디아이씨 사업보고서 (2016.12)
V. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항 당사 이사의 경영진단의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상, 예측하여 기재 또는 표시한 내용은 동 의견서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 의견을 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 이러한 가정들은 회사 내부경영, 외부 환경 및 기타 변수 등으로 인하여 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 당사는 동 의견서의 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 이러한 주의문구는 모든 예측정보에 대하여 적용되며, 동 의견서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 의견서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 책임이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개 요 당사는 자동차부품, 중장비(지게차,굴삭기)부품, MOTORCYCLE 부품 등을 제조,판매하는 기업입니다. 2016년 매출액은 5,575억원, 영업이익 348억원, 당기순이익 111억원의 실적을 달성하여 2015년 대비 매출액은 381억원, 7.33% 증가하였고, 영업이익은 37억원, 12% 증가하였으며 당기순이익은 2016년 24억원이 감소한 111억원의 경영실적을 달성하였습니다. 당사 2017년의 영업전망은 현대자동차로부터 2015년 하반기에 수주받은 7DCT(7속 듀얼 클러치 변속기)의 생산이 2016년 이후 한국 및 중국 공장에서 본격 실현되어 2017년도 역시 7DCT의 매출 증대가 예상되며, DANA 수출증가, 2015년도부터 획기적인 제품으로 시장지배력을 넓혀가고 있는 중국 GEELY 자동차의 6속 A/T 지속적인 물량증가, Ford의 GF-X Hub 2종 수주에 의한 매출 증대, 북미 전기자동차 제조 업체에 Gear Set 2종의 신규 매출, 두산모트롤 굴삭기 선회감속기, 두산인프라코어 굴삭기용 AXLE, T/M 신규개발 등을 통하여 매출기반을 공고히 함과 동시에 지속적이고 강도 높은 원가절감으로 이익의 획기적 증대를 위해 전력을 다하도록 하겠습니다. 또한, 미래의 먹거리 창출을 위해 정부의 국고지원을 받아 현재 개발하고 있는 택배전기차와 다목적 농어촌 관리차 및 전기스쿠터 등을 자체의 기술로 개발 완료하여 종속회사인 (주)제인모터스에서 생산, 매출 창출에 기여함으로써 기존 주력 제품의 불확실성과 어려운 사업여건을 타개하고 미래의 경쟁력을 확충하기 위한 선제적 대응을 해나가며, 지속성장을 위한 미래사업역량을 강화하고 미래의 성장동력인 신.재생에너지 분야에 대한 연구개발에도 박차를 가하도록 하겠습니다.

3. 재무상태 및 영업실적가. 재무상태 (단위:천원)

구 분	제 41 기말	제 40 기말	증감액	비고

[유동자산]	285,037,704	217,723,618	67,314,086

현금및현금성자산	15,413,622	6,197,467	9,216,155

단기금융자산	1,641,609	943,340	698,269

매출채권	105,565,146	83,386,480	22,178,666

기타수취채권	7,933,227	1,195,802	6,737,425

재고자산	131,782,007	112,950,600	18,831,407

기타유동자산	22,702,093	13,049,929	9,652,164

[비유동자산]	448,764,428	368,079,327	80,685,101

장기금융자산	1,467,818	1,304,767	163,051

유형자산	421,752,021	345,836,338	75,915,683

무형자산	7,660,412	6,032,557	1,627,855

장기기타수취채권	3,118,788	3,335,202	(216,414)

이연법인세자산	14,765,389	11,570,463	3,194,926

자산총계	733,802,132	585,802,945	147,999,187

[유동부채]	338,524,514	330,385,279	8,139,235

[비유동부채]	191,931,296	79,864,042	112,067,254

부채총계	530,455,810	410,249,321	120,206,489

지배기업소유주지분	171,611,358	147,735,580	23,875,778

[자본금]	10,850,000	10,850,000	-

[자본잉여금]	48,533,194	48,533,194	-

[기타자본]	17,426,685	(2,008,732)	19,435,417

[기타포괄손익누계액]	7,932,282	8,524,689	(592,407)

[이익잉여금(결손금)]	86,869,197	81,836,429	5,032,768

비지배부분	31,734,963	27,818,044	3,916,919

자본총계	203,346,322	175,553,624	27,792,697

자본과부채총계	733,802,131	585,802,945	147,999,186

- 당기의 자산은 전기 대비 1,480억원(25.26%) 증가하였으며 주된 요인은 매출증가에 따른 매출채권 및 현금성 자산 등의 증가, 생산설비의 보강 등 시설투자로 유형자산의 증가와 재고자산의 증가 등에 기인합니다. - 당기의 부채는 전기 대비 1,202억원(29.30%) 증가하였으며 주된 요인은 전환사채 발행에 따른 비유동부채의 증가에 기인한 것입니다.나. 영업실적 (단위:천원)

구 분	제41기	제40기	증감액	비고

매출액	557,499,791	519,409,720	38,090,071

영업이익	34,833,530	31,098,116	3,735,414

법인세비용차감전순이익(손실)	12,288,503	18,857,908	(6,569,405)

당기순이익(손실)	11,105,070	13,499,570	(2,394,500)

지배기업소유주지분	7,179,742	10,372,347	(3,192,605)

비지배지분	3,925,328	3,127,223	798,105

기타포괄손익	(2,747,789)	(2,696,954)	(50,835)

당기총포괄손익	8,357,281	10,802,616	(2,445,335)

지배기업소유주지분	4,440,362	7,714,721	(3,274,359)

비지배지분	3,916,919	3,087,895	829,024

기본주당순이익(원)	336	484

연결에 포함된 회사수	7개	5개

※ 매출액 현황 (단위:천원)

구 분	2016년도	2015년도	증감

자동차부품 매출	448,362,780	405,321,714	43,041,066	10.62%

중장비부품 매출	72,708,557	74,332,817	(1,624,260)	(2.18)%

MOTORCYCLE 매출	36,428,454	39,755,189	(3,326,735)	(8.37)%

계	557,499,791	519,409,720	38,090,071	7.33%

― 당기의 총매출액은 전기 대비 381억원(7.33%) 증가한 5,575억원을 기록하였으며 , 이는 자동차부품이 전년대비 430억원(10.62%)증가하였으나, 국내외 경기 침체에 따른 지게차, 건설장비 등 의 매출이 감소하여 중장비 부품이 전년대비 16억원(2.18%) 감소하였으며, Motor cycle 매출은 전년대비 33억원(8.37%) 감소하였습니다. - 이에 따른 영업이익은 348억원 발생되어 전년대비 37억원 증가하였는데, 이러한 영업이익 증가 요인은 중국공장의 매출 증가에 따른 영업이익의 증가에 의한 것입니다. 또한 당기순이익은 중국공장의 외화환산손실 등이 발생하여 전년대비 24억원 감소한 111억원을 달성하였습니다. 다. 신규사업 진출

당사는 정부의 국고지원을 받아 개발 완료한 택배전기차와 다목적농어촌 관리차 및 전기스쿠터 등를 비롯한 자체의 기술로 신제품 연구개발에 전력을 다함으로써 기존 주력 제품의 불확실성과 어려운 사업여건을 타개하고 미래의 경쟁력을 확충하기 위한 선제적 대응을 해나가도록 하겠습니다.※ 2016년도 사업보고서 Ⅱ. 사업의 내용 1.사업의 개요 부분 중 신·재생에너지 산업 관련 부분 참조라. 주요 경영지표

구분	2016년	2015년	비고

유동비율	84.20%	65.90%

부채비율	260.86%	233.69%

차입금 의존도	52.91%	51.03%

매출액영업이익률	6.25%	5.98%

이자보상배율	2.40배	2.96배

4. 유동성, 자금조달 및 자금의 지출 당사의 유동성자산 중 현금및현금성자산 및 단기금융자산은 당해년도 171억원으로 전년대비 99억원 증가하였으며 자금조달 및 운영은 가능한 내부유보자금과 영업수익으로 조달하는 것을 원칙으로 하고 있습니다. ※ 단기차입금 내역 (단위:천원)

구 분	차 입 처	금 액	상 환 일 정

무역어음대출	하나은행 외	122,662,329	수시 상환, 연장

일반자금대출	하나은행 외	65,722,653	수시 상환, 만기 연장

시설자금대출	하나은행	3,842,000	수시 상환, 만기 연장

전자어음할인	하나은행 외	8,228,469	만기 상환

current account 외	4,707,218	만기연장

합 계	205,162,669

※ 장기차입금 내역 (단위:천원)

구 분	차 입 처	금 액	상 환 일 정

시설자금대출	하나은행 외	59,137,419	분 할 상 환

일반대출	우리은행	29,459,800	분 할 상 환

합 계	88,597,219

유동성장기부채	(36,622,294)

장기차입금 잔액	51,974,925

※ 전환사채 내역

(단위 : 천원)

종 류	발행일	만기일	액면이자율	보장수익률	당기말

무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2016.03.18	2021.03.18	0%	2.50%	50,000,000

무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2016.08.23	2021.08.23	0%	2.90%	61,000,000

합 계	111,000,000

사채상환할증금	16,008,477

전환권조정	(32,548,005)

가감 계	94,460,472

당사의 자금 조달 및 자금 지출은 중국공장에서 생산하고 있는 7속 듀얼클러치 변속기(7DCT), 북미 전기자동차 제조업체, DANA, 두산모트롤 굴삭기용 선회감속기 등 수주량 증가에 따른 설비구입을 위한 자금조달 및 전기자동차 관련 공장부지 매입 및 설비 투자을 위한 전환사채 발행과 장기차입금 상환을 위한 지출등이며 일반자금대출 952억원, 시설자금대출 630억원, 전자어음 할인 82억원, 무역어음 1,227억원을 차입, 전환사채 발행 1,110억원 하였으며 당사의 차입금은 대부분이 무역금융 및 일반대(회전대)로 연장 가능하여, 전환사채는 주식전환될 예정이므로 자금수급은 원활할 것으로 예상됩니다. 5. 부외부채에 관한 사항 - 우발채무 관련 우발채무 관련사항은 'Ⅹ.그밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 5. 그밖의 우발채무등' 을 참고 하시기 바랍니다.