코아스 사업보고서 (2024.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

가. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시 서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한정되지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성 시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.나. 경영성과[연결기준 경영성과]

(단위 : 백만원)

구분	2024년	2023년	전년대비증감

총매출액	77,952	73,746	4,206

매출원가	63,790	54,561	9,229

영업이익	(7,245)	(3,034)	(4,211)

영업외손익	(1,502)	(2,794)	1,292

법인세비용차감전순이익	(8,747)	(5,828)	(2,919)

법인세비용	188	863	(675)

계속사업이익	(8,935)	(6,691)	(2,244)

중단사업이익	-	-	-

당기순이익(손실)	(8,935)	(6,691)	(2,244)

다. 재무상태표[연결기준 재무상태표]

(단위 : 백만원)

구 분	재무현황	증감율

2024년	2023년	2022년	2024년	2023년

[유동자산]	43,529	27,347	30,927	59.17%	-11.58%

[비유동자산]	38,981	43,099	45,319	-9.55%	-4.90%

자산총계	82,511	70,447	76,246	17.12%	-7.61%

[유동부채]	75,082	50,669	50,791	48.18%	-0.24%

[비유동부채]	5,002	8,930	7,585	-43.99%	17.73%

부채총계	80,084	59,599	58,376	34.37%	2.10%

[지배기업소유주지분]	1,983	10,165	17,362	-80.49%	-41.45%

[자본금]	1,645	15,454	15,454	-89.36%	0.00%

[자본잉여금]	22,359	7,551	7,551	196.11%	0.00%

[기타포괄손익누계액]	22	(41)	(30)	-153.66%	36.67%

[자본조정]	(14)	-	0%	0%

[이익잉여금]	(22,030)	(12,798)	(5,613)	72.14%	128.01%

[비지배지분]	443	682	509	-35.04%	33.99%

자본총계	2,426	10,848	17,870	-77.64%	-39.29%

라. 자금조달1. 차입금

(1) 당기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

종류	차입처	연이자율	당기말	전기말

운영자금	IBK기업은행	5.11%~7.90%	1,000,000	3,100,000

대구은행	-	-	2,700,000

KEB하나은행	5.18%~5.78%	7,330,000	19,120,000

신한은행	7.68%	-	1,282,366

전문건설공제조합	1.57%	57,838	57,838

합 계	8,387,838	26,260,204

(2) 당기말 및 전기말 현재 장기차입금 및 유동성장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

종류	차입처	연이자율	당기말	전기말

운영자금	IBK기업은행	5.11%~7.90%	-	1,000,000

KEB하나은행	5.55%~5.64%	-	3,000,000

피해지원금	한국수출입은행	-	187,557	187,557

소 계	187,557	4,187,557

유동성장기차입금	3,000,000	-

소 계	3,000,000	-

합 계	3,187,557	4,187,557

(3) 당기말 현재 장기차입금의 기간별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위 :천원)

상환연도	금 액

2025년 1월~ 2025년 12월	3,000,000

개성공단 투자 시	187,557

합 계	3,187,557

2. 전환사채 (1) 당기말과 전기말 현재 전환사채 발행내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

액면금액	30,000,000	-

전환권조정	(8,987,015)	-

장부금액	21,012,985	-

(2) 당기 중 전환사채 장부가액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

기중발행	20,181,660	-

상 각	831,325	-

기말금액	21,012,985	-

(3) 당기말과 전기말 전환사채와 관련하여 주계약과 분리하여 인식한 파생상품부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

전환권	172,440	-

조기상황권	8,855,970	-

합 계	9,028,410	-

(4) 당기말 현재 회사가 발행한 전환사채의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주식수: 주)

구분	전환사채5회	전환사채6회	전환사채7회

사채종류	무기명 무보증 사모	무기명 무보증 사모	무기명 무보증 사모

액면가액	10,000,000,000	10,000,000,000	10,000,000,000

발행일	2024.9.11	2024.9.11	2024.9.11

만기일	2027.9.11	2027.9.11	2027.9.11

액면이자	0%	0%	0%

만기이자율	0%	0%	0%

행사가액	4,293	4,293	4,293

행사시 발행주식수	2,329,373	2,329,373	2,329,373

주식총수대비 비율	18.50%	18.50%	18.50%

권리행사기간	발행1년후~만기일까지	발행1년후~만기일까지	발행1년후~만기일까지

최저조정가액	3,006	3,006	3,006

조기상환청구권	존재	존재	존재

매도청구권	액면 30%한도 존재	액면 30%한도 존재	액면 30%한도 존재

발행1개월후~ 1년까지	발행1개월후~ 1년까지	발행1개월후~ 1년까지

발행대상자	미네르바조합	다알리아조합	김복덕

*) 회사는 2024년 7월 5일 이사회 의결에 따라 2024년 9월 11일에 전환사채 300억을 발행하였습니다3. 신주인수권부사채 (1) 당기말과 전기말 현재 신주인수권부사채 발행내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

액면금액	10,000,000	-

신주인수권조정	(2,995,672)	-

장부금액	7,004,328	-

(2) 당기 중 신주인수권부사채 장부가액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

기중발행	6,727,220	-

상 각	277,108	-

합 계	7,004,328	-

(3) 당기말과 전기말 신주인수권부사채와 관련하여 주계약과 분리하여 인식한 파생상품부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

전환권	57,480	-

조기상황권	2,951,990	-

합 계	3,009,470	-

(4) 당기말 현재 회사가 발행한 신주인수권부사채의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주식수: 주)

구분	신주인수권부사채4회

사채종류	무기명 무보증 비분리형 사모

액면가액	10,000,000,000

발행일	2024.9.11

만기일	2027.9.11

액면이자	0%

만기이자율	0%

행사가액	4,293

행사시 발행주식수	2,329,373

주식총수대비 비율	18.50%

권리행사기간	발행1년후~만기일까지

최저조정가액	3,006

조기상환청구권	존재

매도청구권	액면 30%한도 존재

발행1개월후~ 1년까지

발행대상자	백운조합

*) 회사는 2024년 7월 5일 이사회 의결에 따라 2024년 9월 11일에 100억을 발행하였습니다4. 파생상품부채 (1) 당기말과 전기말 파생상품부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

기중발행	13,091,120	-

평 가	(1,053,240)	-

기말금액	12,037,880	-

(2) 당기말과 전기말 발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 파생금융상품와관련된 파생상품평가손익을 제외한 법인세비용차감전순손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

조정 전 법인세비용차감전순이익(손실)	(8,291,148)	(6,178,938)

리픽싱조건부 금융상품 관련된 파생상품평가 이익	1,053,240	-

리픽싱조건부 금융상품 관련된 파생상품평가 손실	-

조정 후 법인세비용차감전순이익(손실)	(9,344,388)	(6,178,938)