팬스타엔터프라이즈 사업보고서 (2018.12)
II. 사업의 내용

1. 업계의 현황1) 자동차정비기기 사업

(1) 산업의 연혁 및 성장과정 자동차 정비정보기기의 대표적인 품목인 정비용 리프트는 미국 Rotary사가 자동차를 보다 쉽게 정비할 수 있는 방법을 구상하던 중 이발용 의자에서 착안, 의자를 들어올리는 원리를 적용하여 개발하게 되었습니다. 이에 비롯된 자동차 정비정보기기 산업은 자동차의 사용년수를 증가시키고 자동차의 운행 중 발생되는 교통사고의 예방 및 대기오염을 방지하기 위한 자동차의 점검, 정비 또는 검사에 사용되는 기계, 기구를 제조하는 산업입니다. 국내 정비정보기기의 수요는 1960년대 자동차산업의 발전과 더불어 시작하였으나, 자동차 보급대수가 급격히 증가하기 시작한 1980년대 후반까지는 주로 수입품(미국Rotary사, 이태리 Ravaglioli사, 일본 Bishamon사, 덴마크 Stenhoj사)에 의존하였습니다. 그러나 1988년도 서울올림픽 이후 국민소득 증가에 따른 "내 차 소유하기" 붐으로 차량증가와 더불어 자동차 정비수요가 증가하여 국내 자동차 정비정보기기 시장의 확대가 가속화 되었습니다. 또한 배기가스 규제 법규화와 세계적인 환경보호 차원에서 배기가스 및 연비절감 관련 법규가 3-4년을 주기로 더욱 강화됨에 따라 해외시장 의존도가 높은 국내 자동차 메이커는 이러한 추세에 맞추어 자동차를 개발해 왔으며, 이에 따라 정비정보기기에 대한 수요가 더욱 높아지면서 제품의 국산화가 꾸준히 진행된 결과 현재 대부분의 제품이 국산화되어 생산판매 되고 있습니다. 차량 보유대수의 증가, 차종 변경, 환경규제 등으로 새로운 자동차 정비수요가 발생함에 따라 관련 정비정보기기 또한 업그레이드 및 신제품 개발이 꾸준히 이루어지며 그 시장규모가 꾸준히 증가하고 있습니다. 또한, 세계적인 경기침체에도 불구하고 개발도상국의 자체 자동차 생산 및 자동차 보유대수는 계속 증가하고 있으며 최근 스마트카 시장이 확대되는 등 자동차가 단순한 교통수단이 아닌 움직이는 사무실 기능을 함으로써, 자동차 정비의 중요성이 더욱 증대되어 정비업소간 CHAIN화와 정보장비의 고급화가 가속되고 있습니다. 이러한 주변환경 속에서 자동차 정비정보기기는 단순한 정비기기 단계에서 고객의 자동차 정보와 연결된 MOBILE 자동차 정비 등의 하이테크 시대에 접어들었습니다. (2) 산업의 특성 국내 자동차 정비정보기기 산업은, 자동차 운행의 안전을 고려한 기계적 구조와 전자제어기술이 발전함에 따라 기계적 시스템 기술에 전자기술, 소프트웨어기술이 접목된 복합기술을 활용한 제품이 생산되는 추세가 이어지고 있습니다. 자동차 정비정보기기는 개별 정비업소에서 사용하는 제품으로써 대량생산이 불가능한 특성상, 특히 IMF 및 서브프라임 이후 경기침체로 인해 품질경쟁력과 국제경쟁력있는 업체 즉 개발능력과 제조기술력이 있는 몇 개의 업체로 시장이 재편되고 있습니다. 국내 자동차 정비정보기기 시장은 자동차 정비용 리프트를 주종품목으로 하여 타이어 휠 바란스(대형 및 소형), 대형타이어 탈착기, 휠 얼라인먼트, 오토 밋션오일 교환기 등을 제조, 판매하는 당사가 60% 이상(당사 추정치)의 가장 높은 점유율을 차지하고 있습니다. (3) 국가경제에서의 중요성 가) 수출산업으로 육성 개발도상국의 자동차산업 발달로 자동차 정비정보기기 수요가 점차 증대되고있어 수출품목으로 전략화가 가능합니다. 선진국인 일본 및 유럽은 고임금 문제로 가격경쟁력이 취약하고 중국 등을 비롯한 개발도상국은 품질경쟁력 및 기술력 부족으로 세계시장 진출이 어려워, 당사는 대외적인 경쟁력을 갖추고 있습니다. 나) 수입대체효과 1970년대부터 1990년대까지 수입에 의존하던 자동차 정비정보기기는 1990년대 초반부터 국산화되어 2000년도부터는 본격적으로 전체 자동차 정비정보기기 시장에서 수입 대체효과를 가져왔으며, 2010년 이후에도 국산 제품의 비중은 증가하는 추세로 파악되고 있습니다. (4) 경쟁상황 시장 특성상 대기업에서 생산이 불가능한 중소기업형 제품그룹이며 품목당 소수업체(2~4개 업체)의 공급자로 구성되어 있으나 제조기술력, 설비, 자금부족 등으로 기업 수명이 5년 내외이고, 현재는 당사를 제외하면 영세한 업체들로 구성되어 있습니다. 당사의 제품인 자동차 정비용 리프트, 타이어 휠바란스 및 고부가가치기술인 휠얼라인먼트 등은 국내 타사 제품보다 품질우위와 사후관리 차별화로 가격이 높으며 스캐너 품목 이외 제품들은 타사보다 시장점유율에서 우위에 있습니다. (5) 향후 전망 가) 해외시장 세계 자동차 정비정보기기 시장은 자동차 메이커 국가의 중심인 유럽과 미국 중심으로 형성되어 왔습니다. 유럽과 미국은 기술집약적 업종이면서 노동집약적인 특성을 지닌 자동차 정비정보기기 시장에서 기술우위로써 세계시장을 선도하여 왔으나, 핵심기술을 확보하고 선진국보다 노동경쟁력이 있는 우리나라 기업은 선진국보다 경쟁력이 있습니다. 세계 자동차 정비정보기기 시장 예측 및 당사의 전략은 아래와 같습니다. 유럽과 미국시장은 편리성, 안전성 위주로 교체되는 시장이 형성되고, 중동시장 특히, 사우디아라비아의 국가 경제적인 여파로 인하여 당분간 시장상황이 좋지는 않겠지만, 국가개혁 프로그램(NTP)실현을 실현하여 향 후에는 유가에만 의존하지 않는 국가적인 운영으로 기반을 마련하고 있습니다. 이에 반해, 베트남, 인도네시아와 같은 개발도상국은 21C 자국의 자동차 제조와 더불어 향후 10년간은 중고가 및 중저가 위주의 고도 성장이 예상되며, 2018년 말 기준 우리나라 차량등록대수가 2,300만대를 돌파하여, 2000년 초반대비 150% 이상 증가한 것처럼 개발도상국도 차량 보유대수가 자국의 자동차 제조와 더불어 증가하고 있으며, 정비기기 수요도 증가추세에 있습니다. 따라서 당사의 전략은 시장특성에 맞는 제품, 즉 현지화로 그 지역에서의 경쟁시장을 공략하는 것으로써, 꾸준히 자체브랜드와 공동 브랜드를 개발하여 해외시장을 공략할 경우 매출신장이 기대됩니다. 결국 자동차 정비정보기기는 전세계적으로 수요가 증가하고 있으며, 지역별, 국가별로 전략화할 경우 2020년까지는 계속 증가할 전망입니다. 나) 국내시장 경제안정과 경제성장율에 따라 시장규모 확대율이 다르겠으나, 서브프라임 이후 경기침체 속에서도 자동차 보유대수 증가와 더불어 정비수요도 증가하여, 국내 자동차 정비정보기기 시장규모는 꾸준히 성장하여 왔습니다. 최근 자동차 시장의 성장률은 둔화되는 추세이나, 20~30대 경제활동 연령층의 자동차 구매 비중은 점차 증가되고 있으며, 하이테크 장비 및 환경관련 정비정보기기를 중심으로 시장이 성장하는 추세입니다

[국내 자동차산업 동향]

(단위:천대,%)

구분	2018년	2017년	2016년

대수	증가율	대수	증가율	대수	증가율

생산	4,028	-2.1%	4,114	-2.7%	4,228	-7.2%

국내판매	1,552	-0.5%	1,560	-2.5%	1,600	0.7%

수출	2,449	-3.2%	2,530	-3.5%	2,621	-11.9%

(주) 출처 : 한국자동차산업협회2) 선박관련 사업(1)크루즈관련사업

① 산업의 연혁 및 성장과정

크루즈산업은 1830년대부터 유럽국가에서 대서양을 횡단하기 위한 목적으로 시작되었습니다. 1914년 타이타닉호의 침몰로 국제크루즈선의 안전에 대한 기준이 강화됐고, 이후 1차 세계 대전에 군수품과 병력을 이동하기 위한 수단으로 활용되면서 선박의 성능과 용적률이 향상되었습니다. 1920년대 세계대공황의 시기에 미국에서 주류의 제조, 판매가 금지되면서 육지의 법적인 규제에서 벗어난 연안 또는 공해의 선상에서 주류 판매와 위락시설의 제공이 이뤄지면서 유람선업이 발달하였고, 2차 세계대전 이후 항공기술의 급속한 발달로 대형 제트여객기가 대서양 횡단의 주요 이동수단으로 자리 잡게 되었습니다. 반면 크루즈여행은 레이더 장비의 발달로 선박운항의 정확성과 안전성이 높아지고 호화로운 선내시설과 다양한 선상활동 등의 장점을 내세웠음에도 상대적으로 많은 시간이 소요되는 선박여행은 쇠퇴하기 시작했습니다. 또한, 1950년대 이후 급속한 경제의 발달로 인해 현대인들의 여가시간이 제한됨에 따라 그 때까지 성행했던 80일 이상의 호화로운 고가의 장기 크루즈상품은 소비자의 구매결정에 있어서 현실성이 많이 떨어지게 되었습니다. 이로 인해 1970년대까지는 선박여행의 수요가 점차 감소됐고 많은 선사들이 도산하거나 사업을 철수했습니다. 아이러니하게도 대형 제트여객기의 출현과 같이 항공산업의 발전으로 크루즈 산업이 위축됐다면 1980년부터는 항공산업의 지속적인 성장으로 인해 크루즈상품 시장이 확산되는 계기가 마련됐다는 되었습니다. 크루즈선사에서는 ‘Fly-cruise program’이라는 항공사 간의 업무협약을 통해 ‘항공-승선-항공’ 또는 ‘항공-숙박-승선-숙박-항공’ 등을 포함하는 크루즈 패키지 프로그램을 운영하면서 새로운 크루즈산업의 전성기를 맞이하게 됩니다. 전 세계 크루즈 수요는 1980년부터 2003년까지 연평균 8.1%씩 성장했고 1990년대 크루즈의 수요가 약 500만 명 수준에서 2000년대에는 980만 명으로 연평균 성장률이 10.3%로 급격한 증가를 보이고 있습니다. 이는 같은 기간 관광산업의 평균 성장률인 4% 대비해 2배 이상의 성장을 보여 주고 있습니다. 크루즈의 이용계층도 실버계층이 주를 이루다가 베이비 붐 세대 이후부터는 점차 젊은 연령대에서도 크루즈상품에 관심이 높은 것으로 나타났으며 크루즈 관광의 기간도 2~5일의 단 기간의 크루즈 관광상품들이 지속적으로 증가하는 추세를 나타내고 있습니다.

② 사업의 현황

크루즈관광 산업의 시장규모는 2012년 2014만명, 2015년에도 2200만 명으로 증가해 직접 소비금액은362금 억불에 이르렀습니다. 세계크루즈협회는 크루즈 관광객은 2020년 2667만명까지 증가 할 것으로 예상하고 있습니다. 현재 전 세계에서 운항하고 있는 크루즈 선사의 현황을 보면 바다에서 운항하고 있는 국제 크루즈선은 300척 입니다.

이미 선진국에서는 크루즈 산업 관련 산업의 고용창출과 연계발달의 측면에서 경제적 효과가 높은 산업으로 분류돼 크루즈산업의 육성을 위해 노력 하고 있습니다.

③ 향후 전망

일반적으로 크루즈 관광으로 인한 경제적 효과는 서구지역의 경우 외국인 크루즈 관광객이 기항해서 기항지 관광에 따른 지출보다 크루즈 관광객이 탑승하는 모항지에서의 소비 지출이 많습니다. 국내의 경우 중국인 크루즈 관광객의 소비특성상 기항지 관광에서 쇼핑을 선호 하고 있습니다. 중국인 관광객은 쇼핑관광으로 2014년 1인당 평균 1662달러, 2015년에는 좀 줄어든 1071달러를 사용한것으로 조사 되었습니다. 이는 중국 사람의 관광특성상 쇼핑관광을 선호하고, 또한 중국 여행문화에서도 여행비를 저렴하게 절약해 친구나. 가족들의 선물을 많이 구매하기 때문입니다. 특히 중국인 관광객은 일본인 326달러, 그외 기타국가 561달러와 비교 했을 때 상당히 높은 수준입니다. 그러나 향후 국적 크루즈 취항하고, 활성화 될 경우 모항으로서의 경제적 효과는 비교 할 수 없을 정도로 산업적 효과가 확대 될 것으로 전망 됩니다. 일반적으로 모항일 경우 크주즈에 탑재되는 선용품을 국내에서 조달하게 되며, 선박 수리와 관련한 사업등 연계 산업으로 인한 파급효과는 인바운드 크루즈 관광과는 비교할 수 없을 정도로 확대됩니다. 무엇보다도, 내국인의 크루즈관광 참여기회가 확대됨에 따라 다양한 관광활동과 삶의 질에 있어서도 좀 더 풍요로워 질 것입니다.

(2) 선용품 공급사업

- 당사의 식자재 공급업은 선박에서 여객 및 선원들에게 필요한 식자재를 납품하는 사업으로 크루즈 사업의성장과 연계하여 사업이 지속적으로 성장할 것으로 예상되고 있습니다.(3) 선박대여업① 사업의 현황선박대여업은 선박을 소유한 선주회사가 선박을 빌려 사용하는 용선주에게 일정기간 동안 정해진 용선료(선박 사용료)를 하루 단위로 지급받는 사업입니다. 해운회사가 선박을 직접 소유하는 경우도 있으나 대부분은 선박을 빌려쓰는 용선 선박도 병행 또는 용선선박만 사용하는 경우가 많은 상황입니다. 선박은 다양한 선박형태와 크기가 있으며 주로 컨테이너선, 벌크선, 탱커선, 여객선, Ro-Ro화물선으로 구분되어 있습니다. 컨테이너선과 벌크선의 경우에는 공개적으로 마켓에 선박 매물이 많은 편이며 거래 건수도 활발한 상황입니다. 여객선과 Ro-Ro 화물선의 경우에는 서비스가 특정 구간에 특수 목적을 위해 운항되는 경우가 많아서 선박의 희소성뿐만 아니라 용선 계약 자체가 타 선박에 비해 건수가 많지 않은 상황입니다. 여객선과 Ro-Ro선의 경우는 컨테이너선에 비해서 선박의 특수성으로 인해 용선료를 비교할 수는 없는 상황이지만 최근 컨테이너선의 경우 하루 용선료는 선박 사이즈에 따라 US$4,500에서 US$7,000 수준을 유지하고 있으며 해운업 침체에 따른 용선료는 과거에 비해 낮은 수준을 유지중입니다. ② 향후전망

전세계 해운업 침체와 공급 선박의 과잉으로 컨테이너선과 벌크선등의 일반적인 선박대여업 사업은 당분간은 수익을 내기에는 어려운 상황입니다. 하지만 탱커선, Ro-Ro선, 여객선등의 특수선 대여업은 선박 및 운송구간의 특수성으로 인해 상대적으로 컨테이너선과 벌크선에 비해 용선료와 선박공급은 큰 변동없이 유지중입니다. 향후 일정 기간은 일반적인 선박의 마켓과 달리 급격한 용선료의 등락은 없을 것으로 보이며 선박 공급과 더불어 안정적으로 시장이 유지될 것으로 예상하고 있습니다.

2. 회사의 현황 1) 자동차정비기기 사업

(1) 영업개황

당사는 1991년 설립 이래 자동차 정비정보기기 제조 및 판매사업을 수행하는 제조업체입니다. 회사 설립 초기에는 자동차 정비용 리프트 제조 판매사업을 주로 수행하였으며, 1996년부터 기계와 전자제어기술을 겸비한 하이테크 사업(타이어 휠 바란스, 오토 밋션오일 교환기,대형 타이어 탈착기 등)에까지 주력 사업부문을 확대하였습니다. 국내 정비정보기기사업은 당사의 세밀하고 치밀한 기술력과 안정적인 사후관리(A/S)를 통해 수입에 의존하던 관례적인 판매망에서 벗어나 정비정보기기의 국산화라는 수입대체효과를 창출하였으며, 특히 당사는 고객지원센타를 운영함으로써 소비자들의 운영상 부족한 기술을 보완 제공하여 명실공히 자동차 종합정비정보기기업체 로 자리잡게 되었습니다. 1998년에는 특허기술개발업체로, 2000년에는 신기술개발기업으로 인천지방중소기업청으로부터 벤처기업에 대한 인증을 받아 제품개발에 박차를 가하고 있으며, 1994년 한국기기유화시험연구원으로부터 국내 최초로 Q마크를 획득하고, 1999년에는 한국생산성본부 인증원으로부터 ISO9001 인증을 획득하는 등 외부기관으로부터 우수한 기술력을 인정받았을 뿐만 아니라 "헤스본=리프트", "헤스본=안정적인 사후관리" 등 고객으로부터 그 기술력과 제품의 우수성, 신뢰를 인정받아 정비업소와 국내 자동차메이커, 관공서, 학교 및 국방부 등에 납품하고 있습니다. 또한 2005년에는 영국의 SGS로부터 유럽 안전마크인 CE마크를 획득하는 등 제품의 우수성을 인정받아 해외 딜러망을 통해 미국, 유럽 등 자동차선진국과 동남아시아, 호주, 중동, 남미 등 개발도상국에 직수출함으로써 명실공히 해외에까지 품질을 인정받아오고 있습니다. 중소기업진흥공단으로부터 1998년, 2000년 수출유망중소기업으로 선정되었고 2012년에는 인천시 무역유공기업 표창을 수상하였으며, 현재 약 45여개국에 수출을 하고 있습니다. 최근에는 유럽일부지역 및 아프리카에도 수출을 하고 있으며, 중남미 지역과는 독점공급계약을 맺어 앞으로는 당사 제품이 중남미 지역에도 더 알릴 수 있는 좋은 기회가 될 것입니다. 또한 직원들이 한마음으로 뜻을 모으고 제품을 전심전력으로 생산함으로써 1999년 고용노동부장관으로부터 노사협력우량기업으로 지정된 데 이어 2013년에는 고용노동부장관 표창을 수상하기도 하였습니다. 당사는 2001년 4월 기업부설 기술연구소를 설립하여 자동차 정비용 리프트에서 축적된 기술력을 토대로 다양한 첨단기술 및 인터넷을 활용한 사업기반을 구축할 뿐만 아니라 자동차 관련 각종 환경규제 강화에 대응할 수 있는 환경관련 신제품을 개발함으로써 자동차 종합 정비정보기기 메이커로써 정진하기 위해 연구소와 전 임직원은 맡은바 최선을 다하고 있습니다.

(2) 시장점유율현황> (단위 : 백만원)

연 도	2017년도	2016년도	2015년도

(주)팬스타엔터프라이즈	33,523	28,083	24,201

주식회사 파워렉스코리아	16628	15,524	14,305

*출처 : 전자공시시스템 (3) 시장의 특성

자동차 정비정보기기 제조는1980년대에 본격 시작하여80% 이상이 수입품에 의존해 왔습니다. 1980년대 후반 자동차 보급이 급속도로 늘어나면서 그에 따른 정비기기들이 많이 개발되고 보급이 확산되었고, 1990년대 초반 본격적으로 자동차 정비정보기기산업이 성장하면서 다양한 종류와 용도에 따른 신장비가 보급되었습니다. 이후2009년 이후 세계경제의 침체로 인하여 자동차(신차) 시장이 약화되고 기존 차량에 대한 관리 및 정비수요가 증가함에 따라, 대기업 등의 정비사업소 프랜차이즈 등을 통한 추가적인 수요가 늘어나게 되었습니다. 당사가 제조하는 자동차 정비정보기기 중 리프트는 자동차 엔진 탈부착 및 하부정비 시 차체를 들어올릴 수 있는 장비로써 당사의 주력제품이자 기본장비라 할 수 있고, 차종과 용도에 따라 다르지만 평균6∼8년 가량 또는 그 이상까지 사용이 가능하며, 안전성과 편리성이 필수 요건인 장비입니다.

(3) 시장의 특성

자동차 정비정보기기 제조는 1980년대에 본격 시작하여 80% 이상이 수입품에 의존해 왔습니다. 1980년대 후반 자동차 보급이 급속도로 늘어나면서 그에 따른 정비기기들이 많이 개발되고 보급이 확산되었고, 1990년대 초반 본격적으로 자동차 정비정보기기산업이 성장하면서 다양한 종류와 용도에 따른 신장비가 보급되었습니다. 이후 2009년 이후 세계경제의 침체로 인하여 자동차(신차) 시장이 약화되고 기존 차량에 대한 관리 및 정비수요가 증가함에 따라, 대기업 등의 정비사업소 프랜차이즈 등을 통한 추가적인 수요가 늘어나게 되었습니다. 당사가 제조하는 자동차 정비정보기기 중 리프트는 자동차 엔진 탈부착 및 하부정비 시 차체를 들어올릴 수 있는 장비로써 당사의 주력제품이자 기본장비라 할 수 있고, 차종과 용도에 따라 다르지만 평균 6∼8년 가량 또는 그 이상까지 사용이 가능하며, 안전성과 편리성이 필수 요건인 장비입니다. 2) 선박관련 사업 (1) 크루즈관련사업

① 영업현황

2016년 2월부터 그룹 계열사인 (주)팬스타라인닷컴과 '여객선 이용과 식자재 공급 계약'을 체결하여 사업을 개시하였습니다. 당사는 (주)팬스타라인닷컴의 팬스타드림호 선박 객실을 임대하여 매주 토요일 부산연안을 감상하며 선내 크루즈를 즐기는 1박 2일 형태의 부산주말원나잇크루즈 상품 판매를 하고 있습니다.

2016년 4월부터 상품 다변화 및 정통크루즈 취항 준비 일환으로 대마도 근접조망이 가능한 국제크루즈 형태의 현해탄원나잇크루즈 서비스를 개시하였으며, 매주 셋째주 토요일 오후 부산항을 출항하여 익일 오전 부산항에 입항하는 1박 2일 상품을 판매하고 있습니다.

이로써 1박 2일 상품인 부산주말원나잇크루즈는 부산항원나잇크루즈와 현해탄원나잇크루즈로 라인업 되어 국내크루즈와 국제크루즈 서비스를 모두 제공할 수 있게 되어 이용자 입장에서 기존 부산항원나잇크루즈의 단점인 면세 물품 구입 불가 부분의 문제점을 해소하여 고객 니즈에 한층 더 부합하는 서비스를 제공 할 수 있게 되었습니다.

원나잇크루즈 상품 다변화 및 이벤트 컨텐츠를 보강하여 부산주말관광 대표 상품으로 자리 매김하기 위해 노력하고 있습니다.

(2) 식자재공급업

식자재공급업은 (주)팬스타라인닷컴의 팬스타드림호와 (주)팬스타의 국제화물선에 여객 및 선원을 위한 식자재를 공급하는 사업입니다. 해당 사업들은 2004년 12월부터 지속되어 온 사업으로 안정적인 수익성 뿐만 아니라 향후 복합해상여객운송사업과 크루즈사업의 진출을 위한 관련 노하우를 축적하기 위하여 개시하였습니다.

선박 식자재 공급 외에 식품대리점, 급식업체, 체인레스토랑. 일반식당, 호텔 등 거래처 다변화에 정진하도록 하겠습니다.

(3) 선박대여업

당사는 선박의 소유권을 가진 선주회사로서 선박을 빌려쓰는 용선주인 계열사인 ㈜팬스타에 당사보유Ro-Ro 선박인 산스타드림호를 대여해주는 사업을 영위중이며 2016년8월17일부터 2019년8월16일까지3년간 ㈜팬스타가 US$4,927,500(일일 용선료US$4,500)을 지급하는 선박 용선계약을 체결하였습니다. 3년간 선박을 대여해줌에 있어 선박의 유지보수비는 용선주가 부담하는 조건으로 선박 관리에 추가적인 비용 없이 효과적으로 사업을 영위할 수 있는 계약입니다. 특히 산스타드림호와 같은Ro-Ro 화물선에 대해서는 마켓에 선박 매물이 많지 않고 용선 계약 자체가 특수한 목적을 가진 해운 정기선 서비스를 위해서 진행되고 있습니다. ㈜팬스타는 장기적으로 한일 구간에 안정적인 특수선Ro-Ro 서비스를 유지하고 있어 향후 계약을 유지하는데 있어서도 안정성이 예상되고 있습니다.

3. 조직도

II. 주요 제품 및 원재료 등 1. 자동차정비기기 사업1) 주요 제품 등의 현황

(단위: 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	주요상표등	제24기 매출액

금액	비율(%)

자동차정비기기	제품	유공압정비기기	리프트대형탈착기등	헤스본	15,716	74.05

전자제어정비기기	에어컨냉매회수기휠얼라인먼트휠바란스	헤스본	3,003	14.15

기 타	A/S 및 기타	헤스본	700	3.30

소 계	-	-	19,420	91.50

상품	전자제어 및환경정비기기	배기가스측정기,매연측정기,탈착기 등	헤스본	1,804	8.50

기 타	엔진튠업기 및 자동차소모품	헤스본	-	-

소 계	-	-	1,804	8.50

합 계	-	-	21,224	100.00

2). 주요 제품 등의 가격변동추이(단위: 천원/대)

품 목	제24기	제23기	제22기

유공압자동차정비기기(리프트 등)	4,372	4,479	4,259

전자제어자동차정비기기(얼라인먼트 등)	6,553	6,132	6,548

3) 주요 원재료 등의 현황(단위: 백만원)

매입유형	품 목	구체적용도	제24기	비 고

금액	비율(%)

원재료	파워팩	리프트의 핵심 자재로써 리프트의 상승하강시 사용됨	3,143	27.4	-

철강자재	리프트의 골격(샤시)부분에 사용	6,281	54.7	-

기타	전기자재 외	795	6.9	-

소계	-	10,219	89.1	-

상품	탈착기 외	탈착기 등	1,255	10.9	-

합계	-	11,473	100.0	-

4) 주요 원재료 등의 가격변동추이(단위: 천원)

품 목	제24기	제23기	제22기

파워팩	325	324	330

철 판	0.7	0.7	0.5

2. 선박관련 사업1) 주요 제품 등의 현황

(단위: 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	제24기 매출액

금액	비율(%)

선박관련	서비스	여객운송	크루즈 여객운송	2,628	36.79

서비스	용선	선박대여업	3,107	43.51

선용품	식자재	선용품 물품공급	1,406	19.70

합 계	-	7,141	100.0

3. 재활용관련 사업1). 주요 제품등의 현황

(단위: 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	제24기 매출액

금액	비율(%)

재활용	중개업	고철스크랩	재활용 수집 및 공급	-	-

III. 생산 및 설비에 관한 사항 1. 자동차정비기기 사업1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거(1) 생산능력

(단위: 대)

품 목	제24기	제23기	제22기

유공압 자동차정비기기	9,600	9,600	9,600

전자제어 자동차정비기기	2,400	2,400	2,400

(2) 생산능력의 산출근거(가) 산출방법 등

① 산출기준

- 1일 최대생산능력 : 52대(유공압)/13대(전자제어) - 1일 표준생산능력 : 40대(유공압)/ 10대(전자제어)

② 산출방법

- 1일 생산능력 40대(10대) × 가동일수 20일 /월

(나) 평균가동시간

① 1일 평균가동시간 : 8시간 /일② 월평균가동일수 : 20일 /월③ 연간가동일수 : 60일 / 3개월④ 연간가동시간 : 480시간/ 3개월2) 생산실적 및 가동률

(1) 생산실적(단위: 백만원)

품 목	제24기	제23기	제22기

금액	금액	금액

유공압정비기기	15,716	18,720	17,177

전자제어정비기기	3,003	2,960	1,780

합 계	18,719	21,680	18,957

(2) 당해 사업연도의 가동률(단위: 시간)

사업소(사업부문)	제24기	제23기	평균가동률(%)

유공압정비기기	960	960	100

전자제어정비기기	960	960	100

합 계	1,920	1,920	100

3) 생산설비의 현황 등(1) 생산설비의 현황

[자산항목: 2018년 12월 31일 기준] (단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	감가상각	국고보조	제각	기말

기 계 장 치	947,471	-	-	(97,631)	-	-	849,840

차 량 운 반 구	60,789	-	(15,672)	(21,346)	-	13,060	36,831

공 구 와 기 구	1,795	3,000	-	(2,726)	581	-	2,650

비 품	19,624	-	-	(13,978)	3,150	-	8,796

건물부속설비	1,341	-	-	(429)	-	-	912

시 설 장 치	969,647	-	-	(115,041)	-	-	854,606

합 계	2,000,667	3,000	(15,672)	(251,151)	3,731	13,060	1,753,635

(2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등(가) 진행중인 투자

- 해당사항 없음(나) 향후 투자계획- 해당사항 없음

2. 선박관련 사업

[자산항목: 2018년 12월 31일 기준] (단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	감가상각	국고보조	제각	기말

선 박	5,481,392	6,904,520	-	(1,213,358)	-	-	11,172,554

비 품	142,517	-	-	(46,836)	-	-	95,681

차 량 운 반 구	1,042	-	-	(500)	-	-	542

건설중인자산(주1)	5,879,023	-	(5,879,023)	-	-	-	-

합 계	11,503,974	6,904,520	(5,879,023)	(1,260,694)	-	-	11,268,777

(주1) 전기와 당기중 매입한 선박의 매입비용과 등기 및 운항개시까지의 부대비용을 포함한 금액을 운항개시일에 맞춰 건설중인자산에서 선박으로 대체 하였습니다. 3. 스크랩관련 사업- 해당사항 없음

IV. 매출에 관한 사항 1. 자동차정비기기 사업1) 매출실적

(단위: 백만원)

매출유형	품목	제24기	제23기	제22기

제품	유공압정비기기	수출	6,922	8,767	8,175

내수	8,794	9,953	9,002

소계	15,716	18,720	17,177

전자제어정비기기	수출	803	1,264	1,136

내수	2,200	1,696	644

소계	3,003	2,960	1,780

기타	수출	300	173	144

내수	400	487	375

소계	700	660	518

제품계	수출	8,026	10,203	9,455

내수	11,394	12,137	10,020

소계	19,420	22,340	19,475

상품	전자제어정비기기	수출	1,319	642	1,607

내수	485	385	276

소계	1,804	1,027	1,884

기타	수출	-	449	-

내수	-	342	104

소계	-	791	104

상품계	수출	1,319	1,092	1,608

내수	485	726	380

소계	1,804	1,818	1,988

합계	수출	9,345	11,295	11,063

내수	11,879	12,863	10,400

소계	21,224	24,158	21,463

2) 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직

부 문	판 매 조 직	비 고

자동차정비기기사업	영업팀 및 총판	인천지점

(2) 판매경로

(가) 국내 매출 (대기업,총판,소비자): 마케팅 → 제품 주문서 접수 → 제품 배송 → 설치(나) 해외 매출 (현지 바이어) : 마케팅 → order접수 → 선적(3) 판매방법 및 조건

(가) 내수 : ① 당사 총판을 통해 현금 및 외상판매② 본사 국내영업팀을 통한 현금 및 외상판매③ 대기업의 경우 본사 직접 판매(나) 수출 : T/T 및 L/C 방식에 의한 직수출(4) 판매전략

(가) 내수당사는 대기업 자동차 메이커와 전국지역 총판을 확보하고 있어 전국적인 판매망을 구축하고, 해당지역별 수요자 밀착 영업과 당사만이 가지고 있는 고유한 사후관리(A/S)를 통하여 고객관리를 하고 있습니다. 또한 당사가 취급하는 자동차 정비정보기기의 설계 단계에서부터 출하, 설치에 이르기까지 ISO 9001 국제표준화 규격에 의해 진행하고 있으며, 사전교육(B/S)을 포함한 정기적인 고객 서비스를 제공하고 있습니다.① 자동차 정비정보기기 관련 국내외 전시회 및 전문 관련 광고지인 카테크, 카포스 를 통하여 당사 제품 및 상품의 인지도를 높이고 있습니다.② 자동차 정비정보기기 시장의 국내 종합 메이커 공급업체로서, 지속적인 신제품 의 개발 및 사후관리를 통해서 국내 및 수출산업 수요에 대응하고 있습니다.③ 전시회 등을 통해 자동차 정비정보기기 관련 국내외 잠재고객을 발굴하고 카다로 그 및 광고매체를 통해 회사의 제품 및 이미지를 집중적으로 홍보하고 있습니다.(나) 수출① 수출점유율이 높은 일본과 호주, 프랑스 등의 거래처는 해당지역에 폭넓은 영업 망을 구축하고 있어 판매 제휴를 지속화 하고, 기타 유럽지역 등에서는 현지 딜러를 통하여 지역별 판매망을 확대하고 있습니다.② 기 진출시장(일본, 중국 외)을 거점으로 한 신규 거래처(중동 및 러시아, 미국 등) 발굴 및 판매확대에 매진하고 있습니다.

2. 선박관련 사업1) 매출실적(단위: 백만원)

매출유형	품목	제24기	제23기	제22기

서비스	크루즈여객 운송	2,628	2,704	2,115

용선	3,107	1,861	755

선용품매출	1,406	1,977	1,778

합계	7,141	6,542	4,648

2) 판매경로 및 판매전략 등(1) 크루즈상품 판매경로

(가) 직접판매 : 홈페이지 마케팅 -> 온라인 접수(나) 간접판매 : 여행사 및 소셜커머스 마케팅(판매대행) -> 접수(2) 판매전략판매선 다변화 방안으로 당사 자체 영업활동 외에 여행사를 통한 판매. 소셜커머스와직접 거래방식을 도입하여 안정적이고 효과적인 모객활동을 도모하고 있습니다.

여행사의 경우 국내 1위 여행기업인 “하나투어”와 “여행박사”등을 주축으로 다수 여행사가 판매에 참여 하고 있으며, 특히 판매선 다변화와 함께 상품다변화를 위해 관광버스, 열차 부산씨티투어와 연계 가능한 묶음상품 판매가 가능한 여행사와도 제휴를 진행 중에 있습니다.

대고객 상품홍보 제고 차원에서 국내 대표 소셜커머스 업체인 쿠팡, 티몬과도 직거래를 진행하고 있고 국가기관, 공공기관 및 공기업 대상으로 한 정부조달 종합쇼핑몰인 "나라장터"에도 체험여행 상품형태인 해양레저안전 여행상품으로서 당사 부산주말원나잇크루즈가 등재되어 기관 워크숍 및 포상여행이 진행되고 있습니다.

또한 연간 기획크루즈를 2~3회 기획하여 진행 중에 있으며, 그 예로서는 여름 성수기 기간에 섬머텔크루즈와 부산 세계불꽃축제기간에 불꽃축제크루즈, 연말연시에 일몰일출관람크루즈를 운영하여 할증요금 적용 등을 통한 매출액 및 1인 객 단가 향상에 주력하고 있습니다.

자체 영업에 있어서도 기존 홈페이지. 전단홍보, 방문상담이 주종이 었던 형태를 탈피하여 기존 고객 재이용 목적의 SNS, 빅데이터 활용을 통한 신규이벤트 문자 발송 서비스, 시뉴고객 확보를 위한 카카오플러스 친구맺기를 이용한 할인이벤트 등 적극적인 마케팅을 추가 하여 매진 할 계획입니다.

(2) 식자재공급업 판매 경로식자재공급계약 -> 발주서 접수 -> 조리 및 선적

3. 재활용 관련 사업1) 매출실적(단위: 백만원)

매출유형	품목	제24기	제23기	제22기

상품	스크랩 매출	-	2,822	1,972

합계	-	2,822	1,972

2) 판매경로 및 판매방법물품 발주서 접수 -> 공급자 수배 및 물량 확보 -> 지정장소로 물품공급

4. 수주진행상황(단위 : )

품목	수주일자	납기현황	수주총액	기납품액	수주잔고

금액	금액	금액

자동차정비기기	2018년01월~2018년12월	-	11,527,682	10,818,558	700,912

선박용선 1)	2016년08월~2021년08월	-	1,842,392	913,625	928,768

선박용선 2)	2018년01월~2025년01월	-	1,637,682	812,111	825,571

합 계	15,007,756	12,544,294	2,455,251

5. 시장위험과 위험관리당사는 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성 위험에 노출되어 있으며, 당사의 전반적인 위험관리는 당사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 재무위험관리는 당사의 재무부문에 의해 이루어지고 있으며, 각 업무 부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.재무위험관리의 대상이 되는 당사의 금융자산은 현금및현금성자산, 매출채권 및 기타수취채권, 매도가능금융자산 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무 및 기타지급채무, 차입금, 사채 등으로 구성되어 있습니다. 1) 시장위험(1) 환위험환위험은 환율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 변동할 위험입니다. 보고기간말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(원화단위: 천원)

계정과목	제24기	제23기

외화금액	원화금액	외화금액	원화금액

현금 및 현금성자산	USD	244,560	273,442	USD	367,160	393,375

EUR	-	-	EUR	-	-

JPY	-	-	JPY	-	-

외화정기예금	USD	300,000	335,430	USD	300,000	321,420

매 출 채 권	USD	4,356,105	4,870,561	USD	2,485,330	2,662,782

EUR	87,688	112,167	EUR	136,478	174,589

JPY	41,427,463	419,735	JPY	33,372,670	316,743

선급금	USD	79,707	89,120	USD	42,135	45,143

EUR	-	-	EUR	-	-

단기대여금	JPY	12,214,750	123,757	JPY	12,814,750	121,626

외 화 자 산 계	USD	4,980,371	5,568,553	USD	3,194,624	3,422,720

EUR	87,688	112,167	EUR	136,478	174,589

JPY	53,942,213	546,532	JPY	46,187,420	438,369

매 입 채 무	USD	195,530	218,622	USD	114,173	122,325

선수금	USD	46,507	51,999	USD	76,505	81,968

EUR	-	-	EUR	200	256

JPY	-	-	JPY	5,799,990	55,048

외 화 부 채 계	USD	242,036	270,621	USD	190,678	204,293

EUR	-	-	EUR	200	256

JPY	-	-	JPY	5,799,990	55,048

당사는 내부적으로 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간말 현재 각 외화자산ㆍ부채에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기 및 전기의 법인세차감전 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제24기	제23기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	529,793	(529,793)	321,843	(321,843)

EUR	11,217	(11,217)	17,433	(17,433)

JPY	54,653	(54,653)	38,332	(38,332)

합계	595,663	(595,663)	377,608	(377,608)

(2) 가격변동위험매도가능금융자산의 상장지분상품과 관련하여 시장가격의 변동으로 인하여 가격위험에 노출될 수 있으나, 당사의 보고기간말 현재 시장성 있는 금융상품은 없습니다.(3) 이자율위험이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당사는 변동이자부 장기차입금과 관련된 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. 이에 따라, 당사는 고정이자부 차입금과 변동이자부 차입금을 혼용하여 이자율위험을 관리하는 정책을 수립하고 있는 바, 총 차입금에서 고정이자부 차입금이 차지하는비율을 적절히 유지하는 것이 목표입니다.차입금에 대해 합리적인 범위내에서 가능한 이자율변동이 미치는 효과에 대한 민감도 분석결과입니다. 다른 모든 변수가 일정하다고 가정할 때 당사의 이자비용은 변동이자부차입금으로 인해 다음과 같은 영향을 받습니다.

(단위: 천원)

구 분	제24기	제23기

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

이자비용	(21,864)	21,864	(17,445)	17,445

유동성장기부채	(7,000)	7,000	(3,000)	3,000

합 계	(28,864)	28,864	(20,445)	20,445

2) 신용위험신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 당사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태, 기타요소 등을 고려하여 신용위험을 검토하여 신용한도를 설정하는 등 신용위험을 관리하고 있습니다.

신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산 및 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 이러한 신용위험을 줄이기 위해 당사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 표시하고 있습니다.

보고기간말 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제24기	제23기

현금및현금성자산	1,635,186	1,366,580

단기금융상품	417,430	321,420

매출채권	8,770,203	7,319,429

기타채권	224,608	143,303

단기대여금	1,076,779	74,647

장기금융상품	122,000	63,500

보증금	1,606,990	2,215,990

합계	13,853,196	11,508,004

(1) 유동성위험

유동성위험은 당사 경영 환경 또는 금융시장의 악화로 인해 당사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 당사는 유동성위험을 선제적으로 관리하기 위해 현금흐름 및 유동성 계획 등에 대해 주기적으로 예측하고 이에따른 대응방안을 수립하고 있습니다. 당사의 금융부채를 보고기간말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	장부금액	계약상현금흐름	1년이내	1년~5년

(당)기말>

매입채무	2,569,380	2,569,380	2,569,380	-

단기차입금	2,186,385	2,186,385	2,186,385	-

기타채무	1,186,507	1,183,507	1,183,507	-

전환사채	2,874,913	2,950,000	-	2,950,000

사 채	818,394	819,000	-	819,000

장기차입금	2,716,500	2,716,500	699,960	2,016,540

금융리스부채	-	-	-	-

당기말 합계	12,352,079	12,424,772	6,639,232	5,785,540

(전)기말>

매입채무	2,662,240	2,662,240	2,662,240	-

단기차입금	1,744,508	1,744,508	1,744,508	-

기타채무	1,232,652	1,232,652	1,232,652	-

전환사채	3,998,351	4,500,000	-	4,500,000

사 채	1,170,000	1,170,000	1,170,000	-

장기차입금	1,350,000	1,350,000	300,000	1,050,000

금융리스부채	451,044	451,044	138,044	313,000

전기말 합계	12,608,795	13,110,444	7,247,444	5,863,000

(2) 자본위험관리자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다. 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 숫자로 계산합니다. 보고기간말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제24기	제23기

부채총계(A)	14,061,133	13,755,344

자본총계(B)	32,760,062	28,479,252

현금및현금성자산(C)	1,635,186	1,369,715

차입금(D)	8,596,192	8,246,233

부채비율(A/B)(%)	42.92%	48.30%

순차입금비율 (D-C)/B(%)	21.25%	24.15%

6. 파생상품 등에 관한 사항1. 파생상품계약 체결 현황

- 보고서 작성 기준일 현재 회사가 체결하고 있는 파생상품계약 내역은 없습니다.

2. 리스크 관리에 관한 사항

회사는 환위험 노출 등에 있어 리스크 관리는 환차익의 실현이 아닌 환차손 위험의 제거이며, 당사의 재무팀에서 환율의 변동 추이와 회사의 자금상황을 고려하여 파생 상품 등을 이용한 헷징 방법을 다각적으로 검토하여 리스크 관리를 하고 있으나, 리스크 관리만을 전담하는 별도의 조직은 구성되어 있지 않습니다.3. 파생상품거래와 관련하여 발생한 거래손익 및 평가손익

(단위: 천원)

거래목적	파생상품종류	제24기	제23기

파생상품거래이익	파생상품평가이익	파생상품거래이익	파생상품평가이익

매매목적	통화선도	-	-	-	-

7. 경영상의 주요계약 등- 해당사항 없음 8. 연구개발활동1) 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직

직급	담당업무	인원	비고

연구소장	연구소총괄	1	-

부소장	연구소총괄(부)	-	-

책임연구원	설계총괄 외	-	-

선임연구원	상품디자인 외	-	-

주임연구원	일반설계 외	4	-

연구보조원	일반설계 외	2	-

합 계	7	-

(2) 연구개발비용(단위: 천원)

과 목	제24기	제23기	제22기	비 고

원 재 료 비	-	-	-	-

인 건 비	233,372	281,663	224,672	-

감 가 상 각 비	-	-	-	-

위 탁 용 역 비	-	-	-	-

기 타	32,598	95,109	73,710	-

연구개발비용 계	265,970	376,772	298,382	-

회계처리	판매비와 관리비	-	-	-	-

제조경비	265,970	376,772	298,382	-

개발비(무형자산)	-	-	-	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	0.94%	1.12%	1.06%	-

2) 연구개발 실적

NO	연구기관	연 구 과 제	연구결과 및	상품화된 내용

(제 품 명)	기대효과

1	당사연구소	대형 타이어 탈착기(HT-300H)	-수입대체 수출	1. 유압 구동 모터 및 척회전 모터를 적용한 최대 타이어 920㎜×320㎜까지 트럭 버스 타이어를 탈착2. 국내 최초로 생산

2	당사연구소	휠 얼라인먼트(HA-800)	-수입대체 수출-차량안전운행	런아웃 생략 기능과 쾌속 측정모드 지원으로 차량 타이어 정밀 측정

3	당사연구소	오토 밋션오일교환기(HO-210)	-오일누출 방지로 환경오염방지-오일교환율 향상	폐유 흡입기능과 예비 신유주입기능을 첨가한 유압 카풀링으로 편하게 연결되어 오일 누출을 방지하는 환경친화형 제품

4	당사연구소	자동차 휠 바란스(HW-110)	-매출 증대-수출	인체공학적인 외형 디자인 설계와 각부분의 안전도 확보로 국내 유일 S마크 획득

5	당사연구소	자동차 모니터 휠바란스 (HW-120)	-매출 증대-수출	모니터를 이용한 곡선형의 디자인 설계와 국내 유일의 S마크를 회득한 수출전략형으로 개발

6	당사연구소	모터사이클 리프트- 공압 (HL-10M)	-매출 증대-수출	공압실린더를 적용한 RACK 타입의 작동과 록킹이 동시에 이루어지는 안정성의 극대화 실현

7	당사연구소	2주 4톤 게이트형리프트 (HL-26K)	-매출 증대-수출	유압실린더 직결방식에 의한 상하강작동으로 록킹이 동시에 이루어지는 안정성의 극대화실현

8	당사연구소	X형 리프트(HL-31X)	-매출 증대-수출	저상고형(180㎜)으로 진입이 편리하며 한쪽 바닥면이 오픈되어 차량정비성이 뛰어남

9	당사연구소	정밀 얼라인먼트 전용리프트 (HL-51G)	-매출 증대-수출	와이어로프 동조장치(세계 최초)로 승강자 동조가 유지되어 편중하중시에도 레벨 유지

10	당사연구소	2주 4톤 베이스형 리프트 (HL-25H)	-매출 증대(한국형)	록킹해제 및 하강 동시작동방식 채택으로 편리성을추구 천장이 낮은 건물(한국)에서도 적합하여 설치가능

11	당사연구소	B.P오일교환기(HB-320)	-매출 증대-환경보호	브레이크 오일교환과 파워스티어링 오일교환을 위한 장비로 폐유회수 기능보유로 환경 친화성 장비임

12	당사연구소	대형 바란스(HW-130)	-수입대체-수출-대형차량안전운행	휠 양면 동시측정가능 및 전자식 자동브레이크 방식으로 대형 휠 측정장비임.트럭 및 버스 정비업계판매

13	당사연구소	판금용 리프트	-수출	4톤 용량의 판금전용 리프트로 일본 수출전용 모델로 개발

14	당사연구소	유럽수출용 X형리프트(HL-31S)	-수출-고부가가치로 수익성 확보	저상고형으로 광센서를 적용한 안전장치 및 모든 작동을 마이콤(소프트웨어 프로그램 저장)화한 메카트로닉 제품

15	당사연구소	유럽수출용매립형 X형 리프트	-수출-고부가가치로 수익성 확보	매립형으로 광센서를 적용한 안전장치 및 모든 작동을 마이콤(소프트웨어 프로그램 저장) 화한 메카트로닉 제품

16	당사연구소	소형승용차용완전자동형 에어컨냉매 회수재생기 (HR-320)	-수출-수입대체효과(현대자동차 및 자동차 메이커)	오일레스 진공펌프 적용으로 수명연장 및 유지관리가 용이하며 냉매 회수재생에 의한 환경개선에 기여

17	당사연구소	엔진분석기(엔진파형분석기)	-매출 증대	자동차 엔진상태를 파형으로 분석하여 고장부분을 진단하는 장비로서 효율적인 엔진정비 유도로 배기오염 방지

18	당사연구소	휠 얼라인먼트	-매출 증대-중국시장 공략	주행중 마찰 중력 원심력 및 관성으로 인한 모든 힘을 균형있게 작용하도록 차륜을 정렬시키는 조정기기

19	당사연구소	질소가스발생기(N2 Generator)	-매출 증대-수출시장 개척	공기중의 질소와 산소를 분류하여 산소는 대기중에 배출하고 질소를 포집하여 타이어에 주입하는 기기

20	당사연구소	자동차에어컨냉매회수재생충전기	-수입대체-매출증대	자동누설 진단기능 및 편리한 사용법

21	당사연구소	유럽수출형휠얼라인먼트 리프트	-수출증대-고부가가치수익성	휠프리타입으로 빔센서와 동조환봉으로 좌우편차 동조 시스템 및 록커 근접센서로 정확한 록킹 잭유압동조등 마이컴 컨트롤에 의한 첨단시스템 장착

22	당사연구소	유럽수출형2주3톤리프트	-수출증대-고부가가치수익성	좌우대칭형 2주식리프트로 최대 상승능력은 3톤이고 레버의 조작으로 하강하는 리프트로 3중의 안전장치가 있음.

23	당사연구소	유럽수출형2주4톤리프트	-수출증대-고부가가치수익성	4톤의 2주식 타입으로 와이어 절단시 안전장치 구조로 설계되었고 레버의 조작으로 하강됨.

24	당사연구소	유럽수출형 2주5톤리프트	-수출증대-고부가가치수익성	2주식 5톤 용량의 넓은 폭과 높이를 제공하므로 큰 차량을 작업할 수 있음.

25	당사연구소	자동차휠바란스	-수입증대-매출증대-차량안전운행	반자동거리기입 방식을 채택 오토바이용 휠 측정과 풋브레이크 장착미려하고 안정적인 디자인

26	당사연구소	자동차모니터휠바란스	-수입증대-매출증대-차량안전운행	17"VGA컬러 모니터를 장착하고 LCD를 장착할 수 있도록 설계 타이어 표면 스캔기능안정적이고 미려한 디자인

27	당사연구소	X형 리프트	-매출및 수출증대-고부가가치수익성	매립 및 지상형을 자유롭게 선택가능하여 가변형 진입판 적용으로 편리성 추구 더블실린더 유압동조방식으로 안정성 강화

28	당사연구소	라이언리프트	-매출 및 수출증대-고부가가치수익성	자유로운 작업동선 및 설치면적의 감소 4주식 리프트의 단점을 보완 및 장점의 최대화 초정밀 얼라인먼트 전용리프트

29	당사연구소	자동차휠바란스 신모델	-매출 및 수출증대	세미모니터 장착 및 자동위치 조정 기능을 개발 적용

30	당사연구소	냉매충전기 신모델 개발	-매출증대	음성지원 기능 추가

31	당사연구소	듀얼익스텐션시저스리프트	-매출 및 수출증대-고부가가치수익성	기존의 소형 시저스 타입과 동일한 설치 면적을 갖으면서도 듀얼 익스텐션 탑재하여 국내 최장길이의 차종 대응 가능

32	당사연구소	유럽수출형 4주식 4톤리프트	-매출 및 수출증대-고부가가치수익성	차량대형화 추세에 맞춰, 긴축거리와 운거 차량을 정비할 수 있게 개발 적용안전장치와 편의장치 추가.

33	당사연구소	해외수출용 주차리프트 3톤리프트	-매출 및 수출증대-고부가가치수익성	비좁은 주차공간에 격층으로 주차할 수 있는 리프트 개발.

34	당사연구소	4주식 리프트	-매출 및 수출증대	1. 진입판연장/축소가 가능하며 접이식 방식으로 공간활용도를 높이고, 초저상형 차량까지 대응이 가능한 진입판 적용 (특허출원, 2017-00053802)2. 장축차량들을 대응하기위한 LongType 승강장 적용 및 더욱 넓어진 승강장 폭으로 다양한 차종을 안정적으로 작업가능

35	당사연구소	3D 얼라인먼트	-매출 및 수출증대	얼라인먼트 작업과정에서의 측정속도와 정확도를 개선한 제품

36	당사연구소	하이브리드 겸용 냉매충전기	-매출 및 수출증대	1대의 장비로 일반차량과 하이브리드 차량을 동시에 냉매 중전가능한 제품

37	당사연구소	2주식 리프트(HL-24K)	-매출 및 수출증대	1. 유압실린더와 체인을 이용한 복합방식 효과로 상승시간 단축, 정비 편의성증대 와 원가절감실현2. 메인기둥의 넓이와 폭을 키워 구조적인 강성증대

38	당사연구소	4주식 리프트(HL-48H)	-매출 및 수출증대	1. 당사에 없던 4주 8톤리프트로 제품 라인업 추가 됨2. 긴 승강장을 적용하여 큰 차량정비가 용이하고, 한단계 높은 중요 부품 적용으로 안전성 증대

39	당사연구소	더블시져스 리프트(HL-40DA)	-매출 및 수출증대-고부가가치수익성	1. 국내최초 4톤 더블시져스로 제품 대형화 추세에 맞춤 제품2. 동일한 설치 면적을 갖으면서도 듀얼 익스텐션 탑재하여 국내 최장길이의 차종 대응 가능3. 국내최초로 자동으로 승강장 좌,우 동조를 맞출 수 있는 기능 추가 (특허출원,10-2017-0085771)4. 국내최초로 유럽고급장비에서 볼 수 있는 동작상태 확인이 가능한 디스플레이 적용

40	당사연구소	신냉매HFO-1234yf 전용냉매충전기(HR-575YF)	-매출 및 수출증대	1. 신냉매HFO-1234yf 가스전용냉매충전기2. 고성능, 고품질부품적용으로신속정확한냉매교환가능3. 3종오일장착으로다종차량충전가능4. 안전검증된냉매탱크적용(한국가스안전공사및DOT승인)

9. 기타 투자의사결정에 필요한 사항1. 외부자금조달 요약표

[국내조달] (단위: 백만원)

조 달 원 천	기초잔액	조달	상환	당기말잔액	비고

은 행	2,350	4,196	833	5,713	-

보 험 회 사	-	-	-	-	-

종합금융회사	-	-	-	-	-

여신전문금융회사	-	-	-	-	-

상호저축은행	-	-	-	-	-

기타금융기관	-	-	-	-	-

금융기관 합계	2,350	4,196	833	5,713	-

회사채 (공모)	-	-	-	-	-

회사채 (사모)	5,670	819	2,720	3,769	-

유 상 증 자 (공모)	-	-	-	-	-

유 상 증 자 (사모)	-	-	-	-	-

자산유동화 (공모)	-	-	-	-	-

자산유동화 (사모)	-	-	-	-	-

기 타	-	-	-	-	-

자본시장 합계	5,670	819	2,720	3,769	-

주주ㆍ임원ㆍ	-	-

계열회사차입금	-	-

기 타	-	-

총 계	8,020	5,015	3,553	9,482	-

(주) 상기표는 2018년 12월 31일 기준입니다.