코디 사업보고서 (2016.12)
정 정 신 고 (보고)

2017년 05월 29일

1. 정정대상 공시서류 : 제18기 사업보고서

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2017.03.31

3. 정정사항

항 목	정정사유	정 정 전	정 정 후

1.회사의 개요 3.자본금변동사항	보호예수 현황추가	주1)	주2)

7. 주주에 관한 사항 -최대주주의 개요	설립일, 재무현황추가	미기재	주3)

11.그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 6.합병 등 사후 정보	과거 합병 등 사항 기재누락	미기재	주4)

11.그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 7. 제재현황	제재사실 기재누락	미기재	주5)

주1) 정정 전

(기준일 : 2016년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용

주식의 종류	수량	주당액면가액	주당발행(감소)가액	비고

2012.01.05	신주인수권행사	보통주	42,016	500	4,760	-

2012.03.03	신주인수권행사	보통주	525,210	500	4,760	-

2013.10.01	신주인수권행사	보통주	152,021	500	3,289	-

2013.10.02	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2013.10.16	신주인수권행사	보통주	152,021	500	3,289	-

2013.11.01	신주인수권행사	보통주	608,084	500	3,289	-

2014.02.24	신주인수권행사	보통주	462,184	500	3,289	-

2014.02.24	신주인수권행사	보통주	243,232	500	3,289	-

2014.03.03	신주인수권행사	보통주	510,030	500	2,941	-

2014.03.19	신주인수권행사	보통주	340,020	500	2,941	-

2014.04.30	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2015.12.30	신주인수권행사	보통주	273,638	500	3,289	-

2016.03.16	신주인수권행사	보통주	91,213	500	3,289	-

2016.04.26	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.04.27	신주인수권행사	보통주	212,829	500	3,289	-

2016.05.12	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.05.20	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2016.06.03	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.06.07	신주인수권행사	보통주	334,447	500	3,289	-

2016.06.11	유상증자(제3자배정)	보통주	568,862	500	5,010	-

2016.06.21	전환권행사	보통주	340,367	500	2,938	-

2016.07.08	전환권행사	보통주	170,183	500	2,938	-

2016.10.17	전환권행사	보통주	340,367	500	2,938	-

2016.12.14	유상증자(제3자배정)	보통주	1,000,000	500	5,300	-

주2) 정정 후

(기준일 : 2016년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용

주식의 종류	수량	주당액면가액	주당발행(감소)가액	비고

2012.01.05	신주인수권행사	보통주	42,016	500	4,760	-

2012.03.03	신주인수권행사	보통주	525,210	500	4,760	-

2013.10.01	신주인수권행사	보통주	152,021	500	3,289	-

2013.10.02	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2013.10.16	신주인수권행사	보통주	152,021	500	3,289	-

2013.11.01	신주인수권행사	보통주	608,084	500	3,289	-

2014.02.24	신주인수권행사	보통주	462,184	500	3,289	-

2014.02.24	신주인수권행사	보통주	243,232	500	3,289	-

2014.03.03	신주인수권행사	보통주	510,030	500	2,941	-

2014.03.19	신주인수권행사	보통주	340,020	500	2,941	-

2014.04.30	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2015.12.30	신주인수권행사	보통주	273,638	500	3,289	-

2016.03.16	신주인수권행사	보통주	91,213	500	3,289	-

2016.04.26	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.04.27	신주인수권행사	보통주	212,829	500	3,289	-

2016.05.12	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.05.20	신주인수권행사	보통주	60,808	500	3,289	-

2016.06.03	전환권행사	보통주	169,952	500	2,942	-

2016.06.07	신주인수권행사	보통주	334,447	500	3,289	-

2016.06.11	유상증자(제3자배정)	보통주	568,862	500	5,010	주1

2016.06.21	전환권행사	보통주	340,367	500	2,938	-

2016.07.08	전환권행사	보통주	170,183	500	2,938	-

2016.10.17	전환권행사	보통주	340,367	500	2,938	-

2016.12.14	유상증자(제3자배정)	보통주	1,000,000	500	5,300	주2

주1) 보호예수 주식수는 568,862주이며 보호예수기간은 2016.06.29~2017.06.28 입니다. 주2) 보호예수 주식수는 1,000,000주이며 보호예수기간은 2016.12.28~2017.12.27 입니다. 주3) 정정 후

최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 : 2016년 12월 31일 ) (단위 : 주, %)

성 명	관 계	주식의종류	소유주식수 및 지분율	비고

기 초	기 말

주식수	지분율	주식수	지분율

토러스대체투자전문투자형사모투자신탁제1호	최대주주	보통주	0	0	1,776,564	11.17	주1

계	보통주	-	-	1,776,564	11.17	-

-	-	-	-	-	-

주1) 2016년 11월 7일 최대주주 변경을 수반하는 주식 양수도 계약에 따라 최대주주가 변경되었습니다. 최대주주의 주요경력 1. 최대주주의 설립일 : 2016.11.042. 최대주주의 사업현황 : 당사 최대주주인 토러스대체투자전문투자형사모투자신탁제1호는 사모투자펀드입니다. 3. 재무현황 (단위 : 백만원)

최대주주(법인)의 재무현황

구분	2016

자산	19,234

부채	5,029

대차대조표의 순자산	14,205

유가증권평가손익	-4,783

신탁재산순자산총액	9,422

주4) 정정 후

6. 합병,분할,자산양수도 등의 사후 정보

1) 자산양수도 기준일자 : 2016년 09월 28일(1) 자산양수도에 관한 기본사항가. 자산양수도의 배경당사는 금번 주식회사 코디엠의 주식 양도(자산양수도)를 통하여 계열사 재정비 및 운영자금을 확보하고자 합니다. 나. 자산양수도의 당사자

구 분	양도자	양수인1	양수인2	대상회사

법인명	주식회사 코디에스	아이리스1호투자조합	케이바이오투자조합	주식회사 코디엠

대표이사	박찬중	이병주	박지환	이우석, 김태혁

주소	경기도 용인시 기흥구 중부대로 200(영덕동)	서울 광진구 천호대로 605	서울 강남구 학동로 201	충청남도 천안시 서북구 백석공단2길 62

연락처	031-322-7788	-	-	041-620-9009

설립년월일	1999-2-13	-	-	1999-7-27

자본금	7,200백만원	-	-	1,896백만원

자산총액	89,191백만원	-	-	31,229백만원

결산기	12월	-	-	12월

상장여부	상장	-	-	상장

주권상장일	2010년 1월 5일	-	-	2015년 12월 29일

발행주식의 종류 및 수	보통주 14,401,281	-	-	보통주 3,793,630주

(주1) 자본금 및 자산총액은 2016년 6월 30일 기준 반기보고서(연결재무제표) 기준입니다.다. 회사의 경영, 재무, 영업 등에 미치는 중요 영향 및 효과

당사는 금번 자산 양도로 양수도 대금 22,500,000,000원을 통해 재무건전성을 제고하고, 운영자금을 확보하고자 합니다.

라. 자산양수도의 내용(1) 자산양수도 가액

구분	내역	비고

양수도대상 주식	코디엠	-

양수도대상주식수(액면1주당 500원)	1,517,452주	-

양수도 지분율	40.00%	-

양수도가액	22,500,000,000원	-

주) 단위 : 원, %, 주 입니다.(2) 상법 제374조에 따른 "중대한 영향을 미치는 일부"의 양수 해당 여부회사의 금번 양수도는 영업양수도가 아닌 자산양수도로 상법 제374조에 따른 "영업의 전부 또는 중요한 일부의 양수 또는 중대한 영향을 미치는 영업일부의 양수"에 해당하지 않습니다.

(3) 자본시장통합법 시행령 제171조 제1항의 중요한 자산양수도 해당 여부당사가 금번 양수도를 통하여 양수하고자 하는 자산의 총액 22,500백만원은 최근 사업연도인2015년 12월 31일 현재 자산총액 63,701백만원 대비 35.32%에 해당하는 바, 회사의 금번 자산양수도는 자본시장통합법 시행령에 의거한 중요한 자산양수도에 해당합니다.

(4) 진행경과 및 일정

구분	일자

이사회 결의일	2016년 08월 20일

영업양수도 계약일	2016년 08월 20일

주요사항보고서(타법인주식및출자증권양도결정)제출일	2016년 08월 22일

영업양수도 완료일(매매대금 결제일)	2016년 09월 28일

2) 자산 양수도 상대방 개요가. 상대방 회사의 개황

구 분	양수인1	양수인2

법인명	아이리스1호투자조합	케이바이오투자조합

대표이사	이병주	박지환

주소	서울 광진구 천호대로 605	서울 강남구 학동로 201

연락처	-	-

설립년월일	-	-

자본금	-	-

자산총액	-	-

결산기	-	-

상장여부	-	-

주권상장일	-	-

발행주식의 종류 및 수	-	-

나.주당 평가액 평가결과(단위 : 원)

구 분	금 액

1주당 기준주가	11,218

경영권프리미엄 반영 후 1주당 주식가액 범위	최고 프리미엄율(253.16%) 반영시	39,167

단순평균 프리미엄율(33.73%) 반영시	15,002

최소 프리미엄율(-61.88%) 반영시	4,276

(주1) 경영권 프리미엄을 반영한 주당 평가액은 4,276원 ~ 39,167원의 범위로 산정되며 대상회사의 대상자산에 대한 실제 주당 인수가액은 14,827원으로 경영권 프리미엄을 반영한 주당 평가액의 범위에 위치하고 있습니다.

3) 외부평가기관의 개황

평가계약일자	2016년 8월 19일

평가기간	2016년 8월 19일부터 2016년 8월 20일까지

제출일자	2016년 8월 20일

평가회사명	회계법인 성지

대표이사	김 진 헌 (인)

본점소재지	서울시 강남구 역삼로 221, 3층(역삼동,(재)여성기업종합지원센터빌딩)

평가책임자	이사 이 한 림 (인)(전화번호) 02-558-0320

별첨1. 점검표>

점검항목	점검결과

1. 정보의 원천(1) 평가를 위해 필요한 정보를 충분히 확보하였으며, 이러한 정보의 원천을 보고서에 제시하였는가?- 대상회사 설비 시설 방문여부 및 정도- 법률적 등록문서 계약서 등의 증거 검사여부- 재무 세무정보, 시장 산업 경제자료 등	이행함

2. 평가대상에 대한 분석(1) 재무제표와 재무정보의 분석은 충실한가?(2) 평가대상회사 및 관련 비재무정보의 분석은 충실한가?- 경영진, 핵심고객과 거래처- 공급하고 있는 재화 용역- 해당 산업의 시장현황, 경쟁, 사업위험	이행함

3. 평가접근법 및 방법(1) 평가접근법에 대하여 충분히 고려하였으며 이에 대한 기재는 충실한가?(2) 평가접근법별로 실제 적용한 평가방법 및 적용에 대한 논거는 충분히 제시되었는가?(3) 적용한 평가방법에 대한 기재는 충분한가?- 이익 현금흐름에 대한 예측- 비경상적인 수익과 비용항목- 자본구조 자본조달비용 및 할인율 선택시 고려하였던 위험요소- 예측이나 추정에 대한 가정 등* 자산(원가)기준 또는 시장기준 평가접근법 이용시 그에 적합한 내용을 점검	이행함

4. 가치의 조정(1) 조정전 가치에서 할인 할증 등 가치조정을 해야 할지 여부를 고려하였는가?	이행함

5. 가치평가의 도출(1) 가치평가의 도출절차를 준수하였는가?- 서로 다른 평가접근법과 방법의 결과에 대해 상호관련성을 검토 비교- 평가업무 과정에서 얻은 정보를 이용하여 서로 다른 평가접근법과 방법에서 얻은 결과의 신뢰성을 평가- 단일의 평가접근법과 방법에 의한 결과를 반영할 것인지 복수의 평가접근법과 방법에 의한 결과의 조합을 반영할 것인지 결정	이행함

6. 문서화(1) 가치평가의 주요내용을 기록하였는가?- 평가관련 문서를 보존	이행함

평 가 회 사 명:	회 계 법 인 성 지

대 표 이 사 :	김 진 헌 (인)

본 점 소 재 지:	서울시 강남구 역삼로 221, 3층 (역삼동,(재)여성기업종합지원센터빌딩)

평 가 책 임 자:	(직책) 이사 (성명) 이 한 림 (인)

2) 합병 기준일자 : 2016년 11월 01일

(1) 합병에 관한 기본사항가. 합병의 배경당사는 금번 주식회사 마린코스메틱과의 합병을 통하여 코스메틱사업부 신설 및 사업부 재정비를 하고자 합니다. 나. 합병의 당사자

구 분	합병법인	피합병법인

법인명	주식회사 코디에스	주식회사 마린코스메틱

대표이사	박찬중	박찬중

주소	경기도 용인시 기흥구 중부대로 200(영덕동)	경기도 화성시 정남면 수면리 145-9

연락처	031-322-7788	031-8059-8341

설립년월일	1999-02-13	2008-01-02

자본금	7,200백만원	500백만원

자산총액	89,191백만원	11,350백만원

결산기	12월	12월

상장여부	상장	-

주권상장일	2010년 1월 5일	-

발행주식의 종류 및 수	보통주 14,401,281	보통주 50,000주

(주1) 주식회사 코디에스 자본금 및 자산총액은 2016년 6월 30일 기준 반기보고서(연결재무제표) 기준입니다.(주2) 주식회사 마린코스메틱 자본금 및 자산총액은 2015년 12월 31일 기준입니다. 다. 합병의 방법합병회사인 당사는 상법 제527조의 3에 의하여 소규모합병에 해당되고,피합병회사인 (주)마린코스메틱은 상법 제527조의 2에 의하여 간이합병에 해당됩니다.라. 합병의 주요 일정

구 분	주식회사 코디에스	주식회사 마린코스메틱

이사회결의일	2016-08-11	2016-08-11

주주명부폐쇄 공고	2016-08-12	-

합병계약일	2016-08-17	2016-08-17

주주확정 기준일	2016-08-29	-

소규모합병 공고일	2016-08-30	-

합병 반대의사 통지 접수기간	2016-08-30 ~ 2016-09-13	-

주주명부 폐쇄기간	2016-08-30~ 2016-09-01	-

합병 승인을 위한 주총갈음 이사회 결의일	2016-09-27	2016-09-27

채권자 이의제출 공고일	2016-09-28	2016-09-28

채권자 이의제출 기간	2016-09-28~2016-10-31	2016-09-28~2016-10-31

합병 기일	2016-11-01	2016-11-01

합병 종료 보고 이사회 결의일	2016-11-01	2016-11-01

합병종료보고 공고일	2016-11-01	2016-11-01

합병(해산) 등기일	2016-11-02	2016-11-02

주1) 본 합병은 상법 제 527조의 3에 의거한 소규모 합병으로 주식매수청구권이 인정되지 아니하며, 본 합병의 승인은 이사회의 승인으로 갈음합니다.주2) 권리주주 확정 기준일은 소규모 합병에 대한 반대의사 표시를 위한 주주확정 기준일이며, (주)코디에스는 피합병회사인 (주)마린코스메틱의 발행주식 100%를 보유하고 있는 바, 별도의 주주명부 확정 및 주주명부 폐쇄 절차를 거치지 아니하였습니다.마. 합병회사인 당사는 피합병회사인 (주)마린코스메틱의 주식을 100% 소유하고 있으며, 합병시 합병회사는 피합병회사의 주식에 대해 신주를 발행하지 않으므로 자본시장과금융투자업에관한법률 시행령 제176조의5 제3항 제1호에 의거하여 다른회사의 발행주식 총수를 소유하고 있는 회사가 그 다른 회사를 합병하면서 신주를 발행하지 않는 경우에는 합병가액의 적정성에 대한 외부평가기관의 평가가 요구되지 않으므로, 본 합병 건에 대해서는 외부평가기관의 평가를 거치지 아니하였으므로 합병등 전후의 재무사항 비교표는 작성하지 않습니다.

3) 자산양수도 기준일자 : 2016년 12월 13일(1) 자산양수도에 관한 기본사항가. 자산양수도의 배경당사는 금번 주식회사 파로스백신의 주식 양수(자산양수도)를 통하여 사업구조 재정비 및 신성장 동력을 확보하고자 합니다. 나. 자산양수도의 당사자

구 분	양도자(개인 제외)	양수인	대상회사

법인명	주식회사 파로스생명과학	주식회사 코디	주식회사 파로스백신

대표이사	정수연	김근영, 이현수	제정욱

주소	경기도 성남시 중원구 둔촌대로 545, 1809호	경기도 용인시 기흥구 중부대로 200(영덕동)	경기도 성남시 중원구 둔촌대로 545, 510호

연락처	031-786-6890	031-322-7788	031-786-6666

설립년월일	2011-4-28	1999-2-13	2011-04-08

자본금	100 백만원	7,286 백만원	2,050백만원

자산총액	1,513 백만원	(별도) 65,300 백만원
(연결) 75,526 백만원	1,216백만원

결산기	12월	12월	12월

상장여부	-	상장	-

주권상장일	-	2010년 1월 5일	-

발행주식의 종류 및 수	보통주 20,000	보통주 14,571,464	보통주 4,850,000

(주1) 주식회사 코디의 납입자본금, 자산총액, 발행주식의 종류 및 수는 2016년 9월 30일 사업보고서 기준으로 작성된 것입니다.

(주2) 주식회사 파로스생명과학, 파로스백신의 납입자본금, 자산총액, 발행주식의 종류 및 수는 2015년 12월 31일 기준으로 작성된 것입니다.

다. 자산양수도의 방법당사는 주식회사 파로스생명과학외 10인이 보유하고 있는 주식회사 파로스백신의 지분(지분율 50.2%)을 18,214백만원에 양수할 예정입니다.라. 회사의 경영, 재무, 영업 등에 미치는 중요 영향 및 효과

당사는 금번 자산 양수로 신성장 동력으로써 바이오 사업부문을 신설하고, 기존 사업부인 코스메틱사업부와의 시너지 효과를 꾀하고자 합니다.

마. 자산양수도의 내용(1) 자산양수도 가액

구분	내역	비고

양수도대상 주식	파로스백신	-

양수도대상주식수(액면1주당 500원)	2,434,455	-

양수도 지분율	50.19	-

양수도가액	18,210,739,500	-

주) 단위 : 원, %, 주 입니다.(2) 상법 제374조에 따른 "중대한 영향을 미치는 일부"의 양수 해당 여부회사의 금번 양수도는 영업양수도가 아닌 자산양수도로 상법 제374조에 따른 "영업의 전부 또는 중요한 일부의 양수 또는 중대한 영향을 미치는 영업일부의 양수"에 해당하지 않습니다.

(3) 자본시장통합법 시행령 제171조 제1항의 중요한 자산양수도 해당 여부당사가 금번 양수도를 통하여 양수하고자 하는 자산의 총액 18,211백만원은 최근 사업연도인2015년 12월 31일 현재 자산총액 63,701백만원 대비 28.59%에 해당하는 바, 회사의 금번 자산양수도는 자본시장통합법 시행령에 의거한 중요한 자산양수도에 해당합니다.

(4) 진행경과 및 일정

구분	일자

이사회 결의일	2016.12.09

자산양수도 계약일	2016.12.09

주요사항보고서(타법인주식및출자증권양도결정)제출일	2016.12.09

자산양수도 완료일(매매대금 결제일)	2016.12.13

(주1) 주요사항보고서 제출일은 최초 제출일입니다. 2) 자산 양수도 상대방 개요가. 상대방 회사의 개황

구 분	양도자(개인 제외)

법인명	주식회사 파로스생명과학

대표이사	정수연

주소	경기도 성남시 중원구 둔촌대로 545, 1809호

연락처	031-786-6890

설립년월일	2011-4-28

자본금	100 백만원

자산총액	1,513 백만원

결산기	12월

상장여부	-

주권상장일	-

발행주식의 종류 및 수	보통주 20,000

나.주당 평가액 평가결과할인율 및 영구성장률의 변동을 고려할 경우 DCF법에 의해 산정한 평가대상회사의 50.2%에 해당하는 지분가치의 범위는 17,643백만원에서 23,823백만원의 범위에 있을것으로 추정되었습니다.

(단위: 백만 원)

구분	실적	추정

2014년	2015년	2016년1~9월	2016년4분기(E)	2017년(E)	2018년(E)	2019년(E)	2020년(E)	2021년(E)	2022년(E)	2023년(E)	2024년(E)	2025년(E)

매출액	627	409	470	616	1,902	7,277	17,505	41,130	26,852	40,732	46,493	75,872	112,319

매출원가	18	26	18	90	119	1,803	3,948	7,899	11,494	14,904	24,842	40,178	56,781

매출총이익	609	383	452	526	1,783	5,474	13,557	33,231	15,358	25,828	21,651	35,694	55,538

판매비와관리비	743	1,170	900	880	2,549	4,700	7,380	12,783	11,424	15,829	17,507	24,142	32,079

영업이익(손실)	(134)	(787)	(448)	(354)	(766)	774	6,177	20,448	3,934	9,999	4,144	11,551	23,459

법인세비용	-	-	-	665	4,477	865	2,200	912	2,541	5,161

세후영업이익	(354)	(766)	774	5,512	15,971	3,069	7,799	3,232	9,010	18,298

(+) 감가상각비 등	132	663	1,213	1,368	1,423	2,688	3,963	4,043	4,128	4,173

(-) 순운전자본의 증가	32	279	1,167	2,221	5,130	(3,100)	3,014	1,251	6,379	7,914

(-) 자본적지출	380	4,200	1,300	250	300	12,350	350	400	400	450

잉여현금흐름	(634)	(4,582)	(480)	4,409	11,965	(3,493)	8,399	5,624	6,360	14,107

할인기간	0.25	1.25	2.25	3.25	4.25	5.25	6.25	7.25	8.25	9.25

현가요소(PV Factor)	0.9630	0.8283	0.7125	0.6128	0.5271	0.4534	0.3899	0.3354	0.2885	0.2481

잉여현금흐름의 현재가치	(610)	(3,795)	(342)	2,702	6,306	(1,583)	3,275	1,886	1,835	3,500

추정기간동안의 잉여현금흐름 현재가치 (A)	13,175

영구현금흐름의 현재가치 (B) (주1)	27,918

영업 관련 현금흐름의 현재가치 (C = A + B)	41,093

비영업용자산의 가치 (D) (주2)	-

기업가치 (E = C + D)	41,093

이자부부채 (F) (주3)	1,481

평가대상회사 주식가치 (H = E - F)	39,612

양수대상 지분율 (I)	50.20%

양수대상자산 가치 (J = H x I)	19,885

3) 외부평가기관의 개황

평가계약일자	2016년 11월 17일

평가기간	2016년 11월 17일부터 2016년 12월 9일까지

제출일자	2016년 12월 9일

평가회사명	삼화회계법인

대표이사	김 태 진 (인)

본점소재지	서울시 강남구 봉은사로 407 삼화빌딩 4 ~ 11 층

평가책임자	이사 권 순 기 (인)(전화번호) 02-548-1030

별첨1. 점검표>

점검항목	점검결과

1. 정보의 원천(1) 평가를 위해 필요한 정보를 충분히 확보하였으며, 이러한 정보의 원천을 보고서에 제시하였는가?- 대상회사 설비 시설 방문여부 및 정도- 법률적 등록문서 계약서 등의 증거 검사여부- 재무 세무정보, 시장 산업 경제자료 등	이행함

2. 평가대상에 대한 분석(1) 재무제표와 재무정보의 분석은 충실한가?(2) 평가대상회사 및 관련 비재무정보의 분석은 충실한가?- 경영진, 핵심고객과 거래처- 공급하고 있는 재화 용역- 해당 산업의 시장현황, 경쟁, 사업위험	이행함

3. 평가접근법 및 방법(1) 평가접근법에 대하여 충분히 고려하였으며 이에 대한 기재는 충실한가?(2) 평가접근법별로 실제 적용한 평가방법 및 적용에 대한 논거는 충분히 제시되었는가?(3) 적용한 평가방법에 대한 기재는 충분한가?- 이익 현금흐름에 대한 예측- 비경상적인 수익과 비용항목- 자본구조 자본조달비용 및 할인율 선택시 고려하였던 위험요소- 예측이나 추정에 대한 가정 등	이행함

4. 가치의 조정(1) 조정전 가치에서 할인 할증 등 가치조정을 해야 할지 여부를 고려하였는가?	이행함

5. 가치평가의 도출(1) 가치평가의 도출절차를 준수하였는가?- 서로 다른 평가접근법과 방법의 결과에 대해 상호관련성을 검토 비교- 평가업무 과정에서 얻은 정보를 이용하여 서로 다른 평가접근법과 방법에서 얻은 결과의 신뢰성을 평가- 단일의 평가접근법과 방법에 의한 결과를 반영할 것인지 복수의 평가접근법과 방법에 의한 결과의 조합을 반영할 것인지 결정	이행함

6. 2년 이내의 평가대상회사의 주식 발행 및 거래가 있었는지 여부의 검토를 하였는가?	이행함

7. 문서화(1) 가치평가의 주요내용을 기록하였는가?- 평가관련 문서를 보존	이행함

평 가 회 사 명:	삼 화 회 계 법 인

대 표 이 사 :	김 태 진 (인)

본 점 소 재 지:	서울시 강남구 봉은사로 407 삼화빌딩 4 ~ 11층

평 가 책 임 자:	(직책) 이사 (성명) 권 순 기 (인)

4) 금번 자산양수도는 당사의 매출에 영향을 미치 않는 자산양수도로 합병등 전후의 재무사항 비교표를 삽입하지 아니하였습니다. 주5) 정정 후

7. 제재현황 1) 제재 내역

위반일자	조치일자	위반행위	조치내용

2011.04.11	2015.10.28	주요사항보고서위반자산양수도 주요사항보고서 미제출	조치권자 : 증선위조치내용 : 증권공모발행제한 1월(중과실/중대)

2) 재발방지대책(1) 정기공시 서류(분기보고서 및 사업보고서) 공시위반사항의 기재 및 재발방지를 위해 공시업무 관련 교육 등의 참가 및 이수를 빠짐 없이 진행하고 있으며

각종 공시관련 의무 교육 및 전문 과정 등 공시규정의 제정 및 개정을 위한 수시, 정기 설명회에 적극적으로 참여하여 공시의무의 철저한 이행을 위해 노력하고 있습니다.

(2) 자산양수도와 같은 중요한 공시 사항에 대해서는 이행 가능성을 미리 점검하여 향후 문제의 소지가 없도록 공시 진행 관련 점검 시스템 을 구축하여 이사회 및 공시 담당자 그리고 재무/회계부서와의 협력을 통해 공시의 정확성 및 신속성을 높일 수 있는 방향으로 운영하고 있습니다.