미래에셋벤처투자 사업보고서 (2021.12)
정 정 신 고 (보고)

2022년 03월 15일

1. 정정대상 공시서류 : 연결재무제표에 대한 감사보고서

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2020.03.16

3. 정정사유 : 연결재무제표 수정에 따른 감사보고서 재발행

4. 정정사항

항 목	정정전	정정후

연결감사보고서

독립된 감사인의 감사보고서 강조사항	(주1)	(주1)

독립된 감사인의 감사보고서 기타사항	(주2)	(주2)

독립된 감사인의 감사보고서 일자	2020년 3월 14일	2022년 3월 15일

연결재무상태표	(주3)	(주3)

연결포괄손익계산서	(주4)	(주4)

연결자본변동표	(주5)	(주5)

연결현금흐름표	(주6)	(주6)

연결주석	(주7)	(주7)

감사보고서

독립된 감사인의 감사보고서 강조사항	(주8)	(주8)

독립된 감사인의 감사보고서 기타사항	(주9)	(주9)

독립된 감사인의 감사보고서 일자	2020년 3월 14일	2022년 3월 15일

재무상태표	(주10)	(주10)

포괄손익계산서	(주11)	(주11)

자본변동표	(주12)	(주12)

현금흐름표	(주13)	(주13)

주석	(주14)	(주14)

(주1) 독립된 감사인의 감사보고서 강조사항해당사항 없음. 감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서 이용자는 연결재무제표에 대한 주석 32에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 연결재무제표에 대한 주석 32에서 설명하고 있는 바와 같이 연결회사는 법인세 회계처리와 관련된 오류수정을 반영함에 따라 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 이로 인하여 2019년 12월 31일 현재 연결회사의 순자산은 2,461,793천원 감소하였고, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순이익은 2,461,793천원 감소하였습니다. (주2) 독립된 감사인의 감사보고서 기타사항미래에셋벤처투자와 그 종속기업의 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 신한회계법인이 감사를 수행하였으며, 이 감사인의 2019년 3월 18일자 감사보고서에는 해당 연결재무제표에 대하여 적정의견이 표명되었습니다. 연결회사의 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 신한회계법인이 감사를 수행하였으며, 이 감사인의 2019년 3월 18일자 감사보고서에는 해당 연결재무제표에 대하여 적정의견이 표명되었습니다. 우리는 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표에 대하여 감사를 실시하고 2020년 3월 14일자로 감사보고서를 발행한 바 있습니다. 강조사항에서 설명하고 있는 바와 같이 연결회사는 수정사항을 반영하여 동일자 감사보고서에 첨부된 연결재무제표를 재작성하였고, 연결회사의 이사회는 재작성된 2019년 연결재무제표를 2022년 3월 2일자로 승인하였습니다. 따라서 재작성된 2019년 연결재무제표는 연결회사의 2020년 2월 20일자 이사회 및 2020년 3월 25일자 정기주주총회에서 승인된 연결재무제표와는 차이가 있습니다. 우리는 재작성된 2019년 연결재무제표에 대한 감사의견을 표명하기 위하여 필요한 추가적인 감사절차를 수행하였습니다.2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표가 재작성되어 본 감사보고서를 재발행하게 되었으므로, 우리가 2020년 3월 14일자로 발행한 감사보고서는 더 이상 유효하지 않으며 연결회사의 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표와 관련하여 사용될 수 없습니다. (주3) 연결재무상태표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 자 산 VIII. 이연법인세자산 2,111,548 - (2,111,548) 자 산 총 계 418,780,018 416,668,467 (2,111,548) 부 채 V. 이연법인세부채 - 350,245 350,245 부 채 총 계 265,077,004 265,427,249 350,245 자 본 III. 이익잉여금 94,602,618 92,140,825 (2,461,793) 자 본 총 계 153,703,011 151,241,218 (2,461,793) 부 채 및 자 본 총 계 418,780,015 416,668,467 (2,111,548) (주4) 연결포괄손익계산서 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 VI. 법인세비용 2,420,562 4,882,355 2,461,793 VII. 당기순이익 13,856,112 11,394,319 (2,461,793) VIII. 총포괄이익 13,856,112 11,394,319 (2,461,793) IX. 주당이익(단위: 원) 1. 기본주당이익 310 255 (55) 2. 희석주당이익 309 254 (55) (주5) 연결자본변동표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 이익잉여금 총 계 이익잉여금 총 계 이익잉여금 총 계 1. 당기순이익 13,856,112 13,856,112 11,394,319 11,394,319 (2,461,793) (2,461,793) 2019.12.31 (당기말) 94,602,618 153,703,011 92,140,825 151,241,218 (2,461,793) (2,461,793) (주6) 연결현금흐름표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 당기순이익 13,856,112 11,394,319 (2,461,793) 법인세비용 2,420,562 4,882,355 2,461,793 (주7) 연결주석상기와 같은 수정사항으로 인하여 변동된 연결재무제표상 계정과목의 관련 금액과 주석사항들도 정정하였습니다. (주8) 독립된 감사인의 감사보고서 강조사항해당사항 없음 감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 이용자는 재무제표에 대한 주석 32에주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 재무제표에 대한 주석 32에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 법인세 회계처리와 관련된 오류수정을 반영함에 따라 2019년 12월31일로 종료되는 보고기간의 재무제표를 재작성하였습니다. 이로 인하여 2019년 12월 31일 현재 회사의 순자산은 2,461,793천원 감소하였고, 동일로 종료되는 보고기간의 당기순이익은 2,461,793천원 감소하였습니다. (주9) 독립된 감사인의 감사보고서 기타사항미래에셋벤처투자 주식회사의 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표는 신한회계법인이 감사를 수행하였으며, 이 감사인의 2019년 3월 18일자 감사보고서에는 해당 재무제표에 대하여 적정의견이 표명되었습니다. 회사의 2018년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표는 신한회계법인이 감사를 수행하였으며, 이 감사인의 2019년 3월 18일자 감사보고서에는 해당 재무제표에 대하여 적정의견이 표명되었습니다. 우리는 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표에 대하여 감사를 실시하고2020년 3월 14일자로 감사보고서를 발행한 바 있습니다. 강조사항에서 설명하고 있는 바와 같이 회사는 수정사항을 반영하여 동일자 감사보고서에 첨부된 재무제표를 재작성하였고, 회사의 이사회는 재작성된 2019년 재무제표를 2022년 3월 2일자로 승인하였습니다. 따라서 재작성된 2019년 재무제표는 회사의 2020년 2월 20일자이사회 및 2020년 3월 25일자 정기주주총회에서 승인된 재무제표와는 차이가 있습니다. 우리는 재작성된 2019년 재무제표에 대한 감사의견을 표명하기 위하여 필요한추가적인 감사절차를 수행하였습니다.2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표가 재작성되어 본 감사보고서를 재발행하게 되었으므로, 우리가 2020년 3월 14일자로 발행한 감사보고서는 더 이상 유효하지 않으며 회사의 2019년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표와 관련하여 사용될 수 없습니다. (주10) 재무상태표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 자 산 IX. 이연법인세자산 2,179,691 - (2,179,691) 자 산 총 계 157,345,157 155,165,466 (2,179,691) 부 채 V. 이연법인세부채 - 282,102 282,102 부 채 총 계 4,154,193 4,436,295 282,102 자 본 III. 이익잉여금 94,090,571 91,628,778 (2,461,793) 자 본 총 계 153,190,964 150,729,171 (2,461,793) 부 채 및 자 본 총 계 157,345,157 155,165,466 (2,179,691) (주11) 포괄손익계산서 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 VI. 법인세비용 1,514,557 3,976,350 2,461,793 VII. 당기순이익 13,324,610 10,862,817 (2,461,793) VIII. 총포괄이익 13,324,610 10,862,817 (2,461,793) IX. 주당이익(단위: 원) 1. 기본주당이익 298 243 (55) 2. 희석주당이익 298 243 (55) (주12) 자본변동표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 이익잉여금 총 계 이익잉여금 총 계 이익잉여금 총 계 1. 당기순이익 13,324,610 13,324,610 10,862,817 10,862,817 (2,461,793) (2,461,793) 2019.12.31 (제21(당)기말) 94,090,571 153,190,964 91,628,778 150,729,171 (2,461,793) (2,461,793) (주13) 현금흐름표 (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 차이 당기순이익 13,324,610 10,862,817 (2,461,793) 법인세비용 1,514,557 3,976,350 2,461,793 (주14) 주석상기와 같은 수정사항으로 인하여 변동된 재무제표상 계정과목의 관련 금액과 주석사항들도 정정하였습니다.5. 기타본 사업보고서 정정 공시로 "감사보고서 제출" 정정 공시를 갈음합니다. 【 대표이사 등의 확인 】 대표이사등의확인_2019수정_1.jpg 대표이사등의확인_2019수정_1 사 업 보 고 서 (제 21 기) 사업연도 2019년 01월 01일 부터 2019년 12월 31일 까지 금융위원회 한국거래소 귀중 2020년 03 월 30 일 제출대상법인 유형 : 주권상장법인 면제사유발생 : 해당사항 없음 회 사 명 : 미래에셋벤처투자 주식회사 대 표 이 사 : 김 응 석 본 점 소 재 지 : 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 (전 화)070-4800-2104 (홈페이지) http://venture.miraeasset.co.kr 작 성 책 임 자 : (직 책) 상무 (성 명) 안성호 (전 화) 02-6205-2630 목 차 I. 회사의 개요 1. 회사의 개요 2. 회사의 연혁 3. 자본금 변동사항 4. 주식의 총수 등 5. 의결권 현황 6. 배당에 관한 사항 등II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 2. 영업의 현황 3. 영업 종류별 현황 4. 파생상품거래 현황 5. 영업설비 현황 6. 기타 투자의사결정에 필요한 사항 III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 2. 연결재무제표 3. 연결재무제표 주석 4. 재무제표 5. 재무제표 주석 6. 기타 재무에 관한 사항 IV. 이사의 경영진단 및 분석의견V. 감사인의 감사의견 등 1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견 2. 감사용역 체결현황 3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황 4. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과 VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항 1. 이사회에 관한 사항 2. 감사제도에 관한 사항 3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항VII. 주주에 관한 사항 1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황 2. 최대주주 변동현황 3. 주식의 분포 4. 주식사무 5. 주가 및 주식 거래 실적VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항 1. 임원 및 직원의 현황 2. 임원의 보수 등 IX. 계열회사 등에 관한 사항 1. 계열회사의 현황 2. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황 3. 타법인 출자현황 X. 이해관계자와의 거래내용 1. 대주주등에 대한 신용공여등 2. 대주주와의 자산 양수도 등 3. 대주주와의 영업거래 4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래 XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 1. 공시내용의 진행변경상황 및 주주총회 현황 2. 우발채무 등 3. 제재현황 등 그 밖의 사항 [전문가의 확인] 1. 전문가의 확인 2. 전문가와의 이해관계 【 대표이사 등의 확인 】 대표이사 확인서.jpg 대표이사 확인서 I. 회사의 개요 1. 회사의 개요 1. 연결대상 종속회사 개황(연결재무제표를 작성하는 주권상장법인이 사업보고서, 분기ㆍ반기보고서를 제출하는 경우에 한함) (단위 : 백만원) 상호 설립일 주소 주요사업 최근사업연도말자산총액 지배관계 근거 주요종속회사 여부 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 2011.08.08 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 4,456 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 2011.12.19 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 14,949 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋사회적기업투자조합2호 2012.09.07 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 3,898 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 2012.10.10 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 4,539 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2013.08.05 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 7,000 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N MAVI신성장좋은기업투자조합1호 2015.05.11 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 8,016 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N MAVI신성장좋은기업투자조합2호 2015.06.18 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 7,104 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋글로벌투자조합 2015.07.10 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 28,595 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 2015.11.16 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 3,018 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 청년창업 투자조합 2016.06.01 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 13,394 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 2016.07.13 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 17,296 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 2016.11.07 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 26,284 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 2016.12.15 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 19,159 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 2017.05.12 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 18,573 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 2017.09.19 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 21,339 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋청년창업투자조합2호 2017.12.28 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 24,142 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 2018.05.21 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 14,409 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋청년창업투자조합3호 2018.11.20 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 19,219 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 2019.03.29 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 21,873 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋-그린프로그 투자조합 2019.04.29 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 3,962 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 2019.11.15 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 18,009 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 2019.12.30 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 투자업 9,000 지배력 보유 (K-IFRS 제1110호 문단 7) N 1-1. 연결대상회사의 변동내용 구 분 자회사 사 유 신규연결 미래에셋 신성장 좋은기업투자조합 19-1 당기 중 신설 미래에셋-그린프로그 투자조합 당기 중 신설 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 당기 중 신설 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 당기 중 신설 연결제외 미래에셋사회적기업투자조합 당기 중 청산 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 당기 중 청산 가. 회사의 명칭 당사의 명칭은 미래에셋벤처투자주식회사라고 표기합니다. 또한, 영문으로는 Mirae Asset Venture Investment Co., Ltd 로 표기합니다. 단, 약식으로는 미래에셋벤처투자㈜ 또는 Mirae Asset Venture Investment 로 표기합니다. 나. 설립일자 및 존속기간 당사는 중소기업창업지원법에 근거하여 중소창업기업에 대한 투자지원, 창업투자조합의 결성 및 업무의 집행, 벤처기업육성에 관한 특별조치법에 의한 벤처기업에 대한투자등의 사업을 영위할 목적으로 1999년 06월 08일 설립되었습니다. 2019년 01월경영참여형사모집합투자기구(PEF)의 업무집행사원 등록을 완료함으로써, 사업의 범위를 확대해 가고 있습니다. 당사는 별도의 존속기간을 정하고 있지 않습니다. 다. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소 주 소 : 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20 전화번호 : 070-4800-2104 홈페이지 : http://venture.miraeasset.co.kr 라. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률 당사는 「중소기업창업지원법」 제10조 제1항 규정에 의해 설립된 중소기업창업투자회사입니다. 마. 중소기업 해당 여부 당사는 중소기업기본법 제2조에 의한 중소기업에 해당하지 않습니다. 바. 회사가 영위하는 목적사업 목 적 사 업 1. 창업자, 중소기업 및 벤처기업에 대한 투자2. 창업투자조합의 결성 및 업무의 집행3. 한국벤처투자조합의 결성 및 업무의 집행4. 국내외 조합 및 펀드의 결성, 운영 및 관리5. 해외투자6. 벤처기업 및 중소기업에 대한 경영 및 기술용역 사업7. 벤처기업 및 중소기업에 대한 자금 및 사업의 알선8. 창업보육센터의 설립, 운영 및 위탁운영9. 경영참여형 사모집합투자기구에 대한 투자 및 업무집행사원으로서의 운용10. 초기창업자 등의 선발 및 투자, 전문보육업무11. 해외투자자본의 투자주선12. 해외 벤처캐피탈과의 업무제휴13. 기업 인수합병의 중개14. 기업경영 자문15. 기타 관계 법령 및 규정에 의해 허가?인가 또는 승인 받은 사업16. 추후 관계 법령 및 규정이 개정되어 허가?인가 또는 승인 받게 되는 사업이 있을 경우 그 사업17. 위 각호에 부대되는 사업 사. 계열회사에 관한 사항 당사는 미래에셋 기업집단에 소속된 회사로서 독점규제및공정거래에관한법률에 의해 2010년 04월 01일자로 상호출자제한, 채무보증제한기업집단으로 지정되었습니다. 자세한 내용은 ‘Ⅸ. 계열회사 등에 관한 사항’을 참조하시기 바랍니다. 아. 신용평가에 관한 사항 해당사항 없음 자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자 특례상장 등여부 특례상장 등적용법규 코스닥 상장 2019년 03월 15일 - - 2. 회사의 연혁 가. 당해 기업의 연혁 일 자 내 용 1999-06-08 한국드림캐피탈㈜ 설립 (자본금 100억원) 1999-09-20 정보통신 전문 투자조합 업무협약 체결 (정보통신부) 1999-11-12 한국드림벤처 투자조합 정보통신 1호 결성 (163억원) 2000-12-05 미래에셋벤처투자㈜로 회사명 변경 2000-12-26 미래에셋 H 벤처투자조합 1호 결성(30억)미래에셋벤처투자조합3호 결성 (103억) 2004-01-01 미래에셋벤처투자조합4호 결성(100억) - 영상조합 2004-11-30 MIC99-8 한국드림벤처투자조합정보통신1호 만기해산(5년) 2005-06-30 김응석 대표이사 취임 2005-10-05 미래에셋벤처투자조합5호 결성(20억) 2006-03-07 미래에셋좋은기업투자조합1호 결성(203억) 2006-06-08 7개 주요대학 창업보육센터 업무협약체결 2006-09-26 판교테크노밸리 D-1-2 사업자선정 2006-10-02 미래에셋H 만기청산 2007-04-04 미래에셋벤처투자조합3호 만기청산 2007-07-23 미래에셋좋은투자조합2호 결성(40억) 2007-08-17 미래에셋좋은기업투자조합2호 24억 추가 출자(총 출자금 64억) 2007-12-26 MAF미래에셋 애그리-에너지 투자조합4호 결성(200억) 2010-04-12 미래에셋좋은기업투자조합2호 40억 추가 출자(총 출자금 104억) 2010-07-27 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 결성(285억) 2010-08-11 미래에셋좋은기업투자조합3호 결성(120억) 2010-12-29 PEF(미래에셋나이스사모투자전문회사) 설립(814억4천만원) 2011-01-24 미래에셋벤처투자조합5호 만기청산 2011-01-31 미래에셋벤처투자조합4호 만기청산 2011-06-22 미래에셋사회적기업투자조합 결성(42억) 2011-07-18 미래에셋좋은기업투자조합2호 26억 추가 출자(총 출자금 130억) 2011-08-08 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 결성(200억) 2011-11-01 미래에셋좋은기업투자조합1호 만기청산 2011-12-19 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 결성(307억) 2012-09-06 미래에셋사회적기업투자조합2호 결성(40억) 2012-09-14 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 결성(160억) 2013-08-05 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 결성(180억) 2013-09-26 미래에셋나이스사모투자전문회사 조기청산 2015-05-11 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 결성(80억) 2015-06-18 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 결성(70억) 2015-07-10 미래에셋글로벌투자조합 결성(400억) 2015-11-16 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 결성(200억) 2015-11-30 미래에셋좋은기업투자조합2호 만기청산 2015-12-21 미래에셋좋은기업투자조합3호 만기청산 2016-06-01 미래에셋 청년창업 투자조합 결성(140억) 2016-07-13 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 결성(200억) 2016-11-07 2016KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 결성(300억) 2016-12-15 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 결성(140억) 2016-12-30 최대주주 사명 변경(미래에셋증권㈜ → 미래에셋대우㈜) 2017-05-12 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 결성(165억) 2017-09-19 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 결성(250억) 2017-12-26 MAF-미래에셋 애그리-에너지 투자조합4호 만기청산 2017-12-28 미래에셋청년창업투자조합2호 결성(250억) 2018-05-21 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 결성(150억) 2018-07-06 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 결성(155억) 2018-11-20 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 결성(200억) 2019-03-15 코스닥 시장 상장 2019-03-21 미래에셋사회적기업투자조합 청산 2019-03-29 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 결성(220억) 2019-04-29 미래에셋-그린프로그 투자조합 결성(100억) 2019-04-29 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 설립 (1,066억) 2019-10-29 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사 설립(2,070억) 2019-11-15 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 결성(180억) 2019-11-26 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 청산 2019-12-30 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 결성(900억) 나. 회사의 본점소재지 및 그 변경 2015년 5월 9일 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20, 11층에서 경기도 성남시 분당구 판교역로241번길 20, 지하1층으로 변경된 바 있습니다. 다. 경영진의 중요한 변동 (대표이사를 포함한 1/3 이상 변동) 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 라. 최대주주의 변동 2016년 12월 30일 기존 최대주주인 미래에셋증권㈜이 대우증권㈜과 합병함에 따라 존속법인인 미래에셋대우㈜로 최대주주가 변경된 바 있습니다 마. 상호의 변경 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 바. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 사. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 아. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 자. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용 최근 5사업연도 동안 해당사항이 없습니다. 3. 자본금 변동사항 증자(감자)현황 (기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주) 주식발행(감소)일자 발행(감소)형태 발행(감소)한 주식의 내용 주식의 종류 수량 주당액면가액 주당발행(감소)가액 비고 1999.06.08 - 보통주 2,000,000 5,000 5,000 - 2000.03.23 유상증자(주주배정) 보통주 1,999,500 5,000 10,000 - 2005.08.30 무상증자 보통주 1,959,755 5,000 5,000 - 2005.10.21 무상감자 보통주 3,381,337 5,000 5,000 - 2005.11.09 유상증자(주주배정) 보통주 1,461,192 5,000 5,000 - 2007.12.27 유상증자(주주배정) 전환상환우선주 100,000 5,000 50,000 - 2010.12.24 유상감자 전환상환우선주 76,000 5,000 50,000 주1) 2011.03.03 유상증자(주주배정) 보통주 833,333 5,000 6,000 - 2012.08.14 유상감자 전환상환우선주 24,000 5,000 50,000 주1) 2018.04.23 주식매수선택권행사 보통주 274,000 5,000 21,752 - 2018.05.11 유상증자(제3자배정) 보통주 60,000 5,000 20,000 - 2018.09.05 주식분할 보통주 20,825,772 1,000 - - 2019.03.13 유상증자(일반공모) 보통주 4,635,000 1,000 4,500 주2) 주1) 우선주에 대한 이익소각으로 인하여 발행주식 액면총액은 납입자본금과 상이합니다 주2) 코스닥시장에 상장하였습니다. 4. 주식의 총수 등 주식의 총수 현황 (기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 주) 구 분 주식의 종류 비고 보통주식 종류주식 합계 Ⅰ. 발행할 주식의 총수 100,000,000 - 100,000,000 - Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수 34,048,552 100,000 34,148,552 - Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수 3,381,337 100,000 3,481,337 - 1. 감자 3,381,337 - 3,381,337 - 2. 이익소각 - 100,000 100,000 - 3. 상환주식의 상환 - - - - 4. 기타 - - - - Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ) 30,667,215 - 30,667,215 - Ⅴ. 자기주식수 - - - - Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ) 30,667,215 - 30,667,215 - 5. 의결권 현황 (기준일 : 2019년 12월 31일 ) (단위 : 주) 구 분 주식의 종류 주식수 비고 발행주식총수(A) 보통주 30,667,215 - 우선주 - - 의결권없는 주식수(B) 보통주 - - 우선주 - - 정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C) 보통주 - - 우선주 - - 기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D) 보통주 - - 우선주 - - 의결권이 부활된 주식수(E) 보통주 - - 우선주 - - 의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E) 보통주 30,667,215 - 우선주 - - 6. 배당에 관한 사항 등 가. 배당에 관한 사항 당사 정관에서는 배당에 관한 사항에 대하여 다음과 같이 규정하고 있습니다. 제11조(신주의 배당기산일) 회사가 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 신주를 발행하는 경우 신주에 대한 이익배당은 신주를 발행한 때가 속하는 영업년도의 직전 사업년도말에 발행된 것으로 본다 제56조(이익배당) ① 이익의 배당은 금전, 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다. ② 주식의 배당은 주식의 권면액으로 하고 주식으로 배당할 이익의 금액 중 주식의 권면액에 미달하는 단주가 있을 때에는 그 부분에 대하여는 금전으로 배당한다. ③ 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 질권자에게 지급한다. ④ 배당금은 주주총회의 결의일로부터 2개월 이내에 이를 지급한다. 다만, 주주총회에서 배당금의 지급시기를 따로 정한 경우에는 그러하지 아니하다. ⑤ 회사가 귀책사유 없이 이익배당의 지급을 통지받은 주주 또는 등록질권자에게 이익배당금을 지급할 수 없는 경우에는 지급기한이 경과되더라도 그 이자를 지급하지 않는다. 제56조의2(분기배당) ① 회사는 사업년도 개시일부터 3월, 6월 및 9월 말일 현재의 주주에게 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의12에 의한 분기배당을 할 수 있다. 분기배당은 금전으로 한다. ②제1항의 분기배당은 이사회의 결의로 하되, 그 결의는 제1항의 각 기준일 이후 45일 내에 하여야 한다. ③분기배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각호의 금액을 공제한 액을 한도로 한다. 1. 직전결산기의 자본금의 액 2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액 3 상법시행법령에서 정하는 미실현이익 4. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액 5. 직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 적립한 임의준비금 6. 분기배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금 7. 당해 영업년도 중에 분기배당이 있었던 경우 그 금액의 합계액 ④사업년도개시일 이후 제1항의 각 기준일 이전에 신주를 발행한 경우(준비금의 자본전입, 주식배당, 전환사채의 전환청구, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사의 경우를 포함한다)에는 분기배당에 관해서는 당해 신주는 직전사업년도말에 발행된 것으로 본다 제57조(배당금지급청구권의 소멸시효) ① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니 하면 소멸시효가 완성된다. ② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 회사에 귀속된다. 나. 최근 3사업연도 배당에 관한 사항 구 분 주식의 종류 당기 전기 전전기 제21기 제20기 제19기 주당액면가액(원) 1,000 1,000 5,000 (연결)당기순이익(백만원) 13,856 18,576 6,305 (별도)당기순이익(백만원) 13,325 20,575 6,057 (연결)주당순이익(원) 310 486 863 현금배당금총액(백만원) 5,673 - - 주식배당금총액(백만원) - - - (연결)현금배당성향(%) 40.9 - - 현금배당수익률(%) 보통주 3.80 - - 우선주 - - - 주식배당수익률(%) 보통주 - - - 우선주 - - - 주당 현금배당금(원) 보통주 185 - - 우선주 - - - 주당 주식배당(주) 보통주 - - - 우선주 - - - 주1) 당사는 2018년 8월 3일 임시주주총회 결의로 보통주를 1:5 액면분할하였으며 2018년 9월 5일 효력이 발생하였습니다. 액면분할 후 현재 주당액면가액은 1,000원입니다. 주2) 회사는 2020년 1월 1일 현재 주주명부에 등재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5000000163주의 비율로 신주를 배정하였으며 상기 주당순이익은 배정이 예정된 신주를 반영하였습니다. 주3) 당기(제21기)의 배당에 관한 사항은 감사보고서 수정 전 금액으로 당기(제21기)의 해당 정기주주총회에서 승인 된 금액입니다. II. 사업의 내용 [주요 용어 설명] 용어 설명 벤처캐피탈(Venture Capital) 고도의 기술력과 장래성은 있으나 경영기반이 약해 일반 금융기관으로부터 융자받기 어려운 벤처기업에 무담보 주식투자 형태로 투자하는 기업 또는 자본을 지칭 창업투자회사 중소기업창업 지원법에 따라 중소벤처기업부에 등록하여 창업자 또는 벤처기업에 대한 투자 등을 주된 업무로 하는 상법상 주식회사 창업투자조합 중소기업창업 지원법에 따라 중소벤처기업부에 등록하고 일정기간 창업자 또는 벤처기업에 투자한 후 그 성과를 조합원에게 배분하는 것을 목적으로 하는 조합 신기술사업금융회사 여신전문금융업법에 의거하여 설립가능하며, 상법상 주식회사로서 신기술사업자에 대한 투자 및 여신을 제공하며, 투자조합을 결성하여 운영할 수 있음 신기술투자조합 여신전문금융업법에서 정하는 신기술사업자 중에서 조합의 존속기간중 높은 성장이 기대되고 공개 가능성이 있다고 인정되는 기업을 선정하여 그 기업이 발행하는 증권에 투자한 후 그 성과를 조합원에게 배분하는 것을 목적으로 하는 조합 출자금 출자금은 약정금액과 납입금액으로 나누어 볼 수 있으며, 출자약정금(Commitment Amount)은 각 출자자(LP 등)가 조합 및 펀드에 출자이행을 확약한 금액이며, 납입출자금(Capital Contribution)은 출자약정금 중 출자의무의 이행으로써 펀드에 실제로 납입한 금액 운용자산(AUM) AUM(Asset under management). 운영중인 조합의 전체 출자(약정)금액의 합계액 업무집행조합원 (업무집행사원, GP) GP(General Partner). 투자조합을 구성하는 출자자 중 조합(펀드)의 채무에 대하여 무한책임을 지는 조합원(사원)으로 조합규약(정관)이나 조합결의(총회)에 의하여 자기의 이름으로 조합(펀드)재산을 관리 유한책임출자자(LP) LP(Limited Partner). 투자조합을 구성하는 출자자 중 출자액 한도로 유한책임을 지는 출자자 앵커(Anchor) 출자자 펀드 전체 약정액의 50% 이상의 자금을 대는 기관투자자를 의미하며, 국내 주요 앵커 출자자로는 한국모태펀드, 성장사다리펀드, 산업은행, 국민연금 등이 있음 유한회사(LLC) LLC(Limited Liability Company). 최소한 2인 이상의 사원이 그들의 출자가액을 한도로 출자의무를 부담하는 회사 기준수익률 펀드에 출자하는 출자자의 목표수익률(Hurdle Rate)를 말한다. 목표수익률은 업무집행사원이 유한책임사원에게 제시하는 운용수익률이며, 이 기준수익률을 초과하는 운용성과가 나와야 성과보수를 받을 수 있음 내부수익률(IRR) IRR(Internal rate of return). 조합원의 출자 등으로 조합이 운용하는 금액의 현재가치가 조합원에게 분배 등으로 조합원이 회수하는 금액의 현재가치와 동일하게 되는 할인율 관리보수 (Management fee) 투자조합등을 운영함에 있어 조합의 업무집행조합원(GP)이 벤처기업을 발굴하고 심사하는 등의 일상적인 노동력에 대한 보수로서 조합결성 금액 또는 투자잔액의 일정비율로 업무집행조합원에 지급 성과보수(Carried interest) 조합운영 결과에 따라 지급되는 성과에 대한 부분으로 조합설립 시 관련 규약에 의거 관리보수와는 별도로 지급되며, 일반적으로 조합의 내부수익률(IRR) 기준을 충족시 초과하는 부분에 대해 지급됨 한국모태펀드 기업에 직접 투자하기보다는 개별펀드(투자조합)에 출자하여 직접적인 투자위험을 감소시키면서 수익을 목적으로 운영하는 펀드. 국내에서는 일반적으로 한국벤처투자㈜가 관리/운영중인 펀드를 의미하기도 함 벤처기업 개인 또는 소수의 창업인이 위험성은 크지만 성공할 경우 높은 기대수익이 예상되는 신기술과 아이디어를 독자적인 기반 위에서 사업화하려는 신생중소기업을 말하며, 법적으로는 벤처기업육성에관한특별조치법 제2조의2 규정에 의한 요건에 해당하는 기업을 벤처기업으로 확인함 스타트업 스타트업(영어: Start-up)은 설립한 지 오래되지 않은 신생 벤처기업을 의미. 미국 실리콘밸리에서 생겨난 용어로서, 혁신적 기술과 아이디어를 보유한 설립된 지 얼마되지 않은 창업 기업 세컨더리 마켓(Secondary Market) 일반적으로 유통시장 즉, 증권거래소를 의미하기도 하나 넓은 의미로 주식등의 지분증권이 거래되는 시장을 지칭하기도 함 기업공개(IPO) IPO(Initial Public Offering). 법률적인 의미로 상장을 목적으로 50인 이상의 여러 사람들을 대상으로 주식을 파는 행위를 말하나, 일반적으로 거래소 등에 주식을 상장하는 것을 의미 인수합병(M) M(Merger and Acquisitions). 다른 기업의 주식이나 자산을 취득하면서 경영권을 획득하거나, 두개 이상의 기업들이 법률적으로나 사실적으로 하나의 기업으로 합쳐지는 것을 의미 집합투자기구 2인 이상에게 투자권유를 하여 모은 금전 등을 투자자로부터 일상적인 운용지시를 받지 아니하면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득·처분 등의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자에게 배분하여 귀속시키는 것을 의미함. 집합투자를 위한 재산의 집합체인 집합투자기구는 통상 ‘펀드’라 지칭되며, 동일한 펀드에 투자한 투자자간에 동등한 권리를 갖는다는 수익자 평등의 원리와 운용결과를 그대로 분배하는 실적배당원칙이 기본 원리임. 사모펀드(PEF) 불특정 다수를 상대로 자금을 공개적으로 모집하는 공모펀드와 달리 소수의 투자자들로부터 자금을 모집하는 펀드를 사모펀드라고 하며, PEF 또한 사모펀드 중에 하나라고 할 수 있음. PEF는 크게 경영참여형 사모집합투자기구와 전문투자형 사모집합투자기구로 나누어 볼 수 있으며, 당사가 영위하는 PEF는 경영참여형 사모집합투자기구임 경영참여형 사모집합투자기구 투자대상 기업에 대한 경영참여 및 구조조정 등으로 기업의 가치 제고를 통한 이익 추구를 바탕으로 수익을 추구하는 펀드 전문투자형 사모집합투자기구 일종의 헤지펀드(Hedge Fund)로서 주로 상장주식 및 채권 등에 차익거래, 지분투자 등 빠른시일 내에 현금화가 가능한 유동자산에 투자하여 단기간내에 차익을 통해 수익을 추구하는 펀드 펀드오브펀드(Fund of funds) 펀드에 투자하는 펀드로 법률상으로는 '재간접투자기구' 라고 하며 많은 다른 펀드들을 그 투자대상으로 함 1. 사업의 개요 가. 사업 개황 당사는 중소기업창업 지원법에 의거 중소벤처기업부에 등록된 중소기업창업투자회사로서 중소기업창업투자조합 등 조합 결성을 통한 창업자 및 중소벤처기업 투자를 주력 사업으로 영위하고 있는 벤처캐피탈(Venture Capital, VC)입니다. 지속적인 경제성장을 위해서는 새로운 가치와 신산업을 창출하기 위한 창의적인 아이디어나 융합에 바탕을 둔 새로운 사업기회로 자금이 원활히 유입될 필요가 있으며, 이와 같이 장래성은 있으나 자본과 경영기반이 취약해 일반 금융기관에서 융자를 받기가 어려운 기업에 대해 창업 초기단계에 자본참여를 하는 것이 벤처캐피탈(Venture Capital)의 역할입니다. 벤처캐피탈은 투자한 기업의 성장 이후 인수합병(M), 상장(IPO)등을 통해서 투자자금을 회수하는 금융자본이며 동시에 금융회사라고 할 수 있습니다. 특히, 벤처캐피탈은 은행과 같은 자금 대출이 아닌 지분투자방식의 대표적인 투자자로서 벤처기업의 혁신을 이끄는 중요한 기능을 수행합니다. 벤처캐피탈은 국내 관련법에 의거하여 "중소기업창업투자회사", "신기술사업금융회사" 및 "유한책임회사"로 구분되고 있으며, 창업투자회사는 「중소기업창업지원법」,신기술사업금융회사는 「여신전문금융업법」, 유한책임회사는 「벤처기업 육성에 관한 특별조치법」에 의해 설립 및 운영되고 있습니다. 이 중 당사가 영위하고 있는 중소기업창업투자회사는 「중소기업창업지원법」에 의거 중소벤처기업부에 등록된상법상 주식회사로서 주요 업무로는 창업자(창업한지 7년 이내의 중소기업) 및 벤처기업에 대한 투자, 창업투자조합의 결성 및 업무의 집행, 해외기업의 주식 또는 지분인수 등 중소벤처기업부 장관이 정하는 방법에 따른 해외투자, 창업보육센터 설립 및운영이 있습니다. [국내 벤처캐피탈 관련 법령에 따른 구분] 구분 중소기업창업투자회사 신기술사업금융회사 유한책임회사(LLC) 설립근거 중소기업창업지원법 여신전문금융업법 벤처기업육성에관한특별조치법 관할기관 중소벤처기업부 금융위원회 중소벤처기업부 설립요건 -상법상 주식회사 -자본금 : 20억원 -전문인력 2인 이상 (변호사, 박사, 투자심사경력자 등) -상법상 주식회사 -자본금 : 100억원 -사회적 신용 요건 -상법상 유한회사 -자본금요건 없음 (단, 조합 지분 1%이상 보유) -투자관련 경력 3명이상 (5년이상경력 1인 + 3년이상 경력 2인) 또는 2명 이상 (5년이상경력 2인 이상) 운용가능기구 -중소기업창업투자조합 -한국벤처투자조합 -신기술사업투자조합 -한국벤처투자조합 -한국벤처투자조합 중소기업창업투자회사는 일반적으로 주주가 자본금을 납입하여 설립하는 주식회사로서, 회사는 주주, 경영진 그리고 투자전문인력인 투자심사역으로 구성되어 있습니다. 중소기업창업투자회사의 투자방식으로는 크게 투자조합을 설립하여 외부자금 즉, 개인, 법인, 연기금, 금융기관, 정부기관 등 국내외 재무적 투자자로부터의 조합 출자를 통한 투자와 회사의 고유계정을 이용한 직접투자로 나누어 볼 수 있습니다. 투자조합은 자금을 모집하는 Vehicle 성격을 가지고 있으며, 민법상 조합규정을 준용하여 사모(Private Equity Finance)방식의 투자자 간 계약형식을 취하고 있습니다. 중소기업창업투자회사는 업무집행조합원(General Partner: GP)으로서 투자조합을 운용할 수 있는 법적주체로 조합의 설립, 투자, 분배, 기타 조합사무 등을 총괄하게 됩니다. 벤처캐피탈의 투자 활동의 시작은 투자재원의 조달입니다. 특히, 벤처기업에 대한 투자는 그 특성상 높은 리스크와 상대적으로 장기간의 투자를 요한다는 점에서 일반적인 기업에 대한 투자환경보다 자금 조달에 있어 어려움이 있습니다. 그러나 국내의 경우 정책부문의 자금지원을 통해 벤처기업 투자를 지원하고 있습니다. 정부는 2004년 "중소기업 경쟁력 강화 종합대책" 및 "벤처기업 활성화대책"에 따라 중소기업투자모태조합(한국모태펀드)의 결성을 규정하여 공적 기관인 한국벤처투자㈜를 투자관리전문기관으로 하여 한국벤처투자조합을 전문적으로 관리하고 있습니다. 모태펀드(Fund of Funds)는 벤처기업이나 혁신기업에 직접 투자하는 것이 아니라 한국모태펀드의 자펀드인 중소기업창업투자조합 등의 투자조합에 출자함으로써 벤처기업이나 혁신기업에 간접투자하는 방식을 취하고 있습니다. 이외에도 산업은행, 한국성장금융투자운용(성장사다리펀드), 우정사업본부 등 정책금융기관, 연기금 및 공제회(국민연금, 교직원공제회 등) 및 정부부처가 직접 출자하고 하위에 자펀드를 결성하여 투자조합 출자를 통한 자금지원도 이루어지고 있습니다. 이러한 정책자금의 지원을 통하여 많은 투자조합들이 설립되고 있으며 정부지원 또한 향후에도 지속될 것으로 예상되고 있습니다. 벤처캐피탈은 투자조합을 운영함으로써 운용에 따른 관리보수(Management fee)와 일정 기준수익률 이상의 투자 회수결과에 따른 성과보수(Carried interest) 및 투자조합에 GP로서 출자한 출자금에서 발생하는 조합에 대한 투자수익을 얻을 수 있습니다. 관리보수는 업무집행조합원(GP)에 대한 기본보수로서, 업무집행조합원은 관리보수를 기반으로 한 운영자금으로 운용인력을 확보하여 벤처기업을 발굴 및 심사하고 투자하게 되며 또한 투자조합의 공시 및 기타 사무 처리를 담당하게 됩니다. 관리보수의 경우 일반적으로 조합의 규약마다 다르지만 조합 설립 후 투자기간 동안은 결성 약정금액의 일정비율로 지급되며, 그 이후 회수기간에는 투자잔액의 일정비율로 업무집행조합원에게 지급이 됩니다. 성과보수는 조합운용 결과에 따라 지급되는 추가수익으로 조합마다 지급규정은 다르며, 일반적으로 규약상 기준수익률(IRR, 일반적으로 0∼8%)을 초과하는 조합배분금액의 일정비율(일반적으로 20% 전후)을 업무집행조합원에게 지급하게 됩니다. 또한,운용 결과에 따라 최종 조합 출자자금 회수 시 출자자로서 지분 참여에 대한 추가적인 수익을 얻을 수 있습니다. 벤처캐피탈은 조합을 통한 수익 외에 벤처캐피탈의 자기자본, 즉 고유계정을 활용하여 중소/벤처기업의 주식, CB, BW 등에 투자하여 수익을 창출할 수 있으며, 이러한 고유계정 투자는 조합으로부터 인식하는 수수료수익에 비해 벤처캐피탈의 영업수익/영업비용에 직접적으로 영향을 미치는 정도가 큰 편입니다. 중소기업창업투자회사는 관련 규정에 의해 중소기업창업투자조합 및 한국벤처투자조합을 설립 및 운영할 수 있습니다. 투자조합의 기본적인 설립요건은 아래와 같으나, 세부적인 조건인 모집금액, 출자비율, 투자기간, 투자대상 등은 각 조합의 설립시의출자자(LP)와 합의한 규약을 기본으로 하며 각 조합의 성격에 따라 다양하게 결정이 됩니다. [중소기업창업투자조합 및 한국벤처투자조합] 구 분 중소기업창업투자조합 한국벤처투자조합 설립요건 -출자금 총액: 20억원 이상 주1) -업무집행조합원 최소 출자비율 : 출자금 총액의 1% 이상 -존속기간: 5년 이상 -한국벤처투자 조합 출자 -출자금 총액: 30억원 이상 -업무집행조합원 최소 출자비율 : 출자금 총액의 1% 이상 -존속기간: 5년 이상 투자대상 -창업 7년이내 중소기업, 벤처기업 -중소기업, 벤처기업 투자인정범위 -신주 인수, 신규 CB, BW, 중소벤처기업부 장관 인정 투자 -중소/벤처기업에 대한 투자 -투자는 주식, CB, BW 인수 최소투자비율 -3년이내 자본금 40%를 투자대상에 사용 -없음 주1) 2017.10.17. 중소기업창업 지원법 시행령 개정/시행 또한, 중소기업창업투자회사는 중소기업창업투자조합 및 한국벤처투자조합 이외에 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」(이하 자본시장법)에서 규정하는 경영참여형사모집합투자기구(이하 경영참여형 사모펀드 또는 PEF(Private Equity Fund))의 업무집행사원(GP)으로서 PEF를 설립 및 운용할 수 있습니다. 사모펀드(PEF)는 전통적인 의미로는 개인적인 신뢰관계를 바탕으로 특정소수의 투자자로부터 자금을 모집하고, 공개시장이 아닌 곳에서 투자대상을 물색하여 협상 등의 과정을 거쳐 투자하고 장외 매각 을 통해 투자한 자금을 회수하는 펀드입니다. [경영참여형 사모펀드] 구 분 경영참여형 사모펀드(PEF) 설립근거 자본시장과 금융투자업에 관한 법률(자본시장법) 관할기관 금융위원회 주요 특징 - 집합투자증권을 사모로만 발행하며, 투자자 총수가 49인 이하 - 투자기업에 대한 적극적인 경영권 참여 및 구조개선 등을 통해 기업 가치를 제고 - 무한책임사원과 유한책임사원으로 구성되는 인적회사(partnership) - 상근 임원을 두거나 직원을 고용하지 아니하고, 본점 외 영업소를 설치하지 않는 서류상 회사(paper company) 주요 재산운용 방법 - 회사의 의결권 있는 발행주식총수 또는 출자총액의 10% 이상이 되도록 하는 투자 - 10% 이상 투자하지 않더라도 임원의 임면 등 투자하는 회사의 주요 경영사항에 대하여 사실상의 지배력 행사가 가능하도록 하는 투자 등 나. 사업구조 벤처캐피탈은 (1) 투자재원 확보, (2) 투자발굴 및 집행, (3) 회수 및 수익실현으로 이어지는 순환적 주기의 사업구조를 가지고 있습니다. 즉, (1) 정부의 정책자금, 연기금등의 기관투자자, 민간/해외자금 등을 통해 재원을 조달하여 조합을 결성하여, (2) 유망하고 성장성이 높은 기업을 발굴, 평가하여 투자한 후 (3) 기업의 성장에 따라 해당기업의 상장, 또는 M, Secondary(구주매각) 등 회수시장을 통하여 매각함으로써 자본이득을 취하는 구조로 이루어집니다. 벤처캐피탈 사업구조.jpg 벤처캐피탈 사업구조 다. 산업 특성 1) 산업의 정의 및 특성 중소기업창업투자회사는 일반적으로 고도의 기술성과 장래성은 있으나 자본과 경영기반이 취약한 기업에 대하여 성공여부가 매우 불확실한 사업 초기단계에서 높은 위험을 벤처기업과 공동으로 부담하면서 자금, 경영관리, 기술지도 등 종합적인 지원을제공하고 높은 자본이득(capital gain)을 얻고자 하는 금융활동 즉 벤처캐피탈(Venture Capital)을 업으로 합니다. 벤처캐피탈(Venture Capital)은 성장잠재력이 있는 신생벤처기업을 투자대상으로 선정하여 벤처기업의 성장, 발전을 도모함으로써 기술개발을 촉진하고 산업구조의 고도화와 고용창출을 유발함으로써 국민경제의 활성화에 기여하는 역할을 담당하고 있습니다. 우리나라에서는 1986년 5월 중소기업창업지원법의 제정, 시행과 함께 본격적인 벤처캐피탈산업의 영역이 구축되었습니다. 벤처캐피탈(Venture Capital) 산업의 특징은 ①창업 및 성장 단계의 벤처기업에 투자②창업에서 성장, 발전 단계까지의 자금, 기술, 영업지원 경영지도등 기업 활동 전반에 대한 서비스를 제공하여 ③벤처기업의 증권유통시장 상장을 통한 지분매각 방식으로 투자금을 회수하는 것을 주요 업무내용으로 하고 있습니다. 벤처, 창업기업의 경우 불확실성에 따른 투자 위험도가 상대적으로 높습니다. 2) 창업투자회사 등록 현황 중소기업창업지원법 제정 후, 2001년 이후부터 중반까지 신규등록이 부진하다가 2005년과 2009년 설립자본금 요건이 완화되면서 많은 창업투자회사가 신규로 진입하게 되었습니다. 2019년 12월말 현재 창업투자회사는 19개사가 신규등록되는 한편 3개사가 말소 됨에 따라 전년도(2018년)말 133개사에서 16개사가 증가한 149개사가 현재 등록, 운영중입니다. (단위: 개사) 창투사 등록 및 현황.jpg 창투사 등록 및 현황 자료: 한국벤처캐피탈협회 벤처투자정보센터 3) 창업투자회사 투자재원 현황 2019년 동안 신규 결성된 조합의 수는 170개로 총 4조 1,105억원이며, 12월 말 현재창업투자회사가 운영중인 조합의 수는 920개로 총 투자재원은 27조 3,358억원으로 전년 동기대비 13.86%의 투자재원이 증가하였습니다. [조합결성현황] (단위: 개, 억원) 구분 2015 2016 2017 2018 2019 신규 조합 수 108 120 164 146 170 금액 26,205 36,792 46,087 46,868 41,105 운영 조합 수 529 605 718 807 920 금액 140,954 169,473 204,416 240,078 273,358 자료: 한국벤처캐피탈협회 벤처투자정보센터 2019년 신규조합의 조합원 구성비는 모태펀드가 20.9%로 가장 높고, 기타/외국인이18.2%, 금융기관 및 일반법인이 각각 12.9%와 12.6% 등으로 집계되고 있습니다. (단위: %) 신규조합 조합원 비중.jpg 신규조합 조합원 비중 자료: 한국벤처캐피탈협회 벤처투자정보센터 4) 창업투자회사 투자실적 현황 2019년 12월 말 기준 창업투자회사의 신규투자는 1,608개사에 4조 2,777억 원이 투자되며 투자금액 기준 전년동기(1,399개사, 3조 4,249억원) 대비 24.9%가 증가하였습니다. (단위: 개사, 억원) 신규투자 현황.jpg 신규투자 현황 자료: 한국벤처캐피탈협회 벤처투자정보센터 업종별 신규투자는 바이오/의료가 25.8%로 가장 높고, 뒤를 이어 ICT서비스가 24.4%, 유통/서비스가 19.0% 등의 순서로 나타나고 있습니다. (단위: %) 업종별 신규투자비중.jpg 업종별 신규투자비중 자료: 한국벤처캐피탈협회 벤처투자정보센터 라. 경쟁 현황 (1) 경쟁 상황 벤처캐피탈 산업의 주요 참가자는 법률적인 규정에 따라 중소기업창업투자회사(중소기업창업지원법), 유한책임회사형 벤처캐피탈(벤처기업육성에 관한 특별조치법), 신기술사업금융업자(여신전문금융업법) 등으로 볼 수 있으며 이들은 관련 법령에 의하여 자본금, 인력 구성 등의 일정한 요건에 따라 등록 또는 신고하도록 되어 있으므로 법률적 진입 장벽이 존재합니다. 그러나, 정부의 벤처 활성화 정책에 따라 관련 진입 장벽이 지속 완화되고 있음에 따라 국내 벤처캐피탈의 경쟁 강도는 높아지고 있습니다. 경영참여형 사모집합투자기구(PEF)의 설립은 회사의 정관을 작성하여 등기를 완료하고, 등기 이후 2주 이내 금융위원회에 보고함으로써 설립이 완료됩니다. PEF의 업무집행사원은 '자본시장법 제249조의15'의 요건을 갖추어 등록하면 업무집행사원으로 등록할 수 있습니다. [경영참여형 사모펀드 운용사 설립요건] 자본시장법 제249조의 15 제1항 및 동법 시행령 제271조의21 (ⅰ) 1억원 이상의 자기자본을 갖출 것 (ⅱ) 임원이 자본시장법 제 24조에 적합할 것 (ⅲ) 운용인력을 2인 이상 갖출 것 (ⅳ) 이해상충이 발생할 가능성을 파악,평가,관리할 수 있는 적절한 내부통제기준을 갖출 것 (ⅴ) 대통령령으로 정하는 건전한 재무상태와 사회적 신용을 갖출 것 과거 중소기업창업투자회사의 경우 전체지분의 50% 이상을 중소기업에 사용하는 PEF에 한하여 업무집행사원이 될 수 있었으나, 2008년 5월 9일 「중소기업창업지원법 시행령」 제 10조 제1항 제2호의 개정을 통하여 관련 제한이 폐지되었으며, 별다른 제한 없이 PEF의 업무집행사원이 될 수 있습니다. (2) 경쟁업체 현황 일반적으로 벤처기업 등에 자금을 투자하는 투자시장으로서 벤처캐피탈 시장의 경쟁강도는 높은 편입니다. 경쟁대상은 개인(엔젤투자자)부터 일반법인, 각종 금융기관(은행, 증권 등) 매우 다양하다고 할 수 있습니다. 그러나 투자조합을 설립 후 자금을 모집하여 벤처기업 등에 투자를 영위할 수 있는 회사는 관련법에 의거하여 규정되어 있으며, 관할 기관의 등록을 요하고 있습니다. 벤처캐피탈 산업에 있어서 경쟁의 특성은 협력적 경쟁의 성격을 띱니다. 협력과 경쟁이 결합된 형태로 서로 경쟁을 하면서도 상호협력을 하는 형태가 나타납니다. 이는 투자의 규모, 투자의 단계에 따른 특성에 기인합니다. 때문에 벤처캐피탈 상호간에는인적 교류를 통한 긴밀할 네트워크가 형성되어 있습니다. 이러한 네트워크를 통한 상호 협력은 제한된 정보하에서 교차 확인을 통한 정보의 비대칭성 극복, 투자기회의 확대, 위험의 분산, 추가투자 유치를 통한 투자기업의 성장 도모, 회수 용이성 확보 등의 이점을 제공합니다. 업종의 특성상 벤처캐피탈 업계는 특정업체의 점유율이 높지 않습니다. 벤처캐피탈 산업의 전체 시장점유율에 대한 공식적인 자료는 없으나, thebell league table에 따르면 2019년 투자 기준으로 볼때, 당사는 투자 규모로 상위 5위에 해당합니다. [2019년 투자(VC+PE) 상위 10위 벤처캐피탈] (단위: 백만원) 순위 회사명 VC PE 합계 1 IMM인베스트먼트 123,900 1,111,200 1,235,100 2 소프트뱅크벤처스 176,400 146,000 322,400 3 한국투자파트너스 309,200 3,800 313,000 4 KB인베스트먼트 262,000 18,800 280,800 5 미래에셋벤처투자 63,000 200,000 263,000 6 인터베스트 193,000 - 193,000 7 SV인베스트먼트 48,369 132,830 181,199 8 큐캐피탈파트너스 8,300 153,200 161,500 9 아주IB투자 118,500 35,920 154,420 10 포스코기술투자 138,800 8,900 147,700 자료: 2019 thebell League Table 단, 상기의 순위는 당해년도의 벤처 조합과 PE펀드의 투자규모만을 기준으로 삼고 있으며, 회사의 고유계정투자를 등 다른 재원을 고려할 경우 순위는 상이할 수 있습니다. 또한, 개별 벤처캐피탈 마다 투자전략과 분야의 차별화 요인이 존재하기 때문에 회사간의 경쟁상황을 직접 비교하기는 어렵습니다. 그럼에도 불구 당사는 신규 조합 설립과 조합의 성공적 운영에 따른 수익창출 능력을증명하고 있는 바, 충분한 시장 경쟁력을 확보하고 있다 판단됩니다. 2. 영업의 현황 가. 영업의 개황 미래에셋벤처투자㈜는 1999년 06월 ‘중소기업창업지원법’에 근거하여 설립된 창업투자회사로서, 설립 이래 총 35개의 VC투자조합(VCF) 및 4개의 경영참여형 사모집합투자기구(PEF)에 약 10,594억원(VCF 6,443억원 / PEF 4,151억원)의 재원을 누적 결성함으로써 지속 가능한 ‘투자-회수-재투자’로 이어지는 선순환적 구조를 달성하였습니다. [당사 운용 VC 투자조합 및 PEF 결성 현황] (단위: 억원,년) 구분 조합(회사)명 약정 총액 결성일 존속기한 비고 VC 1 MIC99-8 한국드림벤처투자조합 163 1999.11.30 5 청산완료 2 미래에셋첨단부품소재투자조합1호 60 2000.12.28 1 청산완료 3 미래에셋H 30 2000.12.28 5 청산완료 4 미래에셋벤처투자조합제3호 103 2000.12.28 5 청산완료 5 미래에셋벤처투자조합4호 100 2003.12.17 6 청산완료 6 미래에셋벤처투자조합5호 20 2005.10.05 5 청산완료 7 미래에셋좋은기업투자조합1호 203 2006.03.07 5 청산완료 8 미래에셋좋은기업투자조합2호 130 2007.07.27 7 청산완료 9 미래에셋좋은기업투자조합3호 120 2010.08.11 5 청산완료 10 MAF-미래에셋 애그리-에너지 투자조합4호 200 2007.12.26 7 청산완료 11 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 285 2010.07.27 7 청산완료 12 미래에셋사회적기업투자조합 42 2011.06.22 7 청산완료 13 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 200 2011.08.08 7 - 14 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 307 2011.12.19 8 - 15 미래에셋사회적기업투자조합2호 40 2012.09.07 8 - 16 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 160 2012.10.10 7 - 17 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 180 2013.08.05 5 - 18 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 80 2015.05.11 7 - 19 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 70 2015.06.18 7 - 20 미래에셋글로벌투자조합 400 2015.07.10 8 - 21 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 200 2015.11.16 8 - 22 미래에셋 청년창업 투자조합 140 2016.06.01 8 - 23 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 200 2016.07.13 5 - 24 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 300 2016.11.07 7 - 25 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 140 2016.12.15 7 - 26 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 165 2017.05.12 7 - 27 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 250 2017.09.19 7 - 28 미래에셋청년창업투자조합2호 250 2017.12.28 8 - 29 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1 150 2018.05.21 5 - 30 한컴-미래에셋 4차산업혁명 투자조합 155 2018.07.06 5 - 31 미래에셋청년창업투자조합3호 200 2018.11.20 8 - 32 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 220 2019.03.29 7 - 33 미래에셋-그린프로그 투자조합 100 2019.04.29 7 - 34 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 180 2019.11.15 7 - 35 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 900 2019.12.30 8 - PEF 36 미래에셋나이스사모투자전문회사 814 2010.10.13 4 청산완료 37 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 201 2018.09.21 5 - 38 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 1,066 2019.04.29 10 - 39 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사 2,070 2019.10.29 5 - 합계 10,594 당사 투자 포트폴리오는 「바이오/헬스케어」「ICT제조/서비스」「엔터테인먼드/유통소비재」 등 산업별 고른 분포를 보이고 있으며, 점차 여러 업종으로 다양화되는양상을 보이고 있습니다. 실적 변동성이 매우 높은 업계의 특성에도 불구 당사는 2005년 이후 지난 2019년 까지 15년 연속 흑자경영을 유지하고 있습니다. 이는 결성규모는 작지만 GP 출자비중을 높이는 스몰펀드(Small Fund)전략을 통해 다양한 산업군을 커버 및 빠른 투자회전율 확보, 리스크 최소화를 도모하는 한편, 투자조합의 운용과 함께 고유계정투자의 적극적인 활용을 통한 운용의 효율성을 극대화 한데 기인하고 있다 보여집니다. 현재 VC부문은 안정적인 투자회수가 재투자로 이어지는 견조한 수익모델 구축을 통한 선순환적 성장 사이클에 진입하고 있으며, 2019년에는 우정사업본부의 출자를 받은 900억원 규모의「미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합」을 포함 4개의 신규펀드를 결성하는 등 꾸준하고 안정적인 투자재원 확보를 위한 노력을 하고 있습니다. PE부문은 본격적인 사업확대를 추진 중으로 2018년 200억원 규모의 프로젝트펀드 결성에 이어 2019년에는 1,000억원 규모의 기업구조혁신펀드(블라인드펀드) 및 2,000억원 규모의 OTT 서비스 관련 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사운용사로 선정되는 등 점차 AUM을 늘려가며 관리보수 및 성과보수 규모 확대 및 투자와 수익채널 확대를 기대하고 있습니다. 또한, 향후 전 세계 15개국 네트워크를 보유한 미래에셋금융그룹과의 협업에 기반하여 해외진출을 가속화하는 등 영위사업 전 영역에 걸쳐 투자회사로서 경쟁력을 높여가고 있습니다. 나. 취급 업무 및 상품·서비스의 개요 (1) 창업투자(VC) ① 벤처펀드의 결성 및 운영 ② 벤처기업에 대한 투자 ③ 경영, 마케팅, 자금 및 기업공개 지원 등을 통한 지속적인 Value-Up 서비스 제공 ④ 투자기업의 해외시장 진출 지원 ⑤ 해외자본 유치 및 첨단기술 확보를 위한 해외투자 (2) 사모투자전문회사(PEF)의 설립 및 운용 (3) 기업인수합병(M) (4) 특수인수목적회사(SPAC)의 설립 및 운용 다. 조직도 (2019.12.31 기준) 조직도.jpg 조직도 라. 자금조달실적 (단위: 원, %) 구분 2019년(제21기) 2019년(제20기) 2019년(제19기) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 부채 I. 리스부채 142,212,470 0.09% - - - - II. 기타부채 2,086,359,784 1.34% 2,246,720,999 1.84% 2,851,249,845 2.9% III. 당기법인세부채 1,925,620,829 1.24% 1,218,666,534 1.00% 2,189,497,059 2.2% IV.이연법인세부채 282,101,983 0.18% - - - - 부 채 총 계 4,436,295,066 2.86% 3,465,387,533 2.84% 5,040,746,904 5.2% 자 본 I. 자본금 31,167,215,000 20.09% 26,532,215,000 21.73% 24,862,215,000 25.5% II. 자본잉여금 26,121,858,381 16.83% 10,495,533,881 8.60% 5,330,278,041 5.5% III. 이익잉여금 91,628,778,777 59.05% 80,765,961,666 66.15% 60,191,252,839 61.7% IV. 자본조정 1,811,318,755 1.17% 831,789,323 0.68% 2,074,564,782 2.1% 자 본 총 계 150,729,170,913 97.14% 118,625,499,870 97.16% 92,458,310,662 94.8% 부 채 및 자 본 총 계 155,165,465,979 100.00% 122,090,887,403 100.00% 97,499,057,566 100.0% 주) 별도 재무제표 기준 마. 자금운용실적 (단위: 원, %) 구분 2019년(제21기) 2018년(제20기) 2017년(제19기) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 자 산 I. 현금 및 현금성자산 9,970,500,783 6.43% 13,759,693,062 11.27% 14,079,362,478 14.4% II. 당기손익-공정가치측정금융자산 82,275,929,669 53.02% 63,662,091,436 52.14% 49,096,110,552 50.4% III. 상각후원가측정금융자산 6,265,590,113 4.04% 6,544,376,864 5.36% 5,692,930,543 5.8% IV. 종속기업투자자산 43,020,678,541 8.36% 35,132,959,830 28.78% 26,398,154,078 27.1% V. 관계기업투자자산 12,977,712,842 27.73% 989,639,830 0.81% - 0.0% VI. 유형자산 313,885,292 0.20% 142,320,574 0.12% 145,873,844 0.1% VII. 무형자산 274,743,907 0.18% 285,523,907 0.23% 197,646,240 0.2% VIII. 기타자산 66,424,832 0.04% - 0.00% 26,950,000 0.0% IX. 이연법인세자산 - - 1,574,281,900 1.29% 1,862,029,831 1.9% 자 산 총 계 155,165,465,979 100.00% 122,090,887,403 100.00% 97,499,057,566 100.0% 주) 별도 재무제표 기준 3. 영업 종류별 현황 당사의 영업수익은 크게 ① 고유계정 관련 수익, ② 투자조합 관련 수익, ③ 기타수익으로 구성되어 있습니다. 고유계정 관련 처분이익은 당사의 자기자본으로 투자한 종목의 당기 처분에 따른 이익이며, 평가이익은 당기 기말 기준 평가액(상장종목의 경우 시가, 비상장종목의 경우 외부평가기관의 평가금액)에 따른 평가이익입니다. 투자조합 관련 수익은 다시 관리보수와 성과보수로 구분됩니다. 관리보수는 업무집행조합원(GP)에 대한 일종의 기본보수로서, 업무집행조합원은 관리보수를 기반으로한 운용자금으로 운용인력을 확보하여 벤처기업을 발굴 및 심사하고 투자하게 되며 또한 투자조합의 공시 및 기타 사무 처리를 담당하게 됩니다. 관리보수의 경우 일반적으로 조합의 규약마다 다르지만 조합 설립 후 투자기간 동안은 결성 약정금액의 일정비율로 지급되며, 그 이후 회수기간에는 투자잔액의 일정비율로 업무집행조합원에게 지급이 됩니다. 성과보수는 조합운용 결과에 따라 지급되는 추가수익으로 조합마다 지급규정은 다르며, 일반적으로 규약상 기준수익률(IRR)을 초과하는 조합배분금액의 일정비율(일반적으로 20% 전후)을 업무집행조합원에게 지급하게 됩니다. 기타수익은 이자수익, 외환거래이익, 기타의 영업수익(배당금 등)으로 구성되어 있습니다. 당사의 최근 3개년 및 2019년까지의 영업수익의 세부내역은 다음과 같습니다. [미래에셋벤처투자 영업수익 추이] (단위: 백만원) 사업부문 매출유형 구분 제21기 제20기 제19기 VC부문 고유계정 관련수익 처분이익 4,112 11,570 8,521 평가이익 19,366 16,304 4,861 조합 관련수익 관리보수 6,032 5,365 4,584 성과보수 6,273 2,515 - 소계 35,783 35,754 17,966 기타 이자수익 393 203 109 관계기업 및 종속기업 관련이익 205 - 기타의 영업수익 3,110 3,269 1,723 합계 39,491 39,226 19,798 주1) 기타의 영업수익은 조합 및 고유 투자주식으로 부터 받은 배당금 등으로 구성되어 있습니다. 주2) 별도 재무제표 기준입니다. 당사의 고유계정 관련 수익은 `18년의 경우 우수한 투자성과로 인하여 높은 처분이익 및 평가이익을 기록하였으며 `19년까지 고유계정 투자 평가 및 실현 이익 등에 따라 우수한 실적을 달성하였습니다. 당사의 조합 관련 수익 중 관리보수는 지속적인 신규 투자조합 결성으로 투자조합 운용자산규모의 증가에 힘입어 `16년 35.5억원, `17년 45.8억원 , `18년까지 53.6억 및 `19년까지 60.3억원으로 꾸준히 증가하였습니다. 당사의 성과보수는 18년 에는 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 및 3개 조합에서25.1억원이 발생하였으며, '19년 에는 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합에서 53.7억, 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 및 2개 조합에서 9억으로 총 62.7억원이 크게 증가하였습니다. 상기와 같이 당사는 기본적으로 운용 중인 투자조합으로부터 수취하는 관리보수를 안정적인 수익원으로 확보하고 있으며, 고유계정 관련 처분/평가 이익을 통하여 추가적인 수익을 창출하고 있습니다. 4. 파생상품 거래 현황 당사는 당기말 현재 해당사항 없습니다. 5. 영업 설비 현황 (2019년 12월 31일 기준) 지역 본·지점 출장소 사무소 합계 서울 1 - - 1 경기 1 - - 1 계 2 - - 2 6. 기타 투자의사 결정에 필요한 사항 (1) 재무관리위험요소회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출돼 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다. 1) 시장위험① 외환 위험회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러(USD) 및 태국밧(THB)과 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다. 회사는 영업활동에서 발생하는 환위험의 최소화를 위하여 경상거래 및 예금, 차입 등의 자금거래시 현지통화로 거래하거나 입금 및 지출 통화를 일치시키는 것을 원칙으로 함으로써 환포지션 발생을 최대한 억제하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 외화금융자산 및 외화금융부채는 다음과 같습니다. [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 USD 20,631,526 7,442,399 THB 1,616,181 1,436,002 합계 22,247,707 8,878,401 [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 USD 68,578,101 31,582,334 THB 1,947,587 5,887,933 EUR 1,616,181 3,157,487 VND 2,880,801 - 합계 75,022,670 40,627,754 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 5% 변동 시 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.-당기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 USD 1,031,576 (1,031,576) THB 80,809 (80,809) 합계 1,112,385 (1,112,385) [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 USD 3,428,905 (3,428,905) THB 97,379 (97,379) EUR 80,809 (80,809) VND 144,040 (144,040) 합계 3,751,133 (3,751,133) -전기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 USD 372,120 (372,120) THB 71,800 (71,800) 합계 443,920 (443,920) [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 USD 1,579,117 (1,579,117) EUR 294,397 (294,397) THB 157,874 (157,874) 합계 2,031,388 (2,031,388) ② 가격위험연결실체는 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 지분증권의 가격이 10% 변동할 경우 당기말 및 전기말의 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다-당기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융상품 주식 등 6,674,812 (6,674,812) 합계 6,674,812 (6,674,812) [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융상품 주식 등 20,180,836 (20,180,836) 합계 20,180,836 (20,180,836) -전기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치 측정 금융상품 주식 등 4,057,364 (4,057,364) 합계 4,057,364 (4,057,364) [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치 측정 금융상품 주식 등 14,797,823 (14,797,823) 합계 14,797,823 (14,797,823) ③ 이자율위험당사는 차입금이 없는 바, 이자율 위험은 발생하지 않습니다. 2) 신용위험신용 위험은 회사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용 위험은 보유하고 있는 수취채권등 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 파생금융상품 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 신용 위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다. [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 현금및예치금 9,970,501 13,759,693 당기손익-공정가치측정금융상품 상환우선주 14,740,661 8,946,902 회사채 785,173 14,139,673 기타 1,973 1,873 소계 15,527,807 23,088,448 상각후원가측정금융상품 예치금 1,000,000 - 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 1,290,609 2,998,134 미수수익 2,962,580 2,140,250 보증금 245,431 245,268 소계 6,815,590 6,544,377 합계 32,313,898 43,392,518 [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 현금및예치금 78,132,566 57,824,827 당기손익-공정가치측정금융상품 상환우선주 104,172,066 78,816,353 회사채 4,877,475 25,641,493 기타 955,006 3,744 소계 110,004,547 104,461,590 상각후원가측정금융상품 예치금 11,370,994 9,131,770 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 67,360 213,895 미수수익 489,442 1,366 보증금 245,432 245,268 소계 13,490,198 10,753,024 합계 201,627,311 173,039,441 3) 유동성위험회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다. 회사의 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다. -당기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 리스부채 - 137,698 3,700 2,466 - 143,864 미지급비용 - 1,890,469 - - - 1,890,469 합계 - 2,028,167 3,700 2,466 - 2,034,333 [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 리스부채 - 137,698 3,700 2,466 - 143,864 미지급비용 - 2,012,293 - - - 2,012,293 비지배지분부채 25,782,399 - 3,689,617 13,341,398 217,987,573 260,800,987 합계 25,782,399 2,149,991 3,693,317 13,343,864 217,987,573 262,957,144 -전기말 [별도 기준] (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 미지급비용 - 2,089,031 - - - 2,089,031 [연결 기준] (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 미지급비용 - 2,185,138 - - - 2,185,138 비지배지분부채 19,908,394 - 29,698,864 3,690,953 150,185,596 203,483,807 합계 19,908,394 2,185,138 29,698,864 3,690,953 150,185,596 205,668,945 (2) 자본위험관리회사의 자본관리 목적은 계속기업으로 영업활동을 유지하고 주주 및 이해관계자의 이익을 극대화하고 자본비용의 절감을 위하여 최적의 자본구조를 유지하는데 있습니다. 회사는 배당조정, 신주발행 등의 정책을 통하여 자본구조를 경제환경의 변화에따라 적절히 수정변경하고 있습니다. 회사의 자본위험관리정책은 전기와 중요한 변동이 없습니다. [별도 기준] (단위 : 천원, %) 구 분 당 기 전 기 부채 4,436,295 3,465,388 차감: 현금및현금성자산 9,970,501 13,759,693 순부채 - - 자본 150,729,170 118,625,500 부채비율 0.00% 0.00% [연결 기준] (단위 : 천원, %) 구 분 당 기 전 기 부채 265,427,249 207,247,590 차감: 현금및현금성자산 78,132,566 57,824,827 순부채 187,294,683 149,422,763 자본 151,241,218 118,606,045 부채비율 123.83% 125.98% III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 가. 요약 연결재무제표 (단위: 원) 구 분 2019년 2018년 2017년 연결에 포함된 회사수 22 20 18 I. 현금 및 현금성자산 78,132,566,116 57,824,827,187 57,757,303,505 II. 당기손익-공정가치측정금융자산 311,814,988,791 253,446,156,422 209,349,634,985 III. 상각후원가측정금융자산 12,940,197,695 10,753,023,226 3,713,648,634 IV. 관계기업투자자산 12,977,712,842 989,639,830 - V. 유형자산 313,885,292 142,320,574 145,873,844 VI. 무형자산 274,743,907 285,523,907 197,646,240 VII. 기타자산 214,372,332 - 27,033,479 VIII. 이연법인세자산 - 2,412,143,942 4,081,963,677 자산총계 416,668,466,975 325,853,635,088 275,273,104,364 I. 리스부채 142,212,470 - - II.기타부채 2,208,183,857 2,545,116,006 2,950,628,931 III. 당기법인세부채 1,925,620,829 1,218,666,534 2,189,497,059 IV. 이연법인세부채 350,245,210 - - IV. 비지배지분부채 260,800,986,634 203,483,807,391 175,695,670,811 부채총계 265,427,249,000 207,247,589,931 180,835,796,801 I. 자본금 31,167,215,000 26,532,215,000 24,862,215,000 II. 자본잉여금 26,121,858,381 10,495,533,881 5,330,278,041 III. 이익잉여금 92,140,825,839 80,746,506,953 62,170,249,740 IV. 자본조정 1,811,318,755 831,789,323 2,074,564,782 자본총계 151,241,217,975 118,606,045,157 94,437,307,563 부채 및 자본총계 416,668,466,975 325,853,635,088 275,273,104,364 영업수익 92,092,483,352 102,286,615,793 54,949,398,297 영업이익 16,270,863,618 21,768,835,489 6,763,464,369 당기순이익 11,394,318,886 18,576,257,213 6,305,219,468 포괄이익 11,394,318,886 18,576,257,213 6,305,219,468 주당순이익(*) 255 486 863 (*) 회사는 2020년 1월 1일 현재 주주명부에 등재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5000000163주의 비율로 신주를 배정하였으며 상기 주당순이익은 배정이 예정된 신주를 반영하였습니다. 나. 요약 별도재무제표 (단위: 원) 구 분 2019년 2018년 2017년 관계 공동기업 투자주식의 평가방법 지분법 지분법 지분법 I. 현금 및 현금성자산 9,970,500,783 13,759,693,062 14,079,362,478 II. 당기손익-공정가치측정금융자산 82,275,929,669 63,662,091,436 49,096,110,552 III. 상각후원가측정금융자산 6,265,590,113 6,544,376,864 5,692,930,543 IV. 종속기업투자자산 12,977,712,842 989,639,830 26,398,154,078 V. 관계기업투자자산 43,020,678,541 35,132,959,830 - VI. 유형자산 313,885,292 142,320,574 145,873,844 VII. 무형자산 274,743,907 285,523,907 197,646,240 VIII. 기타자산 66,424,832 - 26,950,000 IX. 이연법인세자산 - 1,574,281,900 1,862,029,831 자산총계 155,165,465,979 122,090,887,403 97,499,057,566 I. 리스부채 142,212,470 - - II.기타부채 2,086,359,784 2,246,720,999 2,851,249,845 III. 당기법인세부채 1,925,620,829 1,218,666,534 2,189,497,059 IV. 이연법인세부채 282,101,983 - - 부채총계 4,436,295,066 3,465,387,533 5,040,746,904 I. 자본금 31,167,215,000 26,532,215,000 24,862,215,000 II. 자본잉여금 26,121,858,381 10,495,533,881 5,330,278,041 III. 이익잉여금 91,628,778,777 80,765,961,666 60,191,252,839 IV. 자본조정 1,811,318,755 831,789,323 2,074,564,782 자본총계 150,729,170,913 118,625,499,870 92,458,310,662 부채 및 자본총계 155,165,465,979 122,090,887,403 97,499,057,566 영업수익 39,490,616,929 39,226,242,502 19,797,917,259 영업이익 14,833,356,574 22,385,129,965 7,521,067,465 당기순이익 10,862,817,111 20,574,708,827 6,056,841,790 포괄이익 10,862,817,111 20,574,708,827 6,056,841,790 주당순이익(*) 243 538 829 (*) 회사는 2020년 1월 1일 현재 주주명부에 등재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5000000163주의 비율로 신주를 배정하였으며 상기 주당순이익은 배정이 예정된 신주를 반영하였습니다. 2. 연결재무제표 연 결 재 무 상 태 표 제 21(당)기말 2019년 12월 31일 현재 제 20(전)기말 2018년 12월 31일 현재 미래에셋벤처투자 주식회사와 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 주 석 제 21(당)기말 제 20(전)기말 자 산 I. 현금및현금성자산 3,5,25,26,30 78,132,566,116 57,824,827,187 II. 당기손익-공정가치측정금융자산 3,6,24,25,26,30 311,814,988,791 253,446,156,422 III. 상각후원가측정금융자산 3,7,24,25,26,30 12,940,197,695 10,753,023,226 IV. 관계기업투자자산 8 12,977,712,842 989,639,830 V. 유형자산 9 313,885,292 142,320,574 VI. 무형자산 10 274,743,907 285,523,907 VII. 기타자산 11 214,372,332 - VIII. 이연법인세자산 22 - 2,412,143,942 자 산 총 계 416,668,466,975 325,853,635,088 부 채 I. 리스부채 2,3,12,25,26,27 142,212,470 - II. 기타부채 3,13,25,26 2,208,183,857 2,545,116,006 III. 당기법인세부채 1,925,620,829 1,218,666,534 IV. 이연법인세부채 22,32 350,245,210 - V. 비지배지분부채 3,25,26,27 260,800,986,634 203,483,807,391 부 채 총 계 265,427,249,000 207,247,589,931 자 본 지배기업소유지분 I. 자본금 1,14 31,167,215,000 26,532,215,000 II. 자본잉여금 14 26,121,858,381 10,495,533,881 III. 이익잉여금 14 92,140,825,839 80,746,506,953 IV. 자본조정 14 1,811,318,755 831,789,323 자 본 총 계 151,241,217,975 118,606,045,157 부 채 및 자 본 총 계 416,668,466,975 325,853,635,088 "첨부된 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다." 연 결 포 괄 손 익 계 산 서 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사와 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 주 석 제 21(당)기 제 20(전)기 Ⅰ. 영업수익 92,092,483,352 102,286,615,793 1. 수수료수익 15,30 738,909,226 76,013,698 2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 16,25 82,147,582,318 94,104,630,754 3. 관계기업관련이익 8 205,038,807 - 4. 이자수익 17,25,30 1,319,245,114 1,119,838,355 5. 기타영업수익 18,25 7,681,707,887 6,986,132,986 Ⅱ. 영업비용 75,821,619,734 80,517,780,304 1. 수수료비용 15,30 42,490,133 87,547,288 2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실 16,25 38,154,011,115 44,105,986,178 3. 관계기업관련손실 8 32,865,789 10,360,170 4. 신용손실충당금전입액 7,25 550,000,000 7,374,868 5. 이자비용 2,12,17,27 4,364,131 - 6. 인건비 19,30 7,472,439,057 5,973,995,391 7. 일반관리비 20,30 2,491,211,320 2,484,864,002 8. 기타영업비용 18,25 27,074,238,189 27,847,652,407 Ⅲ. 영업이익 16,270,863,618 21,768,835,489 Ⅳ. 영업외손익 5,809,917 12,785,475 1. 영업외수익 21 10,599,214 17,177,130 2. 영업외비용 21 4,789,297 4,391,655 Ⅴ. 법인세비용차감전순이익 16,276,673,535 21,781,620,964 Ⅵ. 법인세비용 22,32 4,882,354,649 3,205,363,751 Ⅶ. 당기순이익 11,394,318,886 18,576,257,213 1. 지배기업의 소유주지분 11,394,318,886 18,576,257,213 Ⅷ. 총포괄이익 11,394,318,886 18,576,257,213 1. 지배기업의 소유주지분 11,394,318,886 18,576,257,213 Ⅸ. 주당이익 1. 기본주당이익 23 255 486 2. 희석주당이익 23 254 485 "첨부된 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다." 연 결 자 본 변 동 표 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사와 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 지배기업소유지분 자 본 금 자본잉여금 이익잉여금 자본조정 총계 2018.01.01(제20(전)기초) 24,862,215,000 5,330,278,041 62,170,249,740 2,074,564,782 94,437,307,563 총포괄이익 : 1. 당기순이익 - - 18,576,257,213 - 18,576,257,213 소유주와의 거래 등 : 1. 유상증자 300,000,000 1,307,062,000 - - 1,607,062,000 2. 주식선택권 1,370,000,000 3,858,193,840 - (1,242,775,459) 3,985,418,381 2018.12.31(제20(전)기말) 26,532,215,000 10,495,533,881 80,746,506,953 831,789,323 118,606,045,157 2019.01.01(제21(당)기초) 26,532,215,000 10,495,533,881 80,746,506,953 831,789,323 118,606,045,157 총포괄이익 : 1. 당기순이익 - - 11,394,318,886 - 11,394,318,886 소유주와의 거래 등 : 1. 유상증자 4,635,000,000 15,626,324,500 - - 20,261,324,500 2. 주식선택권 - - - 979,529,432 979,529,432 2019.12.31(제21(당)기말) 31,167,215,000 26,121,858,381 92,140,825,839 1,811,318,755 151,241,217,975 "첨부된 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다." 연 결 현 금 흐 름 표 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사와 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 제 21(당)기 제 20(전)기 I. 영업활동으로 인한 현금흐름 (26,506,956,503) (10,018,443,903) 1. 조정후당기순이익 13,947,386,215 20,145,092,170 당기순이익 11,394,318,886 18,576,257,213 이자수익 (1,319,245,114) (1,119,838,355) 배당수익 (1,014,406,337) (516,690,439) 이자비용 4,364,131 - 법인세비용 4,882,354,649 3,205,363,751 2-1. 현금의 유출이 없는 비용 등의 가산 56,241,837,184 58,024,241,170 당기손익-공정가치측정금융상품평가손실 27,020,689,086 29,216,321,673 신용손실충당금 전입액 550,000,000 7,374,868 감가상각비 339,253,120 88,630,395 무형자산상각비 10,780,000 13,822,333 주식기준보상비용 1,255,806,964 950,826,130 비지배지분부채 관련비용 27,028,760,163 27,736,902,549 지분법평가손실 32,865,789 10,360,170 외화환산손실 3,273,415 3,052 유형자산처분손실 408,647 - 2-2. 현금의 유입이 없는 수익 등의 차감 (54,304,473,531) (44,758,316,892) 당기손익-공정가치측정금융상품평가이익 (47,449,831,311) (38,299,603,615) 유형자산처분이익 (9,673,587) (16,543,454) 비지배지분부채 관련수익 (6,639,523,892) (6,442,160,729) 지분법평가이익 (205,038,807) - 외화환산이익 (405,934) (9,094) 3. 영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 (43,201,980,320) (42,438,468,398) 당기손익-공정가치측정금융자산의 증감 (39,917,590,137) (35,013,239,494) 상각후원가측정금융자산의 증감 (2,737,174,469) (7,046,749,460) 기타자산의 증감 (210,283,565) 27,033,479 예수부채의 증감 36,583,090 (1,785,607,192) 기타부채의 증감 (373,515,239) 1,380,094,269 4. 이자수취 1,315,156,347 1,119,838,355 5. 배당금수취 1,184,406,336 516,690,439 6. 법인세지급 (1,689,288,734) (2,627,520,747) Ⅱ. 투자활동으로 인한 현금흐름 (10,125,443,711) (1,170,233,671) 1. 투자활동으로 인한 현금유입액 34,122,355 21,545,454 유형자산의 처분 34,122,355 21,545,454 2. 투자활동으로 인한 현금유출액 (10,159,566,066) (1,191,779,125) 유형자산의 취득 (151,566,066) (85,079,125) 무형자산의 취득 - (106,700,000) 관계기업투자자산의 취득 (10,008,000,000) (1,000,000,000) III. 재무활동으로 인한 현금흐름 56,943,006,624 11,256,195,214 1. 재무활동으로 인한 현금유입액 92,707,324,500 57,919,800,456 비지배지분부채의 증가 72,446,000,000 53,157,000,000 주식선택권의 행사 - 3,155,738,456 유상증자 20,261,324,500 1,607,062,000 2. 재무활동으로 인한 현금유출액 (35,764,317,876) (46,663,605,242) 비지배지분부채의 감소 (35,518,057,028) (46,663,605,242) 리스부채의 상환 (246,260,848) - IV. 외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과 (2,867,481) 6,042 V. 현금및현금성자산 순증감 (= I + II + III + IV) 20,307,738,929 67,523,682 VI. 기초 현금및현금성자산 57,824,827,187 57,757,303,505 VII. 당기말 현금및현금성자산 78,132,566,116 57,824,827,187 "첨부된 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다." 3. 연결재무제표 주석 1. 일반사항1.1 지배기업의 개요 미래에셋벤처투자 주식회사와 그 종속기업(이하 "연결실체")의 지배기업인 미래에셋벤처투자 주식회사(이하 "지배기업")는 1999년 6월 8일에 중소기업창업지원을 목적으로 설립되어 1999년 6월 28일자로 중소기업청에 중소기업창업투자회사로 등록하였습니다. 이에 따라 지배기업은 중소기업 창업자에 대한 투자와 중소기업 창업투자조합자금 관리 등을 주요사업으로 영위하고 있습니다. 지배기업의 본점은 경기도 성남시 분당구 판교역로 241번길 20에 위치하고 있습니다.지배기업은 2019년 3월에 주식을 한국거래소에 상장하였으며 설립시 자본금은 10,000,000천원이었으나, 설립 후 수차의 유상증자 등을 거쳐 당기말 현재 납입자본금은보통주 30,667,215천원과 우선주 500,000천원입니다. 다만, 우선주에 대한 이익소각으로 인하여 발행주식 액면총액은 30,667,215천원(보통주: 30,667,215천원)으로 납입자본금과 상이합니다. 당기말과 전기말 현재 주요 주주 현황은 다음과 같습니다. 주주명 당기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) 보통주: 미래에셋대우(주) 18,887,365 61.59 18,887,365 72.55 우리사주조합 500,000 1.63 300,000 1.15 미래에셋컨설팅(주) 141,645 0.46 141,645 0.55 기타 11,138,205 36.32 6,703,205 25.75 합계 30,667,215 100.00 26,032,215 100.00 1.2 종속기업의 개요 1.2.1 당기말 및 전기말 현재 종속기업 의 현황은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 (*) 주요영업활동 소재지 결산월 지분율(%) 당기말 전기말 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 투자 대한민국 12월 - 10.53 미래에셋사회적기업투자조합 투자 대한민국 12월 - 4.76 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 투자 대한민국 12월 6.51 6.51 미래에셋사회적기업투자조합2호 투자 대한민국 12월 5.00 5.00 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 투자 대한민국 12월 26.11 26.11 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 투자 대한민국 12월 3.75 3.75 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 투자 대한민국 12월 2.86 2.86 미래에셋글로벌투자조합 투자 대한민국 12월 12.50 12.50 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 투자 대한민국 12월 37.50 37.50 미래에셋 청년창업 투자조합 투자 대한민국 12월 17.86 17.86 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 투자 대한민국 12월 22.00 22.00 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 투자 대한민국 12월 15.00 15.00 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 투자 대한민국 12월 10.40 10.40 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 투자 대한민국 12월 9.13 9.13 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 투자 대한민국 12월 24.00 24.00 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1 투자 대한민국 12월 22.25 22.25 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 투자 대한민국 12월 17.60 17.60 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1 투자 대한민국 12월 14.92 - 미래에셋-그린프로그 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 - 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 투자 대한민국 12월 9.62 - 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 투자 대한민국 12월 17.78 - (*) 지배기업을 통한 지분율이 50% 미만이나 지배기업이 업무집행사원으로서 관련활동을 지시할 수 있는 힘이 있고, 변동이익에 유의적으로 노출되어 있으며, 이익에 영향을 줄 수 있도록 힘을 사용할 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다. 1.2.2 종속기업의 재무정보 요약 당기말 및 전기말 현재와 당기 및 전기의 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다. 당기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 영업수익 당기순손익 총포괄손익 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 4,456,126 1,238,349 1,075,320 (832,218) (832,218) KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 14,948,782 223,991 2,682,353 (446,452) (446,452) 미래에셋사회적기업투자조합2호 3,898,134 14,327 43,241 (1,407) (1,407) 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 4,539,379 117,453 1,091,415 (726,411) (726,411) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 7,000,295 6,293 1,910,802 915,798 915,798 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 8,015,947 156,101 2,884,028 2,245,470 2,245,470 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 7,104,064 134,284 2,844,722 2,156,555 2,156,555 미래에셋글로벌투자조합 28,594,679 506,010 5,600,867 168,052 168,052 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 3,017,680 29,378 699,536 648,013 648,013 미래에셋 청년창업 투자조합 13,393,758 248,663 1,599,221 37,862 37,862 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 17,295,733 191,377 251,806 (2,071,710) (2,071,710) 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 26,284,118 144,124 1,681,515 (1,583,012) (1,583,012) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 19,158,647 55,333 11,594,497 10,459,626 10,459,626 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 18,573,247 67,370 6,789,772 5,990,337 5,990,337 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 21,338,645 165,306 2,205,279 1,551,936 1,551,936 미래에셋청년창업투자조합2호 24,141,996 163,870 884,134 (401,462) (401,462) 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1 14,409,288 61,935 405,755 (648,922) (648,922) 미래에셋청년창업투자조합3호 19,219,464 146,029 23,728 (868,804) (868,804) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1 21,873,381 89,812 69,898 (216,430) (216,430) 미래에셋-그린프로그 투자조합 3,961,935 27,382 4,386 (65,447) (65,447) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 18,008,977 35,249 8,977 (26,272) (26,272) 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 9,000,000 9,784 - (9,784) (9,784) 전기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 영업수익 당기순손익 총포괄손익 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 15,424,003 4,225 8,208,450 5,488,480 5,488,480 미래에셋사회적기업투자조합 142,844 5,259 190,755 (348,069) (348,069) 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 9,013,136 1,363,141 2,603,218 1,715,602 1,715,602 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 20,293,764 2,052,522 9,536,270 2,391,019 2,391,019 미래에셋사회적기업투자조합2호 3,910,638 25,425 135,711 (342,736) (342,736) 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 6,645,733 217,395 1,278,802 (2,727,418) (2,727,418) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 8,095,516 1,312 1,776,276 (2,681,093) (2,681,093) MAVI신성장좋은기업투자조합1호 5,745,690 131,314 2,463,617 2,133,015 2,133,015 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 4,929,789 116,565 2,278,750 1,832,289 1,832,289 미래에셋글로벌투자조합 28,270,762 350,144 6,780,547 2,424,251 2,424,251 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 2,352,622 12,334 495,733 445,300 445,300 미래에셋 청년창업 투자조합 13,201,246 94,013 170,953 (191,483) (191,483) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 19,308,581 132,515 6,809,378 4,666,111 4,666,111 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 21,880,298 157,293 277,921 (567,423) (567,423) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 12,507,450 57,917 6,892,969 4,557,563 4,557,563 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 16,887,102 67,857 8,103,837 5,654,961 5,654,961 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 19,784,046 162,643 1,990,232 (204,896) (204,896) 미래에셋청년창업투자조합2호 14,539,624 160,035 17,944 (612,383) (612,383) 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1 15,058,210 61,935 148,434 (3,725) (3,725) 미래에셋청년창업투자조합3호 5,002,886 60,647 2,886 (57,761) (57,761) 1.2.3 종 속 기 업의 변동현황 1.2.3.1 당기 및 전기 중 종속기업에 신규로 포함된 기업의 내역은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 사유 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 신설 미래에셋-그린프로그 투자조합 신설 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 신설 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 신설 기업(조합)명 사유 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1 신설 미래에셋청년창업투자조합3호 신설 1.2.3.2 당기 중 종속기업에서 제외된 기업의 내역은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 사유 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 청산 미래에셋사회적기업투자조합 청산 2. 연결재무제표 작성기준 다음은 연결재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 보고기간에 계속적으로 적용됩니다. 2.1 연결재무제표 작성기준 연결실체의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석 2.4에서 설명하고 있습니다. 2.2 회계정책과 공시의 변경 2.2.1 연결실체가 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 연결실체는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. - 기업회계기준서 제1116호 '리스' 제정 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체합니다. 기업회계기준서 제1116호에서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 연결실체는 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 도입 결과 회계정책을 변경하였습니다. 기업회계기준서 제1116호의 경과 규정에 따라 변경된 회계정책을 소급 적용하였고, 최초 적용으로 인한 누적효과는 최초 적용일인 2019년 1월 1일에 반영하였습니다. 비교 표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. ① 적용시점에 미치는 영향기업회계기준서 제1116호의 적용시점에, 연결실체는 사용권자산을 추가 인식하고, 리스부채를 추가로 인식하였습니다. 적용시점에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 조정금액 유형자산으로 표시한 사용권자산 419,169 리스부채 419,169 운용리스로 분류하였던 리스에 대한 리스부채를 측정할 때, 연결실체는 2019년 1월 1일의 증분차입이자율을 사용하여 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 2.05%~2.28%입니다. (단위: 천원) 구분 금액 전기말(2018년 12월 31일) 운용리스 약정 426,393 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 금액 419,169 전기말(2018년 12월 31일)에 인식된 금융리스부채 - 소액 기초자산 리스에 대한 면제규정 적용 - 적용시점에 남은 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대한 면제규정 적용 - 2019년 1월 1일에 인식한 리스부채 419,169 ② 적용기간에 미치는 영향기업회계기준서 제1116호를 최초 적용한 결과, 연결실체는 당기말 현재 종전에 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 사용권자산으로 109,706천원을 인식하였고, 리스부채로 142,212천원을 인식하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스에 관련하여 연결실체는 운용리스비용 대신에 감가상각비와 이자비용을 인식하였습니다. 연결실체는 이 리스에 대하여 당기 중 감가상각비 274,403 천원, 이자비용 4,364천원을 인식하였습니다. - 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정 부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산을 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 해당 기준서의개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정 확정급여제도의 변경으로 제도의 개정, 축소, 정산이 되는 경우 제도의 변경 이후 회계기간의 잔여기간에 대한 당기근무원가 및 순이자를 산정하기 위해 순확정급여부채(자산)의 재측정에 사용된 가정을 사용합니다. 또한, 자산인식상한의 영향으로 이전에 인식하지 않은 초과적립액의 감소도 과거근무원가나 정산손익의 일부로 당기손익에 반영합니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용 대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정 제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리를 과세당국이 인정할지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. 해당 해석서의 제정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 한국채택국제회계기준 2015-2017 연차개선 ① 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ② 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' 공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ③ 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식하도록 개정되었습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ④ 기업회계기준서 제1023호 '차입원가' 적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. 2.2.2 연결실체가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 연결실체가 조기 적용하지 아니한 제개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시', 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - 중요성의 정의'중요성의 정의'를 명확히 하고 기준서 제1001호와 제1008호를 명확해진 정의에 따라 개정하였습니다. 중요성 판단 시 중요한 정보의 누락이나 왜곡표시 뿐만 아니라 중요하지 않은 정보로 인한 영향과 연결실체가 공시할 정보를 결정할 때 정보이용자의 특성을 고려하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 연결실체는 동 개정사항이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 사업의 정의개정된 사업의 정의에서는, 취득한 활동과 자산의 집합을 사업으로 판단하기 위해서는 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인과정을 반드시 포함하도록 하였고 원가 감소에 따른 경제적 효익은 제외하였습니다. 이와 함께 취득한 총자산의 대부분의 공정가치가 식별가능한 단일 자산 또는 자산집합에 집중되어 있는 경우, 취득한 활동과 자산의 집합은 사업이 아닌, 자산 또는 자산의 집합으로 결정할 수 있는 선택적 집중테스트가 추가되었습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 연결실체는 동 개정사항이 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 2.3 측정기준 연결실체의 연결재무제표는 주석에서 별도로 기술하는 경우를 제외하고는 역사적 원가모형에 의하여작성되었습니다. 2.4 중요한 회계추정 및 판단 연결실체는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 2.4.1 금융상품의 공정가치활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 연결실체는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다.2.4.2 법인세 연결실체는 보고기간말 현재까지의 영업활동의 결과로 미래에 부담할 것으로 예상되는 법인세효과를 최선의 추정과정을 거쳐 당기법인세 및 이연법인세로 인식하였습니다. 하지만 실제 미래 최종 법인세부담은 인식한 관련 자산ㆍ부채와 일치하지 않을 수 있으며, 이러한 차이는 최종 세효과가 확정된 시점의 당기법인세 및 이연법인세 자산ㆍ부채에 영향을 줄 수 있습니다.연결실체는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결실체가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. 2.5 유의적인 회계정책연결재무제표 작성에 적용된 유의한 회계정책은 아래 기술되어 있습니다. 2.5.1 관계기업 및 종속기업관계기업은 회사의 재무정책 및 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 유의적인 영향력을 가지고 있는 회사이며, 일반적으로 연결실체가 피투자기업 의결권의 20%이상을 소유하고 있다면 유의적인 영향력이 있는 것으로 판단하고 있습니다.종속기업은 연결실체에 의해 지배를 받고 있는 기업이며, 연결실체는 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우 기업을 지배합니다. 연결실체의 또 다른 기업에 대한 지배 여부를 평가하는 데 있어 행사 또는 전환이 가능한 잠재적 의결권의 존재와 영향도 고려하고 있습니다. 연결실체의 연결재무제표에서는 관계기업에 대한 투자를 기업회계기준서 제1027호에 따라 각각 지분법으로 처리하고 있습니다. 연결실체는 매 보고기간마다 관계기업 투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는지를 결정하여야 합니다. 만약 객관적인 손상의 징후가 있다면 연결실체는 관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 인식합니다. 2.5.2 외화환산 2.5.2.1 기능통화와 표시통화 연결실체는 연결재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 연결실체의 기능통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다. 2.5.2.2 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 2.5.3 금융상품의 인식 및 측정기준 2.5.3.1 분류 연결실체는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다. - 당기손익-공정가치측정금융자산 - 기타포괄손익-공정가치금융자산 - 상각후원가측정금융자산 금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다. 공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 연결실체는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 2.5.3.2 측정 연결실체는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치측정금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. 2.5.3.2.1 채무상품 금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 연결실체는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.- 기타포괄손익-공정가치측정금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. - 상각후원가측정금융자산계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 상각과정을 통해 또는 손상차손(환입)의 인식을 위해 당기손익으로 인식합니다. - 당기손익-공정가치측정금융자산상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치측정채무상품의 손익은 당기손익으로 인식합니다. 2.5.3.2.2 지분상품연결실체는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 배당을 받을 권리가 확정된 때 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. 2.5.3.2.3 공정가치 연결실체는 이용가능하다면 공정가치의 최선의 추정치로 활성시장에서 공시되는 가격을 이용하며, 이는 금융상품의 상장시장가격이나 활성시장에서 거래된 금융상품에대한 매매중개기관의 공시가격(dealer price quotations)에 기초합니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기구를 통해 공시가격이 용이하고 정기적으로 이용가능하며, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 그 금융상품은 활성시장에서 가격이 공시되고 있는 것으로 판단합니다. 만약, 금융상품에 대한 활성시장이 없다면 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하거나, 독립적인 외부전문평가기관의 평가결과를 이용합니다. 평가기법은 합리적인 판단력과 거래의사가 있는 독립된 당사자 사이의 최근 거래를 사용하는 방법, 실질적으로 동일한 다른 금융상품의 현행공정가치를 이용할 수 있다면 이를 참조하는 방법,현금흐름할인방법과 옵션가격결정모형을 포함합니다. 연결실체는 옵션과 같은 보편화된 금융상품의 공정가치 결정에는 시장참여자가 일반적으로 사용하는 평가모형을 사용하며, 보다 복잡한 금융상품의 경우에 일반적인 가치평가모형으로부터 발전된 자체 평가모형을 사용합니다. 이러한 모델에 투입되는 일부 혹은 모든 변수들은 시장에서 관측불가능할 수도 있고, 시장가격이나 시장이자율에서 파생될 수도 있으며, 어떠한 가정에 기초하여 측정될 수도 있습니다. 또한, 연결실체는 연결재무상태표에 인식된 공정가치측정치에 대해 공정가치 측정에사용된 투입변수의 유의성을 반영하여 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류합니다. - 수준 1: 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격 - 수준 2: 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수 (단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함) - 수준 3: 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관 측가능하지 않은 투입변수) 공정가치 측정치 전체를 공정가치 서열체계의 어느 수준으로 구분하는지는 공정가치측정치 전체에 유의적인 투입변수 중 가장 낮은 수준의 투입변수에 기초하여 결정되며 외화로 표시된 금융상품의 경우 환율변동효과가 공정가치 서열체계 구분에 영향을 미치지 않습니다. 이러한 목적상, 투입변수의 유의성은 공정가치측정치 전체에 대해 평가합니다. 공정가치측정에서 관측가능한 투입변수를 이용하지만 그러한 관측가능한 투입변수가 관측가능하지 않은 투입변수에 기초한 유의적인 조정이 필요한 경우, 그러한 측정치는 수준 3의 측정치로 간주합니다. 추가적으로, 공정가치 평가기법들이 시장참여자들이 가격을 결정하는데 고려하는 모든 요소를 적절하게 반영하지 못하는 경우 공정가치 평가모형에서 산출된 가치는 몇 가지 요소를 반영하여 조정됩니다. 공정가치 조정에는 거래상대방의 신용위험, 매입-매도호가조정, 유동성 위험 및 기타 요인 등이 포함됩니다. 연결실체가 선택한 평가기법은 금융상품의 가격을 결정하기 위하여 일반적으로 적용되는경제학적 방법론에 부합하며, 시장정보를 최대한 사용하고, 기업의 특유한 정보를 최소한으로 사용하도록 설계되었습니다. 또한, 주기적으로 평가기법을 조정하며 동일한 금융상품의 관측가능한 현행 시장거래가격을 사용하거나 관측가능한 시장자료에 기초하여 그 타당성을 검토합니다. 2.5.3.3 제거 제거란 이미 인식된 금융자산이나 금융부채를 재무상태표에서 삭제하는 것으로 금융자산 및 금융부채 각각의 제거기준은 다음과 같습니다. 2.5.3.3.1 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하거나 또는 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 아니하고 이전하지도 아니하는 경우, 당해 금융자산을 통제하고 있지 아니하면 금융자산을 제거하고 있습니다. 즉, 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 이전되지 않았을 때는 연결실체는 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 금융자산을 인식하고 있습니다.2.5.3.3.2 금융부채의 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료됨으로 인하여 소멸한 경우에 재무상태표에서 제거합니다. 2.5.3.4 상계 금융자산과 금융부채는 연결실체가 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다. 2.5.4 현금및현금성자산 현금및현금성자산은 보유중인 현금, 외국통화, 기타 취득 당시 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 포함하고 있습니다. 2.5.5 파생금융상품 파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 내재파생상품은 주계약의 경제적 특성 및 위험도와 밀접한 관련성이 없고 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족하는 경우입니다. 비파생금융자산이 내재파생상품을 포함하는 복합계약인 경우 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. 비파생금융부채가 내재파생상품을 포함하는 복합계약인 경우 복합금융상품이 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정되지 않았다면, 내재파생상품을 주계약과 분리하여 별도로 회계처리하고 있습니다. 주계약과 분리한 내재파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.5.6 유형자산 유형자산은 역사적원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.연결실체는 유형자산을 자산별 경제적 내용연수(4~5년)를 적용하여 정액법으로 감가상각하고 있습니다. 유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리 됩니다. 2.5.7 무형자산 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 내부적으로 창출한 무형자산인 기타의무형자산은 기술적 실현가능성, 미래경제적효익 등을 포함한 자산 인식요건이 충족된 시점 이후에 발생한 지출금액의 합계입니다.회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 계정과목 추정내용연수 기타의무형자산 5년 2.5.8 종업원급여 2.5.8.1 퇴직급여: 확정기여제도 확정기여제도는 연결실체가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무용역을 제공하였을 때 비용으로 인식됩니다. 2.5.8.2 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 회계기간의 종료일부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고 있습니다. 과거 근무용역의 결과 연결실체가 지급해야 할 법적의무 또는 의제의무가 있고, 그 채무금액을 신뢰성있게 추정할 있다면 이익분배금 및 상여금으로 지급이 예상되는 금액을 부채로 인식하고 있습니다. 2.5.8.3 주식기준보상 연결실체는 종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 가득기간에 걸쳐 종업원 급여비용으로 인식됩니다. 가득될 것으로 예상되는 지분상품의 수량은 매 보고기간말에 비시장성과조건을 고려하여 재측정되며, 당초 추정치로부터의 변동액은 당기손익과 자본으로 인식됩니다. 주식선택권의 행사시점에 신주를 발행할 때 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한순유입액은 자본금(명목가액)과 주식발행초과금으로 인식됩니다. 2.5.9 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결실체가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결실체는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대하여 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 연결실체가 보유하고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다. 2.5.10 수익인식기준연결실체는 고객에게 제공되는 서비스 형태에 따라 수익의 인식기준을 달리하고 있습니다. 금융상품의 유효이자율의 일부인 수수료수익은 유효이자율에 의해 조정되어이자수익으로 인식됩니다. 용역을 제공함으로써 가득되는 수수료수익 및 유의적인 행위를 수행함으로써 가득되는 수수료는 기업회계기준서 제1115호에 따라 계약에 5단계 수익인식모형(①계약 식별 → ②수행의무 식별 → ③거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분→ ⑤수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다. 2.5.11 이자수익 이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 2.5.12 배당금 배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다. 2.5.13 연결실체가 발행한 지분상품 지분상품은 연결실체의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약 또는 약정을 의미합니다. 2.5.13.1 보통주보통주는 자본으로 분류되고 있습니다. 보통주 발행 시 발생하는 추가적인 비용은 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다. 2.5.14 보고부문연결실체는 보고기간 종료일 현재 기업회계기준서 제1108호 '영업부문'에 따른 영업부문이 하나만 존재하므로 영업부문과 관련된 공시를 생략하였습니다. 2.5.15 리스 연결실체는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초 인식 시 원가로 측정하고, 후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을차감하고, 리스부채의 재측정에 따른 조정을 반영하여 측정합니다. 사용권자산이 투자부동산의 정의를 충족하면 투자부동산으로 표시합니다. 다만, 리스기간이 12개월 이내이고 매수선택권이 없는 단기리스와 가치가 낮은 소액자산리스에 대해서는 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않고 관련 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액기준에 따라 비용으로 인식합니다.리스부채는 최초 인식 시 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정합니다. 현재가치 측정 시 리스의 내재이자율로 리스료를 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결실체의 증분차입이자율로 리스료를 할인합니다. 연결실체는 일반적으로 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대하여 인식한 이자비용만큼 증가하고, 리스료의지급을 반영하여 감소합니다. 지수나 요율(이율)의 변동, 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액의 변동, 매수선택권이나 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지나 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한지에 대한 평가의 변동에 따라 미래 리스료가 변경되는 경우에 리스부채를 재측정합니다.연결실체는 연장선택권을 포함하는 일부 리스계약에 대한 리스기간을 결정할 때 판단을 적용합니다. 연결실체가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지에 대한 평가는 리스기간에 영향을 주기 때문에 리스부채와 사용권자산의 금액에 유의적인 영향을 미칩니다. 3. 금융위험의 관리 3.1 위험관리정책 개요연결실체는 아래의 리스크에 노출되어 있습니다. 구분 내용 신용리스크 투자자산의 취득에 투입된 자금이 완전히 회수되지 않을 위험 시장리스크 금리, 주가, 환율 등의 시장변수가 불리한 방향으로 변동하여 연결실체가 보유한 투자자산의 가치가 감소하는 위험 유동성리스크 시장의 거래 부진이나 장애로 인해 원하는 가격으로 매매할 수 없는 위험 또는 적정 투자규모를 초과하여 발생할 수 있는 연결실체의 유동성 위험 투자자산포트폴리오리스크 연결실체의 투자자산 업종ㆍ업력ㆍ규모 등 포트폴리오 구성상 문제로 발생할 수 있는 위험 미투자자산포트폴리오리스크 미투자자산 운용시 거래 기관, 상품, 금리 등에서 발생할 수 있는 위험 또는 연결실체의 부적절한 상장주식 투자한도 관리에서 발생할 수 있는 위험 운영리스크 부적절하거나 잘못된 업무프로세스, 인력, 시스템 및 외부 사건으로 인하여 연결실체에 손실이 발생하는 위험 법적리스크 일상 영업 및 업무처리, 외부와의 계약, 소송 등과 관련하여 법규의 잘못된 이해나 원용으로 인하여 발생할 위험 3.2 리스크 관리 조직3.2.1 리스크관리위원회리스크관리위원회는 투자 등 자산운용 및 리스크관리에 관한 중요한 사안을 심의하는 역할을 수행합니다. 주요 심의 및 의결사항은 아래와 같습니다. - 리스크관리의 기본방침 및 전략 수립 - 연결실체가 부담 가능한 리스크 수준 결정 - 적정 투자한도 및 손실 허용한도 승인 - 리스크관리기준의 제정 및 개정 - 자산 건전성 등급 분류의 적정성 - 조합 운용 현황 및 계획 점검 - 리스크관리규정 위반시 조치 3.2.2 리스크관리부서리스크관리위원회의 운영과 관련하여 위원회를 보좌하기 위하여 주관부서인 리스크 관리부서를 경영관리본부 내에 두고 있습니다. 리스크관리부서의 주요 수행 업무는 아래와 같습니다. - 위원회 개최, 안건 준비 및 의사록 작성, 위원회 의결사항 집행 등 위원회 보좌업무 - 위험 종류별ㆍ자산별 위험측정 및 관리방안 수립 - 투자자산 및 조합 운용 현황 보고 - 기타 자산운용, 이익 및 위험관리와 관련하여 중요한 사항의 검토 3.3 투자관리3.3.1 투자 심의 단계투자심의위원회를 구성하여 투자 건에 대한 투자 여부를 결정하게 됩니다. 투자 여부결정 시 성장성, 수익성, 기술성, 경영진 및 회수시기 등을 고려하게 됩니다. 3.3.2 사후관리연결실체는 매분기별로 투자업체의 재무제표, 사업현황, 경영진 및 주요 주주의 변동내역 등 투자업체의 중요한 경영상황을 파악하고 있습니다. 이러한 투자업체의 경영상황의 변화는 투자업체에 대한 실사를 통해서도 이루어지게 됩니다. 투자업체에 대한 실사 후 하기 자산건전성 분류 기준에 따라서 투자주식의 건전성 평가를 수행하게됩니다. 건전성 분류 기준 정상 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용이 양호한 거래처에 대한 총투자 요주의 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용으로 보아 사후관리에 있어 통상 이상의 주의를 요하는 총투자 - 금융기관 신용정보교환 및 관리규약에 의한 황색거래처에 대한 총투자 - 투자이후 2년 이상 연속 결손을 시현하는 거래처에 대한 총투자 - 최근 결산년도 공인회계사 감사의견이 한정 또는 의견거절 거래처에 대한 총투자 - 최근 6개월 이내 1차부도 발생사실이 있는 거래처에 대한 총투자 고정 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용이 불량하여 구체적인 회수조치나 관리방법을 강구할 필요가 있는 거래처에 대한 총투자 - 조업중단 중인 거래처에 대한 총투자 - 투자이후 3년 이상 연속 결손을 시현하는 거래처에 대한 총투자 - 최근 결산일 현재 납입자본금이 완전 잠식되고 최근 6개월 이내 1차부도 발생사실이 있는 거래처에 대한 총투자 회수의문 고정으로 분류된 거래처에 대한 투자 중 향후 손실발생이 예상 되나 현재 그 손실액을 확정할 수 없는 총투자 - 채무자 회생 및 파산에 관한 법률에 따라 기업회생절차 진행 중인 기업체에 대한 총투자 - 금융기관 신용정보교환 및 관리규약에 의한 적색거래처에 대한 총투자 - 3개월 이상 조업중단 상태인 거래처에 대한 총투자 - 납입자본금이 완전 잠식되고 금융기관 차입금이 매출액을 초과한 거래처에 대한 총 투자 - 투자관련자의 신용위험 등이 현저히 악화되어 회수가 불확실한 총투자 추정손실 파산, 청산, 폐업 등으로 손실처리가 불가피한 거래처에 대한 총투자 3.4 신용위험 3.4.1 신용위험 최대노출 정도당기말 및 전기말 현재 보유한 금융상품과 관련하여 연결실체의 신용위험 최대노출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 현금 및 현금성자산 78,132,566 57,824,827 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 104,172,066 78,816,353 회사채 4,877,475 26,647,834 기타 955,006 3,744 소계 110,004,547 105,467,931 상각후원가측정금융자산 예치금 11,370,994 9,131,770 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 67,360 213,895 미수수익 489,442 1,366 보증금 245,432 245,268 소계 13,490,198 10,753,024 합계 201,627,311 174,045,782 3.4.2 신용 건전성당기말 및 전기말 현재 상환우선주, 회사채, 대출채권 등의 신용건전성에 대한 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 정상 요주의 고정 이하 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 101,996,045 869,819 1,306,202 104,172,066 회사채 4,284,597 - 592,878 4,877,475 기타 955,005 - 1 955,006 상각후원가측정금융자산 대출채권 766,970 - 550,000 1,316,970 합계 108,002,617 869,819 2,449,081 111,321,517 (단위 : 천원) 구분 정상 요주의 고정 이하 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 76,836,185 713,680 1,266,488 78,816,353 회사채 25,314,582 222,397 104,515 25,641,494 기타 3,742 - 2 3,744 상각후원가측정금융자산 대출채권 1,160,725 - - 1,160,725 합계 103,315,234 936,077 1,371,005 105,622,316 3.5 시장리스크관리3.5.1 외환위험 연결실체는 기능통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD가 있습니다. (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 USD 68,578,101 31,582,334 EUR 1,947,587 5,887,933 THB 1,616,181 3,157,487 VND 2,880,801 - 합계 75,022,670 40,627,754 당기말 현재, 다른 모든 변수가 일정하고 원화 대비 각각의 통화가 5% 상승 또는 하락 시, 당기말 및 전기말의 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 5% 상승 5% 하락 USD 3,428,905 (3,428,905) EUR 97,379 (97,379) THB 80,809 (80,809) VND 144,040 (144,040) 합계 3,751,133 (3,751,133) (단위 : 천원) 구분 5% 상승 5% 하락 USD 1,579,117 (1,579,117) EUR 294,397 (294,397) THB 157,874 (157,874) 합계 2,031,388 (2,031,388) 3.5.2 가격위험연결실체는 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 지분증권의 가격이 10% 변동할 경우 당기말 및 전기말 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 등 20,180,836 (20,180,836) (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 등 14,797,823 (14,797,823) 3.6 유동성 위험자금담당부서는 효과적인 유동성관리를 위하여 매 과목별로 자금조달 및 운용계획을수립하고 있습니다. 이는 급격한 자금시장의 경색이나 경제위기에 의한 유동성 위기상황에 대한 대책을 수립하여 위기상황에서의 유동성확보를 위해 국내ㆍ외 CreditLine 확보를 포함한 다양한 방안을 마련하기 위함입니다. 3.5.3.1 당기말 및 전기말 현재 금융부채의 잔존기간별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 즉시지급 (*) 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 리스부채 - 137,698 3,700 2,466 - 143,864 미지급비용 - 2,012,293 - - - 2,012,293 비지배지분부채 25,782,399 - 3,689,617 13,341,398 217,987,573 260,800,987 합계 25,782,399 2,149,991 3,693,317 13,343,864 217,987,573 262,957,144 (*) 즉시지급으로 분류된 비지배지분부채는 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합, KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합, 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 및 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합에 대한 비지배지분부채로서 해당 조합은 청산을 목적으로만 존속합니다. (단위 : 천원) 구분 즉시지급 (*) 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 미지급비용 - 2,185,138 - - - 2,185,138 비지배지분부채 19,908,394 - 29,698,864 3,690,953 150,185,596 203,483,807 합계 19,908,394 2,185,138 29,698,864 3,690,953 150,185,596 205,668,945 (*) 즉시지급으로 분류된 비지배지분부채는 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합, 미래에셋사회적기업투자조합 및 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합에 대한 비지배지분부채로서 해당 조합은 청산을 목적으로만 존속합니다. 4. 자본관리연결실체는 내부자본을 관리하고 있으며, 내부자본은 각종 리스크를 안고 지속적으로 영업을 영위할 수 있도록 뒷받침해주는 자본으로서, 특정한 확률 가정 하에 미래예상 손실을 충당하는데 필요한 자본의 규모로 정의할 수 있습니다. 연결실체가 자본을 관리하는 목적은 내부자본규모와 실제 사용가능한 자본(가용자본)규모를 비교함으로써 재무건전성의 척도로 활용할 수 있으며, 리스크를 감안한 성과측정의 기반을 제공하고자 함입니다. 5. 현금및현금성자산 당기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 현금 및 보통예금 68,272,900 44,162,539 기타예치금 9,859,666 13,662,288 합계 78,132,566 57,824,827 6. 당기손익-공정가치측정금융자산 당기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식 230,467,250 184,882,705 회사채 3,366,777 26,341,493 집합투자증권 12,002,368 4,041,590 외화증권 65,027,330 38,180,366 기타유가증권 951,264 2 합계 311,814,989 253,446,156 7. 상각후원가측정금융자산 7.1 당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 예치금 11,370,994 9,131,770 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 67,360 213,895 미수수익 489,442 1,366 보증금 245,432 245,268 소계 13,490,198 10,753,024 차감: 신용손실충당금 (550,000) - 합계 12,940,198 10,753,024 7.2 당기 중 상각후원가측정금융자산의 신용손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 합계 비신용손상 신용손상 기초 - - - - 전입액 - - 550,000 550,000 기말 - - 550,000 550,000 8. 관계기업투자자산 8.1 당기말 및 전기말 현재 관계기업 의 현황은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 주요영업활동 소재지 결산월 지분율(%) 당기말 전기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 (*1) 투자 대한민국 12월 6.45 6.45 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 (*1) 투자 대한민국 12월 9.95 - 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 (*2) 투자 대한민국 12월 2.41 - 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 (*1) 투자 대한민국 12월 4.83 - (*1) 지분율이 20% 미만이나 연결실체가 공동업무집행사원으로서 유의적인 영향력이 있는 것으로 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다. (*2) 지분율이 20% 미만이나 연결실체가 보유한 전환사채로 인한 잠재적 의결권을 고려하여 관계기업으로 분류하였습니다. 8.2 당기 중 관계기업투자자산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 기업(조합)명 당기초 취득 대체 (*) 처분 지분법손익 배당 당기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 989,640 - - - (6,186) - 983,454 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 - - 1,977,900 - 205,039 (170,000) 2,012,939 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 - 8,000 - - (7) - 7,993 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 - 10,000,000 - - (26,673) - 9,973,327 합계 989,640 10,008,000 1,977,900 - 172,173 (170,000) 12,977,713 (*) 당기 중 당기손익-공정가치측정금융자산에서 관계기업투자자산으로 재분류되었습니다. (단위: 천원) 기업(조합)명 전기초 취득 처분 지분법손익 배당 전기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 - 1,000,000 - (10,360) - 989,640 8.3 관계기업의 재무정보 요약당기말 및 전기말 현재와 당기 및 전기의 관계기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다. 당기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 자본 영업수익 당기순손익 총포괄손익 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,243,498 - 15,243,498 (95,879) (95,879) (95,879) 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 20,310,082 80,021 20,230,061 864,550 864,550 864,550 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 14,786,673 2,213,038 12,573,635 2,419 2,419 2,419 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 206,806,362 358,494 206,447,868 (552,132) (552,132) (552,132) 전기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 자본 영업수익 당기순손익 총포괄손익 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,343,255 3,878 15,339,377 (160,623) (160,623) (160,623) 9. 유형자산9.1 당기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 감가상각누계액 손상차손누계액 합계 차량운반구 (*) 197,148 (48,787) - 148,361 기구비품 (*) 93,654 (58,379) - 35,275 임차점포시설물 (*) 311,124 (290,581) - 20,543 사용권자산 부동산 357,118 (247,412) - 109,706 합계 959,044 (645,159) - 313,885 (*) 당기 중 감가상각이 완료된 일부 자산에 대한 제각이 수행되었습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 감가상각누계액 손상차손누계액 합계 차량운반구 193,257 (121,319) - 71,938 기구비품 139,707 (113,711) - 25,996 임차점포시설물 359,920 (315,533) - 44,387 합계 692,884 (550,563) - 142,321 9.2 당기 및 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 회계정책변경효과 취득 처분 감가상각비 당기말 차량운반구 71,938 - 122,428 (23,054) (22,951) 148,361 기구비품 25,996 - 22,934 (1,803) (11,852) 35,275 임차점포시설물 44,387 - 6,204 (1) (30,047) 20,543 사용권자산 부동산 - 342,694 14,424 - (247,412) 109,706 사용권자산 차량운반구 - 76,475 - (49,484) (26,991) - 합계 142,321 419,169 165,990 (74,342) (339,253) 313,885 (단위: 천원) 구분 전기초 취득 처분 감가상각비 전기말 차량운반구 62,774 41,809 (2) (32,643) 71,938 기구비품 15,905 27,100 - (17,009) 25,996 임차점포시설물 67,195 16,170 - (38,978) 44,387 합계 145,874 85,079 (2) (88,630) 142,321 10. 무형자산10.1 당기말 및 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 상각누계액 손상차손누계액 합계 회원권 187,806 - - 187,806 기타 155,100 (68,162) - 86,938 합계 342,906 (68,162) - 274,744 (단위: 천원) 구분 취득금액 상각누계액 손상차손누계액 합계 회원권 187,806 - - 187,806 기타 155,100 (57,382) - 97,718 합계 342,906 (57,382) - 285,524 10.2 당기 및 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 취득 처분 상각 당기말 회원권 187,806 - - - 187,806 기타 97,718 - - (10,780) 86,938 합계 285,524 - - (10,780) 274,744 (단위: 천원) 구분 전기초 취득 처분 상각 전기말 회원권 192,806 - (5,000) - 187,806 기타 4,840 106,700 - (13,822) 97,718 합계 197,646 106,700 (5,000) (13,822) 285,524 11. 기타자산 당기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 기타자산 선급금 147,947 선급비용 66,425 합계 214,372 12. 리스부채 12.1 당기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 최소리스료 143,864 현재가치할인차금 (1,652) 최소리스료의 현재가치 142,212 12.2 당기 중 리스부채 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 기초 - 회계정책변경효과 419,169 취득 14,424 리스계약 해지 (49,484) 이자비용 4,364 지급 (246,261) 기말 142,212 12.3 당기 중 리스 이용으로 발생한 총 현금 유출액 및 비용 인식액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 현금유출액 비용인식액 리스부채에서 발생한 금액 246,261 4,364 13. 기타부채 13.1 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 기타금융부채 미지급비용 2,012,293 2,185,138 기타부채 미지급금 10,577 212,864 예수금 78,136 39,935 선수금 107,178 107,178 소계 195,891 359,977 합계 2,208,184 2,545,115 14. 자본14.1 자본금지배기업이 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고, 1주당 액면금액은 1,000원입니다. 당기말 현재 지배기업이 발행한 보통주 주식수는 30,667,215주입니다. 14.1.1 당기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 보통주 발행한 주식수 30,667,215주 26,032,215주 1주의 금액 1,000원 1,000원 자본금 30,667,215 26,032,215 우선주 자본금 500,000 500,000 합계 (*) 31,167,215 26,532,215 (*) 우선주에 대한 이익소각으로 인하여 발행주식 액면총액과 납입자본금이 상이합니다. 14.1.2 당기 및 전기 중 지배기업의 발행주식수, 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 일자 내역 주식수(주) 자본금 주식발행초과금 2019년 1월 1일 당기초 26,032,215 26,532,215 10,493,271 2019년 3월 13일 유상증자 (*) 4,635,000 4,635,000 15,626,324 2019년 12월 31일 당기말 30,667,215 31,167,215 26,119,595 (*) 코스닥시장 상장공모 신주 4,635,000주를 공모가 4,500원에 발행하였습니다. (단위: 천원) 일자 내역 주식수(주) 자본금 주식발행초과금 2018년 1월 1일 전기초 4,872,443 24,862,215 5,328,015 2018년 4월 27일 주식선택권 행사 274,000 1,370,000 3,858,194 2018년 5월 11일 우리사주 유상증자 60,000 300,000 1,307,062 2018년 9월 5일 액면분할 20,825,772 - - 2018년 12월 31일 전기말 26,032,215 26,532,215 10,493,271 14.2 자본잉여금 당기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식발행초과금 26,119,595 10,493,271 감자차익 2,263 2,263 합계 26,121,858 10,495,534 14.3 자본조정 당기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식선택권 1,720,465 740,935 기타자본조정 90,854 90,854 합계 1,811,319 831,789 14.4 이익잉여금14.4.1 당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 법정적립금 230,107 230,107 미처분이익잉여금 91,910,718 80,516,399 합계 92,140,825 80,746,506 14.4.2 법정적립금법정적립금은 전액 이익준비금으로 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으며, 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 주주총회의 결의에 의하여 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다. 15. 수수료수익 및 비용당기 및 전기 중 수수료수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 수수료수익 조합 및 PEF 관련 수수료수익 738,909 76,014 수수료비용 매매수수료 42,490 87,547 합계 696,419 (11,533) 16. 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 및 손실 당기 및 전기 중 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 및 손실의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 당기손익-공정가치금융자산 처분이익 34,697,751 55,805,027 당기손익-공정가치금융자산 평가이익 47,449,831 38,299,604 소계 82,147,582 94,104,631 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실 당기손익-공정가치금융자산 처분손실 11,133,322 14,889,665 당기손익-공정가치금융자산 평가손실 27,020,689 29,216,322 소계 38,154,011 44,105,987 합계 43,993,571 49,998,644 17. 이자수익 및 비용 당기 및 전기 중 이자수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 이자수익 예치금이자 894,975 538,266 기타이자수익 424,270 581,573 소계 1,319,245 1,119,839 이자비용 - 리스부채이자 4,364 - 합계 1,314,881 1,119,839 18. 기타영업수익 및 비용 당기 및 전기 중 기타영업수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 기타영업수익 배당금수익 1,014,406 516,690 외화환산이익 406 9 비지배지분부채 수익 6,639,523 6,442,161 기타의영업수익 27,373 27,273 소계 7,681,708 6,986,133 기타영업비용 외환차손 42,205 110,747 외화환산손실 3,273 3 비지배지분부채 비용 27,028,760 27,736,903 소계 27,074,238 27,847,653 합계 (19,392,530) (20,861,520) 19. 인건비19.1 당기 및 전기 중 인건비의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 급여 6,489,880 5,424,441 퇴직급여 334,100 283,746 복리후생비 648,459 265,808 합계 7,472,439 5,973,995 19.2 주식기준보상 19.2.1 당기말 현재 주식기준보상과 관련된 중요사항은 다음과 같습니다. 구분 약정사항 권리부여일 2015년 3월 31일 2015년 7월 8일 2018년 8월 3일 부여수량 1,200,000주 720,000주 500,000주 당기말 잔존수량 90,000주 150,000주 480,000주 가득조건 권리부여일로부터 2년 이상 재임 행사기간 2017년 3월 31일부터2024년 3월 31일까지 2017년 7월 8일부터2024년 7월 8일까지 2020년 8월 4일부터2027년 8월 4일까지 행사가격 (*) 2,600원 2,600원 6,000원 (*) 액면분할(2018년 9월 5일) 후 주식 수로 조정한 금액입니다. 19.2.2 공정가치 산정 구분 내용 권리부여일 2015년 3월 31일 2015년 7월 8일 2018년 8월 3일 옵션가격결정모형 현금흐름할인모형과 옵션가치결정모형(이항모형) 무위험이자율 2.09% 2.41% 2.54% 예상주가변동성 52.03% 62.13% 95.33% 부여일 현재 주가 (*) 2,420원 2,896원 6,159원 주식선택권의 공정가치 (*) 1,426.8원 1,805.6원 5,331.6원 (*) 액면분할(2018년 9월 5일) 후 주식 수로 조정한 금액입니다. 19.2.3 주식기준보상관련 비용 등 (단위: 천원) 구 분 당기 전기 결산일 기준 추정 가득수량 (*) 720,000 740,000 총보상원가 2,958,420 3,065,052 주식기준보상비용 주식선택권 1,255,807 550,665 우리사주조합 주식 배정 - 400,162 합계 1,255,807 950,827 (*) 연결실체는 퇴사율의 합리적인 추정이 어려워 용역제공 종료일에 주식선택권이 전량 가득된다고 가정하였습니다. 19.3 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 당기 및 전기 중 각각 334,100천원 및 283,746천원입니다. 20. 일반관리비당기 및 전기 중 일반관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 임차료 및 관리비 139,398 349,063 지급수수료 982,841 1,092,055 접대비 471,594 377,321 광고선전비 4,400 124,817 유형자산감가상각비 339,253 88,630 연수비 20,787 3,689 무형자산상각비 10,780 13,822 세금과공과 235,613 198,793 기타 286,545 236,674 합계 2,491,211 2,484,864 21. 영업외손익 당기 및 전기 중 영업외손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 영업외수익 유형자산처분이익 9,673 16,543 기타영업외수익 926 634 소계 10,599 17,177 영업외비용 기부금 4,381 4,392 유형자산처분손실 408 - 소계 4,789 4,392 합계 5,810 12,785 22. 법인세비용 22.1 당기 및 전기 중 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 법인세 부담액 2,503,547 2,312,695 과거기간 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항 (107,303) (656,005) 일시적차이로 인한 이연법인세 변동액 2,762,389 1,669,820 자본에 직접 반영된 법인세비용 (276,278) (121,146) 법인세비용 4,882,355 3,205,364 22.2 당기와 전기 중 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 16,276,674 21,781,621 적용세율에 따른 세부담액 3,558,868 4,809,152 조정사항 1,323,487 (1,603,788) 이연법인세 미인식 효과 2,098,066 208,617 비과세 (731,599) (1,562,715) 기타변동 (42,980) (249,690) 법인세비용 4,882,355 3,205,364 유효세율 30.0% 14.7% 22.3 당기와 전기 중 일시적차이와 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 차감할(가산할) 일시적 차이 이연법인세자산(부채) 기초 증감 기말 기초 증감 기말 당기손익-공정가치측정금융자산 (2,718,261) (6,355,136) (9,073,397) (598,017) (1,398,130) (1,996,147) 종속기업투자주식 (4,074,154) 2,024,298 (2,049,856) (896,314) 445,346 (450,968) 관계기업투자주식 10,360 212,024 222,384 2,279 46,645 48,924 퇴직급여충당금 10,577 - 10,577 2,327 - 2,327 감가상각비 86,709 (59,198) 27,511 19,076 (13,024) 6,052 미지급비용 103,532 633,651 737,183 22,777 139,403 162,180 회원권 5,946 - 5,946 1,308 - 1,308 사용권자산 - (109,706) (109,706) - (24,135) (24,135) 리스부채 - 142,212 142,212 - 31,287 31,287 신용손실충당금 - 492,204 492,204 - 108,285 108,285 소계 (6,575,291) (3,019,651) (9,594,942) (1,446,564) (664,323) (2,110,887) 이연법인세인식제외 당기손익-공정가치측정금융자산 (16,535,203) 7,976,619 (8,558,584) (3,637,745) 1,754,856 (1,882,889) 종속기업투자주식 (1,004,379) 1,560,045 555,666 (220,963) 343,210 122,247 소계 (17,539,582) 9,536,664 (8,002,918) (3,858,708) 2,098,066 (1,760,642) 이연법인세인식액 10,964,291 (12,556,315) (1,592,024) 2,412,144 (2,762,389) (350,245) (단위 : 천원) 구 분 차감할(가산할) 일시적 차이 이연법인세자산(부채) 기초 증감 기말 기초 증감 기말 당기손익-공정가치측정금융자산 (7,898,574) 5,180,313 (2,718,261) (1,737,686) 1,139,669 (598,017) 종속기업투자주식 (3,868,544) (205,610) (4,074,154) (851,080) (45,234) (896,314) 관계기업투자주식 - 10,360 10,360 - 2,279 2,279 파생상품평가손익 332,640 (332,640) - 73,181 (73,181) - 주식감액손실 10,589,242 (10,589,242) - 2,329,633 (2,329,633) - 확정급여채무 21,153 (21,153) - 4,654 (4,654) - 퇴직급여충당금 - 10,577 10,577 - 2,327 2,327 감가상각비 24,212 62,497 86,709 5,327 13,749 19,076 미지급비용 826,246 (722,714) 103,532 181,774 (158,997) 22,777 감가상각비(업무용승용차) 44,797 (44,797) - 9,855 (9,855) - 회원권 5,946 - 5,946 1,308 - 1,308 기타 (10,577) 10,577 - (2,328) 2,328 - 소계 66,541 (6,641,832) (6,575,291) 14,638 (1,461,202) (1,446,564) 이연법인세인식제외 당기손익-공정가치측정금융자산 (7,181,867) (9,353,336) (16,535,203) (1,580,011) (2,057,734) (3,637,745) 종속기업투자주식 (11,305,972) 10,301,594 (1,004,378) (2,487,314) 2,266,351 (220,963) 소계 (18,487,839) 948,258 (17,539,581) (4,067,325) 208,617 (3,858,708) 이연법인세인식액 18,554,380 (7,590,090) 10,964,290 4,081,963 (1,669,819) 2,412,144 22.4 당기 및 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 내 역 당기 전기 주식선택권 (276,278) (121,146) 22.5 실현가능성의 판단에 따라 인식한 이연법인세자산과 판단 근거이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 일시적 차이가 실현되는 기간동안 과세소득을 창출할 수 있는 회사의 능력, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망 등 다양한 요소들에 달려 있습니다. 회사는 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 향후 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 미래법인세 절감효과가 실현될 수 있을 것으로 기대되는 차감할 일시적차이에 대하여만 이연법인세자산을 인식하였으며, 동 금액은 미래 과세소득에 대한 추정이 변경된다면 변경될 수 있습니다. 23. 주당이익23.1 기본주당이익23.1.1 당기 및 전기의 기본주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다. 구분 당기 전기 지배주주 당기순손익(원) 11,394,318,886 18,576,257,213 가중평균 유통보통주식수 44,648,419 38,222,623 기본주당순이익(원) 255 486 23.1.2 당기와 전기 중 기본주당이익 계산시 사용된 가중평균 유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 주) 구분 당기 전기 주식수 (*) 적수 주식수 (*) 적수 기초 39,048,322 14,252,637,530 36,543,322 13,338,312,530 유상증자 6,952,501 2,044,035,294 2,055,000 511,695,000 우리사주조합 - - 450,000 101,250,000 합계 46,000,823 16,296,672,824 39,048,322 13,951,257,530 일수 365 365 가중평균 유통보통주식수 44,648,419 38,222,623 (*) 지배기업은 2020년 1월 1일 현재 주주명부에 등재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5000000163주의 비율로 신주를 배정하였으며 상기 주식수는 배정이 예정된 신주를 반영한 주식수입니다. 23.2 희석주당이익 23.2.1 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 연결실체가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 주식선택권이 있습니다. 주식선택권으로 인한 주식수는 주식선택권에 부가된 권리 행사의 금전적 가치에 기초하여 공정가치(회계기간의 평균시장가격)로 취득했을 때 얻게 될 주식수를 계산하고 동 주식수와 주식선택권이 행사된 것으로 가정할 경우 발행될 주식수를 비교하여 산정했습니다. 23.2.2 당기 및 전기의 희석주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다. 구분 당기 전기 지배주주 당기순손익(원) 11,394,318,886 18,576,257,213 발행된 가중평균유통보통주식수(주) 44,648,419 38,222,623 주식선택권(주) 127,872 56,471 희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수(주) 44,776,291 38,279,094 희석주당순이익(원) 254 485 24. 창업투자자산 24.1 창업투자자산은 창업자와 벤처기업 등에 투자 및 지원되는 자산으로 중소기업창업지원법의 규정에 의거 중소벤처기업부장관이 고시한 '창업투자회사 등의 등록 및 관리규정'상 투자실적으로 인정되는 자산으로, 동 창업투자자산의 분류 및 평가방법은 다음과 같습니다.중소기업창업지원법에 따른 투자(사업개시일로부터 7년 이내의 기업에 대한 투자)의경우 투자실적자산으로, 투자실적자산에 포함되지 아니하는 기타의 중소기업에 대한투자의 경우 경영지원자산으로 각각 구분하여 계상하고 있습니다. 24.2 당기말 및 전기말 현재 투자실적자산 및 경영지원자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 투자실적자산 투자주식 142,627,148 114,300,170 경영지원자산 운용투자주식 87,840,102 68,582,535 회사채 투자실적자산 투자사채 2,358,917 10,280,075 경영지원자산 운용투자사채 1,007,860 16,061,418 집합투자증권 경영지원자산 운용투자주식 12,002,368 6,041,590 외화증권 경영지원자산 해외유가증권 65,027,330 38,180,366 기타유가증권 투자실적자산 프로젝트투자 951,264 2 소계 311,814,989 253,446,156 상각후원가측정 금융자산 대여금및수취채권 경영지원자산 창업자대여금 - 550,000 소계 - 550,000 합계 311,814,989 253,996,156 25. 금융상품의 범주별 분류25.1 당기말 및 전기말 현재 금융자산의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 합계 현금및현금성자산 78,132,566 - 78,132,566 당기손익-공정가치측정금융자산 - 311,814,989 311,814,989 상각후원가측정금융자산 12,940,198 - 12,940,198 합계 91,072,764 311,814,989 402,887,753 (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 합계 현금및현금성자산 57,824,827 - 57,824,827 당기손익-공정가치측정금융자산 - 253,446,156 253,446,156 상각후원가측정금융자산 10,753,024 - 10,753,024 합계 68,577,851 253,446,156 322,024,007 25.2 당기말 및 전기말 현재 금융부채의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융부채 당기말 전기말 리스부채 142,212 - 기타금융부채 2,012,293 2,185,138 비지배지분부채 260,800,987 203,483,807 합계 262,955,492 205,668,945 25.3 당기 및 전기 중 금융자산의 범주별 손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 처분손익 평가손익 이자수익 배당수익 신용손실충당금 전입 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 23,564,429 20,429,142 - 1,014,406 - 45,007,977 상각후원가측정금융자산 - - 1,319,245 - (550,000) 769,245 합계 23,564,429 20,429,142 1,319,245 1,014,406 (550,000) 45,777,222 (단위 : 천원) 구분 처분손익 평가손익 이자수익 배당수익 신용손실충당금 전입 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 40,915,364 9,083,282 - 516,690 - 50,515,336 상각후원가측정금융자산 - - 1,119,839 - (7,375) 1,112,464 합계 40,915,364 9,083,282 1,119,839 516,690 (7,375) 51,627,800 25.4 당기 및 전기 중 금융부채의 범주별 손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 비지배지분부채수익 비지배지분부채비용 이자비용 합계 상각후원가측정금융부채 6,639,523 (27,028,760) (4,364) (20,393,601) (단위: 천원) 구분 비지배지분부채수익 비지배지분부채비용 합계 상각후원가측정금융부채 6,442,161 (27,736,903) (21,294,742) 26. 금융자산 및 금융부채의 공정가치26.1 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산 현금및현금성자산 (*) 78,132,566 78,132,566 57,824,827 57,824,827 당기손익-공정가치측정금융자산 311,814,989 311,814,989 253,446,156 253,446,156 주식 230,467,250 230,467,250 182,882,705 182,882,705 회사채 3,366,777 3,366,777 26,341,493 26,341,493 집합투자증권 12,002,368 12,002,368 6,041,590 6,041,590 외화증권 65,027,330 65,027,330 38,180,366 38,180,366 기타유가증권 951,264 951,264 2 2 상각후원가측정금융자산 (*) 12,940,198 12,940,198 10,753,024 10,753,024 합계 402,887,753 402,887,753 322,024,007 322,024,007 금융부채 리스부채 (*) 142,212 142,212 - - 기타금융부채 (*) 2,012,293 2,012,293 2,185,138 2,185,138 비지배지분부채 (*) 260,800,987 260,800,987 203,483,807 203,483,807 합계 262,955,492 262,955,492 205,668,945 205,668,945 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. 26.2 공정가치로 측정된 금융상품의 수준별 공정가치 26.2.1 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 40,126,306 11,550,830 178,790,114 230,467,250 회사채 - - 3,366,777 3,366,777 집합투자증권 - - 12,002,368 12,002,368 외화증권 7,127,868 - 57,899,462 65,027,330 기타유가증권 - - 951,264 951,264 합계 47,254,174 11,550,830 253,009,985 311,814,989 (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 34,102,531 1,986,061 146,794,113 182,882,705 회사채 - - 26,341,493 26,341,493 집합투자증권 - - 6,041,590 6,041,590 외화증권 384,854 - 37,795,512 38,180,366 기타유가증권 - - 2 2 합계 34,487,385 1,986,061 216,972,710 253,446,156 26.2.2 당기와 전기 중 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 당기초 당기손익 취득/전환 매도/결제 수준 3에서 다른 수준으로 변경된 금액(*) 당기말 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 146,794,113 5,704,456 64,389,631 (31,530,707) (6,567,379) 178,790,114 회사채 26,341,493 (3,646,607) 931,306 (20,259,415) - 3,366,777 집합투자증권 6,041,590 377,340 7,693,054 (2,109,616) - 12,002,368 외화증권 37,795,512 2,852,042 23,544,190 (5,211,196) (1,081,086) 57,899,462 기타유가증권 2 - 1,000,100 (48,838) - 951,264 합계 216,972,710 5,287,231 97,558,281 (59,159,772) (7,648,465) 253,009,985 (*) 활성시장의 공시가격 및 관측가능한 투입변수가 존재하게 되어 수준 3에서 수준 1또는 수준 2로 이동하였습니다. (단위 : 천원) 구분 전기초 당기손익 취득/전환 매도/결제 수준 3에서 다른 수준으로 변경된 금액(*) 전기말 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 122,226,496 6,689,625 68,458,866 (46,514,631) (4,066,243) 146,794,113 회사채 24,408,907 3,734,707 11,900,003 (13,702,124) - 26,341,493 집합투자증권 4,108,837 (285,596) 2,503,585 (285,236) - 6,041,590 외화증권 24,234,321 (6,531,715) 21,278,560 (1,185,654) - 37,795,512 기타유가증권 1,297,670 999 - (1,298,667) - 2 합계 176,276,231 3,608,020 104,141,014 (62,986,312) (4,066,243) 216,972,710 (*) 활성시장의 공시가격 및 관측가능한 투입변수가 존재하게 되어 수준 3에서 수준 1또는 수준 2로 이동하였습니다. 26.2.3 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기법 및 비관측 투입변수에 대한 양적정보는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 가치평가기법 투입변수 비관측 투입변수 및 범위 관측가능하지 않은 투입변수의 공정가치에 대한 영향 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 이항모형, 현금흐름할인모형, 시장접근법, 순자산가치평가법 영구성장률, 가중평균자본비용, 비교대상기업 순자산가치, 변동성, 주가 변동성 : 11.61~31.70%주가 : 428~3,365,766원가중평균자본비용 : 6.28~15.38%영구성장률 : 0.00~2.00% 변동성, 주가 및 영구성장률이 높아질수록 공정가치가 높게 평가. 가중평균자본비용이 높아질수록 공정가치가 낮게 평가. 회사채 집합투자증권 외화증권 기타유가증권 합계 (단위 : 천원) 구분 가치평가기법 투입변수 비관측 투입변수 및 범위 관측가능하지 않은 투입변수의 공정가치에 대한 영향 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 이항모형, 현금흐름할인모형, 시장접근법, 순자산가치평가법 영구성장률, 가중평균자본비용, 비교대상기업 순자산가치, 변동성, 주가 변동성 : 17.34~38.01%주가 : 323~778,290원가중평균자본비용 : 6.83~16.09%영구성장률 : 0.00~2.00% 변동성, 주가 및 영구성장률이 높아질수록 공정가치가 높게 평가. 가중평균자본비용이 높아질수록 공정가치가 낮게 평가. 회사채 집합투자증권 외화증권 기타유가증권 합계 26.2.4 비관측변수에 대한 민감도분석 26.2.4.1 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 26.2.4.2 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 투입변수에 따른 민감도분석은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 손익인식 유리한변동 불리한변동 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 1,789,972 1,210,588 회사채 156,508 128,566 합계 1,946,480 1,339,154 (단위: 천원) 구 분 손익인식 유리한변동 불리한변동 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 2,134,914 1,454,518 회사채 135,266 91,710 합계 2,270,180 1,546,228 (*1) 내재파생상품이 포함된 금융상품의 경우 주요 비관측 변수인 기초자산의 가격 및 변동성을 각각 10% 증가 또는 감소하여 산출하였습니다. (*2) 보통주의 경우 영구성장률 및 가중평균자본비용을 각각 10% 증가 또는 감소하여 산출하였습니다. 26.3 상각후원가로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치당기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 상각후원가측정금융자산 (*) - - 12,940,198 12,940,198 금융부채 리스부채 (*) - - 142,212 142,212 기타금융부채 (*) - - 2,012,293 2,012,293 비지배지분부채 (*) - - 260,800,987 260,800,987 소계 - - 262,955,492 262,955,492 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 상각후원가측정금융자산 (*) - - 10,753,023 10,753,023 금융부채 기타금융부채 (*) - - 2,185,138 2,185,138 비지배지분부채 (*) - - 203,483,807 203,483,807 소계 - - 205,668,945 205,668,945 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. 27. 현금흐름표27.1 당기 및 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 현금흐름 비현금 변동 당기말 회계정책변경효과 취득 리스계약해지 기타 비지배지분부채 203,483,807 36,927,943 - - - 20,389,237 260,800,987 리스부채 - (246,261) 419,169 14,424 (49,484) 4,364 142,212 합계 203,483,807 36,681,682 419,169 14,424 (49,484) 20,393,601 260,943,199 (단위: 천원) 구분 전기초 현금흐름 비현금 변동 전기말 취득 기타 비지배지분부채 175,695,671 6,493,395 - 21,294,741 203,483,807 27.2 당기 및 전기 중 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 당기손익-공정가치측정금융자산에서 관계기업투자자산으로의 계정재분류 1,977,900 - 28. 우발 및 약정사항28.1 조합 재산의 배분에 관한 손실금 충당 약정조합규약에 조합 재산의 배분에 관한 손실금 충당 약정을 규정하고 있는 바, 청산 시 확정될 손실금에 대한 구체적인 손실금 충당 약정은 투자조합별로 다음과 같습니다. 조합명 약정내용 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합, 노루-미래에셋 애그로스타 프로젝트 투자조합 ㆍ업무집행조합원이 출자약정금 총액의 8%를 우선 충당ㆍ손실 충당 후 잔여손실금이 있을 경우 특별조합원이 출자약정금총액의 8%를 차순으로 충당ㆍ잔여 손실금이 있는 경우 조합원 출자비율에 따라 충당 KoFC 미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호,미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 ㆍ업무집행조합원이 출자약정금 총액의 5%를 우선 충당ㆍ손실 충당 후 잔여손실금이 있을 경우 업무집행조합원의 우선손실충당액을 제외한 금액을 납입출자금 총액으로 하여 재산정된 각조합원별(업무집행조합원 포함) 출자비율에 따라 안분하여 충당 미래에셋사회적기업투자조합2호, 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합, MAVI신성장좋은기업투자조합1호, MAVI신성장좋은기업투자조합2호,미래에셋글로벌투자조합, 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호, 미래에셋좋은기업세컨더리투자조합2호, 미래에셋 청년창업 투자조합, 미래에셋 청년창업 투자조합 2호, 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합, 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합, 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합, 미래에셋청년창업투자조합3호, 미래에셋-그린프로그 투자조합, 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 ㆍ조합원별 출자비율에 따라 충당 28.2 출자 약정당기말 및 전기말 현재 각 조합 및 PEF와 관련한 출자 약정금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 기업(조합)명 당기말 누적출자금액 (*2) 당기말 전기말 출자약정금액 지배기업 지배기업 이외 지배기업 지배기업 이외 2010 KIF-미래에셋IT전문투자조합 (*1) - - - 2,880,000 24,480,000 미래에셋사회적기업투자조합 (*1) - - - 200,000 4,000,000 미래에셋애그로프로젝트조합 20,000,000 1,600,000 14,400,000 1,600,000 14,400,000 KoFC-미래에셋PioneerChamp2011-3호투자조합 30,700,000 2,000,000 28,700,000 2,000,000 28,700,000 미래에셋사회적기업투자조합2호 4,000,000 200,000 3,800,000 200,000 3,800,000 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 16,000,000 1,280,000 11,520,000 1,280,000 11,520,000 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 18,000,000 4,700,000 13,300,000 4,700,000 13,300,000 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 8,000,000 300,000 7,700,000 300,000 7,700,000 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 7,000,000 200,000 6,800,000 200,000 6,800,000 미래에셋 글로벌 투자조합 40,000,000 5,000,000 35,000,000 5,000,000 35,000,000 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 20,000,000 750,000 1,250,000 750,000 1,250,000 미래에셋 청년창업 투자조합 14,000,000 2,500,000 11,500,000 2,500,000 11,500,000 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 20,000,000 4,400,000 15,600,000 4,400,000 15,600,000 2016 KIF-미래에셋 ICT전문투자조합 30,000,000 4,500,000 25,500,000 3,600,000 20,400,000 미래에셋신성장좋은기업투자조합16-1호 14,000,000 1,456,000 12,544,000 1,456,000 12,544,000 미래에셋신성장좋은기업투자조합17-1호 16,500,000 1,506,000 14,994,000 1,506,000 14,994,000 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 25,000,000 4,800,000 15,200,000 4,800,000 15,200,000 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 25,000,000 2,500,000 22,500,000 1,500,000 13,500,000 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 15,000,000 3,338,000 11,662,000 3,338,000 11,662,000 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,500,000 1,000,000 14,500,000 1,000,000 14,500,000 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 20,000,000 3,520,000 16,480,000 880,000 4,120,000 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 22,000,000 3,282,000 18,718,000 - - 미래에셋-그린프로그 투자조합 10,000,000 400,000 3,600,000 - - 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 18,000,000 1,732,000 16,268,000 - - 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 90,000,000 1,600,000 7,400,000 - - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 20,100,000 2,000,000 18,100,000 - - 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 106,600,000 - - - - 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사 207,000,000 10,000,000 197,000,000 - - 합계 832,400,000 64,564,000 544,036,000 44,090,000 284,970,000 (*1) 당기 중 청산되었습니다. (*2) 회수된 출자금이 차감되어 있지 않습니다. 29. 비연결구조화기업29.1 당기말 및 전기말 현재 연결실체가 지분을 보유하고 있는 비연결구조화기업의 성격, 목적, 규모 및 활동과 자금 조달 방법은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 성격 구분 당기말 전기말 목적 활동 자금조달방법 집합투자증권 자산총액 375,119,981 368,673,176 유가증권 등의 투자를 통한 수익 추구 - 투자 유가증권의 관리 및 운용- 관련보수의 지급 및 운용, 수익의 배분 - 수익증권의 판매 부채총액 - - 투자펀드 자산총액 954,456,466 722,353,613 유가증권 등의 투자를 통한 수익 추구 - 투자 유가증권의 관리 및 운용- 관련보수의 지급 및 운용, 수익의 배분 - 사원의 출자 부채총액 6,105,596 1,308,177 29.2 당기말 및 전기말 현재 연결재무제표에 인식된 비연결구조화기업 관련 지분의 장부금액과 최대손실노출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 집합투자증권 투자펀드 합 계 자산 당기손익-공정가치측정금융자산 2,907,834 9,094,534 12,002,368 최대손실노출액 투자자산 2,907,834 9,094,534 12,002,368 추가출자약정 - 5,662,155 5,662,155 합계 2,907,834 14,756,689 17,664,523 최대 노출의 결정방법 투자자산금액 투자자산금액과 추가 출자약정금액 (단위: 천원) 구분 집합투자증권 투자펀드 합 계 자산 당기손익-공정가치측정금융자산 1,640,110 2,401,480 4,041,590 최대손실노출액 투자자산 1,640,110 2,401,480 4,041,590 추가출자약정 - 233,015 233,015 합계 1,640,110 2,634,495 4,274,605 최대 노출의 결정 방법 투자자산금액 투자자산금액과 추가 출자약정 금액 30. 특수관계자거래 30.1 당기말 현재 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다. 구분 기업(조합)명 최상위 지배기업 미래에셋대우(주) 관계기업 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합, 큐리어스미래에셋에스 유티티 기업재무안정사모투자합자회사, 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사, 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사, 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 기타 특수관계자 미래에셋캐피탈(주), 미래에셋컨설팅(주),미래에셋자산운용(주) 등 대규모기업집단 계열회사 30.2 당기 및 전기 중 특수관계자와의 주요 거래 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 회사명 계정과목 당기 전기 수익 비용 수익 비용 최상위 지배기업 미래에셋대우(주) 이자수익 204,755 - 102,727 - 수수료비용 - 30,488 - 2,504 일반관리비 - 28,128 - 9,554 관계기업 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 수수료수익 155,000 - 76,014 - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 외 2 수수료수익 583,909 - - - 기타 미래에셋자산운용(주) 등 일반관리비 - 74,519 - 2,464 수수료비용 - - - 1,434 수수료수익 - - 27,273 - 합 계 943,664 133,135 206,014 15,956 30.3 당기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 거래로 인한 주요 자산ㆍ부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 기업(조합)명 계정과목 당기말 전기말 최상위 지배기업 미래에셋대우(주) 현금및현금성자산 3,706,462 10,609,029 관계기업 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 당기손익-공정가치 측정 금융자산 692,000 - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 외 2 미수수익 485,254 - 합 계 4,883,716 10,609,029 30.4 당기 중 특수관계자와의 중요한 자금 거래내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 현금유입 현금유출 출자 (*2) 분배 (*1) 출자 자금대여 분배 (*1)(*2) 미래에셋대우(주) 41,061,000 - - - 12,468,993 미래에셋캐피탈(주) 600,000 - - - 224,000 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 - - 8,000 692,000 - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 - 170,000 - - - 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사 - - 10,000,000 - - 합계 41,661,000 170,000 10,008,000 692,000 12,692,993 (단위: 천원) 구분 현금유입 현금유출 출자 (*2) 출자 분배 (*1)(*2) 미래에셋대우(주) 21,512,000 - 20,195,660 미래에셋캐피탈(주) 3,575,000 - 5,430,144 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 - 1,000,000 - 합계 25,087,000 1,000,000 25,625,804 (*1) 이익 배분이 포함되어 있습니다. (*2) 특수관계자와의 중요한 자금 거래는 지배기업의 종속기업인 조합들에 특수관계자들이 출자를 하고 분배를 받음에 따라서 발생하고 있습니다. 특수관계자들이 지배기업의 종속기업인 조합들에 출자한 금액은 연결재무제표에서 금융부채로 분류하고 있습니다. 30.5 약정 등 30.5.1 손실금 충당 약정 및 출자내역조합규약은 조합 재산의 배분에 관한 손실금 충당 약정을 규정하고 있습니다. 특수관계자가 조합원으로서 조합에 출자를 하는 경우 다른 조합원들과 동일하게 손실금 충당 약정을 부담하게 됩니다. 조합별 손실금 충당 약정에 대한 자세한 내용은 주석 28.1에 기재되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 특수관계자가 조합에 출자한 내역은 다음과 같습니다. 조합에 대한 특수관계자의 출자는 연결재무제표에서 비지배지분부채로 분류되게 됩니다. (단위: 천원, %) 조합명 특수관계자 당기말 전기말 출자액 지분율 출자액 지분율 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 (*) 미래에셋대우(주) - - 550,000 19.30% 미래에셋사회적기업투자조합 (*) 미래에셋대우(주) - - 100,000 11.90% KoFC 미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 미래에셋대우(주) 470,000 15.31% 470,000 15.31% 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 미래에셋대우(주) 450,000 25.00% 900,000 25.00% 미래에셋캐피탈(주) 199,980 11.11% 399,960 11.11% MAVI신성장좋은기업투자조합1호 미래에셋대우(주) 3,037,500 56.25% 3,037,500 56.25% 미래에셋자산운용(주) 1,417,500 26.25% 1,417,500 26.25% 미래에셋생명(주) 742,500 13.75% 742,500 13.75% MAVI신성장좋은기업투자조합2호 미래에셋대우(주) 2,835,000 64.29% 2,835,000 64.29% 미래에셋자산운용(주) 819,000 18.57% 819,000 18.57% 미래에셋생명(주) 630,000 14.29% 630,000 14.29% 미래에셋글로벌투자조합 미래에셋대우(주) 8,000,000 25.00% 8,000,000 25.00% 미래에셋캐피탈(주) 7,200,000 22.50% 7,200,000 22.50% 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 미래에셋대우(주) 450,000 22.50% 450,000 22.50% 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 미래에셋캐피탈(주) 5,460,000 35.00% 5,460,000 35.00% 미래에셋대우(주) 3,510,000 22.50% 3,510,000 22.50% 미래에셋 청년창업 투자조합 미래에셋캐피탈(주) 2,500,000 17.86% 2,500,000 17.86% 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 미래에셋대우(주) 4,500,000 18.00% 2,700,000 18.00% 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 미래에셋대우(주) 4,500,000 15.00% 3,600,000 15.00% 미래에셋캐피탈(주) 3,000,000 10.00% 2,400,000 10.00% 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 미래에셋대우(주) 10,901,895 89.60% 11,295,174 89.60% 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 미래에셋대우(주) 12,952,224 90.87% 14,259,820 90.87% 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 미래에셋대우(주) 11,662,000 77.75% 11,662,000 77.75% 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 미래에셋대우(주) 4,500,000 22.50% 1,125,000 22.50% 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 미래에셋대우(주) 18,718,000 85.08% - - 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 미래에셋대우(주) 16,268,000 90.38% - - (*) 당기 중 청산되었습니다. 30.5.2 출자 약정30.5.2.1 당기말 현재 특수관계자인 PEF와 관련한 연결실체의 잔여 출자약정금액은다음과 같습니다. (단위: 천원) 기업명 당기말 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 6,500,000 30.5.2.2 당기말 및 전기말 현재 특수관계자의 조합 투자 및 PEF와 관련한 잔여 출자약정금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 조합명 특수관계자 당기말 전기말 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 미래에셋대우(주) 4,050,000 4,050,000 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 미래에셋대우(주) - 1,800,000 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 미래에셋대우(주) - 3,375,000 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 미래에셋대우(주) 23,500,000 - 합계 27,550,000 9,225,000 30.5.3 당기말 현재 연결실체가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증 및 담보자산은 없으며, 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증 및 담보자산도 없습니다.30.6 주요 경영진은 연결실체의 활동계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 임원들로 구성되어 있습니다. 당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 단기종업원급여 1,207,277 841,432 퇴직급여 138,488 130,148 주식기준보상 931,754 385,465 31. 보고기간후 사건연결실체의 연결재무제표는 2020년 2월 20일자 이사회에서 승인되었으며, 2020년 3월 25일자 정기주주총회에서 최종 승인되었습니다. 다만, 주석32에서 설명하고 있는 바와 같이 과거 공시하였던 연결재무제표를 재작성하였으며, 재작성된 연결재무제표는 2022년 3월 2일자 이사회에서 승인되었습니다. 32. 연결재무제표 재작성연결실체는 2019년 12월 31일에 종료하는 회계연도의 법인세 회계처리와 관련된 오류수정에 따른 영향을 반영하여 해당 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였으며, 그 내역은 다음과 같습니다.(1) 당기말 연결재무상태표 상 각 항목별 수정금액은 다음과 같습니다.. (단위: 천원) 구분 당기말 이연법인세자산 감소 2,111,548 이연법인세부채 증가 350,245 이익잉여금 감소 2,461,793 (2) 당기 연결포괄손익계산서 상 각 항목별 수정금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 법인세비용 증가 2,461,793 당기순이익 감소 2,461,793 (3) 연결재무제표의 재작성으로 인하여 연결재무상태표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 정정 전 정정 후 자산 이연법인세자산 2,111,548 - 자산총계 418,780,015 416,668,467 부채 이연법인세부채 - 350,245 부채총계 265,077,004 265,427,249 자본 이익잉여금 94,602,618 92,140,825 자본총계 153,703,011 151,241,218 부채및자본총계 418,780,015 416,668,467 (4) 연결재무제표의 재작성으로 인하여 연결포괄손익계산서에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 정정 전 정정 후 법인세비용 2,420,562 4,882,355 당기순이익 13,856,112 11,394,319 총포괄이익 13,856,112 11,394,319 주당이익 기본주당이익 (단위: 원) 310 255 희석주당이익 (단위: 원) 309 254 (5) 연결재무제표의 재작성으로 인하여 연결자본변동표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 이익잉여금 총 계 이익잉여금 총 계 1. 당기순이익 13,856,112 13,856,112 11,394,319 11,394,319 2019.12.31 (제21(당)기말) 94,602,618 153,703,011 92,140,825 151,241,218 (6) 연결재무제표의 재작성으로 인하여 연결현금흐름표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 정정전 정정후 당기순이익 13,856,112 11,394,319 법인세비용 2,420,562 4,882,355 (7) 상기 재작성 내역과 관련된 주석도 재작성되었습니다. 4. 재무제표 재 무 상 태 표 제 21(당)기말 2019년 12월 31일 현재 제 20(전)기말 2018년 12월 31일 현재 미래에셋벤처투자 주식회사 (단위 : 원) 과 목 주 석 제 21(당)기말 제 20(전)기말 자 산 I. 현금및현금성자산 3,5,26,27,29 9,970,500,783 13,759,693,062 II. 당기손익-공정가치측정금융자산 3,6,25,26,27,29 82,275,929,669 63,662,091,436 III. 상각후원가측정금융자산 3,7,25,26,27,29 6,265,590,113 6,544,376,864 IV. 관계기업투자자산 8 12,977,712,842 989,639,830 V. 종속기업투자자산 9 43,020,678,541 35,132,959,830 VI. 유형자산 10 313,885,292 142,320,574 VII. 무형자산 11 274,743,907 285,523,907 VIII. 기타자산 12 66,424,832 - IX. 이연법인세자산 23 - 1,574,281,900 자 산 총 계 155,165,465,979 122,090,887,403 부 채 I. 리스부채 2,3,13,26,27 142,212,470 - II. 기타부채 3,14,26,27 2,086,359,784 2,246,720,999 III. 당기법인세부채 1,925,620,829 1,218,666,534 IV. 이연법인세부채 22,32 282,101,983 - 부 채 총 계 4,436,295,066 3,465,387,533 자 본 I. 자본금 15 31,167,215,000 26,532,215,000 II. 자본잉여금 15 26,121,858,381 10,495,533,881 III. 이익잉여금 15 91,628,778,777 80,765,961,666 IV. 자본조정 15 1,811,318,755 831,789,323 자 본 총 계 150,729,170,913 118,625,499,870 부 채 및 자 본 총 계 155,165,465,979 122,090,887,403 "별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다." 포 괄 손 익 계 산 서 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사 (단위 : 원) 과 목 주 석 제 21(당)기 제 20(전)기 Ⅰ. 영업수익 39,490,616,929 39,226,242,502 1. 수수료수익 16,29 12,304,450,569 7,879,738,755 2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 17,26 23,477,738,126 27,874,519,479 3. 관계기업및종속기업관련이익 8,9 205,038,807 - 4. 이자수익 18,26,29 393,359,005 203,345,634 5. 기타영업수익 19,26 3,110,030,422 3,268,638,634 Ⅱ. 영업비용 24,657,260,355 16,841,112,537 1. 수수료비용 16,29 11,876,603 25,905,648 2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실 17,26 12,822,373,285 8,549,278,658 3. 관계기업및종속기업관련손실 8,9 1,626,795,080 10,360,170 4. 신용손실충당금전입액 7 550,000,000 - 5. 이자비용 2,13,18,26 4,364,131 - 6. 인건비 20,29 7,472,439,057 5,973,995,391 7. 일반관리비 21,29 2,150,299,536 2,170,822,812 8. 기타영업비용 19 19,112,663 110,749,858 Ⅲ. 영업이익 14,833,356,574 22,385,129,965 Ⅳ. 영업외손익 5,809,917 12,870,810 1. 영업외수익 22 10,599,214 17,260,462 2. 영업외비용 22 4,789,297 4,389,652 Ⅴ. 법인세비용차감전순이익 14,839,166,491 22,398,000,775 Ⅵ. 법인세비용 23,32 3,976,349,380 1,823,291,948 Ⅶ. 당기순이익 10,862,817,111 20,574,708,827 Ⅷ. 총포괄이익 10,862,817,111 20,574,708,827 Ⅸ. 주당이익 1. 기본주당이익 24 243 538 2. 희석주당이익 24 243 537 "별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다." 자 본 변 동 표 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사 (단위 : 원) 과 목 자 본 금 자본잉여금 이익잉여금 자본조정 총 계 2018.01.01(제20(전)기초) 24,862,215,000 5,330,278,041 60,191,252,839 2,074,564,782 92,458,310,662 총포괄이익 : 1. 당기순이익 - - 20,574,708,827 - 20,574,708,827 소유주와의 거래 등 : 1. 유상증자 300,000,000 1,307,062,000 - - 1,607,062,000 2. 주식선택권 1,370,000,000 3,858,193,840 - (1,242,775,459) 3,985,418,381 2018.12.31(제20(전)기말) 26,532,215,000 10,495,533,881 80,765,961,666 831,789,323 118,625,499,870 2019.01.01(제21(당)기초) 26,532,215,000 10,495,533,881 80,765,961,666 831,789,323 118,625,499,870 총포괄이익 : 1. 당기순이익 - - 10,862,817,111 - 10,862,817,111 소유주와의 거래 등 : 1. 유상증자 4,635,000,000 15,626,324,500 - - 20,261,324,500 2. 주식선택권 - - - 979,529,432 979,529,432 2019.12.31(제21(당)기말) 31,167,215,000 26,121,858,381 91,628,778,777 1,811,318,755 150,729,170,913 "별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다." 현 금 흐 름 표 제 21(당)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지 제 20(전)기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지 미래에셋벤처투자 주식회사 (단위 : 원) 과 목 제 21(당)기 제 20(전)기 I. 영업활동으로 인한 현금흐름 (4,194,296,737) 4,822,563,509 1. 조정후당기순이익 11,367,819,853 18,953,298,325 당기순이익 10,862,817,111 20,574,708,827 이자수익 (393,359,005) (203,345,634) 배당수익 (3,082,351,764) (3,241,356,816) 이자비용 4,364,131 - 법인세비용 3,976,349,380 1,823,291,948 2-1. 현금의 유출이 없는 비용 등의 가산 10,358,117,324 8,766,380,848 당기손익-공정가치측정금융상품평가손실 6,571,800,098 7,702,738,768 신용손실충당금 전입액 550,000,000 - 감가상각비 339,253,120 88,630,395 무형자산상각비 10,780,000 13,822,333 주식기준보상비용 1,255,806,964 950,826,130 지분법평가손실 32,865,789 10,360,170 외화환산손실 3,273,415 3,052 종속기업투자자산 관련손실 1,593,929,291 - 유형자산처분손실 408,647 - 2-2. 현금의 유입이 없는 수익 등의 차감 (19,581,279,469) (16,320,739,035) 당기손익-공정가치측정금융상품평가이익 (19,366,161,141) (16,304,186,487) 지분법평가이익 (205,038,807) - 외화환산이익 (405,934) (9,094) 유형자산처분이익 (9,673,587) (16,543,454) 3. 영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 (8,291,287,712) (7,393,558,332) 당기손익-공정가치측정금융자산의 증감 (7,797,377,183) (5,964,533,165) 상각후원가측정금융자산의 증감 (271,213,249) (851,446,321) 기타자산의 증감 (62,336,065) 26,950,000 예수부채의 증감 36,583,090 (1,785,607,192) 기타부채의 증감 (196,944,305) 1,181,078,346 4. 이자수취 389,270,238 203,345,634 5. 배당금수취 3,252,351,763 3,241,356,816 6. 법인세지급 (1,689,288,734) (2,627,520,747) Ⅱ. 투자활동으로 인한 현금흐름 (19,607,091,713) (9,905,039,423) 1. 투자활동으로 인한 현금유입액 2,106,474,353 3,629,739,702 유형자산의 처분 34,122,355 16,545,454 무형자산의 처분 - 5,000,000 종속기업투자자산의 처분 2,072,351,998 3,608,194,248 2. 투자활동으로 인한 현금유출액 (21,713,566,066) (13,534,779,125) 유형자산의 취득 (151,566,066) (85,079,125) 무형자산의 취득 - (106,700,000) 종속기업투자자산의 취득 (11,554,000,000) (12,343,000,000) 관계기업투자자산의 취득 (10,008,000,000) (1,000,000,000) III. 재무활동으로 인한 현금흐름 20,015,063,652 4,762,800,456 1. 재무활동으로 인한 현금유입액 20,261,324,500 4,762,800,456 주식선택권의 행사 - 3,155,738,456 유상증자 20,261,324,500 1,607,062,000 2. 재무활동으로 인한 현금유출액 (246,260,848) - 리스부채의 상환 (246,260,848) - IV. 외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과 (2,867,481) 6,042 V. 현금및현금성자산 순증감 (= I + II + III + IV) (3,789,192,279) (319,669,416) VI. 기초 현금및현금성자산 13,759,693,062 14,079,362,478 VII. 기말 현금및현금성자산 9,970,500,783 13,759,693,062 "별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다." 5. 재무제표 주석 1. 회사의 개요 미래에셋벤처투자 주식회사(이하 '회사')는 1999년 6월 8일에 중소기업창업지원을 목적으로 설립되어 1999년 6월 28일자로 중소기업청에 중소기업창업투자회사로 등록하였습니다. 이에 따라 회사는 중소기업 창업자에 대한 투자와 중소기업 창업투자조합자금 관리 등을 주요사업으로 영위하고 있습니다. 회사의 본점은 경기도 성남시 분당구 판교역로 241번길 20에 위치하고 있습니다. 회사는 2019년 3월에 주식을 한국거래소에 상장하였으며 설립시 자본금은 10,000,000천원이었으나, 설립 후 수차의 유상증자 등을 거쳐 당기말 현재 납입자본금은 보통주 30,667,215천원과 우선주 500,000천원입니다. 다만, 우선주에 대한 이익소각으로 인하여 발행주식 액면총액은 30,667,215천원(보통주: 30,667,215천원)으로 납입자본금과 상이합니다. 당기말과 전기말 현재 주요 주주 현황은 다음과 같습니다. 주주명 당기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) 보통주: 미래에셋대우(주) 18,887,365 61.59 18,887,365 72.55 우리사주조합 500,000 1.63 300,000 1.15 미래에셋컨설팅(주) 141,645 0.46 141,645 0.55 기타 11,138,205 36.32 6,703,205 25.75 합계 30,667,215 100.00 26,032,215 100.00 2. 재무제표 작성기준 다음은 재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 보고기간에 계속적으로 적용됩니다. 2.1 재무제표 작성기준재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석2.4에서 설명하고 있습니다. 2.2 회계정책과 공시의 변경2.2.1 회사가 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 회사는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. - 기업회계기준서 제1116호 '리스' 제정 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체합니다. 기업회계기준서 제1116호에서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 회사는 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 도입 결과 회계정책을 변경하였습니다. 기업회계기준서 제1116호의 경과 규정에 따라 변경된 회계정책을 소급 적용하였고, 최초 적용으로 인한 누적효과는 최초 적용일인 2019년 1월 1일에 반영하였습니다. 비교 표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. ① 적용시점에 미치는 영향기업회계기준서 제1116호의 적용시점에, 회사는 사용권자산을 추가 인식하고, 리스부채를 추가로 인식하였습니다. 적용시점에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 조정금액 유형자산으로 표시한 사용권자산 419,169 리스부채 419,169 운용리스로 분류하였던 리스에 대한 리스부채를 측정할 때, 회사는 2019년 1월 1일의 증분차입이자율을 사용하여 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 2.05%~2.28%입니다. (단위: 천원) 구분 금액 전기말(2018년 12월 31일) 운용리스 약정 426,393 2019년 1월 1일의 증분차입이자율로 할인한 금액 419,169 전기말(2018년 12월 31일)에 인식된 금융리스부채 - 소액 기초자산 리스에 대한 면제규정 적용 - 적용시점에 남은 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대한 면제규정 적용 - 2019년 1월 1일에 인식한 리스부채 419,169 ② 적용기간에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용한 결과, 회사는 당기말 현재 종전에 운용리스로 분류하였던 리스에 대하여 사용권자산으로 109,706 천원 을 인식하였고, 리스부채로 142,212 천원 을 인식하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스에 관련하여 회사는 운용리스비용 대신에 감가상각비와 이자비용을 인식하였습니다. 회사는 이 리스에 대하여 당기 중 감가상각비 274,403 천원, 이자비용 4,364 천원을 인식하였습니다. - 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정 부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산을 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 해당 기준서의개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정 확정급여제도의 변경으로 제도의 개정, 축소, 정산이 되는 경우 제도의 변경 이후 회계기간의 잔여기간에 대한 당기근무원가 및 순이자를 산정하기 위해 순확정급여부채(자산)의 재측정에 사용된 가정을 사용합니다. 또한, 자산인식상한의 영향으로 이전에 인식하지 않은 초과적립액의 감소도 과거근무원가나 정산손익의 일부로 당기손익에 반영합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용 대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정 제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리를 과세당국이 인정할지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 한국채택국제회계기준 2015-2017 연차개선 ① 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ② 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' 공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ③ 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식하도록 개정되었습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. ④ 기업회계기준서 제1023호 '차입원가' 적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. 2.2.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 회사가 조기 적용하지 아니한 제개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시', 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - 중요성의 정의'중요성의 정의'를 명확히 하고 기준서 제1001호와 제1008호를 명확해진 정의에 따라 개정하였습니다. 중요성 판단 시 중요한 정보의 누락이나 왜곡표시뿐만 아니라 중요하지 않은 정보로 인한 영향과 회사가 공시할 정보를 결정할 때 정보이용자의 특성을 고려하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 회사는 동 개정사항이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 사업의 정의개정된 사업의 정의에서는, 취득한 활동과 자산의 집합을 사업으로 판단하기 위해서는 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인과정을 반드시 포함하도록 하였고 원가 감소에 따른 경제적 효익은 제외하였습니다. 이와 함께 취득한 총자산의 대부분의 공정가치가 식별가능한 단일 자산 또는 자산집합에 집중되어 있는 경우, 취득한 활동과 자산의 집합은 사업이 아닌, 자산 또는 자산의 집합으로 결정할 수 있는 선택적 집중테스트가 추가되었습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 회사는 동 개정사항이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 2.3 측정기준 재무제표는 주석에서 별도로 기술하는 경우를 제외하고는 역사적 원가모형에 의하여작성되었습니다. 2.4 중요한 회계추정 및 판단 회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 2.4.1 금융상품의 공정가치활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다.2.4.2 법인세 회사는 보고기간말 현재까지의 영업활동의 결과로 미래에 부담할 것으로 예상되는법인세효과를 최선의 추정과정을 거쳐 당기법인세 및 이연법인세로 인식하였습니다.하지만 실제 미래 최종 법인세부담은 인식한 관련 자산ㆍ부채와 일치하지 않을 수 있으며, 이러한 차이는 최종 세효과가 확정된 시점의 당기법인세 및 이연법인세 자산ㆍ부채에 영향을 줄 수 있습니다.회사는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 회사가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. 2.5 유의적인 회계정책재무제표 작성에 적용된 유의한 회계정책은 아래 기술되어 있습니다. 2.5.1 관계기업 및 종속기업관계기업은 회사의 재무정책 및 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 유의적인 영향력을 가지고 있는 회사이며, 일반적으로 회사가 피투자기업 의결권의 20%이상을 소유하고 있다면 유의적인 영향력이 있는 것으로 판단하고 있습니다.종속기업은 회사에 의해 지배를 받고 있는 기업이며, 회사는 피투자자에 대한 관여로변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우 기업을 지배합니다. 회사의 또 다른 기업에 대한 지배 여부를 평가하는 데 있어 행사 또는 전환이 가능한 잠재적 의결권의 존재와 영향도 고려하고 있습니다. 회사의 재무제표에서는 관계기업 및 종속기업에 대한 투자를 기업회계기준서 제1027호에 따라 각각 지분법 및 원가법으로 처리하고 있습니다. 회사는 매 보고기간마다 관계기업 및 종속기업투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는지를 결정하여야 합니다. 만약 객관적인 손상의 징후가 있다면 회사는 관계기업 및 종속기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 인식합니다. 2.5.2 외화환산 2.5.2.1 기능통화와 표시통화 회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다. 2.5.2.2 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 2.5.3 금융상품의 인식 및 측정기준 2.5.3.1 분류 회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다. - 당기손익-공정가치측정금융자산 - 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 상각후원가측정금융자산 금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다. 공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 2.5.3.2 측정 회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치측정금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. 2.5.3.2.1 채무상품 금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.- 기타포괄손익-공정가치측정금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. - 상각후원가측정금융자산계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 상각과정을 통해 또는 손상차손(환입)의 인식을 위해 당기손익으로 인식합니다. - 당기손익-공정가치측정금융자산상각후원가측정이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치측정채무상품의 손익은 당기손익으로 인식합니다. 2.5.3.2.2 지분상품회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 배당을 받을 권리가 확정된 때 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. 2.5.3.2.3 공정가치 회사는 이용가능하다면 공정가치의 최선의 추정치로 활성시장에서 공시되는 가격을 이용하며, 이는 금융상품의 상장시장가격이나 활성시장에서 거래된 금융상품에 대한매매중개기관의 공시가격(dealer price quotations)에 기초합니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기구를 통해 공시가격이 용이하고 정기적으로 이용가능하며, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 그 금융상품은 활성시장에서 가격이 공시되고 있는 것으로 판단합니다. 만약, 금융상품에 대한 활성시장이 없다면 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하거나, 독립적인 외부전문평가기관의 평가결과를 이용합니다. 평가기법은 합리적인 판단력과 거래의사가 있는 독립된 당사자 사이의 최근 거래를 사용하는 방법, 실질적으로 동일한 다른 금융상품의 현행공정가치를 이용할 수 있다면 이를 참조하는 방법,현금흐름할인방법과 옵션가격결정모형을 포함합니다. 회사는 옵션과 같은 보편화된 금융상품의 공정가치 결정에는 시장참여자가 일반적으로 사용하는 평가모형을 사용하며, 보다 복잡한 금융상품의 경우에 일반적인 가치평가모형으로부터 발전된 자체 평가모형을 사용합니다. 이러한 모델에 투입되는 일부 혹은 모든 변수들은 시장에서 관측불가능할 수도 있고, 시장가격이나 시장이자율에서 파생될 수도 있으며, 어떠한 가정에 기초하여 측정될 수도 있습니다. 또한, 회사는 재무상태표에 인식된 공정가치측정치에 대해 공정가치 측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하여 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류합니다. - 수준 1: 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격 - 수준 2: 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수 (단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함) - 수준 3: 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관 측가능하지 않은 투입변수) 공정가치 측정치 전체를 공정가치 서열체계의 어느 수준으로 구분하는지는 공정가치측정치 전체에 유의적인 투입변수 중 가장 낮은 수준의 투입변수에 기초하여 결정되며 외화로 표시된 금융상품의 경우 환율변동효과가 공정가치 서열체계 구분에 영향을 미치지 않습니다. 이러한 목적상, 투입변수의 유의성은 공정가치측정치 전체에 대해 평가합니다. 공정가치측정에서 관측가능한 투입변수를 이용하지만 그러한 관측가능한 투입변수가 관측가능하지 않은 투입변수에 기초한 유의적인 조정이 필요한 경우, 그러한 측정치는 수준 3의 측정치로 간주합니다. 추가적으로, 공정가치 평가기법들이 시장참여자들이 가격을 결정하는데 고려하는 모든 요소를 적절하게 반영하지 못하는 경우 공정가치 평가모형에서 산출된 가치는 몇 가지 요소를 반영하여 조정됩니다. 공정가치 조정에는 거래상대방의 신용위험, 매입-매도호가조정, 유동성 위험 및 기타 요인 등이 포함됩니다. 회사가 선택한 평가기법은 금융상품의 가격을 결정하기 위하여 일반적으로 적용되는경제학적 방법론에 부합하며, 시장정보를 최대한 사용하고, 기업의 특유한 정보를 최소한으로 사용하도록 설계되었습니다. 또한, 주기적으로 평가기법을 조정하며 동일한 금융상품의 관측가능한 현행 시장거래가격을 사용하거나 관측가능한 시장자료에 기초하여 그 타당성을 검토합니다. 2.5.3.3 제거 제거란 이미 인식된 금융자산이나 금융부채를 재무상태표에서 삭제하는 것으로 금융자산 및 금융부채 각각의 제거기준은 다음과 같습니다. 2.5.3.3.1 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하거나 또는 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 아니하고 이전하지도 아니하는 경우, 당해 금융자산을 통제하고 있지 아니하면 금융자산을 제거하고 있습니다. 즉, 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 이전되지 않았을 때는 회사는 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 금융자산을 인식하고 있습니다.2.5.3.3.2 금융부채의 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료됨으로 인하여 소멸한 경우에 재무상태표에서 제거합니다. 2.5.3.4 상계 금융자산과 금융부채는 회사가 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다. 2.5.4 현금및현금성자산 현금및현금성자산은 보유중인 현금, 외국통화, 기타 취득 당시 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 포함하고 있습니다. 2.5.5 파생금융상품 파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 내재파생상품은 주계약의 경제적 특성 및 위험도와 밀접한 관련성이 없고 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족하는 경우입니다. 비파생금융자산이 내재파생상품을 포함하는 복합계약인 경우 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. 비파생금융부채가 내재파생상품을 포함하는 복합계약인 경우 복합금융상품이 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정되지 않았다면, 내재파생상품을 주계약과 분리하여 별도로 회계처리하고 있습니다. 주계약과 분리한 내재파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.5.6 유형자산 유형자산은 역사적원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.회사는 유형자산을 자산별 경제적 내용연수(4~5년)를 적용하여 정액법으로 감가상각하고 있습니다. 유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리 됩니다. 2.5.7 무형자산 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 내부적으로 창출한 무형자산인 기타의무형자산은 기술적 실현가능성, 미래경제적효익 등을 포함한 자산 인식요건이 충족된 시점 이후에 발생한 지출금액의 합계입니다.회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 계정과목 추정내용연수 기타의무형자산 5년 2.5.8 종업원급여 2.5.8.1 퇴직급여: 확정기여제도 확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무용역을 제공하였을 때 비용으로 인식됩니다. 2.5.8.2 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 회계기간의 종료일부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고 있습니다. 과거 근무용역의 결과 회사가 지급해야 할 법적의무 또는 의제의무가 있고, 그 채무금액을 신뢰성있게 추정할 있다면 이익분배금 및 상여금으로 지급이 예상되는 금액을 부채로 인식하고 있습니다. 2.5.8.3 주식기준보상 회사가 종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 가득기간에 걸쳐 종업원 급여비용으로 인식됩니다. 가득될 것으로 예상되는 지분상품의 수량은 매 보고기간말에 비시장성과조건을 고려하여 재측정되며,당초 추정치로부터의 변동액은 당기손익과 자본으로 인식됩니다. 주식선택권의 행사시점에 신주를 발행할 때 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한순유입액은 자본금(명목가액)과 주식발행초과금으로 인식됩니다. 2.5.9 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대하여 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 회사가 보유하고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다. 2.5.10 수익인식기준회사는 고객에게 제공되는 서비스 형태에 따라 수익의 인식기준을 달리하고 있습니다. 금융상품의 유효이자율의 일부인 수수료수익은 유효이자율에 의해 조정되어 이자수익으로 인식됩니다. 용역을 제공함으로써 가득되는 수수료수익 및 유의적인 행위를 수행함으로써 가득되는 수수료는 기업회계기준서 제1115호에 따라 계약에 5단계 수익인식모형(①계약 식별 → ②수행의무 식별 → ③거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분→ ⑤수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다. 2.5.11 이자수익 이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 2.5.12 배당금 배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다. 2.5.13 회사가 발행한 지분상품 지분상품은 회사의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약 또는 약정을 의미합니다. 2.5.13.1 보통주보통주는 자본으로 분류되고 있습니다. 보통주 발행 시 발생하는 추가적인 비용은 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다. 2.5.14 보고부문회사는 보고기간 종료일 현재 기업회계기준서 제1108호 '영업부문'에 따른 영업부문이 하나만 존재하므로 영업부문과 관련된 공시를 생략하였습니다. 2.5.15 리스 회사는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초 인식시 원가로 측정하고, 후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하고, 리스부채의 재측정에 따른 조정을 반영하여 측정합니다. 사용권자산이 투자부동산의 정의를 충족하면 투자부동산으로 표시합니다. 다만, 리스기간이 12개월 이내이고 매수선택권이 없는 단기리스와 가치가 낮은 소액자산리스에 대해서는 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않고 관련 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액기준에 따라 비용으로 인식합니다.리스부채는 최초 인식 시 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정합니다. 현재가치 측정 시 리스의 내재이자율로 리스료를 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 회사의 증분차입이자율로 리스료를 할인합니다. 회사는 일반적으로 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대하여 인식한 이자비용만큼 증가하고, 리스료의지급을 반영하여 감소합니다. 지수나 요율(이율)의 변동, 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액의 변동, 매수선택권이나 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지나 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한지에 대한 평가의 변동에 따라 미래 리스료가 변경되는 경우에 리스부채를 재측정합니다.회사는 연장선택권을 포함하는 일부 리스계약에 대한 리스기간을 결정할 때 판단을 적용합니다. 회사가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지에 대한 평가는 리스기간에 영향을 주기 때문에 리스부채와 사용권자산의 금액에 유의적인 영향을 미칩니다. 3. 금융위험의 관리 3.1 위험관리정책 개요회사는 아래의 리스크에 노출되어 있습니다. 구분 내용 신용리스크 투자자산의 취득에 투입된 자금이 완전히 회수되지 않을 위험 시장리스크 금리, 주가, 환율 등의 시장변수가 불리한 방향으로 변동하여 회사 및 조합 투자자산의 가치가 감소하는 위험 유동성리스크 시장의 거래 부진이나 장애로 인해 원하는 가격으로 매매할 수 없는 위험 또는 적정 투자규모를 초과하여 발생할 수 있는 회사 및 조합의 유동성 위험 투자자산포트폴리오리스크 회사 및 조합의 투자자산 업종ㆍ업력ㆍ규모 등 포트폴리오 구성상 문제로 발생할 수 있는 위험 미투자자산포트폴리오리스크 미투자자산 운용시 거래 기관, 상품, 금리 등에서 발생할 수 있는 위험 또는 회사 및 조합의 부적절한 상장주식 투자한도 관리에서 발생할 수 있는 위험 운영리스크 부적절하거나 잘못된 업무프로세스, 인력, 시스템 및 외부 사건으로 인하여 회사에 손실이 발생하는 위험 법적리스크 일상 영업 및 업무처리, 외부와의 계약, 소송 등과 관련하여 법규의 잘못된 이해나 원용으로 인하여 발생할 위험 3.2 리스크 관리 조직3.2.1 리스크관리위원회리스크관리위원회는 투자 등 자산운용 및 리스크관리에 관한 중요한 사안을 심의하는 역할을 수행합니다. 주요 심의 및 의결사항은 아래와 같습니다. - 리스크관리의 기본방침 및 전략 수립 - 회사가 부담 가능한 리스크 수준 결정 - 적정 투자한도 및 손실 허용한도 승인 - 리스크관리기준의 제정 및 개정 - 자산 건전성 등급 분류의 적정성 - 조합 운용 현황 및 계획 점검 - 리스크관리규정 위반시 조치 3.2.2 리스크관리부서리스크관리위원회의 운영과 관련하여 위원회를 보좌하기 위하여 주관부서인 리스크 관리부서를 경영관리본부 내에 두고 있습니다. 리스크관리부서의 주요 수행 업무는 아래와 같습니다. - 위원회 개최, 안건 준비 및 의사록 작성, 위원회 의결사항 집행 등 위원회 보좌업무 - 위험 종류별ㆍ자산별 위험측정 및 관리방안 수립 - 투자자산 및 조합 운용 현황 보고 - 기타 자산운용, 이익 및 위험관리와 관련하여 중요한 사항의 검토 3.3 투자관리3.3.1 투자 심의 단계투자심의위원회를 구성하여 투자 건에 대한 투자 여부를 결정하게 됩니다. 투자 여부결정 시 성장성, 수익성, 기술성, 경영진 및 회수시기 등을 고려하게 됩니다. 3.3.2 사후관리회사는 매분기별로 투자업체의 재무제표, 사업현황, 경영진 및 주요 주주의 변동내역등 투자업체의 중요한 경영상황을 파악하고 있습니다. 이러한 투자업체의 경영상황의 변화는 투자업체에 대한 실사를 통해서도 이루어지게 됩니다. 투자업체에 대한 실사 후 하기 자산건전성 분류 기준에 따라서 투자주식의 건전성 평가를 수행하게 됩니다. 건전성 분류 기준 정상 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용이 양호한 거래처에 대한 총투자 요주의 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용으로 보아 사후관리에 있어 통상 이상의 주의를 요하는 총투자 - 금융기관 신용정보교환 및 관리규약에 의한 황색거래처에 대한 총투자 - 투자이후 2년 이상 연속 결손을 시현하는 거래처에 대한 총투자 - 최근 결산년도 공인회계사 감사의견이 한정 또는 의견거절 거래처에 대한 총투자 - 최근 6개월 이내 1차부도 발생사실이 있는 거래처에 대한 총투자 고정 금융거래내용, 재무상황, 수익성, 성장성 등 경영내용이 불량하여 구체적인 회수조치나 관리방법을 강구할 필요가 있는 거래처에 대한 총투자 - 조업중단 중인 거래처에 대한 총투자 - 투자이후 3년 이상 연속 결손을 시현하는 거래처에 대한 총투자 - 최근 결산일 현재 납입자본금이 완전 잠식되고 최근 6개월 이내 1차부도 발생사실이 있는 거래처에 대한 총투자 회수의문 고정으로 분류된 거래처에 대한 투자 중 향후 손실발생이 예상 되나 현재 그 손실액을 확정할 수 없는 총투자 - 채무자 회생 및 파산에 관한 법률에 따라 기업회생절차 진행 중인 기업체에 대한 총투자 - 금융기관 신용정보교환 및 관리규약에 의한 적색거래처에 대한 총투자 - 3개월 이상 조업중단 상태인 거래처에 대한 총투자 - 납입자본금이 완전 잠식되고 금융기관 차입금이 매출액을 초과한 거래처에 대한 총 투자 - 투자관련자의 신용위험 등이 현저히 악화되어 회수가 불확실한 총투자 추정손실 파산, 청산, 폐업 등으로 손실처리가 불가피한 거래처에 대한 총투자 3.4 신용위험3.4.1 신용위험 최대노출 정도 당기말 및 전기말 현재 보유한 금융상품과 관련하여 회사의 신용위험 최대노출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 현금 및 현금성자산 9,970,501 13,759,693 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 14,740,661 8,946,902 회사채 785,173 14,139,673 기타 1,973 1,873 소계 15,527,807 23,088,448 상각후원가측정금융자산 예치금 1,000,000 - 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 1,290,609 2,998,134 미수수익 2,962,580 2,140,250 보증금 245,431 245,268 소계 6,815,590 6,544,377 합계 32,313,898 43,392,518 3.4.2 신용 건전성 당기말 및 전기말 현재 상환우선주, 회사채, 대출채권 등의 신용건전성에 대한 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 정상 요주의 고정이하 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 14,642,286 98,370 5 14,740,661 회사채 692,300 - 92,873 785,173 기타 1,972 - 1 1,973 상각후원가측정금융자산 대출채권 766,970 - 550,000 1,316,970 합계 16,103,528 98,370 642,879 16,844,777 (단위 : 천원) 구분 정상 요주의 고정이하 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 상환우선주 8,946,898 - 4 8,946,902 회사채 14,077,521 47,971 14,181 14,139,673 기타 1,872 - 1 1,873 상각후원가측정금융자산 대출채권 1,160,725 - - 1,160,725 합계 24,187,016 47,971 14,186 24,249,173 3.5 시장리스크관리3.5.1 외환위험 회사는 기능통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD가 있습니다. (단위 : 천원) 구분 당기말 전기말 USD 20,631,526 7,442,399 THB 1,616,181 1,436,002 합계 22,247,707 8,878,401 당기말 현재, 다른 모든 변수가 일정하고 원화 대비 각각의 통화가 5% 상승 또는 하락 시, 당기말 및 전기말의 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 5% 상승 5% 하락 USD 1,031,576 (1,031,576) THB 80,809 (80,809) 합계 1,112,385 (1,112,385) (단위 : 천원) 구분 5% 상승 5% 하락 USD 372,120 (372,120) THB 71,800 (71,800) 합계 443,920 (443,920) 3.5.2 가격위험 회사는 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 회사의 지분증권의 가격이 10% 변동할 경우 당기말 및 전기말 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 등 6,674,812 (6,674,812) (단위 : 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 등 4,057,364 (4,057,364) 3.6 유동성 위험자금담당부서는 효과적인 유동성관리를 위하여 매 과목별로 자금조달 및 운용계획을수립하고 있습니다. 이는 급격한 자금시장의 경색이나 경제위기에 의한 유동성 위기상황에 대한 대책을 수립하여 위기상황에서의 유동성확보를 위해 국내ㆍ외 CreditLine 확보를 포함한 다양한 방안을 마련하기 위함입니다. 당기말 및 전기말 현재 금융부채의 잔존기간별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 리스부채 - 137,698 3,700 2,466 - 143,864 미지급비용 - 1,890,469 - - - 1,890,469 합계 - 2,028,167 3,700 2,466 - 2,034,333 (단위 : 천원) 구분 즉시지급 6개월이내 1년이내 2년이내 2년 초과 합계 미지급비용 - 2,089,031 - - - 2,089,031 4. 자본관리회사는 내부자본을 관리하고 있으며, 내부자본은 각종 리스크를 안고 지속적으로 영업을 영위할 수 있도록 뒷받침해주는 자본으로서, 특정한 확률 가정 하에 미래예상 손실을 충당하는데 필요한 자본의 규모로 정의할 수 있습니다. 회사가 자본을 관리하는 목적은 내부자본규모와 실제 사용가능한 자본(가용자본)규모를 비교함으로써 재무건전성의 척도로 활용할 수 있으며, 리스크를 감안한 성과측정의 기반을 제공하고자 함입니다. 5. 현금및현금성자산 당기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 현금 및 보통예금 110,834 97,404 기타예치금 9,859,667 13,662,289 합계 9,970,501 13,759,693 6. 당기손익-공정가치측정금융자산 당기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식 57,235,920 37,049,814 회사채 785,173 14,139,673 집합투자증권 12,002,368 6,041,590 외화증권 12,252,368 6,431,013 기타유가증권 101 1 합계 82,275,930 63,662,091 7. 상각후원가측정금융자산 7.1 당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 예치금 1,000,000 - 대출채권 1,316,970 1,160,725 미수금 1,290,609 2,998,134 미수수익 2,962,580 2,140,250 보증금 245,431 245,268 소계 6,815,590 6,544,377 차감: 신용손실충당금 (550,000) - 합계 6,265,590 6,544,377 7.2 당기 중 상각후원가측정금융자산의 신용손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 12개월 기대신용손실 전체기간 기대신용손실 합계 비신용손상 신용손상 기초 - - - - 전입액 - - 550,000 550,000 기말 - - 550,000 550,000 8. 관계기업투자자산 8.1 당기말 및 전기말 현재 관계기업 의 현황은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 주요영업활동 소재지 결산월 지분율(%) 당기말 전기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 (*1) 투자 대한민국 12월 6.45 6.45 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 (*1) 투자 대한민국 12월 9.95 - 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 (*2) 투자 대한민국 12월 2.41 - 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 (*1) 투자 대한민국 12월 4.83 - (*1) 지분율이 20% 미만이나 회사가 공동업무집행사원으로서 유의적인 영향력이 있는 것으로 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다. (*2) 지분율이 20% 미만이나 회사가 보유한 전환사채로 인한 잠재적 의결권을 고려하여 관계 기업으로 분류하였습니다. 8.2 당기 및 전기 중 관계기업투자자산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다 . (단위: 천원) 기업(조합)명 당기초 취득 대체 (*) 처분 지분법손익 배당 당기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 989,640 - - - (6,186) - 983,454 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 - - 1,977,900 - 205,039 (170,000) 2,012,939 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 - 8,000 - - (7) - 7,993 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 - 10,000,000 - - (26,673) - 9,973,327 합계 989,640 10,008,000 1,977,900 - 172,173 (170,000) 12,977,713 (*) 당기 중 당기손익-공정가치측정금융자산에서 관계기업투자자산으로 재분류되었습니다. (단위: 천원) 기업(조합)명 전기초 취득 처분 지분법손익 배당 전기말 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 - 1,000,000 - (10,360) - 989,640 8.3 관계기업의 재무정보 요약당기말 및 전기말 현재와 당기 및 전기의 관계기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다. 당기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 자본 영업수익 당기순손익 총포괄손익 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,243,498 - 15,243,498 (95,879) (95,879) (95,879) 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 20,310,082 80,021 20,230,061 864,550 864,550 864,550 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 14,786,673 2,213,038 12,573,635 2,419 2,419 2,419 에스케이에스미래에셋 기업재무안정사모투자 합자회사 206,806,362 358,494 206,447,868 (552,132) (552,132) (552,132) 전기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 자본 영업수익 당기순손익 총포괄손익 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,343,255 3,878 15,339,377 (160,623) (160,623) (160,623) 9. 종속기업투자자산 9.1 당기말 및 전기말 현재 종속기업 의 현황은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 (*) 주요영업활동 소재지 결산월 지분율(%) 당기말 전기말 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 투자 대한민국 12월 - 10.53 미래에셋사회적기업투자조합 투자 대한민국 12월 - 4.76 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 투자 대한민국 12월 6.51 6.51 미래에셋사회적기업투자조합2호 투자 대한민국 12월 5.00 5.00 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 투자 대한민국 12월 26.11 26.11 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 투자 대한민국 12월 3.75 3.75 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 투자 대한민국 12월 2.86 2.86 미래에셋글로벌투자조합 투자 대한민국 12월 12.50 12.50 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 투자 대한민국 12월 37.50 37.50 미래에셋 청년창업 투자조합 투자 대한민국 12월 17.86 17.86 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 투자 대한민국 12월 22.00 22.00 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 투자 대한민국 12월 15.00 15.00 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 투자 대한민국 12월 10.40 10.40 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 투자 대한민국 12월 9.13 9.13 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 투자 대한민국 12월 24.00 24.00 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 투자 대한민국 12월 10.00 10.00 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 투자 대한민국 12월 22.25 22.25 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 투자 대한민국 12월 17.60 17.60 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 투자 대한민국 12월 14.92 - 미래에셋-그린프로그 투자조합 투자 대한민국 12월 10.00 - 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 투자 대한민국 12월 9.62 - 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 투자 대한민국 12월 17.78 - (*) 지분율이 50% 미만이나 회사가 업무집행사원으로서 관련활동을 지시할 수 있는 힘이 있고, 변동이익에 유의적으로 노출되어 있으며, 이익에 영향을 줄 수 있도록 힘을 사용할 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다. 9.2 당기 및 전기 중 종속기업투자자산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 기업(조합) 명 당기초 취득 처분 손상 당기말 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 933,036 - (933,036) - - 미래에셋사회적기업투자조합 29,389 - (29,389) - - 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 976,419 - (360,000) (294,641) 321,778 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 1,352,257 - - - 1,352,257 미래에셋사회적기업투자조합2호 115,505 - - - 115,505 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 932,614 - (128,000) (362,421) 442,193 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 3,208,021 - (470,000) (911,810) 1,826,211 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 192,843 - - - 192,843 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 119,911 - - - 119,911 미래에셋글로벌투자조합 3,838,992 - - - 3,838,992 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 729,874 - - - 729,874 미래에셋 청년창업 투자조합 2,472,650 - - - 2,472,650 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 3,381,751 - - - 3,381,751 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 3,589,286 900,000 - - 4,489,286 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 1,310,151 - (45,648) - 1,264,503 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 1,432,259 - (131,334) - 1,300,925 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 4,800,000 - - - 4,800,000 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 1,500,000 1,000,000 - - 2,500,000 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 3,338,000 - - - 3,338,000 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 880,000 2,640,000 - - 3,520,000 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 - 3,282,000 - - 3,282,000 미래에셋-그린프로그 투자조합 - 400,000 - - 400,000 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 - 1,732,000 - - 1,732,000 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 - 1,600,000 - - 1,600,000 합계 35,132,958 11,554,000 (2,097,407) (1,568,872) 43,020,679 (단위: 천원) 기업(조합) 명 전기초 취득 처분 전기말 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 1,233,036 - (300,000) 933,036 미래에셋사회적기업투자조합 89,389 - (60,000) 29,389 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 1,156,419 - (180,000) 976,419 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 1,432,257 - (80,000) 1,352,257 미래에셋사회적기업투자조합2호 115,505 - - 115,505 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 1,092,614 - (160,000) 932,614 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 3,678,021 - (470,000) 3,208,021 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 290,343 - (97,500) 192,843 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 193,911 - (74,000) 119,911 미래에셋글로벌투자조합 4,838,992 - (1,000,000) 3,838,992 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 729,874 - - 729,874 미래에셋 청년창업 투자조합 1,847,650 625,000 - 2,472,650 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 3,249,751 1,100,000 (968,000) 3,381,751 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 1,789,286 1,800,000 - 3,589,286 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 1,455,104 - (144,953) 1,310,151 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 1,506,000 - (73,741) 1,432,259 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 1,200,000 3,600,000 - 4,800,000 미래에셋청년창업투자조합2호 500,000 1,000,000 - 1,500,000 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 - 3,338,000 - 3,338,000 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 - 880,000 - 880,000 합계 26,398,152 12,343,000 (3,608,194) 35,132,958 9.3 당기 중 종속기업투자자산 관련 손실의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 처분손실 25,057 손상차손 1,568,872 합계 1,593,929 9.4 종속기업의 재무정보 요약 당기말 및 전기말 현재와 당기 및 전기의 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다. 당기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 영업수익 당기순손익 총포괄손익 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 4,456,126 1,238,349 1,075,320 (832,218) (832,218) KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 14,948,782 223,991 2,682,353 (446,452) (446,452) 미래에셋사회적기업투자조합2호 3,898,134 14,327 43,241 (1,407) (1,407) 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 4,539,379 117,453 1,091,415 (726,411) (726,411) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 7,000,295 6,293 1,910,802 915,798 915,798 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 8,015,947 156,101 2,884,028 2,245,470 2,245,470 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 7,104,064 134,284 2,844,722 2,156,555 2,156,555 미래에셋글로벌투자조합 28,594,679 506,010 5,600,867 168,052 168,052 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 3,017,680 29,378 699,536 648,013 648,013 미래에셋 청년창업 투자조합 13,393,758 248,663 1,599,221 37,862 37,862 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 17,295,733 191,377 251,806 (2,071,710) (2,071,710) 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 26,284,118 144,124 1,681,515 (1,583,012) (1,583,012) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 19,158,647 55,333 11,594,497 10,459,626 10,459,626 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 18,573,247 67,370 6,789,772 5,990,337 5,990,337 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 21,338,645 165,306 2,205,279 1,551,936 1,551,936 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 24,141,996 163,870 884,134 (401,462) (401,462) 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 14,409,288 61,935 405,755 (648,922) (648,922) 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 19,219,464 146,029 23,728 (868,804) (868,804) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 21,873,381 89,812 69,898 (216,430) (216,430) 미래에셋-그린프로그 투자조합 3,961,935 27,382 4,386 (65,447) (65,447) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 18,008,977 35,249 8,977 (26,272) (26,272) 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 9,000,000 9,784 - (9,784) (9,784) 전기> (단위: 천원) 기업(조합)명 자산 부채 영업수익 당기순손익 총포괄손익 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 15,424,003 4,225 8,208,450 5,488,480 5,488,480 미래에셋사회적기업투자조합 142,844 5,259 190,755 (348,069) (348,069) 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합 9,013,136 1,363,141 2,603,218 1,715,602 1,715,602 KoFC-미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합 20,293,764 2,052,522 9,536,270 2,391,019 2,391,019 미래에셋사회적기업투자조합2호 3,910,638 25,425 135,711 (342,736) (342,736) 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 6,645,733 217,395 1,278,802 (2,727,418) (2,727,418) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 8,095,516 1,312 1,776,276 (2,681,093) (2,681,093) MAVI신성장좋은기업투자조합1호 5,745,690 131,314 2,463,617 2,133,015 2,133,015 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 4,929,789 116,565 2,278,750 1,832,289 1,832,289 미래에셋글로벌투자조합 28,270,762 350,144 6,780,545 2,424,251 2,424,251 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 2,352,622 12,334 495,733 445,300 445,300 미래에셋 청년창업 투자조합 13,201,246 94,013 170,953 (191,483) (191,483) 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 19,308,581 132,515 6,809,378 4,666,111 4,666,111 2016 KIF-미래에셋 ICT전문 투자조합 21,880,298 157,293 277,921 (567,423) (567,423) 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호 12,507,450 57,917 6,892,969 4,557,563 4,557,563 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호 16,887,102 67,857 8,103,837 5,654,961 5,654,961 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 19,784,046 162,643 1,990,232 (204,896) (204,896) 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 14,539,624 160,035 17,944 (612,383) (612,383) 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 15,058,210 61,935 148,434 (3,725) (3,725) 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 5,002,886 60,647 2,886 (57,761) (57,761) 9.5 종속기업의 변동현황9.5.1 당기 중 종속기업에 신규로 포함된 기업의 내역은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 사유 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 신설 미래에셋-그린프로그 투자조합 신설 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 신설 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 신설 9.5.2 당기 중 종속기업에서 제외된 기업의 내역은 다음과 같습니다. 기업(조합)명 사유 2010 KIF-미래에셋 IT전문투자조합 청산 미래에셋사회적기업투자조합 청산 10. 유형자산10.1 당기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 감가상각누계액 손상차손누계액 합계 차량운반구 (*) 197,148 (48,787) - 148,361 기구비품 (*) 93,654 (58,379) - 35,275 임차점포시설물 (*) 311,124 (290,581) - 20,543 사용권자산 부동산 357,118 (247,412) - 109,706 합계 959,044 (645,159) - 313,885 (*) 당기 중 감가상각이 완료된 일부 자산에 대한 제각이 수행되었습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 감가상각누계액 손상차손누계액 합계 차량운반구 193,257 (121,319) - 71,938 기구비품 139,707 (113,711) - 25,996 임차점포시설물 359,920 (315,533) - 44,387 합계 692,884 (550,563) - 142,321 10.2 당기 및 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 회계정책변경효과 취득 처분 감가상각비 당기말 차량운반구 71,938 - 122,428 (23,054) (22,951) 148,361 기구비품 25,996 - 22,934 (1,803) (11,852) 35,275 임차점포시설물 44,387 - 6,204 (1) (30,047) 20,543 사용권자산 부동산 - 342,694 14,424 - (247,412) 109,706 사용권자산 차량운반구 - 76,475 - (49,484) (26,991) - 합계 142,321 419,169 165,990 (74,342) (339,253) 313,885 (단위: 천원) 구분 전기초 취득 처분 감가상각비 전기말 차량운반구 62,774 41,809 (2) (32,643) 71,938 기구비품 15,905 27,100 - (17,009) 25,996 임차점포시설물 67,195 16,170 - (38,978) 44,387 합계 145,874 85,079 (2) (88,630) 142,321 11. 무형자산11.1 당기말 및 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득금액 상각누계액 손상차손누계액 합계 회원권 187,806 - - 187,806 기타 155,100 (68,162) - 86,938 합계 342,906 (68,162) - 274,744 (단위: 천원) 구분 취득금액 상각누계액 손상차손누계액 합계 회원권 187,806 - - 187,806 기타 155,100 (57,382) - 97,718 합계 342,906 (57,382) - 285,524 11.2 당기 및 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 취득 처분 상각 당기말 회원권 187,806 - - - 187,806 기타 97,718 - - (10,780) 86,938 합계 285,524 - - (10,780) 274,744 (단위: 천원) 구분 전기초 취득 처분 상각 전기말 회원권 192,806 - (5,000) - 187,806 기타 4,840 106,700 - (13,822) 97,718 합계 197,646 106,700 (5,000) (13,822) 285,524 12. 기타자산 당기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 기타자산 선급비용 66,425 13. 리스부채 13.1 당기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 최소리스료 143,864 현재가치할인차금 (1,652) 최소리스료의 현재가치 142,212 13.2 당기 중 리스부채 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 기초 - 회계정책변경효과 419,169 취득 14,424 리스계약 해지 (49,484) 이자비용 4,364 지급 (246,261) 기말 142,212 13.3 당기 중 리스 이용으로 발생한 총 현금유출액 및 비용인식액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 현금유출액 비용인식액 리스부채에서 발생한 금액 246,261 4,364 14. 기타부채 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 기타금융부채 미지급비용 1,890,469 2,089,031 기타부채 미지급금 10,577 10,577 예수금 78,136 39,935 선수금 107,178 107,178 소계 195,891 157,690 합계 2,086,360 2,246,721 15. 자본15.1 자본금 회사가 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고, 1주당 액면금액은 1,000원입니다.당기말 현재 회사가 발행한 보통주 주식수는 30,667,215주입니다. 15.1.1 당기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 보통주 발행한 주식수 30,667,215주 26,032,215주 1주의 금액 1,000원 1,000원 자본금 30,667,215 26,032,215 우선주 자본금 500,000 500,000 합계 (*) 31,167,215 26,532,215 (*) 우선주에 대한 이익소각으로 인하여 발행주식 액면총액과 납입자본금이 상이합니다. 15.1.2 당기 및 전기 중 회사의 발행주식수, 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 일자 내역 주식수(주) 자본금 주식발행초과금 2019년 1월 1일 당기초 26,032,215 26,532,215 10,493,271 2019년 3월 13일 유상증자 (*) 4,635,000 4,635,000 15,626,324 2019년 12월 31일 당기말 30,667,215 31,167,215 26,119,595 (*) 코스닥시장 상장공모 신주 4,635,000주를 공모가 4,500원에 발행하였습니다. (단위: 천원) 일자 내역 주식수(주) 자본금 주식발행초과금 2018년 1월 1일 전기초 4,872,443 24,862,215 5,328,015 2018년 4월 27일 주식선택권 행사 274,000 1,370,000 3,858,194 2018년 5월 11일 우리사주 유상증자 60,000 300,000 1,307,062 2018년 9월 5일 액면분할 20,825,772 - - 2018년 12월 31일 전기말 26,032,215 26,532,215 10,493,271 15.2 자본잉여금 당기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식발행초과금 26,119,595 10,493,271 감자차익 2,263 2,263 합계 26,121,858 10,495,534 15.3 자본조정 당기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식선택권 1,720,465 740,935 기타자본조정 90,854 90,854 합계 1,811,319 831,789 15.4 이익잉여금15.4.1 당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 법정적립금 230,107 230,107 미처분이익잉여금 91,398,671 80,535,854 합계 91,628,778 80,765,961 15.4.2 법정적립금법정적립금은 전액 이익준비금으로 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으며, 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 주주총회의 결의에 의하여 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다.15.4.3 당기와 전기의 이익잉여금처분계산서는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 제 21(당)기 제 20(전)기 처분확정일 : 2020년 3월 25일 처분확정일 : 2019년 3월 27일 미처분이익잉여금 93,860,464 80,535,854 전기이월미처분이익잉여금 80,535,854 59,961,145 당기순이익 13,324,610 20,574,709 이익잉여금처분액 (6,240,779) - 이익준비금 적립 567,344 - 현금배당 주당배당금(시가배당률) 당기 - 보통주: 185원 (3.8%) 5,673,435 - 차기이월미처분이익잉여금 87,619,685 80,535,854 (*) 상기 이익잉여금처분계산서는 정기주주총회에 보고된 것으로서 재작성된 재무제표와 상이합니다. 16. 수수료수익 및 비용당기 및 전기 중 수수료수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 수수료수익 조합 및 PEF 관련 수수료수익 12,304,451 7,879,739 수수료비용 매매수수료 11,877 25,906 합계 12,292,574 7,853,833 17. 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 및 손실 당기 및 전기 중 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 및 손실의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익 당기손익-공정가치측정금융자산 처분이익 4,111,577 11,570,333 당기손익-공정가치측정금융자산 평가이익 19,366,161 16,304,186 소계 23,477,738 27,874,519 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실 당기손익-공정가치측정금융자산 처분손실 6,250,573 846,540 당기손익-공정가치측정금융자산 평가손실 6,571,800 7,702,739 소계 12,822,373 8,549,279 합계 10,655,365 19,325,240 18. 이자수익 및 비용 당기 및 전기 중 이자수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 이자수익 예치금이자 390,525 201,034 기타이자수익 2,834 2,312 소계 393,359 203,346 이자비용 리스부채이자 4,364 - 합계 388,995 203,346 19. 기타영업수익 및 비용 당기 및 전기 중 기타영업수익 및 비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 기타영업수익 배당금수익 3,082,351 3,241,357 외화환산이익 406 9 기타의영업수익 27,273 27,273 소계 3,110,030 3,268,639 기타영업비용 외환차손 15,840 110,747 외화환산손실 3,273 3 소계 19,113 110,750 합계 3,090,917 3,157,889 20. 인건비20.1 당기 및 전기 중 인건비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 급여 6,489,880 5,424,441 퇴직급여 334,100 283,746 복리후생비 648,459 265,808 합계 7,472,439 5,973,995 20.2 주식기준보상 20.2.1 당기말 현재 주식기준보상과 관련된 중요사항은 다음과 같습니다. 구분 약정사항 권리부여일 2015년 3월 31일 2015년 7월 8일 2018년 8월 3일 부여수량 1,200,000주 720,000주 500,000주 당기말 잔존수량 90,000주 150,000주 480,000주 가득조건 권리부여일로부터 2년 이상 재임 행사기간 2017년 3월 31일부터2024년 3월 31일까지 2017년 7월 8일부터2024년 7월 8일까지 2020년 8월 4일부터2027년 8월 4일까지 행사가격 (*) 2,600원 2,600원 6,000원 (*) 액면분할(2018년 9월 5일) 후 주식 수로 조정한 금액입니다. 20.2.2 공정가치 산정 구분 내용 권리부여일 2015년 3월 31일 2015년 7월 8일 2018년 8월 3일 옵션가격결정모형 현금흐름할인모형과 옵션가치결정모형(이항모형) 무위험이자율 2.09% 2.41% 2.54% 예상주가변동성 52.03% 62.13% 95.33% 부여일 현재 주가 (*) 2,420원 2,896원 6,159원 주식선택권의 공정가치 (*) 1,426.8원 1,805.6원 5,331.6원 (*) 액면분할(2018년 9월 5일) 후 주식 수로 조정한 금액입니다. 20.2.3 주식기준보상관련 비용 등 (단위: 천원) 구분 당기 전기 결산일 기준 추정 가득수량 (*) 720,000 740,000 총보상원가 2,958,420 3,065,052 주식기준보상비용 주식선택권 1,255,807 550,665 우리사주조합 주식 배정 - 400,162 합계 1,255,807 950,827 (*) 회사는 퇴사율의 합리적인 추정이 어려워 용역제공 종료일에 주식선택권이 전량 가득된다고 가정하였습니다. 20.3 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 당기 및 전기 중 각각 334,100천원및 283,746천원입니다. 21. 일반관리비당기 및 전기 중 일반관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 임차료 및 관리비 139,398 349,063 지급수수료 701,289 916,601 접대비 471,594 377,321 광고선전비 4,400 124,817 유형자산감가상각비 339,253 88,630 연수비 20,787 3,689 무형자산상각비 10,780 13,822 세금과공과 179,577 64,318 기타 283,222 232,562 합계 2,150,300 2,170,823 22. 영업외손익 당기 및 전기 중 영업외손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 영업외수익 유형자산 처분이익 9,674 16,543 기타 925 717 소계 10,599 17,260 영업외비용 유형자산 처분손실 408 - 기부금 4,381 4,390 소계 4,789 4,390 합계 5,810 12,870 23. 법인세비용23.1 당기 및 전기 중 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 법인세 부담액 2,503,548 2,312,696 과거기간 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항 (107,303) (656,005) 일시적차이로 인한 이연법인세 변동액 1,856,383 287,748 자본에 직접 반영된 법인세비용 (276,278) (121,146) 법인세비용 3,976,350 1,823,293 23.2 당기 및 전기 중 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 14,839,166 22,398,001 적용세율에 따른 세부담액 3,242,617 4,958,316 조정사항 733,733 (3,135,024) 이연법인세 미인식 효과 1,192,060 (1,115,043) 비과세 (731,599) (1,562,715) 기타변동 273,272 (457,266) 법인세비용 3,976,350 1,823,292 유효세율 26.8% 8.1% 23.3 당기와 전기 중 일시적차이와 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 차감할(가산할) 일시적 차이 이연법인세자산(부채) 기초 증감 기말 기초 증감 기말 당기손익-공정가치측정금융자산 (2,718,261) (6,355,136) (9,073,397) (598,017) (1,398,130) (1,996,147) 종속기업투자주식 (4,074,154) 2,024,298 (2,049,856) (896,314) 445,346 (450,968) 관계기업투자주식 10,360 212,024 222,384 2,279 46,645 48,924 퇴직급여충당금 10,577 - 10,577 2,327 - 2,327 감가상각비 86,709 (59,198) 27,511 19,076 (13,024) 6,052 미지급비용 103,532 633,651 737,183 22,777 139,403 162,180 회원권 5,946 - 5,946 1,308 - 1,308 사용권자산 - (109,706) (109,706) - (24,135) (24,135) 리스부채 - 142,212 142,212 - 31,287 31,287 신용손실충당금 - 492,204 492,204 - 108,285 108,285 소계 (6,575,291) (3,019,651) (9,594,942) (1,446,564) (664,323) (2,110,887) 이연법인세인식제외 당기손익-공정가치측정금융자산 (12,286,546) 5,000,267 (7,286,279) (2,703,040) 1,100,059 (1,602,981) 종속기업투자주식 (1,444,571) 418,191 (1,026,380) (317,805) 92,001 (225,804) 소계 (13,731,117) 5,418,458 (8,312,659) (3,020,845) 1,192,060 (1,828,785) 이연법인세인식액 7,155,826 (8,438,109) (1,282,283) 1,574,281 (1,856,383) (282,102) (단위: 천원) 구분 차감할(가산할) 일시적 차이 이연법인세자산(부채) 기초 증감 기말 기초 증감 기말 당기손익-공정가치측정금융자산 (7,898,574) 5,180,313 (2,718,261) (1,737,686) 1,139,669 (598,017) 종속기업투자주식 (4,134,050) 59,896 (4,074,154) (909,491) 13,177 (896,314) 관계기업투자주식 - 10,360 10,360 - 2,279 2,279 파생상품평가손익 332,640 (332,640) - 73,181 (73,181) - 주식감액손실 10,589,242 (10,589,242) - 2,329,633 (2,329,633) - 확정급여채무 21,153 (21,153) - 4,654 (4,654) - 퇴직급여충당금 - 10,577 10,577 - 2,327 2,327 감가상각비 24,212 62,497 86,709 5,327 13,749 19,076 미지급비용 826,246 (722,714) 103,532 181,774 (158,997) 22,777 감가상각비(업무용승용차) 44,797 (44,797) - 9,855 (9,855) - 회원권 5,946 - 5,946 1,308 - 1,308 기타 (10,577) 10,577 - (2,328) 2,327 - 소계 (198,965) (6,376,326) (6,575,291) (43,773) (1,402,792) (1,446,564) 이연법인세인식제외 당기손익-공정가치측정금융자산 (7,181,867) (5,104,679) (12,286,546) (1,580,011) (1,123,029) (2,703,040) 종속기업투자주식 (1,480,869) 36,298 (1,444,571) (325,791) 7,986 (317,805) 소계 (8,662,736) (5,068,381) (13,731,117) (1,905,802) (1,115,043) (3,020,845) 이연법인세인식액 8,463,771 (1,307,945) 7,155,826 1,862,029 (287,749) 1,574,281 23.4 당기 및 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 주식선택권 (276,278) (121,146) 23.5 실현가능성의 판단에 따라 인식한 이연법인세자산과 판단 근거이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 일시적 차이가 실현되는 기간동안 과세소득을 창출할 수 있는 회사의 능력, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망 등 다양한 요소들에 달려 있습니다. 회사는 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 향후 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 미래법인세 절감효과가 실현될 수 있을 것으로 기대되는 차감할 일시적차이에 대하여만 이연법인세자산을 인식하였으며, 동 금액은 미래 과세소득에 대한 추정이 변경된다면 변경될 수 있습니다. 24. 주당이익24.1 기본주당이익24.1.1 당기 및 전기의 기본주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원) 구분 당기 전기 당기순이익 10,862,817,111 20,574,708,827 가중평균 유통보통주식수 44,648,419 38,222,623 기본주당이익 243 538 24.1.2 당기 및 전기의 기본주당이익 계산시 사용된 가중평균 유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 주) 구분 당기 전기 주식수 (*) 적수 주식수 (*) 적수 기초 39,048,322 14,252,637,530 36,543,322 13,338,312,530 유상증자 6,952,501 2,044,035,294 2,055,000 511,695,000 우리사주조합 - - 450,000 101,250,000 합계 46,000,823 16,296,672,824 39,048,322 13,951,257,530 일수 365 365 가중평균 유통보통주식수 44,648,419 38,222,623 (*) 회사는 2020년 1월 1일 현재 주주명부에 등재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5000000163주의 비율로 신주를 배정하였으며 상기 주식수는 배정이 예정된 신주를 반영한 주식수입니다. 24.2 희석주당이익 24.2.1 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 주식선택권이 있습니다. 주식선택권으로 인한 주식수는 주식선택권에 부가된 권리 행사의 금전적 가치에 기초하여 공정가치(회계기간의 평균시장가격)로 취득했을 때 얻게 될 주식수를 계산하고 동 주식수와 주식선택권이 행사된 것으로 가정할 경우 발행될 주식수를 비교하여 산정했습니다. 24.2.2 당기 및 전기의 희석주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원) 구분 당기 전기 당기순이익 10,862,817,111 20,574,708,827 발행된 가중평균유통보통주식수 44,648,419 38,222,623 주식선택권 127,872 56,471 희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수 44,776,291 38,279,094 희석주당이익 243 537 25. 창업투자자산 25.1 창업투자자산은 창업자와 벤처기업 등에 투자 및 지원되는 자산으로 중소기업창업지원법의 규정에 의거 중소벤처기업부장관이 고시한 '창업투자회사 등의 등록 및 관리규정'상 투자실적으로 인정되는 자산으로, 동 창업투자자산의 분류 및 평가방법은 다음과 같습니다. 중소기업창업지원법에 따른 투자(사업개시일로부터 7년 이내의 기업에 대한 투자)의경우 투자실적자산으로, 투자실적자산에 포함되지 아니하는 기타의 중소기업에 대한투자의 경우 경영지원자산으로 각각 구분하여 계상하고 있습니다. 25.2 당기말 및 전기말 현재 투자실적자산 및 경영지원자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 당기손익-공정가치측정금융자산 원화주식 투자실적자산 투자주식 16,812,795 10,733,611 경영지원자산 운용투자주식 40,423,125 26,316,203 회사채 투자실적자산 투자사채 717,615 947,927 경영지원자산 운용투자사채 67,558 13,191,746 집합투자증권 경영지원자산 운용투자주식 12,002,368 6,041,590 외화증권 경영지원자산 해외유가증권 12,252,368 6,431,013 기타유가증권 투자실적자산 프로젝트투자 101 1 소계 82,275,930 63,662,091 상각후원가측정금융자산 대여금 경영지원자산 창업자대여금 - 550,000 소계 - 550,000 합계 82,275,930 64,212,091 26. 금융상품의 범주별 분류26.1 당기말 및 전기말 현재 금융자산의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 합계 현금 및 현금성자산 9,970,501 - 9,970,501 당기손익-공정가치측정금융자산 - 82,275,930 82,275,930 상각후원가측정금융자산 6,265,590 - 6,265,590 합계 16,236,091 82,275,930 98,512,021 (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 합계 현금 및 현금성자산 13,759,693 - 13,759,693 당기손익-공정가치측정금융자산 - 63,662,091 63,662,091 상각후원가측정금융자산 6,544,377 - 6,544,377 합계 20,304,070 63,662,091 83,966,161 26.2 당기말 및 전기말 현재 금융부채의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 상각후원가측정금융부채 당기말 전기말 리스부채 142,212 - 기타금융부채 1,890,469 2,089,031 합계 2,032,681 2,089,031 26.3 당기 및 전기 중 금융자산의 범주별 손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 처분손익 평가손익 이자수익 배당수익 신용손실충당금 전입 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 (2,138,996) 12,794,361 - 878,948 - 11,534,313 상각후원가측정금융자산 - - 393,359 - (550,000) (156,641) 합계 (2,138,996) 12,794,361 393,359 878,948 (550,000) 11,377,672 (단위: 천원) 구분 처분손익 평가손익 이자수익 배당수익 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 10,723,793 8,601,447 - 348,159 19,673,399 상각후원가측정금융자산 - - 203,346 - 203,346 합계 10,723,793 8,601,447 203,346 348,159 19,876,745 26.4 당기 중 금융부채의 범주별 손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 이자비용 상각후원가측정금융부채 (4,364) 27. 금융자산 및 금융부채의 공정가치27.1 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산 현금및현금성자산 (*) 9,970,501 9,970,501 13,759,693 13,759,693 당기손익-공정가치측정금융자산 82,275,930 82,275,930 63,662,091 63,662,091 주식 57,235,920 57,235,920 37,049,814 37,049,814 회사채 785,173 785,173 14,139,673 14,139,673 집합투자증권 12,002,368 12,002,368 6,041,590 6,041,590 외화증권 12,252,368 12,252,368 6,431,013 6,431,013 기타유가증권 101 101 1 1 상각후원가측정금융자산 (*) 6,265,590 6,265,590 6,544,377 6,544,377 합계 98,512,021 98,512,021 83,966,161 83,966,161 금융부채 리스부채 (*) 142,212 142,212 - - 기타금융부채 (*) 1,890,469 1,890,469 2,089,031 2,089,031 합계 2,032,681 2,032,681 2,089,031 2,089,031 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. 27.2 공정가치로 측정된 금융상품의 수준별 공정가치 27.2.1 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 14,722,543 741,507 41,771,870 57,235,920 회사채 - - 785,173 785,173 집합투자증권 - - 12,002,368 12,002,368 외화증권 686,362 - 11,566,006 12,252,368 기타유가증권 - - 101 101 합계 15,408,905 741,507 66,125,518 82,275,930 (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 7,528,258 1,134,164 28,387,392 37,049,814 회사채 - - 14,139,673 14,139,673 집합투자증권 - - 6,041,590 6,041,590 외화증권 38,414 - 6,392,599 6,431,013 기타유가증권 - - 1 1 합계 7,566,672 1,134,164 54,961,255 63,662,091 27.2.2 당기와 전기 중 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기초 당기손익 취득/전환 매도/결제 수준 3에서 다른 수준으로 변경된 금액 (*) 당기말 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 28,387,392 9,383,397 7,502,233 (2,646,016) (855,136) 41,771,870 회사채 14,139,673 (1,142,033) 931,306 (13,143,773) - 785,173 집합투자증권 6,041,590 377,339 5,693,055 (109,616) - 12,002,368 외화증권 6,392,599 903,820 5,351,188 (1,081,601) - 11,566,006 기타유가증권 1 - 100 - - 101 합계 54,961,255 9,522,523 19,477,882 (16,981,006) (855,136) 66,125,518 (*) 활성시장의 공시가격 및 관측가능한 투입변수가 존재하게 되어 수준3에서 수준 1또는 수준 2로 이동하였습니다. (단위: 천원) 구분 전기초 당기손익 취득/전환 매도/결제 수준 3에서 다른 수준으로 변경된 금액 (*) 전기말 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 28,146,568 4,044,201 13,769,080 (16,056,672) (1,515,785) 28,387,392 회사채 2,012,729 5,377,521 8,200,000 (1,450,577) - 14,139,673 집합투자증권 4,108,837 (285,596) 503,585 1,714,764 - 6,041,590 외화증권 5,270,362 (1,303,281) 2,425,518 - - 6,392,599 기타유가증권 2 - - (1) - 1 합계 39,538,498 7,832,845 24,898,183 (15,792,486) (1,515,785) 54,961,255 (*) 활성시장의 공시가격 및 관측가능한 투입변수가 존재하게 되어 수준3에서 수준 1또는 수준 2로 이동하였습니다. 27.2.3 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기법 및 비관측 투입변수에 대한 양적정보는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 가치평가기법 투입변수 비관측 투입변수 및 범위 관측가능하지 않은 투입변수의 공정가치에 대한 영향 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 이항모형, 현금흐름할인모형, 시장접근법, 순자산가치평가법 영구성장률, 가중평균자본비용, 비교대상기업 순자산가치, 변동성, 주가 변동성: 11.61~31.70%주가: 428~3,365,766원가중평균자본비용: 6.28~15.38%영구성장률: 0.00~2.00% 변동성, 주가 및 영구성장률이 높아질수록 공정가치가 높게 평가. 가중평균자본비용이 높아질수록 공정가치가 낮게 평가. 회사채 집합투자증권 외화증권 기타유가증권 합계 (단위 : 천원) 구분 가치평가기법 투입변수 비관측 투입변수 및 범위 관측가능하지 않은 투입변수의 공정가치에 대한 영향 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 이항모형, 현금흐름할인모형, 시장접근법, 순자산가치평가법 영구성장률, 가중평균자본비용, 비교대상기업 순자산가치, 변동성, 주가 변동성: 17.34~35.59%주가: 862~706,162원가중평균자본비용: 7.82~16.09%영구성장률: 0.00~2.00% 변동성, 주가 및 영구성장률이 높아질수록 공정가치가 높게 평가. 가중평균자본비용이 높아질수록 공정가치가 낮게 평가. 회사채 집합투자증권 외화증권 기타유가증권 합계 27.2.4 비관측변수에 대한 민감도분석27.2.4.1 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 27.2.4.2 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 투입변수에 따른 민감도분석은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 손익인식 유리한변동 불리한변동 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 707,797 548,559 (단위: 천원) 구 분 손익인식 유리한변동 불리한변동 당기손익-공정가치측정금융자산 주식 785,625 526,341 회사채 4,291 1,166 합계 789,916 527,507 (*1) 내재파생상품이 포함된 금융상품의 경우 주요 비관측 변수인 기초자산의 가격 및 변동성을 각각 10% 증가 또는 감소하여 산출하였습니다. (*2) 보통주의 경우 영구성장률 및 가중평균자본비용을 각각 10% 증가 또는 감소하여 산출하였습니다. 27.3 상각후원가로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치당기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 상각후원가측정금융자산 (*) - - 6,265,590 6,265,590 금융부채 리스부채 (*) - - 142,212 142,212 기타금융부채 (*) - - 1,890,469 1,890,469 소계 - - 2,032,681 2,032,681 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. (단위: 천원) 구분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 상각후원가측정금융자산 (*) - - 6,544,377 6,544,377 금융부채 기타금융부채 (*) - - 2,089,031 2,089,031 (*) 공정가치와 장부금액과의 차이가 크지 않은 것으로 판단되어, 장부금액을 공정가치로 공시합니다. 28. 우발 및 약정사항28.1 조합 재산의 배분에 관한 손실금 충당 약정조합규약에 조합 재산의 배분에 관한 손실금 충당 약정을 규정하고 있는 바, 청산 시 확정될 손실금에 대한 구체적인 손실금 충당 약정은 투자조합별로 다음과 같습니다. 조합명 약정내용 미래에셋 애그로 프로젝트 투자조합, 노루-미래에셋 애그로스타 프로젝트 투자조합 ㆍ업무집행조합원이 출자약정금 총액의 8%를 우선 충당ㆍ손실 충당 후 잔여손실금이 있을 경우 특별조합원이 출자약정금 총액의 8%를 차순으로 충당ㆍ잔여 손실금이 있는 경우 조합원 출자비율에 따라 충당 KoFC 미래에셋 Pioneer Champ 2011-3호 투자조합, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 16-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 17-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 ㆍ업무집행조합원이 출자약정금 총액의 5%를 우선 충당ㆍ손실 충당 후 잔여손실금이 있을 경우 업무집행조합원의 우선손실충당액을 제외한 금액을 납입출자금 총액으로 하여 재산정된 각 조합원별(업무집행조합원 포함) 출자비율에 따라 안분하여 충당 미래에셋사회적기업투자조합2호, 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합, MAVI신성장좋은기업투자조합1호, MAVI신성장좋은기업투자조합2호, 미래에셋글로벌투자조합, 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호, 미래에셋좋은기업세컨더리투자조합2호, 미래에셋 청년창업 투자조합, 미래에셋 청년창업 투자조합 2호, 2016 KIF-미래에셋 ICT전문투자조합, 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합,한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합, 미래에셋청년창업투자조합3호, 미래에셋-그린프로그 투자조합, 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 ㆍ조합원별 출자비율에 따라 충당 28.2 출자 약정당기말 및 전기말 현재 각 조합 및 PEF와 관련한 출자 약정금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 기업(조합)명 당기말 누적출자금액 (*2) 당기말 전기말 출자약정금액 회사 회사 이외 회사 회사 이외 2010 KIF-미래에셋IT전문투자조합 (*1) - - - 2,880,000 24,480,000 미래에셋사회적기업투자조합 (*1) - - - 200,000 4,000,000 미래에셋애그로프로젝트조합 20,000,000 1,600,000 14,400,000 1,600,000 14,400,000 KoFC-미래에셋PioneerChamp2011-3호투자조합 30,700,000 2,000,000 28,700,000 2,000,000 28,700,000 미래에셋사회적기업투자조합2호 4,000,000 200,000 3,800,000 200,000 3,800,000 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합 16,000,000 1,280,000 11,520,000 1,280,000 11,520,000 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 18,000,000 4,700,000 13,300,000 4,700,000 13,300,000 MAVI신성장좋은기업투자조합1호 8,000,000 300,000 7,700,000 300,000 7,700,000 MAVI신성장좋은기업투자조합2호 7,000,000 200,000 6,800,000 200,000 6,800,000 미래에셋 글로벌 투자조합 40,000,000 5,000,000 35,000,000 5,000,000 35,000,000 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호 20,000,000 750,000 1,250,000 750,000 1,250,000 미래에셋 청년창업 투자조합 14,000,000 2,500,000 11,500,000 2,500,000 11,500,000 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호 20,000,000 4,400,000 15,600,000 4,400,000 15,600,000 2016 KIF-미래에셋 ICT전문투자조합 30,000,000 4,500,000 25,500,000 3,600,000 20,400,000 미래에셋신성장좋은기업투자조합16-1호 14,000,000 1,456,000 12,544,000 1,456,000 12,544,000 미래에셋신성장좋은기업투자조합17-1호 16,500,000 1,506,000 14,994,000 1,506,000 14,994,000 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합 25,000,000 4,800,000 15,200,000 4,800,000 15,200,000 미래에셋 청년창업 투자조합 2호 25,000,000 2,500,000 22,500,000 1,500,000 13,500,000 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호 15,000,000 3,338,000 11,662,000 3,338,000 11,662,000 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 15,500,000 1,000,000 14,500,000 1,000,000 14,500,000 미래에셋 청년창업 투자조합 3호 20,000,000 3,520,000 16,480,000 880,000 4,120,000 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호 22,000,000 3,282,000 18,718,000 - - 미래에셋-그린프로그 투자조합 10,000,000 400,000 3,600,000 - - 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호 18,000,000 1,732,000 16,268,000 - - 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 90,000,000 1,600,000 7,400,000 - - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 합자회사 20,100,000 2,000,000 18,100,000 - - 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사 106,600,000 - - - - 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사 207,000,000 10,000,000 197,000,000 - - 합계 832,400,000 64,564,000 544,036,000 44,090,000 284,970,000 (*1) 당기 중 청산되었습니다. (*2) 회수된 출자금이 차감되어 있지 않습니다. 29. 특수관계자거래 29.1 당기말 현재 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다. 구분 기업(조합)명 지배기업 미래에셋대우(주) 종속기업 미래에셋애그로프로젝트조합, KoFC-미래에셋PioneerChamp2011-3호투자조합, 미래에셋사회적기업투자조합2호, 노루-미래에셋 애그로스타프로젝트 투자조합, 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합, MAVI신성장좋은기업투자조합1호, MAVI신성장좋은기업투자조합2호, 미래에셋 글로벌 투자조합, 코스콤-미래에셋핀테크투자조합1호, 미래에셋 청년창업 투자조합, 미래에셋 좋은기업 세컨더리 투자조합 2호, 2016 KIF-미래에셋 ICT전문투자조합, 미래에셋신성장좋은기업투자조합16-1호, 미래에셋신성장좋은기업투자조합17-1호, 미래에셋 하이테크 프론티어 투자조합, 미래에셋 청년창업 투자조합 2호, 미래에셋 신성장 좋은기업 세컨더리 투자조합 18-1호, 미래에셋청년창업투자조합3호, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-1호, 미래에셋-그린프로그 투자조합, 미래에셋 신성장 좋은기업 투자조합 19-2호, 미래에셋 넥스트 코리아 지능정보 벤처투자조합 관계기업 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합, 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정 사모투자합자회사, 미래에셋큐리어스구조혁신 기업재무안정 사모투자합자회사, 에스케이에스미래에셋 기업재무안정 사모투자 합자회사, 미래에셋대우기업인수목적3호 주식회사 기타 특수관계자 미래에셋캐피탈(주), 미래에셋컨설팅(주),미래에셋자산운용(주) 등 대규모기업집단 계열회사 29.2 당기 및 전기 중 특수관계자와의 주요 거래 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 기업(조합)명 계정과목 당기 전기 수익 비용 수익 비용 지배기업 미래에셋대우(주) 이자수익 195,404 - 102,727 - 수수료비용 - 3,262 - 2,504 일반관리비 - 28,128 - 9,554 종속기업 미래에셋 글로벌 투자조합 외 23 수수료수익 11,565,541 - 7,803,764 - 배당수익 2,203,404 - - - 관계기업 한컴-미래에셋 4차 산업혁명 투자조합 수수료수익 155,000 - 76,014 - 큐리어스미래에셋에스유티티 기업재무안정사모투자 외 2 수수료수익 583,909 - - - 기타 미래에셋자산운용(주) 외 일반관리비 - 74,519 - 2,464 수수료비용 - - - 1,434 수수료수익 - - 27,273 - 합 계 14,703,258 105,909 8,009,778 15,956 29.3 당기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 거래로 인한 주요 자산ㆍ부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 기업(조합)명 계정과목 당기말 전기말 지배기업 미래에셋대우(주) 현금및현금성자산 3,706,462 10,609,029 종속기업 미래에셋 글로벌 투자조합 외 21 미수수익 2,473,237 2,141,500 미수금 1,237,358 2,998,134