HLB생명과학 분기보고서 (2016.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 내용

(1) -① ESCO사 업 에너지절약전문기업(ESCO:Energy Service COmpany)이란 에너지이용합리화법 제25조 및 동법 시행령 제30조의 규정에 의한 장비, 자산 및 기술 인력을 갖추고 산업통상자원부장관(에너지관리공단이사장)에게 등록한 업체를 말합니다.

ESCO투자사업은 에너지사용자가 에너지절약을 위하여 기존의 노후화되거나 저효율로 운전 중인 에너지사용시설을 고효율 에너지사용시설로 개체 또는 보완하고자 하나, 기술적 또는 경제적 부담으로 사업을 시행하지 못하고 있을 때, - ESCO가 에너지절약시설의 설치에 따른 투자비용을 조달하고(사용자파이낸싱 성 과보증계약의 경우 에너지사용자가 자금조달), 사업 수행 및 에너지절감 효과를 보증하고 절감량(절감액)을 배분하며, - 에너지사용자는 추후에 발생하는 절감액으로 투자자금을 상환하는 사업으로, - 에너지사용자가 기술적 또는 경제적 부담 없이 에너지절약형시설로 개체할 수 있는 사업을 말함

(1)-② 정보보안사업 정보보안사업이란 정보보호제품을 개발, 생산 또는 유통하거나 정보보호에 관한 컨설팅, 보안관제 등 서비스를 수행하는 산업을 말합니다. 산업통상자원부는 정보보안산업 및 물리보안산업, 융합보안산업이 결합된 산업군을 '지식정보보안산업'으로 명명하고 암호, 인증, 감시 등의 보안기술이 적용된 제품군을 생산하거나 관련 보안기술을 활용하여, 재난·재해·범죄 등을 방지하는 서비스를 제공하는 산업으로 정의하고 있습니다.

전 세계 지식정보보호 산업 시장은 2007년 이후 연평균 12.7%의 성장률을 보이며, 2011년 2,995억 달러 규모를 형성하고 2012년에는 3,301억 달러 규모로 성장하였습니다. 물리보안 및 융합보안 시장의 성장세에 힘입어 2013년에는 3,680억 달러의 시장으로 성장할 것으로 전망되며, 융합보안시장의 대표적인 분야로서는 유비쿼터스 사회의 차량, 국방, 의료, 건설, U-물류 항만시스템의 안전과 신뢰성 등을 포함한 이종산업의 융복합화로 보안시장 확대가 예상되고 있습니다.

국내 보안업계는 2013년 융합보안시장 규모가 3조 5,000억원에 달할 것으로 전망 됩니다. 보안업계가 기존의 각종 물리보안ㆍ정보보안 기술을 융합하는 단계의 보안연계 증가로 관련 산업의 성장과 연구가 이루어지고 있습니다. 개인의 프라이버시, 기업의 산업비밀, 국가의 안보비밀 등을 보호하고 개인의 생명과 재산, 기업의 R 설비, 국가의 핵심 인프라의 안전을 위한 기술과 도구의 융합이 진행중 입니다. 융합보안산업의 성장에 대한 기대가 증대로, 물리적 보안과 보안제품개발 기업간의 M 증가하고 있습니다.

2011년~12년도는 정보보안 관련 제품 및 서비스 중 최근에는 무선ㆍ모바일보안, DB 암호제품, 네트워크 접근 제어제품, 자산관리시스템 제품, 통합보안시스템 제품, DDos차단 시스템 순으로 시장이 성장하였습니다.

(출처: 국내외 지식정보보안 산업분석보고서, 한국인터넷진흥원, 2012.8)

[국내 정보보안산업의 분류별 규모] (단위 :억원)

구분	2011년	2012년(E)	2013년(E)	2014년(E)	2015년(E)	2016년(E)	CAGR

정보보안 제품	11,339	12,899	14,050	15,294	16,630	18,393	10.2%

정보보안 서비스	3,240	3,743	4,537	5,503	6,559	7,851	19.4%

합계	14,579	16,642	18,587	20,797	23,189	26,244	12.5%

(출처: 2012 국내 지식정보보안산업 실태조사, 한국인터넷진흥원, 2012.11.) (2) ESCO사업 도입배경

○ 70년대 말 미국에서 태동한 새로운 에너지절약 투자방식 ○ 에너지 저소비형 경제ㆍ사회 구조로의 전환을 위한 정책의 일환으로 도입을 결정 - 91년 에너지이용합리화법 개정 시 에너지절약전문기업 제도의 근거 마련 - 92년 4개 업체가 등록요건을 갖추고 활동 시작 ○ 그간 정부주도의 에너지절약사업에서 민간의 창의와 참여에 의한 에너지절약사업의 확산을 유도하기 위한 수단으로 개발

(3)-① ESCO사업의 관계 법령

구 분	근 거 조 항

에너지이용합리화법	제25조 (에너지절약전문기업의 지원)

에너지이용합리화법 시행령	제27조 (에너지절약형 시설투자 등) 제30조 (에너지절약전문기업의 등록 등)

에너지이용합리화법 시행규칙	제24조 (에너지절약전문기업의 등록신청)

㉮ 금융 지원 시책 - ESCO 투자 확대를 위한 자금 지원 확대 방안 마련(01.7)- ESCO 고정금리 인하(5.25%→3.0%)(04.9)- 하나은행과 MOU체결 : 아파트 및 공공기관(최우대금리 적용 지원)(04.10)- 한국산업은행과 대출약정 체결 : 약 473억원 지원(05.8)- 우대금리 적용 자금 조성 : 산은캐피탈 및 하나은행(대기업 지원)(06.3)- 고유가대책의 일환으로 ESCO투자사업 금리 1.5% 한시 인하(08년)- ESCO활성화를 위해 정책자금폭 확대(10년 1,350억원 → 11년 3,900억원 ) ㉯ 세제 지원 시책 ㅇ ESCO를 통해 절약시설 투자를 한 에너지사용자에게 세제감면 혜택을 받을 수 있도록 관련 근거를 마련('98.1) : - 조세특례제한법에 제25조의2(에너지절약시설 투자에 대한 세액공제), '16.12.31까지 투자(중고품 및 대통령령으로 정하는 리스에 의한 투자는 제외 한다)하는 경우에는 그 투자금액의 100분의 3 (대통령령으로 정하는 중견기업의 경우에는 5%, 중소기업의 경우에는 10%) 에 상당하는 금액을 소득세(사업소득에 대한 소득세만 해당한다) 또는 법인세 에서 공제 (3)-② 정보보안사업의 관계 법령

구분	법령

국가 사이버 안전체계	국가 사이버 안전관리 규정

전자정부 보호체계	전자정부법

정보통신기반 보호체계	정보통신기반보호법

개인정보 보호체계	공공부문: 공공기관의 개인정보 보호에 관한 법률 등

민간부문: 정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률 등

(4)-① ESCO 사업 수행 범위

○ 에너지사용시설의 에너지절약을 위한 관리·용역사업○ 에너지절약형 시설투자에 관한 사업○ 에너지절약형 시설 및 기자재의 연구 개발사업

(4)-② 정보보안사업 수행 범위

○ 통신부문 방위산업 분야○ 국가정보보호 산업 분야

(5)-① ESCO 산업의 특징□ ESCO 계약구조별 차이점 비교

구 분	사업자 파이낸싱 성과배분계약	사용자파이낸싱 성과보증계약	사업자파이낸싱 성과보증계약	비고

자금조달	ESCO	고객	ESCO	-

절감성과	고객, ESCO 성과 배분	ESCO 성과 보증, 보전	ESCO 성과 보증, 보전	-

성과초과	-	약정으로 배분가능	약정으로 배분	-

성과보증	-	ESCO 사업자	ESCO 사업자	-

설치공사	ESCO 사업자	ESCO 사업자	ESCO 사업자	-

장점	고객초기투자비용없음	성과에대한보증	고객초기투자비용없음 성과에대한보증	-

단점	ESCO부채비율↑	고객의 부채비율↑	ESCO부채비율↑	-

최대금액	동일사업자당 300억원 / 동일사업장당 150억원	-

금 리	중소기업 : 2.7 5% / 대기업 :3.20%	-

(5)-② 정보보안 산업의 특징 정보통신부문 방산업체는 평가대상회사(프롬투정보통신(주))를 포함하여 주요 11개사가 주요방산업체로 지정되어있습니다. 통신부문 방위산업은 다양한 분야의 사업영역들로 세분화되고 각각의 사업영역을 담당하는 사업자들이 컨소시엄 형태로 사업을 수행하고 있어 업체간 경쟁이 심하지 않습니다.

분야	주요 방산업체	일반 방산업체

통신전자	프롬투정보통신, 디에스티, 비앤비쏠루션, 비츠로셀, 삼성탈레스, 연합정밀, 이오시스템, 이화전기공업, 코리아일레콤, 티에스택, 휴니드테크놀러지스	동일쉘터시스템, 삼영이엔씨, 아이쓰리시스템, 인소팩, 현대제이콤

프롬투정보통신은 전자정부사업의 일환으로 특수용 정보보호시스템 구축 사업에 참여하고 있으며 2008년부터 매년 2~3개 정부부처에 특수용 정보보호시스템을 제작 및 공급하고 있습니다.

(6)-① ESCO 시장 규모 등

○ '92년 4개업체 등록을 시작으로 ’97년에서 2001년 사이에 ESCO 등록이 급격 히 증가하였고, 2009년 이후 계속 증가추세로서 2014년말 기준으로 220개 업체가 등록되어 있습니다. 등록업체 수 현황> (단위:개)

연도	2005년	2006년	2007년	2008년	2009년	2010년	2011년	2012년	2013년	2014년

유효ESCO	166	158	156	143	128	182	235	227	223	220

※ 자료 : 에너지관리공단,산업통상자원부 ESCO사업 안내서, 2015○ ESCO제도는 정부의 적극적인 활성화 정책과 국내 유가상승 등에 힘입어 ESCO투자사업이 활성화 추세를 나타내고 있습니다. 지원현황> (단위:억원,건)

연도	'06년	'07년	'08년	'09년	'10년	'11년	'12년	'13년	'14

지원건수	156	106	100	100	122	202	250	227	149

지원금액	1,333	1,357	1,115	1,318	1,307	2,854	2,766	3,097	2,540

건당지원액	8.5	12.8	11.2	13.2	10.7	14.1	11.1	13.6	17.0

※자료 : 에너지관리공단,산업통상자원부 ESCO사업안 내서 ,2015

○ ' 01년부터 ESCO사업이 급격히 증가하여, 2013년은 3,097억원(정책융자금 1,589억원, 이차보전융자금 1,508억원) 의 투자실적을 보여주고 있습니다.

(6)-② 정보보안 시장 규모 등

프롬투정보통신은 국방 부문 매출이 주를 이루고 있어 국방예산 편성현황이 평가대상회사(프롬투정보통신(주))의 매출에 가장큰 영향을 미치게 됩니다. 정부예산의 정확한 금액은 1년단위로 계획되며, 전년도 4분기에 금년도 예산을 확정하게 됩니다. 연도별 국방 정보화 예산은 아래와 같습니다. [단위:억원]

분류	2010년	2011년	2012년	2013년	2014년	2015년	2016년(E)

국방정보화예산(*)	4,300	4,727	5,007	5,070	5,203	5,401	5,513

증가율	9.93%	5.92%	1.26%	2.62%	3.81%	2.07%

*주) 주로 정보통신기반체계 구축, 정보체계개발·운영지원, 통신요금·시설 관련임 (출처: 국방부)국방체계 사업의 일부분으로 정부의 장기적인 계획에 의해 진행중인 사업으로 예산 집행의 시기적 조율을 통해 회사 매출 시기에 영향을 미칠 수 있으나, 연간 사업규모는 대부분 정해져 있다고 볼 수 있습니다.

(7) ESCO 지원시책 ㉮ 금융ㆍ세제지원

□ 금융지원

○ 제도도입 초기부터 ESCO사업 투자를 위하여 에너지이용합리화자금에서 지원

○ 기존에 ESCO업체의 기업구분으로 자금지원 하던 것을 실제수혜자인 에너지 사용자의 기업구분으로 자금지원('11.02) 지원현황> (단위:건, 억원)

구분	'06	'07	'08	'09	'10	'11	'12	'13	'14	합계

조명	48(62)	28(75)	19(59)	20(84)	32(132)	67(139)	94(178)	53(143)	20(66)	2,076(1,954)

열병합발전	25(348)	6(347)	3(121)	1(104)	-	-	-	-	-	142(2,961)

보일러	5(31)	1(16)	7(11)	7(41)	6(18)	16(362)	20(380)	2(24)	2(19)	141(1,204)

공정개선	45(591)	37(587)	27(395)	26(497)	23(439)	30(450)	61(550)	75(1,087)	55(952)	542(7,131)

폐열회수	7(88)	12(190)	27(419)	29(426)	29(400)	45(1,490)	34(1,079)	24(915)	20(604)	453(6,242)

냉난방설비	7(88)	6(70)	9(73)	5(55)	12(171)	14(115)	9(84)	2(26)	1(604)	224(2,346)

동력설비	14(103)	8(46)	5(17)	9(93)	18(128)	18(61)	17(42)	47(379)	32(173)	385(1,692)

운전자금	1(10)	3(27)	2(20)	1(5)	2(18)	-	-	-	-	18(110)

신재생	-	-	-	-	-	11(278)	8(278)	11(369)	12(633)	42(1,453)

기타	4(11)	5(1)	1(0.1)	2(13)	-	1(1)	7(81)	13(154)	7(73)	78(534)

합 계	156(1,332)	106(1,359)	100(1,115)	100(1,318)	122(1,306)	202(2,875)	250(2,422)	227(3,097)	227(3,097)	4,010(25,627)

○ ESCO 업체의 원활한 자금지원을 위한 각종 금융제도 마련

- 고유가대책의 일환으로 ESCO투자사업 금리 1.5% 한시 인하('08년)

- ESCO활성화를 위해 정책자금 대폭 확대('10년 1,350억원 → '11년 3,900억원)

□ 세제지원○ 중소기업 투자 세액공제

- 조세특례제한법 제5조(중소기업 투자 세액공제), 2015년 12월 31일까지 투자(중고품 및 대통령령으로 정하는 리스에 의한 투자는 제외한다)하는 경우에는 해당 투자금액의 100분의 3에 상당하는 금액을 그 투자를 완료한 날이 속하는 과세연도의 소득세 또는 법인세에서 공제

㉯ 시장확대를 위한 지원□ 홍보

○ 에너지 절약시책 종합설명회 개최시 ESCO제도 소개 및 자금지원 안내

□ 제도개선

○ 에너지절약 용역 적격심사 기준 및 세부기준 개정('01.3)

- 사업의 적정이윤 보전을 통해 내실화를 기하고, 신규 등록업체의 소규모 사업 참여가 용이하도록 유도

○ "소형열병합발전시스템 ESCO투자사업에 대한 적격심사기준표준" 공고('05.6)

○ ESCO 사업자의 부채증가에 따른 부담을 줄이고 에너지 사용자는 양질의 절약 서비스를 제공받을 수 있는 성과보증제도 용역 개발.도입('04.01)

○ ESCO산업 활성화를 위한 방안 발표('10.10)

○ 성과배분계약과 성과보증계약의 장점을 결합한 신성과배분계약 도입('11.2)

○ ESCO사업계약 명칭을 알기 쉽게 변경('13.2)

- 성과배분계약 → 사업자파이낸싱성과배분계약

- 성과보증계약 → 사용자파이낸싱성과보증계약

- 신성과배분계약 → 사업자파이낸싱성과보증계약

2. 회사의 현황(1) 영업개황

ESCO 투자사업 및 신재생에너지 사업을 시작으로 2008년부터는 에너지 진단사업으로 사업영역을 하였으며, 바이오 신약 사업등으로의 진출을 꾀하고 있습니다. ㉮ ESCO 투자사업 당사는 ESCO전문기업으로서 ESCO사업영역의 확대에 주도적인 역할을 해왔다고 자부하고 있습니다. 1998년 조명등 개선사업으로 시작하여 2000년 냉난방시스템 개선, 2001년 폐열재활용 및 2004년 발전시설 등 회사는 새로운 시도를 통하여 ESCO시장을 주도해 나갈 수 있었습니다. 2009년 이후 투자심리가 위축되고 경쟁이 심화되는 가운데 회사는 하수처리시설의 에너지 효율화 사업을 통해 새로운 도약의 발판을 마련하였으며, ESCO투자실적을 바탕으로 한 소각플랜트산업에 진출 하기 시작하였습니다. ㉯ 신재생에너지 사업 당사는 신재생에너지 부문 중 태양광발전 부문에 참여하고 있으며, 실적으로는 2006년 정부의 발전차액제도 시행에 따라 2008년 9월까지 6.1MW를 준공하였을 뿐 아니라 2010년부터 에너지관리공단의 Green Home 100만호 사업, 서울시 주택보급사업에 태양광, 지열 시스템 설치 사업에 참여하고 있습니다. 또한 당사는 폐열공급사업 및 바이오매스 사업에도 적극 진출을 꾀하고 있습니다. 특히 폐열공급사업은 전국 소각장과 산업체를 대상으로 진행하고 있으며, SRF, Woodchip 등 재생연료를 활용한 에너지 공급사업도 진행하고 있습니다. ㉰ 신재생에너지 제품 회사는 신재생 에너지 사업과 연관하여 '우드펠릿보일러'를 생산할 계획으로 홍성에 지점을 개설하여 R 및 친환경 우드펠릿보일러 제품생산을 목표로 하고 있으며, 2014년 시제품을 공급하여서 운행 중에 있습니다.

㉱ 정보보안 사업 자회사의 주요 매출의 가장 많은 비중은 국방 정보보안 사업입니다. 회사의 사업영역은 국방 정보화 예산 중 정보통신기반체계 구축 사업의 일부분이며 정부의 장기적인 계획에 의해 진행중인 사업으로 사업의 안정성은 높습니다. 한편, 국방 정보보안 사업의 매출액은 꾸준한 증가세를 보일것으로 예상되나, 성장성은 정부의 예산 책정 등 정책적인 영향을 받게 됨으로 완만한 상승세를 보일 것으로 회사는 판단하고 있습니다. 이에 신규로 추진하고 있는 민간부문 사업을 통해 매출이 크게 설장할 것으로 기대하고 있으며, 추진 전략은 현재까지 국책과제 등을 수행하면서 보유하고 있는 고유기술을 바탕으로 민간 정보보안 분야에 접목시키는 전략을 사용하고 있습니다. 따라서 별도의 투자연구개발비가 소요되지 않으며 경쟁력있는 제품을 생산할 수 있을 것으로 회사는 판단하고 있습니다.

(2) 시장점유율

㉮ ESCO 투자사업부문 ESCO 투자사업은 220 개(2014년 기준)의 등록업체 수에도 불구하고 상위 10개사가 전체 에너지이용합리화자금 기준으로 약 70%를 점유하고 있습니다.

ESCO사업의 경쟁률은 다양한 사업의 실적이 있는 회사가 높다고 할 수 있습니다. 당사는 ESCO 사업의 선도적인 시장 진입자로서 안정성이 높은 공공기관 및 지차체 등을 대상으로한 사업에서 우수한 실적을 거두어 왔으나, 높은 부채비율과 이자비용에 따른 내재적 제약요인 및 유가변동, 국내외 거시적 경제상황 등 외부요인에 영향을 받고 있으며, 대기업의 시장진입 등로 경쟁이 심화되고 있습니다.

□ 주요경쟁회사 대비 당사의 장단점 분석

장점	- 당사는 전문적이고 다양한 실적으로 에너지진단을 수행하며 ESCO투자사업에서 가장 까다로운 자금조달 단계에서도 다년간의 수행실적을 통해 검증된 업계 최고의 신속 정확한 서비스를 제공하고 있음- 에너지솔루션즈는 에스코협회 회장직, 엔지니어링 공제조합 이사직 등 관련 업계의 임원을 겸하여 업계에 인지도 및 영향력이 높다고 할 수 있음

단점	- 회사는 ESCO사업에 매출 및 이익의존도가 높으며, 따라서 다양한 비즈니스 포트폴리오를 준비해야할 필요성이 대두됨.- 경쟁회사들의 등장에 대처할 차별성 있는 기술 개발 미진

㉯ 신재생에너지 부문 당사는 신재생에너지 부문 중 태양광설치 및 시공에 대하여 2010년부터 에너지관리공단의 '그린홈(Green Home) 100만호 보급사업'(태양광, 태양열, 소형풍력, 지열, 연료전지 등)에 참여시공업체로 선정되어 태양광주택 및 지열주택 설치에 참여하고 있습 니 다. 신재생에너지공급부문 전체에서 당사가 차지하는 비율은 미미한 정도이나 폐기물 소각열 부문은 전국 소각장과 산업체를 대상으로 폐열회수사업에 계속적이고 높은 이익률의 실적을 기록하고 있으며, SRF, Woodchip 등 재생연료를 활용한 에너지 공급사업도 준비하고 있습니다. ㉰ 정보보안 사업 자회사인 프롬투정보통신(주)는 방위산업체지정을 받아 방산물자를 공급하고 있습니다. 동 방산물자는 단일 제작업체로 지정되어 제품을 생산하는 구조로서 일반 시장구조와는 다른 기술과 안정성, 그리고 심도높은 심사로 단일 업체가 지정되고 있습니다. 자회사가 속하여 있는 시장의 성장 규모 측면에서 보면 정부의 국방 정보화 예산에 가장 큰 영향을 받습니다. 그러나 본 예산 중에서 자회사의 매출액 비중으로 시장점유율을 논하는 것은 각각의 정보보안 분야가 다른 특성을 갖고 있기 때문에 동일 제품으로 구분하여 시장점유율을 산출하기에는 어려움이 있습니다.

[국방정보화예산] [단위:억원]

분류	2011년	2012년	2013년	2014년

국방정보화예산(*)	4,727	5,007	5,070	5,203

증가율	9.93%	5.92%	1.26%	2.62%

(*) 주로 정보통신기반체계 구축, 정보체계개발·운영지원, 통신요금·시설 관련임(출처: 국방부)

(3) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사는 신규 사업 부문에 대한 투자의 일환으로 당사의 최대주주 에이치엘비(주)의 특수관계인 LSK BioPartners Inc.(USA) (엘에스케이바이오파트너스) 지분을 16년 4월 4일 현재 176,300주 (지분율 6.73%)를 인수하여 바이오 사업분야의 첫걸음을 떼었습니다. 또한 2016년 9월 19일 LSK Biopartners, Inc.(USA)의 유 상증자에 참여하여 신주 65,500주를 5,630백만원에 취득하여 보유지분은 8.76%가 되었으며, 지분 매매 대금 지급이 9월 19일 완료되었습니다. ㉮ 바이오연구 사업 부문 LSK Biopartners Inc.(USA) (엘에스케이바이오파트너스) 1) 시장의 현황해외 주요 다국적기업들의 블럭버스터 약물 특허만료가 본격화 됨에 따라 R 저하를 극복하기 위해서 주요 다국적 기업들은 M 및 유망 중소형기업에 투자를 활발하게 진행하고 있습니다.한편 중국과 인도 등 신흥국들이 가격경쟁력을 앞세워 글로벌 시장에서 제네릭(복제의약품) 공세를 펼치면서 수익률이 날로 저하됨에 따라 이제는 제네릭을 통한 성장은 기대하기 힘든 상황입니다. 따라서 앞으로는 기업의 R 능력과 신약의 글로벌경쟁력이 더욱 중요해질 전망입니다.특히 제약시장 중 전세계 항암제 시장은 2003년부터 2013년까지 지속적으로 성장하고 있으며, 세계 제약시장에서 항암제 시장이 차지하는 비중은 개발시장(Developed marke)t과 의약신흥시장(Pharmerging market)에서 모두 크게 나타나고 있습니다.항암제 시장 중에서도 표적항암제 시장의 비중이 2003년대비 2013년을 비교하면 전세계뿐만 아니라 상위 7개 국가와 의약신흥시장(Pharmerging market) 모두 대폭 증가하였습니다. 전체 항암제시장에서 표적항암제가 차지하는 비중이 2010년 67%에서 2020년 88%로 크게 증가할 것으로 예상하고 있습니다.2) 회사의 현황LSK BioPartners Inc.(USA) (엘에스케이바이오파트너스)는 2005년 7월 신약개발 컨설팅 회사로 설립되어 2007년 12월 Apatinib Mesylate(이하 아파티닙) 표적항암제 를 캘리포니아 소재 바이오테크 회사 어드벤첸(Advenchen Laboratories, Inc., CA, USA)과 기술이전 계약 체결을 하였고 중국을 제외한 세계 판권을 취득하여 독자적인 바이오신약개발 사업을 시작하였습니다.2011년 11월 US FDA 로부터 미국/한국 다국적 임상 1상/임상 2상a 시험을 위한 임상시험계획 IND, Investigational New Drug) 승인 (US FDA IND 승인 번호: 111963) 을 받아 표적항암제 아파티닙 다국가(미국-헌쯔만 암센터/한국-아산병원) 임상 1상/2상을 종료하였고, 다국적 임상 3상 진행을 준비하고 있습니다.본 아파티닙 물질의 적용 분야중 위암에 대해서 중국에서 임상 3상 종료 후 시판허가를 득하여 현재 중국내에서 판매되고 있으며, 그 효과가 입증되고 있기 때문에 미국등의 임상 진행속도가 가속화 되고 임상에 대한 실패 확률은 극히 적음을 확인할 수 있습니다.표적항암제 아파티닙은 기존의 화학요법제와 차별화 된 새로운 메커니즘의 혁신적인 표적항암제로서 선택적 혈관내피세모성장인자 수용체-2 차단하는 신생혈관 억제제입니다.- Oral(경구용) 제품으로 낮은 생산단가가 가능- 저분자단백질의약품 : 광범위하게 적용되는 항암제로 진행형 고형암(위암, 대장암, 간세포암, 비소세포폐암, 유방암, 중피종, 신세포암, 신경내분비종양)에서 신생혈관 억제와 직접적인 항종양 효과를 가지는 것으로 확인- 신생혈관생성 억제기능(Selective VEGFR2) : 항암제에 대한 부작용 획기적 감소- 중국 임상 성공 및 제품 판매 허가를 득하여 판매중 : 미국등 임상 성공률 극대화또다른 연구개발단계품목(Pipe Line)으로 차세대 BTK저해제(면역항암제)인 LSK-1401을 보유하고 있습니다. BTK 저해제(Bruton’s Tyrosine Kinase Inhibitor)는 면역세포 B cell의 활성화에 기여하는 효소를 차단해 항암효과를 나타내는 면역항암제의 일종으로 볼 수 있습니다. 암의 특성상 암세포의 증식 및 신생혈관의 생성 외에도 면역반응을 거부하는 특징이 있는데, 면역세포가 암세포를 인식해 공격하는 기전을 활용한 것입이다. 'LSK-1401'은 대표적인 BTK 억제제로 선택성을 높여 약물의 효과를 높였고 원하는기능에만 집중적으로 타겟팅 할 수 있습니다. 또한 경구용 제제로 개발가능하며 변이된 암세포에도 적용되어 효과적인 항암치료가 가능합니다. 현재 LSK Biopartners Inc.는 혈액암이나 자가면여길환치료제로 개발을 목표로 하고 있으며 2017년부터 말기암환자를 대상으로 본격적인 임상연구에 돌입할 예정입니다.- 경구용 타입으로 낮은 단가 생산가능- 높은 생체이용률을 위한 설계로 변이된 BTK에서도 활동을 유지LSK Biopartners Inc.는 International Biopharmaceutical Development 회사로써 현재의 제약시장, 항암제 시장의 기조에 발맞추어 항암 신약개발을 추구함에 따라 전문가와 파트너쉽을 활용한 신약개발을 통해 새로운 가치창조를 이루어가고 있습니다.충족되지 않은 시장(unmet market)에 대한 초기단계의 제품을 기술도입(In-license)하여 R, 비임상, 초기임상을 통해 가치를 올린 후, 대형 제약회사에 기술이전(out-license)하거나 판매를 위하여 추가적인 Pipe Line을 단계적으로 구축하고 있습니다. ㉯ 관계회사에 관한 사항 : (주)엘에스케이인베스트먼트(LSKI)

[사업의 특성] 벤처캐피탈(Venture Capital)은 투자기업의 성장 및 발전을 도모함으로써 기술개발 촉진, 산업구조 고도화와 고용창출을 유발함으로써 경제 활성화에 기여하는 역할을 담당하고 있는 금융활동을 말하며, 우리나라에서는 1986년 5월 중소기업창업지원법의 제정 및 시행과 함께 본격적인 벤처캐피탈산업의 영역이 구축되었습니다.

창업투자사업은 기술성과 장래성은 있으나 자본과 경영기반이 취약한 사업 초기 단계 기업에 자금, 경영관리 및 기술지도 등을 지원하고 있으므로 투자기업의 성장 및 발전 등에 따라 고수익, 고위험을 동반하는 특성을 가지고 있습니다.

[사업의 경쟁요소] 보고서 작성 기준일 현재, 국내에 설립된 창업투자회사는 총 116개사로 파악되고 있으며, 벤처캐피탈 산업의 경쟁 요소는 자금조달 능력, 투자심사 능력, 산업별 전문화 정도, 네트워크인프라 구성 능력 등으로 구분 할 수 있습니다. ※ 국내 창업투자사 및 투자재원 현황 , 억원>

구분 / 년도	2012년	2013년	2014년	2015년	2016년 6월

등록업체수	105	101	103	115	116

투자재원	103,719	114,303	131,917	154,147	167,285

2016.06 한국벤처캐피탈협회> [사업의 성장성] 국내 창업투자사업는 2012년 이래로 신규투자액이 매년11.4%로 고속성장 중에 있으며, 그 투자액은 2016년 6월말 기준 9, 488억원으로 집계되었습니다.

또한 주요 투자분야로 볼 수 있는 바이오 및 생명공학분야에 대한 신규투자도 매년 38.7%씩 증가하여 2016년 6월말 기준 1,945억원을 기록하였습니다. 향후 정부의 정책적 지원 및 산업계 전반의 성장을 통해 우수한 기술력을 보유한 벤처기업의 수가 증가할 것으로 전망되며, 따라서 창업투자에 대한 수요는 꾸준히 증가할 것으로 전망됩니다. ※ 바이오/의료 및 생명공학분야 신규투자 현황 구분 / 년도 2012년 2013년 2014년 2015년 2016년 6월 신규투자액 TOTAL 12,333 13,845 16,393 20,858 9,488 생명공학 신규투자액 1,052 1,463 2,928 3,170 1,945 2016.06 한국벤처캐피탈협회> [영업현황] 바이오 전문 투자를 목적으로 2016년 4월 설립되었으며, 펀드를 조성하여 우수기업의 발굴 및 육성을 지원하고 이를 통한 수익을 창출하고자 합니다. 현재 한국산업기술진흥원으로부터 "초기 바이오기업 육성펀드" 운용사로 선정되었으며 이를 바탕으로 연내 펀드 조성을 완료할 예정입니다. ㉰ 의약품도매업 부문 : (주)신화어드밴스 당사는 신규사업 부분에 대한 투자의 일환으로 2016년 8월 5일 ㈜신화어드밴스 지분 132,000주를 100% 인수하여 의약품도매 사업분야의 첫걸음을 떼었습니다. 1) 시장의 현황 약품도매의 기능은 약사법 시행규칙 제62조 제1항 제1호 및 제2호 규정에 의거하여 제약사는 연구개발 및 제조에만 전념할수 있도록 의약품물류를 비롯한 유통전반을 책임지는 것입니다. 현재 고령화 및 만성질환자의 증가 등으로 의료시장의 규모가 커지는 것과 비례하여 도매시장의 성장세도 동반될 전망입니다. 의약품도매업체의 현황은 아래와 같습니다. (단위:개사) 구 분 2013년 2014년 2015년 종합도매 1,706 1,721 1,856 수입,시약,원료도매 443 289 185 소 계 2,149 2,010 2,041 *참고 한국의약품유통협회 2) 회사의 현황주식회사 신화어드밴스는 2007년 11월 19일에 의약품 도매업 및 관련사업 등을 주사업목적으로 설립하였으며, 현재 동사의 주요 매출거래처는 아주대학교의료원, 차병원(서울,분당,구미),안연케어(연세의료원,중앙대병원) 및 국, 공립병원에 납품하고 있으며, 특히 아주대학교의료원과 분당차병원은 개원과 동시에 납품계약을 체결하여 공급하고 있으며 유한양행,동아에스티,제일약품,대웅제약,한미약품,종근당,JW중외제약,일동제약, 보령제약, SK케미칼, CJ헬스케어 등 국내 상위권 제약사와 화이자(Pfizer), 글락소스미스클라인(GSK), 노바티스(Novartis), 사노피(Sanofi-Aventis), MSD, 아스트라 제네카(Astra Zeneca), 베링거 잉겔하임(Boehringer-ingelheim), BMS, 오츠카제약(Otsuka) 등 유수의 외국계 제약사와 거래 관계를 맺고 있습니다. 동사는 2014년 659억원, 2015년 761억원의 매출을 달성하였으며, 3년내 1,000억원 매출을 목표로 2015년부터 안연케어에 신규 공급하고 있습니다. 3) 사업의 특성제약업체와 요양기관을 위해 재고유지 및 구색갖춤과 다품목 소량판매등의 기능을 수행하며 사회적역할은 다음과 같습니다. 1. 의약품의 수요와 공급 결합 2. 의약품의 유통비용을 절약 3. 요양기관에 의약품 구색갖춤 서비스를 제공 4) 사업의 경쟁요소 현재 한국의 유통업계는 크게 변화하고 있습니다. 한국도 2000년에 이미 고령화사회에 진입했고 2026년에는 초고령 사회에 진입할것으로 예상됨에 따라, 정부의 의료비 억제 정책에도 불구하고 의료비가 계속 증가 하고 있습니다.(의약품요양기관공급현황참조,2013년,19조5829억원, 2014년,20조5186억원, 2015년,21조5186억원) 의약품 요양기관 공급현황 (단위:억원,%) 구 분 2012년 2013년 2014년 2015년 연평균증가율 도매회사 166,574 170,837 179,218 188,179 4.1 점유율 85.3 87.2 87.3 87.4 제약사.수입사 28,720 24,992 25,968 27,007 -2.0 점유율 14.7 12.8 12.7 12.6 소계 195,294 195,829 205,186 215,186 -3.3 점유율 100% 100% 100% 100% * 출처 - 의약품정보센타 공급내역보고자료,2015년은 전년도 증가율로 산출 5) 사업의 성장성상기의 경쟁요소로 인하여 제약사와 의료기관, 조제약국 등은 변화에 적응하기 위해 규모를 확대해 왔습니다. 2014년 상위유통업체(500억 이상 4.4%)가 시장점유율 약 62.3%를 기록하는 등 과점시장의 형태를 취할 것으로 예상됩니다. 매출규모별 시장점유율 (단위 : 개사, %) 구 분 매출규모 1000억이상 500억-1000억 100억-500억 100억이하 계 2012년 업체수 45 36 223 1,628 1,932 업체수점유율 2.3 1.9 11.5 84.2 100 시장점유율 51.5 11.6 19.8 17.2 100 2013년 업체수 42 39 248 1,644 1,973 업체수점유율 2.1 20.0 12.6 65.4 100 시장점유율 50.1 12.0 21.0 16.9 100 2014년 업체수 53 37 276 1,666 2,032 업체수점유율 2.6 1.8 13.7 81.8 100 시장점유율 52.3 10.0 21.9 16 100 *출처 - 의약품정보센타 공급내역보고 자료 (4 )-① 에이치엘비생명과학(주) 조직도 에이치엘비생명과학 조직도_20160930.jpg 에이치엘비생명과학 조직도_20160930 (4 )-② 종속회사 조직도 - 대외비로 인한 비공개 3. 주 요 제품 및 서비스 매출현황 가. 매출 현황 (1) 연결기준 주요제품 및 서비스 현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) [단위 : 백만원,%] 구분 구분 제19기 당분기 제18기 제17기 매출액 매출액비중 영업이익 영업이익비중 매출액 매출액비중 영업이익 영업이익비중 매출액 매출액비중 영업이익 영업이익비중 에이치엘비생명과학 ESCO 10,295 72.8% (1,259) 53.94% 17,291 63.28 -6,168 65.85 24,036 65.74 3014 57.64 플랜트 - 0.00% - 0.00% - 0.00 0 0.00 194 0.53 85 1.63 기타 64 0.45% 2 -0.09% 639 2.34 -474 5.06 - - - - 프롬투정보통신 제품매출 1,976 13.97% (1,325) 56.77% 753 27.59 -511 5.45 8,484 23.21 1281 24.50 상품매출 173 1.22% 32 -1.37% 163 0.60 16 -0.17 1,902 5.20 74 1.42 용역매출 1,635 11.56% 216 -9.25% 1,691 6.19 -2,230 23.81 1,944 5.32 775 14.81 합계 14,143 100 -2,334 100 20,537 100 -9,367 100 36,560 100 5,229 100 주1) 2014년 4월 8일 기준으로 프롬투정보통신 주식회사는 종속기업으로 편입되었습니다.주2) 2 016년 8월 3일 종속기업인 신화어드밴스의 주식 100%를 취득하였습니다. 2016년 9월 30일을 취득일로 간주하여 당분기에는 손익연결은 하지 않았습니다. 다만, 자산, 부채, 자본만 2016년 3분기부터 연결되었습니다. ( 2) 프롬투정보통신(FR2) 주 요제품 등의 현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) [단위 : 백만원] 사업부문 품목군 구체적용도 2016년 당분기 2015년 2014년 정보통신사업 통신장비 보안장비 1,976 7,539 8,722 기타 기타 1,812 1,860 4,007 계 3,788 9,399 12,729 산출기준 : 판매기준 총 평균 (3) 프롬투정보통신(FR2) 주요제품 등의 가 격변동추이 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : ton/천원) 품 목 군 제18기 제17기 - - - -회사의 주사업이 정보보안사업의 보안업으로 사업성격에 따라 비공개합니다. 나. 공사종류별 완성도 현황 (1) 엔지니어링 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 건,백만원) 구 분 공사건수 완성공사 및 수익인식액 최근 당기말공사계약잔액 원도급액 평균 도급액 제19기 당분기(2016년) 제18기(2015년) 제17기(2014년) 관 급 12 1,212 950 - 162 1,861 155 민 간 12 8,212 14,490 22,845 2,373 20,533 1,711 합 계 24 9,424 15,440 22,845 2,535 22,394 1,866 (2) 건설 구 분 공사건수 완성공사 및 수익인식액 최근 당기말 공사계약잔액 원도급액 평균도급액 제19기 당분기(2016년) 제18기(2015년) 제17기(2014년) 관 급 - - - - - - - 민 간 3 871 1,852 1,385 87 2,678 893 합 계 3 871 1,852 1,385 87 2,678 893 (3) 플랜트공사 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 건,백만원) 구 분 공사건수 완성공사 및 수익인식액 예정공사원가 공사지역 비 고 제19기 당분기(2016년) 제18기(2015년) 제17기(2014년) 국 내 - - - - - - - 해 외 - - - - - - - 기 타 - - - - - - - 합 계 0 0 0 0 0 0 0 - 해당사항 없음 (4) 자체공사 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 건,백만원) 구 분 공사건수 완성공사 및 수익인식액 예정공사원가 공사지역 비 고 제19기 당분기(2016년) 제18기(2015년) 제17기(2014년) 국 내 - - - - - - - 해 외 - - - - - - - 기 타 - - - - - - - 합 계 0 0 0 0 0 0 0 - 해당사항 없음 4. 설비 등에 관한 사항 가. 주요설비의 현황 [자산항목 : 토지] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 본사(에이치엘비생명과학) 자가 서울시 구로구 디지털로 26길 111 - 1,203,167 - - - 1,203,167 - 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 35,694 - - - 35,694 - 합 계 0 1,238,861 0 0 0 1,238,861 0 [자산항목 : 건물] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 본사(에이치엘비생명과학) 자가 서울시 구로구 디지털로 26길 111 - 1,668,723 - - 34,601 1,634,122 - 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 91,980 - - 21,647 70,333 - 합 계 0 1,760,703 0 0 56,248 1,704,455 0 [자산항목 : 공구와기구] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 본사(에이치엘비생명과학) 자가 서울시 구로구 디지털로 26길 111 - 17,755 - - 2,656 15,099 - 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 20,790 21,622 - 6,366 36,046 - 합 계 0 38,545 21,622 0 9,022 51,145 0 [자산항목 : 기계장치] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 177,553 55,627 - 53,498 179,682 - 합 계 0 177,553 55,627 0 53,498 179,682 0 * 종속기업인 FR2는 정부보조금과 상계후 잔액임 [자산항목 : 차량운반구] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 본사(에이치엘비생명과학) 자가 서울시 구로구 디지털로 26길 111 - 1 - - - 1 - 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 55,018 - 5,707 9,182 40,125 - 종속(신화) 자가 서울시 영등포구 신길6동 3741-57 - 60,856 207,115 16,886 251,085 - 0 115,875 207,115 5,707 26,068 291,211 0 [자산항목 : 비품] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 본사(에이치엘비생명과학) 자가 서울시 구로구 디지털로 26길 111 - 34,999 7,995 3,054 17,448 22,492 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 51,837 8,058 - 13,722 46,173 종속(신화) 자가 서울시 영등포구 신길6동 3741-57 - 12,718 15,059 - 3,835 23,942 합 계 0 99,554 31,112 3,054 35,005 92,607 0 * 종속기업인 FR2는 정부보조금과 상계후 잔액임 [자산항목 : 시설장치] (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분(수량) 기초장부가액 당기 증감 당기 상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 종속(FR2) 자가 대전시 대덕구 신일서로 75 - 20,271 - - 4,894 15,377 종속(신화) 자가 서울시 영등포구 신길6동 3741-57 - 56,453 2,120 - 12,372 46,201 합 계 0 76,724 2,120 0 17,266 61,578 0 * 정부보조금과 상계후 잔액임 나. 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 (1) 진행중인 투자 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사 업부 문 구분 투 자기 간 투자대상 자산 투자효과 총 투자 액 기 투자 액 향후투자액 비고 - - - - - - - - - 소 계 - - - - - 합 계 - - - - - - 해당사항 없음 (2) 향후 투자계획 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 천원) 사 업부 문 계 획명 칭 예상투자총액 연도별 예상투자액 투자효과 비고 자 산형 태 금 액 제19기 제18기 제17기 - - - - - - - - - 소 계 - - - - - - 합 계 - - - - - - - 해당사항 없음 다. 주요 재고 자산의 현황 (1) 에이치엘비생명과학 원재료 매입현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 백만원) 구 분 구체적 용도 매입액 비율(%) 단 가 비 고 소각로 소각로설비 설치 4,796 58.2 - - 공정개선 열배관공사 1,751 21.2 - - 건설공사 기계설비공사 515 6.2 - - 조명 보안등 설치 281 3.4 - - 신재생에너지 태양광 및 지열 602 7.3 - - 기타 유지보수등 303 3.7 합 계 8,248 100 - - (2) 프롬투정보통신 주요 원재료 등의 현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 백만원) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 2016년 당분기 2015년 2014년 제조 원재료 전자부품 제품생산 2,752 5,616 4,113 가구물 제품생산 502 1,327 1,130 합계 3,254 6,943 5,243 (3) 신화어드밴스 주요 원재료 등의 현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 백만원) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 2016년 당분기 2015년 2014년 도소매 상품 의약품 제품생산 58,379 72,899 63,245 합계 58,379 72,899 63,245 5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 백만원,%) 구분 공사종류 제19기 당분기 제18기 제17기 비고 금 액 비 율 금 액 비 율 금 액 비 율 본사(에이치엘비생명과학) 엔지니어링공사 9,424 66.63% 15,440 56.5% 22,845 62.5% - 건설업공사 871 6.16% 1,852 6.8% 1,386 3.8% - 제품매출 - - 535 2.0% - 0.0% 상품매출 64 0.45% 103 0.4% - 0.0% - 종속(프롬투정보통신) 제품매출 1,976 13.97% 7,539 27.6% 8,484 23.2% - 상품매출 173 1.22% 163 0.6% 1,901 5.2% - 용역매출 1,635 11.57% 1,691 6.1% 1,944 5.3% - 합 계 14,143 100 27,323 100 36,560 100 0 나. 수주 및 판매전략 등 (1) 영업조직 2016년 영업조직(에이치엘비생명과학).jpg 2016년 영업조직(에이치엘비생명과학) (2) 수주전략 ① ESCO 사업 - 정부의 "에너지 목표관리제", "건물 에너지 등급제" 및 "그린홈 사업" 등은 우리나라 정책에 있어 ESCO사업의 비중을 보여주는 것이라고 할 것입니다. - 현재 당사는 국립대 냉난방 사업, 건물 조명사업, 민간기업의 공정개선 사업 등 중대형 프로젝트를 진행하고 있습니다. 또한 국립대 냉난방 사업, 서부하수처리 사업 등 좋은 성과를 보인 사업들은 그 경험치 및 성과데이터를 활용한 영업활동 을 강화하여 기술영업을 더욱 강화하여 진행할 계획입니다. ② 조명등 사업 - 정부의 저탄소 녹색성장 사업이 현실화 됨에 따라, 전국적으로 약 200만여개로 추산되는 조명등의 에너지 절감형 등기구로의 교체사업이 준비되고 있어 왕성 한 사업 추진이 예상됩니다. ③ 폐기물소각열 이용 및 열배관망 사업 - 관련된 다양한 기술을 조합하여 새로운 사업을 창조하고 있으며, 이러한 성과를 기반으로 유사사업장으로 확대해 나가고 있습니다. 당사는 고객사의 애로사항인 자금부담해소를 위한 에너지절약성과보증제도 도입 및 SPC설립 등으로 프로젝 트파이낸싱의 기법을 적극도입해 차별화된 전략으로 영업을 진행할 예정입니다. ④ 태양광발전 사업 - 당사는 태양광발전프로젝트에 대한 사업성 분석을 통해 프로젝트 파이낸싱 기법이 도입되도록 유도해 태양광발전사업의 사업성만으로 은행에서 자금을 투 자하는 방법으로 사업비를 조달하고 있습니다.- 당사는 2010년 에너지관리공단에서 운영하는 그린홈 100만호 보급사업의 최종 사업자로 선정되어 정부의 태양열 보급사업에 동참하고 있습니다. ⑤ 해외 기술도입 - 당사는 현재 지열에도 사업영역을 넓히려 연구 개발하고 있으며 당사는 명실공히 시스템 에너지 엔지니어링 종합회사로서 타사와는 차별화된 기술력으로 경쟁력의 우위를 다져가고 있습니다. (3) 판매전략(분양 및 임대전략) 및 판매조건 ① 정보보안사업 중요 정보를 다루고 생산하는 정부기관의 경우, 과거에 비해 정보보호를 위한 노력이 더욱 요구되고 있고, 그 방법도 점차 복잡하게 진행되고 있습니다. 이러한 정보통신 환경의 변화와 함께 국가 예산 편성에 있어 정보보호 관련 예산이 꾸준히 증가하는 추세에 있고, 이에따라 자회사의 매출 규모도 점진적으로 증가하는 추세에 있습니다. 종속회사의 주요 제품은 O2(Multi Media(음성/팩스/데이터) Single Network 정보보호 단말), O3(Single Media(음성) Multi Network 정보보호 단말), OP(광통신 신호변환 시스템) 등 이었으나, 최근 PC의 보급확대 및 IP기반의 네트워크 구축 등으로 SM(전자문서 통합체계용 정보보호 모듈), VSM(고속 VPN용 정보보호 시스템)의 매출이 크게 성장하여, 회사의 또 다른 주요제품으로 자리매김하는 양상을 보이고 있습니다. O2, O3 장비의 경우 09년도를 정점으로 전력화의 진행이 성숙기에 도달하여, 그 이후에는 매출이 감소하고 있지만, SM 및 VSM장비는 전력화 초기단계로서 향후 점차관련 매출이 증가할 것으로 기대됩니다. 한편 OP의 경우 향후 매출이 줄어들 것으로 전망하고 있습니다. 회사의 주요 매출 형태인 방산매출 특성상 전력화되는 단계 동안에는 안정적인 매출이 가능하나, 전력화가 종료된 이후에는 관련 제품의 매출이 감소하는 특징이 있습니다. 그러나 끊임없는 기술의 발달은 지속적으로 다른 형태의 기술 및 제품을 요구하고 있으며, 회사는 축적된 기술력 및 제품 개발능력을 바탕으로 이와 같이 끊임없는 정보보호 수요에 대응할 계획에 있습니다. 또한 방산 매출 이외에도 민간을 대상으로하는 영업전략도 추진 중에 있으므로, 향후의 매출 전망은 긍정적일 것으로 판단하고 있습니다. ② 의약품도매업1. 사업 목표 및 전략 (1) 전략 과제 - 의약품 및 진료재료 유통 시장 확대 (2) 전략 방침 a. 의약품 시장 동반 성장 및 신규 거래처 확보 b. 지역 인구 및 소득, 물류 효율성, 주변 상권 및 원외 시장 분석을 토대로 시장 표적 선정 c. 제약업체 및 도매업체와의 전략적 제휴로 품목 경쟁력 도모 d. 자사 영업 조직을 통한 촉진 전략 2 . 세부 목표 및 전략 (1) 종합 병원 원내 의약품 시장 신규 진입 확대 a. 지역적으로 특화된 병원 공략 b. Branch 병원의 지배력이 강한 병원 공략 c. 재단의 지배력이 강한 병원 공략 (2) 입찰병원 시장 확대 a. 국공립 입찰시장 단계별 진입 b. 의약품 입찰 시장 규모 확대 (3) 문전 약국 및 협력 도매 업체 영업 강화 a. 간납 도매 거래처 확대 b. 독점 제품 보유 도매업체와의 교류 확대 c. 다품목 보유 대형 도매업체와 교류 확대 d. 영업력있는 협력 도매 업체와의 연계 (4)온라인 마켓 시장 진출 6. 수주상황 (1) 에이치엘비생명과학 수주현황 (기준일 : 2016년 9월 30일) (단위 : 백만원 ) 품목 공사명 수주일자 납기 수주총액 기납품액 매출액 수주잔고 수량 금액 수량 금액 수량 금액 수량 금액 기계설비 수정구보건소 (기계공사) 2014.11.24 2016.04.30 - 1,935 - 1,584 - 351 - 0 폐기물시설설치 (주)거림(국영) 폐열발전시설설치 2015.03.01 2016.06.30 - 6,340 - 4,204 - 34 - 2,102 열배관 포스코 건설 춘천열배관공사 2015.05.07 2016.06.15 - 5,656 - 2,972 - 2,684 - 0 소방자재 수정구보건소 (소방자재) 2014.11.24 2016.04.30 - 331 - 136 - 195 - 0 폐기물시설설치 애니테크 소각로설비공사 2015.09.23 2016.02.28 - 7,600 - 3,074 - 4,454 - 72 LED조명 연천군 보안등교체 2015.11.09 2016.03.08 - 600 - 156 - 444 - 0 기계설비 국기건설_2차 지역난방공사 2016.02.26 2016.07.31 - 238 - 0 - 238 - 0 태양광 및 지열 에너지관리공단 및 서울시 주택보급사업 2015.05.06 2016.06.25 - 1261 - 331 - 768 - 162 기타 포항산업과학연구원 외 - - - 1111 - 323 - 503 - 285 합 계 - 25,072 - 12,780 9,671 - 2,621 (2) 주 요 도급공사 변동현황 (기준일 : 2016년 09월 30일) (단위 : 백만원 ) 품목 발주처 수주일자 납기 수주총액 기납품액 매출액 수주잔고 진행률 미청구공사 공사미수금 수량 금액 수량 금액 수량 금액 수량 금액 총액 손상차손누계액 총액 대손충당금 기계설비 수정구보건소(기계공사) 2014.11.24 2016.04.30 - 1,935 - 1,584 - 351 - - 100.0% - - - - 폐기물시설설치 (주)거림(국영) 폐열발전시설설치 2015.03.01 2016.06.30 - 6,340 - 4,204 - 34 - 2,102 98.8% - - 36,227 - 열배관 포스코 건설 춘천열배관공사 2015.05.07 2016.06.15 - 5,656 - 2,972 - 2,684 - - 100.0% - - - - 폐기물시설설치 애니테크 소각로설비공사 2015.09.23 2016.02.28 - 7,600 - 3,074 - 4,454 - 72 99.1% - - 416,043 - 합 계 - 21,531 - 11,834 - 7,523 - 2,174 - - - 452,270 0 (3) 향후 수주 및 영업계획 - 회사 정책상 비공개 진행 7. 시장위험과 위험관리 - 연결실체는 소규모기업(최근 사업연도말 현재 자산총액 1천억원 미만)에 해당하므로 시장위험과 위험관리 기재를 생략합니다. 8. 파생상품 등에 관한 사항 (1) 파생상품계약 체결 현황 (기준일 : 2016년 09월 30일) [단위: 천원] 구분 1년이내 1년초과~5년이내 합계 이자율스왑 - 1,180 1,180 (2) 리스크관리에 관한 사항 - 당사의 환위험 노출 등에 있어 리스크 관리는 환차익의 실현이 아닌 환차손위험의 제거이며, 당사는 사업특성상 외환거래가 빈번하지 않은 관계로 경영관리팀에서 환율의 변동 추이와 회사의 자금상황을 고려하여 선물환 등의 헷징방법을 다각적으로 검토하여 리스크 관리를 하고 있으나, 리스크 관리만을 전담하는 별도의 조직은 구성되어 있지 않습니다. 9. 경 영상의 주요계약 등 공시서류 작성기준일 현재 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약이 없습니다. 10. 연구개발활동 - 해당사항 없음 11. 기타 투자의사 결정에 필요한 사항 * 외부자금조달 요약표 [국내조달] (기준일 : 2016년 09월 30일) [단위: 천원] 조 달 원 천 기초잔액 신규조달 상환등감소 기말잔액 비고 은 행 1,990,660 1,251,771 1,787,431 1,455,000 보 험 회 사 - - - - 종합금융회사 - - - - 여신전문금융회사 - - - - 상호저축은행 - - - - 기타금융기관 - - - - 금융기관 합계 1,990,660 1,251,771 1,787,431 1,455,000 회 사 채 (공모) - - - - 회 사 채 (사모) - - - - 유 상 증 자 (공모) 11,957,001 - 11,957,001 - 유 상 증 자 (사모) - - - - 자산유동화 (공모) - - - - 자산유동화 (사모) - - - - 기 타 (전환사채) - 17,700,000 15,190,000 2,510,000 자본시장 합계 11,957,001 17,700,000 27,147,001 2,510,000 주주ㆍ임원ㆍ - - - - 계열회사차입금 - - 기 타 - - - - 총 계 13,947,661 18,951,771 28,934,432 3,965,000