APS이노베이션 사업보고서 (2022.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요2022년 세계 경제는 글로벌 통화긴축 강화, 러시아-우크라이나 전쟁 및 원자재ㆍ에너지 공급 불안정 등으로 불확실성이 확대되며 어려운 경영 여건이 지속되었습니다. 당사는 이러한 경제여건 속에서도 2022년 연결기준 매출 501억원으로 전년대비 18.7%증가 하였고, 별도기준 매출 501억원으로 전년대비 19.2% 증가 하였지만, 당기순이익은 각각 -55억원, -57억원으로 전년대비 흑자에서 적자로 전환하였습니다. 영업이익 감소는 이차전지 물량증가에 대비한 CAPA증대 및 인원증가 등에 기인합니다.전기차 시장의 규모가 매년 급속도로 성장함에 따라 국내외 주요기업의 이차전지 투자가 공격적으로 진행되고 있습니다. 해외 공장 신축 등 고객 수요가 폭발적으로 증가하고 있음과 동시에 업체간 경쟁 심화에 따른 제조 설비의 원가절감이 지속적으로 검토 및 요구되고 있으며 설비의 생산 속도 등의 품질 요구사항이 강조되고 있습니다.이러한 고객의 Needs를 달성하기 위해 당사는 적극적인 연구개발을 통하여 품질향상을 달성하고 불필요한 원가를 절감하여 합리적인 가격으로 세계최고 수준의 장비를 제공하고자 노력하고 있습니다.

3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태(연결기준)

(단위 : 백만원)

구 분	제22기말	제21기말	증 감	증감률

유동자산	49,012	30,374	18,638	61.3%

비유동자산	40,040	29,493	10,547	35.7%

자산총계	89,052	59,867	29,185	48.7%

유동부채	57,279	23,385	33,894	144.9%

비유동부채	8,320	10,254	-1,934	-18.8%

부채총계	65,599	33,639	31,960	95.0%

지배지분	23,453	26,228	-2,775	-10.5%

자본금	8,000	7,754	246	3.1%

기타불입자본	26,369	26,374	-5	-0.1%

이익잉여금	-14,598	-9,408	-5,190	55.17

기타자본구성요소	3,682	1,508	2,174	144.1%

비지배지분	-	-	-	-

자본총계	23,453	26,228	-2,775	10.5%

부채및자본총계	89,052	59,867	29,185	48.75%

당사의 자산총계는 전년대비 49% 증가한 890억원을 기록하였으며, 부채총계는 전년대비 95% 증가한 655억원을 기록하였습니다. 자본총계는 전년대비 10% 감소한 234억원입니다.이차전지 수주증가에 따른 ①유동성확보로 현금성자산 증가 ②CAPA증설로 인한 유형자산증가 ③제작중인 장비의 증가로 인해 자산이 증가 하였습니다. 자본은 당기순손실에 따른 미처리결손금의 증가로 감소 하였습니다. 나.영업실적(연결기준)

(단위 : 백만원)

구 분	제22기	제21기	증감액	증감율

매출액	50,157	42,258	7,899	18.7%

매출원가	44,125	36,507	7,618	20.9%

매출총이익	6,032	5,751	281	4.9%

판관비	10,570	4,560	6,010	131.8%

영업이익	-4,538	1,191	-5,729	-480.9%

기타수익	2,491	1,349	1,142	84.7%

기타비용	2,580	486	2,094	431.2%

금융수익	837	61	776	1,265.5%

금융비용	1,784	1,207	577	47.8%

법인세비용차감전순이익(손실)	-5,574	909	-6,483	-713.1%

법인세비용	-	-	-	-

당기순이익(손실)	-5,574	909	-6,483	-713.1%

[부문별 영업실적]

(단위 : 백만원)

영업부문	당기	전기

매출액	영업손익	매출액	영업손익

이차전지사업부	21,366	(2,566)	19,741	(411)

디스플레이사업부	31,873	(2,068)	24,115	1,480

소 계	53,239	(4,634)	43,856	1,069

연결조정	(3,083)	96	(1,598)	122

계	50,156	(4,538)	42,258	1,191

이차전지사업부는 당사 레이저 노칭 장비의 대규모 수주 증가로 CAPA 확대 및 인력채용을 증대하였으며, 이에 따라 영업손실은 전년 대비 21억 확대 되었습니다.디스플레이사업부는 신규장비 개발로 인한 R 비용와 계약자산의 충당금 설정 등으로 인하여 전년 대비 영업이익은 35억 감소하여 적자 전환되었습니다. 다.신규사업 및 중단사업해당사항 없습니다. 다.조직개편해당사항 없습니다. 마.환율변동 영향연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래 예상거래 및 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다

당기말 및 전기말 현재 연결회사의 환율변동 위험에 노출된 금융 자산 및 부채의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	27,439,266	19,479	17,736,637	161,837

EUR	-	241,595	-	240,010

합 계	27,439,266	261,074	17,736,637	401,847

환율변동이 당기 및 전기 세전 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	2,741,979	(2,741,979)	1,757,480	(1,757,480)

EUR	(24,160)	24,160	(24,001)	24,001

바.자산손상 인식 보고기간말 현재 연결회사는 이차전지 사업부분, 디스플레이 사업부분으로 현금창출단위를 관리하고 있으며, 손상 징후가 존재한다고 판단하고 손상검사를 수행하였습니다. 현금창출단위의 회수가능액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정되었으며, 사용가치는 경영진에 의해 승인된 5년 간의 사업계획에 기초한 세전 현금흐름추정을사용하여 계산되었습니다. 사용가치 산정에 사용된 할인율 및 영구성장율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	디스플레이 사업부분	이차전지 사업부분

당기	전기	당기	전기

사용가치 산정에 사용된 할인율	13.58%	14.33%	12.84%	12.50%

사용가치 산정에 사용된 영구성장율	0.00%	0.00%	1.00%	1.00%

손상차손 인식액	유형자산	-	-	-	-

무형자산	-	-	-	-

사용권자산	-	-	-	-

4. 유동성 및 자금조달(연결기준)(1)유동성에 관한 사항 당사는 월, 분기, 연 단위 자금수지계획을 수립함으로써 영업활동, 투자활동, 재무활동에서의 자금수지를 미리 예측하고 있으며, 이를 통해 필요한 유동성 규모를 사전에확보하고 유지하여 향후에 발생할 수 있는 유동성위험을 사전에 관리하고 있습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	제22기	제21기	차 이	증감율

[유동자산]	49,012	30,374	18,638	61.4%

현금및현금성자산	25,785	7,050	18,735	265.7%

단기금융자산	1,407	1,407	0	0.0%

매출채권	4,551	18,948	-14,397	-76.0%

기타채권	279	157	122	77.7%

재고자산	7,999	465	7,534	1,620.2%

계약자산	4,443	2,198	2,245	102.1%

당기법인세자산	27	8	19	237.5%

기타유동자산	4,521	141	4,380	3,106.4%

[유동부채]	57,279	23,385	33,894	144.9%

매입채무	5,660	4,396	1,264	28.8%

기타채무	874	562	264	55.5%

단기차입금	18,500	8,000	10,500	131.3%

유동성장기차입금	9,075	1,400	7,675	548.2%

계약부채	19,036	6,460	12,576	194.7%

기타유동부채	4,134	2,567	1,615	61.0%

[유동비율]	85.6%	129.9%	-	-

2)현금흐름

당사의 현금은 영업활동을 통하여 114억원이 유입되었고, 시설 투자로 인한 유형자산 취득 등의 투자활동을 통하여 33억원이 유출되었습니다. 또한, 차입금 증가 등의 재무활동을 통하여 108억원이 유입되었습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	제22기	제21기

기초 현금 및 현금성자산	7,050	11,584

영업활동으로 인한 현금흐름	11,481	(4,620)

투자활동으로 인한 현금흐름	(3,282)	270

재무활동으로 인한 현금흐름	10,897	(225)

현금성자산의 환율변동	(361)	41

기말 현금 및 현금성 자산	25,785	7,050

(2) 자금의 조달 당기말 현재 연결회사의 차입금총액은 307억원으로 전기 192억원대비 115억원 증가하였으며, 이는 이차전지 수주증가에 따른 운영자금 확보를 위해 증가하였습니다. 1)단기차입금

(단위: 백만원)

구 분	차입처	이자율	당기말	전기말

운영자금	하나은행	5.91%	1,000	1,000

5.91%	1,000	1,000

하나은행	6.03%	6,000	6,000

6.09%	3,000	-

하나은행	6.11%	1,000	-

기업은행	5.15%	3,500	-

산업은행	4.93%	3,000	-

합 계	18,500	8,000

2)장기차입금(단위: 백만원)

구 분	차입처	이자율	만기일	당기말	전기말

시설자금	하나은행	6.57%	2023-11-05	7,950	9,700

운영자금	신한은행	5.39%	2025-09-15	2,750	-

엘지디스플레이	-	2025-10-15	1,500	1,500

장기차입금 소계	12,200	11,200

유동성 대체	(9,075)	(1,400)

장기차입금현재가치할인차금	(101)	(139)

합 계	3,024	9,661

6. 부외거래에 관한 사항 -해당사항 없습니다. 7. 그 밖에 투자의사결정에 필요한사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 과한 사항의 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책을 참조하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원등에 관한 사항-해당사항 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한사항-해당사항 없습니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항-해당사항 없습니다