APS이노베이션 반기보고서 (2021.06)
7. 기타 참고사항

가. 산업의 특성 (1)디스플레이

디스플레이 산업은 디스플레이와 관련 소재부품, 장비의 생산에 필요한 모든 활동이포함된 개념으로 원부자재를 공급받아 가공, 조립하는 시스템산업인 동시에 컴퓨터모니터, TV, 휴대폰 등 전방산업의 핵심부품을 공급하는 부품산업의 특성을 모두 가지고 있어 전·후방산업 연관효과가 높은 산업입니다. 대규모 투자가 요구되는 장치산업으로서 2~3년을 주기로 호황과 불황이 반복되어 적기투자가 매우 중요한 산업입니다. 또한, 수요처인 PC시장과 TV시장에 큰 영향을 받고 투자시점에서 양산화까지 약 1년~1년6개월의 기간이 소요되어 수요증가에 빠른 대응을 하기 어렵다는 점에서 반도체 산업과 유사한 특성을 가지고 있습니다. 오늘날 디스플레이산업은 멀티미디어 환경이 보편화되고, 정보인프라가 확대되는 바탕 위에 IT 기술의 발전 속도에 따라 급격하게 변화하고 있습니다. 현재 디스플레이 패널은 1세대라고 할 수 있는 브라운관(CRT)시대를 지나 2세대인 LCD,OLED등의 평판 패널 디스플레이를 중심으로 시장이 형성되어 있습니다. 그러나 최근에는 OLED를 활용한 Flexible Display, Wearable 등의 디스플레이가 차세대 디스플레이로 주목받고 있습니다. (2)이차전지 2차전지(Battery) 산업은 재료, 설계, 조립 등의 기술이 복합적으로 집약된 기술 집약적 산업으로 크게 모바일 IT용 소형전지, 자동차용 중형전지, ESS용 대형전지 세 분야로 구분되며, 자동차용 이차전지는 자동차의 성능 및 원가 등 경쟁력을 좌우하는 핵심 부품으로, 장기 공급과 사후관리를 필요로 하는 Long Cycle 산업으로 개발 초기 자동차 제조사와의 장기공급계약 체결과 시장 선점, 저가 소재 개발을 통한 원가경쟁력확보, 안전성과 에너지밀도를 높인 고성능 제품 개발, 양산능력 및 제조 기술력 보유가 핵심인 산업입니다. 오늘날 이차전지 산업기술은 보다 많은 에너지, 보다 빠른 충전편이성 등 기존 상용 이차전지 대비 고성능을 원하는 수요산업의 니즈를 반영하기 위해 지속적인 연구개발이 진행 중이며, 전 세계적으로 전기차, ESS 및 소형 이차전지 등 다양한 분야에서크고 작은 발화, 화재사고가 빈번히 발생하고 있어, 이차전지 시장 확대에 따른 고안전성 확보기술이 매우 중요한 경쟁력 요소로 대두되고 있습니다.

나. 산업의 성장성(1)디스플레이Flexible 및 Wearable 디스플레이로의 진화가 가능한 OLED는 차세대 디스플레이로서, 우리나라 메이커들의 기술선도 하에 세계 최초로 상용화 되었으며, 향후 지속적으로 성장하여 중장기적으로는 LCD와 함께 디스플레이 시장의 중요한 축을 이룰 것으로 전망됩니다. 또한 디스플레이 산업은 3차원 디스플레이 기술의 도입, 센서 등의 부착에 의한 디스플레이 기능 확대 등 다양한 기능이 도입되는 형태로 발전될 것으로예측되고 있어 향후 디스플레이 시장의 규모는 평판디스플레이 기술을 넘어서는 신기술을 이용한 신시장의 창출에 의해 성장을 계속할 것으로 전망됩니다.(2)이차전지이차전지는 4차 산업혁명의 전장화, 초연결화의 핵심 동력원으로서, 그 영역이 기존 모바일 IT기기를 넘어, 전기차 (EV), E-mobility, 로봇, 에너지저장장치(ESS) 등으로급속도의 성장이 예상되며, 특히 이차전지 시장을 주도하고 있는 전기차용 배터리 시장은 미국, 유럽, 중국의 친환경차 보급 확대, 유럽의 이산화 탄소 감축 등 이차전지 수혜정책으로 지속적인 성장을 할 것으로 전망됩니다. 다. 국내외 시장 여건 장비업체의 경우 고객의 설비투자 계획에 연동되는 수주산업의 형태를 보이고 있습니다. 장비의 수요는 계절적 요인보다는 전방 산업의 설비투자 계획에 따라 결정되기때문에 수요 예측이 매우 어렵습니다. 따라서 전방산업의 특성을 파악하는 것이 수요예측에 있어서 중요합니다. (1)디스플레이 KDIA 자료에 의하면 2021년 글로벌 디스플레이 시장규모는 OLED시장의 성장으로 전년대비 13.8% 성장한 1,398억불을 기록할 전망입니다.

2021년 글로벌 디스플레이 장비 시장 규모는 전년대비 약 36.3% 감소한 94억불이 전망 전망됩니다. 장비시장은 패널기업의 라인 신증설에 따른 설비투자와 맞물려 변동하고 있으며, 설비투자를 지속하고 있는 중국이 '21년 세계 디스플레이 장비 수요의 90% 이상을 차지하면서 여전히 가장 높은 장비 수요를 보일 것으로 예상됩니다.

(2)이차전지IHS Markit 보고서에 따르면 향후 10년의 글로벌 전기차 시장연평균성장률(CAGR)이 29%에 달할 것으로 전망하고 있습니다. 2020년 전체 전기차 판매량은 250만 대, 2025년 1,120만 대, 2030년 3,110만 대까지 증가할 전망이며, 전기차 시장 점유율은신차 판매량의 약 32%에 달할 것으로 예상됩니다. 2030년까지 중국이 전세계 전기차 시장의 49%, 유럽이 27%, 미국이 14%를 차지할 것으로 전망하고 있습니다.

라. 경기변동의 특성

장비산업은 IT기기나 전기자동차 등 제조산업의 후방산업으로서 완제품의 수요 변화에 따른 영향이 큰 부품 산업입니다. 최종 수요처인 고객사의 투자시기에 수주와 매출이 집중되고 차세대 기술개발에 집중해야 하는 등 경기 변동의 폭이 상당히 큰 가운데 이를 극복하기 위해 각 기업들은 매출처 및 사업 다변화를 통해 매출을 평준화 하고 있습니다. 마. 경쟁요소

장비산업은 국내외 한정된 수요처를 여러 공급자들이 경쟁하는 시장으로 수준 높은 기술력을 바탕으로 우수한 품질과 지속적인 신뢰 형성을 담보할 수 있는 기업만이 장기적으로 안정적인 수요업체의 지위를 누릴 수 있는 특성이 있습니다. 또한 초기부터생산공정 개발에 참여하여 생산설비를 공급해 온 장비업체는 해당 설비의 Up-Grade와 A/S에 있어서도 매우 큰 경쟁력을 이미 갖추고 있으므로 고객사와 유기적인 협력관계를 지속할 수 있습니다. 바. 시장점유율장비의 특성상 세부공정 장비의 내용 및 현황 등은 경쟁구도하에 대외비적인 사항입니다. 또한 생산라인의 세대별로 개별 장비의 구성이 다르며 협력업체 등록을 통해 원활한 장비 공급을 유도하고 있는바, 국내 시장에서 장비회사들의 시장점유율을 파악하는데 어려움이 있어 시장점유율을 산출하지 아니하였습니다. 사 . 자원조달의 특성 장비산업은 고객사의 주문에 의해 제작되며 그 주문자별로 제품사양이 달라지는 특성상 대량생산이 불가능한 산업으로서 장비에 사용되는 주요 구성품은 전문화된 생산업체에서 조달하고 있습니다. 주요 구성품의 조달원은 국내 장비산업의 취약함으로 인해 조달 구성품의 대부분이 수입에 의존하는 상황입니다. 또한 사전에 충분한 물량확보 및 부품 생산업체와 유기적인 협력관계 유지를 통한 적시의 부품 확보가 필수적입니다. 아. 관계법령 또는 정부의 규제 및 지원 장비산업의 경우 소비성 서비스업이나 부동산 매매업과는 달리 정부의 직접적인 규제를 받지 않으며 반도체 장비 및 디스플레이 장비기업의 핵심장비 연구개발과 육성을 위한 지원금 등이 확대되고 있습니다. 또한 장비산업의 발전을 억제하거나 제약하는 특별한 규제는 없습니다. 자. 신규사업 등의 내용 및 전망

당사는 성장과 안정적인 수익을 추구 할 수 있는 기반을 마련하고자 디스플레이 장비에서 이차전지 장비, 그리고 스마트팜 관련 장비 등 사업 포트폴리오를 추가하고, 기존 장비의 경쟁력 강화 및 신규고객 발굴, 신규사업 진출에 노력하고 있습니다.

차. 종 속회사의 사업현황 요약 (1)소주디이티설비 유한공사는 당사가 2014년 6월 2일 지분 100%를 취득한 자회사로서 디스플레이 장비 조립 및 그 부품의 판매 사업을 영위하고 있습니다.

회사의 연혁을 요약하면 다음과 같습니다.(기준일 : 2021년 06월 30일)

회사명	소주디이티설비 유한공사 (SUZHOUE DET.CO)

대표이사	김성용

설립일	2011.11.25

주력사업	디스플레이 장비 조립 및 그 부품의 판매

본사위치	중국 강소성 소주시 원구 동장로

종업원 현황	16명

[매출규모] (단위 : 천원)

구분	2021년 반기	2020년	2019년

매출액	701,686	1,225,981	926,042

(2)VINA DE Co.,Ltd는 당사가 2016년 12월 22일 신설한 자회사로서 디스플레이 장비조립 및 설치, 유지보수 사업을 영위하고 있습니다.회사의 연혁을 요약하면 다음과 같습니다.(기준일 : 2021년 06월 30일)

회사명	VINA DE Co.,Ltd

대표이사	서영주

설립일	2016.12.05

주력사업	디스플레이 장비조립 및 설치,유지보수

본사위치	베트남 하이퐁

종업원 현황	20명

[매출규모] (단위 : 천원)

구분	2021년 반기	2020년	2019년

매출액	120,112	204,929	740,461

카. 조직도