KT나스미디어 분기보고서 (2021.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요가. 업계의 현황(1) 산업의 특성최근 전통적인 4매체(TV, 라디오, 신문, 잡지) 광고시장의 성장성은 정체를 나타내고 있으나 PC, 모바일, IPTV 등의 뉴미디어 광고시장은 사용자가 확대되고 광고주의 관심도가 높아지면서 성장성이 높습니다. 특히, 온라인광고는 지속적으로 성장하여 지상파TV를 넘어서 최대의 광고 매체로 도약하였으며 동영상, SNS등과 결합한 유형의 광고 시장이 인터넷 사업의 핵심 성장 동력으로 부상하고 있습니다. 당사는 현재 온라인(PC, 모바일) 디스플레이광고 매체판매사업을 중심으로 디지털방송광고(IPTV), 디지털옥외광고(DOOH) 매체판매사업으로 확장을 하고 있습니다.(2) 산업의 성장성

2020년 국내 광고시장 규모는 2019년 대비 0.8% 감소한 11조 9,951억원으로 집계되었습니다. 그러나 2020년 당사의 사업영역인 온라인 광고는 2019년 대비 13.0% 성장하였으며, 그 중 모바일 광고가 17.5% 성장하며 광고시장이 전통매체에서 온라인 광고로 이전되는 모습을 보이고 있습니다.

2021년 광고시장 규모는 전년 대비 4.6% 성장한 12조 5,500억원이 될 것으로 전망되며, 5G 기술이 광고에 접목되고 모바일을 기반으로 동영상 광고가 전체 시장의 성장을 견인할 것으로 예상됩니다. 2021년 국내 온라인 광고 시장은 전년대비 8.5% 성장할 것으로 전망돼 전체 광고 시장의 성장을 주도할 것으로 예상됩니다.

방송, 인쇄, 옥외 광고 등 전통매체에 집중되어 있던 광고주의 관심이 점차 효율적 타겟팅이 가능한 온라인 뉴미디어로 전환되고 있습니다. 특히, 스마트기기(모바일, 태블릿 등)의 보급 확대 및 인터넷 이용시간의 증가, 기존 아날로그 매체의 디지털화는 뉴미디어 매체의 광고비 증가를 가속화하고 있습니다.

당사 사업영역인 온라인(PC, 모바일) 광고, IPTV광고, 디지털옥외 광고의 최근 전망은 아래와 같습니다.

(단위 : 억원)

구분	2021년(F)	2020년	2019년

PC 광고	19,410	18,548	17,708

모바일 광고	42,570	38,558	32,824

IPTV 광고	1,138	1,121	1,232

디지털 옥외광고	3,200	3,378	3,583

출처) 제일기획 「2020년 대한민국 총 광고비(2021.02.)」

(3) 경기변동의 특성 및 계절성○ 주식회사 나스미디어일반적으로 광고산업은 광고비가 경기 변동에 선행한다고 판단되고 있으며, 실물경기에 매우 민감한 편입니다. 특히 대표적인 전통 광고매체(TV, 신문, 라디오, 인쇄)는 비수기인 1~2월, 7~8월 줄었다가, 4~5월, 9월 이후 집중된 N자형 패턴을 나타내며 경기 변동에 따라 집행 규모에 큰 차이를 보여왔으나 온라인 광고는 상대적으로 경기변동의 민감도가 낮게 나타나고 있습니다. 이것은 광고주가 경기 불황일수록 매출에 직접적인 영향을 주는 매체에 광고를 집중하는데, 소비자가 현재 디지털 중심 환경의 구매 행동 과정에서 PC와 모바일 기기를 통한 광고에 쉽게 노출이 되어 매출에 미치는 영향이 직접적으로 나타나기 때문입니다. 또한 광고효과도 데이터로 측정 되고 리포팅이 되기 때문에 광고성과를 객관적으로 측정할 수 있습니다. 이러한 이유로 인하여 온라인 광고 시장은 경기변동에 큰 상관없이 안정적인 매출 창출이 가능한 시장입니다. ○ 주식회사 플레이디

광고는 재화와 서비스의 소비와 밀접하게 관련되어 있어 민간 소비지출의 영향을 크게 받는 산업입니다. 또한 광고주는 불경기 비용 절감 시 광고비 지출을 우선적으로 절감하고자 하는 성향이 있어 산업의 시장 상황에 따라 광고 수요가 급변하기도 합니다. 즉, 광고산업은 경기변동 및 경제 상황에 따라 민감하게 반응하며 수요의 변동성이 매우 크다는 특성을 가지고 있습니다.반면, 온라인광고 대행업은 기존 전통 매체 광고에 비해 경기민감도가 상대적으로 낮습니다. 온라인광고는 전통매체와 같이 광고를 타겟에게 일방적으로 전달하는 것이 아니라, 유저 형태를 지속적으로 트래킹하여 전환 성과를 측정할 수 있다는 점에서 전통 매체 광고보다 광고비 효율성이 높습니다. 즉, 온라인광고대행업은 안정적이고 지속적인 수익 창출이 가능하며, 이에 따라 온라인광고 수요도 지속적으로 증가하고 있습니다.

또한, 현 시대의 소비자는 구매 행동 과정에서 PC와 모바일 기기를 통한 정보검색, 정보공유 활동을 하기 때문에 검색광고가 매출에 미치는 영향이 절대적일 수 있으며 광고효과도 데이터로 측정되고 리포팅이 되기 때문에 광고성과를 객관적으로 측정할 수 있는 강점이 있어 검색광고 시장은 경기변동에 큰 상관없이 안정적인 매출 창출이 가능한 시장입니다.

(4) 경쟁요소○ 주식회사 나스미디어당사가 영위하고 있는 미디어렙 사업은 기본적으로 광고 솔루션의 기술력, 미디어플래닝 역량, 매체 네트워크 기반, 그리고 영업력이 경쟁력을 좌우하는 요소입니다. 당사는 산업 내 핵심경쟁력에서 모두 경쟁우위를 보이고 있으며 격차를 확대하기 위해 지속적으로 다양한 사업전략을 수립하고 이행하고 있습니다.A. 광고솔루션의 기술력미디어렙 비즈니스에 있어 가장 기본적인 기술적 차별력은 미디어플래닝 능력에 있습니다. 이러한 미디어플래닝의 효과를 높이기 위해서는 광고효과의 측정 및 분석능력을 보유하고 있어야 하며, 이를 위하여 당사는 자체적인 연구개발을 통해 광고 솔루션을 개발 운용하고 있으며 분석의 유효성을 높이기 위하여 광고서버 역시 자체적으로 개발, 보유하고 있습니다. 당사는 기술개발을 위해서 기술 기획 및 개발을 전담하는 별도의 부서를 두어 지속적인 투자를 하고 있습니다.온라인 디스플레이 광고가 기존 타 매체인 TV, 라디오, 신문 등에 비해 우수한 점은 광고주와 소비자간의 양방향 커뮤니케이션이 가능하다는 것으로 기존 매체에서는 불가능했던 광고에 대한 반응을 실시간으로 정확하게 지표화할 수 있다는 것입니다.당사는 국내 광고시장의 특성에 맞게 자체적으로 개발한 'Nsmart', 'ReMix', 'oasis', 'wave', 'nthology', 'IAM' 등의 광고 솔루션을 구축하여 최적화된 뉴미디어 광고 전략 수립 서비스를 제공하고 있으며, 경쟁사 대비 다수 확보된 광고 집행데이터를 이용하여 보다 효과적인 미디어플래닝 능력을 보유고 있습니다. 이는 곧 경쟁력에서 우위성을 가지게 되어 업계 1위 시장 지위를 더욱 굳건히 하고 있습니다.이러한 광고효과의 측정 및 분석을 위한 솔루션 이외에도 온라인광고 효과를 증대시키기 위한 관련 기술 등도 개발하여 매체사 등에 공급함으로써 고객사와의 네트워크 강화에도 적극적으로 이용하고 있습니다. B. 미디어플래닝 역량 당사의 인원은 2021년 3월 말 현재 377명이며 이중 미디어플래너는 209명으로 약 55.4%의 비중이며, 미디어플래너 중 5년 이상 경력자가 약 61.2% 비중을 차지하고 있습니다.C. 매체 네트워크 기반당사는 미디어렙사 중 선도 업체로서 경쟁사 대비 폭넓은 매체 네트워크를 확보하고 있습니다. 온라인(PC, 모바일) 뿐 아니라 디지털방송(IPTV), 디지털옥외까지 매체를 확장해 850여개의 매체사와 거래관계를 구축, 매체 네트워크 수 및 다양성 면에서 국내 미디어렙사에서 압도적인 경쟁우위를 보이고 있습니다. 이런 다양한 광고 매체 확보는 당사의 수익다변화 및 안정화에 기여할 뿐만 아니라 이종매체 간의 미디어 믹스 및 전 매체를 통합 집행하는 크로스미디어 광고를 집행하는 데 있어 강점으로 작용하고 있습니다.D. 영업력당사는 설립 이후 지속적으로 업계 1위의 지위를 유지함으로써 업계 내에서 경쟁력을 이미 입증하였으며, 이러한 시장 지위는 많은 매체사 및 광고대행사와의 네트워크를 견고하게 함으로써 미디어렙사로서의 경쟁력을 다시 강화시키는 선순환을 보여주고 있습니다. 또한, 모바일 및 디지털방송(IPTV) 광고 등의 신규사업의 진출에 있어서도 경쟁력을 강화시키는 요인으로 작용하고 있습니다.서비스업의 특성 상 업계 내의 영업력은 서비스 품질을 기반으로 한 시장지위가 지표로 보여지는 것으로 당사의 서비스 품질 및 영업력이 타사대비 우수하다는 것을 입증하고 있습니다. 미디어렙사 업무의 주요 내용이 광고주와 광고대행사의 니즈를 적극적으로 수용하고 반영하여 광고효과를 극대화할 수 있는 미디어플래닝 및 광고 효과 측정/분석 서비스를 제공하는 것임을 감안할 때, 당사는 단순히 인적 영업에 의존하지 않고 서비스 품질 제고를 바탕으로 당사의 시장지위를 강화한 것이며 이는 다시 시장 내 영업력이 강화되는 선순환 구조를 만든 것이라 할 수 있습니다.- 경쟁사업자> 온라인DA광고: 메조미디어, DMC미디어, 인크로스 등

디지털방송광고(IPTV등): 인크로스, 메조미디어 등

디지털옥외광고(지하철578호선 등): 전홍, 유진메트로 등

- 시장진입> 디지털방송(IPTV등) 광고사업자: 방송통신위원회의 인ㆍ허가 사업

디지털옥외 광고사업자: 관할구청 인ㆍ허가 사업

- 경쟁요인

> 미디어 플래닝 역량 및 매체 협의 능력, 광고 효과 예측/분석 시스템 등○ 주식회사 플레이디

온라인 광고 대행사의 역할은 매체에 대한 전략 수립과 실행을 넘어 통합마케팅 전략 실행으로 그 영역이 확장되고 있습니다. 통합마케팅 전략이란 광고주의 통합적 아이덴티티 구축을 위한 온/오프라인 매체별 융합적 메시지 전달을 할 수 있는 전략을 말하며, 당사는 업계 최고 수준의 통합 마케팅 역량 활용으로 시장을 선점하고 있습니다. 통합적 메시지 전달을 위한 매체 확장 및 전문성 확보, 통합 데이터 분석력 강화를 위한 지속적인 교육과 투자를 진행하고 있습니다.

A. 매체 전문성당사는 대부분의 검색광고 매체와 공식 대행계약을 체결하고 있으며, 매체와 유기적인 관계를 유지하면서 광고주의 목표를 달성하기 위해 매체 확보와 효율적인 미디어 믹스를 수행하고 있습니다. 최근 데이터 분석만을 전문적으로 요구하거나 전담부서가 생기는 등 광고주의 미디어 데이터 분석에 대한 니즈가 높아지며, 이에 대응하기 위하여 국내외 주요 매체별 전담 조직을 구성하여 맞춤 컨설팅을 진행하고 있으며, 정확한 매체별 특성 이해를 바탕으로 자체 미디어 통합 데이터 분석 서비스인 '애드 인사이드(Ad Inside)'를 광고주에게 제공하고 있습니다.B. 다양한 성공사례 보유업종별 광고주의 집행 데이터와 성공사례를 다수 보유하고 있는지에 따라 대행사 선정 시 신뢰도를 인정 받을 수 있으며 대행사를 선택하는 기준의 결정적인 요소가 됩니다. 당사는 다양한 업종의 광고주와 장기간 긴밀한 파트너 관계를 유지하면서 광고효과 향상에 큰 가치를 두고 온라인 광고 시장 변화에 빠르게 대응하여 광고주와 함께 다양한 성공사례를 만들어 내고 있습니다. 이를 바탕으로 업계 최다 업종 포트폴리오를 보유하고 있으며, 업종별 대표 광고주 성공 레퍼런스를 지속적으로 창출하고 있습니다.

C. 분야 별 핵심전문인력 보유광고운영을 원활하게 진행할 수 있는 인력 인프라가 구축되어 있는지에 대한 평가는 광고 대행사의 강점을 평가하는 기준에서 가장 기본이며 중요한 요소입니다. 당사는 업계 최대, 최고 수준의 전문인력을 보유하고 있습니다. 2021년 3월 말 기준 전체 인원 314명 중 다양한 업종의 진행 경험과 전문 자격증을 보유한 온라인마케팅 전문 AE는 195명으로 약 62%의 비중을 차지하고 있으며, 검색광고 마케터 1급, 페이스북 블루프린트(Blueprint), 구글 GCP 등을 전원 보유하고 있습니다. 또한, 광고 매체별 특화된 전문 컨설팅을 위한 미디어 전담 조직, 광고소재 및 랜딩페이지를 기획/제작할 수 있는 디자인 전담 조직, 데이터 기반의 성과 분석과 광고주 니즈에 맞춤 리포팅을 위한 솔루션 기획/개발 조직 그리고 빠르게 변화하는 디지털 마케팅 트렌드와 타겟에 대한 인사이트를 보유한 통합마케팅 조직으로 세분화, 구조화 되어 있음에 따라 온라인마케팅 전 과정을 체계적으로 진행할 수 있습니다.D. 광고분석 솔루션 경쟁력플랫폼의 발전과 광고주의 통합마케팅에 대한 니즈 증가로 취급해야 할 데이터 양이 증가함에 따라 데이터를 수집, 분석할 수 있는 솔루션을 보유하고 지속 발전시킬 수 있는 역량이 경쟁의 핵심요소로 부상하고 있습니다. 당사는 고도화된 기술과 노하우를 기반으로 자체 개발한 다양한 솔루션을 통해 광고 전략 수립과 실행을 돕고 운영 효율을 높이고 있으며, 온라인 마케팅에 필요한 모든 기술과 솔루션을 종합 솔루션 플랫폼 techHUB에서 제공하고 있습니다. 광고주는 하나의 ID로 플레이디가 제공하는 모든 techHUB 솔루션을 이용할 수 있으며, 솔루션에서 제공하는 인사이트를 기반으로 최적화된 마케팅 전략 수립이 가능합니다.

techHUB는 시장분석, 사이트분석, 타겟 분석 등 광고주의 전체적인 현황 분석을 위한 솔루션들과 효율적 광고 운영을 위한 광고 자동화 및 광고주 커스터마이징 솔루션, 체계적인 광고 성과 측정을 위한 데이터 시각화 통합 분석 솔루션 등 업계에서 유일하게 전체 광고 단계를 풀커버리지 할 수 있는 솔루션을 제공합니다. 모바일 광고주 니즈를 반영한 모바일 앱마케팅 플랫폼, 중소형 광고주 특화 솔루션 등 시장의 니즈를 반영하여 폭넓은 광고주에게 광고대행 서비스를 제공하고 있으며, 시장 트렌드에 발맞추어 모든 솔루션을 지속적으로 고도화함으로써 디지털 광고 산업을 주도하고 있습니다.

E. 통합마케팅 역량 강화퍼포먼스 위주의 디지털 활용 전략은 브랜딩과 퍼포먼스의 통합적인 전략 수립으로 바뀌어가고 있으며, 광고주의 통합 마케팅 제안 요구 비중도 지속적으로 증가하고 있습니다. 온라인마케팅 대행사는 단순 광고대행만이 아니라 소비자로 하여금 왜 이 브랜드를 선택해야 하는지에 대한 합리성, 당위성을 갖게 하기 위해 광고소재 개발 및 온/오프 소비자 접점 관리까지의 통합적인 분석/대응, 통합적 관점으로 미디어의 개별 퍼포먼스 뿐만 아니라 경쟁사 활동, 소비자 행태변화, 시장 내/외부 변화, 미디어 환경 변화 등 다각적인 분석/진단/대응까지 수행할 수 있는 역량을 갖추어야 합니다. 당사는 이러한 Hyper Personalization의 디지털 마케팅 시대에 맞추어 통합마케팅 부서의 역량을 강화하고 있으며, 관련된 전문 인력을 지속 확대하고 있습니다. 나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업의 구분

(가) 영업개황○ 주식회사 나스미디어당사의 사업은 광고매체 판매 대행을 통한 렙수수료가 주 수익원으로, 인터넷 포털 및 기타 중소 인터넷 매체사, IPTV, 모바일 네트워크사, 옥외 매체사 등의 광고상품을 판매하고 광고 캠페인 집행 관리의 역할을 하고 있습니다. 즉, 당사의 영업은 광고대행사 대상의 광고영업 및 광고효과 분석 서비스, 매체사 대상의 광고 매체 판매 대행 서비스가 공존함으로써 수익이 발생하는 구조입니다. 당사의 광고주는 주로 대형, 중견기업이며 종합광고대행사 및 온라인 전문 광고대행사로 거래처가 형성되어 있습니다.○ 주식회사 플레이디당사는 광고시장 밸류체인에서 광고대행사의 역할을 수행하며 광고주 및 매체사와 직접 거래하고 있습니다. 즉, 디지털광고 전략 기획부터 광고물 제작, 광고운영, 광고성과 측정 등 디지털광고의 전 과정을 통합적으로 수행합니다.이를 통해 광고주에게 광고대행 수수료 및 광고제작에 수반되는 비용 등을 지급받고, 매체사로부터 매체수수료를 지급받는 수익 구조를 가지고 있습니다.콘텐츠 소비와 PC를 통한 검색 활동이 스마트폰으로 이동함에 따라 광고주 수요는 모바일로 집중되고 있으며 온라인 광고 시장의 성장 또한 모바일을 통해 이루어지고 있습니다. 단편적으로 검색광고 시장의 경우 PC 기반의 검색은 성장 둔화에 이른 반면 모바일 기반 검색은 성장을 지속하고 있습니다. 국내 대표 포털 업체는 모바일 검색에 각종 생활형 정보 또는 쇼핑 상품을 결합해 제공함으로써 정보, 쇼핑 검색 중심의 검색 서비스를 운영하여 검색광고 영역을 확장함과 동시에 매출을 증대시키고 있으며 관심사 기반의 정보 추천 방식으로까지 확장을 하고 있는 추세입니다. 또한, 구글, 페이스북 등 글로벌 매체는 검색뿐만 아니라 다양한 광고 상품을 출시함으로써 국내 포털 업체에 이어 국내 광고 시장에서 중요한 입지를 구축하여 국내 광고 시장 생태계의 변화를 주도하고 있습니다.(나) 공시대상 사업의 구분○ 주식회사 나스미디어, 주식회사 플레이디① 광고매체판매대행부문- 온라인 디스플레이 광고온라인(PC, 모바일) 디스플레이광고는 과금 형태에 따라 몇 가지 방식으로 광고상품을 구분할 수 있습니다. 첫번째로 가장 일반적이고 보편적인 방식으로 1,000번 광고가 노출됨에 따라 과금하는 CPM(Cost per Mille)과 두번째는 광고 클릭 횟수에 따라 과금하는 CPC(Cost Per Click)입니다. 세번째는 CPA(Cost Per Action)로 광고클릭 이후 광고주가 진행하는 프로모션에 응모를 하거나, 광고주 사이트에 가입을 하는 등 사용자의 행동결과에 따른 과금 방식이 있습니다. 네번째, CPV(Cost Per View)는 동영상 광고를 본 횟수에 따라 과금하는 방식입니다. 마지막으로는 날짜 또는 시간구간에 따라 금액을 책정하는 방식으로 '1일 고정광고' 또는 '반일 고정광고', '시간 고정광고'로 통칭하여 일컬어집니다. 이 방식은 매체사 별로 광고상품명과 각사의 기준에 따라 책정된 금액으로 진행됩니다.각 매체사 별로 광고상품을 운영하는 방식에 따라 주력하는 상품에 뚜렷한 차이를 보입니다. 네이버, 다음, 네이트와 같은 포털 사이트는 초기면 접속 트래픽이 높을수록 서비스 이용 전체에 큰 영향을 미치게 됩니다. 광고상품 또한 초기면에서의 주목도 및 광고효과 측면에서 그 중요도가 매우 높아짐에 따라 포털 사이트 초기면의 광고는시간고정, 하루고정, 반일고정 등의 상품이 집중되어 있습니다. 이와 비슷한 이유로 동영상 사이트(유튜브 등)는 콘텐츠와 광고 모두 동영상이 주를 이루고 있어 광고상품은 CPV에 초점을 맞추고 있습니다.당사는 상위 포털 매체사와의 거래비중이 높음에 따라 해당 매체사와는 상호 도움을 주고받는 파트너 관계가 성립되어 강한 업무 유대 관계를 형성하고 있습니다. 이러한인터넷 매체사와의 거래를 통해 발생하는 렙수수료의 경우 주요 포털 3사는 10% 수준이며, 기타 매체사는 10~20% 수준 입니다.

IAB(2010)는 모바일 광고의 유형을 모바일 웹/앱 디스플레이광고(Mobile Web/App Display), 유료 검색 광고(Paid Search), 동영상 광고(Video), 메시징 광고(SMS/LMS), 인앱광고(In-App Ad)로 구분하였으나, 최근 2012 모바일 구매자 가이드라인에서 모바일광고의 유형을 디스플레이광고(Mobile Display), 동영상광고(Video), 오디오광고(Audio), 활성화광고(Mobile Activation), 브랜드어플리케이션광고(Branded Apps), 위치기반광고(Location-Based Advertising)의 6가지로 구분하고 있기도 합니다. 이러한 광고상품은 과금방식에 따라 다시 CPM(Cost Per Mille), CPC(Cost Per Click), CPI(Cost Per Install), CPA(Cost Per Action), CPS(Cost Per Sales)등으로 다시 구분될 수 있습니다. 이처럼 모바일 광고 상품을 구분하는 방식에 표준이 아직 시장에 자리잡고 있지 못한 실정입니다. 위에서 나열한 모든 광고 상품 방식 중에 당사는 모든 형태의 광고를 취급하고 있습니다. 현재 매체사가 광고대행사 및 미디어렙사에게 지급하는 수수료는 광고대행사 15~20%, 미디어렙사에 10~15% 수준으로 형성되어 있습니다.- 디지털방송(IPTV) 광고

IPTV 광고 상품은 크게 노출형 광고와 양방향 광고로 나눌 수 있습니다. 노출형 광고는 다시 광고가 노출되는 서비스에 따라 VOD 광고와 채널광고로 분류되나 대부분 VOD 광고로 판매되고 있습니다. VOD 광고라 함은 IPTV VOD 서비스 전 노출되는 광고로 VOD 시청 전 노출되고 있습니다. 지상파 혹은 CATV에 비해 소수의 광고만 나오게 되므로 주목도가 매우 높다고 볼 수 있습니다. 양방향 광고라 함은 시청자가 원할 경우 광고를 통해 자세한 정보를 전달해 주거나, 이벤트에 참여할 수 있는 광고 형태를 의미합니다. 인터렉션이 가능한 인터넷 광고와 유사한 형태라고 볼 수 있습니다. 현재 당사에서는 VOD 광고와 양방향 광고를 모두 판매하고 있습니다.

IPTV 광고 판매에 따른 렙사 수수료는 광고비의 일정 비율을 매체사로부터 지급받는 구조이며, 사업자별로 차이가 있으나 일반적인 렙수수료는 10~15% 수준입니다.- 디지털옥외 광고

당사에서 판매하는 옥외광고 매체 중 주요 매체는 가로변 버스 쉘터와 신분당선 입니다. 가로변 버스 쉘터는 서울 전 지역을 커버하는 대표적인 교통 매체로 2,014기(5,459 광고면) 설치가 가능한 서울/수도권 시민의 생활과 밀접한 브랜드 광고 집행이 가능합니다.

② 광고대행 부문- 온라인 검색광고콘텐츠 소비와 PC를 통한 검색 활동이 스마트폰으로 이동함에 따라 광고주 수요는 모바일로 집중되고 있으며 온라인 광고 시장의 성장 또한 모바일을 통해 이루어지고 있습니다. 단편적으로 검색광고 시장의 경우 PC 기반의 검색은 성장 둔화에 이른 반면 모바일 기반 검색은 성장을 지속하고 있습니다. 국내 대표 포털 업체는 모바일 검색에 각종 생활형 정보 또는 쇼핑 상품을 결합해 제공함으로써 정보, 쇼핑 검색 중심의 검색 서비스를 운영하여 검색광고로 확장함과 동시에 매출을 증대시키고 있으며 관심사 기반의 정보 추천 방식으로까지 확장을 하고 있는 추세입니다. 또한, 구글, 페이스북 등 글로벌 매체는 검색뿐만 아니라 다양한 광고 상품을 출시함으로써 국내 포털 업체에 이어 국내 광고 시장에서 중요한 입지를 구축하여 국내 광고 시장 생태계의 변화를 주도하고 있습니다.(2) 시장점유율○ 주식회사 나스미디어, 주식회사 플레이디광고매체별로 경쟁사가 상이하며, 회사별로 주력 판매하는 광고매체가 달라 시장점유율 산정에 어려움이 있습니다. (3) 시장의 특성■광고업○ 주식회사 나스미디어미디어렙은 광고주의 효율적인 광고집행과 매체사의 광고 판매를 대행할 목적으로 설립되었습니다. 과거 4대 매체(TV, 신문, 잡지, 라디오) 위주의 전통 매체 시장에서는 매체를 통한 광고의 공급보다 매체의 광고를 구매하려는 광고의 수요가 많았습니다. 하지만, 지금은 다양한 매체들의 등장으로 인해 그 수를 헤아릴 수 없을 정도로 많은 매체의 홍수 속에서 살고 있습니다. 이러한 매체 다양화는 소비자들의 매체 소비 행태를 TV, 신문 위주에서 인터넷, 모바일 등으로 다변화시켰고, 매체 공급자는 해당 매체를 판매하기 위해 매체를 전문적으로 판매하는 회사를 필요로 하게 되었습니다. 구매자 입장에서도 어떤 매체를 구매하는 것이 구매자의 목적을 달성하는데에 가장 최선인가에 대한 판단을 위해서 매체를 전문적으로 취급하는 구매대행 회사를 필요로 합니다. 미디어렙 사업의 필요성 및 특성은 바로 여기에 있다고 할 수 있습니다. 매체사의 입장에서는 판매를 극대화하고, 광고주의 입장에서는 구매를 최적화하는 연결고리의 역할을 하여 각 주체들에게 효익을 제공하는 것 입니다.매체가 다양화된다고 하여 광고주의 예산이 무한정 늘어날 수 없으며, 매체가 다양화될수록 광고비의 효율성 제고를 위해 광고효과 측정에 대한 광고주 니즈는 계속 증가할 수 밖에 없습니다. 동시에 매체사 입장에서도 매체 판매를 위해서는 미디어렙이 효과를 검증해 주는 동시에 광고주에게 구매를 추천해 주는 과정이 필요하기에 매체 판매자나 광고 구매자의 입장에서는 미디어렙은 필수불가결한 요소가 되었으며, 그에 따라 미디어렙의 가치는 계속 상승하고 있습니다.미디어렙은 광고서버의 데이터와 광고 효과 분석 솔루션을 통하여 매체들의 광고효과분석은 물론 통합적인 관점에서 전체 광고 캠페인에 대한 효율을 제고시킬 수 있습니다. 동종 매체간 통합은 물론 이종 매체간의 효과 측정을 통해 광고 효과를 극대화 하는 전략을 제공해 드리고 있습니다.○ 주식회사 플레이디㈜플레이디가 사업을 영위하고 있는 국내 광고시장은 디지털 환경 변화에 따라 광고주와 매체사의 요구가 지속적으로 고도화되고 있습니다. 기존 검색광고와 단순 배너형 광고 중심이었던 온라인 광고시장은 광고 영역과 형태가 다양화되며 지속적으로 영역을 확장하고 있으며, 애드테크를 기반으로 기술 기반의 특화된 광고 기업들이 출현하는 등 급격한 생태계의 변화를 맞고 있습니다. 온라인광고 사업 특성상 시장 변화 속도가 빠르고 진입장벽 또한 낮아 경쟁력 확보를 위한 차별적 서비스 및 솔루션 개발 등 선제적인 대응이 필요합니다.(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

○ 주식회사 나스미디어

당사는 온라인광고 시장의 성장세 둔화라는 한계를 극복하고 지속적인 성장을 추구하기 위해 디지털 미디어의 특성을 살린 인터렉티브 상품 개발과 효과 측정, 그리고 전용 솔루션 개발에 주력할 방침입니다. 아울러 ㈜플레이디(구, 엔서치마케팅㈜) 인수를 계기로 온라인 디스플레이광고와 검색광고 역량을 응집한 통합 광고효과측정 솔루션 개발, KT가 보유한 온ㆍ오프상의 효율적인 미디어(매체)와 나스미디어의 폭넓은 영업 네트워크를 결합시켜 시너지 창출을 도모할 것입니다.또한 당사는 2018년 태국현지법인(nasmedia (Thailand)Co., Ltd.)을 설립하였으며 이를 기반으로 글로벌 시장 공략을 본격화할 계획입니다. 다년간 축적해 온 온라인, 모바일 광고에 대한 기술적 노하우와 광고 캠페인 운영 경험을 바탕으로 태국을 교두보로 동남아 시장 진출을 확대해 나갈 예정입니다. 태국은 모바일 기기를 통한 미디어 이용 부분에서 전세계 상위권에 해당하며 특히 인구수 대비 페이스북 활성 이용자 비율이 세계평균보다 높은 지역으로 향후 당사가 아시아를 선도하는 디지털 전문 광고 회사로 발돋움할 기반이 되어 줄 것입니다.

마지막으로 당사는 KT와 함께 문자 기반의 CPS 광고 상품 케이딜(K-Deal)을 2021년 출시했습니다. KT의 통신 가입 고객 대상으로 맞춤화된 추천 상품과 URL이 담긴 광고 메시지를 발송하고, 상품 정보 확인부터 구매까지 가능한 온라인 페이지로 연결시켜주는 광고 상품입니다. 통신사들은 가입자 빅데이터를 활용해 성별, 연령, 지역은 물론 구매 내역, 가구 정보, 주요 상주 위치, 모바일 방문 사이트와 검색어 등을 통한 쇼핑 관심사 파악 등을 통해 고객의 라이프스타일을 분석 할 수 있습니다. 이러한 빅데이터 분석 후 정교한 타겟팅을 바탕으로 고객 맞춤형 상품을 소싱한 뒤 마케팅 정보 수신 동의 고객에게 타겟 마케팅 문자를 발송 하게 됩니다. KT의 빅데이터 분석과 당사의 광고사업 역량 결합을 통해 광고주의 매출을 극대화해 줄 사업 모델로 나스미디어의 커머스 사업 진출의 발판이 되어 줄 것입니다.○ 주식회사 플레이디

(가) 온라인커머스 사업

최근 미디어커머스 시장 활성화로 각종 다양한 콘텐츠들이 독립적이고 동시에 유기적으로 연결되어 수용자로 하여금 통합적인 메시지를 전달하는 미디어 시대로 진입하였습니다. 이러한 트렌드에 입각하여 온라인광고대행 업계에서도 커머스 사업에 진출하는 사례가 계속 나타나고 있습니다. 당사는 온라인마케팅 대행업무 수행을 통해 다양한 브랜드의 디지털마케팅 성공사례를 데이터화하여 보유하고 있고, 이러한 성공 전략 노하우를 바탕으로 단순 광고대행이 아닌 뛰어난 상품을 선별, 직접 마케팅하는 온라인 커머스사업을 추진 중에 있습니다.

2019년 하반기 디지털마케팅 전문 인력을 선별하여 미디어커머스 사업 전담 조직을 구성한 후, 우수한 제품을 보유한 업체와 업무 협약 체결을 통하여 본격적인 마케팅을 추진해 왔습니다. 2020년 4분기, 당사는 약 1년간의 테스트베드를 통해 축척된 커머스 노하우와 전 업종을 아우르는 온라인마케팅 레퍼런스를 기반으로 자체 브랜드를 런칭하였습니다. 현재 플레이디가 보유한 자체브랜드는 아래와 같습니다.

[플레이디 런칭 자체 브랜드]

브랜드	설명	제품 라인업

편백네	편백 생활용품 브랜드로, 일상 속 가까운 곳에서 편백숲을 경험할 수 있도록 편백을 활용한 다양한 제품을 선보이고 있습니다.	탈취제, 핸드워시, 핸드크림,디퓨저 등 생활용품

더블퍼센트	그루밍을 고민하는 남성들에게 퍼펙트한 해결책을 제시하는 남성 화장품 및 데일리 케어 브랜드입니다.	의류, 스킨케어, 바디케어 등

당사가 진행하는 커머스 사업은 자사 플랫폼을 통해 소비자에게 직접 제품을 판매하는 방식의 D2C 사업모델로, 브랜드별 자체 커머스 채널 구축을 완료하였습니다. 브랜드를 중심으로 제품 라인업을 지속적으로 확장하고 신규 브랜드를 출시하는 등 공격적인 마케팅을 통해 시장 영향력을 더욱 확대해 나갈 계획입니다.

성공적인 커머스 사업의 확장을 위해 공모자금을 활용하여 미래 성장동력인 커머스 사업분야를 지속적으로 확대할 계획입니다. 아울러 케이티그룹이 보유한 빅데이터 및 다양한 미디어를 활용함과 동시에 당사의 폭넓은 영업 네트워크를 결합, 시너지를 창출하여 자체 커머스 채널을 구축하고, 종합 미디어커머스 채널로의 확장을 검토하고 있습니다. 이를 통해 당사는 국내에서 No.1 데이터 마케팅 기업으로 발돋움할 것입니다.

(나) 글로벌 사업 진출

당사는 국내 온라인 검색 광고 시장에서 수년간 업계 상위를 수성하고 경쟁사와의 격차를 확대하여 시장 내 선도사업로서의 입지를 확고히 하였으나 향후 디지털광고의 성장 한계에 봉착할 수 있음을 대비하여 사업영역을 지속적으로 확장하고 있습니다. 국내의 광고사업 영역 확장과 함께 회사의 지속 성장을 위해 해외 디지털광고 시장에 직접 진출을 염두에 두고 해외 디지털광고시장의 성장성과 비즈니스 모델을 모니터링하고 연구하여 왔습니다.

이에 당사는 향후에 맞닥뜨릴 국내 디지털광고 시장의 성장세 둔화라는 한계를 극복하고 지속적인 성장을 추구하기 위해 일본 디지털 광고시장 진출을 추진하고 있습니다. 이를 위해 2019년 말 일본지사 설립을 완료하였고 일본 디지털광고 시장 확대를 본격화할 계획입니다. 당사는 다년간 축적해 온 디지털광고에 대한 기술적 노하우와 광고 캠페인 운영 경험을 바탕으로 일본 디지털 광고시장 내 조기 정착 및 시장을 확대해 나갈 예정입니다.

2. 주요제품, 서비스 등가. 주요 제품 등의 현황당사의 주요 상품은 미디어렙으로서, 광고주의 예산 범위 내에서 광고 효과가 극대화될 수 있도록 가장 효율적이고 최적화된 미디어 플래닝을 제안하고, 해당 매체사에 광고를 전송한 후 관리 및 효과분석 서비스 제공을 통해 수익을 얻고 있습니다. 따라서 정형화된 제품의 형태가 없으며, 광고주 및 광고 대상 품목에 따라 미디어플래닝 서비스와 매출이 변동이 되기에 제품을 규격화 할 수 없습니다. 다만 매체의 성격에 따라 미디어렙을 구분할 수 있으며 당사의 현재 미디어렙 사업은 다음과 같습니다.

○ 주식회사 나스미디어

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 백만원)

품목	주요 상표	영업수익 (비율 %)	제품 설명

미디어렙(매체판매대행)	온라인DA	PC, 모바일	10,625 (55.1%)	당사와 제휴된 매체의 광고상품 (지면 또는 시간)을 광고주나 광고대행사에 판매하고, 관리 및 효과분석 서비스 제공을 통한 수수료 수익

모바일플랫폼	Nswitch, NpostingAd Mixer/Packer 등	5,082 (26.3%)

디지털방송	IPTV	2,600 (13.5%)

디지털옥외	지하철578 등	971 (5.0%)

금융리스	-	20 (0.1%)	금융리스채권에 대한 이자수익

총계	19,298 (100.0%)	-

※ 상기 '영업수익'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임(나스미디어 별도기준)○ 주식회사 플레이디

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 백만원)

주요상표	영업수익 (비율 %)

광고대행	7,960 (100.0%)

※ 상기 '영업수익'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임

나. 주요 제품 등의 가격변동추이당사는 광고 사업에서 온라인광고, 디지털영상광고, 디지털옥외광고 등 다양한 광고 매체판매 서비스를 제공하고 있습니다. 이러한 모든 매체 내 다양한 상품의 매출 품목별 가격을 산정하는 것은 가능하지 않습니다.

3. 주요 원재료당사는 광고판매를 통한 수수료 수익을 영업수익(매출액)으로 집계하므로 매입처가 존재하지 않아 해당사항이 없습니다. 4. 주요 생산 및 설비 ○ 주식회사 나스미디어

[자산항목: 토지] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분(㎡)	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

자가소유	서울	568.68	6,760	-	-	-	6,760	7,387

※ 상기 면적은 대지권임

[자산항목: 건물] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분(㎡)	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

자가소유	서울	2,317.46	2,122	-	-	(36)	2,086	-

※ 상기 면적은 전유면적임

[자산항목: 집기와비품] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

자가보유	서울	-	798	79	0	(128)	749	-

○ 주식회사 플레이디

[자산항목: 비품] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	외환차이	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

자가보유	경기	-	1,794	83	(20)	(144)	(1)	1,712	-

[자산항목: 기타유형자산] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	기타	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

자가보유	경기	-	156	-	-	(16)	-	140	-

[자산항목: 사용권자산] (단위 : 백만원)

소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	외환
차이	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

-	경기	-	887	-	-	(280)	(2)	605	-

5. 매출에 관한 사항가. 매출실적○ 주식회사 나스미디어

(단위 : 백만원)

매출 유형	품목	2021년 1분기	2020년	2019년

매출액	비율(%)	매출액	비율(%)	매출액	비율(%)

광고매체판매	온라인DA (PC, 모바일)	10,625	55.1%	43,892	53.5%	41,470	52.9%

모바일플랫폼	5,082	26.3%	20,895	25.4%	24,274	31.0%

디지털방송 (IPTV)	2,600	13.5%	7,318	8.9%	1,921	2.5%

디지털옥외	971	5.0%	9,895	12.1%	10,669	13.6%

커머스	-	-	-	-	3	0.0%

금융리스	20	0.1%	58	0.1%	36	0.0%

매출 총계	19,298	100.0%	82,058	100.0%	78,373	100.0%

※ 상기 '매출액'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임 (나스미디어 별도 기준)

○ 주식회사 플레이디(단위 : 백만원)

품목	2021년 1분기	2020년	2019년

매출액	비율(%)	매출액	비율(%)	매출액	비율(%)

광고대행	7,960	100.0%	29,306	100.0%	38,572	100.0%

※ 상기 '매출액'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임 (플레이디 별도 기준) 나. 판매경로 및 판매방법(1) 판매경로온라인광고 산업 체계는 광고회사, 광고대행사(미디어렙), 매체 등 세 영역으로 구분해 볼 수 있으며, 광고대행사(미디어렙)는 매체 판매 대행을 통해 매체사로부터 대행수수료를 지급받고 있습니다.당사 및 주요종속회사는 일반적으로 광고주, 광고대행사 및 매체사와 거래를 하고 있습니다.

(기준일 : 2021년 03월 31일) (단위 : 백만원)

구분	판매 경로	매출액	비중(%)

광고매체판매대행 및 광고대행	광고주, 국내 매체사, 광고대행사와의 직접 거래	27,427	99.9%

금융리스수익	금융리스채권에 대한 이자수익	20	0.1%

총 계	27,447	100.0%

※실적은 K-IFRS 연결기준으로 작성된 금액임(2) 판매방법 및 조건

당사는 현재 1,000여개의 광고대행사 및 850여개의 매체사와 거래를 하고 있어 미디어렙사중 가장 폭넓은 네트워크 보유를 하고 있습니다. 일반적으로 미디어렙사는 매체사와 판매대행 계약을 통해 판매 공조를 하고 있으며, 광고대행사와는 공고한 파트너쉽을 통해 광고주의 광고물량을 수주하고 있습니다. 미디어렙사는 판매할 수 있는 광고 인벤토리 확보가 최우선으로 주요 매체와 연간 또는 반기 단위로 계약을 하고 있습니다. 당사는 현재, 온라인DA, 디지털방송, 디지털옥외 매체에서 점유율 기준 상위 매체와 지속적인 계약 유지로 안정적인 인벤토리를 수급하고 있습니다.(3) 판매전략광고효과가 입증된 다양한 매체의 인벤토리 확보를 바탕으로 광고주, 광고대행사의 광고 캠페인 제안 요청에 효율적인 미디어플래닝을 제공하고 있습니다. 일반적으로, 파트너쉽을 맺고 있는 광고대행사의 경우 나스미디어의 축적된 광고집행 경험과 데이터, 전문 인력의 노하우를 경쟁력으로 인지하여 단독으로 광고물량을 배정하고 있습니다. 또한, 대규모 광고계약 또는 광고주의 요청, 광고대행사의 성향에 따라 비딩을 하는 경우도 있습니다. 이 경우 나스미디어의 경쟁력을 피력하기 위한 제안서 작성 및 프레젠테이션을 진행하게 되며, 선정 시 광고를 수주하게 됩니다. (4) 주요 장기계약 수주상황

(단위 : 천원)

품목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

-	-	-	-	-	-	-	-	-

-	-	-	-	-	-	-	-	-

합 계	-	-	-	-	-	-

※ 해당사항 없습니다.

6. 시장위험과 위험관리 가. 시장위험관리 ○ 주식회사 나스미디어회사의 재무정책은 중장기적으로 수립되며 이사회에 매년 보고되고 있습니다. 회사의 자금담당은 3명으로 자금운용 지침에 따라 재무정책의 수행 및 지속적인 위험관리를 책임지고 있으며, 특정거래의 심각성 및 현재 위험노출금액 등을 주기적으로 경영진에 보고하고 있습니다. 회사의 자금담당은 효과적인 시장위험의 관리를 주요업무로 다루고 있으며, 시장 상황에 따른 효과의 추정을 위해 여러 가지 시장상황을 고려하고 있습니다.○ 주식회사 플레이디회사의 재무정책은 중장기적으로 수립되며 이사회에 매년 보고되고 있습니다. 회사의 자금담당 1명으로 자금운용 지침에 따라 재무정책의 수행 및 지속적인 위험관리를 책임지고 있으며, 특정거래의 심각성 및 현재 위험노출금액 등을 주기적으로 경영진에 보고 하고 있습니다. 회사의 자금담당은 효과적인 시장위험의 관리를 주요업무로 다루고 있으며, 시장 상황에 따른 효과의 추정을 위해 여러 가지 시장상황을 고려하고 있습니다. 나. 위험노출내역

○ 주식회사 나스미디어

회사는 영업활동, 재무활동, 투자활동의 수행 중에 환율위험에 노출되어 있습니다. 외화에서 발생하는 위험은 회사의 현금흐름에 영향을 미치는 범위 내에서 위험관리를 하고 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 외화 금융자산 및 금융부채의 원화 기준 10% 절상(하)시 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

세전순이익	(38,211)	38,211	92,075	(92,075)

당분기말 및 전기말 현재 회사의 환율변동위험에 노출된 원화로 환산한 화폐성 외화금융자산 및 외화금융부채 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

통 화	당분기말	전기말

금융자산	금융부채	순금융자산	금융자산	금융부채	순금융자산

USD	433,400	1,475,237	(1,041,837)	363,455	1,817,574	(1,454,119)

CNY	-	-	-	-	82,049	(82,049)

THB	-	-	-	-	5,929	(5,929)

JPY	690,896	22	690,874	2,500,448	9,803	2,490,645

HKD	-	31,146	(31,146)	-	27,800	(27,800)

합계	1,124,296	1,506,405	(382,109)	2,863,903	1,943,155	920,748

○ 주식회사 플레이디

㈜플레이디는 기능통화인 원화 이외의 통화로 표시되는 거래에 대하여 환율위험에 노출되어 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 ㈜플레이디가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(원화 단위 : 천원, 외화 단위 : USD)

구 분	화폐단위	당분기말	전기말

외화금액	원화금액	외화금액	원화금액

외화금융자산	USD	388,322	440,163	951,301	1,035,015

외화금융부채	USD	374,954	425,010	538,137	585,493

당분기말 및 전기말 현재 각 외화에 대한 원화환율이 10% 변동시 환율변동이 당분기 및 전기의 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전기

10% 상승	10% 하락	10% 상승	10% 하락

법인세비용차감전순이익의 증가(감소)	1,515	(1,515)	44,952	(44,952)

7. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황※ 해당사항 없음 8. 경영상의 주요 계약본 보고서 작성기준일 현재 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약은 존재하지 않습니다.

9. 연구개발활동가. 연구개발 비용 (연결기준)

(단위 : 백만원)

과목	2021년 1분기	2020년	2019년

원재료비	-	-	-

인건비	813	2,528	2,861

감가상각비	-	-	-

위탁용역비	21	71	32

기타	-	-	-

연구개발비용 계(**)	834	2,600	2,893

회계처리	판매비와관리비	834	2,600	2,893

개발비(무형상각)	-	-	-

연구개발비/매출액비율(***)[연구개발비용계÷당기매출액×100]	3.0%	2.3%	2.5%

※ 연결실체는 연구개발활동에 대한 비용의 회계처리 시, 경상연구개발비 또는 개발비로 구분하여 계상하고 있지 않습니다. 나. 연구개발 담당조직○ 주식회사 나스미디어당사의 연구개발을 담당하는 조직은 애드테크실 내 3개팀과 모바일테크실 내 2개팀으로 구분되어 있으며, 당사의 R 광고효과 분석 및 다양한 광고연구를 통해 지속적인 광고시장의 성장 모멘텀을 확보하고, 타사대비 차별화된 역량 보유와 경쟁력 향상을 위하여 연구개발에 집중하고 있습니다.

○ 주식회사 플레이디연구개발을 담당하는 조직은 솔루션전략실 내 3개팀으로 구성되어 있습니다.

다. 연구개발 실적○ 주식회사 나스미디어

연구개발 과제	내용	기대효과	비고	연도

Nsmart 온라인광고 효과 측정 솔루션 개발	쿠키 기반의 광고효과 측정 프로세스	명확하고 효과적인 광고 효과의 근거 제시 및 대용량 데이터 수집 분석 기술 확대	개발완료	2009

Nsmart TA
온라인광고 효과 측정 솔루션 통합 고도화	디바이스에 따라 이분화된 시스템의 통합으로 하나의 시스템 내에서 관리/리포트 확인 가능	Web 로그분석 기능 확장을 통해, 캠페인 미집행 시에도 유입데이터 분석 가능	개발완료	2019

Oasis디지털 OOH 광고 솔루션 개발	가로변 버스쉘터 광고 제안 시스템	지도상 위치 정도 기반의 효율적인 OOH 광고 매체 제안	개발완료	2014

WAVE시스템 개발	지하철 광고 효과 측정 솔루션	수송인구 데이터 기반으로 각종 변수를 반영하여 광고 노출도를 측정	개발완료	2017

ReMix동영상 효과 솔루션 개발	스크린/채널간 예산 배분 및 효과 예측	스크린간/채널간 예산 분배에 따른 효율적인 효과 측정	개발완료	2016

ReMix 고도화
동영상 효과 솔루션 고도화	Media Filtering 기능 추가로 상세 옵션 설정 가능	집행 예산을 기준으로 Target, Trend, Effect를 고려한 동영상 매체 분석 및 효과 측정	개발완료	2017

ReMix 고도화동영상 효과 솔루션 고도화	동영상 캠페인의 통합 노출 효과 분석	온라인 예산 분배에 따른 tv대비 효과측정, 온라인 동영상 캠페인 미디어 믹스 평가	개발완료	2020

ADFork (애드포크)페이스북 광고 운영솔루션 개발	빅데이터를 기반으로 운영하는 페이스북 광고 플랫폼	광고 집행 데이터를 기반으로 고효율 페이스북 타겟 오디언스를 제공	개발완료	2017

ADFork고도화 (애드포크)페이스북 광고 운영솔루션 고도화	맞춤 타겟 오디언스를 이어 유사 타겟 오디언스까지 제공	확장된 타겟을 대상으로 광고 집행이 가능	개발완료	2020

NBR
네이버 브랜드 검색 리포트 통합관리솔루션	대행사/광고주의 브랜드 검색 집행 데이터 관리가 용이한 플랫폼	원하는 기간 단위로 브랜드 검색 캠페인 성과 분석 가능	개발완료	2019

NT
오디언스 타겟 추출 솔루션 개발	모바일 오디언스 데이터를 기반으로 커스텀 타겟 추출이 가능한 솔루션	원하는 카테고리를 기반으로 정확한 타겟을 추출하여 광고 집행 가능	개발완료	2020

NT 고도화
오디언스 타겟 추출 솔루션 고도화	어도비용 데이터 적재 및 타겟 추출	어도비용 데이터 적재 및 타겟추출 기능을 적재하여 이분화된 솔루션 통합기능	고도화중	2021

○ 주식회사 플레이디

구 분	연구개발기간	연구개발 실적	기대효과

빅데이터 기반 검색광고 입찰 솔루션 개발	2016.08~2017.04	- 광고 효과에 대한 자동 그룹핑 및 그룹별 자동 입찰 기능
- 과거 광고 효과 데이터 통계기반 룰 베이스 입찰 기능	- 검색광고 입찰 및 광고 관리 업무 효율 증대
- 광고 효율 증대

광고 운영 최적화를 위한
플랫폼 기반 A/B 테스트 기능 개발	2016.12~2017.04	- 광고 플랫폼에서 하나의 키워드 광고에 대해 서로 다른 제목과 문구를 동일한 빈도로 노출했을 때 광고 성과를 비교하여 테스트 할 수 있는 기능
- 광고 플랫폼 내 동일한 제목과 문구를 사용하되 landing URL을 달리 했을 때 landing page별 광고 성과를 비교하여 테스트 할 수 있는 기능	- 실제 환경에서 광고 성과를 높여줄 수 있는 문안과 landing URL을 확인할 수 있어 광고 성과를 높일 수 있음

경쟁사 분석 솔루션 개발	2017.01~2017.04	- 경쟁사들의 키워드, 제목, 설명 정보를 수집하여 경쟁사의 키워드 전략, 예측 총 비용 등을 비교할 수 있는 기능
- 경쟁사 기준으로 정보를 조회할 수 도 있고 키워드 기준으로 경쟁사를 조회할 수 도 있음	- 경쟁사의 동향 파악으로 광고 전략 수립에 주요 데이터를 활용하여 광고 운영 효율을 높일 수 있음

대형 광고주
맞춤 솔루션(GAUS) 개발	2017.01~	- 대형 광고주의 특정 니즈를 소화할 수 있는 맞춤 솔루션 개발
- 광고 효과 분석, 광고주 맞춤 운영 서비스(기획전 관리, 경쟁사 모니터링, 키워드 확장), 트렌드 파악 기능 제공	- 전략 광고주 맞춤 서비스 제공으로 광고주 만족도가 높아 PlayD의 경쟁력을 높일 수 있음
- 맞춤 솔루션 개발로 업무 리소스를 현저하게 줄일 수 있음

온라인마케팅활동분석 솔루션개발(TERA)	2017.01~2018.01	- 광고주 사이트 내 스크립트 설치를 통한 사용자 유입 및 활동 분석 솔루션 개발
- 방문, 페이지뷰, 전환, 구매 등 사이트 내 모든 활동을 지표화 하여 제공	- 데이터를 통한 사이트 활동으로 온라인 마케팅 전략 근거 수립
- 매체 데이터와 결합된 광고 전환 데이터 분석을 통한 인사이트 도출

온라인 마켓 분석 솔루션 개발 (VOICE 1.0)	2017.04~2018.05	- 온라인 검색광고 클릭 점유율 분석
- 자사,경쟁사 사이트 유입 사용자들의 인구통계정보 분석
- 쇼핑 인기 키워드 수집 및 분석	- PlayD만이 분석할 수 있는 온라인 마켓 분석 솔루션 개발로 솔루션 경쟁력 강화, 기존 광고주 lock-in효과

온라인마케팅활동분석 솔루션 (TERA) App
개발	2018.01~2018.09	- 온라인 마케팅활동 분석 솔루션 활용도 향상을 위한 App 개발
- TERA내 즉시 확인 데이터 및 주요 메뉴 App 내 구현	- 마케터 및 광고주의 TERA 활용도 향상
- 사이트 활동성 즉시 확인을 통한 마케팅 전략 고도화

데이터 통합 분석 솔루션 개발 (TUBE)	2018.02~2019.01	- SA, DA 등의 다양한 매체에 대한 통합 분석 솔루션 개발
- 자동 매체 연동, 개인화 맞춤 분석, 멀티 편집, 공유 등의 기능 제공	- 솔루션 활용을 통해 보고서 업무에 대한 리소스 절감 및 생산성 향상
- 단일 매체 분석이 아닌 다양한 매체의 맞춤형 통합 분석을 통해 PlayD의 비즈니스 경쟁력 향상

온라인 마켓 분석 솔루션 개발 (VOICE 2.0)	2018.06~2018.12	- 국내 주요 사이트에 대한 검색광고 랭킹 제공
- 온라인 검색광고 및 쇼핑, 자연 검색에 대한 이용시간 분석 데이터 제공
- 사이트 별 교차 방문에 대한 분석 데이터 제공	- PlayD에서만 제공되는 솔루션으로 경쟁력 강화 및 기존 광고주에 대한 lock-in 효과
- 경쟁사의 마케팅 활동 분석을 통한 현실적인 마케팅 전략 수립

광고 운영 솔루션 고도화 (A-Square pro)	2019.02~2019.09	- 보고서 내 로그분석 데이터 연동 확장 (카카오)
- 쇼핑 소재 모니터링 기능 추가
- 네이버 대량관리 기능 개선 및 신규 기능 추가	- 보고서 고도화를 통한 마케팅 인사이트 도출
- 쇼핑 소재 모니터링 및 대량관리 기능 추가를 통한 업무 리소스 절감 및 광고 운영 효율 향상

온라인 마켓 분석 솔루션 고도화 (VOICE 2.0)	2019.04~2019.09	- 월간 데이터 제공 및 이용시간 지표 개선
- 업종 분석 기능 추가	- 월간 및 업종 분석 데이터를 통한 시장 분석 및 마케팅 전략 고도화

데이터 통합 분석 솔루션 고도화 (TUBE 2.0)	2019.02~2019.12	- 다매체 데이터 연동 확장
- 분석 및 비교 기간, 계산식 옵션, 필터 기능 등의 개선
- 업무게시판 기능 추가
- 테이블 및 데이터 소스 필터 기능 추가
- 시각화 차트 추가	- 연동 확장 및 기능 개선을 통한 업무 효율성 향상 및 솔루션 경쟁력 강화

온라인 마케팅 활동 분석 솔루션 고도화 (TERA)	2019.01~2019.12	- 수집/ 분석기 내재화 및 개선
- 유입 환경 분석, 디스플레이 광고 분석, 스크립트 모니터링 등의 신규 기능 추가 및 기존 기능 개선
- 3rd party 앱 데이터 연동 (포스트백)	- 데이터 정확성 및 시스템 안정성 향상
- 사용자 커스텀마이징에 대한 확장성 향상
- 광고주 이슈 대응력 강화
- 분석 범위에 대한 확장 및 솔루션 경쟁력 강화

광고 운영 솔루션 고도화 (A-Square pro)	2020.01~2020.09	- Keyword Square 고도화
: 파워컨텐츠 데이터 추가
: 이커머스 상품 키워드 조회 기능 추가
: 예상 실적 조회 기능 개선
- 구글 대량관리 기능 추가
- 카카오 광고효과 데이터 확장 (카카오톡 비즈보드)
- 네이버 쇼핑검색 보고서 고도화	- 업무 효율성 향상 및 솔루션 경쟁력 강화

데이터 통합 분석 솔루션 고도화 (TUBE)	2020.01~2020.09	- 대시보드 링크 공유 기능 추가
- 대시보드 테이블 편집 기능 추가
- 대시보드 컴포넌트 각주 기능 추가
- 사용자 지표 설정 기능 개선	- 사용자 편의성 및 활용성 향상
- 업무 효율성 향상 및 솔루션 경쟁력 강화

캠페인 트래킹 솔루션 오픈 (SEED)	2020.01~ 2020.06	- DA 광고 캠페인 관리와 노출, 클릭 등의 트래킹 및 리포트 제공 신규 솔루션 오픈	- 외주 업체 솔루션 내재화를 통한 비용 절감
- 업무 효율성 향상 및 솔루션 경쟁력 강화

온라인 마케팅 활동 분석 솔루션 고도화 (TERA)	2020.01~2020.12	- 소셜 로그인 데이터 제공
- 캠페인 및 페이지 그룹핑 기능 추가
- 서비스 버전 확장 (LITE, LITE+)
- 기여 모델 분석 및 전환/ 구매 경로 분석 기능 추가
- UTM 트래킹 분석 기능 추가	- 데이터 분석 범위 확장 및 신규 기능을 통한 솔루션 경쟁력 강화
- 서비스 버전 확장을 통한 시스템 효율성 향상 및 인프라, 유지보수 비용 절감

온라인 마켓
분석 솔루션
고도화(VOICE 2.0)	2020.01~2020.09	- 이커머스 키워드 견적 데이터 추가
- 네이버 통합검색 광고현황 조회 기능 추가	- 사용자 활용성 향상 및 솔루션 경쟁력 강화

크리에이티브 아카이브 서비스 오픈 (CRED)	2020.05~2020.12	- 내부 제작 광고소재에 대한 포트폴리오 서비스 오픈- 사용성 개선 및 콘텐츠 강화 등의 고도화	- 자사 콘텐츠 공개를 통한 브랜드 인지도 및 서비스 강화

키워드 기반 마켓 분석 솔루션 오픈 (VOICE-S)	2020.04~2020.11	- 업종, 이슈, 경쟁사 키워드 기반의 마켓 및 경쟁사 분석 솔루션 오픈
- 키워드에 대한 노출, 순위, 점유율 등의 기본 광고효과와 실제 광고 노출 현황 및 자체 수립한 광고 지수 지표 등의 인사이트 제공	- PlayD만이 제공 가능한 솔루션으로 시장에서의 기술 경쟁력 강화와 유료 서비스화를 통한 매출 기여 예상

중소형 광고주 전용 광고대행 서비스 오픈 (SENSE.N)	2020.08~ 2020.12	- 중소형 광고주 대상 광고 운영 등의 비대면 대행 서비스 오픈
- 무료 광고 진단, 자동 최적화, 챗봇 등의 특화 서비스 제공	- 비대면 및 자동화 대행 서비스를 통한 내부 운영 리소스 절감과 기존 광고주의 Lock-in 및 신규 광고주 유치에 따른 매출 증대 예상

중소형 광고주 전용 광고대행 서비스 고도화(SENSE.N)	2021.01~	- 자동화 기능 고도화(입찰, 운영 관리 기능)	- 자동화 기능 고도화를 통해 리소스 절감과 신규 광고주 수 증대 및 매출 증대 예상

10. 기타 투자의사결정에 필요한 사항가. 지적재산권 현황○ 주식회사 나스미디어

구 분	명칭 / 등록번호	등록일

특허권	실시간으로 수집된 온라인 유행어 및 시사용어를 이용한 타겟팅 광고 방법 및 장치	2007.12.31

인터넷 광고 시청률 제공 방법	2012.02.14

상표권	41-0196305-0000(상품분류35류)	2010.04.21

45-0031927-0000(상품분류9류, 35류)	2010.08.03

45-0031928-0000(상품분류35류)	2010.08.03

○ 주식회사 플레이디

구 분	명칭	등록일

특허권	2차원 코드의 인식 방법	2009.09.30

단문 메시지 서비스를 이용한 코드 제공 방법 등	2011.08.19

광고순위 자동 관리장치 및 광고순위 자동 관리방법	2017.04.05

키워드 광고 입찰	2017.06.23

업종 주요 키워드 제공과 추천 방법 및 그 시스템	2021.01.13