미래에셋생명 사업보고서 (2025.12)
3. 연결재무제표 주석

## 1. 회사의 개요 (연결)

1. 일반사항미래에셋생명보험주식회사(이하 '지배기업')와 그 종속기업(이하 지배기업과 종속 기업을 '연결실체')의 개요는 다음과 같습니다.
1.1 지배기업의 개요
지배기업은 생명보험업을 목적으로 1988년 3월에 설립되었으며, 당기말 현재 전국에 본점고객프라자 1개 및 대리점 337개(제휴은행 15개, 증권회사 9개 포함)의 조직을 가지고 인보험 및 그와 관련된 재보험 계약 등 인보험사업을 주요 영업으로 하고 있으며, 2015년 7월 8일에 당사의 주식을 한국거래소에 상장하였습니다.(1) 당기 중 판매중인 보험상품의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당기말 현재 지배기업의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.
(3) 재무정보 요약이번 연도 영업손익은 1,945 억원입니다. 영업손익 1,945 억원 중 보험손익은 770 억원이며, 투자손익은 1,175 억원입니다. 영업외손익은 42 억원입니다. 법인세 비용는 679 억원이며, 영업손익에서 영업외 손익을 가산하고 법인세비용을 차감한 당기순손익은 1,308 억원입니다. 보험손익의 주요 원인은 보험계약마진상각 2,058억원, 위험조정상각 440 억원입니다. 투자손익은 이자손익 4,789 억원, 기타투자손익 139 억원, 금융자산 처분손익 3,614 억원, 평가손익 1조 5,351 억원, 보험금융손익 (-) 2조 2,718 억원 등에 따라 발생하였습니다. 자산은 32조 9,208억원이며, 현금및현금성자산 9,822 억원, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 16조 9,481 억원, 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 11조 6,636 억원, 상각후원가 측정 대여금 및 수취채권 2조 8,814 억원 등입니다. 보험부채는 최선추정부채 24조 5,322 억원, 위험조정 4,060 억원, 보험계약마진 2조 584 억원입니다. 전기 대비 최선추정부채의 주요변동원인은 신계약효과 (-) 6,015 억원, 계리적가정 변동효과 5,205 억원, 금융가정 변경효과 (-) 2,396 억원 및 기타 변동효과 1조 787 억원 등이 있습니다. 보험계약마진의 주요 변동 원인은 신계약 5,399 억원, 가정변경 (-) 6,275 억원, 이자비용 607 억원, 상각 (-) 2,058 억원 및 기타 2,130 억원입니다. 자본은 2조 4,481 억원이며, 이중 자본금 9,907 억원, 자본잉여금 1,814 억원, 자본조정 (-) 3,713 억원, 이익잉여금 2조 739 억원, 기타포괄손익누계액 (-) 4,266 억원으로 구성됩니다.
1.2. 종속기업의 개요 1.2.1 종속기업의 현황
당기말 현재 연결대상 종속기업은 다음과 같습니다.
1.2.2 종속기업의 요약 재무정보 연결대상 종속기업의 당기말 및 전기말 현재 요약재무상태표와 각 회계기간의 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다.(1) 당기
상기 요약 재무정보는 연결실체내 회사간의 내부거래가 상계되지 않은 금액입니다.(2) 전기
상기 요약 재무정보는 연결실체내 회사간의 내부거래가 상계되지 않은 금액입니다.
1.2.3 연결실체의 범위 변동당기말 현재 전기말 대비 연결대상범위의 변동은 없습니다.

## 2. 재무제표 작성기준 (연결)

2. 재무제표 작성기준연결실체는 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 연결재무제표를 작성하였습니다.(1) 측정기준연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익금융상품- 공정가치로 측정되는 기타포괄손익금융상품- 공정가치로 측정되는 보험계약부채 - 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 순확정급여부채(2) 기능통화와 표시통화연결실체내 개별기업의 재무제표는 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 연결실체의 연결재무제표는 보고기업인 지배기업의 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.
(3) 추정과 판단한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다.
1) 가정과 추정의 불확실성다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음과 같습니다.
- 법인세 연결실체의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. 연결실체는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결실체가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다.- 대손충당금 연결실체는 대출채권 및 기타수취채권에 대해서 손상을 평가하여 대손충당금을 설정합니다. 이러한 신용손실에 대한 충당금의 정확성은 개별평가 대손충당금 추정을 위한 차주별 기대현금흐름의 추정과 집합평가 대손충당금 추정을 위해 사용된 모형의 가정과 변수들에 의해 결정됩니다.- 보험계약부채연결실체는 잔여보장부채 및 발생사고부채의 이행현금흐름의 현행가치 측정을 위하여 미래현금흐름의 현행의 중립적인 추정치, 화폐의 시간가치와 미래현금흐름과 관련된 금융위험에 대한 조정, 비금융위험에 대한 위험조정을 산출하고 있으며, 이러한이행현금흐름의 현행가치 측정은 관련 시장 변수의 추정, 미래현금흐름의 금액과 시기에 대한 불확실성 판단, 계리적 가정 및 경제적 가정과 기타 위험에 의해 결정됩니다.
연결실체의 미래현금흐름 추정에 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다. ㆍ손해율손해율은 보험회사가 보험계약자에게 위험보장서비스를 제공하는 담보에 해당하는 위험보험료 대비 보험사고가 발생하여 보험계약자에게 지급하는 사고보험금의 비율을 의미합니다. 손해율은 장래 보험회사가 지급할 사고보험금을 추정하기 위한 가정으로 객관적이고 신뢰성 있는 기초자료를 이용하여 최대한 적용목적에 적합하도록 최선의 방법을 적용하여 산출합니다. 이때, 객관적이고 신뢰성 있는 기초자료란 연결실체가 경험한 통계 또는 보험산업통계, 국가통계 등을 활용하여 가장 최근까지의 측정한 결과를 이용하는 것을 의미하며, 보험계약자의 성별, 보장담보, 계약경과기간별 위험도 특성 등을 합리적으로 구분한 최선의 방법을 의미합니다.ㆍ사업비율사업비는 보험계약의 판매와 관리 상 소요되는 비용으로 보험회사가 지출하는 비용을 말합니다. 사업비 가정은 보험회사가 계속기업의 가정을 고려하여 미래에도 지속적으로 발생되는 비용을 위주로 고려하며, 보험 계약 이행에 직접적으로 기인한 고정및 변동 사업비가 포함됩니다. 또한 판매유형별 보험상품별 원가 관리가 가능하도록 배분한 계약체결비용(보험료 유/무관), 계약유지비용, 손해조사비, 투자관리비를 산출대상으로 고려합니다.ㆍ해지율해지율 가정이란 현재 보험회사의 보험계약을 유지하는 고객 중 장래 해약 또는 효력상실 발생 계약의 추정치로, 미래 계속보험료의 납입수준 및 해약환급금 발생 규모를예측할 목적으로 산출하는 가정입니다. 추정에 사용되는 통계는 연결실체가 경험한 통계를 주로 이용하며 해지율 수준에 유의한 영향을 미칠 수 있는 상품유형, 판매채널, 납입 방법 등 특성에 따라 측정합니다.
2) 공정가치 측정연결실체의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정을 요구하고 있는 바, 연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고하고 있습니다.평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.연결실체는 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준 1: 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격- 수준 2: 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수- 수준 3: 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수
자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 아래 주석에 포함되어 있습니다.-주석 6: 금융상품의 공정가치 측정

## 3. 회계정책과 공시의 변경 (연결)

3. 회계정책과 공시의 변경아래에서 설명하고 있는 2025년 1월 1일부터 최초로 적용되는 제·개정 기준서의 적용을 제외하고 연결실체는 당기 및 비교 표시된 전기 연결재무제표에 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다.3.1 연결실체가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서
연결실체는 2025년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제 · 개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.(1) 기업회계기준서 제1021호 ‘환율변동효과’와 기업회계기준서 제1101호 ‘한국채택국제회계기준의 최초채택’ 개정 - 교환가능성 결여
통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
(2) 기업회계기준서 제1117호 ‘보험계약’ 개정보험계약을 측정하기 위해 사용한 투입변수의 추정기법이 보험 관련 법규에서 요구하는 원칙적인 추정기법과 다른 경우, 그 차이내역과 연결재무제표에 미치는 영향이 재무제표이용자들에게 목적적합하고 중요하다고 판단된다면 이를 공시합니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
3.2 연결실체가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서
제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.
(1) 기업회계기준서 제1109호 ‘금융상품’, 제1107호 ‘금융상품: 공시’ 개정실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 ‘금융상품’과 제1107호 ‘금융상품: 공시’가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
·특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용
·금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.
·계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시
·FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시
(2) 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결실체는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.
·기업회계기준서 제1101호‘한국채택국제회계기준의 최초채택’: K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용
·기업회계기준서 제1107호‘금융상품: 공시’: 제거 손익, 실무적용지침
·기업회계기준서 제1109호‘금융상품’: 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의
·기업회계기준서 제1110호‘연결재무제표’: 사실상의 대리인 결정
·기업회계기준서 제1007호‘현금흐름표’: 원가법
(3) 기업회계기준서 제1109호 ‘금융상품’, 제1107호 ‘금융상품: 공시’ 개정 - 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약
전력 생산의 원천이 통제할 수 없는 자연 조건(예: 날씨)에 의존하기 때문에 기업이 기초 전력량의 변동성에 노출되는 계약으로 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약을 정의하고, '자연에 의존하는 전력을 매입 또는 매도하는 계약’이 자가 사용 예외의 평가 대상임을 명확히 하였습니다. 또한, 자연에 의존하는 ‘예상 전력거래의 ‘변동가능 명목수량’을 ‘위험회피대상항목’으로 지정할 수 있게 하는 등 위험회피회계요건을 변경하고, 관련 공시를 추가하였습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
(4) 기업회계기준서 제1118호 ‘재무제표 표시와 공시’ 제정 기업회계기준서 제1118호 ‘재무제표 표시와 공시’는 제1001호 '재무제표 표시'를대체합니다. 제1118호가 도입한 새로운 표시 요구사항은 특히 영업손익의 정의와 관련하여 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 향상시킬 것입니다. 또한, ‘경영진이 정의한 성과측정치’의 공시 요구사항은 투명성을 강화할 것입니다. 기준서는 2027년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 기준서의 소급작성 요구에 따라, 2026년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 비교정보는 기업회계기준서 제1118호에 따라 재작성됩니다.
연결실체는 제1118호를 아직 채택하지 않았으며, 기준서 적용이 연결실체에 미치는 영향을 평가 중입니다. 연결실체는 전환 계획을 수립하고 2027년 3월 31일 종료되는기간의 제1118호에 따른 첫 중간재무제표 및 2027년 12월 31일 종료되는 회계연도의 연차재무제표 보고를 예정대로 준비하고 있습니다. 경영진은 현재 새로운 기준서의 적용이 연결실체의 연결재무제표에 미치는 영향을 검토 중에 있으며, 기준서의 채택이 연결실체의 순손익에 미치는 영향은 없으나 손익계산서의 수익과 비용을 새로운 범주로 분류하게 되어 영업손익의 계산 및 보고 방식에 영향을 미칠 것으로 예상합니다.

## 4. 중요한 회계정책 (연결)

4. 중요한 회계정책연결실체가 한국채택국제회계기준에 따른 연결재무제표 작성에 적용한 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 주석 3에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고, 당기 및 비교표시된 전기의 연결재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.4.1 연결연결실체는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다.(1) 종속기업종속기업은 연결실체에 의해 지배되는 기업입니다. 연결실체는 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다.(2) 관계기업 및 공동기업에 대한 지분관계기업은 연결실체가 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 공동기업은 연결실체가 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하는 것이 아니라 약정의 순자산에 대한권리를 보유하고 있는 기업입니다.관계기업과 공동기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익 중 연결실체의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다.
(3) 비지배지분비지배지분은 취득일에 피취득자의 식별가능한 순자산에 대해 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫으로 측정하고 있습니다. 다만, 지배기업이 투자하고 있는 구조화기업에 대한 소유지분은 연결실체의 부채로 표시하기 때문에 구조화기업에 대한 비지배지분은 없습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.
(4) 지배력의 상실지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한다면, 연결재무상태표에서 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채를 제거하고 종전의 지배지분에 귀속되는 지배력 상실 관련 손익을 인식합니다. 종속기업에 대한 잔존 투자는 지배력을 상실한 때의 공정가치로 인식합니다.(5) 내부거래 제거
연결실체 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 한편, 연결실체는 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결실체의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실은 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.
4.2 외화환산: 외화거래와 보고기간말의 외화환산
외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식하고 있습니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 다만, 요건을 충족하는 현금흐름위험회피나 순투자의 위험회피에 대한 위험회피금액은 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다.
비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보고하고 있습니다. 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익으로, 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 공정가치 변동에 대한 기타포괄손익에 포함하여 인식하고 있습니다.
4.3 현금및현금성자산
현금및현금성자산은 보유중인 현금, 은행예금, 기타 취득일 현재 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산을 포함하고 있습니다.
4.4 비파생금융자산
4.4.1 인식 및 최초측정수취채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과금융부채는 연결실체가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.유의적인 금융요소를 포함하지 않는 수취채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 수취채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.4.4.2 분류 및 측정연결실체는 기업회계기준서 제1109호에 따라, 비파생금융자산을 공정가치로 측정하는 금융자산(공정가치의 변동을 기타포괄손익 또는 당기손익으로 인식), 상각후원가로 측정하는 금융자산의 측정 범주로 분류합니다. 채무상품의 분류는 일반적으로 금융자산이 관리되는 방식인 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름의 특성에 근거하여 결정됩니다.
연결실체는 다음과 같이 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 고려하여 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다.
- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함
- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식
- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식
- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)
- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상
연결실체는 계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 비파생금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다. 이를 평가할 때 연결실체는 다음을 고려합니다.
- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황
- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항
- 중도상환특성과 만기연장특성
- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결실체의 청구권을 제한하는 계약 조건
① 상각후원가 측정 금융자산
계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생하는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 이자수익, 외화환산손익, 손상 및 제거에 따른 손익은 당기손익으로 인식합니다.
② 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산
계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생하는 자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.
기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류된 채무상품은 유효이자율법에 따른 이자수익, 외환손익 및 손상은 당기손익으로 인식하며, 이를 제외한 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산 제거시에 기타포괄손익에 누적된 손익은 당기손익으로 재분류 합니다.단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 이러한 선택은 금융상품 별로 이루어집니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 지정한 지분상품에서 발생하는 투자원금의 회수가 아닌 배당금은 당기손익으로 인식하며, 이를 제외한 손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 재분류 되지 않습니다.
③ 당기손익-공정가치 측정 금융자산
상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하지 않는 금융상품은 파생상품을 포함하여 당기손익-공정가치로 측정합니다. 이자와 배당수익을 포함한 모든손익을 당기손익으로 인식합니다.
서로 다른 기준에 따라 자산과 부채를 측정하거나, 그에 따른 손익을 인식함에 따라 발생할 수 있는 인식 또는 측정의 불일치를 제거하거나 유의적으로 줄일 수 있다면, 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만, 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.
4.4.3 금융자산의 제거금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전할 때 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약, 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 아니한 경우, 연결실체가 금융자산을 통제하고 있지도 않다면 금융자산을 제거하고, 금융자산을 계속 통제하고 있다면 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고, 관련부채를 함께 인식하고 있습니다. 만약, 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하였으나 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결실체가 보유하고 있는 경우에는 당해 금융자산을 계속 인식하고, 수취한 매각금액은 부채로 인식하고 있습니다. 4.4.4 금융자산과 금융부채의 상계금융자산과 금융부채는 연결실체가 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.
4.5 금융자산의 손상 연결실체는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다.개별적으로 유의적이지 않은 금융자산의 경우 그 금융자산은 유사한 신용위험의 특성을 가진 금융자산의 집합에 포함하여 집합적으로 기대신용손실을 측정합니다.손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 연결실체는 금융자산의 최초 인식 후 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 신용손실충당금을 인식합니다.
최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산에 대하여 연결실체는 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 신용손실충당금으로 계상합니다.
연결실체는 상각후원가로 측정하는 금융자산 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무증권에 대하여 다음의 징후가 있는 경우 최초 인식 시점 대비 신용위험이 유의적으로 증가한 것으로 간주합니다.
① 대출채권 및 금융리스채권- 금융감독원 자산건전성 분류 기준 요주의 등급에 해당하는 대출- 최초 인식일 이후 보고기간말 현재 신용등급의 유의적인 변동으로 인해 채무불이행 위험의 증가 수준이 절대적 또는 상대적 기준을 초과하는 대출- 원금 또는 이자의 연체 일수가 30일을 초과하는 대출
② 채무증권- 금융감독원 자산건전성 분류 기준 요주의 등급에 해당하는 채무증권- 최초 인식일 이후 보고기간말 현재 신용등급의 유의적인 변동으로 인해 채무불이행 위험의 증가 수준이 절대적 또는 상대적 기준을 초과하는 채무증권- 원금 또는 이자의 연체 일수가 30일을 초과하는 채무증권
연결실체는 금융자산이 아래의 상황 중 하나 이상에 해당할 때 해당 자산이 채무불이행 상태에 있는 것으로 간주합니다.- 원리금 연체가 지속되어 채무불이행이 예상 될 경우
- 당좌거래가 정지되는 등 신용상태의 악화
- 채무자의 파산이나 부도- 채무자의 존폐여부가 달린 중대한 소송이나 배상청구의 발생- 사업의 성사여부가 달린 중요한 요인에 의해 사업일정이 지연되어 사업자체가 폐지될 위기에 있으며, 채무자의 자금상황이 좋지 않은 경우
- 기타 해당 차주의 회수가능성에 대한 중대한 영향을 미칠 만한 사건의 발생
또한, 채무불이행의 정의를 리스크 관리정책 상 부도와 동일하게 정의하고 있으므로 금융자산의 손상 측정에 최선의 추정치를 인식 할 수 있을 것으로 판단합니다.
연결실체가 기대신용손실의 측정에 사용한 주요 변수는 아래와 같습니다.- 미래전망정보가 반영된 외부 신용평가기관으로부터 입수한 기간별 부도율- 감독규정에서 정의하는 부도시 손실율- 부도 발생 시점의 예상되는 익스포져 및 계약상 만기
4.6 파생상품
파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하며, 후속적으로 매 보고기간 말의 공정가치로 측정하고 있습니다. 파생상품의 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 각각 아래와 같이 인식하고 있습니다.(1) 위험회피회계연결실체는 이자율위험과 환율위험을 회피하기 위하여 통화선도, 이자율스왑, 통화스왑 등의 파생상품계약을 체결하고 있습니다. 회피대상위험으로 인한 자산 또는 부채, 확정계약의 공정가치의 변동(공정가치위험회피), 발생가능성이 매우 높은 예상거래 또는 확정거래의 환율변동위험(현금흐름위험회피)을 회피하기 위하여 일부 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 있습니다.연결실체는 위험회피관계의 개시시점에 위험회피관계, 위험관리목적과 위험회피전략을 공식적으로 지정하고 문서화를 수행하고 있습니다. 또한 이 문서에는 위험회피수단, 위험회피대상항목 및 위험회피관계의 개시시점과 그 후속기간에 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 또는 현금흐름의 변동을 위험회피수단이 상쇄하는 효과를 평가하는 방법 등을 포함하고 있습니다.1) 공정가치위험회피위험회피수단으로 지정되고, 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동도 당기손익으로 인식하고 있습니다. 위험회피수단의 공정가치변동과 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동은 위험회피대상항목과 관련된 포괄손익계산서의 같은 항목에 인식됩니다. 공정가치위험회피회계는 연결실체가 더 이상 위험회피관계를 지정하지 않거나 위험회피수단이 소멸, 매각,청산 또는 행사되거나 공정가치위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.
2) 현금흐름위험회피위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공정가치변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 자본으로 처리하며, 위험회피에 비효과적인 부분은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 현금흐름위험회피회계는 연결실체가 더 이상 위험회피관계를 지정하지 않거나 위험회피수단이 소멸, 매각, 청산, 행사되거나, 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 더이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 현금흐름위험회피회계의 중단시점에서 자본으로 인식한 파생상품의 누적평가손익은 향후 예상거래가 발생하는 보고기간에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다. 다만, 예상거래가 더 이상 발생하지 않을 것이라 예상되는 경우에는 자본으로 인식한파생상품의 누적평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.(2) 내재파생상품내재파생상품은 주계약의 경제적 특성 및 위험도와 밀접한 관련성이 없고 내재파생상품과 동일한 조건의 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하는 경우, 복합금융상품이 당기손익인식항목이 아니라면 내재파생상품을 주계약과 분리하여 별도로 회계처리하고 있습니다. 주계약과 분리한 내재파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로인식하고 있습니다.(3) 기타 파생상품위험회피수단으로 지정되어 위험회피에 효과적인 파생상품을 제외한 모든 파생상품은 공정가치로 측정하며, 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다.
4.7 유형자산유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있습니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다.
유형자산은 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 방법으로 상각하고 있습니다.
당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다.
유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체 원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때, 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.
연결실체는 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. 자산의 처분손익은 처분대가와 자산의 장부금액의 차이로 결정되며, 포괄손익계산서의 "영업외수익(비용)"으로 표시하고 있습니다.
유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.4.8 무형자산 무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다.무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.
내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.
4.9 투자부동산 임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산(사용권 자산을 포함)은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래경제적효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.
투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수 50년에 따라 정액법으로 상각하고 있습니다.
투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.
4.10 비금융자산의 손상
종업원급여에서 발생한 자산, 이연법인세자산, 공정가치로 평가하는 투자부동산 및 매각예정으로 분류되는 비유동자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다.자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.
4.11 비파생금융부채
연결실체는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익-공정가치 측정 금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 연결재무상태표에 인식하고 있습니다. (1) 당기손익-공정가치 측정 지정 금융부채서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나 그에 따른 손익을 인식하여 생길수 있는 인식이나 측정의 불일치를 제거하거나 유의적으로 줄일 수 있는 경우 및 문서화된 위험관리전략이나 투자전략에 따라 금융상품집합을 공정가치 기준으로 관리하고 그 성과를 평가하는 경우에는 최초 인식 시점에 해당 금융부채를 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다. 당기손익-공정가치 측정 지정 금융부채의 자기신용위험 변동에 따른 공정가치변동은 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다.
(2) 당기손익-공정가치 측정 금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의변동은 당기손익-공정가치 측정 금융상품 관련손익으로 인식하고 있습니다.
(3) 기타금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있으며, 연결재무상태표 상 "투자계약부채", "차입부채" 및 "기타부채"로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.금융부채는 소멸한 경우, 즉 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에 한하여 연결재무상태표에서 제거하고 있습니다.
4.12 보험계약의 분류 보험계약은 계약당사자 일방(보험자)이 특정한 미래의 불확실한 사건(보험사건)으로계약상대방(보험계약자)에게 불리한 영향이 발생한 경우에 보험계약자에게 보상하기로 약정함으로써 보험계약자로부터 유의적 보험위험을 인수하는 계약입니다. 계약분류에 의해 보험계약으로 분류되면 계약에 대한 권리와 의무가 소멸할 때까지 보험계약입니다. 양적기준 유의성에 의하여 계약분류 후 보험계약 및 임의배당 요소가 있는투자계약은 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'이 적용되며, 임의배당 요소가 없는투자계약은 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'이 적용됩니다.
(1)보험계약 회계정책 변경사항기업회계기준서 제1117호는 유배당보험계약에서 발생할 배당금에 대하여 관련 현금흐름을 추정하고 가정과 위험을 반영한 할인율을 사용하여 부채를 측정하도록 요구하고 있습니다.세부적으로는, 보험부채 측정 시 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침되는 정보를 회사 임의의 계획이나 의도없이 사실 그대로 반영해야 하고, 법률 변경이 실질적으로 이루어지기 전까지는 미래에 변경될 것이라는 현재의 기대를 고려하지 않으며, 해당 현금흐름 추정에 자의성이 배제된 중립적인 추정치를 사용할 것을 요구하고 있습니다.이에, 보험사들은 보험부채(BEL, 잔여보장요소) 산출시 사용되는 자산운용수익률 시나리오를 운용 중인 보유자산의 건별 매각계획에 기반하여 산출하지 않고,
기업회계기준서 제1117호에서 규정하는 변동성 효과를 조정한 할인율을 기반으로 산출하고 있습니다.
연결실체는 2023년 기업회계기준서 제1117호 도입 시 유배당보험계약의 장래 예상 배당 현금흐름에 대하여 과거 해당 계약에서 발생한 배당금액 등 당사의 경험통계와 경영진의 자산운용계획, 위험관리전략 등 합리적이고 뒷받침되는 정보를 중립적으로반영하여 추정하였습니다. 특히, 운용하는 보유자산이 처분되거나 특정자산에 대한 이사회 승인 등 경영진에 의해 자산의 구체적인 처분 계획이 확정된 경우 해당 자산의 예상 처분손익을 고려하여 계약자배당 발생 유무를 판단하고 이를 현금흐름에 반영하여 보험부채를 측정하였습니다.
다만, 연결실체는 기업회계기준서 제1117호 도입 시점인 2023년부터 기업회계기준서 제1117호의 요구사항에 따라 보험부채를 측정할 경우, 재무제표상 부채로 표시해온 계약자지분조정 금액의 상당 부분이 자본으로 표시(부채가 과소표시)되는 상황에 대해 “재무보고를 위한 개념체계”에서 정하고 있는 “재무제표의 목적”과 상충되고 기업회계기준서 제1001호 문단 19에서 규정한 “정보이용자의 오해를 유발하는 극히 드문 상황”이라고 판단하였습니다.
그에 따라 보고기간말 현재 미실현된 자산의 평가손익에서 발생할 것으로 예상되는 미래 계약자에 대한 포괄적 채무(계약자배당)에 대하여 보험업감독업무시행세칙 4-1조 2에서 정하는 방법을 적용하여 부채로 측정하여 왔습니다.
금융감독원은 연결실체가 적용해 온 회계정책에 대한 질의에 대해 2025년 12월 ‘생명보험사 계약자지분조정 회계처리(일탈회계) 관련 회신’을 한 바 있습니다. 이에 따르면 생명보험사의 유배당보험계약 관련 배당금 지급 의무에 대해 기업회계기준서제1117호를 적용하는 것이 재무제표 이용자의 오해를 유발할 수 있는지 단정하기 어렵고, 기업회계기준서 제1117호가 계도기간을 지나 안정화되는 상황에서 일탈회계 유지로 인해 제기되는 불필요한 논란을 해소할 필요성과 국내 생명보험사가 일탈회계를 계속 적용하는 경우 한국을 IFRS 전면 도입국가로 보기 어려울 수 있다는 일부 의견 등을 고려하여 현 시점에서 일탈회계를 중단하는 것이 타당하다는 의견을 제시했습니다.
또한, 경영진이 유배당 보험계약 관련 배당금 지급 의무에 대해 기업회계기준서 제1117호를 준수하는 것이 오히려 ‘개념체계’에서 제시하고 있는 재무제표의 목적과 상충되어 재무제표이용자의 오해를 유발할 수 있다고 결론을 내리더라도, 감독체계 관점에서 일탈 회계를 계속 허용하기 어렵다고 판단하였습니다.
즉, 생명보험회사는 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」에 따른 재무제표상 유배당보험계약 관련 배당금 지급 의무에 대해 기업회계기준서 제1001호 「재무제표 표시」 문단 19에 따른 일탈 회계(계약자지분조정)를 더 이상 적용할 수 없고,
기업회계기준서 제1117호 「보험계약」에 따라 처리하는 것이 타당하다고 회신하였습니다.
연결실체는 상기에서 기술한 상황을 종합적으로 고려하여, 당기말부터 기업회계기준서 제1117호의 요구사항을 준수하여 보험부채를 측정하는 것으로 변경하였습니다.
이러한 회계상 변경은 약관상 유배당계약자의 권리 관계에는 전혀 영향이 없습니다.
또한, 금융감독원은 생명보험사의 유배당보험계약 관련 배당 지급 의무에 대한 측정기준을 보험업 관련 법규에서 기업회계기준서 제1117호로 변경하는 경우에는 기업회계기준서 제1008호에 따른 회계정책의 변경으로 보아 처리하는 것이 타당하다고 회신하였습니다.
4.13 내재된 옵션과 보증연결실체의 보험계약 중 일부에 해약옵션, 연금전환옵션, 최저보증 등의 내재된 옵션및 보증이 포함되어 있습니다. 연결실체는 해당 옵션 및 보증은 부채적정성 평가에 고려하고있습니다. 또한 연결실체는 확률론적 방법에 의하여 다수의 투자수익률 시나리오를 생성하여 각 시나리오별로 최저보증손실액과 최저보증수수료를 추정하고 이를 통해 도출된 순손실액의 확률분포로부터 통계적 지표를 이용해 최저보증준비금을 평가하여 이익잉여금 내 준비금으로 적립합니다.
4.14 충당부채 충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다.
충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다.매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.손실부담계약에 대한 충당부채는 계약상 의무에 따라 발생하는 회피 불가능한 원가가 당해 회계연도 계약에 의하여 발생할 것으로 기대되는 효익을 초과하는 경우, 계약을 이행하기 위하여 소요되는 원가와 계약을 이행하지 못하였을 때 지급하여야 할 보상금 또는 위약금 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 충당부채 인식 전에 당해 계약을 이행하기 위하여 사용하는 자산에서 발생한 손상차손을 먼저 인식하고 있습니다.충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용하고 있습니다.
4.15 당기법인세 및 이연법인세
법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.(1) 당기법인세당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결실체의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.(2) 이연법인세이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간말에 연결실체가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다.이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다.
이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결실체가 인식된금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로발생하는 법인세비용이 있다면 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식하고 있습니다.
4.16 종업원급여
(1) 퇴직급여연결실체는 다양한 형태의 퇴직연금제도를 운영하고 있으며, 일반적으로 주기적인 보험수리적 계산에 의해 산정된 금액을 보험회사나 수탁자가 관리하는 기금에 대한 지급을 통해 조달하고 있습니다. 연결실체는 확정기여제도와 확정급여제도를 모두 운영하고 있습니다.
1) 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채(미지급비용)로 인식하고 있습니다. 또한, 이미 납부한 기여금이 보고기간말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산(선급비용)으로 인식하고 있습니다.2) 확정급여제도보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련된 순확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다.확정급여부채는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다.
순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다. 연결실체는 순확정급여부채(자산)의 순이자를 순확정급여부채(자산)에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정되며 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동을 고려하여 결정하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.
제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다.(2) 기타장기종업원급여종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 지급되지 않을 기타장기종업원급여는 당기와 과거기간에 제공한 근무용역의 대가로 획득한 미래의 급여액을 현재가치로 할인하고 있습니다. 재측정에 따른 변동은 발생한 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다.(3) 해고급여연결실체는 해고급여의 제안을 더 이상 철회할 수 없을 때와 해고급여 지급을 수반하는 구조조정에 대한 원가를 인식할 때 중 이른 날에 해고급여에 대한 비용을 인식합니다. 해고급여의 지급일이 12개월이 지난 후에 도래하는 경우에는 현재가치로 할인하고 있습니다.
4.17 주식기준보상 연결실체는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득 기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.
4.18 자본금
보통주는 자본으로 분류하고 있고 상환의무가 있는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다.
연결실체가 지배기업의 보통주를 취득하는 경우, 직접거래원가를 포함하는 지급 대가는 그 보통주가 소각되거나 재발행될 때까지 연결실체의 자본에서 차감하여 표시하고 있습니다. 이러한 자기주식이 재발행되는 경우, 수취한 대가는 연결실체의 주주에게 귀속되는 자본에 포함하고 있습니다.
4.19 수익인식 (1) 이자수익
이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식하고 있습니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액을 회수가능액까지 감액하며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식하고 있습니다. 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식하고 있습니다.
(2) 배당수익
배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고 있습니다.
4.20 리스
연결실체는 다양한 사무실, 장비, 자동차 등을 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 1년 이상 고정기간으로 체결되지만 아래에서 설명하는 연장선택권이 있을 수있습니다.
계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 연결실체는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다. 그러나 연결실체는 리스이용자인 부동산 리스의 경우 리스요소와 비리스요소를 분리하지 않고 하나의 리스요소로 회계처리하는 실무적 간편법을 적용하였습니다.
리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.
2018년 회계연도까지는 유형자산의 리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류하였습니다. 운용리스에 따른 리스료(리스제공자로부터 받은 인센티브를 제외한 순액)는 리스기간에 걸쳐 정액으로 당기손익으로 인식하였습니다.
2019년 1월 1일부터 연결실체는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식하였습니다.
리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.
리스이용자가 리스 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 그 선택권의 행사에 따라 지급할 리스료 또한 리스부채의 측정에 포함됩니다.
리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.
연결실체는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.
연결실체는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.
각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.
사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.
사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 연결실체가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 연결실체가 보유하고 있는 사용권자산인 건물에 대해서는 재평가모형을 선택하지 않았습니다.
장비 및 차량운반구의 단기리스와 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 리스기간이 12개월 이하인 리스이며,소액리스자산은 IT기기와 소액의 사무실 가구 등으로 구성되어 있습니다.
(1) 연장선택권 및 종료선택권
연결실체 전체에 걸쳐 다수의 부동산 등의 리스계약에 연장선택권 및 종료선택권을 포함하고 있습니다. 이러한 조건들은 계약 관리 측면에서 운영상의 유연성을 극대화하기 위해 사용됩니다. 보유하고 있는 대부분의 연장선택권 및 종료선택권은 해당 리스제공자가 아니라 연결실체가 행사할 수 있습니다.
(2) 잔존가치보증
계약기간 동안 리스원가를 최적화하기 위해 연결실체는 시설장치 리스와 관련하여 종종 잔존가치보증을 제공합니다.
4.21 배당금배당금은 연결실체의 주주에 의해 승인된 시점에 부채로 인식하고 있습니다.
4.22 주당이익연결실체는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 계속영업손익과 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다. 희석주당이익은 전환사채와 종업원에게 부여한 주식기준보상 등 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다.4.23 재무제표 승인연결실체의 재무제표는 2026년 2월 11일자로 이사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다.

## 5-1. 보험위험관리 (연결)

위험관리 개요
(1) 위험관리정책, 전략 및 절차 등 체제 전반에 관한 사항위험이라 함은 연결실체의 경영활동과정에서 자기자본 또는 손익에 불리하게 작용할가능성을 말합니다. 연결실체는 이를 사전에 예방하고 체계적으로 관리하기 위한 위험관리의 기본원칙과 위험관리절차 등을 리스크관리규정에 정하여 위험과 수익의 적절한 균형을 이루고 위험을 적시에 인식ㆍ측정ㆍ감시ㆍ통제하도록 하고 있습니다.(2) 내부자본적정성 평가 및 관리절차에 관한 사항연결실체는 각종 거래에서 발생하는 보험위험, 금리위험, 시장위험 및 신용위험 등 주요 위험을 보험업감독규정 및 연결실체 리스크관리 제규정에 따라 정기적으로 측정ㆍ평가하고, 이를 위험관리위원회 및 경영진에 보고하고 있습니다.또한, 연간 경영계획 수립시 내부적으로 관리할 지급여력비율 및 지급여력기준액을 정하여 경영목표에 반영하고 있으며, 위험관리위원회를 통하여 이를 관리하고 있습니다.(3) 이사회(위험관리위원회) 및 위험관리조직의 구조와 기능 경영상 발생할 수 있는 위험의 효율적 감독 및 정책 수립 등 위험관리 업무를 총괄하기 위하여 이사회 내에 '위험관리위원회'를 설치ㆍ운영하고 있습니다. 또한, 2009년11월부터는 위험관리위원회 산하에 '위험관리심의위원회'를 설치하여 위험관리위원회를 보좌하고 있습니다.위험관리조직은 리스크를 취하는 영업부서 및 자산운용부서로부터 실질적으로 독립되어 운영되고 있습니다. 위험관리조직은 위험관리 업무를 총괄적으로 담당하고 위험을 측정ㆍ관리ㆍ통제ㆍ보고하며, 위험관리위원회를 보좌하는 역할을 합니다.(4) 위험관리체계 구축을 위한 활동연결실체는 자산과 부채의 종합적인 위험관리를 위하여 2010년에 ALM시스템을 구축하여 운영중이며, 자체 위험 및 지급여력평가(ORSA : Own Risk and Solvency Assessment) 체계를 2016년 12월말 기준부터 도입/운영 중에 있습니다.

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험을 관리하는 목적, 정책, 절차 기술
(1) 보험위험의 개요보험리스크량은 보험계약의 잠재적인 손실위험을 7개의 하위위험(사망, 장수, 장해 및 질병, 장기재물 및 기타위험, 해지, 사업비, 대재해 위험 등)으로 구분하여 K-ICS기준으로 산출한 보험리스크 값, 자체 경험율과 특성을 반영한 내부모형 기준 산출값을 측정하고 모니터링, 한도관리 등을 수행하고 있습니다.(2) 보험위험에 대한 노출보험위험은 보험계약부채 및 출재보험계약자산을 위험노출금액으로 인식합니다.(3) 가격설정의 적정성상품개발 관련 부서는 신상품 개발과 판매시 발생가능한 리스크에 대하여 관련부서가 충분히 검토하고 의사결정할 수 있도록 상품개발위원회를 운영하여 상품개발을 진행합니다. 또한 기초서류 작성 및 관련계수의 적정성을 선임계리사가 확인하고 있습니다. (4) 보험위험의 민감도 분석연결실체는 사망율 및 그외 위험율, 해지율, 사업비율을 기초로 현행 추정의 민감도분석을 실시하여 보험위험을 관리하고 있습니다.(5) 발생사고부채 현황발생사고부채의 구성 항목 및 발생사고항목 중 미발생보고손해액에 대한 과거추정치와 비교된 실제보험금(6) 보험리스크의 집중 및 재보험정책1) 재보험 운영전략 개요연결실체는 매년 상품 및 담보별 재보험운영전략을 수립하여 위험관리위원회의 심 의, 의결을 거쳐 시행하고 있습니다.i) 출재정책연결실체는 각 재보험사별로 가능한 출재담보가 중복되지 않도록 조정하고 있으며, 중복되는 출재담보는 손해율이 높은 담보가 출재되도록 하고 있습니다. 또한 계약자가 가입한지 오래된 계약은 위험보험료가 충분히 적립되어 보험금이 발생하더라도 연결실체에 미치는 영향이 크지 않을 것으로 판단되어 특약상 Recapture(출재중지)를 이용하여 과도한 출재보험료가 재보험사에 지불되지 않도록 관리하고 있습니다. 연결실체는 손해율이 낮은 사망 및 장해담보의 출재율을 줄이고, 손해율이 높은 입원 및 기타생존담보의 출재율을 높이는 방향으로 출재정책을 수립하였습니다.ii) 재보험의 리스크 경감효과① 위험의 분산 : 거대사고 발생시 연결실체에 치명적인 영향을 끼칠 수 있으므로, 재보험을 통해 위험을 분산하고 안정적인 사업운영이 가능하게 합니다.② 새로운 상품 판매시 위험감소 : 신상품 판매시 경험통계가 없어 손해율 측정 및 위험에 대한 예상이 불확실한 경우 재보험 출재를 통하여 안정적인 판매를 가능하게 합니다. ③ 이익의 평준화 : 보험자의 사업실적은 자연재해나 기타 이유로 예상 이외의 평균을 상회하는 큰 손실을 볼 수 있으나 재보험 출재를 통하여 손실보전이 가능하므로 실적의 안정을 도모합니다.(7) 보험계약에 포함된 내재파생상품의 시장위험 노출정도1) 개요보험계약에서 발생하는 시장위험은 금리, 주가, 환율 등 금융시장이 불리하게 변동하여 보험만기 또는 중도에 계약자에게 지급하여야 할 최저지급금액을 보전해야 하는 리스크로, 금리연동형보험의 공시이율이 최저보증이율 이하로 하락하거나 변액보험의 보증위험이 현실화되어 손실이 발생할 가능성을 의미합니다.2) 보증위험의 관리방법보증위험은 상품개발단계, 자산운용단계 및 위험의 전가 및 준비금 적립을 위해 관리할 수 있습니다. 상품개발단계에서는 변액보험 보증옵션 설계시 위험을 분석하여 보증수수료의 적정수준을 설정/적립하여 미래의 위험에 대비하는 관리방법을 실행하고 있습니다. 자산운용단계에서는 상품설계시 가정한 자산운용비중 및 벤치마크 대비 성과를 주기적으로 비교분석하여 적정 수익이 달성되도록 관리하고 있습니다.보증리스크관리부서는 변액보험 보증리스크를 지속적으로 모니터링하고, 각 관리전략별 효과 및 실행가능성을 분석하여 보증리스크를 관리하고 있습니다.(8) 재보험계약에 대한 신용위험신용위험에 대한 최대노출정도 및 재보험계약 관련 신용건전성

IFRS 17 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험의 성격과 정도 공시

IFRS 17 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험의 성격과 정도 공시
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약	유배당계약	유배당 외 계약

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험에 대한 익스포저

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험에 대한 익스포저	보험계약부채	3,936,697,804,752	23,060,000,450,771

재보험계약자산	(37,355,226,946)

재보험계약부채

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약	유배당계약	유배당 외 계약

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험에 대한 익스포저

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험에 대한 익스포저	보험계약부채	4,122,788,504,581	22,125,623,330,772

재보험계약자산	(29,754,048,650)

재보험계약부채	1,370,826,673

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 변동에 대한 민감도 분석 공시
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약	발행한 보험계약	보유 재보험계약

위험 익스포저

손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)

사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가의 비율	0.0327	0.0340	0.0916	0.0262	0.0327	0.0340	0.0916	0.0262	0.0327	0.0340	0.0916	0.0262

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소율	0.0916	0.0916	0.0916

보험위험 민감도 분석의 기준이 되는 금액 및 변동후 기준금액(미래현금흐름의 현재가치 추정치)	3,751,619,595,581	3,751,619,595,581	3,751,619,595,581	3,751,619,595,581	20,774,454,297,029	20,774,454,297,029	20,774,454,297,029	20,774,454,297,029	78,431,727,833	78,431,727,833	78,431,727,833	78,431,727,833

보험위험 민감도 분석의 기준이 되는 금액 및 변동 후 기준금액(보험계약마진)	86,274,487,488	86,274,487,488	86,274,487,488	86,274,487,488	1,972,148,632,559	1,972,148,632,559	1,972,148,632,559	1,972,148,632,559	(50,227,246,314)	(50,227,246,314)	(50,227,246,314)	(50,227,246,314)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 변동후 기준금액	3,745,001,420,242	3,754,123,013,597	3,748,370,077,651	3,752,949,418,165	20,826,328,921,615	20,985,378,026,552	21,065,195,323,851	20,801,181,148,347	76,457,590,929	69,771,448,828	77,724,058,168	78,431,727,833

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 보험계약마진의 변동후 기준금액	86,078,682,148	84,117,907,899	88,844,696,393	85,490,370,601	1,933,927,175,801	1,790,551,687,446	1,722,993,734,112	1,950,100,044,944	(48,719,026,766)	(42,670,724,094)	(50,856,102,441)	(50,429,225,251)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 변동후 기준금액	3,754,879,821,146	20,429,411,857,034	79,155,111,687

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 보험계약마진의 변동후 기준금액	83,823,569,114	2,291,885,974,900	(49,985,609,627)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 증가분(감소분)	(6,618,175,339)	2,503,418,016	(3,249,517,930)	1,329,822,584	51,874,624,586	210,923,729,523	290,741,026,822	26,726,851,318	(1,974,136,904)	(8,660,279,005)	(707,669,665)	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 보험계약마진의 증가분(감소분)	(195,805,340)	(2,156,579,589)	2,570,208,905	(784,116,887)	(38,221,456,758)	(181,596,945,113)	(249,154,898,447)	(22,048,587,615)	1,508,219,548	7,556,522,220	(628,856,127)	(201,978,937)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 증가분(감소분)	3,260,225,565	(345,042,439,995)	723,383,854

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 보험계약마진의 증가분(감소분)	(2,450,918,374)	319,737,342,341	241,636,687

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 당기손익의 증가분(감소분)	7,073,736,063	(348,494,180)	2,980,488,016	(504,125,653)	(15,497,734,620)	(36,060,332,571)	(39,640,610,562)	(5,108,544,172)	490,642,405	1,349,330,366	1,291,137,834	201,978,937

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 자본의 증가분(감소분)	(259,755,384)	1,655,752	(2,301,178,991)	(41,580,045)	1,844,566,792	6,733,548,161	(1,945,517,813)	430,280,469	(24,725,049)	(245,573,581)	45,387,958	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 당기손익의 증가(감소)	(2,927,410,002)	28,552,002,160	(928,731,842)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 자본의 증가분(감소분)	2,118,102,811	(3,246,904,506)	(36,288,699)

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약	발행한 보험계약	보유 재보험계약

위험 익스포저

손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)	손해율	해약율	사업비율(수준 및 인플레이션)

사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률	사망률	장해질병(정액보상, 실손보상)률

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가의 비율	0.0327	0.0340	0.0916	0.0262	0.0327	0.0340	0.0916	0.2620	0.0327	0.0340	0.0916	0.0262

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소율	0.0916	0.0916	0.0916

보험위험 민감도 분석의 기준이 되는 금액 및 변동후 기준금액(미래현금흐름의 현재가치 추정치)	3,933,653,496,078	3,933,653,496,078	3,933,653,496,078	3,933,653,496,078	19,831,348,238,631	19,831,348,238,631	19,831,348,238,631	19,831,348,238,631	92,468,723,534	92,468,723,534	92,468,723,534	92,468,723,534

보험위험 민감도 분석의 기준이 되는 금액 및 변동 후 기준금액(보험계약마진)	82,601,123,651	82,601,123,651	82,601,123,651	82,601,123,651	1,995,610,945,328	1,995,610,945,328	1,995,610,945,328	1,995,610,945,328	(57,774,574,999)	(57,774,574,999)	(57,774,574,999)	(57,774,574,999)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 변동후 기준금액	3,926,940,961,098	3,935,866,271,922	3,928,353,440,542	3,936,335,133,160	19,907,845,042,012	20,025,478,518,588	20,054,473,625,371	19,877,939,202,629	90,429,183,654	85,967,921,950	91,113,821,843	92,468,723,534

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 보험계약마진의 변동후 기준금액	82,194,150,791	80,765,793,343	83,317,790,733	81,708,864,445	1,926,330,409,652	1,812,054,124,531	1,795,149,453,367	1,962,205,191,724	(55,986,095,066)	(51,528,122,242)	(56,832,271,367)	(57,855,099,836)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 변동후 기준금액	3,937,309,503,250	19,548,744,166,606	93,875,492,196

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 보험계약마진의 변동후 기준금액	82,523,036,944	2,271,577,626,259	(58,711,246,897)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 증가분(감소분)	(6,712,534,980)	2,212,775,844	(5,300,055,536)	2,681,637,082	76,496,803,381	194,130,279,957	223,125,386,740	46,590,963,998	(2,039,539,880)	(6,500,801,584)	(1,354,901,691)	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 보험계약마진의 증가분(감소분)	(406,972,860)	(1,835,330,308)	716,667,082	(892,259,206)	(69,280,535,676)	(183,556,820,797)	(200,461,491,961)	(33,405,753,604)	1,788,479,933	6,246,452,757	942,303,632	(80,524,837)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 미래현금흐름 현재가치 추정치의 증가분(감소분)	3,656,007,172	(282,604,072,025)	1,406,768,662

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 보험계약마진의 증가분(감소분)	(78,086,707)	275,966,680,931	(936,671,898)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 당기손익의 증가분(감소분)	6,491,051,522	(417,800,531)	5,280,058,303	(568,334,171)	(6,016,181,867)	(4,858,901,989)	(19,044,253,585)	(1,630,908,192)	271,544,881	276,580,847	490,042,197	80,524,837

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 증가에 기인하는 자본의 증가분(감소분)	628,456,318	40,354,995	(696,669,849)	(1,221,043,705)	(1,200,085,838)	(5,714,557,171)	(3,619,641,194)	(11,554,302,202)	(20,484,934)	(22,232,020)	(77,444,138)	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 당기손익의 증가(감소)	(4,009,457,882)	12,115,087,201	(397,229,111)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 위험 익스포저의 가능성이 어느 정도 있는 감소에 기인하는 자본의 증가분(감소분)	431,537,417	(5,477,696,107)	(72,867,653)

과거 추정치와 실제 보험금 차이 조정 공시
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

잔여보장부채와 발생사고부채

발생사고부채

사고미지급금	그 외 발생사고부채	사고미지급금	그 외 발생사고부채

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 할인되지 않은 보험금 추정치	165,107,535,126	251,779,069,211	(65,689,602,939)	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 할인효과	(6,735,196,647)	(1,200,369,447)	735,545,771	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 비금융위험에 대한 위험조정	3,250,204,623	0	(605,651,297)	0

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채	161,622,543,102	250,578,699,764	(65,559,708,465)	0

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

잔여보장부채와 발생사고부채

발생사고부채

사고미지급금	그 외 발생사고부채	사고미지급금	그 외 발생사고부채

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 할인되지 않은 보험금 추정치	152,109,165,813	257,261,190,346	(63,130,055,903)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 할인효과	(6,501,239,006)	(1,096,707,891)	707,752,269

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 비금융위험에 대한 위험조정	3,425,622,403	0	(655,066,878)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채	149,033,549,210	256,164,482,455	(63,077,370,512)

과거 추정치와 실제 보험금 비교 공시
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

합계 구간	합계 구간 합계

1년 이내	1년 초과 2년 이내	2년 초과 3년 이내	3년 초과 4년 이내	4년 초과 5년 이내

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 할인되지 않은 보험금 추정치	1,586,321,741,820	336,805,902,395	52,488,545,054	30,873,701,805	13,998,992,284	2,020,488,883,358

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	1,586,321,741,820	259,847,314,277	29,792,734,351	11,559,974,076	2,470,033,646	1,889,991,798,170

과거 추정치와 실제 보험금의 차이	0	76,958,588,118	22,695,810,703	19,313,727,729	11,528,958,638	130,497,085,188

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 할인효과	(4,068,432,344)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 비금융위험에 대한 위험조정	3,250,204,623

미발생보고손해액	129,678,857,554

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

합계 구간	합계 구간 합계

1년 이내	1년 초과 2년 이내	2년 초과 3년 이내	3년 초과 4년 이내	4년 초과 5년 이내

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 할인되지 않은 보험금 추정치	1,469,817,597,304	314,717,156,943	49,578,472,556	28,163,467,943	13,038,607,210	1,875,315,301,955

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	1,469,817,597,304	245,226,030,574	28,265,283,142	10,381,895,894	2,192,300,859	1,755,883,107,773

과거 추정치와 실제 보험금의 차이	0	69,491,126,369	21,313,189,414	17,781,572,049	10,846,306,351	119,432,194,182

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 할인효과	(3,772,174,753)

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 발생사고부채에 대한 비금융위험에 대한 위험조정	3,425,622,403

미발생보고손해액	119,085,641,832

지급보험금의 진전추이

지급보험금의 진전추이
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험금 청구 총 연도	보험금 청구 총 연도 합계

보고연도	보고연도 1년 전	보고연도 2년 전	보고연도 3년 전	보고연도 4년 전

사고연도 1년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	357,792,343,063	327,305,933,427	316,663,693,572	299,909,506,186	284,650,265,572	1,586,321,741,820

사고연도 2년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	0	68,365,373,612	66,230,921,346	64,017,247,982	61,233,771,337	259,847,314,277

사고연도 3년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	0	0	10,419,531,458	9,964,598,144	9,408,604,749	29,792,734,351

사고연도 4년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	0	0	0	6,088,261,197	5,471,712,879	11,559,974,076

사고연도 5년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	0	0	0	0	2,470,033,646	2,470,033,646

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험금 청구 총 연도	보험금 청구 총 연도 합계

보고연도	보고연도 1년 전	보고연도 2년 전	보고연도 3년 전	보고연도 4년 전

사고연도 1년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	320,388,913,608	316,092,402,458	299,465,833,685	283,904,884,829	249,965,562,724	1,469,817,597,304

사고연도 2년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	65,609,497,226	63,937,238,852	60,957,608,692	54,721,685,804	245,226,030,574

사고연도 3년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	9,733,379,350	9,242,024,497	9,289,879,295	28,265,283,142

사고연도 4년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	5,287,632,287	5,094,263,607	10,381,895,894

사고연도 5년후의 IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 실제 보험금	2,192,300,859	2,192,300,859

재보험계약의 신용위험에 대한 최대노출정도

재보험계약의 신용위험에 대한 최대노출정도
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

보유 재보험계약

보험료 관련 미래현금흐름	보험료 이외 미래현금흐름

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 부채인 계약에서 생기는 남아 있는 할인되지 않은 계약상 현금유출액(유입액)	(1,312,596,707,672)	1,314,622,293,816

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약(부채)에서 생기는 미래 현금유출액(유입액)의 현재가치 추정치	(949,496,280,091)	926,609,902,620

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

보유 재보험계약

보험료 관련 미래현금흐름	보험료 이외 미래현금흐름

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 부채인 계약에서 생기는 남아 있는 할인되지 않은 계약상 현금유출액(유입액)	(1,178,663,166,529)	1,150,622,739,066

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약(부채)에서 생기는 미래 현금유출액(유입액)의 현재가치 추정치	(870,338,833,128)	833,526,661,163

보험계약의 신용위험에 대한 공시

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 신용위험에 대한 정보 공시

IFRS 17의 적용범위에 포함되는 계약에서 생기는 신용위험에 대한 정보 공시
당기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

보유 재보험계약

잔여보장부채와 발생사고부채

잔여보장부채	발생사고부채

구성요소별 보험계약

미래 현금흐름의 현재가치 추정치	비금융위험에 대한 위험조정	보험계약마진	미래 현금흐름의 현재가치 추정치	비금융위험에 대한 위험조정	보험계약마진

외부 신용등급 전체

AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-

재보험의 출재에 따른 자산	(42,372,746,874)	(45,467,687,765)	6,740,214,394	2,668,492,412	34,450,464,926	15,776,781,388	32,398,535,928	32,555,521,240	321,203,845	284,447,452

전기 (단위 : 원)

위험

보험위험

보험계약의 세분

보유 재보험계약

잔여보장부채와 발생사고부채

잔여보장부채	발생사고부채

구성요소별 보험계약

미래 현금흐름의 현재가치 추정치	비금융위험에 대한 위험조정	보험계약마진	미래 현금흐름의 현재가치 추정치	비금융위험에 대한 위험조정	보험계약마진

외부 신용등급 전체

AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-	AAA	AA+ ~ AA-

재보험의 출재에 따른 자산	(59,517,028,297)	(39,717,447,302)	4,817,412,722	1,948,339,343	45,483,633,902	12,290,941,097	31,887,212,650	30,535,090,984	331,988,160	323,078,718

## 5-2. 신용, 시장, 유동성 위험관리 (연결)

신용위험 관리실무가 기대신용손실의 인식과 측정에 어떻게 관련되는지를 설명
(1) 신용위험의 개요신용위험은 거래상대방의 채무불이행, 계약불이행 등으로 발생할 수 있는 손실을 의미하며, 거래상대방의 신용등급 하락으로 인한 보유 자산가치 하락에 따른 잠재적 손실위험을 포함합니다. 신용위험의 대상자산은 거래상대방의 채무불이행 등에 의해 가치 또는 손익이 변화하는 예금, 유가증권, 대출채권 등을 포함하고 있습니다.(2) 신용위험의 관리연결실체는 K-ICS 기준에 따라 자산별, 신용등급별, 유효만기별, 담보유무별 등의 위험계수를 적용하여 신용위험을 측정하고 있습니다. 차주의 채무불이행 위험 경감을 위해 담보, 보증 등과 같은 신용보강 수단을 통해 신용위험을 통제하고 있습니다. 또한 차주의 신용위험 관리를 위하여 투자자산의 적격 신용등급을 제한하고 있으며, 특정 차주의 집중도 관리를 위하여 차주별 익스포져 한도를 설정하여 통제하고 있습니다.연결실체는 신용위험액 산정시 적격외부신용평가기관인 한국기업평가, 한국신용평가, 한국신용정보, S, Moody's의 신용등급을 사용하고 있습니다.연결실체는 신용위험액을 주요 리스크관리지표로 설정하여 정기적으로 경영진에 보고하고 있으며, 연간 신용위험액 한도를 설정하여 신용위험을 관리하고 있습니다.

신용위험에 대한 공시신용위험의 최대노출정도 공시

신용위험의 최대노출정도 공시
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정	난외계정

현금및현금성자산	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	파생상품자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	대출약정

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계

총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액

신용위험에 대한 최대 노출정도	982,152,854,435	0	0	0	982,152,854,435	16,774,787,826,426	0	0	0	16,774,787,826,426	11,663,557,366,015	0	0	(673,804,825)	11,662,883,561,190	31,088,117,074	0	0	0	31,088,117,074	311,921,335,545	0	(418,125,615)	(599,323,081)	310,903,886,849	426,808,634,854	0	2,253	(12,147,960,988)	414,660,676,119	304,071,811,873	0	0	(545,913,777)	303,525,898,096	1,136,635,972,713	0	(958,827,746)	(4,357,505,252)	1,131,319,639,715	723,049,225,760	(857,021,528)	0	(1,185,784,328)	721,006,419,904	719,846,492,154

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정	난외계정

현금및현금성자산	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	파생상품자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	대출약정

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계

총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액	총장부금액	현재가치할인차금	이연부대손익	손상차손누계액

신용위험에 대한 최대 노출정도	932,184,798,960	932,184,798,960	15,235,370,734,813	15,235,370,734,813	11,969,183,336,759	(786,229,644)	11,968,397,107,115	238,178,210,906	238,178,210,906	715,616,121,716	(235,875,839)	(1,542,371,361)	714,242,530,942	442,086,618,429	2,253	(12,845,910,273)	429,240,710,409	488,183,935,659	(879,653)	(508,440,490)	487,269,958,090	1,079,003,817,153	(1,558,463,133)	(3,241,268,278)	1,074,204,085,742	883,981,248,076	(1,332,135,431)	(1,371,395,627)	881,277,717,018	964,543,214,650

신용위험 경감효과

신용위험 경감효과
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

현금및현금성자산	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	파생상품자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

신용위험에 대한 최대 노출정도	982,152,854,435	16,774,787,826,426	11,662,883,561,190	31,088,117,074	310,903,886,849	414,660,676,119	303,525,898,096	1,131,319,639,715	721,006,419,904

신용위험 경감효과

신용위험 경감효과	신용보강수단(담보)	0	0	0	0	(310,903,886,849)	0	0	(27,500,000)	0

신용보강수단(보증)	0	0	0	0	0	0	(303,525,898,096)	0	0

신용보강 후 신용위험에 대한 최대 노출정도	982,152,854,435	16,774,787,826,426	11,662,883,561,190	31,088,117,074	0	414,660,676,119	0	1,131,292,139,715	721,006,419,904

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

현금및현금성자산	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	파생상품자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

신용위험에 대한 최대 노출정도	932,184,798,960	15,235,370,734,813	11,968,397,107,115	238,178,210,906	714,242,530,942	429,240,710,409	487,269,958,090	1,074,204,085,742	881,277,717,018

신용위험 경감효과

신용위험 경감효과	신용보강수단(담보)	(714,242,530,942)	(28,774,195)

신용보강수단(보증)	(487,269,958,090)

신용보강 후 신용위험에 대한 최대 노출정도	932,184,798,960	15,235,370,734,813	11,968,397,107,115	238,178,210,906	0	429,240,710,409	0	1,074,175,311,547	881,277,717,018

신용위험의 집중도(등급별)

채무증권의 신용건전성
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익-공정가치측정채무증권	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산

외부 신용등급 전체

AAA ~ BBB+	BBB이하	AAA ~ BBB+	BBB이하

금융자산	276,367,582,930	0	11,663,557,366,015	0

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익-공정가치측정채무증권	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산

외부 신용등급 전체

AAA ~ BBB+	BBB이하	AAA ~ BBB+	BBB이하

금융자산	188,088,289,843	11,969,183,336,759

신용위험의 집중도(지역별)

신용위험의 집중도(지역별)
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

지역

한국	미국	기타 국가

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권

금융자산	187,143,972,761	10,658,186,506,600	2,046,843,321,351	0	976,990,388,436	111,339,023,636	89,223,610,169	28,380,470,979	21,255,409,998

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

지역

한국	미국	기타 국가

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권

금융자산	104,339,089,693	10,708,563,481,757	2,694,544,018,225	983,853,814,603	9,531,000,000	83,749,200,150	276,766,040,399	20,815,474,732

신용위험의 집중도(산업별)

신용위험의 집중도(산업별)
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

산업

정부, 공공기관	금융 및 보험업	비금융권

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권

금융자산	116,775,029,075	10,639,032,421,702	0	159,592,553,855	168,772,473,891	449,792,933,770	0	855,752,470,422	1,729,644,821,215

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

산업

정부, 공공기관	금융 및 보험업	비금융권

난내 및 난외계정

난내계정

당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권	상각후원가측정대출채권

금융자산	33,726,516,082	10,608,069,071,551	0	154,361,773,761	478,763,701,087	592,995,780,012	882,350,564,121	2,131,894,712,945

신용위험의 손상정보

신용위험의 손상정보
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

기대신용손실 측정의 유형

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품

신용위험에 대한 최대 노출정도	11,663,557,366,015	0	0	311,846,124,342	62,211,203	13,000,000	402,398,195,521	13,887,851,746	10,522,587,587	303,846,081,336	225,730,537	0	1,003,911,239,079	111,339,023,636	21,385,709,998	722,647,700,547	57,094,264	344,430,949

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

공정가치평가를 기타포괄손익으로 인식하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권	대여금 및 수취채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

기대신용손실 측정의 유형

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	신용이 손상된 금융상품

신용위험에 대한 최대 노출정도	11,969,183,336,759	715,463,636,677	139,485,039	13,000,000	411,205,973,101	18,943,476,743	11,937,168,585	487,845,371,018	317,439,641	21,125,000	1,045,592,654,577	13,000,492,577	20,410,669,999	874,295,646,704	2,497,162,915	6,463,508,865

대출채권의 신용건전성

대출채권의 신용건전성
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

고객의 유형

가계대출	기업대출

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출	부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

외부 신용등급 전체

1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급

금융자산	1,341,064,145	92,271,400	403,535,030,693	23,273,604,161	20,828,052,011	995,380,251	1,602,743,862	0	310,488,000,000	0	0	0	0	0	282,248,379,611	0	0	811,638,795,217	132,594,433,634	190,800,000,000

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

고객의 유형

가계대출	기업대출

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출	부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

외부 신용등급 전체

1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급	1등급~6등급	7등급~10등급	AAA ~ BBB+	BBB이하	무위험등급

금융자산	1,953,580,463	134,160,771	407,953,569,550	34,133,048,879	22,981,088,512	1,485,851,978	562,350,147	1,610,000	713,528,380,482	463,716,995,169	905,066,604,430	33,273,252,576	140,100,000,000

대출채권의 연체정보

대출채권의 연체정보
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

연체상태

연체 미발생	연체 발생

금융자산	2,146,541,088,848	32,896,666,137

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

연체상태

연체 미발생	연체 발생

금융자산	2,691,203,568,576	33,686,924,381

연체 발생 대출채권의 연령분석

연체 발생 대출채권의 연령분석
당기 (단위 : 원)

위험

신용위험

연체상태

연체 발생 대출채권

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

범위

연체 발생 대출채권 연령

30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과

금융자산	14,702,438	0	0	13,000,000	4,783,215,117	1,360,011,769	923,552,349	4,289,134,929	110,839,537	16,500,000	0	0	0	0	0	21,385,709,998

전기 (단위 : 원)

위험

신용위험

연체상태

연체 발생 대출채권

난내 및 난외계정

난내계정

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

상각후원가측정대출채권

부동산담보대출금	신용대출금	지급보증대출금	기타대출

범위

연체 발생 대출채권 연령

30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과	30일 이하	30일 초과 60일 이하	60일 초과 90일 이하	90일 초과

금융자산	14,300,000	13,000,000	5,795,459,635	1,469,671,106	1,566,835,922	4,214,274,855	56,115,000	49,152,000	96,465,864	980,000	20,410,669,999

시장위험 노출정도

자산의 시장위험 노출정도
당기 (단위 : 원)

위험

시장위험

지분가격위험	이자율위험	환위험

자산	9,046,083,537,194	17,067,662,735,917	104,648,526,628

전기 (단위 : 원)

위험

시장위험

지분가격위험	이자율위험	환위험

자산	7,967,045,975,637	16,629,431,670,006	192,895,554,893

보험계약부채의 시장위험 노출정도

보험계약부채의 시장위험 노출정도
당기 (단위 : 원)

위험

시장위험

기타 가격위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약	유배당계약	유배당 외 계약

보험계약부채	3,837,894,083,069	22,746,602,929,588

재보험계약부채	28,204,481,519

전기 (단위 : 원)

위험

시장위험

기타 가격위험

보험계약의 세분

발행한 보험계약	보유 재보험계약

계약의 유형

유배당계약	유배당 외 계약	유배당계약	유배당 외 계약

보험계약부채	4,016,254,619,729	21,826,959,183,959	0

재보험계약부채	0	34,694,148,535

시장위험에 대한 공시시장위험의 각 유형별 민감도분석

보고기간 말 현재 노출된 시장위험의 각 유형별 민감도 분석
당기 (단위 : 원)

위험

시장위험

이자율위험	지분가격위험	환위험

자산과 부채

보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주	보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주	보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주

유배당 보험계약	유배당 외 보험계약	유배당 보험계약	유배당 외 보험계약	유배당 보험계약	유배당 외 보험계약

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석

시장변수 상승 시 당기손익 증가	86,193,496	359,606,832	904,608,353,719	7,293,088,482

시장변수 상승 시 당기손익 감소	2,990,523,601	470,759,277,520	266,931,048,546

시장변수 하락 시 당기손익 증가	144,900,478	556,768,237,964	23,966,285,900

시장변수 하락 시 당기손익 감소	30,828,325,281	293,220,831	904,608,353,719	7,293,088,482

시장변수 상승 시 기타포괄손익 증가	384,803,621,082	1,251,157,497,117

시장변수 상승 시 기타포괄손익 감소	1,356,949,982	1,169,306,772,052

시장변수 하락 시 기타포괄손익 증가	2,261,413,620	1,442,679,595,340

시장변수 하락 시 기타포괄손익 감소	451,614,612,874	1,516,294,179,523

전기 (단위 : 원)

위험

시장위험

이자율위험	지분가격위험	환위험

자산과 부채

보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주	보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주	보험계약부채(자산)	재보험계약부채(자산)	금융자산, 범주

유배당 보험계약	유배당 외 보험계약	유배당 보험계약	유배당 외 보험계약	유배당 보험계약	유배당 외 보험계약

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	이자율 위험에 대한 시장변수(금리 100bp 상승, 금리 100bp 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	지분가격위험에 대한 시장변수(주가 10% 상승, 주가 10% 하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석	환위험에 대한 시장변수(환율 100원 상승, 환율 100하락)에 대한 민감도 분석

시장변수 상승 시 당기손익 증가	38,843,029	713,504,446	796,704,597,564	13,122,146,591

시장변수 상승 시 당기손익 감소	4,356,882,428	176,426,029,735	329,172,356,154

시장변수 하락 시 당기손익 증가	2,840,749,006	188,889,182,026	19,092,089,509

시장변수 하락 시 당기손익 감소	66,677,028,602	296,157,600	796,704,597,564	13,122,146,591

시장변수 상승 시 기타포괄손익 증가	330,290,164,943	1,198,265,486,564	1,361,274,994

시장변수 상승 시 기타포괄손익 감소	1,494,813,135,182	39,485,757	753,805,318

시장변수 하락 시 기타포괄손익 증가	1,822,699,338,715	43,781,816	835,822,476

시장변수 하락 시 기타포괄손익 감소	397,496,866,703	1,466,422,156,699	1,135,887,493

외화금융자산의 통화별 내역

외화금융자산의 통화별 내역
당기 (단위 : 원)

위험

시장위험

금융자산, 범주

현금및현금성자산	당기손익인식금융자산	기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산, 범주	상각후원가측정대출채권	상각후원가측정기타금융자산

기능통화 또는 표시통화

USD	EUR	GBP	AUD	HKD	JPY	SGD	USD	EUR	GBP	AUD	HKD	JPY	SGD	USD	EUR	GBP	AUD	HKD	JPY	SGD	USD	EUR	GBP	AUD	HKD	JPY	SGD	USD	EUR	GBP	AUD	HKD	JPY	SGD