서울바이오시스 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

가 . 예측정보에 대한 주의사항 본 자료는 미래에 대한 “예측정보”를 포함하고 있습니다 . 이는 과거가 아닌 미래의 사건과 관계된 것으로 회사의 향후 예상되는 경영현황 및 재무실적을 의미하고 표현상으로 ‘예상’ , ‘전망’ , ‘계획’ , ‘기대’ 등과 같은 단어를 포함합니다 . 동 사업보고서에서 향후 발생할 것으로 예상 , 예측한 활동 , 사건 또는 현상은 당해 사업보고서의 작성 시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다 . 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다 . 또한 , 이러한 가정들은 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험과 불확실성 그리고 기타 요인을 포함하고 있습니다 . 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인 그리고 기타 관련된 요인 등이 포함되어 있으며 , 이에 한하지 않습니다 . 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다 . 결론적으로 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다 . 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 수정할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다 .

나 . 개요

서울바이오시스㈜ 이사회는 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 제 22기 사업연도의 회계 및 업무에 관하여 이사의 경영진단에 관한 의견을 아래와 같이 보고합니다 . 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 동 부속명세서에 대해서도 면밀히 검토하였습니다 . 경영진단을 위하여 필요하다고 인정되는 서류에 대한 보고를 충분히 받았으며 중요한 업무에 관한 서류를 열람하고 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법을 사용하여 회사의 경영에 대한 내용을 파악하였습니다 .

서울바이오시스㈜는 화합물반도체 (compound semiconductor)를 제조 및 판매하는 광반도체 소자 전문기업입니다 . 화합물 반도체는 실리콘 반도체와는 다르게 2가지 이상의 반도체 물질 (원소 )로 이루어져 반도체 특성을 나타냅니다 . 이러한 특성을 이용하여 우리회사는 마이크로 LED, UV-LED 뿐만 아니라 자동차 , 디스플레이 , 조명 등에 적용되는 와이캅 LED 칩과 모듈 , PKG를 연구개발하여 자체설비로 생산 및 전 세계로 판매하고 있는 Global company입니다 .

다 . 재무상태 및 영업실적

2023 년 전체매출액은 잠정 5,053억원으로 전년 동기대비 15.2%가 증가한 매출액을 달성하였습니다 . 매출총이익율은 1분기 1.5%에서 8.2%로 상승하였고 영업이익율은 1분기 -18%에서 -13%로 호전되었습니다 . 이는 우리의 글로벌 판매 확대와 원가 및 판매관리비 절감 노력을 통하여 나타난 결과이며 적극적인 영업활동과 시장확대 그리고 원가절감을 통하여 글로벌 선두기업으로 성장하겠습니다 .

(1) 연결 요약재무상태표(단위 : 백만원)

과 목	22 기 (2023년)	21 기 (2022년)	20 기 (2021년)

자산	733,424	755,995	775,635

유동자산	212,412	219,085	219,237

비유동자산	521,012	536,910	556,398

부채	640,478	588,483	518,264

유동부채	469,308	298,911	268,994

비유동부채	171,170	289,572	249,270

부채총계	640,478	588,483	518,264

자본	92,946	167,512	257,371

지배기업 소유주 지분	17,828	79,315	165,191

비지배지분	75,118	88,198	92,180

자본과부채총계	733,424	755,995	775,635

1) 자산

회사의 연결기준 총자산은 2023년말 기준 733,424백만원으로 전년 말 755,995백만원대비 22,571백만원으로 약 3% 감소하였습니다 . 이는 유동자산과 비유동자산의 감소에 기인합니다 .

2) 부채

부채총계는 2022년말 588,483백만원에서 약 8.1%증가한 640,478백만원이며 이는 유동부채의 증가가 주원인입니다 . 유동부채는 매입채무 , 충당부채 등으로 구성되어 있습니다 . 회사는 수익구조를 개선하고 유동부채를 감소시켜 부채비율을 감소시켜 재무구조개선을 계획하고 있습니다 .

3) 자본

자본은 전기말 167,512백만원에서 약 45%감소한 92,946백만원으로 감소원인은 당기순손실입니다 . 당기순손실의 원인은 재고손실 등 비경상적인 손실발생이 주요하였고 이러한 성격의 손실은 2023년 대부분 처리 및 대책이 수립되어 관리중입니다 .

(2) 연결 요약손익계산서 (단위 : 백만원)

과 목	22 기 (2023년)	21 기 (2022년)	20 기 (2021년)

매출액	503,961	438,792	488,677

매출원가	-480,979	-419,849	-407,481

매출총이익	22,982	18,943	81,196

판매비와관리비	-95,932	-81,061	-58,926

영업이익	-72,950	-62,118	22,270

금융수익	18,004	29,106	19,494

금융비용	-43,678	-45,291	-20,806

기타수익	796	3,838	1,686

기타비용	-2,707	-6,266	-2,929

지분법손익	-101	-87	-175

법인세비용차감전순이익	-100,636	-80,818	19,540

법인세비용	-1,060	-12,872	1,349

당기순이익	-101,695	-93,690	20,889

1) 매출

2023 년 연결기준 매출은 전년대비 약 15%증가한 503,961백만원을 기록하였습니다 . 2023년은 인플레이션과 고금리로 전방시장이 위축된 시장상황이었으나 페키지 공정이 없는 와이캅기반 기술이 자동차에 폭넓게 적용되는 등 와이캅 기반기술의 LED제품 매출액이 증가 추세에 있습니다 . 또한 UV LED는 코로나 팬데믹이 끝난 상황에서도 위생관념이 증가함에 따라 가전제품 적용이 확대되면서 글로벌 1위 마켓쉐어를 이어가고 있습니다 . 현재 마이크로 LED는 양산중에 있으며 기존 마이크로 LED보다 30%이상 고효율 신제품이 개발되어 향후 큰 수요시장에 성장성이 기대되고 있습니다 .

2) 이익

이익측면에서는 고 마진제품의 매출부진과 재고손실 등의 비경상적인 손실로 적자를 지속하고 있습니다 . 서울바이오시스 (주 )는 지속적으로 원가절감 기술 및 계획을 실행에 옮기고 선택과 집중에 따른 연구개발비의 효율적인 투자로 미래성장동력을 확보하고 수익성이 개선될 수 있는 다양한 자구책을 시행하고 있습니다 .

라 . 주요 고려 요인(1) 환율

당사의 매출과 매입거래에서는 수출 비중이 높고 상당수의 거래를 외화로 거래하는 특성 및 해외생산법인의 자산과 부채 규모가 크기 때문에 환율은 연결법인 회사의 영업 실적에 중요한 영향을 미칩니다 . 따라서 원달러 환율 및 연결법인의 환율에 주의를 기울여야 합니다 .

(2) 시장의 수급 안정

시장의 수요와 공급의 안정도 회사 영업실적에 중요한 영향을 미칩니다 . 현재는 침체기 이나 향후 수요는 지속적으로 증가하는 추세이므로 시장의 장비 증설 수준이 수급 안정의 중요한 요인이 될 수 있으며 이에 따라 시장 가격도 움직일 수 있습니다 .

마 . 유동성 및 자금조달에 관한 사항

(1) 유동비율 [연결-요약재무상태표] (단위 : 백만원)

과 목	22 기 (2023년)	21 기 (2022년)	20 기 (201년)

자산	733,424	755,995	775,635

유동자산	212,412	219,085	219,237

비유동자산	521,012	536,910	556,398

부채	640,478	588,483	518,264

유동부채	469,308	298,911	268,994

비유동부채	171,170	289,572	249,270

유동비율	45.3%	73.3%	81.5%

(2) 현금및현금성자산(단위 : 백만원)

구분	당기말	전기말	증감액	증감율

보통예금	18,568	11,910	6,658	55.9%

유동비율은 2023년 유동부채의 증가로 2022년 73.3%에서 45.3%로 감소하였습니다 . 현금및현금성자산은 전기말 2022년대비 55.9%증가하였습니다 . 회사는 최적의 유동성 확보를 위하여 노력하고 있습니다 .

바 . 기타사항

당사는 2023년 11월 30일 이사회 결의에 의하여 제 3자배정 신주발행을 결의하였으며 이후 기명식 보통주 총 7,644,730주를 발행하였습니다 . 2023년 12월 8일 신주발행액 총 27,628,054,220원을 납입 완료한 후 2023년 12월 26일 코스닥 시장에 7,644,730주를 신규상장 하였습니다 . 본 유상증자로 발행되는 신주는 "증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정 " 제 2-2조 2항 1호에 따라 증권을 발행한 후 지체없이 한국예탁결제원에 전자등록하거나 예탁하고 , 그 전자등록일 또는 예탁일로부터 1년간 보호예수됩니다 .