이녹스 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

[지주부문_(주)이녹스] 1) 예측정보에 대한 주의사항본 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상되어 기재 또는 표시되는 내용은 동 보고서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 의견을 반영하는 것입니다.동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정, 추측에 기초하고 있으며 이러한 가정이나 추측들은 본 의견서 작성시점에서의 최선의 합리적인 근거에 기초하였으나 향후 외부 환경, 회사 내부경영과 관련된 요인 및 기타 변수로 인하여 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.당사는 동 보고서의 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.본 주의사항은 여기에 기재되는 모든 예측정보에 대하여 적용되며 보고서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신은 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 정정하거나 갱신할 책임이 없음을 다시 한번 유의하시기 바랍니다.

2) 개요당사는 계열회사들의 지분관리 및 투자를 주요 목적으로 하는 지주회사입니다.당사의 주요업무는 벤처투자와 계열회사의 재무/외환/사업Risk 관리 및 자금/공시/IR 통합관리 입니다.2023년 세계 경제는 글로벌 통화긴축 강화, 2개의 큰 전쟁(이스라엘-하마스 전쟁과 러시아-우크라이나 전쟁)등으로 원자재ㆍ에너지 공급 불안정이 발생하여 글로벌 IT총수요와 구매력이 감소하였고, 원재료 비용 상승은 크게 증가하여 당사의 주요 계열회사들의 매출액 및 수익이 전기 대비 감소하였습니다. 영업수익은 617억원, 영업이익 51억원, 별도(본사) 기준 영업수익은 112억원, 영업이익 53억원을 기록하였습니다.핵심 계열회사인 (주)이녹스첨단소재는 2023년 연결 기준 매출액은 3,870억원, 영업이익 422억원, 별도(본사) 기준 매출액은 3,594억원, 영업이익 463억원을 달성하였습니다.주요 종속회사인 (주)알톤스포츠는 2023년 연결기준 매출 424억원, 영업이익 6억원, 별도(본사) 기준 매출 376억원, 영업손실 9억원을 기록하였습니다.주요 종속회사인 (주)이녹스에코엠은 2023년 개별(본사)기준 매출 119억원, 영업손실은 4억원을 기록하였습니다.당사는 지주회사로써 계열회사의 컨트롤 타워의 역활을 성실히 수행하고자 최근 가장 중요한 이슈로 부각되고 있는 ESG경영환경에 맞춰 이녹스 및 이녹스 계열사 전체에 대해서 감사체제를 강화할 것이며, 모든 계열사들이 불확실한 경영환경 속에서도 안정적인 질적/양적 성장을 할 수 있도록 최선을 다해 지원 하겠습니다.

3) 재무상태 및 영업실적가. 연결재무상태

(단위 : 백만원)

구 분	제23기	제22기	증감율

[유동자산]	103,612	58,840	76.09%

[비유동자산]	234,455	242,654	-3.38%

자산총계	338,067	301,494	12.13%

[유동부채]	54,842	42,364	29.45%

[비유동부채]	47,587	28,981	64.20%

부채총계	102,430	71,345	43.57%

[지배기업소유주지분]	192,670	211,875	-9.06%

자본금	4,693	4,693	-

기타불입자본	(105,888)	(101,442)	-4.38%

기타자본구성요소	175	395	-55.70%

이익잉여금	293,690	308,228	-4.72%

[비지배기업소유주지분]	42,968	18,275	135.12%

자본총계	235,637	230,149	2.38%

※ 부채비율 현황

구 분	제23기	제22기	증감율

부채비율	43.47%	31.00%	12.47%p

2023년말 연결기준 총자산은 3,381억원이며, 유동자산은 1,036억원입니다. 당기말 총 부채는 1,024억원이며, 부채비율은 43.47%로 재무구조 안정성은 높다고 볼 수 있으며, 자본 총계는 2,356억원으로 전년대비 2.38%가 증가하였습니다.

나. 영업실적(단위 : 백만원)

구 분	제23기	제22기	증감율

영업수익	61,697	80,422	-23.28%

영업비용	56,558	58,779	-3.78%

매출원가	37,222	42,540	-12.50%

판매비와관리비	19,336	16,239	19.07%

영업이익(손실)	5,139	21,643	-76.26%

기타손익	(17,290)	(4,671)	-270.16%

금융손익	(2,984)	(1,911)	-56.15%

법인세차감전순이익	(15,135)	15,062	-200.48%

법인세비용	(1,121)	1,425	-178.67%

당기순이익	(14,014)	13,637	-202.76%

2023년말 연결재무제표 기준 영업수익은 617억원, 영업이익은 51억원, 당기순손실은 140억원을 기록하였습니다. 인플레이션에 따른 금리인상으로 하반기 글로벌 수요를 급속히 위축되고, 극심한 원달러 환율의 변화와 원재료 비용 상승 등으로 시장상황이 좋지 못한 영향으로 이익은 전년대비 감소하였습니다. 제23기 당기순손실은 관계기업 및 종속기업의 실적 악화에 따라 지분가치 하락하였으며, 이에 따른 자산의 손상인식이 반영 되어있습니다.

다. 사업부문별 요약 재무현황(단위 : 천원)

구 분	지주부문	비율	레저부문 등	비율	투자부분	비율	소재부문	비율	연결조정	합 계

2023년	매출액	11,229,621	18%	42,402,825	69%	-	0%	11,935,485	19%	(3,870,798)	61,697,133

영업이익(손실)	5,341,656	104%	649,776	13%	(464,803)	-9%	(391,356)	-8%	4,169	5,139,442

세전부문이익	(18,769,871)	124%	(404,644)	3%	2,272,221	-15%	(153,504)	1%	1,920,900	(15,134,898)

보고부문 자산	285,659,787	84%	44,657,529	13%	18,843,099	6%	48,092,498	14%	(59,185,733)	338,067,180

보고부문 부채	73,395,789	72%	18,188,062	18%	4,238,900	4%	1,345,826	1%	5,261,138	102,429,715

2022년	매출액	25,985,590	32%	51,317,871	64%	-	0%	4,804,202	6%	(1,685,283)	80,422,380

영업이익(손실)	21,762,694	101%	2,086,327	10%	(445,707)	-2%	(1,736,236)	-8%	(23,672)	21,643,406

세전부문이익	18,355,495	122%	914,218	6%	(1,816,310)	-12%	(2,497,399)	-17%	105,622	15,061,626

보고부문 자산	277,545,563	92%	41,625,257	14%	16,888,420	6%	13,025,159	4%	(47,589,924)	301,494,475

보고부문 부채	53,349,328	75%	14,536,975	20%	4,121,074	6%	4,627,151	6%	(5,289,426)	71,345,102

2021년	매출액	25,271,509	34%	49,991,547	67%	-	0%	2,078,821	3%	(2,199,432)	75,142,445

영업이익(손실)	22,259,353	92%	4,943,252	20%	(455,154)	-2%	(401,134)	-2%	(2,153,272)	24,193,045

세전부문이익	53,521,421	95%	4,846,032	9%	652,463	1%	(674,869)	-1%	(2,157,057)	56,187,990

보고부문 자산	258,392,089	89%	45,537,693	16%	18,898,243	7%	13,413,464	5%	(47,446,624)	288,794,865

보고부문 부채	53,820,097	72%	17,889,898	24%	4,591,283	6%	3,340,725	4%	(5,050,005)	74,591,998

4) 재무상태 및 영업실적가. 유동성 현황당사는 보고기간말 현재 연결회사가 보유중인 현금및현금성자산 등은 약 약 639억원이며 전액 신용등급이 A이상인 주요 은행예금 및 금융기관예치금에 해당합니다.

(단위 : 백만원)

구 분	제23기	제22기	증감율

현금및현금성자산	63,852	31,065	105.54%

나. 유동성 위험현황

연결회사는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금 수요를 충족시킬수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다.(당기말)

(단위:천원)

구 분	1년 이내	1년초과5년 이내	합 계

매입채무및기타채무	3,698,944	-	3,698,944

차입금	42,547,598	106,109	42,653,707

전환사채	-	15,000,000	15,000,000

기타금융부채	18,747	34,067,268	34,086,015

리스부채	506,127	652,277	1,158,404

합 계	46,771,416	49,825,654	96,597,070

(전기말)

(단위:천원)

구 분	1년 이내	1년초과5년 이내	합 계

매입채무및기타채무	6,971,758	-	6,971,758

차입금	31,051,606	18,489,850	49,541,456

교환사채	2,700,170	-	2,700,170

신주인수권부사채	1,000,000	-	1,000,000

기타금융부채	29,929	71,787	101,716

리스부채	764,379	-	764,379

합 계	42,517,842	18,561,637	61,079,479

상기 만기분석은 금융부채 및 관련 발생이자의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다.

당사는 연결기준으로 2023년말 현재 166억원의 단기차입금, 1억원의 장기차입금과 유동성장기차입금 251억원을 보유하고 있습니다.

다. 자금지출에 관한 사항(단위 : 백만원)

구 분	제23기	제22기	증감율

기초 현금 및 현금성 자산	31,065	35,587	-12.71%

영업활동으로 인한 현금흐름	5,961	329	1711.85%

투자활동으로 인한 현금흐름	(13,938)	(3,872)	-259.97%

재무활동으로 인한 현금흐름	40,858	(703)	5911.95%

환율변동효과	(94)	(276)	65.94%

기말 현금 및 현금성 자산	63,852	31,065	105.54%

5) 환율 및 이자율 영향

연결회사는 외환위험, 특히 주로 미국달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 미국달러화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 연결회사의 세후이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당기	전기

미국달러/원	상승시	469,570	170,004

하락시	(469,570)	(170,004)

이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

연결회사는 보고기간말 현재 변동금리부 예금이 차입금보다 많아 이자율 상승시 순이자수익이 증가합니다. 한편, 연결회사는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안수립 및변동금리부 조건의 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 50bp 변동시 연결회사의세후이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당기	전기

상승시	113,416	15,402

하락시	(113,416)	(15,402)

6) 부외부채에 관한 사항

-연결재무제표 주석사항 '40.우발부채와 약정사항' 참조 7) 중요한 회계정책 또는 추정에 관한 사항- 연결재무제표 주석사항 '2.중요한 회계정책' 및 '3.중요한 회계추정 및 판단' 참조

8) 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항- 본 보고서상 'Ⅱ. 사업의 내용'에서 '5. 위험관리 및 파생거래' 참조 9) 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항- 해당사항 없음.

[주요 종속회사_(주)알톤스포츠]

1) 예측정보에 대한 주의사항 본 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상되어 기재 또는 표시되는 내용은 동 보고서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 의견을 반영하는 것입니다.동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정, 추측에 기초하고 있으며 이러한 가정이나 추측들은 본 의견서 작성시점에서의 최선의 합리적인 근거에 기초하였으나 향후 외부 환경, 회사 내부경영과 관련된 요인 및 기타 변수로 인하여 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.당사는 동 보고서의 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.본 주의사항은 여기에 기재되는 모든 예측정보에 대하여 적용되며 보고서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신은 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 정정하거나 갱신할 책임이 없음을 다시 한번 유의하시기 바랍니다. 2) 개요 2023년 알톤스포츠는 지속적인 인플레이션과 원자재가격 상승, 내수시장 침체, 환율 상승 등의 외부적 난관속에서도 제품가격을 방어하고, 매출채널을 다각화 하기 위한 노력을 지속해왔습니다.또한 안전하고 건강한 작업환경을 제공하기 위해 노력한 바, 업계 최초로 국제표준 환경경영체계 ISO 14001과 안전보건관리체계 ISO 45001인증을 획득하 여 최근 대두되고 있는 ESG경영을 위한 시발점을 가졌습니다.그러나 이러한 노력에도 불구하고 경기 침체에 따른 자전거 전망시장 수요하락으로, 2023년 연결기준 매출 424억원, 영업이익 6억원, 별도(본사) 기준 매출 376억원, 영업손실 9억원을 기록하였습니다. 2024년에는 소비자 물가 상승률이 정점을 지나 안정기로 진입하며, 금리인하에 경기회복을 기대하고 있으나, 중동지역의 전쟁 등 대/내외 여건은 여전히 불확실한 상황입니다. 하지만 당사는 끊임없는 혁신으로 차별화된 신제품을 출시하고, 철저한 준비를 통한 신규 사업에 총력을 다하여 회사의 성장을 도모하겠습니다.

3) 재무상태 및 영업실적 가. 연결재무상태

(단위 : 백만원, %)

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

[유동자산]	37,650	33,947	10.91

[비유동자산]	7,007	7,678	-8.74

자산총계	44,658	41,625	7.29

[유동부채]	17,308	14,294	21.09

[비유동부채]	880	243	262.14

부채총계	18,188	14,537	25.12

[지배기업소유주지분]	26,469	27,088	-2.29

자본금	6,373	6,373	-

자본잉여금	26,771	26,771	-

기타자본항목	173	124	39.52

기타포괄손익누계액	396	701	-43.51

결손금	(7,244)	(6,881)	-5.28

[비지배지분]	-	-	-

자본총계	26,469	27,088	-2.29

※ 부채비율 현황

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

부채비율	68.71%	53.67%	15.05%p

불확실한 대/내외 상황에 대비한 현금 확보로 2023년말 연결기준 총자산은 447억원 으로 전기말 대비 7.3% 증가, 총 부채는 182억원으로 전기말 대비 25.1% 증가하였으며, 당기순손실로 자본 총계는 265억원으로 전기말 대비 2.3% 감소 하였습니다.

나. 영업실적(단위 : 백만원,%)

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

매출액	42,403	51,318	-17.37

매출원가	30,705	38,344	-19.92

매출총이익	11,698	12,974	-9.84

판매비와관리비	11,048	10,887	1.48

영업이익	650	2,086	-68.84

기타손익	(905)	(607)	-49.09

금융손익	(150)	(565)	73.45

법인세비용차감전순이익(손실)	(405)	914	-144.31

법인세비용(수익)	(42)	1,621	-102.59

당기순이익(손실)	(363)	(707)	48.66

연결 재무제표 기준 매출 424억원, 영업이익 7억원과 당기순손실 4억원을 기록하였습니다. 인플레이션의 지속으로 레저용품의 수요가 전년대비 감소하여 전년대비 영업이익이 감소하였음에도 제품가격을 방어하고, 매출채널을 다각화하는 등의 노력을 통해 양(+)의 영업이익 유지하였습니다.

4) 유동성 및 자금조달 가. 유동성 현황당사는 보고기간말 현재 연결회사가 보유중인 현금및현금성자산 등은 약 약 184억원이며 전년대비 47% 증가하였습니다. 당사의 현금및현금성 자산은 전액 신용등급이 A이상인 주요 은행 예금 및 금융기관 예치금에 해당합니다.

(단위 : 백만원,%)

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

현금및현금성자산	18,432	12,538	47.01

합 계	18,432	12,538	47.01

나. 자금조달 등당사는 연결기준으로 2023년말 현재 약 56억원의 단기차입금이 있으며, 별도의 장기차입금은 보유하고 있지 않습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	차 입 처	연이자율(%)	제 14 기	제 13 기

외화차입금	수출입은행	6.9	2,579	3,168

원화차입금	한국산업은행	5.7	3,000	3,000

하나은행	5.5	-	1,000

합 계	5,579	7,168

다. 자금지출에 관한 사항(단위 : 백만원)

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

기초의 현금및현금성자산	12,538	11,075	13.21

영업활동으로 인한 현금흐름	8,193	1,871	337.89

투자활동으로 인한 현금흐름	298	462	-35.50

재무활동으로 인한 현금흐름	(2,589)	(697)	-271.45

현금및현금성자산 환율변동효과	(9)	(173)	94.80

기말의 현금및현금성자산	18,432	12,538	47.01

5) 부외부채에 관한 사항 -연결재무제표 주석사항 '33.우발상황 및 약정사항' 참조 6) 중요한 회계정책 또는 추정에 관한 사항 - 연결재무제표 주석사항 '2. 중요한 회계정책' 및 '3. 중요한 회계추정 및 판단' 참조 7) 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 - 본 보고서상 'Ⅱ. 사업의 내용'에서 '5. 위험관리 및 파생거래' 참조 8) 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

국내 자전거 산업의 침체와 동종업체들의 동반 부진 등으로, 4사업연도 연속 영업손실 발생 사유로 2019년 3월 20일 관리종목으로 지정된 당사는 2020년 2월 7일 "내부결산시점 관리종목 지정 또는 상장폐지 사유 발생" 공시를 통해, 코스닥시장 상장규정에 따라 최근 5사업연도 연속 영업손실 발생의 사유로 주권의 매매거래가 정지되었습니다.2020년 03월 17일 제출한 감사보고서 공시를 통해 최근 3사업연도중 2사업연도 자기자본 50%초과 법인세비용차감전계속사업손실 발생하여 관리종목 지정사유가 추가되었습니다. 또한 동 감사보고서에서 최근 5사업연도 연속 영업손실 발생이 확인되어, 코스닥시장상장규정 제38조 제2항 제5호에 의거 상장적격성 실질심사 사유가 발생하였습니다.2020년 4월 7일 거래소는 코스닥시장 상장규정 제38호 제2항 제5호의 종합적 요건에 의한 상장폐지 가능성 등을 검토한 결과, 당사를 상장적격성 실질심사 대상에서 제외하기로 결정하였으며, 코스닥시장상장규정 제29조 및 동규정시행세칙 제29조에 따라 2020년 4월 8일부터 주권의 매매거래가 재개 되었습니다.2021년 3월 12일 제출한 감사보고서 공시를 통해 관리종목 지정사유가 모두 해소됨에 따라 2021년 3월 15일자로 관리종목 지정이 해제되었습니다.

[주요 종속회사_(주)이녹스에코엠]

1) 예측정보에 대한 주의사항 본 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상되어 기재 또는 표시되는 내용은 동 보고서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 의견을 반영하는 것입니다.동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정, 추측에 기초하고 있으며 이러한 가정이나 추측들은 본 의견서 작성시점에서의 최선의 합리적인 근거에 기초하였으나 향후 외부 환경, 회사 내부경영과 관련된 요인 및 기타 변수로 인하여 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.당사는 동 보고서의 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.본 주의사항은 여기에 기재되는 모든 예측정보에 대하여 적용되며 보고서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신은 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 정정하거나 갱신할 책임이 없음을 다시 한번 유의하시기 바랍니다. 2) 개요 당사는 2007년 설립 이후, 지속적인 연구개발을 통해 이차전지 실리콘(Si) 음극재용 파우더 제조 기술력을 확보한 기업입니다. 국내에서는 유일하게 Si 파우더를 대량 생산 및 판매 등을 주된 사업으로 영위하고 있습니다.기존사업에 대한 경쟁력을 강화함은 물론 제품의 품질 차별화 및 신규 제품을 판매하는 전략을 수립하여 시장에 대응하고자 합니다.2019년 11월 이녹스 그룹에 편입된 이후 최대주주인 (주)이녹스의 대대적인 물적, 인적 투자와 경영 지원 등을 바탕으로 성장을 이루었습니다. 2023년 당사는 두 차례에 걸친 제3자배정 유상증자로 370억원을 조달하며, 기업가치 약 1,740억을 인정받았습니다. 본 투자금은 당사의 증설투자에 사용되었으며, 연간 생산능력을 2022년도 1,200톤에서 2023년도 1,500톤으로 확대하였습니다.당사의 2023년 매출액은 전년대비 148.4% 증가한 119억원, 영업손실은 전년대비 77.5% 감소한 3.9억원을 기록하였습니다. 회사의 성장과 미래를 위해서 대규모 증설 및 핵심 인력 확보는 필수적인 사안이었기 때문에, 영업 손실은 불가피 하였습니다.

3) 재무상태 및 영업실적 가. 연결재무상태

(단위 : 백만원, %)

구 분	제 17 기	제 16 기	증감율

[유동자산]	35,575	6,652	434.81

[비유동자산]	12,518	6,373	96.41

자산총계	48,092	13,025	269.23

[유동부채]	1,149	4,200	-72.65

[비유동부채]	197	427	-53.87

부채총계	1,346	4,627	-70.91

자본금	1,794	1,375	30.50

기타불입자본	49,916	11,962	317.29

결손금	(4,963)	(4,939)	0.49

자본총계	46,747	8,398	456.64

※ 부채비율 현황

구 분	제 14 기	제 13 기	증감율

부채비율	2.88%	55.10%	-52.22%p

당 사는 불확실한 대/내외 상황에 대비하고 신규투자를 통한 경쟁력확보를 위해서 외부로부터 현금 확보하여 2023년말 총자산은 481억원 으로 전기말 대비 269% 증가, 총 부채는 13억원으로 전기말 대비 -52% 감소하였습니다.

나. 영업실적(단위 : 백만원,%)

구 분	제 17 기	제 16 기	증감율

매출액	11,935	4,804	148.44

매출원가	10,069	5,565	80.93

매출총이익	1,866	(761)	345.20

판매비와관리비	2,258	975	131.59

영업이익	(391)	(1,736)	77.48

법인세비용차감전순이익(손실)	(154)	(2,497)	93.83

법인세비용(수익)	(175)	(105)	-66.67

당기순이익(손실)	21	(2,392)	100.88

당사의 2023년 매출액은 전년대비 148.4% 증가한 119억원, 영업손실은 전년대비 77.5% 감소한 3.9억원을 기록하였습니다. 회사의 성장과 미래를 위해서 대규모 증설 및 핵심 인력 확보는 필수적인 사안이었기 때문에, 영업 손실은 불가피 하였습니다.

4) 유동성 및 자금조달 가. 유동성 현황보고기간말 현재 당사가 보유중인 현금및현금성자산 등은 약 약 219억원이며 전년대비 341% 증가하였습니다. 당사의 현금및현금성 자산은 전액 신용등급이 A이상인 주요 은행 예금 및 금융기관 예치금에 해당합니다.

(단위 : 백만원,%)

구 분	제 17 기	제 16 기	증감율

현금및현금성자산	21,853	4,961	340.52

합 계	21,853	4,961	340.52

나. 자금조달 등당사는 2023년말 현재 약 7억원의 단기차입금이 있으며, 별도의 장기차입금은 보유하고 있지 않습니다.

(단위 : 백만원)

차 입 처	연이자율(%)	제 17 기	제 16 기

국민은행	-	-	800

중소기업은행	1.5-2.81	155	914

KEB하나은행	4.82	500	500

합 계	655	2,214

다. 자금지출에 관한 사항(단위 : 백만원)

구 분	제 17 기	제 16 기	증감율

기초의 현금및현금성자산	4,961	8,995	-44.85

영업활동으로 인한 현금흐름	(981)	(1,147)	-14.45

투자활동으로 인한 현금흐름	(16,390)	(2,826)	479.86

재무활동으로 인한 현금흐름	34,348	42	81817.21

현금및현금성자산 환율변동효과	(85)	(103)	-17.14

기말의 현금및현금성자산	21,853	4,961	340.52

5) 부외부채에 관한 사항

당기말 현재 금융기관과 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	약정내용	약정한도액	실행금액	비고

KEB하나은행	일반대출	500,000	500,000	(*1)

중소기업은행	일반대출	396,400	154,500	(*2)

(주1) 상기 차입금에 대하여 ㈜이녹스로부터 600백만원의 지급보증을 제공받고 있습니다(주2) 상기 차입금에 대하여 회사의 토지, 건물 및 기계장치 1,080백만원(장부금액: 1,111백만원)을 담보로 제공하고 있습니다

6) 중요한 회계정책 또는 추정에 관한 사항 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며 재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는 한 전기 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다. 7) 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항

당기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당기말	전기말

유동항목

파생상품자산(*1)	916,949	473,633

(주1) 회사는 신주인수권부사채와 관련하여 신주인수권사채 총 권면금액을 투자자로부터 매수할 수 있는 매도청구권(콜옵션)을 보유하고 있습니다. 한편, 2022년 5월에 배포된 '전환사채 콜옵션 회계처리'에 대한 감독지침에 따라 파생상품자산 및 신주인수권대가로 반영하였습니다.

8) 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

해당사항이 없습니다.