당기말과 전기말 현재 고객과의 계약에서 생기는 수취채권과 계약부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 수취채권 192,506,110 165,099,155 계약부채 - 215,997 계약부채는 온라인 판매에 대한 적립금 관련 이연수익이며, 재화에 대한 통제가 고객에게 이전되거나 고객에 의해 사용되는 시기에 수익으로 인식됩니다. (4) 수행의무와 수익인식 정책수익은 고객과의 계약에서 약속된 대가를 기초로 측정됩니다. 연결실체는 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다. 고객과의 계약에서의 수행의무의 특성과 이행시기, 유의적인 대금 지급조건과 관련 주요 수익인식 정책은 다음과 같습니다. 재화/용역 구분 재화나 용역의 특성, 수행의무 이행시기,유의적인 지급조건 수익인식 정책 제상품매출 연결실체가 판매하는 주요제품은 식자재 등으로 재화를 인도하는 시점에 수익을 인식하고 있습니다.개인사업자에게는 거래보증금 범위 내에서 판매하고, 유통사는 15일에 한번씩 대금을 회수합니다. 휴게소는 판매시점에 현금 또는 카드로 회수하며, 수출거래의 경우 T/T로 대금을 회수하고 있습니다. 제품이 고객에게 인도되고 고객이 인수한 시점에 통제가 이전되며, 동 시점에 청구서를 발행하고 수익을 인식합니다. 용역매출 연결실체는 위탁자의 재고자산을 위탁자의 거래상대방에게 전달하는 시점에 수행의무이행을 완료합니다. 청구서는 매월 말에 합산하여 청구합니다. 용역의 제공으로 인한 수익은 용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에는 진행기준에 따라 수익을 인식하고, 용역의 제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우에는 회수가능성이 높은 발생원가의 범위내에서만 수익을 인식하고 있습니다. 임대매출 연결실체는 위탁자의 재고자산을 연결실체의 창고에 보관하고 보관기간동안 창고임대에 대한 대가를 수령합니다. 창고임대에 대한 대가는 매월 말에 합산하여 대금을 청구합니다.한편, 연결실체 소유의 투자부동산을 임대하고 대가를 수령합니다. 31. 비용의 성격별 분류당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 제품과 재공품의 변동 (1,711,497) (18,332,996) 원재료와 저장품의 사용액 132,566,053 227,790,900 상품의 판매 1,103,086,356 753,709,114 종업원급여 192,167,696 194,573,473 유ㆍ무형자산의 감가상각, 상각 60,298,125 44,944,353 물류비 159,033,454 142,803,811 광고비 및 판매촉진비 36,733,743 33,576,031 운용리스료 및 임차료 6,353,011 14,072,267 연구개발비 4,057,163 1,194,379 기타 101,363,214 227,793,757 합계(*) 1,793,947,318 1,622,125,089 (*) 포괄손익계산서상 매출원가, 물류비, 판매관리비, 매출채권손상차손, 연구개발비의 합계액입니다. 32. 판매관리비당기와 전기 중 판매관리비의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 급여 등 112,328,027 89,872,493 퇴직급여 9,602,184 7,837,776 복리후생비 19,353,829 16,521,491 여비교통비 6,211,570 5,503,616 통신비 1,853,589 1,304,639 수도광열비 1,932,826 3,007,642 세금과공과 3,122,813 2,436,451 지급임차료 3,620,945 5,677,935 감가상각비 12,637,059 5,375,367 무형자산상각비 3,145,983 2,569,674 광고선전비 36,704,162 33,405,565 판매촉진비 - 1,028,130 소모품비 1,452,299 1,212,948 교육훈련비 2,883,140 2,663,301 지급수수료 95,184,834 88,793,015 기타 2,787,614 2,191,504 합 계 312,820,874 269,401,547 33. 금융손익당기와 전기 중 당기손익으로 인식된 금융손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 금융수익: 이자수익 1,599,332 1,576,912 외환차익 및 외화환산이익 148,117 199,130 파생상품평가이익 710,352 203,158 금융수익 합계 2,457,801 1,979,200 금융비용: 이자비용 (13,269,103) (10,068,699) 외환차손 및 외화환산손실 (92,028) (134,610) 파생금융부채평가손실 (4,471,733) (3,105,001) 금융비용 합계 (17,832,864) (13,308,310) 순금융비용 (15,375,063) (11,329,110) 34. 기타영업외손익 당기와 전기 중 당기손익으로 인식된 기타영업외손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기타영업외수익: 수입임대료 324,053 269,313 외환차익 및 외화환산이익 1,633,096 724,336 업무수임수익 1,423,671 1,683,517 수입배당금 14,359 13,015 유형자산처분이익 118,237 412,099 무형자산처분이익 6,390 리스변경이익 37,817 관계기업투자처분이익 - 20,937 장기투자자산처분이익 17,442 215,467 잡이익 4,597,780 3,637,047 합 계 8,172,845 6,975,731 기타영업외비용: 외환차손 및 외화환산손실 (914,466) (255,905) 지급보증료 (513,104) (275,436) 기부금 (431,036) (470,338) 기타채권손상차손 (832,288) (241,101) 투자자산처분손실 (21,500) 유형자산처분손실 (4,338,502) (837,662) 유형자산손상차손 - (4,604,241) 투자부동산처분손실 - (263,961) 무형자산처분손실 (1) (1) 영업권손상차손 (1,991,947) (2,781,283) 종속기업투자처분손실 (284,749) (174,107) 잡손실 (4,069,468) (3,496,460) 합 계 (13,397,061) (13,400,495) 35. 주당손익(1) 당기와 전기 중 기본주당손익의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 지배주주 보통주당기순손익 (1,570,238,568) 4,615,980,353 차감:우선주배당금 - (709,999,000) 지배주주 보통주지분순이익 (1,570,238,568) 3,905,981,353 가중평균유통보통주식수 9,655,508주 8,871,350주 기본주당순이익 (163) 440 (2) 당기와 전기 중 가중평균유통보통주식수의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 주) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 발행주식수 가중치 유통주식수 발행주식수 가중치 유통주식수 기초발행주식수 9,157,846 365/365 9,157,846 8,300,705 365/365 8,300,705 유상증자 741,415 243/365 497,662 857,141 243/365 570,645 가중평균유통보통주식수 9,899,261 9,655,508 9,157,846 8,871,350 (3) 당기와 전기 중 희석주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 지배주주 보통주지분순이익 (1,570,238,568) 3,905,981,353 가산:우선주배당금 - 709,999,000 희석주당순손익 계산에 사용된 순이익 (1,570,238,568) 4,615,980,353 가중평균희석유통보통주식수 9,655,508주 9,378,492주 희석주당순이익 (163) 440 (*) 전기 중 상환전환우선주의 반희석효과로 인해 기본주당순이익과 희석주당순이익이 일치합니다. (4) 당기와 전기 중 가중평균희석유통보통주식수의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 주) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 중평균유통보통주식수 9,655,508 8,871,350 무상으로 발행된 것으로 간주된 주식수: - 상환전환우선주 - 507,142 가중평균희석유통보통주식수 9,655,508 9,378,492 36. 특수관계자거래(1) 당기말 현재 연결실체의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다. 구 분 지배ㆍ종속기업 등의 명칭 최상위 지배자 남승우 지배기업 (주)풀무원 관계기업 풀무원글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사 기 타 (주)풀무원푸드앤컬처, 풀무원샘물(주), 피씨아이(주), (주)올가홀푸드, 씨에이에프(주),(주)로하스아카데미, 푸메이뚜어러훠 유한공사, 풀무원더스킨(주), (주)그린익스프레스파크, 풀무원다논(주), (주)씨디스어소시에이츠, 풀무원건강생활(주)(*), (*) 당기 중 풀무원건강생활(주)는 물적분할을 결정하고 분할신설회사(풀무원건강생활(주))를 설립하였으며, 분할존속회사는 사명을 (주)풀무원녹즙으로 변경하였습니 다. 연결실체는 신주를 발행하여 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙의 주식 100%와 교환하였으며, 동 거래의 결과로 연결실체는 (주)풀무원녹즙에 대한 지배력을 획득하여 (주)풀무원녹즙을 종속기업으로 편입하였습니다. (2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 거래 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 구 분 매출 등 매입 등 매출 기타수익 원재료매입 등 기타비용 배당금지급 지배기업 (주)풀무원 729,669 1,337,428 - 56,475,560 6,410,492 기타 (주)풀무원푸드앤컬처 113,911,958 - 895,695 174,602 - 풀무원건강생활(주) 899,352 199,055 5,015,077 768,546 - (주)풀무원녹즙 1,497,736 377,101 5,347,628 36,721 - (주)올가홀푸드 4,924,585 117,432 1,033,988 160,607 - (주)로하스아카데미 284,426 - 24,400 1,311,638 - 풀무원다논(주) 151,135 139,199 74,838,197 - - 씨에이에프(주) 2,469 58,474 1,292 - - 풀무원샘물(주) 19,561 82,096 1,324,680 - - (주)씨디스어소시에이츠 - - - 2,274,638 - 풀무원더스킨(주) 607 528 290,860 93,100 - 합 계 122,421,498 2,311,313 88,771,817 61,295,412 6,410,492 ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 구 분 매출 등 매입 등 매출 기타수익 원재료매입 등 기타비용 배당금지급 지배기업 (주)풀무원 177,217 286,534 348,000 45,398,529 11,620,987 기타 (주)풀무원푸드앤컬처(구,(주)이씨엠디) 110,605,075 1,772 752,486 99,157 - 풀무원건강생활(주) 6,442,673 1,224,818 17,231,633 229,743 - (주)올가홀푸드 6,033,844 45,023 203,438 347,020 - (주)로하스아카데미 265,457 - 11,000 977,798 - 풀무원다논(주) 129,677 4,649,310 61,203,113 397 - 씨에이에프(주) 6,257 - - - - 풀무원샘물(주) 29,031 128,714 980,607 - - (주)씨디스어소시에이츠 - 1,372 24,532 2,010,774 - 풀무원더스킨(주) 1,430 - 28,014 46,608 - 합 계 123,690,661 6,337,543 80,782,823 49,110,026 11,620,987 (3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기말 (단위: 천원) 구 분 채권 채무 매출채권 기타채권 매입채무 기타채무 리스부채 지배기업 (주)풀무원 2,379,962 816,510 - 5,904,137 2,271,555 기타 (주)풀무원푸드앤컬처 18,893,957 - - 138,707 - 풀무원건강생활(주) 166,030 44,901 2,246,030 164,014 218,326 (주)올가홀푸드 696,710 21,429 247,377 9,362 - (주)씨디스어소시에이츠 - - - 323,167 - (주)로하스아카데미 19,624 - - 1,129,717 - 풀무원다논(주) 7,125 951,936 10,855,102 - - 풀무원더스킨(주) - - - 64 - 풀무원샘물(주) 2,204 7,436 82,993 - - 씨에이에프(주) - 3,500,000 - 636 - 합 계 22,165,612 5,342,212 13,431,502 7,669,804 2,489,881 ② 제 11(전) 기말 (단위: 천원) 구 분 채권 채무 매출채권 기타채권 매입채무 기타채무 지배기업 (주)풀무원 20,309 781,352 1,315,246 4,021,151 기타 (주)풀무원푸드앤컬처 18,259,329 1,803 - 81,513 풀무원건강생활(주) 902,601 113,800 3,035,949 22,315 (주)올가홀푸드 864,750 84,661 36,308 40,197 (주)씨디스어소시에이츠 - - - 416,225 (주)로하스아카데미 12,610 - - 98,431 풀무원다논(주) 8,310 1,150,887 9,423,887 - 풀무원더스킨(주) - - - 6,722 풀무원샘물(주) - 18,535 83,465 - 합 계 20,067,909 2,151,038 13,894,855 4,686,554 (4) 당기와 전기 중 연결실체의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 단기급여 3,745,548 3,814,934 퇴직급여 440,280 494,943 장기급여 - - 합 계 4,185,828 4,309,877 (5) 연결실체가 특수관계자로부터 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (외화단위:천USD,천JPY, 원화단위:천원) 구분 제공한 기업 제공받은 기업 지급보증내역 보증금액 지급보증처 지배기업 (주)풀무원 Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Line of credit USD 3,000 Woori Bank LA Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Line of credit USD 8,000 KDB New York Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Line of credit USD 2,500 Shinhan Bank Irvine Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Line of credit USD 6,000 Shinhan Bank Irvine Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Term Loan USD 2,183 Woori Bank LA Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Mortgage USD 3,304 Woori Bank LA Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Term Loan USD 4,500 KDB Ireland Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Term Loan USD 4,500 KDB New York Pulmuone Foods, U.S.A., Inc. Term Loan USD 5,000 KB New York Nasoya Foods U.S.A., LLC. Term Loan USD 6,000 KEB Hana LA Financial (주)아사히코 시설대출 JPY 1,114,000 KEB 동경 (주)아사히코 시설대출 JPY 456,000 IBK 동경 기타 풀무원건강생활 풀무원녹즙 일반대 4,320,000 농협은행 합 계 USD 44,987JPY 1,570,0004,320,000 (6) 당기와 전기 중 특수관계자와의 자금거래내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 회사명 거래구분 당기 전기 증가 감소 증가 지배기업 (주)풀무원 리스채권의 상환 - 941,219 - 리스부채의 회수 40,200 - - 기타 풀무원건강생활㈜ 리스부채의 상환 - 116,376 - 합 계 40,200 1,057,595 - (7) 2019년 5월 1일자로 포괄적 주식교환을 통해 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙(구, 풀무원건강생활(주))의 주식 892,504주(100%)를 연결실체가 발행한 신주 741,415주(주당 50,518원)와 교환하였습니다. 37. 우발부채 및 약정사항 (1) 당기말 현재 연결실체가 금융기관과 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다. (원화단위: 천원, 외화단위: USD, 천JPY) 구 분 금융기관 환 종 한도액 일반대 (주) 국민은행 등 KRW 168,300,000 한도대 (주) 하나은행 등 KRW 49,000,000 외담대 (주) 하나은행 등 KRW 9,600,000 당좌차월 (주) 국민은행 등 KRW 2,000,000 통장대 (주) 국민은행 등 KRW 14,000,000 시설대 (주)하나은행 등 KRW 19,375,000 계약이행보증 서울보증보험 등 KRW 1,396,780 구매카드 등 (주) 국민은행 등 KRW 66,000,000 수입L/C 등 (주) 하나은행 등 KRW 29,068,000 USD 73,643,377 JPY 2,674,000 합 계 KRW 358,739,780 USD 73,643,377 JPY 2,674,000 (2) 당기말 현재 연결실체는 특수관계자가 아닌 제3자에게 12,400백만원을 한도로 차입금에 대한 지급보증을 제공하고 있으며, 8,600백만원에 대해서는 자금보충약정을 제공하고 있습니다. (3) 당기말 현재 특수관계자가 실행한 차입금에 대해 연결실체가 지급보증을 제공한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 제공자 제공받은자 지급보증내역 차입한도 지급보증 금융기관 (주)푸드머스 풀무원다논(주) 일반대(*) 10,000,000 5,168,000 (주) 신한은행 (주)풀무원녹즙 풀무원다논(주) 일반대 5,000,000 6,000,000 (주)씨티은행 (주)풀무원녹즙 풀무원다논(주) 통장대 3,000,000 3,600,000 (주)씨티은행 (주)풀무원녹즙 풀무원건강생활(주) 통장대 3,000,000 3,300,000 한국산업은행 (주)풀무원녹즙 풀무원건강생활(주) 한도대 5,000,000 5,000,000 (주) 국민은행 (주)풀무원녹즙 풀무원건강생활(주) 일반대 등 5,000,000 6,000,000 (주)하나은행 합 계 31,000,000 29,068,000 (4) 당기말 현재 연결실체는 서울보증보험으로부터 이행지급보증과 관련하여 1,397백만원의 보증을 제공받고 있습니다. (5) 종속기업인 신선나또(주)의 비지배지분과 관련하여 지배기업과 아사히마츠식품 주식회사간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다. 구 분 내 용 지배기업의 매수청구권 지배기업이 아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또(주)의 지분을 행사가격으로 매입할 수 있는 권리 아사히마츠식품 주식회사의 매도청구권 아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또(주)의 지분을 지배기업에게 행사가격으로 매도할 수 있는 권리 행사가능시기 2020년 7월 6일 이후 상기 약정사항과 관련하여 당기말과 전기말 현재 연결실체가 인식하고 있는 기타유동금융부채 및 기타비유동금융부채는 각각 1,670백만원 및 2,381백만원이며, 당기 중 인식한 평가이익은 711백만원입니다. (6) 당기말과 전기말 현재 연결실체는 종속회사인 Nasoya Foods U.S.A., Inc., 피피이씨글로벌김치(주) 및 (주)아사히코에 대하여 풀무원 글로벌투자파트너쉽 사모투자전문회사 (이하 "PEF")와 공동투자약정을 체결하고 있으며, 주요 약정의 내용은 다음과 같습니다. 구 분 내 용 우선매수권 보유 지분을 제3자에게 매도할 경우, 나머지 다른 당사자나 그가 지명하는 자로 하여금 매도 대상지분 전부를 우선적으로 매수할 수 있는 권리를 보유 공동매도청구권 연결실체가 보유 지분을 제3자에게 매도할 경우, PEF가 본인 보유 지분 전부 또는 일부를 대상주식과 같은 조건으로 함께 매도하여 줄 것을 청구 할 수 있음 공동매도요구권 연결실체가 보유 지분 중 50% 이상을 제3자에게 매도할 경우, 연결실체는 PEF에게 연결실체 보유지분에 대한 매도대상지분의 비율에 상응하는 비율에 따른 지분을 함께 매도할 것을 요구할 수 있음 수익의 정산 - 공동투자 대상과 관련하여 회수금액의 총합이 투자자들의 투자원금의 합계액에 미달하는 경우: PEF가 투자원금의 합계액을 우선 지급 받음. - 공동투자 대상과 관련하여 회수금액이 투자원금의 합계액 이상인 경우: 약정에전해진 순위에 따라 당사와 PEF가 회수금액을 배분받을 수 있도록 초과 수령한 당사자가 과소 수령한 당사자에게 그 차액을 지급함 38. 현금흐름 정보(1) 당기와 전기 중 현금및현금성자산의 사용을 수반하지 않는 중요한 투자활동거래와 재무활동거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 사채의 유동성 대체 - 40,000,000 장기차입금의 유동성 대체 77,000,000 18,650,000 건설중인자산의 본계정대체 32,977,981 14,885,123 유형자산 취득 미지급금 5,863,503 9,677,741 정부보조금의 유형자산 취득 536,746 - 무형자산 취득 미지급금 212,055 428,107 장기투자자산의 유동성대체 (10,000) 5,040,800 사용권자산의 취득 11,243,264 - 사용권자산의 중도해지 14,797 - (2) 당기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 재무활동으로 인한 부채 합계 단기차입금(*1) 장기차입금 리스부채 장기사채 전기말 151,506,410 106,078,675 - 49,752,950 307,338,035 K-IFRS1116호도입영향 - - 21,435,274 - 21,435,274 현금흐름증가 190,761,441 40,884,750 - 59,778,689 291,424,880 현금흐름감소 (225,071,846) - (11,184,606) - (236,256,452) 사업결합 1,434,344 3,600,000 115,073 - 5,149,417 비현금거래 - - 14,024,834 - 14,024,834 대체 98,576,957 (98,576,957) - - - 상각 - - 118,629 118,629 기타(*2) 1,888,667 908,610 - - 2,797,277 당기말 219,095,973 52,895,078 24,390,575 109,650,268 406,031,894 (*1) 단기차입금은 유동성사채금액을 포함하고 있습니다.(*2) 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이에 따른 변동이 포함되어 있습니다. 39. 리스 리스와 관련된 연결실체의 회계정책은 주석 4를 참고하시기 바랍니다. (1) 리스이용자연결실체는 건 물 및 자동차를 리스하 고 있습니다. 종전에 기업회계기준서 제1017호에 따라 이러한 리스들은 운용리스로 분류되었습니다. 연결실체는 부동산 리스 중 일부를 전대리스로 제공하였습니다. 리스와 전대리스는 2020년부터 2022년 사이에 만료됩니다. 연결실체는 사무용기기 를 리스하 고 있습 니다. 이러한 리스는 단기리스이거나 소액자산 리스에 해당합니다. 연결실체는 이러한 리스에 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 적용합니다. 1) 사용권자산투자부동산의 정의를 충족하지 않는 부동산리스와 관련된 사용권자산은 유형자산으로 표시하고 있습니다. (단위:천원) 구 분 건물 차량운반구 합계 2019년 1월 1일 잔액 20,153,009 1,751,391 21,904,400 감가상각비 (9,436,029) (752,917) (10,188,946) 사용권자산 추가 10,765,947 592,886 11,358,833 사용권자산의 제거 (14,797) - (14,797) 기타(*) 1,208,755 37,384 1,246,139 2019년 12월 31일 잔액 22,676,885 1,628,744 24,305,629 (*) 기타증감에는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다. 2) 당기손익으로 인식한 금액 (단위:천원) 당기 - 기업회계기준서 제 1116호에 따른 리스 리스부채에 대한 이자비용 869,066 사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익 16,481 단기리스와 관련된 비용 181,340 소액자산 리스 중 단기리스를 제외한 리스에서 발생한 비용 120,893 (단위:천원) 전기 - 기업회계기준서 제 1017호에 따른 리스 리스비용 14,072,267 3) 현금흐름표에 인식한 금액 (단위:천원) 당기 리스의 총 현금유출 11,183,928 (2) 리스제공자연결실체는 유형자산(사용권자산)으로 표시되는 건물을 전대리스로 제공하고 있으 며, 전대리스는 금융리스로 분류하였습니다. 당기 중 연결실체는 리스채권에 대한 이자수익으로 16,481천원을 인식하였으며, 건물 관련 사용권자산의 제거로 37,817천원의 리스변경이익을 인식하였습니다. 다음은 리스채권에 대한 만기분석 표이며, 보고기간 말 이후에 받게 될 리스료를 할인되지 않은 금액으로 표시하였습니다. 기업회계기준서 제1017호에서 연결실체는 리스제공자로서 금융리스를 보유하지 않았습니다. (단위:천원) 금융리스 당기말 1년 이내 231,695 1년 초과 ~ 2년 이내 89,851 2년 초과 ~ 3년 이내 86,565 할인되지 않은 총 리스료 408,111 미실현 금융수익 15,211 리스순투자 392,900 40. 동일지배하 사업결합당기 중 연결실체는 모회사인 (주)풀무원이 보유하고 있던 (주)풀무원녹즙의 지분 전체를 지배기업이 발행한 신주와 교환하여 (주)풀무원녹즙에 대한 지배력을 획득하였습니다. 동 사업결합은 연결실체내 종속기업간의 동일지배하 사업결합에 해당하여 연결실체는 (주)풀무원녹즙의 자산ㆍ부채의 취득가액을 (주)풀무원의 연결재무제표에 인식하고 있는 장부금액으로 회계처리하였습니다. (1) 당기 중 발생한 동일지배하 사업결합의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 주요 영업활동 취득일 취득한 지분 이전대가 (주)풀무원녹즙 식품제조, 판매 및 유통 2019.05.03 100.00% 37,763,629 (2) 당기 중 동일지배하 사업결합에서 발생한 이전대가와 사업결합의 결과로 인식하게 된 (주)풀무원녹즙의 순자산 장부금액과의 차이는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 금 액 이전대가(A): 지배기업 신주발행 37,763,629 취득한 순자산 지분(B): (주)풀무원녹즙 순자산 장부금액 12,670,997 지분율 100.00% 순자산지분액 12,670,997 차이(A-B) 25,092,632 연결실체는 이전대가와 취득한 순자산 지분액의 차이 25,093백만원을 기타자본잉여금 등 자본으로 인식하였습니다. (3) 당기 중 발생한 동일지배하 사업결합으로 인하여 취득한 자산과 인수한 부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 (주)풀무원녹즙 자 산 32,859,853 유동자산 15,251,768 현금및현금성자산 28,005 매출채권및기타채권 11,548,305 재고자산 2,761,377 기타자산 914,081 비유동자산 17,608,085 장기매출채권및기타채권 57,500 장기금융자산 2,000 유형자산 16,958,604 무형자산 452,728 기타자산 60 이연법인세자산 137,193 부 채 20,188,856 유동부채 15,286,550 매입채무및기타채무 12,439,366 단기차입금 1,434,344 당기법인세부채 276,254 기타유동부채 1,090,506 기타충당부채 46,080 비유동부채 4,902,306 장기차입금 3,600,000 장기리스부채 115,073 순확정급여부채 1,039,903 기타부채 147,330 순자산 12,670,997 (4) 당기 연결포괄손익계산서에 포함된 (주)풀무원녹즙의 매출액과 당기순이익은 각각 66,332백만원 및 3,323백만원입니다. 41. 종속기업의 처분당기 중 연결실체는 종속기업인 북경델리카식품유한공사를 처분하였으며 처분대가로 159,489천원을 수취하였습니다.(1) 지배력 상실일의 북경델리카식품유한공사의 자산ㆍ부채의 장부 금액 (단위:천원) 구 분 금 액 유동자산 732,044 현금및현금성자산 40,393 매출채권및기타채권 551,295 재고자산 4,745 기타유동자산 135,611 비유동자산 572,951 유형자산 570,738 기타비유동자산 2,213 유동부채 860,757 매입채무및기타채무 556,711 기타부채 304,046 처분한 순자산 장부금액 444,238 (2) 종속기업의 처분으로 인한 손익 (단위:천원) 구 분 금 액 처분대가의 공정가치 159,489 처분한 순자산의 장부금액 (740,397) 지분율 60% 지배주주지분 (444,238) 처분손실 (284,749) (3) 종속기업 처분으로 인한 순현금흐름 (단위:천원) 구 분 금 액 현금및현금성자산으로 수취한 대가 159,489 차감: 종속기업 현금및현금성자산 (40,393) 순현금흐름 119,096 42. 비지배지분에 대한 정보당기와 전기 중 비지배지분의 변동 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위 천원) 구 분 비지배지분율(%) 당기초 누적 비지배지분 비지배지분에 배분된당기순손익 기타 당기말 누적 비지배지분 (주)풀무원기분 34.00% 419,513 52,038 9,095 480,646 영농조합법인 피티에이 0.06% 2,459 2,766 - 5,225 (주)아사히코 43.49% 23,346,909 (4,946,471) 1,295,948 19,696,386 Nasoya Foods U.S.A. Inc. 42.36% 27,327,991 (4,085,853) 827,154 24,069,292 신선나또(주) 19.00% 1,879,270 105,975 11,463 1,996,708 피피이씨글로벌김치(주) 50.00% 13,475,732 257,115 (15,589) 13,717,258 북경델리카식품유한공사 0.00% 687,783 (414,254) (273,529) - 합 계 67,139,657 (9,028,684) 1,854,542 59,965,515 ② 제 11(전) 기 (단위 천원) 구 분 비지배지분율(%) 당기초 누적 비지배지분 비지배지분에 배분된당기순손익 기타 당기말 누적 비지배지분 (주)풀무원기분 34.00% 319,012 123,031 (22,530) 419,513 영농조합법인 피티에이 0.06% 2,870 (411) - 2,459 (주)아사히코 43.49% 10,681,768 (3,189,346) 15,854,487 23,346,909 Nasoya Foods U.S.A. Inc. 45.55% 25,596,229 (5,720,045) 7,451,807 27,327,991 신선나또(주) 19.00% 1,891,232 (3,327) (8,635) 1,879,270 피피이씨글로벌김치(주) 50.00% - 4,038 13,471,694 13,475,732 북경델리카식품유한공사 40.00% - (39,816) 727,599 687,783 합 계 38,491,111 (8,825,876) 37,474,422 67,139,657 43. 오류수정 당기 중 연결실체는 종속기업의 비지배주주인 풀무원 글로벌투자파트너쉽 사모투자전문회사와 체결한 약정이 파생상품의 정의를 충족하고 있으나, 동 약정에 대한 파생상품회계처리가 연결재무제표에 반영되지 않아 기타비유동금융부채와 그와 관련된 평가손실이 과소표시되었다는 사실을 발견하였습니다. 이와 함께 연결실체는 종속기업인 피피이씨글로벌김치(주)에 대하여 비지배주주와 체결하고 있는 주요 약정사항으로 인해 기타비유동금융부채가 과대 계상되었다는 사실을 발견하였습니다. 이에 따라 해당 오류는 과거기간에 영향을 받는 연결재무제표의 각 항목별로 재작성하였습니다. 동 오류가 연결재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(1) 재무상태표 (단위: 천원) 구분 수정전 수정금액 수정후 전기초: 이연법인세자산 4,978,582 914,205 5,892,787 기타비유동금융부채 2,583,747 4,155,478 6,739,225 이익잉여금 58,808,098 (3,241,272) 55,566,826 순자산 284,122,600 (3,241,272) 280,881,328 전기말: 이연법인세자산 5,717,004 2,360,462 8,077,466 기타비유동금융부채 16,652,050 (3,542,086) 13,109,964 기타불입자본 (21,419,519) 10,802,564 (10,616,955) 이익잉여금 229,358,090 (4,900,016) 224,458,074 순자산 320,893,428 5,902,548 326,795,976 (2) 손익계산서 (단위: 천원) 구분 수정전 수정금액 수정후 전기: 파생금융부채평가손실 - (3,105,001) (3,105,001) 법인세비용 (14,098,816) 1,446,258 (12,652,558) 당기순이익 (2,551,152) (1,658,744) (4,209,896) 총포괄손익 (4,884,076) (1,658,744) (6,542,820) 주당순익 627 (187) 440 당기와 전기 중 연결실체의 영업, 투자, 재무활동현금흐름에 미치는 영향은 없습니 다. 44. 보고기간후 사건 연결실체는 2020년 2월 19일자로 세무조사에 대한 과세예고통지를 수령하였습니 다. 연결실체는 예상고지세액 중 2,575백만원은 2019년의 비용으로 반영하였으나, Brand fee 등과 관련된 31,839백만원은 향후 불복절차에 대한 자원의 유출가능성이 높지 않다고 판단하여 당기법인세부채를 인식하지 않았습니다. 4. 재무제표 재무상태표 제 12 기 2019.12.31 현재 제 11 기 2018.12.31 현재 제 10 기 2017.12.31 현재 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 자산 유동자산 177,146,935,218 181,580,254,606 143,658,037,039 현금및현금성자산 28,548,359,348 21,955,421,448 5,864,981,280 단기금융상품 2,500,000,000 2,500,000,000 매출채권 및 기타유동채권 101,765,883,651 92,952,428,191 93,689,535,063 단기금융리스채권 143,619,056 단기투자자산 11,253,981,842 재고자산 42,415,622,009 43,341,592,210 36,575,748,266 기타유동자산 1,773,451,154 9,576,830,915 7,527,772,430 비유동자산 596,833,385,957 546,312,727,445 515,728,573,564 장기금융상품 2,000,000 2,000,000 장기금융리스채권 3,189,587 장기매출채권 및 기타비유동채권 6,833,927,169 9,035,050,963 4,731,242,789 장기투자자산 10,000,000 5,038,900,000 종속기업에 대한 투자자산 531,737,660,614 485,321,294,436 454,169,863,550 관계기업에 대한 투자자산 1,509,480,000 조인트벤처에 대한 투자자산 유형자산 45,469,552,875 38,035,545,399 37,468,015,912 투자부동산 6,884,024,427 7,037,899,937 7,191,775,447 무형자산 4,300,264,510 5,407,851,607 4,446,403,531 기타비유동금융자산 이연법인세자산 1,594,766,775 1,473,085,103 1,170,892,335 자산총계 773,980,321,175 727,892,982,051 659,386,610,603 부채 유동부채 234,469,073,766 174,182,876,302 183,260,335,427 매입채무 및 기타유동채무 118,663,440,736 108,137,753,908 101,439,431,669 단기차입금 104,375,000,000 54,000,000,000 59,988,780,201 유동리스부채 2,436,501,254 유동파생상품부채 109,885,432 77,734,396 당기법인세부채 5,261,336,703 6,945,324,718 8,791,152,061 미지급배당금 유동충당부채 215,997,404 217,415,875 기타유동부채 3,622,909,641 4,806,065,876 12,823,555,621 비유동부채 147,992,955,452 137,916,120,015 71,881,520,538 장기매입채무 및 기타비유동채무 120,156,962 114,469,973 장기차입금 133,875,267,542 125,752,949,618 61,391,005,693 비유동리스부채 1,646,000,379 퇴직급여부채 2,225,502,376 5,300,107,546 9,291,285,188 기타비유동금융부채 9,142,938,898 6,396,636,328 비유동충당부채 983,089,295 351,956,550 1,199,229,657 부채총계 382,462,029,218 312,098,996,317 255,141,855,965 자본 자본금 53,067,730,000 49,360,655,000 45,074,950,000 자본잉여금 200,006,042,289 165,949,488,041 320,197,996,171 기타포괄손익누계액 (85,710,638) (45,578,829) 5,772,000 이익잉여금(결손금) 138,530,230,306 200,529,421,522 38,966,036,467 자본총계 391,518,291,957 415,793,985,734 404,244,754,638 자본과부채총계 773,980,321,175 727,892,982,051 659,386,610,603 포괄손익계산서 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 수익(매출액) 908,132,935,415 844,721,986,262 813,811,310,576 매출원가 637,455,024,452 589,046,533,592 568,442,191,559 매출총이익 270,677,910,963 255,675,452,670 245,369,119,017 물류비 69,018,024,900 59,053,248,652 54,292,753,682 판매비와관리비 187,389,721,234 168,251,986,423 160,251,622,454 연구개발비 185,755,437 268,157,275 187,638,356 매출채권손상차손 105,618,517 영업이익(손실) 13,978,790,875 28,102,060,320 30,637,104,525 금융수익 810,896,427 950,788,458 739,150,817 금융원가 10,306,196,157 9,286,895,632 4,195,114,000 기타이익 29,630,792,350 24,548,839,030 16,900,323,943 기타손실 42,367,400,601 42,040,996,045 81,840,701,524 법인세비용차감전순이익(손실) (8,253,117,106) 2,273,796,131 (37,759,236,239) 법인세비용 6,928,638,017 5,489,110,498 6,191,814,149 당기순이익(손실) (15,181,755,123) (3,215,314,367) (43,951,050,388) 기타포괄손익 198,431,079 (1,981,161,371) (271,958,266) 당기손익으로 재분류되지 않는 항목(세전기타포괄손익) 238,562,888 (1,929,810,542) (277,730,266) 확정급여제도의 재측정손익(세전기타포괄손익) 238,562,888 (1,929,810,542) (277,730,266) 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 (40,131,809) (51,350,829) 5,772,000 매도가능금융자산평가손익(세전기타포괄손익) 5,772,000 기타포괄손익-공정가치 측정하는 채무상품의 공정가치 변동 (15,054,000) 9,282,000 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품의 당기손익으로 재분류된 부분 파생상품평가손실 (25,077,809) (60,632,829) 총포괄손익 (14,983,324,044) (5,196,475,738) (44,223,008,654) 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) (1,572) (442) (5,415) 희석주당이익(손실) (단위 : 원) (1,572) (442) (5,415) 자본변동표 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 기타포괄손익누계액 이익잉여금 자본 합계 2017.01.01 (기초자본) 45,074,950,000 320,197,996,171 90,605,309,621 455,878,255,792 수정에 따른 증가(감소) 회계정책변경에 따른 증가(감소) 당기순이익(손실) (43,951,050,388) (43,951,050,388) 지분의 발행 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 5,772,000 5,772,000 파생상품평가손실 보험수리적손익 (277,730,266) (277,730,266) 배당금지급 (6,810,492,500) (6,810,492,500) 이익잉여금 처분으로 인한 증감 기타거래 (600,000,000) (600,000,000) 2017.12.31 (기말자본) 45,074,950,000 320,197,996,171 5,772,000 38,966,036,467 404,244,754,638 2018.01.01 (기초자본) 45,074,950,000 320,197,996,171 5,772,000 38,966,036,467 404,244,754,638 수정에 따른 증가(감소) (3,661,545,892) (3,661,545,892) 회계정책변경에 따른 증가(감소) 당기순이익(손실) (3,215,314,367) (3,215,314,367) 지분의 발행 4,285,705,000 55,671,391,870 59,957,096,870 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 9,282,000 9,282,000 파생상품평가손실 (60,632,829) (60,632,829) 보험수리적손익 (1,929,810,542) (1,929,810,542) 배당금지급 (12,620,986,000) (12,620,986,000) 이익잉여금 처분으로 인한 증감 (200,000,000,000) 200,000,000,000 기타거래 (9,919,900,000) (17,008,958,144) (26,928,858,144) 2018.12.31 (기말자본) 49,360,655,000 165,949,488,041 (45,578,829) 200,529,421,522 415,793,985,734 2019.01.01 (기초자본) 49,360,655,000 165,949,488,041 (45,578,829) 209,851,536,053 425,116,100,265 수정에 따른 증가(감소) (9,322,114,531) (9,322,114,531) 회계정책변경에 따른 증가(감소) (69,379,095) (69,379,095) 당기순이익(손실) (15,181,755,123) (15,181,755,123) 지분의 발행 기타포괄손익-공정가치 측정 투자자산 공정가치 변동 (15,054,000) (15,054,000) 파생상품평가손실 (25,077,809) (25,077,809) 보험수리적손익 238,562,888 238,562,888 배당금지급 (7,120,491,000) (7,120,491,000) 이익잉여금 처분으로 인한 증감 기타거래 3,707,075,000 34,056,554,248 (39,866,128,886) (2,102,499,638) 2019.12.31 (기말자본) 53,067,730,000 200,006,042,289 (85,710,638) 138,530,230,306 391,518,291,957 현금흐름표 제 12 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 11 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 10 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 12 기 제 11 기 제 10 기 영업활동현금흐름 43,666,892,860 26,632,995,669 32,913,811,442 당기순이익(손실) (15,181,755,123) (3,215,314,367) (43,951,050,388) 당기순이익조정을 위한 가감 48,161,407,384 41,617,616,237 86,489,320,268 퇴직급여 4,036,315,254 979,473,838 5,696,202,120 법인세비용 6,928,638,017 5,489,110,498 6,191,814,149 감가상각비 8,933,639,298 5,174,014,554 4,956,618,485 무형자산상각비 1,130,262,735 1,164,964,449 699,485,870 대손상각비 297,716,771 203,100,753 이자비용 7,559,893,587 5,135,191,297 4,195,113,994 외화환산손실 296,710,671 38,122,283 391,019,531 단기투자자산처분손실 21,500,000 유형자산처분손실 298,840,549 36,902,987 884,487 무형자산처분손실 3,152,237 종속기업/관계기업/공동기업투자손상차손 39,361,888,470 41,583,884,510 80,089,315,409 종속기업/관계기업/공동기업투자처분손실 1,543,665,567 기타 현금의 유출 없는 비용등 66,683,164 99,723,620 파생금융부채평가손실 2,746,302,570 4,151,494,070 이자수익 (810,896,427) (950,788,458) (739,031,658) 배당수익 (24,133,752,200) (21,033,411,610) (12,044,642,600) 외화환산이익 (5,098,534) (347,608,979) 유형자산처분이익 (29,986,511) (61,445,119) 기타 현금의 유입 없는 수익등 (14,232,433) (12,072,000) (3,050,335,376) 영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동 (2,443,764,937) (23,260,711,803) (14,121,671,116) 단기매출채권의 감소(증가) (8,216,852,384) 848,349,530 (12,097,888,939) 기타유동금융자산의 감소(증가) (195,050,385) (5,265,381,965) 9,210,371 기타유동자산의 감소(증가) 2,663,579,999 (2,703,060,988) 1,375,971,446 재고자산의 감소(증가) 925,970,201 (6,765,843,944) 2,293,280,246 단기매입채무의 증가(감소) 5,941,194,501 1,883,811,733 2,862,159,124 기타유동금융부채의 증가(감소) 4,700,992,077 4,728,804,187 (1,365,020,011) 기타부채의 증가(감소) (1,458,489,815) (8,542,415,248) 2,944,448,960 사외적립자산의공정가치의 감소(증가) (5,210,851,310) (1,629,010,460) (5,753,899,054) 퇴직급여채무의 증가(감소) (1,594,219,257) (5,815,757,099) (4,389,933,259) 기타 영업활동 관련 채권의 감소(증가) (38,564) (207,549) 배당금수취(영업) 24,133,752,200 21,033,411,610 12,044,642,600 이자수취(영업) 619,095,879 836,644,461 725,790,706 이자지급(영업) (7,297,763,009) (4,830,494,655) (4,086,984,674) 법인세납부(환급) (4,324,079,534) (5,548,155,814) (4,186,235,954) 투자활동현금흐름 (45,763,046,520) (89,440,578,844) (31,714,542,355) 단기금융상품의 처분 3,000,000,000 3,000,000,000 장기금융상품의 처분 2,000,000 14,693,000,000 유형자산의 처분 581,425,619 257,967,121 171,150,014 무형자산의 처분 665,350,112 276,778,246 유동당기손익인식금융자산의 처분 단기투자자산의 처분 21,209,173,842 5,000,000,000 대여금의 감소 1,400,000,000 500,000,000 단기금융상품의 취득 (5,500,000,000) (3,000,000,000) 단기투자자산의 취득 (10,000,000,000) (11,163,103,275) 단기대여금및수취채권의 취득 (2,200,000,000) 비유동매도가능금융자산의 취득 (5,021,500,000) 종속기업에 대한 투자자산의 처분 159,489,033 종속기업에 대한 투자자산의 취득 (49,717,780,000) (65,636,170,327) (36,947,198,916) 유형자산의 취득 (9,362,025,221) (11,216,891,463) (3,804,018,648) 무형자산의 취득 (970,396,360) (1,563,902,475) (2,289,621,964) 매도가능금융자산의 취득 정부보조금의 수취 57,000,000 현금의기타유입(유출) 269,716,455 (3,118,478,425) 3,349,868,913 재무활동현금흐름 8,689,091,560 78,907,252,726 (14,910,492,500) 주식의 발행 59,957,096,870 단기차입금의 증가 75,000,000,000 30,000,000,000 53,567,168,986 단기차입금의 상환 (55,000,000,000) (35,000,000,000) (71,067,168,986) 장기차입금의 증가 18,600,000,000 63,500,000,000 25,000,000,000 사채의 증가 59,778,688,937 50,000,000,000 사채의 상환 (40,000,000,000) (50,000,000,000) (15,000,000,000) 리스부채의 지급 (2,702,977,491) 배당금지급 (7,120,491,000) (12,620,986,000) (6,810,492,500) 상환전환우선주의 취득 (39,866,128,886) (26,328,858,144) 감자로 인한 현금유출 현금의기타유입(유출) (600,000,000) (600,000,000) 환율변동효과 (9,229,383) 현금및현금성자산의순증가(감소) 6,592,937,900 16,090,440,168 (13,711,223,413) 기초현금및현금성자산 21,955,421,448 5,864,981,280 19,576,204,693 기말현금및현금성자산 28,548,359,348 21,955,421,448 5,864,981,280 5. 재무제표 주석 1. 일반사항풀무원식품 주식회사(이하 "당사")는 바른 식생활을 위한 식품제조ㆍ판매사업을 주된목적으로 2008년 4월 11일자 이사회 결의 및 2008년 5월 29일자 임시주주총회 결의에 의거 2008년 7월 1일에 (주)풀무원으로부터 인적분할방식으로 분할설립되어 충북음성군 대소면 삼양로에 본점사무소를 두고 있으며, 2008년 7월 29일에 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 재상장되었습니다.한편, 당사는 2009년 3월 27일 주식교환으로 (주)풀무원의 완전자회사로 편입됨에 따라 2009년 4월 13일 상장폐지되었습니다. 수차례의 유상증자 등을 통하여 당기말 현재 당사의 자본금은 53,068백만원이며, 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 소유주식수(주) 지분율(%) (주)풀무원 9,899,261 100 2. 재무제표 작성기준 당사는 주식회사등의외부감사에관한법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다.당사의 재무 제표는 2020년 3월 11일자 이사회에서 승인되었으며, 2020년 3월 26 일 자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다. 당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 적용하여 작성하였습니다. 이로 인한 변동은 주석 3에서 설명하고 있습니다. (1) 측정기준당사의 재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 (2) 기능통화와 표시통화 당사의 재무제표는 당사의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화이자 표시통화인 원화로 작성되고 있습니다. (3) 추정과 판단 한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다. 추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다. ① 경영진의 판단당사의 재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다. - 주석 38 : 리스기간 - 연장선택권의 행사가능성이 상당히 확실한지 여부 ② 가정과 추정의 불확실성다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정 의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석 등에 포함되어 있습니다.- 주석 5 : 매출채권및기타채권의 회수가능성 및 기대신용손실 측정- 주석 12 : 재고자산의 순실현가능가치에 대한 측정- 주석 14 : 종속기업투자주식의 회수가능가액에 대한 측정 및 가정- 주석 23 : 이연법인세자산의 실현가능성 - 주석 24 : 확정 급여채무의 측정 - 주요 보험수리적 가정 - 주석 36 : 우발부채 - 자원의 유출 가능성과 금액에 대한 가정 ③ 공정가치 측정 당사의 회계정책과 공시사항은 금융 및 비금융자산과 부채에 대한 공정가치 측정을 포함하고 있는 바, 당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 당사는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.ㆍ수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격ㆍ수준 2 : 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수ㆍ수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수 자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다. 3. 회계정책의 변경 당사는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초 적용하였습니다. 2019년 1월 1일 이후 적용되는 다른 기준들은 당사의 재무제표에 미치는 유의적인 영향이 없습니다. 당사는 기업회계기준서 제1116호 최초 적용 누적효과를 2019년 1월 1일의 이익잉여금에 반영하는 수정 소급법을 사용하여 기업회계기준서 제 1116호를 적용하였습니다. 따라서 2018년의 비교정보는 재작성되지 않았습니다. 비교정보는 종전에 기업회계기준서 제1017호 및 관련 해석서에 따라 작성되고 표시되었습니다. 회계정책 변경과 관련된 구체적인 사항은 아래에 공시하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호의 공시 요구사항은 일반적으로 비교정보에 적용되지 않았습니다. (1) 리스의 정의종전에 당사는 계약 약정일에 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 계약이 리스인지 또는 리스가 포함되어 있는지를 판단하였습니다. 당사는 현재 기업회계기준서 제1116호에 따라 주석 4에 설명된 바와 같이 리스의 정의에 기초하여 계약이 리스인지또는 리스를 포함하는지 평가합니다. (2) 리스이용자당사는 리스이용자로서 건물 및 차량을 리스하였습니다. 리스이용자로서 당사는 종전에 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 당사로 이전하는지에 기초하여 리스를 운용리스나 금융리스로 분류하였습니다. 기업회계기준서 제1116호하에서 대부분의 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하며, 재무상태표에 표시됩니다.리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 당사는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다.다만, 당사는 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다. 1) 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스당사는 종전에 부동산리스를 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류하였습니다. 전환 시점에 이러한 리스에 대하여 리스부채는 당사의 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 나머지 리스료의 현재가치로 측정하였습니다. 사용권자산은 리스개시일부터 기업회계기준서 제1116호를 적용해 온 것처럼 측정한 장부금액(최초 적용일 현재 리스이용자의 증분차입이자율로 할인한 금액)으로 측정하였습니다. 당사는 기업회계기준서 제1017호에 따라 종전에 운용리스로 분류한 리스에 기업회계기준서 제1116호를 적용할 때 다음과 같은 실무적 간편법을 적용하였습니다.- 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음- 소액 기초자산 리스(예: 사무용기기)에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않음- 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외함 - 리스기간을 산정할 때 사후판단을 사용함(3) 리스제공자 당사가 리스제공자로서 적용하는 회계정책은 기업회계기준서 제1017호의 정책과 다르지 않습니다. 다만, 당사가 중간리스제공자인 경우 전대리스는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 기초하여 분류됩니다. 당사는 일부 건물을 전대리스로 제공하였습니다. 기업회계기준서 제1017호에 따라 상위리스와 전대리스 계약을 모두 운용리스로 분류하였으나, 전환시점에 전대리스에대하여 기업회계기준서 제1116호에 따라 금융리스로 재분류하였습니다.당사는 계약대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하기 위하여 기업회계기준서 제 1115호를 적용합니다. (4) 재무제표에 미치는 영향 ① 경과규정의 영향 기업회계기준서 제1116호의 전환시점에 당사는 사용권자산과 리스부채를 추가로 인식하고, 그 차이는 이익잉여금에 반영하였습니다. 전환 효과는 아래에 요약되어 있습니다. (단위: 천원) 구 분 2019년 1월 1일 선급리스료 693,063 복구충당부채 309,552 측정된 사용권자산 4,662,223 이연법인세자산 19,568 리스부채 (4,751,171) 이익잉여금 69,380 리스부채를 측정할 때, 당사는 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 1.97 ~ 3.53% 입니다 . (단위: 천원) 구 분 2019년 1월 1일 전기말(2018년 12월 31일) 재무제표에 공시된 운용리스 약정 2,262,452 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 금액 2,218,291 - 소액 기초자산 리스에 대한 면제규정 적용 (23,562) - 전환시점에 남은 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대한 면제규정 적용 (15,708) - 행사할 것이 상당히 확실한 연장 및 종료 선택권 반영 2,572,150 2019년 1월 1일에 인식한 리스부채 4,751,171 4. 유의적인 회계정책 당사가 한국채택국제회계기준에 따른 재무제표 작성에 적용한 유의적인 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 주석 3에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고는, 당기 및 비교표시된 전기의 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.(1) 별도재무제표당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호에 따른 별도재무제표입니다. 당사는 종속기업 및 관계기업에 대한 투자자산에 대하여 기업회계기준서 제1027호에 따른 원가법을 선택하여 회계처리하고 있습니다. 한편, 종속기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.(2) 현금및현금성자산당사는 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금및현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함됩니다. (3) 재고자산재고자산의 단위원가는 이동평균법으로 결정하고 있으며, 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 제품이나 재공품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다.재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다. (4) 비파생금융자산① 인식 및 최초 측정매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 당사가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.② 분류 및 후속측정최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치 지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다. 금융자산은 당사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 사업모형의 변경으로 금융자산을 재분류하는 경우에 그 재분류를 재분류일부터 전진적으로 적용합니다.금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다. - 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다. 단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 당사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자 자산별로 이루어집니다.상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다. 금융자산 - 사업모형 당사는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니 다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함 - 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다. 단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 금융자산-계약상 현금흐름의 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가 원 금 은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 당사는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.이를 평가할 때 당사는 다음을 고려합니다.- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항- 중도상환특성과 만기연장특성- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 당사의 청구권을 제한하는 계약조건(예: 비소구특징) 중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 추가 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 추가 보상이 포함될 수있는), 금융자산의 최초 인식시점에 중도상환특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다. 금융자산-후속측정과 손익 위험회피수단으로 지정된 파생상품을 제외한 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 또는 배당금 수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.배당금은 명확하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다.다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다. ③ 제거당사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 당사가 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.당사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다. ④ 상계당사는 당사가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시합니다. (5) 금융자산의 손상 ① 금융자산과 계약자산당사는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.- 상각후원가로 측정하는 금융자산- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산당사는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.- 보고기간말에 신용위험이 낮다고 결정된 채무증권- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행예금매출채권과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다. 금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 당사는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 당사의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다.12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다. 기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 당사가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다. ② 기대신용손실의 측정기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액 (즉, 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.③ 신용이 손상된 금융자산매 보고기간말에, 당사는 상각후원가로 측정되는 금융자산의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다.- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움- 채무불이행이나 90일 이상 연체와 같은 계약 위반- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐 - 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸④ 재무상태표 상 신용손실충당금의 표시상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기손익에 포함하고 손실충당금을 제외한 공정가치 변동은 기타포괄손익에 인식합니다. ⑤ 제각금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 금융자산의 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 당사는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 당사의 만기가 된 금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다. (6) 유형자산 유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있으며, 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산은 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다. 유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다. 당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다. 과 목 추정 내용연수 건물 40년 부대설비 20 ~ 40년 구축물 20 ~ 34년 기계장치 8년 차량운반구 5년 공기구비품 1 ~ 5년 사용권자산 1 ~ 5년 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 기타영업외수익 또는 기타영업외비용으로 인식합니다. 당사는 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.(7) 정부보조금정부보조금은 당사가 정부보조금에 부수되는 조건을 준수하고 그 보조금을 수취하는것에 대해 합리적인 확신이 있을 경우에만 인식하고 있습니다.당사는 유형자산을 취득 또는 건설하는데 사용해야 한다는 기본조건이 부과된 정부보조금을 수령하고 있으며, 해당 자산의 장부금액을 계산할 때, 정부보조금을 차감하고 감가상각자산의 내용연수에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다.당사는 정부보조금을 정부보조금으로 보전하려 하는 관련원가가 비용으로 인식되는 기간에 걸쳐 관련비용에서 차감하는 방법으로 인식하고 있습니다. (8) 무형자산 무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 구 분 내용연수 산업재산권 5년 소프트웨어 5년 기타의무형자산 5년 수도시설이용권 비한정 회원권 비한정 내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간 말에 재검토하고내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간 말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. ① 연구 및 개발 연구 또는 내부프로젝트의 연구단계에 대한 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. ② 후속지출 후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출들은 발생 즉시 비용화하고 있습니다. (9) 투자부동산임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 다음의 내용연수를 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다. 과 목 추정 내용연수 건물 40년 부대설비 20년 투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. (10) 비금융자산의 손상 고객과의 계약에서 생기는 수익에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다. 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 매 보고기간말에 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다. (11) 리스 당사는 수정 소급법을 이용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 따라서 비교 표시되는 재무정보는 재작성되지 않았으며, 기업회계기준서 제1017호 및 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 작성되었습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 회계정책은 별도로 공시하였습니다. 2019년 1월 1일 부터 적용한 회계정책 당사는 계약의 약정시점에 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 판단합니다. 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 한다면 그 계약은 리스이거나 리스를 포함합니다. 계약이 식별되는 자산의 사용 통제권을 이전하는지를 판단할 때, 당사는 기업회계기준서 제1116호의 리스의 정의를 이용합니다.이 회계정책은 2019년 1월 1일부터 체결되는 계약에 적용합니다. 1) 리스이용자리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 당사는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다. 다만, 당사는 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다.당사는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권자산을 감가상각합니다. 또한 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여 조정될 수 있습니다. 리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 당사의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 당사는 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다. 당사는 다양한 외부 재무 정보에서 얻은 이자율에서 리스의 조건과 리스 자산의 특성을 반영하기 위한 조정을 하고 증분차입이자율을 산정합니다.리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다.- 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함)- 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함- 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액 - 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료 선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다.리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이영(0)으로 줄어드는 경우에는 재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다.당사는 재무상태표에서 투자부동산의 정의를 충족하지 않는 사용권자산을 '유형자 산'으로 표시하고 리스부채는 다른 부채와 별도로 표시하였습니다. 단기리스와 소액 기초자산 리스당사는 사무용기기를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 당사는 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로 인식합니다.2) 리스제공자리스요소를 포함하는 계약의 약정일이나 변경유효일에 당사는 상대적 개별가격에 기초하여 각 리스요소에 계약대가를 배분합니다. 리스제공자로서 당사는 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다. 각 리스를 분류하기 위하여 당사는 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 당사는 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니다.당사가 중간리스제공자인 경우에는 상위리스와 전대리스를 각각 회계처리합니다. 또한 전대리스의 분류는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 판단합니다. 상위리스가 인식 면제규정을 적용하는 단기리스에 해당하는 경우에는 전대리스를 운용리스로 분류합니다.약정에 리스요소와 비리스요소가 모두 포함된 경우에 당사는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약 대가를 배분합니다.당사는 리스순투자에 대하여 기업회계기준서 제1109호의 제거와 손상 규정을 적용합니다. 당사는 추가로 리스총투자를 계산하는데 사용한 무보증잔존가치에 대한 정기적인 재검토를 수행하고 있습니다.당사는 운용리스로 받는 리스료를 '기타수익'의 일부로써 리스기간에 걸쳐 정액 기준에 따라 수익으로 인식합니다.당사가 리스제공자로서 비교기간에 적용한 회계정책은 기업회계기준서 제1116호의 규정과 다르지 않습니다. 다만 당사는 당기 중 체결된 전대리스의 분류를 금융리스로분류하였습니다. 2019년 1월 1일 전에 적용한 회계정책2019년 1월 1일 전에 체결된 계약에 대하여 당사는 다음 사항에 대한 평가에 기초하여 약정이 리스이거나 리스를 포함하는지 판단하였습니다.- 특정 자산을 사용해야만 약정을 이행할 수 있는지 여부 - 약정에 따라 자산의 사용권이 이전되는지 여부. 다음 중 하나의 조건을 충족하면 약정에서 자산의 사용권이 이전됨 ·구매자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득하거나 통제하면서, 자산을 운영할 권리나 능력을 가짐·구매자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득하거나 통제하면서, 자산에 대한 물리적 접근을 통제할 권리나 능력을 가짐 ·사실과 상황에 비추어 볼 때 다른 당사자가 약정대상 자산으로부터 경미하지 않은 양의 산출물을 획득할 가능성이 희박하고 산출물의 단위당 가격이 고정되거나 시장가격과 같지 않음1) 리스이용자비교기간에 당사가 리스이용자인 경우, 당사는 기초자산의 소유에 대한 위험과 보상의 대부분이 당사에게 이전되는 리스를 금융리스로 분류하였습니다. 금융리스의 경우에 리스자산은 공정가치나 최소리스료의 현재가치 중 낮은 금액으로 최초 측정되었습니다. 최소리스료는 조정리스료를 제외하고 리스기간 동안 리스이용자가 지급해야 하는 금액입니다. 후속적으로 리스자산은 해당 자산에 적용 가능한 회계정책과 일관되게 회계처리 되었습니다.운용리스로 분류되는 경우에 당사의 재무상태표에 인식되는 리스자산은 없습니다. 운용리스에서 리스료는 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 비용이 인식됩니다. 리스 인센티브를 받는 경우에는 리스기간에 걸쳐 전체 리스비용에서 차감하여 인식합니다.2) 리스제공자리스제공자로서 당사는 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다.각 리스를 분류하기 위하여 당사는 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 당사는 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니다. (12) 비파생금융부채 당사는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고, 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다. ① 당기손익인식금융부채 당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익인식금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. ② 기타금융부채 당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다. ③ 금융부채의 제거 금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 당사는 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다. 금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다. (13) 파생상품당사는 이자율 익스포저를 위험회피하기 위해 파생금융상품을 보유하고 있으며, 파생상품의 정의를 충족하는 약정에 대해서 파생상품 회계처리를 하고 있습니다. 내재파생상품은 주계약이 금융자산이 아니고 특정 요건을 충족하는 경우에 별도로 회계처리하고 주계약으로부터 분리합니다. 파생상품은 최초 인식 시에 공정가치로 측정합니다. 최초 인식 이후에 공정가치로 측정하고 그 변동은 일반적으로 손익으로 인식합니다.당사는 이자율의 변동으로부터 발생하는 발생가능성이 높은 미래 예상거래와 관련된현금흐름의 변동성을 위험회피하기 위해 특정 파생상품을 위험회피수단으로 지정합니다.위험회피의 개시시점에, 당사는 위험회피를 수행하는 위험관리의 목적과 전략을 문서화합니다. 당사는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 현금흐름의 변동이 서로 상쇄되는 것이 기대되는지를 포함하여 위험회피대상항목과 위험회피수단 사이의 경제적 관계를 문서화합니다. 현금흐름위험회피파생상품이 현금흐름위험회피수단으로 지정되면, 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 위험회피적립금으로 누적합니다. 기타포괄손익에 인식된 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 위험회피의 개시시점부터 현재가치를 기초로 결정된 위험회피대상항목의 공정가치 누적변동액을 한도로 합니다. 파생상품의 공정가치 변동의 비효과적인 부분은 즉시 당기손익으로 인식합니다.위험회피대상 예상거래가 후속적으로 재고자산과 같은 비금융자산에 인식되는 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 비금융자산이 인식될 때 비금융자산의 최초 원가에 직접 포함합니다. 다른 위험회피대상 예상거래에 대해서는 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 동일한 기간 또는 위험회피대상 예상 미래현금흐름이 당기손익에 영향을 주는 기간에 당기손익으로 재분류합니다. 위험회피가 더 이상 위험회피회계의 요건을 충족하지 않거나, 위험회피수단이 매각, 소멸, 종료 또는 행사된 경우에는 위험회피회계를 전진적으로 중단합니다. 비금융항목이 인식되는 위험회피거래에 해당한다면, 현금흐름위험회피회계가 중단된 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 해당 금액이 비금융항목의 원가에 포함될때까지 자본항목에 남겨둡니다. 이러한 경우에 해당하지 않는 현금흐름위험회피의 경우에는 위험회피대상 미래예상현금흐름이 당기손익에 영향을 미치는 기간에 현금흐름위험회피적립금과 위험회피의 원가를 당기손익으로 재분류합니다.위험회피대상 미래현금흐름이 더 이상 발생할 것으로 예상되지 않는 경우에 현금흐름위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 당기손익으로 즉시 재분류합니다. (14) 납입자본보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.우선주는 상환하지 않아도 되거나 당사의 선택에 의해서만 상환되는 경우와 배당의 지급이 당사의 재량에 의해 결정된다면 자본으로 분류하고, 당사의 주주총회에서 배당을 승인하면 배당금을 인식하고 있습니다. 주주가 특정일이나 그 이후에 확정되거나 확정가능한 금액의 상환을 청구할 수 있거나 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다. 관련 배당은 발생시점에 이자비용으로 보아 당기손익으로 인식하고 있습니다.당사가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 당사가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다. (15) 금융보증계약 당사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으 로 측정합니다. ① 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 기대신용손실로 결정된 금액 ② 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액 (16) 종업원급여 ① 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다. ② 기타장기종업원급여종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 지급되지 않을 기타장기종업원급여는 당기와 과거기간에 제공한 근무용역의 대가로 획득한 미래의 급여액을 현재가치로 할인하고 있습니다. 재측정에 따른 변동은 발생한 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다. ③ 퇴직급여: 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. ④ 퇴직급여: 확정급여제도 보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련 된 확정급여부채 는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다. 확정급여부채 는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다. 순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다. 당사는 순확정급여부채의 순이자를 순확정급여부채에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채의 변동을 고려하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다. 제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 당사는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다. (17) 충당부채충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니 다. 충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. (18) 외화재무제표 작성에 있어서 당사의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있으며, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고 있습니다.화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. (19) 고객과의 계약에서 생기는 수익고객과의 계약에서 생기는 수익과 관련된 당사의 회계정책은 주석 29에 기술되어 있습니다. (20) 금융수익과 비용 금융수익은 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품을 포함한 투자로부터의 이자수익, 배당금수익, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 처분에서 발생하는 순손익 등을 포함하고 있습니다. 이자수익은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식하며, 배당금수익은 주주로서 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 수익을 인식하고 있습니다. 금융비용은 차입금에 대한 이자비용, 금융부채로 분류된 파생계약에 대한 평가손익, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 처분손익 등을 포함하고 있습니다. 차입금에 대한 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 기간의 경과에 따라 당기손익으로 인식하고 있습니다. (21) 법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다. ① 당기법인세 당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 당사의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 확정되었거나 실질적으로 확정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. 당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.- 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음- 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음 ② 이연법인세 이연법인세부채와 이연법인세자산을 측정할 때에는 보고기간말에 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서 당사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 가산할 일시적차이로인하여 발생하는 모든 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은경우에 인식하고 있습니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 당사가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.(22) 주당이익 당사는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다. 희석주당이익은 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다. (23) 미적용 제ㆍ개정 기준서 제정ㆍ공표되었으나 2019년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 주요 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 당사는 재무제표 작성시다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였습니다. 다음의 미적용 제ㆍ개정 기준서는 당사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단됩니다. - 재무보고를 위한 개념체계 개정- 사업의 정의(기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정)- 중요성의 정의(기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 및 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'의 개정) 5. 재무위험관리당사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 당사의 전반적인 위험관리는 당사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 관계부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 1) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다 ① 외환위험외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 당사의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자 산ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다. 당기말 현재 당사가 계상하고 있는 외화표시 화폐성자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (외화단위: USD, JPY, 원화단위: 천원) 통화 외화 원화 USD 15,351,620 17,964,482 JPY 11,525 123 당기말 현재 외화에 대한 원화환율이 10%상승(하락)시 세전손익은 1,796,461천원 증가(감소)합니다. ② 이자율위험이자율위험은 차입금 및 사채에서 비롯됩니다. 당사는 변동이자율로 발행된 장ㆍ단기차입금으로 인하여 이자율 변동으로 인한 현금흐름위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 당사는 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다. 당기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 (하락)할 경우 당기 법인세비용 차감전순손익은 730,934천 원 감소(증가)합니다. 2) 신용위험신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 우량한 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 당사는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 금융보증계약(*) 22,397,000 20,897,000 (*) 주석 36에 기술하고 있는 금융보증계약과 관련된 당사의 신용위험에 대한 최대노출정도는 보증이 청구되면 당사가 지급하여야 할 최대금액입니다. 신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다. ① 매출채권 당사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는 요소로 고려하고 있습니다. 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있는 당사의 재무부문은 표준 지급기준을 결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다. 한편, 당기말과 전기말 현재 거래상대방 중 개인에게 발생한 매출채권은 거래보증금 한도내에서 발생합니다. (ⅰ) 당기말과 전기말 현재 매출채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 국내 76,212,354 68,174,859 기타 17,463,422 17,575,677 합 계 93,675,776 85,750,536 (ⅱ) 당기말과 전기말 현재 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 일반고객 71,265,036 66,215,039 특수관계자 22,410,740 19,535,497 합 계 93,675,776 85,750,536 (ⅲ) 당기말 현재 매출채권의 기대신용손실에 대한 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 가중평균 채무불이행률 총 장부금액 손실충당금 90일 이내 0.00% 85,132,943 - 91일 이상 180일 이내 0.01% 8,421,183 - 181일 이상 273일 이내 0.02% 487 - 273일 이상 365일 이내 0.05% 2,529 - 365일 이상 730일 이내 8.34% 1,068 - 730일 이상 100.00% 117,566 105,619 합 계 93,675,776 105,619 당사는 기대신용손실에 따라 평가한 금액 중 회수가능성이 유의적으로 불가능하다고판단되는 2년 이상 연체채권에 대해서만 손실충당금을 설정하였습니다. (ⅳ) 당기와 전기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 매출채권 기타채권 매출채권 기타채권 기초금액 - 203,101 - 12,072 손상차손 105,619 192,098 - 203,101 손상차손환입 - - - (12,072) 기말금액 105,619 395,199 - 203,101 ② 채무증권당사는 채무증권 취득 시 거래상대방의 사업성 및 지분구조의 안정성 등을 감안하여 투자위험성을 최소화 하고 있습니다. ③ 현금및현금성자산당사는 당기말 현재 현금및현금성자산 28,548,359천원을 보유하고 있으며, 신용평가등급이 우량한 은행 및 금융기관에 보유하고 있습니다. 현금및현금성자산에 대한 손상은 12개월 기대손실로 하였으며 익스포저의 만기가 단기인 것을 반영하였습니다. 당사는 상대방의 외부신용등급에 기초하여 현금및현금성자산의 위험이 낮다고 판단하였습니다. 당사는 현금및현금성자산의 기대신용손실 평가는 채무증권에 사용된 기대신용손실과 유사한 접근법을 사용하였습니다. 3) 유동성위험 신중한 유동성위험 관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 회사의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 할인하지 않은 금액입니다. 당기말과 전기말 현재 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 잔존계약만기 1년 미만 1년에서 5년 이하 5년 초과 합 계 당기말: 차입금 104,375,000 133,875,268 - 238,250,268 매입채무및기타채무 118,663,441 120,157 - 118,783,598 기타비유동금융부채 - - 9,142,939 9,142,939 리스부채 2,471,070 1,766,185 - 4,237,255 이자비용 5,894,611 5,145,060 - 11,039,671 금융보증계약 22,397,000 - - 22,397,000 합 계 253,801,122 140,906,670 9,142,939 403,850,731 전기말: 차입금 54,000,000 125,752,950 - 179,752,950 매입채무및기타채무 108,137,754 114,470 - 108,252,224 기타비유동금융부채 - - 6,396,636 6,396,636 이자비용 5,827,936 5,597,012 - 11,424,948 금융보증계약 20,897,000 - - 20,897,000 합 계 188,862,690 131,464,432 6,396,636 326,723,758 4) 자본위험 당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순차입금을 가산한 금액입니다. 당기말과 전기말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 차입금 총계 238,250,268 179,752,950 차감: 현금및현금성자산 (28,548,359) (21,955,421) 순차입금(A) 209,701,909 157,797,529 자본: 자본총계(B) 391,518,292 415,793,986 총자본(C=A+B) 601,220,201 573,591,515 자본조달비율(A/C) 34.88% 27.51% 6. 공정가치당기 중 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다. (1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산 현금및현금성자산 28,548,359 28,548,359 21,955,421 21,955,421 단기금융자산 2,500,000 2,500,000 2,500,000 2,500,000 장기매출채권및기타채권 6,833,927 6,833,927 9,035,051 9,035,051 단기투자자산 - - 11,253,982 11,253,982 장기금융자산 - - 2,000 2,000 장기투자자산 10,000 10,000 - - 금융자산 합계 37,892,286 37,892,286 44,746,454 44,746,454 금융부채 단기차입금 104,375,000 104,375,000 54,000,000 54,000,000 파생금융부채 109,885 109,885 77,734 77,734 장기매입채무및기타채무 120,157 120,157 114,470 114,470 장기차입금 133,875,268 134,050,652 125,752,950 126,815,484 기타비유동금융부채 9,142,939 9,142,939 6,396,636 6,396,636 금융부채 합계 247,623,249 247,798,633 186,341,790 187,404,324 유동으로 분류되는 매출채권및기타채권과 매입채무및기타채무는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치 공시에서 제외하였으며, 금융자산과 금융부채 중 리스자산 및 리스부채는 공정가치 공시가 요구되지 않아 제외하였습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다. ① 제 12(당) 기말 (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융부채: 파생금융부채 - 109,885 - 109,885 기타비유동금융부채 - - 9,142,939 9,142,939 ② 제 11(전) 기말 (단위: 천원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융부채: 파생금융부채 - 77,734 - 77,734 기타비유동금융부채 - - 6,396,636 6,396,636 (3) 당기말 현재 수준2와 수준3으로 분류되는 금융상품의 가치평가기법 및 투입 변수는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 공정가치 수준 가치평가기법 투입변수 금융부채: 파생금융부채 109,885 2 (변동금리-고정금리) X 수량 91일물 CD금리 기타비유동금융부채 9,142,939 3 기초자산가격결정방법: 이익접근법(현재가치기법) 사업위험이 반영된할인율 파생금융부채가치평가: 위험중립확률에 따른 이항모형 기초자산가격무위험이자율만기 Pay-off기초자산변동성잔존만기 7. 범주별 금융상품(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기말 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 기타금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 리스부채 현금및현금성자산 28,548,359 - - - - 단기금융자산 2,500,000 - - - - 매출채권및기타채권(*) 108,599,811 - - - - 장기투자자산 10,000 - 차입금 - 238,250,268 - - - 매입채무및기타채무(*) - 118,783,598 - - - 파생금융부채 - - - 109,885 - 기타비유동금융부채 - - 9,142,939 - - 리스부채 - - - - 4,082,502 합 계 139,658,170 357,033,866 9,142,939 109,885 4,082,502 (*) 장기매출채권및기타채권과 장기매입채무및기타채무를 포함한 금액입니다.② 제 11(전) 기말 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 기타금융부채 당기손익-공정가치측정 금융부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융부채 현금및현금성자산 21,955,421 - - - - - 단기금융자산 2,500,000 - - - - - 매출채권및기타채권(*) 101,987,479 - - - - - 단기투자자산 - 6,203,182 5,050,800 - - - 장기금융자산 2,000 - - - - - 차입금 - - - 179,752,950 - - 매입채무및기타채무(*) - - - 108,252,224 - - 파생금융부채 - - - - - 77,734 기타비유동금융부채 - - - - 6,396,636 - 합 계 126,444,900 6,203,182 5,050,800 288,005,174 6,396,636 77,734 (*) 장기매출채권및기타채권과 장기매입채무및기타채무를 포함한 금액입니다. (2) 당기와 전기 중 금융상품 범주별 순손익 내역은 다음과 같습니다.① 제 12(당) 기 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 상각후원가측정 금융부채 당기손익-공정가치측정 금융자산 리스부채 합 계 이자수익 804,904 5,992 - - - 810,896 외화환산손익 (291,612) - - - - (291,612) 외환차손익 1,013,153 - - - - 1,013,153 이자비용 - - (7,405,835) - (154,059) (7,559,894) 파생상품평가손실 - - - (2,746,303) - (2,746,303) ② 제 11(전) 기 (단위: 천원) 금융자산/부채 상각후원가측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 상각후원가측정 금융부채 당기손익-공정가치측정 금융자산 합 계 이자수익 749,038 201,750 - - 950,788 외화환산손익 309,487 - - - 309,487 외환차손익 161,237 - - - 161,237 이자비용 - - (5,135,191) - (5,135,191) 파생상품평가손실 - - - (4,151,494) (4,151,494) 8. 현금및현금성자산당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 보통예금 등 28,548,359 21,955,421 9. 사용이 제한된 금융자산 당기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 내 역 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 장기금융자산 당좌개설보증금 - 2,000 10. 매출채권및기타채권 (1) 당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 유동: 매출채권 93,675,776 85,750,536 차감: 대손충당금 (105,619) - 매출채권(순액) 93,570,157 85,750,536 미수금 4,802,332 4,369,280 차감: 대손충당금 (395,199) (203,100) 미수금(순액) 4,407,133 4,166,180 미수수익 16,578 22,712 대여금 1,613,000 3,013,000 보증금 2,159,016 - 소 계 101,765,884 92,952,428 비유동: 보증금 6,833,927 9,035,051 합 계 108,599,811 101,987,479 (2) 당기말과 전기말 현재 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정한 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 내 역 제 12(당) 기 제 11(전) 기 유효이자율(%) 금액 유효이자율(%) 금액 보증금 2.22 ~ 10.79 9,493,039 2.44 ~ 5.49 9,731,039 현재가치할인차금 (500,096) (695,988) 장부금액 8,992,943 9,035,051 (3) 당기말과 전기말 현재 당사가 매출채권에 대해 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 담보항목 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 매출채권 가맹보증금_현금담보 2,450,200 2,559,700 가맹보증금_보증보험 8,026,750 6,579,900 수입보증금 2,500 2,500 합계 10,479,450 9,142,100 당기말과 전기말 현 재 특수관계자에 대한 매출채 권은 22,410백 만원 및 19,535백 만원 입니다. 11. 투자자산(1) 당기말과 전기말 현재 당사가 보유중인 투자자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 단기투자자산: 기타상품- 당기손익-공정가치측정 - 6,203,182 채무증권- 기타포괄손익-공정가치측정 - 5,040,800 지분증권- 기타포괄손익-공정가치측정 - 10,000 소 계 - 11,253,982 장기투자자산: 지분증권- 기타포괄손익-공정가치측정 10,000 - 합 계 10,000 11,253,982 (2) 당기와 전기 중 투자자산의 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초장부금액 11,253,982 5,038,900 취득 10,000,000 11,163,103 처분 (21,230,674) (5,000,000) 평가이익-당기손익 5,992 40,079 평가이익-기타포괄손익(법인세 차감전) (19,300) 11,900 기말장부금액 10,000 11,253,982 12. 재고자산(1) 당기말과 전기말 현재 재고자산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 원재료 36,409,862 38,869,784 상품 4,878,387 3,594,087 제품 1,023,069 766,887 저장품 104,304 110,834 합 계 42,415,622 43,341,592 (2) 당기와 전기 중 매출원가로 인식한 재고자산은 615,791백만원 및 566,966백만원이며, 동 금액에는 재고자산의 폐기, 감모로 인한 손실액이 모두 포함되어 있습니다.13. 기타유동자산 당기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 선급금 1,459,584 4,120,189 선급비용 313,867 1,010,015 기타유동자산 - 4,446,627 합 계 1,773,451 9,576,831 14. 종속기업투자(1) 당기말과 전기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 소재국가 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 지분율(%) 장부가액 지분율(%) 장부가액 (주)피피이씨춘천 대한민국 100.00 16,052,141 100.00 16,052,141 (주)피피이씨의령 대한민국 100.00 7,122,912 100.00 7,122,912 (주)피피이씨음성생면 대한민국 100.00 16,741,737 100.00 16,741,737 (주)피피이씨음성나물 대한민국 100.00 23,037,580 100.00 23,037,580 피피이씨글로벌김치(주) 대한민국 50.00 13,500,075 50.00 13,500,075 신선나또(주) 대한민국 81.00 6,854,418 81.00 6,854,418 (주)풀무원기분 대한민국 66.00 2,735,700 66.00 2,735,700 (주)푸드머스 대한민국 100.00 201,536,512 100.00 201,536,512 (주)풀무원녹즙(*1) 대한민국 100.00 37,763,629 - - 엑소후레쉬물류(주) 대한민국 100.00 43,844,391 100.00 43,844,391 영농조합법인 피티에이 대한민국 99.94 11,314,436 99.94 11,314,436 풀무원아이엔(주) 대한민국 100.00 100,000 100.00 100,000 상해포미다식품유한공사 중국 100.00 2,126,871 100.00 2,623,469 북경포미다녹색식품유한공사 중국 100.00 32,900,430 100.00 27,586,710 북경델리카식품유한공사(*2) 중국 - - 60.00 1,703,155 Pulmuone Vietnam Co., Ltd.(*3) 베트남 100.00 580,600 - - Pulmuone U.S.A., Inc. 미국 100.00 84,143,948 100.00 63,022,778 (주)아사히코 일본 56.51 31,382,281 56.51 47,545,281 합 계 531,737,661 485,321,295 (*1) 2019년 5월 1일자로 포괄적 주식교환을 통해 (주)풀무원이 보유한 (주)풀무원녹즙(구, 풀무원건강생활(주))의 주식 892,504주(100%)를 당사가 발행한 신주 741,415주(주당 50,518원)와 교환하여, (주)풀무원녹즙이 당사의 종속기업으로 편입되었습니다.(*2) 2019년 9월 10일자로 당사가 보유한 북경델리카식품유한공사의 주식 전부를 ISEDELICA Corporation에 매각하여, 북경델리카식품유한공사가 당사의 종속기업에서 제거되었습니다. (*3) 2019년 12월 27일자로 설립자본금 USD 500,000을 Pulmuone Vietnam Co., Ltd.에 출자하여 지배력을 획득하였습니다.(2) 당기와 전기 중 종속기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 기초 485,321,295 452,259,530 취득(*1) 49,717,780 65,636,170 처분(*2) (1,703,155) - 대체 - 1,509,480 기타(*3) 37,763,629 7,500,000 손상차손(*4) (39,361,888) (41,583,885) 기말 531,737,661 485,321,295 (*1) 당기 중 당사는 종속기업인 상해포미다식품유한공사, 북경포미다녹색식품유한공사, Pulmuone Vietnam Co., Ltd. 및 Pulmuone U.S.A., Inc.의 지분을 추가 취득하였습니다. 지분의 추가취득으로 인한 지분율 변동은 없습니다.(*2) 당기 중 당사가 보유한 북경델리카식품유한공사의 주식 전부를 처분하였습니 다.(*3) 당기 중 (주)풀무원과 당사의 주식교환을 통해 (주)풀무원녹즙의 지분을 취득하고 지배력을 획득하였습니다. 전기는 물적분할로 설립된 피피이씨글로벌김치(주)의 분할시점 장부금액입니다. (*4) 당기와 전기 중 인식한 종속기업투자에 대한 손상차손은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 제 12(당) 기 제 11(전) 기 상해포미다식품유한공사 3,268,458 2,894,952 북경포미다녹색식품유한공사 - 4,883,373 Pulmuone U.S.A., Inc. 19,930,430 29,081,560 (주)아사히코 16,163,000 4,724,000 합 계 39,361,888 41,583,885 15. 유형자산(1) 당기말과 전기말 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제 12(당) 기말 제 11(전) 기말 취득원가 99,339,751 85,592,883 감가상각누계액과 손상차손누계액 (53,870,198) (47,557,338) 장부가액 45,469,553 38,035,545 유형자산: 토 지 4,458,458 4,416,814 건 물 11,149,834 11,558,078 부대설비 8,006,126 7,739,912 구축물 1,820,858 1,929,126 기계장치 4,337,760 4,955,864 차량운반구 2 2 공기구비품 10,853,761 7,432,149 사용권자산 4,572,552 - 건설중인자산 270,202 3,600 합 계 45,469,553 38,035,545 (2) 당기와 전기 중 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 토지 건물 부대설비 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 사용권자산 건설중인자산 합계 전기초 5,347,532 16,283,411 14,206,152 3,034,492 23,868,154 21,231 22,486,111 - 1,027,974 86,275,057 취득금액 4,477,867 - 406,230 27,500 1,158,891 - 4,447,073 - 11,968 10,529,529 처분금액 - - (9,680) - (1,295,522) - (5,163,200) - (34,100) (6,502,502)