유니퀘스트 사업보고서 (2021.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사가 본 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상, 예측한 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 당사의 의견을 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 여러 가정에 근거하고 있으며, 이러한 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들은 예측치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 경영성과 등 내부환경에 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인 및 기타 요인이 포함되어 있습니다. 회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.

결론적으로, 이러한 주의문구는 모든 예측정보에 대하여 적용되며, 회사가 예상한 결과가 실현되거나 실현되지 않는다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 추가로 기재할 의무는 없습니다.

2. 재무상태(연결재무제표 기준)

(단위 : 백만원, %)

구 분	제27기말	제26기말	증 감	비 고

금 액	증감율(%)

[유동자산]	271,743	214,824	56,919	26.50%

·당좌자산	167,891	149,761	18,130	12.11%

·재고자산	103,852	65,063	38,789	59.62%

[비유동자산]	218,589	165,154	53,435	32.35%

·투자자산	186,643	135,791	50,852	37.45%

·유형자산	14,413	15,687	-1,274	-8.12%

·무형자산	16,022	11,863	4,159	35.06%

·기타비유동자산	1,511	1,813	-302	-16.66%

자산총계	490,332	379,978	110,354	29.04%

[유동부채]	170,132	136,661	33,471	24.49%

[비유동부채]	11,691	6,635	5,056	76.20%

부채총계	181,823	143,296	38,527	26.89%

[자본금]	13,672	13,654	18	0.13%

[기타불입자본]	15,395	16,368	-973	-5.94%

[기타자본구성요소]	8,716	(4,713)	13,429	284.94%

[이익잉여금]	263,956	204,761	59,195	28.91%

[비지배지분]	6,770	6,612	158	2.39%

자본총계	308,509	236,682	71,827	30.35%

부채비율(%)	58.94	60.54

유동비율 (%)	159.72	157.19

[ 제27기말(2021년) 재무상태 ] ① 유동자산의 증가 : - 재고자산 : 매출액이 전년 대비 46.72% 증가 하였습니다. 매출 증가에 따른 보유재고 증가로 전년 대비 재고자산이 59.62% 증가 하였습니다. ② 비유동자산의 증가 : - 투자자산 : 드림텍 지분법이익 234억원, 2019 UQIP 혁신성장 Follow-on 투자조합 지분법이익 54억원, 미래창조 UQIP 투자조합 지분법이익이 66억원 발생하였으며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 취득 및 평가이익이 각각 28억원 및 125억원 발생 하였습니다. 상기이유 등으로 비유동자산은 32.35% 증가 하였습니다. ② 유동부채의 증가 : - 매입채무 : 매출 증가에 따른 상품매입대금의 증가로 매입채무가 74억 증가 했습니다. - 단기차입금 : 매출 증가에 따른 상품매입대금과 운영자금이 증가하여 단기차입금이 48억원원 증가 하였습니다. - 전환사채 등 : 에이아이매틱스의 운영자금 부족으로 전환사채 등의 유동부채가 123억원 발생 하였습니다. 상기 이유 등으로 유동부채는 24.49% 증가 하였습니다. ④ 비유동부채의 증가 : - 장기차입금 : 에이아이매틱스의 운영자금 부족으로 장기차입금 5억원이 발생하였습니다. - 이연법인세부채 : 일시적차이로 인한 기말 순이연법인세부채의 증가로 이연법인세부채가 70억원 증가 했습니다.상기 이유 등으로 비유동부채가 76.20% 증가 하였습니다. 3. 영업실적(연결재무제표 기준)

(단위 : 백만원)

과 목	제 27 기	제 26 기	증 감	비 고

금액	증감율

매출액	590,983	402,809	188,174	46.72%

매출원가	533,160	365,551	167,609	45.85%

매출총이익	57,823	37,258	20,565	55.20%

판매비와관리비	33,274	28,247	5,027	17.80%

영업이익	24,549	9,011	15,538	172.43%

금융수익	87	112	-25	-22.32%

금융원가	1,090	1,146	-56	-4.89%

지분법손익	36,126	13,103	23,023	175.71%

기타영업외수익	18,916	14,399	4,517	31.37%

기타영업외비용	1,862	11,140	-9,278	-83.29%

법인세차감전이익	76,726	24,339	52,387	215.24%

법인세	16,331	3,818	12,513	327.74%

당기순이익	60,395	20,521	39,874	194.31%

[ 제27기(2021년) 영업실적 ] 2021년도의 매출액은 전년대비 46.72% 증가 하였고 매출원가는 다소 감소하여 매출총이익은 전년 대비 55.20%로 크게 증가 하였습니다. 판매비와 관리비는 매출증가에 따른 변동비용 증가로 전년 대비 17.80% 증가 하였으며 이에 따른 최종 영업이익은 전년 대비 172.43%로 크게 증가하는데 성공 하였습니다. 그 외에도 지분법손익과 기타영업외수익의 증가로 당기순이익은 전년 대비 194.31% 증가한 604억원을 시현 하였습니다. ① 매출액/매출원가코로나바이러스 감염증-19(COVID-19)의 확산과 보호무역주의 정책 기조로 인해 글로벌 경기침체가 지속되고 있습니다. 그럼에도 불구하고 2021년 매출액은 전년 동기 대비 46.72%로 증가 하였습니다. 매출원가율은 해외 시스템반도체 회사들의 국내시장 확대 및 국내 시스템반도체 시장의 성장 등으로 인한 경쟁 확대로 지속적으로 소폭 상승하는 추세였으나 매출의 증가폭이 커져 규모의 경제 등의 효과로 최종 매출총익율은 소폭 상승 하였습니다. 연결회사는 차량용 전장사업팀과 스마트 가전팀 같은 신규시장 TF팀을 계속 운영중이며 종속기업의 FMS사업 등이 시장 안착시 차량용 전장 부품 전반에 시너지가 일어날 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.② 영업이익 국내 반도체 시장의 경쟁 확대 등에도 불구하고 규모의 경제 등의 효과로 매출총이익율이 다소 증가 하였습니다. 매출액의 증가에 따라 변동비용이 일부 증가 되었으나 지속적인 판매비와 관리비의 모니터링 효과로 영업이익은 전년 대비 172.43% 증가 하였습니다. 연결회사는 R 제외한 판매비와 관리비에 대한 집중적인 분석으로 비용절감을 이루어 내도록 계속 노력 하겠습니다.③ 당기순이익모바일사업과 관련된 관계기업투자(드림텍 및 나무가)의 당기순이익 증가와 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 평가이익 등으로 당기순이익은 전년 대비 194.31% 증가한 604억원을 시현 하였습니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출 (연결재무제표 기준) 가. 유동성 현황 연결회사는 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하고 있습니다. 연결회사는 자본구조의 유지 또는 조정을 위하여 배당을 조정하거나, 주주에 자본금을 반환하며, 부채 감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시 하고 있습니다.연결회사는 유동성 관리지표로 순부채 대 총 자본비율을 이용하고 있으며 이 비율은 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 순부채를 총 자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 연결회사의 전반적인 유동성 관리 정책은 전기와 동일하며, 당기말 및 전기말 현재 연결회사의 순부채 대 총 자본비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

차입금 및 전환사채	56,449,482	43,254,127

차감 : 현금및현금성자산	(41,482,670)	(35,196,162)

순부채	14,966,812	8,057,965

자본	308,508,655	236,681,585

순부채 대 자본비율	4.85%	3.40%

나 . 단기차입금 현황(단위 : 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	최장만기일	금액

당기말	당기말	전기말

운전자금대출	국민은행 홍콩지점	LIBOR+1.12	2022-04-22	6,520,250	5,984,000

하나은행 홍콩지점	LIBOR+1.40	2022-08-05	2,495,354	2,290,127

씨티은행 홍콩지점	LIBOR+1.00	2022-07-29	15,411,500	8,704,000

한국산업은행 싱가포르지점	LIBOR+0.91	2022-10-18	17,189,750	15,776,000

한국산업은행	1.93	2022-06-04	5,000,000	8,000,000

한국씨티은행	-	-	-	500,000

우리은행	-	-	-	2,000,000

하나은행	2.84	2022-06-24	500,000	-

국민은행	3.29	2022-06-10	200,000	-

중소기업은행	3.77	2022-09-27	376,000	-

특수관계자 차입금	주요경영진	0.00	2022-12-31	284,291	-

합 계	47,977,145	43,254,127

다 . 장기차입금 현황(단위 : 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	최장만기일	금액

당기말	당기말	전기말

운전자금대출	중소기업은행	3.22	2024-02-26	500,000	-

국민은행	7.52	2025-05-29	68,333	-

중소기업진흥공단 외	2.30	2022-09-01	33,316	-

소계	601,649	-

차감 : 유동성 장기차입금 대체	(53,316)	-

차감계 : 장기차입금 잔액	548,333	-

라 . 전환사채 현황(단위 : 천원)

종 류	발행일	만기일	금액

당기말	전기말

제5회 기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2021-08-18	2029-08-18	16,000,000	-

소계	16,000,000	-

가산 : 사채상환할증금	4,422,829	-

차감 : 사채할인발행차금	(291,841)

차감 : 전환권조정	(12,260,301)

전환사채 합계	7,870,687	-

(*) 종속기업인 (주)에이아이매틱스가 발행한 전환사채의 내역 입니다. 5. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 코로나바이러스 감염증-19(COVID-19)의 확산과 보호무역주의 정책 기조로 인해 글로벌 경기침체가 지속되고 있습니다. 이에 회사는 대내외 치열한 경쟁 상황에 따른 단가 하락 등 수익구조 개선의 어려움을 대비하여 비상경영체제를 계속 유지하며 어려운 환경을 전 임직원이 힘을 모아 극복해 나아갈 것을 약속 드립니다.