한울소재과학 분기보고서 (2026.03)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 27 기 1분기말 2026.03.31 현재
제 26 기말 2025.12.31 현재
(단위 : 원)

제 27 기 1분기말	제 26 기말

자산

유동자산	15,310,861,578	21,624,887,670

현금및현금성자산	630,351,766	2,897,136,987

유동금융자산	3,666,174,374	3,100,000,000

매출채권	288,706,619	2,545,572,528

기타수취채권	973,521,834	425,377,725

유동재고자산	9,575,895,566	9,689,578,958

기타유동자산	119,457,339	2,072,135,122

매각예정비유동자산	0	850,000,000

당기법인세자산	56,754,080	45,086,350

비유동자산	84,982,097,667	76,502,069,677

유형자산	789,571,441	7,440,894,806

리스사용권자산	1,497,053,878	1,669,103,034

무형자산	880,188,000	853,938,000

비유동금융자산	38,197,296,834	26,316,487,599

기타수취채권	2,215,239,622	2,859,749,622

종속기업투자자산	27,352,091,717	23,337,091,717

관계기업투자자산	13,992,550,000	13,992,550,000

기타비유동자산	58,106,175	32,254,899

자산총계	100,292,959,245	98,126,957,347

부채

유동부채	49,168,840,885	18,980,978,184

매입채무	421,328,730	2,350,759,268

단기차입금	7,000,000,000	6,359,704,370

유동성전환사채	9,783,219,548	6,862,723,931

유동성신주인수권부사채	28,054,785,748	0

유동성파생금융부채	935,468,327	935,468,327

유동성리스부채	406,244,460	545,338,024

유동성충당부채	631,236,071	631,236,071

기타지급채무	1,504,094,482	557,963,151

기타유동부채	37,541,720	128,361,030

유동금융보증부채	0	0

유동계약부채	394,921,799	609,424,012

비유동부채	5,074,863,427	35,070,853,784

비유동리스부채	1,024,520,373	1,061,657,551

비유동충당부채	81,356,092	114,715,458

비유동계약부채	4,975,187	5,456,316

전환사채	0	4,171,939,460

신주인수권부사채	0	27,448,581,017

비유동파생금융부채	3,915,185,072	2,189,677,279

기타 비유동 부채	48,826,703	78,826,703

부채총계	54,243,704,312	54,051,831,968

자본

자본금	15,899,150,500	15,421,722,500

자본잉여금	67,726,457,767	65,476,944,383

기타자본구성요소	11,030,609,491	11,782,180,416

기타포괄손익누계액	0	0

이익잉여금(결손금)	(48,606,962,825)	(48,605,721,920)

자본총계	46,049,254,933	44,075,125,379

자본과부채총계	100,292,959,245	98,126,957,347

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 27 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 26 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 27 기 1분기	제 26 기 1분기

3개월	누적	3개월	누적

수익(매출액)	1,225,691,852	1,225,691,852	2,847,271,800	2,847,271,800

재화의 판매로 인한 수익(매출액)	501,147,561	501,147,561	2,588,301,901	2,588,301,901

용역의 제공으로 인한 수익(매출액)	724,544,291	724,544,291	258,969,899	258,969,899

매출원가	1,074,278,627	1,074,278,627	2,431,266,336	2,431,266,336

재화의 판매로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가	391,566,938	391,566,938	2,386,975,997	2,386,975,997

용역의 제공으로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가	682,711,689	682,711,689	44,290,339	44,290,339

매출총이익	151,413,225	151,413,225	416,005,464	416,005,464

판매비와관리비	2,340,032,524	2,340,032,524	4,249,358,177	4,249,358,177

영업이익(손실)	(2,188,619,299)	(2,188,619,299)	(3,833,352,713)	(3,833,352,713)

기타이익	4,286,195,875	4,286,195,875	94,669,715	94,669,715

기타손실	594,820,330	594,820,330	3,741,708	3,741,708

금융수익	131,429,443	131,429,443	109,168,547	109,168,547

금융원가	1,635,426,594	1,635,426,594	1,700,420,508	1,700,420,508

법인세비용차감전순이익(손실)	(1,240,905)	(1,240,905)	(5,333,676,667)	(5,333,676,667)

법인세비용(수익)	0	0	0	0

당기순이익(손실)	(1,240,905)	(1,240,905)	(5,333,676,667)	(5,333,676,667)

기타포괄손익	0	0	0	0

당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)	0	0	0	0

자산재평가손익(세후기타포괄손익)	0	0	0	0

총포괄손익	(1,240,905)	(1,240,905)	(5,333,676,667)	(5,333,676,667)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	0.0	0.0	(245.00)	(245.00)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	0.0	0.0	(245.00)	(245.00)

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 27 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 26 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

2025.01.01 (기초자본)	9,153,849,000	38,812,396,148	21,111,322,211	0	(28,715,426,601)	40,362,140,758

전환권 행사	3,667,518,000	15,127,985,017	(5,800,700,088)	0	0	12,994,802,929

신주인수권 행사	419,373,500	2,300,115,422	(819,569,707)	0	0	1,899,919,215

신주인수권부사채의 상환	0	119,251,186	(300,332,104)	0	0	(181,080,918)

사채전환비용	0	0	0	0	0	0

당기순이익(손실)	0	0	0	0	(5,333,676,667)	(5,333,676,667)

2025.03.31 (기말자본)	13,240,740,500	56,359,747,773	14,190,720,312	0	(34,049,103,268)	49,742,105,317

2026.01.01 (기초자본)	15,421,722,500	65,476,944,383	11,782,180,416	0	(48,605,721,920)	44,075,125,379

전환권 행사	368,922,000	1,741,877,679	(583,502,376)	0	0	1,527,297,303

신주인수권 행사	108,506,000	513,932,255	(168,068,549)	0	0	454,369,706

신주인수권부사채의 상환	0	0	0	0	0	0

사채전환비용	0	(6,296,550)	0	0	(6,296,550)

당기순이익(손실)	0	0	0	0	(1,240,905)	(1,240,905)

2026.03.31 (기말자본)	15,899,150,500	67,726,457,767	11,030,609,491	0	(48,606,962,825)	46,049,254,933

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 27 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 26 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 27 기 1분기	제 26 기 1분기

영업활동현금흐름	(471,713,407)	(3,044,930,371)

당기순이익(손실)	(1,240,905)	(5,333,676,667)

당기순이익조정을 위한 가감	(1,940,221,838)	1,763,642,520

이자비용 조정	1,625,428,763	1,662,052,991

장기투자자산평가손실 조정	0	15,397,883

감가상각비에 대한 조정	252,453,493	231,320,878

무형자산상각비에 대한 조정	0	22,124,777

유형자산처분손실 조정	543,683,268	0

무형자산손상차손 조정	750,000	0

지급수수료	0	(99,338)

외화환산손실 조정	0	6,332,824

사채상환손실	0	16,445,578

대손상각비 조정	(12,000,000)	0

기타의대손상각비	444,840	0

기타장기종업원급여	0	6,759,997

이자수익에 대한 조정	(126,789,869)	(104,839,285)

하자보수비 조정	(3,514,678)	0

장기투자자산평가이익 조정	(1,861,404)	(751,205)

유형자산처분이익 조정	(450,199,610)	(18,181,818)

무형자산처분이익 조정	0	(5,000,000)

외화환산이익 조정	(1,565)	0

잡이익 조정	(3,684,259,940)	(20,377,252)

외환차익	0	(1,874,293)

무형자산손상차손환입 조정	(27,000,000)	(20,000,000)

리스부채조정이익	(57,355,136)	(25,669,217)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	1,547,455,112	535,427,767

매출채권의 감소(증가)	2,268,865,909	2,028,027,015

미수금의 감소(증가)	76,117,845	165,736,918

미수수익의 감소(증가)	(38,563,374)	0

선급금의 감소(증가)	139,157,012	180,209,645

선급비용의 감소 (증가)	(12,765,475)	1,165,263

장기선급비용의 감소(증가)	(25,851,276)	458,031,073

재고자산의 감소(증가)	113,683,392	396,463,792

매입채무의 증가(감소)	(1,929,430,538)	(2,622,823,904)

미지급금의 증가(감소)	1,119,118,872	(148,528,282)

예수금의 증가(감소)	(90,819,310)	8,105,760

선수금의 증가(감소)	19,132,520	74,889,868

미지급비용의 증가(감소)	(57,074,603)	0

하자보수충당부채의 증가(감소)	0	(4,898,085)

선수수익의 증가(감소)	(34,115,862)	(1,270,406)

장기선수수익의 증가(감소)	0	319,110

이자수취	147,838,363	35,334,191

이자지급(영업)	(213,876,409)	(33,616,082)

법인세환급(납부)	(11,667,730)	(12,042,100)

투자활동현금흐름	(2,257,239,075)	(11,129,452,707)

보증금의 감소	220,000,000	0

유형자산의 처분	2,484,816,895	18,181,818

무형자산의 처분	0	100,000,000

단기대여금의 감소	150,000,000	1,001,666,668

장기대여금의 감소	500,000,000	0

단기금융자산의 증가	(427,611,000)	0

장기금융자산의 증가	0	(8,004,341,448)

유동당기손익인식금융자산의 취득	(100,000,000)	0

단기대여금의 증가	(60,000,000)	(3,280,000,000)

장기대여금의 증가	(100,000,000)	0

보증금의 증가	(135,490,000)	(30,000,000)

종속기업에 대한 투자자산의 취득	(4,015,000,000)	0

유형자산의 취득	(773,954,970)	(934,959,745)

재무활동현금흐름	462,165,696	(1,072,405,014)

단기차입금의 증가	2,000,000,000	249,671,544

임대보증금의 증가	(30,000,000)	0

유동성리스부채의 상환	(141,821,608)	(113,072,331)

단기차입금의 상환	(1,359,704,370)	(325,347,708)

신주인수권부사채의 상환	0	(883,656,519)

사채전환비용	(6,308,326)	0

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	1,565	(55,666)

현금및현금성자산의순증가(감소)	(2,266,785,221)	(15,246,843,758)

기초현금및현금성자산	2,897,136,987	15,986,749,485

기말현금및현금성자산	630,351,766	739,905,727