쏠리드 분기보고서 (2021.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 자본위험관리 연 결회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 자본조달비율 등의 재무비율을 매월모니터링하여 필요할 경우 적정한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 보고기간말 현재 연결회사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제24기 3분기	제23기

총차입금	78,663,264	79,005,355

차감: 현금및현금성자산	(57,245,217)	(58,939,477)

순부채	21,418,047	20,065,878

자본총계	150,672,507	111,780,815

총자본	172,090,554	131,846,693

자본조달비율	87.5%	84.8%

나. 금융 위험관리 연결회사는 금융상품과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 위험관리는 연결회사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결회사의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다. (가) 외환위험 연결회사는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산ㆍ부채의 원화환산장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당분기	외화자산	외화부채	순액

USD	41,636,714	(13,718,647)	27,918,067

JPY	5,687,629	-	5,687,629

EUR	499,204	-	499,204

GBP	3,350,375	-	3,350,375

합 계	51,173,922	(13,718,647)	37,455,275

한편, 당분기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당분기	10% 상승시	10% 하락시

환율 변동 효과	3,745,528	(3,745,528)

상기 민감도 분석은 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. (나) 이자율위험 연결회사는 변동이자율 로 발행된 차입금 ( 장부금액 44,519,164천원 ) 으로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 내부적으로 이자율 변동으로 인한 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 현재 상기 변동이자율부 차입금에 대한 이자율이 1% 상승(하락)시 당기손익 및 순자산에 미치는 영향(법인세효과 차감 전)은 445,192천 원 감소(증가)입니 다. (다) 가격위험 연결회사는 재무상태표상 파생상품금융자산으로 분류되는 금융상품의 가격위험에 노출돼 있습니다.

(라) 신용위험 신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. 연결회사는신용위험을 전사 차원에서 관리합니다. 은행 및 금융기관의 경우 A 신용등급 이상과만 거래합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 정한 한도를 적용하며, 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 연결회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. - 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

- 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다. 가) 매출채권 연결회사는 매출채권에 대해 개별평가 대상으로 선정한 항목을 제외하고, 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 기대신용손실율은 2020년 12월 31일 및 2020년 1월 1일 기준으로부터 각 36개월 동안의 매출과 관련된 지불 정보와 관련 확인된 신용손실 정보를 근거로 산출하였습니다. 과거 손실 정보는 고객의 채무 이행능력에 영향을 미칠 거시경제적 현재 및 미래전망정보를 반영하여 조정합니다. 연결회사는 매출이 발생하는 국가의 GDP 및 실업률이 가장 목적적합한요소로 판단하고 과거 손실 정보를 이러한 요소의 예상 변동에 근거하여 조정합니다.

당분기말 현재 의 매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	30일 이하	31일 초과90일 이하	91일 초과180일 이하	181일 초과365일 이하	1년 초과2년 이하	계

기대 손실률	0.4%	3.1%	8.6%	24.4%	0.0%	1.3%

매출채권 장부금액(*)	8,286,754	3,405,440	121,712	12,458	-	11,826,364

손실충당금	(29,924)	(107,160)	(10,503)	(3,037)	-	(150,624)

(*) 개별평가 대상 매출채권은 제외한 금액입니다. 개별평가 대상 매출채권의 총 장부금액은 13,702백 만원이며 이에 대해 인식한 손실충당금은 2,924백만원입니다.

매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 연결회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우, 계약상 현금흐름이 2년 이상 지급되지 않는 경우 등이 포함됩니다.매출채권에 대한 손상은 손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다.

당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 주석 6.3.(3)을 참조 바랍니다.

나) 기타 상각후원가 측정 금융자산상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 기타 미수금 등이 포함됩니다.당기와 전기 중 기타 상각후원가 측정 금융자산의 손실충당금 변동내역은 주석 6.3.(3)을 참조 바랍니다.다) 당기손익-공정가치 측정 금융자산연결회사는 당기손익-공정가치 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당기말 현재 연결회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당분기: 1,466백만원, 전기: 2,911백만원). 라) 지급보증 연결회사는 외부에 지급보증을 제공하고 있지 않습니다. (마) 유동성위험 연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다 .

당분기 와 전기 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당분기	1년 이내	1년 초과-5년 이내	합 계

무이자	85,367,230	-	85,367,230

이자부상품	72,561,988	7,176,841	79,738,829

리스부채	1,531,398	2,241,079	3,772,477

합 계	159,460,616	9,417,920	168,878,536

- 당분기(제24기 3분기)

(단위: 천원)

재무상태표 상 자산	상각후원가로 측정하는 기타금융자산	당기손익-공정가치 금융자산	파생금융상품자산	합 계

현금및현금성자산	57,245,217	-	-	57,245,217

단기금융상품	1,300,220	-	-	1,300,220

매출채권	22,466,697	-	-	22,466,697

상각후원가측정금융자산-유동	4,772,163	-	-	4,772,163

장기금융상품	127,896	-	-	127,896

상각후원가측정금융자산-비유동	1,815,099	-	-	1,815,099

파생상품금융자산	-	-	-	-

당기손익-공정가치 금융자산	-	1,465,716	-	1,465,716

합 계	87,727,292	1,465,716	-	89,193,008

(단위: 천원 )

재무상태표 상 부채	상각후원가로 측정하는 기타금융부채	기타금융부채	합 계

매입채무	29,384,712	-	29,384,712

기타지급채무-유동	55,982,519	-	55,982,519

단기차입금	66,383,264	-	66,383,264

장기차입금	6,890,000	-	6,890,000

전환사채	5,390,000	-	5,390,000

기타지급채무-비유동	219,674	-	219,674

리스부채-유동	-	1,531,398	1,531,398

리스부채-비유동	-	2,241,079	2,241,079

합 계	164,250,169	3,772,477	168,022,646

- 전기(제23기)

(단위: 천원)

재무상태표 상 자산	상각후원가로 측정하는 기타금융자산	당기손익-공정가치 금융자산	파생금융상품자산	합 계

현금및현금성자산	58,939,477	-	-	58,939,477

단기금융상품	2,600,220	-	-	2,600,220

매출채권	20,931,641	-	-	20,931,641

상각후원가측정금융자산-유동	2,376,032	-	-	2,376,032

장기금융상품	95,906	-	-	95,906

상각후원가측정금융자산-비유동	1,471,891	-	-	1,471,891

파생상품금융자산	-	-	2,454,880	2,454,880

당기손익-공정가치 금융자산	-	456,430	-	456,430

합 계	86,415,167	456,430	2,454,880	89,326,477

(단위: 천원)

재무상태표 상 부채	상각후원가로 측정하는 기타금융부채	기타금융부채	합 계

매입채무	24,300,459	-	24,300,459

기타지급채무-유동	55,435,763	-	55,435,763

단기차입금	51,511,060	-	51,511,060

유동성장기부채	15,000,000	-	15,000,000

장기차입금	2,195,466	-	2,195,466

전환사채	10,298,829	-	10,298,829

기타지급채무-비유동	219,674	-	219,674

리스부채-유동	-	1,761,387	1,761,387

리스부채-비유동	-	3,024,634	3,024,634

합 계	158,961,251	4,786,021	163,747,272

(바) 금융상품 범주별 순손익(단위: 천원)

구 분	제24기 3분기	제23기

상각후원가 측정 금융자산

대손상각비	149,778	185,635

대손충당금환입	-	2,666,585

이자수익	348,078	557,395

당기손익-공정가치 금융자산

당기손익-공정가치 금융자산 평가이익	9,295	9,041

당기손익-공정가치 금융자산 처분이익	-	1,533

당기손익-공정가치 금융자산 평가손실	-	-

당기손익-공정가치 금융자산 처분손실	-	-

파생상품평가이익	-	2,020,860

파생상품평가손실	1,551,790	-

상각후원가 측정 금융부채

이자비용	1,214,206	1,753,476

사채조기상환손실	715,397	-

금융상품 관련 외환손익	2,082,280	(3,108,665)

다. 공정가치의 추정 공정가치로 측정되는 자산 및 부채는 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)
- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)
- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

공 정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말(제24기)

수준 1	수준 2	수준 3	합 계

반복적인 공정가치 측정치

파생상품금융자산	-	-	-	-

당기손익-공정가치 측정 금융자산	-	-	1,465,716	1,465,716

유형자산

- 토지	-	-	18,143,905	18,143,905

- 건물	-	-	23,447,955	23,447,955

투자부동산

- 토지	-	-	36,208,871	36,208,871

- 건물	-	-	37,239,992	37,239,992

(단위: 천원)

구 분	전기말(제23기)

수준 1	수준 2	수준 3	합 계

반복적인 공정가치 측정치

파생상품금융자산	-	-	2,454,880	2,454,880

당기손익-공정가치 금융자산	-	-	456,430	456,430

유형자산

- 토지	-	-	16,021,481	16,021,481

- 건물	-	-	16,353,874	16,353,874

투자부동산

- 토지	-	-	37,104,719	37,104,719

- 건물	-	-	38,464,974	38,464,974