KT나스미디어 분기보고서 (2018.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요가. 업계의 현황(1) 산업의 특성■광고업○ 주식회사 나스미디어최근 전통적인 4매체(TV, 라디오, 신문, 잡지) 광고시장의 성장성은 정체를 나타내고있으나 인터넷과 모바일, IPTV등의 뉴미디어 광고시장은 사용자가 확대되고 광고주의 관심도가 높아지면서 성장성이 높습니다. 특히, 인터넷광고는 지속적으로 성장하여 지상파TV를 넘어서 최대의 광고 매체로 도약하였으며 동영상, SNS등과 결합한 유형의 광고 시장이 인터넷 사업의 핵심 성장 동력으로 부상하고 있습니다. 당사는 현재 인터넷(PC) 디스플레이광고와 검색광고, 모바일광고 매체판매사업을 중심으로 디지털방송광고(IPTV), 디지털사이니지광고(DOOH) 매체판매사업으로 확장을 하고 있으며 각 특성은 다음과 같습니다.PC디스플레이광고매체는 특성 상 타겟형 광고, 양방향 광고가 가능하고 상대적으로 광고 단가가 낮기 때문에 대기업뿐만 아니라 중견, 중소기업들의 이용이 늘고 있으며, PC검색광고는 진화하면서 키워드를 통한 브랜딩 과 타 매체와 함께 진행하는 크로스 미디어 광고가 새로운 트렌드로 자리잡고 있습니다 . 모바일광고 시장은 2016년 1조9,816억원, 2017년 2조 2,498억원의 규모를 보였으며 2018년은 2조 5,446억원으로 전망되며 디지털광고 시장의 중심이 PC에서 모바일로의 이동이 보이고 있습니다.IPTV는 1,500만 가입자수 돌파와 VOD 시장의 성장, 모바일 플랫폼과의 결합상품 출시 등에 따른 IPTV 사업자들의 서비스 강화로 지속적인 성장이 전망되고 있으나, 온라인 동영상광고의 비약적 성장이 IPTV를 포함한 전체 방송광고시장의 성장에 영향을 미치고 있습니다. 또한 IPTV 사업자들은 PC, 모바일 등 크로스디바이스 동영상 상품을 출시 했으며 동영상 콘텐츠의 특성상 스크린 확장이 용이하여 향후 동영상광고시장 성장은 지속될 것으로 예상됩니다. 디지털 사이니지(Digital Signage)란, 기존 옥외광고(OOH)에 디지털 디스플레이 기술이 결합된 새로운 형태의 디지털광고 매체를 통칭합니다. 과거 고정된 이미지를 노출하던 것에서 벗어나 동영상, 플래시 등 다양한 형식을 통해 장소, 시간에 따른 사용자의 요구에 맞춘 정보 전달이 가능하다는 것이 가장 큰 장점입니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)광고 시장은 시청자들의 시청 행태 변화에 민감하게 반응합니다. 모바일 광고 시장에서는 플랫폼에 상관없이 좋은 콘텐츠를 골라서 소비하는 시청행태가 심화되면서 동영상 광고가 시장을 주도하고 있으며 시청자들은 더 이상 플랫폼에 구애 받고 있지 않습니다. 가령 소비자들은 원하는 콘텐츠를 원하는 부분만 편집된 짧은 영상을 소비하는 것이 일반화되고 있습니다. 이러한 트랜드는 콘텐츠와 통합된 형태의 네이티브 광고의 증가로 이어졌으며 또한 동영상 광고의 증가로 인해 향후 모바일 광고 시장은 인터넷 망을 통해 방송 프로그램이나 영화 등을 비롯한 동영상 콘텐츠를 제공하는 OTT(Over-The-Top) 서비스를 기반으로 큰 폭 성장할 것으로 예상됩니다. 이에 따라 포털 사이트와 동영상 매체, SNS간 광고 경쟁이 본격화 될 것이며 다양 한 상품이 개발될 것으로 보입니다.(2) 산업의 성장성 2017년 국내 광고 시장 규모는 2016년 대비 2.6% 성장한 12조 964억원으로 집계되었으며 금년 온라인 광고시장은 2017년 대비 약 9% 성장할 것으로 전망되고 있습니다. 당사의 사업영역인 온라인 광고는 2018년 디바이스 기준으로 PC 기반 광고는 1.5% 역성장 될 것으로 예상되나 모바일 광고는 13.1% 성장하여 총 규모가 4.7조원을 돌파할 것으로 전망되고 있습니다. 광고 영역별로는 검색광고 시장은 3.6% 성장으로 2조 2,238억원이 전망되며 디스플레이 광고 시장은 8.2% 성장하여 2조 3,058억원이 전망되어 디스플레이 광고 시장 규모가 처음으로 검색광고 시장 규모를 초과 할 것으로 예상 되고 있습니다.

방송, 인쇄, 옥외 광고 등 전통매체의 이용량 감소에 따른 성장률 둔화는 온라인 뉴미디어로의 광고 집행 전환이 가속화되고 있음을 확인하고 있습니다. 특히, 스마트폰 등 이동형 디바이스 보급 확대 및 인터넷 이용시간의 증가, 기존 아날로그 매체의 디지털화는 뉴미디어 매체의 광고비 증가를 견인하고 있습니다.

당상 사업영역인 온라인광고, IPTV광고, 디지털사이니지광고의 최근 전망은 아래와같습니다.

(단위: 백만원)

구분	2018년(E)	2017년(E)	2016년

인터넷 광고	2,139,697	2,171,456	2,173,087

모바일 광고	2,544,556	2,249,797	1,981,637

IPTV 광고	90,943	88,726	84,586

디지털 사이니지광고	187,598	196,439	198,829

스마트 광고시장 총계	4,962,795	4,706,418	4,438,138

출처) KOBACO 「2017 방송통신 광고비 조사」27p

(3) 경기변동의 특성 및 계절성■광고업○ 주식회사 나스미디어광고비가 경기 변동에 선행한다고 판단되고 있으며, 실물경기의 영향을 받고 있습니다. 월별 광고비는 비수기인1~2월, 7~8월 줄었다가, 4~5월, 9월 이후 집중된N자형 패턴을 보입니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)광고비가 경기 변동에 선행한다고 판단되고 있으며, 실물경기의 영향을 받고 있습니다. 일반적으로 중대형 광고주가 대다수인 디스플레이 광고 시장은 비수기인 1~2월,7~8월 광고비를 줄였다가, 4~5월, 9월 이후 집중하는 N자형 패턴을 갖고 있으나 검색광고 시장은 영세 상공인 및 중소형 광고주가 다수를 이루고 있어 디스플레이 시장대비 계절적 요인의 영향은 크게 받지 않고 있습니다.(4) 경쟁요소■광고업○ 주식회사 나스미디어

당사가 영위하고 있는 미디어렙 사업은 기본적으로 광고 솔루션의 기술력, 미디어플래닝 역량, 매체 네트워크 기반, 그리고 영업력이 경쟁력을 좌우하는 요소입니다. 당사는 산업 내 핵심경쟁력에서 모두 경쟁우위를 보이고 있으며 격차를 확대하기 위해 지속적으로 다양한 사업전략을 수립하고 이행하고 있습니다.A. 광고솔루션의 기술력미디어렙 비즈니스에 있어 가장 기본적인 기술적 차별력은 미디어플래닝 능력에 있습니다. 이러한 미디어플래닝의 효과를 높이기 위해서는 광고효과의 측정 및 분석능력을 보유하고 있어야 하며, 이를 위하여 당사는 자체적인 연구개발을 통해 광고 솔루션을 개발 운용하고 있으며 분석의 유효성을 높이기 위하여 광고서버 역시 자체적으로 개발, 보유하고 있습니다. 당사는 기술개발을 위해서 기술 기획 및 개발을 전담하는 별도의 부서를 두어 지속적인 투자를 하고 있습니다.

온라인 디스플레이 광고가 기존 타 매체인 TV, 라디오, 신문 등에 비해 우수한 점은 광고주와 소비자간의 양방향 커뮤니케이션이 가능하다는 것으로 기존 매체에서는 불가능했던 광고에 대한 반응을 실시간으로 정확하게 지표화할 수 있다는 것입니다.동사는 국내 광고시장의 특성에 맞게 자체적으로 개발한 'Nsmart', 'ReMix', 'oasis', 'wave', 'nthology', 'IAM' 등의 광고 솔루션을 구축하여 최적화된 뉴미디어 광고 전략 수립서비스를 제공하고 있으며, 업계 1위의 시장지위를 통해 경쟁사 대비 다수 확보된 광고 집행데이터를 이용하여 보다 효과적인 미디어플래닝 능력을 보유하게 되었으며, 이는 곧 경쟁력에서 우위성을 가지게 되었습니다.

이러한 광고효과의 측정 및 분석을 위한 솔루션 이외에도 인터넷광고 효과를 증대시키기 위한 관련 기술 등도 개발하여 매체사 등에 공급함으로써 고객사와의 네트워크 강화에도 적극적으로 이용하고 있습니다.

B. 미디어플래닝 역량당사의 인원(임원 제외)은 2016년말 273명, 2017년말 320명으로 지속적으로 증가하고 있습니다 . 2018년 3분기 말 기준 전체 인원 326명 중 미디어플래너는 172명으로 약 52.8%의 비중을 차지하고 있습니다. 특히 당사의 주력 사업부문인 온라인 디스플레이 광고의 미디어플래너 중 5년 이상 경력자가 약 43.0% 비중을 차지하고 하고 있습니다. C. 매체 네트워크 기반당사는 미디어렙사중 선도 업체로서 경쟁사 대비 폭넓은 매체 네트워크를 확보하고 있습니다. 기존 PC디스플레이 광고 시장에서는 주요 포털 3사를 포함 약 480개의 매체사와 거래관계를 구축하였을 뿐만 아니라 모바일, 디지털방송(IPTV), 디지털옥외매체까지 매체를 확장하며 국내 미디어렙사중 매체 네트워크 수 및 다양성 면에서 경쟁우위를 보이고 있습니다. 이런 다양한 광고 매체 확보는 당사의 수익다변화 및 안정화에도 기여할 뿐만 아니라 이종매체 간의 미디어 믹스 및 전 매체를 통합 집행하는 크로스미디어 광고를 집행하는 데 있어 강점으로 작용하고 있습니다.D. 영업력당사는 설립 이후 2005년 부터 지속적으로 업계 1위의 지위를 유지함으로써 업계 내에서 당사의 경쟁력을 이미 입증하였으며, 이러한 시장 지위는 많은 매체사 및 광고대행사와의 네트워크를 견고하게 함으로써 미디어렙사로서의 경쟁력을 다시 강화시키는 선순환을 보여주고 있습니다. 또한, 이러한 시장 지위는 모바일 및 디지털방송(IPTV) 광고 등의 신규사업의 진출에 있어서도 경쟁력을 강화시키는 요인으로 작용하고 있습니다.서비스업의 특성 상 업계 내의 영업력은 서비스 품질을 기반으로 한 시장지위가 지표로 보여지는 것으로 당사의 서비스 품질 및 영업력이 타사대비 우수하다는 것을 입증하고 있습니다. 미디어렙사 업무의 주요 내용이 광고주와 광고대행사의 니즈를 적극적으로 수용하고 반영하여 광고효과를 극대화할 수 있는 미디어플래닝 및 광고 효과 측정/분석 서비스를 제공하는 것임을 감안할 때, 당사는 단순히 인적 영업에 의존하지 않고 서비스 품질 제고를 바탕으로 당사의 시장지위를 강화한 것이며 이는 다시 시장 내 영업력이 강화되는 선순환 구조를 만든 것이라 할 수 있습니다.

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)- 경쟁사업자 > 온라인광고 : 에코마케팅, 이엠넷, 메조미디어, DMC미디어, IGA works 등

- 경쟁요인

> Key word 효율성, 미디어 플래닝 역량 및 매체 협의 능력, 광고 효과 예측/분석 솔루션, 콘텐츠 제작 역량, 업계 인지도, 공신력 등

나. 회사의 현황(1) 영업개황 및 사업의 구분

(가) 영업개황■광고업○ 주식회사 나스미디어당사의 사업은 광고매체 판매 대행을 통한 렙수수료가 주 수익원으로, 인터넷 포털 및 기타 중소 인터넷 매체사, IPTV, 모바일 네트워크사, 옥외 매체사 등의 광고상품을 판매하고 광고 캠페인 집행 관리의 역할을 하고 있습니다. 즉, 당사의 영업은 광고대행사 대상의 광고영업 및 광고효과 분석 서비스, 매체사 대상의 광고 매체 판매 대행 서비스가 공존함으로써 수익이 발생하는 구조입니다. 당사의 광고주는 주로 대형, 중견기업이며 종합광고대행사 및 온라인 전문 광고대행사로 거래처가 형성되어 있습니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

콘텐츠 소비와 PC를 통한 검색 활동이 스마트폰으로 이동함에 따라 광고주 수요는 모바일로 집중되고 있으며 온라인 광고 시장의 성장 또한 모바일을 통해 이루어지고 있습니다. 단편적으로 검색광고 시장의 경우 PC 기반의 검색은 성장 둔화에 이른 반면 모바일 기반 검색은 성장을 지속하고 있습니다. 국내 대표 포털 업체는 모바일 검색에 각종 생활형 정보 또는 쇼핑 상품을 결합해 제공함으로써 정보, 쇼핑 검색 중심의 검색 서비스를 운영하여 검색광고 영역을 확장함과 동시에 매출을 증대시키고 있으며 관심사 기반의 정보 추천 방식으로까지 확장을 하고 있는 추세입니다. 또한, 구글, 페이스북 등 글로벌 매체는 검색뿐만 아니라 다양한 광고 상품을 출시함으로써 국내 포털 업체에 이어 국내 광고 시장에서 중요한 입지를 구축하여 국내 광고 시장 생태계의 변화를 주도하고 있습니다.

당사가 사업을 영위하고 있는 국내 광고시장은 디지털 환경 변화에 따라 광고주와 매체사의 요구가 지속적으로 고도화되고 있고 기술 기반의 특화된 광고 기업들이 나타나는 등 급격하게 생태계가 변화하고 있기에 차별적 서비스 및 솔루션 개발 등 선제적인 대응이 필요합니다.

(나) 공시대상 사업의 구분■광고업○ 주식회사 나스미디어, 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)① 광고매체판매대행부문

- 온라인 디스플레이 광고

PC디스플레이광고는 과금 형태에 따라 몇 가지 방식으로 광고상품을 구분할 수 있습니다. 첫번째로 가장 일반적이고 보편적인 방식으로 1,000번 광고가 노출됨에 따라 과금하는 CPM(Cost per Mille)과 두번째는 광고 클릭 횟수에 따라 과금하는 CPC(Cost Per Click)입니다. 세번째는 CPA(Cost Per Action)로 광고클릭 이후 광고주가 진행하는 프로모션에 응모를 하거나, 광고주 사이트에 가입을 하는 등 사용자의행동결과에 따른 과금 방식이 있습니다. 네번째, CPV(Cost Per View)는 동영상 광고를 본 횟수에 따라 과금하는 방식이며 마지막으로, 날짜 또는 시간구간에 따라 금액을 책정하는 방식으로 '1일 고정광고' 또는 '반일 고정광고', '시간 고정광고'로 통칭하여 일컬어지며 매체사 별로 광고상품명과 각사의 기준에 따라 책정된 금액으로 진행됩니다. 각 매체사 별로 광고상품을 운영하는 방식에 따라 주력하는 상품에 뚜렷한 차이를 보입니다. 네이버, 다음, 네이트와 같은 포털 사이트는 초기면 접속 트래픽이 높을수록 서비스 이용 전체에 큰 영향을 미치게 됩니다. 광고상품 또한 초기면에서의 주목도 및 광고효과 측면에서 그 중요도가 매우 높아짐에 따라 포털 사이트 초기면의 광고는시간고정, 하루고정, 반일고정 등의 상품이 집중되어 있습니다. 이와 비슷한 이유로 동영상 사이트(유튜브, 판도라TV, 아프리카, 곰TV 등)는 컨텐츠와 광고 모두 동영상이 주를 이루고 있어 광고상품은 CPV에 초점을 맞추고 있습니다.당사는 상위 포털 매체사와의 거래비중이 높음에 따라 해당 매체사와는 상호 도움을 주고받는 파트너 관계가 성립되어 강한 업무 유대 관계를 형성하고 있습니다. 이러한인터넷 매체사와의 거래를 통해 발생하는 렙수수료는 주요 포털 3사는 10% 수준이며, 기타 매체사는 10~20% 수준 입니다.

IAB(2010)는 모바일 광고의 유형을 모바일 웹/앱 디스플레이광고(Mobile Web/App Display), 유료 검색 광고(Paid Search), 동영상 광고(Video), 메시징 광고(SMS/LMS), 인앱광고(In-App Ad)로 구분하였으나, 최근 2012 모바일 구매자 가이드라인에서 모바일광고의 유형을 디스플레이광고(Mobile Display), 동영상광고(Video), 오디오광고(Audio), 활성화광고(Mobile Activation), 브랜드어플리케이션광고(Branded Apps), 위치기반광고(Location-Based Advertising)의 6가지로 구분하고 있기도 합니다. 이러한 광고상품은 과금방식에 따라 다시 CPM(Cost Per Mille), CPC(Cost Per Click), CPI(Cost Per Install), CPA(Cost Per Action), CPS(Cost Per Sales)등으로 다시 구분될 수 있습니다. 이처럼 모바일 광고 상품을 구분하는 방식에 표준이 아직 시장에 자리잡고 있지 못한 실정입니다. 위에서 나열한 모든 광고 상품 방식 중에 당사는 모든 형태의 광고를 취급하고 있습니다. 현재 매체사가 광고대행사 및 미디어렙사에게 지급하는 수수료는 광고대행사 15~20%, 미디어렙사에 10~15% 수준으로 형성되어 있습니다.

- 디지털방송(IPTV) 광고

IPTV 광고 상품은 크게 노출형 광고와 양방향 광고로 나눌 수 있습니다. 노출형 광고는 다시 광고가 노출되는 서비스에 따라 VOD 광고와 채널광고로 분류되나 대부분 VOD 광고로 판매되고 있습니다. VOD 광고라 함은 IPTV VOD 서비스 전 노출되는 광고로 VOD 시청 전 노출되고 있습니다. 지상파 혹은 CATV에 비해 소수의 광고만 나오게 되므로 주목도가 매우 높다고 볼 수 있습니다. 양방향 광고라 함은 시청자가 원할 경우 광고를 통해 자세한 정보를 전달해 주거나, 이벤트에 참여할 수 있는 광고 형태를 의미합니다. 인터렉션이 가능한 인터넷 광고와 유사한 형태라고 볼 수 있습니다. 현재 당사에서는 VOD 광고와 양방향 광고를 모두 판매하고 있습니다.

IPTV 광고 판매에 따른 렙사 수수료는 광고비의 일정 비율을 매체사로부터 지급받는 구조이며, 사업자별로 차이가 있으나 일반적인 렙수수료는 10~15% 수준입니다.- 디지털사이니지 광고

당사에서 판매하는 옥외광고 매체 중 주요 매체는 가로변 버스 쉘터와 지하철5678, 신분당선, 수원 kt 위즈파크 입니다. 가로변 버스 쉘터는 서울 전 지역을 커버하는 대표적인 교통 매체로 2,014기(5,459 광고면) 설치가 가능한 서울/수도권 시민의 생활과 밀접한 브랜드 광고 집행이 가능합니다. 지하철5678은 5678호선 내 집행되는 광고 상품으로 당사는 입찰을 통해 광고 판매권을 소유하여 직접 광고 판매를 진행하고있는 주요 매체이며 최근엔, 스크린도어 광고 집행 분석을 통해 점진적 성장중에 있습니다. 지하철5678호선의 광고상품은 아래의 5가지 형태로 구분되며, 포스터/지역안내도의 경우 옥외광고 상품의 특성이 잘 반영된 지역광고주를 위한 상품으로 볼 수있습니다.

광고 상품	설명

PSD	Platform Screen Door 지하철 승장강 스크린 도어에 설치되어 있는 광고물

iTV 동영상 광고	지하철 역사, 승강장, 열차 내에 설치된 동영상 광고 매체

차량 내 광고	지하철 차량 내 모서리와 출입문 양 옆에 설치된 이미지형 광고

역사 내 조명광고	역사 내 대합실, 환승통로 계단 등에 설치된 광고

포스터/지역안내도	역사 내 대합실 환승통로, 출입구 계단 등에 설치된 지역광고

지하철 5678의 경우 총광고비의 10~15%(총광고비대비)는 대행사 수수료로 지급하고 85~90%는 당사 매출로 인식하고 있습니다.

당사는 2015년부터 한국 프로야구 제10구단으로 창단된 kt wiz의 홈구장인 '수원 kt 위즈파크' 內 광고판매대행 협약을 하였습니다. '수원 kt 위즈파크'는 주목도 높은 광고 매체 환경과 스마트한 콘텐츠 시설을 갖추어 당사는 디지털사이니지광고에서 한단계 더 성장할 수 있는 계기가 될 것으로 기대하고 있습니다.② 광고대행 부문- 온라인 검색광고콘텐츠 소비와 PC를 통한 검색 활동이 스마트폰으로 이동함에 따라 광고주 수요는 모바일로 집중되고 있으며 온라인 광고 시장의 성장 또한 모바일을 통해 이루어지고 있습니다. 단편적으로 검색광고 시장의 경우 PC 기반의 검색은 성장 둔화에 이른 반면 모바일 기반 검색은 성장을 지속하고 있습니다. 국내 대표 포털 업체는 모바일 검색에 각종 생활형 정보 또는 쇼핑 상품을 결합해 제공함으로써 정보, 쇼핑 검색 중심의 검색 서비스를 운영하여 검색광고로 확장함과 동시에 매출을 증대시키고 있으며 관심사 기반의 정보 추천 방식으로까지 확장을 하고 있는 추세입니다. 또한, 구글, 페이스북 등 글로벌 매체는 검색뿐만 아니라 다양한 광고 상품을 출시함으로써 국내 포털 업체에 이어 국내 광고 시장에서 중요한 입지를 구축하여 국내 광고 시장 생태계의 변화를 주도하고 있습니다. (2) 시장점유율■광고업○ 주식회사 나스미디어광고매체별로 경쟁사가 상이하며, 회사별로 주력 판매하는 광고매체가 달라 시장점유율 산정에 어려움이 있습니다. 2017년말 전체 온라인광고 시장(약 4조 4,212억원)에서 나스미디어의 취급고는 4,855억원으로 점유율은 약 11% 수준으로 파악되고 있습니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)광고 매체별로 경쟁사가 상이하며, 회사별로 주력 판매하는 광고매체가 달라 시장점유율 산정에 어려움이 있습니다. 이를 고려한 현재 검색광고 시장에서의 당사 점유율은 약 10%~12% 로 업계 1위 이며, 디스플레이 광고 시장에서의 점유율은 약 6~8% 수준으로 추정되고 있습니다.(3) 시장의 특성■광고업○ 주식회사 나스미디어미디어렙은 광고주의 효율적인 광고집행과 매체사의 광고 판매를 대행할 목적으로 설립되었습니다. 과거 4대 매체(TV, 신문, 잡지, 라디오) 위주의 전통 매체 시장에서는 매체를 통한 광고의 공급보다 매체의 광고를 구매하려는 광고의 수요가 많았습니다. 하지만, 지금은 다양한 매체들의 등장으로 인해 그 수를 헤아릴 수 없을 정도로 많은 매체의 홍수 속에서 살고 있습니다. 이러한 매체 다양화는 소비자들의 매체 소비 행태를 TV, 신문 위주에서 인터넷, 모바일 등으로 다변화시켰고, 매체 공급자는 해당 매체를 판매하기 위해 매체를 전문적으로 판매하는 회사를 필요로 하게 되었습니다. 구매자 입장에서도 어떤 매체를 구매하는 것이 구매자의 목적을 달성하는데에 가장 최선인가에 대한 판단을 위해서 매체를 전문적으로 취급하는 구매대행 회사를 필요로 합니다. 미디어렙 사업의 필요성 및 특성은 바로 여기에 있다고 할 수 있습니다. 매체사의 입장에서는 판매를 극대화하고, 광고주의 입장에서는 구매를 최적화하는 연결고리의 역할을 하여 각 주체들에게 효익을 제공하는 것 입니다. 매체가 다양화된다고 하여 광고주의 예산이 무한정 늘어날 수 없으며, 매체가 다양화될수록 광고비의 효율성 제고를 위해 광고효과 측정에 대한 광고주 니즈는 계속 증가할 수 밖에 없습니다. 동시에 매체사 입장에서도 매체 판매를 위해서는 미디어렙이 효과를 검증해 주는 동시에 광고주에게 구매를 추천해 주는 과정이 필요하기에 매체 판매자나 광고 구매자의 입장에서는 미디어렙은 필수불가결한 요소가 되었으며, 그에 따라 미디어렙의 가치는 계속 상승하고 있습니다. 미디어렙은 광고서버의 데이터와 광고 효과 분석 솔루션을 통하여 매체들의 광고효과분석은 물론 통합적인 관점에서 전체 광고 캠페인에 대한 효율을 제고시킬 수 있습니다. 동종 매체간 통합은 물론 이종 매체간의 효과 측정을 통해 광고 효과를 극대화 하는 전략을 제공해 드리고 있습니다.

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

당사가 사업을 영위하고 있는 국내 광고시장은 디지털 환경 변화에 따라 광고주와 매체사의 요구가 지속적으로 고도화되고 있고 기술 기반의 특화된 광고 기업들이 나타나는 등 급격하게 생태계가 변화하고 있기에 차별적 서비스 및 솔루션 개발 등 선제적인 대응이 필요합니다.

4) 신규사업 등의 내용 및 전망

■광고업○ 주식회사 나스미디어(1) 매체 확보

미디어렙의 업무는 크게 3가지로 구분됩니다. 자체 매체화 하여 판매하는 방식 (Media Owner), 영업 대행 위주로 판매하는 방식(Media Broker), 미디어 플래닝 위주로 제공하는 방식(Media Planner)입니다. 당사는 주로 MB, MP 방식으로 사업을 전개해 왔습니다. 2012년부터는 경쟁력과 수익성을 강화하기 위하여 매체를 직접보유하는 형태의 업무도 진행하고 있습니다. 온라인 디스플레이광고 시장에서는 다양한 사이트의 광고 지면을 네트워크화 하여 당사가 책정한 상품 정책에 맞춰 광고를 판매하는 사업 방식을 전개하고 있습니다. 이를 통해 수익성을 강화하고 미래 성장 사업의 토대를 마련하고 있습니다.

2015년부터 한국 프로야구 제10구단으로 창단된 kt wiz의 홈구장인 '수원 kt 위즈파크'(롤링보드, 덕아웃 광고, 외야펜스, 그라운드 광고)와 5678지하철 광고(2016년부터)는 당사가 옥외 광고 시장에서 직접 매체를 확보한 사례입니다. 직접 매체를 보유함으로써 영업경쟁력을 강화하고, 수익성을 제고할 수있는 기회 창출이 가능합니다. 옥외 광고 시장은 MO, MB, MP 방식이 혼재되어 있기에 각각에서의 경쟁력을 확보하여야 상위 업체로 도약할 수 있습니다. 아직은 MB위주의 사업을 진행하고 있기에 옥외광고 시장에서 영향력이 낮은 편이나 '수원 kt 위즈파크'와 '5678지하철' 광고 사업은 3가지의 적절한 조합을 통하여 시장의 강자가 되기 위한 촉매제 역할을 할 것으로 기대합니다.

(2) 모바일 중심의 동영상 광고모바일 광고는 빠르게 성장하고 있는 분야입니다. 모바일 광고는 향후 주요한 매출 동력이 될 것으로 판단하고 있기에 전담 부서와 전담 인력을 두고 운영하고 있습니다. 당사는 2011년부터 모바일 디스플레이광고 시장에 진입하여 전년대비 지속적인 성장을 하고 있습니다. 또한 모바일동영상 트래픽은 13년부터 점점 증가하고 있으며, 모바일 중심의 시대로 변화하는 현 시점에서 온라인 동영상 광고시장은 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다. 최근 주목받고 있는 동영상 광고를 위해 업계 최초로 동영상 통합 효과솔루션인 'ReMix'를 출시하여 모바일을 중심으로 다양한 디바이스에서 동영상 광고 시장을 선도하기 위한 경쟁력을 강화하였습니다. 당사는 Remix를 중심으로 대행사, 광고주에 대해 디지털로의 전환 및 업무 영역 확장을 유도하여 동영상 광고 시장 경쟁력을 확보할 것으로 기대합니다.

(3) 신사업 및 글로벌 사업진출

나스미디어는 온라인광고 시장의 성장세 둔화라는 한계를 극복하고 지속적인 성장을 추구하기 위해 디지털 미디어의 특성을 살린 인터렉티브 상품 개발과 효과 측정, 그리고 전용 솔루션 개발에 주력할 방침입니다. 개별로 존재하는 미디어를 광고 매체로 통합하는 디지털 영상 네트워크 사업도 준비 중이며, 아울러 플레이디(구, 엔서치마케팅㈜) 인수를 계기로 온라인 디스플레이광고와 검색광고 역량을 응집한 통합 광고효과측정 솔루션 개발, KT가 보유한 온·오프상의 효율적인 미디어(매체)와 나스미디어의 폭넓은 영업 네트워크를 결합시켜 시너지 창출을 도모할 것입니다.

또한 나스미디어는 태국현지법인(nasmedia (Thailand)Co., Ltd.) 설립을 완료하고 글로벌 시장 확대를 본격화할 계획입니다. 나스미디어는 다년간 축적해 온 온라인, 모바일 광고에 대한 기술적 노하우와 광고 캠페인 운영 경험을 바탕으로 태국을 교두보로 동남아 시장 진출을 확대해 나갈 예정입니다. 태국은 모바일기기를 통한 미디어 이용부분에서 전세계 상위권에 해당하며 특히 인구수 대비 페이스북 활성 이용자 비율이 세계평균보다 높은 지역으로 향후 나스미디어가 아시아를 선도하는 디지털 전문 광고 회사로 발돋움할 것으로 전망되고 있습니다.

향후 10년은 디지털 미디어가 광고시장의 변화를 견인할 것이며 앞으로 당사는 디지털 미디어를 아우르는 매체전략과 통합적인 마케팅 커뮤니케이션을 제안하는 디지털 미디어렙사로 발돋 움할 것입니다 ○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

당사는 PC 기반 검색광고 시장의 성장세 둔화라는 한계를 극복하고 지속적인 성장을 추구하기 위해 새로운 광고 마케팅 서비스 개발 및 퍼포먼스형 광고 강화에 주력 할 방침입니다. 또한 전략 광고주 대상 맞춤형 솔루션 개발을 통하여 차별화된 서비스 및 가치를 제공하여 경쟁 우위를 강화하고자 합니다.

아울러 KT 그룹이 보유한 빅데이터 및 다양한 미디어를 활용함과 동시에 당사의 폭넓은 영업 네트워크를 결합하여 시너지 창출을 도모하고자 합니다. 이를 통해 당사는 국내에서 No.1 데이터 마케팅 기업으로 발돋움할 것입니다.

2. 주요제품, 서비스 등가. 주요 제품 등의 현황당사의 주요 상품은 미디어렙으로서, 광고주의 예산 범위 내에서 광고 효과가 극대화될 수 있도록 가장 효율적이고 최적화된 미디어 플래닝을 제안하고, 해당 매체사에 광고를 전송한 후 관리 및 효과분석 서비스 제공을 통해 수익을 얻고 있습니다. 따라서 정형화된 제품의 형태가 없으며, 광고주 및 광고 대상 품목에 따라 미디어플래닝 서비스와 매출이 변동이 되기에 제품을 규격화 할 수 없습니다. 다만 매체의 성격에 따라 미디어렙을 구분할 수 있으며 당사의 현재 미디어렙 사업은 다음과 같습니다. ○ 주식회사 나스미디어(기준일: 2018년 9월 30일) (단위: 백만원)

품목	주요 상표	영업수익 (비율 %)	제품 설명

미디어렙 (매체판매대행)	온라인DA	PC, 모바일	27,325 (51.4%)	당사와 제휴된 매체의 광고상품 (지면 또는 시간)을 광고주나 광고대행사에 판매하고, 관리 및 효과분석 서비스 제공을 통한 수수료 수익

모바일플랫폼	NswitchAd Packer/Mixer 등	10,630 (20.0%)

디지털방송	IPTV	2,374 (4.5%)

디지털사이니지	지하철5678kt 위즈파크 등	12,774 (24.0%)

금융리스	-	50 (0.1%)	금융리스채권에 대한 이자수익

총계	53,153 (100%)	-

※ 상기 '영업수익'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임(나스미디어 별도기준)○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)(기준일: 2018년 9월 30일) (단위: 백만원)

주요상표	영업수익 (비율 %)

검색 광고(SA)	14,817 (58.3%)

디스플레이 광고(DA)	10,609 (41.7%)

총 계	25,426 (100.0%)

※ 상기 '영업수익'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임나. 주요 제품 등의 가격변동추이■광고업(공통)당사는 광고 사업에서 온라인광고, 디지털영상광고, 디지털옥외광고 등 다양한 광고 매체판매 서비스를 제공하고 있습니다. 이러한 모든 매체 내 다양한 상품의 매출 품목별 가격을 산정하는 것은 가능하지 않습니다.

3. 주요 원재료■광고업(공통)당사는 광고판매를 통한 수수료 수익을 영업수익(매출액)으로 집계하므로 매입처가 존재하지 않아 해당사항이 없습니다.

4. 주요 생산 및 설비■광고업○ 주식회사 나스미디어[자산항목: 토지] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가소유	서울	568.68	6,760	-	-	-	6,760	6,176

합 계	568.68	6,760	-	-	-	6,760	6,176

※ 상기 면적은 대지권임[자산항목: 건물] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가소유	서울	2,317.46	2,556	-	-	108	2,448	-

합 계	2,317.46	2,556	-	-	108	2,448	-

※ 상기 면적은 전유면적임[자산항목: 집기와비품] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가보유	서울	-	1,371	385	15	399	1,342	-

합 계	-	1,371	385	15	399	1,342	-

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)[자산항목: 비품] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가보유	경기	-	633	298	0	205	726	-

합 계	-	633	298	0	205	726	-

[자산항목: 시설장치] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가보유	경기	-	12	-	-	5	7	-

합 계	-	12	-	-	5	7	-

[자산항목: 기타유형자산] (단위: 백만원)

구분	소유형태	소재지	구분	기초
장부가액	증감(누적)	감가
상각비	당기
장부가액	공시지가

증가	감소

본사사업	자가보유	경기	-	401	324	-	146	579	-

합 계	-	401	324	-	146	579	-

5. 매출에 관한 사항가. 매출실적■광고업○ 주식회사 나스미디어 (단위: 백만원)

매출유형	품목	2018년 3분기	2017년	2016년

매출액	비율(%)	매출액	비율(%)	매출액	비율(%)

광고매체판매	온라인 DA(PC, 모바일)	27,325	51.4%	35,621	42.3%	43,675	70.7%

모바일 플랫폼	10,630	20.0%	21,925	26.0%

디지털방송(IPTV)	2,374	4.5%	8,329	9.9%	4,543	7.4%

디지털사이니지	12,774	24.0%	18,315	21.7%	13,414	21.7%

금융리스	50	0.1%	93	0.1%	118	0.2%

매출 총계	53,153	100%	84,283	100.0%	61,750	100.0%

※ 상기 '매출액'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임 (나스미디어 별도 기준)※ 상기 '매출품목'은 2017년부터 일부 변경됨○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사) (단위: 백만원)

품목	2018년 3분기	2017년	2016년

매출액	비율(%)	매출액	비율(%)	매출액	비율(%)

검색 광고(SA)	14,817	58.3%	24,811	68.9%	21,614	68.8%

디스플레이 광고(DA)	10,609	41.7%	11,210	31.1%	9,804	31.2%

합 계	25,426	100.0%	36,021	100.0%	31,418	100.0%

※ 상기 '매출액'은 K-IFRS 기준으로 작성된 금액임 (플레이디 별도 기준)나. 판매경로 및 판매방법(1) 판매경로온라인광고 산업 체계는 광고회사, 미디어렙, 매체 등 세 영역으로 구분해 볼 수 있으며, 미디어렙사는 매체 판매 대행을 통해 매체사로부터 대행수수료를 지급받고 있습니다.당사 및 주요종속회사는 일반적으로 광고주, 광고대행사 및 매체사와 거래를 하고 있습니다.(기준일: 2018년 9월 30일) (단위: 백만원)

구분	판매 경로	매출액	비중(%)

광고매체판매대행 및광고대행	광고주, 국내 매체사, 광고대행사와의 직접 거래	78,530	99.9%

금융리스수익	금융리스채권에 대한 이자수익	50	0.1%

총 계	78,580	100.0%

※실적은 K-IFRS 연결기준으로 작성된 금액임(2) 판매방법■광고업○ 주식회사 나스미디어

당사는 현재 511여개의 광고대행사 및 480여개의 매체사와 거래를 하고 있어 미디어렙사중 가장 폭넓은 네트워크 보유를 하고 있습니다. 일반적으로 미디어렙사는 매체사와 판매대행 계약을 통해 판매 공조를 하고 있으며, 광고대행사와는 공고한 파트너쉽을 통해 광고주 및 광고대행사로부터 광고물량을 수주하고 있습니다. 미디어렙사는 판매할 수 있는 광고 인벤토리 확보가 최우선으로 주요 매체와 연간 또는 반기 단위로 계약을 하고 있습니다. 당사는 현재, 온라인 디스플레이, IPTV방송, 옥외매체에서 점유율 기준 상위 매체와 지속적인 계약 유지로 안정적인 인벤토리를 수급하고 있습니다.광고효과가 입증된 다양한 매체의 인벤토리 확보를 바탕으로 광고주, 광고대행사의 광고 캠페인 제안 요청에 효율적인 미디어플래닝을 제공하고 있습니다. 일반적으로, 파트너쉽을 맺고 있는 광고대행사의 경우 당사의 축적된 광고집행 경험과 데이터, 전문 인력의 노하우를 경쟁력으로 인지하여 단독으로 광고물량을 배정하고 있으며 이런 형태의 거래는 당사 총거래의 약 90% 수준에 이르고 있습니다. 반면, 대규모 광고계약 또는 광고주의 요청, 광고대행사의 성향에 따라 렙비딩을 하는 경우도 있으며 그 비중은 약 5~10% 수준입니다. 이 경우 당사의 경쟁력을 피력하기 위한 제안서 작성 및 프레젠티이션을 진행하게 되며, 선정 시 광고를 수주하게 됩니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)온라인광고 산업 체계는 광고회사, 광고대행사(미디어렙), 매체 등 세 영역으로 구분해 볼 수 있으며, 광고대행사(미디어렙)는 매체 판매 대행을 통해 매체사로부터 대행수수료를 지급받고 있습니다.5. 시장위험과 위험관리가. 시장위험관리■광고업○ 주식회사 나스미디어

회사의 재무정책은 중장기적으로 수립되며 이사회에 매년 보고되고 있습니다. 회사의 자금담당은 2명으로 자금운용 지침에 따라 재무정책의 수행 및 지속적인 위험관리를 책임지고 있으며, 특정거래의 심각성 및 현재 위험노출금액 등을 주기적으로 경영진에 보고하고 있습니다. 회사의 자금담당은 효과적인 시장위험의 관리를 주요업무로 다루고 있으며, 시장 상황에 따른 효과의 추정을 위해 여러 가지 시장상황을 고려하고 있습니다.

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

회사의 재무정책은 중장기적으로 수립되며 이사회에 매년 보고되고 있습니다. 회사의 자금담당 2명으로 자금운용 지침에 따라 재무정책의 수행 및 지속적인 위험관리를 책임지고 있으며, 특정거래의 심각성 및 현재 위험노출금액 등을 주기적으로 경영진에 보고 하고 있습니다. 회사의 자금담당은 효과적인 시장위험의 관리를 주요업무로 다루고 있으며, 시장 상황에 따른 효과의 추정을 위해 여러 가지 시장상황을 고려하고 있습니다.나. 위험노출내역■광고업○ 주식회사 나스미디어회사는 영업활동, 재무활동, 투자활동의 수행 중에 환율위험에 노출되어 있습니다. 외화에서 발생하는 위험은 회사의 현금흐름에 영향을 미치는 범위 내에서 위험관리를 하고 있습니다.당분기말 현재 상기 외화 금융자산 및 금융부채의 원화 기준 10% 절상(하)시 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

세전순이익	(211,314)	211,314	(139,334)	139,334

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

당사는 기능통화인 원화 이외의 통화로 표시되는 거래에 대하여 환율위험에 노출되어 있습니다. 당분기말 현재 당사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성 부채의 내역은 다음과 같습니다. (원화 단위: 천원, 외화단위: USD)

구 분	화폐단위	당분기말

외화금액	원화금액

외화금융자산	USD	-	-

외화금융부채	USD	105,003.17	116,837

당분기 외화에 대한 원화환율이 10% 변동 시 환율변동이 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원)

구 분	당분기

10% 상승	10% 하락

법인세비용차감전순이익의 증가(감소)	(11,684)	11,684

6. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황※ 해당사항 없음

7. 경영상의 주요 계약■광고업○ 주식회사 나스미디어2018년 9월 30일 기준, 지배회사의 주요 매체 계약 현황입니다.

매체명	기간	비고

네이버	2018.07.01 ~ 2018.12.31

카카오	2018.07.01 ~ 2018.12.31

스마트미디어랩㈜	2018.02.01 ~ 2019.01.31

주식회사 엘지유플러스	2017.09.18 ~ 2019.12.31	U+TV

㈜케이티	2017.01.01 ~ 2019.12.31	올레TV

67호선 서울교통공사	2016.01.25 ~ 2021.01.25

58호선 서울교통공사	2016.03.14 ~ 2021.03.14

수원 kt위즈파크	2015.01.01~ 2019.12.31

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)2018년 9월 30일 기준, 주요종속회사의 주요 매체 계약 현황입니다.

매 체 명	기간	비 고

네이버(SA)	2018.04.01 ~ 2018.09.30	반기 단위 계약

네이버(DA)	2018.01.01 ~ 2018.12.31	연간 단위 계약

카카오(SA)	2018.05.29 ~ 2018.12.31	반기 단위 계약

카카오(DA)	2018.07.01 ~ 2018.12.31	반기 단위 계약

구글	2018.01.01 ~ 2018.12.31	연간 단위 계약

와이더플래닛	2017.12.20 ~ 2018.12.19	연간 단위 계약

크리테오	2018.02.01 ~ 2019.01.31	연간 단위 계약

8. 연구개발활동가. 연구개발 담당조직■광고업○ 주식회사 나스미디어지배회사의 연구개발을 담당하는 조직은 애드테크실 내 4개팀과 모바일테크실 내 3개팀으로 구분되어 있으며, 당사의 R 광고효과 분석 및 다양한 광고연구를 통해 지속적인 광고시장의 성장 모멘텀을 확보하고, 타사대비 차별화된 역량 보유와 경쟁력 향상을 위하여 연구개발에 집중하고 있습니다

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)연구개발을 담당하는 조직은 솔루션전략실 내 2개팀으로 구성되어 있습니다.

나. 연구개발 비용■광고업○ 주식회사 나스미디어 (단위: 백만원)

구 분	2018년도	2017년도	2016년도

(제19기 3분기)	(제18기)	(제17기)

연구개발 인건비 계	1,040	1,229	1,156

매출액대비비율(%)	1.96%	1.46%	1.87%

주) 당사는 연구개발비를 별도로 집계하고 있지 않아 자산으로 처리된 연구개발비는 없으며 연구개발 인력의 인건비를 계상한 바는 위와 같습니다.○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사) (단위: 백만원)

과목	2018년 3분기	2017년	2016년

원재료비	-	-	-

인건비	830	825	668

감가상각비	-	-	-

위탁용역비	38	41	23

기타(*)	-	-	-

연구개발비용 계	868	866	691

회계처리	판매비와관리비	-	-	-

개발비(무형상각)	-	-	-

연구개발비/매출액비율
[연구개발비용계÷당기매출액×100]	3.4%	2.4%	2.2%

주)당사는 연구개발활동에 대한 비용의 회계처리 시, 경상연구개발비 또는 개발비로 구분하여 계상하고 있지 않습니다.

다. 연구개발 실적■광고업○ 주식회사 나스미디어

구분	연구개발 실적	기대효과

인터넷 배너 광고의 노출에 따른 광고 효과 연구	- 온라인 광고의 실제 노출량 대비 커뮤니케이션 효과 검증
(영화 업종의 실 집행 캠페인 대상) : 광고 노출 여부에 따른 광고인지, 선호도, 관람의향에 대한 커뮤니케이션 위계 검증	- 실험연구의 한계를 극복한 실집행 캠페인을 대상으로, 온라인 광고에서 실제 활용하는 광고 노출 수를 활용하여 외적 타당성을 높임

솔루션>

솔루션 명	솔루션 내용	솔루션 효과

Nsmart 온라인광고 효과 측정 솔루션	쿠키 기반의 광고효과 측정 프로세스	명확하고 효과적인 광고 효과의근거 제시 및 대용량 데이터 수집분석 기술 확대

Nsmart 트랙 시스템	광고노출, 클릭과의 연계성을 유저의 페이지 이동기록을 분석하여 구성	노출광고별 방문에 대한 효과 분석을통한 CPA(Cost Per Action) 지표 산출

Nsamrt 광고 설문조사 시스템	광고 노출 수준과 반응에 연계한 인지 지표 산출	전통매체의 광고효과 지표 기준의인터넷 광고 효과 측정을 통한매체 효율성의 증대

Nsmart 광고 효과 분석 시스템	광고 집행결과의 DB화를 통한 조건 변화에 따른 효과 측정 시스템	광고의 기획 단계에서의 미디어플래닝을 위한 비교분석 자료의 제공

Nsmart 광고 효과 예측 시스템	미디어 믹스에 따른 예상 결과치의 도출	구체적이고 표본화된 데이타를기반으로 안정적인 광고 효과를담보한 집행 가능

Nsmart 스냅북	인터넷광고 매체별 체계적인 데이타 관리 툴	최근 6개월 트래픽 데이터 관리를통한 미디어 믹스 효과 분석

Nsmart Nclient	광고주용 리모팅 솔루션	광고주 필요에 따른 데이타의 커스터마이징을 통한 데이타 제공 및 분석

Nsmart Media	매체사 광고 송출 솔루션	매체사의 광고 송출 서버 및 관련 시스템

Ntrack 모바일 트랙솔루션	모바일 광고 집행에 따른 트랙 측정 시스템	모바일 광고에 대한 효과의 입증

WAVE 시스템	지하철 광고 효과 측정 솔루션	수송인구 데이타 기반으로 각종변수를 반영하여 광고 노출도를 측정

애드네트워크 광고 솔루션 (Ntree)	유저의 행동 분석을 통한 관심유저 그룹화로 목적에 맞는 광고를 타겟에게 노출	광고 효율성 및 반응 효과의증대를 통한 매출 확대

CATS Index	트랙분석 시스템 및 대용량 로그 추적 분석 시스템	사용자의 광고 노출 이력과 행동전환과의 관계 분석을 통한 효과 분석

oasis디지털 OOH 광고 솔루션	가로변 버스쉘터 광고 제안 시스템	지도상 위치 정도 기반의 효율적인 OOH 광고 매체 제안

ReMix 동영상 통합 효과 솔루션	동영상 캠페인의 통합 노출 효과 분석	온라인 예산 분배에 따른 tv대비 효과측정, 온라인 동영상 캠페인 미디어 믹스 평가

ADFork (애드포크)페이스북 광고 운영솔루션	빅데이터를 기반으로 운영하는페이스북 광고 플랫폼	광고 집행 데이트를 기반으로고효율 페이스북 타겟 오디언스를제공

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

구 분	연구개발기간	연구개발 실적	기대효과

광고 통합 리포팅 시스템 개발	2016.06~
2016.12	- 광고 운영 성과에 대한 주요 성과, 성과 추이, 기간별 비교, 이슈 키워드, 문안 성과를 한눈에 파악할 수 있는 요약 시트 개발
- 기간, 매체, 환경, 전환 기준 등 다양한 조건을 조합한 리포트 생성 가능
- 광고 집행 분석 및 향후 전략 수립을 위한 주요 데이터 확인
- 매체사에서 추출할 수 있는 정보 외 API 기반 데이터를 모두 수집하여 광고 효과를 분석할 때 필요한 다양한 지표를 한번에 추출 할 수 있도록 함	광고 성과를 요약 페이지를 통해 한눈에 성과와 이슈를 파악할 수 있어 광고 운영에 대한 인사이트를 쉽게 도출할 수 있음
API를 통한 데이터 자동 수집 및 통계 생성으로 업무 효율 향상
보고서 작성 및 실제 보고 소요되는 시간 최소화
표준화 된 보고서 포맷을 통해 제공되는 보고서 품질 향상

빅데이터 기반 검색광고 입찰 솔루션 개발	2016.08~
2017.04	-광고 효과에 대한 자동 그룹핑 및 그룹별 자동 입찰 기능
-과거 광고 효과 데이터 통계기반 룰 베이스 입찰 기능	검색광고 입찰 및 광고 관리 업무 효율 증대
광고 효율 증대

광고 대량관리 솔루션 개발	2016.01~
2016.07	-대량 키워드 등록, 삭제, 복사하여 광고 플랫폼에 적용하는 기능
-플랫폼에 등록된 모든 키워드의 순위별 입찰가 조회 및 등록	수 십만 개의 광고 키워드를 정기적으로 관리하는 업무에 대한 업무 리소스를 현저하게 줄임

광고 운영 최적화를 위한
플랫폼 기반 A/B 테스트 기능 개발	2016.12~
2017.04	- 광고 플랫폼에서 하나의 키워드 광고에 대해 서로 다른 제목과 문구를 동일한 빈도로 노출했을 때 광고 성과를 비교하여 테스트 할 수 있는 기능
- 광고 플랫폼 내 동일한 제목과 문구를 사용하되 landing URL을 달리 했을 때 landing page별 광고 성과를 비교하여 테스트 할 수 있는 기능	- 실제 환경에서 광고 성과를 높여줄 수 있는 문안과 landing URL을 확인할 수 있어 광고 성과를 높일 수 있음

경쟁사 분석
솔루션 개발	2017.01 ~
2017.04	- 경쟁사들의 키워드, 제목, 설명 정보를 수집하여 경쟁사의 키워드 전략, 예측 총 비용 등을 비교할 수 있는 기능
- 경쟁사 기준으로 정보를 조회할 수 도 있고 키워드 기준으로 경쟁사를 조회할 수 도 있음	- 경쟁사의 동향 파악으로 광고 전략 수립에 주요 데이터를 활용하여 광고 운영 효율을 높일 수 있음

대형 광고주
맞춤 솔루션(GAUS) 개발	2017.01~	- 대형 광고주의 특정 니즈를 소화할 수 있는 맞춤 솔루션 개발
- 광고 효과 분석, 광고주 맞춤 운영 서비스(기획전 관리, 경쟁사 모니터링, 키워드 확장), 트렌드 파악 기능 제공	- 전략 광고주 맞춤 서비스 제공으로 광고주 만족도가 높아 NSM의 경쟁력을 높일 수 있음
- 맞춤 솔루션 개발로 업무 리소스를 현저하게 줄일 수 있음

온라인마케팅활동분석 솔루션개발(TERA)	2017.01~2018.01	- 광고주 사이트 내 스크립트 설치를 통한 사용자 유입 및 활동 분석 솔루션 개발
- 방문, 페이지뷰, 전환, 구매 등 사이트 내 모든 활동을 지표화 하여 제공	- 데이터를 통한 사이트 활동으로 온라인 마케팅 전략 근거 수립
- 매체 데이터와 결합된 광고 전환 데이터 분석을 통한 인사이트 도출

온라인 마켓 분석 솔루션 개발 (VOICE)	2017.04~2018.05	-온라인 검색광고 클릭 점유율 분석
- 자사,경쟁사 사이트 유입 사용자들의 인구통계정보 분석
- 쇼핑 인기 키워드 수집 및 분석	- PlayD만이 분석할 수 있는 온라인 마켓 분석 솔루션 개발로 솔루션 경쟁력 강화, 기존 광고주 lock-in효과

온라인마케팅활동분석 솔루션 (TERA) App
개발	2018.01~2018.09	- 온라인 마케팅활동 분석 솔루션 활용도 향상을 위한 App 개발
- TERA내 즉시 확인 데이터 및 주요 메뉴 App 내 구현	- 마케터 및 광고주의 TERA 활용도 향상
- 사이트 활동성 즉시 확인을 통한 마케팅 전략 고도화

9. 기타 투자의사결정에 필요한 사항가. 지적재산권 현황■광고업○ 주식회사 나스미디어

구 분	명칭 / 등록번호	등록일

특허권	인터넷 광고 시청률 제공 방법	2012.02.14

실시간으로 수집된 온라인 유행어 및 시사용어를 이용한 타겟팅 광고
방법 및 장치	2007.12.31

상표권	제41-0196305호(상품분류35류)	2010.04.21

제45-0031927호(상품분류35류)	2010.08.03

제45-0031928호(상품분류35류)	2010.08.03

○ 주식회사 플레이디(구, 엔서치마케팅 주식회사)

구 분	명칭	등록일

특허권	2차원 코드의 인식 방법	2009.09.30

단문 메시지 서비스를 이용한 코드 제공 방법 등	2011.08.19

광고순위 자동 관리장치 및 광고순위 자동 관리방법	2017.04.05

키워드 광고 입찰	2017.06.23