에스에프에이 사업보고서 (2017.12)
5. 재무제표 주석

1. 일반 사항

주식회사 에스에프에이(이하 "회사"라 함)는 1998년 12월 18일에 삼성테크윈의 자동화사업부가 분사하면서 설립되었으며, 2001년 12월 18일에 코스닥시장에 주식을 상장하였고, 회사의 본사 및 사업장 소재지와 주요사업 내용 등은 다음과 같습니다.

구분	내용

본사	경기도 화성시 동탄면 영천로 38

공장	충남 아산시 둔포면 윤보선로 262

주요 사업내용	OLED/LCD/반도체 제조장비, 물류자동화 및 클린설비 시스템 등 제조, 판매

대표이사	김영민

당기말 현 재 주식수 및 지분율은 다음과 같습니다.

주주명	당기말

주식수(주)	지분율(%)

(주)디와이홀딩스	11,950,606	33.28%

삼성디스플레이(주)	3,644,000	10.15%

원종목	1,007,494	2.81%

기타	19,306,660	53.76%

합계	35,908,760	100.00%

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.2.2 회계정책과 공시의 변경(1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

회사 는 201 7 년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다.

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다.

- 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정 타 기업에 대한 지분이 기준서 제1105호에 따라 매각예정이나 중단영업으로 분류되더라도, 기준서 제1112호에서 규정하고 있는 요약재무정보를 제외한 다른 항목의 공시는 요구됨을 명확히 하였습니다.

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서

회사는 제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니 다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석 서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 미치는 영향을 검토중에 있습니다.

- 기준서 제1116호 '리스' 제정

2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 이 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 기업회계기준해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브', 기업회계기준해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체할 예정입니다.

회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다.

리스이용자 및 리스제공자는 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에서 계약의 각 리스요소를 리스가 아닌 요소(이하 '비리스요소'라고 함)와 분리하여 리스로 회계처리해야 합니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만, 단기리스(리스개시일에, 리스기간이 12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산 $5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 또한, 리스이용자는 실무적 간편법으로 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택하여 적용할 수 있습니다.

① 리스이용자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법

리스이용자는 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 표시되는 각 과거 보고기간에 소급 적용하는 방법(완전 소급법)과, 최초 적용일에 최초 적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하는 방법(누적효과 일괄조정 경과조치) 중 하나의 방법으로 적용할 수 있습니다. 회사는 아직 그 적용방법을 선택하지 않았습니다.

기준서 제1116호 '리스'의 재무적 영향

회사는 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 회사가 이러한 분석을 완료하기전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

② 리스제공자로서의 회계처리

기준서 제1116호 '리스'의 적용방법 및 재무적 영향

회사는 리스제공자로서 현재의 리스 회계처리가 기업회계기준서 제1116호를 적용하더라도 유의적으로 달라지지 않아 재무제표에 미치는 영향도 유의적이지 않을 것으로 예상합니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류ㆍ측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.

회사는 기업회계기준서 제1109호의 도입과 관련하여 금융상품 보고와 관련한 내부관리 프로세스 변화 및 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 회사가 이러한 분석을 완료하기전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

구 분	계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성	그 외의 경우

사업모형	계약상 현금흐름 수취 목적	상각후원가 측정(*1)	당기손익-
공정가치 측정(*2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적	기타포괄손익-공정가치 측정(*1)

매도 목적, 기타	당기손익-공정가치 측정

(*1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

(*2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권 607,979백만원, 만기보유금융자산 163백만원, 매도가능금융자산 35,365백만원, 당기손익인식금융자산 27,005백만원을 보유하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하 고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가 로 측정할 수 있습니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권 607,979백만원, 만기보유금융자산 163백만원을 상각후원가로 측정하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취 및 매도를 목적으 로 하는 채무상품을 기타포괄손익-공 정가치로 측정합니다. 회사는 201 7년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품 28,363백만원 을 보유하고 있으며, 이는 모두 복합상품에서 내재파생상품을 분리한 후 주계약이 채무상품인 경우에 해당합니다. 기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익 은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 회사의 2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은 7,002백만원이고 , 2017 회계연도 중 매도가능지분상품 관련하여 당기손익으로 재순환된 미실현평가손익은 없습니다. 기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성되지 않거나 매매가 주된 목적인 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지 정하지 않은 지분상품은 당기손익-공정가치로 측정합니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 당기손익인식금융자산으로 분류된 채무상품을 27,005백만원 보유하고 있습니다.

② 손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구 분(*1)	손실충당금

Stage 1	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(*2)	12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우	전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3	신용이 손상된 경우

(*1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음(*2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 상각 후원가로 측정하는 채무상품 608,142백만원(대여금 및 수취채권 607,979백만원 , 만기보유금융자산 163백만원), 매도 가능금융자산으로 분류되어 기타포괄손익-공정가 치로 측정하는 채무상품 28,363백만원 을 보유하고 있고, 이들 자산에 대하여 손실충당금 3,060백만원 을 설정하고 있습니다 .

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입 니다. 회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 최초 적용 누적효과를 최초 적용일인 2018년 1월 1일 이익잉여금으로 인식하는 방법으로 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배 분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

회사는 기업회계기준서 제1115호 도입 준비를 위하여 재무, 전산 부서 소속직원으로구성되고 필요 시 실무 부서의 도움을 받는 TF팀을 구성하여 영향분석을 진행중에 있습니다. 회사는 2018년 1분기까지 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을 구체적으로 분석하여 그 결과를 2018년 1분기 재무제표 주석에 공시할 예정입니다. 동 기준서의 주요 사항별로 회사의 재무제표에 미칠 수 있는 일반적인 영향은 다음과 같습니다.

1) 수행의무의 식별

회사는 물류 및 공정 장비의 제조, 판매 사업을 영위하고 있으며, 2017 회계연도 중 해당 부 문의 수익은 1,307,943백 만 원으로 회사 총 수익의 약 99.5%에 해당 합니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 고객과의 물류 및 공정 장비 제조 계약에서 (1) 장비 제조 및 (2) 유지보수 등과 같이 구별되는 수행의무를 식별합니다. 각각의 수행의무를 한 시점에 이행하는지, 기간에 걸쳐 이행하는지에 따라 회사의 수익인식 시점이변경될 수 있습니다.

2) 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무

회사의 물류 및 공정 장비의 제조, 판매 사업부문은 고객이 주문한 특수 설비를 제작하여 판매하고 있고, 일반적으로 1~2년의 제작 기간이 소요됩니다. 회사는 투입원가를 기준으로 산정한 진행률에 따라 수익을 안분하여 인식하고, 2017 회계연도 중 인식한 관련 사업부문의 수익은 1,307,943 백만원으로 회사 총 수익의 99.5%에 해당합니다. 기업회계기준서 제1115호에 따르면 기업이 수행하여 만들어지거나 가치가 높아지는 대로 고객이 통제하는 자산을 기업이 만들거나 또는 기업이 의무를 수행하여 만든 자산이 기업 자체에는 대체용도가 없고, 지금까지 의무수행을 완료한 부분에 대해 집행 가능한 지급청구권이 기업에 있어야 진행기준을 적용하여 수익을 인식할 수 있습니다.3) 거래가격의 배분회사는 기업회계기준서 제1115호 적용시 하나의 계약에서 식별된 여러 수행의무에 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분합니다. 회사는 각 수행의무의 개별 판 매가격을 추정하기 위하여 예상원가를 예측하고, 적절한 이윤을 더하는 '예상원가 이윤 가산 접근법'을 사용할 예정입니다.4) 보증회사의 물류 및 공정 장비의 제조, 판매 사업부문의 2017회계연도 수익은 1,307,943백만원으로 총 수익의 99.5%에 해당합니다. 동 사업부문에서 제공하는 보증은 합의된 규격에 부합한다는 확신에 더하여 고객에게 제공되므로 기업회계기준서 제1115호에 따라 그 보증은 구별되는 용역입니다.

2.3 종속기업, 공동기업 및 관계기업

회사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화 회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다.

비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.5 금융자산

(1) 분류 및 측정 회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다. 회사는 취득한 복합금융상품에 대하여 내재파생상품의 경제적 특성 및 위험이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 않은 경우, 이를 주계약으로부터 분리하여 복합내재파생상품으로 분류하여 평가하고 있습니다(주석5와 15 참조).또한, 회사는 (주)에스에프에이반도체에 대한 신종자본증권에 대하여 기업회계기준서 제1032호에 따른 지분상품의 정의를 충족한 것으로 판단하여 이를 지분상품(종속기업투자주식)으로 분류하였습니다(주석 13 참조). 금융자산은 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치 변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때 자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상 회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다. 대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 회사는 금융자산을 더 이상 회수하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다. 회사의 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환이 3개월 이상 연체, 재무적 어려움으로 당해 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가로부터 30% 이상 하락하거나 6개월 이상 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당되는 것으로 판단합니다.

(3) 제거 회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식하고 있습니다.

(4) 금융상품의 상계금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다. 2.6 파생상품

파생상품은 파생상품계약 체결시점에 공정가치로 최초 인식되며 후속적으로 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 "기타수익(비용)”또는 "금융수익(비용)" 으로 손익계산서에 인식됩니다.

2.7 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 개별법에 따라 결정됩니다.

2.8 유형자산

유형자산은 역사적원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다. 토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

구분	추정내용연수

건물	30년

구축물	30년

기계장치	8년

차량운반구	4년

공구와비품	4년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리됩니다.

2.9 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 이연수익으로 인식하여 자산의 내용연수에 걸쳐 체계적이고 합리적인 기준으로 당기손익에 인식되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용이 발생하는 기간에 "기타수익"으로 인식됩니다.

2.10 무형자산(1) 소프트웨어

취득한 소프트웨어는 역사적원가로 표시하고 있습니다. 소프트웨어는 한정된 내용연수를 가지고 있으며 원가에서 상각누계액을 차감한 가액으로 표시하고 있습니다. 소프트웨어는 추정내용연수(4년) 동안 원가를 배분하기 위하여 정액법에 따라 상각이 이루어지고 있습니다.

(2) 산업재산권

취득한 산업재산권은 역사적 원가로 표시하고 있습니다. 산업재산권은 한정된 내용연수를 가지고 있으며 원가에서 상각누계액을 차감한 가액으로 표시하고 있습니다. 산업재산권은 추정내용연수(5~10년) 동안 원가를 배분하기 위하여 정액법에 따라 상각이 이루어지고 있습니다.

(3) 연구 및 개발

연구 지출액은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 회사는 신제품, 신기술 등의개발 비용 중 개별적으로 식별가능하고 미래의 경제적 효익이 유입될 가능성이 높은 비용은 다음 요건을 모두 충족하는 경우에 무형자산으로 인식하고 있습니다.

1) 무형자산을 사용하거나 판매하기 위해 그 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성

2) 무형자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도

3) 무형자산을 사용하여 판매할 수 있는 기업의 능력

4) 무형자산이 미래경제적 효익을 창출하는 방법을 증명 가능

5) 무형자산의 개발을 완료하고 그것을 판매하거나 사용하는 데 필요한 기술적, 재정적 자원 등의 입수 가능성 6) 개발과정에서 발생한 무형자산 관련 지출을 신뢰성 있게 측정 가능

상기 조건을 충족하지 아니하는 기타 개발 지출액은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 이전에 비용으로 인식한 개발비는 이후에 자산으로 인식되지 아니합니다. 자본화된 개발비는 무형자산으로 인식하고 사용 또는 판매 가능시점부터 추정내용연수동안 정액법으로 상각하며, 손상 검사를 하고 있습니다.

구분	추정내용연수

개발비	2 ~ 4년

(4) 회원권 회원권은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예 측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고 있지 아니합니다.

2.11 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 금융부채(1) 분류 및 측정 회사의 당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채를 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무", "차입금" 및 "기타금융부채" 등으로 표시됩니다.

특정일에 의무적으로 상환하여야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 손익계산서 상 "금융원가"로 인식됩니다.

(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.13 금융보증계약회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 "금융보증부채"로 인식됩니다.

(1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액

(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호'수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액

2.14 충당부채

회사는 건설공사계약과 관련하여, 하자보수기간 동안 하자보수에 충당하기 위하여 과거 경험율 등을 기초로 추정하여 하자보수충당부채로 인식하고 있습니다. 실제 하자보수금액이 발생하는 경우에는 하자보수충당부채에서 우선적으로 충당하고 있습니다.

2.15 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.

이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대하여 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 회사가 보유하고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

2.16 종업원급여(1) 퇴직급여

회사의 퇴직연금제도는 확정기여제도와 확정급여제도로 구분됩니다확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

2.17 수익인식

수익은 회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다. (1) 건설계약

건설계약은 한국채택국제회계기준 제1011호에 의하여 자산의 건설을 위하여 구체적으로 합의된 계약으로 정의됩니다.

건설계약의 결과를 신뢰성 있게 추정할 수 있고 계약이 수익성이 있을 가능성이 높은경우, 공사수익은 계약기간에 걸쳐 수익으로 인식됩니다. 공사원가는 계약의 진행률을 기준으로 비용으로 인식되며, 건설계약에 손실이 예상되는 경우에는 예상손실은 즉시 비용으로 인식됩니다.

건설계약의 결과를 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우, 공사수익은 회수가능한 발생원가의 범위 내에서만 인식됩니다. 공사변경, 보상금 및 장려금은 발주자와 합의가 되고 신뢰성 있게 측정이 가능한 경우에 한하여 공사수익에 포함됩니다. 공사원가는 발생시 비용으로 인식됩니다.

진행률은 개별 계약별로 총예정원가 대비 보고기간 말까지 발생한 누적공사원가의 비율로 산정됩니다. 계약에 대한 미래의 활동과 관련하여 당기에 발생한 원가는 진행률 산정시 제외됩니다. 이러한 금액은 그 성격에 따라 재고자산, 선급금 또는 기타자산으로 표시됩니다.

회사는 누적공사원가에 인식한 이익을 가산(인식한 손실을 차감)한 금액이 진행청구액을 초과하는 각 진행중인 계약에 대해서는 누적공사원가와 인식한 이익의 합계금액에서 인식한 손실을 차감한 금액이 진행청구액을 초과하는 금액(미청구공사)을 자산으로 표시하며, 진행청구액에 미달하는 금액(초과청구공사)은 부채로 표시하고 있습니다.

(2) 재화의 판매

회사는 완성기준(인도기준)에 해당되는 제품의 경우, 재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다.

(3) 용역의 제공

용역의 제공으로 인한 수익은 용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에는 진행기준에 따라 수익을 인식하고, 용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우에는 회수가능성이 높은 발생원가의 범위 내에서만 수익을 인식하고 있습니다.

(4) 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

(5) 배당금수익

배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.18 재무제표 승인 회사의 재무제표는 2018년 2월 13일자 로 이사회에 서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액에 조정을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다.

(1) 건설계약의 공사수익 추정치의 불확실성

공사수익은 최초에 합의한 계약금액을 기준으로 측정하지만, 계약을 수행하는 과정에서 공사변경, 보상금, 장려금에 따라 증가하거나 회사의 귀책사유로 완공시기가 지연됨에 따라 위약금을 부담할 때 감소될 수 있으므로 공사수익의 측정은 미래사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받습니다. 회사는 고객이 공사변경 등으로 인한 수익금액의 변동을 승인할 가능성이 높거나 회사가 성과기준을 충족할 가능성이 높고, 금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 공사수익에 포함합니다.

(2) 건설계약의 총예정원가

공사수익금액은 누적공사원가를 기준으로 측정하는 진행률의 영향을 받으며, 총예정원가는 재료비, 노무비, 공사기간 등의 미래 예상치에 근거하여 추정합니다. 총계약원가의 추정치가 5% 증가한다면, 법인세차감전순이익 및 법인세효과차감전순자산은 94,428백만원 감소 합니다.

(3) 법인세

회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로, 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(주석 31 참조).회사는 "기업소득 환류세제" 에 따라 2015년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가, 배당 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 동 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 환류세제에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 회사가 3년간 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가, 배당 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다 .

(4) 금융상품의 공정가치

활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다(주석 5 참조).

(5) 대손충당금회사는 고객의 지급불능 상태에서 발생하는 추정 손실의 회계처리를 위해 대손충당금 계정을 사용하고 있습니다. 대손충당금의 적정성을 평가 시에는 매출채권잔액의 연령분석, 과거 손상발생 경험, 고객의 신용도 및 결제조건의 변경 등에 근거합니다. 고객의 재무상태가 악화될 경우, 실제 상각금액은 예상금액보다 늘어날 수 있습니다.

(6) 충당부채

회사는 보고기간말 현재 주석 20 에서 설명하는 바와 같이 하자보수예상액 등과 관련한 충당부채를 계상하고 있습니다. 이러한 충당부채는 과거 경험에 기초한 추정에 근거하여 결정됩니다.

(7) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(주석 19 참조).

4. 재무위험관리4.1 재무위험관리요소

회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름 이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 재무 위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.4.1.1 시장위험

(1) 외환위험

회사는 수출거래 등 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화 및 일본엔화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다.

회사의 경영진은 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다. 회사는 통화선도 거래를 통해 미래예상거래 및 인식된 자산과 부채로인해 발생하는 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.

회사의 외환위험 관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화 함으로써 기업의 가치를 극대화 하는데 있습니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 화폐성 자산ㆍ부채의 환율변동이 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

미국달러/원	10,024,953	(10,024,953)	2,250,728	(2,250,728)

유로/원	2,105	(2,105)	(12,740)	12,740

엔화/원	1,632,846	(1,632,846)	69,878	(69,878)

상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 회사의 기능통화인 원화 이외의 주요 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다.금융상품의 주요 통화별 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

현금및현금성자산

USD	51,598,810	636,004

JPY	1,551,465	-

EUR	-	20,893

계	53,150,275	656,897

기타금융자산(유동)

EUR	21,049	-

계	21,049	-

매출채권(*)

USD	48,687,918	23,242,879

JPY	14,785,412	835,848

계	63,473,330	24,078,727

매입채무

USD	37,199	1,371,603

JPY	8,420	137,066

EUR	-	148,291

계	45,619	1,656,960

(*) 대손충당금이 상계되기 전 총액으로 계상되어 있습니다.

회 사는 기능통화 외의 통화로 결제하는 미래예상거래 및 자산ㆍ부채로 인해 발생할 환율변동위험을 회피하기 위하여 금융기관과 통화 선물 거래 계약을 체결하고 있습니다. 계약한 통화 선물 거래에 대하여 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

미국달러/원	(29,768,639)	29,768,639	(35,886,303)	35,886,303

유로/원	3,019,441	(3,019,441)	1,402,041	(1,402,041)

엔화/원	(4,322,579)	4,322,579	(4,111,971)	4,111,971

상기의 화폐성 자산ㆍ부채 및 통 화 선물 계약에 대해 원화의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

미국달러/원	(19,743,686)	19,743,686	(33,635,575)	33,635,575

유로/원	3,021,546	(3,021,546)	1,389,301	(1,389,301)

엔화/원	(2,689,733)	2,689,733	(4,042,093)	4,042,093

(2) 가격위험

회사는 재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 당기말과 전기말 현재 회사는 매도가능금융자산으로 분류되며, 활성거래시장이 존재하는 지분상품을 보유하고 있지 않아 이에 따른 가격변동위험에 노출되어 있지 않습니다. 다만, 다른 모든 변수가 일정하다고 가정할 때 보고일의 주가가 10% 변동하였을 경우 이러한 변동이 회사의 보유 비상장주식에 영향을 미친다고 가정하는 경우 세전순이익과 자본에 미치는 효과는다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	주가의 변동	세전순이익에 미치는 효과	자본에 미치는 효과

당기말	10%	-	700,203

-10%	-	(700,203)

전기말	10%	-	700,203

-10%	-	(700,203)

매도가능금융자산으로 분류된 지분증권에 대한 손익의 결과로 자본이 증가 또는 감소되었을 것입니다.

(3) 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험

이자율 위 험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.이를 위해 근본적으로 내부 자금 공유 확대를 통한 외부차입의 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로이자율 위험을 관리하고 있습니다. 회사는 당기말과 전기말 현재 차입금이 존재하지 않으며, 내부적으로 고정금리예금을 적절히 운영함으로써 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.

4.1.2 신용위험

신용 위험은 회사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용 위험은 보유하고 있는 수취채권및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 파생금융상품 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 거래처의 경우 독립적으로 신용 평가를 받는다면 평가된 신용 등급이 사용되며, 독립적인 신용 등급이 없는 경우에는 고객의 재무 상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용 위험을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험 한도는 이사회가 정한 한도에 따라 내부 또는 외부에서 평가한 신용 등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용 한도의 사용 여부는 정기적으로 검토되고 있습니다(신용 위험과 관련된 공시 사항은 주석 7 참조). 회사의 신용위험 최대노출정도는 현금및현금성자산, 기타금융자산, 매도가능금융자산(채무증권), 만기보유금융자산, 파생금융상품자산, 매출채권, 기타채권의 장부금액이며, 이러한 금융자산의 신용위험 이외에, 차입금 등에 대한 금융보증계약으로부터 발생하는 신용위험에 노출되어 있습니다. 당 지급보증으로 인한최대위험 노출정도는 다음의 약정금액 전체에 해당합니다(주석 35 참조).

(단위: 천원, 1,000 USD, 1,000 CNY)

수혜자	보증내용	약정금액	보증처	보증기간

종업원	차입금지급보증	KRW 885,000	KEB하나은행	2020.08.08까지

SFA(Shenzhen) Limited	차입금지급보증	CNY 45,500	씨티은행	2018.07.21까지

차입금지급보증	CNY 36,000	KEB하나은행	2018.07.22까지

계약이행보증 및 하자이행보증	CNY 30,500	우리은행	2018.05.31까지

우리은행	2018.12.31까지

우리은행	2020.02.24까지

차입금지급보증	USD 4,800	수출입은행	2018.06.04까지

(주)에스에프에이반도체	회사채지급보증	KRW 8,770,000	KB증권	2020.09.09까지

회사채지급보증	KRW 5,260,000	NH투자증권	2020.09.09까지

합계	KRW 14,915,000 USD 4,800 CNY 112,000

4.1.3 유동성 위험

회사는 미사용 차입금 한도(주석 35 참조)를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다.

당기말과 전기말 회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기말	3개월 미만	3개월에서1년 이하	1년에서 2년 이하	2년에서 5년 이하	합계

매입채무및기타채무	87,911,999	27,514,182	-	-	115,426,181

기타금융부채	-	-	-	1,830,300	1,830,300

금융보증계약(주1)	38,363,773	-	-	-	38,363,773

(단위: 천원)

전기말	3개월 미만	3개월에서1년 이하	1년에서 2년 이하	2년에서 5년 이하	합계

매입채무및기타채무	127,540,577	22,152,915	-	-	149,693,492

기타금융부채	-	-	-	2,028,000	2,028,000

금융보증계약(주1)	26,563,515	-	-	-	26,563,515

(주1) 회사는 종업원 및 SFA(Shenzhen) Limited의 은행차입금, (주)에스에프에이반도체가 발행한 회사채에 대해 지급보증을 제공하고 있습니다(주석 4.1.2와 35 참고). 동 금액은 금융보증계약에 따른 총 보증한도금액으로 현금흐름은 해당 계약이 실행될 수 있는 가장 이른 기간을 기초로 분류하였습니다.

4.2. 자본위험관리

회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다.

회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다.

당기말과 전기말의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

총차입금	-	-

차감: 현금및현금성자산	450,737,698	133,648,401

순부채	-	-

자본총계	758,066,343	561,406,099

총자본	758,066,343	561,406,099

자본조달비율 (*)	-	-

(*) 당기말과 전기말 현재 회사의 차입금이 존재하지 않아 자본조달비율을 산정하지 아니하였습니다.

5. 금융상품 공정가치

5.1. 금융상품 종류별 공정가치 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산(*1)

매도가능금융자산(*2)	35,178,990	35,178,990	34,123,366	34,123,366

파생금융상품자산	27,005,590	27,005,590	30,609,556	30,609,556

소 계	62,184,580	62,184,580	64,732,922	64,732,922

(*1) 금융자산 및 금융부채 중 현금및현금성자산, 매출채권, 매입채무 등 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치인 항목은 제외되어 있습니다. (*2) 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없는 지분상품 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 경우에는 원가로 측정하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

5.2. 원가로 측정되는 금융 상품

금융상품 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

매도가능금융자산

건설공제조합출자금(*1)	166,276	166,276

소방산업공제조합출자금(*1)	20,000	20,000

합계	186,276	186,276

(*1) 해당 출자금은 비상장 지분상품이며 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없으므로 원가법으로 측정하였습니다. 회사는 위의 지분상품을 단기적으로 처분할 계획은 없으며 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 있게 되는 때에 공정가치로 측정할 예정입니다.

5.3. 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수) (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말

수준 1	수준 2	수준 3	합계

반복적인 공정가치 측정치

자산

당기손익인식금융자산

파생금융상품자산	-	-	27,005,590	27,005,590

매도가능금융자산

매도가능금융자산	-	-	35,178,990	35,178,990

총 자산	-	-	62,184,580	62,184,580

(단위: 천원)

구분	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	합계

반복적인 공정가치 측정치

자산

당기손익인식금융자산

파생금융상품자산	-	-	30,609,556	30,609,556

매도가능금융자산

매도가능금융자산	-	-	34,123,366	34,123,366

총 자산	-	-	64,732,922	64,732,922

5.4. 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 당해 이동을 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜에 인식합니다.

당기와 전기에 공정가치 서열체계의 수준 간 이동은 발생하지 아니하였습니다.

5.5. 가치평가기법 및 투입변수 회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되는 주요 금융상품의 공정가치에 대하여 다음의 가치평가기법과 투입 변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말

공정가치	수준	가치평가기법	주요투입변수	수준3 투입변수 범위

자 산

매도가능금융자산

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회(협약)	1,253,084	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	11.14%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회(비협약)	1,156,980	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	9.79%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 25회	6,592,128	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	11.48%

(주)에스에프에이반도체 신주인수권부사채 제27회	11,620,620	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	12.61%

에스엔유프리시젼(주) 전환사채	7,740,421	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	13.35%

(주)휘닉스중앙(구, 보광) 지분증권	6,815,757	3	원가접근법	-	-

매도가능금융자산 소계	35,178,990

파생금융상품자산

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회 파생상품(협약)	235,737	3	이항모형	주가변동률	11.39%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회 파생상품(비협약)	115,020	3	이항모형	주가변동률	11.39%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 25회 파생상품	1,404,728	3	이항모형	주가변동률	11.39%

(주)에스에프에이반도체 신주인수권부사채 제27회 파생상품 등	22,302,240	3	이항모형	주가변동률	11.39%

에스엔유프리시젼(주) 전환사채 파생상품	2,947,865	3	이항모형	주가변동률	11.20%

파생금융상품자산 소계	27,005,590

자 산 합 계	62,184,580

(단위: 천원)

구분	전기말

공정가치	수준	가치평가기법	주요투입변수	수준3 투입변수 범위

자 산

매도가능금융자산

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회(협약)	1,134,820	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	11.37%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회(비협약)	1,034,552	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	11.02%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 25회	5,971,784	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	11.59%

(주)에스에프에이반도체 신주인수권부사채 제27회	11,825,010	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	12.35%

에스엔유프리시젼(주) 전환사채	7,341,443	3	현금흐름할인법	신용위험이 반영된 할인율	13.01%

(주)보광 지분증권	6,815,757	3	현금흐름할인법	영구성장률	1.8%

할인율	7.6%

매도가능금융자산 소계	34,123,366

파생금융상품자산

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회 파생상품(협약)	376,847	3	이항모형	주가변동률	13.53%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 24회 파생상품(비협약)	266,011	3	이항모형	주가변동률	13.53%

(주)에스에프에이반도체 전환사채 제 25회 파생상품	2,403,703	3	이항모형	주가변동률	13.53%

(주)에스에프에이반도체 신주인수권부사채 제27회 파생상품 등	23,571,630	3	이항모형	주가변동률	13.53%

에스엔유프리시젼(주) 전환사채 파생상품	3,991,365	3	이항모형	주가변동률	17.30%

파생금융상품자산 소계	30,609,556

자 산 합 계	64,732,922

5.6. 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정 회사는 재무보고 목적의 공정가치 측정을 위해 외부전문가를 이용하고 있습니다. 외부전문가의 공정가치 측정 결과는 재무그룹 담당자에게 직접 보고되며, 회사의 결산 일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무그룹 담당자와 협의를 하고있습니다.

5.7. 수준 3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 민감도 분석대상으로 수준 3으로 분류되는 금융상품 중 해당 공정가치 변동이 당기손익으로 인식되는 파생금융상품이 있고, 공정가치 변동이 기타포괄손익으로 인식되는 매도가능금융자산이 있습니다.

각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도 분석 결과는 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

유리한 변동	불리한 변동	유리한 변동	불리한 변동

금융자산

파생금융상품자산(*1)	148,958	(149,695)	333,336	(330,014)

매도가능금융자산(*2)	774,883	(755,686)	1,672,737	(1,489,016)

합 계	923,841	(905,381)	2,006,073	(1,819,030)

(*1) 파생금융상품은 관련된 주요 관측불가능한 투입변수인 주가변동률을 10% 만큼증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다.(*2) 매도가능금융자산은 주요 관측불가능한 투입변수인 할인율을 1%포인트 만큼 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다.

6. 범주별 금융상품(1) 당기말(단위: 천원)

자산	당기손익인식금융자산	대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

유동

현금성자산(*1)	-	450,728,965	-	-	450,728,965

기타금융자산	-	38,325,191	-	-	38,325,191

파생금융상품자산	27,005,590	-	-	-	27,005,590

매출채권	-	109,278,326	-	-	109,278,326

기타채권	-	1,813,238	-	-	1,813,238

비유동

기타금융자산	-	906,566	-	-	906,566

매도가능금융자산	-	-	35,365,266	-	35,365,266

만기보유금융자산	-	-	-	163,365	163,365

기타채권	-	6,927,196	-	-	6,927,196

합계	27,005,590	607,979,482	35,365,266	163,365	670,513,703

(*1) 상기 금액에는 보유현금이 제외되어 있습니다.

(단위: 천원)

부채	당기손익인식금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계

유동

매입채무 및 기타채무	-	115,426,181	115,426,181

금융보증부채	-	721,667	721,667

비유동

기타금융부채	-	1,830,300	1,830,300

합계	-	117,978,148	117,978,148

(2) 전기말(단위: 천원)

자산	전기손익인식금융자산	대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

유동

현금성자산(*1)	-	133,644,608	-	-	133,644,608

기타금융자산	-	33,612,265	-	-	33,612,265

만기보유금융자산	-	-	-	19,890	19,890

파생금융상품자산	30,609,556	-	-	-	30,609,556

매출채권	-	65,538,346	-	-	65,538,346

기타채권	-	1,109,319	-	-	1,109,319

비유동

기타금융자산	-	19,612	-	-	19,612

매도가능금융자산	-	-	34,309,642	-	34,309,642

만기보유금융자산	-	-	-	152,945	152,945

기타채권	-	5,255,892	-	-	5,255,892

합계	30,609,556	239,180,042	34,309,642	172,835	304,272,075

(*1) 상기 금액에는 보유현금이 제외되어 있습니다.

(단위: 천원)

부채	전기손익인식금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	합 계

유동

매입채무 및 기타채무	-	149,693,492	149,693,492

금융보증부채	-	943,762	943,762

비유동

기타금융부채	-	2,028,000	2,028,000

합계	-	152,665,254	152,665,254

(3) 금융상품 범주별 순손익 구분(단위: 천원)

구분	당기	전기

매도가능금융자산

배당수익	69,636	452,242

이자수익	3,413,477	2,099,609

매도가능금융자산평가손실 (당기손익)	-	(5,431,173)

매도가능금융자산평가이익(손실) (기타포괄손익)	(339,592)	1,313,276

매도가능금융자산처분손실	-	(12,245)

당기손익인식금융자산(부채)

파생상품평가이익	-	8,504,485

파생상품거래이익	63,359,643	5,256,075

파생상품평가손실	(3,603,966)	-

파생상품거래손실	(20,274,781)	(19,811,441)

대여금 및 수취채권

이자수익	4,409,760	2,349,743

외화환산손익	(4,926,969)	462,902

외환차손익	(1,740,993)	1,369,863

상각후원가로 측정하는 금융부채

이자비용	(35)	-

외화환산손익	31,132	(46,245)

외환차손익	(435,621)	210,655

전기에 종속기업 및 관계기업투자로부터 배당금수익 12,000,000 천원을 금융수익으로 인식하였습니다.

7. 금융자산의 신용건전성

외부 신용등급을 얻을 수 있는 경우 외부신용등급 또는 거래상대방의 부도율에 대한역사적 정보를 참조하여 금융자산의 신용건전성을 측정하였습니다.

(단위: 천원)

매 출 채 권	당기말	전기말

손상되지 아니한 매출채권

외부신용등급(*)이 있는 거래상대방

A등급 이상	40,545,228	33,132,802

B등급 이상 A등급 미만	-	-

B등급 미만	2,794,537	-

소 계	43,339,765	33,132,802

외부신용등급(*)이 없는 거래상대방

Group 1	-	133,407

Group 2	65,938,561	32,272,137

Group 3	-	-

소 계	65,938,561	32,405,544

손상된 매출채권	6,600	6,600

매출채권 합계	109,284,926	65,544,946

(*)외부신용등급은 한국신용평가에서 평가한 회사채등급입니다.Group 1- 6개월 미만의 새로운 고객

Group 2- 과거 부도경험이 없는 6개월 이상의 기존 고객

Group 3- 과거 부도경험이 있는 6개월 이상의 기존 고객으로 채무불이행 위험 해소

(단위: 천원)

현금및현금성자산(*)	당기말	전기말

A등급 이상	450,728,965	133,644,608

(*) 재무상태표의 "현금및현금성자산"의 나머지는 직접 보유하고 있는 현금입니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

기타금융자산-유동

A등급 이상	38,325,191	33,612,265

기타금융자산-비유동

A등급 이상	906,566	19,612

매도가능금융자산(*)

B등급 이상	28,363,233	27,307,609

파생금융자산

B등급 이상	27,005,590	30,609,556

(*) 재무상태표상 매도가능금융자산과의 차이는 지분증권 금액에 해당합니다.

8. 매출채권, 미청구공사 및 기타채권 (1) 매출채권, 미청구공사 및 기타채권 내역

당기말 과 전 기말 현재 회사의 매출채권, 미청구공사 및 기타채권의 장부가액과 대손충당금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

채권액	대손충당금	장부가액	채권액	대손충당금	장부가액

유동

매출채권	109,284,926	(6,600)	109,278,326	65,544,946	(6,600)	65,538,346

미청구공사	188,480,616	(1,304,532)	187,176,084	225,114,274	(4,988,462)	220,125,812

기타채권

미수금	714,327	(183,040)	531,287	595,609	(183,040)	412,569

미수수익	1,281,951	-	1,281,951	696,750	-	696,750

소계	1,996,278	(183,040)	1,813,238	1,292,359	(183,040)	1,109,319

비유동

기타채권

장기미수금	2,870,292	(2,870,292)	-	2,870,292	(2,870,292)	-

장기보증금	6,927,196	-	6,927,196	5,255,892	-	5,255,892

소계	9,797,488	(2,870,292)	6,927,196	8,126,184	(2,870,292)	5,255,892

(2) 당기말 과 전기 말 현재 회사의 매출채권 및 기타채권의 연령분석 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기말	매출채권(*1)	기타채권	합계

미수금	미수수익	장기미수금	장기보증금	소계

연체되지 않은 채권	99,344,972	531,287	1,281,951	-	6,927,196	8,740,434	108,085,406

만기 경과 후 3개월 이하	4,871,690	-	-	-	-	-	4,871,690

만기 경과 후 4~6개월 이하	4,965,707	-	-	-	-	-	4,965,707

만기 경과 후 7~12개월 이하	-	-	-	-	-	-	-

만기 경과 후 12~18개월 이하	5,243	-	-	-	-	-	5,243

만기 경과 후 18개월 초과	90,714	-	-	-	-	-	90,714

손상채권(*2)	6,600	183,040	-	2,870,292	-	3,053,332	3,059,932

합계	109,284,926	714,327	1,281,951	2,870,292	6,927,196	11,793,766	121,078,692

(*1) 회사는 외상매출금에 대해 과거의 통상적인 회수기간을 고려하여 청구일로부터 3개월을 만기로 하여 연체채권을 산정하였습니다. (*2) 회사는 채무자의 부도 및 파산 등 회수가 불확실한 채권에 대해서 손상채권으로 분류합니다.

(단위: 천원)

전기말	매출채권(*1)	기타채권	합계

미수금	미수수익	장기미수금	장기보증금	소계

연체되지 않은 채권	62,867,493	412,569	696,750	-	5,255,892	6,365,211	69,232,704

만기 경과 후 3개월 이하	1,123,761	-	-	-	-	-	1,123,761

만기 경과 후 4~6개월 이하	1,119,017	-	-	-	-	-	1,119,017

만기 경과 후 7~12개월 이하	404,789	-	-	-	-	-	404,789

만기 경과 후 12~18개월 이하	5,763	-	-	-	-	-	5,763

만기 경과 후 18개월 초과	17,523	-	-	-	-	-	17,523

손상채권(*2)	6,600	183,040	-	2,870,292	-	3,053,332	3,059,932

합계	65,544,946	595,609	696,750	2,870,292	5,255,892	9,418,543	74,963,489

(*1) 회사는 외상매출금에 대해 과거의 통상적인 회수기간을 고려하여 청구일로부터 3개월을 만기로 하여 연체채권을 산정하였습니다. (*2) 회사는 채무자의 부도 및 파산 등 회수가 불확실한 채권에 대해서 손상채권으로 분류합니다.

(3) 당기말 과 전기말 현재 매출채권 및 기타채권의 공정가치는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로, 공정가치 공시를 위해 별도의 공정가치 평가를 수행하지 않았습니다.

보고일 현재 기타채권의 신용위험의 최대노출금액은 장부금액 전액입니다. 회사가 보유하고 있는 담보 는 없습니다.

(4) 매출채권, 미청구공사 및 기타채권의 대손충당금 변동내역

(단위: 천원)

구분	당기	전기

유동

기초금액	5,178,102	628,504

대손상각비	-	4,549,598

대손충당금환입	(3,683,930)	-

보고기간 말 금액	1,494,172	5,178,102

비유동

기초금액	2,870,292	2,870,292

대손상각비	-	-

대손충당금환입	-	-

보고기간 말 금액	2,870,292	2,870,292

9. 유동비금융자산

당기말 과 전기말 현재 유동비금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

선급금	20,463,387	14,726,337

선급부가세	1,676	1,327,298

선급비용	1,543,621	2,661,791

합계	22,008,684	18,715,426

10. 재고자산

당기말 과 전 기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

평가전금액	평가충당금	재무상태표가액	평가전금액	평가충당금	재무상태표가액

재공품	4,350,026	-	4,350,026	2,028,052	-	2,028,052

원재료	454,379	(454,379)	-	454,379	(454,379)	-

합계	4,804,405	(454,379)	4,350,026	2,482,431	(454,379)	2,028,052

당기 에 비용으로 인식되어 "매출원가" 에 포함 된 재고자산의 원가 는 1,067,422백만원 ( 전 기 : 689,493백만원 )입니 다.

11. 유형자산

가 . 당기말 과 전기 말 현재 유형자산의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말

취득원가	감가상각누계액	장부금액

토지	32,983,115	-	32,983,115

건물	70,908,076	(25,878,022)	45,030,054

구축물	5,629,455	(1,305,280)	4,324,175

기계장치	10,941,594	(7,398,867)	3,542,727

차량운반구	2,266,369	(1,799,057)	467,312

공구와비품	25,783,457	(22,951,362)	2,832,095

건설중인자산	114,000	-	114,000

합계	148,626,066	(59,332,588)	89,293,478

(단위: 천원)

구분	전기말

취득원가	감가상각누계액	장부금액

토지	32,983,115	-	32,983,115

건물	70,874,861	(23,480,955)	47,393,906

구축물	5,629,455	(1,117,625)	4,511,830

기계장치	10,828,394	(6,239,452)	4,588,942

차량운반구	2,434,389	(1,796,407)	637,982

공구와비품	24,540,124	(22,491,071)	2,049,053

건설중인자산	208,680	-	208,680

합계	147,499,018	(55,125,510)	92,373,508

나 . 당기와 전기 중 유형자산 의 주요 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말

토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	공구와비품	건설중인자산	합계

기초 순장부금액	32,983,115	47,393,906	4,511,830	4,588,942	637,982	2,049,053	208,680	92,373,508

취득	-	33,215	-	19,800	10,209	1,258,346	858,251	2,179,821

대체	-	-	-	93,400	251,131	608,400	(952,931)	-

처분	-	-	-	-	(178,511)	(269)	-	(178,780)

감가상각비	-	(2,397,067)	(187,655)	(1,159,415)	(253,499)	(1,083,435)	-	(5,081,071)

기말 순장부금액	32,983,115	45,030,054	4,324,175	3,542,727	467,312	2,832,095	114,000	89,293,478

(단위: 천원)

구 분	전기말

토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	공구와비품	건설중인자산	합계

기초 순장부금액	33,007,485	46,828,133	4,434,220	4,578,104	555,143	2,084,284	-	91,487,369

취득	-	-	-	-	36,200	765,055	5,777,623	6,578,878

대체	-	2,914,568	263,464	1,682,000	243,285	465,626	(5,568,943)	-

처분/재분류	(24,370)	-	-	(441,062)	(4)	(323)	-	(465,759)

감가상각비	-	(2,348,795)	(185,854)	(1,230,100)	(196,642)	(1,265,589)	-	(5,226,980)

기말 순장부금액	32,983,115	47,393,906	4,511,830	4,588,942	637,982	2,049,053	208,680	92,373,508

다. 운용리스 이용 내역회사는 일부 건물을 취소 불가능한 운용리스로 이용하고 있으며, 이러한 리스계약의 기간은 1년~2년입니다. 이에 따라 당기 비용으로 인식된 리스료는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기

리스료 총액	2,550,420

최소리스료	2,550,420

회사가 체결한 운용리스계약은 리스기간 종료시점에 시장가격으로 재계약이 가능 합니다 . 리스계약 종료 시 매수선택권은 존재하지 않으며, 조정리스료는 없습니다. 그 외 배당, 추가 채무 및 추가 리스 등과 관련하여 리스계약상 기타의 제약 사항은 없습니다.

취소불능 운용리스계약의 미래 최소 리스료의 합계는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말

1년 이하	2,631,440

1년 초과 ~ 5년 이하	86,000

5년 초과	-

합계	2,717,440

12. 무형자산

가. 당기말 과 전기말 현재 무형자산의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말

개발비	소프트웨어	산업재산권	건설중인자산	기타의
무형자산(*)	합계

취득원가	2,696,917	4,007,254	1,276,447	179,939	3,797,015	11,957,572

상각누계액	(2,191,245)	(3,347,297)	(386,742)	-	-	(5,925,284)

손상차손누계액	-	-	(236,240)	-	(372,000)	(608,240)

장부금액	505,672	659,957	653,465	179,939	3,425,015	5,424,048

(*) 기타의 무형자산은 회원권입니다.

(단위: 천원)

구분	전기말

개발비	소프트웨어	산업재산권	건설중인자산	기타의무형자산(*)	합계

취득원가	16,575,035	3,894,494	1,069,518	204,159	3,782,140	25,525,346

상각누계액	(9,058,588)	(2,416,123)	(311,417)	-	-	(11,786,128)

손상차손누계액	(6,336,546)	-	(310,154)	-	(372,000)	(7,018,700)

장부금액	1,179,901	1,478,371	447,947	204,159	3,410,140	6,720,518

(*) 기타의 무형자산은 회원권입니다.

나 . 당기와 전기 중 무형자산의 주요변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당 기

개발비	소프트웨어	산업재산권	건설중인자산	기타의무형자산	합계

기초장부금액	1,179,901	1,478,371	447,947	204,159	3,410,140	6,720,518

취득 등	-	73,260	-	222,209	67,900	363,369

대체	-	39,500	206,929	(246,429)	-	-

처분	-	-	-	-	(53,025)	(53,025)

무형자산상각비	(674,229)	(931,174)	(75,325)	-	-	(1,680,728)

무형자산손상차손환입	-	-	73,914	-	-	73,914

기말장부금액	505,672	659,957	653,465	179,939	3,425,015	5,424,048

(단위: 천원)

구분	전 기

개발비	소프트웨어	산업재산권	건설중인자산	기타의무형자산	합계

기초장부금액	11,306,932	1,796,339	683,465	251,445	4,082,140	18,120,321

취득	-	562,940	-	178,569	-	741,509

대체(*1)	-	-	161,482	(225,855)	-	(64,373)

처분	-	-	-	-	(300,000)	(300,000)

무형자산상각비	(3,790,485)	(880,908)	(86,846)	-	-	(4,758,239)

무형자산손상차손(*2)	(6,336,546)	-	(310,154)	-	(372,000)	(7,018,700)

기말장부금액	1,179,901	1,478,371	447,947	204,159	3,410,140	6,720,518

(*1) 건설중인자산 중 일부는 지급수수료로 대체되었습니다. (*2) 회사는 전기 중 사업성이 낮은 특정 개발비 프로젝트에 대해 회수가능성이 낮은 것으로 판단하여 해당 장부가액 6,336,546천원 전액을 손상하였으며, 손익계산서상 기타비용에 포함되어 있습니다. 해당 손상된 개발비는 공정장비부문에 해당합니다.다. 당기 중 발생한 무형자산상각비는 판매관리비에 1,680,729천원 포함되어 있으며, 전기의 무형자산상각비는 매출원가에 880,909천원, 판매비와관리비에 3,877,330천원 포함되어 있습니다.라. 당기와 전기에 비용으로 인식한 연구개발비는 각각 10,386,466천원과 8,494,317천원입니다.

13. 종속기업 및 관계기업투자(1) 종속기업 및 관계기업 투자현황

(단위: 천원)

구분	기업명	소재국	주식수(주)	지분율(%)	당기말	전기말

종속기업	(주)둔포기계	대한민국	481,489	100.00	15,792,951	15,792,951

(주)에이디엠	"	242,940	100.00	3,981,456	3,981,456

(주)에스에프에이서비스	"	300,000	100.00	1,500,000	1,500,000

SFA(HK) Limited	홍콩	39,700,000	100.00	6,166,086	6,166,086

SFA VIETNAM CO., LTD	베트남	-	100.00	155,301	155,301

(주)에스에프에이반도체(*1)	대한민국	67,032,487	47.76	163,877,125	163,877,125

에스엔유프리시젼(주)(*2)	"	9,693,200	31.12	37,111,558	37,111,558

합계	228,584,477	228,584,477

(*1) 회사는 (주)에스에프에이반도체의 지분 47.76% 를 보유하고 있으며, (주)에스에프에이반도체로부터 취득한 신종자본증권을 지분증권으로 보아 종속기업투자주식으로 분류하였습니다.(*2) 회사는 전기 중 에스엔유프리시젼(주)의 지분 31.12% 를 취득하였습니다. 에스엔유프리시젼(주)에 대한 소유지분율이 과반수 미만이나 나머지 주주는 대부분 1% 이하 주주로 넓게 분산되어 있으며, 과거 주주총회 참석율을 고려할 경우 현재 회사의 지분율 만으로도 의사결정과정에서 과반수의 의결권을 행사할 수 있었던 상황 등을 고려하여 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

(2) 종속기업 및 관계기업 투자의 변동내역

(단위: 천원)

구분	당 기	전 기

기초 장부금액	228,584,477	185,945,988

취득	-	42,638,489

보고기간말 장부금액	228,584,477	228,584,477

14. 사용제한 기타금융자산 가. 당기말 과 전기말 사용 제한 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

과목	내용	금융기관명	당기말	전기말	사용제한내용

기타금융자산(유동)	자사주신탁	NH투자증권	20,896,689	20,688,142	사용제한(*1)

정기예금	하나은행	-	100,000	질권설정(*2)

외화보통예금	우리은행	21,049	-	증거금

예치증거금	삼성선물	17,407,453	12,824,123	위탁증거금

기타금융자산(비유동)	별단예금	하나은행	1,500	-	당좌개설보증금

별단예금	우리은행	-	1,500	당좌개설보증금

정기예금	하나은행	885,000	-	질권설정(*2)

합계	39,211,691	33,613,765

(*1) 자사주신탁 계약기간은 1년으로 중도해지 수수료가 존재하며 자사주매입 목적으로만 사용할 수 있습니다.(*2) 종업원에 대한 차입금 지급보증 목적으로 은행에 질권으로 설정되어 있습니다.

15. 매도가능금융자산 가 . 당기말 과 전기말 현 재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

지분증권

출자금	186,276	186,276

비상장주식	6,815,757	6,815,757

소계	7,002,033	7,002,033

채무증권

전환사채(*)	16,742,613	15,482,599

신주인수권부사채(*)	11,620,620	11,825,010

소계	28,363,233	27,307,609

합계	35,365,266	34,309,642

(*) 상기 전환사채 및 신주인수권부사채에 부여된 전환권 및 신주인수권, 조기상환청구권, 조기상환권은 그 경제적 특성이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 아니하거나, 독립된 파생상품임에 따라 주계약으로부터 분리하여 파생상품으로 분류하고 있습니다. 따라서 회사는 당기말 현재 전환권 및 신주인수권, 조기상환청구권, 조기상환권에 해당하는 금액으로 27,005,590천원의 파생상품자산을 계상하고 있으며, 매 결산기에 공정가치로 평가하여 관련 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이와 관련하여 당기에 파생상품평가손실 3,603,966 천 원을 당기손실으로 인식하였습니다(주석 5와 6 참조).

나 . 당 기와 전기 중 매도 가능금융 자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

기초금액	34,309,642	23,713,731

취득	-	14,097,218

처분 등	-	(220,143)

평가손익	(339,592)	(4,117,897)

이자수익	1,395,216	836,733

기말금액	35,365,266	34,309,642

16. 만기보유금융자산

가 . 당기말 과 전 기말 현재 만기보유금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

취득원가	공정가치	장부가액	취득원가	공정가치	장부가액

유동

만기보유금융자산

국공채 등	-	-	-	19,890	19,890	19,890

유동소계	-	-	-	19,890	19,890	19,890

비유동

만기보유금융자산

국공채 등	163,365	163,365	163,365	152,945	152,945	152,945

비유동소계	163,365	163,365	163,365	152,945	152,945	152,945

합계	163,365	163,365	163,365	172,835	172,835	172,835

나. 당기말 과 전기 말 현재 만기보유금융자산의 만기내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기말	1년 이내	1년 초과 2년 이내	2년 초과	합계

만기보유금융자산(*)	-	-	163,365	163,365

(*) 만기보유금융자산 중 손상되거나 및 연체된 자산은 없습니다.

(단위: 천원)

전기말	1년 이내	1년 초과 2년 이내	2년 초과	합계

만기보유금융자산(*)	19,890	-	152,945	172,835

(*) 만기보유금융자산 중 손상되거나 및 연체된 자산은 없습니다.

17. 매입채무 및 기타채무 당기말 과 전기말 현재 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

매입채무및기타채무(유동)

매입채무	78,378,756	122,136,372

미지급금	28,362,552	23,036,914

미지급비용	8,684,873	4,520,206

합 계	115,426,181	149,693,492

18. 초과청구공사 및 비금융부채

당기말 과 전기 말 현재 초과청구공사 및 비금 융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

초과청구공사	254,792,502	126,898,075

비금융부채

예수금	685,237	599,438

부가세예수금	4,335,013	-

소계	5,020,250	599,438

19. 퇴직급여19.1 확정급여제도

회사가 운영하고 있는 확정급여제도는 최종임금기준 연금제도입니다. 연금의 수준은종업원의 근무기간 및 최종 임금에 근거하여 산출되며, 연금의 대부분은 기금에 적립되어 외부 전문 신탁사에 의해 운영되나, 일부 연금은 기금에 적립되어 있지 않습니다. 한편, 기금을 운영하는 외부 전문 신탁사는 국가의 규제를 받고 있습니다.

(1) 순확정급여부채(자산) 산정내역(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

기금이 적립된 확정급여채무의 현재가치	38,600,067	35,538,624

사외적립자산의 공정가치	(40,488,083)	(35,211,560)

재무상태표상 부채(자산)	(1,888,016)	327,064

(2) 확정급여채무의 변동내역(단위: 천원)

구분	당기	전기

기초금액	35,538,624	30,139,270

당기근무원가	4,396,441	4,130,730

이자원가	1,025,487	816,913

재측정요소:

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	-	135,550

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	(1,605,492)	(299,264)

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	1,533,422	1,415,581

과거근무원가	-	2,282,341

급여지급액	(2,288,415)	(3,123,374)

관계기업 전입	-	40,877

보고기간말 금액	38,600,067	35,538,624

(3) 사외적립자산의 변동내역(단위: 천원)

구분	당기	전기

기초금액	35,211,560	29,407,325

이자수익	996,433	795,935

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익(이자수익에 포함된 금액 제외)	(448,766)	(119,956)

사용자의 기여금	6,937,483	7,500,000

급여지급액	(2,208,627)	(2,403,119)

관계기업 전입	-	31,375

보고기간말 금액	40,488,083	35,211,560

(4) 주요 보험수리적 가정(단위: %)

구분	당기말	전기말

할인율	3.83	2.95

미래임금상승률	4.73	4.72

(5) 사외적립자산의 구성내역(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

금액	구성비(%)	금액	구성비(%)

정기예금	40,483,183	99.99	35,206,660	99.99

국민연금전환금	4,900	0.01	4,900	0.01

합계	40,488,083	100	35,211,560	100

(6) 주요 가정 변동에 따른 당기 확정급여채무의 민감도 분석

(단위: 천원)

구분	확정급여채무에 대한 영향

가정의 변동	가정의 증가	가정의 감소

할인율	1% 포인트	(1,846,374)	2,071,256

임금상승률	1% 포인트	2,067,288	(1,875,120)

상기의 민감도 분석은 다른 가정은 일정하다는 가정하에 산정됐습니다. 주요 보험수리적가정의 변동에 대한 확정급여채무의 민감도는 재무상태표에 인식된 확정급여채무 산정 시 사용한 예측단위접근법과 동일한 방법을 사용하여 산정됐습니다. 민감도 분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다.

회사는 확정급여연금제도를 통해 다양한 위험에 노출돼 있으며, 주요한 위험 요인은 아래와 같습니다.

- 우량채 수익률의 하락

우량채 수익률의 하락은 제도가 보유하고 있는 채무증권의 가치를 증가시켜 일부 상쇄되는 효과가 있으나 확정급여부채 역시 증가될 것입니다.

- 자산의 변동성

순확정급여부채는 우량회사채 수익률을 바탕으로 산출된 할인율을 적용하여 산정됐습니다. 만약 사외적립자산의 성과가 할인율을 하회하는 경우에는 결손이 발생할 수 있습니다. 사외적립자산은 대부분 정기예금으로 구성되어 있습니다.

(7) 미래현금흐름에 대한 확정급여제도의 영향

회사는 기금의 적립수준을 매년 검토하고, 기금에 결손이 발생하는 경우 이를 보전하는 정책을 보유하고 있습니다.

2018년 12월 31일 로 종료하는 회계연도의 예상기여금은 2,805백 만원입니다.

당기말 현재 할인되지 않은 연금 급여지급액의 만기 분석은 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	1년미만	1년~2년미만	2~5년미만	5년이상	합계

급여지급액	4,408,390	3,758,883	10,706,307	66,131,204	85,004,784

확정급여채무의 가중평균만기는 7.84년 입니다.

(8) 손익계산서에 반영된 금액(단위: 천원)

구분	당기	전기

당기근무원가	4,396,441	4,130,730

순이자원가	29,054	20,978

과거근무원가	-	2,282,341

종업원 급여에 포함된 총 비용	4,425,495	6,434,049

당 기와 전기 중 손익계 산서에 인식한 확정급여제도 관련 비용의 계정과목별 금액은 다음과 같습니 다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

제조원가	2,511,815	3,515,989

판매비와 관리비	1,913,680	2,918,060

합계	4,425,495	6,434,049

19.2 확정기여제도 당기 중 확정기여제도와 관련해 비용으로 인식한 금액은 68,048 천원(전기 22,968천원)입니다.

20. 충당부채

가 . 당기말 과 전 기말 현 재 회사의 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

하자보수충당부채	24,065,029	13,731,037

나 . 당 기와 전기 중 회사 의 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

하자보수충당부채	기타충당부채	합계	하자보수충당부채	기타충당부채	합계

기초잔액	13,731,037	-	13,731,037	9,665,180	-	9,665,180

전입액	11,805,980	310,440	12,116,4 20	5,853,772	236,169	6,089,941

사용액	(1,471,988)	( 310,440 )	(1,782,428)	(1,787,915)	(236,169)	(2,024,084)

기말잔액	24,065,029	-	24,065,029	13,731,037	-	13,731,037

21. 이 연법인세 (1) 이 연 법 인 세자 산과 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

이연법인세자산

12개월 후에 결제될 이연법인세자산	17,283,714	14,766,789

12개월 이내에 결제될 이연법인세자산	4,281,261	2,710,852

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채	(13,677,153)	(14,510,835)

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채	(630,468)	(287,972)

이연법인세자산(부채) 순액	7,257,354	2,678,834

(2) 이연법인세의 총 변동액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

기초금액	2,678,834	461,799

손익계산서에 반영된 이연법인세	4,405,178	2,202,867

기타포괄손익에 반영된 이연법인세	173,342	14,168

기말금액	7,257,354	2,678,834

(3) 당기와 전기 중 동일과세당국과 관련된 금액을 상계하기 이전의 이연법인세자산과 부채의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기	기초이연법인세자산(부채)	손익계산서	기타포괄손익	기말이연법인세자산(부채)

미수수익	(168,614)	(141,618)	-	(310,232)

퇴직급여충당금	7,711,853	669,018	91,161	8,472,032

퇴직보험료	(7,346,950)	(1,231,252)	-	(8,578,202)

대손충당금	1,182,750	(930,743)	-	252,007

하자보수충당금	3,322,910	2,500,827	-	5,823,737

외화환산이익	(119,359)	110,818	-	(8,541)

외화환산손실	18,326	1,174,198	-	1,192,524

지분법평가이익	(2,526,502)	-	-	(2,526,502)

지분법자본변동	1,633	-	-	1,633

토지	128,667	-	-	128,667

압축기장충당금(토지)	(135,343)	-	-	(135,343)

연구인력개발준비금	(1,402,632)	1,090,936	-	(311,696)

미지급비용	527,016	522,112	-	1,049,128

구축물	65,888	(2,720)	-	63,168

개발비	1,478,931	(768,347)	-	710,584

특허권	51,185	(14,624)	-	36,561

미확정상여	568,248	(164,358)	-	403,890

회원권손상차손	267,801	-	-	267,801

미확정비용	202	(202)	-	-

특허비용(특허출원,등록비)	96,309	(19,283)	-	77,026

특허권(취득원가)	22,582	(6,064)	-	16,518

구상금	-	109,960	-	109,960

미지급비용 (판매장려금)	86,175	526,334	-	612,509

매도가능증권	(74,038)	-	82,181	8,143

매도가능증권평가손실	1,314,344	-	-	1,314,344

파생상품	(2,540,618)	872,160	-	(1,668,458)

매도가능증권 (사채상각분)	(256,361)	(337,642)	-	(594,003)

금융보증부채	228,390	(53,746)	-	174,644

선급비용(금융보증)	(228,390)	53,746	-	(174,644)

특허권(손상차손)	74,530	(50,198)	-	24,332

미지급비용(agent fee)	328,137	443,064	-	771,201

감가상각비(업무용승용차)	1,764	52,802	-	54,566

합계	2,678,834	4,405,178	173,342	7,257,354

(단위: 천원)

전기	기초이연법인세자산(부채)	손익계산서	기타포괄손익	기말이연법인세자산(부채)

미수수익	(57,093)	(111,521)	-	(168,614)

퇴직급여충당금	6,240,643	1,139,229	331,981	7,711,853

퇴직보험료	(6,160,137)	(1,186,813)	-	(7,346,950)

대손충당금	518,195	664,555	-	1,182,750

하자보수충당금	2,338,971	983,939	-	3,322,910

외화환산이익	(145,728)	26,369	-	(119,359)

외화환산손실	20,409	(2,083)	-	18,326

통화선도평가이익	(33,323)	33,323	-	-

통화선도평가손실	1,723,661	(1,723,661)	-	-

지분법평가이익	(2,526,502)	-	-	(2,526,502)

지분법자본변동	1,633	-	-	1,633

토지	128,667	-	-	128,667

압축기장충당금(토지)	(135,343)	-	-	(135,343)

연구인력개발준비금	(3,461,568)	2,058,936	-	(1,402,632)

국고보조금	909,530	(909,530)	-	-

미지급비용	495,084	31,932	-	527,016

구축물	68,608	(2,720)	-	65,888

개발비	32,256	1,446,675	-	1,478,931

특허권	65,810	(14,625)	-	51,185

미확정상여	72,600	495,648	-	568,248

회원권손상차손	199,160	68,641	-	267,801

미확정비용	1,412	(1,210)	-	202

특허비용(특허출원,등록비)	115,592	(19,283)	-	96,309

특허권(취득원가)	28,645	(6,063)	-	22,582

구상금	129,470	(129,470)	-	-

미지급비용 (판매장려금)	183,777	(97,602)	-	86,175

매도가능증권	243,775	-	(317,813)	(74,038)

매도가능증권평가손실	-	1,314,344	-	1,314,344

파생상품	(482,533)	(2,058,085)	-	(2,540,618)

매도가능증권 (사채상각분)	(53,872)	(202,489)	-	(256,361)

금융보증부채	287,578	(59,188)	-	228,390

선급비용(금융보증)	(287,578)	59,188	-	(228,390)

특허권(손상차손)	-	74,530	-	74,530

미지급비용(agent fee)	-	328,137	-	328,137

감가상각비(업무용승용차)	-	1,764	-	1,764

합계	461,799	2,202,867	14,168	2,678,834

22. 기타금융부채

당기말 과 전기 말 현재 기타금 융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

예수보증금	1,830,300	2,028,000

23. 자본금 당기말 및 전기말 현재 회사의 정관에 의하여 발행할 주식의 총수는 150,000,000주(1주의 금액: 500원) 입니다. 회사는 2017년 5월 29일자 이사회 결의에 따라 17,954,380주를 무상증자하였으며, 당기말 현재 회사가 발행한 보통주식의 수는 35,908,760주입니다.

24. 자본잉여금회사 의 당기 말 및 전기말의 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

주식발행초과금	3,258,716	12,318,177

자기주식처분이익	30,675,848	15,089,600

합계	33,934,564	27,407,777

25. 이익잉여금(1) 회사 의 당기말 및 전 기말의 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

법정적립금(*1)	4,488,595	4,488,595

이익준비금	4,488,595	4,488,595

임의적립금	284,672,917	284,672,917

기업합리화적립금	2,782,301	2,782,301

재무구조개선적립금	2,700,000	2,700,000

사업확장적립금	108,000,000	108,000,000

사업손실준비금	15,090,616	15,090,616

연구및인력개발준비금(*2)	106,800,000	106,800,000

기타임의적립금	49,300,000	49,300,000

미처분이익잉여금	417,041,392	258,109,301

합계	706,202,904	547,270,813

(*1) 회사는 대한민국에서 제정되어 시행 중인 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에달할 때까지 매 결산기마다 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우 그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.

(*2) 회사는 조세특례제한법의 규정에 의하여 법인세 산출시 신고조정에 의해 손금산입하는 연구및연구개발준비금을 이익잉여금 처분시 별도 적립하고 있습니다. 동 준비금 중 관계세법의 규정에 따라 환입하는 금액은 배당할 수 있습니다.

(2) 이익잉여금처분계산서(단위: 천원)

과 목	제 20(당) 기	제 19(전) 기

미처분이익잉여금	417,041,392	258,109,301

전기이월이익잉여금	238,565,723	168,693,020

순확정급여부채의 재측정요소	(285,536)	(1,039,842)

당기순이익	178,761,205	90,456,123

이익잉여금 처분액	49,177,047	19,543,578

배당금 (현금배 당주 당배당금(률): 보통주: 당기 1,245원(249%) 전기 1,120원(224%)	44,706,406	19,543,578

이익준비금	4,470,641	-

차기이월 미처분이익잉여금	367,864,345	238,565,723

(*1)전기의 주당배당금은 당기중 무상증자로 소급반영함

26. 기타자본항목 및 기타포괄손익누계액가. 회사의 당기말 및 전기말의 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

자본조정

자기주식	-	(22,481,586)

기타포괄손익누계액

매도가능금융자산평가손익	(25,506)	231,905

나. 회사는 주식의 가격안정 및 단주처리를 목적으로 자기주식을 보유하고 있으며, 당 기에 전량 처분하였습니다. 전기말 현재 보통주 자기주식수는 504,757주 로 , 동 주식에 대한 취득원가로 자본조정에 계상되어 있습니다. 다. 당기 중 기타포괄손익누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

기초	증감	이연법인세	당기말

매도가능금융자산평가손익	231,905	(339,592)	82,181	(25,506)

27. 매출액과 매출원가 가 . 당기와 전기 중 매출액 및 매출원가의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

매출액(*)	1,313,864,576	849,971,815

국내	849,167,241	646,707,549

해외	464,697,335	203,264,266

매출원가	1,067,422,437	689,493,157

국내	710,650,686	534,324,924

해외	356,771,751	155,168,233

(*) 상기의 당기 매출액은 매출에누리 4,031백만원이 차감된 금액입니다. 나. 당기 및 전기 중 건설계약 관련하여 회사가 수익으로 인식한 공사수익금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

공사수익금액(*)	1,307,943,211	840,298,046

(*) 회사의 당기 매출액에는 상기의 공사수익금액 이외에 재화의 판매 등으로 인한 매출액 5,922백만원(전기 9,674 백만원)이 포함되어 있습니다.

다. 당기말 및 전기말 현재 회사의 진행중인 건설계약과 관련된 누적공사수익 등의내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

누적공사수익	2,020,166,967	1,069,143,905

누적공사원가	(1,634,527,781)	(864,686,664)

누적공사손익	385,639,186	204,457,241

미청구공사잔액	187,176,084	220,125,812

초과청구공사잔액	254,792,502	126,898,075

라. 당기와 전기 중 회사의 물류시스템 및 공정장비 사업부의 주요 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명(*1)	매출	매입	채권(*2)	채무(*3)

당기	전기	당기	전기	당기말	전기말	당기말	전기말

삼성전자(주)	9,538,542	4,957,456	-	-	1,931,445	2,410,802	785,580	983,469

삼성디스플레이(주)	749,021,293	555,952,132	26,388	18,480	31,612,639	82,323,284	204,931,518	94,266,372

Samsung Display Dongguan	20,160,958	5,478,049	-	-	19,365,584	4,036,512	92,023	-

Samsung Display Tianjin	13,113,016	13,630,191	-	-	5,613,798	11,136,445	5,678	125,386

Samsung Suzhou LCD	2,800,927	4,485,062	-	-	75,791	1,933,523	62,598	411,502

Samsung Display Vietnam	134,567,328	20,403,104	-	-	11,626,103	21,322,725	9,639,342	12,954,227

Samsung (China) Semiconductor	11,161,364	4,001,759	-	-	-	1,543,020	1,010,580	250,764

Samsung Electronics Suzhou Semiconductor	367,215	718,213	-	-	27,325	-	63,531	-

삼성코닝어드밴스드글라스	9,929,236	380,043	36,494	-	23,430	209,565	1,757,469	-

합 계	950,659,879	610,006,009	62,882	18,480	70,276,115	124,915,876	218,348,319	108,991,720

(*1) 상기의 주요 외부고객 회사들은 모두 삼성전자(주) 및 이와 동일 지배하에 있는 회사에 해당합니다. (*2) 미청구공사 금액이 포함되어 있습니다.(*3) 초과청구공사 금액이 포함되어 있습니다. 마. 당기말 현재의 공사수익금액이 전기 매출액의 5% 이상인 프로젝트의 계약별 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

계약구분(*1)	계약일	계약상납품기한(*2)	진행률	미청구공사(*3)	매출채권

총액	대손충당금	총액	대손충당금

제조장비1	2013-02-28	2020-02-27	86.6%	13,588,542	-	-	-

제조장비2	2014-05-28	2015-03-31	100.0%	-	-	-	-

제조장비3	2014-12-17	2016-06-30	100.0%	-	-	-	-

제조장비4	2014-12-18	2015-11-30	99.0%	9,815,565	-	2,357,080	-

제조장비5	2015-04-02	2016-06-30	93.2%	(474,061)	-	4,400,560	-

제조장비6	2015-06-16	2015-10-15	95.7%	(1,122,302)	-	-	-

제조장비7	2015-09-29	2016-12-31	96.1%	4,607,373	(1,096,783)	2,451,042	-

제조장비8	2016-02-26	2016-08-28	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비9	2016-03-30	2016-12-31	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비10	2016-05-12	2016-08-28	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비11	2016-08-08	2016-12-31	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비12	2016-09-19	2016-12-31	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비13	2016-10-31	2017-12-31	92.1%	1,254,746	-	-	-

제조장비14	2016-11-09	2017-06-30	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비15	2016-12-09	2017-12-31	92.1%	(3,284,096)	-	-	-

제조장비16	2016-12-15	2017-04-30	92.0%	13,395,401	-	-	-

제조장비17	2016-12-21	2018-04-28	5.2%	(4,964,700)	-	-	-

제조장비18	2017-03-16	2017-06-27	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비19	2017-03-17	2017-10-31	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)	(*4)

제조장비20	2017-04-26	2017-12-09	77.6%	28,918,065	-	-	-

제조장비21	2017-09-21	2018-06-30	44.2%	32,212,181	-	5,660,206	-

제조장비22	2017-09-29	2019-05-31	0.0%	(7,731,150)	-	-	-

합계	86,215,564	(1,096,783)	14,868,888	-

(*1) 상기 분류는 세부 프로젝트별로 분할된 건들을 고객사의 발주서 기준으로 병합한 분류입니다. (*2) 납기일자는 최초 발주서 상의 고객사 입고일자이며, 고객사 입고 이후 설치/시운전/고객사 검수 등의 공정이 진행되고 있으며, 일부의 경우 고객사의 제조라인 설치일정 변경 등으로 고객사와의 협의에 따라 변경조정되고 있습니다. (*3) 부(-)의 미청구공사 금액은 초과청구공사입니다. (*4) 발주사와 체결한 2016.2.25자 비밀유지계약서와 2016.2.26자, 2016.3.30자, 2016.5.12자, 2016.8.8자, 2016.9.19자, 2016.11.09자, 2017.3.16자 및 2017.3.17 자 고객사 발주서에 따르면 동 계약과 관련된 정보를 발주자의 동의 없이 공시하지 못하도록 되어 있어, 회사는 관련 계약정보를 공시할 경우에는 계약위반에 따른 손해배상청구 가능성이 높은 것으로 판단하여, 기업회계기준서 제1011호 한45.2(2)에 따라 해당 항목의 공시를 생략하였습니다. 회사는 생략된 공시 항목을「자본시장법」상 증권신고서, 투자설명서, 사업(분ㆍ반기)보고서 등을 통해 공시ㆍ공개한 사실이 없으며, 이 항목을 2017년 재무제표의 주석에서 공시하지 않는다는 사실을 2018년 2월 13일 감사위원회에 보고하였습니다.

바. 영업부문별로 구분된 발생한 누적공사원가를 총예정원가로 나눈 비율을 진행률 측정에 사용하는 계약에 대한 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

영업부문	공사손실충당부채	공사손익 변동금액	예정원가 변동금액	미청구공사	매출채권(*)

추정변경	오류수정	추정변경	오류수정	총액	대손충당금	총액	대손충당금

물류시스템	-	2,373,741	-	(2,140,042)	-	88,475,352	(1,096,783)	88,624,225	(6,600)

공정장비	-	700,211	-	(417,193)	-	100,005,264	(207,749)	16,973,472	-

합 계	-	3,073,952	-	(2,557,235)	-	188,480,616	(1,304,532)	105,597,697	(6,600)

(*)진행기준 해당 매출채권으로, 인도기준 매출채권 3,687백만원이 제외되어 있습니다.

사. 공사수익과 총예정원가의 추정치 변동

당기 중 물류시스템 및 공정장비 사업부의 원가 변동 요인이 있어, 당기말 현재 진행 중인 계약의 공사수익 및 총예정원가의 추정치가 변동되었고, 이에 따라 당기와 미래기간의 손익, 미청구공사에 영향을 미치는 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	공사수익의추정 변동	총예정원가의추정 변동	당기 손익에미치는 영향	미래 손익에미치는 영향	미청구공사에미치는 영향

물류시스템	-	(2,140,042)	2,373,741	(233,699)	2,373,741

공정장비	-	(417,193)	700,211	(283,018)	700,211

합계	-	(2,557,235)	3,073,952	(516,717)	3,073,952

당 기와 미래 손익에 미치는 영향은 계약 개시 후 당기말까지 발생한 상황에 근거하여추정한 총예정원가와 당기말 현재 공사수익의 추정치에 근거하여 산정한 것이며, 총예정원가와 공사수익은 미래 기간에 변동될 수 있습니다.

28. 판매비와 관리비(단위: 천원)

구분	당기	전기

인건비	19,993,497	20,382,859

퇴직급여	1,943,189	2,921,446

복리후생비	3,150,115	2,947,509

여비교통비	1,441,053	1,249,651

도서인쇄비	47,402	31,102

통신비	151,622	165,653

차량유지비	309,545	302,927

연료비	34,153	31,789

세금과공과	368,798	356,962

임차료	53,195	35,795

수선비	17,360	16,590

보험료	5,705,991	1,431,309

교육훈련비	80,433	115,044

용수비	25,539	14,992

지급수수료	10,502,280	5,967,270

교제비	923,453	877,646

동력비	251,380	239,530

소모품비	169,356	155,035

광고선전비	45,844	18,000

행사비	275,539	194,972

유형자산상각비	503,767	1,539,199

무형자산상각비	1,680,729	3,877,330

대손상각비(환입)	(3,683,931)	4,366,558

운반비	6,645	5,504

회의비	57,892	61,737

경상연구개발비	10,386,466	8,494,317

합계	54,441,312	55,800,726

29. 기타수익과 기타비용 (1) 기타수익

(단위: 천원)

구분	당기	전기

외환차익	3,107,617	3,137,078

외화환산이익	31,312	489,602

파생상품평가이익	-	8,504,485

파생상품거래이익	63,359,643	5,256,075

유형자산처분이익	54,151	971,113

무형자산처분이익	5,475	132,600

잡이익	5,951,640	4,325,781

정부보조금수익	570,609	4,791,156

합계	73,080,447	27,607,890

(2) 기타비용(단위: 천원)

구분	당기	전기

외환차손	5,751,362	1,510,318

외화환산손실	2,030,402	75,514

파생상품평가손실	3,603,966	-

파생상품거래손실	20,274,781	19,811,441

매도가능금융자산평가손실	-	5,431,173

매도가능금융자산처분손실	-	12,245

기타대손상각비	-	183,040

유형자산처분손실	6,474	195,798

무형자산손상차손	-	7,018,700

기부금	16,725	122,155

잡손실	16	187

합계	31,683,726	34,360,571

30. 비용의 성격별 분류(단위: 천원)

구분	당기	전기

재고자산의 변동	(2,321,974)	(676,142)

원재료 매입액	941,871,116	604,953,763

급여	64,575,208	60,579,705

퇴직급여	4,493,543	6,457,017

복리후생비	12,359,736	10,709,729

여비교통비	7,858,617	6,018,675

임차료	6,015,302	2,069,738

지급수수료	27,906,965	13,770,304

감가상각비 및 무형자산상각비	6,761,799	9,985,219

차량유지비	868,751	833,397

소모품비	2,265,230	1,503,928

수선비	558,170	538,057

동력비	5,041,275	3,296,480

안전관리비	18,546,070	6,112,073

운반비	5,644,928	2,068,806

대손상각비(환입)	(3,683,931)	4,366,558

하자보수충당부채 전입액	11,805,980	5,853,772

기타	11,296,964	6,852,804

영업비용의 합계(*)	1,121,863,749	745,293,883

(*) 손익계산서의 매출원가, 판매비와관리비를 합한 금액입니다.

31. 법인세비용 가. 당기 및 전기 중 회사의 법인세 비용의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

당기법인세

당기법인세 등 부담액	69,347,552	26,613,509

전기법인세의 조정사항	133,275	(33,593)

총당기법인세	69,480,827	26,579,916

이연법인세(주석 21)

일시적차이의 증감	(4,578,520)	(2,217,035)

총이연법인세	(4,578,520)	(2,217,035)

자본에 직접 부가되는 법인세부담액	(4,802,742)	14,168

법인세비용	60,099,565	24,377,049

나. 당기 및 전기 중 회사의 법인세비용차감전 순이익에 대한 법인세비용과 이론적으로 계산된 금액과의 차이는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기	전기

법인세비용차감전순이익	238,860,770	114,833,172

적용세율에 따른 법인세	56,941,117	27,364,933

조정사항	3,158,448	(2,987,884)

세액공제 및 감면	(531,642)	(418,065)

전기법인세의 조정사항	133,275	(33,593)

미환류세제로 인한 효과	2,998,117	-

비공제비용 등 효과	558,698	(2,536,226)

법인세비용	60,099,565	24,377,049

유효법인세율(*)	25.16%	21.23%

(*) 당기 법인세율의 증가는 주로 미환류소득에 대한 법인세 납부세액의 발생에 기인합니다.

다. 당기말 및 전기말 현재 자본에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

반영 전	법인세효과	반영 후	반영 전	법인세효과	반영 후

매도가능금융자산 평가손익	(339,592)	82,181	(257,411)	1,313,276	(317,813)	995,463

순확정급여부채의 재측정요소	(376,697)	91,161	(285,536)	(1,371,823)	331,981	(1,039,842)

자기주식처분이익	20,562,332	(4,976,084)	15,586,248	-	-	-

합 계	19,846,043	(4,802,742)	15,043,301	(58,547)	14,168	(44,379)

32. 주당순이익

가 . 당기와 전기 의 주당 순이익의 계산내역은 다음과 같습니다.

구분	당기	전기

(1) 당기순이익 (원)	178,761,205,246	90,456,122,563

(2) 가중평균유통보통주식수(*)	35,521,347	34,899,246

(3) 주당순이익(원) [(1)/(2)]	5,033	2,592

(*) 전기 가중평균유통주식수는 기업회계기준서 제 1033호에 따라 무상증자를 통해 유통되는 보통주식수의 변동을 소급반영하여 재계산하였습니다.

나. 가중평균유통보통주식수의 계산- 당기

구분	기준일	유통보통주식수	가중치	적수

기초	2017.01.01	34,899,246	47	1,640,264,562

자기주식 처분	2017.02.17	34,930,026	96	3,353,282,496

자기주식 처분	2017.05.24	35,908,760	222	7,971,744,720

합계	365	12,965,291,778

- 가중평균유통보통주식수 : 12,965,291,778 ÷ 365 = 35,521,347

- 전기

구분	기준일	유통보통주식수	가중치	적수

기초	2016.01.01	34,899,246	366	12,773,124,036

- 가중평균유통보통주식수 : 12,773,124,036 ÷ 366 = 34,899,246

다. 회사는 희석화 증권을 보유하고 있지 아니하므로, 희석주당순이익은 기본주당순이익과 일치합니다.

33. 배당금 20 16년 12월 31일 로 종료하는 회계기간에 대한 배당 금 19,543,578천원 은 2017년 4 월 에 지급되었습니다 . 2017년 12월 31일로 종료되는 회계연도에 대한 회사의 주당 배당 금 및 총 배당금은 각각 1,245원과 44,706,406천원이며 2018년 3월 중 예정된 정기주주총회에 의안으로 상정될 예정입니다. 당기의 재무제표는 이러한 미지급 배당금을 포함하고 있지 않습니다.

34. 영업으로부터 창출된 현금(1) 영업으로부터 창출된 현금

(단위: 천원)

구분	당기	전기

당기순이익	178,761,205	90,456,123

현금유출 없는 비용의 가산 등 :	112,215,874	84,499,693

법인세비용	60,099,565	24,377,049

감가상각비/무형자산상각비	6,761,799	9,985,219

외화환산손실	4,927,339	75,727

퇴직급여	4,425,495	6,434,049

지급수수료	-	64,374

이자비용	35	-

매도가능금융자산평가손실	-	5,431,173

파생상품평가손실	3,603,966	-

파생상품거래손실	20,274,781	19,811,441

유형자산처분손실	6,474	195,798

하자보수충당부채전입액	11,805,980	5,853,772

기타충당부채전입액	310,440	236,169

매도가능금융자산처분손실	-	12,245

무형자산손상차손	-	7,018,700

대손상각비	-	4,366,558

기타의대손상각비	-	183,040

재고자산평가손실	-	454,379

현금유입 없는 수익의 차감 등 :	(75,101,490)	(32,308,251)

외화환산이익	31,503	492,384

파생상품평가이익	-	8,504,485

파생상품거래이익	63,359,643	5,256,075

유형자산처분이익	54,151	971,113

이자수익	7,823,237	4,499,352

대손충당금환입	3,683,931	-

무형자산처분이익	5,475	132,600

무형자산손상차손 환입	73,914	-

배당금수익	69,636	12,452,242

영업활동 관련 자산ㆍ부채의 변동 :	74,440,898	(9,288,560)

매출채권의 감소(증가)	(45,770,203)	5,175,665

미청구공사의 감소(증가)	36,633,658	(172,308,543)

미수금의 증가	(118,718)	(176,256)

선급금의 증가	(5,737,050)	(13,358,901)

선급부가세의 감소(증가)	1,325,621	(449,212)

선급비용의 감소	896,075	845,999

재고자산의 감소(증가)	(2,321,974)	221,763

매입채무의 증가(감소)	(43,726,483)	77,277,262

미지급금의 증가	5,579,765	13,393,180

미지급비용의 증가	4,164,667	1,088,958

부가세예수금의 증가	4,335,014	-

정부보조금의 감소	-	(3,758,390)

예수금의 증가	85,799	88,580

초과청구공사의 증가	127,894,426	93,049,671

퇴직금의 지급	(2,288,415)	(3,082,497)

퇴직연금운용자산의 증가	(4,728,856)	(5,128,904)

국민연금전환금의 감소	-	648

충당부채의 감소	(1,782,428)	(2,024,083)

예수보증금의 감소	-	(143,500)

영업으로부터 창출된 현금흐름	290,316,487	133,359,005

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원)

구분	당기	전기

건설중인자산의 본계정 대체	1,199,360	5,794,798

유형자산 취득 관련 미지급금	(254,127)	254,128

무상증자	8,977,190	-

(3) 재무상태표상의 현금및현금성자산은 현금흐름표상의 현금과 동일합니다.

35. 우발상황 및 약정사항

가. 당기말 현재 회사가 금융기관 등으로부터 제공받은 지급보증의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원, 1,000 USD, 1,000 CNY)

보증 제공자	제공받은 보증내용	보증한도금액	실행금액

우리은행	외화지급보증(*)(계약이행보증)	USD 18,000	USD 12,055

기타선수금보증	USD 43,020	USD 13,500

하자이행보증	CNY 30,500	CNY 30,360

KEB하나은행	외화지급보증(*)(계약이행보증)	USD 17,760	USD 17,110

원화지급보증(선수금)	KRW 7,770	KRW 7,770

서울보증보험	계약이행보증(*)	KRW 57,510	KRW 57,510

합계	USD 78,780 CNY 30,500 KRW 65,280	USD 42,665 CNY 30,360 KRW 65,280

(*) 회사는 당기말 현재 공사계약이행 등을 위하여 우리은행 등으로부터 발급받은 보증서를 공사 발주처에 담보로 제공하고 있습니다.

나. 당기말 현재 회 사가 타인을 위하여 제공한 담보제공의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, 1,000 USD, 1,000 CNY)

수혜자	보증내용	보증금액	보증처	보증기간

종업원	차입금지급보증	KRW 885,000	KEB하나은행	2020.08.08까지

SFA(Shenzhen) Limited	차입금지급보증	CNY 45,500	씨티은행	2018.07.21까지

차입금지급보증	CNY 36,000	KEB하나은행	2018.07.22까지

계약이행보증 및하자이행보증	CNY 30,500	우리은행	2018.05.31까지

우리은행	2018.12.31까지

우리은행	2020.02.24까지

차입금지급보증	USD 4,800	수출입은행	2018.06.04까지

(주)에스에프에이반도체	회사채지급보증	KRW 8,770,000	KB증권	2020.09.09까지

회사채지급보증	KRW 5,260,000	NH투자증권	2020.09.09까지

합계	KRW 14,915,000 USD 4,800 CNY 112,000

다. 당기말 현재 회사 의 일반자금대출 등의 한도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관명	구분	한도액	실행액

신한은행	일반자금대출	20,000,000	-

산업은행	일반자금대출	1,000,000	-

합계	21,000,000	-

라. 당기말 현 재 회사의 매입채무및기타채무로 계상된 매입채무를 거래처에서 금융기관을 통해 할인한 실행액 및 외상매출채권담보대출 한도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관명	한도액	실행액

KEB하나은행	25,000,000	12,594,293

마. 당기말 현재 회사는 환율변동으로 인한 위험을 회피하기 위하여 통화선물계약 등을 삼성선물(주)을 통해 체결하고 있습니다.

(단위: 백만원)

매도계약	매입계약

구분	단위	금액	구분	단위	금액

통화선물	USD	297,686	통화선물	EUR	30,194

통화선물	JPY	43,226

회사의 위험관리정책에 따른 통화선물계약은 위험회피효과를 제공하지만 기업회계기준서 제1039호에 따른 특정 요건을 충족시키지 아니하므로 위험회피회계를 적용하지 아니합니다.상기의 통화선물계약으로 인한 파생상품거래이익 63,360백만원, 파생상품거래손실 20,275백만원이 기타수익과 기타비용으로 반영되어 있습니다 바. 회사는 박희재가 보유한 에스엔유프리시젼(주)의 주식 1,684,607주(5.41%)에 대하여, 동 보통주식을 보유하고 있는 동안 주주간 계약에 의해 회사가 정하는 바에 따라 의결권을 행사할 수 있습니다. 당해 주주가 보유하고 있는 주식은 2018년 12월 4일까지 처분이 제한되어 있습니다. 사. 회사는 (주)에스에프에이반도체 보유 지분 중 7,000,000주(5.0%)를 통화선물 증거금에 대한 대용증권으로 납입하였습니다.

아. 회사는 (주)에스에프에이반도체의 2018년 3월 기준의 신용등급이 투기등급 이하로 부여되는 경우, 채권단 협의내용에 따라 (주)에스에프에이반도체에 대해 최소 1백억원에서 최대 2백억원의 추가출자의무가 발생할 수 있습니다.

36. 특수관계자 거래 가. 당기말 및 전기말의 회사의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.(1) 최대주주

지배기업 등	회사에 대한 지분율	비고

당기말	전기말

(주)디와이홀딩스	33.28%	33.28%	최대주주

(2) 종속기업 및 관계기업

구분	당기말	전기말	비고

종속기업	(주)둔포기계	(주)둔포기계	지분율 100%

(주)에이디엠	(주)에이디엠	지분율 100%

SFA(HK) Limited	SFA(HK) Limited	지분율 100%

(주)에스에프에이서비스	(주)에스에프에이서비스	지분율 100%

SFA(Shenzhen) Limited	SFA(Shenzhen) Limited	SFA(HK)Limited의 종속기업

(주)에스에프에이반도체	(주)에스에프에이반도체	지분율 47.76%

SFA SEMICON Philippines Corp. (구, Pheonix Semiconductor Philippines Corp.)	SFA SEMICON Philippines Corp. (구, Pheonix Semiconductor Philippines Corp.)	(주)에스에프에이반도체의 종속기업

SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	(주)에스에프에이반도체의 종속기업

SFA VIETNAM CO., LTD(*1)	SFA VIETNAM CO., LTD(*1)	지분율 100%

에스엔유프리시젼(주)(*1,2)	에스엔유프리시젼(주)(*1,2)	지분율 31.12%

(*1) 전기 중 SFA VIETNAM CO., LTD와 에스엔유프리시젼㈜에 대한 지배력을 취득하여 연결범위에 포함되었습니다.(*2) 회사는 전기 중 에스엔유프리시젼(주)의 지분을 취득하여 2016년 12월 31일을 지배력의 간주취득일로 보아 종속회사로 편입하였습니다. 전기 회사와 에스엔유프리시젼(주)과의 특수관계자 거래내역은 실제 특수관계자로 편입된 2016년 12월 9일 이후의 거래내역만 포함되어 있습니다.

나. 당 기와 전기 중 특수 관계자와의 거래내역은 다음과 같습니다.

(1) 당기(단위: 천원)

구분	회사명	매출 등	매입 등

매출	기타(*1)	원재료매입(*2)	기타

당해기업에 중대한 영향력을행사하는 회사	㈜디와이홀딩스	-	4,800	-	-

종속기업	㈜둔포기계	-	608,850	84,398,361	-

㈜에이디엠	-	507,549	138,926,946	-

SFA(HK) Limited	-	-	-	-

㈜에스에프에이서비스	1,520	1,623,273	33,210,326	-

SFA(Shenzhen) Limited	12,373	132,485	1,593,957	-

㈜에스에프에이반도체	-	3,170,655	-	846,773

SFA SEMICON Philippines Corp.	-	-	-	-

SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	-	-	-	-

SFA VIETNAM CO., LTD	-	-	-	260,578

에스엔유프리시젼(주)	655,573	1,590,929	-	4,372,938

합 계	669,466	7,638,541	258,129,590	5,480,289

(*1) 수수료수입, 임대료수입 및 이자수익 등에 해당합니다. (*2) 원재료매입액에 외주가공비가 포함되어 있습니다.

(2) 전기(단위: 천원)

구분	회사명	매출 등	매입 등

매출	기타(*1)	원재료매입(*2)	기타

당해기업에 중대한 영향력을행사하는 회사	㈜디와이홀딩스	-	4,800	-	-

종속기업	㈜둔포기계	-	666,528	44,356,059	582,218

㈜에이디엠	-	374,482	111,864,728	-

SFA(HK) Limited	-	-	-	-

㈜에스에프에이서비스	5,726	1,419,409	23,155,284	-

SFA(Shenzhen) Limited	5,743	14,396	1,330,139	-

㈜에스에프에이반도체	-	3,012,718	344,525	-

Pheonix Semiconductor Philippines Corp.	-	-	-	-

SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	-	-	-	-

SFA VIETNAM CO., LTD	-	-	-	-

에스엔유프리시젼(주)	-	87,179	-	-

합 계	11,469	5,579,512	181,050,735	582,218

(*1) 수수료수입, 임대료수입 및 이자수익 등에 해당합니다. (*2) 원재료매입액에 외주가공비가 포함되어 있습니다.

다. 당기말 과 전 기말 현재 특수관계자와의 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다.

(1) 당기말(단위: 천원)

구분	회사명	채권	채무

매출채권	임차보증금	기타	매입채무	임대보증금	기타

당해기업에 중대한 영향력을행사하는 회사	㈜디와이홀딩스	-	-	440	-	-	-

종속기업	㈜둔포기계	-	2,000,000	55,309	8,053,197	707,500	118,530

㈜에이디엠	-	-	1,424,289	11,332,160	676,250	118,480

SFA(HK) Limited	-	-	-	-	-	-

㈜에스에프에이서비스	-	-	925,474	5,230,493	-	240,826

SFA(Shenzhen) Limited	-	-	173,760	-	-	-

㈜에스에프에이반도체(*1)	-	419,000	20,778,433	-	-	62,326

SFA SEMICON Philippines Corp.	-	-	-	-	-	-

SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	-	-	-	-	-	-

SFA VIETNAM CO., LTD	-	-	-	-	-	-

에스엔유프리시젼(주)(*2)	655,573	668,000	7,812,547	-	416,550	844,947

합 계	655,573	3,087,000	31,170,252	24,615,850	1,800,300	1,385,109

(*1) (주)에스에프에이반도체에 대한 기타채권은 매도가능금융자산으로 분류된 전환사채, 신주인수권부사채 해당액 및 동 사채 등에 대한 미수이자 금액이며, 동 사채 등에 포함된 파생상품 해당액은 제외된 금액입니다. 해당 파생상품은 상기의 채권금액과는 별도로 재무상태표상 '파생금융상품자산'으로 24,058백만원이 계상되 어 있습니다(주석 5.5 참조). 이와는 별도로 동 피투자회사에 대한 지분주식(지분율 47.76%) 및 신종자본증권의 취득가액의 합계 163,877백만원 은 재무상태표상 '종속기업 및 관계기업 투자'로 계상되어 있습니다(주석 13참조). (*2) 에스엔유프리시젼(주)에 대한 기타채권은 매도가능금융자산으로 분류된 전환사채해당액 및 동 사채 등에 대한 미수이자 금액이며, 동 사채 등에 포함된 내재파생상품 해당액은 제외된 금액입니다. 해당 내재파생상품은 상기의 채권금액과는 별도로 재무상태표상 '파생금융상품자산'으로 2,948백만원이 계상되어 있습니다(주석 5.5 참조). 이와는 별도로 동 피투자회사에 대한 지분주식(지분율 31.12%) 취득가액 37,111백만원은 재무상태표상 '종속기업 및 관계기업 투자 '로 계상되어 있습니다(주석 13참조).

(2) 전기말(단위: 천원)

구분	회사명	채권	채무

매출채권	임차보증금	기타	매입채무	임대보증금	기타

당해기업에 중대한 영향력을행사하는 회사	㈜디와이홀딩스	-	-	440	-	-	-

종속기업	㈜둔포기계	-	2,000,000	2,080,946	5,883,134	707,500	158,230

㈜에이디엠	-	-	402,022	2,952,645	950,000	150,490

SFA(HK) Limited	-	-	-	-	-	-

㈜에스에프에이서비스	-	-	425,323	2,077,488	130,000	306,470

SFA(Shenzhen) Limited	-	-	48,127	-	-	-

㈜에스에프에이반도체(*1)	-	513,000	20,302,567	-	200,500	76,537

Pheonix Semiconductor Philippines Corp.	-	-	-	-	-	-

SFA SEMICON(suzhou) Co.,Ltd	-	-	-	-	-	-

SFA VIETNAM CO., LTD	-	-	10,542	-	-	-

에스엔유프리시젼(주)(*2)	-	-	7,401,996	-	-	-

합 계	-	2,513,000	30,671,963	10,913,267	1,988,000	691,727

(*1) (주)에스에프에이반도체에 대한 기타채권은 매도가능금융자산으로 분류된 전환사채, 신주인수권부사채 해당액 및 동 사채 등에 대한 미수이자 금액이며, 동 사채 등에 포함된 파생상품 해당액은 제외된 금액입니다. 해당 파생상품은 상기의 채권금액과는 별도로 재무상태표상 '파생금융상품자산'으로 26,619백만원이 계상되어 있습니다(주석 5.5 참조). 이와는 별도로 동 피투자회사에 대한 지분주식(지분율 48.35%) 및 신종자본증권의 취득가액의 합계 163,877백만원은 재무상태표상 '종속기업 및 관계기업 투자'로 계상되어 있습니다(주석 13참조). (*2) 에스엔유프리시젼(주)에 대한 기타채권은 매도가능금융자산으로 분류된 전환사채해당액 및 동 사채 등에 대한 미수이자 금액이며, 동 사채 등에 포함된 내재파생상품 해당액은 제외된 금액입니다. 해당 내재파생상품은 상기의 채권금액과는 별도로 재무상태표상 '파생금융상품자산'으로 3,991백만원이 계상되어 있습니다(주석 5.5 참조). 이와는 별도로 동 피투자회사에 대한 지분주식(지분율 31.12%) 취득가액 37,111백만원은 재무상태표상 '종속기업 및 관계기업 투자'로 계상되어 있습니다(주석 13참조).

라. 특수관계자와의 자금거래내역은 다음과 같습니다.

(1) 당 기(단위: 천원)

구 분	회사명	자금대여 거래(*1)	현금출자

기초	대여	상환	평가 등(*2)	기말

종속기업	㈜에스에프에이반도체	19,966,167	-	-	656,645	20,622,812	-

종속기업	에스엔유프리시젼㈜	7,341,443	-	-	398,979	7,740,422	-

(*1) (주)에스에프에이반도체와 에스엔유프리시젼(주)에 대한 대여금액은 동 피투자회사에 대한 전환사채의 취득가액으로, 동 사채 등에 포함된 파생상품 해당액 은 제외된 금액입니다(주석5.5 참조). (*2) 매도가능금융자산으로 분류된 동 피투자회사에 대한 전환사채 등의 이자수익 상각 및 공정가치 평가에 기인합니다. (2) 전기

(단위: 천원)

구 분	회사명	자금대여 거래	현금출자

기초	대여(*1)	상환	평가 등(*2)	기말

종속기업	㈜에스에프에이반도체	23,523,556	-	(139,923)	(3,417,466)	19,966,167	-

종속기업	에스엔유프리시젼㈜	-	7,281,462	-	59,981	7,341,443	37,111,557

종속기업	SFA(HK) Limited	-	-	-	-	-	5,371,632

종속기업	SFA VIETNAM CO., LTD	-	-	-	-	-	155,301

(*1) 에스엔유프리시젼(주)에 대한 당기 대여금액은 동 피투자회사에 대한 전환사채의 취득가액으로, 동 사채 등에 포함된 내재파생상품 해당액 3,991백만원은 제외된 금액입니다(주석5.5 참조).(*2) 매도가능금융자산으로 분류된 동 피투자회사에 대한 전환사채 등의 이자수익 상각 및 공정가치 평가에 기인합니다.

마. 회사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원, 비등기임원 및 각 사업부문장을 주요 경영진으로 판단하였으며 , 당 기와 전기 중 주요 경영진에 대한 보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니 다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

단기급여	7,164,941	6,638,723

퇴직급여	1,162,904	1,069,917

합 계	8,327,845	7,708,640

바. 회사는 종속기업과 다음과 같은 라이선스 제공 계약을 체결하고 있습니다.

구분	사용처	제공기간	사용료

기술정보사용료	㈜에스에프에이서비스	2017.1.1~2017.12.31(매 1년마다 갱신)	유상 AS 용역 매출액의 10%

사. 당기말 현재 회사가 특수관계자를 위하여 제공하는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, 1,000 USD, 1,000 CNY)

수혜자	보증내용	약정금액	보증처	보증기간

SFA(Shenzhen) Limited	차입금지급보증	CNY 45,500	씨티은행	2018.07.21까지

차입금지급보증	CNY 36,000	KEB하나은행	2018.07.22까지

계약이행보증 및 하자이행보증	CNY 30,500	우리은행	2018.05.31까지

우리은행	2018.12.31까지

우리은행	2020.02.24까지

차입금지급보증	USD 4,800	수출입은행	2018.06.04까지

(주)에스에프에이반도체	회사채지급보증	KRW 8,770,000	KB증권	2020.09.09까지

회사채지급보증	KRW 5,260,000	NH투자증권	2020.09.09까지

합계	KRW 14,030,000 USD 4,800 CNY 112,000