CJ제일제당 사업보고서 (2017.12)
3. 연결재무제표 주석

제 11 기 2017년 12월 31일 현재
제 10 기 2016년 12월 31일 현재
CJ제일제당주식회사와 그 종속기업

1. 일반사항 :CJ제일제당주식회사(이하 "회사")와 종속기업(이하 회사와 종속기업을 "연결회사")인PT CHEILJEDANG INDONESIA 외 168 개 해외현지법인과 씨제이대한통운(주) 외 1 3개 국 내법인(이하 "종속기업")의 일반적인 사항은 다음과 같습니다.1.1 회사의 개요 -

회사는 2007년 9월 1일자로 CJ주식회사의 제조사업부문이 인적분할되어 한국거래소 유가증권시장에 신규 상장된 공개법인으로서 진천, 영등포, 군산, 양산 등 16 개 공장에서 설탕, 소맥분, 조미식품, 육가공식품, 대두가공식품, 사료 등을 제조하여 판매하고 있습니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 국내 및 해외 각국에 183 개의 현지법인을 두고 있습니다.

회사의 정관에 의한 발행할 주식의 총수는 50,000,000주(1주의 금액:5,000원)이며, 2017년 12월 31일 현재 자본금 은 72,521 백만원(발행주식수: 14,504,181 주)입니다. 회사의 주요 주주는 CJ주식회사이며, 우선주를 포함한 지분율은 33.33 %입 니다.1.2 종속기업의 현황 -

회사명	소재지	지분율(%)	업종

씨제이브리딩(주)	대한민국	94.88	작물재배업

씨제이헬스케어(주)	대한민국	100.00	의약품 제조 및 판매업

어업회사법인 신의도천일염(주)	대한민국	88.03	도소매업, 천일염 및 전자상거래업

씨제이돈돈팜(주)	대한민국	99.99	양돈업

씨제이씨푸드(주)(*1)	대한민국	46.52	식료품 제조업

영우냉동식품(주)	대한민국	100.00	음식료품 제조업

(주)원지	대한민국	100.00	인쇄업

(주)코휘드	대한민국	70.02	지주업

이앤씨인프라(주)	대한민국	100.00	부동산임대업, 보관 및 창고업

씨제이대한통운(주)(*2)	대한민국	25.99	물류업

한국복합물류(주)	대한민국	100.00	복합화물터미널운영업

광양항서부컨테이너터미널(주)	대한민국	100.00	항만하역업

씨제이엠디원(주)	대한민국	100.00	사업지원 서비스업

바이오헬스케어펀드	대한민국	98.68	창업투자업

CJ SHENYANG FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ TIANJIN FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ HARBIN FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ QINGDAO FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ (CHINA)FOOD CO., LTD.	중국	100.00	음료 및 식품제조업

CJ QINGDAO FOODS CO., LTD.	중국	100.00	육가공 제조업

CJ LIAOCHENG BIOTECH CO., LTD.	중국	100.00	라이신 제조 및 판매업

CJ ZHENGZHOU FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ NANJING FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ CHENGDU FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ (SHENYANG) BIOTECH CO.,LTD.	중국	100.00	라이신 제조 및 판매업

CJ DCH GUANGDONG FROZEN FOOD CO., LTD.	중국	60.00	냉동/냉장가공식품 생산 및 판매업

CJ CHANGCHUN FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ LIAOCHENG FEED CO., LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ YIHAI(KUNSHAN) FOODSTUFFS CO.,LTD.(*3)	중국	50.00	프리믹스 제조 및 판매업

PT CJ CHEILJEDANG LESTARI	인도네시아	75.00	식료품 제조업

CJ ACT PTY., LTD.	호주	100.00	카사바 플랜테이션업

CJ NUTRACON PTY. LTD.	호주	100.00	식료품 제조업

CJ BIO MALAYSIA SDN. BHD.	말레이시아	86.00	메치오닌 제조 및 판매업

CJ CHEILJEDANG MEXICO S.A.DEC.V	멕시코	100.00	식품판매유통업

TMI TRADING CORP.	미국	100.00	식품판매유통업

TWIN MARQUIS INC.	미국	100.00	식품판매유통업

CHEF ONE CORPORATION	미국	100.00	식품판매유통업

CJ FOODS MANUFACTURING CORPORATION	미국	100.00	식료품 제조업

PT CJ FEED MEDAN	인도네시아	100.00	사료 제조 및 판매업

PT CJ FOOD LESTARI	인도네시아	95.00	식료품 제조업

CJ PHILIPPINES INC.	필리핀	70.00	사료 제조 및 판매업

PT CHEILJEDANG INDONESIA	인도네시아	100.00	라이신 제조 및 판매업

PT CHEILJEDANG SUPERFEED	인도네시아	100.00	사료 제조 및 판매업

PT. CJ CHEILJEDANG FEED SEMARANG	인도네시아	100.00	사료 제조 및 판매업

PT. CJ CHEILJEDANG FEED LAMPUNG	인도네시아	100.00	사료 제조 및 판매업

PT CJ FEED JOMBANG	인도네시아	100.00	사료 제조 및 판매업

PT AGROBIS PANCA EKATAMA	인도네시아	100.00	종계업

PT SUPER UNGGAS JAYA	인도네시아	100.00	종계업

CJ BIO RUS	러시아	99.90	바이오 유통업

CJ CHEILJEDANG FEED (CAMBODIA) CO.,LTD.	캄보디아	100.00	사료 제조 및 판매업

S.C.F-PNH CO.,LTD(*2)	캄보디아	49.00	부동산관리업

CJ VINA AGRI CO., LTD.	베트남	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ-SC GLOBAL MILLING LLC	베트남	61.11	제분 제조 및 판매업

CJ FEED INDIA PRIVATE LTD.	인도	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ VINA FOOD CO., LTD.	베트남	100.00	양돈업

CJ BIO AMERICA INC.	미국	100.00	라이신 제조 및 판매업

CJ KOREA EXPRESS MALAYSIA SDN. BHD	말레이시아	100.00	물류업

PT CJ LOGISTICS INDONESIA(*4)	인도네시아	95.00	물류업

EC DISTRIBUTION SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CJ LOGISTICS PH CORP.(*4)	필리핀	100.00	물류업

CJ GLS HONG KONG LIMITED	홍콩	100.00	물류업

EC SERVICE ENTERPRISE SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CJ GLS CHINA(SHANGHAI) LTD	중국	100.00	물류업

CJ LOGISTICS MEXICO, S.A. DE C.V.(*4)	멕시코	99.90	물류업

CJ LOGISTICS CONPAC PTE. LTD.(*4)	싱가포르	100.00	물류업

CJ LOGISTICS EUROPE B.V.(*4)	네덜란드	100.00	물류업

CJ LOGISTICS (THAILAND) CO., LTD.(*4)	태국	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS FORWARDING MALAYSIA SDN. BHD	말레이시아	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS SHENZHEN CO., LTD	중국	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS RT MYANMAR CO.,LTD	미얀마	70.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS QINGDAO CO., LTD	중국	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS VIETNAM CO., LTD.	베트남	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS FREIGHT VIETNAM CO., LTD.	베트남	100.00	물류업

CJ LOGISTICS PH WAREHOUSING CORP.(*4)	필리핀	100.00	물류업

SHANGHAI CJ FREIGHT FORWADING CO., LTD.	중국	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS INDIA PRIVATE LIMITED	인도	100.00	물류업

CJ LOGISTICS U.S.A. CORPORATION(*4)	미국	100.00	물류업

CJ LOGISTICS JAPAN CORPORATION(*4)	일본	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS TIANJIN CO., LTD	중국	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS HONGKONG CO.,LIMITED	홍콩	100.00	물류업

KUMHO LOGISTICS SHANGHAI CO., LTD.	중국	100.00	물류업

KOREA EXPRESS SHANGHAI CO., LTD.	중국	100.00	물류업

WATER PIPELINE WORKS LIMITED	버진아일랜드	100.00	건설업

CJ LOGISTICS EUROPE GMBH(*4)	독일	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS DONGGUAN CO., LTD.	중국	100.00	물류업

PT CJ KOREA EXPRESS RESOURCES INDONESIA(*4)	인도네시아	100.00	물류업

CJ LOGISTICS MIDDLE EAST FZE(*4)	아랍에미리트	100.00	물류업

KX SMART CARGO HOLDINGS LIMITED	홍콩	100.00	물류부문 투자 및 관리업

QINGDAO CJ SMART CARGO INTERNATIONAL SERVICES LTD.	중국	51.00	물류업

QINGDAO SMART CARGO BONDED LOGISTICS CO., LTD.	중국	100.00	물류업

SHANGHAI SC SUPPLY CHAIN MANAGEMENT CO.,LTD	중국	100.00	물류업

PT CJ LOGISTICS SERVICE INDONESIA(*2,4)	인도네시아	49.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS TIANTIAN TIANJIN CO., LTD.	중국	90.00	물류업

CJ SC LOGISTICS (T) LIMITED	탄자니아 연합공화국	100.00	물류업

CJ LOGISTICS L.L.C.(*2,4)	아랍에미리트	49.00	물류업

CJ SMART CARGO LOGTISTICS SA(PTY) LTD.	남아프리카공화국	100.00	물류업

CJ KX ROKIN HOLDINGS LIMITED	홍콩	52.29	물류업

CJ LOGISTICS DO BRASIL LTDA(*4)	브라질	99.99	물류업

CJ AMERICA INC.	미국	100.00	무역업

SICHUAN JIXIANGJU FOOD CO., LTD.	중국	60.00	식료품 제조업

CJ FOODS MYANMAR CO., LTD.	미얀마	100.00	식료품 제조업

CJ FOODS VIETNAM CO., LTD.	베트남	100.00	식료품 제조업

CJ FEED INGREDIENT VIETNAM CO., LTD.	베트남	100.00	사료 원료 제조 및 판매업

PT CJ CHEILJEDANG FEED KALIMANTAN	인도네시아	51.00	사료 제조 및 판매업

CJ HAIDE (NINGBO) BIOTECH CO., LTD.	중국	100.00	기능성 아미노산 제조 및 판매업

CJ HAIDE (NINGBO) AMINO ACID INDUSTRY CO., LTD.	중국	100.00	기능성 아미노산 제조 및 판매업

CJ EUROPE GMBH.	독일	100.00	무역업

COFEED FEEDMILL (CHANGCHUN) CO.,LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

COFEED FEEDMILL (TIANJIN) CO.LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

COFEED FEEDMILL (QIQIHAER) CO.LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

HEILONGJIANG JIUSAN COFEED FEEDMILL.,LTD.	중국	60.00	사료 제조 및 판매업

COFEED FARM (FUYU) TECHNOLOGY CO.LTD.	중국	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ RESEARCH CENTER LLC	미국	100.00	연구개발업

CJ(FOSHAN) BIOTECH CO., LTD	중국	100.00	사료 원료 제조 및 판매업

CAU TRE EXPORT GOODS PROCESSING JOINT STOCK COMPANY	베트남	71.60	식료품 제조업

CJ TMI MANUFACTURING AMERICA LLC	미국	100.00	식료품 제조업

CJ CHINA LTD.	홍콩	100.00	무역업

CJ GLOBAL HOLDINGS LTD.	홍콩	100.00	지주업

CJ DO BRASIL IND. COM. PROD. ALIM. LTDA.	브라질	100.00	라이신 제조 및 판매업

CJ CHINA CONSULTING., LTD.	중국	100.00	컨설팅업

CJ ROKIN LOGISTIC AND SUPPLY CHAIN CO., LTD.	중국	71.40	물류업

SHANGHAI XIAORONG LOGISTICS CO., LTD.	중국	100.00	물류업

ROKIN LOGISTICS SUPPLY CHAIN (BEIJING) CO., LTD.	중국	100.00	물류업

SHANGHAI ROKIN INTERNATIONAL STORAGE AND TRANSPORTATION CO., LTD.	중국	100.00	물류업

GUANGZHOU ROKIN LOGISTICS SUPPLY CHAIN CO., LTD.	중국	100.00	물류업

LINYI ROKIN LOGISTICS AND SUPPLY CHAIN CO., LTD.	중국	100.00	물류업

SHANGHAI ROKIN LOGISTICS AND SUPPLY CHAIN CO., LTD.	중국	100.00	물류업

QINGDAO ROKIN LOGISTICS SUPPLY CHAIN CO., LTD.	중국	100.00	물류업

SHANDONG XIAORONG CHEMICAL AND DANGEROUS GOODS TRANSPORTATION CO., LTD.	중국	100.00	물류업

BEIJING QIANSHENG YUNTAI TRANSPORTATION CO., LTD	중국	100.00	물류업

TIANJIN XIAORONG LOGISTICS CO., LTD.	중국	100.00	물류업

PT CJ LOGISTICS NUSANTARA(*2,4)	인도네시아	49.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS (CHINA) INVESTMENT CO., LTD	중국	100.00	해외투자업

PT CJ LOGISTICS WAREHOUSE SERVICE INDONESIA(*4)	인도네시아	67.00	물류업

CJ LOGISTICS CANADA CORPORATION(*4)	캐나다	100.00	물류업

CJ SPEEDEX LOGISTICS CO.,LTD(*1)	중국	50.00	물류업

CENTURY LOGISTICS HOLDING BERHAD(*1)	말레이시아	30.69	물류업

CENTURY LOGISTICS SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY TOTAL LOGISTICS SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY FORWARDING AGENCY SDN. BHD.	말레이시아	70.00	물류업

CENTURY ADVANCE TECHNOLOGY SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY LOGISTICS (JOHORE) SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY LED SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY DMS SDN. BHD.	말레이시아	70.00	물류업

STOREWELL (M) SDN. BHD.	말레이시아	100.00	물류업

CENTURY YES LOGISTICS (YICHUN) CO. LTD.	중국	75.00	물류업

CENTURY LOGISTICS (S'PORE) PTE LTD	싱가포르	100.00	물류업

CJ LOGISTICS ASIA PTE. LTD.(*4)	싱가포르	100.00	물류업

LIAOCHENG LANTIAN COGENERATIONS PLANT CO., LTD.	중국	100.00	발전 및 증기공급업

CJ SE ASIA PTE. LTD.	싱가포르	100.00	중개무역업

CJ INTERNATIONAL TRADING CO., LTD.	중국	100.00	중개무역업

CJ MINH DAT FOODS JOINT STOCK COMPANY	베트남	100.00	식료품 제조업

CJ RAVIOLLO RUS	러시아	100.00	식료품 제조업

CJ FEED MYANMAR CO., LTD	미얀마	100.00	사료 제조 및 판매업

CJ SELECTA S.A.	브라질	56.00	사료원료 제조 및 판매업

CJ-TEREOS SWEETENERS EUROPE SAS(*3)	프랑스	50.00	기능성 감미료 제조 및 판매업

CJ FOODS MANUFACTURING BEAUMONT CORPORATION	미국	100.00	식료품 제조업

CJ LIAOCHENG FOOD.CO.,LTD	중국	100.00	식료품 제조업

GUANGZHOU JIANZHONG TRANSPORTATION CO., LTD	중국	100.00	물류업

CJ ROKIN LOGISTICS (TAICANG) CO.,LTD.(*4)	중국	100.00	물류업

CJ TRANSNATIONAL PHILIPPINES INC.	필리핀	60.00	물류업

CJ ICM FZCO(*4)	아랍에미리트	51.02	물류업

IBRAKOM CARGO LLC.(*1)	아랍에미리트	49.00	물류업

IBRAKOM LOGISTICS SERVICES DWC LLC	아랍에미리트	100.00	물류업

LLOYDS MARITIME TRADING LTD.	영국	100.00	물류업

IBRAKOM TASHKENT LIMITED	우즈베키스탄	100.00	물류업

IBRAKOM LOGISTICS SERVICES LTD.	터키	100.00	물류업

QQ LOTIN PAXTA MAHSULATLARI BAZASI	우즈베키스탄	74.63	물류업

CABA MISNAK	터키	100.00	물류업

IBRAKOM ITALY SRL	이탈리아	100.00	물류업

IBRAKOM LLP	카자흐스탄	100.00	물류업

IBRAKOM LOGISTIC SERVICES LTD.	조지아	100.00	물류업

IBRAKOM DEUTSCHLAND GMBH	독일	100.00	물류업

MISNAK TURKMENISTAN HOJALYK	투르크메니스탄	99.00	물류업

CJ DARCL LOGISTICS LIMITED(*2)	인도	50.00	물류업

TRANSRAIL LOGISTICS LIMITED	인도	100.00	물류업

FR8OLOGY PRIVATE LIMITED	인도	100.00	물류업

DARCL LOGISTICS NEPAL PRIVATE LIMITED	네팔	100.00	물류업

CJ KOREA EXPRESS SHENYANG CO.,LTD.	중국	100.00	물류업

TIANJIN DONGFANG XINSHENG SUPPLY CHAIN MANAGEMENT WAREHOUSING ANDTRANSPORTATION CO.,LTD.(*4)	중국	90.00	물류업

SHENGSHI SHUNTONG(TIANJIN)LOGISTICS CO., LTD.(*4)	중국	100.00	물류업

WUHAN NORTH TRANSPORT INTERNATIONAL LOGISTICS CO., LTD.	중국	100.00	물류업

CJ LOGISTICS WAREHOUSE(SHANGHAI) CO.,LTD.	중국	59.38	물류업

(*1) 씨제이씨푸드(주), CJ SPEEDEX LOGISTICS CO.,LTD, CENTURY LOGISTICS HOLDING BERHAD, IBRAKOM CARGO LLC.의 경우 연결회사가 기업 의결권의 과반수를 소유하고 있지는 않으나, 나머지 주주는 모두 소액주주로 넓게 분산되어있으며 과거 주주총회에서지배기업의 지분율만으로도 의사결정과정에서 과반수의 의결권을 행사할 수 있었던 상황 등을 감안하여 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.(*2) 씨제이대한통운(주), PT CJ LOGISTICS SERVICE INDONESIA, S.C.F-PNH CO.,LTD, CJ KOREA EXPRESS LOGISTIC L.L.C. 및 PT CJ LOGISTICS NUSANTARA, CJ DARCL LOGISTICS LIMITED의 경우 연결회사가 기업 의결권의 과반수를 소유하고 있지는 않으나, 연결회사가 다른 투자자와의 약정으로 과반수의 의결권을 행사할 수 있는 능력을 보유하고 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.(*3) CJ YIHAI(KUNSHAN) FOODSTUFFS CO.,LTD, CJ-TEREOS SWEETENERS EUROPE SAS의 경우 연결회사가 기업 의결권의 과반수를 소유하고 있지는 않으나, 잔여지분에 대해 추가적인 잠재적 의결권을 보유하고 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.(*4)씨제이대한통운(주)의 글로벌 사명이 CJ LOGISTICS로 변경됨에 따라 해외법인들의 법인명이 일부 변경되었습니다. 변경된 회사는 다음과 같습니다.

변경전	변경후

KOREA EXPRESS U.S.A INC.	CJ LOGISTICS U.S.A. CORPORATION

KOREA EXPRESS JAPAN CO., LTD.	CJ LOGISTICS JAPAN CORPORATION

CJ KOREA EXPRESS ASIA PTE. LTD.	CJ LOGISTICS ASIA PTE. LTD.

CJ KOREA EXPRESS CONPAC WAREHOUSING PTE. LTD.	CJ LOGISTICS CONPAC PTE. LTD.

CJ KOREA EXPRESS (THAILAND) CO., LTD.	CJ LOGISTICS (THAILAND) CO., LTD.

CJ KOREA EXPRESS CANADA CORPORATION	CJ LOGISTICS CANADA CORPORATION

PT. CJ KOREA EXPRESS INDONESIA	PT CJ LOGISTICS INDONESIA

PT CJ KOREA EXPRESS LOGISTICS SERVICE INDONESIA	PT CJ LOGISTICS SERVICE INDONESIA

PT. CJ KOREA EXPRESS LOGISTICS INDONESIA	PT CJ LOGISTICS NUSANTARA

PT. CJ KOREA EXPRESS WAREHOUSE SERVICE INDONESIA	PT CJ LOGISTICS WAREHOUSE SERVICE INDONESIA

CJ KOREA EXPRESS MEXICO SA.DE. DE C.V.	CJ LOGISTICS MEXICO, S.A. DE C.V.

CJ KOREA EXPRESS MIDDLE EAST FZE	CJ LOGISTICS MIDDLE EAST FZE

CJ KOREA EXPRESS LOGISTICA DO BRASIL LTDA	CJ LOGISTICS DO BRASIL LTDA

CJ KOREA EXPRESS GERMANY GMBH	CJ LOGISTICS EUROPE GMBH

CJ KOREA EXPRESS NETHERLANDS B.V.	CJ LOGISTICS EUROPE B.V.

CJ KOREA EXPRESS PHILIPPINES CORPORATION	CJ LOGISTICS PH CORP.

TIANJIN DONGFANG XINSHENG	TIANJIN DONGFANG XINSHENG SUPPLY CHAIN MANAGEMENT WAREHOUSING AND TRANSPORTATION CO.,LTD.

SHENGSHI SHUNTONG	SHENGSHI SHUNTONG(TIANJIN)LOGISTICS CO., LTD.

IBRAKOM FZCO	CJ ICM FZCO

CJ KOREA EXPRESS VMI WAREHOUSING PHILIPPINES CORPORATION	CJ LOGISTICS PH WAREHOUSING CORP.

TAICANG SHENGFA FOUNDRY CO., LTD.	CJ ROKIN LOGISTICS (TAICANG) CO.,LTD.

PT CJ GLS RESOURCES INDONESIA	PT CJ KOREA EXPRESS RESOURCES INDONESIA

CJ KOREA EXPRESS LOGISTIC L.L.C.	CJ LOGISTICS L.L.C.

1.3 주요 종속기업 관련 재무정보 요약 -(1) 2017년

(단위: 백만원)

회사명	자산	부채	자본	매출액	당기순손익

씨제이헬스케어(주)	521,250	146,835	374,415	520,516	56,547

씨제이씨푸드(주)	120,215	60,161	60,054	164,630	4,590

(주)원지	74,059	49,536	24,523	114,255	2,644

씨제이대한통운(주)	4,726,069	2,404,950	2,321,119	5,188,813	19,315

한국복합물류(주)	632,367	356,664	275,703	153,523	34,671

씨제이엠디원(주)	23,745	21,999	1,746	132,713	3,512

CJ LIAOCHENG BIOTECH CO., LTD.	405,553	188,915	216,638	302,251	15,079

CJ (SHENYANG) BIOTECH CO., LTD.	511,531	401,414	110,117	269,419	22,049

CJ BIO MALAYSIA SDN. BHD.	524,634	342,655	181,979	275,192	(8,625)

PT CHEILJEDANG INDONESIA	1,279,609	559,767	719,842	726,819	57,050

PT CHEILJEDANG SUPERFEED	397,424	189,111	208,313	188,951	(3,764)

PT CJ CHEILJEDANG FEED SEMARANG	70,849	60,333	10,516	115,476	(1,895)

PT CJ CHEILJEDANG FEED LAMPUNG	50,379	31,180	19,199	113,635	3,598

PT CJ FEED JOMBANG	178,390	130,834	47,556	252,031	5,337

PT SUPER UNGGAS JAYA	114,021	112,155	1,866	240,926	(16,317)

CJ VINA AGRI CO., LTD.	323,997	184,054	139,943	397,510	29,221

CJ BIO AMERICA INC.	333,601	306,078	27,523	178,413	717

CJ LOGISTICS U.S.A. CORPORATION	54,395	38,618	15,777	123,687	949

CJ KX ROKIN HOLDINGS LIMITED	408,781	3	408,778	-	(34)

CJ LOGISTICS DO BRASIL LTDA	212,586	1,024	211,562	4,474	(1,492)

CJ AMERICA INC.	285,147	223,859	61,288	484,337	2,108

CJ EUROPE GMBH.	137,743	114,108	23,635	345,161	4,763

CJ CHINA, LTD.	131,913	113,563	18,350	190,613	1,199

CJ GLOBAL HOLDINGS LTD.	289,643	213,454	76,189	-	1,353

CJ DO BRAZIL IND. COM. PROD. ALIM. LTDA.	158,998	127,711	31,287	167,254	(13,202)

CJ ROKIN LOGISTICS AND SUPPLY CHAIN CO., LTD.	348,112	221,753	126,359	220,494	4,187

SHANGHAI XIAORONG LOGISTICS CO., LTD.	58,899	44,996	13,903	101,259	1,891

SHANGHAI ROKIN INTERNATIONAL STORAGE AND TRANSPORTATION CO., LTD.	109,850	89,688	20,162	159,221	2,660

CJ KOREA EXPRESS (CHINA) INVESTMENT CO., LTD	109,894	9,036	100,858	-	37

CJ SPEEDEX LOGISTICS CO., LTD.	69,380	44,590	24,790	183,957	491

CENTURY TOTAL LOGISTICS SDN. BHD.	146,191	121,747	24,444	65,452	5,038

CJ LOGISTICS ASIA PTE. LTD.	265,114	144,697	120,417	152,939	(1,721)

CJ INTERNATIONAL TRADING CO., LTD.	41,344	22,399	18,945	159,448	7,731

CJ SELECTA S.A.	224,023	179,934	44,089	204,179	(4,107)

CJ DARCL LOGISTICS LIMITED	132,618	78,588	54,030	137,147	443

(2) 2016년(단위: 백만원)

회사명	자산	부채	자본	매출액	당기순손익

씨제이씨푸드(주)	119,741	64,457	55,284	173,738	5,373

(주)원지	59,252	37,204	22,048	100,086	1,980

씨제이대한통운(주)	3,906,192	1,934,325	1,971,867	4,847,105	19,191

한국복합물류(주)	630,492	381,110	249,382	135,763	35,184

씨제이엠디원(주)	20,705	19,493	1,212	129,666	4,553

씨제이헬스케어(주)	501,775	184,203	317,572	520,832	46,316

CJ LIAOCHENG BIOTECH CO., LTD.	412,777	199,019	213,758	241,911	1,621

CJ (SHENYANG) BIOTECH CO.,LTD.	513,094	419,324	93,770	227,700	(15,636)

PT CHEILJEDANG INDONESIA	1,353,433	593,541	759,892	732,418	25,719

CJ AMERICA INC.	316,832	249,955	66,877	413,799	2,911

CJ EUROPE GMBH.	117,790	99,100	18,690	326,203	1,954

CJ CHINA LTD.	133,818	114,244	19,574	167,653	414

CJ GLOBAL HOLDINGS LTD.	319,205	247,046	72,159	-	(5,756)

CJ DO BRASIL IND. COM. PROD. ALIM. LTDA.	183,983	134,234	49,749	162,135	(11,226)

CJ KOREA EXPRESS ASIA PTE. LTD.	276,445	149,165	127,280	128,088	618

CJ INTERNATIONAL TRADING CO., LTD.	33,771	21,713	12,058	154,652	2,810

PT CHEILJEDANG SUPERFEED	409,030	160,274	248,756	248,724	5,869

PT CJ FEED JOMBANG	185,523	137,125	48,398	288,271	11,227

PT SUPER UNGGAS JAYA	113,842	94,326	19,516	194,384	(3,007)

CJ VINA AGRI CO., LTD.	258,993	132,714	126,279	388,765	30,154

KOREA EXPRESS U.S.A INC.	53,550	36,769	16,781	121,716	1,411

CJ BIO MALAYSIA SDN. BHD.	464,116	249,633	214,483	280,076	46,568

CJ BIO AMERICA INC.	403,970	373,692	30,278	166,381	(4,884)

PT. CJ CHEILJEDANG FEED LAMPUNG	51,854	33,866	17,988	107,556	4,004

CJ VINA FOOD CO., LTD.	70,227	83,277	(13,050)	102,587	(6,493)

CJ KX ROKIN HOLDINGS LIMITED	461,126	4	461,122	-	(351)

CJ ROKIN LOGISTIC AND SUPPLY CHAIN CO., LTD.	314,306	184,860	129,446	157,331	4,674

SHANGHAI ROKIN INTERNATIONAL STORAGE AND TRANSPORTATION CO., LTD.	123,101	104,506	18,595	140,176	4,342

CENTURY TOTAL LOGISTICS SDN. BHD.	133,753	115,127	18,626	17,816	1,260

1.4 연결대상회사의 변경 -당기 중 연결재무제표의 작성대상에 포함된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

구분	소재지	종속기업명	사유

포함	대한민국	바이오헬스케어펀드	신규설립

미얀마	CJ FEED MYANMAR CO., LTD	신규설립

베트남	CJ MINH DAT FOODS JOINT STOCK COMPANY	신규취득

중국	GUANGZHOU JIANZHONG TRANSPORTATION CO., LTD	신규취득

러시아	CJ RAVIOLLO RUS	신규취득

중국	TAICANG SHENGFA FOUNDRY CO.,LTD	신규취득

브라질	CJ SELECTA S.A.	신규취득

프랑스	CJ-TEREOS SWEETENERS EUROPE SAS	신규설립

중국	CJ LIAOCHENG FOOD.CO.,LTD	신규설립

필리핀	CJ TRANSNATIONAL PHILIPPINES INC.	신규설립

아랍에미리트	IBRAKOM FZCO	신규취득

아랍에미리트	IBRAKOM CARGO LLC.	신규취득

아랍에미리트	IBRAKOM LOGISTICS SERVICES DWC LLC	신규취득

영국	LLOYDS MARITIME TRADING LTD.	신규취득

우즈베키스탄	IBRAKOM TASHKENT LIMITED	신규취득

터키	IBRAKOM LOGISTICS SERVICES LTD.	신규취득

우즈베키스탄	QQ LOTIN PAXTA MAHSULATLARI BAZASI	신규취득

터키	CABA MISNAK	신규취득

이탈리아	IBRAKOM ITALY SRL	신규취득

카자흐스탄	IBRAKOM LLP	신규취득

조지아	IBRAKOM LOGISTIC SERVICES LTD.	신규취득

독일	IBRAKOM DEUTSCHLAND GMBH	신규취득

투르크메니스탄	MISNAK TURKMENISTAN HOJALYK	신규취득

인도	CJ DARCL LOGISTICS LIMITED	신규취득

인도	TRANSRAIL LOGISTICS LIMITED	신규취득

인도	FR8OLOGY PRIVATE LIMITED	신규취득

네팔	DARCL LOGISTICS NEPAL PRIVATE LIMITED	신규취득

중국	CJ KOREA EXPRESS SHENYANG CO.,LTD.	신규설립

중국	TIANJIN DONGFANG XINSHENG SUPPLY CHAIN MANAGEMENTWAREHOUSING AND TRANSPORTATION CO.,LTD.	신규취득

중국	SHENGSHI SHUNTONG(TIANJIN)LOGISTICS CO., LTD.	신규취득

미국	CJ FOODS MANUFACTURING BEAUMONT CORPORATION	신규설립

중국	WUHAN NORTH TRANSPORT INTERNATIONAL LOGISTICS CO., LTD.	신규취득

중국	CJ LOGISTICS WAREHOUSE(SHANGHAI) CO.,LTD.	신규취득

제외	대한민국	대한통운에스비(주)	지분매각

대한민국	씨제이대한통운인천컨테이너터미널(주)	청산

2. 중요한 회계정책 :

다음은 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준

연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 기업회계기준)에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

(1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사는 2017년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하 였습니다 (주석 32 참고) .

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다. - 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정 타 기업에 대한 지분이 기준서 제1105호에 따라 매각예정이나 중단영업으로 분류되더라도, 기준서 제1112호에서 규정하고 있는 요약재무정보를 제외한 다른 항목의 공시는 요구됨을 명확히 하였습니다. (2) 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서

제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 연결회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다.- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다. 연결회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.

- 기준서 제1040호 '투자부동산' 개정

부동산의 투자부동산으로 또는 투자부동산에서의 대체는 용도 변경의 증거가 존재하는 경우에만 가능하며, 동 기준서 문단 57은 이러한 상황의예시임을 명확히 하였습니다. 또한, 건설중인 부동산도 계정대체 규정 적용 대상에 포함됨을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 재무제표 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다.동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이허용됩니다. 연결회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.- 기준서 제1116호 '리스' 제정

2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 이 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 기업회계기준해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브', 기업회계기준해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체할 예정입니다.

회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다.

리스이용자 및 리스제공자는 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에서 계약의 각 리스요소를 리스가 아닌 요소(이하 '비리스요소'라고 함)와 분리하여 리스로 회계처리해야 합니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만, 단기리스(리스개시일에, 리스기간이12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산$5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 또한, 리스이용자는 실무적 간편법으로 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택하여 적용할 수 있습니다.

① 리스이용자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법

리스이용자는 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 표시되는 각 과거 보고기간에 소급 적용하는 방법(완전 소급법)과, 최초 적용일에 최초 적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하는 방법(누적효과 일괄조정 경과조치) 중 하나의 방법으로 적용할 수 있습니다. 연결회사는 아직 그 적용방법을 선택하지 않았습니다.

기준서 제1116호 '리스'의 재무적 영향

회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2017년 재무제표에미치는 영향을 평가하였습니다. 회사는 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나,회사가 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

② 리스제공자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법 및 재무적 영향

회사는 리스제공자로서 현재의 리스 회계처리가 기업회계기준서 제1116호를 적용하더라도 유의적으로 달라지지 않아 재무제표에 미치는 영향도 유의적이지 않을 것으로 예상합니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품'

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 연결회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류, 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 연결회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.

연결회사는 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2017년 재무제표에미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 것으로 예상되는 재무적 영향은 다음과 같습니다. 연결회사는 향후 추가적인 정보에 기초하여 보다 구체적인 재무영향을 분석할 예정이고, 2017년 12월 31일 기준 예비영향평가 결과는 향후 연결회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.

①금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 연결회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

계약상 현금흐름 특성
사업모형	원금과 이자만으로 구성	그 외의 경우

계약상 현금흐름 수취 목적	상각후원가 측정1)	당기손익-
공정가치 측정2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적	기타포괄손익-공정가치 측정1)

매도 목적, 기타	당기손익-공정가치 측정

주1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

주2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

연결회사는 2 017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권 3,489,633 백만원, 매도가능금융자산 38,809 백만원, 당기손익인식금융자산 44,333백 만원을 보유 하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가로 측정할 수 있습니다. 연결회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취 채권 3,489,633 백만 원을 상각후원가로 측정하고 있습니다.

예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 금융자산에 적용할 경우, 대부분 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하므로 상각후원가로 측정되는 항목으로 분류되어 재무제표에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 판단합니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고 , 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 연결회사의 2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은 38,809 백만원입 니다.

예비영향평가 결과에 따르면 연결회사는 매도가능지분상품 중 대부분을 차지하는 장기 투자 목적의 지분상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 계획을 갖고 있어, 기업회계기준서 제1109호를 적용하더라도 해당 금융자산이 재무제표에 중대한 영향을 미치지는 않을 것으로 판단합니다.

②금융부채의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호에 따르면 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 해당 금융부채의 신용위험 변동으로 인한 부분은 당기손익이 아닌 기타포괄손익으로 표시하고, 동 기타포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환하지 않습니다. 다만, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동을기타포괄손익으로 인식하면 회계불일치가 발생하거나 확대될 경우에는 해당 공정가치 변동을 당기손익으로 인식합니다.

현행 기업회계기준서 제1039호에서 모두 당기손익으로 인식했던 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 일부가 기타포괄손익으로 표시되므로 금융부채의 평가 관련 당기손익이 감소할 수 있습니다.

③손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구 분1)	손실충당금

Stage 1	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우2)	12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우	전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3	신용이 손상된 경우

주1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음

2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

연결회사는 2017년 12월 31일 현재 상각후원가로 측정하는 대여금 및 수취채 권 3,522,412백만원을 보유하고 있고, 이들 자산에 대하여 손실충당금 32,779백만원을 설정하고 있습니다.

④위험회피회계

새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 현행 기업회계기준서 제1039호에서 정한 위험회피회계의 체계(mechanics of hedge accounting: 공정가치위험회피, 현금흐름위험회피, 해외사업장순투자위험회피)를 유지하지만, 복잡하고 규정중심적인 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 요구사항을 기업의 위험관리활동에 중점을 둔 원칙중심적인 방식으로 변경했습니다. 위험회피대상항목과 위험회피수단을 확대하였고, 높은 위험회피효과가 있는지에 대한 평가 및 계량적인 판단기준(80~125%)을 없애는 등 위험회피회계 적용요건을 완화하였습니다.

기업회계기준서 제1109호의 위험회피회계를 적용할 경우, 현행 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 적용요건을 충족하지 못하는 일부 거래에 대해서도 위험회피회계를 적용할 수 있게 되어 당기손익의 변동성이 축소될 수 있습니다.

위험회피회계에 대한 경과규정에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 최초 적용할 때 현행 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 관련 규정을 계속해서 적용할 것을 회계정책으로 선택할 수 있습니다.

-기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

연결회사는 기업회계기준서 제1115호 도입 준비를 위하여 2017년 12월 31일 현재 회계, 전산 부서 소속직원으로 구성되고 필요 시 실무 부서의 도움을 받는 TF팀을 구성하였습니다.

연 결회사는 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 기업회계기준서 제1115호 적용 시 2017년 재무제표에 미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 예비영향평가 결과는 향후 연결회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다. 연결회사는 2018년 1분기까지 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을 구체적으로 분석하여 그 결과를 2018년 1분기 재무제표 주석에 공시할 예정입니다. ① 수행의무의 식별고객에게 지급되는 대가가 고객으로부터 수령한 구별되는 재화나 용역에 대한 지급이 아니라면 기업회계기준서 제1115호상 변동대가에 해당하므로 거래가격에서 차감되어야 합니다. 따라서 회사는 고객에게 지급하는 대가가 거래가격에서 차감되어야 하는지 아니면 구별되는 재화나 용역에 대한 지급인지 혹은 두 가지의 결합인지를 판단해야 합니다. 연결회사는 수행의무의 분리에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석하지는 못했습니다. 다만 고객에게 지급되는 대가와 관련하여 기업회계기준서 제 1115호도입시 회사의 매출액과 판매관리비 금액이 감소될 수 있습니다.② 변동대가기업회계기준서 제1115호 적용시 연결회사는 받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 반품기한이 경과할 때 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다. 기업이 받았거나 받을 대가 중에서 권리를 갖게 될 것으로 예상하지 않는 금액은 환불부채로 계상합니다. 연결회사는 변동대가에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석하지는 못했습니다. ③ 거래가격의 배분연결회사는 기업회계기준서 제1115호 적용 시 하나의 계약에서 식별된 여러 수행의무에 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분합니다. 연결회사는 각 수행의무의 개별 판매가격을 추정하기 위하여 '시장평가 조정 접근법'을 사용하며, 예외적으로 일부 거래에 대해서는 예상원가를 예측하고 적절한 이윤을 더하는 '예상원가 이윤 가산 접근법'을 사용할 예정입니다. 연결회사는 수행의무의 분리에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석하지는 못했습니다. 2.3 연결

연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

(1) 종속기업

종속기업은 지배기업이 지배하고 있는 모든 기업입니다. 회사가 투자한 기업에 관여해서 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 투자한 기업에대해 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 기업을 지배한다고 판단합니다. 종속기업은 회사가 지배하게 되는 시점부터 연결재무제표에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점에 연결재무제표에서 제외됩니다.연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련 원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다.

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식됩니다. 연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.지배력의 상실을 발생시키지 않는 비지배지분과의 거래는 비지배지분의 조정금액과 지급 또는 수취한 대가의 공정가치의 차이를 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본으로 직접 인식합니다.

(2) 관계기업

관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업 투자는 최초에 취득원가로 인식하며 이후 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업 간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거됩니다. 또한 관계기업 투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다.

(3) 공동약정

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 외화환산(1) 기능통화와 표시통화

연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제 환경에서의 통화('기능통화')를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화와 표시통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시됩니다.

(2) 외화거래와 보고기말의 외화환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다.비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.5 금융자산

(1) 분류 및 측정 연결회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다.금융자산은 최초 인식시점에공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다. 당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상 연결회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다.대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 연결회사는 금융자산을 더 이상 회수하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다.연결회사가 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환이 3개월 이상 연체, 재무적 어려움으로 당해 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가로부터 유의적 또는 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당되는 것으로 판단됩니다. (3) 제거연결회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식하고 있습니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류하고 있습니다.

(4) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.6 파생상품

파생상품은 파생상품계약 체결시점에 공정가치로 최초 인식하며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 "기타수익(비용)" 또는 "금융수익(비용)"으로 손익계산서에 인식됩니다.현금흐름위험회피 대상으로 지정되어 적용요건을 충족하는 파생상품의 공정가치 변동 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식되고, 비효과적인 부분은 "금융수익(비용)"으로 인식됩니다. 향후 예상거래가 더 이상 발생하지 아니할 것으로 기대되는 경우에는 기타포괄손익으로 인식된 누적손익은 "금융수익(비용)"으로 인식됩니다.2.7 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 개별법을 적용하는 미착품을 제외하고는 이동평균법에 따라 결정됩니다.2.8 생물자산생물자산인 비육돈, 양계 등은 순공정가치로 측정합니다. 생물자산의 공정가치는 월령, 품종이 유사한 비육돈 및 양계등의 시장가격에 근거하여 결정합니다.2.9 매각예정 처분자산집단처분자산집단은 장부금액이 매각거래를 통하여 주로 회수되고, 매각될 가능성이 매우 높은 경우에 매각예정으로 분류되며, 그러한 자산은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정됩니다.

2.10 유형자산

유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다. 토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

구 분	추정 내용연수

건물	8 ~ 40년

구축물	4 ~ 30년

기계장치	4 ~ 8년

차량운반구	4년

공구기구비품	3 ~ 6년

선박	13 ~ 20년

중기	5 ~ 15년

기타유형자산	4 ~ 30년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리됩니다.

2.11 차입원가

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안의 자본화 가능 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.12 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련 보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련 보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.13 무형자산

영업권은 주석 2.3.(1)에서 설명한 방식으로 측정되며, 원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시되고 있습니다. 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.내부적으로 창출된 무형자산인 개발비는 기술적 실현가능성, 미리경제적 효익 등을 포함한 자산 인식요건이 충족된 시점 이후에 발생한 지출금액의 합계액입니다. 회원권, 상표권, 브랜드, 부두이용권 및 화물차번호판은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

구 분	추정 내용연수

산업재산권과 소프트웨어	5 ~ 10년

개발비	5년

계약적 고객관계	8 ~ 16년

민간투자사업	30년

2.14 투자부동산임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 30년 동안 정액법으로 상각됩니다.2.15 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.16 금융부채(1) 분류 및 측정 연결회사의 당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다. 당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채를 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무", "미지급금", "장ㆍ단기차입금", "사채", "기타유동금융부채" 및 "기타비유동금융부채" 등으로 표시됩니다.

(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 2.17 금융보증계약 회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 "기타비유동금융부채"로 인식됩니다. (1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액 2.18 충당부채

충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.2.19 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다.경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.2.20 종업원 급여

(1) 퇴직급여

연결회사 내 일부 회사들은 확정급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여제도는 연결회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도인 확정기여제도를제외한 모든 퇴직연금제도를 의미합니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다. 제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우에는 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

(2) 장기성과인센티브

연결회사는 장기성과인센티브제도를 운영하고 있습니다. 장기성과인센티브는 임원의 장기성과에 따라 지급되며, 동 장기성과인센티브의 예상원가는 퇴직급여부채에서사용된 것과 동일한 회계처리방법을 사용하여 근무기간 동안 인식됩니다.

(3) 주식기준보상

종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 가득기간에 걸쳐 종업원 급여비용으로 인식됩니다. 가득될 것으로 예상되는 지분상품의 수량은 매 보고기간말에 비시장성과조건을 고려하여 재측정되며, 당초 추정치로부터의 변동액은 당기손익과 자본으로 인식됩니다.

주식선택권의 행사시점에 신주를 발행하거나 회사가 보유중인 자기주식을 지급하고 있습니다. 신주를 발행하는 경우 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한 순유입액을 자본금(명목가액)과 주식발행초과금으로 인식하며, 자기주식을 지급하는 경우에는 주식선택권 행사로 인한 순유입액 및 해당 주식선택권과 관련하여 기존에 자본으로 인식하였던 금액의 합계에서 자기주식의 장부가액을 차감한 금액을 자기주식처분손익으로 인식합니다.

2.21 수익인식

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하며, 내부거래를 제거한 후의 금액으로 표시하고 있습니다. 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 회사의 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

(1) 재화의 판매

연결회사는 설탕, 소맥분, 조미식품, 육가공식품, 대두가공식품, 사료, 의약품, MSG,핵산, 라이신, 쓰레오닌 등을 제조하여 판매하고 있습니다. 연결회사는 재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다. 재화의 인도는 재화가 특정 장소로 이전되고, 재화의 진부화와 손실에 대한 위험이 구매자에게이전되며, 구매자가 판매 계약에 따라 재화의 수령을 승인하거나 그 승인기간이 만료되거나 또는 연결회사가 재화의 수령 승인요건이 충족되었다는 객관적인 증거를 가지는 시점이 되어야 발생합니다.재화의 판매에 대한 수량할인이 제공되는 경우가 많으며, 고객은 불량재화를 반환할 권리가 있습니다. 할인과 반품에 대한 추정은 과거의 축적된 경험에 근거하며, 수량할인은 연간예상판매에 근거하여 산출됩니다. 연결회사는 반품가능성에 대한 충당부채를 합리적으로 추정하여 인식하고 있습니다.

(2) 용역의 제공용역의 제공으로 인한 수익은 용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에는 진행기준에 따라 수익을 인식하고, 용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우에는 회수가능성이 높은 발생원가의 범위내에서만 수익을 인식하고 있습니다.2.22 리스

리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자인 연결회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자인 연결회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다. 2.23 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 내부적으로 보고되는 방식에 기초하여 공시됩니다(주석 33 참조). 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있습니다.2.24 재무제표 승인

연결회사의 재무제표는 2018년 2월 8일자로 이사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 :

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. (1) 영업권의 손상차손 영업권의 손상여부를 검토하기 위한 현금창출단위의 회수가능금액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정됩니다(주석 15 참조).(2) 법인세 연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(주석 21 참조). 연결회사는 "기업소득 환류세제"에 따라 2015년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가, 배당 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 동 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 환류세제에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결회사가 3년간 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가, 배당 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다 . (3) 금융상품의 공정가치 활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 연결회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다(주석 5 참조).

(4) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(주석 20 참조).

4. 재무위험관리 :4.1 재무위험관리요소 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 재무 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리프로그램은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다. 4.1.1 시장위험(1) 외환위험

연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 미국달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다.

경영진은 연결회사 내의 회사들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 연결회사의 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

2017	2016	2017	2016

미국달러/원	상승시	(45,086,195)	(38,307,829)	(45,086,195)	(38,307,829)

하락시	45,086,195	38,307,829	45,086,195	38,307,829

(2) 가격위험

연결회사는 연결재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 연결회사는 포트폴리오를 분산투자하고 있으며 포트폴리오의 분산투자는 연결회사가 정한 한도에 따라 이루어집니다.

연결회사가 보유하고 있는 상장주식은 공개시장에서 거래되고 있으며 KOSPI 주가지수, KOSDAQ 주가지수 등에 속해 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 해당 시장 주가지수의 10% 변동시 연결회사의 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	자본에 대한 영향

2017	2016

상승시	1,151,232	16,761,884

하락시	(1,151,232)	(16,761,884)

(3) 이자율위험이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 연결회사는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장ㆍ단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 및 변동금리부 조건의 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니 다. 당기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동금리부 차입금의 이자율이 10bp 변동시연결회사의 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

2017	2016	2017	2016

상승시	(952,761)	(1,023,859)	(952,761)	(1,023,859)

하락시	952,761	1,023,859	952,761	1,023,859

4.1.2 신용위험 신용위험은 연결회사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 도소매 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 파생금융상품 및 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 도매거래처의 경우 독립적으로 신용평가를 받는다면 평가된 신용등급이 사용되며, 독립적인 신용 등급이 없는 경우에는 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험 한도는 이사회가 정한 한도에 따라 내부 또는 외부적으로 결정된 신용등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용한도의 사용여부는 정기적으로 검토되고 있습니다. 당 기 중 신용한도를 초과한 건은 없습니다.

보고기간종료일 현재 신용위험에 대한 최대노출액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

현금및현금성자산	590,855,644	644,362,506

단기금융상품	99,569,523	179,643,523

단기대여금	81,303,866	108,682,602

매출채권	2,254,297,260	2,028,582,036

기타유동금융자산	254,599,142	238,933,567

기타비유동금융자산	292,149,746	623,956,250

금융보증계약(*)	66,759,077	58,128,549

이행보증계약(*)	79,757,766	77,578,569

(*) 상기 금액은 회사가 지급보증한 금융보증 및 이행보증과 관련하여 피보증인의 청구에 의하여 지급하여야 할 최대금액입니다. 4.1.3 유동성위험 연결회사는 미사용 차입금한도(주석 22 참조)를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다. 연결회사의 유동성 위험 분석내용은 다음과 같습니다. (1) 2017년 12월 31일

(단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년에서 5년이하	5년 초과	합계

매입채무	1,291,759,319	-	-	1,291,759,319

미지급금	768,162,967	-	-	768,162,967

기타의 유동금융부채	212,633,930	-	-	212,633,930

통화선도관련자산	(603,227,045)	-	-	(603,227,045)

통화선도관련부채	627,327,060	-	-	627,327,060

단기차입금	1,934,406,658	-	-	1,934,406,658

유동성사채 및 차입금	932,076,881	-	-	932,076,881

유동성금융리스부채	3,547,704	-	-	3,547,704

장기차입금	7,686,998	838,484,312	219,978,963	1,066,150,273

사채	84,854,657	3,402,941,490	343,706,175	3,831,502,322

금융리스부채	-	53,561,936	-	53,561,936

기타의 비유동금융부채	54,849,068	68,266,686	-	123,115,754

금융보증계약	66,759,077	-	-	66,759,077

이행보증계약	79,757,766	-	-	79,757,766

합 계	5,460,595,040	4,363,254,424	563,685,138	10,387,534,602

(2) 2016년 12월 31일(단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년에서 5년이하	5년 초과	합계

매입채무	1,113,728,302	-	-	1,113,728,302

미지급금	498,838,042	-	-	498,838,042

기타의 유동금융부채	284,706,873	-	-	284,706,873

통화선도관련자산	(133,750,571)	-	-	(133,750,571)

통화선도관련부채	147,042,406	-	-	147,042,406

단기차입금	1,810,030,163	-	-	1,810,030,163

유동성사채 및 차입금	786,125,975	-	-	786,125,975

유동성금융리스부채	69,133,696	-	-	69,133,696

장기차입금	41,061,733	1,035,278,094	195,452,727	1,271,792,554

사채	79,864,969	2,430,681,184	767,835,400	3,278,381,553

금융리스부채	-	43,248,329	-	43,248,329

기타의 비유동금융부채	37,408,734	54,462,103	226,488	92,097,325

금융보증계약	58,128,549	-	-	58,128,549

이행보증계약	77,578,569	-	-	77,578,569

합 계	4,869,897,440	3,563,669,710	963,514,615	9,397,081,765

상기 현금흐름은 현재가치할인을 하지 않았으며, 지급될 이자가 포함된 금액입니다.

4.2 자본위험관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 연결회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다. 이 비율은 총부채에서 현금및현금성자산과 단기금융상품을 차감한 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며, 총부채와 순부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 숫자로 계산합니다.

보고기간종료일 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, %)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

부채	10,033,845,392	8,881,755,644

자본	6,143,853,335	6,060,476,866

부채비율	163.32%	146.55%

5. 금융상품 공정가치 :가. 금융상품 종류별 공정가치연결회사의 금융상품 중 대여금및수취채권과 상각후원가로 측정하는 금융부채는 장부금액과 공정가치의 차이가 유의적이지 않으며, 기타 금융상품은 원가로 측정되는 금융상품을 제외하고 장부금액과 공정가치가 일치합니다.

나. 원가로 측정되는 금융상품(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

매도가능금융자산

건설공제조합	604,165	604,165

양산 I C D	600,000	600,000

(주)호텔설악파크	69,749	69,749

의왕 I C D	344,000	344,000

주식회사 와이바이오로직스	1,500,454	1,500,454

ANC	-	7,251,000

북경이성펑농업투자유한공사	1,636,500	1,732,600

기타	6,757,061	4,060,295

합 계	11,511,929	16,162,263

상기 주식은 비상장 지분상품으로 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없으므로 원가법으로 측정하였습니다. 연결회사는 위의 지분상품을 단기적으로 처분할 계획은 없으며 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 있게 되는 때에 공정가치로 측정할 예정입니다.

다. 금융상품 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 항목은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이 나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능 하지 않은 투입변수)를 이용하여 산정한 공정가치(수준 3)

(1) 2017년 12월 31일 현재 공정가치로 측정된 금융자산과 금융부채 현황

(단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3	합계

반복적인 공정가치 측정치

매도가능금융자산	23,172,299	-	4,124,768	27,297,067

파생금융자산	5,118,556	39,214,420	-	44,332,976

파생금융부채	3,507,806	46,437,510	-	49,945,316

(2) 2016년 12월 31일 현재 공정가치로 측정된 금융자산과 금융부채 현황

(단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3	합계

반복적인 공정가치 측정치

매도가능금융자산	360,700,233	-	3,757,908	364,458,141

파생금융자산	6,033,979	51,911,921	-	57,945,900

파생금융부채	4,077,491	19,035,133	-	23,112,624

라. 가치평가기법 및 투입변수

연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치와 비반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고있습니다.① 2017년 12월 31일

(단위: 천원)

구 분	공정가치	수준	가치평가기법	수준3 투입변수	투입변수 범위 (가중평균)

매도가능금융자산

지분증권	4,124,768	3	현금흐름할인모형,순자산가치평가법	할인율	9.76%

물가상승률	1.28% - 2.32%

영구성장률	0%

파생상품

파생금융자산	39,214,420	2	현재가치법	해당사항없음	해당사항없음

파생금융부채	46,437,510	2	현재가치법	해당사항없음	해당사항없음

② 2016년 12월 31일(단위: 천원)

구 분	공정가치	수준	가치평가기법	수준3 투입변수	투입변수 범위 (가중평균)

매도가능금융자산

지분증권	3,757,908	3	현금흐름할인모형,순자산가치평가법	할인율	10.14%

물가상승률	1.31% - 2.36%

영구성장률	0%

파생상품

파생금융자산	51,911,921	2	현재가치법	해당사항없음	해당사항없음

파생금융부채	19,035,133	2	현재가치법	해당사항없음	해당사항없음

마. 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정연결회사의 재무부서는 재무보고 목적의 공정가치의 측정을 담당하고 있으며 이러한공정가치 측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 연결회사의 재무부서는 공정가치 측정내역 및 결과에 대하여 회사의 경영진에게 보고하고 있습니다.바. 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 민감도 분석금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다.

보고기간말 현재 민감도 분석 대상인 수준3으로 분류되는 각 상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도분석 결과는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2017	2016

유리한 변동	불리한 변동	유리한 변동	불리한 변동

당기손익	자본	당기손익	자본	당기손익	자본	당기손익	자본

매도가능금융자산(*)	-	1,041,604	-	(452,477)	-	1,115,591	-	(488,968)

( *) 지분증권은 주요 관측불가능한 투입변수인 성장률 ( 0.00~1.00% )과 할인율( 8.76~10.76%) 의 조합을 가장 유리하거나 가장 불리하게 변동시킴으로써 공정가치 변동을산출하고 있으며, 수익증권은 투입변수의 변동에 따른 민감도 산출이 실무적으로 불가능하여 민감도 분석에서 제외하였습니다.

6. 범주별 금융상품 :가. 금융자산① 2017년 12월 31일

(단위: 천원)

구 분	당기손익인식금융자산	대여금 및수취채권	매도가능금융자산	합계

현금및현금성자산	-	590,855,644	-	590,855,644

단기금융상품	-	99,569,523	-	99,569,523

단기대여금	-	81,303,866	-	81,303,866

매출채권	-	2,254,297,260	-	2,254,297,260

기타의 유동금융자산	10,433,591	244,165,332	219	254,599,142

기타의 비유동금융자산	33,899,387	219,441,583	38,808,776	292,149,746

계	44,332,978	3,489,633,208	38,808,995	3,572,775,181

② 2016년 12월 31일(단위: 천원)

구 분	당기손익인식금융자산	대여금 및수취채권	매도가능금융자산	합계

현금및현금성자산	-	644,362,506	-	644,362,506

단기금융상품	-	179,643,523	-	179,643,523

단기대여금	-	108,682,602	-	108,682,602

매출채권	-	2,028,582,036	-	2,028,582,036

기타의 유동금융자산	34,542,756	204,390,595	216	238,933,567

기타의 비유동금융자산	23,403,145	219,932,917	380,620,188	623,956,250

계	57,945,901	3,385,594,179	380,620,404	3,824,160,484

나. 금융부채 ① 2017년 12월 31일

(단위: 천원)

구 분	당기손익인식금융부채	상각후원가로측정하는금융부채	기타금융부채	합계

매입채무	-	1,291,759,319	-	1,291,759,319

단기차입금	-	1,913,735,363	-	1,913,735,363

미지급금	-	768,162,967	-	768,162,967

유동성 장기사채 및 차입금	-	912,085,032	-	912,085,032

유동성 금융리스부채	-	-	2,500,221	2,500,221

기타의 유동금융부채	39,258,872	197,475,074	-	236,733,946

사채	-	3,311,696,643	-	3,311,696,643

장기차입금	-	949,940,590	-	949,940,590

금융리스부채	-	-	44,436,598	44,436,598

기타의 비유동금융부채	10,686,445	112,429,308	-	123,115,753

계	49,945,317	9,457,284,296	46,936,819	9,554,166,432

② 2016년 12월 31일(단위: 천원)

구 분	당기손익인식금융부채	상각후원가로측정하는금융부채	기타금융부채	합계

매입채무	-	1,113,728,302	-	1,113,728,302

단기차입금	-	1,801,456,466	-	1,801,456,466

미지급금	-	498,838,042	-	498,838,042

유동성 장기사채 및 차입금	-	707,667,586	-	707,667,586

유동성 금융리스부채	-	-	65,619,532	65,619,532

기타의 유동금융부채	17,381,619	280,617,088	-	297,998,707

사채	-	2,898,791,996	-	2,898,791,996

장기차입금	-	1,155,176,755	-	1,155,176,755

금융리스부채	-	-	33,488,315	33,488,315

기타의 비유동금융부채	5,731,005	86,366,320	-	92,097,325

계	23,112,624	8,542,642,555	99,107,847	8,664,863,026

다. 금융상품 범주별 순손익 구분 -(단위: 천원)

구 분	2017	2016

매도가능금융자산

평가손익(기타포괄손익)	738,535	(2,737,323)

배당수익	4,577,214	6,583,757

처분손익(당기손익)	16,585,052	(74,384)

처분손익(손익대체)(*)	211,662,988	-

손상차손	(7,086,779)	(158,252)

대여금 및 수취채권

이자수익	19,245,741	18,039,558

처분손익	(3,634,486)	(3,603,557)

외환손익	(18,790,207)	(49,358,724)

손상/환입	(9,701,045)	(6,567,791)

당기손익인식금융자산

평가손익	1,366,921	(6,814,764)

거래손익	(26,262,883)	34,576,146

당기손익인식금융부채

평가손익	(14,694,375)	20,403,027

거래손익	(21,897,267)	(15,749,792)

상각후원가로 측정하는 금융부채

이자비용	(204,153,610)	(179,002,586)

외환손익	85,855,306	(9,318,909)

(*) 손익대체는 기타포괄손익으로 인식한 항목 중 당기손익으로 재분류된 금액입니다.라. 사용이 제한된 금융상품

(단위: 천원)

구분	2017.12.31	2016.12.31

단기금융상품	16,653,840	16,981,876

장기금융상품	2,004,727	1,986,795

합계	18,658,567	18,968,671

(주1) 상기 금융상품은 계약이행보증, 협력기업지원예치금, 당좌개설보증, 국책과제관련예금 등으로 사용이 제한되어 있습니다.(주2) 당기말 현재 단기금융상품 장부금액 중 1,351,156천원은 소송 관련으로 가압류되어 있습니다.

7. 매출채권 및 기타수취채권 :가. 매출채권 및 기타수취채권의 장부금액과 대손충당금의 내역

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

유동	비유동	유동	비유동

매출채권	2,269,991,595	-	2,047,350,841	-

매출채권대손충당금	(15,694,335)	-	(18,768,805)	-

대여금	81,809,976	44,389,510	109,301,905	39,235,799

대여금대손충당금	(506,110)	-	(619,303)	-

미수금	191,601,542	3,416,360	172,480,168	1,823,520

미수금대손충당금	(4,473,267)	(352,882)	(3,160,839)	-

미수수익	3,773,217	-	2,727,430	68,414

보증금	53,263,839	139,724,632	32,343,837	140,855,858

보증금대손충당금	-	(308,977)	-	-

합 계	2,579,766,457	186,868,643	2,341,655,234	181,983,591

나. 매출채권 및 기타수취채권의 연령별 장부금액

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

매출채권	기타수취채권	매출채권	기타수취채권

연체되지 않은 채권	2,006,519,206	497,681,969	1,939,023,974	480,247,794

소 계	2,006,519,206	497,681,969	1,939,023,974	480,247,794

연체되었으나 손상되지 않은 채권

3개월 미만 연체	127,191,250	3,221,401	69,272,223	2,504,997

3개월 초과 6개월 이하 연체	16,453,672	1,494,396	3,624,339	54,138

6개월 초과 1년 이하 연체	79,033,994	2,199,680	7,978,881	209,965

1년 이상 연체	14,372,940	8,134,362	7,281,233	10,768,388

소 계	237,051,856	15,049,839	88,156,676	13,537,488

손상채권

3개월 미만 연체	5,068,722	983,289	661,177	66,633

3개월 초과 6개월 이하 연체	1,900,590	190,371	1,019,040	8,426

6개월 초과 1년 이하 연체	3,084,071	6,795	2,113,038	2,436,665

1년 이상 연체	16,367,151	4,066,814	16,376,936	2,539,925

소 계	26,420,534	5,247,269	20,170,191	5,051,649

합 계	2,269,991,596	517,979,077	2,047,350,841	498,836,931

다. 매출채권 및 기타수취채권의 대손충당금 변동 내역

(단위: 천원)

구 분	2017	2016

기초	22,548,947	24,898,963

대손상각비	5,497,344	6,866,302

제각	(10,866,045)	(9,719,961)

환입	(223,890)	(298,511)

연결범위변동	3,474,206	648,777

환율변동효과	905,008	153,377

합 계	21,335,570	22,548,947

라. 연결회사는 채무자의 부도 및 파산 등 회수가 불확실한 채권을 손상된 채권으로 분류합니다. 손상된 채권은 담보와 보증의 종류 및 금액을 반영한 예상 변제금액을 고려하여 손상차손을 인식합니다. 2017년 12월 31일 현재 개별적으로 손상된 채권은 31,668 백만원(전기: 25,222 백만원)입니다. 개별적으로 손상된 채권은 주로 예측하지 못한 경제적인 어려움을 겪고 있는 제조업자 및 소매업자와 관련된 채권이며, 이들 매출채권 및 기타수취채권 중 일부는 회수될 것으로 예상하고 있습니다.

8. 기타금융자산과 기타금융부채 :가. 기타금융자산과 기타금융부채의 내역

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

(1) 기타금융자산

기타의 유동금융자산

- 미수금	187,128,276	169,319,329

- 보증금	53,263,839	32,343,837

- 파생상품	10,433,591	34,542,756

- 기타금융자산	3,773,436	2,727,645

소 계	254,599,142	238,933,567

기타의 비유동금융자산

- 매도가능금융자산	38,808,776	380,620,188

- 보증금	139,415,655	140,855,858

- 파생상품	33,899,387	23,403,145

- 기타금융자산	80,025,928	79,077,059

소 계	292,149,746	623,956,250

기타금융자산 계	546,748,888	862,889,817

(2) 기타금융부채

기타의 유동금융부채

- 보증금	19,387,385	19,538,914

- 파생상품	39,258,872	17,381,619

- 미지급비용	178,087,689	261,078,174

소 계	236,733,946	297,998,707

기타의 비유동금융부채

- 장기미지급비용	54,847,259	29,770,052

- 임대보증금	56,804,554	55,570,877

- 파생상품	10,686,445	5,731,005

- 기타비유동금융부채	777,495	1,025,391

소 계	123,115,753	92,097,325

기타금융부채 계	359,849,699	390,096,032

나. 비유동매도가능금융자산(1) 비유동매도가능금융자산의 변동내역

(단위: 천원)

구 분	2017	2016

기초금액	380,620,188	360,624,024

취득	4,000,006	19,699,046

연결범위변동	-	2,919,684

처분(취득원가)	(124,320,732)	(338,495)

자본에서 재분류된 순손익	(211,662,988)	-

자본으로 재분류된 순손익	738,532	(2,737,330)

환율변동효과 등	(3,479,451)	611,511

손상	(7,086,779)	(158,252)

기말금액	38,808,776	380,620,188

(2) 비유동매도가능금융자산의 상세내역(공동기업 및 관계기업투자 제외)

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

취득원가	시가 또는순자산가액	장부가액	장부가액

상장주식	31,578,706	23,172,079	23,172,079	360,700,017

비상장주식	72,995,618	13,143,494	12,636,697	19,920,171

채무증권	3,000,000	3,000,000	3,000,000	-

합 계	107,574,324	39,315,573	38,808,776	380,620,188

다. 파생상품(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

자산	부채	자산	부채

유동

상품 선물	1,970,479	2,021,922	128,070	-

상품 옵션	3,148,077	1,485,884	5,905,909	4,077,491

통화 선도	568,297	24,100,015	15,381,260	13,291,834

통화 옵션	-	6,898,462	8,985,732	12,294

통화 스왑	3,657,299	4,752,589	3,594,844	-

이자율 스왑	1,089,439	-	546,941	-

소 계	10,433,591	39,258,872	34,542,756	17,381,619

비유동

통화 스왑	31,931,125	7,449,822	22,501,930	879,105

이자율 스왑	1,968,262	3,234,814	901,215	4,477,554

기타	-	1,809	-	374,346

소 계	33,899,387	10,686,445	23,403,145	5,731,005

합 계	44,332,978	49,945,317	57,945,901	23,112,624

연결회사는 상기 파생상품을 매매목적 등으로 보유하고 있습니다.

라. 금융리스부채(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

최소리스료	최소리스료의현재가치	최소리스료	최소리스료의현재가치

1년 이내	3,547,704	2,500,221	69,133,696	65,619,532

1년 초과 5년 이내	53,561,936	44,436,598	43,248,329	33,488,315

최소리스료합계	57,109,640	46,936,819	112,382,025	99,107,847

차감: 현재가치 조정금액	(10,172,821)	(13,274,178)

최소리스료의 현재가치	46,936,819	99,107,847

9. 기타자산 :

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

기타의 유동자산

- 선급금	118,593,428	72,742,345

- 선급비용	75,401,233	135,285,797

- 선급제세	104,655,909	76,070,998

- 기타유동자산	16,249,810	7,548,366

- 이연손실	-	1,131,322

소 계	314,900,380	292,778,828

기타의 비유동자산

- 장기선급비용	241,564,662	162,429,241

- 기타비유동자산	9,517,800	12,569,739

소 계	251,082,462	174,998,980

합 계	565,982,842	467,777,808

10. 재고자산 :

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

제품 및 상품	509,166,486	488,499,897

부제품	1,480,189	1,735,231

재공품	48,506,258	46,302,680

원재료	386,895,227	413,488,730

부재료	36,339,596	34,247,852

저장품	57,209,170	51,968,623

미착품	269,661,990	247,170,537

재고평가충당금	(5,743,400)	(3,261,414)

합 계	1,303,515,516	1,280,152,136

11. 생물자산 :가. 생물자산의 집단별 내역

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

(1) 소비용 생물자산

- 육성돈	45,478,218	36,301,293

- 육용종계	13,231,832	8,764,337

- 육성우	2,212,612	2,144,428

소 계	60,922,662	47,210,058

(2) 생산용 생물자산

- 모돈	34,273,179	20,883,221

- 난용종계	26,757,929	28,106,231

- 성모우	1,677,499	1,004,728

소 계	62,708,607	49,994,180

합 계	123,631,269	97,204,238

나. 소비용 생물자산의 변동내역(단위: 천원)

구 분	2017	2016

육성돈	육용종계	육성우	육성돈	육용종계	육성우

기초순장부금액	36,301,293	8,764,337	2,144,428	21,200,311	7,336,777	-

매입에 따른 증가	179,504,196	250,096,243	-	141,449,144	195,842,349	-

판매	(165,947,138)	(243,133,312)	-	(127,067,533)	(194,892,830)	-

평가손익	(420,109)	(1,066,677)	191,482	97,720	-	-

환율변동효과	(3,960,024)	(1,428,759)	(123,298)	621,651	478,041	(14,948)

사업결합에 의한 증감	-	-	-	-	-	2,159,376

기말순장부금액	45,478,218	13,231,832	2,212,612	36,301,293	8,764,337	2,144,428

공정가치로 평가된 상기 소비용 생물자산의 공정가치 서열체계는 수준 2로 구분됩니다. 다. 생산용 생물자산의 변동내역

(단위: 천원)

구 분	2017	2016

모돈	난용종계	성모우	모돈	난종용계	성모우

기초순장부금액	20,883,221	28,106,230	1,004,728	14,854,626	15,834,606	-

매입에 따른 증가	16,726,689	2,196,270	980,882	5,642,029	11,077,682	387,346

상각/처분	(167,044)	(29,437)	(235,424)	-	(26,684)	(37,987)

환율변동효과	(3,169,687)	(3,515,134)	(72,688)	386,566	1,220,627	(22,097)

사업결합에 의한 증감	-	-	-	-	-	677,466

기말순장부금액	34,273,179	26,757,929	1,677,498	20,883,221	28,106,231	1,004,728

12. 공동기업 및 관계기업 투자 :

가. 공동기업 및 관계기업 투자의 지분율과 장부가액

(단위: 천원)

구 분	2017.12.31	2016.12.31

지분율(%)	소재지	장부금액