에스에너지 분기보고서 (2025.09)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 25 기 3분기말 2025.09.30 현재
제 24 기말 2024.12.31 현재
(단위 : 원)

제 25 기 3분기말	제 24 기말

자산

유동자산	37,920,935,703	60,446,708,031

현금및현금성자산	2,255,713,043	5,208,154,890

단기금융상품	3,590,441,731	15,773,663,565

매출채권 및 기타채권	16,882,347,175	27,938,201,073

계약자산	546,539,706	572,778,233

파생상품자산	0	117,304,964

재고자산	10,572,053,216	5,196,440,049

기타유동금융자산	952,476,932	30,800,000

당기법인세자산	303,541,138	26,986,199

기타유동자산	2,817,822,762	5,582,379,058

비유동자산	68,035,699,193	71,223,743,923

장기금융상품	540,000,000	40,000,000

매출채권 및 기타채권	3,264,651,593	2,687,505,950

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	3,156,434,793	3,156,434,793

당기손익-공정가치측정금융자산	6,009,808,711	5,833,069,537

종속기업에 대한 투자자산	31,159,473,943	33,470,968,721

관계기업에 대한 투자자산	503,885,690	530,953,427

유형자산	13,776,530,141	15,316,878,575

투자부동산	301,080,575	305,298,929

무형자산	933,082,095	985,991,866

기타비유동금융자산	340,490,000	814,011,401

기타비유동자산	48,247,423	80,616,495

이연법인세자산	8,002,014,229	8,002,014,229

자산총계	105,956,634,896	131,670,451,954

부채

유동부채	69,710,861,388	95,509,531,578

매입채무 및 기타유동채무	15,154,204,137	19,107,839,906

계약부채	1,205,301,057	828,259,108

단기차입금	36,618,802,753	39,552,296,679

유동성장기차입금	689,340,000	1,227,520,000

신주인수권부사채	810,513,944	2,870,315,918

파생상품부채	814,595,377	3,001,296,767

유동충당부채	11,282,178,637	17,320,604,032

기타유동금융부채	356,990,878	1,064,651,544

기타유동부채	2,778,934,605	10,536,747,624

비유동부채	2,567,209,413	3,435,661,567

장기차입금	381,600,000	789,870,000

기타금융부채	39,115,722	104,139,476

비유동충당부채	2,146,493,691	2,541,652,091

부채총계	72,278,070,801	98,945,193,145

자본

자본금	11,451,410,500	9,752,251,500

기타불입자본	73,581,729,127	71,180,315,665

기타자본구성요소	1,152,452,249	1,634,236,762

이익잉여금(결손금)	(52,507,027,781)	(49,841,545,118)

자본총계	33,678,564,095	32,725,258,809

자본과부채총계	105,956,634,896	131,670,451,954

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 25 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 24 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 25 기 3분기	제 24 기 3분기

3개월	누적	3개월	누적

매출액	14,967,513,255	46,794,376,944	19,583,934,927	54,123,429,717

매출원가	12,709,597,501	39,663,454,110	15,356,034,015	44,618,894,069

매출총이익	2,257,915,754	7,130,922,834	4,227,900,912	9,504,535,648

판매비와관리비	2,510,957,982	4,808,644,553	3,599,477,760	8,682,396,992

영업이익	(253,042,228)	2,322,278,281	628,423,152	822,138,656

금융수익	175,022,711	3,320,116,712	372,326,124	2,674,198,376

금융원가	1,430,040,099	3,566,424,098	(624,503,835)	4,443,314,990

지분법손익	(1,313,372,229)	(2,091,427,981)	(1,345,239,041)	(3,194,574,961)

기타영업외수익	(575,148,552)	836,860,399	35,168,430	65,257,278

기타영업외비용	1,289,838,495	3,486,885,976	1,321,075,695	2,430,863,196

법인세비용차감전순이익(손실)	(4,686,418,892)	(2,665,482,663)	(1,005,893,195)	(6,507,158,837)

법인세비용(수익)	0	0	(3,386,550)	(79,667,800)

당기순이익(손실)	(4,686,418,892)	(2,665,482,663)	(1,002,506,645)	(6,427,491,037)

기타포괄손익	353,501,957	(481,784,513)	(195,176,032)	782,482,153

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목

지분법자본변동	353,501,957	(481,784,513)	(195,176,032)	782,482,153

총포괄손익	(4,332,916,935)	(3,147,267,176)	(1,197,682,677)	(5,645,008,884)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(213)	(130)	(54)	(345)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	(213)	(130)	(54)	(345)

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 25 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 24 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	기타불입자본	기타자본구성요소	이익잉여금	자본 합계

2024.01.01 (기초자본)	9,752,251,500	71,180,315,665	58,845,464	(24,508,624,645)	56,482,787,984

당기순이익(손실)	0	0	0	(6,427,491,037)	(6,427,491,037)

신주인수권행사	0	0	0	0	0

기타포괄손익-공정가치측정금융상품관련손익	0	0	0	0	0

지분법자본변동	0	0	782,482,153	0	782,482,153

2024.09.30 (기말자본)	9,752,251,500	71,180,315,665	841,327,617	(30,936,115,682)	50,837,779,100

2025.01.01 (기초자본)	9,752,251,500	71,180,315,665	1,634,236,762	(49,841,545,118)	32,725,258,809

당기순이익(손실)	0	0	0	(2,665,482,663)	(2,665,482,663)

신주인수권행사	1,699,159,000	2,416,634,399	0	0	4,115,793,399

기타포괄손익-공정가치측정금융상품관련손익	0	0	0	0	0

지분법자본변동	0	(15,220,937)	(481,784,513)	0	(497,005,450)

2025.09.30 (기말자본)	11,451,410,500	73,581,729,127	1,152,452,249	(52,507,027,781)	33,678,564,095

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 25 기 3분기 2025.01.01 부터 2025.09.30 까지
제 24 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지
(단위 : 원)

제 25 기 3분기	제 24 기 3분기

영업활동현금흐름	(5,342,114,983)	2,486,082,991

영업활동으로 창출된 현금흐름	(4,866,729,596)	4,129,581,021

이자의수취	1,444,081,618	635,975,607

이자의지급	(2,128,043,834)	(2,437,532,210)

법인세환급(납부)	24,533,456	37,256,200

배당금수취(영업)	184,043,373	120,802,373

투자활동현금흐름	6,596,316,997	(3,071,866,676)

단기대여금및수취채권의 취득	(3,199,105,000)	(3,141,174,600)

단기대여금및수취채권의 처분	1,705,115,000	0

단기금융상품의 취득	0	(160,226,991)

단기금융상품의 처분	12,139,121,834	0

장기금융상품의 취득	(500,000,000)	0

장기대여금및수취채권의 취득	(2,453,852,000)	0

당기손익-공정가치측정금융자산의 취득	(327,201,300)	(3,505,543,069)

유형자산의 취득	(176,972,877)	(105,772,534)

유형자산의 처분	0	0

무형자산의 취득	(145,718,706)	(181,828,681)

종속기업투자주식의 취득	0	(50,000,000)

공동기업투자주식의 처분	0	304,612,000

매각예정비유동자산의 변동	0	3,724,080,000

보증금의 증가	(475,369,954)	(16,012,801)

보증금의 감소	30,300,000	60,000,000

재무활동현금흐름	(4,206,643,861)	(160,132,019)

차입금의 증가	14,000,000,000	3,700,000,000

차입금의 감소	(16,906,450,000)	(3,182,930,000)

신주인수권부사채의 상환	(511,426,500)	0

리스부채의 상환	(788,767,361)	(677,202,019)

환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	(2,952,441,847)	(745,915,704)

기초현금및현금성자산	5,208,154,890	2,457,901,977

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	0	(8)

기말현금및현금성자산	2,255,713,043	1,711,986,265