LS증권 분기보고서 (2020.03)
II. 사업의 내용

1. 업계의 현황 가. 산업의 특성 증권산업은 기업에는 유가증권 발행을 통한 장기 안정적인 산업자금 조달의 핵심적 기능을 수행하고, 가계에는 금융자산 운용을 통한 재산증식의 투자기회 제공으로 소득재분배에 기여하는 금융산업입니다. 또한, 대 정부차원에서도 재정금융정책을 실현하는 효과적 수단을 제공하는 등 국가경제에 혈액을 공급하는 심장과 같은 역할을 하고 있습니다. 증권업의 역할은 경제환경이 글로벌화 되고, 자본시장 규모가 커짐에 따라 그 중요성이 나날이 증대되고 있습니다. 증권업은 국내의 경제상황은 물론 정치,사회, 문화 등 대외 변수에도 많은 영향을 받을 뿐 아니라 국제적인 변수에 의해서도 민감하게 반응하는 특성을 가진 산업입니다.

나. 산업의 성장성 증권업의 성장은 증권시장의 개별적인 성장보다는 외부 변수가 증권업의 성장에 큰 요인으로 작용하고 있습니다. 금리인하 등으로 인해 레버리지 거래 등 자금시장의 유동성에 큰 영향을 받을 수 있습니다. 주식투자 자금의 증가는 증권업의 근간이 되는 수탁업무 수수료 수익의 증가를 가져 올 수 있습니다. 또한 증시의 상승은 기업의 직접 자금 조달을 활성화 할 수 있어 인수, 주선 등의 업무의 수익원천이 될 수 있습니다. 현재 상장 종목수는 지속적으로 증가하고 있으며 자본금 역시 상장 종목과 연동하여 증가하고 있습니다. 시가총액 및 거래대금은 종합주가지수 등 증시에 영향을 받고 있습니다. 1) 상장주식 규모

(단위 : 종목수, 조원)

연도	종목수	상장주식수(천주)	시가총액(조원)	거래대금(계)(조원)

2020.1Q	2,479	96,270,920	1,393	928

2019	2,475	95,583,171	1,723	2,288

2018	2,380	89,331,611	1,578	2,800

2017	2,311	76,926,480	1,893	2,191

2016	2,249	70,514,379	1,514	1,948

출처) 한국거래소 홈페이지(http://www.krx.co.kr)

2) 종합주가지수 추이 (단위 : pt)

연도	연월초	연월말	등락율	최고	최저	평균

2020.1Q	2,175.17	1,754.64	-19.3%	2,267.25	1,457.64	2,043.87

2019	2,010.00	2,197.67	9.3%	2,248.63	1,909.71	2,106.05

2018	2,479.65	2,041.04	-17.7%	2,607.10	1,985.95	2,325.01

2017	2,026.16	2,467.49	21.8%	2,561.63	2,015.68	2,311.36

2016	1,918.76	2,026.46	5.6%	2,073.89	1,817,97	1,987.00

출처) 한국거래소 홈페이지(http://www.krx.co.kr) ※ 2020.1Q 연월초 : 2020. 1. 2, 연월말 : 2020.3.31 다. 국내외 시장 여건 증권업계는 자본규모의 중요성이 날로 커지고 있습니다. 자본규모에 따라 영위할 수 있는 업무가 구분되어 초대형사들에게 우호적인 영업환경이 펼쳐질 것으로 예상됩니다. 이에 대형사들은 지속적인 자본확충을 통한 영업력 확대를 추진 중이며, 중소형사들은 기존 강점을 강화하거나 특화를 모색 중입니다. 또한 갈수록 낮아지는 위탁 수수료율 등 업계 내 경쟁이 매우 치열한 상황에서 증권사들은 차별화된 투자정보의 제공, 고객의 니즈를 충족시킬 수 있는 금융서비스 제공 등을 통해 경쟁력을 확보하기 위해 노력하고 있습니다. 라. 당사의 경쟁우위요소 대한민국 최초의 온라인증권사로 출범하였던 당사는 2008년 홀세일, IB, Trading 사업부문을 신설하였고, 이후 약 6년여의 짧은 기간동안 새로운 사업부문들을 안정적으로 정착 및 성장시켜 종합증권사로의 성공적인 전환을 완료하였습니다.당사의 경쟁우위요소로는 첫째, 업계 최고 수준의 차세대 매매시스템을 고객에게 제공하여 이를 기반으로 수익을 창출하고 있는 온라인 사업 부문의 핵심 역량과 노하우를 꼽을 수 있으며, 둘째, 온라인 사업부문뿐만이 아닌 다양한 수익원을 갖추고 있는 사업구조를 꼽을 수 있는데 홀세일, IB, Trading 부문은 경쟁사들과 차별화된 사업영역을 구축하여 회사의 수익 창출에 기여하고 있습니다.당사는 '17년 1월 신기술사업금융업 등록 후 조합 운용 등을 통해 IB 부문의 신규 수익원을 확보하였습니다. 또한, 지난 2019년 5월 일반공모 유상증자와 2020년 2월 제3자배정 유상증자를 통해 자본을 확충하며 전 사업부문의 수익성 증대를 위해 각고의 노력을 기울이고 있습니다. 당사는 그간 쌓아온 위험관리능력과 특화된 역량을 바탕으로 내실 있는 외형적 성장을 추진해 나가며, 기존의 강점인 리테일과 글로벌 부문의 역량을 더욱 강화하여 최고의 중형증권사로 도약하기 위해 최선을 다 할 것입니다. 2. 회사의 현황 가. 영업의 개황 2020년 1분기말 현재 당사의 자산총계는 개별 재무제표 기준으로 7조 6,961억원으로 전년 동기 대비 약 111.4% 증가하였으며, 자기자본은 6,266억원으로 전년 동기 대비 54.5% 증가하였습니다. '코로나19' 여파로 인한 글로벌 경제상황 악화와 증시불안 등의 영향으로 2020년도 1분기 개별 재무제표 기준 영업이익은 전년 동기 대비 약 40.9% 감소한 142억원, 당기순이익은 전년 동기 대비 40.9% 감소한 110억원을 기록하였습니다. 수익성 지표인 ROE는 전년 동기 대비 11.4%p 감소한 7.0%를 기록하였습니다. 나. 시장점유율 (단위: %)

구 분	제22기 1분기(2020.01~2020.03)	제21기(2019.01~2019.12)	제20기(2018.01~2018.12)

주식약정점유율(전체)	3.07	2.67	1.79

주식약정점유율(개인)	2.10	2.35	2.30

선물약정점유율	3.54	3.34	3.44

옵션약정점유율	7.72	7.26	6.86

※ 자기매매분을 제외한 위탁매매분의 점유율입니다. ※ 주식약정점유율은 ELW, ETF, ETN 시장이 포함된 점유율입니다. 다. 조직도

3. 영업의 현황가. 영업의 종류별 현황

(기준일 : 2020년 3월 31일 ) (단위 : 백만원)

영 업 종 류	제22기 1분기	제21기	제20기

수수료 수익	35,920	113,481	85,398

금융상품평가 및 처분이익	255,360	336,150	283,359

파생상품평가 및 처분이익	336,815	553,937	602,677

이자수익	22,641	73,375	64,040

대출채권관련이익	-	-	-

외환거래이익	5,697	2,982	5,714

기타의 영업수익	4,485	7,154	3,639

영업수익 합계	660,918	1,087,078	1,044,828

※ 별도 재무제표 기준 나. 자금조달 및 운용실적1) 자금조달 실적

(단위 : 백만원, %)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

자본	자본금	315,879	4.72	258,656	5.75	202,406	4.96

자본잉여금	49,985	0.75	9,519	0.21	8,317	0.20

자본조정	(46,550)	(0.70)	(46,550)	(1.04)	(46,141)	(1.13)

기타포괄손익누계액	-	-	-	-	-	-

이익잉여금	265,872	3.97	258,565	5.75	237,854	5.83

예수부채	고객예수금	671,147	10.02	522,136	11.61	598,226	14.67

신용대주담보금	-	-	-	-	-

수입담보금	302,099	4.51	206,162	4.58	111,886	2.74

기타	-	-	-	-	-	-

차입부채	콜머니	-	-	-	-	-	-

차입금	761,732	11.38	540,122	12.01	561,734	13.77

매도유가증권	620,687	9.27	289,052	6.43	230,431	5.65

RP매도	1,155,262	17.26	1,131,771	25.17	906,818	22.23

매도신종증권	-	-	-	-	-	-

파생상품	-	-	-	-	-	-

사채	-	-	-	-	19,579	0.48

기타	-	-	-	-	-	-

기타부채	지급보증충당금	-	-	-	-	-	-

퇴직급여충당금	-	-	-	-	-	-

기타	2,598,703	38.82	1,327,712	29.52	1,247,500	30.59

합 계	6,694,816	100.00	4,497,145	100.00	4,078,610	100.00

※ 별도 재무제표 기준2) 자금운용실적

(단위 : 백만원, %)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

현·예금	현금 및 현금성 자산	50,892	0.76	63,710	1.42	79,305	1.94

예치금	1,051,877	15.71	601,445	13.37	645,868	15.84

유가증권	단기매매증권	-	-	-	-	-

매도가능증권	-	-	-	-	-

당기손익-공정가치측정금융자산	2,340,692	34.96	1,994,731	44.36	1,563,536	38.34

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	1,200	0.02	1,200	0.03	1,200	0.03

지분법적용투자주식	12,764	0.19	9,940	0.22	9,882	0.24

신종증권	25,817	0.39	8,128	0.18	13,988	0.34

파생상품	8,089	0.12	3,237	0.07	3,216	0.08

대출채권	콜론	-	-	-	-	-	-

신용공여금	391,917	5.85	323,378	7.19	319,428	7.83

RP매수	182,133	2.72	133,133	2.96	116,904	2.87

매입대출채권	15,705	0.23	15,705	0.35	15,705	0.39

대여금	6,827	0.10	5,596	0.12	120	-

기타	103,263	1.54	68,960	1.53	47,510	1.16

유형자산	5,143	0.08	6,220	0.14	3,472	0.09

기 타	2,498,497	37.32	1,261,762	28.06	1,258,476	30.86

합 계	6,694,816	100.00	4,497,145	100.00	4,078,610	100.00

※ 별도 재무제표 기준 4. 영업종류별 현황가. 자기매매업무1) 증권거래현황

(단위 : 백만원)

구분	매수	매도	합계	잔액	평가손익

지분증권	주식	유가증권시장	1,719,586	2,452,379	4,171,965	(58,989)	3,639

코스닥시장	513,160	617,299	1,130,459	31,885	173

코넥스시장	-	-	-	597	(29)

기타	-	-	-	24,738	(1,327)

소계	2,232,746	3,069,677	5,302,424	(1,768)	2,457

신주인수권증서	유가증권시장	311	267	578	-	-

코스닥시장	9	21	30	-	-

코넥스시장	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	2,191	(2,667)

소계	320	288	608	2,191	(2,667)

기타	유가증권시장	-	-	-	-	-

코스닥시장	-	-	-	-	-

코넥스시장	-	-	-	-	-

기타	7,602	24	7,626	28,620	(1,665)

소계	7,602	24	7,626	28,620	(1,665)

계	2,240,668	3,069,989	5,310,658	29,043	(1,875)

채무증권	국채,지방채	국고채	32,888,635	32,748,675	65,637,310	7,756	(123)

국민주택채권	724,014	771,811	1,495,825	1,312	4

기타	47,490	46,451	93,941	6,104	3

소계	33,660,139	33,566,937	67,227,076	15,172	(82)

특수채	통화안정증권	5,909,984	5,970,091	11,880,075	271,574	165

예금보험공사채	267,038	267,050	534,087	-	-

토지개발채권	-	-	-	-	-

기타	1,673,500	1,654,612	3,328,112	60,137	53

소계	7,850,521	7,891,753	15,742,274	331,711	218

금융채	산금채	2,260,677	2,241,024	4,501,702	110,223	32

중기채	872,045	872,121	1,744,166	10,055	1

은행채	1,358,689	1,194,411	2,553,100	218,995	43

여전채	7,314,971	7,439,124	14,754,095	552,989	(1,120)

종금채	-	-	-	-	-

기타	3,107,059	3,077,040	6,184,099	190,429	(85)

소계	14,913,441	14,823,721	29,737,162	1,082,691	(1,128)

회사채	1,183,897	1,215,404	2,399,301	74,017	(981)

기업어음증권	3,437,103	3,437,278	6,874,381	-	-

기타	2,729,929	2,674,868	5,404,797	138,375	(61)

계	63,775,029	63,609,962	127,384,991	1,641,967	(2,034)

집합투자증권	ETF	17,474	67,956	85,431	(78,690)	42,030

기타	6,600	10,803	17,403	34,724	(96)

계	24,074	78,759	102,833	(43,966)	41,934

투자계약증권	-	-	-	-	-

외화증권	지분증권	2,620	3,826	6,445	0	-

채무증권	국채,지방채	-	-	-	-	-

특수채	-	-	-	-	-

금융채	-	-	-	-	-

회사채	-	-	-	-	-

기업어음증권	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-

집합투자증권	-	-	-	-	-

투자계약증권	-	-	-	-	-

파생결합증권	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

계	2,620	3,826	6,445	0	-

파생결합증권	ELS	-	-	-	-	-

ELW	141,056	90,363	231,420	16,875	11,324

기타	-	-	-	-	-

계	141,056	90,363	231,420	16,875	11,324

기타증권	-	-	-	541,642	1,605

합계	66,183,448	66,852,899	133,036,346	2,185,561	50,953

2) 당기손익-공정가치측정금융자산(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

보유잔액	거래실적	보유잔액	거래실적	보유잔액	거래실적

장내	장외	장내	장외	장내	장외

투자자예탁금별도예치금-신탁(주1)	-	-	-	-	-	-	-	-	-

파생결합증권	16,875	231,420	-	10,964	414,673	-	3,573	501,565	-

주식(주2)	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	16,875	231,420	-	10,964	414,673	-	3,573	501,565	-

주1) 기업회계기준서 1109호 적용에 따라 투자자예탁금별도예치금-신탁 계정을 당기손익-공정가치측정유가증권 으로 분류하였습니다. 주2) 비상장 전환우선주(CPS)로서 상장된 보통주와 차익거래를 시행하고 있으며, 정확한 손익을 표시하기 위해서 당기손익인식항목으로 지정하였습니다.

3) 장내파생상품 거래현황(단위 : 백만원)

구분	거래금액	잔액	평가손익

투기	헤지	기타	합계	자산	부채

선물	국내	상품선물	금	-	-	-	-	-	-	-

돈육	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

금융선물	금리선물	국채3년	13,513,735	-	-	13,513,735	-	-	(33)

국채5년	-	-	-	-	-	-	-

국채10년	2,958,218	-	-	2,958,218	-	-	-

통안증권	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	16,471,953	-	-	16,471,953	-	(33)

통화선물	미국달러	22,440,606	-	-	22,440,606	-	-	(133)

엔	834,911	-	-	834,911	-	-	-

유로	961,751	-	-	961,751	-	-	-

기타	8,296	-	-	8,296	-	-	-

소계	24,245,564	-	-	24,245,564	-	-	(133)

지수선물	KOSPI200	53,866,325	-	-	53,866,325	-	-	(5,755)

KOSTAR	-	-	-	-	-	-	-

기타	6,724,183	-	-	6,724,183	-	-	-

소계	60,590,508	-	-	60,590,508	-	-	(5,755)

개별주식	10,313,314	-	-	10,313,314	-	-	(1,489)

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	111,621,338	-	-	111,621,338	-	-	(7,410)

기타	-	-	-	-	-	-	-

국내계	111,621,338	-	-	111,621,338	-	-	(7,410)

해외	상품선물	농산물	-	-	-	-	-	-	-

비철금속,귀금속	800	-	-	800	-	-	-

에너지	3,378	-	-	3,378	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	4,178	-	-	4,178	-	-	-

금융선물	통화	1,433,053	-	-	1,433,053	-	-	854

금리	-	-	-	-	-	-	-

주가지수	1,142,021	-	-	1,142,021	-	-	-

개별주식	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	2,575,074	-	-	2,575,074	-	-	854

기타	-	-	-	-	-	-	-

해외계	2,579,252	-	-	2,579,252	-	-	854

선물계	114,200,590	-	-	114,200,590	-	-	(6,556)

옵션	국내	지수옵션	KOSPI200	1,373,007	-	-	1,373,007	2,630	15,680	(7,682)

기타	65,910	-	-	65,910	-	-	-

소계	1,438,917	-	-	1,438,917	2,630	15,680	(7,682)

개별주식	292	-	-	292	-	-	-

통화	미국달러	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

국내계	1,438,917	-	-	1,438,917	2,630	15,680	(7,682)

해외	주가지수	-	-	-	-	-	-	-

개별주식	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

해외계	-	-	-	-	-	-	-

옵션계	1,438,917	-	-	1,438,917	2,630	15,680	(7,682)

기타	국내	-	-	-	-	-	-	-

해외	-	-	-	-	-	-	-

기타계	-	-	-	-	-	-	-

합계	115,639,508	-	-	115,639,508	2,630	15,680	(14,238)

4) 장외파생상품 거래현황(단위 : 백만원)

구분	거래금액	잔액	평가손익

투기	헤지	기타	계	자산	부채

선도	신용	-	-	-	-	-	-	-

주식	-	-	-	-	-	-	-

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-	-	-

옵션	신용	-	-	-	-	-	-	-

주식	-	-	-	-	412	-	270

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	412	-	270

스왑	신용	-	-	-	-	-	-	-

주식	15,120	-	-	15,120	453	310	143

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	52,254	-	52,254	3,056	1,259	4,613

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	15,120	52,254	-	67,374	3,509	1,569	4,757

기타	-	-	-	-	-	-	-

합계	15,120	52,254	-	67,374	3,921	1,569	5,026

5) 유가증권운용내역(가) 주식(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(13,432)	16,977	(5,920)

평가차익(차손)	2,457	5,333	924

배당금수익	2,762	3,127	2,039

합 계	(8,213)	25,437	(2,957)

※ 별도 재무제표 기준(나) 신주인수권증서

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(463)	334	8,641

평가차익(차손)	(2,667)	(3,541)	(3,267)

합 계	(3,130)	(3,208)	5,375

※ 별도 재무제표 기준(다) 채권(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매 및 상환차익(차손)	1,654	19,690	13,635

평가차익(차손)	(1,973)	9	895

채권이자(주1)	4,051	10,820	9,894

합 계	3,732	30,519	24,424

주1) 채권이자는 환매조건부채권매도관련 이자비용이 반영됨※ 별도 재무제표 기준(라) 기업어음증권

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매 및 상환차익(차손)	169	1,059	2,390

평가차익(차손)	-	-	(4)

기업어음증권이자	6	93	139

합계	175	1,151	2,524

※ 별도 재무제표 기준(마) 집합투자증권

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	11,226	(11,596)	(8,673)

평가차익(차손)	41,934	19,080	(2,816)

분배금수익	105	1,583	1,168

합계	53,265	9,067	(10,321)

※ 별도 재무제표 기준(바) 파생결합증권

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매 및 상환차익(차손)	58,840	49,334	(11,975)

평가차익(차손)	11,324	4,288	(230)

합계	70,164	53,622	(12,205)

※ 별도 재무제표 기준(사) 주식(출자금)

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(0)	(46)	-

평가차익(차손)	(1,665)	1,049	655

배당금수익	698	2,788	166

합 계	(967)	3,791	821

※ 별도 재무제표 기준(아) 단기사채(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매 및 상환차익(차손)	331	1,756	3,430

평가차익(차손)	(61)	-	9

단기사채이자	1,186	2,046	860

합계	1,456	3,802	4,299

※ 별도 재무제표 기준(자) 외화증권(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(35)	254	758

평가차익(차손)	-	2,137	167

합계	(35)	2,391	925

※ 별도 재무제표 기준(차) 투자자예탁금별도예치금-신탁

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	-	-	-

평가차익(차손)	1,605	6,960	7,208

합계	1,605	6,960	7,208

※ 별도 재무제표 기준(카) 기타(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	-	-	1,514

평가차익(차손)	(0)	(861)	824

합계	(0)	(861)	2,338

※ 별도 재무제표 기준(타)파생상품 운용수지① 국내선물거래

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(40,594)	1,102	(5,163)

평가차익(차손)	(7,410)	(19,237)	(1,084)

합 계	(48,004)	(18,135)	(6,247)

※ 별도 재무제표 기준② 해외선물거래(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(970)	(10,675)	(8,276)

평가차익(차손)	854	(53)	(43)

합 계	(116)	(10,728)	(8,318)

※ 별도 재무제표 기준③ 국내옵션거래(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	(47,200)	(12,325)	61,710

평가차익(차손)	(7,682)	(3,940)	434

합 계	(54,882)	(16,265)	62,144

※ 별도 재무제표 기준④ 해외옵션거래(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	-	(1)	-

평가차익(차손)	-	-	-

합 계	-	(1)	-

※ 별도 재무제표 기준⑤ 장외파생상품거래

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

매매차익(차손)	24	225	1,435

평가차익(차손)	5,026	(4,904)	(1,209)

합 계	5,051	(4,679)	227

※ 별도 재무제표 기준

나. 투자중개 업무1) 금융투자상품의 투자중개 및 수수료 현황

(단위 : 백만원)

구분	매수	매도	합계	수수료

지분증권	주식	유가증권시장	11,754,718	11,567,124	23,321,842	4,011

코스닥시장	8,641,888	8,649,354	17,291,242	3,564

코넥스시장	858	1,246	2,104	1

기타	926	1,881	2,807	4

소계	20,398,390	20,219,605	40,617,995	7,579

신주인수권증서	유가증권시장	481	547	1,028	0

코스닥시장	2,384	951	3,335	1

코넥스시장	-	-	-	-

기타	-	-	-	-

소계	2,865	1,498	4,363	1

기타	유가증권시장	-	-	-	-

코스닥시장	-	-	-	-

코넥스시장	-	-	-	-

기타	-	-	-	(0)

소계	-	-	-	(0)

지분증권합계	20,401,254	20,221,104	40,622,358	7,580

채무증권	채권	장내	20,173	25,103	45,276	8

장외	12,786,902	9,745,660	22,532,562	-

소계	12,807,075	9,770,763	22,577,838	8

기업어음	장내	-	-	-	-

장외	524,361	59,568	583,929	-

소계	524,361	59,568	583,929	-

기타	장내	-	-	-	-

장외	716,270	379,048	1,095,318	-

소계	716,270	379,048	1,095,318	-

채무증권합계	14,047,706	10,209,380	24,257,086	8

집합투자증권	13,002,810	12,819,469	25,822,278	1,867

투자계약증권	-	-	-	-

파생결합증권	ELS	-	-	-	-

ELW	264,831	261,931	526,763	85

기타	24,066	18,088	42,155	6

파생결합증권합계	288,897	280,020	568,917	91

외화증권	72,839	70,079	142,917	467

기타증권	-	-	-	-

증권계	47,813,506	43,600,051	91,413,557	10,013

선물	국내	106,495,924	106,729,477	213,225,401	2,255

해외	139,288,319	137,114,672	276,402,991	6,854

소계	245,784,243	243,844,148	489,628,391	9,109

옵션	장내	국내	8,038,198	8,069,420	16,107,618	3,248

해외	-	-	-	-

소계	8,038,198	8,069,420	16,107,618	3,248

장외	국내	-	-	-	-

해외	23,387	26,077	49,463	164

소계	23,387	26,077	49,463	164

옵션합계	8,061,584	8,095,497	16,157,081	3,411

선도	국내	-	-	-	-

해외	-	-	-	-

소계	-	-	-	-

기타 파생상품	-	-	-	-

파생상품합계	253,845,827	251,939,645	505,785,473	12,520

합계	301,659,333	295,539,696	597,199,029	22,533

2) 위탁매매업무수지(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

수탁수수료	22,533	52,394	58,722

매매수수료	9,538	23,679	23,446

수 지 차 익	12,995	28,715	35,275

※ 별도 재무제표 기준 다. 유가증권 인수업무1) 유가증권 인수실적

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

주간사실적	인수실적	인수수수료	주간사실적	인수실적	인수수수료	주간사실적	인수실적	인수수수료

기업공개	-	-	-	6,000	6,000	150	-	9,888	197

주 식	-	-	-	36,350	6,350	704	21,020	9,555	582

국공채	-	-	-	-	-	-	30,000	80,000	11

특수채	170,000	809,656	231	360,000	400,320,694	335	320,000	2,803,062	640

회사채	102,000	2,025,819	2,953	2,246,184	8,088,102	10,793	3,276,262	5,566,839	5,839

외화증권	-	-	-	-	-	-	-	-	-

기 타	279,250	783,550	1,696	2,021,500	6,057,418	14,694	986,030	6,377,534	6,114

합 계	551,250	3,619,025	4,880	4,670,034	414,478,564	26,676	4,633,312	14,846,878	13,384

주1) 기타는 기업어음증권, 전자단기사채, 금융채 등을 포함※ 별도 재무제표 기준2) 인수업무수지

(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

인수수수료	4,880	26,676	13,384

수수료비용	-	-	-

수지차익	4,880	26,676	13,384

※ 별도 재무제표 기준 라. 신용공여업무1) 신용공여현황

구 분	신 용 거 래 융 자	주 식 담 보 대 출	매 도 대 금 담 보 대 출

개인 한도	20억원	20억원(A군 종목 : 전일종가의 70%)(B군 종목 : 전일종가의 65%)(C군 종목 : 전일종가의 60%)(D군 종목 : 전일종가의 60%)(E군 종목 : 전일종가의 55%)	300억원(주식 매도금액의 98% 이내)

이 자 율	3일 이내 : 연 4.5%7일 이내 : 연 7.5%15일 이내 : 연 8.0%30일 이내 : 연 9.5%60일 이내 : 연 10.5%60일 초과 : 연 11.5%	연 8.0% ~ 10.5%(종목군에 따라)	연 9%

2) 신용거래융자잔고(단위 : 백만원)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

신용거래융자	189,982	187,718	215,710

주1) 잔고 현황은 각 결산기 기간 중 매월 말 잔액의 평균을 기재한 것임.

마. 환매조건부채권 매매업무(단위 : 백만원)

구분	제22기 1분기	제21기	제20기

잔고	조건부 매도	782,476	682,778	359,455

거래금액	조건부 매도	26,104,164	105,052,869	105,438,629

주1) 위 금액은 대고객 RP금액을 기준으로 작성되었음. (기관RP제외)※ 별도 재무제표 기준 바. 기타 부수업무

(단위 : 백만원)

구분	제22기 1분기	제21기	제20기

자문수수료	4,474	24,798	8,091

사채모집수탁수수료	66	264	329

CD매매손익	21	27	7

계	4,560	25,089	8,427

※ 별도 재무제표 기준 5. 파생상품 거래현황가. 파생상품 거래현황

(기준일 : 2020년 3월 31일) (단위 : 백만원)

구분	이자율	통화	주식	귀금속	기타	계

거래목적	위험회피	-	-	-	-	-	-

매매목적	136,282	346,022	3,507,427	-	-	3,989,731

거래장소	장내거래	136,282	169,799	3,489,607	-	-	3,795,688

장외거래	-	176,223	17,820	-	-	194,043

거래형태	선도	-	-	-	-	-	-

선물	136,282	169,799	479,080	-	-	785,161

스왑	-	176,223	15,120	-	-	191,343

옵션	-	-	3,013,227	-	-	3,013,227

주1) 장내파생상품 : 미결제 잔고수량×거래단위금액×기준시점 선물(현물) 현재가주2) 장외파생상품 : 계약금액※ 별도 재무제표 기준1) 보고기간종료일 현재 파생상품자산ㆍ부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구분	제22기 1분기	제21기	제20기

파생상품자산	파생상품부채	파생상품자산	파생상품부채	파생상품자산	파생상품부채

장내파생상품:

매수주가지수옵션	2,630	-	2,023	-	825	-

매수개별주식옵션	-	-	17	-	94	-

매도주가지수옵션	-	15,680	-	12,678	-	4,128

매도개별주식옵션	-	-	-	42	-	85

소계	2,630	15,680	2,040	12,721	920	4,213

장외파생상품:	-	-	-	-	-	-

주가지수스왑	-	-	-	-	-	-

주식스왑	453	310	-	-	-	-

이자율스왑	-	-	-	-	-	-

상품스왑	-	-	-	2,258	-	159

통화스왑	3,056	1,259	361	3,178	-	-

매수주식옵션	412	-	142	-	36	-

소계	3,921	1,569	504	5,436	36	159

합계	6,551	17,249	2,543	18,157	955	4,372

※ 별도 재무제표 기준2) 보고기간종료일 현재 장내파생상품 관련 미결제계약의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구분	제22기 1분기	제21기	제20기

미결제약정금액	평가손익	미결제약정금액	평가손익	미결제약정금액	평가손익

이자율선물	136,282	(33)	430,507	(1)	206,224	72

통화선물	169,799	721	78,366	(134)	6,059	40

주가지수선물	331,660	(5,755)	611,136	(18,569)	322,765	(1,236)

개별주식선물	147,420	(1,489)	58,437	(586)	12,100	(3)

상품선물	-	-	35	1	56	1

매수주가지수옵션	930,359	524	963,683	(60)	713,089	(357)

매도주가지수옵션	2,080,168	(8,206)	3,192,774	(3,880)	2,301,942	791

합계	3,795,688	(14,238)	5,334,937	(23,231)	3,562,234	(692)

※ 미결제약정금액 : 미결제 잔고수량×거래단위금액×기준시점 선물(현물) 현재가※ 별도 재무제표 기준3) 보고기간종료일 현재 장외파생상품 관련 미결제계약의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구분	제22기 1분기	제21기	제20기

미결제약정금액	평가손익	미결제약정금액	평가손익	미결제약정금액	평가손익

주가지수스왑	-	-	-	-	-	-

주식스왑	15,120	143	-	-	-	-

이자율스왑	-	-	-	-	-	-

통화스왑	176,223	4,613	155,028	(2,817)	-	-

상품스왑	-	-	16,525	(2,214)	16,293	(159)

매수상품옵션	-	-	-	-	-	-

매수주식옵션	2,700	270	2,700	37	7,000	(1,049)

합계	194,043	5,026	17,253	(4,904)	23,293	(1,209)

※ 미결제약정금액 : 계약금액※ 별도 재무제표 기준 나. 신용파생상품 거래현황1) 신용파생상품 거래현황

(기준일 : 2020년 3월 31일) (단위 : 백만원)

구분	신용매도	신용매입

해외물	국내물	계	해외물	국내물	계

Total Return Swap	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-	-

※ 별도 재무제표 기준2) 신용파생상품 상세명세

(기준일 : 2020년 3월 31일) (단위 : 백만원)

상품종류	보장매도자	보장매수자	취득일	만기일	액면금액	기초자산(준거자산)

-	-	-	-	-	-	-

6. 영업설비등의 현황가. 지점설치 현황

(단위: 개)

지 역	지 점	출 장 소	사 무 소	합 계

서울특별시	4	-	-	4

계	4	-	-	4

※ 서울특별시에는 본점 포함임.

7. 기타 투자의사결정에 필요한 사항가. 수수료 현황

나. 취급상품 등1) 수익증권현재 당사는 수익증권을 판매하고 있으며, 수익증권의 종류에는 주식형 수익증권, 채권형 수익증권이 있습니다.2) CMA은행의 보통예금처럼 수시입출금이 가능하며 자동이체출금, 적립식 펀드 자동투자, 은행정기이체 등 다양한 부가서비스를 제공하면서 높은 수익률을 약정수익률로 제공하는 서비스입니다.3) Wrap Account고객이 예탁한 자산에 대해 증권회사의 일임 투자자산운용사가 고객의 투자성향에 따라 적절한 자산배분 및 종목 추천 등의 서비스를 제공하고 그 대가로 일정률의 수수료(wrap fee)를 받는 자산관리 상품입니다.4) 환매조건부 채권(RP)채권을 일정기간이 경과한 후에 일정한 가격으로 동일 채권을 다시 매수 또는 매도한다는 조건으로 채권을 매매하는 거래를 말하며, 약정형 RP상품과 수시형 RP상품상품이 있습니다. 약정형 RP상품은 약정기간을 사전에 정하여 가입하는 상품으로 기간내 확정금리를 제공하는 상품이며, 수시형 RP상품은 수시로 입출금이 가능한 상품입니다.5) 양도성 예금증서(CD)기관투자가나 기업의 단기투자 금융상품으로서 인기가 많은 양도성 예금증서를 판매하고 있는 바, 개인을 대상으로 판매하고 있지는 않으며 기관투자가나 일반기업을 대상으로 판매하고 있습니다.6) 기업어음(CP)기관투자가나 기업의 단기투자 금융상품으로서 인기가 많은 기업어음을 판매하고 있는 바, 개인을 대상으로 판매하고 있지는 않으며 기관투자가나 일반기업을 대상으로 판매하고 있습니다.

다. 자본적정성 및 재무건정성1) 순자본비율

(단위 : 백만원, %)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

영업용순자본(A)	470,407	367,498	320,351

총 위 험 액(B)	181,940	189,319	117,434

잉여자본(A-B)	288,467	178,178	202,917

필요유지자기자본(C)	46,900	46,900	46,900

순자본비율[(A-B)/C]	615.07%	379.91%	432.66%

주1) 순자본비율 = (영업용순자본-총위험액)/필요유지자기자본) ×1002) 자산부채비율

(단위 : 백만원, %)

구 분	제22기 1분기	제21기	제20기

실질자산(A)	7,682,798	4,522,164	3,154,435

실질부채(B)	7,069,526	4,020,431	2,760,507

자산부채비율(A/B)	108.67%	112.48%	114.27%

주1) 자산부채비율 = 실질자산/실질부채 × 100(실질가치 기준)

라. 증권전문인력 보유현황

(2020.3.31 현재) (단위 : 명)

구분	내 근	전 담	계

펀드투자권유자문인력	59	-	59

증권투자권유자문인력	116	-	116

파생상품투자권유자문인력	97	-	97

투자상담관리인력	4	-	4

투자자산운용사	17	-	17

금융투자분석사	23	-	23

위험관리인력	5	-	5

전문인력 합계(1)	321	-	321

전문인력 합계(2)	163	-	163

* 두종류 이상의 자격을 소지한 자는 각각 기재하였으며, 전문인력이라 함은 한국금융투자협회에 등록된 인원을 말함.* 전문인력(1) : 상기 기준에 따라 기재된 총인원* 전문인력(2) : 두종류 이상의 자격을 소지한 자가 한종류의 자격만을 소지하고 있다고 했을 경우의 총인원 마. 위험관리에 관한 사항1) 위험관리 조직 및 정책(가) 위험관리조직- 이사회, 리스크관리위원회(이하 "위원회"), 리스크관리실무위원회(이하 "실무위원회"), 위험관리부서(나) 위험관리조직의 권한과 책임① 이사회는 위험관리조직의 최상위 기구로서 회사의 위험관리에 대한 최종적인 책임과 권한을 갖는다.② 위원회는 위험에 대한 종합 정책수립과 위험의 총괄적인 감독기능을 수행한다. ③ 실무위원회는 발생가능한 위험을 인식,측정,감시,통제하는데 필요한 효율적인 통제 환경을 조성한다.④ 위험관리부서는 위험의 관리, 통제 및 보고 등 위험관리업무를 총괄적으로 담당한다.(다) 위험관리업무① 회사가 관리해야 할 위험을 유형별로 정의하고, 이에 대한 포지션평가, 위험의 식별, 측정,관리 등의 실무사항을 정하여 일관되고 효율적인 위험관리를 도모한다.② 한도의 설정 및 배분, 관리방법 등을 정하여 체계적인 한도관리를 수행한다.③ 특정 부문에 위험이 집중되는 것을 방지하기 위해 위험을 적절히 분산하여 관리한다.④ 거래한도 및 손실한도는 매매의 체결시점을 기준으로 평가한다.2) 신용위험 관리(가) 개념-거래상대방이 상환의무나 결제의무를 불이행함에 따라 회사가 입게 되는 손실위험 (나) 관리방법① 신용공여시 적정담보비율 유지 및 거래상대방 적정성 판단② 미수 및 신용공여 대상 주식 종목군에 대한 적정성 분류작업 실행(정기 종목군 선정 및 수시 모니터링에 따른 조정작업)③ 대고객 환매조건부채권의 신용위험 관리④ 스왑 등 장외파생에 대한 신용위험 관리⑤ 영업용순자본 산정시 차감항목 이외의 자산중 위험액 산정대상이 아닌 자산에대한 신용위험 관리⑥ 감독규정상의 표준방식으로 신용위험액을 측정하고 적정성 모니터링3) 시장위험 관리(가) 개념-주가, 금리, 환율 등의 변동으로 인하여 금융자산이나 부채의 가격이 변하여 회사가입게 되는 손실 위험(나) 관리방법① 일별로 시장위험 대상 포지션의 공정가액을 평가하고 포지션 및 손실한도 등 관리② 감독규정상의 표준방식으로 시장위험액을 일별 측정하고 적정성 모니터링4) 유동성위험 관리(가) 개념 -자금조달계획 차질 등에 따른 유동자금 부족으로 인하여 채무를 적기에 상환할 수없게 되는 위험과 시장의 거래부족, 높은 거래비용 발생 등으로 운용자산을 정상적인 가격으로 처분하기 어려운 상황에 처하게 됨으로써 회사가 입게 되는 손실 위험 (나) 관리방법① 일별로 유동성비율 측정 및 한도 관리② 유동성관리 대상 기간을 1주, 1월, 3월 단위로 세분화하여 관리