케이엔솔 분기보고서 (2020.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요가. 산업의 특성클린룸 산업은 크게 ICR(산업용 클린룸), DR(드라이룸)과 BCR(바이오 클린룸)으로 분류되며, 산업용 클린룸은 반도체 및 디스플레이 산업에서 주로 이루어지고 있습니다. 국내 클린룸 시장은 슈퍼 클린룸(Super Clean Room)이라 불리우는 반도체/디스플레이 클린룸을 중심으로 형성되어 있습니다. 반도체/디스플레이 클린룸은 산업용 클린룸 중 가장 높은 수준의 청정도가 요구되며, 시공 시 반도체/디스플레이 생산장비의 배치에 따른 기류 및 대기확산과 열 분포에 대한 해석 및 이를 고려한 시스템실링의 설계 및 FFU/EFU의 배치가 필요합니다. 또한 5,000평~10,000평 또는 그 이상의 면적에 수만개의 FFU가 설치되는 대규모 공사를 6개월 이내에 완료할 수 있어야 합니다. 현재 국내에 2~3개 업체만이 이러한 반도체/디스플레이 클린룸을 시공할 수 있는 기술력과 클린룸 설비 제조를 전문으로 하는 대규모 생산시설을 보유하고 있으며, 반도체/디스플레이 산업을 영위하고 있는 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스, LG디스플레이 등 대형 사업주 및 계열 시공사들 역시 오랜 기간 함께 성장하여 온 소수의 업체들만을 대상으로 하는 제한적 경쟁입찰을 통해 발주하고 있습니다. 이에 따라, 국내 클린룸 시장의 상위권 업체는 장기간 안정적으로 사업을 영위할 수 있는 영업환경이 형성되어 있습니다.나. 산업의 성장성4차 산업혁명으로 인한 반도체 수요의 급증 및 차세대 디스플레이의 등장으로 인해 반도체/디스플레이 업체들의 대규모 설비투자가 지속될 것으로 예상되며, 이에 따른 클린룸 수요 역시 지속적으로 확대될 것으로 기대됩니다.전세계 IT 산업은 4차 산업혁명으로 진입하고 있습니다. 4차 산업혁명에 의한 IT세트 확산은 아직 초입 단계로, 4차 산업혁명의 핵심인 빅데이터(Big Data)와 인공지능(AI, Artificial Intelligence) 개발을 위해 글로벌 기업들이 대규모 IT 인프라 투자를 실시하면서 반도체 산업은 슈퍼사이클에 진입하였습니다. 4차 산업혁명에서 우위를 점하기 위한 구글, 페이스북, 아마존, 마이크로소프트, 알리바바, 텐센트 등 리딩 IT 업체들의 데이터센터(Data Center), 클라우드 서비스(Cloud Service), 올플래시 스토리지(All-Flash Storage), 블록체인(Blockchain) 등 IT 인프라에 대한 경쟁적 투자가 지속되고 있으며, 이에 따라 글로벌 반도체 선도 업체인 삼성전자, SK하이닉스는 전례 없는 반도체 수요 확산에 직면하고 있습니다. 이러한 반도체 수요 증가세는 과거 PC, 노트북 컴퓨터, 스마트폰 등 특정 제품의 판매량에 따른 높은 변동성을 보였던 것과 다르게 기업들의 IT 인프라 투자가 성장을 견인하고 있다는 점에서 향후 안정적 성장세를 지속할 것으로 예상됩니다. 또한, 향후 IT 인프라뿐만 아니라 스마트카(Smart Car), 가상현실(VR, Virtual Reality), 웨어러블 디바이스(Wearable Device) 등 IT 산업의 성장을 견인하게 될 새로운 아이템들이 지속적으로 등장함에 따라 반도체 수요 증가는 일시적 현상이 아닌 장기적 추세가 될 것으로 전망됩니다.다. 경기변동의 특성 및 계절성전통적으로 반도체 산업은 경기 변동이 심하고, 한 번 방향이 바뀌면 예상을 뛰어넘는 확장이나 위축이 일어납니다. 이는 수급이 가격에 미치는 영향이 크기 때문입니다. 또한, 클린룸의 라이프사이클은 반도체 및 디스플레이 산업이 발전할수록 그 대체 기간이 짧아지고 있습니다.반도체와 디스플레이 기술이 발전할수록 요구되는 클린룸의 청정도는 높아지기 때문에 그에 맞는 클린룸으로 교체하거나 업그레이드가 필요합니다. 따라서, 클린룸 산업의 경기변동 및 라이프사이클은 전방산업의 경기변동 및 라이프사이클과 그 변동을 같이 하고 있습니다. 현재 국내 반도체업체들은 지속적인 연구개발, 생산라인의 대규모 투자, 기존 생산라인의 꾸준한 유지보수 및 개조공사 등을 통해 시장 조기진입, 고품질, 낮은 원가, 빠른 납기 등의 장점을 바탕으로 시장선점 우위를 확보하고 있습니다. 이러한 양상은 디스플레이 산업에서도 비슷하게 나타나고 있는 바, 이러한 전방업체들의 투자양상은 클린룸 산업에 긍정적으로 작용하여 왔습니다.세계 반도체 및 디스플레이 시장은 제품 수명 주기가 매우 짧으며, 새로운 제품의 생산을 위해서는 대규모 투자가 필요한 장치 산업의 특성을 가지고 있습니다. 아울러, 과거에는 실리콘 사이클의 순환에 따라 호황과 불황을 반복해 왔으며, 이는 주요 수요처인 미국주의 거시경제 순환 사이클과의 연관성이 매우 컸습니다. 그러나 최근에는 중국 및 인도 등 신흥시장의 비중이 확대되고 경쟁력이 부족한 업체들이 일부 구조조정 되어 반도체 산업 경기 변동 폭은 전과 비교하여 감소하였습니다. 시장 측면에서, 노트북과 모니터 제품 등 전통 IT 제품 시장은 성장 정체 혹은 역성장을 보이고 있으나, 빠르게 진화 중인 e생태계 환경에 발맞춰 스마트폰 등 중소형 Display 시장이 꾸준하게 성장하고 있습니다. TV 시장은 신흥국을 중심으로 꾸준히 성장하는 동시에, 대화면으로 영상을 즐기고자 하는 소비자 욕구에 따라 빠르게 대형화되고 있습니다. 라. 국내외 시장여건1) 반도체 시장현황2020년 상반기 반도체 산업의 생산은 차질없이 순조롭게 증가하였습니다. 최근 서버 수요가 견고하게 성장하고 있으며, 5G 통신의 본격 도입이 예정되어 있으므로 2020년 상반기 생산 증가를 위한 투자가 진행중입니다. 코로나 19 확산에도 불구하고 반도체 생산에 차질이 발생하지 않아 예정대로 생산은 증가세에 있습니다. 수율향상과 미세공정 전환이 지속해서 진행되고 있으므로 생산은 증가세를 유지하고 있습니다. 국내 주력제품인 메모리반도체는 수율 향상과 빠른 미세공정 전환으로 생산성을 높이는 것이 경쟁력의 원천으로 우리 기업은 경쟁 기업보다 빠르게 진행하여 생산 증가세를 유지하고 있습니다. 2020년 하반기는 코로나 19의 영향으로 인하여 세계 반도체 경기 회복이 지연될 것이라는 전망이지만 국내 반도체 산업의 경쟁력은 변동이 없으나 수요산업의 세계적인 부진으로 인하여 반도체 수출회복은 불투명한 상황입니다. 다행히 국내 여건이 크게 변하지 않고 안정적인 성장세를 유지할 것으로 보입니다. 주력 제품인 메모리반도체는 수율향상과 미세화 전환이 필요한데 지속적인 연구개발 투자로 인해 경쟁우위를 유지하며 시장점유율을 방어하고 있으며 지난해 일본의 수출규제 강화, 올해 코로나 19 등 어려운 상황에 직면하면서도 외부 영향을 받지 않고 안정적인 성장세를 유지할 것으로 전망됩니다.코로나 19의 확산 이전 올해 초부터 반도체 호황이 예견되었으나 코로나 19로 인하여 일시적인 수요가 감소하여 반도체 경기회복이 둔화되었으나 삼성전자와 SK하이닉스는 코로나 이후 반도체 수요 증가에 대비하고 시장 경쟁력을 강화하기 위하여 하반기에도 설비투자를 지속할 것으로 예상되지만, 단가 변화 수요에 대한 유동적으로 대응 할 것으로 전망됩니다.

2) 디스플레이 시장현황2020년 상반기의 디스플레이 산업 내수는 프리미엄 IT제품 일부와 패널 제작용 소재, 부품을 포괄하여 IT제품 수요 감소와 페널 생산 감소로 축소되었습니다. 스마트폰 구매는 개통 절차에서 대면 접촉이 필요한 경우가 많아 코로나 확산으로 인한 수요 감소가 가중되어 2020년 1분기 글로벌 스마트폰 시장이 전년동기 대비 13%가 감소하였으며 LDC 패널 생산 축소로 인하여 소재, 부품 수요의 감소로 이어졌습니다. 생산은 글로벌 경기 둔화로 인한 수요감소와 더불어 중국의 10.5세대 LDC라인 양산 능력 확대로 인하여 LDC 수익 하락이 나타났으며 국내 패널 양사인 LD는 1월에, 삼성은 3월에 국내 LDC 생산 중단 계획을 발표하였습니다. 2020년 하반기는 코로나 확산으로 인해 디스플레이 최대 수요처인 스마트폰과 TV의 수요 감소가 나타날 것으로 전망되며 이는 디스플레이산업에 직접적으로 영향을 미칠 것으로 보입니다. OLED 중심의 국내 생산체계는 프리미엄 제품군 판매에 따라 변동하며 코로나 확산의 영향력이 상대적으로 적을 것으로 보이나 전반적인 시장 축소의 영향력은 더 강하게 나타날 것으로 보입니다. 비대면, 비접촉 확대에 따른 모니터와 노트북 수요는 상승할 것으로 예상되나 LDC 중심의 시장으로 그 영향력은 제한적으로 나타날 것이며 디스플레이 산업의 비중이 적어 긍정적인 요소로 작용하기는 어려울 것으로 전망됩니다.중국 대형 LCD 생산 라인이 본격 가동으로 인한 양사의 라인 축소가 올해 상당부분 진행될 것으로 예상되어 생산 능력이 큰 폭으로 축소될 것으로 보이지만 OLED로의 구조 전환이 가속화됨에 따라 기존 계획보다 설비 투자가 앞당겨질 것으로 전망됩니다. 삼성의 LCD에서 QD디스플레이로의 전환을 빠르게 앞당겨 2021년 양산을 목표로 진행함으로써 설비투자도 빠르게 이루어질 것으로 예상되며 양사의 LDC 라인 폐쇄에 따른 유지보수를 위한 설비투자는 감소할 것으로 보이나 그 영향력은 크지 않을 것으로 전망됩니다.3) 2차전지 시장현황2020년 상빈기 코로나로 인해 공급망 위험보다는 해외 수요처의 가동중단에 따른 수출감소로 생산은 전년대비 4.7%가 감소하였습니다. 코로나로 인한 국내 생산설비의 전면적인 가동중단 조치로 주요 수출품인 리튬이온전지 및 부분품 등의 수출이 감소하여 국내 생산은 전년대비 축소하였으며 이차전지에 대한 수요보다 공급이 부족하여 이차전지 산업은 타 업종대비 코로나로 인한 소비위축 영향은 제한적이나 국내 생산의 70~80%가 수출분이므로 코로나로 인한 해외 수요처의 가동중단이 영향을 미쳐 상반기 국내 생산은 전년동기대비 하락하였습니다.각국의 코로나 여파로 인한 소비위축으로 경기침체를 우려하여 경기부양책을 마련하고 있으며, 전기차 보조금 지급이 하나의 부양책으로 등장하며, 하반기에는 이차전지산업 성장이 기대됩니다. 특히 국내 이차전지 기업의 주요 수요처인 유럽의 전기차 보조금 지급으로 하반기 이차전지산업은 빠르게 회복될 것으로 예상됩니다. 프랑스는 지난 5월 26일, 전기차 보조금으로 기존 대당 6천유로에서 7천유로로 확대 지급을 결정하였으며, 독일은 6월 2일 경기부양책을 통해 전기차 보조금을 기존 대당 3천유로에서 6천유로로 증액을 발표하였습니다. 다만, 국내 이차전지 기업의 해외생산 비중이 증가하고 있어 국내에서는 해외생산을 위해 수출되는 부분품과 관련 소재를 중심으로 생산 및 수출이 증가할 것으로 기대됩니다. 아울러 각국의 환경친화적인 경기부양책 마련에 따라 전기차 및 ESS(대용량 전기저장장치) 등을 중심으로 성장할 것으로 기대되며, 무선가전에 대한 소비자 선호증가로 이차전지 수요 확대는 지속될 것으로 예상됩니다.

이차전지 최종재 기업은 해외를 중심으로 설비투자를 진행하고 있으며 상반기에는 코로나 발발로 관련 투자가 지연되었으나 하반기에는 실질적인 신설 및 증설 등이 이루어 질 예정입니다. 4) 제약, 바이오 시장현황 2019년 5월 바오오헬스국가비전 선포식에서 정부는 2025년까지 연간 4조원 규모의 투자 및 년 수출액 500억달러 달성계획을 발표하였으며 보건복지부, 국내 주요 제약방오 기업, 해외 재단이 공동출자한 라이트펀드 '19년 68억원 투자, '22년까지 총 500억원을 투자한다는 내용이며 정부의 확고한 투자의지와 대기업 주도하에 개방형 혁식이 지속적으로 확대되며 외형성장이 기대됩니다. 유망시장에 대한 다국적 제약들의 아웃소싱 확대로 바이오서비스 시장은 꾸준히 성장할 것으로 전망됩니다. CDMO(위탁개발 및 생산, CDO+DMO) 시장은 연평균 12.9%, CDO(임상시험수탁)시장도 연평균 12.7% 성장이 기대되며 소규모 바이오벤처기업과 기술공유, 생물제제 및 바이오시밀러 관련 R 증가등으로 긍정적인 영향을 끼칠 것으로 전망됩니다.

5) 교량거더 시장현황교량거더 산업은 사회간접자본인 도로나 철도에서 중요한 시설물인 교량의 가장 핵심 요소를 공급하는 산업입니다. 주요 수요처는 국토교통부의 5대 지방국토관리청을 비롯하여 한국도로공사, 한국철도시설공단 등의 공기업과 지방자치단체입니다. 민간발주교량도 있지만 대부분은 공공공사에 거더를 공급하는 산업입니다. 시장의 규모는 정부예산에 따라 결정되지만, 사회간접자본인 인프라시설물은 지속적인 신설과 교체 및 유지관리가 필요하기 때문에 시장규모는 유지 또는 성장하는 산업입니다. 마. 사업의 현황 1) 산업용 클린룸반도체/디스플레이 클린룸은 일반적으로 하나의 생산라인 전체가 하나의 거대한 클린룸으로 건설되며, 5,000평~10,000평 또는 그 이상의 면적에 수만개의 FFU가 설치되어 단위당0.1~0.5㎛(마이크로미터) 크기의 먼지를 일정 수 이하로 관리하는 슈퍼클린룸(Super Clean Room)입니다. 반도체/디스플레이 클린룸 시장은 국내 클린룸 시장의 대부분을 차지하는 시장으로 글로벌 메이저 업체인 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스, LG디스플레이 등이 주요 수요처입니다.반도체/디스플레이 클린룸 산업은 수주산업으로 전방산업인 반도체/디스플레이 산업의 업황 및 시설 투자에 많은 영향을 받습니다. 최근 4차 산업혁명의 영향으로 IT업체들의 데이터센터, 클라우드 서비스 등 IT 인프라에 대한 경쟁적 투자가 지속되고 있어 반도체/디스플레이 수요가 급증하면서 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스, LG디스플레이 등이 대규모 생산라인을 신설하고 있으며, 이에 따른 클린룸에 대한 투자가 지속되어 시장의 호황이 이어지고 있습니다. 또한 반도체/디스플레이 기술이 고도화됨에 따라 공정전환에 따른 클린룸 수요 역시 지속적으로 발생하고 있습니다. 반도체의 경우 제품이 미세화 될수록 공정수가 늘어나게 되며, 생산장비의 배치가 변하게 되어 공정전환 시 신규 클린룸 건설이 필요합니다. 디스플레이의 경우 역시 기존 LCD 생산공정과 최근 수요가 급증하고 있는 OLED 생산공정이 다르고, Curved/Foldable OLED 등 새로운 디스플레이 생산을 위해서는 신규 클린룸 건설이 필요합니다. 2) 드라이룸 시장현황드라이룸은 실내 공기조건이 노점온도 -40˚C, 상대습도 0.5% 이하로 관리되는 공간으로 리튬전지 생산라인, 의료기기 분야, 흡수성 복합사 생산라인, 제약설비, 식품분야 등에 적용되는 시설입니다.2020년 6월말 현재 전세계 운행중인 글로벌전기차(순수전기차 및 플러그인하이브리드)는 812만대 가량입니다. 지구상에 운행중인 자동차(승용차 12억대)의 0.7% 정도입니다. 글로벌 전기차시장 동향을 조사하는 '블룸버그 뉴에너지파이낸스'의 '전기차 전망 2020' 보고서는 승용차 신차 판매량에서 전기차 비중을 2020년 2.7% 2023년 7% (약 540만대), 2025년 10%, 2025년 10%, 2030년 28%, 2040년 58%로 전망하고 있습니다. 전기차와 내영차를 합친 글로벌 전체 자동차 판매량은 최근 및 향후 2~3년간 7500만~8500만대 수준을 기록했거나 예상됩니다.폭발적인 전기차 시장 확대 전망에 따라 전기차 가격의 40% 이상을 차지하는 배터리를 생산하는 국내 주요 3개사의 미국, 유럽, 중국으로 투자가 증가함에 따라 당사는 해당 지역 모두 진출하였고 2019년부터 본격 수주하여 회사 매출액과 이익 성장에 기여하고 있습니다.3) 바이오 클린룸 시장현황바이오 클린룸 시장은 국내 바이오 산업이 고도화됨에 따라 제약 연구소, 병원, 식품 연구소, 동물 실험실 등에서 수요가 빠르게 확대되고 있습니다. 국내 바이오 산업은1990년대 초반까지 제네릭 의약품 제조 중심으로 제한되어 있었습니다. 1999년 최초의 개발 신약이 탄생하였으며, 2008년부터는 셀트리온을 선두로 바이오 시밀러 업체들이 국내 바이오 산업을 주도하고 있습니다.제약사는 의약품 생산을 CMO 업체에 맡기면 생산에 들어가는 비용과 시간을 절감하고 그 비용과 전문인력을 신약 개발에 투입할 수 있습니다. 특히 비교적 공정이 간단한 화학합성 의약품과 생산 공정이 복잡하고 숙련된 기술을 요하는 바이오 의약품에 대한 수요가 폭증하면서 바이오 CMO 시장의 규모가 확대되고 있고, 바이오 시밀러 개발로 오리지널 바이오 의약품 가격이 하락하고 원가경쟁이 불가피해지면서 기존 제조사들도 CMO의 필요성이 더욱 커지고 있습니다. CMO가 고부가가치 사업이라는 점에서 제약·바이오 업계의 신성장동력으로 각광받고 있는 만큼 국내 대표기업인 삼성바이오로직스를 중심으로 2016년부터 CMO 시장에 본격적인 투자가 이루어지고 있습니다. 4) 교량거더 시장현황교량거더 시장에서 강합성 계열의 제품에 대한 뛰어난 경쟁력을 확보하고 있습니다. 특히 강합성 계열의 경우 타경쟁사보다 2배 이상의 수주실적을 기록하고 있으며, 총 수주금액의 약 60%가 강합성 계열의 제품입니다. 동사가 공급하는 강합성 계열의 제품 (Precom)은 종곡선, 저형고 등의 적용성이 탁월하며 경쟁사 대비 가격 경쟁력이 매우 우수합니다. 강합성 계열 제품 외에도 개량형 PSC (BiCon), 개량형 강박스 (HD-Box), 복합트러스 (HiTAB), 생태통로교 (eco RDT) 등 종합적인 제품군을 보유함으로써 다양한 고객의 Needs와 시장 변화에 민첩한 대응이 가능합니다.정부가 4대강 사업을 추진했던 2010년 이후 SOC 재정투자가 점진적으로 축소되던 환경속에서도 동사는 지속적인 성장세를 시현하였으며(과거 10개년 매출액 CAGR 5.9%), 최근 2029년까지 예산 규모 24조원, 23건의 국가균형발전 프로젝트 사업에 대한 예비타당성조사가 면제된다는 정부 발표가 있었고, 이 중 도로, 철도사업 재정투자는 18.7조원에 달하므로 향후 SOC 재정투자는 확대될 것으로 전망됩니다. 바. 시장점유율당사 산업용, 바이오 클린룸 및 드라이룸 사업부문과 교량거더의 시장점유율은 합리적 추정이 곤란하여 기재를 생략합니다. 사. 회사의 경쟁력1) 클린룸 시장 내 리딩 업체국내 클린룸 시장은 슈퍼 클린룸(Super Clean Room)이라 불리는 반도체/디스플레이 클린룸을 중심으로 형성되어 있습니다. 반도체/디스플레이 클린룸은 산업용 클린룸 중 가장 높은 수준의 청정도(미세분진, 특정유해가스 제거)가 요구되며, 시공 시 반도체/디스플레이 생산장비의 배치에 따른 기류 및 대기확산과 열 분포에 대한 해석 및 이를 고려한 시스템실링의 설계 및 FFU/EFU의 배치가 필요합니다. 또한 5,000~10,000평 또는 그 이상의 면적에 수만개의 FFU가 설치되는 대규모 공사를 6개월 이내에 완료할 수 있어야 합니다. 현재 국내에 2~3개 업체만이 이러한 반도체/디스플레이 클린룸을 시공할 수 있는 기술력과 클린룸 설비 제조를 전문으로 하는 대규모 생산시설을 보유하고 있으며, 반도체/디스플레이 산업을 영위하고 있는 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스, LG디스플레이 등 대형 사업주 및 계열 시공사들 역시 오랜 기간 함께 성장하여 온 소수의 업체들만을 대상으로 하는 제한적 경쟁입찰을 통해 발주하고 있습니다. 이에 따라, 국내 클린룸 시장의 상위권 업체는 장기간 안정적으로 사업을 영위할 수 있는 영업환경이 형성되어 있습니다.당사는 1990년대 후반부터 주요 고객사인 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스 등으로부터 다수의 프로젝트를 수주하여 성공적으로 수행하여 왔으며, 이를 통해 이들 고객사들과 장기간에 걸친 견고한 신뢰관계를 구축하고 있습니다. 특히, 클린룸의 가장 핵심이 되는 설비인 시스템실링과 FFU/EFU의 제조 및 시공에 있어 상기 고객사들이 발주하는 물량을 각각 50%와 25% 정도를 시공하고 있습니다. 또다른 핵심 설비인 외조기의 경우 시장의 선두주자로서 상기 고객사들이 발주하는 물량의 약 70% 정도를 시공하고 있습니다. 또한 클린룸 내부 가습 시스템인 PMS를 최초로 개발하여 2008년 특허를 취득하여 2009년부터 신규라인에 적용함으로써 국내 PMS 시장을 지배하고 있습니다. 2) 우수한 수익성 및 현금창출력2017~19년 당사의 3개년 평균 영업이익률은 별도기준 12.1%, 연결기준 9.8%로 별도 및 연결기준으로 경쟁사들보다 우위에 있습니다. 당사의 주요 매출원이자 높은 수준의 기술역량을 요구하는 대규모 반도체/디스플레이 클린룸 시공 프로젝트가 일반 클린룸 시공 프로젝트 대비 우수한 수익성을 보이고 있으며, 과점체제 및 높은 진입장벽에 따른 제한적 경쟁구도 형태는 저가 수주에 따른 점유율 확대의 필요성을 제한하면서 동시에 우수한 수익성의 주요 요인이 되고 있습니다.당사의 최근 3개년 평균 매출원가율은 별도 기준 80.6% 수준으로서 클린룸 주요 설비의 생산 프로세스를 외주화하면서 매출 원가의 대부분이 변동비 성격의 외주가공비로 구성됩니다. 따라서, 당사가 부담하는 원재료 부담은 낮은 수준이며 당사가 직접 생산하는 일부 제품의 주요 원재료인 철 가격 변동 외 원재료비 상승을 유발하는 외부 환경적 요인은 제한적입니다.제품생산 시 인력 활용은 협력업체 직원들이 당사 공장을 임차하여 제품을 생산하는 형태이며, 시공시에도 현장에서 협력업체를 고용하거나 일용직을 고용하여 시공을 수행하는 등 필요에 따라 유연한 인력운용을 하고 있습니다. 이에 따라, 2019년 기준 매출원가를 구성하는 노무비의 약 75%는 계약직 급여로 구성되어 당사가 실질적으로 부담하는 매출원가 성격의 인건비는 공장 내 생산을 관리ㆍ감독하는 소수의 인원으로 최적화하여 운영하고 있습니다.3) 높은 재무건전성당사는 재무건전성 측면에서 경쟁사 대비 대체로 우위에 있으며, 이러한 재무건전성은 발주사들뿐만 아니라 외주협력사들에게도 당사와의 거래관계를 유지하는데 있어서 중요한 기준이 됩니다.당사는 과거 3개년 동안 별도 기준 차입금, 현금보유액, 부채비율 등 재무안전성 지표들이 대체로 업종평균보다 우월한 실적을 기록했습니다. 당사는 낮은 차입비율을 유지해 오면서 재무부담을 최소화하고 있습니다. 당사는 2012년부터 순이자 수익을 실현하고 있으며 높은 수준의 순현금을 보유하고 있습니다.

- 재무안정성 비교

(단위: %)

항목	2019년 ( K-IFRS )	2018년 (K-IFRS)	2017년 ( K-GAAP )

원방 테크	업종 평균	건설업 평균	제조업 평균	원방 테크	업종 평균	건설업 평균	제조업 평균	원방 테크	업종 평균	건설업 평균	제조업 평균

영업이익율	9.6%	5.5%	4.8%	4.4%	14.3%	5.8%	5.0%	7.3%	12.0%	6.7%	4.9%	7.6%

유동비율	366.2%	150.8%	186.1%	146.5%	523.3%	147.2%	172.6%	144.7%	1104.3%	143.0%	82.3%	138.8%

부채비율	19.7%	100.6%	105.7%	73.5%	19.6%	101.7%	110.5%	73.6%	8.9%	103.3%	110.8%	77.0%

차입금의존도	4.9%	27.6%	22.8%	22.8%	2.7%	27.8%	23.1%	22.3%	0.0%	28.0%	21.8%	22.7%

주1) 해당업종은 그 외 기타 일반목적용 기계제조업입니다.주2) 동일기준 비교를 위해 원방테크 별도 재무제표 기준으로 산정하였습니다.4) 시스템실링(S/C) 신규공법 도입시스템실링 공사는 기술력과 노동력이 동시에 집중적인 성격의 공사 분야입니다. 이에 따라 현장의 안전과 품질관리 규정이 강화됨에 따라 장기간의 설치시간이 소요되고 현장운영이 어려움이 발생합니다. 이를 대비하고 효율적인 공사 진행을 위해 당사는 시스템실링의 모듈화 장비를 2019년 말 개발하여 2020년 삼성전자의 평택공장에 적용하고 있으며 2021년에 삼성엔지니어링 탕정공장에 적용할 예정입니다. 본 공법을 적용할 경우 기존에 수주할 수 없었던 추가 공종에 대한 수주가 기대되고 또한 기술우위 선점을 통해 차기 프로젝트 계약에 우위를 점할 수 있어 양적 성장에도 큰 역할을 할 것으로 기대되며 약 17~25%의 공사기간의 단축, 15~22% 인원의 축소가 예측됨에 따라 수익성 개선에 큰 역할을 할 것으로 전망하고 있습니다. 2. 주요 제품, 서비스 등에 관한 사항가. 주요 제품 등의 매출 현황최근 3년간 당사의 주요 품목별 매출 현황(연결 기준)은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

사업부문	구분	제품명	2020년 3분기	2019년	2018년	2017년

매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중

산업용클린룸	국내	S/C, OAC 외	97,682,754	38.5%	85,985,245	37.6%	112,373,416	70.1%	157,290,044	81.6%

해외	S/C, OAC 외	15,697,130	6.2%	54,844,187	24.0%	35,931,248	22.4%	25,788,781	13.4%

소계	113,379,884	44.6%	140,829,432	61.7%	148,304,664	92.5%	183,078,825	95.0%

드라이룸	국내	제습기, HVAC 외	1,534,095	0.6%	-	0.0%	-	0.0%	-	0.0%

해외	제습기, HVAC 외	81,948,580	32.3%	9,109,794	4.0%	-	0.0%	-	0.0%

소계	83,482,674	32.9%	9,109,794	4.0%	-	0.0%	-	0.0%

바이오클린룸	국내	바이오클린룸	10,328,640	4.1%	20,643,281	9.0%	11,409,420	7.1%	9,203,848	4.8%

교량건설업	국내	강합성 거더 외	46,282,715	18.2%	57,457,058	25.2%	-	0.0%	-	0.0%

기타	국내	기타	482,512	0.2%	343,334	0.2%	561,296	0.4%	516,641	0.3%

합계	253,956,426	100.0%	228,382,900	100.0%	160,275,380	100.0%	192,799,315	100.0%

나. 주요 제품 등의 가격 변동 추이프로젝트별, 사업주별로 요구조건에 따라 사양 및 시공방법 등이 다르기 때문에 제품별 가격을 산출 또는 비교하는 것은 매우 어렵습니다. 또한, 특정 제품에 대한 가격은 당사의 영업비밀에 해당되므로 기재를 생략합니다. 3. 주요 원재료 등에 관한 사항가. 주요 원재료 등의 현황1) 클린룸 산업

사업부문	매입유형	구분	원재료	구체적 용도	주요 매입처	회사와의 특수관계여부	비고

클린룸	원재료	외조기 System Ceiling 소음기	SGCC 1.2t (Casting)	제품제조	영신강업 외	미해당	-

냉연강판	금성철강 외	미해당	-

열연강판	금성철강 외	미해당	-

알루미늄	대주금속 외	미해당	-

아연	브레인텍 외	미해당	-

2) 교량거더 산업

사업부문	매입유형	구분	원재료	구체적 용도	주요 매입처	회사와의 특수관계여부	비고

공사부문	원재료	교량거더 등 제작용	철판	설치공사	동국제강	미해당	-

강연선	고려제강㈜	미해당	-

정착구	디비닥시스템즈코리아㈜	미해당	-

나. 원재료 가격 변동 추이1) 클린룸 산업

(단위: 원/kg)

품목	2020년 3분기	2019년	2018년

SGCC 1.2t (Casing)	948	948	1,058

냉연강판 STS	3,020	3,170	3,120

열연강판 2.3t (Sq-pipe)	764	794	870

알루미늄 (M/Bar)	1,745	1,770	2,023

아연 (다이캐스팅)	2,450	2,274	2,625

2) 교량거더 산업

(단위: 천원/kg)

품목	단위	규격	2020년 3분기	2019년	2018년

철판	TON	SM520B	720	830	950

강연선	TON	SWPC7B	927	975	970

정착구	EA	MA6819	146	195	195

4. 생산 및 설비에 관한 사항가. 생산능력/실적/가동율1) 클린룸 산업

(단위: 대, %)

구분	2020년 3분기	2019년	2018년

생산가능수량	실제생산수량	가동율	생산가능수량	실제생산수량	가동율	생산가능수량	실제생산수량	가동율

외조기	72	96	133.3%	96	44	45.8%	96	44	45.8%

FFU	18,360	16,002	87.2%	24,480	12,624	51.6%	24,480	12,624	51.6%

PMS	1,800	617	34.3%	2,400	1,104	46.0%	2,400	1,104	46.0%

CWS	13,464	1,995	14.8%	17,952	17,404	96.9%	17,952	17,404	96.9%

주) 생산능력 산출근거

품목	계산근거

외조기	4개 협력업체를 통해 생산하고 있으며, 외조기의 Spec이나 풍량등 발주처의 요구 사항에 따라 생산실적의 변동이 심하므로 1년 평균생산실적 기준으로 계산했습니다. 1개 협력업체가 외조기 FAN 8대의 생산기간은 평균 120일로 연 24대 생산 가능하며, 4개 헙력업체에서 연간 약 96대 생산 가능합니다.

FFU	1개 협력업체를 통해 생산하고 있으며, 1개의 라인을 통해 1일 8시간 작업으로 1일 총 120대 생산,월 17일 작업기준으로 2,040대의 생산능력을 보유하고 있으며, 연 24,480대 생산 가능합니다.

PMS	1개 협력업체를 통해 생산하고 있으며, 1개의 라인을 통해 1일 8시간 작업으로 1일 총 40대 생산, 월 5일 작업기준으로 200대의 생산능력을 보유하고 있으며, 연 2,400대 생산 가능합니다.

Chemical Washing System	1개 협력업체를 통해 생산하고 있으며, 엘리미네이터 BOX 기준 1일 68대 생산, 월 22일 작업기준1,496대의 생산능력을 보유하고 있으며, 연 17,952대 생산 가능합니다.

② 교량거더 산업당사의 프리컴에 들어가는 I형 거더를 연간 2만톤을 제작할 수 있는 공장을 보유하고 있으며 동 공장에서 2018년 0.9만톤, 2019년 1.2만톤, 2020년 3분기 누적 1 만톤을 생산하였습니다.나. 생산설비에 관한 사항

(단위: 백만원)

공장별	자산별	기초가액	당기증가	당기상각	기말가액	2020년 3분기말	비고

증가	감소

음성공장	토지	840	190	-	-	1,030	1,030	-

건물	434	1	-	98	337	337	-

구축물	175	-	-	80	95	95	-

기계장치	240	-	-	240	-	-	-

공구와기구	-	-	-	-	-	-	-

천안공장	토지	8,156	128	-	-	8,284	8,284	-

건물	5,290	105	-	578	4,817	4,817	-

구축물	-	-	-	-	-	-

기계장치	2,010	31	-	1,477	564	564	-

공구와기구	166	-	-	164	2	2	-

아산공장	토지	8,684	821	-	9,505	9,505	-

건물	5,141	-	-	225	4,916	4,916	-

구축물	-	90	-	1	89	89	-

기계장치	245	3,613	-	149	3,709	3,709	-

공구와기구	-	-	-	-	-	-	-

합계	31,380	4,980	-	3,011	33,348	33,348	-

5. 매출에 관한 사항가. 주요 제품, 서비스 등의 매출현황(연결기준)

(단위: 천원)

사업부문	2020년 3분기	2019년	2018년	2017년

매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중

산업용클린룸	113,379,884	44.6%	140,829,432	61.7%	148,304,664	92.5%	183,078,825	95.0%

드라이룸	83,482,674	32.9%	9,109,794	4.0%	-	0.0%	-	0.0%

바이오클린룸	10,328,640	4.1%	20,643,281	9.0%	11,409,420	7.1%	9,203,848	4.8%

교량 건설업	46,282,715	18.2%	57,457,058	25.2%	-	0.0%	-	0.0%

기타	482,512	0.2%	343,334	0.2%	561,296	0.4%	516,641	0.3%

합계	253,956,426	100.0%	228,382,900	100.0%	160,275,380	100.0%	192,799,315	100.0%

나. 판매경로, 판매방법 및 판매전략1) 판매조직① 클린룸 산업 클린룸 산업의 판매는 2개의 사업본부로 구성되어 있으며 각 본부별로 고객사에 따라 1사업본부는 주로 삼성전자, 삼성디스플레이 등 삼성 계열사, 2사업본부는 SK하이닉스, 그 외의 Turn-Key 프로젝트, 해외법인으로 구성되어 클린장비 판매, 클린룸 설비공사의 영업 및 프로젝트를 수행하고 있습니다.② 교량거더 산업 당사의 영업은'기술(엔지니어링)과 제품(시공)'을 동시에 홍보하여 최종적인 성과를 얻는 행위이며 특히 당사가 보유한 기술이 설계상에 반영되는 것이 핵심적인 영업성과이므로 설계발주자(관공서)와 설계수행자(설계사) 그리고 시공예정자(시공사)에 대하여 상시적인 또는 집중적인 영업이 필요합니다. 이에 따라 영업 1선에서 활동하는 영업팀과 기술영업지원, 영업자료관리, 마케팅 분석등의 업무를 수행하는 기술영업팀으로 구분하여 영업활동을 하고 있습니다. 2) 판매경로① 클린룸 산업 클린룸산업은 수주산업으로 분류되며 주로 국내 메이저 반도체 및 디스플레이 업체인 삼성전자, 삼성디스플레이, SK하이닉스, LG디스플레이 및 기타 사업주로 계약에서 생산, 시공으로 이루어지고 있습니다.② 교량거더 산업 교량형식의 결정은 전체 사업발주 현황과 예산 그리고 입지조건을 종합적으로 판단하여 가장 적합한 공법을 선택하는 것이며, 거더는 교량형식을 결정하는 핵심요소입니다. 정부예산으로 시행되는 SOC사업의 특성상 교량이 시공되기까지 여러 단계의 검토를 거치는데 통상적인 과정은 '사업타당성조사 → 기본설계 → 실시설계 → 시공'의 단계이고 교량형식은 주로 실시설계에서 결정됩니다. 따라서 사업발주부서 및 설계용역을 수행하는 설계사 등에 지속적인 공법홍보가 필요하며 특히 실시설계 중 교량형식을 결정하는 초기단계에서 전사적인 영업력을 집중하고 있습니다.3) 판매전략① 클린룸 산업 기존 영업시장은 한정되어 있어 단순히 삼성전자, SK하이닉스 등 국내 소수의 반도체 회사 상대로의 영업과 삼성디스플레이, LG디스플레이 LCD OLED의 한정된 일부 디스플레이시장 영업이 대부분이었습니다. 그러나 최근 매출처의 다변화를 위해 새로운 회사와 업종에 관한 영업 전략을 모색하여 시행하고 있으며, 또한 반도체 및 디스플레이의 의존도를 낮추고 안정적인 수익 구조를 만들기 위해 드라이룸, 일반 공조 시장 및 자회사인 옵트와 공동 영업을 통해 제약, 식품, 화장품 등 바이오 클린룸 시장에서도 많은 실적을 쌓을 수 있을 것으로 기대하고 있으며 아래와 같이 판매전략을 수립하여 시행하고 있습니다. - 장비ㆍ제품 의 고품질과 원가절감 미래 IT산업의 발달은 지금보다 더욱 더 광범위한 규모와 빠른 속도로 변화할 것으로 예상됩니다. 전방업체들은 소비자가 원하는 고성능 최첨단 제품을 생산하기 위해 더욱 고품질의 클린룸 설비를 요구하고 있고, 이에 대응할 수 있는 생산능력과 원가 경쟁력을 보유한 업체만이 앞으로 동업계에서 살아남을 것으로 예상됩니다. 이에 당사는 그동안의 핵심 기술력을 유지 발전할 수 있도록 지속적인 기술개발 투자를 유지할 계획이며, 동시에 원가 경쟁력확보를 위해 내부원가절감을 발굴 적용해 나갈 계획입니다. - 마케팅 강화 현재까지 회사 마케팅은 탄탄한 기술력을 기반으로 하는 기술영업 위주의 영업 마케팅이었습니다. 시장의 규모가 커지면서 국내외에서 클린룸 관련 전시회가 다양하게 개최됨에 따라 과거의 기술영업과 더불어 마케팅을 강화할 예정입니다. 향후 미국, 중국 등의 해외전시회와 국내전시회에 적극적으로 참여할 것이며, 또한 세계 일류 기술제품을 발굴하고 해외 마케팅 투자를 확대하여 시장영역을 확대해 나갈 계획입니다.② 교량거더 산업 당사가 보유한 교량상부 거더공법은 총 6개 공법으로써 교량 경간장(교량상부를 지탱하는 하부구조물과 다음 하부구조물 사이의 간격)으로 분류할 때 20m의 소교량에서부터 150m에 이르는 중대형 교량까지 다양하게 적용할 수 있습니다. 교량상부 형식은 교량의 위치, 사용하중, 시공조건 등을 복합적으로 고려하여 결정하게 되는데 발주하는 사업별로 적용성을 파악하여 경쟁력이 가장 우수한 공법을 선택하여 홍보하게 됩니다. 당사는 다양한 사업의 교량현황에 약 1,000개소 이상의 시공실적을 보유하고 있으며 이를 통한 기술력도 이미 인정을 받고 있습니다. 갈수록 치열해지는 경쟁구도와 복잡해지는 교량의 입지조건을 고려할 때 현황별로 최적화된 제품을 보유하고 있고 업계의 기술적인 신뢰를 받고 있다는 것은 영업수주확율을 높이는데 상당히 효과적인 바, 이를 적극적으로 활용한다면 영업수주전망은 매우 긍정적이라 할 수 있습니다. 6. 수주에 관한 사항

(기준일 : 2020년 9월 30일) (단위 : )

품목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

클린룸 및 공조시스템 제조, 설치공사 외	-	-	-	366,426	-	315,556	-	50,870

교량거더사업	-	-	-	241,277	-	149,102	-	92,175

합 계	-	607,703	-	464,658	-	143,045

7. 시장위험과 위험관리가. 시장위험1) 외환위험연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 미국 달러화, 유로화와 중국 위안화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산ㆍ부채가 기능통화 이외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.다른 모든 변수들이 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율이 10% 변동할 경우, 연결회사의 당기손익에 미치는 영향(법인세효과 차감전)은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2020년 3분기	2019년

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	361,418	(361,418)	(84,356)	84,356

EUR	47,111	(47,111)	58,615	(58,615)

CNY	8,322	(8,322)	775	(775)

VND	-	-	116,425	(116,425)

상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 연결회사의 기능통화 이외의 통화로 인식된 주요 화폐성 자산, 부채로서 매출채권, 기타수취채권, 단기금융상품, 매입채무, 단기차입금 등을 대상으로 하였습니다.2) 이자율위험이자율 위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.이를 위해 근본적으로 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지함으로써 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1% 변동할 경우, 연결회사의 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2020년 3분기	2019년

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

세전이익	(225,210)	225,210	(255,000)	255,000

나. 신용위험연결회사의 신용위험은 보유하고 있는 매출채권 및 기타수취채권에 대한 신용위험뿐만 아니라 현금및현금성자산 및 금융기관예치금 등으로부터 발생하고 있습니다.금융기관의 경우 독립적인 신용평가기관으로부터의 신용등급이 최소 A이상인 경우에 한하여 거래하고 있습니다. 매출채권 및 기타수취채권과 관련된 거래처의 경우 독립적으로 신용평가를 받는다면 평가된 신용등급이 사용되며, 독립적인 신용 등급이 없는 경우에는 해당 거래처의 재무상태, 과거 경험 및 국가별 신용도 등의 기타 요소들을 고려하여 평가하게 됩니다. 연결회사는 내부 또는 외부적으로 검토되는 신용등급에 따라 개별적인 신용한도를 결정하되 사전에 경영진에 의해 설정된 수준을 한도로 하며, 신용한도의 사용여부는 정기적으로 검토하고 있습니다당기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 장부금액과 같습니다.

다. 유동성위험연결회사의 자금부서는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금 수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측시에 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.자금부서는 상기에서 언급한 예측을 통해 결정된 대로 유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해주는 이자 부 보통예금, MMT 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다. 보고기간 말 현재 연결회사는 유동성위험을 관리할 수 있도록 즉시 출금이 가능한 현금성 자산에 42,861,562 천원 (전기말: 32,106,289천원)을 투자하고 있습니다.(1) 당기말 현재 연결회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	1년 이하	1년 ~ 2년 이하	2년 ~ 5년 이하	5년 초과

매입채무	20,280,457	-	-	-

리스부채(유동)	839,838	-	-	-

기타지급채무	6,174,800	-	-	-

단기차입금	7,295,607	-	-	-

장기성유동부채	1,715,629	-	-	-

리스부채	-	-	-	-

장기차입금	1,582,725	25,653,624	17,549,411	-

리스부채(비유동)	-	600,059	707,422	-

기타장기지급채무	-	113,755	145,564	153,959

합 계	37,889,058	26,367,437	18,402,397	153,959

(2) 전기말 현재 연결회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	1년 이하	1년 ~ 2년 이하	2년 ~ 5년 이하	5년 초과

매입채무	16,251,175	-	-	-

기타지급채무	8,948,213	52,000	-	-

단기차입금	5,116,065	-	-	-

리스부채	527,561	364,968	745,111	-

장기차입금	1,017,165	5,694,122	43,057,107	-

합 계	31,860,179	6,111,090	43,802,218	-

라. 자본위험관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 연결회사는 부채총계를 자본총계로 나누어 산출되는 부채비율을 기준으로 하여 자본을 관리하고 있으며, 매월 부채비율을 모니터링하고 필요한 경우 적절한 재무구조 개선 방안을 수립하여 실행하고 있습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

부채 총계(A)	111,475,220	96,548,485

자본 총계(B)	135,674,181	100,137,017

부채 비율(A/B)	82.2%	96.4%

8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황당사는 당분기보고서 제출일 현재 해당 내역이 없습니다. 9. 경영상의 주요 계약당사는 당분기보고서 제출일 현재 비경상적 주요 계약이 없습니다. 10. 연구개발 활동1) 연구개발 담당조직

- 인원구성 (2020. 09. 30 현재)

구분	인원 (명)	비고

클린룸 산업	9	-

교량거더 산업	22	-

2) 연구개발비용① 클린룸 산업

(단위: 백만원)

구분	2020년 3분기	2019년	2018년

자산처리	원재료	-	-	-

인건비	-	-	-

감가상각비	-	-	-

위탁용역비	-	-	-

기타경비	114	15	9

소 계	114	15	9

비용처리	제조원가	-	-	-

판관비	1,088	1,258	1,505

정부보조금 차감	-	-	-

합 계	1,202	1,273	1,514

(매출액 대비 비율)	0.93%	1.36%	1.27%

② 교량거더 산업

(단위: 백만원)

구분	2020년 3분기	2019년	2018년도

자산처리	원재료	-	-	-

인건비	-	-	-

감가상각비	-	-	-

위탁용역비	-	-	-

기타경비	-	-	-

소 계	-	-	-

비용처리	제조원가	-	-	-

판관비	1,031	943	-

정부보조금 차감	(4)	-

합 계	1,031	939	-

(매출액 대비 비율)	2.24%	1.63%	-

3) 연구개발 실적① 클린룸

구분	연구개발명	기간	비고

2016년	PMS UNIT 및 LCP 개선 개발	16.01 ~ 17.06	완료

촉매형 VOCAS 개발	16.11 ~ 17.05	완료

강도가 향상된 클린룸 천장용 알루미늄 몰드바의 단면 디자인 변경 기술 개발	16.01 ~ 16.10	완료

2018년	FFU FILTER 하부 알람 가시화 개발	18.01 ~ 18.06	완료

FFU, 무선통신 시스템 개발 및 평가	17.11 ~ 18.06	완료

OAC, 모니터링 시스템 개발 및 평가	18.01 ~ 18.12	완료

2019년	클린룸용 Dry Cooling Coil Unit 모듈 개발	18.12 ~ 19.04	완료

신형 판넬라이팅 구조 개선/개발	18.12 ~ 19.12	완료

저정압 시스템실링 자재 개발	18.07 ~ 19.11	완료

신형 ELIMINATOR 개발	18.07 ~ 19.11	완료

역류방지용 FFU개발	19.03 ~ 19.11	완료

2020년	(국책과제) 클린룸용 케미컬필터 개발	20.04 ~ 21.12	진행중

② 교량거더 산업

구분	연구개발명	기간	비고

2017년	강합성거더(경량Precom)의 강재와 콘크리트 접합부 침투방지성능 평가	16.04~17.02	완료

HiTAB공법 경간장 150m교량의 중첩부 실물평가	15.10~17.02	완료

강합성거더(경량Precom)의 분절부 및 연속부의 실물실험 성능평가	16.04~17.04	완료

초고강도 콘크리트를 이용한 합성거더의 극한강도 평가	16.10~17.06	완료

2018년	HiTAB공법 실교량 시공성 개선 및 현장적용(대구외곽순환고속도로)	17.02~18.07	완료

강합성거더(경량Precom) 철도50m 현장적용성 평가 및 현장적용(군장선)	17.05~18.09	완료

CFT(Concrete Filled Tube)부재를 이용한 철도교 연구개발	16.01~18.12	완료

2019년	초고강도 콘크리트를 이용한 합성라멘교량의 연결부 제작성능평가	18.05~19.06	완료

횡만곡 방지용 Y형 텐던분배구 시작품 개발	19.06~19.12	완료

Precom 고정정착구 분산장치 시작품 개발 및 검증	19.06~19.12	완료

2020년	New PSC 거더(Y형 텐던분배) 텐던배치의 적절성 연구 및 보실험 준비	20.01~20.03	완료

Precom 고정정착구 분산장치 Mock-up 테스트 수행 및 최종 단면 결정	20.01~20.03	완료

Precom y형 분배기구 활용기술 (기본 구조 검토 수행)	20.01~20.03	완료

강라멘교 단부 상세해석 검증	20.01~20.03	완료

HD박스 개선 (K형 브레이싱 및 가로보 설계 기술 개발)	20.01~20.03	완료

New PSC 거더(Y형 텐던분배) 보실험 및 데이터정리, 단면별 구조계산	20.03~20.06	완료

Precom 고정정착구 분산장치 시제품 최종단면 결정 및 제작, 최종시연	20.03~20.06	완료

Precom y형 분배기구 활용기술 (경간장별 공사비 비교)	20.03~20.06	완료

강라멘교 경제성 분석 및 최종보고서 제출	20.03~20.06	완료

HD박스 개선 (K형 다이아프램 및 가로보 상세해석 계산서 작성)	20.03~20.06	완료

New PSC 거더 Y형분배기구(30-15) 제품화, L=45m, 50m 단면표준화, 실물실험체 설계	20.07~20.09	완료

Precom 고정정착구 분산장치 시제품화 및 설계반영	20.07~20.09	완료

Precom 다단정착장치 적정규격 도출, 다단정착기술 활용 L=45m 구조검토	20.07~20.09	완료

강라멘교 실험체 설계도서 작성 및 실험계획 수립	20.07~20.09	완료

HD박스 개선 (부모멘트구간 개단면화 기술개발)	20.07~20.09	완료

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항1) 지적재산권 현황① 클린룸 산업

번호	권리구분	발명의명칭	년도	비고

1	특허	직접분무식 수가습 장치_솔밸브 고장진단	2016	등록

2	특허	직접분무식 수가습 장치_드레인 모양	2016	등록

3	특허	직접분무식 수가습 장치_기류 개산 날개	2016	등록

4	특허	능동소음제어 기능을 갖는 팬필터 유닛	2016	등록

5	의장등록(디자인)	클린룸용 몰드바 연결부재	2016	등록

6	특허	덕트 수가습 장치 (DUCT MOISTURIZING APPARATUS)	2016	등록

7	의장등록(디자인)	천장용 몰드바	2016	등록

8	의장등록(디자인)	도어용 프레임(A)	2016	등록

9	의장등록(디자인)	도어용 프레임(B)	2016	등록

10	특허	클린룸용 천장프레임 모듈	2016	등록

11	실용신안	직접분무식 수가습장치_물통 고정브라켓	2017	등록

12	의장등록(디자인)	도어용 힌지	2017	등록

13	특허	운반 및 설치가 용이한 유닛형 외조기	2017	등록

14	특허	모듈타입 시스템실링 및 이를 이용한 시공방법	2017	등록

15	특허	시공이 용이한 클린룸 천장프레임	2018	등록

16	특허	기어 타입 압력 밸런싱 도어	2018	등록

17	의장등록(디자인)	공조기용 소음기	2018	등록

18	의장등록(디자인)	데미스터 고정용 브라켓	2018	등록

19	실용신안	데미스터용 브라켓 어셈블리	2018	등록

20	특허	이중관식 열교환유닛조립체	2018	등록

21	특허	크로스 연결브라켓, 모듈타입시스템실링 및 그 설치 방법	2018	등록

22	특허	고성능 흡읍형 소음기	2018	등록

23	특허	2분할 리프팅장치 및 그를 이용한 모듈 리프팅 방식 시스템 실링 시공방법	2018	등록

24	특허	클린룸용 힌지 개폐형 조명장치	2019	등록

25	특허	VOC 저감장치 및 그 제어방법	2019	등록

26	특허	이온성가스 제거 시스템용 여과부재(한국)	2020	등록

27	특허	드라이룸 작업자용 제습장치	2020	등록

28	특허	국부 드라이룸 시스템	2020	등록

② 교량거더 산업

번호	권리구분	발명의명칭	년도	비고

1	특허	강재거더 상부플랜지에 프리캐스트 콘크리트 부재가 결합된 강합성 거더의 제작방법	2017	등록

2	특허	교량용 강합성 거더 및 이의 제작 방법 및 이에 의해 제작된 강합성 거더를 이용한 교량 상부 구조의 시공 방법	2017	등록

3	특허	프리스트레스 강합성 거더의 제작방법 및 이에 의해 제작된 강합성 거더를 이용한 연속 교량의 시공 방법	2018	등록

4	특허	강재와 콘크리트의 연결부에서 하중전달능력이 향상된 강합성 거더	2018	등록

5	특허	충전강관 관입 긴장재와 프리캐스트 콘크리트 블록을 이용한 충전 강관 하이브리드 철도교의 연속화 시공방법	2018	등록

6	특허	프리캐스트 콘크리트 지점블록과 충전강관 트러스 거더를 이용한 중장경간 하이브리드 철도교량 연속화 시공방법	2018	등록

7	특허	복합 형식의 연속화 교량의 상부 구조체 및 그 시공 방법	2018	등록

8	특허	프리캐스트 콘크리트 지점블록과 충전강관 트러스 거더를 이용한 중장경간 하이브리드 철도교량 연속화 시공방법	2018	등록

9	디자인	토목구조물용 합성빔	2018	등록

10	디자인	토목구조물용 합성빔	2018	등록

11	디자인	토목구조물용 합성빔	2018	등록

12	특허	교량용 합성 거더 및 그 제작 방법	2019	등록

13	특허	교량 상부 구조의 가로보 연결 구조체 및 그 시공방법	2019	등록

14	특허	트러스 교량용 강관 구조물 및 이를 이용하는 트러스 교량	2019	등록

15	특허	SRC 거더를 이용한 충전강관 트러스교의 지점부 시공방법	2019	등록

16	특허	프리스트레스트 거더용 강연선 분산형 고정 정착 장치	2019	등록

17	특허	교량용 거더에 사용되는 텐던 분배 기구 및 이를 이용한 교량용 강합성 거더	2019	등록

18	특허	교량용 프리스트레스트 콘크리트 거더 및 그 제작 방법	2019	등록