아하 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 28 기 2025.12.31 현재
제 27 기 2024.12.31 현재
제 26 기 2024.03.31 현재
(단위 : 원)

제 28 기	제 27 기	제 26 기

자산

유동자산	49,362,873,486	45,445,988,084	48,251,144,314

현금및현금성자산	13,048,620,936	9,069,379,866	6,618,917,724

단기금융상품	216,813,783	10,240,488

매출채권	7,750,522,577	4,748,175,088	6,074,788,657

기타유동금융자산	960,968,572	496,305,598	2,455,191,124

재고자산	24,394,819,751	28,544,497,722	29,752,847,180

당기법인세자산	389,651,637

기타유동자산	3,207,941,650	2,370,816,027	2,599,483,683

매각예정자산	350,023,821

비유동자산	90,276,735,162	63,853,083,572	53,058,577,872

장기금융상품	188,402,235

당기손익-공정가치 측정 금융자산	208,186,305	102,849,338	101,041,782

기타비유동금융자산	16,572,757,503	14,144,778,712	8,154,395,568

종속기업에 대한 투자자산	1,502,155,977	117,255,977	167,255,977

유형자산	69,297,852,824	42,992,811,382	38,775,215,610

사용권자산	560,901,056	77,203,239	87,394,223

투자부동산	1,235,255,702	1,035,858,443	749,750,489

무형자산	879,425,795	884,226,305	777,414,738

이연법인세자산	4,483,700,176	4,057,707,250

기타비유동자산	20,200,000	14,400,000	0

자산총계	139,639,608,648	109,299,071,656	101,309,722,186

부채

유동부채	54,757,400,713	56,034,779,151	59,955,022,894

매입채무	6,570,946,265	8,649,146,864	1,602,532,195

기타유동금융부채	1,680,846,608	3,342,745,301	3,347,172,940

단기차입금	37,213,211,531	38,140,988,014	39,300,294,922

유동성장기부채	6,852,800,000	4,592,320,000	14,070,390,000

유동성사채	499,611,579

유동 리스부채	232,422,194	37,975,916	41,786,456

유동기타충당부채	188,023,939	185,015,090	614,567,355

당기법인세부채	36,324,921	41,579,413

기타 유동부채	1,483,213,676	1,045,008,553	978,279,026

비유동부채	23,124,197,632	13,356,306,643	2,088,381,656

장기차입금	20,191,730,000	13,314,200,000	2,050,920,000

사채	1,997,188,875

비유동 리스부채	261,195,612	42,106,643	37,461,656

이연법인세부채	669,083,145

기타비유동금융부채	5,000,000

부채총계	77,881,598,345	69,391,085,794	62,043,404,550

자본

자본금	6,560,951,500	6,560,951,500	6,560,951,500

주식발행초과금	15,602,991,770	15,602,991,770	15,602,991,770

기타자본항목	891,111,704	891,111,704	891,111,704

기타포괄손익누계액	20,621,271,681

이익잉여금(결손금)	18,081,683,648	16,852,930,888	16,211,262,662

자본총계	61,758,010,303	39,907,985,862	39,266,317,636

자본과부채총계	139,639,608,648	109,299,071,656	101,309,722,186

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 28 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 27 기 2024.04.01 부터 2024.12.31 까지
제 26 기 2023.04.01 부터 2024.03.31 까지
(단위 : 원)

제 28 기	제 27 기	제 26 기

매출액	78,466,601,069	55,523,402,539	77,432,069,841

제품매출액	78,415,361,276	53,403,315,949	70,216,679,214

상품매출액	51,239,793	2,120,086,590	7,215,390,627

매출원가	42,035,621,843	30,072,053,430	42,570,774,142

제품매출원가	41,992,932,305	28,253,936,708	36,898,250,972

상품매출원가	42,689,538	1,818,116,722	5,672,523,170

매출총이익	36,430,979,226	25,451,349,109	34,861,295,699

판매비와관리비	34,207,098,672	23,358,628,854	31,835,629,810

영업이익(손실)	2,223,880,554	2,092,720,255	3,025,665,889

기타수익	1,714,672,236	1,393,621,596	1,915,858,241

기타손실	1,492,173,543	839,876,140	1,743,937,524

금융수익	721,374,553	388,107,411	327,916,714

금융비용	2,542,609,316	1,734,578,902	2,159,936,897

법인세비용차감전순이익(손실)	625,144,484	1,299,994,220	1,365,566,423

법인세비용(수익)	603,608,276	(658,325,994)	568,858,758

당기순이익(손실)	1,228,752,760	641,668,226	1,934,425,181

기타포괄손익	20,621,271,681	0	0

당기손익으로 재분류되지 않는항목	20,621,271,681

토지재평가이익	(20,621,271,681)

당기포괄손익	21,850,024,441	641,668,226	1,934,425,181

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	94.0	49.0	149.0

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	94.0	49.0	149.0

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 28 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 27 기 2024.04.01 부터 2024.12.31 까지
제 26 기 2023.04.01 부터 2024.03.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	주식발행초과금	기타자본항목	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

2023.04.01 (기초자본)	6,375,951,500	13,169,103,573	1,142,450,902	14,276,837,481	34,964,343,456

당기순이익(손실)	1,934,425,181

기타포괄손익	0

신주인수권의 행사	185,000,000	2,433,888,197	67,242,270

기타의 자본항목 변동	(251,339,198)	(251,339,198)

2024.03.31 (기말자본)	6,560,951,500	15,602,991,770	891,111,704	16,211,262,662	39,266,317,636

2024.04.01 (기초자본)	6,560,951,500	15,602,991,770	891,111,704	16,211,262,662	39,266,317,636

당기순이익(손실)	641,668,226	641,668,226

기타포괄손익	0

신주인수권의 행사

기타의 자본항목 변동

2024.12.31 (기말자본)	6,560,951,500	15,602,991,770	891,111,704	16,852,930,888	39,907,985,862

2025.01.01 (기초자본)	6,560,951,500	15,602,991,770	891,111,704	16,852,930,888

당기순이익(손실)	1,228,752,760	1,228,752,760

기타포괄손익	20,621,271,681	20,621,271,681

신주인수권의 행사

기타의 자본항목 변동

2025.12.31 (기말자본)	6,560,951,500	15,602,991,770	891,111,704	20,621,271,681	18,081,683,648	61,758,010,303

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 28 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 27 기 2024.04.01 부터 2024.12.31 까지
제 26 기 2023.04.01 부터 2024.03.31 까지
(단위 : 원)

제 28 기	제 27 기	제 26 기

영업활동으로 인한 현금흐름	(496,435,455)	10,973,430,399	(8,609,316,999)

영업으로부터 창출된 현금흐름	1,778,694,169	13,034,072,712	(5,661,631,394)

이자수취	137,075,402	410,476,736	166,375,440

이자지급	(2,397,942,362)	(1,825,577,049)	(1,670,285,125)

배당금수취	50,856,346	7,545,870

법인세환급(납부)	(65,119,010)	(653,087,870)	(1,443,775,920)

투자활동현금흐름	(5,875,471,412)	(9,024,319,902)	(13,546,311,407)

투자활동으로부터의 현금유입액	219,813,783	2,547,950,509	8,495,569,545

단기금융상품의 감소	216,813,783	5,000,000,000

단기대여금의 감소	1,347,562,200	330,000,000

장기금융상품의 감소	2,009,913,534

장기대여금의 감소	800,000,000	750,000,000

당기손익-공정가치금융자산의 감소	60,034,451

종속기업에 대한 투자자산의 처분	102,000,000

차량운반구의 처분	9,090,909

투자부동산의 처분	220,000,000

매각예정자산의 처분	380,000,000

보증금의 감소	3,000,000	6,627,000	23,621,560

기타비유동금융자산의 감소	4,670,400

투자활동으로부터의 현금유출	(6,095,285,195)	(11,572,270,411)	(22,041,880,952)

단기대여금의 증가	1,235,000,000

단기금융상품의 취득	2,009,913,534

당기손익인식금융자산의 취득	229,547,392	3,335,544	15,000,000

장기금융상품의 취득	3,335,544

장기대여금의 증가	210,000,000	2,431,924,000

종속기업에 대한 투자자산의 취득	1,384,900,000

장기미수금의 증가	3,415,849,936

토지의 취득	24,169,360	4,121,615,999

건물의 취득	936,736,532	4,318,477,298	2,260,629,450

구축물의 취득	76,690,909	258,338,182

기계장치의 취득	1,114,817,795

차량운반구의 취득	8,299,000	21,124,665

공구와 기구의 취득	6,490,909	7,150,000	1,331,500

비품의 취득	203,930,022	515,882,450	110,993,957

시설장치의 취득	308,723,500	336,131,818	77,412,964

금형의 취득	251,404,848	1,300,000	104,290,908

건설중인자산의 취득	(3,425,000)	(11,687,928,188)

투자부동산의 취득	(248,912,438)

무형자산의 취득	(151,436,983)	(233,187,823)	(256,913,610)

기타투자자산의 취득	(5,800,000)	(14,400,000)

임차보증금의 증가	(1,094,624,100)	(400,000)	(2,990,000)

기타비유동금융자산의 취득	(4,670,400)

재무활동현금흐름	10,585,337,706	492,520,839	11,900,922,297

재무활동으로 인한 현금유입액	21,131,563,517	12,047,661,906	26,763,023,052

단기차입금의 차입	5,130,913,517	8,447,661,906	22,995,780,782

장기차입금의 차입	13,500,000,000	3,600,000,000	3,600,000,000

사채의 발행	2,495,650,000

임대보증금의 증가	5,000,000	100,000,000

신주인수권의 행사	67,242,270

재무활동으로 인한 현금유출액	10,546,225,811	11,555,141,067	14,862,100,755

단기차입금의 상환	6,100,445,085	9,689,974,367	6,409,069,122

사채의 상환	3,900,000,000

유동성장기부채의 상환	4,361,990,000	1,814,790,000	2,218,920,000

신주인수권부사채의 감소	2,135,030,479

재무활동으로 분류된 리스부채의 지급	83,790,726	50,376,700	84,081,154

임대보증금의 감소	115,000,000

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(234,189,769)	8,830,806	(29,356,325)

현금의 증가(감소)	3,979,241,070	2,450,462,142	(10,284,062,434)

기초현금및현금성자산	9,069,379,866	6,618,917,724	16,902,980,158

기말현금및현금성자산	13,048,620,936	9,069,379,866	6,618,917,724