홈캐스트 분기보고서 (2024.03)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리

(1) 환율변동위험연결회사는 글로벌 영업활동을 수행함에 따라 보고통화와 다른 외화 수입, 지출이 발생하고 있습니다. 이로 인해 환율변동위험에 노출되는 환포지션의 주요 통화로는 USD, EUR, THB, JPY, CNY 등이 있습니다.

연결회사는 영업활동에서 발생하는 환위험의 최소화를 위하여 수출입 등의 경상거래및 예금, 차입 등의 자금거래시 현지통화로 거래하거나 입금 및 지출 통화를 일치시키는 것을 원칙으로 함으로써 환포지션 발생을 최대한 억제하고 있습니다. 연결회사의 환위험 관리 규정에서는 환위험의 정의, 측정주기, 관리주체, 관리절차, 헷지 기간, 헷지 비율 등을 정의하고 있습니다.

연결회사는 투기적 외환거래는 금지하고 있으며, 내부적으로 정한 외환관리규정에 따라 환위험을 주기적으로 모니터링, 평가 및 관리하고 있습니다.연결회사의 보고기간종료일 현재 외화표시 화폐성자산 및 외화표시 화폐성부채는다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	자산	부채

당분기말	전기말	당분기말	전기말

USD	26,777,712	36,379,123	10,359,560	1,951,801

EUR	35,625	35,124	-	-

CNY	21,387	14,928	-	-

JPY	5,891	3,887	-	-

THB	856,428	856,428	-	-

HKD	-	-	1,093	-

법인세차감전 손익에 영향을 미치는 환율효과는 보고통화인 원화에 대한 다른 통화들의 변동효과 합계로 계산된 것입니다. 환위험에 노출되어있는 자산 및 부채에 대한환율변동위험은 해당 통화의 10% 절상 및 절하인 경우를 가정하여 계산하였으며 계산결과는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	절상시	절하시

당분기말	전기말	당분기말	전기말

미국달러/원	981,840	3,168,018	(981,840)	(3,168,018)

유로/원	2,761	(143)	(2,761)	143

위안(중국)/원	2,139	1,493	(2,139)	(1,493)

엔화(일본)/원	589	389	(589)	(389)

달러(홍콩)/원	(109)	-	109	-

(2) 주가변동 위험

연결회사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 지분상품은 매매목적이 아닌 전략적 목적으로 보유하고 있으며, 연결회사는 해당 투자자산을 활발하게 매매하고 있지는 않으므로, 주가가 변동하더라도 당분기 및 전분기의 손익에 미치는 영향은 크지 않을 것입니다.

(3) 이자율 위험연결회사는 가격시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 연결회사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 변동금리부 차입금에서 비롯되며, 연결회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.연결회사는 외부차입을 최소화하여 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을 통해 이자율 위험을 관리하고 있습니다.연결회사는 일부 변동금리부 차입금에 대하여 이자율스왑을 이용하여 이자율위험을 회피하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 금융비용 을 최소화하는데 있습니다.

보고기간종료일 현재 변동금리부 금융상품은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

단기차입금	4,233,578	3,770,650

유동성장기차입금	2,146,200	2,211,300

장기차입금	150,000	150,000

합계	6,529,778	6,131,950

당분기와 전분기 중 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100베이시스포인트 변동시 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

100bp 상승시	100bp 하락시	100bp 상승시	100bp 하락시

이자비용	(65,298)	65,298	-	-

나. 신용위험신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.(1) 위험관리신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 주기적으로 재무신용도를 평가하고 있으며, 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정, 관리하고 있습니다.연결회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.

연결회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

(2) 금융자산의 손상연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

· 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

· 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

(가) 매출채권 및 미수금연결회사는 매출채권 및 미수금에 대해 거래처별 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 방법을 적용합니다.

기대신용손실을 측정하기 위해 신용평가회사로부터 제공된 신용등급정보를 활용하였으며, 기대신용손실률은 신용등급에 따라 신용평가기관에서 확인된 준거부도율 정보를 근거로 산출하였습니다.

당분기와 전분기 중 매출채권 및 미수금의 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당분기	전분기

매출채권	미수금	매출채권	미수금

기초금액	12,141,092	38,909	3,505,870	38,890

손상차손 인식(+)	(1,420,196)	(21)	555,453	1

채권제각(-)	-	-	-	-

기타(환율차이)	4,963	-	-	-

기말금액	10,725,859	38,888	4,061,323	38,891

(*) 연결회사는 매출채권 손상차손을 손익계산서에 판매비와관리비로, 미수금 손상차손은 손익계산서에 금융원가로 계상하였습니다.

매출채권 및 미수금은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 연결회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우 등이 포함됩니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다.

(나) 대여금 당분기와 전분기 중 장단기대여금의 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당분기	전분기

단기대여금	장기대여금	단기대여금	장기대여금

기초금액	2,831,160	1,203,328	2,505,000	1,182,828

손상차손 인식(+)(*)	-	-	-	-

채권제각(-)	-	-	-	-

기말금액	2,831,160	1,203,328	2,505,000	1,182,828

(*) 연결회사는 대여금의 손상차손을 손익계산서에 금융원가로 계상하였습니다.(다) 미수수익 및 보증금 당분기와 전분기 중 미수수익 및 보증금의 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당분기	전분기

미수수익	보증금	미수수익	보증금

기초금액	121,062	50,000	117,968	-

손상차손 인식(+)(*)	-	-	-	-

채권제각(-)	-	-	-	-

기말금액	121,062	50,000	117,968	-

(*) 연결회사는 미수수익 및 보증금의 손상차손을 손익계산서에 금융원가로 계상하였습니다.(라) 선급금당분기와 전분기 중 선급금의 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당분기	전분기

기초금액	2,182,717	-

손상차손 인식(+)(*)	-	-

채권제각(-)	-	-

기말금액	2,182,717	-

(*) 연결회사는 선급금의 손상차손을 손익계산서에 금융원가로 계상하였습니다.

(마) 대손상각비

당분기와 전분기 중 손익으로 인식된 금융자산의 손상 관련 대손상각비는 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구분	당분기	전분기

대손상각비	기타의대손상각비(환입)	대손상각비	기타의대손상각비(환입)

매출채권	(1,420,196)	-	555,453	-

미수금	-	(21)	-	1

합계	(1,420,196)	(21)	555,453	1

(바) 연령분석 보고기간종료일 현재 매출채권 및 기타금융자산의 연령분석 내용은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구분	당분기말	전기말

연체되지 않은 채권	18,254,384	25,396,261

연체 채권:

6개월 이하	2,417,843	2,317,953

6개월 초과 ~ 12개월 이하	491,376	551,049

12개월 초과 ~ 2년 이하	291,076	2,131,313

2년 초과	697,964	2,289,257

전액 손상채권	13,899,690	11,693,042

합계	36,052,333	44,378,875

(3) 금융자산의 신용건전성연결회사는 외부 신용등급을 얻을 수 있는 경우 외부신용등급 또는 거래상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융자산의 신용 건전성을 측정하고 있습니다.보고기간종료일 현재 상각후원가 측정 금융자산의 신용건전성 분류 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).가. 당분기말

구분	Group 1	Group 2	Group 3	Group 4	Group 5	전액손상	계

현금및현금성자산(현금제외)	22,359,460	-	-	-	-	-	22,359,460

단기금융상품	1,778,650	-	-	-	-	-	1,778,650

장기금융상품	300,000	-	-	-	-	-	300,000

매출채권	510,684	7,716,173	6,202,412	4,620	129,803	10,456,293	25,019,985

기타금융자산(유동)	2,645,023	-	997,413	-	1,113,674	2,991,110	7,747,220

기타금융자산(비유동)	-	-	760,641	-	1,271,159	1,253,328	3,285,128

합계	27,593,817	7,716,173	7,960,466	4,620	2,514,636	14,700,731	60,490,443

나. 전기말

구분	Group 1	Group 2	Group 3	Group 4	Group 5	전액손상	계

현금및현금성자산(현금제외)	28,463,800	-	-	-	-	-	28,463,800

단기금융상품	1,778,650	-	-	-	-	-	1,778,650

장기금융상품	300,000	-	-	-	-	-	300,000

매출채권	2,545,961	15,086,965	8,221,441	-	138,698	9,706,964	35,700,029

기타금융자산(유동)	349,170	966	926,669	-	1,168,551	2,991,110	5,436,466

기타금융자산(비유동)	-	-	764,875	-	1,224,177	1,253,328	3,242,380

합계	33,437,581	15,087,931	9,912,985	-	2,531,426	13,951,402	74,921,325

(*) Group 구분Group 1 신용등급 AA+ ~ A- 등급 또는 공공기관 및 그에 준하는 거래처Group 2 신용등급 BBB+ ~ B- 등급의 거래처Group 3 신용등급 CCC+ 등급 이하의 거래처Group 4 외부신용등급이 없고, 담보가 설정되어 있거나 또는 6개월 미만의 거래처Group 5 외부신용등급이 없고, 과거 부도경험이 없는 6개월 이상의 기존 거래처

(4) 당기손익-공정가치 측정 금융자산연결회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 보고기간종료일 현재 연결회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액인 5,408,542천원(전기말: 7,121,140천원)입니다.

다. 유동성 위험연결회사는 사업의 특성상 적정 유동성의 유지가 매우 중요합니다. 연결회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 필요 현금수준 추정 및 수입, 지출 관리 등을 통하여 적정 유동성 위험을 유지, 관리하고 있습니다.이와는 별도로 유동성 위험에 대비하여 연결회사는 무역금융 및 차입 한도를 확보 하고 있습니다. 또한, 대규모 시설투자의 경우에는 내부유보 자금의 활용이나 장기차입을 통하여 조달기간을 매치시켜 유동성 위험을 최소화하고 있습니다.보고기간종료일 현재 금융부채에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따라 만기별로 구분된 순유동성은 다음과 같습니다(단위 : 천원).가. 당분기말

구분	1년 미만	2년 미만	2년 이상	합계

매입채무	14,164,012	-	-	14,164,012

미지급금	1,346,822	-	-	1,346,822

미지급비용	617,265	-	-	617,265

차입금	11,079,778	150,000	-	11,229,778

리스부채	1,130,250	114,205	66,026	1,310,481

임대보증금	171,600	235,000	-	406,600

합계	28,509,727	499,205	66,026	29,074,958

나. 전기말

구분	1년 미만	2년 미만	2년 이상	합계

매입채무	8,645,074	-	-	8,645,074

미지급금	4,833,420	-	-	4,833,420

미지급비용	513,144	-	-	513,144

차입금	8,966,086	150,000	-	9,116,086

리스부채	1,153,272	87,522	65,623	1,306,417

임대보증금	171,600	210,000	-	381,600

합계	24,282,596	447,522	65,623	24,795,741

라. 자본위험관리연결회사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는데 있습니다. 연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다.

보고기간종료일 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다(단위 : 원).

구분	당분기말	전기말

부채	33,347,893,041	28,196,026,416

자본	98,149,901,551	99,443,350,512

부채비율	33.98%	28.35%