에이블씨엔씨 분기보고서 (2020.09)
3. 연결재무제표 주석

제 21 기 3분기: 2020년 9월 30일 현재
제 20 기 : 2019년 12월 31일 현재
주식회사 에이블씨엔씨와 그 종속기업

1. 일반 사항 및 회사의 개요가. 회사의 현황

주식회사 에이블씨엔씨(이하 "회사")는 2000년 1월 7일로 설립되어 서울시 서초구에 본사를 두고 화장품과 생활용품 제조 판매업 및 유통판매업, 인터넷상거래업 등을 영위하고 있습니다. 회사는 2005년 2월 4일자로 코스닥시장에 주식을 상장하였으며,2011년 9월 7일자로 유가증권시장으로 이전 상장하였습니다.

보고기간 종료일 현재 보통주 주주현황은 다음과 같습니다.

주주	보통주식수(주)	지분율(%)

(주)리프앤바인 등	17,531,371	64.85

기타(*)	9,502,088	35.15

합계	27,033,459	100.00

(*) 자기주식 1,019,301주 포함

가. 종속기업의 현황

당분기말 및 전기말 현재 회사의 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

투자회사	피투자회사	소재국	업종	결산월	자본금(천원)	지분율(%)

당분기말	전기말

(주)에이블씨엔씨	MISSHA JAPAN INC.	일본	화장품판매	12월	2,422,903	100.00	100.00

(주)에이블씨엔씨	북경애박신화장품상무유한공사	중국	화장품판매	12월	342,120	100.00	100.00

(주)에이블씨엔씨	ABLE C US, INC.(주1)	미국	화장품판매	12월	7	100.00	-

(주)에이블씨엔씨	(주)미팩토리	한국	화장품제조 및 판매	12월	10,237	100.00	100.00

(주)미팩토리	(주)생활도감(주2)	한국	생필품도소매	12월	50,000	92.08	100.00

(주)미팩토리	(주)머지코스메틱	한국	광고및홍보	12월	50,000	100.00	100.00

(주)에이블씨엔씨	(주)지엠홀딩스	한국	화장품제조 및 판매	12월	976,750	67.85	67.85

(주)지엠홀딩스	(주)닥터셀라피	한국	화장품제조 및 판매	12월	50,000	100.00	100.00

(주)에이블씨엔씨	(주)제아에이치앤비	한국	화장품도소매	12월	150,000	60.00	60.00

(주1) 당분기 중 100% 지분으로 설립하였으며, 자본잉여금을 포함한 총 투자금액은 7,391,993천원입니다.(주2) 당분기 중 불균등 유상증자로 인하여 연결회사의 유효지분율이 변동되었습니다.

나. 종속기업의 재무정보 요약당분기말 및 전기말 현재 종속기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.(1) 당분기말

(단위 : 천원)

종속기업명	자산총액	부채총액	매출액	분기순손익	총포괄손익

MISSHA JAPAN INC.	15,684,647	7,001,514	26,395,663	1,798,969	1,798,969

북경애박신화장품상무유한공사	20,919,683	14,736,232	16,976,529	(6,188,942)	(6,188,942)

Able C US, Inc.	8,867,826	1,780,986	2,929,624	46,930	46,930

(주)미팩토리	9,435,064	5,450,795	15,707,114	(1,321,685)	(1,321,685)

(주)생활도감	1,906,900	1,452,027	5,753,886	(180,852)	(180,852)

(주)머지코스메틱	3,465	32,609	-	-	-

(주)지엠홀딩스	5,772,556	8,220,301	9,482,292	(4,140,449)	(4,140,449)

(주)닥터셀라피	25,991	36,295	185,455	10,614	10,614

(주)제아에이치앤비	25,939,923	16,691,515	12,361,831	(6,334,698)	(6,334,698)

(2) 전기말(단위 : 천원)

종속기업명	자산총액	부채총액	매출액	당기순손익	총포괄손익

MISSHA JAPAN INC.	16,499,784	7,581,952	38,391,564	4,589,921	4,589,921

북경애박신화장품상무유한공사	23,761,449	11,818,502	43,059,821	(2,113,612)	(2,113,612)

㈜미팩토리	11,166,038	5,860,084	18,889,865	245,887	262,663

㈜생활도감	1,734,145	1,398,909	2,886,939	68,519	56,787

㈜머지코스메틱	3,465	32,609	-	-	-

(주)지엠홀딩스	6,502,015	4,809,311	7,709,422	2,845,097	2,845,097

㈜닥터셀라피	10,404	31,321	146,721	(70,917)	(70,917)

㈜제아에이치앤비	29,732,493	14,149,387	30,102,757	2,949,236	2,949,236

2. 연결재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책2.1 연결재무제표 작성기준

연결재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책은 아래에 제시되어 있습니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

연결 회사의 2020년 9월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한 요약분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기연결재무제표는 보고기간말인 2020년 9월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2.1.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서연 결 회사는 2020년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1116호'리스' 개정- 코로나19 (Covid-19) 관련 임차료 면제ㆍ할인ㆍ유예에 대한 실무적 간편법리스이용자는 코로나19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등(rent concession)이 리스변경에 해당하는지 평가하지 않을 수 있습니다. 이러한 선택을 한 리스이용자는 임차료 할인 등으로 인한 리스료 변동을 그러한 변동이 리스변경이 아닐 경우에 이 기준서가 규정하는 방식과 일관되게 회계처리하여야 합니다. 동 개정사항은 2020년 6월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 2.1.2 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 없습니다.

2.2 회계정책

요약분기연결재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.1에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

3. 중요한 회계추정 및 판단연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.세계적인 코로나19의 확산으로 각국 정부는 이를 통제하기 위하여 공장 폐쇄, 자가격리, 입국제한, 여행 금지 등의 조치를 시행하고 있습니다. 코로나19가 연결회사의 영업에 미칠 궁극적인 영향은 아직 알 수 없고, 향후 전개되는 국면에 따라 달라질 것으로보입니다. 코로나19의 지속기간, 심각성은 매우 불확실하고 예측할 수 없으며, 정부나 연결회사의 보호조치로 인하여 연결회사의 영업규모가 감소할 수 있습니다. 이로 인한재무 영향은 합리적으로 추정할 수 없지만 경영진은 연결회사가 사업을 영위하는 대부분의 지역 및 영업 부문이 어느 정도 영향을 받을 것으로 예상하고 있습니다. 코로나19가 연결회사의 영업에 미치는 영향의 정도와 기간은 아직 결정할 수 없습니다.

4. 영업부문연결회사는 화장품등의 제조및판매의 단일 영업부문을 영위하고 있으므로 영업부문별 정보를 공시하지 아니합니다. 또한, 연결회사 전체 매출의 10%이상을 차지하는 단일의 외부고객은 없습니다.

한편, 당분기와 전분기 연결회사의 지역별 매출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

한국	163,435,157	223,337,478

중국	17,896,798	32,255,344

일본	27,531,664	27,077,853

기타아시아	6,440,402	6,635,869

유럽	10,744,079	6,174,011

북중미	2,159,624	3,401,486

합계	228,207,724	298,882,041

5. 금융상품 가. 당분기말 및 전기말 현재 범주별 금융상품 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

금융자산	당분기말

상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	합계

현금및현금성자산	32,680,316	-	-	32,680,316

단기금융자산(*1)	3,469,400	-	-	3,469,400

기타포괄손익인식금융자산	-	-	9,608,500	9,608,500

매출채권	24,741,827	-	-	24,741,827

기타유동금융자산(*2)	2,168,178	-	-	2,168,178

장기금융자산(*1)	3,000	-	-	3,000

리스채권	1,422,088	-	-	1,422,088

당기손익-공정가치 금융자산	-	7,314,000	-	7,314,000

기타비유동금융자산(*3)	34,725,828	-	-	34,725,828

합 계	99,210,637	7,314,000	9,608,500	116,133,137

(*1) 단기금융자산 중 917백만원은 종속기업인 Able C US INC.의 사업결합과 관련하여 사용이 제한되어 있으며 , 장 기금융자산은 당좌개설보증금으로 사용이 제한되어 있습니다.(*2) 단기대여금, 미수수익, 미수금, 유동성보증금으로 구성되어 있습니다.(*3) 장기대여금, 임차보증금 및 기타보증금으로 구성되어 있습니다.

(단위 : 천원)

금융자산	전기말

상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	합계

현금및현금성자산	54,558,466	-	54,558,466

매출채권	41,679,543	-	41,679,543

기타유동금융자산(*1)	3,084,371	-	3,084,371

장기금융자산	3,003,000	-	3,003,000

리스채권	137,154	-	137,154

당기손익-공정가치 금융자산	-	7,314,000	7,314,000

기타비유동금융자산(*2)	39,863,835	-	39,863,835

합 계	142,326,369	7,314,000	149,640,369

(*1) 단기대여금, 미수수익, 미수금으로 구성되어 있습니다.(*2) 임차보증금으로 구성되어 있습니다.

나. 당분기말 및 전기말 현재 범주별 금융부채 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

금융부채	당분기말

상각후원가로평가하는 금융부채	당기손익인식금융부채	합계

매입채무	19,150,740	-	19,150,740

차입금	26,574,037	-	26,574,037

전환상환우선주부채	-	2,105,731	2,105,731

리스부채	36,891,951	-	36,891,951

미지급금	13,398,829	-	13,398,829

기타유동금융부채(*1)	4,492,277	-	4,492,277

기타비유동금융부채(*2)	1,173,319	44,792,454	45,965,773

합 계	101,681,153	46,898,185	148,579,338

(*1) 미지급비용으로 구성되어 있습니다.(*2) 가맹점보증금, 임대보증금, 장기미지급비용 및 자기지분매입약정에 따른 금융부채으로 구성되어 있습니다.

(단위 : 천원)

금융부채	전기말

상각후원가로평가하는 금융부채	당기손익인식금융부채	합계

매입채무	32,589,148	-	32,589,148

차입금	8,957,953	-	8,957,953

전환상환우선주부채	-	2,105,731	2,105,731

리스부채	55,967,376	-	55,967,376

미지급금	16,036,694	-	16,036,694

기타유동금융부채(*1)	4,073,010	-	4,073,010

기타비유동금융부채(*2)	1,194,292	44,749,317	45,943,609

합 계	118,818,473	46,855,048	165,673,521

(*1) 미지급비용으로 구성되어 있습니다.(*2) 보증금 및 자기지분매입약정에 따른 금융부채로 구성되어 있습니다.

다. 당분기말 및 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

당기손익-공정가치 금융자산	7,314,000	7,314,000	7,314,000	7,314,000

기타포괄손익-공정가치 금융자산	9,608,500	9,608,500	-	-

금융부채

전환상환우선주부채	2,105,731	2,105,731	2,105,731	2,105,731

당기손익-공정가치 금융부채	44,701,388	44,701,388	44,701,388	44,701,388

매출채권 및 매입채무 등으로 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치인 금액 등은 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

6. 매출채권 및 기타채권가. 당분기말 및 전기말 현재 현재 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

I. 매출채권

일반채권	24,741,827	-	41,679,543	-

차감: 손상차손누계액	(2,717,127)	-	(1,286,607)	-

소 계	22,024,700	-	40,392,936	-

II. 기타자산

대여금	256,186	35,255	286,186	137,255

차감: 손상차손누계액	(245,000)	-	(245,000)	-

선급비용	2,502,023	208,401	3,115,303	993,462

미수수익	308,509	-	429,766	-

미수금	1,515,689	-	2,272,265	-

차감: 손상차손누계액	(2,331,163)	-	(37,574)	-

리스채권	25,851	1,396,237	66,059	71,095

부가세대급금	769,002	-	714,590	-

선급금	6,082,813	-	2,988,756	-

보증금	87,794	34,690,574	96,152	39,726,579

소 계	8,971,704	36,330,467	9,686,505	40,928,391

합 계(I+II)	30,996,404	36,330,467	50,079,441	40,928,391

나. 당분기 및 전기 중 매출채권및기타채권에 대한 손상차손누계액의 변동은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당 분 기	전 기

기 초	1,569,181	764,091

손상차손	3,719,930	890,706

제 각	-	(84,387)

기 타(환율차이 등)	4,178	(1,229)

기 말	5,293,289	1,569,181

다. 당분기말 및 전기말 현재 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정한 임차보증금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

유효이자율(%)	장부금액	유효이자율(%)	장부금액

임차보증금:

취득원가	1.0~3.98	34,911,037	1.0~3.98	40,520,080

(현재가치할인차금)	(1,223,791)	(2,004,767)

임차보증금 공정가치	33,687,246	38,515,313

당분기말과 전기말 현재 연결회사가 상기 임차보증금 외에 보유하고 있는 기타보증금 등은 각각 1,091백만원 및 1,211백만원이며, 임차보증금으로 인하여 당분기 및 전분기에 인식한 이자수익은 665백만원 및 614백만원 입니다.7. 재고자산당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

계정과목	당분기말	전기말

상 품	48,967,750	44,514,778

평가손실충당금	(4,348,988)	(1,801,290)

제 품	42,846,894	39,551,386

평가손실충당금	(3,978,658)	(3,440,694)

원재료	58,945	33,313

평가손실충당금	(10,021)	(10,535)

부재료	7,038,564	8,564,247

평가손실충당금	(1,137,304)	(1,299,203)

기타의재고자산	1,028,836	1,165,527

평가손실충당금	(215,043)	(14,842)

합 계	90,250,975	87,262,687

당분기와 전분기 중 매출원가에 가산된 재고자산평가손실은 각각 3,022백만원 및 2,910만원이며 , 재고자산에 포함된 반품권자산은 283백만원(전기말: 425백만원)입니다.

8. 유형자산, 투자부동산 및 무형자산 가. 당분기 및 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.(1) 당분기

(단위 : 천원)

유형자산	투자부동산	무형자산

당기초	16,591,989	2,173,713	94,421,052

취득 및 대체	6,021,327	573,693	6,495,515

처분 및 폐기	(2,052,965)	-	(405,047)

감가상각비 등	(4,688,467)	(43,427)	(3,246,503)

기타(환율변동)	7,971	-	(86,575)

당분기말	15,879,855	2,703,979	97,178,442

취득원가	33,835,733	2,855,787	136,088,477

상각 및 손상차손누계액	(17,955,878)	(151,808)	(38,910,035)

당분기말	15,879,855	2,703,979	97,178,442

(2) 전기(단위 : 천원)

유형자산	투자부동산	무형자산

전기초	15,134,030	8,690,188	38,460,241

취득	9,850,996	-	1,459,546

처분 및 폐기	(5,159,471)	(6,342,293)	(220,121)

감가상각비 등	(5,179,594)	(174,182)	(24,487,954)

연결범위변동	1,937,816	-	79,209,864

기타(환율변동)	8,212	-	(525)

전기말	16,591,989	2,173,713	94,421,051

취득원가	34,133,896	2,438,133	131,880,707

상각 및 손상차손누계액	(17,541,907)	(264,420)	(37,459,656)

전기말	16,591,989	2,173,713	94,421,051

나. 당분기 및 전분기 중 계정과목별 상각내역은 다음과 같습니다

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

매출원가	177,468	168,104

판매비와관리비 등	4,510,999	3,294,507

합 계	4,688,467	3,462,611

연 결회사는 본사 사옥 인테리어 취득에 소요된 금액 중 635백만원을 임대인으로부터보조 받았습니다. 연결회사는 선수수익으로 계상후 기간경과분을 감가상각비와 상계하고 있으며, 당분기 중 감가상각비와 상계된 선수수익은 95백만원입니다.다. 투자부동산에서 발생한 임대수익 159백만원(전분기:352백만원)은 기타매출액에 포함되었습니다.

라. 무형자산상각비는 전액 판매비와관리비에 포함되었습니다.

9. 매각예정비유동자산

당분기 중 매각예정비유동자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	금 액

기 초	6,987,993

처 분(*1)	(2,945,605)

대 체(*2)	(4,042,388)

분기말	-

(*1) 당분기 중 매각예정비유동자산 처분이익 963백만원을 영업외수익으로 인식하였습니다.(*2) 당분기말 현재 구체적 매각절차가 진행중이지 않은 매각예정비유동자산을 유형자산과 투자부동산으로 재분류하였습니다.

10. 차입금가. 당분기말 및 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	차입처	당분기말 연이자율
(%)	당분기말	전기말

단기차입금

일반자금대출	국민은행외1	2.97~3.63	1,358,000	1,358,000

외상매출금담보대출	기업은행	-	-	30,585

일반자금대출	신한은행	2.89	2,000,000	-

일반자금대출	종속기업대표이사	-	6,250,000	6,250,000

단기차입금 소계	9,608,000	7,638,585

장기차입금

장래매출채권신탁대출	우리은행외1	KORIBOR+2.75%, MOR+2.77%	10,541,641	-

일반자금대출	국민은행외2	3.07~5.04	1,144,396	1,319,368

일반자금대출	종속기업 대표이사	-	5,280,000	-

유동성장기부채	(3,927,740)	(1,219,408)

장기차입금 소계	13,038,297	99,960

나. 장기차입금과 관련하여 체결하고 있는 신탁계약의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

신탁원본	신탁기산일	신탁종료일	신탁기관	수익자	권면액

롯데쇼핑(주) 롯데마트사업부 및 (주)이마트로부터 발생하는 장래매출채권	2020.06.12	2022.06.12	우리은행	우리은행	12,000,000

국민은행	1,800,000

연결회사는 당분기말 현재 상기차입금 중 일부에 대하여 종속기업 대표이사의 지급보증을 제공받고 있으며, 신용보증기금으로부터 추가적으로 1,221백만원의 지급보증을 제공받고 있습니다(주석15 참조) .

11. 전환상환우선주부채

당분기말 현재 연결실체가 발행한 전환상환우선주부채의 주요 발행조건은 다음과 같습니다.

발행회사	(주)지엠홀딩스

차수	1차	2차

발행일	2015-03-31	2018-01-24

발행주식수	175,000주	110,004주

주당 액면가액	500원	500원

주당 발행가액	5,714원	18,181원

총 발행가액	1,000,000천원	1,999,983천원

공정가치 평가액	1,381,226천원	2,164,579천원

지배기업보유주식수	(100,179)주	(33,001)주

지배기업보유분 공정가치	(790,713)천원	(649,361)천원

장부금액	590,513천원	1,515,218천원

전환비율	우선주 1주당 보통주 1주	우선주 1주당 보통주 1주

전환가액	우선주의 발행가액	우선주의 발행가액

전환가격 조정	회사의 IPO 시 전환가격은 우선주 인수가액(또는 직전전환가격)과 기업공개시 공모가격의 70% 중 낮은 가격으로조정	회사의 IPO 공모단가의 70%에 해당하는 금액이 그 당시의 우선주의 전환가격을 하회하는 경우는 전환비율을 다음과 같이 조정.조정 후 우선주 1주당 전환하는 보통주의 수 = 조정 전 우선주 1주당 전환되는 보통주의 수 X 조정 전 본건 주식의 전환가격 / 회사의 IPO 공모단가의 70%에 해당하는 금액

회사가 타법인과 합병하는 경우 전환가격은 우선주 인수가액(또는 직전 전환가격)과 회사의 주당 합병가액의 70% 중 낮은 가격으로 조정	타사와 합병 시 교환비율 산정을 위한 평가가액이 그 당시의 본건 우선주의 전환가격을 하회하는 경우, 우선주의 평가가액이 전환가격에 사용하도록 전환비율을 조정

당초의 전환가격을 하회하는 발행가액으로 유상증자 또는 주식관련사채 발행을 하는 경우 다음의 산식을 적용하여 조정 - 1주당 전환비율=1주당 발행가액/우선주 1주당 발행가액을 하회하는 발행가액

주식의 액면분할, 액면병합, 주식배당, 무상증자 및 기타 유사한 사유가 발생한 경우 전환가격은 분할비율, 병합비율, 무상증자비율 등에 따라 조정하고 이에 상응하게 전환비율도 조정	주식을 분할 또는 병합하는 경우 전환비율은 그 분할 또는 병합의 비율에 따라 조정. 단주의 평가는 주식의 분할또는 병합 당시 우선주의 전환가격을 기준으로 함.주식배당, 무상증자 등으로 인해 발행주식수가 증가하는경우. 우선주 투자자는 회사로부터 투자자가 보유한 우선주와 같은 조건 및 종류의 우선주로 무상지급을 받도록 하되 아래의 수식을 인용. Ni = Bi × {(Ac/Bc)-1}Ni : 우선주 주주에게 무상지급 되는 우선주식수Bi : 발행 전 우선주의 주주 보유 우선주식수Bc : 발행 전 회사 발행주식총수 (우선주와 보통주를 합한)Ac : 발행 후 회사 발행주식총수 (우선주와 보통주를 합한)

발행회사	(주)지엠홀딩스

차수	1차	2차

배당	ㆍ누적적 : 액면가 연 3% 누적적 우선 배당ㆍ참가적 : 보통주 배당률이 우선주의 배당률을 초과할 경우 그 초과부분에 대하여 보통주와 동일한 비율로 배당	ㆍ누적적 : 발행가액 기준 연 0% 누적적 우선 배당ㆍ참가적 : 보통주 배당률이 우선주의 배당률을 초과할 경우 그 초과부분에 대하여 보통주와 동일한 비율로 배당

전환	ㆍ존속기간 : 최초발행일 다음날부터 10년이며, 존속기간 중 언제든지 우선주의 전부 또는 일부를 보통주로 전환 가능ㆍ자동전환 : 존속기간 경과시 자동으로 보통주 전환	ㆍ존속기간 : 최초발행일 다음날부터 10년이며, 존속기간 중 언제든지 우선주의 전부 또는 일부를 보통주로 전환 가능ㆍ자동전환 : 존속기간 경과시 자동으로 보통주 전환

상환	ㆍ상환기간: 발행일로부터 4년이 경과한 시점부터 존속기간의 만료일ㆍ상환가액: 투자원금과 연복리 4.5%를 적용하여 산출한 이자금액 합계액으로 배당가능이익의 범위 내에서 상환	ㆍ상환기간: 발행일로부터 3년이 경과한 시점부터 존속기간의 만료일ㆍ상환가액: 투자원금과 연복리 8%를 적용하여 산출한 이자금액 합계액으로 배당가능이익의 범위 내에서 상환

12. 기타유동부채 및 기타비유동부채당분기말 및 전기말 현재 기타유동부채 및 기타비유동부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

기타유동부채 :

미지급비용	4,492,277	4,073,010

예수금	342,243	238,337

부가세예수금	97,988	848,871

선수금	2,610,893	811,426

선수수익	383,046	578,821

합 계	7,926,447	6,550,465

기타비유동부채 :

가맹점보증금	647,384	762,579

기타	525,934	431,713

당기손익-공정가치금융부채(*)	44,792,454	44,749,317

합 계	45,965,772	45,943,609

(*) 종속기업인 (주)지엠홀딩스 및 (주)제아에이치앤비의 잔여지분에 대한 2차 및 3차거래에 대한 매입약정에 따라 인식한 금융부채 및 종속기업인 MISSHA JAPAN INC 지분에 대한 조건부대가 등입니다.

13. 리스계약당분기 및 전기 중 사용권자산 및 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다.가. 사용권자산

(단위 : 천원)

구분	당분기	전기

기초	56,482,509	51,098,477

취득	2,699,341	28,574,153

사용권자산상각	(18,368,510)	(22,543,854)

리스계약해지	(6,315,694)	(646,267)

기타(환율차이)	12,974	-

보고기간말	34,510,620	56,482,509

나. 리스부채(단위 : 천원)

구분	당분기	전기

기초	55,967,376	49,446,973

취득	2,739,004	28,144,372

리스부채상환	(17,974,730)	(21,055,218)

리스계약해지	(3,850,876)	(568,750)

기타(환율차이)	11,177	-

보고기간말	36,891,951	55,967,377

다. 당분기와 전분기 중 사용권자산상각비는 각각 18,369백만원 및 15,067백만원이며 리스부채에서 발생한 이자비용은 각각 1,009백만원 및 1,201백만원입니다.

14. 순확정급여부채

가. 당분기말 및 전기말 현재 확정급여채무와 관련하여 연결재무상태표에 인식한 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	6,636,748	8,036,243

사외적립자산의 공정가치	(9,208,158)	(15,565,519)

순확정급여자산	(3,298,956)	(4,129,798)

순확정급여부채	727,547	730,320

나. 당분기와 전분기 중 연결포괄손익계산서에 퇴직급여로 반영된 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

당기근무원가	1,489,002	1,488,759

이자원가	123,628	174,470

사외적립자산의 기대수익	(186,640)	(245,252)

확정기여형제도 부담액	433,566	216,564

퇴직위로금	973,125	-

합 계	2,832,681	1,634,541

15. 계약부채, 우발채무 및 약정사항

가. 당분기 및 전기 중 주요 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (1) 당분기

(단위 : 천원)

구분	유동	비유동

이연수익	반품충당부채	변동대가충당부채	복구충당부채

기 초	2,790,690	1,107,840	1,513,613	944,447

전 입	695,385	59,987	-	27,739

사용및환입	(1,532,663)	(349,310)	(274,659)	-

기 타	60,213	2,445	-	-

분기말	2,013,625	820,962	1,238,954	972,186

(2) 전기(단위 : 천원)

구분	유동	비유동

이연수익	반품충당부채	변동대가충당부채	복구충당부채

기 초	3,322,227	821,558	1,544,887	908,856

전 입	1,540,111	381,285	-	35,591

사용및환입	(2,339,247)	(103,232)	(31,274)	-

기타	267,599	8,229	-	-

기 말	2,790,690	1,107,840	1,513,613	944,447

나. 우발채무 및 약정사항

(1) 당분기말 현재 연결회사는 보증금의 지급보증 등과 관련하여 서울보증보험(주)등 으로부터 4,848백만원의 지급보증을 제공받고 있으며, 차입금과 관련하여 신용보증기금으로부터 1,221백만원 및 종속기업대표이사로부터 1,189백만원의 지급보증을 제공 받고 있습니다. (2) 당분기말 현재 연결회사는 종속기업인 MISSHA Japan.Inc의 사무실 등의 임차와 관련하여 168백만원, 외상매출채권담보대출과 관련하여 200백만원, 임대차계약등 이행보증과 관련하여 1,736백만원의 지급보증을 제공하고 있습니다.또한, 연결회사는 금융기관과 3,577백만원의 차입약정을 체결하고 있으며 보고기간종료일 현재 실행금액은 2,502백만원입니다.롯데쇼핑(주) 롯데마트사업부 및 (주)이마트로부터 발생하는 장래매출채권 13,800백만원을 신탁원본으로 하는 신탁계약에 따라 장기차입금 10,542백만원을 우리은행 등으로부터 차입하였으며 지급기일에 해당금액을 지급하지 않거나, 거래처의 영업불능의 사유 등 발생시 조기지급 하여야 하는약정을 맺고 있습니다.(3) 당분기말 현재 연결회사가 피고로 계류중인 소송사건은 총 2건(소송가액 63백만원)이며, 상기 소송의 최종 결과는 현재로서는 예측할 수 없습니다.

(4) 연결회사는 가맹점과 샘플지원 등의 판매촉진과 가맹점계약 해지 시의 반품에 관한 내용을 포함하는 가맹점계약을 체결하고 있습니다.(5) 당분기말 현재 연결회사는 에이스아메리칸화재해상보험(주)에 생산물배상책임보험을 가입하고 있으며, 임직원을 대상으로 하는 상해보험 및 영업배상책임보험에 가입하고 있습니다.

(6) 종속기업에 대한 비지배지분 매입 약정지배기업은 당분기 중 발생한 사업결합과 관련하여 비지배지분에 대한 매입 약정을 체결하였습니다. 연결회사는 동 약정을 현금 등 금융자산으로 자기지분상품을 매입할 의무가 포함된 계약으로 보고 공정가액을 평가하여 기타비유동금융부채 및 자본조정으로 계상하였습니다. 또한, 연결회사는 기타비유동금융부채의 공정가액과 미래 지급할 것으로 예상되는 금액과의 차이는 기초변수(비지배지분의 가치) 변동에 따라 거래 진행으로 얻을 수 있는 가치가 변동하므로 파생상품의 정의를 충족하는 것으로 파악하였으며, 취득시점에 평가된 파생상품자산은 당기손익-공정가치 금융자산으로 지정하였으며 사업결합의 조건부대가에 해당하여 영업권에서 차감하였습니다.

당분기말 현재 비지배지분의 매입약정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

비지배지분	매입약정대상 및 거래시기	약정금액	금융부채	금융자산

(주)제아에이치앤비	지배회사의 최대주주가 변경되는 경우 나머지 보유주식 48,000주에 대한 매매거래를 진행함.	2차 주당 매매대금 = 1차 주당 매매대금 * (1+평균 성장률)	24,782,000	2,117,000

2차거래 종결 전까지 포괄적주식교환 및 조기취득 옵션	교환대상이 되는 대상회사의 주식의 주당가액 또는 매매대금 = 1차 주당 매매대금 * (1+평균 성장률)주식교환 또는 조기취득시 교환되 대가는 경영권 변동 발생일에 위 방법으로 계산된 가액으로 상호 정산함

(주)지엠홀딩스	6월말 또는 12월말을 기준으로 최근 4분기 동안의 비지배기업의 EBITDA가 60억원을 초과하는 경우 잔여비지배지분의 50%에 해당하는 주식에 대하여 매매거래를 진행함.	2차 거래의 주당 매매대금=[(2차 거래기준일 기준 최근 4분기 동안의 발행회사의 EBITDA*10)-2차 거래기준일의 Net Debt-본건 거래 이후 발생한 발행회사의 유상증자 금액]/발행회사의 완전희석 발행주식총수	14,286,000	5,197,000

지배회사의 최대주주가 변경되는 경우 나머지 50%에 대한 매매거래를 진행함.	3차 거래의 주당 매매대금=[(당사 또는 발행회사의 경영권 변동일이 속하는 분기의 직전 4분기 동안의 발행회사의 EBITDA*10)-발행회사의 경영권 변동일이 속하는 분기의 직전 분기말의 Net Debt-본건 거래 이후 발생한 발행회사의 유상증자 금액]/발행회사의 완전희석 발행주식총수

2021년 1월 1일 이후 후속 거래완결 전까지 포괄적주식교환	교환대상이 되는 대상회사의 주식의 주당가액은 아래 ①, ②중 높은 금액① 31,941원②(포괄적 주식교환 기준일이 속하는 분기의 직전 4분기 동안의 대상회사의 EBITDA*10)-포괄적주식교환 기준일이 속하는 분기의 직전분기말의 Net Debt - 본건 유상증자 금액)/포괄적주식교환 기준일이 속하는 분기의 직전 분기말 현재 대상회사의 완전희석 발행주식총수

또한 연결회사는 당분기말 현재 MISSHA JAPAN INC. 지분인수 시 발생한 조건부대가에 따라 5,633백만원을 기타비유동금융부채로 계상하고 있습니다.

16. 자본금

당분기말 현재 회사의 수권주식수는 50,000천주(1주당금액:500원)이며, 회사는 설립후 수차의 유ㆍ무상증자를 거쳐 당분기말 현재 발행주식총수와 납입자본금은 각각 27,033,459주와 13,517백만원입니다.

17. 기타자본항목

가. 당분기말 및 전기말 현재 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

자기주식	(11,162,681)	(10,002,488)

나. 당분기말 현재 연결회사가 보유한 자기주식은 1,019,301주입니다. 연결회사는 주가 안정을 통한 주주가치 제고 목적으로 자기주식 취득을 위한 신탁계약(계약금액 10,000백만원)을 체결하였으며, 당분기중 136,162주를 1,160백만원에 취득하였습니다.

18. 매출가. 당분기와 전분기 중 매출의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

고객과의 계약에서 생기는 수익	227,093,756	298,449,591

기타 원천으로부터의 수익	1,113,968	432,450

합 계	228,207,724	298,882,041

나. 당분기와 전분기 중 수익인식 시기에 따른 매출 구분은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

한 시점에 이행	227,267,195	298,517,505

기간에 걸쳐 이행	940,529	364,536

합 계	228,207,724	298,882,041

19. 판매비와관리비당분기와 전분기의 연결회사의 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

급여	8,670,598	26,385,860	8,046,629	22,258,683

퇴직급여	1,373,772	2,832,681	479,238	1,634,541

복리후생비	1,158,396	3,413,437	1,176,528	3,305,198

여비교통비	87,750	291,835	186,605	521,992

접대비	82,675	256,581	142,008	390,755

지급임차료	822,069	1,890,403	1,741,983	6,671,118

감가상각비	1,067,305	3,451,129	1,135,307	3,119,383

사용권자산상각비	5,585,028	18,368,510	5,268,101	15,066,673

운반비	3,092,351	10,669,363	4,682,176	14,190,260

견본비	101,590	540,008	209,474	732,852

광고선전비	7,033,159	23,408,542	7,725,957	20,474,803

판매촉진비	1,608,319	6,345,617	5,585,316	16,549,030

무형자산상각비	1,053,655	3,132,499	971,459	2,701,367

연구비	696,628	2,605,739	762,008	2,445,195

지급수수료	15,545,749	52,405,273	21,341,391	70,061,617

기타판매비및관리비	3,917,149	8,076,674	2,059,852	4,714,575

합 계	51,896,193	164,074,150	61,514,032	184,838,042

20. 영업외수익과 영업외비용당분기와 전분기 중 연결회사의 영업외수익과 영업외비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

영업외수익 :

수입수수료	37,780	181,054	119,096	425,784

매각예정비유동자산처분이익	-	963,396	-	-

투자부동산처분이익	-	-	690,301	2,986,080

기타영업외수익	183,044	746,063	1,730,535	1,986,836

합 계	220,824	1,890,512	2,539,932	5,398,701

영업외비용 :

기부금	3,203	82,490	37,075	273,381

유형자산처분손실	563,932	1,996,560	565,019	930,350

유형자산손상차손	774,812	1,140,891	-	-

사용권자산처분손실	777,295	933,823	-	-

기타영업외비용	265,421	738,496	1,005,144	1,260,305

합 계	2,384,663	4,892,260	1,607,238	2,464,036

21. 금융수익 및 금융비용당분기와 전분기 중 연결회사의 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

금융수익 :

이자수익	360,721	1,116,518	545,053	2,129,678

외환차익	77,325	923,432	346,067	916,863

외화환산이익	39,316	84,889	-	121,295

합 계	477,362	2,124,839	891,120	3,167,836

금융비용 :

이자비용	415,856	1,204,750	442,517	1,329,445

외환차손	73,748	430,049	325,079	619,130

외화환산손실	-	130,495	46,192	126,781

기타금융비용	-	85,350	-	-

합 계	489,604	1,850,644	813,788	2,075,356

22. 법인세비용

당분기와 전분기의 법인세비용 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

법인세부담액	1,179,425	2,035,835

일시적차이 증감으로 인한 이연법인세 변동액	(5,552,845)	(1,575,592)

자본에 직접 반영된 법인세	-	(750,699)

전기이전 법인세 부담액	-	(25,218)

법인세비용(수익)	(4,373,420)	(315,674)

23. 특수관계자와의 거래가. 지배ㆍ종속기업 등 현황

당분기말 현재 회사의 지배기업은 (주)리프앤바인(지분율 59.2%)이며, 최상위지배자는 아이엠엠프라이빗에쿼티(주)이며, 보고기간종료일 현재 회사의 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

구 분	회사명	지분율(%)	비고

당기말	전기말

종속기업	MISSHA JAPAN INC.북경애박신화장품상무유한공사ABLE C US, INC.(주)미팩토리(주)생활도감(주)머지코스메틱(주)지엠홀딩스(주)닥터셀라피(주)제아에이치앤비	10010010010092.0810067.8510060	100100-10010010067.8510060	(주1)(주2)(주2)(주3)

(주1) 당분기중 신규설립하였으며, 종속기업투자 금액은 7,392백만원 입니다. (주2) 종속기업인 (주)미팩토리의 보유 지분율입니다. (주3) 종속기업인 (주)지엠홀딩스의 보유 지분율입니다.

나. 특수관계자거래

(1) 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 주요 채권채무 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

매출채권	기타채무	차입금	기타채무	차입금

최상위지배자의 관계기업

아이엠엠프라이빗에쿼티(주)	1,260	-	-	-	-

대한전선(주)	3,768	-	-	-	-

태림포장(주)	-	-	-	245,595	-

(주)할리스에프앤비	31,250	1,250	-	2,181	-

소 계	36,278	1,250	-	247,776	-

종속기업 대표이사	-	-	11,530,000	-	6,250,000

합 계	36,278	1,250	11,530,000	247,776	6,250,000

종속기업 대표이사 차입금의 당분기 중 상환은 없으며 5,280백만원 증가하였습니다.(2) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

매출	기타비용	매출	기타비용

최상위지배자의 관계기업

아이엠엠프라이빗에쿼티(주)	59,729	-	69,884	-

대한전선(주)	9,682	-	27,123	-

(주)할리스에프앤비	56,818	29,580	55,364	45,172

합 계	126,229	29,580	152,371	45,172

(3) 당분기말과 전기말 현재 특수관계자로부터 제공받고 있는 주요 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말	비고

종속기업대표이사	1,189,396	1,859,340	종속기업 차입금 지급보증

다. 연결회사는 기업 활동의 계획, 운영, 통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원, 내부감사 책임자 등을 주요 경영진으로 판단하였으며, 보고기간 중 주요경영진에 대한 보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

단기급여	724,206	806,717

퇴직급여	51,659	230,184

합 계	775,865	1,036,901

24. 연결현금흐름표

가. 연결현금흐름표상의 현금과 재무상태표상의 현금및현금성자산은 동일합니다.나. 당분기 및 전분기 중 현금의 유출 및 유입이 없는 비용 및 수익 등의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

퇴직급여	1,343,801	1,407,769

감가상각비	3,628,597	3,367,391

투자부동산상각비	43,427	136,554

사용권자산상각비	18,368,510	15,066,673

무형자산상각비	3,132,499	2,701,367

충당부채전입액	741,994	1,063,199

대손상각비	1,426,341	627,893

광고선전비	-	1,685,942

기타의대손상각비	2,293,589	14,880

지급임차료	-	72,311

기타영업비용	43,136	165,622

외화환산손실	130,495	126,678

재고자산평가손실	3,021,521	2,909,979

투자자산손상차손	-	47,285

유형자산처분손실	1,996,560	930,350

유형자산손상차손	1,140,891	-

사용권자산처분손실	933,823	-

복구충당부채전입액	27,738	26,693

무형자산처분손실	227,351	60,025

무형자산손상차손	114,004	-

기타영업외비용	1,666	3,717

이자비용	1,204,750	1,329,445

법인세비용	(4,373,420)	(315,674)

재고자산평가충당금환입	-	-

외화환산이익	(71,643)	(23,218)

매각예정비유동자산처분이익	(963,396)	-

유형자산손상차손환입	(176,241)	-

투자자산처분이익	-	(2,986,080)

유형자산처분이익	(1,700)	(4,411)

무형자산처분이익	(47,905)	(24,999)

사용권자산처분이익	(115,637)	-

대손충당금환입	-	(14,076)

충당부채환입액	(610,588)	(754,483)

이자수익	(1,116,518)	(2,129,678)

합 계	32,343,645	25,491,154

다. 당분기와 전분기 중 자산 및 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

매출채권	14,640,043	5,096,937

기타유동채권	324,390	(4,132,173)

재고자산	(4,926,779)	(11,836,188)

매입채무	(11,313,233)	(5,412,575)

미지급금	(3,887,873)	61,448

기타유동부채	1,304,625	(974,634)

기타비유동부채	(33,203)	(80,730)

퇴직금의지급	(2,864,209)	(954,683)

사외적립자산	2,414,203	861,393

합계	(4,342,036)	(17,371,205)

라. 연결회사의 연결현금흐름표는 간접법에 의해 작성되었으며, 당분기 및 전분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 주요한 거래는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

장기선급비용의 유동성대체	87,972	698,904

이연수익의 매출채권 상계	1,532,661	661,431

유형자산의 매각예정비유동자산 대체	-	3,468,695

매각예정비유동자산의 유형자산 등 대체	4,042,388	-

금융부채와 자본조정인식	-	55,464,000

사용권자산 및 리스부채	2,739,004	63,792,401

장기차입금유동성대체	4,841,663	-

장기성예금유동성대체	3,000,000	-

종속기업투자취득시 자기주식지급	-	5,684,440

25. 사업결합 2020년 4월 24일 회사는 미국에 소재하는 100% 종속기업인 Able C US, INC.(자본금(자본잉여금포함): 6,000천USD)을 설립하였으며, Able C US, INC.는 2020년 4일 28일 미국에서 화장품을 판매하는 Missha US INC.로부터 사업용 자산 및 영업 일체를 인수하였습니다.

(단위 : 천원)

구 분	금 액

1. 이전대가의 공정가치	5,450,375

2. 식별가능한 자산과 부채로 인식된 금액	-

매출채권	565,980

재고자산	574,284

임차보증금	36,419

무형자산	1,401,312

마일리지부채	(38,332)

총 식별가능한 순자산	2,539,663

3. 영업권	2,910,711