CMG제약 분기보고서 (2026.03)
5. 재무제표 주석

제 26 기 1분기 : 2026년 3월 31일 현재
제 25 기 : 2025년 12월 31일 현재
주식회사 CMG제약

## 1. 당사의 개요

주식회사 CMG제약(이하 "당사")은 2001년 8월 피혁 및 관련 제품의 제조, 가공 그리고 판매를 목적으로 신설되어 피혁제품 가공 및 생산을 하였으나 2006년 경영권이 양도된 이후 기존의 사업을 중단하고 의약품 개발, 제조, 판매회사로 업종을 변경하고 상호를 주식회사 피엠케이에서 주식회사 스카이뉴팜으로 변경하였습니다. 그리고2013년 3월 29일에 주식회사 스카이뉴팜에서 주식회사 CMG제약으로 상호를 변경하였습니다.당사는 경기도 시흥시 정왕동 1234-4에 공장을, 서울시 강남구 학동로 170, 3층 306호(논현동, 베터라이프빌딩)에 본사를 두고 있으며, 당기말 현재 주요주주의 내용은 다음과 같습니다.

## 2. 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준(1) 회계기준의 적용
당사의 분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 중간재무제표는 연차재무제표에 기재할 것으로 요구되는 모든 정보 및 주석사항을 포함하고 있지 아니하므로, 2025년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표의 정보도 함께 참고하여야 합니다. 당사의 분기재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 종속기업에 대한 투자지분은 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지않고 직접적인 지분 투자에 근거하는 원가법을 적용하였으며, 관계기업에 대한 투자지분은 지분법을 적용하여 회계처리하였습니다. 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.
(2) 추정과 판단경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.
분기재무제표에서 사용된 당사의 회계정책 적용과 회계추정치에 대한 경영진의 판단은 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.
2.2 당사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서
당사는 2026년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.
(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정
- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용
- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.
- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시
- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
(2) 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11
- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' : K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용
- 기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시' : 제거 손익, 실무적용지침
- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의
- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표' : 사실상의 대리인 결정
- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표' : 원가법
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.
2.3 당사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서
제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.
(1) 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시' (제정)
기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시'는 기준서 제1001호 '재무제표 표시'를 대체합니다. 기준서 제1118호는 손익계산서를 중심으로 정보이용자에게 기업의 성과를 분석하고 비교하는 데 유용한 정보를 제공하여 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 향상시킬 것으로 예상됩니다. 당사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토중에 있습니다.
2.4 회계정책분기재무제표의 작성에 적용된 회계정책과 계산방법은 주석 2.2에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서 및 해석서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 연차재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

## 3. 금융상품

(1) 당분기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 공정가치금융자산① 당분기말과 전기말 현재 공정가치금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 케이비솔리더스헬스케어투자조합에 대한 출자지분증권입니다.
(*2) 공정가치 측정을 위한 충분한 정보를 얻을 수 없거나 투자 이후 가치변동에 대한명확한 증거가 없어 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다.
② 당기손익으로 인식된 금액
(3) 당분기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다.
(4) 당분기말과 전기말 현재 파생상품의 상세 내역은 다음과 같습니다.
(5) 당분기와 전기 중 파생상품의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기
② 전 기
(6) 당분기와 전기 중 당사가 발행한 전환사채에 대한 당사의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건으로 인해 부채로 분류된 금융부채의 관련 손익은 다음과 같습니다.

## 4. 공정가치

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.
1) 금융자산① 당분기말
(*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 현금및현금성자산과 매출채권 등과 같은 금융자산에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다.
② 전기말
(*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 현금및현금성자산과 매출채권 등과 같은 금융자산에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다.
2) 금융부채
(*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 매입채무 등과 같은 금융부채에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다.
(2) 공정가치 서열체계당사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.ㆍ수준 1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장 공시가격ㆍ수준 2 : 시장에서 관측가능한 투입변수를 활용한 공정가치 (단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외)ㆍ수준 3 : 관측가능하지 않은 투입변수를 활용한 공정가치
1) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.
2) 공정가치 서열체계 수준 3 관련 공시공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류된 자산ㆍ부채의 당분기와 전기 중 변동내용은 다음과 같습니다.
① 당분기
② 전 기
3) 반복적으로 공정가치로 측정하는 금융상품의 공정가치
일부 금융상품은 보고기간말 공정가치로 측정합니다. 이러한 금융상품의 공정가치 가 산정되는 방법은 다음과 같습니다.
한편, 당분기와 전기 중 수준1과 수준2 간의 유의적인 이동은 없습니다.

## 5. 현금및현금성자산 및 사용제한 금융상품

(1) 당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

## 6. 범주별 금융상품

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.1) 금융자산① 당분기말
② 전기말
2) 금융부채
(2) 당분기와 전분기 중 금융상품의 범주별 손익내역은 다음과 같습니다.① 당분기
② 전분기

## 7. 매출채권및기타채권

(1) 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 상세 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 연령분석 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말
② 전기말
당사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통한 회수가능금액을 산정하여 산정된 회수가능액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 인식하고 있습니다. 한편, 손상사건이 개별적으로 파악되지 않은 채권에 대해서는 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 경과일을 기준으로 구분하였습니다.
(3) 매출채권및기타채권에 대한 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 8. 재고자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 재고자산 및 평가충당금의 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말
② 전기말
(2) 당분기와 전분기 중 매출원가에 가감된 평가손실 및 환입내역은 다음과 같습니 다.

## 9. 기타유동자산

당분기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당사는 건강기능식품 등 판매 수익인식과 관련하여 고객에게 통제가 이전되었으나 고객의 변심 등의 사유로 계약이 취소되는 경우 고객으로부터 회수할 당사의 권리에 대하여 환불자산으로 인식하고 있습니다.

## 10. 관계기업투자 및 종속기업투자

(1) 당분기말과 전기말 현재 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 전기 이전에 전액 손상차손을 인식하였으며, 당분기말 현재 폐업상태입니다.(*2) 당사가 투자하고 있는 전환사채로 인하여 잠재적 지분율이 20%를 초과하므로 관계기업투자로 분류하였습니다.(*3) 당분기 중 당사의 보유지분 20%를 전부 처분하여 유의적인 영향력을 상실하였으며, 이에 따라 지분법 적용을 중단하였습니다.
(2) 당분기와 전기 중 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기
(*) 당분기 중 당사의 보유지분을 전부 처분하였습니다.
② 전 기
(*) 전기 중 Matica Holdings, Inc.의 미반영손실 등 2,534,317천원이 장기투자지분으로 포함되는 대여금에 인식되었습니다.
(3) 당분기말과 전기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

## 11. 유형자산

(1) 당분기와 전기 중 유형자산의 증감내역은 다음과 같습니다. ① 당분기
(*1) 당기말 현재 자산취득액 중 미지급되어 매입채무및기타채무로 계상된 금액은 4,270,345,371원입니다.(*2) 건설중인자산의 기타증감액은 차입원가 자본화된 금융비용에 의한 증가입니다.
② 전 기
(*1) 전기말 현재 자산취득액 중 미지급되어 매입채무및기타채무로 계상된 금액은 6,586,466,243원입니다.(*2) 건설중인자산의 대체액은 무형자산으로 대체된 금액이 포함되어 있습니다.(*3) 건설중인자산의 기타증감액은 차입원가 자본화된 금융비용에 의한 증가입니다.
(2) 당분기와 전분기 중 감가상각비의 배분내역은 다음과 같습니다.

## 12. 사용권자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.
① 당분기말
② 전기말
(2) 당분기와 전분기 중 리스와 관련하여 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.
(3) 당분기와 전분기 중 리스로 인한 총 현금유출액은 다음과 같습니다.

## 13. 무형자산

(1) 당분기와 전기 중 무형자산의 장부금액의 변동내용은 다음과 같습니다.① 당분기
(*) 당분기말 현재 자산취득액 중 미지급되어 매입채무및기타채무로 계상된 금액은 9,360,296원입니다.
② 전 기
(*) 건설중인자산에서 대체된 금액으로 구성되어 있습니다.(2) 당분기와 전분기 중 무형자산상각비의 배분내역은 다음과 같습니다.
(3) 개발비 현황당분기말 현재 주요 개발프로젝트별 장부금액 및 잔여상각기간은 다음과 같습니다.
(4) 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 연구개발 관련 지출의 총액은 다음과 같습니다.

## 14. 매입채무및기타채무

당분기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

## 15. 기타유동부채 및 기타비유동부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 기타유동부채 및 기타비유동부채의 내역은 다음과 같습니 다.

## 16. 리스부채

당분기말과 전기말 현재 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

## 17. 차입금

당분기말과 전기말 현재 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기말 현재 당사의 차입금과 관련하여 금융기관과 한도 등 기타 약정사항을 체결하고 있습니다(주석 21참조).

## 18. 전환사채

(1) 당분기말과 전기말 현재 당사가 발행한 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 전환권조정 금액 가운데, 전환권 가치 등 발행시점에 지분상품의 분류요건을 충족하지 못한 금액은 당기손익-공정가치로 측정되는 파생상품부채로 분류하여 인식하고 있습니다. 주계약인 부채요소는 상각후원가로 측정합니다.
(2) 당분기와 전기 중 전환사채의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기
② 전 기
(3) 당기말 현재 전환되지 아니한 전환사채의 상세 발행내역은 다음과 같습니다.

## 19. 퇴직급여채무

당사는 종업원의 퇴직시 임금수준과 근속년수에 따라 정해지는 퇴직급여를 종업원에게 일시금으로 지급하고 있으며, 이는 확정급여제도로 분류됩니다. 퇴직급여제도는 법적 요건 충족시 종업원에게 중간정산을 허용하며, 중간정산 후의 퇴직금 산정을 위한 근속연수는 정산시점으로부터 새로이 기산됩니다.
(1) 당분기말과 전기말 현재 순확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기와 전기 중 확정급여채무의 현재가치 변동은 다음과 같습니다.
(3) 당분기와 전기 중 사외적립자산의 공정가치 변동내용은 다음과 같습니다.

## 20. 충당부채

당분기와 전기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 21. 우발부채와 약정사항

(1) 지급보증 및 기타 약정사항당분기말 현재 당사는 롯데카드와 한도 500백만원의 법인카드 사용약정을 체결하고 있으며, 서울보증보험으로부터 인허가보증 등 제공받고 있는 지급보증액은 33백만원입니다.(2) 당분기말 현재 당사는 하나은행과 판교제2테크노밸리 건축 시설자금으로 52,000백만원을 한도(당기말 차입금액 41,500백만원)로 차입약정하였습니다. 이와 관련하여 당사는 건설중인자산으로 계상하고 있는(당기말 장부가액 93,807백만원) 제2판교테크노밸리 토지의 계약해제에 의한 토지분양대금 반환청구권을 우리은행에 13,559백만원(토지분양대금의 100.0%)에 양도하였습니다.
(3) 당분기말 현재 당사는 CHA Health Systems, Inc의 외부감사인에게 제출할 목적으로, CHA Health Systems, Inc.의 재정지원 동의 요청에 대해 동의하기로 약정하고 있습니다. 당사가 동의한 금액은 USD 41,700,000이며, 기한은 2026년 6월 30일까지 입니다.
(4) 소송현황
당분기말 현재 계류중인 주요 소송사건과 경과 등의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기말 현재 당사는 상기 취소소송의 결과를 합리적으로 예측할 수는 없으나, 임상재평가 실패시 건강보험공단에 환수조치가 예상되는 금액에 대하여 충당부채로 인식하였습니다(주석 20 참조).

## 22. 자본금 등

(1) 당분기말과 전기말 현재 자본금 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기말과 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.
(3) 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

## 23. 자본조정

당분기말과 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다.

## 24. 이익잉여금

당분기말과 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

## 25. 주식보상비용

(1) 당분기말 현재 당사가 부여하고 있는 주식기준 보상약정은 다음과 같습니다.
① 행사가격 : 주식매수선택권 부여일전 2개월, 1개월 및 1주일간의 거래대금을 거래량으로 가중산술평균값을 산술평균한 가격과 주식의 권면가액 중 높은가액② 행사가격의 조정 : 부여일 이후 실시한 유ㆍ무상증자, 주식배당, 전환사채, 신주인수권부사채의 발행, 주식분할, 액면분할 및 병합, 합병 등을 실시하여 주식가치의 희석화가 이뤄지는 경우 주식매수선택권 부여 계약 및 관계법령에 의해 그 행사가격 및수량 등을 조정한다.③ 행사기간 : 이사회 결의일(부여일)로부터 3년이 경과한 날부터 2-5년 이내
(2) 당분기와 전기 중 주식선택권의 변동내용은 다음과 같습니다.

## 26. 수익

(1) 당분기와 전분기의 매출액의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당사의 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분은 다음과 같습니다.
(3) 당분기말과 전기말 현재 고객과의 계약과 관련하여 인식한 자산과 부채는 다음과 같습니다.
(*1) 선수금은 재화의 인도 이전에 고객으로부터 수령한 거래가격입니다.(*2) 당사는 고객에게 사업관행상 반품을 허용하고 있으며 고객이 제품을 반품하는 경우 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 계약부채로 인식하고 있습니다. 한편,고객이 반품 권리를 행사할 때 회수하는 제품에 대해서는 환불자산으로 인식하고 있습니다.

## 27. 판매관리비

당분기와 전분기의 판매관리비의 내역은 다음과 같습니다.

## 28. 비용의 성격별 분류

당분기와 전분기의 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.
(*) 포괄손익계산서의 매출원가 및 판매관리비를 합산한 금액입니다.

## 29. 금융수익 및 금융비용

당분기와 전분기의 금융수익과 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 30. 기타수익과 기타비용

당분기와 전분기의 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 31. 법인세비용

법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당분기에 인식한 조정사항, 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용을 조정하여 산출하였습니다.

## 32. 주당손익

(1) 당분기와 전분기의 기본주당손익의 계산내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기와 전분기의 희석주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기와 전분기 중 전환사채 및 주식선택권에 대한 반희석효과로 인하여 희석주당손익에 대한 정보가 반영되지 않았습니다.

## 33. 특수관계자

(1) 당기말 현재 주요 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다.① 당분기
② 전분기
(3) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금 및 투자 거래내역은 다음과 같습니다.① 당분기
② 전분기
(4) 당분기말과 전기말 현재 특수관계자와의 거래로 인한 채권ㆍ채무의 잔액은 다음과 같습니다.① 당분기말
(*) 당분기말 현재 Matica Holdings, Inc.에 대한 장기대여금은 24,214백만원이며, 지분법손실 등으로 인식한 7,189백만원을 차감한 잔액을 기재하였습니다.
② 전기말
(*) 전기말 현재 Matica Holdings, Inc.에 대한 장기대여금은 22,958백만원이며, 지분법손실 등으로 인식한 7,189백만원을 차감한 잔액을 기재하였습니다.
(5) 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.
당사의 주요경영진에는 등기 임원인 이사(사외이사 포함) 및 감사위원회 위원(감사)을 포함하였습니다.

## 34. 영업부문 정보

기업회계기준서 제1108호 "영업부문"에 따른 보고부문이 단일부문으로 기업전체 수준에서의 부문별 정보는 다음과 같습니다.
(1) 보고부문 정보당사는 본사 소재지인 대한민국에서 영업하고 있으며, 비유동자산은 모두 대한민국에 소재하고 있습니다.
(2) 지역별 매출의 구성당분기와 전분기 중 지역별로 세분화된 당사의 고객으로부터의 영업수익에 대한 정보는 다음과 같습니다.
(3) 주요 고객에 대한 정보당기와 전기 중 당사 매출의 10% 이상을 차지하는 단일의 외부 고객은 없습니다.