팅크웨어 반기보고서 (2023.06)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리 당사의 주요 금융부채는 차입금, 매입채무 및 기타채무로 구성되어 있으며, 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위하여 발생하였습니다. 또한 당사는 영업활동에서 발생하는 매출채권, 현금 및 단기예금과 같은 다양한 금융자산도 보유하고 있습니다. 당사의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요 위험은 시장위험, 신용위험 및 유동성위험입니다. 당사의 주요 경영진은 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황

연결회사가 발행한 상환전환우선주에는 전환권 및 상환청구권이 존재합니다. 그 경제적 특성이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 아니함에 따라 주계약으로부터 분리하여 내재파생상품으로 분류하고 있습니다. 발행회사의 조기상환청구권(콜옵션)은 파생상품자산, 투자자의 조기상환청구권(풋옵션)은 파생상품부채의 계정과목으로 계상하여 공정가치를 평가하고 있습니다.

1) 파생상품 내역 (단위: 원) 구분 당반기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 파생상품자산 - 18,119,514 - - (단위: 원) 구분 당반기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 파생상품부채 7,063,295,264 6,326,273,086 7,729,685,454 6,671,027,024 2) 파생상품 손익현황 (단위: 원) 구분 팅크웨어㈜ ㈜아이나비시스템즈 파생상품평가이익 1,171,006,464 426,841,074 파생상품평가손실 - 568,583,896 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 - 해당사항 없음 나. 연구개발활동 1) 연구개발활동의 개요 당사는 고객의 요구를 먼저 파악하고 동 업계 내 독자적인 기술을 지속적으로 창출하여 국내외 시장을 선도해 나가고 있습니다. 이를 위해 혁신적인 제품을 준비하고 있으며, 그 위상을 더욱 굳건히 하기 위해 원천기술을 확보하여 시장을 선도해 나가는데에 최선을 다하고 있습니다.2) 연구개발 담당조직 당사 및 자회사 아이나비시스템즈 기술개발연구소는 블랙박스, 지도 플랫폼 및 서비스 개발을 담당하고 있습니다. 3) 연구개발비용(최근 3년 기준) (단위 : 천원) 과 목 제27기 반기 제26기 제25기 비 고 연구개발비용 계 2,241,351 4,531,490 5,199,457 - 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 1.2% 1.3% 2.3% - 4) 연구개발실적 연구과제 연구결과 및 기대효과 주요 제품 및 서비스 3D Map - V4.0 : Extreme Air 3D 실사지도 제공, Extreme AR 뷰 적용, 지하주차장 주행모드 제공, 안내간소화 적용, TLink 서비스, 추천 검색 기능 적용, 통신 및 교통 정보 관련 서비스 확대, 경로 안내 등에 대한 편의성 강화, USB를 통한 테더링 기능 제공(Android 및iOS폰), ONE STORE 지원, 스마트폰과 내비게이션 간 미러링 기능 제공(Android 및iOS 지원), AVM(Around View Monitoring System) 지원, BSD(Blind Spot Detection)지원 - 아이나비 V4.0 Mobile Map - 국내 최대 POI 데이터 구축, 운전자 맞춤형 경로 탐색, 실사 사진 리얼뷰, 실시간 CCTV 구간 비교, 다양한 운전자 편의 기능이 접목된 통신사 연계 서비스 개발 및 제공 - 아이나비 에어 Connected Map - 실시간 고용량 빅데이터 수집 및 활용이 가능한 커넥티드 지도 플랫폼 - 아이나비 WHERE 아이나비 Connected - 자사 블랙박스에 NB-IoT망 및 Cat.M1망 등 사물인터넷 전용망을 적용해 고화질 충격 전후방 모션이미지, 고화질 원격이미지 캡쳐, 긴급 SOS알림 등 확인 - 4G LTE망 기반 실시간 전/후방 충격 영상 알림, 실시간 원격 영상 라이브뷰, SOS 영상 및 문자 전송 서비스, 펌웨어/안전운행 무선 업데이트 서비스 기능 제공 - Cloud Safety Alert 고속도로 주행 시 교통 정체 안내 서비스 제공 - 삼성화재해상보험의 개인용 자동차 보험 커넥티드 블랙박스 할인 특별약관(특약) 제공 - 다수 차량의 위치, 상태를 제공하는 관제 서비스 제공- 차량 위치 및 주행경로 공유 서비스 제공- 차량 주행정보 기반의 안전운전점수 서비스 제공- 삼성화재해상보험의 개인용 자동차 보험 커넥티드 블랙박스 착한운전 할인 특별약관(특약) 제공- LG전자 MyCar Alarm 연동 서비스 제공 - 아이나비Connected LTE, PRO+, Standard+ THINKWARE Connected - 4G LTE 및 WiFi 통신망을 활용한 해외향 커넥티드 서비스 제공 - 원격 영상, 실시간 주차충격 영상, 긴급 SOS알림, 마지막주차위치 이미지 등 기능 제공 - Fleet Management Service 출시 - THINKWARE CONNECTED 아이나비 AR/ADAS - AR(증강현실) 카메라를 통해 내비게이션 화면에서 실제 영상과 결합한 안내 제공 - AR 카메라 기반 차선이탈경보, 앞차출발알림, 전방추돌경보, 신호등 변경 알림 등 ADAS(운전자지원시스템) 적용 - 아이나비 Extreme AR - 아이나비 Extreme ADAS 2.0 아이나비 TLink - 480만 교통정보 링크 적용을 통한 실시간 교통정보 시스템 - OTA를 통한 무선 업데이트 지원 - 아이나비TLink 아이나비 DriveX - OBDII 전용 동글을 차량에 연결하여, 내비게이션 단말에서 OBDII 정보를 수신하여 순간연비, 평균연비, 냉각수, 배터리, 연료분사량 등 차량상태 확인 가능 - 아이나비DriveX 블랙박스 - 국내 최초SONY Starvis2 4K 해상도 카메라 - 전/후방Dual RADAR 탑재 - 고해상도 저전력에RADAR 주차 감시 모드 제공 - 외장 모니터 연동(TV-OUT) 기능 지원- 픽셀 비닝 기술 적용한 극저조도 나이트비전 탑재 - 다양한 환경에 최적에 영상을 제공 '안개 보정' 기능 탑재 - 역동적인 상황에서도 식별력 높인 '번호판 식별 강화 모드' 탑재 - 영상 재생 중 멈춤 없이 Zoom기능 'Advanced Real Zoom' 지원 - USB C 케이블로 스마트폰과 쉽고 빠른 연동 지원 - HDR 적용된 FHD 후방카메라 - 블랙박스 스스로 배터리 잔량 낮을 시 저전력 모드로 전환되는 '스마트 주차 녹화' - 장시간 운행 시 졸음운전 방지를 위한 '운전자 주의 안내' 탑재 - 블루투스, 와이파이 적용으로 Link 앱과 패스워드 입력 없이 간편한 연결 - 와이파이를 통한 인터넷 모드(LTE 서비스) 지원 - 플래그쉽QUANTUM3- QXD MEGA Plus / B5000- 프리미엄 QXD8000 - 온라인향 FXD8000, QXD7000mini - 보급형 Z9000, A700, S1000 - 해외 U3000 내비게이션 - AR 전용 카메라를 연동한 AR 지도 뷰 신규 기능 및 ADAS 기능 개발 및 적용 - ADAS(지능형운전지원시스템) 및 Extreme Air 3D(항공 3D 지도), DriveX(OBD2연동) 지원 - AVM(Around View Monitoring System)을 주차편의 및 주행편의 기능 지원 - BSD(Blind Spot Detection)를 통한 후측방 사각지대 감지 경고 기능 지원 - 화물차 전용 길안내 탐색옵션 개발(좁은길, U턴, 높이제한,회전안내 등 화물차 기능 추가) 1) 거치형 - X1 DASH PLUS, LS700 2) 매립형/셋톱형 - 매립형 : X3, X1 PLUS, M800, LS800T - 셋톱형 : i5 CUBE, X3 CUBE ADAS 단말기 - 운전자 안전 보조 기능이 탑재한 자사 최초의 ADAS 전용 단말기 상품 출시 - 국토교통부 규격 시험을 통과하여 제품의 안전 및 기능성 확보 - FCWS(전방추돌경보), LDWS(차선이탈경보), FVSA(앞차출발알림), PCWS(보행자추돌경보), HMWS(안전거리경보)의 안전 기능 탑재 - 아이나비ADAS DS-1 카메라 (액션캠/ 모빌리티캠) 1) 짐벌 적용 국내 초소형 4K 60FPS짐벌캠 SNAP G출시 - 차량용 카메라를 벗어난 포터블 카메라/액션캠 Global 시장 진출 - 3축 짐벌을 통한 주간/야간 어떠한 환경에서도 흔들림 없는 영상 촬영 - 짐벌캠 최대 광각 133.9 도 - 광각/리니어/협각 적용을 통한 다양한 화각 지원 - 초소형 중 2인치 LCD적용을 통한 촬영 확인 및 편의성 제공 - 짐벌캠 최초Face ID Auto Tracking / AI Tracking 등 진보된 Tracking 기술 출시 - 편리한 실시간 스트리밍 기능 지원으로 유투버 등 영상시대에 맞춘 방송특화 기능 제공 - 다이나믹 모션 기능으로 반복적 촬영이 가능한 기능 제공 - 소형 짐벌캠에 조그와 트리거 버튼 적용을 통한 전문가용에 버금가는 짐벌 촬영기법 사용가능 - 배터리 교체 타입 적용을 통한 사용시간 최대 보장 제공 - 듀얼 마운트 적용을 통한 다양한 장착 활용 가능 - 전용 APP을 통한 자유로운 원격 촬영 및 앨범 관리 2) Cream Rose gold color를 적용한 2030 및 여성, 패셔너블 타겟으로 SNAP G Cream Snow 오픈 3) 초소형 상시전원/배터리 탑재 모빌리티 라이프 캠 시장 선점 - 킥보드, 자전거, 스쿠터, 웹캠, 바디캠, 소형액션캠 등 모빌리티 라이프 시대의 맞춤형 캠 - 방수방진 IP 65등급을 획득하여 유선 충전시에도 날씨와 수중 상태에도 촬영 가능 - 전용 APP을 통해 실시간 녹화 상황 확인 가능 - 포멧이 불필요한 Loop recording 시스템이 포함되어 메모리 카드 부족 시 촬영 가능 - 6축 전자식 흔들림 보정 센서(Advanced EIS)를 통해 움직임이 많은 순간에도 매끄럽게 촬영 가능- 모빌리티 캠 액션캠 사용자 모두에게소구하기위한자동녹화옵션기능제공 - 팅크웨어 Snap-G - 모빌리티캠 MC-10 출시 - 내셔널지오그래픽 액션캠NC-10 출시 환경생활가전 및 기타 1) 환경가전 - 음식물처리기: 분쇄 건조 방식 음식물 처리기 (BLUEVENT MUMU FG-ADM130) 음식물처리기 최초 항균력 99.9% 신소재 MOF 적용, 자동으로 처리되는 AI 기능 탑재 내장 디스플레이로 중량 및 음식물 쓰레기 내용물에 따른 탄소저감량 및 감량률 확인 가능 차별화 3중필터로 음식물처리시 냄새 최소화 - 음식물처리기: 국내유일 AI(2/3/4인 선택형) + 무선통신형(IoT) 음식물 처리기 (BLUEVENT MUMU Plus FG-AWM240) 분쇄 건조 방식의 최고 수준의 성능은 기본 국내 최초 가족구성원(2인/3인/4인 기준)에 따른 AI 처리 기능 탑재 무선통신(IoT)을 탑재하여 APP을 통해 어디서나 보관한 음식물 쓰레기 처리를 원격제어 무선통신(IoT) 기반의 사용량을 수집하여 음식물쓰레기 최근/월별/연도별 누적 감량 및탄소 저감량/율 통계를 표기하여 사용 고객의 실질적인 친환경 활동 참여와 가치 소비를 창출하고 탄소저감량이 기록되어 환경 개선 기여가 확인되고 검증되는 제품 향후 해당 통계와 기록을 통해 친환경 기업으로서의 사업확장성에 대한 기반 마련 국내최초 남은시간 표기로 사용자의 편리성은 높이고 답답함을 해결 AI의 판단을 통한 추가처리 기능 도입하여 음식물쓰레기처리를 더욱 깔끔하게 함 - 공기청정기 : 국내산 3중 초미세먼지 집진 필터 및 펫 전용 프리필터 적용, APP 기반 실시간 공기질 확인 가능 - 가습기 : 국내 최초 물 없이 살균박스 단독 사용 가능, UV-C LED 탑재로 99.9% 살균 가능 - 스테인리스 수조, 무드등 배터리, 탑재 탁상용 가습기 출시. 최장 12시간 사용 가능 - 휴대용 화이트 스테인리스 가습기 출시, 동급 최대 용량 배터리 사용, 최장 9시간 사용 가능 2) 전동킥보드 - 정격500W(최대출력 1000W급) 전동 모터 탑재 - 18.2Ah 고용량 배터리 적용으로 최대 65km 주행 가능 - 블루투스 연결 기반 전동킥보드 설정 가능한 APP 제공 3) 보조배터리 - 블랙박스 보조배터리와 Phone App 연동하여 잔량 정보 및 주차중 충격 횟수 확인 기능 제공 - BLE(Bluetooth Smart)를 통한 스마트폰 BLUE VENT 어플리케이션 연동 기능 제공 - 음식물처리기: FG-ADM130, FG-AWM240- 공기청정기: ACP-1000 Pro, ACP-1000, ACP-300, ACP-200, ACP-100,ACP-50 Pro, ACP-50 Edge, ACP-15, ACP-10, AHP-UV300, AHP-UV600 - 가습기 : SH-U400, SH-U350W, SH-UV450, SH-U350T4, SH-U100BS, SH-U201BS - 전동킥보드 : RoadGear CT, RoadGear XT, RoadGear GT - 보조배터리 : BAB-115. BAB-105, BAB-55 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 관련 당사는 연구성과에 대한 적극적인 권리화로 국내외 총 2,000여건(출원,등록 포함)의 지적재산권을 보유하고 있습니다. [ 지식재산권 보유현황 요약표 ] ※상세 현황은 '상세표-4. 지식재산권 보유현황(상세)' 참조 (단위 : 건) 구분 특허권 실용신안권 상표권 디자인권 국내 해외 국내 해외 국내 해외 국내 해외 등록 417 279 18 9 93 170 202 113 출원 712 641 20 12 138 277 226 153 나. 법률 규제 등에 의한 규제사항 - 해당사항 없음 다. 시장여건 및 영업의 개황 등 다-1. 산업의 특성1) 블랙박스 운전 관련 분쟁 증가 및 차량 안전 의식 확산으로 블랙박스 시장이 성장하고 있으며,정부의 교통법규 준수 유도 사업 및 SNS 활성화에 따른 영상 공유 확대로 블랙박스 활용 범위가 커지고 있습니다. 또한 국가별 첨단안전장치 탑재가 의무화되고 있어 블랙박스를 포함, 후측방카메라, 실내카메라, 안전운전 지원 단말기 등 주행 안전 디바이스 수요가 증가하고 있습니다. 국내에서는 2017년 하반기 대형 버스 및 화물차를 시작으로 ADAS(첨단운전자지원시스템) 기기 의무 장착이 시작되었으며, 2019년 하반기 여객운송차량 내 영상기록장치 장착을 의무화한 여객운수사업법이 시행되었습니다. 해외 역시 미국 모든 차량 내 후방카메라 탑재 의무화를 시작으로 일본과 유럽 등 다양한 국가에서 안전운전 기기를 의무 장착하고 있습니다. 이러한 시장 흐름에 따라 현재 시장에서 판매되고 있는 블랙박스에는 LDWS(차선이탈경보), FCWS(전방추돌경보) 등 안전운행을 위한 솔루션이 탑재되고 있으며, 이 외에도 통신형 기능 및 높은 해상도(4K), 야간화질개선(NV), 차량정보 연동 자가진단(OBD) 기능 등 안전성과 편의성을 고려한 기술이 탑재된 고사양 제품이 출시되고 있습니다. 또한 자율주행차 시대가 도래하면서 차량 내/외부 정보를 수집할 수 있는 블랙박스의 중요성이 더욱 강조되는 가운데, 보험 업계에서도 운전자 주행습관 및 사고 과실비율에 따른 차등 보험료가 적용된 상품이 출시되고 있어 블랙박스 시장은 견조한 성장 흐름을 유지할 전망입니다. 2) 지도 지도는 2D 지도에서 3D 지도, 항공지도로 진화했으며, 최근 5G 통신 기술 발전 및 사용자 니즈 다양화로 통신형 지도, 자율주행 지도, AR 지도, 실내 지도 등으로 지도 유형이 다변화하고 있습니다. 지도 플랫폼은 실사 기반의 배경 데이터와 GPS 기반의 동적 데이터 수집을 통해 사용자 맞춤형 서비스로 제공하고 있으며, 이용자는 실시간 교통정보를 활용한 길안내 및 각종 날씨, 상점, 편의시설 등 위치 기반 콘텐츠를 활용한 생활 밀착형 서비스를 이용할 수 있습니다. 한편 최근 통신 솔루션의 고도화로 스마트폰 및 스마트카 기반 서비스가 확대되고 있는데, 특히 완성차 업계에서 자체 전장 시스템에 실시간 통신이 연결된 커넥티드 지도를 탑재하고 있습니다. 또한, 자율주행 고정밀 지도 개발에 대한 니즈가 높아지고 있어 빠른 시일 내에 탑재될 것으로 예상되고 있습니다. 이 외에도 택시, 대리운전 등의 모빌리티 업체 및 통신사, 포털사 등에 사용자 위치 기반 지도 데이터 공급이 확대되고 있습니다. 3) 환경생활가전 최근 외부 활동 및 인구 감소로 실내 인테리어에 대한 관심이 늘어나며 가전 제품 소비가 증가하고 있습니다. 특히 바이러스 및 미세먼지 등 환경 이슈로 로봇청소기 및 공기청정기 시장과 가습기 시장은 급성장하였으며, 앞으로도 국내 1인 가구 증가에 대응하여 공기청정기, 음식물처리기 등 생활 가전 시장 수요는 더욱 확대될 것으로 기대됩니다. 다-2. 회사의 현황 1) 영업개황 (1) 블랙박스 당사는 2010년 5월 아이나비 내비게이션과 연동 가능한 블랙박스 '아이나비Black' 출시를 시작으로 동 사업에 진출했습니다. 높은 브랜드 인지도, 업계 최대 규모의 A/S망 및 온/오프라인 유통망 보유 등의 경쟁력을 기반으로 시장을 선도하고 있으며, 블랙박스 매출은 2010년 27억원에서 시작해 매년 성장세를 보이고 있습니다. 당사는 블랙박스에 LDWS(차선이탈경보), FCWS(전방추돌경보), FVSA(앞차출발알림) 등 운전자의 운전 편의성을 높인 ADAS(첨단운전자보조시스템) 솔루션을 탑재했으며, 국내 최초 NB-IoT(사물인터넷 통신망)를 활용하여 실시간으로 주차 충격 및 차량 위치를 확인할 수 있는 통신형(아이나비 Connected) 솔루션을 상용화하였습니다. 독자적인 기술력을 기반으로 B2B 전용 블랙박스 '아이나비 Z900', '아이나비 V1000' 및 오토바이 전용 블랙박스 'M3', 자전거 전용 블랙박스 'TC-1'를 출시하는 등 제품 포트폴리오를 다각화하였습니다. 현재 30개국 이상에 블랙박스를 수출하고 있으며, 첨단 기술을 앞세워 B2B 및 B2C 공급처를 확대하고 있습니다. 베스트바이(BestBuy), 아마존(Amazon) 등 대형 유통업체 및 폭스바겐(Volkswagen), 볼보(Volvo), 포드(Ford), GM(General Motors) 등 글로벌 메이저 완성차 업체에 공급하며 연간 매출이 증가하고 있습니다. 특히, 2021년 12월부터 BMW 본사와 단독으로 공급 계약을 체결해 해외 매출 성장을 가속화하고 있습니다. (2) 지도 당사는 설립 이후 다년간의 연구 개발을 통해 지도 플랫폼 및 솔루션 사업을 고도화하였습니다. 국내 최초로 전국 800만동의 항공 모델링 데이터와 300만장의 항공사진을 접목한 실사 항공 3D 지도를 출시하고 증강현실(AR) 및 첨단운전자보조시스템(ADAS) 등 최첨단 기술을 개발하였습니다. 또한, 통신사와 연계한 커넥티드 전장 플랫폼(아이나비WHERE)을 상용화하여 주요 완성차 업체에 공급하였으며, 위치 기반 데이터를 활용하여 상용차 및 전기차 맞춤형 인프라를 구축하였습니다. 이외에도 자체 모바일 지도 서비스(아이나비 에어)를 운영하고 있으며, 최근 자율주행, 택시호출, 대리운전, 배달대행 서비스에 필요한 플랫폼을 개발하여 모빌리티 시장 진출을 본격화하였습니다. 또한, 정부에서 주관하는 자율주행 기술 개발 혁신사업 일환으로 '지정구역기반(Point-to-Point) 승합차 급 레벨4 수준 자율주행 차량 플랫폼 기술개발’및 '악의 조건 주행 환경에서 연속 대응 가능한 하이퍼 자차 위치 인식 기술 개발' 국책 연구 과제에 최종 선정되어 자율주행 상용화를 목표로 고정밀 지도 개발을 진행하고 있습니다. 향후 고도화된 고정밀 지도 플랫폼을 공급하며 완성차 및 유관 업체들의 수요에 적극적으로 대응하고 자율주행 플랫폼 시장에서 주도적인 역할을 수행해 나갈 계획입니다. (3) 환경생활가전 당사는 아이나비 브랜드 및 전국 온/오프라인 유통채널을 기반으로 서브 브랜드 사업을 확대하고 있습니다. 기존 차량용 공기청정기, 틴팅필름, 블랙박스 보조배터리 등 자동차 관련 제품군에서 더 나아가 현재는 환경가전 브랜드 '아이나비 BLUE VENT'를 통해 공기청정기 및 가습기, 아웃도어 브랜드 '아이나비 Sports'의 전동 킥보드 등을 판매하고 있습니다. 최근에는 기술력과 노하우를 바탕으로 개발한 휴대용 영상장비인 짐벌캠 'Snap G' 및 음식물 처리기 '아이나비 MUMU' 를 출시해 사업 포트폴리오를 다각화하며 수익을 창출하고 있습니다. 또한, 자회사 팅크웨어모바일을 통해 로봇청소기 등 생활가전 제품 라인업을 확대하였으며, 향후 다양한 제품군의 기술 고도화 및 자사 제품 연계 서비스 확대를 통해 외형 성장을 도모할 예정입니다. 2) 시장점유율 국내의 경우 공식적인 조사기관을 통한 시장점유율은 없으나, 온/오프라인 판매채널을 통한 당사 추정으로는 당사가 업계 내 우위를 점하고 있습니다. 3) 조직도 조직도.jpg 조직도