오르비텍 분기보고서 (2016.03)
II. 사업의 내용

가. 사업부문별 현황 당사는 영업부문은 원자력사업본부, ISI사업본부, 항공 사업본부로 구성되어 있으며, 아래 "가.업계현황 및 전망" 은 당사의 주력 매출분야인 원자력 사업과 ISI 사업으로 분류하여 구분 기재하였습니다. 또 한 동 보고서상에는 이해를 돕기 위해, 각 용역서비스별 시장상황과 회사의 상황을 구분하여 설명하였습니다. 항공사업은 아직 초기단계인 관계로 "신규 사업의 내용 및 전망”에 개괄적으로 기술하였습니다.

■ 원자력 사업 분야 (1) 업계 개황

국내의 경우 2015년 12월말 기준으로 12개의 발전소에서 총 24기의 원자로가 가동 중(시운전포함)이며, 경남 경주시에 중저준위 방사성폐기물 처분장이 건설되어 있습니다 . 최근 정부는 2 022년까지 8기의 원자력발전소를 신설하여 현재 국내 총 발전설비에서 26%를 차지하는원전의 설비 비중을 최대 41%까지 늘리는 방안을 제시했습니다. 또한 2011년 3월 UAE의 원자력발전소 수주에 관한 기공식이 진행되어 해당원전의 장기적 운영도 기대하고 있습니다. 현재 UAE 이외에 터키 등 기타 국가에 대한 원전 건설 수주 가능성이 크게 높아지고 있어, 향후 국내원자력관련 시장은 국내 수요분 이상의 큰 폭의 성장이 예상되고 있습니다. 또한 국내 최초 원전인 고리1호기가 상업운전을 개시한 이래 원전 설비용량이 30배 이상 증가하여 용량면에서 세계 6위의 원자력 발전 국가로 성장하였습니다.

구 분	호기수	비 고

고리원자력본부	6	1,2,3,4 발전소, 신고리 1,2발전소

한빛(영광)원자력본부	6	1,2,3,4,5,6 발전소

월성원자력본부	6	1,2,3,4 발전소, 신월성 1,2발전소

한울(울진)원자력본부	6	1,2,3,4,5,6 발전소

계	24

[ 국내 발전소개수 (2015년 12월말 기준, 건설원전호기 포함)]

이와 더불어 방사선 관련 산업은 소재의 성능개선, 신물질 개발, 방사선을 이용한 진단 및 치료에 이용되고 있으며, 동 산업의 규모는 매년 큰 폭으로 증가되는 것으로 추정되고 있습니다.상술한 방사선 이용을 포함하는 원자력 산업은 다음과 같이 분류할 수 있습니다.

1) 원자력 산업의 분류

원자력산업은 대상 업체를 기준으로 크게 ① 원자력발전산업체와 ② 원자력공급산업체로 분류할 수 있습니다.

원자력발전산업체는 한국수력원자력(주) (이하 한수원(주))를 지칭하며 당사를 포함하는 여러기관은 ②원자력공급산업체로 분류할 수 있고, 이는 구체적으로 다음과 같습니다. - 원전건설ㆍ운영분야 : 원자력시설(발전소, 연구로, 핵주기 시설, 폐기물 시설 등)에 대하여 기기공급 및 역무를 제공하는 업체가 본 해당분야에 속하며, 세부적으로 살펴보면 다음과 같이 분류할 수 있습니다. · 설계분야 : 설계 및 엔지니어링, 감리

· 원전건설ㆍ시공분야 : 원전건설ㆍ시공 설치분야

· 원자력기자재제조분야 : NSSS, T/G계통설비 등 주기기 제조와 송변전기기 및 관련 기기 및 기기제조, 원전연료제조분야

· 원전정비분야 : 계획정비공사, ISI(당사의 ISI 사업본부 관련 분야), 제어계측정비, 주설비정비 등을 포함하는 원전정비공사 및 서비스관련분야

2) 당사 사업 영역 (원자력 산업분야) 당사의 원자력 산업관련 사업영역은 크게, ① 원자력(방사선)안전관리 ② 규제해제 및 개인방사선피폭선량 측정 ③방사선 계측기 제조, 판매 등 으로 구분할 수 있으며 이를 각각 살펴보면 다음과 같습니다.

① 원자력(방사선)안전관리

원자력공급산업 중 원자력안전관리라 함은 원자력발전소의 방사선안전관리를 수행하는 것을 의미합니다. 당사의 주력사업 중 하나에 해당하며 구체적 업무로는 방사선작업종사자의 피폭선량저감, 오염확산방지, 방사성물질처리, 방사선관리구역내 방사선통제, 방사능 계측실 운영 등이 있습니다.

② 규제 해제(자체처분) 및 개인방사선 피폭선량 측정 원자력시설의 규제해제는 원자력발전 및 관련산업에서 나오는 방사성오염시설 및 물질을 제염해체하고, 원자력관계법령에서 정하는 기준에 따라 방사선안전관리 및 평가를 수행하고 이를 통해 각종 방사성폐기물을 자체처분의 방법으로 처리하여 최종적으로는 이러한 발생 폐기물들을 최소화시키는 업무로 정의될 수 있습니다.

방사성 폐기물이 인체 및 자연에 노출될 경우 매우 치명적인 악영향을 줄 수 있기 때문에 이에 대한 적절한 처분은 원자력 발전에 있 어 무엇보다도 중요한 업무로 분류되고 있습니다. 정부는 방사성 폐기물의 적절하고 안전한 폐기를 위해 대형 처분장 건립을 추진하고 있으며, 이에 따라 2005년 중저준위 방사성폐기물 처분장 부지를 경북경주시로 선정, 중저준위 방사성폐기물 처분장이 건설되었습니다. 방폐장 건설에 대한 지역주민들의 거부감 및 방폐장에 위탁하는 방사선 처리비의 비용부담 증가에 따라, (고시된 방사성폐기물 처분비용(밀봉선원기준)은 아래표와 같이 200리터 기준으로 이천칠백만원 이상이 소요) 동 방사성폐기물 발생량을 최소화하기 위한 방법의 일환으로, 상술한 규제해제(자체처분), 제염, 부피감육 등의 신기술개발 및 위탁처리 요구가 갈수록 증대되고 있는 상황입니다.

구 분	운반용기 부피	관리비용(만원)

개봉 선원 폐기물	가연성폐기물	200ℓ	923

비가연성폐기물	200ℓ	375

비압축성폐기물	200ℓ	1,219

폐필터	200ℓ	869

유기폐액	200ℓ	2,232

무기폐액	200ℓ	854

혼합폐액	200ℓ	1,636

냉동 동물사체	200ℓ	1,013

밀봉선원 폐기물	200ℓ	2,743

[방사성폐기물 처분비용] 한편, 개인피폭선량측정은 원자력안전법에서 명시한 개인선량계 중 열형광선량계(TLD, Thermoluminescence Dosi meter)를 사용하여 각종 산업에서 근무하는 방사선작업종사자의 피폭선량을 측정하고 방사선의 위해로 부터 종사자의 안전을 관리함으로써 방사선으로 인한 인체의 결정적 영향을 방지하고 확률적 영향을 최소화 하는 업무입니다. 국내의 방사선작업종사자 수는 그림과 같이 매년 5% 내외로 증가하고 있으며, 당사가 서비스 중인 개인피폭선량측정 분야의 국내 시장 규모는 2015년 기준 약 55억내외입니다 .

③ 방 사선 계측 기 제조, 판매

방사선계측사업의 기술 및 사업적 모태는 원자력사업부에서 진행하였던 방사선피폭선량측정, 방사성핵종의 분리, 제거 기술 개발 및 환경 방사능 분석 기술 개발을 근원적 바탕으로 하고 있으며, 현재 당사가 직접 개발한 라디코 EPD 제품과 라디코 SCM 제품이 판매중에 있습니다. 라디코 EPD 제품은 개인의 외부방사선피폭선량을 직독식으로 측정할 수 있는 전자식선량계로 크기가 작아 휴대가 간편하고 일정기간동안의 방사선에 의한 누적선량을 측정할 수 있어 방사선피폭의 우려가 있는 지역에서 다양한 목적으로 사용할 수 있습니다. 또한 라디코 SCM 제품은 방사능측정기로 방사성물질로 오염된 표면오염의 정도를 측정하는 장비입니다. 라디코 EPD의 경우 방사선관리구역내 작업종사자를 위한 보조선량계로 활용할 뿐만 아니라 방사선피폭의 우려가 있는 지역의 주민 및 단체를 대상으로 시장을 확대하고 있으며 라디코 SCM의 경우 전문적으로 방사성물질을 취급하는 기관을 대상으로 판매되고 있습니다.

사업부분	주요 제품

방사선계측기 개발 및 생산	라디코(RADICO) EPD

라디코(RADICO) SCM

[원자력사업부의 주요제품]

국내의 방사선계측기는 대부분 수입에 의존하고 있으며 주요 소비처는 원자력발전소로 국한되어 있었습니다. 최근 당사를 포함한 국내의 일부 기업들이 방사선/능 계측기를 국산화하고 있으며 수입제품과 성능 및 가격면에서 경쟁력을 갖춰가고 있습니다. 이는 원자력발전소 뿐만 아니라 방사성동위원소 등을 사용하는 일반 산업체에서도 작업자의 안전을 위해 전자식선량계를 지급하는 일이 많아지고 있어 시장이 확대되고 있기 때문입니다. 더욱이, 2011년 3월 후쿠시마 원자력발전소 방사선누출사고로 인하여 일본 및 주변국의 일반인 및 기업들이 거주자의 방사선 피폭 및 주변물체의 방사능표면오염을 우려하여 전자식선량계 및 표면오염측정기 판매가 증가하고 있습니다.

당사는 2008년부터 개인방사선피폭선량 측정사업 시작과 더불어 방사선계측기의 국산화를 위한 자체연구를 수행해 왔습니다. 이를 바탕으로 일차적으로 2011년 상반기에 전자식선량계인 라디코 EPD 상용화를 완료하였고 2013년 라디코 SCM 제품을 상용화 하였습니다. 또한 방사선/능 측정기의 개발에 필수적으로 필요한 방사선/능 측정기의 교정시설을 갖추고 2013년에 전리방사선분야 KOLAS 인증을 하였으며 차기 모델을 계속해서 개발중에 있습니다.

(2) 업계 현황 1) 시장규모 및 추이 ① 원자력 발전소 규모 및 추이

1970년대 국제적인 석유파동 등으로 에너지 자원이 부족한 우리나라는 정부주도로 미국 웨스팅하우스社(WEC)와 고리 원전1호기 건설계약 체결('70.12월) 및 착공('71.3월) 하여 고리1호기의 상업운전을 1978년 4월 29일 시작하게 됨에 따라, 세계에서 21번째 원자력 발전 보유국으로 원자력발전 시대가 개막되었습니다. 이후 국제적인 원전사고에 따른 원자력발전 감소추세에도 불구하고 지속적인 원전 건설 및 기술개발을 통해 현재 총 24기의 원전을 운영 중(시운전 포함)이며, 기술자립도 95% 달성 및 한국 표준형원전(OPR1000), 한국 신형원전(APR1400) 개발에도 성공하여 2009년 12월, UAE원전건설 수주에도 큰 몫을 담당한 것으로 보도되고 있습니다. 현재, 우리나라는 보유원전 기수로 본다면 세계 5위국이고 설비용량 측면으로 본다면 세계 6위국으로 원자력발전산업 측면에서 본다면 이미 선진국 대열에 진입하였다고 볼 수 있습니다.

발전소명	위치	설비용량(MWe)	노형	상업운전일

고리	#1	부산광역시 기장군	587	가압경수로 (PWR)	’78. 4.29

#2	650	’83. 7.25

#3	950	’85. 9.30

#4	950	’86. 4.29

신고리	#1	1,000	’11. 2.28

#2	1,000	’12. 7.20

월성	#1	경북 경주시	678.683	가압중수로 (PHWR)	’83. 4.22

#2	700	’97. 7. 1

#3	700	’98. 7. 1

#4	700	’99.10. 1

신월성	#1	1,000	가압경수로 (PWR)	’12. 7.31

한빛	#1	전남 영광군	950	가압경수로 (PWR)	’86. 8.25

#2	950	’87. 6.10

#3	1,000	’95. 3.31

#4	1,000	’96. 1. 1

#5	1,000	’02. 5.21

#6	1,000	’02.12.24

한울	#1	경북 울진군	950	가압경수로 (PWR)	’88. 9.10

#2	950	’89. 9.30

#3	1,000	’98. 8.11

#4	1,000	’99.12.31

#5	1,000	’04. 7.29

#6	1,000	’05. 4.22

[국내원전현황, 2015년 12월말 기준]

(*) 시험운전 또는 건설 중 원전 현황 (시운전 포함)

구분	시설 용량	원자로형	준공(예정)일	공정률

신고리 3 ·4호기	1,400MW× 2기	PWR(APR1400)	2017.03	98.91%

신고리 5 ·6호기	1,400MW× 2기	PWR(APR1400)	'21. 3(5호기) / '22. 3(6호기)	건설준비중

신한울 1 ·2호기	1,400MW× 2기	PWR(APR1400)	2018.04	83.02%

신한울 3· 4호기	1,400MW× 2기	PWR(APR1400)	'22.12(3호기) / '23.12(4호기)	건설준비중

천지원전12호기	1,500MW× 2기	PWR(APR+)	’26.12(1호기) / ’27.12(2호기)	건설준비중

[건설중 원자력발전소, (2015년 12월말 기준)] [출처 : 한국수력원자력(주) 홈페이지]

산업통상자원부(전 지식경제부) 보도자료(UAE 원전사업 수주성공 보도 참고자료-'09.12.27)에 따르면, 온실가스 감축을 위한 가장 현실적 대안으로 CO2 배출량 거의 없고, 대기오염물질 배출이 없는 원자력발전이 급부상하고 있습니다. 또한, 국내 원자력발전은 전력수급 안정 및 석유 의존도 ·에너지 수입 의존도 완화에 큰 기여를 하며, 관련기술이 대부분 국산화되어 있고, 연료비 비중이 낮아 국내 발전원 중 발전단가가 가장 저렴한 경제적 에너지원입니다. 2008년 8월 발표된 제1차 국가 에너지 기본 계획에서도 2008년 기준 26%인 원전설비 비중을 2030년 41%까지 확대키로 결정하였으나, 산업통상자원부 공고 (전 지식경제부 공고 제2013-63호) “제6차 전력수급 기본계획”에서는 2011년 3월 일본의 후쿠시마 원전사고 이후 국민의 원전 수용성을 감안하여 2025~2027년 신규원전 건설계획을 유보한 상태입니다. 반면에 원전의 안전성 강화를 위해 원전의 예방정비 기간연장등 원전이용율를 하향조정함에 따라 추가 예비전력 확보 차원등으로 2024년까지 건설예정인 원전 11기는 건설계획을 확정하고 당초 계획대로 진행함을 밝히고 있습니다.

② 분야별 시장규모 및 추이

원자력분야는 크게 원자력발전사업체 및 원자력공급산업체로 나누어서 시장규모를 추정 할 수 있습니다. 관련업계 및 정부기관에서도 원자력분야(RI분야는 제외)의 매출규모를 추산할 시 상기와 같은 방법으로 시장규모를 추정하고 있습니다.

우리나라 정부의 공식승인 통계보고서인 2012년도 제18회 원자력산업실태조사 보고서 (2014.2 발행) 따르면 2012년도 우리나라 원자력산업분야 총 매출액은 21조3,909억원으로 2011년의 19조8,719억원 대비 1조5,190억원이 늘어 7.6%가 증가하였습니다. 이중 원자력발전사업체의 매출액은 16조1,407억원으로 2011년도 14조2,170억원보다 1조9,236억원이 늘어 13.5% 증가하였고, 원자력공급산업체의 매출액은 5조2,502억원으로 전년도 5조6,549억원보다 4,047억원이 줄어 7.2% 감소하였습니다.1990년말 브라질 기후 회의에서 지구온난화 문제가 본격적으로 대두되어 지구 온난화의 주범이 화석연료로 지목되고 경제성이 뛰어난 친환경 에너지인 원자력이 재조명을 받으면서 소위 원자력 르네상스 시대가 도래하였습니다. 그러나 2011년 3월 동일본을 강타한 쓰나미로 인하여 일본 후쿠시마 원전이 중대사고를 일으키면서 전 세계의 원자력산업이 다시 위축되었고 우리나라도 원자력 안전에 대한 사회의 심각한 우려가 대두되어 제1차 국가에너지 기본계획에 의거 2030년까지 원전비율을 41%로 높인다는 국가 방침이 2015년에 확정될 제2차 에너지기본계획에서는 20% 후반대로 재조정될 전망입니다.그러나, 이러한 외부환경에도 불구하고 우리나라 원자력산업은 괄목할만한 기술개발로 OPR1000(PWR 100만kW)에 이어 APR1400(PWR140만kW)을 개발하였고, NUTECH 2012 성공으로 완전 기술자립을 실현하였습니다. 또한, 새로운 노형인 APR+ 개발중에 있어 머지않아 국내와 해외 수출상품으로 선보일 전망입니다.

앞 절에서 기술하였듯이 원자력분야의 시장규모는 크게 원자력발전사업체 및 원자력공급산업체로 나눌 수 있으며, 당사는 원자력공급산업체에 속해 있습니다. 다시 원자력 공급산업체의 시장규모는 아래 그림과 같이 ① 원자력건설/운영분야, ② 원자력안전분야,③ 원자력연구분야, ④ 원자력지원/관리분야, ⑤ NDT 및 기타분야로 나눌 수 있는데 이중 당사는 원자력건설/운영분야, 원자력 안전분야 및 NDT 및 기타분야에서 주요 매출실적을 내고 있습니다.

- 원자력 안전분야 시장규모 및 추이

원자력 안전분야는 원자력을 이용함에 따른 공공의 안전과 환경을 보호하기 위한 안전시설 마련과 법규 및 규제 등 관련연구를 수행하는 분야로 2012년도 원자력 안전분야의 매출액은 5,112억원으로 원자력공급산업체의 원자력관련 총 매출액의 9.7%를 차지하고 있으며 전년대비 21.2% 증가하였습니다. 원자력 안전분야를 폐기물관리 · 처분, 방사선 안전관리 · 규제, 품질관리 · 보증 등 3개 분야로 소분류하면 폐기물관리 · 처분의 경우 2009년 1월 1일 폐기물관리 전담기관인 한국원자력환경공단이 설립된 이후 지속적으로 매출액이 증가하는 것으로 조사되었습니다. 지난 10년간 원자력공급산업체의 원자력 안전분야 매출액은 매년 평균 21.5%씩 증가하였는데 이는 원자력사업에 있어 원자력 안전이 최우선 목표로 최상의 안전수준을 유지하기 위한 연구와 기술개발이 지속적으로 이루어져 왔기 때문으로 볼 수 있어서 2012년 국내 원자력 관련 산업의 환경이 좋지 않았음에도 불구하고 일정하게 매출이 증가되고 있는 것으로 나타났습니다.

한편 당사가 2007년 3월부터 시장진입에 성공하여 2014년 기말 기준으로 약 14%의 시장점유를 하고 있는 원전 방사선안전관리분야는 2011년 한국수력원자력(주)에서 발주한 원전 방사선안전관리용역 입찰공고 내용을 참고하여 추정할 때 총 용역규모는 약 2,400억원이며, 이를 1년단위로 환산한다면 명목상 연간 시장규모는, 약 965억원으로 추정됩니다. 그러나 동 용역들의 입찰에 따른 평균 낙찰율이 73%임을 고려하면, 실질적인 2014년의 시장규모는 연간 705억원으로 추정됩니다.결론적으로, 동 원자력안전분야의 향후 시장추이는 상술한 건설 중인 원전대비 추가되는 안전관리용역을 고려할 경우, 동 시장규모는 2016년까지 2010년 대비 최소 40%이상 증가할 것으로 예상됩니다. 이에 따라 당사를 포함한 관련업계의 매출규모는 약1,000억원으로확대될 것으로 예상되고 있습니다. 특히 기 언급한 용역 수주금액에 매년 반영되고 있는 물가인상분과 수시로 발생하는 설계변경에 따른 용역금액의 증가요인 등을 함께 고려한다면, 동 시장은 매년 최소 10%이상의 시장 확대가 예상됩니다.

- 개인방사선 피폭선량 측정분야 시장규모 및 추이현재 개인방사선 피폭선량을 측정하는 기관은 당사를 포함하여 총 5개기관으로, 이 기관들의 개인피폭선량 측정 평균비용(약 60,000원/인,년)과 해당 피검 인원수를 곱하면 동 분야의 연간시장규모를 추정할 수 있습니다.

원자력안전법 및 의료법에 따라 파악되는 개인방사선피폭선량 측정대상 인원은 아래의 표와 같이 2013년 기준 약 92,600여명으로 추산되며, 이에 따라 동 분야의 시장규모는 연간 약 55.6억원(2013년기준)으로 매년 5% 내외로 증가하였음을 추정 할 수 있습니다.

구 분	2006년	2007년	2008년	2009년	2010년	2011년	2012년	2013년

원자력안전법피검대상	20,040	21,135	22,123	22,868	24,032	25,398	27,267	26,678

의료법 피검대상	41,101	44,574	49,278	50,885	55,614	60,430	62,935	65,932

종사자 합계(명)	61,141	65,709	71,401	73,265	79,646	85,828	90,202	92,610

시장규모 (백만원)	3,668	3,942	4,284	4,425	4,779	5,150	5,412	5,557

[개인방사선피폭선량 측정분야 연도별 종사자 수 및 시장규모 추정]

- 규제해제(자체처분)등 분야의 시장규모 및 추이 2009년 발표한 규제기관 논문에 따르면 2000년 관련법령이 정비된 후 본격적으로 규제해제가 시행되어 점차 그 종류 및 수량이 증가하고 있습니다. 최근 5년간 한수원(주), 한전원자력연료(주) 한국원자력연구원등이 신청한 자체처분 건수는 약 78건에 이르며, 그 수량은 약 8,000여톤에 이르고 있습니다. 또한, 1997년 고리 1호기 열교환기(S/G) 교체, 고리 3,4호기 1차 기기냉각수 열교환기, 2010년 3월 울진 1,2호기 열교환기 교체 등 대형/대량의 금속폐기물 발생에 따라 자체처분 수요 급증이 예상 됩니다.

구 분	방사성폐기물(RI WASTE) 종류 (단위 리터)	계 (리터)

가연성	비가연성	액체수용성	액체불용성	동물사체

산 업 체	3,256	-	-	-	-	3,526

공공기관	1,795	600	6,000	-	-	8,395

의료기관	301,248	49,134	2,588,110	2,289	82	2,938,574

교육기관	51,262	5,189	123,285	258	-	182,025

연구기관	3,098	134	841	-	-	4,331

계 (리터)	360,929	55,058	2,718,236	2,5476	82	3,136,851

[국내 방사성폐기물 자체처분 현황(2010년도 기준)] 2008년 기준으로 원자력관계사업자로부터 발생된 중,저준위 방사성폐기물이 각 부지 내에 저장되어 있는 누적 저장수량은 200리터 환산 드럼 기준으로 113,600여드럼이었으며, 2009년 기준으로 연간 7,881 드럼 발생하였습니다. 이를 지경부 고시 제2009-195호에 따라 비용(처분장 인도비용 : 5,187,500원)으로 환산하면 연간 발생된 드럼의 처분장인도비용만 408억원, 2010년까지 누적된 폐기물발생량의 처분장 인도비용은 5,900억원으로 추정됩니다.

구 분	고리	한빛(영광)	한울(울진)	월성	신고리	합계

농축폐액	31	-	-	-	-	31

폐수지	55	60	45	99	100	359

폐필터	-	-	-	15	-	15

잡고체	175	285	309	501	107	1,377

슬러지	-	-	-	-	-	-

계	261	345	354	615	207	1,782

누계	40,931	21,470	16,933	11,417	207	90,958

[2011년 국내 중저준위 방사성폐기물 발생량] (드럼수, 200리터 환산드럼) 따라서, 전술한 바와 같이 2005년도에 중,저준위폐기물장이 경북경주로 확정되고, 처분비용이 현실화 됨에 따라 중,저준위 방사성폐기물 발생사업자들은 해당사업의 수익성 확보를 위해 처분비용을 줄이는 노력이 최우선 당면과제로 대두되고 있습니다.

이에 원자력관계사업자는 방사성폐기물 발생량을 줄이기 위해 규제해제(자체처분), 제염,부피감육등의 신기술개발 및 위탁처리에 대한 요구가 커지고 있으며, 이와 더불어 환경방사능에 대한 국민의 관심고조로 관련 분야의 사업발주가 아래의 표와 같이 점차 증가하고 있습니다.

발주시기	발주기관	사업분류	용역내용	추정금액(원)

08년 06월	대전광역시	환경방사능 분석	환경방사능 측정 조사용역	50,000,000

08년 12월	KINS	환경방사능 분석	원자력이용시설 및 전국토 환경방사능조사	470,000,000

08년 12월	KRMC/ KHNP	환경방사능 분석	처분시설 부지주변 환경방사능조사용역	464,200,000

09년 05월	KRMC	환경방사능 분석	난분석 환경시료 방사능 분석	205,700,000

09년 05월	KHNP	환경방사능 분석	신고리 5,6호기 건설사업방사선환경영향평가	615,500,000

09년 06월	대전광역시	환경방사능 분석	환경방사능 측정 조사용역	42,591,000

09년 12월	KINS	환경방사능 분석	원자력이용시설 및 전국토 환경방사능조사	490,000,000

10년 04월	KHNP	환경방사능 분석	신고리 3,4호기 운영허가용 방사선환경영향평가 용역	680,612,000

10년 08월	KEPCO-NF	환경방사능 분석	핵연료가공시설주변 방사선준위 조사용역	20,000,000

10년 12월	KRMC	환경방사능 분석	월성원자력환경관리센터 주변 환경방사능조사 용역	801,273,047

11년 01월	KINS	환경방사능 분석	원자력이용시설 및 전국토 환경방사능 조사(2011년 전반기)	285,000,000

11년 06월	KINS	환경방사능 분석	원자력이용시설 및 전국토 환경방사능조사 (2011년 후반기)	245,000,000

11년 06월	KHNP	환경방사능 분석	신울진 3,4호기 건설사업 방사선환경영향평가	605,300,000

11년 06월	충남교육청	환경방사능 분석	지하수(음용수) 사용 학교에 대한 자연방사성물질 실태조사용역	76,363,636

12년 01월	KINS	환경방사능 분석	원자력이용시설 및 전국토 환경방사능 조사 (2021년 전반기)	300,000,000

12년 02월	KHNP	환경방사능 분석	고리/영광/월성/울진 환경방사능 측정 조사용역 (2년)	3,400,000,000

12년 06월	충남교육청	환경방사능 분석	지하수(음용수) 사용 학교에 대한 자연방사성물질 실태조사용역	92,000,000

14년 01월	KHNP	환경방사능 분석	사용 후 핵연료 저장시설 방사선 환경영향평가 용역	281,896,065

14년 01월	한국원자력환경공단	환경방사능 분석	환경시료(지하수) 중의 Fe-55, Ni-63 분석절차 확립	153,000,000

14년 01월	대전광역시	환경방사능 분석	2014년도 원자력시설 주변지역 환경방사능 측정조사용역	44,341,000

'08∼'14년 상반기 환경방사능 분석 소계	약 93억원

[원자력 규제해제 및 환경방사능 분석사업 발주현황(08~14년 상반기)]

(3) 향후 전망

2011년 3월 일본 후쿠시마 원전사고 이후 원자력의 위축에도 불구하고 국내의 경우, 안정적인 전력수급을 위한 "제6차 전력수급기본계획(2013∼2027년)" 에 따르면 현재 건설중인 9기의 원자로가 매년 1∼2개호기 씩 모두 상용운전을 시작하고, 추가로 2기의 원전이 2024년까지 건설될 예정입니다. 앞서 기술한 바와 같이 원전건설이 상용운전으로 이어지고, 상용운전에 따른 원전 운영분야등의 원자력공급산업체 매출의 규모가 확대되는 것으로 이어지는 것을 고려할 때 당사가 진출해 있는 이 분야의 시장은 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다.

특히, 원자력안전 분야는 원전의 안전성 확보 측면에서 건설분야의 위축에도 불구하고 매년 20% 이상의 시장규모가 증가하고 있어 향후에도 지속적인 시장성장이 예측됩니다. 즉, 국내 당해 사업 분야의 연평균시장규모를 2009년 기준으로 1개 발전소당 50억원으로 추산하 면 2016년에는 14개 발전소가 상업운전을 하게 되므로 약 700억원의시장규모가 형성될것으로 추산됩니다 . 더욱이 당해 사업은 물가인상에 따른 계약변경(계약금액 인상)이 공식화 되어있어, 물가인상에 따른 계약금액 인상율을 5%로 산정하였을 경우 2016년에 약 940억원, 2022년에는 약 1,500억원의 시장이 형성될 것으로 추정됩니다.

따라서, 앞에서 기술한 바와 같이 당해사업 분야의 향후 시장추이는 건설 중이거나 건설계획인 원자력발전소의 수 및 물가인상등 계약변경율을 고려할 때 2022년에는 2010년 대비 200% 가까이 시장규모가 커지고, 매년 연평균 10%이상의 시장 확대가 예상됩니다.

우리나라는 지난 2009년 12월에 한전콘소시움이 UAE 원전수주, 한국원자력연구원 콘소시움이 요르단에 연구용원자로를 수출하는 쾌거를 이루었고,국내 원자력 산업의 한 단계 도약의 중추적 역할을 하였습니다. 이에 따라 우리정부에서는 원전수출 등의 후속조치로 원자력산업의 종합적 육성계획을 수립 발표한 바 있으며 특히, 해외 원전 운영시장에 본격적 진출을 계획하고 있습니다. 지난 2009년 12월 27일 발표된 정부보도자료 "UAE 원전사업 수주 성공 보도 참고자료”에 따르면 UAE 건설계약자는 원전건설 뿐만 아니라 원전운영, 연료 공급, 폐기물 처리 등을 일괄 공급하는사업에 우선권이 부여되어 있습니다. 이러한 상황을 고려하면, 국내 원전 방사성폐기물 처리등의 기술 및 경험인력을 보유한 방사선안전관리분야 원자력공급산업체가 UAE 원전운영시 방사선안전관리등을 수행할 가능성이 매우 높습니다.

이를 뒷받침하는 보다 구체적인 정부 정책적 동향 및 당사의 해외진출 전략은 다음과같습니다.

원전건설단계 : 비파괴검사	->	건설완료 및 시운전단계 : 비파괴검사제어계측정비가동전검사	->	상용화단계 : 가동중검사방사선관리제어계측정비

[사업별 해외시장 진출 전략]

1. 원전공급 용역 중 핵심분야로의 단계별 진출 2. 미국 및 중동시장을 중심으로 한 타겟시장 진출

결론적으로 당사는 해외 원자력발전소의 가동중 검사 경험이 있는 ISI사업본부 및 현재 우리나라 원자력발전소 방사선 관리용역을 수행 중인 방사선관리용역 사업본부 모두를 갖추고 있습니다. 이러한 원전 관련 유사 용역과 사업본부간 시너지는 당사 시장 확대와 점유율 상승에 매우 유리하게 작용하고 있습니다.

■ ISI 사업 분야 【 ISI 사업 분야 】

(1) 업계 개황1) 원자력 산업의 분류

원자력산업은 대상 업체를 기준으로 크게 ① 원자력발전산업체와 ② 원자력공급산업체로 분류할 수 있습니다.

원자력발전산업체는 한국수력원자력(주) (이하 한수원(주))를 지칭하며 당사를 포함하는 여러기관은 ②원자력공급산업체로 분류할 수 있고, 이는 구체적으로 다음과 같습니다.

- 연구ㆍ안전분야 : 원자로개발, 기반연구 및 폐기물 관리, 방사선 안전, 품질보증관리를 담당하는 기관이나 단체가 속하는 분야입니다.

·연구개발분야 : 원전설비 국산화 연구, 신기술 개발, 폐로연구

·방사선관리분야 : 방사선안전관리와 폐기물 분석 및 처리 그리고 방사선측정분야 (당사의 원자력사업본부 관련분야)

- NDT(Nondestructive Test;비파괴검사) 및 기타 분야 : NDT 관련 업체 및 기타업체로 구분할 수 있습니다. ·NDT분야 : 가동중의 비파괴검사(당사의 ISI사업본부 관련분야) ·기타분야 : 원전운영에 필요한 소모성 재료 공급 등

2) 당 사 사업 영역 (In-Service Inspection; 가동중검사)

가동중 검사란 원자력발전소 상업운전 착수 이후 발전소 안전성 및 신뢰성을 확보하기 위해 해당 법령 및 기술기준에 따라 수행하는 비파괴검사 방법으로, 매 발전소 계획예방정비기간(Overhaul Period)중, 동 검사 방식에 의해 기기 및 구조물의 건전성 상태를 진단하는 검사입니다. 당사는 2009년 자회사 한국이씨앤유를 흡수합병하여 ISI사업본부를 별도 구성하였으며, 현재는 동 사업본부를 통해 가동중검사 용역을 수행하고 있습니다.

원자력발전소에서 수행되는 대표적인 가동중 검사는 원자로냉각계통 기기 및 배관검사(배관검사, 원자로용접부, 헤드관통관, 하부관통관), 증기발생기 세관 검사, 터빈발전기 기계 설비검사, 복수기 전열관 검사 및 탄소강 배관 육안검사 등이 있습니다. 한편, 검사를 위해 적용되는 비파괴검사 방법으로는 체적 검사방법으로 초음파탐상검사, 와전류탐상검사가 적용되고 있고, 표면검사로 액체침투탐상검사, 자분탐상검사, 그리고 육안검사 등이 적용되고 있습니다.

(2) 업계 현황 1) 시장규모 및 추이

- 가동중검사 분야 시장규모 및 추이

현재 우리나라는 총 24기의 원전을 운영 중이며 가동중검사 관련 용역의 연평균 용역 금액은 약 500억원(증기발생기 전열관 가동중검사 : 200억, 배관/기기/구조물 가동중검사 : 150억원, 원자로헤드 관통관 검사 : 70억원, 원자로용기 가동중검사 : 40억원, 기타 : 40억원)인 것으로 조사됩니다.

건설 중에 있는 원전으로는 신고리3,4호기 및 신한울1,2호기가 있으며, 신고리5,6호기 및 신한울3,4호기는 건설 준비 중에 있습니다. 또한 2009년 12월 UAE에 4개호기의 원전을 수주(건설 및 60년간의 운영)하여 건설 중에 있습니다.

따라서 현재 건설 중인 원전이 2016년부터 2023년까지 매년 1∼2개호기씩(총 12기, UAE BNPP포함) 상업운전을 시작하는 것을 고려할 때, 동 분야의 시장규모는 2023년까지 2015년 대비 최소 50%이상 증가할 것으로 예상됩니다.

번호	입찰공고일	용 역 명	예비가격(원)	낙찰금액(원)

1	14/02/27	월성3,4호기 SG ECT	1,346,648,725	1,048,300,000

2	14/04/10	월성1.2호기 SG ECT	2,607,574,313	2,050,851,000

3	14/06/19	한빛3,4호기 SG ECT	5,023,083,538	3,666,300,000

4	14/08/29	고리1,2호기 SG ECT	2,473,136,649	1,967,110,000

5	14/09/12	한울2호기 SG ECT	986,998,100	848,474,000

6	14/09/18	한울5,6호기 SG ECT	2,743,042,700	2,138,100,000

7	14/09/19	신고리 2호기 SG ECT	940,396,408	814,300,000

8	14/11/03	한울3,4호기 SG ECT	3,981,400,700	2,930,811,110

9	14/12/23	한빛1,2호기 SG ECT	4,272,713,651	3,134,025,025

10	15/01/13	신월성1호기 SG ECT	1,393,699,342	1,094,951,000

11	15/06/18	신고리1호기 SG ECT	1,291,867,149	1,012,528,000

12	15/06/19	월성3,4호기 SG ECT	1,525,206,611	1,198,820,530

13	15/06/23	한빛5,6호기 SG ECT	4,922,394,958	3,581,280,000

14	15/06/23	고리3,4호기 SG ECT	5,210,577,846	3,798,700,000

합 계	38,718,740,690	29,284,550,665

[2014~2015년 원자력발전소 증기발생기 전열관 가동전·중 검사용역 입찰공고 현황]

번호	공고일	용 역 명	예비가격(원)	낙찰가격(원)

1	14/02/11	한울3,4호기 탄소강배관 감육검사	697,719,000	610,490,000

2	14/02/11	한울3호기 배관,기기,구조물 가동중검사	781,029,000	672,950,000

3	14/03/17	월성3,4호기 배관감육(FAC) 비파괴검사	645,156,587	561,510,000

4	14/03/28	월성4호기 배관,기기,구조물 가동중검사	1,004,546,458	860,555,300

5	14/06/11	월성 2호기 배관감육 비파괴검사	201,500,000	177,419,000

6	14/06/30	한울1,2호기 탄소강배관 감육 검사	628,601,000	545,200,000

7	14/08/05	한울1,2호기 기기,배관,구조물 가동중검사	1,980,542,400	1,551,999,000

8	14/09/03	한빛 3,4호기 배관,기기,구조물 가동중검사	2,080,130,639	1,632,730,000

9	14/09/03	한울5,6호기 배관,기기,구조물 가동중검사	2,170,736,800	1,691,190,000

10	14/09/23	고리1,2호기 배관,기기,구조물 가동중검사	1,660,914,046	1,320,000,000

11	14/10/23	신고리1,2호기 배관,기기,구조물 가동중검사	2,415,597,957	1,876,900,000

12	14/12/02	고리1,2호기 탄소강배관 감육검사	555,160,613	482,296,000

13	15/01/15	한빛 1,2호기 배관,기기,구조물 가동중검사	1,630,726,944	1,280,559,700

14	15/01/21	신월성1호기 배관,기기,구조물 가동중검사	897,462,138	780,990,000

15	15/03/04	신월성1호기 탄소강배관 감육검사	149,241,000	129,086,003

16	15/05/22	고리3,4호기 탄소강배관 감육검사	665,377,644	658,720,000

17	15/06/03	한빛 5,6호기 탄소강배관 감육검사	856,428,371	747,233,000

18	15/06/11	월성3,4호기 배관감육(FAC) 비파괴검사	710,084,884	625,000,000

19	15/06/12	한빛 5,6호기 배관,기기,구조물 가동중검사	1,862,834,014	1,459,800,000

20	15/06/17	월성3,4호기 배관,기기,구조물 가동중검사	1,627,146,707	1,277,329,500

21	15/08/25	월성1,2호기 기기,배관 가동중검사	1,255,004,981	981,229,500

22	15/09/08	월성 1,2호기 배관감육 비파괴검사	486,000,000	422,400,000

23	15/11/27	한울3,4호기 탄소강배관 감육검사(FAC)	1,012,136,901	889,700,000

24	15/12/03	한울3,4호기 배관,기기,구조물 가동중검사	2,115,953,470	1,671,600,000

25	15/12/10	신한울1호기 배관,기기,구조물 가동전검사	3,181,170,540	2,341,717,150

26	15/12/14	한울1,2호기 기기,배관, 가동중검사	2,111,080,760	1,650,180,000

합 계	33,382,282,854	26,898,784,153

[2014~2015년 원자력발전소 배관,기기,구조물 가동전·중 검사용역 입찰공고 현황]

(3) 향후전망

현재 ISI 사업분야에는 6개의 업체가 한국수력원자력(주)의 용역에 참여하고 있으며, 각 업체가 온라인 전자 입찰 방식에서 제시한 용역 예정가격 이하 최저 입찰가로 입찰한 순으로 수행경험, 기술능력, 품질보증능력으로 구분하여 심사하여 종합점수 85점 이상이 된 업체를 낙찰자로 선정되고 있습니다.

원자력 규제 강화, 업체등록 심사 기준 강화 등으로 시장 진입장벽이 높으며, 동종 분야 기술인력 및 경험의 부족으로 신규 기업의 진입은 매우 어려운 것으로 판단됩니다. 따라서 향후에도 기존의 6개의 업체에 한정하여 한수원(주)에서 발주하는 가동중검사 용역을 수행할 것으로 판단되며, 신규 원전 건설에 따라 지속적인 용역 물량 증가로 당사의 용역 수주액 또한 꾸준히 증가할 것으로 예상됩니다.

【 비파괴검사(NDT) 산업 분야 】 (1) 업계 개황

1) 비파괴검사 정의 및 종류

-비파괴검사의 정의 비파괴검사(NDT :Non-Destructive Test)기술은 그 대상물을 파괴하지 않고 건전성(Perfection)을 확인 평가하는 기술적인 행위라고 정의할 수 있습니다.

-비파괴검사 방법의 종류 비파괴검사 방법으로는 방사선투과검사, 초음파탐상검사, 침투탐상검사, 자분탐상검사, 와전류탐상검사, 누설검사, 열화상검사 등을 들 수 있으며, 당사에서는 초음파탐상검사, 자기탐상검사, 액체 침투탐상검사 등의 방법으로 와전류탐상검사 및 누설검사에 비파괴검사업을 영위하고 있습니다.

① 초음파탐상검사 (Ultrasonic Testing) - 내부 및 표면결함(피로(Fatigue))에 의한 균열 ,파이프 (pipe), 수축(shrink) 및 기공 (porosity)

② 자기탐상검사 (Magnetic Particle Testing) - 자성체 또는 합금강 표면 또는 표면직하 결함을 검출- 압출가공, 주조 및 단조품 검사 시 가장 많이 이용 - 일반 습식 자분/형광 자분 적용법

③ 액체 침투탐상검사 (Liquid Penetrant Testing)

- 대형 검사체 표면에 있는 개구된 결함만을 검출- 검사 속도가 신속하고 경제적- 용접부 표면결함 검출

2) 산업적 활용 및 적용분야

비파괴검사 기술이 적용되는 주요 산업분야는 각종 Plant설비(발전설비, 석유화학, 선박 해양, 송유관, 도시가스, 지역난방, 중공업), 대형교량 및 구조물(해양구조물 포함), 방위산업, 소재산업 등이 있습니다. 특히 비파괴검사기술은 고도의 신뢰성과 안전성이 요구되는 원자력산업, 방위산업, 항공우주산업 등의 발달과 더불어 그 활용성과 중요성이 더욱 증대되고 있습니다.

(2) 업계 현황

1) 관련산업 현황 비파괴검사업은 조선, 철강, 플랜트, 석유화학 등의 주요 관련 산업에 필수적으로 포함되는 공정으로 이들 산업의 현황과 깊은 관련이 있습니다.

분류	구분	업체수	개요	검사목적

대형 구조물 (30%)	조선	14	- 선박의 조립	용접부

구조물제작	47	- 철골구조물, 설비 등의 제작	용접부

선박부품	9	- 선박 조립을 위한 부품의 제작	용접부

강관제작	35	- 플랜트 건설에 소요되는 강관 제작	제품

설비장치 (14%)	기계제작	30	- 산업용 기계 설비의 제작	용접부

장비제작	20	- 금속으로 구성된 장비 장치의 제작	용접부

가스설비 (12%)	가스	44	- 도시가스 배관설치 공사 - 가스설비 및 비축기지 건설 및 유지	용접부

플랜트설비 (11%)	석유화학	32	- 석유화학단지 설비의 추가 설치 - 압력이 가해지는 석유화학 설비	설비

철강	6	- 철강공장의 설비의 추가 설치 - 철강공장의 산업설비	설비

발전 설비	발전	13	- 원자력 발전소 유지 보수 - 수,화력발전소의 유지 보수	설비

제품부품	밸브	13	- 주조를 이용한 밸브의 제작	제품

주조업	8	- 밸브 이외의 주조하는 제품	제품

금속부품	7	- 배관부품, 금속부품의 제작	제품

압력용기	보일러	8	- 압력이 가해지는 보일러 용기의 제작	용접부

용기제작	15	- 중요한 설비의 대형용기의 제작	용접부

자동차산업	자동차부품	11	- 자동차 조립에 소요되는 부품	제품

지역난방	난방	17	- 한국지역난방의 배관설치 공사	용접부

건설분야	건설	13	- 대형건축물, 교량건설에 따른 검사	용접부

기타	5	- 항공기 및 기타	용접부

합계	347

[검사대상물의 측정] (출처 : 2005년 비파괴검사기술 진흥계획 수립을 위한 연구 p27. 표Ⅱ-22 - 과학기술부) 2) 시장규모 및 추이

국내 비파괴검사 시장은 검사시장과 장비시장을 포함해 약 5,000억 정도의 규모로 추정되며 최근 몇 년간 꾸준하게 성장하는 추세에 있습니다. 기본적으로 국내 비파괴검사 시장은 큰 변화가 발생하지 않는 시장으로 분석되므로, 비파괴검사 분야는 향후 큰 변동 없이 현재의 수준을 유지해 나가거나 점차적인 발전을 계속할 것으로 전망됩니다.

(3) 향후 전망

현재 국내 비파괴검사업의 경우 방사선투과검사에 대한 의존도가 40% 이상으로 매우 높은 실정입니다. 그러나 방사성동위원소 사용에 대한 규제의 강화 및 초음파탐상검사 방법의 발전으로 인하여 향후 초음파탐상검사에 대한 비중이 비약적으로 증가할 것으로 예상됩니다. 따라서 당사의 경우 초음파탐상검사를 중심으로 한 비파괴검사 분야에서의 매출이 꾸준히 증가할 것으로 예상됩니다.

나. 회사의 현황(1) 시장의 특성(1) 방사선안전관리 분야

① 시장현황 및 발주처 특징

원자력발전소는 통상적으로 2개 호기를 묶어 1개의 발전소로 구분하며 방사선안전관리용역은 1개의 발전소 단위로 한 업체가 수주하여 진행하고 있습니다. 보고서 작성일 현재 방사선안전관리 용역 수주 및 진행현황은 아래 도표와 같으며, 앞으로 각 발전소별 용역기간은 그림과 같이 세 개의 Group으로 나뉘어 3년 주기로 순환되며 현재에는 용역기간을발전소별로 조정하는 단계에 있습니다. 한개 업체는 최대 3개 발전소의 용역 수주가 가능하며, 당사는 현재 3개 발전소 용역 수주를 위한 조건구비를 진행중에 있습니다.

순번	Q 등급업체	업체별 수주발전소 현황 (2015년 12월 기준)

1	(주)오르비텍	한울 3발전소

2	세안기술(주)	전원전 계획예방정비(컨소시엄 30%),
신고리2발전소

3	선광티엔에스(주)	한울2발전소, 한빛1발전소
전원전 계획예방정비(컨소시엄 30%)

4	(주)액트 RMT	한빛 2발전소, 한빛3발전소

5	한일원자력(주)	신고리1발전소

6	하나원자력기술(주)	고리1발전소, 고리2발전소,월성3발전소
전원전 계획예방정비(컨소시엄 40%)

7	일진방사선엔지니어링(주)	울진1발전소, 월성2발전소

8	㈜코라솔	월성1발전소

9	고려검사(주)	-

주1) 한일원자력(주)가 수행중인 월성 3발전소(신월성1,2호기)는 현재 시범운전(상업운전 준비중)의 방사선안전관리 용역입니다. [업체별 수주발전소 현황]

주 발주처는 아래 도표와 같이 대부분 정부투자기관인 한국수력원자력(주)이며 이외방사성폐기물 관리공단, 한국원자력연구원, 한전원자력연료주식회사, 일반 동위원소사용기관 등이 있습니다. 그러나 나머지 기관은 한수원(주)와 비교하여 시장규모가 5% 내외로 전체시장의 크기에 큰 영향을 미치지 못하고 있습니다. 장기적인 시장을 고려할 때 당사는 한국전력공사가 수주한 해외 원전건설 및 운영분야 관련 분야로의 시장진출을 기대되고 있습니다.

분류	구분	수행업체	개요	용역대상

원자력발전소(94%)	방사선관리	9	- 원자력발전소 방사선방호- 방사성폐기물 관리- 보건물리- 품질관리	핵분열성물질취급

한전원자력연료(3%)	방사선관리	4	- 핵주기시설 방사선방호- 보건물리	우라늄 취급

한국원자력연구원(2%)	방사선관리	4	- 방사선 방호- 시설의 제염- 방사선의약품 등 취급관리	동위원소관리연구용원자로 관리

기타원자력시설(1%)	방사선관리	10	- 업무대행업- 방사선안전관리	방사선안전

[방사선안전관리 발주처 현황]

② 시장진입의 특징

원전운영과 관련하여 발주하는 방사선관리 용역사업의 경우, 비교적 엄격한 자격요건을 명시하고 있으며, 이러한 자격요건의 구비여부가 동 시장의 성공적인 진입을 좌우하게 됩니다. 동 시장에 진입하기 위해서는 크게 기술력, 보유장비 실태, 기술인력 및 업무수행 경력, 기 수행 용역실적 및 해당업체의 자본력 등에서 세부적인 요건을 구비해야 하며, 이러한 요건은 회사의 경쟁상황부문에서 비교적 상세히 명시하였습니다. 현재 동 원전관련 용역사업은 민간업체의 기술력 등에서 높은 안정성이 요구되는 분야이므로, 검증되지 아니한 신규업체의 진입이 대단히 어려운 상황이라 할 수 있고, 향후에도 이러한 진입장벽은 지속적으로 유지될 것으로 전망됩니다.

③ 다수의 발전소 방사선관리용역 수주 문제

다수의 발전소 방사선관리용역을 수주 할 수 있는가라는 문제는 회사의 중장기적인 매출처 확보를 위한 중요한 요인 중의 하나입니다. 2개 이상의 발전소 용역을 확보하기 위해서는 비교적 까다로운 사업수행능력평가 기준을 충족시켜야 하기 때문에, 이러한 기준자체는 신규업체의 시장진입을 제한하는 가장 큰 경쟁요소로 작용하고 있습니다. ④ 수요변동 요인 및 특징

방사선관리용역은 원자력발전소의 가동에 있어 필수불가결한 용역이므로, 동 용역의수요는 자연히 가동원자력발전수에 비례하여 증가하는 특징을 가지고 있습니다. 국내 원자력발전소는 현재 24개호기 이외에 2022년까지 8개 호기가 추가로 상업운전을시작하려 준비중 입니다. 이 수치는 현재 가동 원전수(24호기, 시운전 포함)보다 33%가 증가한 수치입니다. 따라서 정확히 시장의 규모도 2022년까지 단계적으로 33%가 증가할 것으로 예상됩니다.

더불어 최근 우리나라는 원전수출에 성공하면서 세계시장에서 몇 안되는 원자력수출국이 되었고 2030년 원전 3대 선진국으로의 도약과 80호기의 원전수출을 목표하고 있습니다. 따라서 이러한 원전수출과 더불어 방사선안전관리산업도 해당 전방산업에 비례하여 성장할 것입니다. 동 시장은 현재 국내규모(24기)에 약 4배에 달하는 수준입니다.

(2) 규제해제(자체처분) 및 개인방사선피폭선량 측정분야① 시장현황 및 발주처 특징

원자력시설의 규제해제는 2005년 중저준위 방사성폐기물 처분장 부지가 경북 경주로선정되면서 중저준위 방사성폐기물 처분장 건설 등이 본격화 되고, 2009년 1월 한국방사성 폐기물관리공단을 발족하고 방사성폐기물 처분비용이 구체화되면서 본격적 시장형성이 시작되었습니다. 방사성폐기물 처분비용(밀봉선원기준)이 도표와 같이 200리터 기준으로일천만원 이상(기준을 맞추기 위한 포장 및 운반 포함)이 소요되고 있어 원자력관계사업자는 방사성폐기물 발생량을 줄이기 위한 규제해제(자체처분) 업무의 필요성을 인지하였습니다. 지금까지 발전사업자(한수원)와 핵연료주기사업자(한전원자력연료)는 소내 저장소에 방사성폐기물을 보관하여 왔기 때문에 큰 규모의 시장형성이 안되었으며, 년간 10억미만으로 비교적 작은 규모였으나, 향후 동 규제해제 시장은 더욱 성장할 것으로 기대되고있습니다.방사선작업종사자(원자력법상 관리인력) 및 방사선관계종사자(의료법상 관리인력)는 각각 해당법률에 의거 등록된 측정기관으로부터 개인방사선 피폭선량을 측정 받아야합니다.국내에 인허가를 득하여 판독서비스를 실시 중인 기관은 당사를 포함하여 19개 기관이 있으며, 자체기관에 소속된 종사자의 판독서비스를 실시하는 자체판독기관과 타기관의 방사선작업종사자를 대상으로 판독서비스를 실시하는 전문판독기관으로 구분됩니다. 전문판독기관의 판독대상인원은 2014년 말 기준 9만여명으로 연간 55억 정도의 시장규모를 가지고 있습니다.

② 시장진입의 특징

규제해제 및 개인방사선피폭선량 측정 사업은 원자력법상의 업무대행업 및 판독업무자 등록절차를 거쳐 시장을 진입할 수 있으나 실질적 사업수행을 위해 전문인력과 기술을 확보해야 하는 특징을 가지고 있습니다.규제해제 사업의 경우 인력기준 이외에 실제 용역을 수주 받기 위해서는 수행기관이 자체적으로 특허, 장비 및 기술력을 갖추어야하며 방사성폐기물 감용화에 대한 꾸준한 연구개발이 필요합니다. 개인피폭선량측정사업의 경우에는 개인선량계 측정결과의 재현성이 보장되는 자동 측정시설과「국가표준기본법」에 따른 교정시설, 개인선량계의 기록선량을 초기화 할 수 있는 자동열처리 시설, 무정전전원시설, 항온항습시설 등을 갖추어야하는특징이 있습니다.

③ 수요변동 요인 및 특징

규제해제 사업의 경우 관련기술은 학계 및 연구계를 중심으로 개발되어 왔지만, 최근에는 극저준위 방사성폐기물 규제해제 등의 시장이 커지고 있어 당사와 같은 민간기업의 시장진출이 시급한 실정입니다. 현재 건설중인 중저준위 방사성폐기물 처분장으로 방사성폐기물의 운반이 본격화될 경우 원자력관계사업자 등은 막대한 영구처분비용을 감소시키기 위해 규제해제를 위한 노력을 가속할 것이고, 이에 따라 장기적으로는 고리원자력발전소 1호기가 폐로되는 2018년에는 원전건설 비용을 넘는 엄청난 해체비용 발생이 예상되고 있습니다. 원전의 폐로비용은 1호기당 3,500억원으로 추정되며 동 비용은 건설 당시의 건설비용의 1.5배 이상이 되는 비용입니다. 따라서 폐로비용에서 방사성폐기물 처분비용 절감을 위해 발전사업자는 적극적인 규제해제 용역을 추진 할 것으로 예상됩니다.개인방사선피폭선량 측정 분야는 측정대상인력의 증가가 곧 관련시장의 증가를 의미합니다. 측정대상인력의 증가요인으로는 관련산업이 커짐에 따라 방사선작업종사자가 증가하는 것과 관련법의 강화나 확대적용으로 측정대상인력이 신규로 생겨나는 경우가 있습니다. 방사선관련산업은 진단 및 치료를 위해 사용하는 진단용 방사선발생장치와 기타 방사선기기의 사용증가, 그리고 이러한 동위원소를 사용하는 기관의 증가와 함께 관련시장이 크게 확장되어가고 있습니다. 그림은 년도별 PET(양전자 단층촬영) 검사현황이며 이는 의료용 방사선발생장치 사용의 증가와 비례관계를 보여주고 있습니다. 아울러 아래도표는 동위원소 등을 사용하는 기관증가 현황을 보여주고 있는데, 현재 새롭게 제정 발표된 생활주변방사선관리법과 수의사법이 적용되면 신규대상인원이 크게 증가할 것으로 예상됩니다.

(3) 방사선계측사업 ① 당사의 방사선/능 측정기 개요

가) 제품구성 - 라디코 EPD 당사가 개발한 라디코 EPD는 GM 검출기를 사용하여 자연방사선 및 그 이상이 방사선측정이 가능하도록 개발한 장비로서 개괄적인 구조는 아래와 같이 일반 방사선계측시스템과동일합니다.

일반적으로 전자식선량계의 성능결정은 검출기 선정이며 GM 검출기의 경우 구조가 간단하고 출력신호가 큰 반면 내부가스 소멸로 인한 수명단축이 있을 수 있습니다. 반면 실리콘검출기를 사용할 경우 수명이 길고 감도와 측정범위는 우수하지만 가격이 매우 고가입니다. 당사는 전자식선량계의 소비시장의 형태와 사용자를 고려하여 GM 검출기를 선정했으며 가능한 컴팩트한 구성을 추구하였습니다. - 라디코 SCM 당사의 라디코 SCM 제품은 방사선측정과 방사능측정이 모두 가능하도록 두 개의 GM 검출기를 내장하고 있으며 간단한 조작으로 측정모드의 변경이 가능합니다. 나) 제품의 장점 당사의 라디코 제품은 앞서 언급한 바와 같이 가격대비 성능과 타겟시장을 고려하여 가장 컴팩드한 구성과 디자인을 선택했습니다. 대표적인 장점들의 나열해 보면 아래와 같습니다.

- 타겟시장을 고려한 가격설정 - 타겟시장이 원하는 측정범위에서 타 장비와 동일한 성능발휘- 일반인이 사용가능한 쉬운작동법

다) 경쟁 제품 비교- 라디코 EPD

구분	비교 업체

제 작 사	M사	R사	E사	(주)오르비텍

모 델 명	DMC 2000S	RAD-62	MKS-05	RADICO EPD

제 조 국	프랑스	핀란드	우크라이나	한국

가격	100만원	100만원	90만원	55 만원

크기(mm)	87×48×28	80×67×22	120×52×26	92.8×64×21.7

무 게(g)	56	80	150	100g 이하

Display 범위	Dose	1μSv~10Sv	1μSv~10Sv	0.001mSv~9,999mSv	1μSv~10Sv

Dose rate	10μSv/h~10Sv/h	0.005mSv/h~3Sv/h	0.1μSv/h~999.9μSv/h	0.01μSv/h~10mSv/h(Slow모드시)

Energy Range	50keV~6MeV	55keV~6MeV	50keV~3MeV	60keV~1.5MeV ±10%

Linearity	±20%up to 1Sv/h ±30% up to 10Sv/h	±10% up to 1Sv/h ±15% up to 3Sv/h	-	±15% up to 1mSv/h

Accuracy	±10%	-	-	±15%

Angular	±20%(Cs-137, 0°, ± 75°)	-	-	±20%(Cs-137, 0°, ± 60°)

Detector	Si-Diode	Si-Diode	GM Tube	GM Tube

Power	규격	3V CR2450 1개	1.5V AAA 3개	AAA 2개	3V, 620mAh 1개(LiMnO2 CR2450, TOSHIBA)

Life	6개월 이상	6개월 이상	6,000 시간	650시간 이상

Display 표시	Dose, Dose Rate,Time...	Dose, Dose Rate,Time...	Dose, Dose Rate,Time…	Dose, Dose Rate,Time...

타겟시장	원자력관련산업체	원자력관련산업체	원자력관련산업체, 교육기관 등	방사선피폭이 의심되는 일반인

장점	국내 원전 점유율 70%	-	전통적 제조업체	합리적인 가격/일반인-보급형 디자인 우수휴대용이/사용편리성

단점	가격이 비쌈높은 유지보수 비용	가격이 비쌈높은 유지보수 비용	가격이 비쌈높은 유지보수 비용	-

- 라디코 SCM

제작사	T사	L사	T사	(주)오르비텍

Model	Rad-Eye B20	M 26	T-401	RADICO SCM

모양	emb0000190c39a6.jpg [Rad-Eye B20]	emb0000190c39a7.jpg [M 26]	emb0000190c39a8.jpg [T-401]	emb0000190c39a9.jpg [RADICO SCM]

적합성	우수	보통	보통	우수

편리성	우수	보통	보통	우수

가격(원)	떨어짐	우수	우수	우수

2,600,000	1,925,000	2,000,000	1,000,000

검출기	PGM	PGM	PGM	PGM

단위	CPS, CPM Bq, Bq/cm2	CPS, CPM	CPS	CPS, CPM

Range	0 ~ 10000 CPS	0.1 ~ 1990 CPS	0.1 ~ 1000 CPS	0 ~ 9999 CPS

Energy	50 keV ~ 3 MeV	-	60 keV ~ 1.25 MeV	60 keV ~ 1.25 MeV

효율	Sr-90 : 36%	Sr-90 : 22 %	-	Sr-90 : 40%

Sound	80 dB, 30 cm	60 dB, 60 cm	-	85 dB, 20cm

전원	1.5 AAA 500 시간	1.5V AA, 1000 시간	9V, 100 시간	3.7V, 150 시간

크기(mm)	130×70×60	46×69×272	-	67×65×128

무게(g)	300	450	850	250

라) 제품 용도

- 라디코 EPD 당사가 개발한 전자선량계는 방사선피폭우려가 있는 지역내 거주하는 모든 사람에게 적용이 될 수 있으며 당사가 목표분야로 하고 있는 분야는 아래와같습니다. - 원자력관련산업체 : 방사선관리구역 출입시 보조선량계- 의료산업 : 진단용방사선발생장치 사용자의 보조선량계- 일반대중 : 방사선피폭에 대한 부담이 있거나 일본 등 방사능 오염우려지역 방문 예정자- 일반산업체 : 직원들의 일본 출장이 빈번하거나 일본내 지사 또는 연고지를 둔 회사

- 라디코 SCM

- 원자력관련산업체 : 개봉선원 사용시설 및 밀봉선원 누설점검 용

- 의료산업 : 핵의학과 등

- 일반산업체 : 방사성물질 사용 기관

② 시장규모 및 경쟁상황- 라디코 EPD

해당제품은 일본 후쿠시마 원전사고로 인해 일반인들에게 방사선 피폭에 대한 불안감을 해소하고자 개발되었던 제품으로 대량판매에 대한 잠재력은 여전히 남아 있습니다. 하지만 국내 시장규모의 예측에 다소 어려움이 있으며 마켓팅방법, 영업적 홍보능력 및 사회적 분위기에 따라 시장규모가 급격히 변할 것으로 예측하고 있습니다.

최근 비파괴 기관의 방사선안전관리 강화로 인해 2014년부터 단위작업별로 방사선피폭선량 보고가 의무화 되었습니다. 당사를 포함하여 국내의 3개 회사가 해당시장을 겨냥하여 제품을 개발하였으며 3,000대 정도의 판매가 예상됩니다. 이미 당사의 해당제품이 비파괴 기관으로 백여대 판매되었으며 최근에도 한달에 수십대 정도가 판매되고 있습니다.

향후 해당제품의 매출의 증가와 판매 다각화를 위해 해외시장에 전시 및 홍보활동을 꾸준히 진행하고 있습니다.

- 라디코 SCM

해당제품은 방사성물질로 오염된 물체의 표면오염 검사가 가능한 장비로 5개 정도의 해외 제조사들이 판매중인 제품들과 경쟁중에 있는 제품입니다. 일반인부터 전문가까지 사용층이 다양할 것으로 예상되며 원자력발전소와 동위원소를 사용하는 산업체의 규모를 생각하면 국내 50억원 규모의 시장을 가지고 있습니다. 하지만 세계시장을 고려할 경우 최소 천억원 이상의 시장이며 해외 경쟁사 제품의 가격과 성능면을 고려하면 시장점유율 10% 이상 달성이 가능할 것으로 예상됩니다.

③ 향후전망 - 제품별 판매사업 가속화, 매출처 다변화(일본 등 해외시장 진출)- 방사선/능 계측에 관한 원천기술확보 및 기술집약적 전문측적장비 개발

(4) ISI 사업분야① 시장현황 및 발주처 특징

한수원(주)에 등록된 증기발생기 전열관 가동전·중검사용역 Q등급 기술용역 업체현황은 아래의 도표와 같으며, 2015년 12월말 이후 한수원(주) 각 발전소별 증기발생기 전열관 가동전·중검사용역 입찰예정일 및 해당용역 수행일정은 다음과 같습니다.

구분	Q 등급업체	설립일	소재지

1	(주)오르비텍	1991.03	서울

2	세안기술(주)	1997.06	서울

3	한전KPS(주)	1974.10	분당

4	앤스코(주)	2008.04	대전

5	(주)유엠아이	2006.02	대전

6	㈜오름	2014.04	서울

[한수원(주) 증기발생기 전열관 가동중 검사용역 Q등급 업체 현황]

원자력발전소명	공고예정일	용역수행일정	예정가격추정

고리	1발전소	2016년 03월	#1 : 2016.06 ~ 2016.07	20억

#2 : 2016.07 ~ 2016.08

2발전소	2016년 10월	#3 : 2017.01 ~ 2017.02	40억

#4 : 2017.06 ~ 2017.07

신고리	1발전소	2016년 05월	#1 : 2017.02 ~ 2017.03	30억

#2 : 2016.08 ~ 2016.09

2발전소	미정	#3 : -	-

#4 : -

한빛	1발전소	2016년 06월	#1 : 2016.09 ~ 2016.11	40억

#2 : 2017.12 ~ 2018.01

2발전소	2016년 07월	#3 : 2016.10 ~ 2016.11	40억

#4 : 2017.04 ~ 2017.05

3발전소	미정	#5 : -	-

#6 : -

한울	1발전소	2016년 03월	#1 : 2016.10 ~ 2016.12	24억

#2 : 2016.05 ~ 2016.06

2발전소	2016년 04월	#3 : -	16억

#4 : 2016.08 ~ 2016.11

3발전소	2016년 03월	#5 : 2016.05 ~ 2016.06	16억

#6 : -

신한울	1발전소	2016년 4월	#1 : 2016.11 ~ 2016.12	25억

2017년 3월	#2 : 2017.11 ~ 2017.12	25억

월성	1발전소	2016년 09월	#1 : 2017.11 ~ 2017.12	16억

#2 : 2016.12 ~ 2017.01

2발전소	2016년 08월	#3 : 2017.05 ~ 2017.06	16억

#4 : 2016.11 ~ 2016.12

신월성	1발전소	미정	#1 : -	-

[한수원(주) 각 발전소별 증기발생기 전열관 가동전·중검사용역 입찰예정일(예정가격은 2015년 이전 수행 경험 기준으로 추정)]

② 시장진입의 특징

한수원(주)에서 발주하는 증기발생기 전열관 가동전·중검사용역에 참여하기 위해서는 필요한 요건을 구비하여야만 합니다. 구체적으로는 엔지니어링기술진흥법에 근거하여 응용이학부문 비파괴검사분야에 엔지니어링활동주체 신고를 하고, 한수원(주) 안정성등급인 Q등급을 획득하여야 합니다.

Q등급의 경우 기술분야 및 품질분야 심사결과 "상" 이 80% 이상이고 "하"가 없고, 주거래 은행 신용상태가 "적격”이어야 획득이 가능하며, 위 사항들을 만족시키기 위해서는 반드시 원자력발전소에서 해당용역을 수행한 경험이 있는 전문 인력과 장비 그리고 한수원(주)에서 요구하는 품질시스템이 갖추어져야 합니다.

또한 실제 용역을 수주 받기 위해서는 위 사항에 덧붙여 꾸준한 연구개발을 통한 논문 발표(해외 발표 포함) 및 주기적인 교육(해외 교육 포함)이 필요합니다.

(5) 비파괴 산업분야 ① 비파괴검사 용역 발주처 현황 중공업 회사 등의 철제구조물 제작업체, 원자력 및 화력 발전회사, 주/단조 및 각종 제품 제작업체, 그리고 가스/저장시설 및 정유/석유화학 관련 업체 등에서 제작검사 및 보수검사의 중요한 수단으로 비파괴검사를 실시하고 있습니다.

② 발주업체별 비파괴검사의 필요성 및 특성 비파괴검사의 주요 대상은 금속재료의 용접부에 대한 검사가 약75%로 가장 많은 비중을 차지하고 있으며, 그 외 주/단조품, 두께측정, 소재/재료분야에도 적용되고 있습니다. ① 중공업: 조선, 대형구조물 제작에 관한 제작검사② 에너지산업: 발전, 가스, 난방관련 시설관련 건설 시의 검사 및 운전 중 가동중검사③ 플랜트산업(석유화학단지) : 플랜트 건설 시의 검사 및 운전 중 가동중검사④ 금속제품 제조업: 제작검사⑤ 기타관련 산업 ③ 수 요변동 요인 및 특성 발전분야, 석유화학시설 검사, 중공업 제품에 관한 검사 등의 경우는 일정한 물량이 지속적으로 발생하고 있으며 안전에 대한 관심의 증가에 따라 추가적인 수요가 증가하고 있는 추세입니다. 특히, 원자력발전소의 경우 현재 국내에24개호기가 가동 중이며, 신고리, 신한울 등8개호기가 건설 중 또는 건설 계획 중에 있으므로 이에 관한 수요는 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다.

다. 시장점유율

(가) 원자력 분야 1) 방사선안전관리분야

[ 단위 : 천원, %]

구 분	2013년	2014년	2015년

업체명	금액	점유율	금액	점유율	금액	점유율

㈜오르비텍	6,830,296	9.94%	10,125,581	14.12%	6,590,570	8.16%

세안기술(주)	3,826,025	5.57%	4,173,850	5.82%	9,923,897	12.28%

(주)선광원자력안전	15,596,388	22.71%	12,324,151	17.18%	14,509,508	17.96%

㈜코라솔	4,899,741	7.13%	5,879,689	8.20%	5,879,689	7.28%

하나검사기술(주)	7,845,465	11.42%	12,515,395	17.45%	18,763,159	23.22%

한일원자력(주)	6,526,733	9.50%	4,364,404	6.08%	4,364,404	5.40%

㈜액트알엠티	4,949,766	7.21%	7,667,691	10.69%	10,555,576	13.06%

일진방사선ENG(주)	13,563,979	19.75%	10,026,433	13.98%	10,219,619	12.65%

고려검사(주)	4,649,322	6.77%	4,649,322	6.48%	-	-

합 계	68,687,715	100.00%	71,726,516	100.00%	80,806,422	100.00%

주) 시장점유율은 방사선관리용역 수행발전소의 낙찰금액을 기준으로 단순하게 산정되었습니다. (2013년 계획예방정비 수행사(3개사 컨소시엄) 낙찰금액을 반영)

2) ISI 분야[단위 : 천원, %]

구 분	2013년	2014년	2015년

업체명	금액	점유율	금액	점유율	금액	점유율

(주)오르비텍	-	-	1,967,110	10.58%	1,012,528	9.48%

한전KPS	2,375,330	15.35%	2,899,325	15.59%	1,094,951	10.25%

세안기술	6,744,390	43.58%	2,952,400	15.87%	7,379,980	69.06%

유엠아이	3,419,900	22.10%	4,714,600	25.35%	-	-

앤스코	2,935,700	18.97%	6,064,836	32.61%	-	-

오 름	-	-	-	-	1,198,821	11.22%

합 계	15,475,320	100.00%	18,598,271	100.00%	10,686,280	100.00%

주) 2013년부터 2015년까지 한수원(주) 원자력발전소 가동중 검사용역관련 발표된 낙찰금액으로 산정된 금액임, 2차 평가 용역제외)

라. 신규 사업 등의 내용 및 전망 (1)항공기 정밀부품 제조

항공사업은 진입장벽이 매우 높아 관련 기술과 경험이 없으면 진출 자체가 어려운 분야입니다. 당사는 국내 민간항공기 제조업체의 대표적 기업인 (주)아스트와 연계하여 안정된 물량 및 기술인력을 확보하였습니다. 또한 2014년에는 美 Spirit Aerosystem사로부터 직접 수주한 B787용 정밀부품을 납품하여 매출에 기여하고 있으며, 품질개선 및 생산성 향상을 통하여 항공 사업 확대에 박차를 가하고 있습니다.

1) 업계 개황 및 시장규모

세계적으로 대형 민항기 생산하는 대표적인 회사는 미국 기업인 Boeing社, 유럽기업은 AirBus社가 있으며, 국내에서는 현재 완제기 생산을 하는 업체가 존재하지 않습니다. Boeing社가 발표한 항공사업 시장전망에 따르면 향후 20년간 36,770대의 민항기(매년 1,838대 이상)수요가 존재하며 지속적 성장을 예상하고 있습니다. 특히, 당사에서 주력으로 생산하는 제품이 공급되는 Boeing의 B-737 기종은, Single Aisle 에 속하는 기종으로 대형 기종에 비해 운용 효율성이 높아 중국,인도 등에서의 신규수요 증가와 저가 항공사(LCC: Low Cost Carrier) 등에서의 수요증가에 따라 전세계적으로 가장 많이 생산되는 기종으로 폭발적으로 수요량이 증가하고 있습니다. 이에 따라 당사의 항공 사업 매출도 자연스레 증가할 것으로 예상하고 있습니다.

2) 영업현황

항공산업의 진입장벽은 매우 높으며, 관련 기술과 경험이 없으면 진출 자체가 어려운 사업입니다. 그러나 당사는 (주)아스트가 확보한 수주물량의 일부를 생산 계약함으로써 안정된 매출처를 확보하였고, 기존 KAI 및 (주)아스트에서 항공산업을 경험하였던 경영진 및 기술인력을 확보하였습니다. 이 중 현재 당사에서 주력으로 생산하는 항공기 정밀 가공 제품은 Boeing社에서 판매중인 B-737 기종에 공급되고 있으며, 이를 중심으로 생산 및 기술력을 확보할 계획입니다. 현재는 국내 민간 항공기 제조업체의 대표적인 기업인 (주)아스트와 연계하여 안정된 물량 및 기술력을 단시간에 확보하여, 항공 사업 정착에 집중하는 것으로 중장기 전략으로 삼고 있으며, 美 Spirit Aerosystem사로부터 직접 수주한 B787용 정밀가공부품을 2015년도부터 납품하여 매출에 기여하고 있어, 앞으로 전세계 항공기 정밀부품 제조 시장에서의 입지를 강화해 나갈 예정입니다.

- 당사의 주력 제품

1. Bulkhead Assy.: B737, Section 48 (후방동체)의 세로방향 지지 격벽

2. B737 Jack Screw Spar, B787 SMP1

3. Precision Machining Parts

3) 경쟁상황

국내 항공산업은 현 기술수준에서 완제기를 제조할 수 있는 업체는 없으며, Boeing社 및 AirBus社 또는 1차 대형 항공기 제조업체를 통해 항공기 동체 또는 정밀 부품등을 수주를 받아 제품을 공급하고 있는 단계입니다. 또한 미국 대형 항공기 제조업체 등에 기술력을 인정받아 직접적으로 수주를 받아 납품할 수 있는 업체는 극 소수에 불과하여 현재 국내 업체와의 경쟁은 거의 존재 하지 아니합니다. 따라서 앞으로도 자체 기술력, 좋은 품질 및 가격으로 세계 항공기 정밀 부품제조업체와 경쟁을 할 것으로 보이며, 현재 항공기 제조 관련하여, 한국의 우수한 기술력과 가격경쟁력은 미국 내 기업보다 경쟁우위 요소를 가지고 있어 Boeing社 등의 아웃소싱 정책에 힘입어 세계 항공기 제조 시장에서 확고한 입지를 다져나갈 것으로 예상하고 있습니다. 4) 향후전망

당사에서 주력으로 생산중인 Boeing社의 B737 기종은 최근 Air-Bus社보다 상대적으로 비싼 항공기 가격을 낮추기 위한 Boeing社의 전략적 정책 (Out-sourcing)에 따라 향후 많은 물량이 외주물량으로 나올 것으로 기대하고 있습니다. 이에 부응하기 위해 Boeing 社의 가장 큰 1차 협력업체인 Spirit 社 및 Triumph Vought 社 역시 해외로 물량 이전을 위해 많은 노력을 하고 있습니다. 이러한 항공기 제조업체의 정책에 따라 당사 역시 항공기 관련 제조사업을 수주 하기 위해 노력을 기울이고 있으며, 빠른 시일내에 추가적인 수주가 가능할 것이라고 기대하고 있습니다.

당사는 국내 항공기 제조 업체인 (주)아스트와 동반 성장 파트너로 안정된 항공산업으로 정착 할 것이며, 향후에는 Boeing, Air-Bus社등과의 계약을 통해 국내 항공산업의 리더로 성장 할 것으로 기대 하고 있습니다.

2. 주요 제품 및 서비스 등에 관한 사항

가. 주요 제품 등의 현황

[2016년 03월 31일 현재] (단위 : 백만원)

품 목	생산(판매) 개 시 일	매출액(비율)	제 품 설 명

방사선관리용역 및 규제해제 등	2007.03.01	4,009(44.7%)	(1) 주요 용도 : 원자력관련 시설 내에서 방사선작업종사자의 피폭선량저감, 오염확산방지, 방사성물질처리, 방사선관리구역내 방사선안전관리, 방사능 계측실 운영 및 방사능폐기물 규제해제 (2) 기능 : 원자력발전소, 핵주기시설, 방사선관리시설 등의 방사선안전과 관련된 관리기능을 수행 (3) 특징 ① 세계적으로 시장규모가 점차 증가하고 있으며, 국내에서도 현재 21기의 원자력발전소가 운영 중이며, 2022년까지 12기의 원자력발전소를 증축할 예정임. 또한 핵연료주식회사, 원자력연구원 등이 방사선관리를 시행중이며 중저준위방사성폐기물처분장 등 폐기물관리를 위한 시설의 증설이 계속될 것으로 예상됨.② 기술서비스업으로, 관련 산업규격과 시방서에서 기술자격 조건을 갖 춘 업체에 한해서 업무수행이 가능함

원자력발전소 가동전,중검사용역/비파괴 검사 기술용역	1991.03.05	163(1.8%)	- 원자력발전소 가동전/중 검사용역(1) 주요 용도 : 원자력 발전소 상업운전 착수 전후에 각종 기술기준 요건에 따라 예방정비계획 기간 중 ISI관련 비파괴검사 용역을 수행하여 기기 및 구조물의 건전성 상태를 진단하고, 비교 분석함. (2) 기능 : 원자력발전소 핵심시설인 증기발생기 전열관의 건전성 상태를 진단 (3) 특징① 그린에너지에 대한 관심으로 원자력발전 시장규모가 세계적 관심사이고, 국내에서도 현재 21기의 원자력발전소가 운영 중이며 2022년 까지 12기의 원자력발전소를 증축할 예정임. 또한 안전 진단 강화 및 주기적인 예방 정비 및 진단이 국제 규정으로 보장되어 있고, 증축 수량에 비례하여 용역 발주량도 증가함② 각종 규제 CODE를 만족하는 전문 기술 인력 집단만이 검사 용역을 수행할 수 있으며, 전 세계적으로 적용 기술이 표준화 되어있어 해외 검사용역 수행도 가능함 -비파괴 검사 기술 용역 (1) 주요 용도 : 방사선, 초음파, 전자기, 열, 빛, 에너지 등 물리적 특성이 다양한 요소기술을 이용하여 재료, 산업설비, 플랜트, 구조물, 용접부 등의 검사 대상을 파괴하지 않고 물리적 성질과 결함 발생 여부를 검출함. (2) 기능 : 검사대상품의 품질검사 및 안전성 평가 기술로서 그 신뢰성, 안전성 확인이 필요한 산업분야에 광범위하게 적용되고 있으며, 제조 기술의 개량 및 제조원가의 절감에도 기여하고 있음. (3) 특징 : ① 플랜트, 조선, 가스, 건설 등의 기간산업에 반드시 필요한 공정으로써 각 산업의 관련 법규상에 그 시행을 명시하고 있음.② 세계적으로 시장규모가 점차 증가하고 있으며, 국내에서도 1970년대 원전의 건설을 계기로 시설이나 설비의 안전성 점검 등을 위해 비파괴 검사 기술이 도입된 이래, 1980년 이후에는 항공산업, 석유화학 및 가스시설 등 대형 산업시설물의 건전성 확인을 위하여 폭 넓게 적용되었으며, 앞으로도 기존 산업시설 뿐 아니라 원전의 추가건설 등을 추진하고 있어 비파괴검사기술의 이용은 계속 확대될 것으로 판단됨. ③ 기술서비스업으로, 관련 산업규격과 시방서에서 기술자격 조건을 갖춘 업체 및 검사자에 한해서 검사하도록 하고 있음.

항공기 부품 생산 및 판매	2013.04.01	4,797(53.5%)	(1) 주요용도: - 항공기 정밀부품제조 및 판매- 주력 제품: Boeing社의 Best Seller 기종인 B737 의 Section 48 (후방동체)에 세로방향을 지지해주는 역할인 BKHD(2) 특징① 항공산업은 지속적 성장이 예측되며, 진입장벽이 매우 높아 부가가치가 높은 유망 사업분야② 당사는 오랜 경험한 경영진 및 기술인력, 안정적인 수주 물량의 확보로 안정적인 정착이 가능할 것으로 예상됨

3. 주요 원재료에 관한 사항가. 매입 현황

(단위 : 천원 )

매입유형	품 목	2016년 1분기	2015년	2014년	주요매입처

원재료	조사기 외	89,763	289,795	Radiation Detection Company 외

HW	145,427	KLX Aerospace Solutions 외

RM	2,589,714	6,251,658	BOEING CO TMX AEROSPACE DIVISION 외

Al Plate	675,069	4,588,625	7,497,166	㈜아스트

미착품	BKHD(RM) 외	1,264,446	1,008,884	BOEING CO TMX AEROSPACE DIVISION

부재료	방사성동위원소Ir-192	5,400	호진산업기연(주)

총합계	4,618,991	12,284,389	7,502,566

나. 원재료 가격변동 및 공급시장 의 독과점 정도 당사는 기타과학기술 서비스업을 주요 사업으로 영위하여 특정한 원재료가 필요하지 않습니다. 다만 신규사업인 항공사업에서 사용하는 원재료는 (주)아스트 및 해외에서 직접 구매하고 있으며, 장기 계약을 통해 원재료를 공급할 수 있는 시스템을 갖추고 있어 안정적인 원재료 수급이 유지될 것이라고 판단됩니다.

4. 생산능력 및 생산실적 가. 생산능력 및 생산실적 당사는 기술용역 중심의 엔지니어링 서비스 업체로서 일반적인 제조업 기준의 생산능력 및 실적을 산술할 수 없습니다. 나. 생산설비에 관한 사항

[2016년 03월 31일 현재] (단위 : 천원 )

구 분	자산명	2015년 말	당기증감	당기상각	2016년 1분기

증가	감소

원자력 부문	토지	서울	(가산 디지털엠파이어(808호~812호,B112,B113)	558,021	558,021

에이스하이엔드6차 B202	60,403	60,403

소 계	618,424	618,424

건물	서울	(가산 디지털엠파이어(808호~812호,B112,B113)	996,336	7,220	989,116

에이스하이엔드6차 B202	103,305	717	102,588

소 계	1,099,641	7,937	1,091,703

기계장치	서울	TLD 소자 6,000개	70,224	3,571	66,653

알파베타 표면오염 측정기	13,771	961	12,810

기타	123,033	17,507	105,526

소 계	207,028	22,039	184,989

시설	서울	방사선측정기 검교정설비	50,667	9,500	41,167

항온항습기, 닥트, 급수배관공사 외	23,865	2,791	21,074

소 계	74,532	12,291	62,242

ISI부분	토지	서울	(가산 디지털엠파이어(803,807,810)	440,570	440,570

소 계	440,570	440,570

건물	서울	(가산 디지털엠파이어(803,807,810)	781,702	5,664	776,038

소 계	781,702	5,664	776,038

기계	서울	초음파탐상장비	321,900	16,095	305,805

초음파검장비	211,550	211,550

기타	23,960	5,445	18,515

소계	235,510	321,900	211,550	21,540	324,320

시설	서울	가산엠파이어8층 3,7,10호 인테리어 외	407	300	107

소 계	407	300	107

항공	토지	경남	함안 항공기 생산공장 건설 부지)	4,623,724	4,623,724

소 계	4,623,724	4,623,724

건물	경남	함안공장	3,949,855	26,100	3,923,755

함안공장 창고동 증축	2,389,533	2,546	9,946	2,377,042

소 계	6,339,388	2,546	36,045	6,300,797

기계	경남	1Spindle 3축 Double Gantry CNC	1,821,425	40,286	1,781,140

STC1250	925,857	5,144	920,713

CMM 3차원 측정 장비(DELTA 305120)	405,350	7,551	397,799

수평형 정밀 보링 머신(함안)	380,000	7,500	372,500

VC960 Full Cover	343,945	6,833	337,111

두산 소형5축장비(VC630/5AX)	244,256	5,443	238,814

기타	622,503	16,951	605,552

소계	3,817,479	925,857	89,708	4,653,628

시설	경남	원적외선 가스 난방 시스템	120,000	10,000	110,000

집진기 설치 공사	84,000	7,000	77,000

압축기 및 에어배관 공사(함안)	61,442	4,725	56,717

기타	115,429	76,500	10,555	181,375

소 계	380,872	76,500	32,279	425,093

기타	토지	서울	우림708,709호, 가산디지털엠파이어 801,802,805,806	1,360,227	624,498	735,729

울산	울산남구 선암지구 35블록 5롯트	361,933	361,933

부산	부산 송정동1715-4(218,219호)	90,305	90,305

소 계	1,812,465	1,076,736	735,729

건물	서울	우림708,709호, 가산디지털엠파이어 801,802,805,806	2,136,065	654,354	11,261	1,470,450

울산	울산남구 선암지구 35블록 5롯트	376,108	376,108

부산	부산 송정동1715-4(218,219호)	72,052	72,052

소 계	2,584,225	1,102,514	11,261	1,470,450

기계	서울	ICP-Ms 분석장비	13,588	1,160	12,428

기타	9,900	9,868	32

소 계	23,488	9,868	1,160	12,460

시설	서울	전략기획본부 사무실 공사	113,083	2,000	5,850	109,233

기타	7,490	4,507	155	2,828

소 계	120,573	2,000	4,507	6,005	112,061

다. 설비의 신설 매입계획

[2016년 03월 31일 현재] (단위 : 백만원)

구 분	총소요자금	기지출액	지 출 계 획	착공일	준공일	진척율	비 고

2016년	2017년	2018년 이후

토 지	4,624	4,624	-	-	-

건 물	3,976	3,976	-	-	-

기계장치	7,617	7,617	-	-	-

기타	3,308	3,308	-	-	-

합계	19,525	19,525	-	-	-

라. 제품별 생산공정도 당사의 기술 용역은 대부분 아래와 같은 공정을 가지고 있으며 방사선관리용역, 규제해제 용역 , ISI 용역 등 이 이에 해당됩니다.

마. 외주생산에 관한 사항 (1) 외주생산의 이유 ▶ 원전 가동중검사 용역(ISI) 한국수력원자력(주)은 원자력발전소 증기발생기(SG) 전열관의 건전성 여부를 와전류탐상검사(ECT)로 확인하여 필요시 사전조치를 취하고, 결함추이를 분석하여 차기 검사계획을 수립할 수 있도록 가동중 검사(ISI)를 실시합니다. 이러한 가동중 검사(ISI)용역은 한국수력원자력(주)의 각 발전본부별로 입찰 공고되어 공개경쟁 입찰하게 됩니다.증기발생기(SG) 전열관에 대한 가동중 검사(ISI)에서는 그 건전성 확인에 대한 검사오류의 가능성을 최소화하고 검사결과의 객관성을 확보하기 위하여 검사 시, 상호 확인이 가능하도록 검사팀을 복수로 운영하고 있습니다. 입찰결과 낙찰된 업체가 1차 평가팀이 되고, 입찰결과 차순위 업체가 2차 평가팀이 되어 정해진 일정 분량의 검사를 수행하게 됩니다. 이러한 검사운영의 세부사항은 한국수력원자력(주)의 증기발생기 전열관 가동중 검사 분야의 시방서에 의하여 정해지는데, 2차 평가의 비율은 약 25%입니다. 한국수력원자력(주)와 낙찰사 간의 계약서 상에는 낙찰된 금액이 기재되나, 실제로 낙찰된 금액의 25%는 낙찰사가 아닌 차순위 업체가 수령하게 됩니다. 당사는 이를 외주용역비로 처리하고 있습니다.

(2) 주요 외주처에 관한 사항 (단위 : 천원)

사업년도	외주처	외주금액	외주비중	외주내용

2016년 1분기	선우엔지니어링	428,681	37.35%	항공사업본부

대한이엔지	241,430	21.04%	항공사업본부

㈜아스트	168,030	14.64%	항공사업본부

2015년	㈜아스트	491,541	13.2%	ISI

주식회사 알파테크	790,715	21.2%	대전사업소

(주) 유엠아이	112,099	3.0%	항공사업본부

2014년	주식회사 알파테크	411,604	43.8%	ISI

한국경영컨설팅그룹	130,000	13.8%	분석

(주) 고려석면환경연구소	70,500	7.5%	분석

바. 생산인력의 숙련도에 관한 사항(1) 원자력 안전관리 부문

원자력사업본부 소속 핵심인물의 자격등급별 동종업종 근무연수와 자격보유현황은 아래 표와 같습니다.

종 목	10년 이상	9~8년 이상	7~6년 이상	5년 이상	5년 미만	합계

보유인원 (명)	경력자	54	9	13	15	34	125

비율(%)	43.2%	7.2%	10.4%	12.0%	27.2%	-

[방사선관리 관련 경험 기술인력 보유현황]

종 목	특급기술자	고급기술자	중급기술자	초급기술자	숙련기술자	합계

보유인원 (명)	기술등급	11	30	16	59	9	125

비율(%)	8.8%	24.0%	12.8%	47.2%	7.2%	-

[방사선관리 관련 기술등급별 인력보유현황]

종 목	기술사	SRI	RI	기사	산업기사	합계

보유인원 (명)	자격/면허	3	5	40	35	36	119

비율(%)	2.5%	4.2%	33.6%	29.4%	30.3%	-

[원자력안전관리 관련 인력의 자격증 보유현황]

종 목	박사	석사	학사	전문대졸	고졸	합계

보유인원 (명)	학력별	0	3	40	55	27	125

비율(%)	0.0	2.91	35.92	45.63	15.53	-

[방사선관리 관련 학력별 인력보유현황]

(2) ISI 사업부문

ISI 사업관련, 핵심인물의 자격등급별 동종업종 근무연수와 자격보유현황은 아래 표와 같습니다.

구 분	기술사	기사	산업기사	ASNT Level III	Level II	Level I	ECT QDA

보유인원(명)	2	14	28	13	26	30	29

[ISI 관련 인력의 경력 및 자격증 보유현황]

5. 매출에 관한 사항가. 매출실적( 단위 : 천원 )

매출유형	품목	구분	2016년 1분기	2015년	2014년

기술용역 서비스	원자력사업	H.P	내수	3,132,544	13,973,322	12,622,349

규제해제 등	내수	185,046	815,495	536,208

TLD	내수	682,825	526,004	513,619

수출	5,907	1,812

내수	4,000,415	15,314,821	13,672,176

수출	5,907	1,812

소 계	4,000,415	15,320,728	13,673,988

ISI 사업	내수	162,788	3,249,936	2,216,380

수출

소계	162,788	3,249,936	2,216,380

제품생산	항공사업	내수	3,979,850	9,698,975	2,256,667

수출	817,639	2,591,665	71,456

소계	4,797,489	12,290,640	2,328,123

원자력 사업	내수	8,580	83,709	69,799

소계	4,806,069	12,374,349	2,397,922

기타(환경사업)	내수	1,153,329	2,503,465

수출

소계	1,153,329	2,503,465

합계	내수	8,151,633	29,500,770	20,718,487

수출	817,639	2,597,572	73,268

소계	8,969,272	32,098,342	20,791,755

주) 항공사업본부의 매출거래를 사급거래로 판단하여 순액으로 회계처리하여야 한다는 일부의 의견이 있어, 보 수 적으로 매출액을 순액으로 회계처리하였습니다 . 이를 총액으로 인식하는 경우의 매출액은 5,567백만 원 입니 다.

나. 매출원가(단위 : 천원, % )

매출유형	구 분	2016년 1분기	2015년	2014년

금액	원가율	금액	원가율	금액	원가율

용역매출	원자력 사업	2,848,551	71.2%	12,140,639	79.2%	11,239,412	81.80%

ISI 사업	580,589	356.7%	3,254,184	100.1%	2,172,297	98.00%

기타(환경사업)	-	1,336,894	115.9%	2,520,548	100.70%

제품매출	항공사업	4,430,847	92.4%	11,950,729	97.2%	4,718,043	202.70%

원자력사업	11,550	134.6%	68,952	82.4%	64,631	92.6%

합 계	7,871,536	87.8%	28,682,446	89.4%	20,650,300	99.30%

다. 수출 현황(단위 : 천원 )

매출유형	2016년 1분기	2015년	2014년

수출국	수출액	수출국	수출액	수출국	수출액

용역/제품매출	UAE	UAE	5,907	UAE	1,812

미국	817,639	미국	2,591,665	미국	71,456

라. 주요 매출처 등 현황(단위 : 천원 )

매출유형	품 목	매 출 처	2016년도 1분기	비중	2015년도	2014년도

용역매출	원자력사업	H.P	한국수력원자력㈜-월성	90,000	1.00%	3,917,264	6,351,661

한전원자력연료㈜-대전	775,671	8.65%	3,984,926	3,146,045

한국수력원자력(주)한울원자력본부	2,266,873	25.27%	5,942,913	3,124,643

기타	128,220	-

소계	3,132,544	34.93%	13,973,323	12,622,349

규제해제등	한국원자력안전기술원	50,303	0.56%

(주)현대엔지니어링	44,700	60,567

기타	134,743	1.50%	770,795	475,641

소계	185,046	2.06%	815,495	536,208

TLD	라온테크	444,679	4.96%

삼성디스플레이	18,792	0.21%	58,583

(주)한국공업엔지니어링	3,124	0.03%	12,180

서울대학교병원	6,506	0.07%	25,727	31,126

기타	209,724	2.34%	435,420	484,305

소계	682,825	7.61%	531,910	515,431

ISI사업	한국수력원자력 (주) 고리원자력본부	72,241	0.81%	191,931

(주) 유엠아이	41,586

세안기술㈜	177,596	962,676

두산중공업㈜	52,028	0.58%

㈜일진에너지	96,852

한국수력원자력㈜	455,092

기타	38,518	0.43%	2,838,823	701,760

소계	162,788	1.81%	3,249,936	2,216,380

기타(분석사업)	기타	1,153,329	2,503,465

소계	1,153,329	2,503,465

제품매출	항공사업	부품제조	㈜아스트	3,929,34	43.81%	3,957,494	2,256,667

SPIRIT	817,639	9.12%	557,957

기타	50,546	7,775,189	71,456

소계	4,797,489	53.49%	12,290,640	2,328,123

원자력사업	Radico 장비	기타	8,580	0.10%	83,709	69,799

소계	8,580	0.10%	83,709	69,799

합 계	8,969,272	100%	32,098,342	20,791,755

6. 수주상황 당사 는 공시서류제출일 현재, 원자력사업본부의 방사선 안전관리 용역 과 항공사업본부의 항공기 정밀부품 공급 등의 장기 계약을 진행하고 있습니다. 원자력사업본부의 방사선 안전관리 용역은 주로 입찰을 통해 3년 주기로 계약이 진행되며, 항공사업본부는 수주계약은 항공산업의 특성 상 대부분 장기 공급 계약으로, 통상 해당 기종이 단종될 때까지 자동 연장되는 관행이 있습니다.

(1) 방사선안전관리 용역 등

[20 16년 03월 31일 현재] (단위 : 백만원)

발주처	품 목	수주일자	납 기	수주금액	기성금액	수주잔고

㈜현대엔지니어링	경수로원전연료성형가공시설(증설)방사선환경영향평가	2013.06.03	2013.05.30~2017.12.31	134	134	-

한전원자력연료	UF6 실린더세척,주기검사 및 방사성금속폐기물 자체처분용역	2013.08.13	2013.08.26~2016.08.25	3,283	2,947	336

한국수력원자력(주)	한울 5.6호기방사선관리용역	2014.07.01	2014.07.01~2017.06.30	17,974	11,335	6,639

한전원자력연료	방사선안전관리	2014.09.30	2014.10.07~2017.10.06	3,898	2,038	1,860

한전원자력연료	사용연한이 만료된 경수로연료 운반용기 자체처분용역	2014.10.28	2014.10.28~2016.10.27	1,113	791	322

합 계	26,402	17,245	9,157

주) 상기 기성금액 및 수주잔고는 작업기준으로 산정하였습니다.

[2016년 4월 이후 계약] (단위 : 백만원)

발주처	품 목	수주일자	납 기	수주금액	기성금액	수주잔고

한국수력원자력(주)	한빛원자력발전소 1,2호기 방사선관리용역	2016.04.28	2016.05.01~2019.04.30	13,755	-	13,755

(2) ISI 사 업본부

[20 16년 03월 31일 현재] (단위 : 백만원)

발주처	품 목	수주일자	납 기	수주금액	기성금액	수주잔고

앤스코㈜ (KHNP)	월성1발 증기발생기 ECT 2차최종평가 용역	2014.05.07	2014.05.07~2016.03.31	131	76	55

한국수력원자력㈜	한울5,6호기 복수기 전열관 와전류 탐상검사 용역	2015.07.07	2015.07.21~2016.09.21	194	96	98

오름(KHNP)	월성2발 증기발생기 ECT 1차최종평가 용역	2015.08.06	2015.08.20~2016.03.15	69	33	36

한전KPS㈜	한울3호기제13차 OH ECT 신호수집 및 NDT 공사	2016.01.29	2016-02-12~2016-04-05	61	56	5

금화피에스시	한울3호기 13차 OH TBCCW 열교환기 #02 ECT 작업	2016.02.12	2016-03-03~2016-03-31	14	14	-

두산중공업	BNPP 3,4 SG RV PSI UT 및 Tube 확관부 ECT용역	2016.02.16	2016-03-21~2017-09-25	742	52	690

앤스코㈜	월성 1호기 가동중검사 검사보조 인력지원 용역	2016.02.29	2016-03-07~2016-03-26	10	10	-

두산중공업	신고리 3 PZR Heater 2개소 PT	2016.03.03	2016-03-04~2016-03-12	17	-	17

합 계	1,237	337	900

주) 상기 기성금액 및 수주잔고는 작업기준으로 산정하였습니다.

[2016년 4월 이후 계약] (단위 : 백만원)

발주처	품 목	수주일자	납 기	수주금액	기성금액	수주잔고

한국수력원자력㈜	한울5호기 증기발생기 전열관 가동중검사	2016.04.18	2016.04.25~2016.09.30	1,199	-	1,199

두산중공업㈜	신한울 1호기 SG와전류 탐상검사(ECT)용역	2016.05.02	2016.04.27~2016.09.30	1,051	-	1,051

합계	2,250	-	2,250

(3) 항공기 부품 제조

[2016년 03월 31일 현재] (단위 : 백만원)

발주처	품 목	수주일자	납 기	수주금액	기성금액	수주잔고

㈜아스트	항공기정밀부품 (B737 section48, Bulkhead 외 기계가공)	2013.03.29	2013.03.29~2017.06.30	46,000	21,573	24,427

㈜아스트	항공기정밀부품 (B737 Bulkhead 조립)	2013.12.09	2014.01.01~2018.12.31	102,999	9,532	93,467

㈜아스트	항공기정밀부품 (Rear Spar Jack Screw 조립)	2014.02.24	2014.04.01~2018.12.31	17,141	208	16,933

Spirit AeroSystems	항공기정밀부품	2014.05.24	2014.05.24~2018.12.31	5,861	3,487	2,374

합 계	172,001	34,800	137,201

주) 상기 기성금액 및 수주잔고는 총액으로 인식하여 산정하였습니다.

(3) 향후 매출액의 변동에 영향을 줄 것이라고 인정되는 사항

1) 시장확대

시장 확대에 의한 매출액 변동요인은 국내와 국외로 나누어 살펴볼 수 있습니다. 지식경제부가 발표한 제4차 전력수급기본계획에 의하면 원자력발전소를 2022년까지 12호기 건설계획을 발표했습니다. 이 수치는 현재 가동 원전수(21호기)보다 60%가 증가한 수치입니다. 원자력발전소가 늘어난다는 것은 방사선관리용역 등의 관련 수요도 증가한다는 것을 의미하는 것입니다. 더불어 발전소 가동연수가 증가함에 따른 설비노후화, 방사성 폐기물 발생증가 등 각종 방사선과 관련된 용역의 증가는 필연적이라 할 수 있습니다.

국외 시장을 살펴보면 최근 국내기술로 설계된 원자로가 수출됨에 따라 국내에서 쌓은 비파괴검사, 방사선관리 및 가동중검사 등의 용역을 외국으로 수출하는 시대가 도래한 것입니다. 이에 우리 회사도 이에 발맞춰 해외로 눈을 돌려 다각적인 시각에서 해외진출을 추진하고 있습니다. 해외 발전소의 ISI 용역경험과 해외 비파괴 자회사 설립의 경험이 있는 당회사로서는 각 나라의 정보수집 및 접근성이 용이하여 해외진출로 인한 시장확대의 가능성이 충분하다고 할 수 있습니다.

2) 신규추진사업 안정

2013년부터 신규사업으로 항공사업부분에 진출하여 항공기 정밀부품 제조업을 진행하고 있습니다. 항공우주산업에 필수적인 AS 9100 국제 품질인증획득, 자체 신규공장 준공, 기술 이전 등 독립적인 생산능력을 빠르게 확보하며 사업의 성공적인 안착을 위해 다각적인 방안을 모색하고 있습니다.

3) 경기변동 및 정부 투자계획

지식경제부가 발표한 제4차 전력수급기본계획에 의하면 국내 원자력발전소를2022년까지12호기 건설계획을 발표했습니다. 원자력발전소 건설 공정에 참여할 수 있게 되면 매출 신장규모가 더욱 확대될 것으로 기대하고 있습니다. 또한 UAE의 원자력발전소 수주에 성공함에 따라 원자로 해외수출이라는 새로운 장이 열렸습니다.

7. 시장위험과 위험관리

가. 재무위험요소 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험, 신용위험, 유동성 및 가격 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리프로그램은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 회사는 이를 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. (1) 시장위험

(가) 외환위험

회사는 글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD, SAR 등이 있습니다. 회사는 사업의 성격 및 환율 변동위험 대처수단의 유무 등을 고려하여 헷지정책을 선택하고 있습니다. 또한 회사는 외화로 표시된 채권과 채무 관리 시스템을 통하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다.

회사의 보고기간종료일 현재 외화금융자산 및 외화금융부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	2016년 03월 31일	2015년 12월 31일	2014년 12월 31일

USD	SAR	USD	SAR	USD	SAR

외화금융자산	113,940	64,677	-	1,908	-

외화금융부채	-	-	-	-	-	-

법 인세차 감전 손익에 영향을 미치는 환율효과는 보고통화인 원화에 대한 다른 통화들의 변동효과 합계로 계산된 것입니다. 환위험에 노출되어 있는 자산에 대한 환율변동위험은 해당통화의 5% 절상 및 절하인 경우를 가정하여 계산하였습니다.

(단위: 천원)

구 분	2016년 1분기	2015년	2014년

절상시	절하시	절상시	절하시	절상시	절하시

외화금융자산	5,697	(5,697)	3,234	(3,234)	95	( 95)

외화금융부채	-	-

순효과	5,697	(5,697)	3,234	(3,234)	95	( 95)

(나) 이자율 위험

이자율 위험은 시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 회사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 변동금리부 차입금에서 비롯되며, 회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및운용하고 있습니다.

회사는 최적자본구조를 수립하고 외부차입을 최소화하여 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을 통해 이자율 위험을 관리하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 이자율 변동위험에 노출되어 있는 금융자산 및 금융부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2016년 03월 31일	2015년 12월 31일	2014년 12월 31일

금융자산

현금및현금성자산	5,193,478	6,676,930	1,878,603

단기예금	212,682	204,062	9,351

장기예금	1,137,788	1,101,264	338,599

금융자산 소계	6,543,948	7,982,256	2,226,553

금융부채

단기차입금	-	600,000	2,400,000

유동성장기부채	6,416,573	6,166,573	2,264,153

장기차입금	8,139,630	8,597,940	18,306,180

신주인수권부사채	-	-

금융부채 소계	14,556,203	15,364,513	22,970,333

회사의 이자율 민감도는 다음의 가정에 근거하여 결정됩니다.

- 변동금리부 금융상품의 이자수익 및 비용에 영향을 미치는 시장이자율의 변동 이러한 가정하에서 보고기간종료일 현재 회사의 금융자산 및 부채에 대하여 1%의 이자율의 변동이 발생할 경우 금융손익 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2016년 1분기	2015년	2014년

이자율 상승시	이자율 하락시	이자율 상승시	이자율 하락시	이자율 상승시	이자율 하락시

이자비용	(145,562)	145,562	(153,645)	153,645	(229,703)	229,703

이자수익	65,439	(65,439)	79,823	(79,823)	22,266	(22,266)

합계	(80,123)	80,123	(73,822)	73,822	(207,437)	207,437

( 2 ) 신용위험 신용위험은 회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 금융상품의 신용위험에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융자산	신용등급(*1)	연체되지 않은 금융상품

2016년 03월 31일	2015년 12월 31일	2014년 12월 31일

현금성및현금성자산	AAA	5,193,478	6,676,930	1,878,603

단기예금	AAA	212,682	204,062	9,351

단기대여금	Group 2(*2)	5,845,716

매출채권	Group 2(*2)	8,707,764	7,466,283	3,709,806

미수금	Group 2(*2)	34,509	113,689	27,500

장기예금	AAA	1,137,788	1,101,264	338,599

장기대여금	Group 2(*2)	1,752,232	1,795,554	536,256

보증금	Group 2(*2)	1,081,848	1,078,708	731,390

합 계	18,120,301	18,436,490	13,077,221

(*1) 상기 신용등급은 Moody's의 신용등급 및 한국신용평가의 신용등급을 사용하였습니다.(*2) 외부신용등급이 없는 거래 상대방에 대하여는 다음과 같이 회사내부적으로 구분하여 관리합니다.Group 1 - 새로운 고객/특수관계자(6개월 미만)

Group 2 - 과거 부도경험이 없는 기존 고객/특수관계자(6개월 이상)

Group 3 - 과거 부도경험이 있는 기존 고객/특수관계자(6개월 이상)로 채무불이행 위험이 해소 되었습니다.

(3) 유동성 위험

회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 필요 현금수준 추정 및 수입, 지출 관리 등을 통하여 차입구조의 안정성을 적정범위 내로 제어하고 있습니다. 회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.

( 1) 2016년 3월 31일( 단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	잔존계약만기

1년이내	1년초과 ~3년이내	3년초과

매입채무	5,010,634	5,010,634	5,010,634

미지급금	2,102,619	2,102,619	2,102,619

미지급비용	907,445	907,445	907,445

단기차입금(*1)

유동성장기부채(*1)	6,416,573	6,416,573	6,416,573

장기차입금(*1)	8,139,630	8,139,630	8,139,630

신주인수권부사채

임대보증금	65,000,000	65,000,000	65,000,000

합 계	87,576,901	87,576,901	79,437,271	8,139,630

(*1)차입금에 표시된 계약상 현금흐름은 이자지급액을 포함한 금액입니다.

( 2) 2015년 12월 31일( 단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	잔존계약만기

1년이내	1년초과 ~3년이내	3년초과

매입채무	4,844,101	4,844,101	4,844,101

미지급금	1,703,473	1,703,473	1,703,473

미지급비용	998,284	998,284	998,284

단기차입금(*1)	600,000	600,000	600,000

유동성장기부채(*1)	6,166,573	6,456,660	6,456,660

장기차입금(*1)	8,597,940	9,193,200	4,040,040	5,153,160

신주인수권부사채

임대보증금	65,000	65,000	65,000

합 계	22,975,371	23,860,718	14,667,518	4,040,040	5,153,160

(*1)차입금에 표시된 계약상 현금흐름은 이자지급액을 포함한 금액입니다. ( 3) 2014년 12월 31일

( 단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	잔존계약만기

1년이내	1년초과 ~3년이내	3년초과

매입채무	935,389	935,389	935,389

미지급금	1,292,484	1,292,484	1,292,484

미지급비용	1,442,828	1,442,828	1,442,828

단기차입금(*1)	2,400,000	2,438,885	2,438,885

유동성장기부채(*1)	2,264,153	3,438,932	3,438,932

장기차입금(*1)	18,306,180	19,105,206	-	14,091,584	5,013,622

신주인수권부사채

임대보증금	15,000	15,000	15,000

합 계	26,656,034	28,668,724	9,563,518	14,091,584	5,013,622

(*1)차입금에 표시된 계약상 현금흐름은 이자지급액을 포함한 금액입니다.

(4) 자본위험관리

회사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는 데 있습니다. 회사는 자본관리지표로부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다.

보고기간 종료일 현재 회사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원,%)

구 분	2016년 3월 31일	2015년 12월 31일	2014년 12월 31일

부채	24,924,698	24,844,713	29,450,029

자본	28,566,705	26,956,469	12,902,488

부채비율(%)	87.25%	92.17%	228.25%

(5) 유동성 및 자금조달과 지출

또한 회사는 상시로 활용 가능한 여신거래계약을 주거래은행 등과 맺고, 회사의 영업 및 투자상황에 맞추어 적절히 대응하고 있습니다. -안전성지표

구 분	2016년 1분기	2015년	2014년	비고

유동비율(유동자산/유동부채)	159.81%	156.96%	159.62%	-

부채비율(부채총계/자기자본)	87.25%	92.17%	228.25%	-

차입의존도(차입금/총자산)	27.21%	29.66%	54.24%	-

영업이익대비이자보상배율(영업이익/ 이자비용)	5.7배	2.2배	-1.4배	-

나 . 가격위험관리 당사의 각 사업부문이 수행하고 있는 기술용역의 서비스 대금에 대한 직접적인 가격 통제는 이루어지지 않고 있으나, 당사의 주요사업 인 원자력사업부문의 경우 물가인상율을 감안하여 매년 해당 용역의 변경계약을 맺고 있습 니 다. 당사의 최근 신용평가등급은 다음과 같습니다. - 신용등급 : BBB-- 평가일 : 2015.04.05- 평가사 : SCI평가정보(주)

8. 파생상품 및 풋백옵션등 거래현황 - 해당사항이 없습니다. 9. 경영상의 주요계약 - 해당사항이 없습니다.

10. 연구개발활동

가. 연구개발활동의 개요 (1) 연구개발담당조직

순번	직 위	성 명	소속부서	최종학교명(전공학과)

1	연구소장	송정호	연 구 소	경희대학교 원자력공학과

2	수석연구원	박승현	연 구 소	경희대학교 원자력공학과

3	수석연구원	심은섭	연 구 소	강원대학교 물리학과

4	책임연구원	민병혁	연 구 소	조선대학교 원자력공학과

5	전임연구원	서민우	연 구 소	제주대학교 에너지공학과

6	주임연구원	권민우	연 구 소	경희대학교 원자력공학과

7	주임연구원	오정민	연 구 소	제주대학교 에너지공학과

8	연구원	김봉주	연 구 소	경희대학교 원자력공학과

9	연구원	이효진	연 구 소	한양대학교 원자력공학과

10	연구원	권다혜	연 구 소	경북대학교 신재생에너지공학과

(2) 연구개발비용(단위 : 천원)

과 목	제26기 1분기	제25기	제24기

원 재 료 비	433	136,711	199,485

인 건 비	90,755	1,021,926	1,171,694

감 가 상 각 비	-	-

위 탁 용 역 비

기 타	30,153	132,493	135,324

연구개발비용 계	121,341	1,291,130	1,506,502

회계처리	판매비와 관리비	203,388	304,431

제 조 경 비(용 역 원 가)	121,341	1,087,742	1,202,071

개발비(무형자산)	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	1.35%	4.02%	7.25%

나. 연구개발 실적 (1) 완료된 연구개발내역

연구개발 과제명	구 분

REM/ERMS 장비납품 및 정비용역	ISI 사업관련

방사성 폐기물안전 관리시스템	원자력사업관련

방사능피폭감소,방사능재고량 예측	원자력사업관련

원자력발전소 방사성폐기물 감육을 위한 이동형 동적막 처리 시스템	원자력사업관련

원전/화력 제어계측 정비용역 사업	원자력사업관련

휴대용 방사능 측정기 개발	원자력사업관련

ICT 진단 및 전자설비/방사선 계측 검교정 사업	비파괴사업관련

결정화 분리공정기술개발	환경사업관련

토양,해양폐기물 분석기법	환경사업관련

난용성 약물의 salt form 발굴 및 결정화 공정기술개발	환경사업관련

희귀생리 활성 물질 아스트라갈린의 대량 제조 공정개발	환경사업관련

천연망간산화물에 의한 산화공유결합-안정화 반응을 이용한 방향족 토양오염물질의 정화에 대한 연구	환경사업관련

저전력 친환경 백색 OLED 조명용 유기 재료 개발(부제 : 중소기업협업 기술 사업)	환경사업관련

화장품분석기법개발	환경사업관련

Acetic acid 의 결정화 공정 기술개발 기초실험	환경사업관련

잔류농약 기법 개발	환경사업관련

맞춤형 쿠에트-테일러 결정화기 설계 및 결정화 공정기술	환경사업관련

폐기물 분석 기법개발	환경사업관련

(2) 진행중인 연구개발내역

연구 개발 과제	설 명	목 적

방사성폐기물 드럼 저감화 기술	원자력발전소 등에서 발생된 사용 후 폐기된 방호복, 제염지 등 고체폐기물의 부피 저감화 기술 개발으로 방사성폐기물의 관리 및 처리비용 절감	기존 사업 경쟁력 강화

방사능분석 및 피폭선량평가 기술개발	오염토양 제염기술은 개발된 제염기술의 성능평가를 위한 잔류방사능 분석 및 평가기술 및 제염된 토양이 환경에서 무제한적으로 이용될 때의 방사선 환경영향 평가기술등을 통한 잔류방사능 분석 및 평가를 위한 대표시료 채취시 평균화, 균질화 방법을 개발	기존 사업 경쟁력 강화

방사선안전 증진을 위한 방사선 계측기술 및 방사선원 역추적 기술개발	이동사용이 가능한 개인선량계 판독기 개발 및 선량평가 알고리즘 개발
중성자측정이 가능한 전자식 개인선량계 개발
선량평가체계 변화를 반영한 선량평가 모델 개선
대기확산모델의 불확실성 개선 및 방사선원 역추적 기술 개발	기존 사업 경쟁력 강화

원전사고로 인한 광역의 Cs오염토양 무산제염 공정기술 및 장비개발	제염장비의 제염성능평가 기술 및 복원토양 잔류방사능 평가기술 개발	기존 사업 경쟁력 강화

11. 기타 투자의사결정에 필요한 사항 가. 지적재산권 등

순번	구분	출원일	내용	권리자	적용분야

1	특허	1997.11.18	초임계유체를 이용한 원자력오염물의 제염방법 및 이를 이용한 제염장치	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

2	특허	2003.09.27	기액 혼합기용 임펠러 및 이를 포함하는 기액 혼합기	(주)오르비텍	결정화공정

3	특허	2003.09.27	기액 혼합 펌프용 임펠러 및 이를 포함하는 기액 혼합 펌프	(주)오르비텍	결정화장비

4	특허	2005.03.17	피부 미백용 화장료 조성물	(주)오르비텍	결정화공정

5	특허	2005.11.04	방사성 보호 의류	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

6	특허	2005.11.04	원격 제어 방사선 측정 시스템	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

7	특허	2005.11.04	조립식 방사선 차폐벽	(주)오르비텍	방사선안전관리

8	특허	2005.11.04	방사성 물질 위치 추적장치 및 그를 이용한 추적 방법	(주)오르비텍	방사선안전관리

9	특허	2005.11.04	방사성 물질 위치 추적장치 및 그를 이용한 추적 방법	(주)오르비텍	방사선안전관리

10	특허	2005.12.16	방사성 폐액 제거를 위한 막분리- 흡착 방법 및 이를 이용한 여과 시스템	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

11	특허	2006.02.07	방사능 집진장치	(주)오르비텍	방사선안전관리

12	특허	2006.02.07	방사능 차폐 도어장치	(주)오르비텍	방사선안전관리

13	특허	2006.02.07	방사능 오염 세탁물 연속 분류 장치	(주)오르비텍	규제해제

14	특허	2006.07.20	연속식 용석 결정화 분리 공정 방법	(주)오르비텍	결정화 장비

15	특허	2006.07.20	연속식 용석 결정화 분리 공정 시스템	(주)오르비텍	결정화 장비

16	특허	2006.07.20	구에트-테일러 반응기를 이용한 구아닐산나트륨 결정화 공정 시스템	(주)오르비텍	결정화 장비

17	특허	2006.07.20	구에트-테일러 반응기를 이용한 이노신산나트륨 결정화 공정 시스템	(주)오르비텍	결정화 장비

18	특허	2007.10.12	삼중수소 제거용 호흡기의 정화통 구조	(주)오르비텍	방사선안전관리

19	특허	2007.10.12	삼중수소 제거용 호흡기의 정화통 구조	(주)오르비텍	방사선안전관리

20	특허	2008.01.17	연속공정이 가능한 용융 결정화 반응장치 및 이를 포함하는시스템	(주)오르비텍/경희대학교 산학협력단	결정화 공정

21	특허	2008.01.25	원자력 발전소용 방사성 오염필터 저장용기	(주)오르비텍/한국수력원자력(주)	방사선안전관리

22	특허	2009.05.13	방사성폐기물 제염방법	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

23	특허	2010.04.02	셀룰로오스계방사성폐기물의 처리방법	(주)오르비텍	방사성폐기물처리

24	특허	2011.12.29	방사선 개인선량계	(주)오르비텍	방사선안전관리

25	특허	2011.12.29	방사선 개인선량계의 관리시스템	(주)오르비텍	방사선안전관리규제해제

26	특허	2012.01.04	방사선 검출기	(주)오르비텍	방사선안전관리

27	디자인	2011.08.18	방사선 계측기	(주)오르비텍	방사선안전관리

28	상표	2011.08.18	radico	(주)오르비텍	방사선안전관리

29	특허	2010.11.01	와류 발생장치를 이용하는 용융결정화 방법	(주)오르비텍/경희대학교산학협력단	결정화 공정

30	특허	2010.10.06	용해도 조절에 의한 거대 결정입자의 제조방법	(주)오르비텍	결정화 공정

31	특허	2014.10.29	방사선/방사능 계측기 교정관리 방법	(주)오르비텍	방사선안전관리

32	특허	2014.10.29	교정용 감마선 조사장치의 콜리메이터 이송장치	(주)오르비텍	방사선안전관리

33	특허	2014.11.10	방사선 측정기의 센터링 지그	(주)오르비텍	방사선안전관리

34	특허	2014.11.03	교정용 감마선 조사장치의
계측장치 고정용 지그	(주)오르비텍	방사선안전관리

35	특허	2014.10.29	교정용 감마선 조사장치의
턴테이블장치	(주)오르비텍	방사선안전관리

이들은 대부분 방사선안전관리 등에 관한 특허로서 당사의 서비스용역에 쓰이거나 향후 활용될 예정으로, 유사기술/특허의 난립과 경쟁사 견제의 역할도 하고 있습니다. 당사의 기술력은 회사의 향후 성장을 결정하는 중요한 사항인 만큼 지적재산권의 효과적인 관리 및 연구개발에 힘쓰고 있습니다.