가온그룹 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 25 기 2025.12.31 현재
제 24 기 2024.12.31 현재
제 23 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 25 기	제 24 기	제 23 기

자산

유동자산	178,514,225,308	192,051,939,633	198,387,392,698

현금및현금성자산 (주4,5,6,8)	29,110,239,057	55,831,720,002	36,004,386,289

매출채권및기타유동채권 (주4,5,6,9,32)	70,065,862,220	72,291,577,497	59,200,216,597

기타유동자산 (주10)	6,032,675,332	1,715,283,183	7,794,236,823

파생상품자산 (주4,5,6,7)	30,377,736	0	0

당기법인세자산 (주20)	110,740,790	101,481,640	85,497,640

재고자산 (주11)	73,164,330,173	62,111,877,311	95,303,055,349

비유동자산	112,901,809,767	106,704,691,935	96,044,999,954

비유동금융자산 (주4,5,6,7)	1,228,331,406	4,923,692,217	7,470,778,046

장기매출채권및기타비유동채권 (주4,5,6,9)	1,478,359,433	1,363,545,056	1,134,438,033

관계기업투자 (주12)	2,705,940,839	360,000,000	0

종속기업투자 (주13)	54,626,968,337	52,141,416,337	52,141,416,337

유형자산 (주14)	26,390,804,917	25,371,054,362	21,802,203,700

무형자산 (주15)	6,359,265,762	6,699,939,698	3,015,595,488

투자부동산 (주16)	3,152,841,006	2,279,600,109	1,717,907,300

이연법인세자산 (주20)	16,959,298,067	13,565,444,156	8,762,661,050

자산총계	291,416,035,075	298,756,631,568	294,432,392,652

부채

유동부채	120,438,940,652	145,063,632,325	106,465,627,430

매입채무및기타유동채무 (주4,5,6,17,32)	56,470,139,542	66,050,803,825	55,597,926,637

단기차입금 (주4,5,6,18,31)	57,771,648,000	56,309,758,000	42,460,451,000

유동성사채 (주4,5,6,18,31)	0	18,993,691,040	0

전환사채 (주4,5,6,18,31)	197,628,568	225,043,330	306,764,482

파생상품부채 (주4,5,6,7)	2,809,831,104	1,914,572,115	4,482,684,700

판매보증충당부채 (주19)	711,910,696	555,600,707	704,265,636

당기법인세부채	0	0	721,549,335

금융보증부채 (주5,6,19)	0	3,060,694	3,361,036

기타유동부채 (주17)	2,477,782,742	1,011,102,614	2,188,624,604

비유동부채	28,788,629,515	13,038,370,111	30,292,644,824

장기차입금 (주4,5,6,18,31)	12,300,000,000	12,300,000,000	0

비유동성사채 (주4,5,6,18,31)	15,971,983,989	0	29,962,931,166

기타비유동채무 (주4,5,6,17,31)	516,645,526	738,370,111	329,713,658

부채총계	149,227,570,167	158,102,002,436	136,758,272,254

자본

자본금 (주21)	9,023,436,000	8,797,888,500	8,485,824,500

주식발행초과금 (주21)	64,509,534,478	64,185,313,698	62,714,174,521

기타자본 (주23)	(1,791,678,108)	(8,559,163,920)	(7,024,645,639)

기타포괄손익누계액 (주22)	3,225,988,308	2,723,929,980	5,267,119,887

이익잉여금 (주24)	67,221,184,230	73,506,660,874	88,231,647,129

자본총계	142,188,464,908	140,654,629,132	157,674,120,398

자본과부채총계	291,416,035,075	298,756,631,568	294,432,392,652

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 25 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 24 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 23 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 25 기	제 24 기	제 23 기

매출액 (주26,31)	305,965,376,673	289,042,136,929	329,413,918,215

매출원가 (주26,27,31)	240,179,653,230	244,874,264,724	281,783,667,230

매출총이익	65,785,723,443	44,167,872,205	47,630,250,985

판매비와관리비 (주26,27,31)	61,023,681,521	54,651,360,040	47,491,616,956

영업이익	4,762,041,922	(10,483,487,835)	138,634,029

기타수익 (주28)	6,508,809,725	977,490,758	2,952,088,823

기타비용 (주28)	11,525,490,335	3,878,904,529	1,367,566,295

금융수익 (주29,31)	11,050,960,537	16,499,193,705	12,620,986,591

금융비용 (주29,31)	18,598,960,333	21,301,192,004	12,970,571,792

법인세비용차감전순이익(손실)	(7,802,638,484)	(18,186,899,905)	1,373,571,356

법인세비용 (주21)	(2,181,756,168)	(4,095,917,890)	(240,926,844)

당기순이익(손실)	(5,620,882,316)	(14,090,982,015)	1,614,498,200

기타포괄손익	0	(2,543,189,907)	5,350,765,013

후속적으로당기손익으로재분류되지않는항목	0	(2,543,189,907)	5,350,765,013

재평가잉여금	0	0	5,350,765,013

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익 (주11)	0	(2,543,189,907)	0

총포괄손익	(5,620,882,316)	(16,634,171,922)	6,965,263,213

주당손익 (주25)

기본주당손익 (단위 : 원)	(334)	(874)	99

희석주당손익 (단위 : 원)	(334)	(874)	95

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 25 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 24 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 23 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	주식발행초과금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

2023.01.01 (기초자본)	8,166,442,000	61,387,014,792	(5,470,300,279)	(83,645,126)	88,386,007,629	152,385,519,016

총포괄손익	0	0	0	5,350,765,013	1,614,498,200	6,965,263,213

당기순이익(손실)	0	0	0	0	1,614,498,200	1,614,498,200

재평가잉여금	0	0	0	5,350,765,013	0	5,350,765,013

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익	0	0	0	0	0	0

기타포괄손익지분증권처분이익잉여금대체	0	0	0	0	0	0

자본에직접인식된주주와의거래등	319,382,500	1,327,159,729	(1,554,345,360)	0	(1,768,858,700)	(1,676,661,831)

배당금지급	0	0	0	0	(1,538,138,200)	(1,538,138,200)

주식배당	230,720,500	0	0	0	(230,720,500)	0

전환권행사	88,662,000	1,327,159,729	0	0	0	1,415,821,729

자기주식취득	0	0	(1,554,345,360)	0	0	(1,554,345,360)

자기주식처분	0	0	0	0	0	0

2023.12.31 (기말자본)	8,485,824,500	62,714,174,521	(7,024,645,639)	5,267,119,887	88,231,647,129	157,674,120,398

2024.01.01 (기초자본)	8,485,824,500	62,714,174,521	(7,024,645,639)	5,267,119,887	88,231,647,129	157,674,120,398

총포괄손익	0	0	0	(2,543,189,907)	(14,090,982,015)	(16,634,171,922)

당기순이익(손실)	0	0	0	0	(14,090,982.015)	(14,090,982,015)

재평가잉여금	0	0	0	0	0	0

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익	0	0	0	(2,543,189,907)	0	(2,543,189,907)

기타포괄손익지분증권처분이익잉여금대체	0	0	0	0	0	0

자본에직접인식된주주와의거래등	312,064,000	1,471,139,177	(1,534,518,281)	0	(634,004,240)	(385,319,344)

배당금지급	0	0	0	0	(475,503,240)	(475,503,240)

주식배당	158,501,000	0	0	0	(158,501,000)	0

전환권행사	153,563,000	1,471,139,177	0	0	0	1,624,702,177

자기주식취득	0	0	(1,534,518,281)	0	0	(1,534,518,281)

자기주식처분	0	0	0	0	0	0

2024.12.31 (기말자본)	8,797,888,500	64,185,313,698	(8,559,163,920)	2,723,929,980	73,506,660,874	140,654,629,132

2025.01.01 (기초자본)	8,797,888,500	64,185,313,698	(8,559,163,920)	2,723,929,980	73,506,660,874	140,654,629,132

총포괄손익	0	0	0	502,058,328	(6,122,940,644)	(5,620,882,316)

당기순이익(손실)	0	0	0	0	(5,620,882.316)	(5,620,882,316)

재평가잉여금	0	0	0	0	0	0

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익	0	0	0	0	0	0

기타포괄손익지분증권처분이익잉여금대체	0	0	0	502,058,328	(502,058,328)	0

자본에직접인식된주주와의거래등	225,547,500	324,220,780	6,767,485,812	0	(162,536,000)	7,154,718,092

배당금지급	0	0	0	0	0	0

주식배당	162,536,000	0	0	0	(162,536,000)	0

전환권행사	63,011,500	324,220,780	0	0	0	387,232,280

자기주식취득	0	0	0	0	0	0

자기주식처분	0	0	6,767,485,812	0	0	6,767,485,812

2025.12.31 (기말자본)	9,023,436,000	64,509,534,478	(1,791,678,108)	3,225,988,308	67,221,184,230	142,188,464,908

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 25 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 24 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 23 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 25 기	제 24 기	제 23 기

영업활동으로 인한 현금흐름	(12,905,463,113)	15,965,997,979	1,550,265,954

영업에서 창출(사용)된 현금흐름 (주31)	(10,053,152,418)	19,978,998,772	5,562,009,736

이자의수취	851,088,055	870,893,295	760,644,212

이자의지급	(3,677,092,129)	(4,111,463,538)	(3,378,323,487)

법인세납부	(26,306,621)	(772,430,550)	(1,394,064,507)

투자활동으로 인한 현금흐름	(10,527,642,709)	(6,594,976,823)	(3,573,392,926)

장기대여금의감소	363,230,703	399,382,407	224,343,588

장기금융상품의 감소	4,276,934,223	0	0

종속기업투자주식의 처분	776,915,795	0	10,477,293

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의처분	451,737,000	67,500,000	0

유형자산의처분	5,000,000	727,273	15,181,818

무형자산의처분	0	1,782,595,500	1,823,240

보증금의감소	12,372,320	51,302,172	110,821,300

리스채권의회수	42,000,000	42,000,000	55,256,029

정부보조금의수취	77,574,524	61,690,582	60,145,317

장기대여금의증가	(340,000,000)	(658,479,307)	(437,000,000)

장기금융상품의증가	(503,430,000)	(604,116,000)	(604,116,000)

종속기업투자주식의취득	(3,211,808,000)	0	0

관계기업투자주식의취득	(1,845,942,281)	(360,000,000)	0

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의취득	(4,130,115,666)	0	0

당기손익-공정가치측정금융자산의취득	0	(200,215,740)	(499,998,558)

기타금융자산의취득	(528,000,000)	0	0

유형자산의취득	(4,684,845,317)	(5,684,002,431)	(1,758,828,457)

무형자산의취득	(1,154,983,608)	(1,436,583,887)	(711,099,287)

보증금의증가	(134,282,402)	(56,777,392)	(40,399,209)

재무활동으로 인한 현금흐름	(2,101,858,604)	9,478,737,903	892,553,315

단기차입금의차입	43,940,418,000	41,103,551,000	33,049,320,000

장기차입금의차입	0	12,300,000,000	0

사채의발행	15,966,220,000	0	0

임대보증금의증가	20,800,000	800,000	0

단기차입금의상환	(42,572,008,000)	(30,563,126,000)	(28,691,840,000)

사채의상환	(19,000,000,000)	(11,000,000,000)	0

리스부채의상환	(456,688,604)	(352,265,576)	(342,243,125)

임대보증금의감소	(600,000)	(200,000)	(30,200,000)

배당금의지급	0	(475,503,240)	(1,538,138,200)

자기주식의취득	0	(1,534,518,281)	(1,554,345,360)

현금및현금성자산의 환율변동효과	(1,186,516,519)	977,574,654	32,182,070

현금및현금성자산의 증가	(26,721,480,945)	19,827,333,713	(1,098,391,587)

기초 현금및현금성자산	55,831,720,002	36,004,386,289	37,102,777,876

기말 현금및현금성자산	29,110,239,057	55,831,720,002	36,004,386,289