에이텍 분기보고서 (2025.09)
5. 위험관리 및 파생거래

(1) 자본위험관리당사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화 하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 당사는 순부채를부채총계에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다. 당사의 경영진은 자본구조를 주기적으로 검토하고 있으며, 전반적인 자본위험 관리정책은 전기와 동일합니다.

당분기말과 전기말 현재 순부채 대 자본비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

부채총계	76,409,830,025	63,521,533

차감:현금및현금성자산	12,689,216,504	15,268,284

순부채	63,720,613,521	48,253,248

자본총계	115,197,263,984	99,542,509

순부채대자본비율	55.31%	48.48%

(2) 환위험관리당사는 원재료 수입과 관련하여 USD 등의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 외화 각 단위)

구 분	당분기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

USD	7,023,224	1,430,413	2,095,747	1,045,508

EUR	1,682,537	531,982	1,227,054	2,949,353

JPY	109,100	-	-	4,615,200

SGD	-	-	-	71,120

당사는 내부적으로 원화 환율 10% 변동을 기준으로 환위험을 측정하고 있으며, 상기의 변동비율은 합리적으로 발생가능한 환율변동위험에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 각 외화에 대한 원화 환율 10% 변동시 환율변동이 당분기 및 전기 순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

10%상승시	10%하락시	10%상승시	10%하락시

USD	784,224	(784,224)	154,385	(154,385)

EUR	189,209	(189,209)	(263,293)	263,293

JPY	10,296	(10,296)	(432,204)	432,204

SGD	-	-	(7,689)	7,689

상기 민감도 분석은 당분기말과 전기말 현재 당사의 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

(3) 유동성위험관리당사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의만기구조를 대응시키고 있습니다. 당사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환 가능하다고 판단하고 있습니다. 한편, 당사는 일시적으로 발생할 수 있는 유동성 위험을 관리하기 위하여 우리은행과 외상매출채권담보어음할인약정을 체결하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. 장부금액은 이자지급액을 포함하였습니다. (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상 현금흐름 1년미만 1년~2년 매입채무및기타채무 27,418,550 27,418,550 26,847,193 571,357 단기차입금 23,262,614 21,463,807 21,463,807 - 기타금융부채 2,868,345 2,868,345 452,466 2,415,879 리스부채 462,732 462,732 279,513 183,219 합 계 54,012,241 52,213,434 49,042,978 3,170,456 (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상 현금흐름 1년미만 1년~2년 매입채무및기타채무 26,282,028 26,282,028 25,955,442 326,586 단기차입금 15,000,000 15,337,966 15,337,966 - 기타금융부채 3,064,261 3,064,261 1,433,071 1,631,190 리스부채 432,285 432,285 273,933 158,352 합 계 44,778,574 45,116,540 43,000,412 2,116,128 (4) 주가변동위험당사는 투자이익실현, 전략적 목적 등으로 당기손익인식공정가치측정금융자산으로 분류된 지분상품등에 투자하고 있습니다. 이를 위하여 직ㆍ간접적 투자수단을 이용하고 있으며, 현재 당사의 주가 변동 위험은 제한된 수준으로 판단 됩니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 당기손익공정가치측정금융자산 5,704,353,780 18,477,933 (5) 신용위험관리신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. ① 위험관리신용위험은 당사차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있습니다. 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 검토하고 있습니다. 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 매월 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. ② 금융자산의 손상당사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. - 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다. (가) 매출채권당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.가) 당분기와 전기 중 개별적인 손상징후가 발견된 채권은 없습니다.나) 당분기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전기 기초 (119,791) - 대손충당금설정 (40,157) (119,791) 제각 - - 기말 (159,948) (119,791) 매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 당사와의 채무조정에 응하지 않는 경우 등이 포함됩니다.매출채권에 대한 손상은 포괄손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다. (나) 상각후원가 측정 기타 금융자산상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 미수수익, 미수금, 대여금 등이 포함됩니다. 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단됩니다. 연결회사는 채무불이행 위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이 있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다. 당분기말 현재상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에 설정된 손실충당금은 700,000원(전기말: 700,000천원)입니다.(다) 당분기말 및 전기말 현재 신용위험에 대한 노출 정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 8,319,127 12,733,023 매출채권및기타채권 24,766,605 16,321,767 기타유동금융자산 415,829 1,195,817 기타비유동금융자산 2,551,795 2,112,420 합 계 36,053,357 32,363,027 (6) 이자율위험관리당사는 차입금과 관련하여 이자율변동위험에 노출되어 있는 바, 주기적으로 이자율변동에 대한 이자율위험을 측정하고 있습니다. 또한, 당사의 경영진은 주기적으로 측정된 이자율위험을 근거로 발생 가능한 이자율변동위험을 평가 및 이자율위험관리정책에 반영하고 있습니다. 연결회사의 차입금과 채권은 상각후원가로 측정됩니다. 차입금 중 이자율이 주기적으로 재설정되는 계약의 경우에는 관련하여 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다.연결회사의 보고기간종료일 현재 고정금리 차입금은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당분기말 전기말 금액 비율 금액 비율 고정금리 차입금 10,000,000 34% 15,000,000 100% 변동금리 차입금 19,016,720 66% - - (주1)회사가 실행한 차입금은 고정금리 상품입니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 연구개발활동의 개요고도화된 금융자동화기기의 다양한 라인업 구성을 통해, 틈새 시장개척하고 고객 니즈를 충족시키는데 주력하고 있습니다. 나. 연구개발 비용회사의 최근 3년간 연구개발 비용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 과 목 제33기 3분기 제32기 제31기 비 고 원 재 료 비 587,962 690,861 71,864 - 인 건 비 5,221,302 2,189,559 574,018 - 감 가 상 각 비 96,758 52,543 29,507 - 위 탁 용 역 비 596,060 150,050 6,881 - 기 타 1,476,633 1,053,837 300,389 - 연구개발비용 계 7,978,715 4,136,850 982,659 - 회계처리 판매비와 관리비 7,978,715 4,136,850 82,844 - 제조경비 - - 982,659 - 개발비(무형자산) - - - - 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 8.71% 8.95% 1.37% - 다. 연구개발 실적 구분 금융자동화기기 개 발실 적 - 차세대 두께검지 개발 - 장애복구, 무중단 모듈 제어 기술 - 화상상담 솔루션 - 신분증 구분 및 OCR 인식 - TCR 플랫폼 고도화 개발 - CRM VE 개발 - Slim CRM 개발 - slim ATM 개발 - LC21 개발 - STU 확장 개발 - Self Bag Drop 키오스크 개발 - Global CD 개발 / 내수 CD 개발 - 무인정산기 H/W 및 통합시스템 개발 - 물류자동화 구매내역서 투입기 개발 - LTA-380 개발 (소형 MCST) - 스마트ATM 플랫폼 개발 - 물류 휠소터 개발 - RSM 기술 개발 - 딥러닝 활용 지폐 인식 기술 - 모출납기 개발 - 카드관리기 개발 - 포르투갈 LC71 개발 - 환전ATM 개발 - 물류 CB 소터 개발 - 물류 DAS/DPS 개발 - 물류 2단 슈터 개발 - 디지텍트 화상상담 기술 개발 - 카드전용 키오스크 개발 - 소형 CRM 개발 - LC20 차세대 모델 개발 (LC24) - LM60 (해외표준) CRM 개발 - 디지털데스크 개발 - 슬롯머신 티켓ATM 개발 - 면세점 정산기 개발 - SCO정산기 개발 - 모바일 화상상담 기술 개발 - 정산기 관제시스템 개발- 27” ATM (Lobby) 개발 (CIS)- 32” ATM 개발 (Revolut) 연계기관 독자개발 상품화내 용 - 국내 금융권 ATM 설치 및 운영 - 국내 VAN사 ATM 설치 및 운영 - 국내 씨티은행TCR 설치 및 운영 - 국내 새마을금고TCR 설치 및 운영 - 부산은행Smart-Kiosk설치 및 운영 - 미국 및 유럽 TCR-350 / 450 설치 및 운영 - 베트남 2G ATM 설치 및 운영 - 이란 2G ATM / CD 설치 및 운영 - 현대백화점 무인정산기 공급 - LG CNS e-bay 코리아 자동투입기 공급 - 기업은행 디지털 금융키오스크 구축 - 우체국 금융 스마트ATM 도입 - 농협 스마트ATM 시스템 개발 및 H/W 납품 - 이마트 정산기 운영시스템 개발 및 정산기 공급 - 한화갤러리아 무인정산시스템 구축 및 H/W 납품 - 장보고 식자재마트 무인정산시스템 구축 및 H/W 납품 - 한화손해보험 디지텍트 화상 창구 구축 - 현대백화점 셀프서비스시스템 개발 납품 - 러시아 주요 은행 ATM 공급- 러시아 주요 은행 ATM SKD 공급- 글로벌 핀테크 은행 레볼루트 ATM 공급 - 포르투갈 주요 은행 VTM 공급 - 카자흐스탄 주요 은행 ATM 공급 - NH 투자증권 STM 공급 - 강원랜드 티켓 ATM 공급 - 롯데백화점 정산기 공급 - 롯데마트 SCO정산기 공급 - 신세계면세점 정산기 공급 - 부산은행 디지털데스크 구축 - 경남은행 디지털데스크 구축 - 농협은행 디지털데스크 구축 - 기업은행 디지털데스크 구축 - 교보생명 디지털데스크 구축 라. 지적재산권 보유현황당사는 영위하는 사업과 관련하여 당분기보고서 작성기준일 현재 국내 특허등록 322건 특허출원 31건, 디자인 등록 36건, 디자인 출원 3건, 상표권 4건 을 보유하고 있으며, 이 중 주요 특허권의 상세내용은 다음을 참고하시기 바랍니다. 종류 취득일 내용 근거법령 상용화 여부 로봇 2024-12-24 정위치 감지부를 구비한 픽업로봇 특허법 국책개발 로봇 2024-02-20 독거노인 케어로봇 구동시스템 특허법 국책개발 모출납기 2024-02-20 입출금기 및 입출금기 시스템 특허법 부 모출납기 2024-02-20 입출금기 및 입출금기 시스템 특허법 부 CRM 2023-08-31 금융기기 특허법 상용화 CRM 2023-06-19 매체 수납 장치 및 이를 이용한 매체 반송 제어방법 특허법 상용화 CRM 2023-06-07 매체 이송을 위한 샤프트 구조 특허법 상용화 로봇 2023-03-08 휠 틸팅구동부를 구비한 픽업로봇 특허법 국책개발 정산기 2023-02-24 동전 입금 장치를 포함하는 금융거래장치 특허법 상용화 정산기 2022-12-20 현금정산기를 이용한 경비 출금장치 및 방법 특허법 상용화 SMART ATM 2022-08-17 생체 인증을 이용한 금융 기기 및 거래 방법 특허법 상용화 TCR 2022-07-18 매체 보관함 및 그의 매체 검출방법 특허법 상용화 CRM 2022-07-07 매체보관함 특허법 상용화 CRM 2022-04-13 지폐 카세트용 편마모 방지를 위한 무동력 콘트라 롤러 특허법 상용화 CRM 2022-01-20 매체 집적장치 및 이를 포함하는 금융기기 특허법 상용화 CRM 2022-01-11 종이 및 폴리머 재질 매체의 통합 분리장치 특허법 상용화 CRM 2021-10-18 카세트 트레이 구조 및 이를 포함하는 카세트 트레이 조립체 특허법 상용화 SMART ATM 2021-09-03 안면인식을 이용한 스마트 금융자동화기기의 사용자 이탈/변경 감지장치 및 방법 특허법 부 CRM 2021-06-30 지폐 감별 장치 특허법 상용화 정산기 2021-06-08 정산기 및 이의 동작 방법 특허법 상용화 정산기 2021-06-08 정산기 및 이의 동작 방법 특허법 상용화 SMART ATM 2021-03-09 안면인식을 이용한 스마트 금융자동화기기의 고령자 화상상담 유도장치및 방법 특허법 부 TCR 2020-09-21 두께 검지 장치 및 이를 구비한 금융기기 특허법 상용화 CRM 2020-06-25 매체집적함, 금융기기, 및 금융기기의 제어방법 특허법 상용화 ATM 2019-09-25 금융 자동화 기기 및 그 동작방법 특허법 부 ATM 2019-03-29 클라우드 CD/ATM을 위한 금융기기 디바이스 제어 장치, 방법 및 시스템 특허법 상용화 7. 기타 참고사항 가. 금융자동화 사업부문 (1) 산업의 특성금융자동화기기 관련 산업은 최신 IT 기술과 금융 서비스를 융합한 고도화된 산업입니다. 고객 경험을 극대화하고 운영 효율성을 향상시키는 데 중대한 기여를 하고 있으며, 데이터 분석 및 인공지능(AI) 기술의 활용을 통해 맞춤형 서비스 제공이 가능해졌습니다. 또한, 금융서비스의 특성상 보안성과 안정성이 매우 중요하므로, 지속적인 기술 혁신과 관련 규제의 준수가 필수적입니다. 이와 함께, 경쟁력 확보를 위해서는 혁신적인 솔루션의 개발과 고객의 요구에 부합하는 서비스 개선이 중요합니다. (2) 산업의 성장성 최근 국내에서는 신용카드 및 모바일 결제 등의 현금 대체 결제 수단의 증가로 현금에 대한 수요가 감소하면서, ATM, CD 등의 현금 입출금 금융자동화 기기의 시장이 축소되는 양상을 나타나고 있습니다. 그러나 해외의 경우 현재까지 낮은 금융자동기기 보급율을 나타내고 있으며, 신흥국 중심으로 꾸준한 시장 성장 추세를 보이고 있습니다. 또한 최저임금 인상 영향에 따른 무인화 니즈가 증가하면서, 무인점포 전환이 가능한 다기능 통합단말기시장이 형성되어 가고 있어 금융자동기 시장 전반의 성장 추세는 지속될 것으로 전망됩니다. (3) 경기변동의 특성무인화, 자동화기기시장은 타 사업영역의 경기변동의 영향을 받습니다. 초기 도입까지의 의사 결정과 투자에 많은 시간과 비용 지불이 필요하여 산업전체적인 경기변동의 영향을 받습니다. 또한, IT서비스 산업도 국내/외 경기 변동 및 공공 정책의 영향을 받습니다. 특히 공공 시장의 경우 경기변동에 의한 영향보다는 정부의 IT투자 계획이나 공공기관의 대형 프로젝트 발주 여부에 영향을 받습니다. (4) 회사의 경쟁우위요소국내 자동금융화기기 업계에서 다년간 성공적인 대형사업 수주경력을 통해 안정적인기술과 노하우를 보유하고 있습니다. 또한 지속적인 연구개발 활동을 통해 금융자동화기기의 지폐환류식입출금모듈의 독자적인 기술을 확보하였습니다.이러한 경험 및 기술을 바탕으로 유통산업부분에 성공적인 진출을 하였으며 그 입지를 더 굳건히 하여 전 산업의 자동화 사업영역에서 하드웨어와 소프트웨어를 모두 공급하는 자동화 플랫폼 전문회사로 변모하고 있습니다. 나. 물류자동화 사업부문-알파엔지니어링㈜알파엔지니어링㈜은 공정물류 장비 사업에 매진해 온 물류 자동화 전문 기업이며, 우수한 기술과 시공 능력을 바탕으로 스테커크레인, 컨베이어 및 각종 물류장비 설계, 제작, 설치 및 시운전에 이르기까지 턴키 사업을 이행하고 있습니다. 1) 산업의 특성 물류자동화 산업은 다양한 산업 분야에서 제품과 자재의 효율적인 이동을 가능하게 하는 핵심 역할을 수행합니다. 이러한 시스템은 생산 효율성을 높이고, 작업자의 부담을 줄이며, 전반적인 생산성을 향상시키는데 기여합니다. 물류자동화 시스템은 물류 및 유통산업에서 대형 창고와 물류 센터에서 상품의 분류, 포장, 배송 준비 등을 자동화하여 작업 효율성을 향상시킵니다. 물류자동화 시스템은 산업 자동화의 핵심 구성 요소로서, 전체 생산 공정의 자동화 수준을 결정짓는 중요한 역할을 합니다. 2) 회사의 경쟁우위 요소10여년간 LG 화학과 LG 에너지솔루션의 생산라인 공정물류 사업 경험을 통해 쌓아온 우수한 기술과 시공 능력을 바탕으로 각종 물류장비 설계, 제작, 설치 및 시운전에이르기까지 전체 물류 사업을 이행할 수 있습니다. 또한 자매사인 태양알앤피는 분체도장라인을 보유하여 자동화 렉 설계, 제작 및 설치를 할 수 있는 일관 공급 체계를 보유 하고 있습니다. 다. 물류자동화 사업부문-태양알앤피㈜태양알앤피㈜는 창업후, Rack 생산과 Painting 전문 기업이며, 우수한 Rack 설계 기술과 능력을 바탕으로 Rack Business 사업을 이행하고 있습니다. 1) 산업의 특성최근 국내시장과 해외시장에서 물류사업에 대한 수요는 크게 증가하고 있는 상황으로 물류산업의 대내외적인 사업육성에 대한 필요성 및 중요성이 증가되는 상황입니다. 전세계적으로 모든 산업에 대한 근간으로서 물류산업은 점차 기술적으로도 발전되고 있으며, 향후에도 해당산업은 끊임없이 성장하고 전문화 될 것으로 예상됩니다. 2) 회사의 경쟁우위 요소태양알앤피㈜는 분체 도장라인을 보유하여 자매사인 알파엔지니어링㈜과의 협업을 통한 일관 공급체계 조건을 보유하고 있습니다.