시너지이노베이션 분기보고서 (2018.03)
6. 기타 재무에 관한 사항

가. 사업결합 당사는 의료/바이오사업 진출 등 사업다각화, 경영합리화 및 기업 경쟁력을 강화하기 위하여 2017년 6월 9일 이사회 결의에 의거 2017년 7월 25일 코메드생명과학(주)을 흡수합병하였습니다. 본 합병은 소규모합병과 간이합병에 해당하므로 합병회사인당사의 합병 승인을 위한 주주총회는 이사회 결의로 갈음하였습니다. (1) 피합병회사의 개요

피합병회사명	코메드생명과학(주)

본점소재지	경기도 성남시 사기막골로 124

법인구분	비상장법인

당사와의 관계	종속기업

합병기일	2017년 7월 25일

(2) 합병비율 및 교부합병회사인 당사는 피합병회사인 코메드생명과학(주)의 주식을 100% 보유하였으며,합병비율 1:0으로 흡수합병하였으므로 본 건 합병으로 신주를 발행하지 않았습니다.

(3) 별도재무제표 합병회계처리(단위:천원)

구분	금액

I. 이전대가

사업결합이전에 보유한 지분의 공정가치	5,448,000

II. 식별가능한 자산과 부채로 인식된 금액(주1)

현금및현금성자산	434,612

장단기금융자산	136,000

매출채권및기타채권	1,232,601

재고자산	486,022

유형자산	1,875,385

무형자산(주2)	1,245,874

기타자산	33,904

기타금융자산	86,272

매입채무및기타채무	(304,385)

차입금	(430,000)

기타부채	(106,125)

순확정급여부채	(298,246)

총 식별가능한 순자산	4,391,914

III. 영업권(주3)	1,056,086

(주1) 사업결합시 식별가능한 자산과 부채는 종속기업 취득일자인 2016년 9월 30일 기준으로 인식하였습니다.
(주2) 사업결합관련 식별가능한 무형자산으로 시장관련(Market Related) 무형자산 404,151천원 및 고객관련(Customer Related) 무형자산 839,724천원을 인식하였습니다.
(주3) 상기 사업결합으로 발생한 영업권은 바이오사업과 관련된 국내외 경영환경의 변화에 대한 신속한 대처 및 향후 제조, 시장 경쟁력 강화가 예상됨에 따라 인식하였습니다.

나 . 대손충당금 설정 현황 1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(기준일: 2017년 12월 31일 ) (단위 : 천원, %)

구 분	계정과목	채권 총액	대손충당금	설정율

제21기1분기말	매출채권	9,474,297	2,323,876	21.3%

미수금	1,139,253	730,648	6.7%

미수수익	161,798	158,848	1.5%

대여금	5,247,771	5,247,771	48.0%

선급금	3,664,111	2,450,492	22.4%

보증금	785,013	11,507	0.1%

합 계	20,472,243	10,923,142	100.0%

제20기	매출채권	9,562,499	2,332,576	24.4%

미수금	1,055,414	730,732	69.2%

미수수익	192,524	158,848	82.5%

대여금	8,195,164	5,595,164	68.3%

선급금	3,169,815	2,450,492	77.3%

보증금	756,218	11,507	1.5%

합 계	22,931,634	11,279,319	49.2%

제19기	매출채권	8,230,749	1,695,369	20.6%

미수금	2,700,396	1,522,927	56.4%

미수수익	53,222	39,768	74.7%

대여금	6,884,093	5,023,819	73.0%

선급금	5,186,963	2,355,179	45.4%

보증금	758,231	11,507	1.5%

합 계	23,813,654	10,648,569	44.7%

2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

기준일: 2018년 3월 31일 (단위 : 천원)

구 분	제21기 1분기	제20기	제19기

1. 기초 대손충당금 잔액합계	11,279,319	10,648,569	7,464,602

2. 순대손처리액(①－②±③)	(356,177)	(1,301,214)	3,170,575

① 대손처리액(상각채권액)	-	-	(2,106,899)

② 상각채권회수액	-	-	-

③ 기타증감액	(1,301,214)	5,277,474

3. 대손상각비 계상(환입)액	(356,177)	1,931,964	13,392

4. 기말 대손충당금 잔액합계	10,923,142	11,279,319	10,648,569

3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침 제품매출에 대한 평균 신용공여기간은 30~90일입니다. 연결실체는 과거 경험상 회수기일이 360일이상 경과한 채권은 일반적으로 회수되지 않으므로 360일이 경과한 모든 채권에 대하여 전액 대손충당금을 설정하고 있습니다. 30일초과 360일이내 경과 매출채권에 대해서는 거래상대방의 과거 채무불이행경험 및 현재의 재무상태 분석 에 근거하여 결정된 미회수추정금액을 대손충당금으로 설정하고 있습니다.

4) 당기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

기준일: 2017년 12월 31일 (단위 : 천원)

구 분	30일 이내	31일~90일	91일~180일	181일~360일	360일 초과	계

매출채권	5,460,802	1,131,663	805,543	1,167,310	997,181	9,562,499

구성비율	57.1%	11.8%	8.4%	12.2%	10.4%	100.0%

다. 재고자산의 보유 및 실사내역 등

1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

기준일: 2018년 3월 31일 (단위 : 천원)

사업부문	계정과목	제21기 1분기	제20기	제19기

의료사업	원부재료	3,046,430	2,779,634	1,634,659

재공품	913,468	743,137	895,090

제품	1,064,352	1,465,867	1,597,186

상품	1,318,612	1,548,768	912,986

소 계	6,342,862	6,537,406	5,039,921

바이오기술사업	원부재료	216,293	211,718	185,596

재공품	-	-	-

제품	384,475	352,464	321,943

상품	39,411	30,090	72,365

소 계	640,179	594,272	579,904

IT사업	원부재료	180,978	275,738	356,424

재공품	21,591	173,796	27,363

제품	262,622	295,933	765,477

상품	0	-	1,626,227

소 계	465,191	745,467	2,775,491

합계	원부재료	3,443,701	3,267,090	2,176,679

재공품	935,059	916,933	922,453

제품	1,711,449	2,114,264	2,684,606

상품(주1)	1,358,023	1,578,858	2,611,578

소 계	7,448,232	7,877,145	8,395,316

총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷기말자산총계×100]	6.8%	7.4%	14.1%

재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]	4.69회	2.63회	6.26회

2) 재고자산의 실사내역 등- 연결실체는 하기와 같이 재고실사를 실시하였습니다.

회사	재고실사시간	장소	외부감사인

의료사업(엠아이텍)	2017년 12월 29일2018년 1월 2~3일	본사, 연구소, 병원랜딩	엠아이텍 외부감사인(삼일) 입회하에 실시

바이오기술사업((구)코메드생명과학)	2018년 1월 2일	본사, 원재료실	당사 외부감사인(오성)입회하에 실시

IT사업((구)코아로직)	2018년 1월 2일	본사, 외주창고	당사 외부감사인(오성)입회하에 실시

- 장기체화재고 등 현황 : 연결실체는 사업분야별 특성에 맞춰 재고를 평가하여 충당금을 계상하고 있습니다.

[ 2018년 3월 31일 기준] (단위 : 천원)

구 분	취득원가	재고보유금액	평가충당금	기말재고잔액

원재료	4,056,215	4,056,215	(612,514)	3,443,701

재공품	1,197,169	1,197,169	(262,109)	935,060

제 품	2,577,058	2,577,058	(865,609)	1,711,449

상 품	1,635,921	1,635,921	(277,897)	1,358,024

합 계	9,466,363	9,466,363	(2,018,129)	7,448,234

- 기타사항 : 재고자산을 담보로 제공하고 있지 않습니다. 라. 공정가치 평가내역

1) 경영진은 연결재무제표에 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부가액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

2) 금융자산과 금융부채의 공정가치는 할인된 현금흐름 분석에 기초하여 일반적으로 인정된 가격결정모형에 따라 결정하였습니다.

3) 연결실체는 연결재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격
(수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함
(수준 3) 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)

가. 다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. - 당분기말

(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

자산

당기손익인식금융자산	-	-	32,831,543	32,831,543

매도가능금융자산	4,469,233	-	1,075,001	5,544,234

파생상품금융자산	-	-	446,125	446,125

부채

파생상품금융부채	-	-	19,244,398	19,244,398

- 전기말(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

자산

당기손익인식금융자산	-	-	30,244,094	30,244,094

매도가능금융자산	-	-	1,075,001	1,075,001

파생상품금융자산	-	-	446,125	446,125

부채

파생상품금융부채	-	-	19,415,674	19,415,674

당분기 및 전기 중 수준 1과 수준 2 간의 대체는 없었습니다.

나. 당분기 및 전기 중 수준 3 공정가치 측정으로 분류되는 금융상품의 기중 변동내용은 다음과 같습니다.- 당분기

(단위:천원)

구 분	기초	취득	평가이익(손실)	처분/전환	기말

자산

당기손익인식금융자산	30,244,094	-	2,607,469	-	32,851,563

매도가능금융자산	1,075,001	6,021,892	(629,106)	(923,553)	5,544,234

파생상품금융자산	446,125	-	-	-	446,125

부채

파생상품금융부채	19,415,674	-	(147,081)	(318,357)	19,244,398

- 전기(단위:천원)

구 분	기초	취득	평가이익(손실)	처분/전환	기말

자산

당기손익인식금융자산	-	31,887,816	71,557	(1,715,279)	30,244,094

매도가능금융자산	-	1,075,001	-	-	1,075,001

파생상품금융자산	-	1,008,525	(562,400)	-	446,125

부채

파생상품금융부채	14,744,695	16,327,274	(1,710,831)	(13,367,126)	19,415,674

다. 당분기말 및 전기말 현재 수준 3으로 분류되는 금융자산에 대하여 사용된 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	공정가치	가치평가방법

당기말	전기말

자산

당기손익인식금융자산

㈜캔서롭 제2회차 신주인수권부사채	5,963,799	3,398,937	이항옵션모형

㈜디에스케이 제5회차 전환사채	24,040,150	24,040,150	이항옵션모형

㈜디에스케이 제4회차 신주인수권부사채	2,284,988	2,284,988	이항옵션모형

형지엘리티 사모 CB	205,393	197,649	이항옵션모형

다날 사모 CB	277,025	262,182	이항옵션모형

에이티젠 사모 CB	60,188	60,188	이항옵션모형

매도가능금융자산

㈜인트로바이오파마 제1회차 신주인수권부사채	975,000	975,000	조정순자산법

알지노믹스주식회사 전환상환우선주	100,001	100,001	조정순자산법

파생상품금융자산

매도청구권(10회차 CB)	446,125	446,125	이항옵션모형

부채

파생상품금융부채

전환권(8회차 CB)	1,138,154	1,176,736	이항옵션모형

전환권(9회차 CB)	726,904	726,904	이항옵션모형

전환권(10회차 CB)	5,164,700	5,164,700	이항옵션모형

전환권(2회차 CB)	528,117	528,117	이항옵션모형

전환권(3회차 CB)	363,346	363,346	이항옵션모형

조기상환청구권(8회차 CB)	3,914,473	4,047,167	이항옵션모형

조기상환청구권(9회차 CB)	940,004	940,004	이항옵션모형

조기상환청구권(10회차 CB)	5,880,475	5,880,475	이항옵션모형

조기상환청구권(2회차 CB)	517,215	517,215	이항옵션모형

조기상환청구권(3회차 CB)	71,010	71,010	이항옵션모형

## 채무증권 발행실적

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면총액	이자율	평가등급(평가기관)	만기일	상환여부	주관회사

시너지이노베이션(주1)	회사채	공모	2014년 08월 29일	7,000	표면이자율 : 4.0%만기이자율 : 6.0%	D	2017년 08월 29일	미상환	이트레이드증권신영증권

시너지이노베이션(주2)	회사채	사모	2016년 08월 12일	35,000	표면이자율 : 0.0%만기이자율 : 5.0%	-	2021년 08월 12일	미상환	-

엠아이텍(주3)	회사채	사모	2017년 01월 03일	3,000	표면이자율 : 0.0%만기이자율 : 3.0%	-	2022년 01월 03일	미상환	-

엠아이텍(주4)	회사채	사모	2017년 02월 03일	2,000	표면이자율 : 0.0%만기이자율 : 3.0%	-	2020년 02월 03일	미상환	-

시너지이노베이션(주5)	회사채	사모	2017년 04월 25일	4,000	표면이자율 : 0.0%만기이자율 : 5.0%	-	2022년 04월 25일	미상환	-

시너지이노베이션(주6)	회사채	사모	2017년 12월 04일	25,000	표면이자율 : 0.0%만기이자율 : 3.0%	-	2022년 12월 04일	미상환	-

합 계	-	-	-	76,000	-	-	-	-	-

(주1) 채권자가 확정된 건은 회생계획안상 회생채권 및 금융기관대여금채무 변제요건에 따라원금 및 개시전이자의 59.58%는 현금으로 변제되고, 나머지 40.42%는 전액 면제되었습니다.한편, 당기말 현재 제7회 무보증전환사채의 미상환잔액은 10,472천원으로 향후 권리자가 확인되어 지급요청시 변제되어야 할 금액으로 기한의 이익은 상실되었습니다
(주2) 제8회차 무보증전환사채의 최초 발행시 권면총액 35,000,000천원 중 지배기업의 특수관계자인 시너지파트너스㈜의 인수금액은 25,000,000천원입니다. 한편 최초 발행시 전환사채 인수자를 위하여 지배기업의 ㈜엠아이텍 주식 2,350,000주에 질권이 설정되어 있었으며 최초 발행 이후 제8회차 전환사채의 주식전환 및 ㈜엠아이텍 주식 액면분할 등으로 당분기말 현재 인수자를 위한 ㈜엠아이텍 주식 질권 설정 수량은 13,260,720주입니다. 또한 당분기 중 제8회차 전환사채 전환청구로 인하여 보통주 261,096주가 신규 발행되었으며 당분기말까지 제8회차 전환사채의 전환으로 신규로 발행된 보통주 누적 수량은 10,574,702주입니다.
(주3) 전기중 발행한 제2회 무보증사모전환사채 권면총액 3,000,000천원은 (주)태광에서 전액 인수하였습니다.
(주4) 전기중 발행한 제3회 무보증사모전환사채 권면총액 2,000,000천원은 투썬피재츠사모투자전문회사업무집행사원 벤처포럼인베스트(주)에서 전액 인수하였습니다.
(주5) 전기중 발행한 제9회 무보증전환사채 권면총액 4,000,000천원은 지배기업의 특수관계자인 시너지파트너스(주)가 전액 인수하였습니다.
(주6) 전기중 발행한 제10회 무보증전환사채 권면총액 25,000,000천원은 지배기업의 특수관계자인시너지넷(주)가 전액 인수하였습니다.

## 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

## 전자단기사채 미상환 잔액

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

## 회사채 미상환 잔액

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	2,000	14,750	32,000	-	-	48,750

합계	-	-	2,000	14,750	32,000	-	-	48,750

## 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

## 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2018년 03월 31일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-