미래에셋생명 사업보고서 (2023.12)
8. 기타 재무에 관한 사항

1. 재무제표 재작성 등 유의사항당기(제37기)부터 기업회계기준서 제1117호 '보험계약' 및 제1109호 '금융상품'을 최초 적용하였습니다. 이에 전기(제36기) 재무제표(연결/별도)는 기업회계기준서 제1117호를 소급 적용하여 재작성 하였습니다.상세한 내용과 영향은 "Ⅲ. 재무에 관한 사항, 3.연결재무제표 주석 및 5.재무제표 주석"에서 '회계정책과 공시의 변경' 부분을 참고하시기 바랍니다.

1. 대손충당금 설정현황

가. 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내용 (단위 : 백만원)

구 분	계정과목	채권 금액	대손충당금	대손충당금

설정률

제37기	콜론	-	-	-

부동산담보대출금	871,574	978	0.11%

신용대출금	417,482	10,490	2.51%

지급보증대출금	715,806	124	0.02%

기타대출금	1,197,693	4,249	0.35%

예치금	126,015	-	0.00%

미수금	216,677	879	0.41%

보증금	21,131	-	0.00%

미수수익 및 기타	708,633	348	0.05%

합 계	4,275,011	17,068	0.40%

제36기	콜론	-	-	-

부동산담보대출금	1,003,444	-	0.00%

신용대출금	370,471	6,085	1.64%

지급보증대출금	907,171	-	0.00%

기타대출금	1,508,356	130	0.01%

예치금	130,540	-	0.00%

미수금	67,351	9,240	13.72%

보증금	22,976	-	0.00%

미수수익 및 기타	679,220	8,607	1.27%

합 계	4,689,529	24,062	0.51%

제35기	콜론	-	-	-

부동산담보대출금	1,048,783	1	0.00%

신용대출금	368,518	6,187	1.68%

지급보증대출금	1,166,911	-	0.00%

기타대출금	1,421,616	102	0.01%

예치금	162,577	-	0.00%

미수금	134,876	25,228	18.70%

보증금	25,687	-	0.00%

미수수익 및 기타	625,275	8,614	1.38%

합 계	4,954,243	40,132	0.81%

주) K-IFRS(한국채택국제회계기준) 연결재무제표기준으로 작성

2. 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황 (단위 : 백만원)

구 분	제37기	제36기	제35기

1-1. 전기말 대손충당금 잔액합계	24,062	40,132	59,165

회계정책에 의한 변경 효과	8,924	-	2,069

1-2. 기초 대손충당금 잔액합계	33,831	40,132	57,096

2. 순대손처리액(①－②+③)	10,493	15,506	19,494

① 대손처리액(상각채권액)	21,807	19,626	21,457

② 상각채권회수액	1,545	2,417	2,660

③ 기타증감액	(9,769)	(1,703)	697

3. 대손상각비 계상(환입)액	3,499	(564)	2,530

4. 기말 대손충당금 잔액합계 (1-2+3)	17,068	24,062	40,132

주) K-IFRS(한국채택국제회계기준) 연결재무제표기준으로 작성

3. 금융상품의 공정가치측정

(1) 계정 분류와 공정가치공정가치란 합리적인 판단력과 거래의사가 있는 독립된 당사자 사이의 거래에서 자산이 교환되거나 부채가 결제될 수 있는 금액을 말합니다. 당사는 매 보고기간말에 금융자산과 금융부채의 종류별 공정가치와 장부금액을 비교하는 형식으로 공시합니다. 금융상품 공정가치의 최선의 추정치는 활성시장에서 공시되는 가격입니다.당사는 금융상품의 공정가치평가에 사용한 평가기법이 적절하고 재무상태표에 기록된 공정가치가 합리적이라고 확신하지만, 다른 평가기법을 사용하거나 다른 가정을 이용한다면 재무상태표상의 금융상품 공정가치가 변동될 수도 있습니다. 또한 공정가치를 측정함에 있어 다양한 평가기법이 사용되었고 여러 추정이 이루어졌기 때문에 다른 금융기관의 금융상품 공정가치 금액과 합리적으로 비교하는 것이 어려울 수 있습니다.활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 당사는 보고기간말 현재 주요한 시장상황에 기초하여, 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다.금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법은 다음과 같습니다.

구분	공정가치 측정방법

유가증권	상장주식 등 활성시장에서 거래되는 유가증권의 경우 공시되는 가격을 사용하고 있으며, 공시가격이 없는 경우 외부전문평가기관에 의해 산출된 공정가치를 사용하고 있습니다. 외부전문평가기관은 DCF모형(Discounted Cash Flow Model), IMV모형(Imputed Market Value Model), FCFE(Free Cash Flow to Equity Model), 배당할인모형, 위험조정할인율법, 순자산가치법 중 평가대상의 특성을 고려하여 적합하다고 판단된 1개 이상의 평가방법을 사용하여 공정가치를 산정하고 있습니다.

대출채권	대출채권의 경우 DCF모형을 사용하여 공정가치를 산출하고 있습니다. DCF모형 적용 시 계약조건에 따라 산출한 계약현금흐름에 중도상환위험을 반영한 조기상환율을 적용하여 기대현금흐름을 적용한후 각 구간에 대응하는 적절한 할인율로 할인하여 공정가치를 산출합니다. 대출채권 중 결산일 기준 잔존 만기가 3개월 이하이거나, 변동금리상품 중 금리변경주기가 3개월 이하인 상품은 장부금액을 공정가치로 간주합니다.

파생상품	장내파생상품의 경우 활성시장에서 거래될 경우 공시되는 가격을 사용하며, 장외상품의 경우 평가기법을 사용하여 측정한 공정가치를 사용하고 있습니다. 시장에서 관측 가능한 투입 변수에 기초한 옵션, 이자율스왑, 통화스왑 등과 같은 보편적인 장외파생상품과 공정가치 측정에 사용되는 일부 혹은 모든 변수들이 시장에서 관측불가능하여 어떠한 가정에 기초한 평가기법에 의해 공정가치를 측정해야 하는 일부 복잡한 금융상품의 경우 독립적인 외부전문평가기관의 평가결과를 사용하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 금융상품별 범주별 공정가치는 다음과 같습니다.1) 당기말

(단위: 백만원)

구분	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산(*1)	1,227,249	1,227,249

당기손익-공정가치 측정 금융자산(*2)	16,052,333	16,052,333

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	11,226,454	11,226,454

상각후원가 측정 대여금 및 수취채권

상각후원가 측정 대출채권	3,183,909	3,074,174

상각후원가 측정 기타수취채권(*3)	1,009,558	1,009,558

합계	32,699,503	32,589,768

금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채(*2)	20,641	20,641

차입부채(*3)	549,321	549,321

투자계약부채(*3)	3,175,249	3,175,249

기타금융부채(*3)	46,524	46,524

합계	3,791,735	3,791,735

(*1) 현금은 장부가액과 공정가치가 동일하며, 예치금은 단기성 예치금이 대부분이므로 공정가치의 대용치로 장부금액을 사용하였습니다.(*2) 파생상품을 포함합니다.(*3) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치로 판단하여 공정가치의 대용치로 장부금액을 사용하였습니다.

2) 전기말

(단위: 백만원)

구분	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산(*1)	916,711	916,711

당기손익인식금융자산(*2)	11,134,205	11,134,205

매도가능금융자산	6,627,442	6,627,442

만기보유금융자산	11,347,594	9,667,608

대여금 및 수취채권

대출채권	3,775,121	3,496,256

기타수취채권(*3)	839,190	839,190

합계	34,640,263	32,681,412

금융부채

당기손익인식금융부채(*2)	198,301	198,301

차입부채(*3)	998,790	998,790

투자계약부채(*3)	4,625,375	4,625,375

기타금융부채(*3)	43,817	43,817

합계	5,866,283	5,866,283

(*1) 현금은 장부가액과 공정가치가 동일하며, 예치금은 단기성 예치금이 대부분이므로 공정가치의 대용치로 장부금액을 사용하였습니다.(*2) 파생상품을 포함합니다.(*3) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치로 판단하여 공정가치의 대용치로 장부금액을 사용하였습니다.

(2) 공정가치의 수준공시당사는 금융상품의 공정가치를 다음의 3가지 공정가치수준으로 분류하여 공시합니다.- 수준 1: 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 금융상품의 경우, 동 금융상품의 공정가치는 수준1로 분류됩니다. 공정가치가 수준 1로 분류되는 금융 상품에는 거래소에서 거래되는 상장주식과 국고채권 등이 있습니다.- 수준 2: 평가기법을 사용하여 금융상품의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 중요 요 소가 시장에서 관측한 정보에 기초한다면 동 금융상품의 공정가치는 수준 2로 분류됩니다. 공정가치가 수준 2로 분류되는 금융상품에는 대부분의 원화ㆍ외화채권, 수익증권, 파생상품 등이 있습니다.- 수준 3: 평가기법을 사용하여 금융상품의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 중요 요소가 시장에서 관측불가능한 정보에 기초한다면 동 금융상품의 공정가치는 수준 3으로 분류됩니다. 공정가치가 수준 3으로 분류되는 금융상품에는 비상장주식과 수익증권 등이 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 재무제표에 공정가치로 측정되는 각 범주별 금융상품의 수준별 공정가치내역은 다음과 같습니다.

1) 당기말

(단위: 백만원)

구분	장부금액	공정가치	수준 분류

수준 1	수준 2	수준 3

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산(*1)	16,050,755	16,050,755	4,022,563	8,292,875	3,735,317

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	11,226,454	11,226,454	6,927,778	4,298,676	-

합계	27,277,209	27,277,209	10,950,341	12,591,551	3,735,317

금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채	20,641	20,641	-	20,641	-

(*1) 원가로 측정한 지분증권에 대해서는 공정가치 수준 공시를 생략하였습니다.

2) 전기말

(단위: 백만원)

구분	장부금액	공정가치	수준 분류

수준 1	수준 2	수준 3

금융자산

당기손익인식금융자산	11,134,205	11,134,205	3,373,200	7,752,216	8,789

매도가능금융자산(*1)	6,625,862	6,625,862	918,596	2,052,571	3,654,695

합 계	17,760,067	17,760,067	4,291,796	9,804,787	3,663,484

금융부채

당기손익인식금융부채	198,301	198,301	-	198,301	-

(*1) 원가로 측정한 지분증권에 대해서는 공정가치 수준 공시를 생략하였습니다.(3) 공정가치 수준 3의 변동내역당기와 전기 중 공정가치 수준 3에 해당하는 금융상품의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분	당기	전기

당기손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 유가증권	당기손익인식금융자산	매도가능금융자산

기초	3,663,484	-	10,161	3,211,406

총손익	당기손익인식액	33,807	-	(1,371)	(19,827)

기타포괄손익인식액	-	-	-	21,659

매입금액	349,339	-	(1)	665,840

매도금액	(311,313)	-	-	(224,383)

기말	3,735,317	-	8,789	3,654,695

(4) 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융자산 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

금융상품의 범주	당기말	전기말

당기손익-공정가치 측정 금융자산	1,578	-

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	-	-

매도가능금융자산	-	1,579

합계	1,578	1,579

(5) 가치평가기법 및 투입변수1) 당기말 및 전기말 현재 당사는 공정가치 서열체계에서 수준 2로 분류되는 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

i) 당기말

(단위 : 백만원)

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 유가증권	출자금	4	순자산가치법	순자산평가액

특수채	24,021	현재가치할인법	할인율

수익증권	4,883,344	순자산가치법	순자산평가액

외화유가증권	3,087,689	현재가치할인법,순자산가치법	할인율, 환율,순자산평가액

기타유가증권	95,722	순자산가치법	순자산평가액

파생상품자산	202,095	현재가치할인법	할인율, 환율

소계	8,292,875

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 유가증권	특수채	2,527,203	현재가치할인법	할인율

금융채	50,830	현재가치할인법	할인율

회사채	456,411	현재가치할인법	할인율

외화유가증권	1,264,232	현재가치할인법,순자산가치법	할 인율, 환율,순자산평가액

소계	4,298,676

금융자산 합계	12,591,551

금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채	파생상품부채	20,641	현재가치할인법	할인율, 환율

금융부채 합계	20,641

ii) 전기말

(단위 : 백만원)

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수

금융자산

당기손익인식금융자산	단기매매금융자산	수익증권	4,388,750	순자산가치법	순자산평가액

외화유가증권	3,208,820	현재가치할인법	할인율

파생상품자산	154,646	현재가치할인법	할인율,환율

소계	7,752,216

매도가능금융자산	지분증권	출자금	5	순자산가치법	순자산평가액

수익증권	614	순자산가치법	순자산평가액

채무증권	특수채	666,466	현재가치할인법	할인율

금융채	69,216	현재가치할인법	할인율

회사채	240,980	현재가치할인법	할인율

수익증권	41,450	순자산가치법	순자산평가액

외화유가증권	1,001,157	현재가치할인법
순자산가치법	할인율, 환율 순자산평가액

수익증권	32,683	순자산가치법	순자산평가액

소계	2,052,571

금융자산 합계	9,804,787

금융부채

당기손익인식금융부채	파생상품부채	198,301	현재가치할인법	할인율, 환율

금융부채 합계	198,301

2) 당기말 및 전기말 현재 당사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.i) 당기말

(단위 : 백만원)

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수 및 범위

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 유가증권	주식	91,455	순자산가치법	순자산평가액

출자금	78,387	순자산가치법	순자산평가액

수익증권	3,562,823	순자산가치법, 수익가치접근법(현금흐름할인법,배당할인모형) 등	순자산평가액, 할인율 / 0.00%~21.33% 청산가치변동률 / 100%

외화유가증권	2,652	현재가치할인법,순자산가치법	할인율, 순자산평가액

금융자산 합계	3,735,317

ii) 전기말

(단위 : 백만원)

구분	공정가치	가치평가기법	투입변수 및 범위

금융자산

당기손익인식금융자산	지분증권	수익증권	144	순자산가치법	순자산평가액

파생상품자산	8,645	이항모형평가법	연환산변동성/ 49.6%

매도가능금융자산	지분증권	주식	74,642	순자산가치법	순자산평가액

출자금	75,715	순자산가치법	순자산평가액

수익증권	3,493,039	순자산가치법, 수익가치접근법 (현금흐름할인법,배당할인모형) 등	순자산평가액, 할인율 / 2.36%~18.10% 청산가치변동률 / 100%

외화유가증권	11,299	현재가치할인법,순자산가치법	할인율, 순자산평가액

금융자산 합계	3,663,484

(6) 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정당사의 자산운용부서는 외부평가기관 의뢰 등을 통하여 공정가치를 측정하고 있으며이러한 공정가치 측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다.

(7) 수준 3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 민감도 분석대상으로 수준 3으로 분류되는 금융상품은 해당 공정가치 변동이 당기손익인식으로 인식되는 파생상품과 기타포괄손익으로 인식되는 지분증권 및 수익증권이 있습니다.당기말 및 전기말 현재 각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도 분석 결과는 아래와 같습니다.

1) 당기말

(단위: 백만원)

구분	당기손익 효과	기타포괄손익 효과

유리한 변동	불리한 변동	유리한 변동	불리한 변동

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산(*1)	44,056	(39,825)	-	-

(*1) 청산가치변동률(-1%p~1%p), 영구성장률(-1%p~1%p) 및 할인율(-1%p~1%p)을 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다. 주요 관측 불가능한 투입변수 사이에는 유의한 상호관계는 없습니다. 일부 수익증권은 투입변수의 변동에 따른 민감도 분석이 실무적으로 불가능하여 민감도 분석대상에서 제외하였습니다.2) 전기말

(단위: 백만원)

구분	당기손익 효과	기타포괄손익 효과

유리한 변동	불리한 변동	유리한 변동	불리한 변동

금융자산

당기손익인식금융자산(*1)	767	(874)	-	-

매도가능금융자산(*2)	-	-	38,439	(35,160)

(*1) 영구성장률(-1%p~1%p)과 할인율(-1%p~1%p)을 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다. 주요 관측 불가능한 투입변수 사이에는 유의한 상호관계는 없습니다.(*2) 청산가치변동률(-1%p~1%p), 영구성장률(-1%p~1%p) 및 할인율(-1%p~1%p)을 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다. 주요 관측 불가능한 투입변수 사이에는 유의한 상호관계는 없습니다. 일부 수익증권은 투입변수의 변동에 따른 민감도 분석이 실무적으로 불가능하여 민감도 분석대상에서 제외하였습니다.

(8) 재무상태표에서 공정가치로 측정하지는 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품당기말 및 전기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정하지는 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품의 수준별 공정가치내역은 다음과 같습니다.

1) 당기말

(단위: 백만원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

현금및현금성자산	1,227,249	-	-	1,227,249

상각후원가로 인식된 금융자산

상각후원가 대출채권	-	-	3,074,174	3,074,174

상각후원가 측정 기타수취채권	-	-	1,009,558	1,009,558

상각후원가로 인식된 금융부채

차입부채	-	549,321	-	549,321

기타금융부채	-	-	46,524	46,524

합계	1,227,249	549,321	4,130,256	5,906,826

2) 전기말

(단위: 백만원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

현금및현금성자산	916,711	-	-	916,711

만기보유금융자산	6,574,721	3,092,887	-	9,667,608

대여금및수취채권	-	-	4,335,446	4,335,446

차입부채	-	998,790	-	998,790

기타금융부채	-	-	43,817	43,817

합계	7,491,432	4,091,677	4,379,263	15,962,372