우림피티에스 사업보고서 (2024.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사의 경영진단 및 분석의견은 예상·전망·기대·계획 등의 미래에 대한 예측정보를 포함하고 있으며, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 경영성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 이러한 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 합리적 가정에 기초하여 추정된 것이나 결과적으로 현재의 예측과 반드시 일치하지 않을 수도 있습니다. 따라서, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하여 기재하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 그 외에 예상하지 못한 요인도 작용할 수 있습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 경영진단의 개요

당사는 제철설비, 에너지, 운반하역, 플랜트 산업에 적용되는 산업용 기어박스와 굴삭기, 광산장비, 운반크레인, 기타 건설장비에 동력을 전달하는 핵심 부품인 주행감속기 및 선회감속기 등의 제품을 생산하는 기어박스 전문기업 입니다. 보고기간 현재 건설중장비용 기어박스와 제철설비.산업용 기어박스가 각각 전체 매출의 36%와 64%를 차지하는 매출구조를 가지고 있습니다. 산업용 기어박스는 국가나 기업의 신증설 등 투자에 영향을 받고 있으며 산업의 특성상 계획된 투자는 지속적으로 이루지고 있어 경기변동에 덜 민감하며 국내외에서 수주가 이루어지고 있습니다. 건설중장비용 주행기어박스 등은 전방산업인 건설경기에 직접적 영향을 받으며 국내 및 중국을 비롯한 신흥국가의 인프라 투자로 인한 수요가 생산에 많은 영향을 미치고 있습니다.회사는 40년 동안 축적된 설계기술력과 인지도 그리고 최신설비를 갖춘 대량 생산시스템과 다품종 소량 수주 생산시스템을 동시에 보유하고 있습니다. 이러한 타사와 차별화된 시스템은 기술·품질·원가 측면에서 월등한 경쟁력을 확보하여 고객이 요구하는 최적의 제품을 생산.공급하고 있습니다.

3. 재무상태 및 영업실적(1) 요약연결재무상태표

(단위: 천원)

구 분	제25기	제24기	증감액	증감율

[유동자산]	41,226,555	46,021,297	-4,794,742	-10.4%

ㆍ현금및현금성자산	15,440,904	1,952,072	13,488,832	691.0%

ㆍ매출채권	10,632,198	14,754,982	-4,122,784	-27.9%

ㆍ기타수취채권	642,067	118,325	523,742	442.6%

ㆍ재고자산	12,902,506	24,687,236	-11,784,730	-47.7%

ㆍ기타자산	1,608,880	4,508,682	-2,899,802	-64.3%

[비유동자산]	51,163,596	60,056,041	-8,892,445	-14.8%

ㆍ유형자산	41,631,583	50,184,423	-8,552,840	-17.0%

ㆍ투자부동산	391,087	1,783,938	-1,392,851	-78.1%

ㆍ무형자산	2,436,747	2,324,288	112,459	4.8%

ㆍ기타수취채권	4,179,758	4,236,546	-56,788	-1.3%

ㆍ기타자산	18,500	18,500	-	0.0%

ㆍ이연법인세자산	2,505,921	1,508,346	997,575	66.1%

자 산 총 계	92,390,151	106,077,338	-13,687,187	-12.9%

[유동부채]	11,102,352	16,126,113	-5,023,761	-31.2%

ㆍ매입채무	2,388,352	2,085,477	302,875	14.5%

ㆍ단기차입금	-	968,720	-968,720	-100.0%

ㆍ기타지급채무	3,474,119	4,908,557	-1,434,438	-29.2%

ㆍ기타부채	5,144,519	8,029,683	-2,885,164	-35.9%

ㆍ당기법인세부채	95,362	133,676	-38,314	-28.7%

[비유동부채]	845,957	408,423	437,534	107.1%

ㆍ순확정급여부채	574,595	7,883	566,712	7189.0%

ㆍ기타지급채무	271,362	400,540	-129,178	-32.3%

부 채 총 계	11,948,309	16,534,536	-4,586,227	-27.7%

[납입자본]	23,671,379	23,671,379	-	0.0%

ㆍ자본금	6,750,000	6,750,000	-	0.0%

ㆍ주식발행초과금	16,921,379	16,921,379	-	0.0%

[자기주식]	-1,472,522	-1,472,522	-	0.0%

[기타자본의구성요소]	643,251	606,712	36,539	6.0%

[이익잉여금]	57,599,734	66,737,233	-9,137,499	-13.7%

자 본 총 계	80,441,842	89,542,802	-9,100,960	-10.2%

부채와자본총계	92,390,151	106,077,338	-13,687,187	-12.9%

(2) 요약연결손익계산서(단위:천원)

구 분	제25기	제24기	증감액	증감율

매 출 액	71,766,793	57,344,901	14,421,892	25.1%

매출원가	64,092,355	46,845,070	17,247,285	36.8%

매출총이익	7,674,438	10,499,832	-2,825,394	-26.9%

판매비와관리비	9,274,373	8,026,686	1,247,687	15.5%

영업이익(손실)	-1,599,935	2,473,145	-4,073,080	-164.7%

기타수익	1,623,660	1,406,478	217,182	15.4%

기타비용	9,561,553	594,830	8,966,723	1507.4%

금융수익	1,192,915	972,295	220,620	22.7%

금융비용	176,466	491,833	-315,367	-64.1%

법인세비용차감전순이익(손실)	-8,521,379	3,765,255	-12,286,634	-326.3%

법인세비용	-753,342	-1,272,347	519,005	-40.8%

당기순이익(손실)	-7,768,036	5,037,601	-12,805,637	-254.2%

기타포괄손익	-711,500	-384,424	-327,076	85.1%

총포괄손익	-8,479,537	4,653,177	-13,132,714	-282.2%

기본주당이익(손실)	-588원	381원	-969원	-254.3%

(3) 주요경영지표

당사는 낮은 부채비율과 풍부한 유동성으로 안정적인 재무구조를 유지하고 있으며 회사의 성과를 평가하는데 실제 사용하는 주요 경영지표는 아래와 같습니다.

구 분	산 식 ( * 100 )	비 율

2024년	2023년	2022년

성장성	매출액 증가율	(당기매출액-전기매출액)	25.1%	-16.2%	13.1%

전기매출액

총자산 증가율	(당기말총자산-전기말총자산)	-12.9%	11.2%	2.8%

전기말총자산

재고자산 증가율	(당기말재고자산-전기말재고자산)	-47.7%	134.3%	-25.8%

전기말재고자산

당기순이익 증가율	(당기순이익-전기순이익)	-260.6%	-5.0%	43.2%

전기순이익

활동성	총자산 회전율(회전수)	매출액	0.7	0.6	0.7

(기말총자산+기초총자산)/2

자기자본 회전율(회전수)	매출액	0.8	0.7	0.8

(기말자기자본+기초자기자본)/2

제품.상품 회전율(회전수)	매출액	15.7	15.8	22.4

평균상품.제품

재고자산 회전율(회전수)	매출액	3.8	3.3	5.5

평균재고자산

매입채무 회전율(회전수)	매출액	32.1	25.7	21.3

평균매입채무

매출채권 회전율	매출액	5.7	3.2	4.2

평균매출채권

수익성	매출액 총이익율	매출총이익	10.7%	18.6%	19.6%

매출액

매출액 영업이익율	영업이익	-2.2%	4.4%	7.9%

매출액

매출액 순이익율	당기순이익	-10.8%	8.5%	7.5%

매출액

매출원가율	매출원가	89.3%	81.4%	80.4%

매출액

금융비용부담률	이자비용	0.1%	0.1%	0.0%

매출액

이자보상비율	영업이익	(25.19)	45.42	#DIV/0!

이자비용

배당성향	배당금	-5.1%	13.6%	25.9%

당기순이익

총자산 순이익율	당기순이익	-7.9%	4.8%	5.4%

(기초총자산+기말총자산)/2

사용자본이익률 (ROCE)	(세전)당기순이익	-10.5%	4.0%	7.1%

사용자본(총자산-유동부채)

자기자본순이익율 (ROE)	당기순이익	-9.2%	5.5%	6.1%

(기초자기자본+기말자기자본)/2

안정성	자기자본비율	자기자본	87.0%	84.4%	90.5%

총자산

유동비율	유동자산	370.0%	284.5%	543.2%

유동부채

비유동비율	비유동자산	63.7%	67.2%	54.8%

자기자본

부채비율	부채총계	14.9%	18.5%	10.5%

자기자본

차입금 의존도	차입금	0.0%	0.9%	0.0%

총자산

유동부채비율	유동부채	13.8%	18.0%	10.2%

자기자본

비유동부채비율	비유동부채	1.1%	0.5%	0.2%

자기자본

비유동장기적합률	비유동자산	63.1%	66.9%	54.7%

(자기자본+비유동부채)

상기의 경영지표는 별도기준 입니다. 연결기준과의 금액적 영향이 크지 않아 해당 경영지표의 기재는 생략합니다.금년에도 중국 경기 침체와 국제 분쟁의 확대로 인해 국내외 경제 불확실성이 더욱 심화되는 한해가 예상되고 있습니다. 그러나 해외 수출시장 확대, 새로운 신사업 역량강화, 신제품 개발에 주력하여 매출을 증대하고, 내부적으로 지속적인 생산능력 고도화, 품질향상과 원가절감을 통하여 수익성을 극대화 하겠습니다.

4. 유동성 및 자금조달(1) 유동성현황

당사는 수익의 대부분은 제조, 판매 등에 따른 영업활동에 기인하고 있으며, 당기말 현재 20억원에 이르는 현금 및 현금성자산과 금융자산을 유지하고 있습니다. (단위: 천원)

구 분	제23기	제23기	증감	증감율

현금및현금성자산	1,952,072	8,706,481	(6,754,409)	(77.6%)

당기손익-공정가치측정금융자산	-	4,346,336	(4,346,336)	(100.0%)

기타금융자산	-	1,900,950	(1,900,950)	(100.0%)

계	1,952,072	14,953,767	(13,001,695)	(86.9%)

매입결제대금의 현금 지급으로 유동비율이 높고, 부채비율은 20% 이내를 유지하는 등 차입금에 크게 의존하지 않는 안정적 재무구조를 유지하고 있습니다. 수출 지연에 따른 재고의 증가가 회사에 부담을 주고 있으나 2024년 1분기내 모두 해소될 것으로 예상되어 재고자산의 매출실현으로 유동성에는 큰 문제가 없을 것으로 판단됩니다. 매출채권은 전년대비 30% 감소한 150억대를 유지하고 있습니다.

(2) 자금조달

회사는 안정적 재무구조를 바탕으로 당기중 어음할인 등의 일시 유동성 차입을 제외하고 무차입 경영을 유지하고 있습니다.

5. 그 밖의 투자결정에 필요사항

당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 관한 사항에서 3.연결재무제표 주석 및 5.재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다.