엘앤에프 분기보고서 (2023.09)
3. 연결재무제표 주석

제24기 3분기 2023년 09월 30일 현재
제23기 2022년 12월 31일 현재
주식회사 엘앤에프와 그 종속기업

1. 일반사항기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표' 에 의한 지배회사인 주식회사 엘앤에프(이하 "회사" )는 제이에이치화학공업(주) 등 2개의 종속기업(이하 주식회사 엘앤에프 및종속기업을 일괄하여 "연결회사")을 연결대상으로 하여 연결재무제표를 작성하였습니다.1.1 회사의 개요회사는 2000년 7월에 경북 구미시에서 설립되어, 2차전지 양극활물질을 생산, 판매하고 있습니다. 회사는 2002년 1월 2일자로 본점을 경북 구미시에서 대구공장으로 이전하였으며, 2005년에 경북 칠곡군에 소재한 왜관공장을 준공하였고, 2016년 2월 1일자로 2차 전지 양극활물질 등 정보, 전자, 전기 관련 소재의 제조ㆍ판매를 하는 주식회사 엘앤에프신소재를 흡수합병하였습니다. 2019년 7월에 대구시 달성군 국가산단에 구지공장을 준공하였습니다. 또한, 회사의 대표이사는 2021년 3월 17일에 허제홍에서 최수안으로 변경되었으며, 2022년 3월 19일자로 본점을 대구광역시 달서구 이곡동로11로 이전하였습니다.

회사는 2003년 1월 2일 주식을 코스닥시장에 상장하였으며, 당분기말 현재 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	소유주식수	지분율

(주)새로닉스	5,187,882주	14.31%

Kwang Sung Electronics, Inc	1,212,221주	3.34%

광성전자(주)	585,476주	1.62%

허제홍 외	1,612,108주	4.45%

자기주식	2,738,611주	7.56%

기타	24,911,527주	68.72%

합 계	36,247,825주	100.00%

1.2 종속기업 현황1.2.1 종속기업 현황당분기말 및 전기말 현재 회사의 연결대상 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

종속기업	소재지	당분기말
지배지분율	전기말
지배지분율	결산월	업종

제이에이치화학공업(주)	한국	65.20%	67.39%	12월	제조업

광미래신재료유한공사	중국	65.81%	65.81%	12월	제조업

1.2.2 주요 종속기업의 요약 재무정보당분기 및 전기 현재 연결대상 종속기업의 요약재무현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	당분기

자산	부채	자본	매출	당기순손익	총포괄손익

제이에이치화학공업(주)	86,501,031	51,163,090	35,337,941	55,238,759	1,416,227	1,416,227

광미래신재료유한공사	993,283	7,855	985,428	605,001	(2,030,725)	(2,710,845)

구 분	전기말	전분기

자산	부채	자본	매출	당기순손익	총포괄손익

제이에이치화학공업(주)	51,018,939	42,521,228	8,497,711	37,583,883	476,218	476,218

광미래신재료유한공사	10,581,714	2,937,333	7,644,381	29,209,129	3,264,131	3,750,815

1.3 연결대상범위의 변동당분기에 신규로 연결재무제표에 포함된 종속기업 및 연결재무제표의 작성 대상에서제외된 종속기업은 없습니다.

2. 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준연결회사의 2023년 9월 30일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기연결재무제표는 보고기간말인 2023년 9월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2.1.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 연결회사는 2023년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제 1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시중요한 회계정책 정보를 정의하고 이를 공시하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - 행사가격 조정 조건이 있는 금융부채 평가손익 공시발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 금융부채로 분류되는 경우 그 금융부채의 장부금액과 관련 손익을 공시하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(3) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' - '회계추정'의 정의회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제 1012호 '법인세' - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(5) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류

보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정사항을 조기적용하였습니다.

2.2 회계정책 분기재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책과 계산방법은 주석 2.1.1에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

2.2.1 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

2.3 중요한 회계추정 및 가정

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다. 분기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

3. 범주별 금융상품(단위: 천원)

당분기말	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정금융부채

금융자산

현금및현금성자산	333,274,354	-	-	-

매출채권및기타채권	907,315,440	-	-	-

기타투자자산	3,661,305	-	-	-

기타금융자산	70,863,340	-	-	-

당기순익- 공정가치측정금융자산	-	38,992,837	-	-

파생상품자산	-	2,306,322	-	-

소 계	1,315,114,439	41,299,159	-	-

금융부채

매입채무및기타채무	-	-	504,399,991	-

단기차입금	-	-	878,224,000	-

유동성장기차입금	-	-	65,447,680	-

기타금융부채	-	-	46,942,602	-

장기차입금	-	-	391,278,793	-

전환사채	-	-	1,576,587	-

교환사채	-	-	533,200,389	-

파생상품부채	-	-	-	153,024,436

소 계	-	-	2,421,070,042	153,024,436

전기말	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정금융부채

금융자산

현금및현금성자산	120,198,626	-	-	-

매출채권및기타채권	801,521,085	-	-	-

기타투자자산	3,914,851	-	-	-

기타금융자산	2,317,576	-	-	-

당기손익-공정가치측정금융자산	-	36,749,031	-	-

소 계	927,952,138	36,749,031	-	-

금융부채

매입채무및기타채무	-	-	630,123,332	-

단기차입금	-	-	406,139,885	-

유동성장기차입금	-	-	52,082,597	-

기타금융부채	-	-	43,740,453	-

장기차입금	-	-	412,054,664	-

전환사채	-	-	869,445	-

파생상품부채	-	-	-	69,477,577

소 계	-	-	1,545,010,376	69,477,577

4. 금융상품의 공정가치(1) 당분기 중 연결회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다. 회사의 금융자산 및 금융부채는 상각후원가로 측정되는 금융상품으로 분류되며, 상각후원가로 측정되는 금융상품은 장부가액이 공정가치의 합리적인 근사치인 것으로 판단하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(2) 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은)공시가격 (수준 1)

- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

수준 1	수준 2	수준 3	계

당기손익인식금융자산

우선주(*1)	-	-	38,992,837	38,992,837

통화스왑(*2)	-	2,306,322	-	2,306,322

당기손익인식금융부채

파생상품부채	-	-	153,024,436	153,024,436

구 분	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	계

당기손익인식금융자산

전환어음(*1)	-	-	36,749,031	36,749,031

당기손익인식금융부채

파생상품부채	-	-	69,477,577	69,477,577

(*1) 전기 중 REDWOOD MATERIALS, INC.가 발행한 Convertible Promissory Note(전환어음) 중 USD 30,000,000을 취득하여 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류하였습니다. 전기말 전환어음에 대하여 피투자기업으로부터 공정가치 측정을위한 충분한 정보를 확보할 수 없고, 가치변동이 유의적이지 않아 현재가치를 사용하여 공정가치를 측정하였으며, 당반기 중 전환어음이 우선주로 전환되었습니다.(*2) 연결재무상태표상 파생상품자산으로 계상되어 있습니다.연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

당분기말	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익인식금융부채

파생상품부채	153,024,436	3	이항모형	위험중립확률, 위험중립상승비율,위험중립하락비율

전기말	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익인식금융부채

파생상품부채	69,477,577	3	이항모형	위험중립확률, 위험중립상승비율,위험중립하락비율

5. 영업부문 정보연결회사는 한국채택기업회계기준 제1108호 '영업부문'에 따른 보고부문이 2차전지용 양극활물질 제조 단일 부문이므로 부문별 정보를 공시하지 않습니다.

(1) 보고부문에 대한 지역별 정보(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

국 내	중 국	합 계	국 내	중 국	합 계

총매출액	4,008,448,252	605,001	4,009,053,253	2,699,125,491	29,209,129	2,728,334,620

내부매출액	(22,195,960)	(396,658)	(22,592,618)	(40,930,579)	(28,520,948)	(69,451,527)

순매출액	3,986,252,292	208,343	3,986,460,635	2,658,194,912	688,181	2,658,883,093

비유동자산(*)	1,000,441,167	40,213	1,000,481,380	656,127,580	452,082	656,579,662

(*) 비유동자산의 비교대상은 당분기 및 전기말 기준으로 금융상품, 이연법인세자산 등은 제외되어 있습니다.

(2) 연결회사의 지역 및 주요고객에 대한 당분기와 전분기의 보고부문 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

지역별 매출액	국내	82,075,994	8,843,888

해외	3,904,384,641	2,650,039,206

소 계	3,986,460,635	2,658,883,094

주요고객 매출액	가	3,001,753,899	2,178,071,654

나	687,099,786	305,388,223

기타	297,606,950	175,423,217

소 계	3,986,460,635	2,658,883,094

6. 재고자산(1) 재고자산 내역(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	평가손실충당금	장부금액	취득원가	평가손실충당금	장부금액

제 품	492,683,572	(18,296,092)	474,387,480	398,487,548	(9,851,092)	388,636,456

반제품	282,370,920	(6,085,915)	276,285,005	234,836,421	(2,711,119)	232,125,302

재공품	3,223,272	(211,140)	3,012,132	16,538,649	(6,428)	16,532,221

원재료	625,822,078	(257,942)	625,564,136	422,854,364	(2,311)	422,852,053

저장품	6,362,795	-	6,362,795	2,584,597	-	2,584,597

미착품	52,735,694	-	52,735,694	164,938,741	-	164,938,741

합 계	1,463,198,331	(24,851,089)	1,438,347,242	1,240,240,320	(12,570,950)	1,227,669,370

(2) 비용으로 인식한 재고자산(매출원가), 재고자산평가손실, 재고자산폐기손실

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

매출원가:

- 비용으로 인식한 재고자산	1,221,170,341	3,869,045,217	1,119,960,152	2,385,729,558

- 재고자산평가손실(환입)	9,393,654	12,280,139	287,301	5,741,239

기타비용:

―재고자산폐기손실	-	-	597,439	1,131,285

(3) 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 재고자산은 은행 차입금에 대한 담보로 제공되어 있으며, 채권최고액은 80,500백만원입니다(주석 9 참조).

7. 유형자산(1) 유형자산의 변동내역

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초 장부가액	709,585,461	427,125,900

취득	333,766,875	242,209,235

감가상각	(31,520,081)	(21,057,421)

처분	(1,523,242)	(226,047)

정부보조금(증)감	(28,131,889)	(538,306)

기타	(2,256,728)	552,475

환율변동효과	30,007	32,530

분기말 장부가액	979,950,403	648,098,366

(2) 유형자산 담보제공 내역(단위: 천원)

당분기말	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	68,686,552	6,452,240	정부보조금 등	-	대구광역시등

347,520,000	차입금(주석 9)	246,905,022	한국산업은행 등

건물	189,891,255

기계장치	283,944,229

전 기	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	61,957,395	6,452,240	정부보조금 등	-	대구광역시

347,520,000	차입금(주석 9)	355,137,167	한국산업은행 등

건물	174,743,326

기계장치	183,067,067

8. 무형자산(1) 무형자산 장부가액의 변동내역

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초 장부가액	7,631,127	9,516,623

취득	2,427,114	928,836

상각	(1,616,511)	(1,063,893)

손상차손	-	(1,916,910)

정부보조금(증)감	(1,474)	(26,858)

기타	2,812,300	-

분기말 장부금액	11,252,556	7,437,798

(2) 비용으로 인식한 연구 및 개발 지출의 총액

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

경상개발비	6,444,562	17,033,010	8,794,583	20,664,158

9. 차입금 등(1) 단기차입금의 내역

(단위: 천원)

차입처	내역	당분기말	전기말

KEB하나은행	일반자금	44,650,000	45,500,000

KDB산업은행	일반자금	120,000,000	18,000,000

한국수출입은행	수출성장자금	70,000,000	70,000,000

한국수출입은행	외화자금	-	2,527,314

KB국민은행	일반자금	88,500,000	54,800,000

SH수협은행	운전자금	20,000,000	20,000,000

IBK기업은행	일반자금 등	11,800,000	12,300,000

우리은행	일반자금 등	84,500,000	34,000,000

NH농협은행	무역자금	120,000,000	57,300,000

한국씨티은행	운전자금 등	98,430,000	57,000,000

SC제일은행	외화자금	-	34,712,571

신한은행	외화자금 등	90,344,000	-

한국증권금융	일반자금	80,000,000	-

DGB대구은행	운전자금	50,000,000	-

합 계	878,224,000	406,139,885

(2) 장기차입금의 내역(단위: 천원)

차입처	내역	당분기말	전기말

KDB산업은행	운영자금	269,333,040	284,582,970

IBK기업은행	시설자금	4,708,600	6,443,180

우리은행	운전자금	34,000,000	39,000,000

KB국민은행	시설자금	94,684,833	80,111,111

KEB하나은행	시설자금	38,000,000	38,000,000

NH농협은행	운영자금	16,000,000	16,000,000

합 계	456,726,473	464,137,261

차감: 유동성대체	(65,447,680)	(52,082,597)

합 계	391,278,793	412,054,664

(3) 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 차입금과 관련하여 단기금융상품 2,300백만원, 재고자산 및 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 6과 7 참조). 또한 당분기말 현재 한국증권금융에 자기주식 700,000주가 담보로 제공되어 있습니다.(4) 전환사채

당분기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

전환사채	99,999,967	99,999,967

사채상환할증금	-	-

전환권조정	(98,423,380)	(99,130,522)

전환사채의 장부금액	1,576,587	869,445

파생상품부채(전환권대가)	66,651,778	69,477,577

상기 전환사채의 전환권대가는 시가하락에 따른 전환가액 조정약정으로 파생상품부채로 분류하였습니다.

상기 전환사채 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분	제5회 전환사채

(1) 종류	제5회 무기명식 무보증 사모 전환사채

(2) 사채발행가액	99,999,967,452원

(3) 사채발행일	2021년 11월 15일

(4) 사채만기일	2028년 11월 15일

(5) 표면이자율	0.00%

(6) 만기이자율	0.00%

(7) 만기상환방법	만기까지 보유하고 있는 본 사채의 원금에 대해서는 만기일인 2028년 11월 15일에 전자등록금액의 100%에 해당하는 금액을 일시 상환하되 원단위 미만은 절사한다. 단, 상환기일이 시중 은행 영업일(은행의 일부 점포나 일부은행이 영업하는 날, 토요일, 일요일 및 공휴일을 제외하며, 이하 "영업일")이 아닌 경우에는 그 다음 영업일에 상환하고 상환기일 이후부터 다음 영업일까지의 이자는 계산하지 아니한다.

(8) 전환권행사기간	2022년 11월 15일로부터 2028년 10월 25일까지

(9) 조기상환청구기일	2023년 11월 15일 및 이후 매 3개월에 해당하는 날

(10) 교부할 주식의 종류	(주)엘앤에프 기명식 보통주

(11) 전환가격	186,802원

(12) 전환가액 조정에 관한 사항	1. 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우에는 전환가격을 조정한다.2. 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 전환가격의 조정이 필요한 경우 전환가액을 조정한다.3. 감자 및 주식 병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 감자 및 주식 병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영하는 조건으로 전환가액을 조정한다.4. 본 사채 발행 후 매 3개월이 되는 날을 전환가액 조정일로 하고, 각 전환가액 조정일 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급한 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가격이 해당 조정일 직전일 현재의 전환가액보다 낮은 경우 동 낮은 가액을 새로운 전환가액으로 한다. 단, 새로운 전환가액은 최초 전환가액의 95% 이상이어야 한다.

당분기 및 전분기 전환사채와 관련하여 발생한 파생금융부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초잔액	69,477,577	115,139,226

발행시 인식금액	-	-

파생상품평가손익	(2,825,799)	(25,976,379)

전환권행사	-	(15,465,771)

기말금액	66,651,778	73,697,076

(5) 교환사채

당분기말 현재 교환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

교환사채	672,400,000

사채상환할증금	-

교환권조정	(139,199,611)

교환사채의 장부금액	533,200,389

파생상품부채(교환권대가)	86,372,658

상기 교환사채의 교환권대가는 환율변동에 따라 교환가격이 변동함에 따라 파생상품부채로 분류하였습니다.

상기 교환사채 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분	교환사채

(1) 종류	외화 해외 교환사채

(2) 사채발행가액	662,850,000,000원(USD 500,000,000)

(3) 사채발행일	2023년 04월 26일

(4) 사채만기일	2030년 04월 26일

(5) 표면이자율	2.50%

(6) 만기이자율	2.50%

(7) 원금상환방법	1. 만기상환: 만기까지 조기상환되거나 교환권을 행사하지 않은 잔존 사채원리금에 대해 만기 일시상환2. 조기상환: 사채권자의 조기상환권(Put Option) 존재(2028년 04월 26일)

(8) 교환권행사기간	2023년 06월 06일로부터 2030년 04월 16일까지

(9) 교부할 주식의 종류	(주)엘앤에프 기명식 보통주

(10) 교환에 관한 사항	교환대상 주식수: 1,513,010주(*)교환대상 주식총수 대비 비율: 4.20%

(11) 교환가격	438,100원

(12) 교환가액 조정에 관한 사항	사채조건에서 정하는 희석 사유(무상증자, 주식분할, 주식병합 등) 발생에 따라 조정 가능

(*) 당분기말 현재 회사는 교환대상 주식 1,513,010주를 예탁결제원 관리계좌에 예탁하고 있습니다.

당분기 교환사채와 관련하여 발생한 파생금융부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

기초잔액	-

발행시 인식금액	139,265,624

파생상품평가손익	(52,892,967)

교환권행사	-

기말금액	86,372,657

10. 순확정급여부채(1) 순확정급여부채 산정내역

(단위: 천원)

내 역	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	24,928,341	21,093,760

사외적립자산의 공정가치	(27,520,319)	(21,545,527)

재무상태표상 확정급여부채(자산)	(2,591,978)	(451,766)

(2) 손익으로 인식된 비용(단위: 천원)

내 역	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

당기근무원가	1,526,843	4,580,531	1,305,274	3,915,823

순이자원가	(115,365)	(346,097)	(22,884)	(68,654)

합 계	1,411,478	4,234,434	1,282,390	3,847,169

11. 자본금과 자본잉여금(1) 자본금 내역

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

수권주식수	55,000,000주	55,000,000주

주당액면금액	500원	500원

발행주식수	36,247,825주	36,018,316주

보통주자본금	18,123,913	18,009,158

회사의 정관에 의하면 전환사채와 신주인수권부사채를 각각 액면총액 2,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 주주이외의 자에게 발행할 수 있도록 되어 있습니다. 또한, 상환전환우선주는 발행주식총수의 2분의1을 초과하지 않는 범위 내에서 주주이외의 자에게 발행할 수 있도록 되어 있습니다. 당분기말 현재 전환사채 1,000억원이 발행되어 있습니다. 임직원에게 발행주식총수의 100분의 10범위 내에서 주주총회 특별결의(단, 관계법령이 정하는 한도까지는 이사회결의도 가능)로 주식선택권을 부여할 수있도록 되어 있으며, 당분기말 현재 임직원에게 부여된 주식선택권의 행사로 발행할 주식의 수는 222,226주입니다.

(2) 발행주식수 변동내역(단위: 주)

구 분	당분기	전분기

발행주식수	자기주식	유통주식수	발행주식수	자기주식	유통주식수

기초발행주식수	36,018,316	(2,738,611)	33,279,705	34,810,264	(3,738,611)	31,071,653

전환사채 전환	-	-	-	113,206	-	113,206

신주인수권부사채	-	-	-	377,353	-	377,353

상환전환우선주 전환	-	-	-	628,793	-	628,793

자기주식 처분	-	-	-	-	1,000,000	1,000,000

주식선택권 행사	229,509	-	229,509	-	-	-

기말발행주식수	36,247,825	(2,738,611)	33,509,214	35,929,616	(2,738,611)	33,191,005

(3) 자본잉여금 구성내역(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

주식발행초과금	506,440,726	483,060,405

자기주식처분이익	179,859,157	179,859,157

기타자본잉여금	16,047,969	1,979,594

합 계	702,347,852	664,899,156

(4) 주식기준보상당분기말 현재 회사가 보유하고 있는 주식기준 보상약정은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

결제방식	주식결제형 주식선택권부여

구분	(주)엘앤에프

약정유형	15차	16차

부여일	2020-11-13	2021-03-25

부여수량	304,700주	263,229주

취소수량	(2,000)주	(25,494)주

누적행사수량	(95,400)주	(222,809)주

만기	2025-11-12	2026-03-24

행사가격	41,410 원	71,430 원

가득조건	용역제공조건:2년	용역제공조건:2년

연결회사는 상기 주식선택권 외에 종속기업인 제이에이치화학공업(주)의 주식선택권도 부여하였습니다.

회사는 주식선택권에 대하여 공정가액접근법을 적용하여 보상원가를 산정하였으며, 산정에 사용된 가정은 다음과 같습니다.

구 분	(주)엘앤에프

15차	16차

산정방법	공정가액접근법	공정가액접근법

무위험이자율(국ㆍ공채수익률)	1.08%	1.26%

기대행사기간	3.5년	3.5년

예상주가변동성	67.74%	69.94%

기대배당수익율	0.27%	0.20%

주당공정가액(원)	20,620	32,162

당분기와 전분기 중 회사의 주식선택권 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

수량	가중평균행사가격	수량	가중평균행사가격

기 초	463,600주	57,573	552,300주	54,977

행 사	(229,509)주	70,554	-	-

부 여	-	-	-	-

취 소	(11,865)주	71,430	-	-

기 말	222,226주	43,427	552,300주	54,977

기말 현재 행사가능	222,226주	43,427	-	-

당분기말 및 전기말 현재 존속하는 주식선택권의 잔여기간의 가중평균치는 각각 2.14년 및 3.06년입니다.당분기 및 전분기 중 발생한 보상원가의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

총보상원가	789,867	5,498,707

제조원가	555,804	2,652,455

판매비와관리비	234,063	2,846,252

잔여보상원가	-	2,562,721

12. 이익잉여금(1) 이익잉여금 구성내역

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

법정적립금	2,926,968	1,262,983

임의적립금	14,000	14,000

미처분이익잉여금	641,614,325	570,331,351

합 계	644,555,293	571,608,334

(2) 배당금2022년 12월 31일로 종료하는 회계기간에 대한 보통주 배당금 16,639,853천원은 2023년 4월에 지급되었습니다.

13. 법인세비용법인세 비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간유효법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2023년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상가중평균 연간유효법인세율은 (-)12.67%입니다.

14. 주당손익(1) 기본주당손익(단위: 주, 천원,원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

지배기업소유주지분당기순손익	55,456,183천원	89,947,918천원	91,153,767천원	226,311,197천원

가중평균유통보통주식수(*)	33,503,790주	33,403,894주	33,191,005주	32,458,262주

기본주당손익	1,655원	2,693원	2,746원	6,972원

(*) 가중평균유통보통주식수의 계산내역

(단위: 주)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

기초발행보통주식수	36,239,776	36,018,316	35,929,616	34,810,264

자기주식	(2,738,611)	(2,738,611)	(2,738,611)	(3,276,341)

전환사채 전환 효과	-	-	-	93,716

신주인수권부사채	-	-	-	312,387

상환전환우선주 전환효과	-	-	-	518,236

주식선택권 행사 효과	2,625	124,189	-	-

가중평균유통보통주식수	33,503,790	33,403,894	33,191,005	32,458,262

(2) 희석주당이익

희석주당손익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 전환사채, 신주인수권부사채, 상환전환우선주부채와 주식선택권이 있습니다. 전환사채와 신주인수권부사채, 상환전환우선주부채는 보통주로 전환된 것으로 보며 당기순이익에 전환사채 등에 대한 이자비용에서 법인세 효과를 차감한 가액을 보통주당기순이익에 가산하고, 전환사채 등에 대한 파생상품평가손익에서법인세 효과를 차감한 가액을 차감했습니다. 주식선택권으로 인한 주식수는 주식선택권에 부가된 권리 행사의 금전적 가치에 기초하여 공정가치(회계기간의 평균시장가격)로 취득했을 때 얻게 될 주식수를 계산하고 동 주식수와 주식선택권이 행사된 것으로 가정할 경우 발행될 주식수를 비교하여 산정됩니다. 전분기 중 주식선택권은 희석효과가 없음에 따라 희석주당손익 계산시 포함하지 아니하였습니다.

(단위: 천원, 주)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

지배기업소유주지분당기순손익	55,456,183천원	89,947,918천원	91,153,767천원	226,311,197천원

전환사채 등에 대한 이자비용(법인세 효과 차감 후)	183,256천원	543,792천원	79,923천원	958,322천원

전환사채 등에 대한 파생상품평가이익(법인세 효과 차감 후)	(22,254,853)천원	(2,173,039)천원	(11,062,627)천원	(51,074,999)천원

교환사채 등에 대한 이자비용(법인세 효과 차감 후)	6,384,701천원	10,875,782천원	-	-

교환사채 등에 대한 파생상품평가손익(법인세 효과 차감 후)	(17,295,027)천원	(40,674,691)천원	-	-

교환사채에 대한 외환차이(법인세 효과 차감 후)	9,811,712천원	5,932,274천원	-	-

희석주당이익 산정을 위한 순이익	32,285,972천원	64,452,036천원	80,171,063천원	176,194,520천원

발행된 가중평균유통보통주식수	33,503,790주	33,403,894주	33,191,005주	32,458,262주

조정내역

전환사채의 전환 가정	180,403주	535,326주	180,403주	730,339주

교환사채의 교환 가정	509,879주	875,662주	-	-

주식선택권	187,857주	256,243주	-	-

희석주당이익 산정을 위한 가중평균 유통보통주식수	34,381,929주	35,071,125주	33,371,408주	33,188,601주

희석주당순손익	939원	1,838원	2,402원	5,309원

15. 판매비와관리비(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

판매비	930,442	3,545,676	1,271,076	3,271,042

운반비	840,196	3,278,699	1,237,565	3,168,272

차량유지비	90,246	266,977	33,511	102,770

관리비	18,503,383	55,712,718	22,617,976	56,849,301

급여	4,370,870	12,485,354	3,679,313	10,346,728

종업원단기급여	168,395	471,949	291,030	1,217,258

퇴직급여	258,675	776,026	262,223	788,187

복리후생비	571,715	1,464,996	81,924	294,307

여비교통비	49,502	116,748	39,973	171,542

세금과공과	46,992	130,176	60,576	100,480

임차료	821,572	2,407,884	272,731	1,174,117

수도광열비	6,207	17,561	21,016	69,067

가스사용료	1,361	4,014	-	-

감가상각비	418,892	1,230,167	494,142	1,325,009

무형자산상각비	369,059	909,299	161,636	459,067

수선비	9,351	59,920	19,031	93,168

보험료	133,139	405,456	34,847	113,599

접대비	18,226	73,752	20,221	45,758

광고선전비	69,444	235,540	30,000	110,226

경상개발비	6,444,562	17,033,010	8,794,583	20,664,158

교육훈련비	33,735	72,683	2,208	14,109

통신비	15,260	40,626	11,003	23,660

소모품비	58,522	163,842	36,272	131,411

전력비	14,310	37,939	10,072	18,573

도서인쇄비	2,264	19,056	5,699	16,339

지급수수료	4,579,363	17,185,253	7,306,919	16,763,037

주식보상비용	-	234,063	958,961	2,846,252

잡비	41,967	137,404	23,596	63,249

합 계	19,433,825	59,258,394	23,889,052	60,120,343

16. 비용의 성격별 분류(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

재고자산의 변동	(1,566,417,830)	(56,498,160)	(100,465,196)	(198,401,629)

원재료의 사용액	2,728,561,997	3,759,825,421	1,158,838,406	2,437,895,075

종업원급여	23,616,512	67,706,839	27,573,562	72,855,354

감가상각비와기타상각비	12,264,685	33,136,591	8,440,519	22,121,314

기타비용	42,578,803	124,132,921	49,461,913	111,379,787

합 계	1,240,604,167	3,928,303,612	1,143,849,204	2,445,849,901

17. 현금흐름표 (1) 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

건설중인자산의 본계정 대체	144,532,515	92,769,465

장기차입금의 유동성 대체	58,775,427	30,873,399

유형자산 취득관련 미지급금 증감	13,584,082	7,277,659

무형자산 취득관련 미지급금 증감	7,392	11,590

유형자산 처분관련 미수금 증감	-	(760,000)

사용권자산의 취득	555,572	30,664,286

(2) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용

(단위 : 천원)

당분기	기 초	재무현금흐름	비현금 변동	기 말

배당결의	유동성 대체	전환권행사	기타

미지급배당금	-	(17,082,246)	17,082,246	-	-	-	-

단기차입금	406,139,885	469,238,452	-	-	-	2,845,663	878,224,000

유동성장기차입금	52,082,597	(45,410,344)	-	58,775,427	-	-	65,447,680

유동성전환사채	869,445	-	-	-	-	707,142	1,576,587

유동성교환사채	-	657,705,136	(124,504,747)	533,200,389

장기차입금	412,054,664	37,999,556	-	(58,775,427)	-	-	391,278,793

유동리스부채	6,579,265	(7,320,081)	-	5,786,177	-	2,266,676	7,312,037

비유동리스부채	31,054,030	-	-	(5,786,177)	-	(524,312)	24,743,541

합 계	908,779,886	1,095,130,473	17,082,246	-	-	(119,209,578)	1,901,783,027

전분기	기 초	재무현금흐름	비현금 변동	기 말

배당결의	유동성 대체	전환권행사	기타

단기차입금	129,615,076	247,789,918	-	-	-	3,826,408	381,231,402

유동성장기차입금	33,931,516	(23,025,568)	-	30,873,399	-	-	41,779,347

장기차입금	155,960,150	78,266,000	-	(30,873,399)	-	-	203,352,751

전환사채(비유동)	4,190,946	-	-	-	(3,902,995)	409,622	697,573

신주인수권부사채	12,688,365	-	-	-	(13,010,808)	322,443	-

상환전환우선주부채	16,415,176	-	-	-	(17,346,826)	931,650	-

기타금융부채(리스부채)	11,227,988	(4,666,280)	-	-	-	32,688,364	39,250,072

합 계	364,029,217	298,364,070	-	-	(34,260,629)	38,178,487	666,311,145

18. 우발부채와 약정사항 (1) 금융회사와 체결한 주요 금융거래관련 약정사항

① 원화(단위: 천원)

회사	금융회사	약정내용	당분기말	전기말

한도금액	한도사용액	한도잔액	한도금액	한도사용액	한도잔액

(주)엘앤에프	IBK기업은행	운전자금	5,500,000	5,500,000	-	8,000,000	8,000,000	-

시설자금	5,708,600	5,708,600	-	7,443,180	7,443,180	-

무역금융	38,500,000	-	38,500,000	38,500,000	-	38,500,000

한국수출입은행	수출자금	50,000,000	50,000,000	-	50,000,000	50,000,000	-

수입자금	20,000,000	20,000,000	-	20,000,000	20,000,000	-

NH농협은행	운전자금	105,000,000	105,000,000	-	55,000,000	55,000,000	-

일반자금	15,000,000	15,000,000	-	-	-	-

KDB산업은행	운전자금	115,000,000	115,000,000	-	15,000,000	15,000,000	-

시설자금	419,333,040	269,333,040	150,000,000	434,582,970	284,582,970	150,000,000

KB국민은행	운전자금	132,184,833	132,184,833	-	95,611,111	95,611,111	-

시설자금	75,000,000	33,000,000	42,000,000	75,000,000	33,000,000	42,000,000

한국씨티은행	운전자금	30,000,000	30,000,000	-	50,000,000	50,000,000	-

우리은행	운전자금	6,000,000	6,000,000	-	6,000,000	6,000,000	-

시설자금	85,000,000	34,000,000	51,000,000	85,000,000	34,000,000	51,000,000

일반자금	78,500,000	78,500,000	-	33,000,000	33,000,000	-

KEB하나은행	운전자금	43,500,000	43,500,000	-	44,500,000	44,500,000	-

시설자금	95,000,000	38,000,000	57,000,000	95,000,000	38,000,000	57,000,000

SH수협은행	운전자금	20,000,000	20,000,000	-	20,000,000	20,000,000	-

한국증권금융	일반담보대출(*)	80,000,000	80,000,000	-	-	-	-

DGB대구은행	운전자금	50,000,000	50,000,000	-	-	-	-

신한은행	운전자금	50,000,000	50,000,000	-	-	-	-

소 계	1,519,226,473	1,180,726,473	338,500,000	1,132,637,261	794,137,261	338,500,000

제이에이치화학공업(주)	IBK기업은행	무역금융	1,000,000	-	1,000,000	1,000,000	-	1,000,000

운전자금	5,300,000	5,300,000	-	3,300,000	3,300,000	-

구매자금	1,000,000	-	1,000,000	1,000,000	-	1,000,000

NH농협은행	무역금융	4,600,000	-	4,600,000	4,600,000	1,300,000	3,300,000

시설자금	16,000,000	16,000,000	-	16,000,000	16,000,000	-

운전자금	-	-	-	1,000,000	1,000,000	-

KDB산업은행	운전자금	5,000,000	5,000,000	-	3,000,000	3,000,000	-

KB국민은행	운전자금	11,000,000	11,000,000	-	6,000,000	6,000,000	-

무역금융	600,000	-	600,000	600,000	300,000	300,000

시설자금	7,000,000	7,000,000	-	-	-	-

한국씨티은행	무역금융	7,000,000	1,190,000	5,810,000	10,000,000	7,000,000	3,000,000

KEB하나은행	무역금융	5,000,000	1,150,000	3,850,000	2,000,000	1,000,000	1,000,000

소 계	63,500,000	46,640,000	16,860,000	48,500,000	38,900,000	9,600,000

합 계	1,582,726,473	1,227,366,473	355,360,000	1,181,137,261	833,037,261	348,100,000

(*) 연결회사는 한국증권금융에 자기주식 700,000주를 담보로 제공하고 있습니다.

② 외화(단위: USD)

회사	금융회사	약정내용	당분기말	전기말

한도금액	한도사용액	한도잔액	한도금액	한도사용액	한도잔액

(주)엘앤에프	IBK기업은행	수입신용장 개설약정	100,000,000	11,409,219	88,590,781	10,000,000	-	10,000,000

NH농협은행	30,000,000	3,979,000	26,021,000	7,500,000	5,510,000	1,990,000

KDB산업은행	10,000,000	-	10,000,000	4,000,000	-	4,000,000

KB국민은행	100,000,000	5,570,600	94,429,400	65,000,000	55,431,200	9,568,800

우리은행	20,000,000	-	20,000,000	7,000,000	-	7,000,000

KEB하나은행	50,000,000	3,979,000	46,021,000	10,000,000	7,537,000	2,463,000

IBK기업은행	통화선도계약	1,500,000	-	1,500,000	1,500,000	-	1,500,000

NH농협은행	무역금융	-	-	-	2,850,000	-	2,850,000

SC제일은행	INVOICE LOAN	30,000,000	-	30,000,000	29,999,000	27,390,966	2,608,034

매출채권팩토링	270,000,000	-	270,000,000	-	-	-

매출채권팩토링	70,000,000	-	70,000,000	-	-	-

신한은행	외화대출	30,000,000	30,000,000	-	-	-	-

한국씨티은행	외화대출	50,000,000	50,000,000	-	-	-	-

소 계	761,500,000	104,937,819	656,562,181	137,849,000	95,869,166	41,979,834

광미래신재료유한공사	한국수출입은행	외국법인사업자금	-	-	-	1,600,000	1,600,000	-

-	-	-	400,000	400,000	-

소 계	-	-	-	2,000,000	2,000,000	-

제이에이치화학공업(주)	IBK기업은행	수입신용장 개설약정	-	-	-	2,000,000	-	2,000,000

소 계	-	-	-	2,000,000	-	2,000,000

합 계	761,500,000	104,937,819	656,562,181	141,849,000	97,869,166	43,979,834

(2) 연결회사는 서울보증보험으로부터 이행지급 등과 관련하여 40,415백만원(전기말: 8,430백만원)의 보증을 제공받고 있습니다.

(3) 당분기말 현재 유형자산의 장부금액에서 차감되어 있는 정부보조금 중 일부는 대구광역시로부터 수령한 지방투자촉진보조금이며, 연결회사는 보조금 교부조건을 준수할 의무가 있습니다. 당분기말 현재 이 정부보조금과 관련하여 연결회사가 이행하지 않은 조건은 없습니다.

19. 특수관계자(1) 특수관계에 있는 회사의 내역

특수관계 구분	특수관계자명

유의적 영향력을 미치는 회사	(주)새로닉스

기타특수관계자	(주)에프피, 강소동신능원과기유한공사, 광성전자(주)

(2) 특수관계자와의 거래내역(단위: 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	당분기	전분기

유형자산처분(취득)	임대료(임차료)

유의적 영향력을 미치는 회사	(주)새로닉스	(1,230)	(47,790)

기타특수관계자	광성전자(주)	-	(135,450)

(3) 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무(단위: 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	당분기말	전기말

미지급금	미지급금

유의적 영향력을 미치는 회사	(주)새로닉스	-	-

기타특수관계자	광성전자(주)	-	-

(4) 주요경영진에 대한 보상내역(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

단기급여	985,105	1,796,781

퇴직급여	352,858	353,101

주식기준보상	17,505	699,119

합 계	1,355,468	2,849,001

연결회사의 주요경영진에는 등기 임원인 이사(사외이사 포함) 및 감사를 포함하였습니다.

(5) 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증의 내역

(단위: 천원)

제공한 회사	지급보증처	당분기말	전기말

(주)새로닉스	NH농협은행	-	768,000

(6) 당분기말 현재 연결회사는 서울보증보험의 이행지급 보증보험과 관련하여 기타특수관계자인 광성전자(주)로부터 6,830백만원(전기말: 6,830백만원)의 연대보증을 제공받고 있습니다.

20. 위험관리

연결회사의 재무위험관리는 주로 시장위험, 신용위험, 유동성 위험에 대해 전사 각 사업주체가 안정적이고 지속적으로 경영성과를 창출할 수 있도록 지원하고, 동시에 재무구조 개선 및 자금운영의 효율성 제고를 통해 금융비용을 절감함으로써 사업의 원가경쟁력 제고에 기여하는데 그 목적이 있습니다.

연결회사의 위험관리부서 및 기타 위험관리정책에는 전기말 이후 중요한 변동사항이없으며, 중간연결재무제표는 연차연결재무제표에서 요구되는 모든 재무위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2022년 12월 31일의 연차연결재무제표를 참고하시기 바랍니다.

- 유동성 위험

유동성 위험은 연결회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 연결회사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 연결회사는 유동성 위험을 선제적으로 관리하기 위해 현금흐름 및 유동성 계획 등에 대해 주기적으로예측하고 이에따른 대응방안을 수립하고 있습니다.

한편, 보고기간말 현재 차입금 등의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위: USD, 천원)

당분기말	~ 1년	~ 2년	2 ~ 5년	5년 초과	합 계

매입채무와기타채무	504,399,991	-	-	-	504,399,991

담보부 은행차입금(*1)	215,652,184	71,603,618	309,402,774	20,738,650	617,397,226

무담보 은행차입금(*1)	631,101,695	17,136,205	1,134,964	-	649,372,864

무담보 은행차입금(외화)(*1)	USD 80,000,000	USD -	USD -	USD -	USD 80,000,000

기타유동금융부채	20,913,619	-	-	-	20,913,619

기타비유동금융부채	-	7,858,004	11,885,154	6,285,825	26,028,983

전환사채(*1,*2)	99,999,967	-	-	-	99,999,967

교환사채(외화)(*1,*2)	USD 12,500,000	USD 12,500,000	USD 532,157,534	USD -	USD 557,157,534

(*1) 이자비용이 포함된 금액입니다.(*2) 전환사채 및 교환사채의 경우, 계약상 조기상환 가능시점을 만기로 하여 현금흐름총액을 표시하였습니다.