이녹스 사업보고서 (2016.12)
5. 재무제표 주석

제16기 2016년 12월 31일 현재
제15기 2015년 12월 31일 현재
주식회사 이녹스

1. 회사의 개요

주식회사 이녹스(이하 "회사"라 함)는 2001년 11월 8일 설립되어 반도체 패키지용 접착테이프, 연성회로기판소재 및 디스플레이필터소재 제조판매업을 주된 사업으로 영위하고 있습니다. 회사는 2006년 10월 중 한국거래소 코스닥시장에 주식을 상장하였으며, 본사는 충남 아산시 둔포면에 위치하고 있습니다.회사는 설립 후 수차례의 증자 등을 거쳐 당기말 현재 자본금은 6,159백만원이며, 당기말 현재 주요 주주의 현황은 다음과 같습니다.

주 주	주식수(주)	지분율(%)

장경호	1,892,415	15.36

박정진	996,170	8.09

김신성	100,000	0.81

자기주식	1,224,000	9.94

기타주주	8,105,657	65.80

합계	12,318,242	100.00

2. 중요한 회계정책 다음은 재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

(1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 회사는 2016년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1001호 '재무제표 표시'

- 기준서 제1011호 '건설계약', 기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산', 해석서 2115호 '부동산건설약정'

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1041호 '농림어업': 생산용식물

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1038호 '무형자산': 수익에 기초한 감가상각방법

- 기준서 제1110호 '연결재무제표', 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 및 기준서 제1112호 '타기업에 대한 지분의 공시': 연결 면제

- 기준서 제1111호 '공동약정'- 한국채택국제회계기준 2012-2014 연차개선

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표됐으나 2016년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다. 동 개정은 2017년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2017년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품'

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류 및 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.

회사는 기업회계기준서 제1109호의 도입과 관련하여 금융상품 보고와 관련한 내부관리 프로세스 정비 또는 회계처리시스템 변경 작업에 착수하지 못하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 재무적 영향을 분석하지 못했습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다.

회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 비교표시되는 과거 보고기간에 대해서도 소급하여 적용하고, 2017년 1월 1일 현재 완료된 계약 등에 대해서는 재무제표를 재작성하지 않는 실무적 간편법을 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

2016년 12월 31일 현재 회사는 기업회계기준서 제1115호의 도입과 관련하여 내부통제절차의 정비 또는 회계처리시스템 변경 작업에 착수하지 못하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 영향을 분석하지 못했습니다. 회사는 2017년 중 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을 분석하여 그 결과를 2017년재무제표 주석에 공시할 예정입니다.

2.2 종속기업, 공동기업 및 관계기업회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.3 외화환산 (1) 기능통화와 표시통화 회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.(2) 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다. 2.4 금융자산 (1) 분류 및 측정 회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다. 금융자산은 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다. (2) 손상 회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다. 대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 회사는 금융자산을 더 이상 회수 하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다.회사가 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환의 연체, 재무적 어려움으로 당해 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가 이하로 유의적 또는 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당되는 것으로 판단합니다. (3) 제거회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식하고 있습니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류하고 있습니다. 2.5 재고자산 재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는이동평균법에 따라 결정됩니다.

2.6 유형자산유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정내용연수

건물	40년

구축물	5년

기계장치	5년

공기구비품	5년

차량운반구	5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리 됩니다.2.7 투자부동산임대수익이나 투자착일을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.

2.8 차입원가적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안의 자본화 가능 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.9 정부보조금정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.10 무형자산무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액으로 표시됩니다.

내부적으로 창출한 무형자산인 개발비는 기술적 실현가능성, 미래경제적효익 등을 포함한 자산 인식요건이 충족된 시점 이후에 발생한 지출금액의 합계입니다. 회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

소프트웨어	3년

개발비	5년

산업재산권	5년 - 10년

2.11 비금융자산의 손상내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 금융부채(1) 분류 및 측정회사의 당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채를 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무및기타채무", "차입금" 및 "기타금융부채" 등으로 표시됩니다.(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 2.13 충당부채충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다. 2.14 당기법인세 및 이연법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업과 관련된 가산할 일시적차이에 대하여 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 회사가 보유하고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다. 2.15 종업원급여 (1) 퇴직급여 회사의 퇴직연금제도는 확정급여제도입니다. 확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다.

일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다. 제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우에는 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

(2) 주식기준보상

종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 가득기간에 걸쳐 종업원급여비용으로 인식됩니다. 가득될 것으로 예상되는 지분상품의 수량은 매 보고기간말에 비시장성과조건을 고려하여 재측정되며, 당초 추정치로부터의 변동액은 당기손익과 자본으로 인식됩니다.

주식선택권의 행사시점에 신주를 발행하며 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한 순유입액은 자본금과 주식발행초과금으로 인식됩니다.

2.16 수익인식 수익은 회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하며, 내부거래를 제거한 후의 금액으로 표시하고 있습니다. 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

(1) 재화의 판매회사는 반도체 패키지용 접착테이프, 연성회로기판소재 및 디스플레이필터소재 제조판매업을 운영하고 있습니다. 재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다.

(2) 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

2.17 영 업부문 영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 사업본부별로 공시됩니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있습니다. 회사의 영업부문은 제조판매업으로 단일 부문입니다. 2.18 재무제표 승인 회사의 재무제표는 2017년 1월 25일자로 이사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다. 3. 중요한 회계추정 및 가정 회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다.

(1) 법인세 회사의 과세소득에 대한 법인세는 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(주석18 참조). 회사는 "기업소득 환류세제"에 따라 2015년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을투자, 임금증가, 배당 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 동 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 환류세제에 따른 세효과를 반영하여야하고, 이로 인해 회사가 3년간 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가, 배당 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다.

(2) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들, 특히할인율의 변동에 영향을 받습니다(주석17 참조).(3) 충당부채

회사는 보고기간말 현재 주석19에서 설명하는 바와 같이 같이 품질보증수리 등과 관련한 충당부채를 계상하고 있습니다. 이러한 충당부채는 유사한 거래에 대한 과거 경험 등을 종합적으로 고려하여 결정됩니다.

4. 재무위험관리 4.1 재무위험관리요소 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험 및 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

4.1.1 시장위험(1) 외환위험 회사는 외환위험, 특히 주로 미국달러화 및 일본엔화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 회사의 세후이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

미국달러/원	상승시	1,287,109	1,587,231

하락시	(1,287,109)	(1,587,231)

일본엔화/원	상승시	(34,505)	10,819

하락시	34,505	(10,819)

(2) 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.회사는 보고기간말 현재 변동금리부 예금이 차입금 보다 많아 이자율상승시 순이자수익이 증가합니다. 한편, 회사는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 및 변동금리부 조건의 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 50bp 변동시 회사의 세후이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

상승시	128,700	109,595

하락시	(128,700)	(109,595)

4.1.2 신용위험신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 도소매 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산 및 금융기관예치금으로부터 발생하고 있습니다. 도매거래처의 경우 독립적으로 신용평가를 받는다면 평가된 신용등급이 사용되며, 독립적인 신용 등급이 없는 경우에는 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용위험을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험한도는 이사회가 정한 한도에 따라 내부 또는 외부적으로 결정된 신용등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용한도의 사용여부는 정기적으로 검토되고 있습니다.보고기간말 현재 회사가 보유중인 현금및현금성자산, 단기금융상품은 전액 신용등급이 A이상인 주요 은행예금 및 금융기관예치금에 해당하며, 매출채권 등 기타금융자산은 과거 부도경험이 없는 기존 고객에 대한 것입니다. 한편, 당기 중 신용한도를 초과한 건은 없었으며 경영진은 상기 거래처로부터 의무불이행으로 인한 손실을 예상하고 있지 아니합니다.당기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

현금및현금성자산	39,042,621	28,101,244

단기금융상품	-	679,191

매출채권및기타채권	43,174,074	32,014,212

장기금융상품	601,740	755,615

금융보증계약	1,386,860	2,635,185

합계	84,205,295	64,185,447

4.1.3 유동성 위험 회사는 미사용 차입금한도(주석15 참조)를 적정수준으로 유지하고 영업 자금 수요를충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기말	1년 이내	1년초과5년 이내	5년 초과	계

매입채무및기타채무	20,553,625	-	-	20,553,625

차입금	46,219,847	32,999,416	-	79,219,263

기타금융부채	-	842,495	-	842,495

금융보증계약	1,386,860	-	-	1,386,860

합계	68,160,332	33,841,911	-	102,002,243

전기말	1년 이내	1년초과5년 이내	5년 초과	계

매입채무및기타채무	11,559,866	-	-	11,559,866

차입금	32,802,077	45,098,201	-	77,900,278

기타금융부채	-	1,321,008	-	1,321,008

금융보증계약	2,649,675	-	-	2,649,675

합계	47,011,618	46,419,209	-	93,430,827

상기 만기분석은 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 회사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다.

4.2 자본위험관리

회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다.

회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 부채비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표에 공시된 숫자로 계산합니다.

당기말과 전기말 현재 회사의 부채비율은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

부채	107,919,045	96,119,244

자본	141,429,005	138,714,759

부채비율	76.31%	69.29%

5. 범주별 금융상품

(1) 당기말과 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기말	대여금및수취채권	상각후 원가로측정하는 금융부채	합계

재무상태표상 자산

현금및현금성자산	39,042,621	-	39,042,621

매출채권및기타채권	43,174,074	-	43,174,074

장기금융상품	601,740	-	601,740

합계	82,818,435	-	82,818,435

재무상태표상 부채

매입채무및기타채무	-	20,553,625	20,553,625

차입금	-	75,755,262	75,755,262

기타금융부채	-	842,495	842,495

합계	-	97,151,382	97,151,382

전기말	대여금및수취채권	상각후 원가로측정하는 금융부채	합계

재무상태표상 자산

현금및현금성자산	28,101,244	-	28,101,244

단기금융상품	679,191	-	679,191

매출채권및기타채권	32,014,212	-	32,014,212

장기금융상품	755,615	-	755,615

합계	61,550,262	-	61,550,262

재무상태표상 부채

매입채무및기타채무	-	11,559,866	11,559,866

차입금	-	73,023,532	73,023,532

기타금융부채	-	1,321,008	1,321,008

합계	-	85,904,406	85,904,406

당기말 현재 회사는 상기 금융자산 및 금융부채에 대해 장부가액을 공정가치의 합리적인 근사치로 추정하고 있습니다.(2) 당기와 전기 중 금융상품 범주별 순손익 구분내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

대여금및수취채권	이자수익	99,712	231,929

외환차손익	(883,251)	1,264,366

외화환산손익	922,221	380,338

대손상각비	(342,915)	(335,662)

소계	(204,233)	1,540,971

상각후원가로 측정하는 금융부채	이자비용	(2,008,354)	(1,786,787)

외환차손익	(137,087)	258,604

외화환산손익	(346,719)	(391,985)

소계	(2,492,160)	(1,920,168)

6. 현금및현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

금융기관예치금(*)	39,042,621	28,101,244

(*) 금융기관예치금은 보통예금 및 취득일 현재 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금을 포함하고 있습니다.

7. 매출채권및기타채권

(1) 당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

매출채권	42,737,874	452,865	32,134,182	-

대손충당금	(382,726)	(452,865)	(747,974)	-

미수금	739,746	-	736,253	-

대손충당금	(530,795)	-	(514,764)	-

미수수익	917	-	26,891	-

보증금	-	609,058	-	379,624

합계	42,565,016	609,058	31,634,588	379,624

(2) 당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 연령분석 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

연체되지 않은 채권	43,166,671	31,936,337

연체되었으나 손상되지 않은 채권

6개월 초과	13,535	78,096

손상채권

3개월 이하	-	312,911

6개월 초과	1,360,254	949,606

기말금액	44,540,460	33,276,950

(3) 당기와 전기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

매출채권	미수금	매출채권	미수금

기초금액	747,974	514,764	503,527	482,789

설정	470,149	16,031	338,915	31,975

환입	(143,265)	-	(35,228)	-

제각	(239,267)	-	(59,240)	-

기말금액	835,591	530,795	747,974	514,764

손상된 채권에 대한 충당금 설정 및 환입액은 손익계산서상 판매비와관리비(주석25참조)에 포함되어 있습니다.

8. 기타자산 당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

선급금	267,508	447,582

선급부가세	653,268	-

선급비용	282,531	64,665

합 계	1,203,307	512,247

9. 재고자산 (1) 당기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원)

구분	당기말	전기말

평가전	평가충당금	장부금액	평가전	평가충당금	장부금액

제품	6,925,047	(1,079,816)	5,845,231	5,564,251	(796,982)	4,767,269

재공품	5,956,368	(6,709)	5,949,659	5,717,439	-	5,717,439

원재료	5,145,035	(320,749)	4,824,286	4,150,854	(442,995)	3,707,859

부재료	1,836,397	(171,505)	1,664,892	1,299,740	(143,992)	1,155,748

미착자재	623,975	-	623,975	1,551,417	-	1,551,417

저장품	173,502	-	173,502	160,202	-	160,202

상품	5,276	-	5,276	-	-	-

합계	20,665,600	(1,578,779)	19,086,821	18,443,903	(1,383,969)	17,059,934

(2) 당기와 전기 중 재고자산평가충당금의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	1,383,969	1,239,482

증가	2,297,471	1,888,554

감소	(2,102,661)	(1,744,067)

기말금액	1,578,779	1,383,969

(3) 비용으로 인식되어 매출원가에 포함된 재고자산의 원가는 78,221백만원(전기:73,219백만원) 입니다.

(4) 당기말 현재 재고자산의 담보제공 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	차입금액	담보권자

재고자산	19,086,821	15,600,000	차입금(주석15)	12,000,000	한국수출입은행

10. 종속기업투자

(1) 당기말과 전기말 현재 종속기업투자의 현황은 다음과 같습니다(단위:천원).

종목	소재국가	지분율(%)	당기말	전기말

INNOX HONGKONG CO., LTD.	홍콩	100	-	-

㈜아이베스트	한국	100	3,000,000	-

㈜알톤스포츠(*)	한국	46.6	48,265,847	50,825,000

합계	51,265,847	50,825,000

(*) 의결권의 과반수를 보유하고 있지 않으나, 해당 기업의 재무정책과 영업활동을 결정할 수 있는 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.

(2) 당기 중 종속기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	기초	취득	손상(*)	기말

㈜아이베스트	-	3,000,000	-	3,000,000

㈜알톤스포츠	50,825,000	5,000,380	(7,559,533)	48,265,847

합계	50,825,000	8,000,380	(7,559,533)	51,265,847

(*) 당기 중 종속기업인 ㈜알톤스포츠의 손실누적과 시장가치 하락에 따라 손상검사가 수행되었으며, 7,560백만원의 손상차손을 인식하였습니다. 동 현금창출단위의 회수가능액은 사용가치에 근거하여 산출되었으며, 손상차손은 기타비용으로 계상되었습니다. 사용가치 산정에 사용된 할인율은 9.13%입니다.

(3) 당기말 현재 종속기업투자자산의 담보제공 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기말	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	차입금액	담보권자

종속기업투자	38,596,427	36,000,000	차입금(주석15)	40,000,000	한국산업은행

11. 유형자산

(1) 당기와 전기 중 유형자산 증감내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기	토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	공기구비품	건설중인자산	합계

기초 장부가액	23,247,353	49,053,709	3,280,598	16,885,315	600,555	1,614,547	1,954,200	96,636,277

취득	191,518	-	11,001	810,291	50,598	587,568	2,904,835	4,555,811

처분	-	-	-	-	(37,055)	-	-	(37,055)

대체(*)	-	-	171,000	416,810	249,941	269,685	(1,173,097)	(65,661)

감가상각	-	(1,324,246)	(1,232,100)	(6,663,548)	(240,434)	(818,915)	-	(10,279,243)

기말 장부가액	23,438,871	47,729,463	2,230,499	11,448,868	623,605	1,652,885	3,685,938	90,810,129

기말 취득원가	23,438,871	52,654,035	6,325,748	42,471,142	1,285,948	9,819,252	3,689,077	139,684,073

기말 감가상각누계액	-	(4,924,572)	(4,095,249)	(31,010,241)	(662,343)	(7,691,091)	-	(48,383,496)

기말 국고보조금	-	-	-	(12,033)	-	(475,276)	(3,139)	(490,448)

전기	토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	공기구비품	건설중인자산	합계

기초 장부가액	23,246,337	49,733,521	3,234,062	18,145,120	496,871	2,051,171	5,039,482	101,946,564

취득	1,016	634,041	960,072	2,376,854	364,018	583,154	249,272	5,168,427

처분	-	-	-	-	(46,198)	-	-	(46,198)

대체(*)	-	-	178,605	3,120,096	-	-	(3,334,554)	(35,853)

감가상각	-	(1,313,853)	(1,092,141)	(6,756,755)	(214,136)	(1,019,778)	-	(10,396,663)

기말 장부가액	23,247,353	49,053,709	3,280,598	16,885,315	600,555	1,614,547	1,954,200	96,636,277

기말 취득원가	23,247,353	52,654,035	6,143,748	41,322,141	1,186,494	8,961,998	1,954,200	135,469,969

기말 감가상각누계액	-	(3,600,326)	(2,863,150)	(24,417,193)	(585,939)	(6,598,779)	-	(38,065,387)

기말 국고보조금	-	-	-	(19,633)	-	(748,672)	-	(768,305)

(*) 당기 중 44백 만원은 소모품비로, 22백만원은 무형자산으로 대체 되었으며, 전기 중 16백만원은 무형자산으로, 20백만원은 재고자산으로 각각 대체 되었습니다.

(2) 당기와 전기 중 감가상각비가 포함된 항목은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

매출원가	9,580,154	9,662,352

판매비와관리비	699,089	734,311

합계	10,279,243	10,396,663

(3) 회사는 일부 차량운반구를 운용리스로 이용 하고 있으며, 이러한 리스계약의 기간은 3년 입니다. 이에 따라 당기비용으로 인식된 리스료는 151 백만원(전기: 162백만원)입니다.

(4) 당기말 현재 회사가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

보험종류	자산	부보액	보험회사명

재산종합보험 등	건물, 기계장치 등	48,044,770	KB손해보험㈜

40,329,988	메리츠화재해상보험㈜

회사는 상기보험 이외에도 KB손해보험㈜에 차량운반구에 대한 책임보험 및 종합보험에 가입되어 있습니다.(5) 당기말 현재 유형자산의 담보제공 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	차입금액	담보권자

토지,건물,기계장치	37,026,482	43,000,000	차입금(주석15)	40,000,000	한국산업은행

(6) 당기 중 적격 자산인 유형자산에 대해 자본화된 차입원가는 43백만원이며, 자본화가능차입원가를 산정하기 위해 사용된 자본화차입이자율은 2.7%입니다.12. 투자부동산 (1) 당기와 전기 중 투자부동산의 증감내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기	토지	건물	구축물	합계

기초 장부가액	1,290,918	2,544,558	98,878	3,934,354

감가상각	-	(35,130)	(10,745)	(45,875)

처분	(1,290,918)	(2,509,428)	(88,133)	(3,888,479)

기말 장부가액	-	-	-	-

전기	토지	건물	구축물	합계

기초 장부가액	1,290,918	2,648,604	140,840	4,080,362

감가상각	-	(84,718)	(41,211)	(125,929)

손상(*)	-	(19,328)	(751)	(20,079)

기말 장부가액	1,290,918	2,544,558	98,878	3,934,354

기말 취득원가	1,290,918	4,081,858	419,450	5,792,226

기말 감가상각누계액	-	(976,230)	(291,014)	(1,267,244)

기말 손상차손누계액	-	(561,070)	(29,558)	(590,628)

(*) 전기 중 투자부동산 회수가능액과 장부금액의 차이를 포괄손익계산서상 기타비용으로 인식하였습니다.

회사의 투자부동산 감가상각비는 전액 판매비와관리비에 포함되어 있습니다.(2) 투자부동산의 공정가치전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 4,559백만원이며, 공정가치 평가는 독립된 평가인에 의해 수행되었습니다.13. 무형자산 (1) 당기와 전기 중 무형자산 증감내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기	회원권	산업재산권	개발비	소프트웨어	합계

기초 장부가액	790,973	88,634	335,910	394,710	1,610,227

대체(*1)	-	22,267	-	-	22,267

상각	-	(19,058)	(212,154)	(263,132)	(494,344)

손상(*2)	(63,924)	-	-	-	(63,924)

기말 장부가액	727,049	91,843	123,756	131,578	1,074,226

기말 취득원가	1,181,995	624,898	9,070,667	2,790,725	13,668,285

기말 감가상각누계액	-	(509,633)	(6,314,279)	(2,659,147)	(9,483,059)

기말 손상차손누계액	(454,946)	-	(2,632,632)	-	(3,087,578)

기말 국고보조금	-	(23,422)	-	-	(23,422)

전기	회원권	산업재산권	개발비	소프트웨어	합계

기초 장부가액	958,973	80,640	813,607	693,093	2,546,313

취득	-	13,191	-	126,900	140,091

처분	(150,000)	-	-	-	(150,000)

대체(*1)	-	16,318	-	-	16,318

상각	-	(21,515)	(477,697)	(425,283)	(924,495)

손상(*2)	(18,000)	-	-	-	(18,000)

기말 장부가액	790,973	88,634	335,910	394,710	1,610,227

기말 취득원가	1,181,995	603,777	9,070,667	2,790,725	13,647,164

기말 감가상각누계액	-	(492,345)	(6,102,125)	(2,396,015)	(8,990,485)

기말 손상차손누계액	(391,022)	-	(2,632,632)	-	(3,023,654)

기말 국고보조금	-	(22,798)	-	-	(22,798)

(*1) 건설중인자산에서 대체된 금액입니다.(*2) 당기와 전기 중 무형자산 회수가능액과 장부금액의 차이를 포괄손익계산서상 기타비용으로 인식하였습니다.

무형자산상각비는 매출원가에 121백만원(전기: 193백만원), 판매비와관리비에 373백만원(전기: 732백만원) 포함되어 있습니다.회사가 비용으로 인식한 연구와 개발지출의 총액은 10,652백만원(전기: 8,699백만원)입니다.14. 매입채무및기타채무

당기말과 전기말 현재 매입매무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

매입채무	12,700,653	5,419,330

미지급금	4,127,900	3,310,861

미지급비용	3,725,072	2,607,675

임대보증금	-	222,000

합계	20,553,625	11,559,866

15. 차입금 당기말과 전기말 현재 차입금 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	차입처	최장만기일	연이자율(%)당기말	당기말	전기말

단기차입금	운영자금	한국산업은행(*)	2017-11-10	2.52	5,000,000	15,000,000

한국수출입은행(*)	2017-08-17	2.37	12,000,000	12,000,000

㈜한국씨티은행	2017-06-05	2.90	10,000,000	5,000,000

중소기업은행	2017-03-22	3.12	3,000,000	-

연불수입금융	한국산업은행 등	2017-10-27	0.87 - 2.00	4,712,762	163,532

소계	34,712,762	32,163,532

장기차입금	산업시설자금대출 등	한국산업은행(*)	2020-03-26	3.09	30,000,000	30,000,000

운영자금	한국산업은행(*)	2017-02-03	3.38	5,000,000	5,000,000

㈜국민은행	2017-02-12	2.43	6,042,500	5,860,000

소계	41,042,500	40,860,000

차감: 유동성대체분	(11,042,500)	-

차감계	30,000,000	40,860,000

(*) 상기 차입금에 대하여 회사의 종속기업투자자산과 재고자산, 유형자산이 담보로 설정되어 있습니다(주석9,10,11 참조).

16. 기타부채 당기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

예수금	91,108	102,717

선수금	26,470	100

합계	117,578	102,817

17. 퇴직급여

(1) 당기말과 전기말 현재 재무상태표에 인식된 순확정급여부채 산정내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

기금이 적립된 확정급여채무의 현재가치	12,099,846	10,172,470

사외적립자산의 공정가치	(5,251,872)	(3,850,171)

재무상태표상 순확정급여부채	6,847,974	6,322,299

( 2) 당기와 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	10,172,470	9,413,566

당기근무원가	1,821,038	1,714,808

이자비용	272,836	240,887

재측정요소

경험조정에 인한 보험수리적손익	260,095	20,286

인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	-	171

재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	(20,984)	404,376

퇴직금지급액	(405,609)	(1,621,624)

보고기간말 금액	12,099,846	10,172,470

(3) 당기와 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	3,850,171	3,527,247

이자수익	86,715	88,384

재측정요소	(38,345)	(30,537)

기여금	1,800,000	1,000,735

퇴직금지급액	(446,669)	(735,658)

보고기간말 금액	5,251,872	3,850,171

(4) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

정기예금	5,251,872	3,850,171

(5) 당기와 전기 중 확정급여제도와 관련하여 당기손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

당기근무원가	1,821,038	1,714,808

순이자원가	186,121	152,503

합계	2,007,159	1,867,311

총 비용 중 1,005백만원(전기: 904백만원)은 매출원가에 포함되었으며, 1,002백만원(전기: 963백만원)은 판매비와관리비에 포함되었습니다. (6) 당기말과 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다.

구분	당기말	전기말

할인율	2.51%	2.48%

기대임금상승률	4.57%	4.57%

(7) 주요 가정의 변동에 따른 대략적인 퇴직급여부채의 민감도 분석내역은 다음과 같습니다.

구분	주요 가정의 변동	부채금액의 변동

할인율	1% 증가/감소	5.4% 감소/6.2% 증가

급여상승율	1% 증가/감소	6.1% 증가/5.5% 감소

(8) 확정급여채무의 가중평균만기는 7년입니다.

18. 법인세비용 및 이연법인세

(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

당기법인세

당기손익에 대한 당기법인세	3,443,911	4,820,464

이연법인세

일시적차이의 증감	(383,585)	(1,126,726)

자본에 직접 반영된 이연법인세	61,040	100,181

총이연법인세	(322,545)	(1,026,545)

법인세비용	3,121,366	3,793,919

(2) 당기와 전기 중 법인세차감전순손익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

법인세비용차감전순손익	8,236,363	16,199,460

적용세율에 따른 법인세비용	1,790,000	3,541,881

조정사항:

세무상 차감되지 않는 비용	180,947	157,187

세액공제	(962,931)	(608,473)

기타	2,113,350	703,324

법인세비용	3,121,366	3,793,919

(3) 당기와 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

반영전	법인세효과	반영후	반영전	법인세효과	반영후

이연법인세

순확정급여부채의 재측정요소	(277,456)	61,040	(216,416)	(455,370)	100,181	(355,189)

(4) 당기와 전기 중 동일과세당국과 관련된 금액을 상계하기 이전의 이연법인세자산(부채) 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기	기초	손익계산서	기타포괄손익	기말

매출채권및기타채권	199,026	4,336	-	203,362

재고자산	304,473	42,858	-	347,331

유형자산	130,334	72,390	-	202,724

투자부동산	151,866	(151,866)	-	-

무형자산	181,268	388	-	181,656

매입채무및기타채무	338,288	229,534	-	567,822

순확정급여부채	1,291,304	45,575	61,040	1,397,919

충당부채	112,363	77,548	-	189,911

종속기업투자주식	(3,221)	1,782	-	(1,439)

이연법인세자산(부채)	2,705,701	322,545	61,040	3,089,286

전기	기초	손익계산서	기타포괄손익	기말

매출채권및기타채권	152,545	46,480	-	199,025

재고자산	272,686	31,787	-	304,473

유형자산	59,356	70,979	-	130,335

투자부동산	-	151,866	-	151,866

무형자산	179,543	1,725	-	181,268

매입채무및기타채무	332,331	5,958	-	338,289

퇴직급여채무	1,084,110	107,012	100,181	1,291,303

충당부채	47,971	64,392	-	112,363

기타	(549,567)	546,346	-	(3,221)

이연법인세자산(부채)	1,578,975	1,026,545	100,181	2,705,701

(5) 보고기간종료일 현재 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제시기는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기말	전기말

이연법인세자산

12개월 후에 결제될 이연법인세자산	3,361,009	3,018,479

12개월 이내에 결제될 이연법인세자산	1,123,284	999,569

소 계	4,484,293	4,018,048

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채	(1,375,412)	(1,067,038)

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채	(19,595)	(245,309)

소 계	(1,395,007)	(1,312,347)

이연법인세자산(부채) 순액	3,089,286	2,705,701

(6) 당기말 현재 이연법인세자산으로 인식하지 아니한 차감할 일시적차이의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	사유

종속기업투자	8,823,690	1,272,532	처분하지 않을 예정

19. 충당부채

회사는 출고된 제품의 교환 및 환불 등으로 인하여 향후 부담할 것으로 예상되는 비용을 과거 경험율 등을 기초로 추정하여 판매보증충당부채로 설정하고 있으며, 당기와 전기 중 판매보증충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초	510,742	218,052

전입	1,823,201	1,363,423

사용	(1,470,712)	(1,070,733)

기말	863,231	510,742

20. 기타금융부채

당기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

장기미지급금	842,495	1,321,008

21. 자본금과 주식발행초과금

(1) 회사가 발행할 주식의 총수는 100,000천주이고, 발행한 주식수는 보통주식 12,318,242주(전기: 12,308,242주)이며 1주당 액면금액은 500원입니다.

(2) 당기와 전기 중 회사가 발행한 주식 및 이에 따른 자본금과 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	주식수(단위:주)	자본금	주식발행초과금	합계

전기초	12,308,242	6,154,121	52,509,699	58,663,820

전기말	12,308,242	6,154,121	52,509,699	58,663,820

주식선택권 행사	10,000	5,000	211,373	216,373

당기말	12,318,242	6,159,121	52,721,072	58,880,193

22. 주식기준보상

(1) 당기말 현재 회사가 부여한 주식선택권 관련 주요 사항은 다음과 같습니다.

구분	8차 부여	9차 부여	10차 부여	11차 부여

부여일	2012.09.17	2013.10.11	2014.02.03	2016.01.20

발행할 주식의 총수(주)	10,000	30,000	30,000	80,000

부여방법	신주교부	신주교부	신주교부	신주교부

가득조건	약정용역제공 2년	약정용역제공 2년	약정용역제공 3년	약정용역제공 2년

행사가격	1주당 17,500원	1주당 25,000원	1주당 22,000원	1주당 14,000원

행사가능기간	2014.9.17 - 2017.9.16	2015.10.11 - 2018.10.10	2016.02.03 - 2019.02.02	2018.01.20 - 2021.01.19

(2) 당기와 전기 중 주식선택권의 수량과 가중평균행사가격의 변동은 다음과 같습니다.

구분	주식매수선택권 수량(단위:주)	가중평균행사가격(단위:원)

당기	전기	당기	전기

기초 잔여주	90,000	100,000	21,176	21,558

부여	80,000	-	14,000	-

행사	(10,000)	-	(14,583)	-

소멸	(10,000)	(10,000)	(17,500)	(25,000)

기말 잔여주	150,000	90,000	18,033	21,176

(3) 회사는 부여된 주식선택권의 보상원가를 블랙-숄즈 모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과같습니다.

구분	8차 부여	9차 부여	10차 부여	11차 부여

무위험이자율	2.86%	2.87%	2.88%	1.65%

기대행사기간	3.5년	3.5년	3.5년	3.5년

예상주가변동성	30.94%	40.30%	36.88%	60.56%

(4) 상기 주식선택권의 총 보상비용은 960백만원이며, 당기 중 회사는 214백만원(전기: 141백만원)을 주식보상비용 계정과목으로 당기손익으로 인식하고 주식선택권으로 기타불입자본에 계상하고 있습니다.

23. 기타불입자본 당기말과 전기말 현재 기타불입자본의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

주식발행초과금	52,721,072	52,509,699

자기주식(*)	(17,644,645)	(15,100,702)

자기주식처분이익	1,492,398	1,492,398

주식선택권	732,233	678,099

기타자본	89,101	-

합계	37,390,159	39,579,494

(*) 당기 중 자기주식 2,544백만원을 매입하였습니다.

24. 이익잉여금 (1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

이익준비금	5,649	5,649

연구및인력개발준비금	2,000,000	4,000,000

미처분이익잉여금	95,874,076	88,975,495

합계	97,879,725	92,981,144

(2) 당기와 전기 중 이익잉여금처분계산서는 다음과 같습니다.

이 익 잉 여 금 처 분 계 산 서

제16(당)기 2016년 1월 1일 부터 제15(전)기 2015년 1월 1일 부터
2016년 12월 31일 까지 2015년 12월 31일 까지
처분예정일 2017년 3월 9일 처분확정일 2016년 3월 27일

주식회사 이녹스 (단위 : 원)

과 목	제 16(당) 기	제 15(전) 기

Ⅰ. 미처분이익잉여금	95,874,076,666	88,975,495,522

1. 전기이월이익잉여금	90,975,495,522	76,925,143,767

2. 순확정급여부채의 재측정요소	(216,415,878)	(355,188,906)

3. 당기순이익	5,114,997,022	12,405,540,661

Ⅱ. 임의적립금 등의 이입액	1,000,000,000	2,000,000,000

1. 연구및인력개발준비금	1,000,000,000	2,000,000,000

합 계	96,874,076,666	90,975,495,522

Ⅲ. 이익잉여금처분액	-	-

Ⅳ. 차기이월미처분이익잉여금	96,874,076,666	90,975,495,522

25. 판매비와관리비

당기와 전기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

급여	5,895,806	5,316,320

퇴직급여	675,215	684,123

주식보상비용	214,378	140,720

복리후생비	876,639	724,737

여비교통비	390,016	339,592

통신비	44,264	42,878

소모품비	116,964	189,828

도서인쇄비	12,467	13,973

지급수수료	3,435,196	3,766,008

세금과공과	255,413	258,132

지급임차료	298,776	276,314

교육훈련비	52,162	34,564

감가상각비	194,578	218,805

무형자산상각비	372,683	730,598

수선유지비	1,202	65,521

차량유지비	66,823	71,324

접대비	719,877	610,359

광고선전비	86,963	38,514

보험료	160,935	115,153

경상개발비	10,652,029	8,698,839

견본비	838,958	964,260

판매보증비	1,823,201	1,363,423

운반비	742,869	770,402

대손상각비	342,915	335,662

합계	28,270,329	25,770,049

26. 비용의 성격별 분류 당기와 전기 중 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	당기	전기

원재료 및 미착자재의 사용	79,820,425	75,421,798

제품 및 재공품의 변동	(1,599,725)	(2,203,073)

종업원급여	23,440,849	20,828,329

감가상각 및 무형자산상각	10,819,462	11,447,087

기타비용	48,932,342	29,831,948

합계	161,413,353	135,326,089

27. 기타수익 및 기타비용

당기와 전기 중 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기타수익	외환차익	1,306,375	1,249,614

외화환산이익	368,184	126,079

유형자산처분이익	25,428	45,984

수수료수익	74,141	552,470

임대료수익	92,500	246,000

잡이익	597,986	749,182

무형자산손상차손환입	-	5,000

소계	2,464,614	2,974,329

기타비용	외환차손	1,466,091	568,844

외화환산손실	38,341	16,238

기부금	256,207	244,750

무형자산손상차손	63,924	23,000

유형자산처분손실	7,404	13,728

무형자산처분손실	-	18,182

투자부동산처분손실	88,479	-

잡손실	57,133	52,986

종속기업손상차손	7,559,533	-

투자부동산손상차손	-	20,079

소계	9,537,112	957,807

28. 금융수익 및 금융비용 당기와 전기 중 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

금융수익	이자수익	99,712	231,929

외환차익	733,314	1,008,916

외화환산이익	641,868	254,259

소계	1,474,894	1,495,104

금융비용	이자비용	2,008,354	1,786,787

외환차손	1,593,937	166,716

외화환산손실	396,208	375,747

소계	3,998,499	2,329,250

29. 주당손익

(1) 당기와 전기 중 기본주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다.

구분	당기	전기

당기순이익(단위:천원)	5,114,997	12,405,541

가중평균유통보통주식수(단위:주)	11,195,989	11,612,899

기본주당손익(단위:원)	457	1,068

(2) 당기와 전기 중 주식선택권은 희석효과가 발생하지 아니하여 희석주당이익은 기본주당익과 동일합니다.

30. 현금흐름표 (1) 당기와 전기 중 영업으로부터 창출된 현금흐름은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

당기순이익	5,114,997	12,405,541

조정사항	27,355,533	20,538,632

법인세비용	3,121,366	3,793,919

이자비용	2,008,354	1,786,787

퇴직급여	2,007,159	1,867,311

주식보상비용	214,378	140,720

대손상각비	342,915	335,662

감가상각비	10,325,118	10,522,592

유형자산처분손실	7,404	13,728

무형자산처분손실	-	18,182

투자부동산처분손실	88,479	-

무형자산상각비	494,344	924,495

판매보증비	1,823,201	1,363,423

투자부동산손상차손	-	20,079

무형자산손상차손	63,924	23,000

종속기업손상차손	7,559,533	-

외화환산손실	434,550	391,985

이자수익	(99,712)	(231,929)

유형자산처분이익	(25,428)	(45,984)

외화환산이익	(1,010,052)	(380,338)

무형자산손상차손환입	-	(5,000)

영업활동으로 인한 자산부채의 변동	(8,491,683)	(12,666,749)

매출채권의 증감	(10,957,793)	(7,414,802)

기타채권의 증감	19,717	179,074

기타자산의 증감	(691,059)	45,578

재고자산의 증감	(2,026,887)	(3,452,262)

매입채무의 증감	7,272,548	738,892

기타채무의 증감	1,106,686	181,115

기타유동부채의 증감	14,757	13,090

충당부채의 증감	(1,470,712)	(1,070,733)

퇴직금의 지급	(405,609)	(1,621,624)

사외적립자산의 증가	(1,353,331)	(265,077)

영업으로부터 창출된 현금흐름	23,978,847	20,277,424

(2) 당기와 전기 중 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 기	전 기

건설중인자산의 본계정대체	1,173,097	3,334,554

사업결합으로 인한 보증금 등 대체	-	1,750,000

31. 특수관계자거래 (1) 당기말 현재 회사의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구분	특수관계자명

종속기업	INNOX HONGKONG CO., LTD.심천이녹스 전자과기유한공사(*)㈜알톤스포츠알톤(천진)자전거유한공사(*)포스알톤(천진)강관유한공사(*)㈜아이베스트

(*) 심천이녹스 전자과기유한공사는 회사의 종속기업인 INNOX HONGKONG CO., LTD.가100% 지분을 보유한 종속기업이며, 알톤(천진)자전거유한공사와 포스알톤(천진)강관유한공사는 각각 ㈜알톤스포츠와 알톤(천진)자전거유한공사의 종속기업입니다.

( 2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 주요 거래 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	회사명	매출 등	매입 등

당기	전기	당기	전기

종속기업	INNOX HONGKONG CO., LTD.	2,829,237	1,463,094	27,810	78,395

㈜알톤스포츠	74,141	552,470	50,001	2,525

(3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자와의 거래로 인한 채권ㆍ채무의 주요 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	회사명	채권

당기말	전기말

종속기업	INNOX HONGKONG CO., LTD.	2,242,935	2,213,751

심천이녹스 전자과기유한공사	1,837	1,892

㈜알톤스포츠	-	39,474

당기말 현재 상기 특수관계자 채권에 대해 907백만원(전기말: 880백만원)의 대손충당금을 설정하고 있습니다.

(4) 당기와 전기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

급여	3,012,902	2,821,826

퇴직급여	430,234	517,505

주식보상비용	214,378	140,720

(5) 회사는 당기말 현재 한국증권금융㈜의 우리사주조합원 대출금에 대하여 434백만원의 지급보증을 제공하고 있으며, 종속기업인 심천이녹스 전자과기유한공사 차입금에 대하여 CNY 5,500천의 지급보증을 제공하고 있습니다.32. 영업부문 (1) 회사의 영업부문은 단일영업부문이며, 영업수익은 모두 국내에 귀속됩니다.(2) 당기와 전기 중 회사의 지역별 매출현황은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	국내	중국	대만	기타	계

당기	153,700,277	11,282,776	6,086,693	8,176,072	179,245,818

전기	130,918,415	8,738,021	6,503,000	4,183,736	150,343,172

(3) 당기와 전기 중 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 매출액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

고객1	38,845,225	28,466,743

고객2	32,827,124	2,739,711

33. 우발부채와 약정사항

당기말 현재 회사는 한국산업은행 등과 총 USD 22,000천 한도의 무역금융약정을 체결하고 있으며, 중소기업은행 등과 총 13,000백만원의 무역어음대출약정 등을 체결하고 있습니다. 또한, 당기말 현재 회사는 이행계약 및 이행지급 등과 관련하여 서울보증보험㈜로부터 145백만원의 지급보증을 제공받고 있습니다.한편, 회사는 종속기업인 ㈜알톤스포츠 지분 매매계약과 관련한 손해배상 등을 담보하기 위하여 매매대금 중 750백만원을 에스크로 계좌에 유보하였으며, 당기말 현재 상기 유보액과 관련하여 장기금융상품 602백만원의 사용이 제한되어 있습니다.34. 보고기간후 사건회사는 2017년 1월 6일 이사회결의에 의거 자회사 지분의 관리 및 투자를 목적으로 하는 지주회사 부문과 FPCB용 소재, 반도체 PKG용 소재, 디스플레이용 OLED소재 등을 개발, 제조 및 판매하는 IT소재 부문을 분할하기로 결졍하였으며, 회사분할의 진행 계획은 다음과 같습니다.

구분	내용

분할방법	인적분할

분할회사	주식회사 이녹스(분할존속회사) 주식회사 이녹스첨단소재(분할신설회사)

주주총회예정일	2017년 4월 28일

분할기일	2017년 6월 1일