오션인더블유 분기보고서 (2026.03)
3. 연결재무제표 주석

## 1. 일반사항 (연결)

(1) 지배기업의 개요주식회사 오션인더블유(이하 '지배기업')는 1992년 7월에 물류사업 등을 목적으로 설립되었으며, 2001년 8월에 한국거래소 코스닥 증권시장에 상장되었습니다. 지배기업은 2014년 7월 1일을 합병기일로 하여 종속기업인 (주)파워엠이엔티를 흡수합병하였으며, 2015년 9월 1일자로 (주)파워엠이엔티 사업인 에이전시사업부를 영업양도하였고, 2017년 10월 31일을 합병기일로하여 종속기업인 (주)SH글라스를 흡수합병하였습니다. 또한 지배기업은 2024년 11월 29일자로 상호를 "주식회사 씨티프라퍼티"에서 "주식회사 오션인더블유"로 변경하였으며, 본점 소재지는 서울특별시 강남구 도산대로 445 입니다.당분기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.
(*) 보고기간종료일 현재 지배기업이 발행한 주식수는 (소각 주식수 제외) 16,244,128주 입니다.당분기 중 지배기업의 자기주식 이익소각으로 인하여 발행주식의 액면 총액은 81,221백만원으로 납입자본금 84,326백만원과 상이합니다.(2) 종속기업의 개요1) 당분기말 현재 종속기업 현황은 다음과 같습니다.
(*1) 지배지분율은 지배기업이 직접 보유한 지분율과 중간지배기업을 통해 간접 보유한 지분율을 합산한 수치이며, 자기주식을 제외한 유효지분율 기준으로 산정되었습니다.(*2) 당분기 중 지배기업은 제이케이신기술투자조합 제14호(지분율 99.99%)를 설립하고, 동 조합을 통해 아리에스1호투자조합(지분율 100%)을 출자 설립하였습니다. 아리에스1호투자조합의 (주)디모아 유상증자 참여 및 기존 보유지분을 합산하여 의결권 과반수를 보유함에 따라, (주)디모아와 그 종속기업은 관계기업에서 종속기업으로 변경되어 당분기부터 연결범위에 포함되었습니다.2) 당분기 중 신규로 연결대상 종속기업에 포함된 기업은 다음과 같습니다.
3) 각 보고기간말 현재 종속기업의 요약재무정보(내부거래 제거 전)는 다음과 같습니다.

## 2. 연결재무제표 작성 기준 (연결)

(1) 회계기준의 적용지배기업과 그 종속기업(이하 "연결실체")의 분기연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약연결중간재무제표입니다. 동 재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차연결재무제표에서 요구되는 정보에 비하여적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석은 직전 연차보고기간말 후발생한 연결실체의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.(2) 추정과 판단① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.분기연결재무제표에서 사용된 연결실체의 회계정책 적용과 회계추정치에 대한 경영진의판단은 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차연결재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.② 공정가치 측정연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게직접 보고되고 있습니다.연결실체는 정기적으로 관측 가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치 측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보가 사용되는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준 1: 투입변수가 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격인 경우- 수준 2: 투입변수가 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 경우- 수준 3: 투입변수가 자산이나 부채에 대해 관측 가능하지 않은 경우자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 공정가치 수준의 변동은 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 4 '금융상품의 범주 및 공정가치'등에 포함되어 있습니다.

## 3. 회계정책의 변경 (연결)

연결실체는 분기연결재무제표의 작성에 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차연결재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다. 2026년 1월 1일부터 시행되는 새로운 회계기준들이 있으나, 그 기준들이 연결실체의분기연결재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

## 4. 금융상품의 범주 및 공정가치 (연결)

(1) 금융자산의 범주

## 5. 당기손익공정가치측정금융자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 당기손익공정가치측정금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간말 현재 상장주식의 상세내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기 중 유의적인 영향력을 획득함에 따라 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다. (주석 13 참조)(4) 각 보고기간말 현재 비상장주식의 상세내역은 다음과 같습니다.
(5) 각 보고기간말 현재 투자전환사채의 상세내역은 다음과 같습니다.
(6) 각 보고기간말 현재 조합출자금의 상세내역은 다음과 같습니다.
(*) 활성거래시장이 존재하지 않고, 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 최근의 정보가 불충분하여 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다.

## 6. 기타포괄손익공정가치측정금융자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간말 현재 상장주식의 상세내역은 다음과 같습니다.
(4) 각 보고기간말 현재 비상장주식의 상세내역은 다음과 같습니다.
(5) 각 보고기간말 현재 조합출자금의 상세내역은 다음과 같습니다.

## 7. 사용제한 금융상품 (연결)

각 보고기간말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 보고기간말 현재 종속기업인 (주)디모아는 소트프웨어 유통계약등과 관련하여 채무및 지급보증을위해 금융자산등을 담보로 제공하고 있습니다. (주석 37 참조)

## 8. 현금및현금성자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 현금및현금성자산 내역은 다음과 같습니다.

## 9. 기타금융자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

## 10. 매출채권 및 기타수취채권 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 매출채권 및 기타수취채권의 내역은 다음과 같습니다.

## 11. 재고자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기 중 재고자산 평가충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 12. 기타자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

## 13. 관계기업 및 공동지배기업 투자주식 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 관계기업 및 공동지배기업 투자주식의 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 상기 소유지분율은 보고기간말 현재 자기주식을 제외한 유통주식수를 기준으로산정한 실질 소유지분율입니다.(*2) 당분기 중 관계기업인 (주)디모아의 제3자배정 유상증자에 참여하여 의결권의 과반수를 보유하게 됨에 따라, 동 회사는 관계기업에서 종속기업으로 재분류되었으며 연결범위에 포함되었습니다.(*3) 소유지분율이 20% 미만이나, 당분기 중 지배기업이 피투자회사의 이사회 구성에 참여함에 따라 유의적인 영향력을 행사할 수 있게 되어, 당기손익공정가치측정금융자산에서 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다.(*4) 소유지분을 52.5% 보유하고 있으나, 조합규약에 따라 중요한 재무정책과 영업정책에 대한 의사결정에 있어 다른 투자자와 공동지배력을 보유하고 있으므로 연결실체가가 참여자인 공동지배기업으로 분류하였습니다.(2) 당분기말 현재 관계기업 및 공동지배기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.
(*) 요약재무정보에 포함된 경영성과는 보고기간 중 취득한 관계기업의 경우 취득일 이후부터, 처분한 관계기업의 경우 처분일 이전까지의 경영성과를 반영하고 있습니다.(3) 각 보고기간 중 관계기업 및 공동지배기업 투자주식의 지분법 평가내역은 다음과 같습니다.

## 14. 유형자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 유형자산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다.

## 15. 투자부동산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 투자부동산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 투자부동산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다.

## 16. 무형자산 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 무형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간말 현재 영업권 내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간 중 무형자산의 장부금액 변동내용은 다음과 같습니다.

## 17. 리스 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기초자산 유형별 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 사용권자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.
(4) 각 보고기간 중 리스부채 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.
(5) 각 보고기간 중 리스와 관련해서 손익으로 인식된 금액과 현금유출액은 다음과 같습니다.

## 18. 매입채무 및 기타지급채무 (연결)

각 보고기간말 현재 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

## 19. 차입금 및 기타금융부채 (연결)

(1) 차입금1) 각 보고기간말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

## 20. 당기손익공정가치측정금융부채 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 당기손익공정가치측정금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

## 21. 기타부채 및 충당부채 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기타부채는 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 22. 퇴직급여 (연결)

연결실체는 종업원을 위한 퇴직급여제도로서 확정기여제도 및 확정급여제도를 운영하고있으며, 일부 종속기업의 경우 사외적립 없이 종업원급여부채로 계상하고 있습니다.
22.1 확정기여제도각 보고기간 중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 각각 57,043천원 및 30,634천원입니다, 미납부금액은 미지급비용으로 계상하고 있습니다.22.2 확정급여제도(1) 각 보고기간 말 현재 확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 확정급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간 중 확정급여제도와 관련된 비용의 배부내역은 다음과 같습니다.

## 23. 납입자본 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기 중 지배기업의 자기주식 이익소각으로 인하여 발행주식의 액면 총액은 81,221백만원으로 납입자본금 84,326백만원과 상이합니다.(2) 각 보고기간 중 납입자본의 변동내역은 다음과 같습니다.
(*) 전기 중 지배기업은 정기주주총회 결의에 따라 10:1의 비율로 액면병합을 하였으며, 이로 인한 발행주식수가 168,651,433주에서 16,865,143주로 감소하였으며, 단주 처리로 인해 자본금이 감소하였습니다.

## 24. 기타자본 및 기타포괄손익누계액 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 기타자본의 구성내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간말 현재 기타포괄손익누계액의 구성내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간 중 자기주식의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 25. 주식기준보상 (연결)

(1) 보고기간말 현재 지배기업이 부여한 주식기준 보상약정은 다음과 같습니다.
(*) 지배기업은 부여일 이후 액면병합을 하였으며, 상기 부여수량은 액면병합(주당 5,000원)이 반영된 주식수량입니다.(2) 주식매수선택권의 공정가치 산정에 적용된 가정은 다음과 같습니다.
(*1) 주식선택권의 공정가치는 이항옵션평가모형을 적용하였습니다. 국고채 수익률에 기초하여 주식선택권의 잔존만기 동안의 일별 단기선도 무위험이자율을 평가기준일로부터 180 영업일 기간에 대해 보통주 주가의 영업일별 수익률에 대한 자연로그값의 표준편차를 역일 기준으로 환산하여 예상주가 변동성을 산출하였습니다.(*2) 액면병합 이전(주당 500원)의 주가 및 단위당 공정가치입니다.(3) 각 보고기간말 현재 지배기업이 부여하고 있는 주식매수선택권에 관한 세부내역은 다음과 같습니다.
(*1) 전기 중 지배기업은 보통주 10:1의 비율로 액면병합을 하였으며, 이로 인해 잔여부여수량이 1,116,950주에서 111,695주로 감소되었으며, 주당 행사 가액이 변경되었습니다.(*2) 전기 중 2018년 3월 30일에 부여된 주식매수선택권(3차)는 행사기간만료로 인해 소멸되었습니다.(4) 각 보고기간 중 주식기준보상거래와 관련하여 인식한 비용은 다음과 같습니다.

## 26. 연결이익잉여금 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 연결이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 지배기업 연결이익잉여금 변동내역은 다음과 같습니다.

## 27. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 자산ㆍ부채와 매출원가 (연결)

(1) 각 보고기간의 매출의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간의 매출원가의 내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간 말 고객과의 계약과 관련하여 인식한 자산과 부채는 다음과 같습니다.

## 28. 판매비와 관리비 (연결)

각 보고기간의 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

## 29. 비용의 성격별 분류 (연결)

각 보고기간의 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다.

## 30. 금융수익 및 금융비용 (연결)

(1) 각 보고기간의 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간의 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 31. 기타수익 및 기타비용 (연결)

(1) 각 보고기간의 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간의 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 32. 종속및관계기업투자손익 (연결)

각 보고기간의 종속및관계기업투자손익은 다음과 같습니다.

## 33. 법인세비용 (연결)

법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항, 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익) 및 당기손익이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용(수익)을 조정하여 산출하였습니다.

## 34. 주당손익 (연결)

(1) 지배기업소유주지분 기본주당이익(손실)
(*1) 가중평균유통보통주식수의 계산
(2) 희석주당이익(손실)당분기 및 전분기 중 잠재적 보통주에 의한 희석화 효과는 발생하지 아니함에 따라 희석주당손익은 기본주당손익과 동일합니다.(3) 희석효과가 발생하지 않은 잠재적 보통주는 다음과 같습니다.
(*) 당분기말 현재 매수청구가 가능한 잔여 주식수입니다.

## 35. 연결현금흐름표 (연결)

(1) 영업현금흐름의 조정각 보고기간 중 영업활동현금흐름에서의 조정 내역은 다음과 같습니다.
(2) 순운전자본의 변동각 보고기간 중 영업활동현금흐름에서의 운전자본 변동 내역은 다음과 같습니다.
(3) 비현금거래각 보고기간의 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.
(4) 각 보고기간 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 36. 특수관계자거래 (연결)

(1) 각 보고기간말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.
(*1) 당분기 중 해산하여 특수관계자에서 제외되었습니다.(*2) 연결실체의 관계기업인 버고엠씨애드텍신기술투자조합의 종속기업입니다.(*3) 당분기 중 연결실체는 (주)디모아의 제3자배정 유상증자에 추가로 참여하여 기존 보유지분과 합산한 지분율이 과반수를 초과함에 따라, (주)디모아를 관계기업에서종속기업으로 재분류하여 연결범위에 포함하였습니다. 또한 (주)디모아가 종속기업으로편입됨에 따라, 동 회사의 특수관계자 역시 연결실체와의 특수관계자로 신규 포함되었습니다.(*4) 종속기업인 조광아이엘아이(주)의 관계기업입니다.(*5) 당분기 중 지분을 취득하여 특수관계가 성립되었습니다.(*6) 이니텍(주)에 대한 연결실체가 보유한 지분율은 20% 미만이나, 당분기 중 지배기업의 공동대표이사가 피투자회사의 이사회 구성원으로 선임됨에 따라 유의적인 영향력을 획득하여 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다.(*7) 연결실체의 관계기업인 이니텍(주)의 종속기업입니다.(*8) 연결실체의 주요 경영진과 관련된 기업입니다.(*9) 당분기 중 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주)의 최대주주 관련 차입금 미상환으로 담보주식에 대한 근질권이 실행됨에 따라 (주)초이콥이 해당주식을 취득하였으며, 이에 따라 당분기 중 동 회사들에 대한 지분을 보유하게 되었습니다. 한편, (주)초이콥은 연결실체의 기타특수관계자이며, 이로 인해 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주) 또한 연결실체의 기타특수관계자로 분류되었습니다.(*10) 종속기업인 (주)디모아가 공동지배하고 있는 엑스트윈스1호 조합이 (주)비투엔의 최대주주이며 동시에 (주)디모아가 (주)비투엔의 지분을 보유하여 금융자산으로 분류하고 있습니다.(*11) 종속기업인 (주)디모아에 유의적인 영향력을 보유하고 있는 기업입니다(2) 각 보고기간 중 연결실체와 특수관계자와의 주요 매출 매입 거래내역은 다음과 같습니다.

## 37. 우발상황과 기타약정사항 (연결)

(1) 보고기간말 현재 연결실체의 금융기관 등 주요 약정사항 및 담보제공 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 보고기간말 현재 지배기업의 상품(유리사업) 매입과 관련하여 부동산을 담보로 제공하고 있습니다.(*2) 보고기간말 현재 종속기업인 조광아이엘아이(주)의 시설 및 운전자금 차입금등과 관련하여 부동산을 담보로 제공하고 있습니다.(*3) 보고기간말 현재 종속기업인 (주)디모아는 소트프웨어 유통계약등과 관련하여 채무및 지급보증을 위해 금융자산등을 담보로 제공하고 있습니다.(2) 보고기간말 현재 연결실체가 타인에게 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.
(3) 보고기간말 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 담보 내역은 다음과 같습니다.
(*) 종속기업인 (주)유에스씨는 채무자의 이해관계자가 보유한 주식회사 골드크라운 주식 27,788주 및 이해관계자의 연대보증을 담보로 제공받아 금전소비대차계약을 체결하였으며, 관련 대여금의 금액은 10,000,000천원입니다.(4) 지배기업은 2025년 5월 29일 이사회 결의에 따라 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주)와 각각 금전소비대차계약을 체결하였습니다. 주요 계약 내용은 다음과 같습니다.① 에스제이제일차홀딩스(주)· 최초대여기간 : 2025년 5월 29일 ~ 2025년 8월 28일· 대여금액 : 21,300백만원· 이자율 : 연 6%· 담보 : 이니텍(주) 보통주 4,036,771주② 에스제이제이차홀딩스(주)· 최초대여기간 : 2025년 5월 29일 ~ 2025년 8월 28일· 대여금액 : 20,400백만원· 이자율 : 연 6%· 담보 : 이니텍(주) 보통주 3,887,430주상기 대여금은 2026년 2월 11일 제3차 연장 합의를 통해 최종 상환일이 2026년 10월 15일로 변경되었습니다.보고기간말 현재 담보로 제공된 이니텍 주식회사 보통주의 공정가치가 채권잔액에 미달함에 따라, 연결실체는 전기에 해당 대여금과 미수수익에 대하여 기타의대손상각비를 인식하였습니다.한편, 지배기업은 현재 법률자문을 통해 담보로 제공된 주식에 대한 담보권 실행 절차를 준비 중에 있습니다.(5) 지배기업은 관계기업투자주식으로 분류된 제이케이신기술투자조합 제7호에 총 30억원을 출자하고 있으며, 이 중 56.67% 지분에 대해 매매예약완결권을 부여하고 계약금은 선수금으로 인식하고 있습니다.매수인은 2026년 11월 30일까지 권리를 행사할 수 있으며, 행사 시 지분 이전 의무를 부담하고 의무 불이행 시 시장가격에 연동된 위약벌이 발생할 수 있습니다.(6) 보고기간말 현재 연결실체의 계류중인 소송사건은 다음과 같습니다.
(*1) 지배기업은 2024년 8월 12일 체결한 주식매매계약(대상회사: 주식회사 초록뱀미디어)과 관련하여 2025년 7월 22일 거래상대방인 큐씨피미디어홀딩스 유한회사로부터 손해배상 청구소송(서울중앙지방법원 2025가합12342, 2025가단 113507, 2025가단 113508)을 제기받았습니다.지배기업은 현재 법률자문을 받고 있으며, 보고서 제출일 현재, 본 소송의 최종 결과를 예측하기 어려워 재무제표에는 반영하지 않았습니다.또한, 본 소송과 관련하여 지배기업의 투자부동산(토지 및 건물)에 대해 서울중앙지방법원으로부터 가압류 결정(2025카단815736, 815784, 815821)을 통지받았습니다.(*2) 해당 소송사건의 최종 결과를 예측할 수 없으며, 재무제표에 미치는 영향이 불확실하여 이를 반영하지 않았습니다.(7) 조광아이엘아이(주) 전 대표이사 업무상 배임혐의로 인한 불확실성종속회사 조광아이엘아이(주) 전 대표이사는 2023년 4월 특정경제범죄가중처벌법 위반 혐의로 공소 제기되었습니다. 이후 2025년 7월 혐의 내용은 업무상 배임으로 변경되었으며 금액도 1,715백만원에서 136백만원으로 조정되었습니다. 전 대표이사는 재판 확정 전인 2025년 9월 회사에 해당 금액을 보전하였습니다. 본 건은 확정되지 않은 사안으로 회사는 소송 진행 경과를 계속 주시할 예정입니다.한편, 본 건은 지배기업인 (주)오션인더블유가 해당 회사와 사업결합 이전에 발생한 사건입니다.

## 38. 영업부문 (연결)

(1) 연결실체의 보고부문은 다음과 같이 구분되며 주요 내용은 다음과 같습니다. 연결실체의 영업부문은 수익을 창출하고 비용을 발생시키는 사업활동을 영위하는 식별가능한 구성단위로서, 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정과 성과평가를 위하여 최고경영자가 주기적으로 검토하는 내부 보고자료에 기초하여 부문을 구분하고 있습니다. 기업회계기준서 제1108호에 따른 연결실체의 부문은 유리사업, 부동산사업, 밸브사업부문등으로 구성되어 있습니다. 각 부문은 연결실체의 주된 부문정보를 보고하는 기준이 되며 각 보고부문별 회계정책은 유의적인 회계정책의 요약에 기술된 회계정책과 동일합니다.
(*) 당분기 보고기간 말일에 사업결합이 이루어짐에 따라, 해당 보고부문의 당분기 수익 및 경영성과는 당분기 보고부문 정보에 포함되어 있지 않습니다.(2) 각 보고기간의 보고부문별 수익 및 성과는 다음과 같습니다.

## 39. 위험관리 (연결)

(1) 자본 및 금융상품 위험관리연결실체는 최적의 자본구조를 유지하기 위해 자본을 관리하고 있으며, 금융상품과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다.중간재무제표는 연차재무제표에서 요구되는 모든 위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2025년 12월 31일의 연차재무제표를 참고하시기 바랍니다.연결실체의 전반적인 위험관리정책은 전기와 동일합니다.

## 40. 사업결합 (연결)

(1) 각 보고기간 중 발생한 사업결합의 내역은 다음과 같습니다.

## 41. 보고기간 후 사건 (연결)

(1) 지배기업은 2026년 3월 16일 개최된 이사회에서 주식의 유통주식수 확대 및 유동성증대를 목적으로 주식분할(액면분할)을 결의하였으며, 2026년 3월 31일 개최된정기주주총회에서 승인되었습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
주식분할 기준일은 2026년 4월 16일입니다.(2) 지배기업은 2026년 3월 16일 개최된 이사회에서 재무구조 개선을 목적으로 무상감자를 결의하였으며, 2026년 3월 31일 개최된 정기주주총회 승인 및 채권자 이의제출절차를 거쳐 확정되었습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
또한, 상기 주식분할 및 무상감자에 따라 주권매매거래가 정지될 예정이며, 신주권 변경상장 예정일은 2026년 5월 22일입니다.(3) 종속기업인 조광아이엘아이(주)는 2026년 3월 3일 이사회 결의를 통하여 자본금 감소를 통한 재무구조 개선 및 자본규모 적정화를 위하여 다음과 같이 무상감자를 결의하였습니다.
본 무상감자는 2026년 3월 27일 개최된 주주총회 및 채권자 이의제출기간 등을 거쳐확정되었습니다.(4) 지배기업 및 종속기업인 (주)유에스씨는 2026년 5월 7일 각각의 이사회 결의를 통해 버덴트아우룸2호투자조합에 대한 출자를 승인하였으며, 동일자에 출자를 완료하였습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
(*) 연결실체의 출자액은 지배기업이 스마트프라임밸류투자조합으로부터 분배받은 비트맥스(주) 제2회 전환사채 액면금액 4,800백만원, 지배기업이 보유 중인 비트맥스(주)제4회 전환사채 액면금액 5,400백만원 및 종속기업인 (주)유에스씨가 라르고스브릭3호투자조합으로부터 분배받은 비트맥스(주) 제3회 전환사채 액면금액 8,200백만원을 현물출자하는 방식으로 납입한 금액입니다.(5) 종속기업인 (주)디모아는 2026년 4월 24일 이사회 결의를 통해 주주배정 후 실권주 일반공모 방식의 유상증자를 결정하였습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
(*) 상기 1주의 모집가액 및 모집총액은 이사회 결의일 현재의 예정 금액이며, 향후 산정 원칙에 따라 확정될 예정입니다.

## 4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 32 기 1분기말 2026.03.31 현재
제 31 기말 2025.12.31 현재
(단위 : 원)

제 32 기 1분기말	제 31 기말

자산

유동자산	54,594,046,088	63,676,183,174

현금및현금성자산	6,063,553,898	20,867,653,830

매출채권및기타수취채권	47,979,055,005	42,471,850,264

기타유동자산	186,066,984	36,191,796

당기법인세자산	365,370,201	300,487,284

비유동자산	182,661,434,492	173,866,938,085

매출채권및기타수취채권	1,345,982,000	1,345,982,000

종속및관계기업투자주식	136,876,316,010	123,401,769,260

유형자산	3,787,402,455	3,883,557,073

무형자산	84,613,517	79,258,019

사용권자산	14,687,842	20,195,773

투자부동산	34,161,820,922	34,181,634,161

당기손익공정가치측정금융자산	6,390,611,746	10,954,541,799

자산총계	237,255,480,580	237,543,121,259

부채

유동부채	377,448,862	243,712,441

매입채무및기타지급채무	327,651,383	175,529,170

기타유동부채	38,496,458	53,112,359

단기리스부채	11,301,021	15,070,912

비유동부채	1,837,760,000	1,837,760,000

매입채무및기타지급채무	1,837,760,000	1,837,760,000

부채총계	2,215,208,862	2,081,472,441

자본

자본금	84,325,715,000	84,325,715,000

보통주자본금	84,325,715,000	84,325,715,000

우선주자본금	0	0

자본잉여금	109,199,776,076	109,199,776,076

기타자본	6,195,845,962	3,954,413,692

이익잉여금(결손금)	35,318,934,680	37,981,744,050

자본총계	235,040,271,718	235,461,648,818

자본 및 부채의 합계	237,255,480,580	237,543,121,259

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 32 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 31 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 32 기 1분기	제 31 기 1분기

3개월	누적	3개월	누적

매출액	1,491,675,155	1,491,675,155	1,385,358,824	1,385,358,824

매출원가	933,842,990	933,842,990	852,698,485	852,698,485

매출총이익	557,832,165	557,832,165	532,660,339	532,660,339

판매비와관리비	1,541,437,415	1,541,437,415	1,110,569,889	1,110,569,889

영업이익(손실)	(983,605,250)	(983,605,250)	(577,909,550)	(577,909,550)

종속기업및관계기업 투자손익	1,337,544,629	1,337,544,629	0	0

금융수익	293,736,267	293,736,267	1,011,300,597	1,011,300,597

금융원가	961,643,292	961,643,292	414,866	414,866

기타수익	7,854,215	7,854,215	6,245,408	6,245,408

기타비용	176,002	176,002	11	11

법인세비용차감전순이익(손실)	(306,289,433)	(306,289,433)	439,221,578	439,221,578

법인세비용	19,196,777	19,196,777	(1,125,300)	(1,125,300)

당기순이익(손실)	(325,486,210)	(325,486,210)	440,346,878	440,346,878

기타포괄손익	0	0	0	0

총포괄손익	(325,486,210)	(325,486,210)	440,346,878	440,346,878

주당이익

기본주당이익 (단위 : 원)	(20)	(20)	26	26

희석주당이익 (단위 : 원)	(20)	(20)	26	26

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 32 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 31 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	이익잉여금	기타포괄손익누계액	기타자본	자본 합계

2025.01.01 (기초자본)	84,325,717,500	109,199,776,076	64,338,735,401	0	5,903,355,322	263,767,584,299

당기순이익(손실)	0	0	440,346,878	0	0	440,346,878

액면병합	(2,500)	0	0	0	(10,292,820)	(10,295,320)

자기주식 취득	0	0	0	0	(2,330,220)	(2,330,220)

자기주식 이익소각	0	0	0	0	0	0

주식매수선택권	0	0	0	0	63,172,305	63,172,305

2025.03.31 (기말자본)	84,325,715,000	109,199,776,076	64,779,082,279	0	5,953,904,587	264,258,477,942

2026.01.01 (기초자본)	84,325,715,000	109,199,776,076	37,981,744,050	0	3,954,413,692	235,461,648,818

당기순이익(손실)	0	0	(325,486,210)	0	0	(325,486,210)

액면병합	0	0	0	0	0	0

자기주식 취득	0	0	0	0	(95,890,890)	(95,890,890)

자기주식 이익소각	0	0	(2,337,323,160)	0	2,337,323,160	0

주식매수선택권	0	0	0	0	0	0

2026.03.31 (기말자본)	84,325,715,000	109,199,776,076	35,318,934,680	0	6,195,845,962	235,040,271,718

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 32 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 31 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 32 기 1분기	제 31 기 1분기

영업활동 현금흐름	(468,678,416)	(3,112,619,212)

영업활동에서 창출된 현금흐름	(949,787,676)	(696,855,662)

당기순이익(손실)	(325,486,210)	440,346,878

조정	(480,563,118)	(775,474,850)

운전자본의 증감	(143,738,348)	(361,727,690)

이자의 수취	356,850,443	693,445,286

이자의 지급	(213,239)	(414,866)

배당금 수취	208,551,750	0

법인세 환급(납부)	(84,079,694)	(3,108,793,970)

투자활동 현금흐름	(14,235,760,735)	(79,566,648,542)

단기대여금및수취채권의 감소	10,500,000,000	0

당기손익공정가치금융자산의 처분	2,000,000,000	0

종속기업투자주식의 처분	1,986,248,250	1,497,085,084

관계기업투자주식의 처분	5,301,192,379	278,300,000

단기대여금및수취채권의 증가	(16,000,000,000)	(27,000,000,000)

장기대여금및수취채권의 증가	0	(36,600,000)

종속기업투자주식의 취득	(9,492,495,000)	(12,200,000,000)

관계기업투자주식의 취득	(8,521,000,000)	(42,000,000,000)

유형자산의 취득	(706,364)	(105,433,626)

무형자산의 취득	(9,000,000)	0

재무활동 현금흐름	(99,660,781)	303,656,196

임대보증금의증가	0	319,850,000

자기주식의처분	0	1,680

리스부채의 상환	(3,769,891)	(3,568,264)

자기주식의취득	(95,890,890)	(12,625,820)

유상감자	0	(1,400)

현금및현금성자산의 증가(감소)	(14,804,099,932)	(82,375,611,558)

기초의 현금및현금성자산	20,867,653,830	117,036,684,044

기말의 현금및현금성자산	6,063,553,898	34,661,072,486

## 5. 재무제표 주석

## 1. 회사의 개요

주식회사 오션인더블유(이하 "당사")는 1992년 7월에 물류사업 등을 목적으로 설립되었으며, 2001년 8월에 한국거래소 코스닥 증권시장에 상장되었습니다.당사는 2014년 7월 1일을 합병기일로 하여 종속기업인 (주)파워엠이엔티를 흡수합병하였으며, 2015년 9월 1일자로 (주)파워엠이엔티 사업인 에이전시사업부를 영업양도하였고, 2017년 10월 31일을 합병기일로하여 종속기업인 (주)SH글라스를 흡수합병하였습니다.또한 당사는 2024년 11월 29일자로 상호를 "주식회사 씨티프라퍼티"에서 "주식회사 오션인더블유"로 변경하였으며, 본점 소재지는 서울특별시 강남구 도산대로 445 입니다.당분기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.
(*) 보고기간종료일 현재 당사가 발행한 주식수는(소각 주식수 제외) 16,244,128주 입니다. 당분기 중 자기주식 이익소각으로 인하여 발행주식의 액면 총액은 81,221백만원으로 납입자본금 84,326백만원과 상이합니다.

## 2. 재무제표 작성 기준

(1) 회계기준의 적용당사의 분기재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간재무제표입니다. 동 재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석은 직전연차보고기간말 후 발생한 당사의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동지배기업의 참여자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다.(2) 추정과 판단① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.분기재무제표에서 사용된 당사의 회계정책 적용과 회계추정치에 대한 경영진의 판단은 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.② 공정가치 측정당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접보고되고 있습니다.당사는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치 측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보가 사용되는 경우,평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 당사는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.
자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 공정가치 수준의 변동은 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 4 '금융상품의 범주 및 공정가치'등에 포함되어 있습니다.

## 3. 회계정책의 변경

당사는 분기재무제표의 작성에 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다. 2026년 1월 1일부터 시행되는 새로운 회계기준들이 있으나, 그 기준들이 당사의 분기재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

## 4. 금융상품의 범주 및 공정가치

(1) 금융자산의 범주

## 5. 당기손익공정가치측정금융자산

(1) 각 보고기간말 현재 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 당기손익공정가치측정금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간말 현재 상장주식의 상세내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기 중 유의적인 영향력을 획득함에 따라 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다. (주석 9 참조)(4) 각 보고기간말 현재 투자전환사채의 상세내역은 다음과 같습니다.
(5) 각 보고기간말 현재 조합출자금의 상세내역은 다음과 같습니다.
(*) 활성거래시장이 존재하지 않고, 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 최근의 정보가 불충분하여 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다.

## 6. 현금 및 현금성자산

각 보고기간말 현재 현금 및 현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기말 현재 자기주식취득과 관련하여 한국투자증권과 신탁계약을 체결되어 있으며, 그 외 사용이 제한된 현금및현금성자산은 없습니다.

## 7. 매출채권 및 기타수취채권

(1) 각 보고기간말 현재 매출채권 및 기타수취채권의 내역은 다음과 같습니다.

## 8. 기타유동자산

각 보고기간말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

## 9. 종속및관계기업투자

(1) 각 보고기간말 현재 종속기업 투자주식의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당사가 보유한 지분율이 과반수 미만이나, 종속기업이 보유한 지분을 통해 지배력을 보유하고 있다고 판단하여 종속기업투자주식으로분류하였습니다.(2) 각 보고기간말 현재 관계기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 당분기 중 관계기업 투자주식을 처분하였으며, 이와 관련하여 1,128,993천원의 처분이익을 인식하였습니다.(*2) 이니텍(주)에 대한 당사 및 당사의 종속기업이 보유한 합산지분율이 18.65%로 20% 미만이나, 당분기 중 당사의 공동대표이사가 피투자회사의 이사회 구성원으로 선임됨에 따라 유의적인 영향력을 획득하여 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다.(3) 각 보고기간말 시장가격이 존재하는 관계기업투자주식의 공정가치는 다음과 같습니다.

## 10. 유형자산

(1) 각 보고기간말 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 유형자산의 변동내용은 다음과 같습니다.

## 11. 무형자산

(1) 각 보고기간말 현재 무형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 12. 리스

(1) 각 보고기간말 현재 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 사용권자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
(3) 각 보고기간말 현재 리스부채의 구성내역은 다음과 같습니다.
(4) 각 보고기간 중 리스부채 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.
(5) 각 보고기간 중 리스와 관련하여 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.
(6) 각 보고기간 중 리스로 인한 총 현금 유출금액은 각각 4,952천원 및 4,952천원입니다.

## 13. 투자부동산

(1) 각 보고기간말 현재 투자부동산 장부금액의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 14. 매입채무 및 기타지급채무

각 보고기간말 현재 매입채무 및 기타지급채무의 내용은 다음과 같습니다.

## 15. 기타부채

(1) 각 보고기간말 현재 기타부채의 내용은 다음과 같습니다.

## 16. 퇴직급여

당사는 종업원을 위한 퇴직급여제도로 확정기여제도를 운영하고 있으며, 각 보고기간 중 비용으로 인식한 금액은 각각 29,313천원 및 30,634천원입니다.

## 17. 납입자본

(1) 각 보고기간말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.
(*) 당분기 중 자기주식 이익소각으로 인하여 발행주식의 액면 총액은 81,221백만원으로 납입자본금 84,326백만원과 상이합니다.(2) 각 보고기간 중 납입자본의 변동내역은 다음과 같습니다.
(*) 전기 중 정기주주총회 결의에 따라 10:1의 비율로 액면병합을 하였으며, 이로 인한 발행주식수가 168,651,433주에서 16,865,143주로 감소하였으며, 단주 처리로 인해 자본금이 감소하였습니다.

## 18. 기타자본

(1) 각 보고기간말 현재 기타자본의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 당분기 중 자기주식의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 19. 주식기준보상

(1) 당분기말 현재 당사가 부여한 주식기준 보상약정은 다음과 같습니다.
(*) 당사는 부여일 이후 액면병합을 하였으며, 상기 부여수량은 액면병합(주당 5,000원)이 반영된 주식수량입니다.(2) 주식매수선택권의 공정가치 산정에 적용된 가정은 다음과 같습니다.
(*1) 주식매수선택권의 공정가치는 이항옵션평가모형을 적용하였습니다. 국고채 수익률에 기초하여 주식매수선택권의 잔존만기 동안의 일별 단기선도 무위험 이자율을, 평가 기준일로부터 180 영업일 기간에 대해 보통주 주가의 영업일별 수익률에 대한 자연로그값의 표준편차를 역일 기준으로 환산하여 예상주가 변동성을 산출하였습니다.(*2) 액면병합 이전(주당 500원)의 주가 및 단위당 공정가치입니다.(3) 각 보고기간 중 주식매수선택권의 변동내역은 다음과 같습니다.
(*1) 전기 중 정기주주총회 결의에 따라 보통주 10:1의 비율로 액면병합을 하였으며, 이로인해 잔여 부여수량이 1,116,950주에서 111,695주로 감소되었으며, 주당 행사 가액이변경되었습니다.(*2) 전기 중 2018년 3월 30일에 부여된 주식매수선택권(3차)는 행사기간만료로 인해 소멸되었습니다.(4) 각 보고기간 중 주식기준 보상거래와 관련하여 인식한 비용은 다음과 같습니다.

## 20. 이익잉여금

(1) 각 보고기간말 현재 이익잉여금(결손금)의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 법정적립금상법에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매결산기에 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 규정하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으며, 주주총회 결의에 의하여 이월결손금의 보전과 자본전입에만 사용될 수 있습니다.(3) 각 보고기간 중 이익잉여금(결손금)의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 21. 매출

각 보고기간 중 발생한 매출액의 내역은 다음과 같습니다.

## 22. 매출원가

각 보고기간 중 발생한 매출원가의 내역은 다음과 같습니다.

## 23. 판매비와 관리비

각 보고기간 중 판매비와 관리비의 내역은 다음과 같습니다.

## 24. 영업비용의 성격별 분류

각 보고기간 중 발생한 비용(포괄손익계산서상 매출원가 및 판매비와관리비를 합한 금액)의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다.

## 25. 금융수익 및 금융비용

(1) 각 보고기간의 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간의 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 26. 기타수익 및 기타비용

(1) 각 보고기간 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.
(2) 각 보고기간 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

## 27. 종속기업 및 관계기업투자손익

각 보고기간 중 종속기업 및 관계기업투자손익은 다음과 같습니다.

## 28. 법인세비용

법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항, 일시적 차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익) 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용(수익)을 조정하여 산출하였습니다.

## 29. 주당이익

(1) 기본주당이익
(*1) 가중평균유통보통주식수의 계산
(2) 희석주당이익(손실)당분기 및 전분기 중 잠재적보통주에 의한 희석화 효과는 발생하지 아니하므로 희석주당이익(손실)은 기본주당이익(손실)과 동일합니다.(3) 희석효과가 발생하지 않은 잠재적 보통주는 다음과 같습니다.

## 30. 현금흐름표

(1) 영업활동 현금흐름 조정 내역각 보고기간의 영업활동 현금흐름에서의 조정 내역은 다음과 같습니다.
(2) 순운전자본의 변동각 보고기간 중 영업활동현금흐름에서의 운전자본 변동 내역은 다음과 같습니다.
(3) 비현금거래 각 보고기간에 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.
(4) 각 보고기간 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

## 31. 특수관계자거래

(1) 각 보고기간말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.
(*1) 당사의 종속기업인 (주)유에스씨의 종속기업입니다.(*2) 당사의 종속기업인 제라이스조합의 종속기업입니다.(*3) 당분기 중 제이케이신기술투자조합 제14호가 아리에스1호투자조합을 출자설립하고, 동 조합의 (주)디모아 유상증자 참여로 인해 당사의 종속기업이 보유한 (주)디모아 지분율이 과반수를 초과함에 따라, (주)디모아는 전기 관계기업에서 종속기업으로 재분류되었습니다. 또한 (주)디모아가 종속기업으로 편입됨에 따라, 동 회사의 특수관계자 역시 당사와의 특수관계자로 신규 포함되었습니다.(*4) 이니텍(주)에 대한 당사 및 당사의 종속기업이 보유한 지분율은 20% 미만이나, 당분기 중 당사의 공동대표이사가피투자회사의 이사회 구성원으로 선임됨에 따라 유의적인 영향력을 획득하여 관계기업투자주식으로 재분류하였습니다.(*5) 당분기 중 지분을 취득하여 특수관계가 성립되었습니다.(*6) 당분기 중 해산하여 특수관계자에서 제외되었습니다.(*7) 당사의 관계기업인 버고엠씨애드텍신기술투자조합의 종속기업입니다.(*8) 당사의 종속기업인 조광아이엘아이(주)의 관계기업입니다.(*9) 당사의 관계기업인 이니텍(주)의 종속기업입니다.(*10) 당사의 주요 경영진과 관련된 기업입니다.(*11) 당분기 중 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주)의 최대주주 관련 차입금 미상환으로 담보주식에 대한 근질권이 실행됨에 따라 (주)초이콥이 해당 주식을 취득하였으며, 이에 따라 당분기 중 동 회사들에 대한 지분을 보유하게 되었습니다. 한편, (주)초이콥은 당사의 기타특수관계자이며, 이로 인해 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주) 또한 당사의 기타특수관계자로 분류되었습니다.(*12) 종속기업인 (주)디모아가 공동지배하고 있는 엑스트윈스1호 조합이 (주)비투엔의 최대주주이며 동시에 (주)디모아가 (주)비투엔의 지분을 보유하여 금융자산으로 분류하고 있습니다.(*13) 종속기업인 (주)디모아에 유의적인 영향력을 보유하고 있는 기업입니다.(2) 각 보고기간 중 당사와 특수관계자와의 주요 매출, 매입 거래내역은 다음과 같습니다.

## 32. 우발상황과 기타약정사항

(1) 보고기간말 현재 당사의 담보제공 내역은 다음과 같습니다.
(*) 상품(유리사업) 매입과 관련하여 부동산을 담보로 제공하고 있습니다.(2) 보고기간말 현재 당사가 타인에게 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.
(3) 당사는 2025년 5월 29일 이사회 결의에 따라 에스제이제일차홀딩스(주) 및 에스제이제이차홀딩스(주)와 각각 금전소비대차계약을 체결하였습니다. 주요 계약 내용은 다음과 같습니다.① 에스제이제일차홀딩스(주)· 최초대여기간 : 2025년 5월 29일 ~ 2025년 8월 28일· 대여금액 : 21,300백만원· 이자율 : 연 6%· 담보 : 이니텍(주) 보통주 4,036,771주② 에스제이제이차홀딩스(주)· 최초대여기간 : 2025년 5월 29일 ~ 2025년 8월 28일· 대여금액 : 20,400백만원· 이자율 : 연 6%· 담보 : 이니텍(주) 보통주 3,887,430주상기 대여금은 2026년 2월 11일 제3차 연장 합의를 통해 최종 상환일이 2026년 10월 15일로 변경되었습니다.보고기간말 현재 담보로 제공된 이니텍 주식회사 보통주의 공정가치가 채권잔액에 미달함에 따라, 당사는 전기에 해당 대여금과 미수수익에 대하여 기타의대손상각비를 인식하였습니다.한편, 당사는 현재 법률자문을 통해 담보로 제공된 주식에 대한 담보권 실행 절차를 준비 중에 있습니다.(4) 당사는 관계기업투자주식으로 분류된 제이케이신기술투자조합 제7호에 총 30억원을 출자하고 있으며, 이 중56.67% 지분에 대해 매매예약완결권을 부여하고 계약금은 선수금으로 인식하고 있습니다.매수인은 2026년 11월 30일까지 권리를 행사할 수 있으며, 행사 시 지분 이전 의무를 부담하고 의무 불이행 시시장가격에 연동된 위약벌이 발생할 수 있습니다.(5) 보고기간말 현재 계류중인 소송사건은 다음과 같습니다.
(*) 당사는 2024년 8월 12일 체결한 주식매매계약(대상회사: 주식회사 초록뱀미디어)과 관련하여 2025년 7월 22일 거래상대방인 큐씨피미디어홀딩스 유한회사로부터손해배상 청구소송(서울중앙지방법원 2025가합12342, 2025가단 113507, 2025가단113508)을 제기받았습니다.당사는 현재 법률자문을 받고 있으며, 보고서 제출일 현재, 본 소송의 최종 결과를 예측하기 어려워 재무제표에는 반영하지 않았습니다.또한, 본 소송과 관련하여 당사의 투자부동산(토지 및 건물)에 대해 서울중앙지방법원으로부터 가압류 결정(2025카단815736, 815784, 815821)을 통지받았습니다.

## 33. 위험관리

(1) 자본 및 금융상품 위험관리당사는 최적의 자본구조를 유지하기 위해 자본을 관리하고 있으며, 금융상품과 관련하여시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다.당사의 재무제표는 연차재무제표에서 요구되는 모든 위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2025년 12월 31일의 연차재무제표를 참고하시기 바랍니다.당사의 전반적인 위험관리 정책은 전기와 동일합니다.

## 34. 영업부문

(1) 당사의 영업부문은 수익을 창출하고 비용을 발생시키는 사업활동을 영위하는 식별가능한 구성단위로서, 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정과 성과평가를 위해 최고경영자가 주기적으로 검토하는 내부 보고자료에 기초하여 구분하고 있습니다. 기업회계기준서 제1108호에 따른 당사의 부문은 유리사업 및 임대사업 부문으로 구성되어 있습니다. 각 부문은 당사의 주된 부문정보를 보고하는 기준이 되며 각 보고부문별 회계정책은 유의적인 회계정책의 요약에 기술된 회계정책과 동일합니다.(2) 각 보고기간의 보고 부문별 수익 및 성과, 자산과 부채는 다음과 같습니다.

## 35. 보고기간 후 사건

(1) 당사는 2026년 3월 16일 개최된 이사회에서 주식의 유통주식수 확대 및 유동성 증대를 목적으로 주식분할(액면분할)을 결의하였으며, 2026년 3월 31일 개최된 정기주주총회에서 승인되었습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
주식분할 기준일은 2026년 4월 16일입니다.(2) 당사는 2026년 3월 16일 개최된 이사회에서 재무구조 개선을 목적으로 무상감자를 결의하였으며, 2026년 3월 31일 개최된 정기주주총회 승인 및 채권자 이의제출절차를 거쳐 확정되었습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
또한, 상기 주식분할 및 무상감자에 따라 주권매매거래가 정지될 예정이며, 신주권 변경상장 예정일은 2026년 5월 22일입니다.(3) 당사는 2026년 5월 7일 개최된 이사회에서 버덴트아우룸2호 투자조합에 대한 출자를결의하였으며, 2026년 5월 7일 출자를 완료하였습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.
(*) 동 출자는 스마트프라임밸류투자조합으로부터 분배받은 비트맥스(주) 제2회 전환사채 액면금액 4,800백만원 및 당사가 보유 중인 비트맥스(주) 제4회 전환사채 액면금액5,400백만원을 비트맥스(주) 제6회 전환사채 차환발행에 참여하기 위하여 현물출자한 것입니다.

## 6. 배당에 관한 사항

## 7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

## 7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용

종류	수량	주당액면가액	주당발행(감소)가액	비고

2022.01.21	유상증자(제3자배정)	보통주	19,779,210	500	1,087	-

2022.04.07	전환권행사	전환우선주	4,012,878	500	-	전환우선주 보통주 전환에 따른 말소(전환비율 1:1.2941176467) (*1)

2022.04.07	전환권행사	보통주	5,193,131	500	-	전환우선주 전환에 따른 보통주 발행(전환비율 1:1.2941176467) (*1)

2022.07.18	유상증자(제3자배정)	전환우선주(전환에 관하여 특수한 정함이있는 주식이며, 의결권이 있음)	6,281,408	500	796	-

2022.12.07	유상증자(제3자배정)	전환우선주(전환에 관하여 특수한 정함이있는 주식이며, 의결권이 있음)	12,562,815	500	796	-

2022.12.13	전환권행사	보통주	3,571,428	500	560	제16회 전환사채 권면금액 20억원

2024.03.25	전환권행사	전환우선주	1,380,262	500	500	전환우선주 보통주 전환에 따른 말소(전환비율 1:2.8979999991) (*2)

2024.03.25	전환권행사	보통주	3,999,999	500	500	전환우선주 전환에 따른 보통주 발행(전환비율 1:1.2941176467) (*2)

2024.03.25	전환권행사	전환우선주	6,281,408	500	500	전환우선주 보통주 전환에 따른 말소(전환비율 1:1.5919999997) (*3)

2024.03.25	전환권행사	보통주	10,000,001	500	500	전환우선주 전환에 따른 보통주 발행(전환비율 1:1.5919999997) (*3)

2024.09.11	전환권행사	전환우선주	5,521,050	500	500	전환우선주 보통주 전환에 따른 말소(전환비율 1:2.8979999991) (*4)

2024.09.11	전환권행사	보통주	16,000,002	500	500	전환우선주 전환에 따른 보통주 발행(전환비율 1:2.8979999991) (*4)

2024.09.11	전환권행사	전환우선주	12,562,815	500	500	전환우선주 보통주 전환에 따른 말소(전환비율 1:1.5920000000) (*5)

2024.09.11	전환권행사	보통주	20,000,001	500	500	전환우선주 전환에 따른 보통주 발행(전환비율 1:1.5920000000) (*5)

2025.01.08	-	보통주	151,786,290	5,000	5,000	주식병합(10:1) (*6)

2025.01.08	-	우선주	2	5,000	5,000	주식병합(10:1) (*6)

## (기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원, %) 발행회사 증권종류 발행방법 발행일자 권면(전자등록)총액 이자율 평가등급(평가기관) 만기일 상환여부 주관회사 - - - - - - - - - - 합 계 - - - - - - - - -

- 해당사항 없음2) 기업어음증권 미상환 잔액

## 잔액_연결기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음잔액_별도기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음3) 단기사채 미상환 잔액

## 잔액_연결기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음잔액_별도기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음4) 회사채 미상환 잔액

## 잔액_연결기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	2,000	-	-	-	-	-	-

합계	-	2,000	-	-	-	-	-	-

잔액_별도기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음5) 신종자본증권 미상환 잔액

## 잔액_연결기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음잔액_별도기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음6) 조건부자본증권 미상환 잔액

## 잔액_연결기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음잔액_별도기준>

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 해당사항 없음

7) 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등- 해당사항 없음

## 7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

구 분	회차	납입일	주요사항보고서의 자금사용 계획	실제 자금사용 내역	금액차이발생사유	용도차이발생사유

사용용도	조달금액	사용내용	사용금액

3자배정 유상증자	-	2022.01.20	시설자금	21,500	유형자산(토지 및 건물) 취득자금	21,500	-	-

3자배정 유상증자	-	2022.07.19	채무상환자금	5,000	채무상환자금(단기차입금 상환)	5,000	-	-

3자배정 유상증자	-	2022.12.06	운영자금	10,000	운영자금(매입채무 상환, 재고자산 매입, 급여지급 등)	10,000	-	-

## 8. 기타 재무에 관한 사항

## IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

## 1. 예측정보에 대한 주의사항

## 2. 개요

## 3. 재무상태 및 영업실적

## 4. 유동성 및 자금조달과 지출

## 5. 부외거래

## 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

## V. 회계감사인의 감사의견 등

## 1. 외부감사에 관한 사항

사업연도	구분	감사인	감사의견	의견변형사유	계속기업 관련중요한 불확실성	강조사항	핵심감사사항

제32기(당분기)	감사보고서	-	-	-	-	-	-

연결감사보고서	-	-	-	-	-	-

제31기(전기)	감사보고서	신한회계법인	적정의견	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음	- 대여금의 손상평가

연결감사보고서	신한회계법인	적정의견	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음	- 대여금의 손상평가- 수준3으로 분류되는 공정가치측정금융상품의 평가- 사업결합

제30기(전전기)	감사보고서	신한회계법인	적정의견	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음	- 매각예정비유동자산의 처분

연결감사보고서	신한회계법인	적정의견	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음	- 매각예정처분자산집단의 처분- 수준3으로 분류되는 공정가치측정금융상품의 평가

(단위 : 백만원, 시간)

사업연도	감사인	내 용	감사계약내역	실제수행내역

보수	시간	보수	시간

제32기(당기)	신한회계법인	반기 재무제표 검토별도 및 연결 재무제표에 대한 감사내부회계관리제도 감사	260	2,033시간	-	-

제31기(전기)	신한회계법인	반기 재무제표 검토별도 및 연결 재무제표에 대한 감사내부회계관리제도 감사	260	2,031시간	260	2,503시간

제30기(전전기)	삼정회계법인	반기 재무제표 검토별도 및 연결 재무제표에 대한 감사내부회계관리제도 검토	300	2,620시간	300	2,130시간

사업연도	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고

제32기(당기)	-	-	-	-	-

제31기(전기)	-	-	-	-	-

제30기(전전기)	-	-	-	-	-

사업연도	네트워크회계법인명	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고

제32기(당기)	-	-	-	-	-	-

제31기(전기)	-	-	-	-	-	-

제30기(전전기)	-	-	-	-	-	-

구분	일자	참석자	방식	주요 논의 내용

1	2026년 02월 13일	회사: 감사감사인: 담당이사 등 2인	서면	핵심감사사항

2	2026년 03월 06일	회사: 감사감사인: 담당이사 등 2인	서면	감사수행단계 유의적 사항 논의

3	2026년 03월 18일	회사: 감사감사인: 담당이사 등 2인	서면	감사결과보고

## 2. 내부통제에 관한 사항

## VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

## 1. 이사회에 관한 사항

## 2. 감사제도에 관한 사항

## 3. 주주총회 등에 관한 사항

(기준일 : 2026년 03월 31일 )

투표제도 종류	집중투표제	서면투표제	전자투표제

도입여부	배제	미도입	미도입

실시여부	미실시	미실시	미실시

(기준일 : 2026년 03월 31일 ) (단위 : 주)

구 분	주식의 종류	주식수	비고

발행주식총수(A)	보통주	16,244,128	-

우선주	-	-

의결권없는 주식수(B)	보통주	-	-

우선주	-	-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)	보통주	-	-

우선주	-	-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)	보통주	-	-